# INFORMATION TO THE SHAREHOLDERS AND TO THE INVESTORS IN SWITZERLAND
## (Unaudited) (continued)
Performances of the Sub-Funds distributed in Switzerland:
| Sub-Funds | Classes of Shares | Date of launch | N.A.V. as at 03.31.20 | 2020 In % | 2019 In % | 2018 In % | 2017 in % | 2016 in % |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| EDMOND DE ROTHSCHILD FUND - VALUE | US | A EUR | 01.20.16 | 147.84 | -33.36 | 8.06 | -9.29 | 31.35 | - |
|  | A EUR (H) | 01.20.16 | 94.89 | -37.16 | -4.67 | 1.87 | 21.44 | - |
|  | A USD | 01.20.16 | 140.11 | -34.88 | -1.34 | 4.31 | 23.28 | - |
|  | B EUR | 01.20.16 | 129.77 | -33.36 | 8.06 | -9.28 | 28.84 | - |
|  | CR EUR | 04.04.18 | 73.06 | -33.20 | - | - | - | - |
|  | CR USD | 01.11.19 | 67.98 | -34.72 | - | - | - | - |
|  | I EUR | 01.20.16 | 184.03 | -32.70 | 9.14 | -8.37 | 32.67 | - |
|  | I EUR (H) | 01.20.16 | 94.33 | -36.64 | -3.79 | 2.80 | 22.73 | - |
|  | I USD | 01.20.16 | 140.40 | -34.24 | -0.35 | 5.36 | 24.52 | - |
|  | J EUR | 01.20.16 | 143.29* | -31.88 | 9.93 | -8.51 | 30.14 | - |
|  | J EUR(H) | 01.20.16 | 65.00* | -36.29 | -3.67 | 2.55 | 20.41 | - |
|  | K EUR | 01.20.16 | 227.41 | -32.77 | 8.99 | -8.51 | 32.47 | - |
|  | N EUR | 01.20.16 | 80.03 | -32.57 | 9.38 | -8.14 | 33.01 | - |
|  | N EUR (H) | 03.07.18 | 59.74 | -36.37 | -3.50 | - | - | - |
|  | N USD | 02.22.16 | 97.70 | -34.10 | -0.13 | 5.62 | 24.83 | - |
|  | O EUR | 01.30.17 | 67.16* | -32.24 | 9.50 | -8.20 | - | - |
|  | R EUR | 01.20.16 | 205.46 | -33.63 | 7.62 | -9.65 | 30.82 | - |
|  | R USD | 01.20.16 | 107.26 | -35.14 | -1.74 | 3.91 | 22.79 | - |
| EDMOND DE ROTHSCHILD FUND - HEALTHCARE | A EUR | 07.02.15 | 1,028.18 | 2.61 | 19.64 | -14.84 | 13.93 | - |
|  | A USD | 07.02.15 | 225.03 | 0.27 | 9.23 | -2.07 | 6.92 | - |
|  | CR EUR | 04.04.18 | 124.60 | 2.79 | - | - | - | - |
|  | I EUR | 07.02.15 | 368.43 | 3.48 | 20.79 | -13.99 | 15.05 | - |
|  | I USD | 11.17.16 | 116.43 | 1.10 | 10.30 | -1.11 | - | - |
|  | K EUR | 07.02.15 | 325.69 | 3.48 | 21.00 | -14.11 | 14.91 | - |
|  | N EUR | 04.28.17 | 108.14 | 3.84 | 21.45 | - | - | - |
|  | R EUR | 07.02.15 | 336.81 | 2.27 | 19.18 | -15.18 | 13.48 | - |
| EDMOND DE GLOBAL VALUE | ROTHSCHILD | FUND | - | A EUR | 07.09.15 | 134.93 | -34.47 | 4.45 | -5.64 | 30.00 | - |
|  | A USD | 07.09.15 | 107.68 | -35.96 | -4.67 | 8.51 | 22.01 | - |
|  | B EUR | 02.20.16 | 98.66* | -34.27 | 4.50 | -5.63 | 29.80 | - |
|  | CR EUR | 04.04.18 | 69.10 | -34.30 | - | - | - | - |
|  | I EUR | 07.09.15 | 15,019.75 | -33.82 | 5.35 | -4.86 | 31.35 | - |
|  | K EUR | 07.09.15 | 211.04 | -33.88 | 5.37 | -5.36 | 32.40 | - |
|  | K GBP | 08.07.17 | 68.58 | -32.10 | 3.57 | - | - | - |
|  | N EUR | 07.09.15 | 77.43 | -33.68 | 5.75 | -4.99 | 32.93 | - |
|  | R EUR | 07.09.15 | 134.15 | -34.73 | 4.04 | -6.00 | 29.54 | - |

Translation (ENDE, 2020-03-31):
# INFORMATIONEN FÜR ANTEILINHABER UND INVESTOREN IN DER SCHWEIZ
## (Ungeprüft)
EDMOND DE ROTHSCHILD ASSET MANAGEMENT
(SUISSE) S.A. von der Swiss Financial Market Supervisory Authority FINMA als Schweizer Vertretung der SICAV eingetragenen Teilfonds zugelassen.
Der Verkaufsprospekt, das Dokument mit den wesentlichen Informationen für den Anleger (KIID), die
Satzung, die Jahres- und Halbjahresberichte der SICAV sowie die Liste der von der SICAV im Berichtszeitraum getätigten Käufe und Verkäufe können kostenlos bei der Hauptniederlassung der Schweizer Vertretung angefordert werden.

##### TER (Total Expense Ratio)
Die jeweilige Total Expense Ratio (TER) wird für jeden Teilfonds zum 31. März 2020 nach den (von der FINMA genehmigten) Empfehlungen der S.F.A.M.A berechnet und ist in den statistischen Angaben zu den einzelnen Teilfonds enthalten.
Die Total Expense Ratio (TER) ist die Kennzahl für die Gesamtausgaben (mit Ausnahme der Transaktionskosten), die der Fonds jährlich für jeden Teilfonds übernimmt.
Die TER sollte wie folgt berechnet werden:
TER = Gesamtkosten des Teilfonds/durchschnittlicher Nettoinventarwert des Teilfonds.
Durchschnittlicher Nettoinventarwert des Teilfonds = Betrag des Nettovermögens im Jahresverlauf / Anzahl der Feststellungen.
Falls ein Organismus für gemeinsame Anlagen mindestens 10 % seines Nettovermögens als Dachfonds in andere Organismen für gemeinsame Anlagen (Zielfonds) investiert, die eine Gesamtkostenquote im Sinne der vorliegenden Richtlinien veröffentlichen, muss eine zusammengesetzte (synthetische) Gesamtkostenquote des Dachfonds zum Abschlussdatum des Geschäftsjahres oder zum Ende der ersten Hälfte des Geschäftsjahres berechnet werden. Dies entspricht der Summe folgender Elemente:
- der anteiligen Gesamtkostenquote der einzelnen Zielfonds, gewichtet auf der Grundlage ihres Anteils am Nettovermögen des Dachfonds zum Abschlussdatum,
- der tatsächlich gezahlten Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge der Zielfonds und
- der Gesamtkostenquote des Dachfonds abzüglich der während des Berichtszeitraums von den Zielfonds erhaltenen Erstattungen.

Falls einer der Zielfonds keine Gesamtkostenquote gemäß den vorliegenden Richtlinien veröffentlicht, muss das
folgende Verfahren bei der Offenlegung der für den Dachfonds angefallenen Kosten befolgt werden:
- Es muss darauf verwiesen werden, dass keine zusammengesetzte (synthetische) Gesamtkostenquote für den jeweiligen Anteil des Dachfonds ermittelt werden kann.
- Es muss ein zusammengesetzter (synthetischer) Wert für die Gesamtkosten angegeben werden, die der Dachfonds voraussichtlich haben wird.

Hierzu
O wird eine unvollständige (synthetische) Gesamtkostenquote berechnet, die – gewichtet auf der Grundlage des Anteils an der Anlage des Dachfonds – die Gesamtkostenquoten aller Zielfonds umfasst, für die die Gesamtkostenquote gemäß den vorliegenden Richtlinien ermittelt wird (d. h. Zielfonds mit Gesamtkostenquote), und
O hierzu werden für jeden der anderen Zielfonds (d. h. Zielfonds ohne Gesamtkostenquote) die Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge zuzüglich einer möglichst genauen Schätzung der Obergrenze der für die Gesamtkostenquote maßgeblichen Kosten addiert. Dieser Wert – der auf der Grundlage der Gewichtung der Zielfonds im Dachfonds gewichtet wird – muss die maximale Verwaltungsgebühr und die aktuellste verfügbare performancebasierte Verwaltungsgebühr für diesen Zielfonds enthalten.
Für die während des Berichtszeitraums aufgelegten Teilfonds wird die Total Expense Ratio (TER) nicht angegeben, da sie nicht repräsentativ ist.