ETATS DE SYNTHESE 1er SEMESTRE 2009 DE MATEL PC MARKET
Entreprise : DISWAY
Date de publication : 25/09/2009
Type de document : Etats Financiers

SITUATION PROVISOIRE

BILAN COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES AU 30 JUIN 2009

BILAN ACTIF COMPTES SOCIAUX

MATEL PC MARKET SA.

(en dirhams)

ACTIF

30 juin 2009

31 décembre 2008

Brut

Amortissements et Provisions

Net

Net

IMMOBILISATIONS EN NON VALEURS (A)

1 750 351,25

371 816,57

1 378 534,68

827 098,26

Frais préliminaires

30 750,00

15 096,99

15 653,01

18 702,74

Charges à répartir sur plusieurs exercices

1 719 601,25

356 719,58

1 362 881,67

808 395,52

Primes de remboursement des obligations

IMMOBILISATIONS INCORPORELLES (B)

23 639 813,97

446 150,42

23 193 663,55

23 109 566,52

Immobilisations en recherche et développement

Brevets, marques, droits et valeurs similaires

1 580 863,97

446 150,42

1 134 713,55

934 551,52

Fonds commercial

22 000 000,00

22 000 000,00

22 000 000,00

Autres immobilisations incorporelles

58 950,00

58 950,00

175 015,00

IMMOBILISATIONS CORPORELLES (C)

77 201 993,17

13 057 687,22

64 144 305,95

49 421 337,73

Terrains

27 429 157,00

27 429 157,00

12 304 157,00

Constructions

39 806 842,80

8 641 080,55

31 165 562,25

31 833 867,62

Installation technique materiel et outillage

1 015 395,23

608 078,44

407 316,79

423 703,91

Materiel de transport

1 576 357,46

532 248,16

1 044 109,30

974 307,26

Mobilier, materiel de bureau et Amenagement divers

6 499 326,45

3 175 328,69

3 323 997,76

3 700 313,67

Autres immobilisations corporelles

210 862,36

100 951,38

109 910,98

119 388,27

Immobilisations corporelles en cours

664 251,87

664 251,87

65 600,00

IMMOBILISATIONS FINANCIERES (D)

13 223 069,19

1 346 176,11

11 876 893,08

10 200 547,61

Prêts immobilisés

Autres créances financières

3 986 837,21

621 482,78

3 365 354,43

1 689 008,96

Titres de participations

9 217 786,73

724 693,33

8 493 093,40

8 493 093,40

Autres titres immobilisés

18 445,25

18 445,25

18 445,25

ECARTS DE CONVERSION-ACTIF (E)

Diminution des créances immobilisées

Augmentation des dettes de financement

TOTAL I (A+B+C+D+E)

115 815 227,58

15 221 830,32

100 593 397,26

83 558 550,12

STOCKS (F)

165 699 904,96

5 633 629,41

160 066 275,55

161 813 518,33

Marchandises

165 699 904,96

5 633 629,41

160 066 275,55

161 813 518,33

Matières et fournitures consommables

Produits en-cours

Produits intermédiaires et résiduels

Produits finis

CREANCES DE L'ACTIF CIRCULANT (G)

485 625 445,04

20 170 828,14

465 454 616,90

420 228 791,86

Fournisseurs débiteurs, avances et acomptes

787 672,08

787 672,08

3 484 816,62

Clients et comptes rattachés

450 887 278,71

20 170 828,14

430 716 450,57

379 658 105,03

Personnel

199 245,00

199 245,00

224 435,00

Etat

33 180 022,15

33 180 022,15

36 413 677,36

Comptes d'associés

Autres débiteurs

46 763,88

46 763,88

47 543,88

Comptes de régularisation-actif

524 463,22

524 463,22

400 213,97

TITRES ET VALEURS DE PLACEMENT (H)

1 625 168,76

1 625 168,76

1 625 168,76

ECARTS DE CONVERSION-ACTIF (I)

84 698,77

84 698,77

2 209 981,85

(Eléments circulants)

84 698,77

84 698,77

2 209 981,85

TOTAL II (F+G+H)

653 035 217,53

25 804 457,55

627 230 759,98

585 877 460,80

TRESORERIE-ACTIF

Chèques et valeurs à encaisser

16 969 112,81

16 969 112,81

15 376 998,30

Banques, T.G.C.C.P

24 576,59

24 576,59

8 323 055,62

Caisse, Régies d'avances et accrédits

64 229,25

64 229,25

24 434,47

TOTAL III

17 057 918,65

17 057 918,65

23 724 488,39

TOTAL GENERAL I+II+III

785 908 363,76

41 026 287,87

744 882 075,89

693 160 499,31

BILAN PASSIF COMPTES SOCIAUX

MATEL PC MARKET SA.

(en dirhams)

PASSIF

30 juin 2009

31 décembre 2008

CAPITAUX PROPRES

Capital social ou personnel (1)

113 513 500,00

113 513 500,00

moins: Actionnaires, capital souscrit non appelé ..... capital appelé dont verse.....

Prime d'émission, de fusion, d'apport

37 125 050,40

37 125 050,40

Ecarts de réévaluation

Réserve légale

7 639 454,30

5 784 969,67

Autres réserves

59 274 084,38

40 874 084,38

Reports à nouveau (2)

64 883,73

256 700,73

Résultats nets en instance d'affectation (2)

Résultat net de l'exercice (2)

27 260 388,98

37 089 692,63

TOTAL DES CAPITAUX PROPRES (A)

244 877 361,79

234 643 997,81

CAPITAUX PROPRES ASSIMILES (B)

662 643,00

662 643,00

Subventions d'investissements

Provisions réglementées

662 643,00

662 643,00

Dont solde Prov. pour Investissement 2004: 1 674 084,38

Dont Prov. pour Investissement 2005 : 1 200 000,00

DETTES DE FINANCEMENT (C)

15 000 000,00

Emprunts obligataires

Autres dettes de financement

15 000 000,00

PROVISIONS DURABLES POUR RISQUES ET CHARGES (D)

1 903 615,00

2 898 966,00

Provisions pour risques

1 903 615,00

2 898 966,00

Provisions pour charges

ECARTS DE CONVERSION - PASSIF (E)

Augmentation des créances immobilisées

Diminution des dettes de financement

TOTAL II (A+B+C+D+E)

262 443 619,79

238 205 606,81

DETTES DU PASSIF CIRCULANT (F)

184 375 199,05

190 894 894,39

Fournisseurs et comptes rattachés

103 212 888,98

120 846 583,00

Clients créditeurs, avances et acomptes

92 461,21

506 689,22

Personnel

1 989 654,58

1 021 573,83

Organismes sociaux

1 077 033,33

1 539 888,36

Etats

76 031 310,14

65 321 224,88

Comptes d'associés

Autres créanciers

378 871,41

378 871,41

Comptes de régulation-passif

1 592 979,40

1 280 093,69

AUTRES PROVISIONS POUR RISQUES ET CHARGES (G)

84 698,77

2 209 981,85

ECARTS DE CONVERSION-PASSIF (Eléments circulants) (H)

448 278,34

3 481 613,90

TOTAL II (F+G+H)

184 908 176,16

196 586 490,14

TRESORERIE - PASSIF

Crédit d'escompte

43 352 348,82

79 842 419,77

Crédit de trésorerie

175 195 043,20

97 801 265,35

Banques (solde créditeur)

78 982 887,92

80 724 717,24

TOTAL III

297 530 279,94

258 368 402,36

TOTAL GENERAL I+II+III

744 882 075,89

693 160 499,31

COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES COMPTES SOCIAUX

MATEL PC MARKET SA.

Du

01/01/09

Au

30/06/09

(en dirhams)

OPERATIONS

30 juin 2009

30 juin 2008

Propres à l'exercice 1

Concernant les exercices précédents 2

TO TAUX DU 1er SEMESTRE 2009 3=1+2

TO TAUX DU 1er SEMESTRE 2008 4

NATURE

I PRODUITS D'EXPLOITATION

Ventes de marchandises (en l'état)

602 640 372,48

602 640 372,48

486 937 440,63

Ventes biens et services produits

852 929,79

852 929,79

339 579,36

Chiffres d'affaires

603 493 302,27

603 493 302,27

487 277 019,99

Variation de stocks de produits(+)(1)

Immobilisations produites par l'entreprise pour elle même

713 397,15

Subventions d'exploitation

Autres produits d'exploitation

Reprises d'exploitation; transfert de charges

5 852 327,98

5 852 327,98

7 294 118,47

TOTAL I

609 345 630,25

609 345 630,25

495 284 535,61

II CHARGES D'EXPLOITATION

Achats revendus (2) de marchandises

543 556 760,47

-3 740,47

543 553 020,00

433 675 603,13

Achats consommés (2) de matières et fournitures

1 899 614,64

1 899 614,64

2 076 007,97

Autres charges externes

11 278 197,99

58 500,00

11 336 697,99

Impôts et taxes

178 262,53

55 398,00

233 660,53

Charges de personnel

14 374 864,27

14 374 864,27

12 911 037,22

Autres charges d'exploitation

33 891,40

33 891,40

224 244,17

Dotations d'exploitation

10 515 546,42

10 515 546,42

11 165 065,02

TOTAL II

581 837 137,72

110 157,53

581 947 295,25

468 268 710,28

III RESULTAT d'exploitation (I-II)

27 398 335,00

27 015 825,33

IV PRODUITS FINANCIERS

Produits des titres de participation, et autres titres immobilisés

1 296,35

1 296,35

1 101,24

Gains de change

6 018 214,97

6 018 214,97

1 835 563,77

Intérêts et autres produits financiers

9 226 739,89

9 226 739,89

2 170 796,62

Reprises financières, transferts de charges

2 209 981,85

2 209 981,85

174 936,95

TOTAL IV

17 456 233,06

17 456 233,06

4 182 398,58

V CHARGES FINANCIERES

Charges d'intérêts

6 456 436,25

6 456 436,25

4 198 307,56

Pertes de change

3 826 548,49

3 826 548,49

1 666 481,87

Autres charges financières

123 770,78

123 770,78

Dotations financières

84 698,77

84 698,77

171 644,63

TOTAL V

10 491 454,29

10 491 454,29

6 036 434,06

VI RESULTAT FINANCIER (IV-V)

6 964 778,77

-1 854 035,48

VII RESULTAT COURANT (III+VI)

34 363 113,77

25 161 789,85

VIII PRODUITS NON COURANTS

Produits des cessions d'immobilisations

Subventions d'équilibre

Reprises sur subventions d'investissement

Autres produits non courants

166 691,38

166 691,38

116 359,83

Reprises non courantes : transferts de charges

995 351,00

995 351,00

TOTAL VIII

1 162 042,38

1 162 042,38

116 359,83

IX CHARGES NON COURANTES

Valeurs nettes d'amortissements des immobilisations cédées

29 366,71

29 366,71

Subvention accordées

Autres charges non courantes

383 984,46

383 984,46

67 112,56

Dotations non courantes aux amortissements et aux provisions

TOTAL IX

413 351,17

413 351,17

67 112,56

X RESULTAT NON COURANT (VIII-IX)

748 691,21

49 247,27

XI RESULTAT AVANT IMPOTS (VII+X)

35 111 804,98

25 211 037,12

XII IMPOTS SUR LES RESULTATS

7 548 151,00

303 265,00

7 851 416,00

5 919 343,00

XIII RESULTAT NET (XI-XII)

27 260 388,98

19 291 694,12

XIV TOTAL DES PRODUITS (I+IV+VIII)

627 963 905,69

499 583 294,02

XV TOTAL DES CHARGES (II+V+IX+XII)

600 703 516,71

480 291 599,90

XVI RESULTAT NET (total des produits - total des charges)

27 260 388,98

19 291 694,12

ATTESTATION DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LA SITUATION PROVISOIRE DU BILAN ET DU COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES AU 30 JUIN 2009

En application des dispositions du Dahir portant loi n° 1-93-212 du 21 septembre 1993, tel que modifié et complété, nous avons procédé à un examen limité de la situation intermédiaire de Matel Pc Market SA comprenant le bilan et le compte de produits et charges relatifs à la période du 1er janvier au 30 juin 2009. Cette situation intermédiaire qui fait ressortir un montant de capitaux propres et assimilés totalisant 245.540.004,79 MAD, dont un bénéfice net de 27.260.388,98 MAD, relève de la responsabilité des organes de gestion de l'émetteur.

Nous avons effectué notre mission selon les normes de la profession au Maroc relatives aux missions d'examen limité. Ces normes requièrent que l'examen limité soit planifié et réalisé en vue d'obtenir une assurance modérée que la situation intermédiaire ne comporte pas d'anomalie significative. Un examen limité comporte essentiellement des entretiens avec le personnel de la société et des vérifications analytiques appliquées aux données financières ; il fournit donc un niveau d'assurance moins élevé qu'un audit. Nous n'avons pas effectué un audit et, en conséquence, nous n'exprimons donc pas d'opinion d'audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé de faits qui nous laissent penser que la situation intermédiaire, ci-jointe, ne donne pas une image fidèle du résultat des opérations du semestre écoulé ainsi que de la situation financière et du patrimoine de la société arrêtés au 30 juin 2009, conformément au référentiel comptable admis au Maroc.

Casablanca le 23 Septembre 2009.

Les Commissaires Aux Comptes

Belkhatyat Finance Consultants

Mohamed BELKHAYAT

Associé.

M'Hamed BENDAOUED

En Dirhams

BILAN CONSOLIDE

30/06/09

31/12/08

ACTIF

ACTIF IMMOBILISE

93 932 014,03

79 196 417,85

*Ecarts d'acquisition

* Immobilisations incorporelles

23 226 097,07

23 117 701,53

* Immobilisations corporelles

63 185 814,56

48 480 986,11

* Immobilisations financières

7 492 752,40

7 509 248,21

* Titres mis en équivalence

27 350,00

88 482,00

ACTIF CIRCULANT

659 118 906,04

626 321 850,66

* Stocks et en-cours

164 479 396,02

164 495 795,94

*Clients et comptes rattachés

442 300 988,04

389 126 984,44

* Autres créances et comptes de régularisation

29 790 243,60

44 344 337,10

* Titres et valeurs de placement

1 625 168,76

1 625 168,76

* Disponibilités

20 923 109,62

26 729 564,42

TOTAL ACTIF

753 050 920,07

705 518 268,51

En Dirhams

BILAN CONSOLIDE

30/06/09

31/12/08

PASSIF

CAPITAUX PROPRES DE L'ENSEMBLE

247 616 956,31

237 474 797,49

* Capitaux propres (part de groupe)

246 455 601,17

236 422 724,53

* Capital

113 513 500,00

113 513 500,00

* Prime d'émission, de fusion, d'apport

37 125 050,40

37 125 050,40

* Réserve consolidée

68 512 125,12

49 580 156,20

* Résultat net consolidé par du groupe

27 482 405,90

36 343 506,93

* Ecarts de conversion

-177 480,25

-139 489,00

* Intérêts minoritaires

1 161 355,14

1 052 072,96

Provision pour risques et charges

1 959 801,86

2 898 966,00

Dettes

503 474 161,90

465 144 505,02

*Emprunts et dettes financières

15 000 000,00

*Fournisseurs et comptes rattachés

110 429 837,82

124 600 364,02

*Autres dettes et comptes de régularisation

78 184 557,82

79 154 939,09

*Trésorerie-passif

299 859 766,26

261 389 201,91

TOTAL PASSIF

753 050 920,07

705 518 268,51

En Dirhams

COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES CONSOLIDE

30/06/09

30/06/08

Produits d'exploitation

623 244 864,94

504 843 275,27

* Chiffre d'affaires

616 531 456,61

496 058 142,30

* Autres produits

6 713 408,33

8 785 132,97

Charges d'exploitation

595 291 960,47

478 596 531,06

* Achats revendus & consommés

554 521 327,10

442 264 074,19

* Autres charges externes

12 270 247,26

8 037 281,58

* Impôts et taxes

261 121,03

214 673,88

* Charges de personnel

16 761 860,86

15 766 425,64

* Autres charges d'exploitation

34 141,40

224 992,05

*Dotations d'exploitation

11 443 262,82

12 089 083,72

Résultat d'exploitation

27 952 904,47

26 246 744,21

Charges et produits financiers

6 978 413,04

-1 911 483,14

Résultat courant des entreprises intégrées

34 931 317,51

24 335 261,07

Charges et produits non courant

737 734,44

20 813,85

Impôts sur les bénéfices

-7 927 957,00

-5 981 354,00

Résultat net des entreprises intégrées

27 741 094,95

18 374 720,92

Quote part dans le résultat des entreprises incluses

par mise en équivalence

-149 337,00

Dotations aux amortissements des écarts d'acquisition

Résultat net de l'ensemble consolidé

27 591 757,95

18 374 720,92

Résultat minoritaire

109 352,05

-189 644,48

Résultat net part du groupe

27 482 405,90

18 564 365,40

Résultat net consolidé par action en dirhams

24,31

16,19

▪ Informations relatives au périmètre de consolidation

Liste des sociétés.

Sociétés

Pourcentage D'intérêt

Pourcentage de contrôle

Méthodes De consolidation

Matel Pc Market SA

Société consolidante

Qualitech Sarl

80,00 %

80,00 %

Intégration Globale.

Arche Sarl

96,25 %

96,25 %

Intégration Globale.

Qualiserv

99,70 %

99,70 %

Intégration Globale.

Matel Tunisie

48,84 %

48,84 %

Mise en Equivalence

Début d'autorité en Janvier 2009

B'Ware

50 %

50 %

Intégration proportionnelle

Atoll Sarl, Arcnet Sarl, Compatible Sarl sont Hors Périmètre

ATTESTATION DES COMMISSAIRES AUX COMPTES SUR LA SITUATION PROVISOIRE

DU BILAN ET DU COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES CONSOLIDÉS AU 30 JUIN 2009

Nous avons procédé à un examen limité de la situation intermédiaire de Matel Pc Market SA comprenant le bilan et le compte de produits et charges consolidés au terme du semestre couvrant la période du 1er janvier au 30 juin 2009. Cette situation intermédiaire fait ressortir un montant de capitaux propres consolidés totalisant 246.455.601,17 MAD, dont un bénéfice net consolidé de 27.482.405,90 MAD

Nous avons effectué notre examen limité selon les normes de la profession au Maroc. Ces normes requièrent que l'examen limité soit planifié et réalisé en vue d'obtenir une assurance modérée que la situation provisoire du bilan et du compte de produits et charges consolidés ne comporte pas d'anomalie significative. Un examen limité comporte essentiellement des entretiens avec le personnel de la société et des vérifications analytiques appliquées aux données financières ; il fournit donc un niveau d'assurance moins élevé qu'un audit. Nous n'avons pas effectué un audit et, en conséquence, nous n'exprimons donc pas d'opinion d'audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé de faits qui nous laissent penser que les états consolidés, ci-joints, ne donnent pas une image fidèle du résultat des opérations du semestre écoulé ainsi que de la situation financière et du patrimoine de la société arrêtés au 30 juin 2009, conformément aux normes comptables nationales en vigueur.

Casablanca le 23 Septembre 2009.

Les Commissaires Aux Comptes

Belkhayat Finance Consultants

Mohamed BELKHAYAT

Associé.

M'Hamed BENDAOUD