Additional Sub-Funds may, with the prior consent of the Central Bank, be added by the Directors, provided however that no additional Sub-Funds may be added by the Directors unless the Directors have taken measures to ensure that the liabilities of each Sub-Fund are limited to their respective net assets. Any additional Sub-Funds to those listed above, their terms and conditions of initial offer/placing of Shares, details of investment objective, policies and restrictions and of any applicable fees and expenses shall be set out in this Prospectus.
The assets and liabilities of the Company shall be allocated to each Sub-Fund in the following manner:
- for each Sub-Fund, the Company shall keep separate books in which all transactions relating to the relevant Sub-Fund shall be recorded and, in particular, the proceeds from the issue of Shares in each Sub-Fund shall be applied in the books of the Company to that Sub-Fund, and the assets and liabilities and income and expenditure attributable thereto shall be applied to such Sub-Fund subject to the provisions below;
- any asset derived from another asset of a Sub-Fund shall be applied in the books of the relevant Sub-Fund as the asset from which it was derived and on each valuation of an asset, the increase or diminution in value thereof shall be applied to the relevant Sub-Fund;
- where the Company incurs a liability which relates to any asset of a particular Sub-Fund or to any action taken in connection with an asset of a particular Sub-Fund, such liability shall be allocated to the relevant Sub-Fund;
- in the case where an asset or a liability of the Company cannot be considered as being attributable to a particular Sub-Fund, the Directors shall have the discretion subject to the approval of the Auditors to determine the basis upon which such asset or liability shall be allocated between the Sub-Funds and the Directors shall have power at any time and from time to time subject to the approval of the Auditors to vary such basis provided that the approval of the Auditors shall not be required in any case where such asset or liability is allocated to all the Sub-Funds pro-rata to the Net Asset Values of each Sub-Fund;provided that all liabilities shall (in the event of a winding up of the Company or a repurchase of all of the Shares of the Sub-Fund), unless otherwise agreed upon with the Company’s creditors, be binding solely on the relevant Sub-Fund to which they are attributable.

Translation (ENDE, 2021-03-03):
Mit vorheriger Zustimmung der Zentralbank kann der Verwaltungsrat weitere Teilfonds auflegen, jedoch nur unter der Voraussetzung, dass er dafür Sorge trägt, dass die Verbindlichkeiten jedes einzelnen Teilfonds auf dessen jeweiliges Nettovermögen beschränkt sind. Weitere Teilfonds zusätzlich zu den oben genannten, deren Bedingungen für die Erstausgabe und das Angebot von Anteilen, Einzelheiten zu Anlagezielen, Anlagepolitik und Anlagebeschränkungen sowie zu den jeweils erhobenen Gebühren und Kosten ergeben sich aus diesem Prospekt.
Aktiva und Passiva der Gesellschaft werden den einzelnen Teilfonds wie folgt zugeordnet:
- die Gesellschaft führt für jeden Teilfonds separate Bücher, in denen alle Transaktionen dokumentiert werden; insbesondere wird der bei Ausgabe von Anteilen jedes Teilfonds erzielte Erlös in den Büchern der Gesellschaft dem betreffenden Teilfonds zugewiesen; und die diesem zuzurechnenden Vermögenswerte und Verbindlichkeiten, Erträge und Aufwendungen werden für diesen nach Maßgabe der nachstehenden Bestimmungen aufgezeichnet;
- jeder Vermögensgegenstand, der aus anderen Vermögenswerten eines Teilfonds stammt, wird in den Büchern des betreffenden Teilfonds als Vermögen desjenigen Vermögenswertes gebucht, aus dem er hervorgegangen ist; bei jeder Bewertung eines solchen Vermögenswertes wird dem betreffenden Teilfonds der Wertanstieg bzw. der Wertverlust zugerechnet;
- Verbindlichkeiten, die der Gesellschaft im Zusammenhang mit dem Vermögen eines bestimmten Teilfonds oder im Zusammenhang mit einer den Vermögenswert betreffenden Handlungen entstehen, werden dem betreffenden Teilfonds zugewiesen;
- für Vermögenswerte und Verbindlichkeiten der Gesellschaft, die nicht einem einzelnen Teilfonds zurechenbar sind, legt der Verwaltungsrat nach freiem Ermessen, und unter Vorbehalt der Genehmigung durch die Wirtschaftsprüfer, die Grundlage fest, nach der diese Vermögenswerte und Verbindlichkeiten unter den einzelnen Teilfonds aufgeteilt werden; der Verwaltungsrat ist berechtigt, wiederum unter Vorbehalt der Genehmigung durch die Wirtschaftsprüfer, diese Grundlage regelmäßig zu ändern, wobei jedoch die Genehmigung durch die Wirtschaftsprüfer dann nicht erforderlich ist, wenn ein solcher Vermögenswert oder eine solche Verbindlichkeit auf alle Teilfonds anteilig im Verhältnis ihrer Nettoinventarwerte aufgeteilt wird;Vorstehend Genanntes gilt mit der Maßgabe, dass sämtliche Verbindlichkeiten nur für diejenigen Teilfonds verbindlich sind, (im Falle der Auflösung der Gesellschaft oder bei Rücknahme sämtlicher Anteile eines Teilfonds) dem sie zugerechnet werden, sofern mit den Gläubigern der Gesellschaft keine abweichende Regelung getroffen wurde.