OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
The stand-alone commitment exposure of the total return swaps held by the sub fund on the 30 September 2021 can be quantified as follows:
Swap (TRS): 103% of the TNA of the Subfund
Swap (TRS with autocallable feature): 92% of the TNA of the Subfund.
This subfund is not subject to the standard rules for measuring the commitment as the specific guidelines provided within ESMA/2011/112 are applied. The exceedance of the commitment above 100% can therefore be disregarded.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
Das eigenständige Commitment-Engagement der vom Teilfonds zum 30. September 2021 gehaltenen Total Return Swaps lässt sich wie folgt quantifizieren:
Swap (TRS): 103 % des TNA des Teilfonds
Swap (TRS mit automatischem Kündigungsmerkmal): 92 % des TNA des Teilfonds.
Dieser Teilfonds unterliegt nicht den Standardregeln für die Berechnung des Engagements, da die spezifischen Richtlinien gemäß ESMA/2011/112 Anwendung finden. Daher kann die Überschreitung des Engagements auf einen Wert von über 100 % vernach- lässigt werden.
1) 
The market value was determined on the basis of the last available pricing factor at closing NAV date.
* As at the reference date this position was partly or fully subject to repurchase agreements.
As the reference date, the global valuation of security repurchase agreements amounted to USD 8,334,677.17
Details of the changes in the composition of the securities portfolio in the year under review can be requested free of charge at the Luxembourg branch of Allianz Global Investors GmbH.

Translation (ENDE, 2021-06-30):
1) 
Der Marktwert wurde zum NIW-Stichtag auf der Grundlage des zuletzt verfügbaren Preisfaktors festgestellt.
* Diese Position war zum Stichtag ganz oder teilweise in Pension gegeben.
Zum Stichtag belief sich die Gesamtbewertung von Wertpapierpensionsgeschäften auf 8.334.677,17 USD
Die Angaben der Veränderungen in der Zusammensetzung des Wertpapierbestandes während des Berichtszeitraums können kostenlos bei der Allianz Global Investors GmbH, Zweigniederlassung Luxemburg - angefordert werden.
1) 
These securities are wholly or partially the subject of a short position in securities.
30) 
Cash initial margins may be included in bank deposits.

Translation (ENDE, 2021-06-30):
1) 
Diese Wertpapiere sind ganz oder teilweise Gegenstand eines Stillhaltergeschäftes in Wertpapieren.
30) 
Im Bankguthaben können Cash Initial Margin enthalten sein.
VermögensManagement Wachstumsländer Balance
Fonds commun de placement (FCP) RCSK: K841
Audited Annual Report
31 December 2019
Allianz Global Investors GmbH

Translation (ENDE, 2019-12-31):
VermögensManagement Wachstumsländer Balance
Fonds commun de placement (FCP) RCSK: K841
Geprüfter Jahresbericht
31. Dezember 2019
Allianz Global Investors GmbH
VermögensManagement Wachstumsländer Balance
# Allianz Neo ISR 2020
The objective of this fund is to generate an Annual Coupon on the Initial NAV of the Subfund which will, however, only be achieved if the underlying equity basket is exceeding predefined thresholds as described below on predefined Observation Dates.
The structure foresees an autocallable feature starting from the second year:
- Years 2 to 8: if basket >100% of the initial level=> autocall at 100%+6,2%*n (number of years)
- If not , on the 8th year:
- if the basket ends between 70% to 100% of the initial level, the investor gets his capital
- if the basket ends between 50% and 70% the investor takes the loss
- if the basket ends below 50% the investor get 50%Fund Composition:
- Basket of 20 stocks selected according to SRI AllianzGI universe.
- Total Return Swap (funding component)
- Equity swaps (optional component) to provide the potential coupon defined by the structure.

Translation (ENDE, 2020-09-30):
# Allianz Neo ISR 2020
Das Ziel dieses Fonds besteht darin, einen jährlichen Kupon auf den ursprünglichen NIW des Teilfonds zu erwirtschaften, was jedoch nur erzielt wird, wenn der zugrunde liegende Akti- enkorb an vorab festgelegten Beobachtungsdaten die nach- stehend beschriebenen vorab festgelegten Schwellen über- schreitet.
Die Struktur sieht ab dem zweiten Jahr ein automatisches Kün- digungsmerkmal vor:
- Jahre 2 bis 8: Wenn Korb >100 % des ursprünglichen Ni- veaus => automatische Kündigung zu 100 % + 6,2 %*n (Anzahl Jahre)
- Ansonsten gilt im 8. Jahr:
- wenn der Korb am Ende zwischen 70 % und 100 % des ur- sprünglichen Niveaus liegt, erhält der Anleger sein Kapital
- wenn der Korb am Ende zwischen 50 % und 70 % liegt,muss der Anleger den Verlust hinnehmen
- wenn der Korb am Ende unter 50 % liegt, erhält der Anle- ger 50 %Zusammensetzung des Fonds:
- Korb mit 20 Aktien aus dem SRI AllianzGI-Anlageuniver- sum.
- Total Return Swap (Finanzierungskomponente)
- Aktienswaps (optionale Komponente), um das Potenzial für den von der Struktur festgelegten Kupon zu bieten.
Repurchase agreements (repos/ reverse-repos)
2)
-	-	-
Securities lending
3)		
-		-	- Allianz Neo ISR 2020	Exchange-traded derivatives
1)		
-		-	- OTC derivatives		0.00	2.19		0.42
Repurchase agreements (repos/ reverse-repos)
2)
-	-	-
Securities lending
3)		
-		-	- Allianz Strategy 15	Exchange-traded derivatives
4)	
0.00	4.04		0.56
OTC derivatives	-	-	-
Repurchase agreements (repos/ reverse-repos)
2)
-	-	-
Securities lending	13.05	31.96	20.76
Allianz Strategy 30	Exchange-traded derivatives
4)	
0.00	1.97	0.69
OTC derivatives	-	-	-
Repurchase agreements (repos/ reverse-repos)
2)
-	-	-
Securities lending
3)		
-		-	- Allianz Strategy 50	Exchange-traded derivatives
4)	
0.00	3.81		1.45
OTC derivatives	0.00	0.50	0.08
Repurchase agreements (repos/ reverse-repos)
2)
-	-	-
Securities lending	17.30	31.38	23.76
Allianz Strategy 75	Exchange-traded derivatives
4)	
0.00	5.51	1.97
OTC derivatives	-	-	-
Repurchase agreements (repos/ reverse-repos)
2)
-	-	-
Securities lending	1.41	8.47	4.45
1) 
During the period under review, the Subfund had no positions in exchange-traded derivatives.
2) 
During the period under review, the Subfund did not enter into any repurchase agreements.
3) 
During the period under review, the Subfund did not enter into any agreements in the form of securities loans.
4) 
During the period under review, the Subfund had positions in exchange-traded derivatives; however, initial and variation margins were on deposit at all times and therefore the positions had no open exposure.
The following table shows the collateral received on derivatives to reduce the Company’s counterparty risk. The Company’s collateral is shown as notional as per 30 September 2020.

Translation (ENDE, 2020-09-30):
Rückkaufvereinbarungen (Repos/Re- verse-Repos)
2)
-	-	-
Wertpapierleihe	1,41	8,47	4,45
1) 
Im Berichtszeitraum hatte der Teilfonds keine Positionen in börsengehandelten Derivaten.
2) 
Im Berichtszeitraum hatte der Teilfonds keine Rückkaufvereinbarungen getätigt.
3) 
Im Berichtszeitraum ist der Teilfonds keine Vereinbarungen in Form von Wertpapierleihen eingegangen.
4) 
Im Berichtszeitraum hatte der Teilfonds Positionen in börsengehandelten Derivaten, die jedoch zu jedem Zeitpunkt mit einer Initial und Variation Margin hinterlegt waren und daher kein offenes Exposure hatten.
Die folgende Tabelle zeigt die zur Reduzierung des Kontrahentenrisikos der Gesellschaft erhaltenen Sicherheiten. Die Sicherheiten der Gesellschaft sind zum Nennwert zum 30. September 2020 ausgewiesen.
The stand-alone commitment exposure of the total return swaps held by the sub fund on the 30 September 2020 can be quantified as follows:
- Swap (TRS): 120.2% of the TNA of the Subfund
- Swap (TRS with autocallable feature): 103.6% of the TNA of the SubfundThis subfund is not subject to the standard rules for measuring the commitment as the specific guidelines provided within ESMA/2011/112 are applied. The exceedance of the commitment above 100% can therefore be disregarded.

Translation (ENDE, 2020-09-30):
Das eigenständige Commitment-Engagement der vom Teilfonds zum 30. September 2020 gehaltenen Total Return Swaps lässt sich wie folgt quantifizieren:
- Swap (TRS): 120,2 % des TNA des Teilfonds
- Swap (TRS mit automatischem Kündigungsmerkmal): 103,6 % des TNA des TeilfondsDieser Teilfonds unterliegt nicht den Standardregeln für die Berechnung des Engagements, da die spezifischen Richtlinien gemäß ESMA/2011/112 Anwendung finden. Daher kann die Überschreitung des Engagements auf einen Wert von über 100 % vernach- lässigt werden.
1) 
Floating-rate notes are considered with the date of the next interest rate change.
2) 
Accumulated figures for open share classes on the reporting date.

Translation (ENDE, 2019-12-31):
1) 
Floating Rate Notes sind mit dem Termin der nächsten Zinsanpassung berücksichtigt.
2) 
Kumulierte Zahlen für alle am Berichtsstichtag geöffneten Anteilklassen.
Investment portfolio at 30/11/2019
ISIN	Securities	Market	Shares/	Balance   Purchases Redemptions	Price	Market value	% of net
Units/	30/11/2019	EUR	assets
Currency	in the period under review
Bank deposits
EUR deposits with custodial office
State Street Bank International GmbH	EUR	4,010,170.59	%	100.000	4,010,170.59	1.01
Deposits in other EU/EEA currencies

Translation (ENDE, 2019-11-30):
Vermögensaufstellung zum 30.11.2019
ISIN	Gattungsbezeichnung	Markt	Stück bzw.	Bestand	Käufe/	Verkäufe/	Kurs	Kurswert	% des
Anteile bzw.	30.11.2019	Zugänge	Abgänge	in EUR	Fondsver-
Währung	im Berichtszeitraum	mögens
Bankguthaben
EUR-Guthaben bei der Verwahrstelle
State Street Bank International GmbH	EUR	4.010.170,59	%	100,000	4.010.170,59	1,01
Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen
Securities prices/market rates
Fund assets were valued on the basis of the following prices/market rates:
All assets: prices/market rates as at 29/11/2019 or last known
Exchange rate(s) and/or conversion factor(s) (indirect quotation) as at 29/11/2019

Translation (ENDE, 2019-11-30):
Wertpapierkurse bzw. Marktsätze
Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage nachstehender Kurse/Marktsätze bewertet:
Alle Vermögenswerte: Kurse bzw. Marktsätze per 29.11.2019 oder letztbekannte
Devisenkurs(e) bzw. Konversionsfaktor(en) (in Mengennotiz) per 29.11.2019
# Important Notice to our Unitholders
Merger of the custodian bank
State Street Bank Luxembourg S.C.A. was merged with State Street Bank International GmbH, Luxembourg branch, with effect from 4 November 2019. The initiative aims to simplify and improve the structure and business of the State Street legal entities in Europe for better streamlining. State Street Bank International GmbH, Luxembourg branch, will be the legal successor of State Street Bank Luxembourg S.C.A. and, as such, will have the same duties and responsibilities as State Street Bank Luxembourg S.C.A., including taking over its activities as custodian and registrar and transfer agent of the Company as well as undertaking fund accounting and NAV calculation.

Translation (ENDE, 2019-12-31):
# Wichtige Mitteilung an unsere Anleger
Verschmelzung der Depotbank
Die State Street Bank Luxembourg S.C.A. wurde mit Wirkung zum 4. November 2019 in die State Street Bank International GmbH Zweigniederlassung Luxemburg verschmolzen. Die Initiative basiert auf der Absicht, die Struktur und das Geschäft der juristischen State Street-Einheiten in Europa zu Rationalisierungszwecken zu vereinfachen und zu verbessern. Die State Street Bank Internatio- nal GmbH Zweigniederlassung Luxemburg wird als Rechtsnachfolger der State Street Bank Luxembourg S.C.A. die gleichen Auf- gaben und Verantwortlichkeiten wie die State Street Bank Luxembourg S.C.A. einschließlich der Tätigkeit als Verwahrstelle und Fonds-Rechnungslegung, NIWBerechnung, Register- und Transferstelle der Gesellschaft übernehmen.
Inhalt
As part of efficient portfolio management and/or derivatives, the fund entered into transactions with the following counterparties during the period under review:
Bank of America Corp, Barclays Plc, BNP Paribas SA, Citigroup Inc, Commerzbank AG, Deutsche Bank AG, Goldman Sachs Group Inc, HSBC Holdings Plc, JPMorgan Chase & Co, Morgan Stanley, Societe Generale SA, Standard Chartered Plc, State Street Corp
There was no issuer whose collateral received exceeded 20% of the fund’s net asset value at the reporting date.
At the reporting date the fund was not completely collateralised by securities issued or guaranteed by a Member State.
The following table shows expenses and revenues according to section 35 (d) of the guideline 2014/937 for the period under review from techniques for efficient portfolio management, including direct and indirect operational costs and fees incurred.
Revenue	Expenses
VermögensManagement Substanz	0.00	0.00

Translation (ENDE, 2020-12-31):
Der Fonds hat im Berichtszeitraum Geschäfte im Rahmen effizienter Portfolioverwaltung bzw. Derivate mit den folgenden Kontra- henten getätigt:
Bank of America Corp, Barclays Plc, BNP Paribas SA, Citigroup Inc, Commerzbank AG, Deutsche Bank AG, Goldman Sachs Group Inc, The, HSBC Holdings Plc, JPMorgan Chase & Co, Morgan Stanley, Societe Generale SA, Standard Chartered Plc, State Street Corp.
Zum Berichtsstichtag gab es keinen Emittenten, bei welchem die von diesem Emittenten erhaltenen Sicherheiten 20 % des Nettoin- ventarwerts des Fonds überschreiten.
Zum Berichtsstichtag wurde der Fonds nicht vollständig durch Wertpapiere besichert, die von einem Mitgliedstaat begeben oder garantiert werden.
Aus der nachfolgenden Tabelle können die Kosten und Erträge gemäß Abschnitt 35 (d) der Leitlinie 2014/937, die sich aus den Techniken für eine effiziente Portfolioverwaltung für den Berichtszeitraum ergeben, einschließlich der direkten und indirekten ope- rationellen Kosten und angefallenen Gebühren, entnommen werden:
Erträge	Kosten
VermögensManagement Substanz	0,00	0,00
-25
100.7 89.3
0.0  0.8
-0.7
9.9
USD	JPY	Cash reserves, other assets
Development of net assets and unit value in a 3-year comparison

Translation (ENDE, 2019-12-31):
-25
100,7 89,3
0,0  0,8
-0,7
9,9
USD	JPY	Barreserve, Sonstiges
Entwicklung von Fondsvermögen und Anteilwert im 3-Jahresvergleich
The total expense ratio (TER) is a measurement that compares the total expenses incurred by the fund to the fund assets. The following costs are considered: the all-in-fee and, if applicable, additional costs incurred, except for transaction costs incurred in the fund, interest on borrowing and any performance-related fees. Costs incurred will not be subject to cost compensation. In addition, costs that may be incurred at the level of target funds are not taken into account. The total of the expenses incurred in the indicated time frame is divided by the average fund assets. The resulting percentage is the TER. The calculation complies with the method recommended in CESR Guideline 10-674 in conjunction with EU Commission Regulation 583/2010.
Information on the performance fee
A performance fee is levied by the Management Company based on the procedures defined in the Prospectus. The amounts recognised in cash in the financial year are reported in the statement of operations under the item “Performance fee”. The performance fee reported here may deviate from the amounts reported in the statement of operations due to income equalisation.

Translation (ENDE, 2021-12-31):
Die Total Expense Ratio (TER) gibt an, wie stark das Fondsvermögen mit Kosten belastet wird. Berücksichtigt wird die Pauschalvergütung sowie gegebenenfalls darüber hinaus anfallende Kosten mit Ausnahme der im Fonds angefallenen Transaktionskosten, Zinsen aus Kreditaufnahme und etwaiger erfolgsabhängiger Vergütungen. Der Aufwandsausgleich für die angefallenen Kosten wird nicht berücksichtigt. Weiterhin werden Kosten, die eventuell auf Zielfondsebene anfal- len, nicht berücksichtigt. Die Summe der im angegebenen Zeitraum berücksichtigten Kosten wird zum durchschnittlichen Fondsvermögen ins Verhältnis gesetzt. Der sich daraus ergebende Prozentsatz ist die TER. Die Berechnungsweise entspricht der gemäß der CESR Guideline 10-674 in Verbindung mit der EU-Verord- nung 583/2010 empfohlenen Methode.
Angaben zur erfolgsabhängigen Vergütung
Eine erfolgsabhängige Vergütung wird auf der Grundlage der im Prospekt definierten Modalitäten von der Verwaltungsgesellschaft erhoben. Die im Ge- schäftsjahr zahlungswirksamen Beträge werden in der Ertrags- und Aufwandsrechnung unter der Position „Performanceabhängige Verwaltungsvergütung“ ausgewiesen. Die hier ausgewiesene erfolgsabhängige Vergütung kann aufgrund des Ertragsausgleichs von den in der Ertrags- und Aufwandsrechnung ausge- wiesenen Beträgen abweichen.
Among other things, we discuss with those charged with governance the planned scope and timing of the audit, as well as significant audit findings, including any deficiencies in the internal control system identifies during our audit.
Frankfurt am Main, 7 April 2022
PricewaterhouseCoopers GmbH Wirtschaftsprüfungsgesellschaft
Sonja Panter	p.p. Stefan Gass
Auditor	Auditor

Translation (ENDE, 2021-12-31):
Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, ein- schließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.
Frankfurt am Main, den 7. April 2022
PricewaterhouseCoopers GmbH Wirtschaftsprüfungsgesell- schaft
Sonja Panter	ppa. Stefan Gass
Wirtschaftsprüferin	Wirtschaftsprüfer
The Fund’s sales prospectus (available at
https://regulatory.allianzgi.com/documents/DE0008475039-VPE-EN-DEAT-10032021) contains the following information:
- Information on the key mid- to long-term risks is provided in the “Risk factors” section.
- Information on how to proceed with securities lending is provided in the “Securities lending transactions” section of the prospectus.

Translation (ENDE, 2020-12-31):
Im Verkaufsprospekt des Fonds (verfügbar unter
https://regulatory.allianzgi.com/documents/DE0008475039-VPE-DE-DEAT-10032021) finden sich folgende Angaben:
- Informationen über die wesentlichen mittel- bis langfristigen Risiken sind im Abschnitt „Risikohinweise“ aufgeführt.
- Angaben zur Handhabung der Wertpapierleihe sind in dem Verkaufsprospekt im Abschnitt „Wertpapier-Darlehenge- schäfte“ aufgeführt.
# Important Notice to our Unitholders
The Russian invasion of Ukraine caused considerable volatility and uncertainty on the international capital markets. As a result of this situation, it is only possible to make extremely limited general forecasts about capital market trends and future effects. At the current time, as the annual report is being prepared, it is therefore not possible to definitively assess the direct impact of the Russian invasion on the Fund.
As of 31 January 2021, the fund has no investments in Russia, Ukraine or Belarus. The Ukraine crisis and the related sanctions against the Russian Federation, the separatist regions of Donezk and Luhansk, and Belarus are constantly evolving. The statements included herein are as of the date provided and are subject to change.
This page is left blank intentionally.

Translation (ENDE, 2022-01-31):
# Wichtige Mitteilung an unsere Anleger
Der russische Einmarsch in die Ukraine hat im Jahr 2022 zu er- heblicher Volatilität und Unsicherheit auf den internationalen Kapitalmärkten geführt. Aufgrund dieser Situation sind allge- meine Prognosen über die Entwicklung der Kapitalmärkte und zukünftige Auswirkungen nur sehr eingeschränkt möglich. Zum Zeitpunkt der Erstellung des Jahresberichts ist es daher nicht möglich, die direkten Auswirkungen der russischen Invasion auf den Fonds abschließend zu bewerten.
Zum 31. Januar 2022 hat der Fonds keine Investitionen in Russ- land, der Ukraine oder Weißrussland. Die Ukraine-Krise und die damit verbundenen Sanktionen gegen die Russische Föde- ration, die separatistischen Regionen der Volksrepublik Do- nezk und der Volksrepublik Luhansk sowie Weißrussland un- terliegen einer ständigen Entwicklung. Die hierin enthaltenen Aussagen entsprechen dem Stand zum angegebenen Datum und können sich ändern.
Diese Seite ist absichtlich unbeschrieben.
2) 
These securities are partially or fully transferred as securities loans.
3) 
The Fund’s securities are partially hedged by transactions in financial instruments.
6) 
These securities have been transferred in whole or in part to a third party as collateral for other derivatives.
12) 
These bank balances have been transferred in whole or in part to a third party as collateral for centrally cleared derivatives.
30) 
Cash Initial Margin can be included in the bank balance.

Translation (ENDE, 2020-11-30):
2) 
Diese Wertpapiere sind ganz oder teilweise als Wertpapier-Darlehen übertragen.
3) 
Die Wertpapiere des Sondervermögens sind teilweise durch Geschäfte mit Finanzinstrumenten abgesichert.
6) 
Diese Wertpapiere sind ganz oder teilweise als Sicherheit für sonstige Derivate an einen Dritten übertragen worden.
12) 
Diese Bankguthaben sind ganz oder teilweise als Sicherheiten für zentral geclearte Derivate an einen Dritten übertragen worden.
30) 
Im Bankguthaben können Cash Initial Margin enthalten sein.
Capital measures
All sales revenues resulting from capital measures (technical revenues) are reported as additions or disposals.
Transactions carried out during the reporting period no longer listed in the investment portfolio:
– purchases and redemptions of securities, fund units and borrower’s note loans (market allocations as per reporting date):

Translation (ENDE, 2020-11-30):
Kapitalmaßnahmen
Alle Umsätze, die aus Kapitalmaßnahmen hervorgehen (technische Umsätze), werden als Zu- oder Abgang ausgewiesen.
Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen:
- Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag):
Securities prices/market rates
Fund assets were valued on the basis of the following prices/market rates:
All assets: prices/market rates as at 30/12/2020 or last known
Capital measures
All sales resulting from capital measures (technical sales) are reported as inflows or outflows.
Transactions carried out during the reporting period no longer listed in the investment portfolio:
– purchases and redemptions of securities, fund units and borrower’s note loans (market allocations as per reporting date):

Translation (ENDE, 2020-12-31):
Wertpapierkurse bzw. Marktsätze
Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage nachstehender Kurse/Marktsätze bewertet:
Alle Vermögenswerte: Kurse bzw. Marktsätze per 30.12.2020 oder letztbekannte
Kapitalmaßnahmen
Alle Umsätze, die aus Kapitalmaßnahmen hervorgehen (technische Umsätze), werden als Zu- oder Abgang ausgewiesen.
Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen:
- Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag):
In addition to the fee for managing the Feeder fund, fees and expenses are also charged for the shares of the Master fund held by the Feeder fund. The management company for the Master fund charges the following fees to the Feeder fund and, therefore, indirectly to its investors:
- All-in fee (0.16% p.a.) for share class F (EUR) of the Master fund,
- Taxe d‘abonnement (Luxembourg tax on the fund‘s assets of 0.01% p.a.),
- Transaction costs, auditing costs and other expenses that may be charged to the Master fund.

Translation (ENDE, 2021-11-30):
Neben der Vergütung zur Verwaltung des Feederfonds werden auch für die im Feederfonds gehaltenen Anteile des Masterfonds Vergütungen und Aufwendungen berechnet. Die Verwaltungsgesellschaft des Masterfonds erhebt vom Feederfonds, und damit mittelbar von dessen Anlegern, folgende Gebühren:
- Pauschalvergütung (0,16 % p.a.) der Anteilklasse F (EUR) des Masterfonds,
- Taxe d’abonnement (luxemburgische Steuer auf das Fondsvermögen 0,01 % p.a.),
- Transaktionskosten, Prüfungskosten und sonstige Aufwendungen, die dem Masterfonds belastet werden können.