# MILLESIMA 2024
## Responsibilities of senior management and those persons in charge of corporate governance relating to the annual financial statements
It is the Management Company’s responsibility to prepare annual financial statements that give a true and fair view, in accordance with French accounting rules and principles, and to implement the internal controls it deems necessary for the preparation of annual financial statements that are free from material misstatement, whether due to fraud or error.
When preparing the annual financial statements, it is the management company’s responsibility to assess the UCI’s ability to continue as a going concern, to present in these financial statements, where applicable, the necessary information relating to its viability as a going concern, and to apply the going concern accounting policy unless the UCI is to be wound up or to cease trading.

### The annual financial statements were prepared by the management company.

### Statutory Auditor’s responsibilities relating to the audit of the annual financial statements Audit objectives and methodology
It is our responsibility to draft a report on the annual financial statements. Our aim is to obtain reasonable assurance that the annual financial statements, taken as a whole, are free from material misstatement. Reasonable assurance corresponds to a high level of assurance, but does not guarantee that an audit performed in accordance with the standards of professional practice will systematically detect any material misstatement. Misstatements may arise from fraud or error and are considered material where it can reasonably be expected that, taken individually or together, they may influence the economic decisions made by users of the financial statements that are based upon such misstatements.

### As specified by Article L.823-10-1 of the French Commercial Code, our task is to certify the financial statements, and not to guarantee the viability or the quality of the management of the UCI.
As part of an audit conducted in accordance with the professional practice standards applicable in France, the statutory auditor exercises their professional judgement throughout this audit. In addition:
- they identify and assess the risks that the annual financial statements may contain material misstatements, whether due to fraud or error, set out and implement the audit procedures intended to counter these risks, and collate the items that they deem sufficient and appropriate to justify their opinion. The risk of not detecting a material misstatement arising from fraud is greater than that of a material misstatement resulting from an error, since fraud may involve collusion, forgery, deliberate omissions, misrepresentation or the circumvention of internal control processes;PricewaterhouseCoopers Audit, 63 rue de Villiers, 92208 Neuilly-sur-Seine Cedex, France T: +33 (0) 1 56 57 58 59, F: +33 (0) 1 56 57 58 60, www.pwc.frAccounting firm registered with the Paris - Ile de France Tableau de l’Ordre. Audit firm, member of the Compagnie Régionale de Versailles. A French simplified joint- stock company with capital of €2,510,460. Registered office: 63 rue de Villiers, 92200 Neuilly-sur-Seine, France. Nanterre Trade and Companies Register 672 006483. VAT No. FR 76 672 006 483. Siret 672 006 483 00362. APE [Trade sector] code 6920 Z. Offices: Bordeaux, Grenoble, Lille, Lyon, Marseille, Metz, Nantes, Nice, Paris, Poitiers, Rennes, Rouen, Strasbourg and Toulouse.

Translation (ENDE, 2019-09-30):
# MILLESIMA 2024
### ALS FONDS COMMUN DE PLACEMENT ERRICHTETER OGAW

### gemäß dem französischen Währungs- und Finanzgesetzbuch

### Verwaltungsgesellschaft

### EDMOND DE ROTHSCHILD ASSET MANAGEMENT

### 47, rue du Faubourg Saint Honoré 75008 PARIS

## Testat

### In Ausübung des Mandats, das uns von der Verwaltungsgesellschaft erteilt wurde, haben wir den Jahresabschluss des OGAW in Form des Fonds Commun de Placement MILLESIMA 2024 für das am

### 30. September 2019 abgelaufene Geschäftsjahr, der dem vorliegenden Bericht beiliegt, geprüft.
Wir bestätigen, dass der Jahresabschluss nach den in Frankreich geltenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden ordnungsgemäß und aufrichtig erstellt wurde und ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild des Geschäftsergebnisses des abgelaufenen Geschäftsjahres sowie der Finanz- und Vermögenslage des als Fonds Commun de Placement errichteten OGAW zum Ende dieses Geschäftsjahres vermittelt.

## Begründung des Testats

### Prüfungsstandard
Unsere Prüfung wurde entsprechend den in Frankreich geltenden Vorschriften zur Berufsausübung durchgeführt. Wir sind der Ansicht, dass die uns vorliegenden Elemente eine hinreichend sichere Grundlage für unser Testat bilden. Die Verantwortlichkeiten, denen wir gemäß diesen Vorschriften unterliegen, sind in dem Abschnitt „Verantwortlichkeiten des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses“ des vorliegenden Berichts angegeben.

### Unabhängigkeit
Unser Prüfungsmandat wurde unter Einhaltung der Unabhängigkeitsanforderungen ausgeübt, die für uns für den Zeitraum vom 01.10.2018 bis zum Datum der Herausgabe unseres Berichts gelten, und wir haben insbesondere keine Dienstleistungen erbracht, die gemäß dem Abschlussprüferkodex verboten sind.