# MILLESIMA 2026
UCITS ESTABLISHED IN THE FORM OF A MUTUAL FUND
Governed by the French Monetary and Financial Code
Management Company
EDMOND DE ROTHSCHILD ASSET MANAGEMENT (FRANCE)
47 Rue du Faubourg Saint Honoré 75008 Paris, France
Opinion
In performance of the audit engagement entrusted to us by the Management Company, we have carried out the audit of the annual financial statements of the UCITS established in the form of the MILLESIMA 2026 mutual fund relating to the year ended 31 March 2021, as attached to this report.
We certify that the annual financial statements are, in conformity with French accounting rules and principles, accurate and consistent, and give a true and fair view of the financial performance for the previous financial year as well as the financial position and assets of the UCITS established as a mutual fund at the end of the financial year.
Basis of opinion
Audit terms of reference
We conducted our audit in accordance with the professional auditing standards applicable in France. We believe that the evidence gathered is sufficient and appropriate to justify our opinion. Our responsibilities pursuant to these standards are set out in the
“Statutory Auditor’s responsibilities relating to the audit of the annual financial statements” section of this report.
Independence
We conducted our audit in accordance with the rules of independence set out in the French Commercial Code and the Code of Ethics for Statutory Auditors, for the period from 01/04/2020 to the date of issue of our report.

Translation (ENDE, 2021-03-31):
# MILLESIMA 2026
ALS FONDS COMMUN DE PLACEMENT ERRICHTETER OGAW
gemäß dem französischen Währungs- und Finanzgesetzbuch
Verwaltungsgesellschaft
EDMOND DE ROTHSCHILD ASSET MANAGEMENT
47, rue du Faubourg Saint Honoré 75008 PARIS
Testat
In Ausübung des Mandats, das uns von der Verwaltungsgesellschaft erteilt wurde, haben wir den Jahresabschluss des OGAW in Form des Fonds Commun de Placement MILLESIMA 2026 für das am 31. März 2021 abgelaufene Geschäftsjahr, der dem vorliegenden Bericht beiliegt, geprüft.
Wir bestätigen, dass der Jahresabschluss nach den in Frankreich geltenden Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden ordnungsgemäß und aufrichtig erstellt wurde und ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild des Geschäftsergebnisses des abgelaufenen Geschäftsjahres sowie der Finanz- und Vermögenslage des als Fonds Commun de Placement errichteten OGAW zum Ende dieses Geschäftsjahres vermittelt.
Begründung des Testats
Prüfungsstandard
Unsere Prüfung wurde entsprechend den in Frankreich geltenden Vorschriften zur Berufsausübung durchgeführt. Wir sind der Ansicht, dass die uns vorliegenden Elemente eine hinreichend sichere Grundlage für unser Testat bilden. Die Verantwortlichkeiten, denen wir gemäß diesen Vorschriften unterliegen, sind in dem Abschnitt
„Verantwortlichkeiten des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresabschlusses“ des vorliegenden Berichts angegeben.
Unabhängigkeit
Unser Prüfungsmandat wurde unter Einhaltung der Unabhängigkeitsanforderungen, die durch das französische Handelsgesetzbuch (Code de Commerce) und durch den Abschlussprüferkodex vorgesehen sind, für den Zeitraum vom 01.04.2020 bis zum Datum der Herausgabe unseres Berichts ausgeübt.