Colorado : Etats financiers 2014
Entreprise : COLORADO
Date de publication : 24/03/2015
Type de document : Etats Financiers

COMMUNICATION FINANCIERERésultats annuels 2014

Logo of COLORADO, featuring a stylized red figure on a horse jumping over a red circle, with the word 'COLORADO' in bold black letters below it.

Distribution d'un dividende ordinaire de

3 DH

par action en évolution de

11%

par rapport à l'année précédente

Distribution d'un dividende exceptionnel de

2.5 DH

par action

Le conseil d'administration de COLORADO s'est réuni le 19 Mars 2015, sous la présidence de Monsieur Soleiman Berrada, pour examiner l'activité et arrêter les comptes au 31 Décembre 2014.

Dans une conjoncture marquée par le ralentissement de l'activité du secteur Bâtiment, le chiffre d'affaires de COLORADO enregistre un léger repli par rapport à l'année précédente pour s'établir à 552 MDH.

Le résultat net ressort à 47 MDH contre 48 MDH en 2013.

Faits marquants du 2ème semestre 2014 :

• Bonne évolution du chiffre d'affaires à l'export et carrosserie.

• Maintien d'une politique soutenue d'innovation : lancement au second semestre 2014 sur le marché de 11 nouveaux produits.

• Participation de COLORADO au Salon International du Bâtiment (SIB) et organisation en marge de ce salon de la première rencontre des professionnels du bâtiment (architectes, bureaux d'études, sociétés d'application... etc).

• Organisation de la 1ère convention des clients Export de COLORADO.

• Obtention du statut « contribuable catégorisé » octroyé par la Direction Générale des Impôts.

• Augmentation de capital réservée aux salariés de COLORADO.

• Mise en œuvre bien avancée de la norme ISO 26000 relative à la « Responsabilité Sociétale des Entreprises »

Dividendes par action :

Le Conseil d'Administration proposera au vote, lors de la prochaine assemblée générale des actionnaires, la distribution d'un dividende ordinaire de 3 DH par action et d'un dividende exceptionnel de 2.5 DH par action soit au total 5.5 DH par action.

Perspectives :

Compte tenu des pronostics favorables de croissance économique au Maroc pour l'année 2015, le management de COLORADO reste confiant quant à la réalisation des objectifs tracés à court et moyen termes.

Les chiffres d'affaires à l'export et de carrosserie devraient poursuivre leur bonne évolution.

RESULTAT NET en MDH

2013

48

2014

47

CHIFFRES D'AFFAIRES en MDH

2013

560

2014

552

PUBLICATION DES COMPTES SOCIAUX

COLORADO S.A. au 31/12/2014

A C T I F

EXERCICE

EXERCICE

PRECÉDENT

Brut

Amortissements

et Provisions

Net

A C T I F

Immobilisations en non valeurs [A]

752 877.25

257 073.06

495 804.19

149 428.22

Frais préliminaires

510 802.25

102 160.45

408 641.80

Charges à répartir sur plusieurs exercices

242 075.00

154 912.01

87 162.99

149 428.22

Primes de remboursement des obligations

Immobilisations incorporelles [B]

6 171 629.45

1 753 089.85

4 418 539.60

4 118 496.83

Immobilisations en Recherche et Dév.

Brevets, marques, droits et valeurs similaires

2 001 629.45

1 753 089.85

248 539.60

195 096.83

Fonds commercial

Autres immobilisations incorporelles

4 170 000.00

4 170 000.00

3 922 500.00

Immobilisations corporelles [C]

236 411 691.64

96 437 758.51

139 973 933.13

147 749 944.57

A C T I F

Terrains

23 318 000.00

23 318 000.00

23 318 000.00

23 318 000.00

Constructions

112 584 520.82

31 238 668.49

81 345 852.33

65 647 338.72

Installations techniques, matériel et outillage

80 762 019.83

50 153 504.01

30 249 115.82

36 513 226.74

Matériel de transport

9 818 280.13

8 646 051.44

1 172 228.69

1 497 247.85

Mobilier, Mat. de bureau, Aménagement divers

8 238 727.70

5 674 286.37

2 562 441.33

2 568 289.33

Autres immobilisations corporelles

604 535.37

364 948.20

239 587.17

229 167.48

Immobilisations corporelles en cours

1 087 007.99

1 087 007.99

17 978 674.47

Immobilisations financières [D]

1 559 457.32

1 559 457.32

1 559 457.32

1 628 802.65

Prêts immobilisés

1 077 162.00

1 077 162.00

1 077 162.00

1 143 507.33

Autres créances financières

482 295.32

482 295.32

485 295.32

A C T I F

Titres de participation

Autres titres immobilisés

Ecart de conversion actif [E]

Diminution des créances immobilisées

Augmentations des dettes financières

TOTAL (A+B+C+D+E)

244 895 655.66

98 447 921.42

146 447 734.24

153 646 672.27

Stocks [F]

125 379 235.22

3 680 405.41

121 698 829.81

123 244 290.18

Marchandises

4 989 409.38

4 989 409.38

4 260 325.02

Matières et fournitures consommables

79 266 978.57

43 228.17

79 223 750.40

78 932 247.53

Produits en cours

1 999 084.58

1 999 084.58

1 924 084.02

A C T I F

Produits intermédiaires et produits résiduels

Produits finis

39 123 782.99

3 637 177.24

35 486 585.45

38 127 633.61

Créances de l'actif circulant [G]

241 158 945.11

44 610 341.44

196 548 603.67

191 841 771.01

Fournis. débiteurs, avances et acomptes

877 389.90

877 389.90

3 285 911.40

Clients et comptes rattachés

219 224 485.20

43 274 253.18

175 950 232.02

167 482 307.60

Personnel

1 957 420.43

1 336 088.26

621 332.17

718 806.00

Etat

17 418 107.37

17 418 107.37

18 241 986.81

Comptes d'associés

Autres débiteurs

326 153.06

Comptes de régularisation -Actif

1 681 542.21

1 681 542.21

1 808 607.14

A C T I F

Titres valeurs de placement [H]

70 385 946.75

70 385 946.75

59 296 775.40

Ecart de conversion actif [I]

67 526.66

67 526.66

2 717.30

Eléments circulants

TOTAL II (F+G+H+I)

436 991 653.74

48 290 746.85

388 700 906.89

365 385 553.89

Tresorerie-Actif

39 946 409.71

39 946 409.71

39 946 409.71

47 941 038.91

Chèques et valeurs à encaisser

38 171 309.16

38 171 309.16

38 171 309.16

35 260 299.17

Banques, T.G et C.C.P

1 512 793.17

1 512 793.17

12 542 735.90

Caisse, Règle d'avances et acomptes

262 307.38

262 307.38

138 033.76

TOTAL III

39 946 409.71

39 946 409.71

39 946 409.71

47 941 038.91

TOTAL GENERAL I+II+III

721 833 719.11

146 738 668.27

575 095 050.84

566 973 265.07

P A S S I F

EXERCICE

EXERCICE

PRECÉDENT

P A S S I F

CAPITAUX PROPRES

335 832 951.82

333 273 450.16

Capital social ou personnel (1)

90 061 560.00

90 000 000.00

Moins : actionnaires, capital souscrit non appelé

Capital appelé

90 061 560.00

90 000 000.00

Dont versée le versement

90 061 560.00

90 000 000.00

Prime d'émission, de fusion, d'apport

3 176 488.00

Ecart de réévaluation

Réserves légales

9 000 000.00

9 000 000.00

Autres réserves

28 790 000.00

28 790 000.00

Report à nouveau (2)

158 883 450.16

159 452 145.53

P A S S I F

Résultat en instance d'affectation

Résultat net de l'exercice (2)

47 322 453.68

48 031 304.63

Total des capitaux propres (A)

335 832 951.82

333 273 450.16

Capitaux propres assimilés (B)

9 723 757.92

11 832 297.97

Subvention d'investissement

604 954.38

705 196.04

Provisions réglementées

9 116 802.73

11 127 101.93

Dettes de financement (C)

23 609 833.02

23 440 508.88

Emprunts obligataires

Autres dettes de financement

23 609 833.02

23 440 508.88

Provisions durables pour risques et charges (D)

P A S S I F

Provisions pour risques

Provisions pour charges

Ecart de conversion-passif (E)

Augmentation des créances immobilisées

Diminution des dettes de financement

TOTAL I (A+B+C+D+E)

369 166 541.93

368 546 257.01

Dettes du passif circulant (F)

179 219 126.06

188 605 267.10

Fournisseurs et comptes rattachés

107 478 509.89

117 453 562.08

Clients créditeurs, avances et acomptes

13 216 067.89

9 550 550.83

Personnel

4 909 407.90

4 849 841.40

P A S S I F

Organismes sociaux

3 409 521.75

3 025 763.70

Etat

48 835 503.45

52 475 400.40

Comptes d'associés

10 682.00

10 682.00

Autres créanciers

697 315.29

675 875.32

Comptes de régularisation passif

872 028.09

563 591.28

Autres provisions pour risques et charges (G)

4 984 905.66

1 426 717.30

Ecart de conversion - passif (Eléments circulants) (H)

149 169.93

TOTAL II (F+G+H)

184 353 201.65

190 031 984.40

TRESORERIE PASSIF

21 575 307.26

8 395 023.66

Crédits d'escompte

Crédits de trésorerie

18 076 506.03

8 395 023.66

Banques de régularisation

3 498 712.23

TOTAL III

21 575 307.26

8 395 023.66

TOTAL GENERAL I+II+III

575 095 050.84

566 973 265.07

(1)Capital personnel débiteur.

(2)Bénéficiaire(+)/déficitaire(-).

DESIGNATION

OPERATIONS

TO TAUX DE

L'EXERCICE

3 = 2 + 1

TO TAUX DE

L'EXERCICE

PRECÉDENT

4

Propres à

l'exercice

1

Concernant les

exercices

précédents

2

E X P O S I T I O N

PRODUITS D'EXPLOITATION

628 949 232.59

628 949 232.59

640 246 448.12

Ventes de marchandises (en l'état)

14 598 992.16

14 598 992.16

9 166 290.53

Ventes de biens et services produits

537 748 786.54

537 748 786.54

550 528 210.13

Chiffres d'affaires

552 347 778.70

552 347 778.70

559 694 500.66

Variation de stocks de produits (1)

-301 529.37

-301 529.37

-11 403 660.12

Immobilisations produites par l'entreprise pour elle-même

Subventions d'exploitation

Autres produits d'exploitation

Reprises d'exploitation : transferts de charges

78 902 983.26

78 902 983.26

92 045 616.58

Total I

628 949 232.59

628 949 232.59

640 246 448.12

E X P O S I T I O N

CHARGES D'EXPLOITATION

549 014 336.10

13 819.29

549 028 155.39

559 811 308.13

Achats revendus(2) de marchandises

5 559 812.50

5 559 812.50

5 689 553.93

Achats consommés(2) de matières et fournitures

299 521 371.14

1 276.77

299 522 647.91

298 093 832.74

Autres charges externes

181 146 731.55

715.02

181 148 446.57

171 461 551.90

Impôts et taxes

1 440 158.96

11 827.50

1 451 986.46

2 554 824.01

Charges de personnel

52 389 703.12

52 389 703.12

50 438 875.64

Autres charges d'exploitation

500 000.00

500 000.00

500 000.00

Dotations d'exploitation

28 457 498.83

28 457 498.83

33 082 669.91

Total II

549 014 336.10

13 819.29

549 028 155.39

559 811 308.13

E X P O S I T I O N

RESULTAT D'EXPLOITATION (I-II)

79 934 896.49

-13 819.29

79 921 077.20

80 435 139.99

PRODUITS FINANCIERS

1 788 611.13

1 788 611.13

306 846.21

Produits des titres de partic. Et autres titres immobilisés

Gains de change

265 640.74

265 640.74

132 624.89

Intérêts et autres produits financiers

1 498 459.63

1 498 459.63

562.31

Reprises financières : transfert charges

24 510.78

24 510.78

173 629.01

Total IV

1 788 611.13

1 788 611.13

306 846.21

CHARGES FINANCIERES

9 864 555.95

9 864 555.95

9 769 873.40

Charges d'intérêts

2 167 417.96

2 167 417.96

2 331 820.38

Autres charges financières

267 587.21

267 587.21

457 186.15

E X P O S I T I O N

Autres charges financières

7 340 230.08

7 340 230.08

6 932 676.77

Dotations financières

89 320.12

89 320.12

48 190.10

Total V

9 864 555.95

9 864 555.95

9 769 873.40

RESULTAT FINANCIER (IV-V)

-8 075 944.82

-8 075 944.82

-9 463 027.19

RESULTAT COURANT (III+VI)

71 858 951.67

-13 819.29

71 845 132.38

70 972 112.80

RESULTAT COURANT (III+VI)

71 858 951.67

-13 819.29

71 845 132.38

70 972 112.80

PRODUITS NON COURANTS

3 720 409.65

3 720 409.65

4 747 089.64

Produits des cessions d'immobilisations

1 121 335.90

1 121 335.90

1 345 751.55

Subventions d'équilibre

Reprises sur subventions d'investissement

100 241.68

100 241.68

100 241.68

E X P O S I T I O N

Autres produits non courants

885.40

885.40

693 447.57

Reprises non courantes ; transferts de charges

2 497 946.67

2 497 946.67

2 607 048.84

Total VIII

3 720 409.65

3 720 409.65

4 747 089.64

CHARGES NON COURANTES

6 188 453.37

6 188 453.37

6 816 293.81

Valeurs nettes d'amortissements des immobilisations cédées

854 163.68

854 163.68

225 940.16

Subventions accordées

Autres charges non courantes

1 351 263.24

1 351 263.24

4 463 185.58

Autres charges non courantes aux amortissements et aux provisions

3 983 026.47

3 983 026.47

2 127 168.09

Total IX

6 188 453.37

6 188 453.37

6 816 293.81

RESULTAT NON COURANT (VIII-IX)

-2 468 043.72

-2 468 043.72

-2 069 204.17

E X P O S I T I O N

RESULTAT AVANT IMPÔTS (VII+X)

69 390 907.95

-13 819.29

69 377 088.66

68 902 908.63

IMPÔTS SUR LES BENEFICES

22 054 635.00

22 054 635.00

20 871 604.00

RESULTAT NET (XI-XII)

47 336 272.95

-13 819.29

47 322 453.66

48 031 304.63

TOTAL DES PRODUITS (II+IV+VIII)

634 458 253.37

634 458 253.37

645 300 383.97

TOTAL DES CHARGES (III+V+IX)

587 121 980.42

13 819.29

587 135 799.71

597 269 079.34

RESULTAT NET (total des produits-total des charges)

47 336 272.95

-13 819.29

47 322 453.66

48 031 304.63

A. SAADI ET ASSOCIES

Commissaires aux Comptes

MAROC

BAKER TILLY

Membre indépendant de Baker Tilly France

Membre indépendant de Baker Tilly International

COLORADO S.A.

ATTESTATION DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LA SITUATION PROVISOIRE DU BILAN ET DU COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES AU 31 DECEMBRE 2014

Nous avons procédé à un examen limité de la situation provisoire de COLORADO S.A. comprenant le bilan et le compte de produits et charges relatifs à la période du 1

er

janvier 2014 au 31 décembre 2014. Cette situation provisoire, qui fait ressortir un montant de capitaux propres et assimilés totalisant MAD 345 556 708,91 dont un bénéfice net de MAD 47 322 453,66, relève de la responsabilité des organes de gestion de COLORADO S.A.

Nous avons effectué notre mission selon les normes de la profession au Maroc relatives aux missions d'examen limité. Ces normes requièrent que l'examen limité soit planifié et réalisé en vue d'obtenir une assurance modérée que la situation provisoire ne comporte pas d'anomalie significative. Un examen limité comporte essentiellement des entretiens avec le personnel de la société et des vérifications analytiques appliquées aux données financières ; il fournit donc un niveau d'assurance moins élevé qu'un audit. Nous n'avons pas effectué un audit et, en conséquence, nous n'exprimons donc pas d'opinion d'audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé de faits qui nous laissent penser que la situation provisoire, ci-jointe, ne donne pas une image fidèle du résultat des opérations de l'exercice écoulé ainsi que de la situation financière et du patrimoine de la société COLORADO S.A. au 31 décembre 2014, conformément au référentiel comptable admis au Maroc.

Casablanca, le 19 mars 2015.

Les Commissaires aux Comptes

A. Saadi et Associés

Baker Tilly Maroc

Mohamed HIDID

Associé GérantAbdelwahed KANOUR

Associé

Membre indépendant de Baker Tilly France

Membre indépendant de Baker Tilly International

13 Angle Rue Mohamed Bahi et Rue Al Mourada

Quartier Palmeraie 2010 Casablanca

Tél : 022.25.51.36 Fax : 022.25.51.81

1) Variation de stock : Stock final-Stock initial : Augmentation(+); Diminution(-)

2) Achats revendus ou achats consommés : Achats - variation de stock.