# Goldman Sachs Global Real Estate Equity (Former NN)
Management company: Goldman Sachs Asset Management B.V.

## Data as of 31/03/2023

### Key Information
Fund Type	Equity
Share Class Type	P Capitalisation Share Class Currency		EUR
ISIN Code	LU0250172185
Bloomberg Code	INGGRPC LX
Reuters Code	LU0250172185.LUF
OverallMorningstar Rating
TM	
3-yearMorningstar
Rating
TM	
5-yearMorningstar  
TM
Rating
Telekurs Code2501298
MONEY MARKET	 STRUCTURED	 MULTI ASSET	 FIXED INCOME	 EQUITIES	
Morningstar Ratings 28/02/2023. More info: see Lexicon.

## Investment Policy
The fund invests in real estate companies established, listed or traded on exchanges across the world. This includes companies which main revenue or activity is linked to real estate property, management and/or development. The portfolio is diversified across countries. The fund uses active management to target companies that score well according to our systematic investment process, with stock and country deviation limits maintained relative to the benchmark. Its stock-level composition will therefore materially deviate from the benchmark. Measured over a period of several years, we aim to beat the performance of the benchmark GPR 250 Global 10/40 (NR). The benchmark is a broad representation of our investment universe. The fund may also include investments into securities that are not part of the benchmark universe. The fund’s stock selection process is driven by the analysis of fundamental and behavioural data and includes the integration of ESG fac-tors. You can sell your participation in this fund on each (working) day on which the value of the units is calculated, which for this fund occurs daily. The fund does not aim to provide you with a dividend. It will reinvest all earnings.
* The entire investment policy was taken from the Key Investor Information Document (KIID). The capital and/or return are not guaranteed, nor are they protected.
Indexed Series

## Performance (net %) in the past *
Annualized Performance (NET %) *
EUR	1Y	2Y	3Y	4Y	5Y	6Y	7Y	8Y	9Y  10Y	Since
Inception
▪
 Fund	-22.21 -3.53 4.75 -3.40 0.88 -1.22 -0.76 -1.72 2.56 1.66	1.99
▪
 Benchmark	-20.10 -1.09 7.35 -0.96 3.61 0.93 1.80 0.99 5.35 4.25	4.14
WKN Code	A0LG6V
Sedol Code	-
SFDR Classification	Article 8
Domicile	LUX
Benchmark	GPR 250 Global 10/40 (NR)
Nav Frequency	Daily

### Fund Facts
Launch Fund	02/05/2006
Launch Share Class	15/05/2006
Sub Fund Maturity date	Undetermined
Minimum subscription	share1
Net Asset Value	EUR340.90
Previous month NAV	EUR362.65
1 Year High (20/04/2022)	EUR453.37
1 Year Low (23/03/2023)	EUR321.94
Fund’s Total Net Assets (Mln)	EUR209.39
Share Class Total Net Assets (Mln)	EUR2.31
Total Net Value Investments (Mln)	EUR210.75
Number of outstanding shares	6,768

### Fees
Ongoing Charges	1.60%
Annual management fee	1.30%
Fixed Service Fee	0.25%
Subscription fee (max.)	3.00%
Redemption Fee	-

### Top 10 Holdings
PROLOGIS REIT INC	9.99%
EXTRA SPACE STORAGE REIT INC	4.18%
SIMON PROPERTY GROUP REIT INC	3.47%
EASTGROUP PROPERTIES REIT INC	3.06%
AVALONBAY COMMUNITIES REIT INC	2.87%
LINK REAL ESTATE INVESTMENT TRUST	2.83%
INVITATION HOMES INC	2.76%
EQUITY RESIDENTIAL REIT	2.68%
GAMING AND LEISURE PROPERTIES REIT	2.67%
DIGITAL REALTY TRUST REIT INC	2.62%

## Legal Disclaimer
Please refer to the legal disclaimer at the end of the document. Performance data provided by Goldman Sachs
Factsheet

Translation (ENDE, 2023-03-31):
# Goldman Sachs Global Real Estate Equity (Former NN)
Verwaltungsgesellschaft: Goldman Sachs Asset Management B.V.

## Stand zum 31.03.2023

### Wichtige Informationen
Fondstyp	Aktien
Anteilsklassentyp	P, thesaurierend Anteilsklasse		EUR
ISIN Code	LU0250172185
Bloomberg Code	INGGRPC LX
Reuters Code	LU0250172185.LUF
OverallMorningstar Rating
TM	
3-yearMorningstar
Rating
TM	
5-yearMorningstar  
TM
Rating
Telekurs Code2501298
MONEY MARKET	 STRUCTURED	 MULTI ASSET	 FIXED INCOME	 EQUITIES	
Morningstar-Ratings 28.02.2023. Weitere Informationen: siehe Lexikon.

## Anlageziel
Der Fonds investiert in Immobilienunternehmen, die weltweit ansässig sind oder an Börsen notiert oder gehandelt werden. Dazu gehören Unternehmen, deren Umsatz oder Geschäftstätigkeit vorwiegend mit Immobilien, deren Verwaltung und/oder Erschließung verbunden ist. Das Portfolio ist über verschiedene Länder gestreut. Der Fonds verwendet einen aktiven Managementansatz, der auf Unternehmen ausgerichtet ist, die bei unserem systematischen Anlageprozess gut abschneiden, wobei Limits für die zulässige Abweichung der Aktien- und Länderallokation gegenüber dem Referenzwert Rechnung getragen wird. Auf Einzeltitelebene wird die Zusammensetzung seines Portfolios daher deutlich von der des Referenzwerts abweichen. Über einen Zeitraum von mehreren Jahren soll die Wertentwicklung des Referenzwerts, des GPR 250 Global 10/40 (NR), übertroffen werden. Der Referenzwert spiegelt unser Anlageuniversum weitgehend wider. Der Fonds kann auch Anlagen in Wertpapieren aufweisen, die nicht im Universum des Referenzwerts enthalten sind. Die Aktienselektion stützt sich auf eine Analyse fundamentaler und verhaltensbezogener Daten und schließt ökologische, soziale und die Unternehmensführung betreffende Faktoren (ESG-Faktoren) ein. Anteile können an jedem (Geschäfts-)Tag verkauft werden, an dem der Wert der Anteile berechnet wird, im Falle dieses Fonds also täglich. Der Fonds plant keine Ausschüttungen. Alle Erträge werden wieder angelegt.
* Die Anlagestrategie wurde vollständig aus den Wesentlichen Anlegerinformationen (KIID) übernommen. Das Kapital und/oder die Rendite werden nicht garantiert oder abgesichert.

## Wertentwicklung (netto %) in der Vergangenheit *
160
Index-Serien
150
140
130
120
110
100
90
3/18	9/18	3/19	9/19	3/20	9/20	3/21	9/21	3/22	9/22	3/23
Fonds	Benchmark
* Die frühere Wertentwicklung kann nicht als verlässlicher Hinweis auf die künftige Wertentwicklung herangezogen werden. Bei der Berechnung wurden alle auf der Ebene des Fonds anfallenden Gebühren und Aufwendungen mit Ausnahme des Ausgabeaufschlags berücksichtigt. Gegebenenfalls anfallende Verwahrstellenkosten würden die Wertentwicklung zusätzlich reduzieren.
WKN Code	A0LG6V
Sedol Code	-
SFDR-Klassifizierung	Artikel 8
Domizil	LUX
Benchmark	GPR 250 Global 10/40 (NR) NIW Berechnung		Täglich

### Stammdaten
Auflegungsdatum Teilfonds	02/05/2006
Auflegungsdatum Anteilsklasse	15/05/2006
Fälligkeit des Teilfonds	Unbestimmt
| Mindestzeichnung | Anteil | 1 |
| --- | --- | --- |
| Nettoinventarwert (NIW) | EUR | 340,90 |

NIW zum Vormonatsende	EUR	362,65
Jahreshoch (20.04.2022)	EUR	453,37
Jahrestief (23.03.2023)	EUR	321,94
Portfoliowert Teilfonds (Mio)	EUR	209,39 Portfoliowert Anteilklasse (Mio)	EUR		2,31 Gesamtes Nettovermögen (Mio)	EUR	210,75 Anzahl der ausstehenden Anteile6.768

### Gebühren
Laufende Kosten	1,60%
Jährliche Managementgebühr	1,30%
Servicegebühr	0,25%
Ausgabeaufschlag (max.)	3,00% Rücknahmeabschlag		-

### Top 10
PROLOGIS REIT INC	9,99%
| EXTRA SPACE STORAGE REIT INC |  | 4,18% |
| --- | --- | --- |
| SIMON PROPERTY GROUP REIT INC |  | 3,47% |
| EASTGROUP PROPERTIES REIT INC |  | 3,06% |
| AVALONBAY COMMUNITIES REIT INC |  | 2,87% |
| LINK REAL ESTATE INVESTMENT TRUST |  | 2,83% |
| INVITATION HOMES INC |  | 2,76% |
| EQUITY RESIDENTIAL REIT |  | 2,68% |
| GAMING AND LEISURE PROPERTIES REIT |  | 2,67% |
| DIGITAL REALTY TRUST REIT INC |  | 2,62% |


## Weitere Informationen
Bitte lesen Sie den rechtlichen Hinweis am Ende des Dokuments. Die Angaben zur Wertentwicklung stammen von Goldman Sachs Asset Management.
Kontakt:
NN Investment Partners Deutsche Niederlassung Telefon: +49-(0)69-50 95 49-0
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