# Statement of assets per 31.12.2019
|  |  | USD |
| --- | --- | --- |
| Bank sight deposits |  | 4,011,9G9.21 |
| Securities |  | 1G5,130,503.17 |
| Derivative financial instruments |  | 550,234.35 |
| Other assets |  | 551,201.79 |
| Total assets |  | 170,243,U08.52 |
| Liabilities |  | -38,488,22U.73 |
| Net assets |  | 131,755,G78.7U |
| Class CHF |  | 15,409,918.31 |
| Class USD |  | 11G,345,7G0.48 |
| Number of shares outstanding |  |  |
| Class CHF |  | 107,980.48 |
| Class USD |  | 398,220.51 |
| Net asset value per unit |  |  |
| Class CHF | CHF | 137.U0 |
| Class USD | USD | 2U2.17 |

Off balance-sheet transactions per 31.12.2019
| Derivative financial instruments |
| --- |
| Currency futures |  |  |
| Purchase CHF 1GG,143 | Sale AUD 245,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD 15,28G,289 | Sale AUD 22,100,000 | Maturity 28.01.2020 |
| Purchase CHF 110,922 | Sale AUD 1G5,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 158,G54 | Sale AUD 234,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 1,213,973 | Sale AUD 1,790,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD 120,000 | Sale CHF 118,218 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD 147,000 | Sale CHF 145,180 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase SGD 1G2,000 | Sale CHF 117,G7G | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD G7,000 | Sale CHF G5,21G | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase SGD 93,000 | Sale CHF G7,781 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase SGD 113,000 | Sale CHF 82,1G1 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD 140,000 | Sale CHF 138,117 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase SGD 300,000 | Sale CHF 218,777 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 258,754 | Sale HKD 2,0G0,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD 15,134,515 | Sale HKD 118,000,000 | Maturity 21.01.2020 |
| Purchase CHF 132,129 | Sale HKD 1,050,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 459,883 | Sale HKD 3,G50,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 125,335 | Sale HKD 1,000,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 113,G07 | Sale HKD 910,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase CHF 111,387 | Sale JPY 12,200,000 | Maturity 31.01.2020 |
| Purchase USD G,9G2,820 | Sale JPY 7G0,000,000 | Maturity 28.01.2020 |
| Purchase CHF 3,558,778 | Sale JPY 390,000,000 | Maturity 31.01.2020 |

| Purchase CHF 448,208 | Sale JPY 49,200,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Purchase CHF 205,G54 | Sale JPY 23,100,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 88,491 | Sale SGD 123,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 180,355 | Sale SGD 250,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 92,115 | Sale SGD 128,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 4,787,888 | Sale SGD G,G00,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 427,393 | Sale SGD 590,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase USD 7,9G4,740 | Sale SGD 10,800,000 | Maturity 28.01.2020 |  |
| Purchase CHF 157,570 | Sale USD 1G0,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 175,G93 | Sale USD 179,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 70,3G4 | Sale USD 72,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 2,073,738 | Sale USD 2,100,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 207,018 | Sale USD 210,000 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Purchase CHF 172,000 | Sale USD 174,092 | Maturity 31.01.2020 |  |
| Value of the available dedicated underlying securities |
|  |  | AUD | 24,534,000 |
|  |  | HKD | 12G,G70,000 |
|  |  | JPY | 1,234,500,000 |
|  |  | SGD | 17,823,000 |
| Options |  |  | Number |
| PUT Nippon Prol 302500 Inc 02/2020 |  | 1,400 |
| PUT S&P 500 Indices 01/2020 3170 |  | 400 |
| Contract volumes |  | JPY	423,500,000 USD	12G,800,000 |
| CALL Nippon Pro REIT 302500 02/2020 |  | -1,400 |
| Contract volumes |  | JPY	-423,500,000 |
| PUT S&P 500 Indices 01/2020 3080 |  | -400 |
| Contract volumes |  | USD	-123,200,000 |
| Futures |  |  | Number |
| MSCI Index Singapore Free 01/2020 |  | -250 |
| Contract volumes |  | SGD	-U,287,500 |

The derivative risk is calculated using the Commitment Approach. The corresponding limits were adhered to as at 31.12.2019 The derivative risk on the reporting date was 37.84 %.
| Securities lending |  |  |
| --- | --- | --- |
| Type of securities lending | Principal transaction |
| Commissionns from securities lending | USD | 1,G44 |
| Value of the lent securities (in million USD) |  | 8.33 |

Translation (ENDE, 2019-12-31):
# Vermögensrechnung per 31.12.2019
|  |  | USD |
| --- | --- | --- |
| Bankguthaben auf Sicht |  | 4'011'9G9.21 |
| Wertpapiere |  | 1G5’130’503.17 |
| Derivative Finanzinstrumente |  | 550’234.35 |
| Sonstige Vermögenswerte |  | 551’201.79 |
| Gesamtvermögen |  | 170’243’U08.52 |
| Verbindlichkeiten |  | -38’488’22U.73 |
| Nettovermögen |  | 131’755’G78.7U |
| Klasse CHF |  | 15’409’918.31 |
| Klasse USD |  | 11G’345’7G0.48 |
| Anzahl der Anteile im Umlauf |  |  |
| Klasse CHF |  | 107’980.48 |
| Klasse USD |  | 398’220.51 |
| Nettoinventarwert pro Anteil |  |  |
| Klasse CHF | CHF | 137.U0 |
| Klasse USD | USD | 2U2.17 |

Ausserbilanzgeschäfte per 31.12.2019
| Derivative Finanzinstrumente |
| --- |
| Devisentermingeschäfte |  |  |
| Kauf CHF 1GG’143 | Verkauf AUD 245’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD 15’28G’289 | Verkauf AUD 22’100’000 | Termin 28.01.2020 |
| Kauf CHF 110’922 | Verkauf AUD 1G5’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 158’G54 | Verkauf AUD 234’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 1’213’973 | Verkauf AUD 1’790’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD 120’000 | Verkauf CHF 118’218 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD 147’000 | Verkauf CHF 145’180 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf SGD 1G2’000 | Verkauf CHF 117’G7G | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD G7’000 | Verkauf CHF G5’21G | Termin 31.01.2020 |
| Kauf SGD 93’000 | Verkauf CHF G7’781 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf SGD 113’000 | Verkauf CHF 82’1G1 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD 140’000 | Verkauf CHF 138’117 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf SGD 300’000 | Verkauf CHF 218’777 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 258’754 | Verkauf HKD 2’0G0’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD 15’134’515 | Verkauf HKD 118’000’000 | Termin 21.01.2020 |
| Kauf CHF 132’129 | Verkauf HKD 1’050’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 459’883 | Verkauf HKD 3’G50’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 125’335 | Verkauf HKD 1’000’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 113’G07 | Verkauf HKD 910’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf CHF 111’387 | Verkauf JPY 12’200’000 | Termin 31.01.2020 |
| Kauf USD G’9G2’820 | Verkauf JPY 7G0’000’000 | Termin 28.01.2020 |
| Kauf CHF 3’558’778 | Verkauf JPY 390’000’000 | Termin 31.01.2020 |

| Kauf CHF 448’208 | Verkauf JPY 49’200’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Kauf CHF 205’G54 | Verkauf JPY 23’100’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 88’491 | Verkauf SGD 123’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 180’355 | Verkauf SGD 250’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 92’115 | Verkauf SGD 128’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 4’787’888 | Verkauf SGD G’G00’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 427’393 | Verkauf SGD 590’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf USD 7’9G4’740 | Verkauf SGD 10’800’000 | Termin 28.01.2020 |  |
| Kauf CHF 157’570 | Verkauf USD 1G0’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 175’G93 | Verkauf USD 179’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 70’3G4 | Verkauf USD 72’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 2’073’738 | Verkauf USD 2’100’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 207’018 | Verkauf USD 210’000 | Termin 31.01.2020 |  |
| Kauf CHF 172’000 | Verkauf USD 174’092 | Termin 31.01.2020 |  |
| Wert der vorhandenen gebundenen Basiswerte |
|  |  | AUD | 24’534’000 |
|  |  | HKD | 12G’G70’000 |
|  |  | JPY | 1’234’500’000 |
|  |  | SGD | 17’823’000 |
| Optionen |  |  | Anzahl |
| PUT Nippon Prol 302500 Inc 02/2020 |  | 1’400 |
| PUT S&P 500 Indices 01/2020 3170 |  | 400 |
| Kontraktvolumen |  | JPY	423’500’000 USD	12G’800’000 |
| CALL Nippon Pro REIT 302500 02/2020 |  | -1’400 |
| Kontraktvolumen |  | JPY	-423’500’000 |
| PUT S&P 500 Indices 01/2020 3080 |  | -400 |
| Kontraktvolumen |  | USD	-123’200’000 |
| Futures |  |  | Anzahl |
| MSCI Index Singapore Free 01/2020 |  | -250 |
| Kontraktvolumen |  | SGD	-U’287’500 |


#### Das Derivatrisiko wird gemäss Commitment Ansatz berechnet. Die entsprechenden Limiten wurden per 31.12.2019 eingehalten. Per Stichtag beträgt das Derivatrisiko 37.84 %.
| Wertpapierleihe |  |  |
| --- | --- | --- |
| Art der Wertpapierleihe | Principal-Geschäft |
| Kommissionen aus der Wertpapierleihe | USD | 1’G44 |
| Wert der ausgeliehenen Wertpapiere (in Mio. USD) |  | 8.33 |