Attijariwafa Bank : Comptes au 30 juin 2020
Entreprise : ATTIJARIWAFA BANK
Date de publication : 25/09/2020
Type de document : Etats Financiers

RÉSULTATS

Attijariwafa bank

au 30 juin 2020

Communication financière

2020

Information Financière et Relations Investisseurs : btissam.Abouharira@attijariwafa.com

e-mail : i.abouharira@attijariwafa.com

ir@attijariwafa.com

Attijariwafa bank logo, stylized 'AW' in black on an orange background.

التجاري وفا بنك

Attijariwafa bank

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Attijariwafa bank

SA au capital de 2 098 596 790 DH- Siège social : 2, boulevard Moulay Youssef, 20000 Casablanca, Maroc

Téléphone +212 (0)5 22 22 41 69 ou +212 (0)5 55 29 88 88 - RC 333 - IF 01085221

www.attijariwafabank.com

Forte mobilisation du Groupe pour l'accompagnement des clients dans les différentes économies de présence dans un contexte de crise inédite

Le Conseil d'Administration d'Attijariwafa bank s'est réuni le 22 septembre 2020, sous la présidence de M. Mohamed El Kettani pour examiner l'activité et arrêter les comptes au 30 juin 2020.

Dispositif de soutien à l'économie depuis le début de la crise*

➤

4.334

jeunes et porteurs de projets financés

➤

210.000

demandes de report accordées**

➤ Près de

35 %

de parts de marché DAMANE OXYGÈNE

➤

19.500

TPME financées en 6 mois*

➤

26

milliards de crédits additionnels distribués en 6 mois*

1

er

Collecteur de l'épargne

Épargne totale collectée

†

(MAD Mrds)

Mois

Épargne totale collectée (MAD Mrds)

Variation

juin 19

462,9

juin 20

490,2

+5,9 %

Bar chart showing total savings collected by Attijariwafa bank. In June 2019, savings were 462,9 MAD Mrds. In June 2020, they increased to 490,2 MAD Mrds, representing a growth of +5,9%.

1

er

Financeur de l'économie

Crédits totaux distribués

(MAD Mrds)

Mois

Crédits totaux distribués (MAD Mrds)

Variation

juin 19

317,6

juin 20

330,2

+4,0 %

Bar chart showing total credits distributed by Attijariwafa bank. In June 2019, credits were 317,6 MAD Mrds. In June 2020, they increased to 330,2 MAD Mrds, representing a growth of +4,0%.

1

er

acteur de la banque digitale et des paiements électroniques au Maroc

Part de la banque digitale dans les transactions**

Mois

Part de la banque digitale dans les transactions (%)

Variation

juin 19

75,5

juin 20

77,2

+1,7 pt

Bar chart showing the share of digital banking in transactions. In June 2019, the share was 75,5%. In June 2020, it increased to 77,2%, representing a growth of +1,7 pt.

Part de marché dans les paiements électroniques***

Mois

Part de marché dans les paiements électroniques (%)

Variation

juin 19

30,8

juin 20

32,8

+2,0 pts

Bar chart showing the share of the market in electronic payments. In June 2019, the share was 30,8%. In June 2020, it increased to 32,8%, representing a growth of +2,0 pts.

† Entre le 15 mars et le 15 septembre 2020

** Nombre de demandes de report d'échéances accordées sur base consolidée

† Total dépôts clientèle consolidés + Encours de gestion d'actifs + Encours de bancassurance

*** L'ensemble des opérations disponibles sur les différents canaux digitaux, ex : virements unitaires, mises à disposition, paiement de factures...

**** Les "paiements électroniques" intègrent les paiements par carte bancaire (part de marché de 26,3% au titre du premier semestre 2020) et les paiements via canaux digitaux, ex paiement de facture, paiement TGR... (part de marché de 42,0% au titre du premier semestre 2020)

Attijariwafa bank publie ses résultats, au titre du premier semestre 2020, dans un contexte marqué par la crise du Covid-19 et ses conséquences sanitaires, sociales et économiques d'ampleur inédite.

MOBILISATION EXCEPTIONNELLE EN FAVEUR DES CLIENTS

Attijariwafa bank a déployé, depuis le début de la crise, une série de mesures dont l'objectif prioritaire est de garantir la

sécurité sanitaire des collaborateurs

, tout en maintenant la

continuité de service dans des conditions optimales

pour les clients, dans les différents pays de présence.

Les équipes d'Attijariwafa bank, engagées en première ligne et soutenues par un dispositif spécial pour

servir les clients

, les soutenir et les accompagner dans la gestion des impacts de la crise, ont fait preuve d'un engagement et d'une mobilisation exceptionnels, permettant de :

• financer

4.334 jeunes et porteurs de projets

pour un montant de

710 millions de dirhams

, dans le cadre de l'initiative «Intelaka»

1

;

• reporter les échéances de crédit pour plus de

110.000 clients particuliers et entreprises

pour un montant total de

25 milliards de dirhams

au Maroc (

210.000 clients

sur base consolidée) ;

• distribuer

6,2 milliards de dirhams de crédits « Damane Oxygène »

bénéficiant à

18.200 TPME

et atteignant près de

35% de parts de marché

;

• accorder

7,0 milliards de dirhams de crédits « Damane Relance »

bénéficiant à

6.090 TPME

1

;

• servir les indemnités CNSS et les aides directes de l'État au bénéfice de

centaines de milliers de salariés et citoyens marocains

, à travers la mise à disposition des réseaux d'agences et de GAB d'Attijariwafa bank et du réseau de Wafacash.

Attijariwafa bank a ainsi accompagné et soutenu plus de

19.500 entreprises marocaines

, majoritairement des TPME, à travers la distribution de

26 milliards de dirhams de crédits additionnels

, depuis le début de la crise.

Le premier semestre 2020 a également été marqué par l'accélération de la

transformation technologique et digitale

du Groupe, la poursuite de l'enrichissement de l'offre digitale et multicanal et l'amélioration continue des

parcours

et de l'

expérience client

. Ainsi, le nombre de transactions traitées sur les canaux digitaux, depuis le début de la crise, a bondi de +61%, par rapport à la même période de l'année dernière, et atteint 77,2% de l'ensemble des canaux

2

.

RÉSULTATS IMPACTÉS PAR LA DÉGRADATION DU RISQUE DE CRÉDIT

Au terme du premier semestre 2020, le produit net bancaire s'établit à

12,4 milliards de dirhams

, en croissance de 5,1% par rapport à la même période de l'année 2019. L'évolution du PNB est impactée négativement par le ralentissement général de l'activité, résultant de la crise dans

les différents pays de présence, et positivement par certains éléments non récurrents, plus particulièrement le bon comportement des activités de marché, suite à la baisse des taux obligataires au Maroc au deuxième trimestre.

Le coût du risque s'établit à

3,0 milliards de dirhams

, en très forte progression par rapport au premier semestre 2019 (+231%), en lien avec la détérioration significative du risque de crédit engendrée par la crise du Covid-19, et le provisionnement anticipatif et prudent associé. Rapporté aux encours de crédits, le coût du risque consolidé atteint 1,70% (0,54% au premier semestre 2019)

3

.

Le résultat net part du groupe ressort à

1,2 milliard de dirhams

, en repli de 57,5%, impacté par la hausse significative du coût du risque, conjuguée à la contribution exceptionnelle au fonds spécial Covid-19.

Attijariwafa bank entame le quatrième trimestre 2020 dans un esprit positif empreint de

volontarisme, de mobilisation et d'engagement

, pour continuer à

soutenir les clients

et accompagner les efforts de

relance économique

dans les pays de présence.

Le Conseil d'Administration a félicité l'ensemble des équipes du Groupe pour leur engagement et leur mobilisation en faveur des clients et pour leur strict respect des normes sanitaires dans le contexte difficile actuel.

[1] Au 14 septembre 2020

[2] L'ensemble des opérations disponibles sur les différents canaux digitaux, ex : virements unitaires, mises à disposition, paiement de factures...

[3] Le coût du risque correspond au coût du risque annualisé : (coût du risque S1*2) / (encours de crédit au 30 juin)

Le Conseil d'Administration

Casablanca, le 22 septembre 2020

1- NORMES ET PRINCIPES COMPTABLES

1.1 Contexte

Les normes comptables internationales (International Financial Reporting Standards -IFRS-) ont été appliquées aux comptes consolidés du groupe Attijariwafa bank à compter du 1

er

semestre 2007 avec bilan d'ouverture au 1

er

janvier 2006.

Dans les comptes consolidés présentés au 30 juin 2020, le groupe Attijariwafa bank a appliqué les normes et principes de l'International Accounting Standards Board (IASB) dont l'application est obligatoire.

1.2 Normes comptables appliquées

1.2.1 Principe de consolidation :

Norme :

Le périmètre de consolidation est déterminé sur la base de la nature du contrôle exercé (un contrôle exclusif, un contrôle conjoint ou une influence notable) sur les différentes entités étrangères et nationales dont le Groupe détient des participations directes ou indirectes.

De même, le Groupe consolide les structures juridiques distinctes créées spécifiquement pour réaliser un objectif limité et bien défini « entités ad hoc » contrôlées par l'établissement de crédit assujetti, et ce même en l'absence d'un lien capitalistique entre eux.

La nature du contrôle détermine la méthode de consolidation à savoir : Intégration globale pour les entités contrôlées exclusivement selon la norme IFRS 10 « Etats financiers consolidés » et la mise en équivalence pour les entreprises associées et les coentreprises selon les normes IFRS 11 « Partenariats » et IAS 28 « Participations dans des entreprises associées et des coentreprises ».

Options retenues par Attijariwafa bank :

Le groupe Attijariwafa bank intègre dans son périmètre de consolidation les entités dont :

• Il détient, directement ou indirectement, au moins 20% de ses droits de vote existants et potentiels ;

• Les chiffres consolidés remplissent une des limites suivantes :

- Le total bilan de la filiale est supérieur à 0,5% du total bilan consolidé ;

- La situation nette de la filiale est supérieure à 0,5% de la situation nette consolidée ;

- Le chiffre d'affaires ou produits bancaires de la filiale sont supérieurs à 0,5% des produits bancaires consolidés.

Les OPCVM dédiés sont consolidés conformément à IFRS 10 qui explicite la consolidation des entités ad hoc et plus particulièrement les fonds sous contrôle exclusif.

Enfin, sont exclues du périmètre de consolidation, les entités contrôlées ou sous influence notable dont les titres sont détenus en vue d'une cession à brève échéance.

1.2.2 Immobilisations corporelles :

Norme :

Pour l'évaluation d'une immobilisation corporelle, une entité doit choisir une des méthodes suivantes : le modèle du coût ou le modèle de la réévaluation.

Le modèle du coût

Le coût correspond au coût diminué du cumul des amortissements et du cumul des pertes de valeurs.

Le modèle de la réévaluation

Après sa comptabilisation en tant qu'actif, une immobilisation corporelle dont la juste valeur peut être évaluée de manière fiable doit être comptabilisée à son montant réévalué. Il s'agit de sa juste valeur à la date de réévaluation diminuée du cumul des amortissements et des pertes de valeur ultérieures.

L'approche par composants correspond à la décomposition d'une immobilisation corporelle selon ses composants (constituants) les plus significatifs. Ils doivent être comptabilisés séparément et amortis de façon systématique sur la base de leurs durées d'utilité propres, de manière à refléter le rythme de consommation des avantages économiques qu'ils représentent.

La durée d'utilité représente la durée d'amortissement des immobilisations en normes IFRS.

La base amortissable d'un actif correspond au coût de l'actif (ou montant réévalué) diminué de sa valeur résiduelle.

La valeur résiduelle est le prix actuel de l'actif en tenant compte de l'âge et de l'état prévisible de l'immobilisation à la fin de sa durée d'utilité.

Les coûts d'emprunt

La norme IAS 23 « Coûts d'emprunt » ne permet pas de comptabiliser immédiatement en charges les coûts d'emprunt qui sont directement attribuables à l'acquisition, la construction ou la production d'un actif éligible. L'ensemble de ces coûts d'emprunt doit être incorporé dans le coût de l'actif. Les autres coûts d'emprunts doivent être comptabilisés en charges.

Options retenues par Attijariwafa bank :

- La norme Groupe est de retenir le modèle du coût. Toutefois, l'option de juste valeur pourrait être utilisée sans justification de ce choix avec comme contre-partie un compte de capitaux propres.

- Attijariwafa bank a décidé de ne pas multiplier les plans d'amortissement et d'avoir un plan d'amortissement identique par type d'immobilisation dans les comptes consolidés en normes IFRS.

- Au niveau de l'approche par composants, le Groupe a décidé de ne pas isoler des composants dont la valeur brute est inférieure à 1 000 KMD.

- Le coût historique d'origine est décomposé selon la répartition du coût à neuf en fonction des données techniques.

Valeur résiduelle :

La valeur résiduelle des composants autres que le terrain est supposée nulle. En effet, la valeur résiduelle est logée au niveau de la composante pérenne du bien qui n'est autre que le terrain (qui par sa nature n'est pas amortissable).

1.2.3 Immeubles de placement :

Norme :

Un immeuble de placement est un bien immobilier détenu pour en retirer des loyers ou pour valoriser le capital ou bien profiter des deux.

Un immeuble de placement génère des flux de trésorerie largement indépendants des autres actifs détenus par l'entreprise, contrairement à la production ou la fourniture de biens ou de services constituant l'objet principal de l'utilisation d'un bien immobilier occupé par son propriétaire.

Une entité a le choix entre :

Le modèle de la juste valeur : si l'entité opte pour ce traitement, il doit être applicable à l'ensemble des immeubles de placement ;

Le modèle du coût

Dans les deux cas, une estimation de la juste valeur des immeubles de placement reste obligatoire, pour la comptabilisation au bilan ou la présentation en annexes.

Seul le passage du modèle du coût au modèle de la juste valeur est possible.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Les immeubles de placement sont représentés par l'ensemble des immeubles hors exploitation hormis les immeubles destinés au personnel et les immeubles destinés à être vendus dans un délai d'un an. La norme Groupe est aussi de retenir tous les immeubles d'exploitation loués à des sociétés hors Groupe. Pour la valorisation des immeubles de placement, l'option retenue par Attijariwafa bank est le coût historique corrigé selon l'approche par composants.

1.2.4 Immobilisations incorporelles :

Norme :

Une immobilisation incorporelle est un actif non monétaire identifiable sans substance physique. Un actif incorporel satisfait au critère d'identifiabilité lorsqu'il :

• est séparable, c'est-à-dire qu'il peut être séparé de l'entité et être vendu, transféré, concédé par licence, loué ou échangé, soit de façon individuelle, soit dans le cadre d'un contrat, avec un actif ou un passif lié ; ou

• résulte de droits contractuels ou d'autres droits légaux, que ces droits soient ou non cessibles ou séparables de l'entité ou d'autres droits et obligations.

Deux méthodes d'évaluation sont possibles :

• Le modèle du coût ;

• Le modèle de la réévaluation. Ce traitement est applicable si le marché est actif.

L'amortissement d'une immobilisation incorporelle dépend de sa durée d'utilité. Une immobilisation incorporelle à durée d'utilité indéterminée n'est pas amortie et est soumise à un test de dépréciation au minimum à chaque clôture annuelle. Par contre, une immobilisation incorporelle à durée d'utilité déterminée est amortie sur cette durée.

Une immobilisation incorporelle produite en interne est comptabilisée si elle est classée, dès la phase de recherche et développement, en tant qu'immobilisation.

Options retenues par Attijariwafa bank :

La norme Groupe consiste à ne pas multiplier les plans d'amortissement et d'avoir un plan d'amortissement identique dans les comptes consolidés IAS/IFRS.

Les frais d'acquisition non encore amortis en tant que charges à répartir au 01/01/06 ont été retraités en contrepartie des capitaux propres.

Droits au bail :

Les droits au bail comptabilisés en comptes sociaux ne sont pas amortis. En comptes consolidés, ils font l'objet d'un plan amortissement selon leur durée d'utilité.

Fonds de commerce :

Les fonds de commerce comptabilisés au niveau des comptes sociaux des différentes entités consolidées ont fait l'objet de revue pour valider le mode de leur comptabilisation dans le cadre des normes IAS/IFRS.

Logiciels :

Les durées de vie des logiciels utilisés sont différenciées selon la nature des logiciels concernés (logiciels d'exploitation ou logiciels de bureautique).

Valorisation des logiciels développés en interne :

La direction des Systèmes d'Information Groupe fournit les éléments nécessaires à la valorisation des logiciels développés en interne. Dans le cas où la valorisation n'est pas fiable, aucune immobilisation n'est à enregistrer.

Les droits de mutation, honoraires commissions et frais d'actes : sont selon leur valeur enregistrés en charges ou intégrés au coût d'acquisition.

Le suivi de plans d'amortissement distincts entre les comptes sociaux et les comptes IFRS est effectué dès lors que l'écart est supérieur à 1000 KMD.

1.2.5 Goodwill :

Norme :

Coût d'un regroupement d'entreprises :

Les regroupements d'entreprises sont comptabilisés conformément à la méthode de l'acquisition selon laquelle le coût d'acquisition correspond à la contrepartie transférée pour obtenir le contrôle.

L'acquéreur doit évaluer le coût d'acquisition comme :

• la total des justes valeurs, à la date d'échange, des actifs remis, des passifs encourus ou assumés, et des instruments de capitaux propres émis par l'acquéreur, en échange du contrôle de l'entreprise acquise ;

• les autres coûts directement attribuables éventuellement au regroupement d'entreprises sont comptabilisés en charges de l'exercice au cours duquel ils ont été encourus.

La date de l'acquisition est la date à laquelle l'acquéreur obtient effectivement le contrôle de l'entreprise acquise.

Affectation du coût d'un regroupement d'entreprises aux actifs acquis et aux passifs et passifs éventuels assumés :

L'acquéreur doit, à la date d'acquisition, affecter le coût d'un regroupement d'entreprises en comptabilisant les actifs, les passifs et les passifs éventuels identifiabiles de l'entreprise acquise qui satisfont aux critères de comptabilisation à leur juste valeur respective à cette date.

Toute différence entre le coût du regroupement d'entreprises et la part d'intérêt de l'acquéreur dans la juste valeur nette des actifs, passifs et passifs éventuels identifiabiles est ainsi constatée au niveau du Goodwill.

Comptabilisation du Goodwill :

L'acquéreur doit, à la date d'acquisition comptabiliser le goodwill acquis lors d'un regroupement d'entreprises en tant qu'actif.

• Évaluation initiale : ce goodwill devra être évalué initialement à son coût, celui-ci étant l'excédent du coût du regroupement d'entreprises sur la part d'intérêt de l'acquéreur dans la juste valeur nette des actifs, passifs et passifs éventuels identifiabiles.

• Évaluation ultérieure : Après la comptabilisation initiale, l'acquéreur doit évaluer le goodwill acquis lors d'un regroupement d'entreprises à son coût, diminué du cumul des pertes de valeur constaté éventuellement lors des tests de dépréciation opérés annuellement ou dès l'apparition d'indices susceptibles de remettre en cause sa valeur comptabilisée à l'actif.

Lorsque la quote-part de la juste valeur des actifs, passifs et passifs éventuels acquise excède le coût d'acquisition, un écart d'acquisition négatif est immédiatement comptabilisé en résultat.

Si la comptabilisation initiale d'un regroupement d'entreprises ne peut être déterminée que provisoirement avant la fin de la période au cours de laquelle le regroupement est effectué, l'acquéreur doit comptabiliser le regroupement en utilisant ces valeurs provisoires. L'acquéreur doit comptabiliser les ajustements de ces valeurs provisoires liés à l'achèvement de la comptabilisation initiale au cours de la période d'évaluation au-delà de laquelle aucun ajustement n'est possible.

Options retenues par Attijariwafa bank :

• Option prise de ne pas retraiter les Goodwill existants au 31/12/05, et ce conformément aux dispositions de la norme IFRS 1 « Première adoption des IFRS » ;

• Arrêt d'amortissement des Goodwill, car leur durée de vie est indéfinie selon la norme IFRS 3 révisée « regroupement d'entreprises » ;

• Des tests de dépréciation réguliers doivent être effectués pour s'assurer que la valeur comptable des Goodwill est inférieure à leur valeur recouvrable. Dans le cas contraire, une dépréciation devrait être constatée ;

• Les Unités Généralisées de Trésorerie sont définies comme le plus petit groupe identifiable d'actifs et de passifs fonctionnant selon un modèle économique propre ;

• La valeur recouvrable est la valeur la plus élevée entre la valeur d'utilité et la juste valeur nette des frais de cession. Cette notion intervient dans les tests de dépréciation d'actifs conformément à la norme comptable IAS 36. Si le test de dépréciation de l'actif met en exergue une valeur recouvrable inférieure à la valeur nette comptable, il convient de déprécié la valeur de l'actif de la différence entre ces deux valeurs.

1.2.6 Contrats de location :

Norme :

En janvier 2016, l'IASB a annoncé la mise en place de la norme IFRS 16, portant sur les contrats de location. Cette dernière remplace la norme IAS 17 et toutes les interprétations liées. Avec son entrée en application, à compter du 1

er

janvier 2019, la distinction entre « location simple » et « location financement » est supprimée. Désormais, l'ensemble des contrats de location ont le même traitement comptable.

Le bien loué est enregistré à l'actif du bilan au titre d'un « Droit d'Utilisation », et l'engagement financier associé au passif, au titre d'une « Dette Locative ». Dans le compte de résultat, le droit d'utilisation est amorti linéairement et la dette financière subit un amortissement dégressif sur la durée du contrat de location.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Modalités de transition

Selon l'IASB, la première application de la norme IFRS 16 peut se faire via deux principales approches :

- l'approche rétrospective complète qui consiste à reconstituer la dette locative et le droit d'utilisation comme si la norme avait toujours été appliquée.

- l'approche rétrospective modifiée qui prévoit deux options :

Évaluer le droit d'utilisation et la dette locative à la somme actualisée des loyers restant à verser depuis le 1

er

janvier 2019 jusqu'à la fin de la durée de location (approche rétrospective cumulée)

Ou, reconstituer le droit d'utilisation comme si la norme avait toujours été appliquée et évaluer la dette locative à la somme actualisée des loyers restants à verser (approche rétrospective simple)

La modalité de transition retenue par le groupe Attijariwafa bank correspond à l'approche rétrospective cumulée. L'application de cette dernière n'engendre aucun impact sur les capitaux propres. En conséquent, les données comparatives relatives à l'exercice 2018 présentées en regard des données de l'exercice 2019 ne sont pas retraitées.

Seuils d'exemption :

L'obligation pour le preneur de comptabiliser un droit d'utilisation et une dette locative au titre d'une location peut ne pas être appliquée si l'un des deux seuils d'exemption prévus par la norme est respecté :

- durée du contrat inférieure ou égale à 12 mois, à condition que ledit contrat ne prévoit une option d'achat du bien loué à la fin de la période de location ;

- Valeur initiale du bien loué à l'état neuf inférieure ou égale à un seuil fixé librement par le preneur. Le seuil proposé par l'IASB est de 5 000 USD.

Pour la mise en oeuvre de la norme, le Groupe Attijariwafa bank a retenu les deux seuils d'exemption prévus par l'IASB.

Durée :

La durée d'un contrat de location est définie comme étant la période pendant laquelle le contrat est exécutoire. Un contrat n'est plus exécutoire lorsque le preneur et le bailleur ont chacun le droit de le résilier sans la permission de l'autre partie et en s'exposant à une pénalité négligeable.

La période exécutoire du contrat de location, dite également période non résiliable, peut être augmentée par :

- les périodes optionnelles de reconduction du contrat de location que le locataire est raisonnablement certain d'exercer ;

- les périodes qui suivent les dates d'effet des options de résiliation du contrat de location que le locataire est raisonnablement certain de ne pas exercer.

La durée du contrat de location selon IFRS 16

Formule : Durée = Période non résiliable + Périodes optionnelles de prolongation + Périodes postérieures aux dates des options de résiliation

Notes :

- Période non résiliable : Preneur raisonnablement certain de exercer l'option de renouvellement.

- Périodes optionnelles de prolongation : Preneur raisonnablement certain de exercer l'option de renouvellement.

- Périodes postérieures aux dates des options de résiliation : Preneur raisonnablement certain de ne pas exercer l'option de résiliation.

Diagramme illustrant la formule de la durée du contrat de location selon IFRS 16. La durée totale est égale à la somme de la période non résiliable, des périodes optionnelles de prolongation, et des périodes postérieures aux dates des options de résiliation. Des notes indiquent que le preneur a raisonnablement certain de exercer l'option de renouvellement pour la période optionnelle, et que le preneur a raisonnablement certain de ne pas exercer l'option de résiliation pour la période postérieure.

Les durées de location retenues par catégories de biens loués par le groupe Attijariwafa bank se présentent comme suit :

Nature du bien loué

Durée appliquée

Baux commerciaux

9 ans

Baux à usage d'habitation

3 ans

Occupations temporaires du domaine public

20 ans

Baux à usage de construction

20 ans

Quant aux droits d'utilisation, les paiements à retenir correspondent à la valeur initiale de la dette locative, augmentée des coûts directs initiaux, des paiements d'avance et des coûts de remise en état.

En raison de l'adoption par le groupe Attijariwafa bank de l'approche rétrospective modifiée, le droit d'utilisation a été évalué, lors de la première application de l'IFRS 16, à la valeur de la dette locative telle que décrite ci-haut.

Loyers :

Selon la norme IFRS 16, les paiements à retenir pour évaluer la dette locative sont au nombre de 5 à savoir :

- Les loyers de montants fixes ;

- Les loyers de montants variables qui dépendent d'un indice ou d'un taux de référence ;

- Les garanties de valeur résiduelle ;

- Le prix d'exercice d'une option d'achat que le preneur a la certitude raisonnable d'exercer ;

- Les pénalités de résiliation anticipée du contrat si la durée de la location a été déterminée sous l'hypothèse que le preneur l'exercerait.

Quant aux droits d'utilisation, les paiements à retenir correspondent à la valeur initiale de la dette locative, augmentée des coûts directs initiaux, des paiements d'avance et des coûts de remise en état.

En raison de l'adoption par le Groupe Attijariwafa bank de l'approche rétrospective modifiée, le droit d'utilisation a été évalué, lors de la première application de l'IFRS 16, à la valeur de la dette locative telle que décrite ci-haut.

Taux d'actualisation :

Pour actualiser les paiements servant à la détermination du droit d'utilisation et de la dette locative, l'IFRS 16 permet l'application de l'un des deux taux suivants :

- Taux d'intérêt implicite qui correspond au taux stipulé au niveau du contrat de location.

- À défaut de connaître le taux d'intérêt implicite, le taux d'emprunt marginal qui correspond au taux que le preneur devrait supporter à la date de commencement de la location pour un prêt d'une durée similaire à celle du contrat en vue d'acquérir un actif d'une valeur égale à celle du bien loué.

Le taux d'actualisation retenu par le Groupe Attijariwafa bank pour évaluer les contrats de location simple éligibles à l'IFRS 16 correspond aux taux d'emprunt marginal.

Selon la norme, ledit taux dépend de trois principales composantes à savoir :

- Taux de référence : Taux d'émission des BDT ;

- Prime de risque du preneur ;

- Ajustement propre au contrat de location.

1.2.7 Actifs et passifs financiers – Classement et évaluation :

Norme :

Classification

Les actifs financiers, à l'exception de ceux relatifs aux activités d'assurance (cf § sur les assurances) sont classés dans les 3 catégories comptables :

• coût amorti,

• juste valeur en contrepartie des autres éléments du résultat global (« JVOCI ») et

• juste valeur par résultat (« JVR »).

La classification d'un actif financier dans l'une ou l'autre de ces 3 catégories est établie sur la base des critères clés suivants :

• catégorie de l'actif détenue (instrument de dette ou instrument de capitaux propres) ; et

• pour les actifs qui constituent des instruments de dettes (, en fonction à la fois [i] des caractéristiques des flux de trésorerie contractuels de l'instrument (critère dit « SPPI » solely payment of principal and interests ») et des modalités de gestion (dit « business model ») définies par la société. Les modalités de gestion sont relatives à la manière dont la société gère ses actifs financiers afin de générer des flux de trésorerie et créer de la valeur.

Instruments de dette

La norme distingue trois modèles d'activités :

• Modèle dit de « Collecte » : Actifs gérés afin de percevoir des flux de trésorerie contractuels

• Modèle dit de « Vente » : Actifs gérés à des fins de transaction

• Modèle dit « Mixte » : Actifs gérés afin de percevoir des flux de trésorerie contractuels et en vue de la vente.

L'affectation des instruments de dettes à un de ces modèles s'apprécie en analysant comment les groupes d'instruments financiers sont collectivement gérés afin de déterminer l'objectif économique visé. L'identification du modèle économique ne s'effectue pas instrument par instrument, mais au niveau d'un portefeuille d'instruments financiers en analysant et en observant notamment :

• le mode d'évaluation, de suivi et de gestion des risques associés aux instruments financiers concernés,

• les cessions d'actifs réalisées et prévues (taille, fréquence, nature).

Instruments de capitaux propres

Les investissements dans des instruments de capitaux propres sont classés en « Actifs Financiers à la juste valeur par résultat » ou en « Actifs à la juste valeur par capitaux propres non recyclables ». Dans ce dernier cas, lors de la cession des titres, les gains ou pertes latents précédemment comptabilisés en capitaux propres ne seront pas constatés en résultat. Seuls les dividendes seront comptabilisés en résultat.

Les parts de fonds ne répondent pas à la définition d'instruments de capitaux propres car remboursables au gré du porteur. Elles ne respectent pas non plus les critères de flux de trésorerie et sont donc comptabilisées en valeur de marché par résultat.

Evaluation

Actifs au coût amorti

Le coût amorti d'un actif ou d'un passif financier correspond au montant auquel cet instrument a été évalué lors de sa comptabilisation initiale :

• diminué des remboursements en principal ;

• majoré ou diminué de l'amortissement cumulé calculé par la méthode du taux d'intérêt effectif, de toute différence entre ce montant initial et le montant du remboursement à l'échéance ;

• diminué de toutes les réductions pour dépréciations ou irrécouvrabilité.

Ce calcul doit inclure l'ensemble des commissions et autres montants payés ou reçus directement attribuables aux crédits, les coûts de transaction et toute décote ou surcote.

Actifs à la juste valeur par résultat

Conformément à IFRS 9, les actifs ou passifs financiers à la juste valeur par résultat sont des actifs ou passifs acquis ou générés par l'entreprise principalement dans l'objectif de réaliser un bénéfice lié à des fluctuations de prix à court terme ou à une marge d'arbitrage.

Tous les instruments dérivés sont des actifs (ou passifs) financiers à la juste valeur par résultat, sauf lorsqu'ils sont désignés en couverture.

Les titres classés en actifs financiers à la juste valeur par résultat sont évalués à leur juste valeur et les variations de juste valeur sont comptabilisées en résultat.

Cette catégorie de titre ne fait pas l'objet de dépréciation.

Actifs à la juste valeur par capitaux propres

Cette catégorie de titre concerne : les instruments de dettes du portefeuille de placement et les instruments de dettes détenus à long terme.

Les variations de juste valeur des titres (positives ou négatives) classés en "Actifs à la juste valeur par capitaux propres" sont enregistrées en capitaux propres (recyclables). L'amortissement dans le temps de l'éventuelle surcote / décote des titres à revenus fixes est comptabilisé en résultat selon la méthode du taux d'intérêt effectif (étalement actuariel).

Emprunt et dépôt :

Lors de sa mise en place, un dépôt ou un emprunt classé en IFRS dans la catégorie « Autres passifs financiers » doit être évalué initialement au bilan à sa juste valeur augmentée ou minorée :

• Des coûts de transaction (lis correspondent aux coûts d'acquisition externes directement attribuables à l'opération),

• Des commissions perçues correspondant à «des honoraires qui font partie intégrante du taux de rendement effectif du dépôt ou de l'emprunt».

Les dépôts et emprunts classés en IFRS dans la catégorie « Autres passifs financiers » font l'objet en date d'arrêté d'une évaluation ultérieure au coût amorti en utilisant la méthode du taux d'intérêt effectif (taux actuariel).

Les dépôts classés en IFRS dans la catégorie « Passifs détenus à des fins de transaction » font l'objet en date d'arrêté d'une évaluation ultérieure à la juste valeur. La juste valeur du dépôt est calculée intérêts courus exclus.

Un dépôt ou un emprunt peut être le contrat hôte d'un dérivé incorporé. Dans certaines conditions, le dérivé incorporé doit être séparé du contrat hôte et comptabilisé selon les principes applicables aux dérivés. Cette analyse doit être menée à l'initiation du contrat sur la base des clauses contractuelles.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Prêts & créances :

La norme Groupe consiste en l'application du coût amorti à l'ensemble des crédits à plus d'un an en fonction de leur importance significative. Les crédits à moins d'un an sont maintenus au coût historique.

Emprunt :

Les dettes et dépôts sont ventilés par nature entre les différentes catégories « Passifs financiers » / « Passifs de trading » / « Passifs à la juste valeur sur option ».

Dépôt :

Les dépôts à vue :

Pour les dépôts à vue, le groupe Attijariwafa bank applique la norme IFRS 13. La juste valeur d'un dépôt à vue ne peut être inférieure au montant payable sur demande. Elle est actualisée à partir de la première date où le paiement de ce montant pourrait être exigé.

Les dépôts rémunérés :

• Dépôts rémunérés à des taux de marché : la juste valeur correspond à la valeur nominale, sous réserve de la non significativité des coûts marginaux de transaction.

• Il est nécessaire de conserver les historiques de taux sur 10 ans afin de pouvoir justifier que les taux correspondent à des taux de marché d'origine,

• Dépôts rémunérés à des taux hors marché : la juste valeur est constituée de la valeur nominale et d'une décote.

Les comptes sur carnet :

Le taux appliqué est réglementaire pour la grande majorité des établissements de crédit de la place. Il est de ce fait, réputé être un taux de marché.

Par conséquent, aucun retraitement IFRS n'a été prévu pour les comptes sur carnet.

Les produits de collecte doivent être classés dans la catégorie des « autres passifs »

Classification des portefeuilles

Attijariwafa bank et autres entités hors compagnie d'assurance

Les instruments de dette répondant au critère SPPI détenus en portefeuilles sont classés selon les principes suivants dans les catégories suivantes:

Actifs à la JVR

Instruments de dettes à la JV OCI

Instruments de dettes au coût amorti

• Portefeuilles de Trading de la Salle des Marchés

• Bons du Trésor négociables classés en Portefeuille de placement

• Bons du Trésor classés en Portefeuille d'investissement

• Obligations et autres titres de créances négociables

Prêts/emprunts de titres et titres donnés / recus en pension :

Les titres cédés temporairement dans le cas d'une mise en pension restent comptabilisés au bilan du Groupe dans leur portefeuille d'origine. Le passif correspondant est comptabilisé sous la rubrique de «Dettes» appropriée, à l'exception des opérations de pension initiées par les activités de négoce du Groupe, pour lesquelles le passif correspondant est comptabilisé dans le cas d'une mise en pension ne sont pas comptabilisés au bilan du Groupe. La créance correspondante est comptabilisée sous la rubrique «Prêts et Créances», à l'exception des opérations de pension initiées par les activités de négoce du Groupe, pour lesquelles la créance correspondante est comptabilisée en « Actifs financiers à la valeur de marché par résultat ».

Actions propres :

Le terme « actions propres » désigne les actions de la société consolidante Attijariwafa bank. Les actions propres détenues par le Groupe sont portées en déduction des capitaux propres consolidés, aussi les résultats y afférents sont éliminés du compte de résultat consolidé.

1.2.8 Actifs et passifs financiers – Dépréciation :

Norme :

IFRS9 introduit un nouveau modèle de reconnaissance des dépréciations des actifs financiers, basé sur les pertes de crédit attendues (« expected credit losses » ou « ECL »). Ce nouveau modèle qui s'applique aux actifs financiers évalués au coût amorti ou aux actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres, constitue un changement par rapport au modèle actuel d'IAS 39, basé sur les pertes de crédit avérées.

Suivi de la dégradation du risque

La nouvelle norme adopte ainsi une approche en 3 phases (« buckets ») : l'affectation d'un actif financier dans l'une ou l'autre des phases est basée sur l'existence ou non d'une augmentation significative de son risque de crédit depuis sa comptabilisation initiale.

• phase 1 (« portefeuille sain ») : pas d'augmentation significative du risque de crédit depuis la comptabilisation initiale ;

• phase 2 (« portefeuille avec détérioration significative du risque de crédit ») : augmentation significative du risque de crédit depuis la comptabilisation initiale ; par ailleurs, il existe selon la norme une présomption réfutable d'augmentation significative du risque de crédit associé à un actif financier depuis la comptabilisation initiale en cas d'impaixés de plus de 30 jours.

• phase 3 (« portefeuille en défaut ») : événement de crédit avéré / défaut.

Le montant de la dépréciation et la base d'application du taux d'intérêt effectif dépend du « bucket » auquel l'actif financier est alloué.

L'approche des pertes de crédit attendues sous IFRS 9 est symétrique, c'est-à-dire que si des pertes de crédit attendues à maturité ont été comptabilisées lors d'une précédente période d'arrêté, et s'il s'avère qu'il n'y a plus, pour l'instrument financier et pour la période d'arrêté en cours, d'augmentation significative du risque de crédit depuis sa comptabilisation initiale, la provision est à nouveau calculée sur la base d'une perte de crédit attendue à 12 mois, actualisées au taux d'intérêt effectif de l'exposition.

Mesure des pertes de crédit attendues

Les pertes de crédit attendues sont établies comme étant une estimation des pertes de crédit (c'est-à-dire la valeur actuelle des déficits de trésorerie) pondérées par la probabilité d'occurrence de ces pertes au cours de la durée de vie attendue des instruments financiers. Elles sont calculées de manière individuelle, pour chaque exposition.

Le calcul du montant des pertes attendues s'appuie sur 3 paramètres principaux : la probabilité de défaut (PD), la perte en cas de défaut (LGD) et le montant de l'exposition en cas de défaut (EAD) tenant compte des profits d'amortissement. Les pertes attendues sont calculées comme le produit de la PD par la LGD et l'EAD.

• La probabilité de Défaut (PD) représente la probabilité qu'un emprunteur soit en défaut sur ses engagements financiers (selon la « Définition du défaut et de la dépréciation ci-dessus) pendant les 12 prochains mois ou sur la maturité résiduelle du contrat (PD à maturité) ;

• Exposition en cas de défaut (EAD ; Exposition au défaut) : elle est basée sur le montant auquel le Groupe s'attend à être exposé effectivement au moment du défaut, soit sur les 12 prochains mois, soit sur la maturité résiduelle ;

• La perte en cas de défaut (LGD) représente la perte attendue au titre de l'exposition qui serait en défaut. La LGD varie selon le type de contrepartie, le type de créance sur cette contrepartie, l'ancienneté du contentieux et la disponibilité ou non de collatéraux ou garanties. La LGD est représentée par un pourcentage de perte par unité d'exposition au moment du défaut (EAD). La LGD est le pourcentage moyen de perte sur l'exposition au moment du défaut, quelle que soit la date de survenance du défaut au cours de la durée du contrat.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Suivi de la dégradation du risque

L'appréciation de l'augmentation significative du risque de crédit se fonde en premier lieu sur le dispositif de notation interne du risque de crédit mis en œuvre par le Groupe, ainsi que sur les dispositifs de suivi des créances sensibles et sur les impayés. Par ailleurs, il existe selon la norme une présomption réfutable d'augmentation significative du risque de crédit associé à un actif financier depuis la comptabilisation initiale en cas d'impaixés de plus de 30 jours.

Définition du défaut

La définition du défaut est alignée sur les critères adoptés par Bank Al-Maghrib dans sa circulaire n° 19/G/2002. Cette définition est également celle retenue par le groupe dans sa gestion interne.

Mesure des pertes de crédit attendues

Le groupe Attijariwafa bank a développé des modèles statistiques, spécifiques à chacune de ces entités concernées, pour calculer les pertes attendues sur la base des :

• Systèmes de notation internes

• Historiques de passage en défaut

• Historiques de recouvrement des créances en souffrance ;

• Éléments à la disposition des entités de recouvrement pour les créances en souffrance présentant des montants relativement significatifs ;

• Garanties et sûretés détenues.

1.2.9 Dérivés et dérivés incorporés :

Norme :

Un dérivé est un instrument financier ou un autre contrat entrant dans le champ d'application de la norme IFRS 9 et qui présente les trois caractéristiques suivantes :

• sa valeur varie en fonction d'une variation d'un taux d'intérêt spécifié, du prix d'un instrument financier, du prix d'une marchandise, d'un taux de change, d'un indice de prix ou de taux, d'une notation de crédit ou d'un indice de crédit ou d'une autre variable, à condition que dans le cas d'une variable non financière, la variable ne soit pas spécifique à une des parties au contrat (parfois appelé le « sous-jacent »).

• il ne requiert aucun placement net initial ou un placement net initial inférieur à celui qui serait nécessaire pour d'autres types de contrats dont on pourrait attendre des réactions similaires aux évolutions des conditions du marché ; et

• il est réglé à une date future.

Un instrument de couverture est un dérivé désigné ou (pour une couverture du seul risque de variation des taux de change) un actif ou passif financier désigné non dérivé dont on s'attend à ce que la juste valeur ou les flux de trésorerie compensent les variations de juste valeur ou de flux de trésorerie d'un élément couvert désigné.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Le groupe Attijariwafa bank n'utilise pas à ce jour des dérivés de couverture. Il n'est donc pas soumis aux dispositions de la comptabilité de couverture.

L'ensemble des opérations faisant appel à des dérivés (dans leur large panel) est comptabilisé en actifs/ passifs à la juste valeur par résultat.

Dérivés incorporés :

Norme :

Un dérivé incorporé est une composante d'un contrat financier ou non qui a pour effet de faire varier une partie des flux de trésorerie de l'opération composée d'une manière analogue à celle d'un dérivé autonome. La norme IFRS 9 définit un contrat hybride comme un contrat comprenant un contrat hôte et un dérivé incorporé. Lorsque le contrat hôte constitut un actif financier, le contrat hybride doit être évalué entièrement à la JVR car ses flux contractuels ne revêtent pas un caractère basique (SPPI).

Lorsque le contrat hôte constitut un passif financier, le dérivé incorporé doit faire l'objet d'une séparation si les trois conditions suivantes sont remplies :

• le contrat hybride n'est pas comptabilisé à sa juste valeur ;

• séparé du contrat hôte, le dérivé incorporé possède les caractéristiques d'un dérivé ;

• les caractéristiques du dérivé ne sont pas étroitement liées à celle du contrat hôte.

La norme IFRS 9 préconise de valoriser le contrat hôte à l'initiation en effectuant la différence entre la juste valeur du contrat hybride (= coût) et la juste valeur du dérivé incorporé.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Si le résultat de chiffre des dérivés incorporés à la juste valeur fait ressortir un impact significatif, le dérivé incorporé est à comptabiliser sous la rubrique « actifs financiers à la juste valeur par résultat ».

1.2.10 Assurance

Contrat d'assurance :

Le traitement des contrats qualifiés de contrat d'assurance au sens de la définition donnée par la norme IFRS 4 ainsi que des contrats d'investissement à participation discrétionnaire est régi par la norme IFRS 4 dont les principales dispositions sont récapitulées ci-après :

La possibilité de continuer à comptabiliser ces contrats selon les principes comptables actuels, en distinguant les trois contrats d'assurance selon IFRS 4 :

1. Les contrats d'assurance purs

2. Les contrats financiers comportant une clause discrétionnaire de participation aux bénéfices

3. Et les passifs relatifs aux autres contrats financiers, qui relevant de la norme IAS 39, et qui sont comptabilisés dans le poste « Dettes envers la clientèle ».

L'obligation de séparer et de comptabiliser en juste valeur par résultat les dérivés

incorporés qui ne bénéficient pas d'une exemption selon IFRS 4.

L'interdiction de constitution de provisions au titre de demandes d'indemnisation

éventuelles selon des contrats d'assurance non encore souscrits à la date de reporting (telles que les provisions pour risques de catastrophe et les provisions pour égalisation).

L'obligation de mettre en oeuvre un test de suffisance des passifs d'assurance

comptabilisés et un test de dépréciation relatif aux actifs au titre des cessions en réassurance.

Par ailleurs, l'assureur n'est pas tenu mais est autorisé à changer ses méthodes

comptables relatives aux contrats d'assurance pour éliminer une prudence excessive. Toutefois, si un assureur évalue déjà ses contrats d'assurance avec une prudence suffisante, il ne doit pas introduire de prudence supplémentaire.

Un actif des cessions en réassurance est déprécié, en comptabilisant en résultat

cette perte de valeur, si et seulement si :

- Il existe des preuves tangibles, par suite d'un événement qui est survenu après la comptabilisation initiale de l'actif au titre des cessions en réassurance qui font que la cédante peut ne pas recevoir tous les montants qui lui sont dus selon les termes du contrat ;

- Cet événement a un impact évaluable de façon fiable sur les montants que la cédante recevra du réassureur. L'obligation pour un assureur de conserver les passifs d'assurance dans son bilan jusqu'à leur acquittement ou annulation, ou expiration, et de présenter les passifs d'assurance sans les compenser par rapport aux actifs au titre des cessions en réassurance ;

L'obligation de constater un nouveau passif d'assurance en IFRS 4 « shadow accounting » appelée la participation des assurés aux bénéfices différée et qui représente la quote-part revenant aux assurés des plus-values latentes des actifs affectés aux contrats financiers, prise en charge par la norme IAS 39.

Placement de l'assurance

L'IASB a publié le 12 septembre 2016 des modifications à IFRS 4 « Contrats d'assurance » intitulées « Application d'IFRS 9 Instruments financiers et d'IFRS 4 Contrats d'assurance ». Ces modifications sont applicables pour les exercices ouverts à compter du 1er janvier 2018. Ces amendements donnent aux entités qui exercent principalement des activités d'assurance la possibilité de reporter jusqu'au 1er janvier 2021 la date d'application de la norme IFRS 9. Ce report permet aux entités concernées de continuer à présenter leurs états financiers selon la norme IAS 39 existante. Cette exemption temporaire d'application d'IFRS 9, limitée aux groupes majoritairement assureurs dans les amendements de l'IASB, a été étendue par Bank Al-Maghrib aux entités d'assurance consolidées par des établissements de crédit produisant des comptes consolidés conformément au POEC.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Contrat d'assurance :

Un test de suffisance de passif a déjà été mis en œuvre par Wafa Assurance qui a fait appel à un actuaire externe pour l'évaluation de ses provisions techniques.

La provision pour fluctuations de sinistralité relative aux contrats d'assurance non vie est à éliminer.

Placement de l'assurance :

Attijariwafa bank a opté pour cette exemption aux entités d'assurance, y compris les fonds relevant de cette activité, qui appliquent ainsi la norme IAS 39 « Instruments financiers : comptabilisation et évaluation ».

Les instruments détenus en portefeuilles sont classés actuellement dans les catégories suivantes :

HFT

AFS

HTM

Prêts et créances

• Le portefeuille des OPCVM consolidés

• Les actions et parts sociales

• Néant

• Les prêts immobilisés

• Les participations dans les SCI (Panorama...)

• Les bons de trésor, les obligations non cotés...

1.2.11 La juste valeur :

Norme :

La norme IFRS 13 définit la juste valeur comme le prix qui serait reçu pour la vente d'un actif ou payé pour le transfert d'un passif dans une transaction ordonnée sur le marché principal (ou le plus avantageux) à la date d'évaluation selon les conditions courantes du marché (i.e. un prix de sortie), que ce prix soit directement observable ou estimé en utilisant une autre technique d'évaluation.

IFRS 13 présente une hiérarchie des justes valeurs qui classe selon trois niveaux d'importance les données d'entrée des techniques d'évaluation utilisées pour déterminer la juste valeur. Cette hiérarchie place au plus haut niveau les prix cotés (non ajustés) sur des marchés actifs pour des actifs ou des passifs identiques (données d'entrée de niveau 1), et au niveau le plus bas les données d'entrée non observables (données d'entrée de niveau 3).

Données d'entrée de niveau 1

Les données d'entrée de niveau 1 s'entendent des prix cotés (non ajustés) sur des marchés actifs pour des actifs ou des passifs identiques auxquels l'entité peut avoir accès à la date d'évaluation. Un prix coté dans un marché actif fournit la preuve la plus fiable de la juste valeur et doit être utilisée sans ajustement pour évaluer la juste valeur lorsque disponible, sauf dans des cas spécifiques précisés dans la norme (§ 79).

Données d'entrée de niveau 2

Les données d'entrée de niveau 2 sont des données d'entrée, autres que les prix cotés inclus dans les données d'entrée de niveau 1, qui sont observables pour l'actif ou le passif, soit directement, soit indirectement.

Si l'actif ou le passif a une échéance spécifiée (contractuelle), une donnée d'entrée de niveau 2 doit être observable pour la quasi-totalité de la durée de l'actif ou du passif. Les données d'entrée de niveau 2 comprennent :

• les prix cotés sur des marchés actifs pour des actifs ou des passifs similaires ;

• les prix cotés sur des marchés qui ne sont pas actifs pour des actifs ou des passifs identiques ;

• les données d'entrée autres que les prix cotés qui sont observables pour l'actif ou le passif, par exemple, les taux d'intérêt et les courbes de taux observables aux intervalles usuels, les volatilités implicites, les différentiels de taux.

Les ajustements apportés aux données d'entrée de niveau 2 varient selon des facteurs spécifiques à l'actif ou au passif. Ces facteurs incluent : l'état de l'actif ou l'endroit où il se trouve, la mesure dans laquelle les données d'entrée ont trait à des éléments comparables à l'actif ou au passif, ainsi que le volume et le niveau d'activité sur les marchés où ces données d'entrée sont observées.

Un ajustement qui est significatif pour la juste valeur dans son ensemble peut donner lieu à une évaluation de la juste valeur classée au niveau 3 de la hiérarchie de la juste valeur si l'ajustement utilise des données d'entrée importantes non observables.

Données d'entrée de niveau 3

Les données d'entrée de niveau 3 sont les données d'entrée concernant l'actif ou le passif qui sont fondées sur des données non observables. Ces données d'entrée non observables doivent être utilisées pour évaluer la juste valeur dans la mesure où il n'y a pas de données d'entrée observables disponibles, ce qui rend possible l'évaluation dans les cas où il n'y a pas, ou presque pas, d'activité sur les marchés pour l'actif ou le passif à la date d'évaluation. Cependant, l'objectif de l'évaluation de la juste valeur demeure le même, à savoir l'estimation d'un prix de sortie du point de vue d'un intervenant du marché qui détient l'actif ou qui doit le passif. Ainsi, les données d'entrée non observables doivent refléter les hypothèses que les intervenants du marché utiliseraient pour fixer le prix de l'actif ou du passif, y compris les hypothèses concernant le risque.

La valeur de marché est déterminée par le Groupe :

- soit à partir de prix cotés sur un marché actif,

- soit à partir d'une technique de valorisation faisant appel à des méthodes de calcul mathématiques fondées sur des théories financières reconnues et des paramètres de marché observables :

➡ CAS 1: Instruments traités sur des marchés actifs

Lorsque des prix cotés sur un marché actif sont disponibles, ils sont retenus pour la détermination de la valeur de marché. Sont ainsi valorisés les titres cotés et les dérivés sur marchés organisés comme les futures et les options. La majorité des dérivés de gré à gré, swaps et options simples, est traitée sur des marchés actifs, leur valorisation est opérée par des modèles communément admis (méthode d'actualisation des cash flows futurs, modèle de Black et Scholes, techniques d'interpolation) et fondés sur des prix de marché cotés d'instruments ou de sous-jacents similaires.

➡ CAS 2: Instruments traités sur des marchés inactifs

Produits traités sur un marché inactif valorisés avec un modèle interne fondé sur des paramètres directement observables ou déduits de données observables.

Certains instruments financiers, bien que n'étant pas traités sur des marchés actifs, sont valorisés selon des méthodes fondées sur des paramètres observables sur les marchés.

Les modèles utilisent des paramètres de marché calibrés à partir de données observables telles que les courbes de taux, les nappes de volatilité implicite des options, les taux de défaut et hypothèses de pertes obtenues à partir de données de consensus ou à partir des marchés actifs de gré à gré.

Transfert :

Les transferts entre les niveaux de la hiérarchie peuvent intervenir lorsque les instruments répondent aux critères de classification dans le nouveau niveau, ces critères étant dépendants des conditions de marché et des produits. Les changements d'observabilité, le passage du temps et les événements affectant la vie de l'instrument sont les principaux facteurs qui déclenchent les transferts. Les transferts sont réputés avoir été réalisés en début de période.

Au cours de l'exercice 2019, il n'y a pas eu de transferts entre les niveaux de juste valeur.

1.2.12 Provisions

Norme :

Une provision doit être comptabilisée lorsque :

• L'entreprise a une obligation actuelle (juridique ou implicite) résultant d'un événement passé,

• Il est probable qu'une sortie de ressources représentatives d'avantages économiques sera nécessaire pour éteindre l'obligation ; et

• Le montant de l'obligation peut être estimé de manière fiable.

Si ces conditions ne sont pas réunies, aucune provision ne doit être comptabilisée.

En IFRS, lorsque l'effet est significatif, l'actualisation des provisions pour risques et charges pour lesquelles la sortie probable des ressources prévue dépasse une année est obligatoire.

En IFRS les passifs éventuels, hors regroupements d'entreprises, ne sont pas provisionnés. La mention est fournie en annexe lorsque le passif ou l'actif éventuel est significatif.

1.2.13 Avantages au Personnel

Norme :

L'objectif de la présente norme est de prescrire le traitement comptable des avantages du personnel et des informations à fournir à leur sujet. La présente norme doit être appliquée à la comptabilisation, par l'employeur, de tous les avantages du personnel sauf ceux auxquels s'applique l'IFRS 2.

Ces avantages comprennent notamment ceux accordés en vertu :

- de régime ou autre accord formel établi entre une entité et des membres du personnel, pris individuellement ou collectivement, ou leur représentant

- de dispositions légales ou d'accords sectoriels au terme desquels les entités sont tenues de cotiser à un régime national ou sectoriel, ou à un régime multi employeurs

- d'usages qui donnent lieu à une obligation implicite et ceci lorsque l'entité n'a pas d'autre solution réaliste que de payer les avantages du personnel.

Les avantages du personnel sont les contreparties de toutes formes accordées par une entité pour les services rendus par les membres de son personnel ou pour la cessation de leur emploi. Ils comprennent 4 catégories :

Les avantages à court terme :

Ce sont les avantages du personnel (autres que les indemnités de cessation d'emploi) dont le règlement intégral est attendu dans les 12 mois qui suivent la clôture de l'exercice au cours duquel les membres du personnel ont rendu les services correspondant.

Ex : les salaires et les cotisations de sécurité sociale, les congés annuels et congés maladie payés, l'intérêtservice et les primes, ...

L'entité doit comptabiliser le montant non actualisé des avantages à court terme qu'elle s'attend à lui payer en contrepartie des services d'un membre du personnel au cours d'une période comptable :

• Au passif, après déduction du montant déjà payé, le cas échéant,

• En charge.

Les avantages postérieurs à l'emploi :

Ce sont les avantages du personnel qui sont payables après la fin de l'emploi.

Ex : les prestations de retraite, assurance vie et assistance médicale postérieures à l'emploi.

On distingue deux régimes d'avantages postérieurs à l'emploi :

1. Le régime à cotisations définies : selon ce dernier une entité verse des cotisations définies à un fonds et n'aura aucune obligation juridique ou implicite de payer des cotisations supplémentaires si le fonds n'a pas suffisamment d'actifs pour servir toutes les prestations correspondant aux services rendus par le personnel. Le risque actuariel et le risque de placement sont donc, supportés par le membre du personnel.

La comptabilisation des régimes à cotisations définies est simple car aucune hypothèse actuarielle n'est nécessaire pour évaluer l'obligation ou la dépense et donc il ne peut y avoir d'écarts actuariels.

L'entité doit comptabiliser les cotisations à payer à un régime à cotisations définies en échange des services d'un des membres du personnel :

- Au passif, après déduction des cotisations déjà payées, le cas échéant,

- En charges

2. Le régime à prestations définies : engage l'entité à servir les prestations convenues aux membres de son personnel en activité et aux anciens membres de son personnel. Celle-ci supporte donc le risque actuariel et le risque de placement.

La comptabilisation des régimes à prestation définies est assez complexe du fait que des hypothèses actuarielles sont nécessaires pour évaluer l'obligation et la charge et qu'il peut y avoir des écarts actuariels. De plus, les obligations sont évaluées sur une base actualisée (car peuvent être régulées de nombreuses années après que les membres du personnel ont rendu les services correspondants).

Le régime multi-employeurs qui n'est pas un régime général ni obligatoire et qui doit être classé par l'entreprise comme régime à cotisations définies ou comme régime à prestations définies, en fonction des caractéristiques du régime.

Les autres avantages à long terme :

Il comprend notamment les absences de longue durée rémunérées, comme les congés liés à l'ancienneté ou les congés sabbatiques. Ils comprennent aussi les primes d'ancienneté et autres avantages liés à l'ancienneté et les jubilés (telles que « wissam schoghl »), les indemnités d'incapacité de longue durée, s'ils sont payables 12 mois ou plus après la clôture de l'exercice, les primes et les rémunérations différées...

Habituellement, l'évaluation des autres avantages à long terme n'est pas soumise au même degré de confusion que celle des avantages postérieurs à l'emploi. C'est pour cela que la présente norme prévoit une méthode simplifiée pour la comptabilisation des autres avantages à long terme selon laquelle les réévaluations ne sont pas comptabilisées en autres éléments du résultat global.

Les indemnités de cessation d'emploi :

Ce sont les avantages du personnel fournis en contrepartie de la cessation de l'emploi d'un membre du personnel résultant soit de la décision de l'entité de mettre fin à l'emploi du membre du personnel avant l'âge normal de départ en retraite, soit de la décision du membre du personnel d'accepter une offre d'indemnité en échange de la cessation de son emploi.

L'entité doit comptabiliser un passif et une charge au titre des indemnités de cessation d'emploi à la première des dates suivantes :

- La date à laquelle elle ne peut plus retirer son offre d'indemnités,

- La date à laquelle elle comptabilise les coûts d'une restructuration entrant dans le champ d'application d'IAS 37 et prévoyant le paiement de telles indemnités.

Dans le cas d'indemnités de cessation d'emploi payables par suite de la décision de l'entité de mettre fin à l'emploi d'un membre du personnel, l'entité ne peut plus retirer son offre d'indemnités dès qu'elle a communiqué aux membres du personnel concernés un plan de licenciement qui satisfait aux critères suivants :

- Les mesures requises pour mener le plan à bien indiquent qu'il est improbable que des changements importants soient apportés au plan,

- Le plan indique le nombre de personnes visées par le licenciement, leur catégorie d'emploi ou leur fonction, et leur lieu de travail ainsi que sa date de réalisation prévue,

- Le plan fixe les indemnités de cessation d'emploi avec une précision suffisante pour permettre aux membres du personnel de déterminer la nature et le montant des prestations qu'ils toucheront lors de la cessation de leur emploi.

Evaluation des engagements :

Méthode :

La valorisation des régimes à prestations définies implique notamment l'obligation d'utiliser des techniques actuarielles pour estimer de façon fiable le montant des avantages accumulés par le personnel en contrepartie des services rendus pendant l'exercice et les exercices antérieurs.

Cela suppose d'estimer les prestations, les variables démographiques du type mortalité et rotation du personnel, les variables financières du type taux d'actualisation, et les augmentations futures des salaires qui influeront sur le coût des prestations.

La méthode préconisée par la norme IAS 19 est la méthode des unités de crédit projetées « Projected Unit Credit ».

Elle équivaut à reconnaître, à la date de calcul de l'engagement, un engagement égal à la valeur actuelle probable des prestations de fin de carrière estimées multipliée par le rapport entre l'ancienneté à la date du calcul et à la date de départ en retraite du salarié.

Cela revient à considérer que l'engagement se constitue au prorata de l'ancienneté acquise par le salarié. En conséquence, le calcul des droits est effectué en fonction de l'ancienneté du salarié et du salaire estimé au jour de la fin de carrière défini.

Options retenues par Attijariwafa bank :

Il a été convenu pour le cas d'Attijariwafa bank que les prestations de retraites relevaient du régime à contributions définies. Par conséquent, leur comptabilisation ne requiert aucun retraitement IFRS.

Dans le cas de la couverture médicale postérieure à l'emploi (CMIM), Attijariwafa bank ne dispose pas d'informations suffisantes pour comptabiliser comme tel ce régime multi-employeurs à prestations définies.

D'autre part, le Groupe a comptabilisé des provisions spécifiques à ses engagements envers une partie de son personnel qui ont concerné notamment : Les primes de fin de carrière et primes de médailles de travail (Ouissem Achoughil).

1.2.14 Paiements à base d'actions :

Les paiements à base d'actions sont constitués par les paiements fondés sur des actions émises par le Groupe qu'ils soient dénoués par la remise d'actions ou par un versement de numéraires dont le montant dépend de l'évolution de la valeur des actions.

Ces paiements peuvent se faire par attribution d'options de souscription (stocks option) ou par une offre de souscription d'action aux salariés (OPV).

Pour les offres de souscription d'action aux salariés, une décote est octroyée par rapport au prix moyen de marché sur une période donnée. La charge de cet avantage est constatée en tenant compte de la période d'incassibilité.

1.2.15 Crise sanitaire liée au Covid-19

Les comptes consolidés intermédiaires du groupe ont été établis sur la base des éléments disponibles dans un contexte évolutif de crise liée au Covid-19 et de difficultés à appréhender ses incidences et les perspectives d'avenir. Les estimations réalisées pour le calcul des pertes attendues conformément à IFRS 9 tiennent compte des incertitudes actuelles sur les conséquences, la durée et l'intensité de la crise économique générée par la pandémie de Covid-19.

Impact des mesures de soutien sur le suivi de la dégradation du risque

Conformément aux communications de l'IASB relative à la prise en compte des impacts de la crise dans le calcul des pertes attendues en application de la norme IFRS 9, l'exercice du jugement dans l'application des principes d'IFRS 9 du risque de crédit et le classement des instruments financiers qui en résulte reste prépondérant.

Il a notamment été rappelé :

- qu'un report d'échéance n'a pas systématiquement comme conséquence une remise en cause de la situation financière des clients et n'indique pas automatiquement une augmentation significative du risque de contrepartie,

- que les modifications contractuelles dans le cadre de l'octroi d'un moratoire limité dans le temps ne peuvent généralement pas être considérées comme des évolutions liées à des cas de restructurations pour difficultés financières.

Les reports d'échéance octroyés dans le cadre des dispositifs de soutien à l'économie n'ont donc pas entraîné de manière systématique un passage de Bucket 1 « portefeuille sain » vers le Bucket 2 « portefeuille avec détérioration significative du risque de crédit » ou de Bucket 2 « portefeuille avec détérioration significative du risque de crédit » vers le Bucket 3 « portefeuille en défaut »

Prise en compte des perspectives macroéconomiques dans le calcul des pertes attendues

Les pertes de crédit attendues sont déterminées de manière :

- à refléter un montant objectif et fondé sur des pondérations probabilistes appliquées à un intervalle de résultats possibles,

- et à tenir compte des informations raisonnables et justifiables, disponibles et relatives aux événements passés, aux circonstances actuelles et aux prévisions de la conjoncture économique encore à venir, qu'il est possible, à la date de clôture, d'obtenir sans devoir engager des coûts ou des efforts déraisonnables

Conformément à la méthodologie de prise en compte des perspectives macroéconomiques dans ses modèles de calcul, le groupe a utilisé trois scénarios pour le calcul des paramètres de provisionnement IFRS 9. Ces scénarios sont établis par les économistes du groupe. À chaque scénario est attribué un coefficient de pondération et les résultats des modèles correspondent à une moyenne pondérée de ces scénarios.

Ces trois scénarios intègrent des hypothèses différenciées sur les conséquences, l'intensité et la durée de la crise.

Le calcul du montant des pertes attendues correspond au produit des paramètres de risque suivants à horizon un an pour les encours sains (« Bucket 1 ») ou à maturité pour les encours ayant subi une dégradation du risque de crédit (« Bucket 2 ») ou en défaut (« Bucket 3 ») :

- le montant de l'exposition en cas de défaut (« EAD ») tenant compte des profils d'amortissement : le montant auquel le Groupe s'attend à être exposé effectivement au moment du défaut, soit sur les 12 prochains mois, soit sur la maturité résiduelle

- la probabilité de défaut (« PD ») : la probabilité qu'un emprunteur soit en défaut sur ses engagements financiers pendant les 12 prochains mois (PD à 1 an) ou sur la maturité résiduelle du contrat (PD à maturité)

- La perte en cas de défaut (LGD) : la perte attendue au titre de l'exposition qui serait en défaut. La LGD varie selon le type de contrepartie, le type de créance sur cette contrepartie, l'ancienneté du contentieux et la disponibilité ou non de collatéraux ou garanties

Les hypothèses macroéconomiques prises en compte telles que décrit ci-dessus conduisent à une dégradation des paramètres de risque et principalement une augmentation des Probabilités de défaut retenues dans les calculs au 30 juin 2020.

Des compléments sectoriels établis au niveau local sur des portefeuilles ou entités spécifiques du Groupe viennent compléter les scénarios macroéconomiques définis en central.

Sur la base des scénarios et pondérations cités ci-dessus et après prise en compte des ajustements méthodologiques et des mesures de soutien, le calcul des pertes de crédit attendues a conduit le Groupe à comptabiliser une charge en Cdot du risque de 3.021 millions de dirhams au 30 juin 2020, soit une augmentation de 2 107 millions de dirhams (+231%) par rapport au 30 juin 2019.

BILAN CONSOLIDÉ au 30 juin 2020

ACTIF

NOTES

30/06/2020

31/12/2019

Valeurs en caisse, Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux

24 867 042

24 731 843

Actifs financiers à la juste valeur par résultat

2.1

61 690 374

55 788 147

Actifs financiers détenus à des fins de transactions

60 159 129

54 323 800

Autres actifs financiers à la juste valeur par résultat

1 531 245

1 464 347

Instrument dérivés de couverture

Actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres

2.2 / 2.11

57 261 303

51 845 481

Instruments de dettes comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables

18 830 515

13 756 133

Instruments de capitaux propres comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres non recyclables

2 306 771

2 183 878

Actifs financiers comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (Assurance)

36 124 017

35 905 470

Titres au coût amorti

2.11 / 2.13

17 589 234

16 120 400

Prêts et créances sur les Etablissements de crédit et assimilés, au coût amorti

2.3 / 2.11

28 792 406

23 394 354

Prêts et créances sur la clientèle, au coût amorti

2.4 / 2.11

330 152 590

323 752 579

Ecart de réévaluation actif des portefeuilles couvert en taux

Placements des activités d'assurance

Actifs d'impôt courant

338 232

141 683

Actifs d'impôt différé

3 617 566

2 935 008

Comptes de régularisation et autres actifs

11 042 668

11 112 167

Actifs non courants destinés à être cédés

74 730

75 125

Participations dans des entreprises mises en équivalence

66 384

83 871

Immeubles de placement

2 432 017

2 466 111

Immobilisations corporelles

2.5

6 970 872

7 289 029

Immobilisations incorporelles

2.5

2 979 973

2 952 568

Ecart d'acquisition

2.6

9 940 202

9 913 347

TOTAL ACTIF

557 815 595

532 601 713

PASSIF

Notes

30/06/2020

31/12/2019

Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux

4 048

4 408

Passifs financiers à la juste valeur par résultat

2.7

1 413 104

688 210

Passifs financiers détenus à des fins de transaction

1 413 104

688 210

Passifs financiers à la juste valeur par résultat sur option

Instruments dérivés de couverture

Dettes envers les Etablissements de crédit et assimilés

2.8

57 903 796

45 994 702

Dettes envers la clientèle

2.9

343 624 486

335 576 694

Titres de créance émis

23 465 191

21 993 710

Ecart de réévaluation passif des portefeuilles couverts en taux

Passifs d'impôt courant

675 120

1 178 770

Passifs d'impôt différé

2 620 048

2 603 572

Comptes de régularisation et autres passifs

16 681 423

16 613 569

Dettes liées aux actifs non courants destinés à être cédés

Passifs relatifs aux contrats des activités d'assurance

37 414 559

36 482 016

Provisions

2.10 / 2.11

2 783 658

2 761 922

Subventions et fonds assimilés

156 136

157 270

Dettes subordonnées et fonds spéciaux de garantie

16 132 079

14 621 834

Capitaux propres

54 941 946

53 925 039

Capital et réserves liées

12 551 765

12 551 765

Réserves consolidées

38 401 810

31 791 529

Part du Groupe

34 122 683

28 210 456

Part des minoritaires

4 279 127

3 581 073

Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres

2 398 075

2 630 652

Part du Groupe

1 000 953

1 049 529

Part des minoritaires

1 397 122

1 581 124

Résultat net de l'exercice

1 590 297

6 951 093

Part du Groupe

1 248 363

5 816 007

Part des minoritaires

341 934

1 135 086

TOTAL PASSIF

557 815 595

532 601 713

COMPTE DE RÉSULTAT CONSOLIDÉ au 30 juin 2020

Notes

30/06/2020

30/06/2019

Intérêts et produits assimilés

3.1

11 291 537

10 831 374

Intérêts et charges assimilés

3.1

-3 415 758

-3 577 580

MARGE D'INTÉRÊT

7 875 779

7 253 793

Commissions perçues

3.2

2 641 890

2 829 621

Commissions servies

3.2

-415 388

-370 937

MARGE SUR COMMISSIONS

2 226 503

2 458 684

Gains ou pertes nets résultants des couvertures de position nette

Gains ou pertes nets sur instruments financiers à la juste valeur par résultat

1 557 641

1 695 471

Gains ou pertes nets sur actifs/passifs de transaction

1 564 511

1 695 471

Gains ou pertes nets sur autres actifs/passifs à la juste valeur par résultat

-6 871

Gains ou pertes nets des instruments financiers à la juste valeur par capitaux propres

275 287

387 253

Gains ou pertes nets sur instruments de dettes comptabilisés en capitaux propres recyclables

3 287

14 553

Rémunérations des instruments de capitaux propres comptabilisés en capitaux propres non recyclables (dividendes)

62 558

86 930

Rémunérations des actifs financiers comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (Assurance)

209 442

285 770

Gains ou pertes nets résultants de la décomptabilisation d'actifs financiers au coût amorti

Gains ou pertes nets résultants du reclassement d'actifs financiers à la JV par CP en actifs financiers à la JVR

Produits des autres activités

4 549 504

4 358 891

Charges des autres activités

-4 101 877

-4 377 442

PRODUIT NET BANCAIRE

12 382 837

11 776 651

Charges générales d'exploitation

-5 880 779

-4 765 101

Dotations aux amortissements et aux dépréciations des immobilisations incorporelles et corporelles

-788 536

-740 926

RÉSULTAT BRUT D'EXPLOITATION

5 713 521

6 270 623

Côté du risque de crédit

3.3

-3 021 321

-913 631

RÉSULTAT D'EXPLOITATION

2 692 200

5 356 993

Quote-part du résultat net des entreprises associées et des coentreprises mises en équivalence

-5 421

5 691

Gains ou pertes nets sur autres actifs

10 514

12 339

Variations des valeurs des écarts d'acquisition

RÉSULTAT AVANT IMPÔTS

2 697 293

5 375 023

Impôts sur les bénéfices

-1 106 997

-1 892 604

Résultat net d'impôts des activités arrêtées ou en cours de cession

RÉSULTAT NET

1 590 297

3 482 419

Intérêts minoritaires

-341 934

-547 634

RÉSULTAT NET PART DU GROUPE

1 248 363

2 934 785

Résultat de base par action

5,95

13,98

Résultat dilué par action

5,95

13,98

RÉSULTAT NET ET GAINS ET PERTES COMPTABILISÉS DIRECTEMENT EN CAPITAUX PROPRES au 30 juin 2020

30/06/2020

31/12/2019

Résultat net

1 590 297

6 951 093

Éléments recyclables en résultat net :

Écarts de conversion

133 729

244 290

Réévaluation des instruments financiers à la juste valeur par capitaux propres recyclables

-385 464

1 315 591

Réévaluation des instruments dérivés de couverture d'éléments recyclables

Quote-part des gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres des entreprises mises en équivalence

-12 067

-1 418

Autres éléments comptabilisés par capitaux propres et recyclables

Impôts liés

156 122

-466 082

Éléments non recyclables en résultat net :

Réévaluation des immobilisations

Réévaluation (ou écarts actuariels) au titre des régimes à prestations définies

Réévaluation du risque de crédit propre des passifs financiers ayant fait l'objet d'une option de comptabilisation à la juste valeur par résultat

Réévaluation des instruments de capitaux propres comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres

-5 067

-23 760

Quote-part des gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres sur entreprises mises en équivalence non recyclables

Autres éléments comptabilisés par capitaux propres non recyclables

Impôts liés

1 831

8 131

Total des gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres

-110 915

1 076 752

Résultat net et gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres

1 479 382

8 027 845

Dont part du Groupe (ou des propriétaires de la société mère)

1 290 296

6 377 222

Dont part des intérêts minoritaires (ou participations ne donnant pas le contrôle)

189 086

1 650 623

TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Capital

Réserves liées au capital

Actions propres

Réserves et résultats consolidés

Gains et pertes latents comptabilisés directement en capitaux propres recyclables

Gains et pertes latents comptabilisés directement en capitaux propres non recyclables

Capitaux propres - part du Groupe

Intérêts minoritaires

TOTAL

Capitaux propres de clôture au 31 décembre 2018

2 098 597

10 453 168

-2 461 129

33 763 639

699 163

-34 103

44 519 337

5 952 057

50 471 394

Opérations sur capital

407 457

407 457

253 743

661 200

Paiements fondés sur des actions

Opérations sur actions propres

Dividendes

-2 733 310

-2 733 310

-727 158

-3 460 468

Résultat de l'exercice

5 816 007

5 816 007

1 135 086

6 951 093

Immobilisations corporelles et incorporelles : Réévaluations et cessions

Instruments financiers : variation de juste valeur et transfert en résultat

393 022

-8 554

384 468

449 415

833 883

Ecart de conversion : variation et transferts en résultat

178 167

178 167

66 122

244 290

Gains ou pertes latentes ou différés

178 167

393 022

-8 554

562 636

515 537

1 078 173

Autres variations

-528 562

-528 562

-831 983

-1 360 545

Variations de périmètre

-415 808

-415 808

-415 808

Capitaux propres de clôture au 31 décembre 2019

2 098 597

10 453 168

-2 461 129

36 487 590

1 092 185

-42 657

47 627 757

6 297 282

53 925 039

Opérations sur capital

46 137

46 137

-130 893

-84 756

Paiements fondés sur des actions

Opérations sur actions propres

Dividendes

-61 883

-61 883

-459 555

-521 439

Résultat de l'exercice

1 248 363

1 248 363

341 934

1 590 297

Immobilisations corporelles et incorporelles : Réévaluations et cessions

Instruments financiers : variation de juste valeur et transfert en résultat

-46 586

-1 990

-48 576

-184 001

-232 578

Ecart de conversion : variation et transferts en résultat

102 576

102 576

31 153

133 729

Gains ou pertes latentes ou différés

102 576

-46 586

-1 990

54 000

-152 849

-98 848

Autres variations

9 390

9 390

122 264

131 654

Variations de périmètre

Capitaux propres de clôture au 30 juin 2020

2 098 597

10 453 168

-2 461 129

37 832 172

1 045 599

-44 647

48 923 763

6 018 183

54 941 946

TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Résultat avant impôts

2 697 293

10 704 643

+/- Dotations nettes aux amortissements des immobilisations corporelles et incorporelles

812 079

1 591 298

+/- Dotations nettes pour dépréciation des écarts d'acquisition et des autres immobilisations

+/- Dotations nettes pour dépréciation des actifs financiers

+/- Dotations nettes aux provisions

3 193 298

1 669 426

+/- Quote-part de résultat liée aux sociétés mises en équivalence

5 421

-13 287

+/- Perte nette/(gain net) des activités d'investissement

-37 458

-18 681

+/- Perte nette/(gain net) des activités de financement

+/- Autres mouvements

-827 391

1 591 297

Total des éléments non monétaires inclus dans le résultat net avant impôts et des autres ajustements

3 145 949

4 820 053

+/- Flux liés aux opérations avec les Etablissements de crédit et assimilés

-7 317 336

-3 235 596

+/- Flux liés aux opérations avec la clientèle

-809 368

-15 254 680

+/- Flux liés aux autres opérations affectant des actifs ou passifs financiers

-12 821 794

506 419

+/- Flux liés aux autres opérations affectant des actifs ou passifs non financiers

- Impôts versés

-1 927 077

-3 368 729

Diminution/(augmentation) nette des actifs et des passifs provenant des activités opérationnelles

-22 875 575

-21 352 586

Flux net de trésorerie généré par l'activité opérationnelle

-17 032 332

-5 827 891

+/- Flux liés aux actifs financiers et aux participations

-1 502 718

-952 396

+/- Flux liés aux immeubles de placement

47 949

56 427

+/- Flux liés aux immobilisations corporelles et incorporelles

-5 231

-532 295

Flux net de trésorerie lié aux opérations d'investissement

-1 459 999

-1 428 264

+/- Flux de trésorerie provenant ou à destination des actionnaires

-521 439

-3 460 468

+/- Autres flux de trésorerie nets provenant des activités de financement

7 659 873

8 544 965

Flux net de trésorerie lié aux opérations de financement

7 138 434

5 084 497

Effet de la variation des taux de change sur la trésorerie et équivalents de trésorerie

418 402

287 598

Augmentation/(diminution) nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie

-10 935 495

-1 884 059

Composition de la trésorerie

30/06/2020

31/12/2019

Trésorerie et équivalents de trésorerie à l'ouverture

20 984 724

22 868 784

Caisse, Banques centrales, CCP (actif & passif)

24 727 436

18 533 535

Comptes (actif & passif) et prêts/emprunts à vue auprès des Etablissements de crédit

-3 742 711

4 335 248

Trésorerie et équivalents de trésorerie à la clôture

10 049 229

20 984 724

Caisse, Banques centrales, CCP (actif & passif)

24 862 993

24 727 436

Comptes (actif & passif) et prêts/emprunts à vue auprès des Etablissements de crédit

-14 813 764

-3 742 711

Variation de la trésorerie nette

-10 935 495

-1 884 059

2. NOTES RELATIVES AU BILAN

2.1 Actifs financiers à la juste valeur par résultat au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Actifs financiers détenus à des fins de transaction

Autres actifs financiers à la juste valeur par résultat

Actifs financiers détenus à des fins de transaction

Autres actifs financiers à la juste valeur par résultat

Créances sur les Etablissements de crédit

Créances sur la clientèle

Actifs représentatifs de contrats en unités de comptes

Valeurs reçues en pension

27 742

Effets publics et valeurs assimilées

39 973 533

31 780 018

Obligations et autres titres à revenu fixe

4 789 863

3 162

7 196 548

Actions et autres titres à revenu variable

15 335 982

1 385 097

15 237 714

1 320 858

Titres de participation non consolidés

142 987

143 489

Instruments dérivés

32 009

109 519

Créances rattachées

Juste valeur au bilan

60 159 129

1 531 245

54 323 800

1 464 347

2.2 Actifs financiers à la juste valeur par Capitaux Propres au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

Valeur au bilan

Gains latents

Pertes latentes

Actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres

57 261 303

4 229 838

-484 198

Instruments de dette comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables

18 830 515

255 044

-6 089

Instruments de capitaux propres comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres non recyclables

2 306 771

172 268

-214 833

Actifs financiers comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (Assurance)

36 124 017

3 802 527

-263 277

Instruments de dettes comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables

Valeur au bilan

Gains latents

Pertes latentes

Effets publics et valeurs assimilées

7 164 084

184 694

-2 457

Obligations et autres titres à revenu fixe

11 666 431

70 350

-3 632

Total des titres de dettes

18 830 515

255 044

-6 089

Total Instruments de dettes comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables

255 044

-6 089

Impôts

-59 355

2 282

Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres sur instruments de dettes comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (nets d'impôts)

195 689

-3 807

Instruments de capitaux propres comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres non recyclables

Valeur au bilan

Gains latents

Pertes latentes

Actions et autres titres à revenu variable

Titres de participation non consolidés

2 306 771

172 268

-214 833

Total instruments de capitaux propres comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres non recyclables

2 306 771

172 268

-214 833

Impôts

-56 158

77 368

Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres sur instruments de capitaux propres comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres non recyclables (nets d'impôt)

116 110

-137 465

Actifs financiers comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (Assurance)

Valeur au bilan

Gains latents

Pertes latentes

Effets publics et valeurs assimilées

14 896 320

1 066 511

-20 054

Obligations et autres titres à revenu fixe

6 641 061

184 601

-21 086

Actions et autres titres à revenu variable

9 099 664

2 551 415

-187 727

Titres de participation non consolidés

5 486 971

-34 409

Total actifs financiers comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (Assurance)

36 124 017

3 802 527

-263 277

Impôts

-1 406 935

95 233

Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres sur actifs financiers comptabilisés à la juste valeur par capitaux propres recyclables (Assurance)

2 395 592

-168 044

2.3 Prêts et créances sur les Établissements de crédit au coût amorti

2.3.1 Prêts et créances sur les Établissements de crédit, au coût amorti au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Opérations sur les Établissements de crédit

30/06/2020

31/12/2019

Comptes et prêts

28 355 627

22 804 173

dont comptes ordinaires débiteurs

13 938 396

8 789 843

dont comptes et prêts

14 417 232

14 014 329

Autres prêts et créances

342 320

565 090

Valeur brute

28 697 947

23 369 262

Créances rattachées

155 366

86 262

Dépréciations (*)

60 907

61 170

Valeur nette des prêts et créances auprès des Établissements de crédit

28 792 406

23 394 354

Opérations internes au Groupe

30/06/2020

31/12/2019

Comptes ordinaires

4 820 033

3 806 853

Comptes et avances à terme

21 702 006

22 991 912

Créances rattachées

123 858

58 258

(*) voir note 2.11

2.3.2 Ventilation des prêts et créances sur les Établissements de crédit par zone géographique au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Maroc

7 565 042

7 462 064

Afrique du Nord

3 366 763

3 062 262

Afrique Zone UEMOA

641 255

1 396 214

Afrique Zone CEMAC

1 582 047

1 316 285

Europe

6 748 731

5 900 142

Autres

8 794 109

4 232 296

Total en principal

28 697 947

23 369 262

Créances rattachées

155 366

86 262

Provisions (*)

60 907

61 170

Valeur nette au bilan

28 792 406

23 394 354

(*) voir note 2.11

2.4 Prêts et créances sur la clientèle, au coût amorti

2.4.1 Prêts et créances sur la clientèle, au coût amorti au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Opérations avec la clientèle

30/06/2020

31/12/2019

Créances commerciales

54 961 269

45 245 335

Autres concours à la clientèle

254 052 706

251 834 906

Valeurs reçues en pension

1 699 820

921 840

Prêts subordonnés

3 322

3 282

Comptes ordinaires débiteurs

22 399 245

25 218 899

Valeur brute

333 116 362

323 224 262

Créances rattachées

2 216 253

1 856 014

Dépréciations (*)

23 780 344

20 980 905

Valeur nette des prêts et créances auprès de la clientèle

311 552 271

304 099 371

Opérations de location-financement

Crédit-bail immobilier

3 545 156

3 716 577

Crédit-bail mobilier, LOA et opérations assimilées

16 042 979

16 810 107

Valeur brute

19 588 135

20 526 684

Créances rattachées

1 819

1 359

Dépréciations (*)

989 635

874 836

Valeur nette des opérations de location-financement

18 600 318

19 653 207

Valeur au bilan

330 152 590

323 752 579

(*) voir note 2.11

2.4.2 Prêts et créances sur la clientèle par zone géographique au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

Créances

Dépréciations (*)

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Maroc

222 251 962

27 631 023

19 923 333

1 195 486

3 814 007

12 778 085

Afrique du Nord

33 815 422

1 989 985

1 738 947

265 105

253 615

1 231 308

Afrique Zone UEMOA

29 687 699

707 085

3 212 327

499 138

174 515

2 497 536

Afrique Zone CEMAC

8 908 797

1 222 513

1 865 570

271 443

450 062

1 325 233

Europe

1 954 350

13 557

3 139

11 305

Valeur nette au bilan

296 618 229

31 550 606

26 753 734

2 234 312

4 692 200

17 843 468

31/12/2019

Créances

Dépréciations (*)

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Maroc

224 015 637

23 017 440

16 652 785

1 279 046

3 307 284

10 838 951

Afrique du Nord

31 369 989

1 194 039

1 653 750

204 426

222 110

1 132 978

Afrique Zone UEMOA

27 410 202

2 221 522

3 242 164

492 735

154 909

2 292 958

Afrique Zone CEMAC

10 049 323

1 631 119

1 404 723

303 358

487 361

1 121 139

Europe

1 728 009

17 617

3 101

15 386

Valeur nette au bilan

294 573 161

28 064 120

22 971 039

2 282 666

4 171 663

15 401 412

(*) voir note 2.11

2.5 Immobilisations corporelles et incorporelles au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Valeurs Brutes

Cumul des amortissements et pertes de valeur

Valeurs Nettes

Valeurs Brutes

Cumul des amortissements et pertes de valeur

Valeurs Nettes

Terrains et constructions

3 515 535

1 486 823

2 028 712

3 240 276

1 310 658

1 929 618

Equip. Mobilier, installation

5 969 297

3 846 737

2 122 560

5 710 129

3 475 802

2 234 326

Biens mobiliers donnés en location

720 722

288 251

432 470

716 440

259 083

457 357

Autres immobilisations

6 363 044

3 975 914

2 387 130

6 808 731

4 141 004

2 667 727

Total Immobilisations corporelles

16 568 598

9 597 726

6 970 872

16 475 577

9 186 548

7 289 029

Logiciels informatiques acquis

5 123 423

2 933 780

2 189 642

4 943 871

2 755 810

2 188 061

Autres immobilisation incorporelles

1 273 270

482 939

790 331

1 241 681

477 174

764 507

Total Immobilisations incorporelles

6 396 692

3 416 720

2 979 973

6 185 552

3 232 984

2 952 568

Variation du droit d'utilisation

(en milliers de dirhams)

Variation du droit d'utilisation

31/12/2019

Augmentations

Diminutions

Autres

30/06/2020

Immobilier

Valeur bute

1 762 906

-20 530

6 581

1 748 956

Amortissements et dépréciations

-306 670

-159 726

20 530

-1 228

-447 094

Total immobilier

1 456 236

-159 726

5 352

1 301 862

Mobilier

Valeur bute

Amortissements et dépréciations

Total mobilier

Total droit d'utilisation

1 456 236

-159 726

5 352

1 301 862

Variation de l'obligation locative

(en milliers de dirhams)

Variation de la dette locative

31/12/2019

Augmentations

Diminutions

Autres

30/06/2020

Dette locative

1 495 605

-138 971

5 644

1 362 278

Total dette locative

1 495 605

-138 971

5 644

1 362 278

Détail des charges des contrats de location

(en milliers de dirhams)

Détail des charges des contrats de location

30/06/2020

31/12/2019

Charges d'intérêts sur les dettes locatives

-45 550

-90 436

Dotations d'amortissements des droits d'utilisation

-160 509

-324 765

Actif au titre de droits d'utilisation

(en milliers de dirhams)

Actifs au titre de droits d'utilisation (preneur)

30/06/2020

31/12/2019

Immobilisations corporelles

6 970 872

7 289 029

Dont droits d'utilisation

1 301 862

1 456 236

Passif au titre de la dette locative

(en milliers de dirhams)

Passifs au titre de la dette locative

30/06/2020

31/12/2019

Comptes de régularisation et autres passifs

16 681 423

16 613 569

Dont dettes de location

1 362 278

1 495 605

2.6 Écarts d'acquisition au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

31/12/2019

Variation périmètre

Ecart de conversion

Autres mouvements

30/06/2020

Valeurs brutes

9 913 347

26 855

9 940 202

Cumul des pertes de valeurs

Valeurs nettes au bilan

9 913 347

26 855

9 940 202

2.7 Passifs financiers à la juste valeur par résultat au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Valeurs données en pension aux établissements de crédit

704 553

261 843

Instruments dérivés de transaction

708 551

426 367

Juste valeur au bilan

1 413 104

688 210

2.8 Dettes envers les établissements de crédit au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Établissements de crédit

Comptes et emprunts

35 860 769

21 946 244

Valeurs données en pension

21 945 639

23 970 838

Total en principal

57 806 408

45 917 082

Dettes rattachées

97 387

77 620

Valeur au bilan

57 903 796

45 994 702

30/06/2020

31/12/2019

Opérations internes au Groupe

Comptes ordinaires créditeurs

1 900 554

2 066 040

Comptes et avances à terme

23 711 496

23 794 147

Dettes rattachées

130 367

138 214

2.9 Dettes envers la clientèle

2.9.1 Dettes envers la clientèle au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Comptes ordinaires créditeurs

222 580 150

207 980 634

Comptes d'épargne

98 853 888

103 543 220

Autres dettes envers la clientèle

19 769 900

22 283 369

Valeurs données en pension

1 491 162

875 899

Total en principal

342 695 101

334 683 122

Dettes rattachées

929 384

893 572

Valeur au bilan

343 624 486

335 576 694

2.9.2 Ventilation des dettes envers la clientèle par zone géographique au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Maroc

241 922 976

241 588 032

Afrique du Nord

40 838 717

36 267 143

Afrique Zone UEMOA

38 668 241

36 531 663

Afrique Zone CEMAC

17 958 576

17 276 124

Europe

3 306 591

3 020 160

Total en principal

342 695 101

334 683 122

Dettes rattachées

929 384

893 572

Valeur au bilan

343 624 486

335 576 694

2.10 Provisions pour risques et charges au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

31/12/2019

Variation de périmètre

Dotations

Reprises utilisées

Reprises non utilisées

Autres variations

30/06/2020

Provisions pour risques d'exécution des engagements par signature (*)

935 636

196 036

210 355

3 642

924 958

Provisions pour engagements sociaux

590 795

75 248

24 128

-3 379

638 536

Autres provisions pour risques et charges

1 235 491

134 089

1 107

149 657

1 347

1 220 163

Provisions pour risques et charges

2 761 922

405 373

25 235

360 012

1 611

2 783 658

(*) voir note 2.11

2.11 Répartition des créances, engagements et dépréciations par buckets sous IFRS 9 au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Créances et Engagements

Dépréciations

Taux de couverture

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

30/06/2020

Actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres

18 826 042

217 110

-

175 648

36 989

-

0,9%

17,0%

Prêts et créances sur les Etablissements de crédit

Prêts et créances sur la clientèle

18 826 042

217 110

-

175 648

36 989

-

0,9%

17,0%

Titres de dettes

Actifs financiers au coût amorti

343 048 666

31 612 452

26 780 452

2 340 049

4 697 322

17 869 969

0,7%

14,9%

66,7%

Prêts et créances sur les Etablissements de crédit

28 826 595

-

26 718

34 406

-

26 502

0,1%

99,2%

Prêts et créances sur la clientèle

296 618 229

31 550 606

26 753 734

2 234 312

4 692 200

17 843 468

0,8%

14,9%

66,7%

Titres de dettes

17 603 842

61 846

-

71 331

5 122

-

0,4%

8,3%

Total Actif

361 874 708

31 829 562

26 780 452

2 515 696

4 734 310

17 869 969

0,7%

14,9%

66,7%

Engagements hors bilan

146 528 233

11 699 794

575 063

564 987

231 101

128 869

0,4%

2,0%

22,4%

Total

508 402 941

43 529 356

27 355 515

3 080 684

4 965 412

17 998 839

0,6%

11,4%

65,8%

Créances et Engagements

Dépréciations

Taux de couverture

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

Bucket 1

Bucket 2

Bucket 3

31/12/2019

Actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres

13 873 123

20 513

135 870

1 632

1,0%

8,0%

Prêts et créances sur les Etablissements de crédit

Prêts et créances sur la clientèle

Titres de dettes

13 873 123

20 513

135 870

1 632

1,0%

8,0%

Actifs financiers au coût amorti

333 529 240

28 751 709

22 996 233

2 405 354

4 179 966

15 424 531

0,7%

14,5%

67,1%

Prêts et créances sur les Etablissements de crédit

22 844 129

586 201

25 194

37 817

235

23 119

0,2%

91,8%

Prêts et créances sur la clientèle

294 573 161

28 064 120

22 971 039

2 282 666

4 171 663

15 401 412

0,8%

14,9%

67,0%

Titres de dettes

16 111 950

101 389

84 871

8 068

0,5%

8,0%

Total Actif

347 402 363

28 772 222

22 996 233

2 541 224

4 181 598

15 424 531

0,7%

14,5%

67,1%

Engagements hors bilan

140 869 735

9 207 108

495 597

534 228

299 803

101 604

0,4%

3,3%

20,5%

Total

488 272 098

37 979 330

23 491 830

3 075 453

4 481 401

15 526 135

0,6%

11,8%

66,1%

2.12 Encours Dépréciés (Bucket 3) au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Encours Bucket 03

Encours Bucket 03

Brut

Dépréciation

Net

Brut

Dépréciation

Net

Prêts et créances sur les Etablissements de crédit

26 718

26 502

217

25 194

23 119

2 075

Prêts et créances sur la clientèle

26 753 734

17 843 468

8 910 266

22 971 039

15 401 412

7 569 627

Titres de dette au coût amorti

Total des encours au coût amorti dépréciés (Bucket 3)

26 780 452

17 869 969

8 910 483

22 996 233

15 424 531

7 571 702

Total des engagements dépréciés hors-bilan (Bucket 3)

575 063

128 869

446 193

495 597

101 604

393 993

2.13 Titres au coût amorti au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Titres au coût amorti

30/06/2020

31/12/2019

Effets publics et valeurs assimilées

13 664 957

12 409 759

Obligations et autres titres à revenu fixe

4 000 732

3 803 580

Total

17 665 688

16 213 339

Dépréciations

76 454

92 940

Valeur au bilan

17 589 234

16 120 400

3. NOTES RELATIVES AU COMPTE DE RÉSULTAT

3.1 Marge d'intérêt au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Produits

Charges

Nets

Opérations avec la clientèle

9 586 760

1 878 914

7 707 846

Comptes et prêts / emprunts

9 055 467

1 833 330

7 222 137

Opérations de pensions

824

45 584

-44 759

Opérations de location-financement

530 469

530 469

Opérations interbancaires

307 926

757 198

-449 273

Comptes et prêts / emprunts

307 749

664 069

-356 320

Opérations de pensions

176

93 129

-92 953

Emprunts émis par le Groupe

779 646

-779 646

Opérations sur titres

1 396 852

1 396 852

Total des produits et charges d'intérêts ou assimilés

11 291 537

3 415 758

7 875 779

3.2 Commissions nettes au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Produits

Charges

Nets

Commissions nettes sur opérations

1 007 568

40 725

966 843

avec les Etablissements de crédit

57 671

34 738

22 933

avec la clientèle

621 630

621 630

sur titres

68 095

4 184

63 911

de change

22 398

1 147

21 251

sur instruments financiers à terme et autres opérations hors bilan

237 774

656

237 118

Prestations de services bancaires et financiers

1 634 322

374 663

1 259 660

Produits nets de gestion d'OPCM

202 384

15 821

186 564

Produits nets sur moyen de paiement

937 023

257 401

679 622

Assurance

7 346

7 346

Autres

487 569

101 441

386 128

Produits nets de commissions

2 641 890

415 388

2 226 503

3.3 Coût du risque au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

Dotations aux provisions

-4 728 843

Provisions pour dépréciations des prêts et créances

-4 511 552

Provisions pour dépréciation des titres

-83 202

Provisions pour risques et charges

-134 089

Reprises de provisions

1 767 558

Provisions pour dépréciations des prêts et créances

1 591 505

Provisions pour dépréciation des titres

25 290

Provisions pour risques et charges

150 764

Variation de provisions

-60 037

Pertes sur prêts et créances irrécouvrables provisionnées

-107 986

Pertes sur prêts et créances irrécouvrables non provisionnées

-24 344

Récupérations sur prêts et créances amorties

73 560

Autres

-1 266

Total

-3 021 321

4. INFORMATION PAR PÔLE D'ACTIVITÉS

L'information sectorielle d'Attijariwafa bank est articulée autour des pôles d'activités suivants :

•

Banque Maroc, Europe et Zone Offshore

comprenant Attijariwafa bank SA, Attijariwafa bank Europe, Attijari International bank ainsi que les holdings portant des participations dans les filiales consolidées par le Groupe ;

•

Sociétés de Financement Spécialisées

comprenant les filiales marocaines de crédit à la consommation, crédits immobiliers, leasing, factoring et transfert d'argent cash;

•

Banque de détail à l'international

comprenant les banques de l'Afrique du Nord notamment Attijari bank Tunisie, Attijariwafa bank Egypt et Attijaribank Mauritanie ainsi que les banques de la zone CEMAC et la zone UEMOA;

•

Assurance

comprenant notamment Wafa Assurance et ses filiales les plus significatives.

(en milliers de dirhams)

BILAN JUIN 2020

Banque Maroc,

Europe et Zone

Offshore

Sociétés

de Financement

Spécialisées

Assurance

et Immobilier

Banque de Détail

à l'International

TOTAL

Total Bilan

337 839 200

38 101 071

46 063 824

135 811 500

557 815 595

donc

Éléments de l'Actif

Actifs financiers à la juste valeur par résultat

59 808 155

79 033

1 803 187

61 690 374

Actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres

2 969 147

146 125

36 124 017

18 022 015

57 261 303

Titres au Coût Amorti

10 703 239

12 500

6 873 496

17 589 234

Prêts et créances sur les Établissements de crédit et assimilés, au coût amorti

22 616 005

506 869

11 934

5 657 598

28 792 406

Prêts et créances sur la clientèle, au coût amorti

216 682 315

33 459 742

4 003 899

76 006 633

330 152 590

Immobilisations corporelles

3 385 282

845 766

177 068

2 562 755

6 970 872

Éléments du Passif

Dettes envers les Établissements de crédit et assimilés

47 284 010

2 748 478

250 241

7 621 067

57 903 796

Dettes envers la clientèle

240 085 869

5 708 730

4 131

97 825 756

343 624 486

Passifs relatifs aux contrats des activités d'assurance

37 414 559

37 414 559

Dettes subordonnées et fonds spéciaux de garantie

14 602 333

507 017

1 022 729

16 132 079

Capitaux propres

42 785 524

2 254 790

3 789 629

6 112 003

54 941 946

COMPTE DE RÉSULTAT JUIN 2020

Banque Maroc,

Europe et Zone

Offshore

Sociétés de

Financement

Spécialisées

Assurance

et Immobilier

Banque de Détail

à l'International

Eliminations

TOTAL

Marge d'intérêt

4 065 821

613 090

416 638

2 787 273

-7 043

7 875 779

Marge sur commissions

1 230 607

446 493

-10 677

960 953

-400 873

2 226 503

Produit net bancaire

6 188 746

1 264 114

1 097 305

3 976 862

-144 192

12 382 837

Charges de fonctionnement

3 342 574

453 477

388 900

1 840 020

-144 192

5 880 779

Résultat d'exploitation

1 092 592

-58 397

369 361

1 288 644

2 692 200

Résultat net

581 647

-76 410

180 409

904 651

1 590 297

Résultat net part du Groupe

569 495

21 041

74 712

583 115

1 248 363

5. ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT ET DE GARANTIE

5.1 Engagements de financement au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Engagements de financement donnés

82 918 135

78 839 937

Engagements de financement reçus

2 949 478

3 761 711

5.2 Engagements de garantie au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

Engagements de garantie donnés

75 884 955

71 732 504

Engagements de garantie reçus

44 237 181

48 654 595

6. AUTRES INFORMATIONS COMPLÉMENTAIRES

6.1 Certificats de dépôt et bons des sociétés de financement au cours du premier semestre 2020

L'encours des certificats de dépôt à fin juin 2020 s'élève à 16.6 milliards de dirhams.

Au cours du premier semestre 2020, 3.0 milliards de dirhams de certificats de dépôt ont été émis dont la maturité est comprise entre 13 semaines et 5 ans et les taux entre 2.20% et 14%.

L'encours des bons des sociétés de financement à fin juin 2020 s'élève à 6.6 milliards de dirhams.

Au cours du premier semestre 2020, 1.8 milliards de dirhams de bons des sociétés de financement ont été émis, de maturité comprise entre 2 et 5 ans. Les taux associés varient entre 2.71 % et 3.15 %.

6.2 Dettes subordonnées émises au cours du premier semestre 2020 :

Au cours du premier semestre de l'année 2020, le groupe Attijariwafa bank a clôturé l'émission de deux emprunts obligataires subordonnés.

En date du 18 juin 2020, Attijariwafa bank a émis un emprunt obligataire subordonné perpétuel avec un mécanisme d'absorption de pertes et d'annulation de paiement des coupons, d'un montant de 1 milliard de dirhams, scindé en 10 000 obligations de valeur nominale 100 000 dirhams. Il est ventilé en 2 tranches (A et B) non cotées.

Le taux d'intérêt nominal relatif à la tranche A est révisable chaque 10 ans et s'élève à 5.31% dont une prime de risque de 250 points de base. Celui applicable à la tranche B est révisable annuellement et s'élève à 4.48% dont une prime de risque de 230 points de base.

Le résultat global des souscriptions est résumé dans le tableau suivant :

Tranche A

Tranche B

Montant retenu

175 000

825 000

Le deuxième emprunt obligataire subordonné a été émis par Attijariwafa bank le 18 juin 2020 pour un montant de 500 000 000 dirhams, scindé en 5 000 obligations de valeur nominale 100 000 dirhams. Il est ventilé en 3 tranches (A, B et E) cotées et 3 tranches (C, D et F) non cotées.

Le résultat global des souscriptions est résumé dans le tableau suivant :

Tranche F

Montant retenu

500 000

6.3 Le capital et résultat par action

6.3.1 Nombre d'actions et valeur nominale :

Au 30 juin 2020, le capital d'Attijariwafa bank s'élève à 2 098 596 790 de dirhams.

Le capital est constitué de 209 859 679 actions ordinaires de 10 dirhams de nominal.

6.3.2 Actions Attijariwafa bank détenues par le Groupe:

Au 30 juin 2020, le groupe Attijariwafa bank détient 13 226 583 actions Attijariwafa bank représentant un montant global de 2 461 millions de dirhams qui vient en déduction des capitaux propres consolidés.

6.3.3 Résultat par action :

La banque n'a pas d'instruments dilutifs en actions ordinaires. Par conséquent, le résultat dilué par action est égal au résultat de base par action.

(en dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

30/06/2019

Résultat par action

5,95

27,71

13,98

Résultat dilué par action

5,95

27,71

13,98

6.4 Périmètre de consolidation

Dénomination

Secteur d'activité

(A)

(B)

(C)

(D)

Pays

Méthode

% Contrôle

% Intérêt

ATTIJARIWAFABANK

Banque

Maroc

Top

ATTIJARIWAFABANK EUROPE

Banque

France

IG

99,78%

99,78%

ATTIJARI INTERNATIONAL BANK

Banque

Maroc

IG

100,00%

100,00%

COMPAGNIE BANCAIRE DE L'AFRIQUE DE L'OUEST

Banque

Sénégal

IG

83,07%

83,01%

ATTIJARIBANK TUNISIE

Banque

Tunisie

IG

58,98%

58,98%

LA BANQUE INTERNATIONALE POUR LE MALI

Banque

Mali

IG

66,30%

66,30%

CREDIT DU SENEGAL

Banque

Sénégal

IG

95,00%

95,00%

UNION GABONNAISE DE BANQUE

Banque

Gabon

IG

58,71%

58,71%

CREDIT DU CONGO

Banque

Congo

IG

91,00%

91,00%

SOCIETE IVOIRIENNE DE BANQUE

Banque

Côte d'Ivoire

IG

67,00%

67,00%

SOCIETE COMMERCIALE DE BANQUE CAMEROUN

Banque

Cameroun

IG

51,00%

51,00%

ATTIJARIBANK MAURITANIE

Banque

Mauritanie

IG

100,00%

67,00%

BANQUE INTERNATIONALE POUR L'AFRIQUE AU TOGO

Banque

Togo

IG

56,50%

56,50%

ATTIJARIWAFABANK EGYPT

Banque

Egypte

IG

100,00%

100,00%

BANK ASSAFA

Banque

(3)

Maroc

IG

100,00%

100,00%

WAFABANK

Crédit à la consommation

Maroc

IG

50,91%

50,91%

WAFABAIL

Leasing

(2)

Maroc

IG

98,57%

98,57%

WAFABANQUE IMMOBILIER

Crédit immobilier

Maroc

IG

100,00%

100,00%

ATTIJARI IMMOBILIER

Crédit immobilier

Maroc

IG

100,00%

100,00%

ATTIJARI FACTORING MAROC

Affacturage

Maroc

IG

100,00%

100,00%

WAFACASH

Activités cash

Maroc

IG

100,00%

100,00%

WAFALLD

Location longue durée

Maroc

IG

100,00%

100,00%

ATTIJARI FINANCES CORP.

Banque d'affaire

Maroc

IG

100,00%

100,00%

WAFAGESTION

Gestion d'actif

Maroc

IG

66,00%

66,00%

ATTIJARI INTERMEDIATION

Intermédiation boursière

Maroc

IG

100,00%

100,00%

FCP SECURITE

OPCVM dédié

Maroc

IG

39,65%

39,65%

FCP OPTIMISATION

OPCVM dédié

Maroc

IG

39,65%

39,65%

FCP STRATEGIE

OPCVM dédié

Maroc

IG

39,65%

39,65%

FCP EXPANSION

OPCVM dédié

Maroc

IG

39,65%

39,65%

FCP FRUCTI VALEURS

OPCVM dédié

Maroc

IG

39,65%

39,65%

WAFASSURANCE

Assurance

Maroc

IG

39,65%

39,65%

ATTIJARI ASSURANCE TUNISIE

Assurance

(3)

Tunisie

IG

58,98%

50,28%

WAFAMMA ASSISTANCE

Assurance

(3)

Maroc

IG

72,15%

45,39%

BCM CORPORATION

Holding

Maroc

IG

100,00%

100,00%

OGM

Holding

Maroc

IG

50,00%

50,00%

ANDALUCARTHAGE

Holding

Maroc

IG

100,00%

100,00%

KASOVI

Holding

Île maurice

IG

100,00%

100,00%

SAF

Holding

France

IG

99,82%

99,82%

FILAF

Holding

Sénégal

IG

100,00%

100,00%

CAFIN

Holding

Sénégal

IG

100,00%

100,00%

ATTIJARI AFRIQUE PARTICIPATIONS

Holding

France

IG

100,00%

100,00%

ATTIJARI MAROCCO-MAURITANIE

Holding

France

IG

67,00%

67,00%

ATTIJARI IVOIRE

Holding

Maroc

IG

66,67%

66,67%

MOUSSAFIR

Hôtellerie

Maroc

MEE

33,34%

33,34%

ATTIJARI SICAR

Capital risque

Tunisie

IG

74,13%

43,72%

PANORAMA

Société immobilière

Maroc

IG

39,65%

39,65%

SOCIETE IMMOBILIERE TOGO LOME

Société immobilière

Togo

IG

100,00%

100,00%

(A) Mouvements intervenus au second semestre 2018

(B) Mouvements intervenus au premier semestre 2019

(C) Mouvements intervenus au second semestre 2019

(D) Mouvements intervenus au premier semestre 2020

1 - Acquisition.

2 - Création, franchissement de seuil

3 - Entrée de périmètre IFRS.

4 - Cession.

5 - Déconsolidation.

6 - Fusion entre entités consolidées.

7 - Changement de méthode - Intégration globale à Mise en équivalence.

8 - Changement de méthode - Mise en équivalence à Intégration globale.

9 - Reconsolidation.

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Bâtiment C, Tour Ivoire 3, 3

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ATTESTATION D'EXAMEN LIMITE SUR LA SITUATION INTERMEDIAIRE CONSOLIDEE

PERIODE DU 1

ER

JANVIER AU 30 JUIN 2020

Nous avons procédé à un examen limité de la situation intermédiaire d'Attijariwafa bank et ses filiales [Groupe Attijariwafa bank] comprenant le bilan, le compte de résultat, l'état du résultat global, le tableau des flux de trésorerie, l'état de variation des capitaux propres et une sélection de notes explicatives au terme de la période du 1er janvier au 30 juin 2020. Cette situation intermédiaire fait ressortir un montant de capitaux propres consolidés totalisant KMAD 54.941.946, dont un bénéfice net consolidé de KMAD 1.590.297.

Cette situation intermédiaire a été arrêtée par le Conseil d'administration en date du 22 septembre 2020 dans un contexte évolutif de crise liée au Covid-19 sur la base des éléments disponibles à cette date. Il nous appartient, sur la base de notre examen limité, d'exprimer notre conclusion sur cette situation intermédiaire.

Nous avons effectué notre examen limité selon les normes de la profession au Maroc relatives aux missions d'examen limité. Ces normes requièrent que l'examen limité soit planifié et réalisé en vue d'obtenir une assurance modérée que la situation intermédiaire des états financiers consolidés cités au premier paragraphe ci-dessus ne comporte pas d'anomalie significative. Un examen limité comporte essentiellement des entretiens avec le personnel de la société et des vérifications analytiques appliquées aux données financières ; il fournit donc un niveau d'assurance moins élevé qu'un audit. Nous n'avons pas effectué un audit et, en conséquence, nous n'exprimons donc pas d'opinion d'audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé de faits qui nous laissent penser que les états consolidés, ci-joints, ne donnent pas une image fidèle du résultat des opérations de la période écoulée ainsi que de la situation financière et du patrimoine du Groupe Attijariwafa bank arrêtés au 30 juin 2020, conformément au référentiel de Bank Al Maghrib, comprenant les normes IFRS publiées par l'IASB à l'exception de l'application des dispositions de la norme IFRS 9 aux activités d'assurance du groupe, différée jusqu'à l'entrée en vigueur de la norme IFRS 17.

Casablanca, le 23 septembre 2020

ERNST & YOUNG

Abdeslam BERRADA ALLAM

Associé

Les Commissaires aux Comptes

DELOITTE AUDIT

Sakina BENSouda KORACHI

Associée

1. Présentation

AttiJariwafa bank est une société de droit commun constituée au Maroc. Les états de synthèse comprennent les comptes du siège ainsi que les agences établies au Maroc.

2. Principes généraux

Les états de synthèse sont établis dans le respect des principes comptables généraux applicables aux établissements de crédit.

La présentation des états de synthèse d'AttiJariwafa bank est conforme aux dispositions du Plan Comptable des Établissements de Crédit.

3. Créances et engagements par signature

Présentation générale des créances

Les créances sur les établissements de crédit et sur la clientèle sont ventilées selon leur durée initiale ou l'objet économique des concours :

créances à vue et à terme, pour les établissements de crédit,

crédits de trésorerie, crédits à l'équipement, crédits à la consommation, crédits immobiliers et autres crédits pour la clientèle.

Les engagements par signature comptabilisés au hors bilan correspondent à des engagements irrévocables de concours en trésorerie et à des engagements de garantie qui n'ont pas donné lieu à des mouvements de fonds.

Les opérations de pension, matérialisées par des titres ou des valeurs, sont enregistrées sous les différentes rubriques de créances concernées (établissements de crédit, clientèle).

Les intérêts courus sur les créances sont portés en compte de créances rattachées en contrepartie du compte de résultat.

Créances en souffrance sur la clientèle

Les créances en souffrance sur la clientèle sont comptabilisées et évaluées conformément à la réglementation bancaire en vigueur.

Les principales dispositions appliquées se résument comme suit :

les créances en souffrance sont, selon le degré de risque, classées en créances pré-douteuses, douteuses ou compromises.

Les créances en souffrance sont, après déduction des quotités de garantie prévues par la réglementation en vigueur, provisionnées à hauteur de :

- 20% pour les créances pré-douteuses,

- 50% pour les créances douteuses,

- 100% pour les créances compromises.

Les provisions affectées relatives aux risques crédits sont déduites des postes d'actif concernés.

Dès le déclassement des créances en souffrance, les intérêts sur créances ne sont plus décomptés et comptabilisés. Ils sont constatés en produit à leur encaissement.

Les pertes sur créances irrécouvrables sont constatées lorsque les chances de récupération des créances en souffrance sont jugées nulles.

Les reprises de provisions pour créances en souffrance sont constatées lorsque les créances en souffrance ont connu une évolution favorable : remboursements effectifs (totaux ou partiels) de la créance ou une restructuration de la créance avec un remboursement partiel de la créance.

La banque a procédé à un abandon de créances en souffrance par utilisation des provisions correspondantes constituées.

4. Dettes à vue et à terme

Les dettes envers les établissements de crédit et la clientèle sont présentées dans les états de synthèse selon leur durée initiale ou la nature de ces dettes :

dettes à vue et à terme pour les établissements de crédit,

comptes à vue créditeurs, comptes d'épargne, dépôts à terme et autres comptes créditeurs pour la clientèle.

Sont incluses dans ces différentes rubriques, en fonction de la nature de la contrepartie, les opérations de pension, matérialisées par des titres ou des valeurs.

Les intérêts courus sur ces dettes sont enregistrés en compte de dettes rattachées en contrepartie du compte de résultat.

5. Portefeuille Titres

5.1. Présentation générale

Les opérations sur titres sont comptabilisées et évaluées conformément aux dispositions du Plan Comptable des Établissements de Crédit.

Les titres sont classés d'une part en fonction de la nature juridique du titre (titre de créance ou titre de propriété) d'autre part en fonction de l'intention (titre de transaction, titre de placement, titre d'investissement, titre de participation).

5.2. Titres de transaction

Sont inscrits dans ce portefeuille, les titres dont la liquidité est assurée et qui ont été acquis avec une intention de revente à brève échéance.

Ces titres sont enregistrés à leur valeur d'achat [coupon inclus]. À chaque arrêté comptable, la différence entre cette valeur et la valeur de marché est inscrite directement en compte de résultat.

5.3. Titres de placement

Sont inscrits dans ce portefeuille, les titres acquis dans un objectif de détention supérieur à 6 mois à l'exception des titres à revenus fixes destinés à être conservés jusqu'à leur échéance. Cette catégorie de titres comprend notamment les titres qui ne satisfont pas aux conditions nécessaires leur permettant d'être classés dans une autre catégorie de titres.

Les titres de créances sont enregistrés au pied de coupon. La différence entre le prix d'acquisition et le prix de remboursement est amortie sur la durée résiduelle du titre.

Les titres de propriété sont enregistrés à leur valeur d'achat hors frais d'acquisition.

À chaque arrêté comptable la différence négative entre la valeur de marché et la valeur d'entrée des titres fait l'objet d'une provision pour dépréciation. Les plus-values potentielles ne sont pas enregistrées.

5.4. Titres d'investissement

Les titres d'investissement sont des titres de créance qui sont acquis ou qui proviennent d'une autre catégorie de titres, avec l'intention de les détenir jusqu'à l'échéance, pour procurer, sur une longue période, des revenus réguliers.

À leur date d'acquisition, ces titres sont enregistrés coupon exclu. La différence entre le prix d'acquisition et le prix de remboursement est amortie sur la durée résiduelle du titre.

À chaque arrêté comptable, les titres sont maintenus pour leur valeur d'acquisition quelle que soit la valeur de marché du titre. En conséquence, la perte ou le profit latents ne sont pas enregistrés.

5.5. Titres de participation

Sont inscrits dans cette catégorie, les titres dont la possession durable est estimée utile à la banque. À chaque arrêté comptable, leur valeur est estimée sur la base des éléments généralement admis : valeur d'usage, quote-part dans la situation nette, perspectives de résultats et cours de bourse. Les moins-values latentes donnent lieu, au cas par cas, à la constitution de provisions pour dépréciation.

5.6. Pensions livrées

Les titres donnés en pension sont maintenus à l'actif et continuent d'être évalués suivant les règles applicables à leur catégorie. Le montant encaissé et les intérêts courus sur la dette sont enregistrés au passif.

Les titres reçus en pension ne sont pas inscrits à l'actif du bilan. Le montant décaissé et les intérêts courus sur la créance sont enregistrés à l'actif.

6. Les opérations libellées en devises

Les créances et les dettes ainsi que les engagements par signature libellés en devises étrangères sont convertis en dirhams au cours de change moyen en vigueur à la date de clôture.

La différence de change constatée sur les dotations des succursales à l'étranger et sur les emprunts en devises couverts contre le risque de change est inscrite au bilan dans la rubrique autres actifs ou autres passifs selon le sens. La différence de change résultant de la conversion des titres immobilisés acquis en devises est inscrite en écart de conversion dans les postes de titres concernés.

La différence de change sur les autres comptes tenus en devises est enregistrée en compte de résultat. Les produits et charges en devises étrangères sont convertis au cours du jour de leur comptabilisation.

7. La conversion des états financiers libellés en monnaie étrangère

La méthode utilisée pour convertir les états financiers libellés en monnaie étrangère est celle dite du « taux de clôture ».

Conversion des éléments du bilan et hors bilan

Tous les éléments d'actif, de passif et de hors bilan des entités étrangères sont convertis sur la base du cours de la devise à la date de clôture.

Les capitaux propres (hors résultat de l'exercice) sont évalués aux différents cours historique. L'écart résultant de la correction (cours de clôture - cours historique) est constaté parmi les capitaux propres au poste « écart de conversion ».

Conversion des éléments du compte de résultat

À l'exception des dotations aux amortissements et provisions convertis au cours de clôture, l'ensemble des éléments du compte de résultat sont convertis au cours moyen de la devise constatée sur l'exercice.

8. Les provisions pour risques généraux

Ces provisions sont constituées, à la discrétion des dirigeants, en vue de faire face à des risques futurs relevant de l'activité bancaire, actuellement non identifiés et non mesurables avec précision.

Les provisions ainsi constituées font l'objet d'une réintégration fiscale.

9. Les immobilisations incorporelles et corporelles

Les immobilisations incorporelles et corporelles figurent au bilan à la valeur d'acquisition diminuée des amortissements cumulés, calculés selon la méthode linéaire sur les durées de vie estimées.

Les immobilisations incorporelles ventilées en immobilisations d'exploitation et hors exploitation sont amorties sur les durées suivantes :

Nature

Droit au bail

Brevets et marques

Immobilisations en recherche et développement

Logiciels informatiques

Autres éléments du fonds de commerce

Durée d'amortissement

Non amortissable

N/A

N/A

6,67

5

Les immobilisations corporelles ventilées en immobilisations d'exploitation et hors exploitation sont amorties sur les durées suivantes :

Nature

Terrain

Immeubles d'exploitation

Mobilier de bureau

Matériel informatique

Matériel roulant

Agencements, aménagement et installations

Durée d'amortissement

Non amortissable

25

6,67

6,67

5

6,67

10. Charges à répartir

Les charges à répartir enregistrent les dépenses qui, eu égard à leur importance et leur nature, sont susceptibles d'être rattachées à plus d'un exercice.

Les durées d'amortissement appliquées sont les suivantes :

Nature

Frais préliminaires

Frais d'acquisition des immobilisations

Frais d'émission des emprunts

Primes d'émission ou de remboursement de titres de créance

Autres charges à répartir

Durée d'amortissement

3

5

N/A

N/A

Entre 3 et 5 ans selon le cas

11. Prise en charge des intérêts et commissions dans le compte de produits et charges

Intérêts

Sont considérés comme intérêts les produits et charges calculés sur des capitaux effectivement prêtés ou empruntés.

Sont considérés comme intérêts assimilés les produits et charges calculés sur une base prorata temporis et qui rémunèrent un risque. Entrent notamment dans cette catégorie, les commissions sur engagements de garantie et de financement (caution, crédit documentaire ...).

Les intérêts courus sur les capitaux effectivement prêtés ou empruntés sont constatés dans les comptes de créances et dettes rattachées les ayant générés par la contrepartie du compte de résultat. Les intérêts assimilés sont constatés en produits ou en charges dès leur facturation.

Commissions

Les produits et charges, déterminés sur une base « flat » et qui rémunèrent une prestation de service, sont constatés en tant que commissions dès leur facturation.

12. Charges et produits non courants

Ils représentent exclusivement les charges et produits à caractère extraordinaire et sont par principe rares puisque de nature inhabituelle et de survenance exceptionnelle.

BILAN au 30 juin 2020

ACTIF

30/06/20

31/12/19

Valeurs en caisse, Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux

8 700 162

10 466 455

Créances sur les établissements de crédit et assimilés

38 878 984

33 288 468

A vue

11 484 690

5 796 155

A terme

27 394 294

27 492 313

Créances sur la clientèle

203 400 045

199 389 610

Crédits et financements participatifs de trésorerie et à la consommation

57 168 325

56 296 253

Crédits et financements participatifs à l'équipement

63 982 114

64 159 419

Crédits et financements participatifs immobiliers

62 930 899

62 686 215

Autres crédits et financements participatifs

19 318 707

16 247 723

Créances acquises par affectation

10 700 088

10 985 972

Titres de transaction et de placement

70 855 047

67 908 173

Bons du Trésor et valeurs assimilées

48 474 071

43 130 214

Autres titres de créance

7 004 617

9 402 617

Titres de propriété

15 243 913

15 246 365

Certificats de Sukuk

132 446

128 977

Autres actifs

6 351 263

3 884 867

Titres d'investissement

9 522 785

8 488 531

Bons du Trésor et valeurs assimilées

9 522 785

8 488 531

Autres titres de créance

-

-

Certificats de Sukuk

-

-

Titres de participation et emplois assimilés

19 312 071

19 271 702

Participation dans les entreprises liées

18 251 680

18 252 705

Autres titres de participation et emplois assimilés

1 060 391

1 018 997

Créances subordonnées

-

-

Dépôts d'investissement placés

-

-

Immobilisations données en crédit-bail et en location

946 465

997 456

Immobilisations données en ljara

-

-

Immobilisations incorporelles

2 394 348

2 413 121

Immobilisations corporelles

3 614 919

3 703 400

Total de l'Actif

374 676 178

360 797 755

HORS BILAN au 30 juin 2020

HORS BILAN

30/06/20

31/12/19

ENGAGEMENTS DONNÉS

148 355 751

138 738 107

Engagements de financement donnés en faveur d'établissements de crédit et assimilés

2 564 880

3 673 291

Engagements de financement donnés en faveur de la clientèle

76 037 767

70 761 110

Engagements de garantie d'ordre d'établissements de crédit et assimilés

14 203 245

11 138 687

Engagements de garantie d'ordre de la clientèle

54 510 530

52 055 604

Autres achetés à réméré

-

-

Autres titres à livrer

1 039 329

1 109 415

ENGAGEMENTS RECUS

16 298 552

18 555 786

Engagements de financement reçus d'établissements de crédit et assimilés

-

191 864

Engagements de garantie reçus d'établissements de crédit et assimilés

15 698 676

16 826 998

Engagements de garantie reçus de l'État et d'organismes de garantie divers

475 833

499 815

Titres vendus à réméré

-

-

Autres titres à recevoir

124 043

1 037 109

Titres de Moucharaka et Moudaraba à recevoir

-

-

COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES au 30 juin 2020

30/06/20

30/06/19

PRODUITS D'EXPLOITATION BANCAIRE

10 188 333

9 948 308

Intérêts, rémunérations et produits assimilés sur opérations avec les établissements de crédit

489 190

507 253

Intérêts, rémunérations et produits assimilés sur opérations avec la clientèle

5 036 671

4 925 096

Intérêts et produits assimilés sur titres de créance

151 852

139 813

Produits sur titres de propriété et certificats de Sukuk

1 325 278

1 305 118

Produits sur titres de Moudaraba et Moucharaka

-

-

Produits sur immobilisations en crédit-bail et en location

47 164

130 909

Produits sur immobilisations données en ljara

-

-

Commissions sur prestations de service

867 299

912 916

Autres produits bancaires

2 270 879

2 027 203

Transfert de charges sur dépôts d'investissement reçus

-

-

CHARGES D'EXPLOITATION BANCAIRE

3 336 251

2 885 706

Intérêts et charges sur opérations avec les établissements de crédit et assimilés

381 451

461 067

Intérêts et charges assimilées sur opérations avec la clientèle

1 055 791

1 123 629

Intérêts et charges assimilées sur titres de créance émis

179 751

137 896

Charges sur titres de Moudaraba et Moucharaka

-

-

Charges sur immobilisations en crédit-bail et en location

71 220

41 210

Charges sur immobilisations données en ljara

-

-

Autres charges bancaires

1 648 038

1 121 904

Transfert de produits sur dépôts d'investissement reçus

-

-

PRODUIT NET BANCAIRE

6 852 083

7 062 603

Produits d'exploitation non bancaire

87 155

23 017

Charges d'exploitation non bancaire

-

-

CHARGES GENERALES D'EXPLOITATION

2 355 598

2 436 707

Charges de personnel

1 090 339

1 136 362

Impôts et taxes

48 452

63 322

Charges externes

893 037

953 690

Autres charges générales d'exploitation

35 792

31 107

Dotations aux amortissements et aux provisions des immobilisations incorporelles et corporelles

287 978

252 226

DOTATIONS AUX PROVISIONS ET PERTES SUR CREANCES IRRECOUVRABLES

1 907 082

799 758

Dotations aux provisions pour créances et engagements par signature en souffrance

1 325 977

541 644

Pertes sur créances irrécouvrables

38 474

39 691

Autres dotations aux provisions

542 631

218 423

REPRISES DE PROVISIONS ET RECUPERATIONS SUR CREANCES AMORTIES

404 070

259 534

Reprises de provisions pour créances et engagements par signature en souffrance

213 219

184 370

Récupérations sur créances amorties

38 167

5 616

Autres reprises de provisions

152 684

69 548

RESULTAT COURANT

3 080 628

4 108 689

Produits non courants

3 877

4 521

Charges non courantes

310 390

3 191

RESULTAT AVANT IMPOTS

2 774 115

4 110 019

Impôts sur les résultats

782 368

1 151 999

RESULTAT NET DE L'EXERCICE

1 991 747

2 958 020

PASSIF

30/06/20

31/12/19

Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux

-

-

Dettes envers les établissements de crédit et assimilés

48 196 020

37 492 675

A vue

1 806 212

3 758 643

A terme

46 389 808

33 734 032

Dépôts de la clientèle

233 999 750

233 128 874

Comptes à vue créditeurs

162 481 535

153 596 621

Comptes d'épargne

29 231 054

29 344 406

Dépôts à terme

31 236 077

37 017 174

Autres comptes créditeurs

11 051 084

13 170 673

Dettes envers la clientèle sur produits participatifs

-

-

Titres de créance émis

12 931 076

12 969 319

Titres de créance négociables émis

12 931 076

12 969 319

Emprunts obligataires émis

-

-

Autres titres de créance émis

-

-

Autres passifs

15 041 992

16 876 549

Provisions pour risques et charges

4 135 761

3 676 934

Provisions réglementées

168 000

-

Subventions, fonds publics affectés et fonds spéciaux de garantie

-

-

Dettes subordonnées

14 602 333

13 043 905

Dépôts d'investissement reçus

-

-

Ecarts de réévaluation

420

420

Réserves et primes liées au capital

34 800 508

34 794 175

Capital

2 098 597

2 098 597

Actionnaires. Capital non versé (-)

-

-

Report à nouveau (+/-)

6 709 974

1 876 196

Résultats nets en instance d'affectation (+/-)

-

-

Résultat net de l'exercice (+/-)

1 991 747

4 840 111

Total du Passif

374 676 178

360 797 755

ÉTAT DES SOLDES DE GESTION au 30 juin 2020

I - TABLEAU DE FORMATION DES RESULTATS

30/06/20

30/06/19

+ Intérêts et produits assimilés

5 677 713

5 572 162

- Intérêts et charges assimilées

1 616 992

1 722 592

MARGE D'INTERET

4 060 720

3 849 570

+ Produits sur financements participatifs

-

-

- Charges sur financements participatifs

-

-

MARGE SUR FINANCEMENTS PARTICIPATIFS

-

-

+ Produits sur immobilisations en crédit-bail et en location

47 164

130 909

- Charges sur immobilisations en crédit-bail et en location

71 220

41 210

Résultat des opérations de crédit-bail et de location

-24 056

89 699

+ Produits sur immobilisations données en ljara

-

-

- Charges sur immobilisations données en ljara

-

-

RÉSULTAT DES OPERATIONS D'IJARA

-

-

+ Commissions perçues

867 921

913 693

- Commissions servies

47 878

193

Marge sur commissions

820 043

913 500

+ Résultat des opérations sur titres de transaction

1 195 888

1 216 238

+ Résultat des opérations sur titres de placement

-716

-459

+ Résultat des opérations de change

355 426

270 699

+ Résultat des opérations sur produits dérivés

-278 397

-5 113

Résultat des opérations de marché

1 272 201

1 481 365

+ Résultat des opérations sur titres de Moudaraba et Moucharaka

-

-

+ Divers autres produits bancaires

1 325 278

1 306 363

- Diverses autres charges bancaires

602 104

577 895

PRODUIT NET BANCAIRE

6 852 083

7 062 603

+ Résultat des opérations sur immobilisations financières

-1 843

4 423

+ Autres produits d'exploitation non bancaire

87 155

23 017

- Charges générales d'exploitation

2 355 598

2 436 707

RESULTAT BRUT D'EXPLOITATION

4 581 797

4 653 336

+ Dotations nettes des reprises aux provisions pour créances et engagements par signature en souffrance

-1 113 065

-391 348

+ Autres dotations nettes des reprises aux provisions

-388 103

-153 298

RESULTAT COURANT

3 080 628

4 108 689

RESULTAT NON COURANT

-306 513

1 330

- Impôts sur les résultats

782 368

1 151 999

RESULTAT NET DE L'EXERCICE

1 991 747

2 958 020

II- CAPACITÉ D'AUTOFINANCEMENT

30/06/20

30/06/19

+ RESULTAT NET DE L'EXERCICE

1 991 747

2 958 020

+ Dotations aux amortissements et aux provisions des immobilisations incorporelles et corporelles

287 978

252 226

+ Dotations aux provisions pour dépréciation des immobilisations financières

1 843

2 883

+ Dotations aux provisions pour risques généraux

382 000

106 300

+ Dotations aux provisions réglementées

-

-

+ Dotations non courantes

168 000

-

- Reprises de provisions

-

7 306

- Plus-values de cession sur immobilisations incorporelles et corporelles

5 790

7 331

+ Moins-values de cession sur immobilisations incorporelles et corporelles

-

-

- Plus-values de cession sur immobilisations financières

-

-

- Moins-values de cession sur immobilisations financières

-

-

- Reprises de subventions d'investissement reçues

-

-

+ CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT

2 825 778

3 304 792

- Bénéfices distribués

-

-

+ AUTOFINANCEMENT

2 825 778

3 304 792

CRÉANCES EN SOUFFRANCE SUR LA CLIENTÈLE au 30 juin 2020

Crédits par décaissement

Crédits par signature

Total

Provisions Crédits par décaissement

Provisions Crédits par signature

Total

30/06/20

14 330 070

778 253

15 108 323

9 599 194

377 980

9 977 174

TABLEAU DE PRÉSENTATION DU CHIFFRE D'AFFAIRES au 30 juin 2020

1

er

Semestre 2020

ANNEE 2019

1

er

Semestre 2019

10 188 333

18 790 646

9 948 308

TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/2020

31/12/2019

1. (+) Produits d'exploitation bancaire perçus

8 731 528

16 854 915

2. (+) Récupérations sur créances amorties

38 167

65 413

3. (+) Produits d'exploitation non bancaire perçus

85 242

48 401

4. (-) Charges d'exploitation bancaire versées (*)

-4 255 622

-6 625 073

5. (-) Charges d'exploitation non bancaire versées

6. (-) Charges générales d'exploitation versées

-2 067 620

-4 363 353

7. (-) Impôts sur les résultats versés

-782 368

-2 016 910

I. FLUX DE TRÉSORERIE NETS PROVENANT DU COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES

1 749 327

3 963 393

Variation des :

8. (+) Créances sur les établissements de crédit et assimilés

-5 590 516

-245 802

9. (+) Créances sur la clientèle

-3 724 551

-6 808 136

10. (+) Titres de transaction et de placement

-2 946 874

-1 568 041

11. (+) Autres actifs

-2 466 396

1 601 394

12. (+) Immobilisations données en crédit-bail et en location

50 991

-325 452

13. (-) Dettes envers les établissements de crédit et assimilés

10 703 345

-1 180 166

14. (+) Dépôts de la clientèle

870 876

-1 379 008

15. (+) Titres de créance émis

-38 243

4 422 272

16. (+) Autres passifs

-1 834 557

4 087 590

II. SOLDE DES VARIATIONS DES ACTIFS ET PASSIFS D'EXPLOITATION

-4 975 925

-1 395 349

III. FLUX DE TRÉSORERIE NETS PROVENANT DES ACTIVITÉS D'EXPLOITATION (I + II)

-3 226 598

2 568 044

17. (+) Produit des cessions d'immobilisations financières

263 718

18. (+) Produit des cessions d'immobilisations incorporelles et corporelles

34 964

20 472

19. (-) Acquisition d'immobilisations financières

-1 076 467

-418 954

20. (-) Acquisition d'immobilisations incorporelles et corporelles

-209 896

-843 129

21. (+) Intérêts perçus

131 527

269 936

22. (+) Dividendes perçus

1 325 278

1 665 795

IV. FLUX DE TRÉSORERIE NETS PROVENANT DES ACTIVITÉS D'INVESTISSEMENT

205 406

957 838

23. (+) Subventions, fonds publics et fonds spéciaux de garantie reçus

24. (+) Émission de dettes subordonnées

1 500 000

2 000 000

25. (+) Émission d'actions

26. (-) Remboursement des capitaux propres et assimilés

27. (-) Intérêts versés

-245 101

-424 974

28. (-) Dividendes versés

-2 728 176

V. FLUX DE TRÉSORERIE NETS PROVENANT DES ACTIVITÉS DE FINANCEMENT

1 254 899

-1 153 150

VI. VARIATION NETTE DE LA TRÉSORERIE (III+IV+V)

-1 766 293

2 372 732

VII. TRÉSORERIE A L'OUVERTURE DE L'EXERCICE

10 466 455

8 093 723

VIII. TRÉSORERIE A LA CLOTURE DE L'EXERCICE

8 700 162

10 466 455

(*) : y compris les dotations nettes de provisions

ÉTAT DES DÉROGATIONS au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

INDICATIONS DES DEROGATIONS

JUSTIFICATIONS DES DEROGATIONS

INFLUENCE DES DEROGATIONS SUR LE PATRIMOINE, LA SITUATION FINANCIERE ET LES RESULTATS

I. Dérogations aux principes comptables fondamentaux

NEANT

NEANT

II. Dérogations aux méthodes d'évaluation

NEANT

NEANT

III. Dérogations aux règles d'établissement et de présentation des états de synthèse

NEANT

NEANT

ÉTAT DES CHANGEMENTS DE MÉTHODES au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NATURE DES CHANGEMENTS

JUSTIFICATIONS DES CHANGEMENTS

INFLUENCE DES DEROGATIONS SUR LE PATRIMOINE, LA SITUATION FINANCIERE ET LES RESULTATS

I. Changements affectant les méthodes d'évaluation

NEANT

NEANT

II. Changements affectant les règles de présentation

NEANT

NEANT

CRÉANCES SUR LES ÉTABLISSEMENTS DE CRÉDIT ET ASSIMILÉS au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

CRÉANCES

Bank Al-Maghrib, Trésor: Public et Service des Chèques Postaux

Banques au Maroc

Autres établissements de crédit et assimilés au Maroc

Établissements de crédit à l'étranger

Total 30/06/2020

Total 31/12/2019

COMPTES ORDINAIRES DEBITEURS

4 289 624

2 996

1 589 204

9 150 541

15 032 365

11 730 625

VALEURS RECUES EN PENSION

- au jour le jour

- à terme

PRETS DE TRÉSORERIE

796 137

7 975 837

2 334 269

11 106 243

12 302 973

- au jour le jour

600 000

600 000

- à terme

196 137

7 975 837

2 334 269

10 506 243

12 302 973

PRETS FINANCIERS

2 056 234

9 799 723

3 482 774

15 338 731

13 717 726

AUTRES CRÉANCES

1 488 009

12

247

1 488 268

1 459 597

INTERETS COURUS A RECEVOIR

38 599

158 939

5 462

203 000

173 138

CRÉANCES EN SOUFFRANCE

TOTAL

4 289 624

4 381 975

19 523 715

14 973 293

43 168 607

39 384 059

CRÉANCES SUR LA CLIENTÈLE au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

CRÉANCES

Secteur public

Entreprises financières

Secteur privé

Entreprises non financières

Autre clientèle

Total 30/06/2020

Total 31/12/2019

CREDITS DE TRÉSORERIE

1 229 872

514 788

40 782 996

2 262 305

44 789 961

43 555 357

- Comptes à vue débiteurs

240 591

514 788

12 135 979

1 662 444

14 553 802

17 544 930

- Créances commerciales sur le Maroc

2 866 015

2 866 015

5 308 574

- Crédits à l'exportation

210 611

54 482

265 093

341 657

- Autres crédits de trésorerie

989 281

25 570 391

545 379

27 105 051

20 360 196

CREDITS A LA CONSOMMATION

372 961

11 546 899

11 919 860

12 210 433

CREDITS A L'EQUIPEMENT

38 472 394

23 474 767

950 600

62 897 761

63 300 738

CREDITS IMMOBILIERS

15 659

12 271 491

50 639 078

62 926 228

62 683 481

AUTRES CREDITS

6 594

11 828 445

2 581 683

164 941

14 581 663

12 176 174

CRÉANCES ACQUISES PAR AFFACTURAGE

10 616 105

37 592

10 653 697

10 939 581

INTERETS COURUS A RECEVOIR

709 916

142 899

663 416

83 856

1 600 087

1 444 218

CRÉANCES EN SOUFFRANCE

1 998

6 528

1 135 175

3 587 175

4 730 876

4 065 600

- Créances pré-douteuses

90

1 526 004

1 526 094

1 228 644

- Créances douteuses

21 709

628 088

649 797

558 515

- Créances compromises

1 998

6 528

1 113 376

1 433 083

2 554 985

2 278 441

TOTAL

51 052 538

12 492 660

81 282 489

69 272 446

214 100 133

210 375 582

VENTILATION DES TITRES DE TRANSACTION ET DE PLACEMENT ET DES TITRES D'INVESTISSEMENT

PAR CATÉGORIE D'ÉMETTEUR au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

TITRES

ÉTABLISSEMENTS DE CRÉDIT ET ASSIMILÉS

ÉMETTEURS PUBLICS

ÉMETTEURS PRIVÉS

30/06/20

31/12/19

FINANCIERS

NON FINANCIERS

TITRES CÔTÉS

702

-

15 154 429

72 172

15 227 303

15 229 740

. Bons du trésor et valeurs assimilées

-

-

-

-

-

-

. Obligations

-

-

-

-

-

-

. Autres titres de créances

-

-

-

-

-

-

. Titres de propriété

702

-

15 154 429

72 172

15 227 303

15 229 740

. Certificats de Sukuk

-

-

-

-

-

-

TITRES NON CÔTÉS

5 631 175

58 598 392

710 378

102 198

65 042 143

60 981 242

. Bons du trésor et valeurs assimilées

-

58 408 767

-

-

58 408 767

53 533 062

. Obligations

1 554 098

47 063

-

95 918

1 697 079

1 718 092

. Autres titres de créances

4 076 406

2 018

708 800

-

4 787 224

5 584 484

. Titres de Propriété

671

8 098

1 578

6 280

16 627

16 627

. Certificats de Sukuk

-

132 446

-

-

132 446

128 977

TOTAL GÉNÉRAL

5 631 877

58 598 392

15 864 807

174 370

80 269 446

76 210 982

VALEURS DES TITRES DE TRANSACTION, DE PLACEMENT ET DES TITRES D'INVESTISSEMENT au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

TITRES

Valeur comptable brute

Valeur actuelle

Valeur de remboursement

Plus-values latentes

Moins-values latentes

Provisions

TITRES DE TRANSACTION

68 432 691

68 432 691

-

-

-

-

. BONS ET VALEURS ASSIMILÉES

48 990 370

48 990 370

-

-

-

-

. OBLIGATIONS

95 918

95 918

-

-

-

-

. AUTRES TITRES DE CRÉANCES

4 005 528

4 005 528

-

-

-

-

. TITRES DE PROPRIÉTÉ

15 208 429

15 208 429

-

-

-

-

. CERTIFICATS DE SUKUKS

132 446

132 446

-

-

-

-

TITRES DE PLACEMENT

2 415 366

2 384 283

-

13 223

31 083

31 083

. BONS ET VALEURS ASSIMILÉES

38 821

38 821

-

698

-

-

. OBLIGATIONS

1 601 161

1 601 161

-

2 578

-

-

. AUTRES TITRES DE CRÉANCES

708 800

708 800

-

-

-

-

. TITRES DE PROPRIÉTÉ

66 584

35 501

-

9 947

31 083

31 083

. CERTIFICATS DE SUKUKS

-

-

-

-

-

-

TITRES D'INVESTISSEMENT

9 452 472

9 452 472

-

-

-

-

. BONS ET VALEURS ASSIMILÉES

9 379 576

9 379 576

-

-

-

-

. OBLIGATIONS

-

-

-

-

-

-

. AUTRES TITRES DE CRÉANCES

72 896

72 896

-

-

-

-

. CERTIFICATS DE SUKUKS

-

-

-

-

-

-

DÉTAIL DES AUTRES ACTIFS au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

ACTIF

MONTANT AU 30/06/2020

MONTANT AU 31/12/2019

INSTRUMENTS OPTIONNELS ACHETÉS

80 654

45 117

OPÉRATIONS DIVERSES SUR TITRES

DÉBITEURS DIVERS

1 375 790

618 580

Sommes dues par l'État

1 218 942

300 500

Sommes dues par les organismes de prévoyance

Sommes diverses dues par le personnel

Comptes clients de prestations non bancaires

35

43

Divers autres débiteurs

156 813

318 037

VALEURS ET EMPLOIS DIVERS

1 473

2 015

COMPTES DE RÉGULARISATION

4 760 252

3 085 632

Comptes d'ajustement des opérations de hors bilan

39 837

7 331

Comptes d'écart sur devises et titres

Résultats sur produits dérivés de couverture

Charges à répartir sur plusieurs exercices

1 127 862

213 177

Comptes de liaison entre siège, succursales et agences au Maroc

174 334

437 667

Produits à recevoir et charges constatées d'avance

3 144 571

1 594 790

Autres comptes de régularisation

273 648

832 667

CRÉANCES EN SOUFFRANCE SUR OPÉRATIONS DIVERSES

133 094

133 523

TOTAL

6 351 263

3 884 867

CRÉANCES SUBORDONNÉES au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

CRÉANCES

Montant

Dont Entreprises liées et Apparentées

Brut 1

30/06/20 Prov. 2

Net 3

31/12/19 Net 4

30/06/20 Net 5

31/12/19 Net 6

Créances subordonnées aux établissements de crédit et assimilés

Créances subordonnées à la clientèle

TOTAL

N E A N T

IMMOBILISATIONS DONNÉES EN CRÉDIT-BAIL, EN LOCATION AVEC OPTION D'ACHAT ET EN LOCATION SIMPLE

au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NATURE

Montant brut au début de l'exercice

Montant des acquisitions au cours de l'exercice

Montant des cessions ou retraits au cours de l'exercice

Montant brut à la fin de l'exercice

Amortissements

Provisions

Montant net à la fin de l'exercice

Dotation au titre de l'exercice

Cumul des amortissements

Dotation au titre de l'exercice

Reprises de provisions

Cumul des provisions

IMMOBILISATIONS DONNÉES EN CRÉDIT-BAIL ET EN LOCATION AVEC OPTION D'ACHAT

1 578 866

21 140

9 385

1 590 621

130 570

644 156

946 465

CRÉDIT-BAIL SUR IMMOBILISATIONS INCORPORELLES

CRÉDIT-BAIL MOBILIER

1 513 927

9 385

1 504 542

130 570

622 220

882 322

- Crédit-bail mobilier en cours

386

386

386

- Crédit-bail immobilier loué

1 513 541

9 385

1 504 156

130 570

622 220

881 936

- Crédit-bail mobilier non loué après résiliation

CRÉDIT-BAIL IMMOBILIER

25 647

25 647

21 936

3 711

- Crédit-bail immobilier en cours

- Crédit-bail immobilier loué

25 647

25 647

21 936

3 711

- Crédit-bail immobilier non loué après résiliation

LOYERS COURUS A RECEVOIR

LOYERS RESTRUCTURES

LOYERS IMPAYÉS

39 292

21 140

60 432

60 432

CREANCES EN SOUFFRANCE

IMMOBILISATIONS DONNÉES EN LOCATION SIMPLE

BIENS MOBILIERS EN LOCATION SIMPLE

BIENS IMMOBILIERS EN LOCATION SIMPLE

LOYERS COURUS A RECEVOIR

LOYERS RESTRUCTURES

LOYERS IMPAYÉS

LOYERS EN SOUFFRANCE

TOTAL

1 578 866

21 140

9 385

1 590 621

130 570

644 156

946 465

IMMOBILISATIONS INCORPORELLES ET CORPORELLES au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NATURE

Montant brut au début de l'exercice

Montant des acquisitions au cours de l'exercice

Montant des cessions ou retraits au cours de l'exercice

Montant brut à la fin de l'exercice

Amortissements et/ou provisions

Montant net à la fin de l'exercice

Montant des amortissements et/ou provisions au début de l'exercice

Dotation au titre de l'exercice

Montant des amortissements sur immobilisations sorties

Cumul

IMMOBILISATIONS INCORPORELLES

4 291 621

112 272

43 263

4 360 630

1 878 500

120 604

32 822

1 966 282

2 394 348

. Droit au bail

315 426

-

-

315 426

-

-

-

-

315 426

. Immobilisations en recherche et développement

-

-

-

-

-

-

-

-

-

. Autres immobilisations incorporelles d'exploitation

3 976 195

112 272

43 263

4 045 204

1 878 500

120 604

32 822

1 966 282

2 078 922

- Immobilisations incorporelles hors exploitation

-

-

-

-

-

-

-

-

-

IMMOBILISATIONS CORPORELLES

8 890 469

97 624

57 977

8 930 114

5 187 066

167 374

39 245

5 315 195

3 614 919

-

Immeubles d'exploitation

2 152 352

5 940

19 263

2 139 028

1 018 490

25 027

1 735

1 041 782

1 097 246

. Terrain d'exploitation

581 026

-

2 329

578 696

-

-

-

-

578 696

. Immeubles d'exploitation. Bureaux

1 521 947

5 940

16 934

1 510 953

971 897

24 736

1 735

994 898

516 055

. Immeubles d'exploitation. Logements de fonction

49 379

-

-

49 379

46 593

291

-

46 884

2 495

-

Mobilier et matériel d'exploitation

2 481 299

57 872

37 567

2 501 602

2 021 079

61 864

36 009

2 046 934

454 668

. Mobilier de bureau d'exploitation

475 527

1 168

4 824

471 870

418 802

7 599

3 267

423 134

48 736

. Matériel de bureau d'exploitation

987 980

22 567

28 032

982 514

830 821

20 263

28 032

823 052

159 462

. Matériel informatique

1 009 610

34 137

4 711

1 039 036

763 534

33 937

4 710

792 761

246 275

. Matériel roulant rattaché à l'exploitation

8 182

-

-

8 182

7 922

65

-

7 987

195

. Autres matériels d'exploitation

-

-

-

-

-

-

-

-

-

-

Autres immobilisations corporelles d'exploitation

2 122 768

31 614

334

2 154 047

1 686 001

58 995

688

1 744 308

409 739

-

Immobilisations corporelles hors exploitation

2 134 050

2 198

813

2 135 437

461 496

21 488

813

482 171

1 653 266

. Terrains hors exploitation

841 504

-

-

841 504

-

-

-

-

841 504

. Immeubles hors exploitation

1 052 326

-

-

1 052 327

317 371

16 763

-

334 134

718 193

. Mobiliers et matériel hors exploitation

69 547

-

813

68 735

48 780

27

813

47 994

20 741

. Autres immobilisations corporelles hors exploitation

170 673

2 198

-

172 871

95 345

4 698

-

100 043

72 828

TOTAL

13 182 090

209 896

101 240

13 290 744

7 065 566

287 978

72 067

7 281 477

6 009 267

PLUS OU MOINS VALUES SUR CESSIONS OU RETRAITS D'IMMOBILISATIONS au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Date de cession ou de retrait

Nature

Montant brut

Amortissements cumulés

Valeur comptable nette

Produit de cession

Plus-values de cession

Moins-values de cession

IMMOBILISATIONS INCORPORELLES

43 263

32 822

10 441

10 441

-

-

Jan-20

LOGICIEL

43 263

32 822

10 441

10 441

IMMOBILISATIONS CORPORELLES

49 712

38 517

11 195

16 987

5 790

-

TERRAINS

2 329

-

2 329

IMMEUBLES

10 227

1 361

8 866

AGENCEMENTS, AMENAGEMENTS ET INSTALLATIONS

334

334

-

MOBILIER

3 267

3 267

-

MATERIEL DE BUREAU

28 845

28 845

-

MATERIEL INFORMATIQUE

4 710

4 710

-

TOTAL GÉNÉRAL

92 975

71 339

21 636

27 428

5 790

-

DÉTAIL DES TITRES DE PARTICIPATION ET EMPLOIS ASSIMILÉS au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Dénomination ou raison sociale de la société émettrice

Secteur d'activité

Capital social

Part du capital détenue

Valeur comptable brute

Valeur comptable nette

Extrait des derniers états de synthèse de la société émettrice

Produits inscrits au CPC de l'exercice

Date de clôture de l'exercice

Situation nette

Résultat net

A - Participations dans les entreprises liées

18 615 420

18 423 696

1 309 098

ATTJARIWAFABANK EGYPT

Banque

995 129 KEGP

60,00%

3 244 162

3 244 162

30/06/20

5 256 353 KEGP

133 652 KEGP

ATTJARI TCHAD

Banque

10 000 000 KFCFA

100,00%

166 280

166 280

-

-

BANK ASSFAA

Banque

600 000

100,00%

600 000

600 000

31/12/19

32 934 000 KFCFA

241 877

-92 315

BANQUE INTERNATIONALE POUR LE MALL "BIM SA"

Banque

20 011 480 KFCFA

66,30%

829 212

829 212

31/12/19

28 572 000 KFCFA

532 000 KFCFA

CREDIT DU SENEGAL

Banque

10 000 000 KFCFA

95,00%

292 488

292 488

31/12/19

25 482 000 KFCFA

6 707 000 KFCFA

36 538

CREDIT DU CONGO

Banque

10 476 730 KFCFA

91,00%

608 734

608 734

31/12/19

25 482 000 KFCFA

5 717 000 KFCFA

COMPAGNIE BANCAIRE DE L'AFRIQUE OCCIDENTALE "CBAO"

Banque

11 450 000 KFCFA

4,90%

35 979

35 979

31/12/19

123 179 000 KFCFA

25 985 000 KFCFA

13 456

SOCIETE IVOIRIENNE DE BANQUE " SIB "

Banque

10 000 000 KFCFA

51,00%

648 084

648 084

31/12/19

127 031 000 KFCFA

33 529 000 KFCFA

112 312

SOCIETE CAMEROUNAISE DE BANQUE "SCB"

Banque

10 540 000 KFCFA

51,00%

379 110

379 110

31/12/19

56 626 000 KFCFA

9 521 000 KFCFA

SOCIETE BIA TOGO

Banque

10 000 000 KFCFA

55,00%

153 301

153 301

31/12/19

11 514 000 KFCFA

833 000 KFCFA

SUCCURSALE DE BRUXELLES EX BCM

Banque

558 KEURO

100,00%

57 588

57 588

30/06/17

1 632 KEURO

UNION GABONAISE DE BANQUES "UBG GABON"

Banque

10 000 000 KFCFA

58,71%

848 842

848 842

31/12/19

48 425 000 KFCFA

15 505 000 KFCFA

ATTJARIWAFABANK CORPORATION

Banque d'affaires

10 000

100,00%

10 000

10 000

31/12/19

27 554

1 373

50 000

ATTJARI FINANCES CORPORATION

Banque d'affaires

1 000

100,00%

8 194

8 194

-

-

WAFACAMBIO

Etablissement de crédit

100,00%

963

963

-

-

ATTJARI INTERNATIONAL BANK "AIB"

Banque offshore

2 400 KEUR

100,00%

92 442

92 442

30/06/20

23 627 KEURO

1 198 KEURO

26 040

WAFABANK OFFSHORE DE TANGER

Banque offshore

100,00%

5 842

5 842

-

-

ANDALUCARTAGE

Holding

308 162 KEURO

100,00%

3 937 574

3 937 574

31/12/19

356 986 KEURO

14 300 KEURO

38 000

ATTJARI AFRIQUE PARTICIPATION

Holding

10 010 KEUR

100,00%

167 245

167 245

30/09/19

11 289 KEUR

1 446 KEUR

40 000

ATTJARI AFRICA HOLDING

Holding

300

100,00%

300

300

31/12/19

198

-86

ATTJARI IVOIRE SA

Holding

32 450 KEUR

66,67%

236 891

236 891

30/09/19

37 199 KEUR

4 577 KEUR

35 237

ATTJARIWAFABANK EURO FINANCES

Holding

48 600 KEUR

100,00%

502 621

502 621

31/12/18

48 137 KEURO

-61 KEURO

BCM CORPORATION

Holding

200 000

100,00%

200 000

200 000

31/12/19

241 096

23 863

23 500

CATFIN

Holding

1 122 000 KFCFA

100,00%

257 508

257 508

31/12/19

6 475 381 KFCFA

2 249 221 KFCFA

32 494

KASOVI

Holding

50 KUSD

100,00%

1 519 737

1 519 737

31/12/19

121 393 KUSD

83 391 KUSD

320 000

OMNIVM DE GESTION MAROCAIN S.A. "OGM"

Holding

950 490

50,00%

1 638 145

1 638 145

31/12/19

1 576 523

525 245

165 000

WAFAINVESTISSEMENT

Holding de promotion des investissements

1 787

100,00%

46

46

31/12/19

1 082

-33

ATTJARI ASSET MANAGEMENT AAM SA (Sénégal)

Gestion d'actif

1 200 000 FCFA

70,00%

13 889

13 889

31/12/19

2 677 902

619 253

ATTJARI SECURITIES CENTRAL AFRICA (ASCA)

Gestion d'actif

1 312 000 FCFA

70,00%

15 351

15 351

SOMACOVAM

Gestion d'actif

5 000

100,00%

30 000

-

31/12/19

-9 774

-4 181

WAFAGESTION

Gestion d'actif

4 900

66,00%

236 369

236 369

30/06/20

191 613

37 627

56 918

ATTJARI INVEST.

Gestion d'actif

5 000

100,00%

5 000

5 000

31/12/19

59 818

1 520

ATTJARI CAPITAL DEVELOPMENT

Capital risque

10 320

100,00%

10 320

-

31/12/19

-73 449

-22 089

CASA MADRID DEVELOPMENT

Capital développement

10 000

50,00%

5 000

5 000

31/12/19

10 270

-36

WAFABOURSE

Intermédiation boursière

20 000

100,00%

40 223

40 223

31/12/19

41 589

-1 316

ATTJARI TITRISATION

Titrisation

11 400

100,00%

11 700

11 102

31/12/19

11 102

1 183

FT MITFAH

Fonds de titrisation

50 100

100,00%

50 100

50 100

31/12/19

854 000

2 607

4 349

FT MITFAH II

Fonds de titrisation

100,00%

50 100

50 100

31/12/19

1 000 928

777

WAFATRUST

Conseil et Ingénierie financière

1 500

100,00%

1 500

595

31/12/19

595

-140

WAFASALAF

Crédit à la consommation

113 180

50,91%

634 783

634 783

31/12/19

1 777

337

WAFALLD

Location longue durée de véhicules automobiles

20 000

100,00%

20 000

20 000

31/12/19

41 562

13 166

10 000

WAFABAIL

Crédit-bail

150 000

57,83%

97 886

97 886

31/12/19

1 092 502

128 152

DAR ASSFAAA LITAMWIL

Société de financement

50 000

100,00%

50 510

50 510

31/12/18

79 693

7 328

ATTJARI GLOBAL RESEARCH

Services Financiers

1 000

100,00%

1 000

1 000

31/12/19

3 045

-6

ATTJARI OPERATIONS AFRICA

Société de services

1 000

100,00%

1 000

640

31/12/19

640

-53

ATTJARI AFRICA

Société de services

2 000

100,00%

2 000

2 000

31/12/19

20 859

621

ATTJARI CIB AFRICA

Société de services

2 000

100,00%

2 000

1 503

31/12/19

1 503

-84

ATTJARI IB AFRICA

Société de services

1 000

100,00%

30 000

30 000

31/12/19

48 773

11 669

MEDI TRADE

Titrisation

5 000

100,00%

5 000

5 000

31/12/19

4 728

-272

WAFACOURAGE

Trading

1 200

20,00%

240

138

31/12/19

690

-3

WAFACASH

Courtagé

1 000

100,00%

2 397

2 397

31/12/19

76 015

42 086

40 000

ATTJARI PAYMENT PROCESSING

Monétique

35 050

100,00%

324 074

324 074

31/12/19

387 592

140 844

140 000

DINERS CLUB DU MAROC

Monétique

1 000

100,00%

25 000

25 000

31/12/19

107 658

15 382

STE MAROCAINE DE GESTION ET TRAITEMENT INFORMATIQUE "SOMGETI"

Gestion de cartes de paiement

1 500

100,00%

1 675

-34

31/12/19

-177

-248

WAFASYSTEMS DATA

Informatique

1 500

100,00%

1 500

75

31/12/19

75

-19

AGENA MAGHREB

Informatique

11 000

74,96%

33

-

28/02/18

1 118

-

WAFACOMMUNICATION

Communication

3 000

85,00%

2 600

-

18/05/18

-7 104

-100

WAFASYSTEMS CONSULTING

Conseil en systèmes informatiques

5 000

99,88%

4 994

4 994

28/02/18

-1 994

-1 629

WAFASYSTEMS FINANCES

Ingénierie Informatique

2 000

100,00%

2 066

827

28/02/18

827

-

ATTJARIA AL AAKARIA AL MAGHRIBIA

Gestion Immobilière

2 000

100,00%

3 700

1 704

31/12/19

1 704

-38

ATTJARI RECOUVREMENT

Société Immobilière

10 000

100,00%

9 999

9 999

31/12/19

17 527

-137

AYK

Société Immobilière

3 350

100,00%

11 863

4 428

31/12/19

4 428

-22

SOCIETE IMMOBILIERE ATTJARIA AL YOUSSOUFA

Société Immobilière

100

100,00%

100

-

29/09/19

-1 052

-18

STE IMMOB. BOULEVARD PASTEUR " SIBP"

Société Immobilière

50 000

100,00%

51 409

25 368

31/12/19

25 368

-43

SOCIETE IMMOBILIERE DE L'HIVERNAGE SA

Société Immobilière

300

50,00%

25

25

31/12/19

452

-313

SOCIETE IMMOBILIERE MAIMOUNA

Société Immobilière

15 000

100,00%

15 521

2 579

31/12/19

2 579

-1 806

STE IMMOBILIERE MARRAKECH EXPANSION

Société Immobilière

300

100,00%

5 266

2 205

31/12/19

2 205

-237

SOCIETE IMMOBILIERE ZAKAT

Société Immobilière

300

100,00%

299

299

31/12/19

365

-6

SOCIETE CIVILE IMMOBILIERE TOGO LOME

Société Immobilière

300

100,00%

2 685

-

31/12/19

-1 973

-1 634

ATTJARI IMMOBILIER

Immobilier

3 906 000 KFCFA

100,00%

66 761

66 761

31/12/19

3 725 324 KFCFA

- 21 570 KFCFA

AL MITFAH

Immobilier

50 000

99,99%

71 686

71 686

31/12/19

64 107

368

CAPRI

Immobilier

100

100,00%

244

-

31/12/19

-4 545

-658

WAFAIMMOBILIER

Immobilier

25 000

100,00%

88 400

-

30/06/20

-53 244

-14 075

ATTJARI PROTECTION

Immobilier

50 000

100,00%

164 364

164 364

31/12/19

170 315

112 784

112 000

ATTJARI PROTECTION

Sécurité

4 000

83,75%

3 350

3 350

31/12/18

4 184

-3

B - Autres titres de participation

638 620

519 402

7 700

ATTJARIWAFABANK

Banque

2 098 597

623

623

-

-

BANQUE D'AFRIQUE TUNISIENNE

Banque

198 741

2 583

-

-

-

BANQUE MAGHREBINE POUR L'INVESTISSEMENT ET LE COMMERCE EXTERIEUR "BMCE"

Banque

500 000$

1,20%

63 846

63 846

-

-

IMMOBILIERE INTERBANCAIRE "G.P.B.M."

Groupe professionnel des Banques

19 005

20,00%

3 801

3 801

-

-

BOURSE DE CASABLANCA

Bourse des valeurs

-

32 628

32 627

31/12/19

710 420

36 107

AGRAM INVEST

Fonds d'investissement

40 060

27,82%

10 938

6 983

30/06/20

25 102

-191

FONDS D'INVESTISSEMENT IGRANE

Fonds d'investissement

54 600

18,26%

9 970

9 157

30/06/20

55 144

4 930

H PARTNERS

Fonds d'investissement

1 400 010

7,14%

100 000

50 948

31/12/19

764 636

-

MAROC NUMERIQUE FUND

Fond d'investissement

75 000

20,00%

22 843

7 654

30/06/20

41 675

-148

ALTERMED MAGHREB EUR

Fond d'investissement

-

7,94%

5 247

-

31/12/17

432

-

3 P FUND

Fonds d'investissement

270 020

5,00%

13 500

9 048

30/06/20

180 967

-2 125

AM INVESTISSEMENT MOROCCO

Prise de participations

218 310

3,25%

13 000

8 061

31/12/18

248 039

459

FONDS ATTJARI AFRICA FUNDS MULTI ASSETS

Gestion d'actif

31 KEURO

346

346

-

-

-

AGRAM GESTION

Gestion d'actif

-

-

1

-

-

EUROCHEQUES MAROC

Services financiers

1 500

364

364

-

-

MOROCCAN FINANCIAL BOARD

Services financiers

400 000

12,50%

20 000

20 000

31/12/18

408 571

9 731

TECHNOPARK COMPANY "MTC"

Prestation de service

-

8 150

7 784

-

-

SALIMA HOLDING

Holding

150 000

13,33%

16 600

14 614

-

-

MAROCLEAR

Dépositaire des Valeurs Mobilières

20 000

6,58%

1 342

1 342

-

-

EXP SERVICES MAROC S.A.

Services de centralisation des risques

20 000

3,00%

600

600

-

-

INTER MUTUELLES ASSISTANCE

Assurance

-

894

894

-

-

WAFAX

Assurance

37 450

11,42%

4 278

4 278

-

-

WAFAIMA ASSISTANCE

Assurance et réassurance

50 000

32,50%

15 356

15 356

31/12/19

146 382

25 039

CENTRE MONETAIQUE INTERBANCAIRE

Monétique

98 200

22,40%

22 000

22 000

-

-

SOCIETE INTERBANK

Gestion de cartes bancaires

11 500

16,00%

1 840

1 840

-

-

SGFG SOCIETE MAROCAINE DE GESTION DES FONDS

Gestion du Fonds Collectif de Garantie des dépôts bancaires

1 000

59

59

-

-

NOUVELLES SIDERURGIES INDUSTRIELLES

Sidérurgie

3 415 000

2,72%

62 942

62 942

30/06/16

3 665 056

126 891

SONASID

Sidérurgie

390 000

0,27%

28 391

2 160

31/12/19

1 284 666

8 304

BOUZNICKA MARINA

Promotion Immobilière

-

500

-

-

-

STE D'AMENAGEMENT DU PARC NOUACER "SAPINO"

Promotion Immobilière

60 429

22,69%

13 714

13 714

31/12/18

241 656

31 700

TANGER FREE ZONE

Promotion Immobilière

335 800

16,95%

58 221

58 221

-

-

HAWAZIN

Immobilier

960

12,50%

704

-

-

-

INTAJ

Immobilier

576

12,50%

1 041

549

-

-

FONCIERE EMERGENCE

Immobilier

372 172

8,06%

37 057

34 347

30/06/20

420 028

4 734

IMPRESSION PRESSE EDITION (IPE)

Edition

-

400

400

-

-

MOUSSAFIR HOTEL

Hôtellerie

193 000

33,34%

64 343

64 343

30/06/20

199 113

-15 924

CASA PATRIMOINE

Gestion et réhabilitation de patrimoine de casablanca

31 000

1,61%

500

500

-

-

C - Emprunts assimilés

388 693

368 973

-

COMPTES COURANTS ASSOCIÉS

372 858

353 138

AUTRES EMPLOIS ASSIMILÉS

15 835

15 835

Total Général

19 647 733

19 312 071

1 316 798

Dettes envers les établissements de crédit et assimilés au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

DETTES

Établissements de crédit et assimilés au Maroc

Établissements de crédit à l'étranger

30/06/20

31/12/19

Bank Al-Maghrib,

Trésor Public et Service

des Chèques Postaux

Banques

au Maroc

Autres établi-

ssements

de crédit et assimilés

au Maroc

COMPTES ORDINAIRES CREDITEURS

5 513

573 692

537 642

1 116 847

684 967

VALEURS DONNEES EN PENSION

20 042 835

20 042 835

22 120 544

- au jour le jour

20 042 835

20 042 835

21 050 471

- à terme

1 050 073

EMPRUNTS DE TRESORERIE

15 824 000

988 768

2 218 278

4 345 076

23 376 122

12 692 710

- au jour le jour

357 000

332 343

689 343

2 023 456

- à terme

15 824 000

631 768

1 885 935

4 345 076

22 686 779

10 669 254

EMPRUNTS FINANCIERS

1 992

3 528 343

1 914 933

AUTRES DETTES

52 455

42 456

94 911

36 662

INTERETS COURUS A PAYER

36 962

42 859

TOTAL

35 921 282

1 036 737

2 791 970

8 409 069

48 196 020

37 492 675

Dépôts de la clientèle au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

DÉPÔTS

Secteur public

Secteur privé

Total

Total

Entreprises financières

Entreprises non financières

Autre clientèle

30/06/2020

31/12/2019

COMPTES A VUE CRÉDITEURS

2 067 614

4 530 052

32 977 886

122 123 497

161 699 049

152 229 350

COMPTES D'EPARGNE

29 101 623

29 213 302

DÉPÔTS À TERME

236 800

1 121 710

8 192 031

20 149 072

29 699 613

36 462 339

AUTRES COMPTES CRÉDITEURS

1 910 268

1 309 362

7 120 885

2 591 573

12 932 088

14 636 970

INTERETS COURUS À PAYER

567 377

586 913

TOTAL

4 214 682

6 961 124

48 290 802

173 965 765

233 999 750

233 128 874

Titres de créance émis au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NATURE TITRES

Date de jouissance

Date d'échéance

Caractéristiques

Montant

Dont

Montant non amorti des primes d'émission ou de remboursement

Valeur Nominale Unitaire

Taux

Mode de remboursement

Entreprises liées

Autres apparentés

CERTIFICATS DE DEPOTS

23/10/15

23/10/20

100 000

3,61%

IN FINÉ

250 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

20/01/16

20/01/21

100 000

3,58%

IN FINÉ

200 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

05/02/16

05/02/21

100 000

3,43%

IN FINÉ

200 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

02/02/18

02/02/23

100 000

4,00%

IN FINÉ

300 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

13/06/18

13/06/23

100 000

3,30%

IN FINÉ

400 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

24/07/18

24/07/20

100 000

2,90%

IN FINÉ

800 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

31/08/18

31/08/20

100 000

2,89%

IN FINÉ

800 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

14/12/18

14/12/23

100 000

3,40%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

25/01/19

25/01/21

100 000

2,94%

IN FINÉ

800 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

25/01/19

25/01/22

100 000

3,08%

IN FINÉ

700 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

18/03/19

18/03/22

100 000

2,94%

IN FINÉ

300 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

28/03/19

28/03/23

100 000

3,06%

IN FINÉ

450 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

29/03/19

29/03/22

100 000

2,94%

IN FINÉ

240 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

29/03/19

29/03/23

100 000

3,05%

IN FINÉ

210 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

18/04/19

18/04/22

100 000

2,90%

IN FINÉ

200 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

18/04/19

18/04/23

100 000

3,03%

IN FINÉ

200 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

13/06/19

11/06/21

100 000

2,69%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

20/06/19

20/06/22

100 000

2,74%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

20/06/19

20/06/23

100 000

2,86%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

10/07/19

12/07/21

100 000

2,66%

IN FINÉ

431 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

10/07/19

10/07/23

100 000

2,88%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

31/07/19

01/08/22

100 000

2,84%

IN FINÉ

400 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

09/09/19

09/09/21

100 000

2,68%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

28/11/19

29/11/21

100 000

2,65%

IN FINÉ

200 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

28/11/19

28/11/22

100 000

2,71%

IN FINÉ

350 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

28/11/19

28/11/23

100 000

2,78%

IN FINÉ

500 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

12/03/20

14/03/22

100 000

2,67%

IN FINÉ

400 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

12/03/20

13/03/23

100 000

2,75%

IN FINÉ

630 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

20/03/20

25/03/25

100 000

2,98%

IN FINÉ

450 000

CERTIFICATS DE DEPOTS

09/06/20

07/09/20

100 000

2,20%

IN FINÉ

348 000

Total

12 759 000

Détail des autres passifs au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

PASSIF

MONTANT AU 30/06/2020

MONTANT AU 31/12/2019

INSTRUMENTS OPTIONNELS VENDUS

705 447

426 395

OPERATIONS DIVERSES SUR TITRES

9 052 830

11 593 693

CREDITEURS DIVERS

3 376 305

3 135 491

Sommes dues à l'Etat

1 527 831

977 790

Sommes dues aux organismes de prévoyance

110 287

85 656

Sommes diverses dues au personnel

385 304

471 387

Sommes diverses dues aux actionnaires et associés

6 281

6 281

Fournisseurs de biens et services

1 324 949

1 571 857

Divers autres créditeurs

21 653

22 520

COMPTES DE REGULARISATION

1 907 410

1 720 970

Comptes d'ajustement des opérations de hors bilan

169 522

15 531

Comptes d'écart sur devises et titres

Résultats sur produits dérivés de couverture

Comptes de liaison entre siège, succursales et agences au Maroc

Charges à payer et produits constatés d'avance

851 271

877 718

Autres comptes de régularisation

886 617

827 721

TOTAL

15 041 992

16 876 549

Provisions au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

PROVISIONS

Encours 31/12/2019

Dotations

Reprises

Autres variations

Encours 30/06/2020

PROVISIONS DÉDUITES DE L'ACTIF SUR:

8 933 847

1 247 643

203 765

600

9 978 325

Créances sur les Établissements de crédit et assimilés

8 557 095

1 245 028

203 529

600

9 599 194

Créances sur la clientèle

Titres de placement

30 558

772

236

31 094

Titres de participation et emplois assimilés

329 817

1 843

331 660

Immobilisations en crédit-bail et en location

-

-

Autres actifs

16 377

16 377

PROVISIONS INSCRITES AU PASSIF

3 676 934

621 738

162 376

167 465

4 303 761

Provisions pour risques d'exécution d'engagements par signature

307 256

80 950

9 691

-535

377 980

Provisions pour risques de change

Provisions pour risques généraux

2 314 739

382 000

2 696 739

Provisions pour pensions de retraite et obligations similaires

173 812

42 012

21 227

194 597

Provisions pour autres risques et charges

881 127

116 776

131 458

866 445

Provisions réglementées

168 000

168 000

TOTAL GENERAL

12 610 781

1 869 381

366 141

168 065

14 282 086

Subventions fonds publics affectés et fonds spéciaux de garantie au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

OBJET ECONOMIQUE

MONTANT GLOBAL

MONTANT A FIN DÉCEMBRE 2019

UTILISATION JUIN 2020

MONTANT A FIN JUIN 2020

SUBVENTIONS

FONDS PUBLICS AFFECTÉS

FONDS SPECIAUX DE GARANTIE

TOTAL

NÉANT

Dettes subordonnées au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Monnaie de l'emprunt

Montant en monnaie de l'emprunt

Cours (1)

Taux

Durée (2)

Condition de remboursement anticipé, subordination et convertibilité (3)

Montant de l'emprunt en monnaie nationale (ou contrevalueur en KDH)

dont entreprises liées

dont autres apparentés

Montant 2019 (en contrevalueur KDH)

Montant 06/2020 (en contrevalueur KDH)

Montant 2019 (en contrevalueur KDH)

Montant 06/2020 (en contrevalueur KDH)

MAD

2,66%

7 ANS

240 800

MAD

2,81%

7 ANS

2 146 500

MAD

2,97%

7 ANS

1 000 000

MAD

3,32%

7 ANS

390 000

MAD

3,34%

7 ANS

1 200

MAD

3,44%

7 ANS

250 000

MAD

3,57%

7 ANS

1 110 000

MAD

3,63%

7 ANS

603 500

MAD

3,69%

7 ANS

325 000

MAD

4,13%

7 ANS

257 500

MAD

2,97%

7 ANS

500 000

MAD

2,92%

10 ANS

925 000

MAD

3,29%

10 ANS

154 300

MAD

3,74%

10 ANS

758 000

MAD

3,80%

10 ANS

320 000

MAD

4,52%

10 ANS

588 200

MAD

4,75%

10 ANS

880 000

MAD

3,96%

Perpétuelle

450 000

MAD

4,60%

Perpétuelle

849 000

MAD

4,62%

Perpétuelle

649 900

MAD

4,79%

Perpétuelle

400 000

MAD

5,23%

Perpétuelle

350 100

MAD

5,48%

Perpétuelle

151 000

MAD

5,73%

Perpétuelle

50 000

MAD

5,98%

Perpétuelle

100 000

MAD

5,31%

Perpétuelle

175 000

MAD

4,48%

Perpétuelle

825 000

TOTAL

14 450 000

(1) cours BAM au 30/06/2020 - (2) éventuellement indéterminée - (3) se référer au contrat de dettes subordonnées

Capitaux propres au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

CAPITAUX PROPRES

Encours 31/12/2019

Affectation du résultat

Autres variations

Encours 30/06/2020

Ecart de réévaluation

420

420

Réserves et primes liées au capital

34 794 175

6 333

-

34 800 508

Réserves légales

203 527

6 333

209 860

Autres réserves

24 137 480

24 137 480

Primes d'émission, de fusion et d'apport

10 453 168

-

10 453 168

Capital

2 098 597

-

-

2 098 597

Capital appelé

2 098 597

-

2 098 597

Capital non appelé

-

-

Ecart de réévaluation

-

-

Fonds de dotations

-

-

Actionnaires. Capital non versé

Report à nouveau (+/-)

1 876 196

4 833 778

6 709 974

Résultats nets en instance d'affectation (+/-)

Résultat net de l'exercice (+/-)

4 840 111

-4 840 111

1 991 747

TOTAL

43 609 499

-

-

45 601 246

Engagements de financement et de garantie au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

ENGAGEMENTS

30/06/20

31/12/19

ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT ET DE GARANTIE DONNES

148 094 675

138 328 691

Engagements de financement en faveur d'établissements de crédit et assimilés

2 564 880

3 673 291

Crédits documentaires import

532

532

Acceptations ou engagements de payer

Ouvertures de crédit confirmés

Engagements de substitution sur émission de titres

Engagements irrévocables de crédit-bail

Autres engagements de financement donnés

2 564 348

3 672 759

Engagements de financement en faveur de la clientèle

76 037 767

70 761 110

Crédits documentaires import

16 298 888

16 815 101

Acceptations ou engagements de payer

2 109 812

2 857 772

Ouvertures de crédit confirmés

Engagements de substitution sur émission de titres

Engagements irrévocables de crédit-bail

Autres engagements de financement donnés

57 629 067

51 088 237

Engagements de garantie d'ordre d'établissements de crédit et assimilés

14 203 245

11 138 687

Crédits documentaires export confirmés

318 035

245 059

Acceptations ou engagements de payer

Garanties de crédits données

911 089

662 412

Autres cautions, avals et garanties donnés

12 974 121

10 231 216

Engagements en souffrance

Engagements de garantie d'ordre de la clientèle

55 288 783

52 755 603

Garanties de crédits données

9 979 834

10 005 360

Cautions et garanties en faveur de l'administration publique

23 020 050

22 281 453

Autres cautions et garanties données

21 510 646

19 768 791

Engagements en souffrance

778 253

699 999

ENGAGEMENTS DE FINANCEMENT ET DE GARANTIE RECUS

16 174 509

17 518 677

Engagements de financement reçus d'établissements de crédit et assimilés

Ouvertures de crédit confirmés

191 864

Engagements de substitution sur émission de titres

16 826 998

Autres engagements de financement reçus

Engagements de garantie reçus d'établissements de crédit et assimilés

15 698 676

16 826 998

Garanties de crédits

Autres garanties reçues

15 698 676

16 826 998

Engagements de garantie reçus de l'Etat et d'organismes de garantie divers

475 833

499 815

Garanties de crédits

475 833

499 815

Autres garanties reçues

Engagements sur titres au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Montant

Engagements donnés

1 039 329

Titres achetés à réméré

Autres titres à livrer

1 039 329

Engagements reçus

124 043

Titres vendus à réméré

Autres titres à recevoir

124 043

Opérations de change à terme et engagements sur produits dérivés au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Opérations de couverture

Autres opérations

30/06/20

31/12/19

30/06/20

31/12/19

Opérations de change à terme

74 920 883

51 755 161

Devises à recevoir

30 267 670

17 351 175

Dirhams à livrer

10 110 393

9 336 235

Devises à livrer

27 194 220

16 362 125

Dirhams à recevoir

7 348 600

8 705 626

Dont swaps financiers de devises

Engagements sur produits dérivés

44 775 914

40 015 316

Engagements sur marchés réglementés de taux d'intérêt

8 143 408

5 604 226

Engagements sur marchés réglementés de cours de change

17 041 578

17 237 247

Engagements sur marchés réglementés d'autres instruments

Engagements sur marchés de gré à gré d'autres instruments

19 590 928

17 173 843

Valeurs et sûretés reçues et données en garantie au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Valeurs et sûretés reçues en garantie

Valeur comptable nette

Rubriques de l'actif ou du hors bilan enregistrant les créances ou les engagements par signature donnés

Montants des créances et des engagements par signature donnés couverts

Bons du Trésor et valeurs assimilées

Autres titres

N/D

Hypothèques

Autres valeurs et sûretés réelles

TOTAL

Valeurs et sûretés données en garantie

Valeur comptable nette

Rubriques de l'actif ou du hors bilan enregistrant les créances ou les engagements par signature donnés

Montants des créances et des engagements par signature donnés couverts

Bons du Trésor et valeurs assimilées

13 050 642

Autres titres

Hypothèques

Autres valeurs et sûretés réelles

TOTAL

13 050 642

Ventilation des emplois et des ressources suivant la durée résiduelle au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

D ≤ 1 mois

1 mois < D ≤ 3 mois

3 mois < D ≤ 1 an

1 an < D ≤ 5 ans

D > 5 ans

TOTAL

ACTIF

Créances sur les établissements de crédit et assimilés

4 570 619

2 541 964

14 839 642

12 103 986

9 112 396

43 168 607

Créances sur la clientèle

12 288 404

17 966 993

44 046 965

78 505 390

50 592 293

203 400 045

Créances acquises par affacturage

179 279

358 558

1 613 512

5 884 561

2 664 178

10 700 088

Titres de placement

127 857

255 714

437 622

52 115

1 549 047

2 422 355

Titres d'investissement

7 031

14 062

49 218

7 067 049

2 385 425

9 522 785

TOTAL

17 173 190

21 137 291

60 986 959

103 613 101

66 303 339

269 213 880

PASSIF

Dettes envers les établissements de crédit et assimilés

27 438 822

12 283 395

4 101 622

1 201 199

3 170 982

48 196 020

Dettes envers la clientèle

31 128 447

10 788 339

29 446 265

35 813 452

126 823 247

233 999 750

Titres de créance émis

817 208

1 182 415

2 070 453

8 861 000

12 931 076

Emprunts subordonnés

15 233

30 467

184 633

8 425 800

5 946 200

14 602 333

TOTAL

59 399 710

24 284 616

35 802 973

54 301 451

135 940 429

309 729 179

- Les créances et les dettes à vue sont ventilées selon les lois et conventions d'écoulement adoptées par la banque.

Ventilation du total de l'actif, du passif et de l'hors bilan

en monnaies étrangères au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

BILAN

30/06/20

31/12/19

ACTIF :

39 059 206

38 395 222

Valeurs en caisse, Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux

50 950

226 778

Créances sur les établissements de crédit et assimilés

14 359 498

9 145 568

Créances sur la clientèle

4 974 362

7 122 785

Titres de transaction et de placement et d'investissement

5 481 684

7 465 229

Autres actifs

123 283

365 433

Titres de participation et emplois assimilés

14 069 429

14 069 429

Créances subordonnées

Immobilisations données en crédit-bail et en location

Immobilisations incorporelles et corporelles

PASSIF :

18 777 478

20 476 260

Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux

Dettes envers les établissements de crédit et assimilés

11 067 415

13 443 037

Dépôts de la clientèle

7 243 610

6 945 813

Titres de créance émis

Autres passifs

466 453

87 410

Subventions, fonds publics affectés et fonds spéciaux de garantie

Dettes subordonnées

Capital et réserves

Provisions

Report à nouveau

Résultat net

HORS BILAN :

55 913 143

54 122 173

Engagements donnés

42 383 856

39 080 040

Engagements reçus

13 529 287

15 042 133

Concentration des risques sur un même bénéficiaire au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NOMBRE DE BENEFICIAIRE

TOTAL ENGAGEMENT

19

70 428 008

Marge d'intérêts au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

30/06/20

30/06/19

Intérêts et produits assimilés sur opérations avec la clientèle

5 036 671

4 925 096

dont : Intérêts

4 905 089

4 793 360

Commissions sur engagements

131 582

131 736

Intérêts et produits assimilés sur opérations avec les établissements de crédit

489 190

507 253

dont : Intérêts

454 936

479 029

Commissions sur engagements

34 254

28 224

Intérêts et produits assimilés sur titres de créance

151 852

139 813

INTERETS ET PRODUITS ASSIMILES

5 677 713

5 572 162

Intérêts et charges assimilées sur opérations avec la clientèle

1 055 791

1 123 629

Intérêts et charges assimilées sur opérations avec les établissements de crédit

381 450

461 067

Intérêts et charges assimilées sur titres de créance

179 751

137 896

INTERETS ET CHARGES ASSIMILES

1 616 992

1 722 592

MARGE D'INTERETS

4 060 720

3 849 570

Résultat des opérations de marché au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

PRODUITS ET CHARGES

30/06/20

30/06/19

+ Gains sur les titres de transaction

1 541 132

1 341 029

- Pertes sur les titres de transaction

345 244

124 791

Résultat des opérations sur titres de transaction

1 195 888

1 216 238

+ Plus value de cession sur titres de placement

236

85

- Moins value de cession sur titres de placement

180

- Dotations aux provisions sur dépréciation des titres de placement

772

544

Résultat des opérations sur titres de placement

-716

-459

+ Gains sur opérations de change virement

564 240

450 595

+ Gains sur opérations de change billets

33 921

51 025

- Pertes sur opérations de change virement

225 327

213 521

- Pertes sur opérations de change billets

17 408

17 400

Résultat des opérations de change

355 426

270 699

+ Gains sur les produits dérivés de taux d'intérêt

61 380

52 826

+ Gains sur les produits dérivés de cours de change

26 914

28 196

+ Gains sur les produits dérivés d'autres instruments

42 435

101 425

- Pertes sur les produits dérivés de taux d'intérêt

287 094

42 992

- Pertes sur les produits dérivés de cours de change

31 242

- Pertes sur les produits dérivés d'autres instruments

90 790

144 568

Résultat des opérations sur les produits dérivés

-278 397

-5 113

Produits sur titres de propriété au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

CATEGORIE DES TITRES

30/06/20

30/06/19

Titres de placement

-

-

Titres de participation et emplois assimilés

1 325 278

1 305 118

TOTAL

1 325 278

1 305 118

Commissions sur prestations de service au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

COMMISSIONS

30/06/20

30/06/19

Commissions sur fonctionnement de comptes

117 430

112 424

Commissions sur moyens de paiement

370 403

373 252

Commissions sur opérations sur titres

26 264

26 628

Commissions sur titres en gestion et en dépôt

42 400

41 057

Commissions sur prestations de service sur crédit

61 558

70 112

Commissions sur ventes de produits d'assurance

65 961

66 392

Commissions sur autres prestations de service

183 284

223 051

TOTAL

867 300

912 916

Charges générales d'exploitation au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

CHARGES

30/06/20

30/06/19

Charge de personnel

1 090 339

1 136 362

Impôts et taxes

48 452

63 322

Charges externes

893 037

953 690

Autres charges générales d'exploitation

35 792

31 107

Dotations aux amortissements et aux provisions des immobilisations incorporelles et corporelles

287 978

252 226

TOTAL

2 355 598

2 436 707

Autres produits et charges au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

AUTRES PRODUITS ET CHARGES BANCAIRES

30/06/2020

30/06/2019

Autres produits bancaires

2 270 879

2 027 203

Autres charges bancaires

1 648 038

1 121 904

TOTAL

622 841

905 299

PRODUITS ET CHARGES D'EXPLOITATION NON BANCAIRE

30/06/2020

30/06/2019

Produits d'exploitation non bancaire

87 155

23 017

Charges d'exploitation non bancaire

-

-

TOTAL

87 155

23 017

Dotations aux provisions et pertes sur créances irrécouvrables

1 907 082

799 758

Reprises de provisions et récupérations sur créances amorties

404 070

259 534

PRODUITS ET CHARGES NON COURANTS

30/06/2020

30/06/2019

Produits non courants

3 877

4 521

Charges non courantes

310 390

3 191

Passage du résultat net comptable au résultat net fiscal au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

INTITULES

Montant

Montant

I - RESULTAT NET COMPTABLE

1 991 747

. Bénéfice net

1 991 747

. Perte nette

II - REINTEGRATIONS FISCALES

1 480 828

1- Courantes

1 480 828

- Impôt sur les sociétés

782 368

- Pertes sur créances irrécouvrables non couvertes par les provisions

7 927

- Dotations aux provisions pour risques généraux

382 000

- Dotations aux provisions non courantes

168 000

- Dotations pour pensions de retraite et obligations similaires

42 012

- Autres dotations aux provisions

8 000

- Charges exceptionnelles non déductibles

1 470

- Contribution IS

73 558

- Dotations aux amort. / dations

13 493

- Cadeaux personnalisés

2 000

2- Non courantes

III - DEDUCTIONS FISCALES

1 358 067

1- Courantes

1 358 067

- Abattement 100 % sur les produits de participation

1 318 141

- Reprise de provisions utilisées (Retraite)

21 226

- Reprise de provisions pour risques et charges

18 700

2- Non courantes

-

TOTAL

3 472 575

1 358 067

IV - RESULTAT BRUT FISCAL

2 114 508

. Bénéfice brut si T1 > T2 (A)

2 114 508

. Déficit brut fiscal si T2 > T1 (B)

V - REPORTS DEFICITAIRES IMPUTES (C) (1)

. Exercice n=4

. Exercice n=3

. Exercice n=2

. Exercice n=1

VI - RESULTAT NET FISCAL

2 114 508

. Bénéfice net fiscal (A - C)

2 114 508

. Déficit net fiscal (B)

VII - CUMUL DES AMORTISSEMENTS FISCALEMENT DIFFERES

VIII - CUMUL DES DEFICITS FISCAUX RESTANT A REPORTER

. Exercice n=4

. Exercice n=3

. Exercice n=2

. Exercice n=1

(1) Dans la limite du montant du bénéfice brut fiscal (A)

Détermination du résultat courant après impôts au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

I.DETERMINATION DU RESULTAT

MONTANT

. Résultat courant d'après le compte de produits et charges

3 080 628

. Réintégrations fiscales sur opérations courantes (+)

698 460

. Déductions fiscales sur opérations courantes (-)

1 358 067

. Résultat courant théoriquement imposable (=)

2 421 021

. Impôt théorique sur résultat courant (-)

895 778

. Résultat courant après impôts (=)

2 184 850

II. INDICATIONS DU REGIME FISCAL ET DES AVANTAGES OCTROYES PAR LES CODES DES INVESTISSEMENTS OU PAR DES DISPOSITIONS LEGALES SPECIFIQUES

Détail de la taxe sur la valeur ajoutée au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NATURE

Solde au début de l'exercice

Opérations comptables de l'exercice

Déclarations TVA de l'exercice

Solde fin d'exercice

1

2

3

(1+2-3=4)

A. TVA collectée

175 135

661 074

712 707

123 502

B. TVA à récupérer

241 023

184 962

231 127

194 858

Sur charges

75 507

180 730

195 579

60 658

Sur immobilisations

165 516

4 232

35 548

134 200

C. TVA due ou crédit de TVA = (A-B)

-65 888

476 112

481 580

-71 356

Répartition du capital social au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Nom des principaux actionnaires ou associés

Adresse

Nombre de titres détenus

Exercice précédent

Exercice actuel

Part du capital détenue %

A- ACTIONNAIRES MAROCAINS

* AL MADA

60, RUE D'ALGER , CAASBLANCA

97 433 137

97 433 137

46,43%

* OPCVM ET AUTRES DIVERS ACTIONNAIRES

*****

38 067 351

39 209 901

18,68%

* GROUPE MAMDA & MCMA

16 RUE ABOU INANE RABAT

14 695 732

13 543 764

6,45%

* REGIME COLLECTIF D'ALLOCATION ET DE RETRAITE

Hay Riad - B.P 20 38 - Rabat Maroc

13 517 260

13 517 260

6,44%

* WAFI ASSURANCE

1 RUE ABDELMOUNEN CASA

13 226 583

13 234 912

6,31%

* CIMR

BD ABDELMOUNEN CASA

8 560 380

8 612 109

4,10%

* PERSONNEL DE LA BANQUE

*****

6 115 740

6 086 686

2,90%

* CAISSE DE DEPOT ET DE GESTION

140 PLACE MY EL HASSAN RABAT

3 576 531

3 576 531

1,70%

* RMA WATANIYA

83 AVENUE DES FAR CASA

2 683 942

2 683 942

1,28%

* CAISSE MAROCAINE DE RETRAITE

AVENUE AL ARAAR, BP 2048, HAY RIAD, RABAT

474 087

538 391

0,26%

* AXA ASSURANCES MAROC

120 AVENUE HASSAN II CASA

793 322

707 432

0,34%

B - ACTIONNAIRES ÉTRANGERS

*SANTUSA HOLDING

AVND CANTABRIA S/N 28660 BOADILLA DEL MONTE.MADRID.ESPAGNE

10 715 614

10 715 614

5,11%

TOTAL

209 859 679

209 859 679

100%

Affectation des résultats intervenue au cours de l'exercice au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

Montant

Montant

A- Origine des résultats affectés

Report à nouveau

1 876 196

Réserve légale 6 333

Résultats nets en instance d'affectation

Dividendes

Résultat net de l'exercice

4 840 111

Autres affectations

Prélèvement sur les bénéfices

Report à nouveau 6 709 974

Autres prélèvements

TOTAL A

6 716 307

TOTAL B

6 716 307

6 716 307

Réseau au 30 juin 2020

(En nombre)

RESEAU

30/06/20

31/12/19

Guichets permanents

1 206

1 203

Guichets périodiques

Distributeurs automatiques de banque et guichets automatiques de banque

1 478

1 477

Succursales et agences en Europe

57

57

Bureaux de représentation Europe et Moyen Orient

6

7

Effectifs au 30 juin 2020

(En nombre)

EFFECTIFS

30/06/20

31/12/19

Effectifs rémunérés

8 800

8 769

Effectifs utilisés

8 800

8 769

Effectifs équivalent plein temps

8 800

8 769

Effectifs administratifs et techniques (équivalent plein temps)

Effectifs affectés à des tâches bancaires (équivalent plein temps)

Cadres (équivalent plein temps)

4 889

4 875

Employés (équivalent plein temps)

3 911

3 894

dont effectifs employés à l'étranger

55

54

Comptes de la clientèle au 30 juin 2020

(En nombre)

30/06/20

31/12/19

Comptes courants

223 807

214 114

Comptes chèques des marocains résidant à l'étranger

867 654

867 474

Autres comptes chèques

2 684 092

2 564 688

Comptes d'affacturage

629

590

Comptes d'épargne

1 023 532

1 010 894

Comptes à terme

13 472

15 499

Bons de Caisse

2 706

2 706

Autres comptes de dépôts

1 887 114

1 761 714

TOTAL

6 703 006

6 437 679

Résultats des autres éléments des trois derniers exercices au 30 juin 2020

(en milliers de dirhams)

NATURE

JUIN 2020

DECEMBRE 2019

DECEMBRE 2018

CAPITAUX PROPRES ET ASSIMILÉS

45 601 246

43 609 499

41 497 564

OPERATIONS ET RESULTATS DE L'EXERCICE

Produit net bancaire

6 852 083

12 844 430

12 186 555

Résultats avant impôts

2 774 115

6 857 021

6 478 968

Impôts sur les résultats

782 368

2 016 910

1 874 985

Bénéfices distribués

2 728 176

2 544 090

RESULTAT PAR TITRE (en dirhams)

Résultat net par action ou part sociale

13,00

12,50

Bénéfice distribué par action ou part sociale

PERSONNEL

Montant des charges du personnel

1 090 339

2 314 118

2 196 216

Datation et événements postérieurs au 30 juin 2020

I. DATATION

30 juin 2020

. Date de clôture

(1)

sept-20

. Date d'établissement des états de synthèse

(2)

(1) Justification en cas de changement de la date de clôture de l'exercice

(2) Justification en cas de dépassement du délai réglementaire de trois mois prévu pour l'élaboration des états de synthèse.

II. ÉVÉNEMENTS NES POSTÉRIEUREMENT A LA CLÔTURE DE L'EXERCICE NON RATTACHABLES À CET EXERCICE ET CONNUS AVANT LA 1

ERE

COMMUNICATION EXTERNE DES ÉTATS DE SYNTHÈSE

Dates

Indications des événements

. Favorables

NÉANT

. Défavorables

NÉANT

Logo of EY (Ernst & Young)

37, Bd Abdellatif Ben Kaddour

20 050 Casablanca - Maroc

ATTESTATION D'EXAMEN LIMITE SUR LA SITUATION INTERMEDIAIRE DES COMPTES SOCIAUX AU 30 JUIN 2020

Deloitte.

Deloitte Audit

Bd Sidi Mohammed Benabdellah

Bâtiment C, Tour Ivoire 3, 3

ème

étage

La Marina - Casablanca

En application des dispositions du Dahir portant loi n° 1-93-212 du 21 septembre 1993, tel que modifié et complété, nous avons procédé à un examen limité de la situation intermédiaire d'ATTIJARIWAFI BANK comprenant le bilan, le compte de produits et charges, l'état des soldes de gestion, le tableau des flux de trésorerie et une sélection d'états de l'état des informations complémentaires (ETIC) relatifs à la période du 1

er

janvier au 30 juin 2020. Cette situation intermédiaire qui fait ressortir un montant de capitaux propres et assimilés totalisant K MAD 60.203.579 dont un bénéfice net de K MAD 1.991.747.

Cette situation intermédiaire a été arrêtée par le Conseil d'Administration en date du 22 septembre 2020 dans un contexte évolutif de crise liée au Covid-19 sur la base des éléments disponibles à cette date. Il nous appartient, sur la base de notre examen limité, d'exprimer notre conclusion sur cette situation intermédiaire.

Nous avons effectué notre mission selon les normes de la profession au Maroc relatives aux missions d'examen limité. Ces normes requièrent que l'examen limité soit planifié et réalisé en vue d'obtenir une assurance modérée que la situation intermédiaire ne comporte pas d'anomalie significative. Un examen limité comporte essentiellement des entretiens avec le personnel de la société et des vérifications analytiques appliquées aux données financières ; il fournit donc un niveau d'assurance moins élevé qu'un audit. Nous n'avons pas effectué un audit et, en conséquence, nous n'exprimons donc pas d'opinion d'audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé de faits qui nous laissent penser que la situation intermédiaire, ci-jointe, ne donne pas une image fidèle du résultat des opérations de la période écoulée ainsi que de la situation financière et du patrimoine de la banque arrêtés au 30 juin 2020, conformément au référentiel comptable admis au Maroc.

Casablanca, le 23 septembre 2020

ERNST & YOUNG

Image: Signature of Abdeslam Berrada Allam

Abdeslam BERRADA ALLAM

Associé

Les Commissaires aux Comptes

DELOITTE AUDIT

Image: Signature of Sakina Bensouda Korachi

Sakina BENSOUADA KORACHI

Associée