OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
#### Fund Strategy
The fund manager focuses on valuation at the point of purchase and believes that many of the best ideas are non-consensus. The fund manager deploys a bottom-up, valuation-driven approach to stock selection, using the assessment of a company and its valuation as the key driver in his decision-making process. The fund manager believes that the UK equity market is undervalued versus its own history, but as ever, uncertainty abounds both at home and abroad.
Past performance does not predict future returns. The performance period shown here starts on the last day of the first indicated month and ends on the last day of the last indicated month.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
#### Fondsstrategie
Der Fondsmanager legt den Fokus auf die Bewertung zum Kaufzeitpunkt und ist davon überzeugt, dass viele der besten Anlageideen abseits des Konsens zu finden sind. Der Fondsmanager verfolgt einen bewertungsorientierten Bottom-up-Ansatz der Aktienselektion. Wichtigste Faktoren für die Anlageentscheidungen sind die Unternehmenseinschätzungen und -bewertungen. Der Fondsmanager hält den britischen Aktienmarkt im historischen Vergleich zwar für unterbewertet, sieht aber auch die immer noch großen Unsicherheitsfaktoren im In- und Ausland.
Die frühere Wertentwicklung lässt nicht auf zukünftige Renditen schließen. Die Wertentwicklungsdarstellung beginnt mit dem Monatsultimo des ersten angegebenen Monats und endet mit dem Monatsultimo des letzten angegebenen Monats.
#### Quarterly fund commentary
Although 2020 is pretty much a write-off in most people’s books, we think that 2021 will be better…and 2022 even better than that. However, what we do not know is when the world GDP will return back to 2019 levels, and how exactly corporate profits will be impacted. As the market recovered in April, we continuously analysed the portfolio and its underlying stocks, and focused our attention on trying to understand the new environment for Europe that was emerging. It’s worth noting that the fund is not invested in airlines, hotels, etc. where we think earnings capacity is likely to have changed indefinitely. However, within the cyclical part of the market where earnings should recover, the crisis has given us significant opportunities to buy into high quality companies at very attractive valuations. In addition, the EU is using this crisis to get closer to building a ‘United States of Europe’, and will likely use the newly created ‘Recovery Fund’ for two main strategic objectives; Issue common debt and bring the member states closer together; Invest in Europe’s Green Deal, creating a world leader in green technology and taking leadership position in dealing with climate change. We think this provides Europe with a great long-term growth story.
Each period starts at the end of the indicated month. The first indicated month may not represent a full month and may start only on the launch/restructuring date indicated in the headline.

Translation (ENDE, 2020-08-31):
#### Quartals-Fondskommentar
Auch wenn die meisten das Jahr 2020 weitgehend abschreiben werden, glauben wir, dass 2021 besser und 2022 noch besser sein werden. Was wir aber nicht wissen, ist, wann das globale BIP wieder das Niveau von 2019 erreichen wird und wie genau sich die Krise auf die Unternehmensgewinne auswirken wird. Im Zuge der Markterholung im April haben wir das Portfolio und seine Basiswerte kontinuierlich analysiert und uns darauf konzentriert, uns ein Bild des neuen Umfelds in Europa zu machen. Dabei ist festzuhalten, dass der Fonds nicht in Airlines, Hotels und ähnlichen Branchen mit einer vermutlich nachhaltig geschwächten Ertragsbasis investiert ist. In zyklischen Marktbereichen, in denen sich die Ertragslage wieder verbessern sollte, hat uns die Krise allerdings bedeutende Chancen für Zukäufe hochwertiger Unternehmen zu sehr attraktiven Bewertungen eröffnet. Zudem nutzt die EU diese Krise, um ihre Vision der ‚United States of Europe‘ voranzutreiben, und wird ihren neuen Rettungsfonds vermutlich für zwei zentrale strategische Ziele einsetzen: für die Ausgabe gemeinsamer Schuldtitel und das Zusammenschweißen der Mitgliedstaaten und für Investitionen in den
„Green Deal“, mit dem sich die EU als Weltmarktführer in grünen Technologien etablieren und die Führung im Kampf gegen den Klimawandel übernehmen will. Wir sehen hier Potenzial für eine großartige langfristige Wachstumsstory.
Die dargestellten Zeiträume beginnen jeweils zum Ende des angegebenen Monats. Der erste angegebene Monat stellt gegebenenfalls keinen kompletten Monat dar, sondern beginnt erst mit dem in der Überschrift angegebenen Auflegungs-/Restrukturierungsdatum.
| ESG Profile	Fund |
| --- |
| ESG Fund Rating (AAA-CCC)	AA |
| ESG Quality Score (0-10)7.7 |
| Environmental Pillar Score7.0 |
| Social Pillar Score6.0 |
| Governance Pillar Score4.8 |
| ESG % Coverage96.6 |

Translation (ENDE, 2022-02-28):
| ESG-Profil	Fonds |
| --- |
| ESG Fonds-Rating (AAA-CCC)	AA |
| ESG-Qualitätswert (0-10)	7,7 |
| Wert für die E-Säule	7,0 |
| Wert für die S-Säule	6,0 |
| Wert für die G-Säule	4,8 |
| ESG-Abdeckung in %	96,6 |
| Corporate Governance	Fund |
| --- |
| Board Independence	78.0% |
| Female Directors	36.1% |

Translation (ENDE, 2022-02-28):
| Unternehmensführung	Fonds |
| --- |
| Unabhängigkeit der	78,0% Unternehmensführung |
| Weibliche Führungskräfte	36,1% |
### Duration distribution*
(average duration: 0.5)
in %
<0.25 years31.9
0.25-0.50 years8.5
0.50-0.75 years9.5
0.75-1.00 years4.2
1.00-1.50 years17.9
1.50-2.00 years17.1
2.00-2.50 years7.3
>2.50 years3.7

Translation (ENDE, 2022-02-28):
### Duration*
(durchschnittliche Duration: 0.5)
in %
<0.25 Jahre	31,9
0.25-0.50 Jahre	8,5
0.50-0.75 Jahre	9,5
0.75-1.00 Jahre	4,2
1.00-1.50 Jahre	17,9
1.50-2.00 Jahre	17,1
2.00-2.50 Jahre	7,3
>2.50 Jahre	3,7
# Please note there is no guarantee the targets will be achieved.
UCITS ETF’s units / shares purchased on the secondary market cannot usually be sold directly back to UCITS ETF. Investors must buy and sell units / shares on a secondary market with the assistance of an intermediary (e.g. a stockbroker) and may incur fees for doing so. In addition, investors may pay more than the current net asset value when buying units / shares and may receive less than the current net asset value when selling them.
The S&P 500 Low Volatility High Dividend Net Total Return Index is a product of S&P Dow Jones Indices LLC or its affiliates (“SPDJI”), and has been licensed for use by Invesco UK Services Limited. Standard & Poor’s® and S&P® are registered trademarks of Standard & Poor’s Financial Services LLC (“S&P”); Dow Jones® is a registered trademark of Dow Jones Trademark Holdings LLC (“Dow Jones”); and these trademarks have been licensed for use by SPDJI and sublicensed for certain purposes by Invesco UK Services Limited. The Invesco S&P 500 High Dividend Low Volatility UCITS ETF Dist is not sponsored, endorsed, sold or promoted by SPDJI, Dow Jones, S&P, or their respective affiliates and none of such parties make any representation regarding the advisability of investing in such product(s) nor do they have any liability for any errors, omissions, or interruptions of the S&P 500 Low Volatility High Dividend Net Total Return Index.”

Translation (ENDE, 2021-09-30):
# Es kann nicht garantiert werden, dass die angestrebten Ziele erreicht werden.
Auf dem Sekundärmarkt erworbene ETF-Anteile können normalerweise nicht direkt an den ETF zurückgegeben werden. Am Sekundärmakt müssen Anleger Anteile mit Hilfe eines Intermediärs (z.B. eines Brokers) kaufen und verkaufen. Hierfür können Gebühren anfallen. Drüber hinaus bezahlen die Anleger beim Kauf von Anteilen unter Umständen mehr als den aktuellen Nettoinventarwert und erhalten beim Verkauf unter Umständen weniger als den aktuellen Nettoinventarwert.
Der S&P 500 Low Volatility High Dividend Net Total Return Index ist ein Produkt der S&P Dow Jones Indices LLC oder ihrer verbundenen Unternehmen („SPDJI“) und wurde zur Nutzung durch Invesco lizenziert.
Standard & Poor’s® und S&P® sind eingetragene Warenzeichen der Standard & Poor’s Financial Services LLC („S&P“). Dow Jones® ist ein eingetragenes Warenzeichen der Dow Jones Trademark Holdings LLC („Dow Jones“). Diese Warenzeichen wurden von SPDJI zur Nutzung lizenziert und von Invesco für gewisse Zwecke unterlizenziert. Der Invesco S&P 500 High Dividend Low Volatility UCITS ETFwird von SPDJI, Dow Jones, S&P und deren jeweiligen verbundenen Unternehmen nicht gesponsert, empfohlen, verkauft oder beworben. Keine dieser Parteien gibt irgendwelche Zusicherungen hinsichtlich der Ratsamkeit von Anlagen in dieses/diese
# Risk and reward profile
Lower risk	Higher risk
Typically lower rewards	Typically higher rewards
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |

Translation (ENDE, 2022-08-31):
# Risiko- und Ertragsprofil
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |

Geringeres Risiko	Höheres Risiko
|  | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | 2013 | 2012 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Üblicherweise geringere | Üblicherweise höhere | ETF | 19,48 | 12,25 | 29,95 | -13,66 | 20,89 | 13,82 | 1,33 | - | - | - |
| Renditen | Renditen | Index | 19,71 | 12,67 | 30,25 | -13,50 | 21,24 | 14,30 | 1,82 | - | - | - |

|  | Rollierend | e 12-Monats 08.21 | -Wertent 08.20 | wicklung 08.19 | (%) 08.18 | 08.17 | 08.16 | 08.15 | 10.14 | 08.13 | 08.12 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
|  | 08.22 | 08.21 | 08.20 | 08.19 | 08.18 | 08.17 | 08.16 | 08.15 | 08.14 | 08.13 |
| ETF | -18,86 | 43,80 | 9,11 | -1,79 | 8,52 | 18,84 | 7,21 | 5,62 | - | - |
| Index | -18,69 | 44,19 | 9,48 | -1,56 | 8,73 | 19,24 | 7,62 | 6,24 | - | - |
| Kosten und Erträge können als Ergebnis von |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
# Costs may increase or decrease as result of currency and exchange rate fluctuations. Consult the legal documents for further information on costs.
Source: Invesco, Bloomberg L.P., FactSet. ETF performance shown is calculated with reference to the Net Asset Value, inclusive of net reinvested income and net of ongoing charges and portfolio transaction costs, in USD. The figures do not reflect the actual share price, the impact of the bid/offer spread or broker commissions. Returns may increase or decrease as a result of currency fluctuations. ETF NAV performance differs from that of the index due to the ongoing charges and portfolio transaction costs and due to the fact that the ETF does not necessarily always hold all the securities in the index in their respective weighting. This ETF does not charge an entry fee. For share classes with fewer than ten 12 month periods since launch, performance data does not exist for some of the periods covered in the standardised 12 month performance table.

Translation (ENDE, 2022-08-31):
# Währungs- und Wechselkursschwankungen steigen oder fallen. Weitere Informationen zu den Kosten finden Sie in den Verkaufsunterlagen.
Quelle: Invesco, Bloomberg L.P., FactSet. Die angezeigte ETF-Wertentwicklung wird mit Bezug auf den Netto- Inventarwert (NAV), inkl. Wiederanlage der Bruttoerträge und abzüglich laufender Gebühren und Portfolio- Transaktionskosten in USD berechnet. Weitere Kosten wie z.B. Depotführungsgebühren und Transaktionskosten können den Ertrag zusätzlich mindern. Die Zahlen spiegeln nicht den aktuellen Aktienkurs, die Auswirkungen der Spanne zwischen An- und Verkaufskursen oder Broker-Provisionen wider. Der angezeigte Index gibt die Gesamtrendite abzüglich reinvestierter Dividendenausschüttungen in USD an und dient nur zu Illustrationszwecken. Erträge können aufgrund von Währungsschwankungen steigen oder fallen. Die ETF-NAV- Wertentwicklung unterscheidet sich von der des Index aufgrund der laufenden Gebühren und Portfolio- Transaktionskosten und aufgrund der Tatsache, dass der ETF nicht unbedingt immer alle Wertpapiere im Index in ihrer jeweiligen Gewichtung enthält. Dieser ETF erhebt keinen Ausgabeaufschlag.
# Geographic allocation (%)
- United States	66.74
- Japan	11.11
- Canada	9.81
- Brazil	4.15
- United Kingdom	2.63
- Luxembourg	1.15
- Netherlands	1.01
- France	0.92
- Hong Kong	0.47
- Others	2.00Source: Invesco, as at 31 Aug 2022 Sector allocation (%)
- Financials	26.42
- Consumer discretionary	17.02
- Materials	10.84
- Health care	10.71
- Information technology	10.31
- Energy	8.36
- Communication services	8.26
- Industrials	4.48
- Consumer staples	2.91
- Real estate	0.42
- Utilities	0.26Source: Invesco, as at 31 Aug 2022

Translation (ENDE, 2022-08-31):
# Länderschwerpunkte (%)
- Vereinigte Staaten	66,74
- Japan	11,11
- Kanada	9,81
- Brasilien	4,15
- Vereinigtes Königreich	2,63
- Luxemburg	1,15
- Niederlande	1,01
- Frankreich	0,92
- Hongkong	0,47
- Sonstige	2,00Quelle: Invesco, per 31 Aug 2022 Sektorschwerpunkte (%)
- Finanzinstitute	26,42
- Konsumgüter	17,02
- Rohstoffe	10,84
- Gesundheitswesen	10,71
- Informationstechnologie	10,31
- Energie	8,36
- Kommunikationsdienste	8,26
- Industrie	4,48
- Basiskonsumgüter	2,91
- Immobilien	0,42
- Versorgungsbetriebe	0,26Quelle: Invesco, per 31 Aug 2022
| Top 10 holdings* |  | (total holdings: 52) |
| --- | --- | --- |
| Holding | Sector | % |
| Sanofi | Health Care | 4.7 |
| Total | Energy | 4.0 |
| SAP | Information Technology | 3.5 |
| Deutsche Telekom | Communication Services | 3.4 |
| AstraZeneca | Health Care | 3.1 |
| Muenchener Rueckversicherungs-Gesellschaft | Financials | 3.1 |
| UPM-Kymmene | Materials | 2.9 |
| Veolia Environnement | Utilities | 2.9 |
| Carrefour | Consumer Staples | 2.6 |
| CaixaBank | Financials | 2.6 |

Translation (ENDE, 2022-02-28):
| 28. Februar 2022 |  |
| --- | --- |
| Top 10 Einzeltitel* Einzeltitel | Sektor | (Titel gesamt: 52) % |
| Sanofi | Gesundheitswesen | 4,7 |
| Total | Energie | 4,0 |
| SAP | Informationstechnologie | 3,5 |
| Deutsche Telekom | Kommunikationsdienste | 3,4 |
| AstraZeneca | Gesundheitswesen | 3,1 |
| Muenchener Rueckversicherungs-Gesellschaft | Finanzinstitute | 3,1 |
| UPM-Kymmene | Werkstoffe | 2,9 |
| Veolia Environnement | Versorgungsbetriebe | 2,9 |
| Carrefour | Basiskonsumgüter | 2,6 |
| CaixaBank | Finanzinstitute | 2,6 |
| NAV and fees |  | Portfolio breakdown* |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Current NAV |  |  | in % |
| EUR 11.28	 |  | Stocks | 44.10 |
| 12 month price high |  | UK | 10.36 |
| 12 month price low |  | Canada | 10.17 |
| EUR 11.19 (25/02/2022) |  | United States | 9.01 |
| Minimum investment  2 |  | Europe | 6.79 |
| EUR 1,000	 |  | Japan | 5.25 |
| Entry charge |  | Emerging Markets | 2.52 |
| Annual management fee |  | Options | 21.60 |
| 1.25% |  | Bonds | 5.40 |
| Ongoing charges  3 |  | Australia | 13.92 |
| 1.85% |  | Canada | 7.32 |
|  |  | Japan | 6.42 |
|  |  | United States | 0.21 |
|  |  | UK | -5.24 |
|  |  | Europe | -17.23 |
|  |  | Commodities | 5.72 |
|  |  | Agriculture | 4.41 |
|  |  | Precious Metal | 1.56 |
|  |  | Energy | 0.64 |
|  |  | Industrial Metals | -0.90 |
|  |  | Commodity Optimal Roll | 46.91 |
|  |  | Total | 123.73 |

Translation (ENDE, 2022-02-28):
| Rücknahmepreis und Kosten |  | Portfoliostruktur* |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Rücknahmepreis |  |  | in % |
| EUR 11,28	 |  | Aktien | 44,10 |
| Höchstpreis der letzten 12 Monate |  | Großbritannien | 10,36 |
| Tiefstpreis der letzten 12 Monate |  | Kanada | 10,17 |
| EUR 11,19 (25.02.2022) |  | Vereinigte Staaten | 9,01 |
| Mindestanlage  2 |  | Europa | 6,79 |
| EUR 1.000	 |  | Japan | 5,25 |
| Ausgabeaufschlag |  | Emerging Markets | 2,52 |
| Verwaltungsgebühr p.a. |  | Optionen | 21,60 |
| 1,25% |  | Renten | 5,40 |
| Laufende Kosten  3 |  | Australien | 13,92 |
| 1,85% |  | Kanada | 7,32 |
|  |  | Japan | 6,42 |
|  |  | Vereinigte Staaten | 0,21 |
|  |  | Großbritannien | -5,24 |
|  |  | Europa | -17,23 |
|  |  | Rohstoffe | 5,72 |
|  |  | Agrarrohstoffe | 4,41 |
|  |  | Edelmetall | 1,56 |
|  |  | Energie | 0,64 |
|  |  | Industriemetalle | -0,90 |
|  |  | Rohstoff Optimale Rolle | 46,91 |
|  |  | Gesamt | 123,73 |
##  Financial Information		 Sector Allocation (%)	
Net Asset Value (NAV) - Class R Shares
EUR	10.84
Goldman Sachs Global Fixed Income Portfolio (Hedged)	Bloomberg Global Aggregate Bond (Total Return, Hedged, EUR)
Total Net Assets (m)	EUR	750
(Acc.)
Current Duration of Portfolio (years)	6.51
Yield To Worst of Portfolio (%)	3.13
Yield To Maturity of Portfolio (%)	3.13

Translation (ENDE, 2022-08-31):
##  Fondspreis und - volumen		 Fondsstruktur (%)	
Anteilspreis (NAV) - Anteilklasse R
EUR	10.84
Goldman Sachs Global Fixed Income Portfolio (Hedged)	Bloomberg Global Aggregate Bond (Total Return, Hedged, EUR)
Fondsvermögen (in Mio.)	EUR	750
(Thes.)
Aktuelle Duration (in Jahren)	6.51
Yield-to-worst (%)	3.13
Ertrag bei Fälligkeit (%)	3.13
| American Tower Corp	4.3	United States	Real Estate |
| --- |
| Accenture PLC | 4.2 | United States | Software & Services |
| Rentokil Initial PLC | 4.0 | United Kingdom | Commercial & Professional Services |

Translation (ENDE, 2022-08-31):
| American Tower Corp	4.3	Vereinigte Staaten	Immobilien |
| --- |
| Accenture PLC | 4.2 | Vereinigte Staaten | Software & Dienste |
| Rentokil Initial PLC | 4.0 | Großbritannien | Gewerbliche Dienste & Betriebsstoffe |
##  Fund Facts	
ISIN - Other Currency Shares (Acc.) (CHF)  LU1463216314
6.3% Other
0.7% Cash and cash equivalents

Translation (ENDE, 2023-02-28):
##  Fondsfakten	
6.3% Andere
0.7% Barmittel und bargeldnahe Vermögenswerte
8.4% Andere
0.0% Barmittel und bargeldnahe Vermögenswerte
ISIN - Sonstige Währungsanteile (Thes.) (CHF)
LU1463216314
### Key Information
Fund Type	Multi-Asset
Share Class Type	I Capitalisation Share Class Currency		USD
ISIN Code	LU1365052460
Bloomberg Code	NNMAICU LX
Reuters Code	LU1365052460.LUF
OverallMorningstar Rating
TM	
3-yearMorningstar
Rating
TM	
5-yearMorningstar  
TM
Rating
Telekurs Code31444887
Morningstar Ratings 28/02/2023. More info: see Lexicon.

Translation (ENDE, 2023-03-31):
### Wichtige Informationen
Fondstyp	Multi-Asset
Anteilsklassentyp	I, thesaurierend Anteilsklasse		USD
ISIN Code	LU1365052460
Bloomberg Code	NNMAICU LX
Reuters Code	LU1365052460.LUF
OverallMorningstar Rating
TM	
3-yearMorningstar
Rating
TM	
5-yearMorningstar  
TM
Rating
Telekurs Code31444887
Morningstar-Ratings 28.02.2023. Weitere Informationen: siehe Lexikon.
##  Performance (Indexed)	
110
105
100
95
90
85
80
75
01/22	03/22	05/22	07/22	09/22	11/22	01/23	03/23
Goldman Sachs Global Multi-Asset Income Portfolio Base Shares (Stable MDist)
(4)

Translation (ENDE, 2023-02-28):
##  Wertentwicklung (indexiert)	
110
105
100
95
90
85
80
75
01/22	03/22	05/22	07/22	09/22	11/22	01/23	03/23
Goldman Sachs Global Multi-Asset Income Portfolio Base Shares (Stable MDist)
(4)
##  Financial Information		 Sector Allocation (%)		 Region Allocation (%)	
Total Net Assets (m)	USD	35
Net Asset Value (NAV) - Class I Shares (Acc.)
USD	21.90
19.9% Information Technology
13.4% Health Care
11.8% Financials
10.5% Consumer Staples
10.3% Industrials
53.4% North America
32.4% Europe
7.6% Japan
4.0% Asia/Pacific Ex Japan

Translation (ENDE, 2020-08-31):
##  Fondspreis und - volumen		 Fondsstruktur (%)		 Fondsstruktur (Regionen in %)	
Fondsvermögen (in Mio.)	USD	35
Anteilspreis (NAV) - Anteilklasse I (Thes.)
USD	21.90
19.9% Informationstechnologie
13.4% Gesundheitssektor
11.8% Finanzsektor
10.5% Güter des täglichen Bedarfs
10.3% Industrie
53.4% Nordamerika
32.4% Europa
7.6% Japan
4.0% Region Asien-Pazifik ohne Japan
##  Top 10 Holdings(5)
32.1% China
14.5% India
14.6% Taiwan
11.6% Korea, Republic of
5.3% Brazil
2.0% Mexico
3.4% South Africa
2.0% Indonesia
4.6% Saudi Arabia
1.3% United Arab Emirates
2.0% Thailand
6.7% Other
0.0% Cash and cash equivalents

Translation (ENDE, 2022-08-31):
##  Die zehn größten Einzelwertpositionen(5)
32.1% China
14.5% Indien
14.6% Taiwan
11.6% Südkorea
5.3% Brasilien
2.0% Mexiko
3.4% Südafrika
2.0% Indonesien
4.6% Saudi-Arabien
1.3% Vereinigte Arabische Emirate
2.0% Thailand
6.7% Andere
0.0% Barmittel und bargeldnahe Vermögenswerte
| annually, its initial investment universe is reduced by at least 20%, as a result of the application of a “Best-in-Universe” approach and the below mentioned exclusions and restrictions. The fund strives | Fees |  |
| --- | --- | --- |
| to add value through company analysis, engagement and impact measurement. The fund does not | Ongoing Charges | 1.80% |
| have a benchmark. The MSCI AC World (NR) is used as a reference index for long term financial | Annual management fee | 1.50% |
| performance comparison purposes. You can sell your participation in this fund on each (working) day | Fixed Service Fee | 0.25% |

Translation (ENDE, 2023-03-31):
| Kraftwerkskohle und/oder der Ölsandgewinnung. Darüber hinaus gelten strengere Beschränkungen für Anlagen in Unternehmen, die in Aktivitäten im Zusammenhang mit Glücksspiel, Waffen, | Gebühren |  |
| --- | --- | --- |
| Erwachsenenunterhaltung, Pelz- und Spezialleder, Bohrungen in der Arktis sowie Schieferöl und -gas | Laufende Kosten | 1,80% |
| tätig sind. Der Fonds verfügt über ein globales Anlageuniversum, das auf langfristige | Jährliche Managementgebühr | 1,50% |
| gesellschaftliche und ökologische Trends ausgerichtet ist. Das anfängliche Anlageuniversum wird | Servicegebühr | 0,25% |
|  | Since Launch | 1 Mth | 3 Mths | YTD | 1 Yr | 3 Yrs | 5 Yrs | 10 Yrs |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Class IO Shares (Acc.) (GBP) (Close) (4) | 300.60 | 2.90 | 5.25 | (6.66) | (5.06) | 3.45 | 11.27 | 13.42 |
| S & P Developed SmallCap -Net , GBP (5) | 220.96 | 3.17 | 4.44 | (4.91) | (2.62) | 2.89 | 10.08 | 11.40 |
| Morningstar Global Small-Cap Equity (1) |  | 3.71 | 5.50 | (2.94) | (0.29) | 1.38 | 10.10 | 8.92 |
| Quartile Position in Sector (1) |  | 3 | 2 | 3 | 3 | 2 | 2 | 1 |
|  Calendar Year Performance (%)	 |
|  | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 |
| Class IO Shares (Acc.) (GBP) (Close) | 8.4 | 34.0 | 12.7 | -7.1 | 22.4 |
| S & P Developed SmallCap -Net , GBP | 6.0 | 32.5 | 12.2 | -8.8 | 20.7 |

Translation (ENDE, 2020-08-31):
|  | seit Auflegung | 1 Mt. | 3 Mte. | lfd. Jahr | 1 Jahr | 3 Jahre | 5 Jahre | 10 Jahre |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Anteilklasse IO (thes.) (Bewertung zum Börsenschluss) (GBP) (4) | 300.60 | 2.90 | 5.25 | (6.66) | (5.06) | 3.45 | 11.27 | 13.42 |
| S & P Developed SmallCap -Net , GBP (5) | 220.96 | 3.17 | 4.44 | (4.91) | (2.62) | 2.89 | 10.08 | 11.40 |
| Sektordurchschnitt Globale Small-Cap- Aktien (1) |  | 3.71 | 5.50 | (2.94) | (0.29) | 1.38 | 10.10 | 8.92 |
| Quartil (1) |  | 3 | 2 | 3 | 3 | 2 | 2 | 1 |
|  Performance (Kalenderjahre, in %)	 |
|  | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 |
| Anteilklasse IO (thes.) (Bewertung zum Börsenschluss) (GBP) | 8.4 | 34.0 | 12.7 | -7.1 | 22.4 |
| S & P Developed SmallCap -Net , GBP | 6.0 | 32.5 | 12.2 | -8.8 | 20.7 |
##  Performance (Indexed)	
180
160
140
120
100
80
60
40
20
10/15	10/17	10/19	10/21	10/23
Goldman Sachs North America Energy & Energy Infrastructure Equity Portfolio - Class R Shares (Acc.) (EUR)
(5)

Translation (ENDE, 2022-08-31):
##  Wertentwicklung (indexiert)	
180
160
140
120
100
80
60
40
20
10/15	10/17	10/19	10/21	10/23
Goldman Sachs North America Energy & Energy Infrastructure Equity Portfolio - Class R Shares (Acc.) (EUR)
(5)
##  Sector Allocation (%)	
Goldman Sachs Global Fixed Income Plus Portfolio (Hedged)	Bloomberg Global Aggregate Bond (Total Return, Hedged, EUR)
Current Duration of Portfolio (years)	6.03
Yield To Worst of Portfolio (%)	3.72
Yield To Maturity of Portfolio (%)	3.76

Translation (ENDE, 2023-02-28):
##  Fondsstruktur (%)	
Goldman Sachs Global Fixed Income Plus Portfolio (Hedged)	Bloomberg Global Aggregate Bond (Total Return, Hedged, EUR)
Fondsvermögen (in Mio.)	EUR	1,500
Aktuelle Duration (in Jahren)	6.03
Ertrag bei Fälligkeit (%)	3.76
Yield-to-worst (%)	3.72