ETATS FINANCIERS 2007
Entreprise : WAFA ASSURANCE
Date de publication : 31/12/2007
Type de document : Etats Financiers

The logo for Lafarge Ciments, featuring a green stylized letter 'L' to the left of the company name. The name 'LAFARGE' is in a bold, black, sans-serif font, with 'CIMENTS' in a smaller, black, sans-serif font below it, separated by a thin horizontal line.

Lafarge Ciments logo

ETATS DE SYNTHESE

EXERCICE 2006

INFORMATIONS DISPONIBLES

COMPTES CONSOLIDES

COMPTES SOCIAUX

BILAN CONSOLIDE AU 31/12/2006

En milliers de DH

déc-06

déc-05

VARIATION

ACTIF

Actif immobilisé

3 330 813

3 052 358

278 455

Immobilisations incorporelles

26 483

26 807

-324

Écarts d'acquisition

4 844

7 028

-2 184

Immobilisations corporelles

3 208 695

2 929 224

279 471

Immobilisations financières

90 791

89 299

1 492

Actif circulant

1 031 338

834 914

196 424

Stocks et en-cours

321 566

285 174

36 392

Créances d'exploitation

690 732

513 747

176 985

Créances diverses

19 040

35 993

-16 953

Disponibilités et VMP

1 443 915

1 303 355

140 560

Titres et valeurs de placement

1 361 049

1 218 222

142 827

Disponibilités

82 867

85 133

-2 266

TOTAL ACTIF

5 806 066

5 190 627

615 439

PASSIF

Capitaux propres consolidé

4 454 853

4 023 878

430 976

Capitaux propres part du Groupe

4 447 611

4 017 222

430 390

Capital

476 431

476 431

Primes d'émission de fusion et d'apport

662 829

662 829

0

Réserves consolidées

2 353 864

2 022 833

331 031

Résultat net part du Groupe

954 488

855 129

99 359

Intérêts minoritaires

7 242

6 656

586

Provisions pour risques et charges

301 534

190 554

110 980

Dettes de financement

Passif circulant

850 616

844 730

5 885

Dettes d'exploitation

745 969

655 283

90 686

Autres dettes

104 646

189 447

-84 801

Trésorerie

199 063

131 465

67 598

TOTAL PASSIF

5 806 066

5 190 627

615 439

COMPTE DE RÉSULTAT CONSOLIDÉ AU 31/12/2006

déc-06

déc-05

Écart

%

En milliers de DH

Produits d'exploitation

3 765 203

3 202 594

562 609

18%

Chiffre d'affaires

3 731 738

3 151 171

580 567

18%

Autres produits d'exploitation

33 465

51 423

-17 958

-35%

Charges d'exploitation

2 074 165

1 719 022

355 143

21%

Achats et autres charges externes

1 726 333

1 374 080

352 253

26%

Impôts et taxes

48 143

34 602

13 541

39%

Charges de personnel

276 836

274 733

2 103

1%

Dotations aux provisions

22 854

35 607

-12 753

-36%

Résultat brut d'exploitation

1 691 038

1 483 572

207 466

14%

Dotations aux amortissements

345 555

277 733

67 822

24%

Résultat courant d'exploitation

1 345 483

1 205 839

139 644

12%

Résultat non courant

-83 368

-86 800

3 432

-4%

Résultat financier

41 553

43 487

-1 934

-4%

Résultat avant impôts et EA

1 303 668

1 162 526

141 142

12%

Impôts sur les bénéfices

296 012

267 642

28 370

11%

Impôt différé

50 383

17 253

33 130

192%

Amortissement des écarts d'acquisition

2 184

21 920

-19 736

-90%

Résultat net consolidé

955 089

855 711

99 379

12%

Résultat net part du Groupe

954 489

855 128

99 361

12%

Résultat minoritaires

601

583

18

3%

Résultat par action (en dirhams)

200

180

21

12%

TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE

(en milliers de dirhams)

déc-06

déc-05

Résultat net des sociétés intégrées

955 089

855 711

Elimination des charges et produits sans incidence sur la trésorerie ou non liés à l'activité

Dotations d'exploitation

395 340

299 360

Variation des impôts différés

50 383

17 253

Plus- values de cession d'immobilisations, nettes d'impôt

-812

2 304

Quote-part dans le résultat des sociétés mises en équivalence

Capacité d'autofinancement des sociétés intégrées (I)

1 400 000

1 174 628

Dividendes des sociétés mises en équivalence (II)

Variation du besoin de fonds de roulement lié à l'activité (III)

Stocks

190 539

-254 539

Créances d'exploitation

36 392

-62 085

Dettes d'exploitation

160 032

57 031

5 885

249 485

Flux net de trésorerie généré par l'activité (IV= I+II+III)

1 209 461

1 429 167

Acquisitions d'immobilisations

642 958

901 273

Cessions d'immobilisations corporelles et incorporelles, nettes d'impôt

-17 110

-17 486

Incidence des variations de périmètre

216

Flux de trésorerie lié aux opérations d'investissement (V)

625 849

884 003

Dividendes versés aux actionnaires de la société mère

514 545

428 787

Dividendes versés aux minoritaires des sociétés intégrées

Augmentation de capital en numéraire

Emission d'emprunts

Remboursement d'emprunts

1 137

Flux de trésorerie lié aux opérations de financement (VI)

514 545

429 924

Autres impacts

3 894

1 441

Variation de trésorerie

72 961

116 681

Trésorerie à l'ouverture

1 171 890

1 055 209

Variation de trésorerie

72 961

116 681

Incidence des variations des monnaies étrangères

Trésorerie de clôture

1 244 851

1 171 890

Tableau de variation des capitaux propres consolidés - Part du groupe -

Capital

Primes

Réserves consolidées

Résultat de l'exercice

Total des capitaux propres

Situation au 31/12/2004

476 431

662 829

1 609 846

826 196

3 575 302

Mouvement 2005

Dividendes distribués

-428 787

-428 787

Autres variations (*)

15 580

15 580

Affectation du résultat

826 196

-826 196

0

Situation au 31/12/2005

476 431

662 829

2 022 833

855 129

4 017 222

Mouvement 2006

Dividendes distribués

-514 545

-514 545

Autres variations (*)

-9 555

-9 555

Affectation du résultat

855 129

-855 129

0

Situation au 31/12/2006

476 431

662 829

2 353 862

954 489

4 447 611

(*) : ID issu des ajustements fiscaux des exercices antérieurs

BILAN ACTIF

(modèle normal)

Exercice clos le 31/12/2006

ACTIF

Brut

EXERCICE

Amortissement

et provisions

Net

Exercice Précédent

Net

ACTIF IMMOBILISE

IMMOBILISATION EN NON VALEURS (A)

53 055 592,15

52 388 069,92

667 522,23

172 934,37

172 934,37

* Frais préliminaires

* Charges à repartir sur plusieurs exercices

53 055 592,15

52 388 069,92

667 522,23

172 934,37

* Primes de remboursement des obligations

IMMOBILISATIONS INCORPORELLES (B)

142 483 246,49

66 148 601,84

76 334 644,65

76 657 735,84

76 657 735,84

* Immobilisation en recherche et développement

* Brevets, marques, droits et valeurs similaires

50 100 981,31

49 799 999,67

300 981,64

3 299 262,39

* Fonds commercial

50 000 000,00

50 000 000,00

50 000 000,00

* Autres immobilisations incorporelles

42 382 265,18

16 348 602,17

26 033 663,01

23 546 910,09

IMMOBILISATIONS CORPORELLES (C)

6 208 713 725,36

3 270 901 332,02

2 937 812 393,34

2 728 739 138,01

2 728 739 138,01

* Terrains

93 079 757,61

12 466 291,55

80 613 466,06

82 555 456,75

* Constructions

936 416 245,45

495 632 666,70

440 783 578,75

327 866 900,12

* Installations techniques, matériel et outillage

4 964 410 807,00

2 697 826 625,29

2 266 584 181,71

1 481 008 371,19

* Matériel transport

8 989 519,75

8 182 611,85

806 907,90

1 331 548,53

* Mobilier, matériel de bureau et aménagements divers

52 106 658,92

32 720 068,83

19 386 590,09

17 247 981,63

* Autres immobilisations corporelles

31 818 035,08

23 493 067,80

8 324 967,28

9 871 605,51

* Immobilisations corporelles en cours

121 892 701,55

580 000,00

121 312 701,55

808 857 274,28

IMMOBILISATIONS FINANCIERES (D)

529 411 719,52

41 258 854,63

488 152 864,89

483 714 233,37

483 714 233,37

* Prêts immobilisés

49 271 038,27

28 854,63

49 242 183,64

50 145 591,82

* Autres créances financières

31 317 701,41

6 050 000,00

25 267 701,41

22 995 110,81

* Titres de participation

448 822 979,84

35 180 000,00

413 642 979,84

410 573 530,74

* Autres titres immobilisés

ECARTS DE CONVERSION -ACTIF (E)

* Diminution des créances immobilisées

* Augmentation des dettes de financement

TOTAL I (A+B+C+D+E)

6 933 664 283,52

3 430 696 858,41

3 502 967 425,11

3 289 284 041,59

ACTIF CIRCULANT

STOCKS (F)

297 285 624,92

17 593 260,46

279 692 364,46

228 295 921,35

228 295 921,35

* Marchandises

* Matières et fournitures consommables

253 859 704,89

17 593 260,46

236 266 444,43

190 143 971,11

* Produits en cours

5 832 731,49

5 832 731,49

5 693 297,17

* Produits intermédiaires et produits résiduels

19 585 425,53

19 585 425,53

18 839 537,49

* Produits finis

18 007 763,01

18 007 763,01

13 619 115,58

CREANCES DE L'ACTIF CIRCULANT (G)

561 750 385,95

23 325 077,45

538 425 308,50

418 481 085,93

418 481 085,93

* Fournis. débiteurs, avances et acomptes

38 750 134,63

38 750 134,63

14 392 161,88

* Clients et comptes rattachés

388 626 332,01

23 046 784,55

365 579 547,46

257 810 105,87

* Personnel

2 703 152,71

278 292,90

2 424 859,81

5 155 923,82

* Etat

27 163 589,91

27 163 589,91

50 515 171,44

* Comptes d'associés

0,00

* Autres débiteurs

89 749 902,76

89 749 902,76

80 363 886,95

* Comptes de régularisation-Actif

14 757 273,93

14 757 273,93

10 243 835,97

TITRES ET VALEURS DE PLACEMENT ( H)

1 076 236 995,43

1 076 236 995,43

989 946 339,17

ECARTS DE CONVERSION-ACTIF ( I)

133 959,00

133 959,00

(Eléments circulants)

TOTAL II ( F+G+H+I)

1 935 406 965,30

40 918 337,91

1 894 488 627,39

1 636 723 346,45

TRESORERIE

TRESORERIE-ACTIF

* Chèques et valeurs à encaisser

1 510 324,00

1 510 324,00

1 488 092,81

* Banques, TG et CCP

47 143 829,30

47 143 829,30

62 652 650,76

* Caisse, Régie d'avances et accréditifs

779 384,38

779 384,38

364 068,90

TOTAL III

49 433 537,68

49 433 537,68

64 504 812,47

TOTAL GENERAL I+II+III

8 918 504 786,50

3 471 615 196,32

5 446 889 590,18

4 990 512 200,51

BILAN (PASSIF)

(modèle normal)

Exercice clos le : 31/12/2006

PASSIF

Exercice

Exercice Précédent

FINANCEMENT PERMANENT

CAPITAUX PROPRES

* Capital social ou personnel (1)

476 430 500,00

476 430 500,00

* Moins : actionnaires, capital souscrit non appelé capital appelé dont versé.....

* Prime d'émission, de fusion, d'apport

662 829 004,00

662 829 005,00

* Ecarts de réévaluation

* Réserve légale

47 643 050,00

47 643 050,00

* Autres réserves

1 760 811 943,36

1 554 047 811,77

* Report à nouveau (2)

* Résultats nets en instance d'affectation (2)

* Résultat net de l'exercice (2)

761 843 989,76

721 309 071,59

Total des capitaux propres (A)

3 709 558 487,12

3 462 259 438,36

CAPITAUX PROPRES ASSIMILES (B)

933 465 020,23

731 546 411,04

* Subvention d'investissement

27 811 967,07

32 099 819,07

* Provisions réglementées

905 653 053,16

699 446 591,97

DETTES DE FINANCEMENT (C)

* Emprunts obligataires

* Autres dettes de financement

PROVISIONS DURABLES POUR RISQUES ET CHARGES (D)

27 763 600,18

31 888 116,89

* Provisions pour risques

* Provisions pour charges

27 763 600,18

31 888 116,89

ECARTS DE CONVERSION-PASSIF (E)

* Augmentation des créances immobilisées

* Diminution des dettes de financement

Total I(A+B+C+D+E)

4 670 787 107,53

4 225 693 966,29

PASSIF CIRCULANT

DETTES DU PASSIF CIRCULANT (F)

559 517 007,08

603 184 030,58

* Fournisseurs et comptes rattachés

291 786 526,27

238 210 689,88

* Clients créditeurs, avances et acomptes

5 869 692,91

3 097 575,89

* Personnel

43 164 617,28

53 953 385,91

* Organismes sociaux

16 189 645,44

15 113 044,13

* Etat

111 637 069,20

113 399 604,66

* Comptes d'associés

2 562 727,39

2 212 267,39

* Autres créanciers

88 106 726,76

176 666 914,40

* Comptes de régularisation - passif

200 001,83

530 548,32

AUTRES PROVISIONS POUR RISQUES ET CHARGES (G)

22 264 922,08

45 740 527,20

ECARTS DE CONVERSION-PASSIF (Elements circulants) (H)

510 562,74

Total II (F+G+H)

581 781 929,16

649 435 120,52

TRESORERIE

TRESORERIE-PASSIF

* Crédits d'escompte

* Crédits de trésorerie

* Banques (soldes crediteurs)

194 320 553,49

115 383 113,70

Total III

194 320 553,49

115 383 113,70

TOTAL GENERAL I+II+III

5 446 889 590,18

4 990 512 200,51

COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES ( hors taxes )

(modèle normal)

Exercice du 01/01/2006 au 31/12/2006

NATURE

OPERATIONS

TOUAUX DE L'EXERCICE

3=2+1

TOUAUX DE L'EXERCICE

PRECEDENT

4

Propres à l'exercice

1

concernant les exercices

précédents

2

I

PRODUITS D' EXPLOITATION

* Ventes de marchandises (en l'état)

-508 046,00

-508 046,00

3 370 720,00

* Ventes de biens et services produits

3 191 663 517,86

3 191 663 517,86

2 740 006 319,54

Chiffre d'affaires

3 191 155 471,86

3 191 155 471,86

2 743 377 039,54

* Variation de stocks de produits (1)

5 273 969,79

5 273 969,79

-6 773 563,64

* Immobilisations produites par l'entreprise

* Subventions d'exploitation

* Autres produits d'exploitation

205 559,64

205 559,64

* Reprises d'exploitation: transferts de charges

15 464 262,57

15 464 262,57

37 112 502,97

Total I

3 212 099 263,86

3 212 099 263,86

2 773 715 978,87

II

CHARGES D'EXPLOITATION

* Achats revendus(2) de marchandises

380 841,10

380 841,10

3 203 779,85

* Achats consommés(2) de matières

et fournitures

1 068 739 901,91

21 173,91

1 068 761 075,82

821 971 134,57

* Autres charges externes

313 594 721,12

25 350,51

313 620 071,63

243 185 054,45

* Impôts et taxes

41 316 354,44

41 316 354,44

28 250 845,06

* Charges de personnel

235 653 468,12

35 950,99

235 689 419,11

234 016 897,96

* Autres charges d'exploitation

3 495 462,42

199 426,00

3 694 888,42

19 206 806,04

* Dotations d'exploitation

321 664 673,04

321 664 673,04

329 446 352,67

Total II

1 984 845 422,15

281 901,41

1 985 127 323,56

1 679 280 870,60

III

RESULTAT D'EXPLOITATION (I-II)

1 226 971 940,30

1 094 435 108,27

IV

PRODUITS FINANCIERS

* Produits de titres de partic. et autres

titres immobilisés

* Gains de change

3 297 267,17

3 297 267,17

6 892 174,80

* Intérêts et autres produits financiers

30 422 541,72

30 422 541,72

33 542 499,83

* Reprises financières ; transferts de charges

5 369 449,10

5 369 449,10

5 493 749,36

Total IV

39 089 257,99

39 089 257,99

45 928 423,99

V

CHARGES FINANCIERES

* Charges d'intérêts

344 253,01

344 253,01

414 766,71

* Pertes de change

2 613 425,26

2 618,35

2 616 043,61

2 623 771,49

* Autres charges financières

385 478,89

385 478,89

2 361 569,58

* Dotations financières

204 994,73

204 994,73

Total V

3 548 151,89

2 618,35

3 550 770,24

5 400 107,78

VI

RESULTAT FINANCIER (IV-V)

35 538 487,75

40 528 316,21

VII

RESULTAT COURANT (III+VI)

1 262 510 428,05

1 134 963 424,48

COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES (hors taxes)(suite)

(modèle normal)

Exercice du 01/01/2006 au 31/12/2006

NATURE

OPERATIONS

TOTAL DE L'EXERCICE

.3=2+1

TOTAL DE

L'EXERCICE PRECEDENT

4

Propres à l'exercice

1

exercices précédents

2

NON COURANT

VII RESULTAT COURANT (reports)

1 262 510 428,05

1 134 963 424,48

VIII PRODUITS NON COURANTS

* Produits des cessions d'immobilisations

2 132 908,66

2 132 908,66

467 000,00

* Subventions d'équilibre

* Reprises sur subventions d'investissement

4 287 852,00

4 287 852,00

8 546 182,33

* Autres produits non courants

666 395,66

666 395,66

* Reprises non courantes ; transferts de charges

201 785 885,13

201 785 885,13

261 276 727,19

Total VIII

208 873 041,45

208 873 041,45

270 289 909,52

IX CHARGES NON COURANTES

* Valeurs nettes d'amortissements des immobilisations cédées

1 729 624,61

1 729 624,61

1 512 558,60

* Subventions accordées

* Autres charges non courantes

45 957 394,20

45 957 394,20

47 659 441,57

* Dotations non courantes aux amortissements et aux provisions

383 086 366,04

383 086 366,04

376 640 889,24

Total IX

430 773 384,85

430 773 384,85

425 812 889,41

X RESULTAT NON COURANT (VIII-IX)

-221 900 343,40

-155 522 979,89

XI RESULTAT AVANT IMPÔTS (VII+X)

1 040 610 084,65

979 440 444,59

XII IMPÔTS SUR LES SOCIETES

278 766 094,89

258 131 373,00

XIII RESULTAT NET (XI-XII)

761 843 989,76

721 309 071,59

TOTAL DES PRODUITS

XIV

(I+IV+VIII)

3 460 061 563,30

3 089 934 312,38

TOTAL DES CHARGES

XV

(II+V+IX+XIII)

2 698 217 573,54

2 368 625 240,79

RESULTAT NET

XVI

(total des produits-total des charges)

761 843 989,76

721 309 071,59

ETAT DES SOLDES DE GESTION ( E S G )

TABLEAU DE FORMATION DES RESULTATS ( T F R )

Exercice du 01/01/2006 au 31/12/2006

Exercice

Exercice Précédent

+

Ventes de Marchandises ( en l'état)

-508 046,00

3 370 720,00

-

Achats revendus de marchandises

380 841,10

3 203 779,85

=

MARGE BRUTES VENTES EN L'ETAT

-888 887,10

166 940,15

+

PRODUCTION DE L'EXERCICE (3+4+5)

3 196 937 487,65

2 733 232 755,90

Ventes de biens et services produits

3 191 663 517,86

2 740 006 319,54

Variation stocks produits

5 273 969,79

-6 773 563,64

Immobilisations produites par l'entreprise pour elle même

-

CONSOMMATIONS DE L'EXERCICE(6+7)

1 382 381 147,45

1 065 156 189,02

Achats consommés de matières et fournitures

1 068 761 075,82

821 971 134,57

Autres charges externes

313 620 071,63

243 185 054,45

=

VALEUR AJOUTEE (+II+III)

1 813 667 453,10

1 668 243 507,03

+

Subventions d'exploitation

-

Impôts et taxes

41 316 354,44

28 250 845,06

-

Charges de personnel

235 689 419,11

234 016 897,96

=

EXCEDENT BRUT D'EXPLOITATION (EBE)

OU INSUFFISANCE BRUTE D'EXPLOITATION(IBE)

1 536 661 679,55

1 405 975 764,01

+

Autres produits d'exploitation

205 559,64

-

Autres charges d'exploitation

3 694 888,42

19 206 806,04

+

Reprises d'exploitation, transferts de charges

15 464 262,57

37 112 502,97

-

Dotations d'exploitation

321 664 673,04

329 446 352,67

=

RESULTAT D'EXPLOITATION(+ou-)

1 226 971 940,30

1 094 435 108,27

+/-

RESULTAT FINANCIER

35 538 487,75

40 528 316,21

=

RESULTAT COURANT

1 262 510 428,05

1 134 963 424,48

+/-

RESULTAT NON COURANT(+ou-)

-221 900 343,40

-155 522 979,89

-

Impôts sur les résultats

278 766 094,89

258 131 373,00

=

RESULTAT NET DE L'EXERCICE

761 843 989,76

721 309 071,59

CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT (C.A.F.) - AUTOFINANCEMENT

Résultat net de l'exercice

761 843 989,76

721 309 071,59

Bénéfice +

761 843 989,76

721 309 071,59

Perte -

+

Dotations d'exploitation (1)

312 034 745,17

312 440 849,62

+

Dotations financières (1)

28 854,63

+

Dotations non courantes(1)

383 026 188,04

331 640 889,24

-

Reprises d'exploitation(2)

-4 566 627,71

-2 645 153,48

-

Reprises financières(2)

-5 369 449,10

-4 450 000,00

-

Reprises non courantes(2)

-182 403 995,01

-261 276 727,19

-

Produits des cessions d' immobilisations

-2 132 908,66

-467 000,00

+

Valeurs nettes d'amortiss. des immo. cédées

1 729 624,61

1 512 558,60

CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT (C.A.F.)

1 264 190 421,73

1 098 064 488,38

Distributions de bénéfices

514 544 940,00

428 787 450,00

AUTOFINANCEMENT

749 645 481,73

669 277 038,38