# Allianz Neo ISR 2019
Investment Portfolio as at 31/03/2021
| ISIN | Securities | Shares/ Currency (in 1,000)/ Contracts | Holdings 31/03/2021 | Price | Market Value in EUR | % of Subfund assets |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Securities and money-market instruments admitted to an official stock exchange listing |  |  |  |  | 147,546,003.76 | 99.28 |
| Equities |  |  |  |  | 147,546,003.76 | 99.28 |
| Belgium |  |  |  |  | 6,864,194.06 | 4.62 |
| BE0003810273	Proximus | Shs | 366,188 | EUR | 18.745 | 6,864,194.06 | 4.62 |
| France |  |  |  |  | 74,191,447.48 | 49.92 |
| FR0000120073	Air Liquide | Shs | 84,084 | EUR | 139.050 | 11,691,880.20 | 7.87 |
| FR0000120628	AXA | Shs | 585,000 | EUR | 23.150 | 13,542,750.00 | 9.11 |
| FR0000120644	Danone | Shs | 99,614 | EUR | 58.800 | 5,857,303.20 | 3.94 |
| FR0010208488	Engie | Shs | 410,000 | EUR | 12.035 | 4,934,350.00 | 3.32 |
| FR0000052292	Hermes International | Shs | 1,000 | EUR | 947.400 | 947,400.00 | 0.64 |
| FR0000120321	L’Oréal | Shs | 17,859 | EUR | 327.800 | 5,854,180.20 | 3.94 |
| FR0000133308	Orange | Shs | 1,040,583 | EUR | 10.560 | 10,988,556.48 | 7.39 |
| FR0000120578	Sanofi | Shs | 55,090 | EUR | 83.860 | 4,619,847.40 | 3.11 |
| FR0000121220	Sodexo | Shs | 28,000 | EUR | 82.560 | 2,311,680.00 | 1.55 |
| FR0000120271	TOTAL | Shs | 334,000 | EUR | 40.250 | 13,443,500.00 | 9.05 |
| Germany |  |  |  |  | 45,697,985.80 | 30.75 |
| DE000BASF111  BASF | Shs | 95,687 | EUR | 71.880 | 6,877,981.56 | 4.63 |
| DE0005439004	Continental | Shs | 56,648 | EUR | 113.450 | 6,426,715.60 | 4.32 |
| DE0006062144	Covestro | Shs | 110,201 | EUR | 58.200 | 6,413,698.20 | 4.32 |
| DE0005552004	Deutsche Post | Shs | 150,229 | EUR | 46.600 | 7,000,671.40 | 4.71 |
| DE0005557508	Deutsche Telekom | Shs | 406,301 | EUR | 17.115 | 6,953,841.62 | 4.68 |
| DE0006599905	Merck | Shs | 43,762 | EUR | 145.950 | 6,387,063.90 | 4.30 |
| DE0007164600	SAP | Shs | 54,442 | EUR | 103.560 | 5,638,013.52 | 3.79 |
| The Netherlands |  |  |  |  | 20,792,376.42 | 13.99 |
| NL0013267909	Akzo Nobel | Shs | 72,693 | EUR | 95.660 | 6,953,812.38 | 4.68 |
| NL0010273215	ASML Holding | Shs | 13,692 | EUR | 516.300 | 7,069,179.60 | 4.76 |
| NL0000009538	Philips | Shs | 139,979 | EUR | 48.360 | 6,769,384.44 | 4.55 |
| Investments in securities and money-market instruments |  |  |  |  | 147,546,003.76 | 99.28 |
| Deposits at financial institutions |  |  |  |  | 6,116,120.91 | 4.12 |
| Sight deposits |  |  |  |  | 6,116,120.91 | 4.12 |
| State Street Bank International |  |  |  |  |  |  |
| GmbH, Luxembourg Branch Cash at Broker and Deposits for | EUR |  |  |  | 3,426,120.91 | 2.31 |
| collateralisation of derivatives | EUR |  |  |  | 2,690,000.00 | 1.81 |
| Investments in deposits at financial institutions |  |  |  |  | 6,116,120.91 | 4.12 |
|  |  |  |  |  |  |  |
| Securities | Shares/ | Holdings |  | Price | Unrealised | % of |
|  | Currency (in 1,000)/ Contracts | 31/03/2021 |  |  | gain/loss in EUR | Subfund assets |
| Derivatives |  |  |  |  |  |  |
| Holdings marked with a minus are short positions. |  |  |  |  |  |  |
| OTC-Dealt Derivatives |  |  |  |  | -4,985,747.50 | -3.36 |
| Swap Transactions |  |  |  |  | -4,985,747.50 | -3.36 |
| Total Return Swaps |  |  |  |  | -4,985,747.50 | -3.36 |
| Total Return Swap - 31.01.2028 | EUR | 147,380,000.00 |  |  | -2,821,881.91 | -1.90 |
| Total Return Swap with autocallable feature - 31.01.2028 | EUR | 153,195,000.00 |  |  | -2,163,865.59 | -1.46 |
| Investments in derivatives |  |  |  |  | -4,985,747.50 | -3.36 |
| Net current assets/liabilities | EUR |  |  |  | -59,202.89 | -0.04 |
| Net assets of the Subfund | EUR |  |  |  | 148,617,174.28 | 100.00 |
| Net asset value per share |  |  |  |  |  |  |
| - Class IT7 (EUR) (accumulating) Shares in circulation | EUR |  |  |  | 970.06 |  |
| - Class IT7 (EUR) (accumulating) | Shs |  |  |  | 153,204 |  |

Details of the changes in portfolio composition during the period under review can be obtained free of charge from Allianz Global Investors GmbH - Luxembourg Branch.
| Statement of Net Assets |  |  | Statement of Changes in Net Assets |  |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| as at 31/03/2021 |  |  | for the period from 01/10/2020 to 31/03/2021 |
|  | EUR |  |  | EUR |
| Securities and money-market instruments |  |  | Net assets at the beginning of the period | 127,586,370.08 |
| (Cost Price EUR 134,073,495.58) | 147,546,003.76 |  | Subscriptions | 0.00 |
| Cash at banks | 6,116,120.91 |  | Redemptions | -5,838,368.97 |
| Dividend receivable | 243,176.00 |  | Result of operations | 26,869,173.17 |
| Receivable on |  |  | Net assets at the end of the period | 148,617,174.28 |
| - securities transactions | 534,291.57 |  |
| Total Assets | 154,439,592.24 |
| Interest liabilities on swap transactions | -220,440.00 |
| Payable on |  |
| - redemptions of fund shares | -79,975.96 |
| - securities transactions | -385,091.65 |
| Other payables | -151,162.85 |
| Unrealised loss on |  |
| - swap transactions | -4,985,747.50 |
| Total Liabilities | -5,822,417.96 |
| Net assets | 148,617,174.28 |

| Statement of Changes in Shares |  |
| --- | --- |
|  | 2020/2021 | 2019/2020 |
| Number of shares in issue at the beginning of the period | 159,694 | 0 |
| Number of shares issued | 0 | 162,000 |
| Number of shares redeemed | -6,490 | -2,306 |
| Number of shares in issue at the end of the period | 153,204 | 159,694 |

Translation (ENDE, 2021-03-31):
# Allianz Neo ISR 2019
Das Ziel dieses Fonds besteht darin, einen jährlichen Kupon auf den ursprünglichen NIW des Teilfonds zu erwirtschaften, was jedoch nur erzielt wird, wenn der zugrunde liegende Akti- enkorb an vorab festgelegten Beobachtungsdaten die nach- stehend beschriebenen vorab festgelegten Schwellen über- schreitet.
Die Struktur sieht ab dem zweiten Jahr eine Autocallable-Funk- tion vor:
- 2. bis 8. Jahr: Wenn Korb > 100 % des ursprünglichen Stands => Autocall bei 100 % + 5,35 %*n (Anzahl der Jahre)
- Andernfalls im 8. Jahr:
- Wenn der Korb zwischen 70 % und 100 % des ursprüngli- chen Stands endet, erhält der Anleger sein Kapital
- Wenn der Korb zwischen 70 % und 50 % endet, entstehendem Anleger Verluste
- Wenn der Korb nicht mehr als 50 % beträgt, erhält der An- leger 50 %Fondszusammensetzung:
- Korb mit 20 Aktien, die nach dem SRI AllianzGI-Universumausgewählt werden.
- Total Return Swap (Finanzierungskomponente)
- Aktienswaps (optionale Komponente) für den durch die Struktur definierten möglichen Kupon.

Zwischen 1. Oktober 2020 und 31. März 2021 ist der Nettoin- ventarwert um 21,89 % gestiegen, im Vergleich dazu fiel der Aktienkorb um 28,62 %.
In diesem Zeitraum wurden 4 % der ursprünglich ausgegebe- nen Aktien zurückgenommen (der Fonds steht nicht zur Zeich- nung zur Verfügung).
Das genaue Ergebnis im Berichtszeitraum ist in der Tabelle
„Wertentwicklung der Teilfonds“ auf den Seiten 2 und 3 ausge- wiesen. Weitergehende Informationen über den Fonds finden sich im Verkaufsprospekt sowie in den Wesentlichen Anleger- informationen.
Struktur des Teilfondsvermögens in %	
75 
60 49,92
|  |  |  |
| --- | --- | --- |
|  |  | 30,75 |
|  |  |  |  | 13,99 4,62 |
|  |  |  |  |  |  |  0,72  |

45
30
15
0
| Frankreich | Deutschland | Niederlande | Belgien | Sonstige Vermögenswerte |
| --- | --- | --- | --- | --- |

| Der Teilfonds in Zahlen	 |
| --- |
|  |  | 31.03.2021 | 30.09.2020 |
| Teilfondsvermögen in Mio. EUR |  | 148,6 | 127,6 |
| Aktienumlauf in Stück |  |  |  |
| - Klasse IT7 (EUR) (thesaurierend) | WKN: A2P NQK/ISIN: LU2026691746 | 153.204 | 159.694 |
| Aktienwert in EUR |  |  |  |
| - Klasse IT7 (EUR) (thesaurierend) | WKN: A2P NQK/ISIN: LU2026691746 | 970,06 | 798,94 |
| Weitere Informationen über Auflegungs- und Auflösungstermine finden Sie in den Tabellen zur Wertentwicklung auf den Seiten 2 bis 3. |  |