### The fund-specific investment policy of the AIF stated in Annex B, "AIF summary", shall specify the maxima (upper limits) applying to fees that are dependent on the AIF's assets, and the annual report shall state the amounts actually debited.
- Fees not dependent on the AIF's assets:The AIFM and the Depositary shall also be entitled to reimbursement of the following fees and outlays incurred in the performance of their functions:
- the costs of drawing up, printing and mailing the annual and half-yearly reports and other publications prescribed by law;
- the costs of notices from the AIF to the investors that are published in the publication media and any other newspapers or electronic media designated by the AIFM (with the exception of prices published in the domestic publication medium of the AIF);
- fees and costs for licensing and supervision of the AIF abroad;
- fees payable in connection with the AIF's distribution at home and abroad (e.g. advisory, legal and translation costs);
- fees in connection with any listing of the AIF on an exchange;	53
- fees, costs and charges in connection with determining and publishing tax factors for all countries in which the Investment Company is authorised for public sale or private placements take place and such tax factors are required, such charges to be based on the actual outlays at standard market rates;
- fees payable for paying agents, representatives and other proxies performing similar functions abroad;
- an appropriate proportion of printing and advertising costs incurred directly in connection with the distribution and sale of units;
- fees paid to auditors and tax advisors for services rendered in the best interests of the investors;
- transaction-related remunerations in favour of the AIFM in connection with administrative activities;
- set-up costs;
- extraordinary measures;
- liquidation costs.

Translation (ENDE, 2018-03-28):
### In der fondsspezifischen Anlagepolitik des AIF im Anhang B „AIF im Überblick“ wird über die maximale Höhe der vom Vermögen des AIF abhängigen Gebühren und im Jahresbericht über deren tatsächliche Höhe informiert.
- Vom Vermögen unabhängige Gebühren:Der AIFM und die Verwahrstelle haben ausserdem Anspruch auf Ersatz der folgenden Auslagen, die ihnen in Ausübung ihrer Funktion entstanden sind:
- Kosten für die Vorbereitung, den Druck und den Versand der Jahres- und Halbjahresberichte sowie weiterer gesetzlich vorgeschriebener Publikationen;
- Kosten für die Veröffentlichung der an die Anleger in den Publikationsorganen und evtl. zusätzlichen vom AIFM bestimmten Zeitungen oder elektronischen Medien gerichteten Mitteilungen des AIF (mit Ausnahme der Preispublikationen im inländischen Publikationsorgan des AIF);
- Gebühren und Kosten für Bewilligungen und die Aufsicht des AIF im Ausland;
- Gebühren, die im Zusammenhang mit dem Vertrieb im In- und Ausland anfallen (z.B. Beratungs-, Rechts-, Übersetzungskosten);
- Gebühren, die im Zusammenhang mit einer allfälligen Kotierung des AIF an einer Börse anfallen;
- Gebühren, Kosten und Honorare im Zusammenhang mit der Ermittlung und Veröffentlichung von  Steuerfaktoren  für  sämtliche Länder,  wo  Vertriebszulassungen  bestehen  oderPrivatplatzierungen vorliegen und dies erforderlich ist, nach Massgabe der effektiven Aufwendungen zu marktmässigen Ansätzen;
- Gebühren für Zahlstellen, Vertreter und andere Repräsentanten mit vergleichbarer Funktion im Ausland;
- ein angemessener Anteil an Kosten für Drucksachen und Werbung, welche direkt im Zusammenhang mit dem Anbieten und Verkauf von Anteilen anfallen;
- Honorare von Wirtschaftsprüfern und von Steuerberatern, soweit diese Aufwendungen im Interesse der Anleger getätigt werden;
- Transaktionsbezogene Vergütungen zu Gunsten des AIFM im Zusammenhang mit der Administration oder dem Risikomanagement;
- Gründungskosten;
- Ausserordentliche Dispositionen;
- Liquidationskosten.