OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
### The sub-fund aims to exclude companies which:
- significantly and repeatedly violate one of the principles of the United Nations Global Compact,
- are significantly exposed to controversial activities linked in particular to tobacco, steam coal, weapons and the production of non-conventional oil and gas. The strategy does not allow investment in companies that manufacture, use or hold anti-personnel mines, cluster bombs, or chemical, biological, white phosphorus and depleted uranium and nuclear weapons; and
- are exposed to countries considered as highly repressive regimes.

Translation (ENDE, 2022-07-01):
### Der Teilfonds beabsichtigt Unternehmen auszuschließen, die:
- einen der Grundsätze des Global Compact der Vereinten Nationen erheblich und wiederholt verletzen;
- wesentlich an umstrittenen Tätigkeiten beteiligt sind; hierzu zählen insbesondere die Tabakindustrie, Kesselkohle, die Rüstungsindustrie sowie die unkonventionelle Gas- und Erdölproduktion. Die Strategie lässt keine Investition in Unternehmen zu, deren Tätigkeit in der Herstellung, der Verwendung oder dem Besitz von Anti-Personenminen, Streubomben, ABC-Waffen (atomare, biologische oder chemische Kampfmittel), Phosphorbomben oder Waffen aus abgereichertem Uran liegt; und
- auf Länder ausgerichtet sind, deren Regierungsform als sehr repressiv erachtet wird.
### In addition, the is also seeking to have positive long term impacts on the environment, more broadly that climate change and also in social areas.
Several sustainable impacts are incorporated into investment decisions. This is why Candriam has developed an impact assessment methodology based on the analysis of business activities and their contribution to the main sustainable objectives. As part of this assessment, Candriam analysts seek to determine to what extent the products and services of the companies contribute to the achievement of these major sustainable objectives, which are as follows:
- the attenuation and adaptation to climate change;
- resource and waste management;
- promotion of health and well-being;
- Digitalisation and the promotion of innovation;
- adaptation to demographic changes.

Translation (ENDE, 2022-07-01):
### Darüber hinaus ist der Teilfonds bestrebt, die Bereiche Umwelt – noch über den Klimawandel hinaus – und Soziales auf lange Sicht positiv zu beeinflussen.
In die Anlageentscheidungen zugunsten von Unternehmen werden mehrere Nachhaltigkeitsauswirkungen einbezogen. Zu diesem Zweck hat Candriam eine Methode zur Bewertung der Auswirkungen entwickelt, die auf einer Analyse der Geschäftstätigkeiten und deren Beitrag zu den wichtigsten Nachhaltigkeitszielen basiert. Im Rahmen dieser Bewertung ermitteln die Analysten von Candriam, in welchem Ausmaß die Produkte und Dienstleistungen der Unternehmen zur Verwirklichung der im Folgenden aufgeführten großen Nachhaltigkeitsziele beitragen:
- Eindämmung und Anpassung an den Klimawandel;
- Ressourcen- und Abfallmanagement;
- Förderung von Gesundheit und Wohlbefinden;
- Digitalisierung und Förderung von Innovationen;
- Anpassung an den demografischen Wandel.
| Index name | Capitalised €STR Capitalised SONIA (Sterling Overnight Index Average) Capitalised Effective Federal Funds Rate – EFFR or Fed Fund |
| --- | --- |
| Index definition | €STR: represents the short term rate in euros that reflects unsecured overnight borrowing costs in euros for banks in the euro zone. SONIA: the average of the interest rates that banks pay to borrow sterling overnight from other financial institutions. Effective Federal Funds Rate (Interest Rate) - EFFR: the interest rate at which depository institutions lend reserve balances (USD amounts held at Federal Reserve Banks) to each other overnight. |
| Use of the index | In determining risk levels / parameters: - to compare performance,

Translation (ENDE, 2022-08-01):
| Bezeichnung der Benchmark | €STR (kapitalisiert) SONIA (kapitalisiert) (Sterling Overnight Index Average) Effective Federal Funds Rate (kapitalisiert) – EFFR oder Fed Fund |
| --- | --- |
| Definition der Benchmark | €STR: Das ist der kurzfristige Zinssatz in Euro, der den unbesicherten Tagesgeldsatz in Euro für Banken der Eurozone widerspiegelt. SONIA: Das ist der Durchschnittszinssatz, zu dem sich Banken Pfund Sterling von sonstigen Finanzinstituten von einem Tag auf den nächsten ausleihen. Effective Federal Funds Rate (Leitzins) – EFFR: Das ist der Zins, zu dem Finanzinstitute untereinander tägliche Transaktionen mit US-Zentralbankgeld handeln (Salden in USD, die die Banken bei der Fed halten müssen). |
| Verwendung der Benchmark | Bei der Bestimmung des Risikoniveaus/der Risikoparameter: - für einen Performancevergleich;
| Unit | ISIN code | Allocation of distributable income | Currency | Minimum amount of subscription | Original net asset value | Type of subscriber | Foreign exchange risk hedging |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| initial (*) | subscriptio ns |
| Classique | FR0010794792 | Capitalisation | EUR | None | None | EUR 10,000.00 | All subscribers | see risk profile |
| I | FR0010813105 | Capitalisation | EUR | EUR 250,000.00 | None | EUR 10,000.00 | All subscribers | see risk profile |
| I in GBP | FR0013201894 | Capitalisation | GBP | EUR 250,000.00 or the equivalent in GBP | None | GBP 10,000.00 | All subscribers | Full and systematic against the euro |
| N | FR0013202835 | Capitalisation | EUR | None | None | EUR 150.00 | Restricted to distributors | see risk profile |
| I in USD | FR0013446341 | Capitalisation | USD | EUR 250,000.00 or equivalent in USD | None | USD 1,500.00 | All subscribers | All subscribers |
| U | FR0013201886 | Capitalisation | EUR | None | None | EUR 150.00 | Restricted to life assurance products marketed in Italy | see risk profile |
| R | FR0013305190 | Capitalisation | EUR | None | None | EUR 150.00 | Financial intermediaries (including distributors and platforms) which: - have different arrangements with their clients for the provision of investment services in connection with the fund, and

Translation (ENDE, 2022-08-01):
| Anteil | ISIN | Verwendung der ausschüttungs- fähigen Beträge | Basis- währung | Mindestbetrag für Erst-/Folgezeichnung | Erster Netto- inventarwert | Mögliche Zeichner | Wechselkursab sicherung |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Erstzeichnung (*) | Folgezeichnung |  |  |  |
| Classique | FR0010794792 | Thesaurierung | EUR | entfällt | entfällt | EUR 10.000,00 | Alle Anleger | Siehe Risikoprofil |
| I | FR0010813105 | Thesaurierung | EUR | 250.000,00 EUR | entfällt | EUR 10.000,00 | Alle Anleger | Siehe Risikoprofil |
| I in GBP | FR0013201894 | Thesaurierung | GBP | EUR 250.000,00 oder der Gegenwert in GBP | entfällt | GBP 10.000,00 | Alle Anleger | Vollständig und systematisch gegenüber dem Euro |
| I in USD | FR0013446341 | Thesaurierung | USD | EUR 250.000,00 oder der Gegenwert in USD | entfällt | USD 1.500,00 | Alle Anleger | Vollständig und systematisch gegenüber dem Euro |
| N | FR0013202835 | Thesaurierung | EUR | entfällt | entfällt | EUR 150,00 | Den Vertriebsstellen vorbehalten | Siehe Risikoprofil |
| U | FR0013201886 | Thesaurierung | EUR | entfällt | entfällt | EUR 150,00 | In Italien vertriebenen Lebensversicherungsprod ukten vorbehalten | Siehe Risikoprofil |
| R | FR0013305190 | Thesaurierung | EUR | entfällt | entfällt | EUR 150,00 | Finanzintermediäre (einschließlich Vertriebspartner	und Plattformen): - die gesonderte Vereinbarungen mit ihren Kunden bezüglich der Bereitstellung	von Wertpapierdienstleistunge n hinsichtlich des Fonds geschlossen haben und
| Charges billed to the FCP | Calculation basis | Rate/amount incl. taxes |
| --- | --- | --- |
| Financial management charges and administration charges external to the Management Company | Net assets | Classique units | 1.70% maximum* |
| I units I in GBP units I in USD units | 1.20% maximum* |
| N units | 2.00% maximum* |
| U units | 1.20% maximum* |
| R units | 1.20% maximum* |
| Z units	0.25% maximum* |
| Maximum indirect charges (fees and management charges) | Net assets | Not significant ** |
| Turnover fees collected by the depositary | Levied on each transaction | Maximum EUR 80/transaction*** |
| Outperformance fee | Net assets | Classique, I, N, U, R and Z units, denominated in EUR: 20% of performance above the capitalised €STR* consisting of a high water mark and a hurdle (see below) I in GBP units: 20% of any performance over and above that of the capitalised SONIA* I in USD units: 20% of any performance over and above that of capitalised EFFR* |

Translation (ENDE, 2022-08-01):
| Kosten zulasten des Fonds | Bemessungsgrundlage | Satz/Betrag einschl. Steuern |
| --- | --- | --- |
| Verwaltungsgebühren und externe Verwaltungsgebühren, die nicht von der Verwaltungsgesellschaft vereinnahmt werden | Nettovermögen | Anteile Classique | 1,70 % (Höchstsatz)* |
| Anteile I Anteile I in GBP Anteile I in USD | 1,20 % (Höchstsatz)* |
| Anteile N | 2,00 % (Höchstsatz)* |
| Anteile U | 1,20 % (Höchstsatz)* |
| Anteile R | 1,20 % (Höchstsatz)* |
| Anteile Z	0,25% (Höchstsatz)* |
| Höchstsatz für indirekte Gebühren (Provisionen und Verwaltungsgebühren) | Nettovermögen | nicht relevant** |
| Von der Depotbank erhobene Umsatzprovisionen | Erhebung je Transaktion | Max. 80€/Transaktion*** |
| Performancegebühr | Nettovermögen | Anteile Classique, I, N, U, R und Z in EUR: 20 % der Outperformance gegenüber dem €STR (kapitalisiert)*, die sich aus einer High- Watermark und einer Hurdle zusammensetzt (wie nachfolgend beschrieben). Anteile I in GBP: 20 % der Outperformance gegenüber dem SONIA (kapitalisiert)* Anteile I in USD: 20% der Outperformance gegenüber der EFFR (kapitalisiert)* |
| Unit | Cap. / Dis. | Currency | ISIN | Outperformance fee | Provisioning rate | Minimum	return rate | Model applied |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Classique | Cap. | EUR | FR0010794792 | Yes | 20% | Capitalised €STR, floored 0 | Permanent HWM |
| I | Cap. | EUR | FR0010813105 | Yes | 20% | Capitalised €STR, floored 0 | Permanent HWM |
| I in GBP | Cap. | GBP | FR0013201894 | Yes | 20% | Capitalised SONIA, floored 0 | Permanent HWM |
| I in USD | Cap. | USD | FR0013446341 | Yes | 20% | Capitalised EFFR, floored 0 | Permanent HWM |
| N | Cap. | EUR | FR0013202835 | Yes | 20% | Capitalised €STR, floored 0 | Permanent HWM |
| U | Cap. | EUR | FR0013201886 | Yes | 20% | Capitalised €STR, floored 0 | Permanent HWM |
| R | Cap | EUR | FR0013305190 | Yes | 20% | Capitalised €STR, floored 0 | Permanent HWM |
| Z | Cap. | EUR | FR0013245081 | Yes | 20% | Capitalised €STR, floored 0 | Permanent HWM |

Translation (ENDE, 2022-08-01):
| Anteil | Thes.	/ Aussch. | Währung | ISIN | Performancegebühr | Höhe	der Gebühr | Mindestrendite | Angewandtes Modell |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Classique | Thes. | EUR | FR0010794792 | Ja | 20 % | €STR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| I | Thes. | EUR | FR0010813105 | Ja | 20 % | €STR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| I in GBP | Thes. | GBP | FR0013201894 | Ja | 20 % | SONIA kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| I in USD | Thes. | USD | FR0013446341 | Ja | 20 % | EFFR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| N | Thes. | EUR | FR0013202835 | Ja | 20 % | €STR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| U | Thes. | EUR | FR0013201886 | Ja | 20 % | €STR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| R | Thes. | EUR | FR0013305190 | Ja | 20 % | €STR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
| Z | Thes. | EUR | FR0013245081 | Ja | 20 % | €STR kapitalisiert, Schwelle: 0 | permanente HWM |
#### Name: CANDRIAM DIVERSIFIED FUTURES
Legal form of the UCITS: Fonds Commun de Placement (FCP) under French law.
Creation date and anticipated term: Formed on 16/11/2009 for a term of 99 years. The management company was changed from Candriam France to Candriam on 1 July 2022.

Translation (ENDE, 2022-08-01):
#### Bezeichnung: CANDRIAM DIVERSIFIED FUTURES
Rechtsform des OGAW: Rechtlich unselbständiger Investmentfonds (Fonds Commun de Placement [FCP]) nach französischem Recht.
Datum der Auflegung und vorgesehene Laufzeit: Auflegung am 16.11.2009 für eine Dauer von 99 Jahren. Die Änderung der Verwaltungsgesellschaft von Candriam France in Candriam erfolgte am 1. Juli 2022.
### CANDRIAM
Approved by the CSSF on 1 April 2004 as a UCITS management company under the number S00000626 and registered since 3 July 2014 as an AIFM under the number A00000634
SERENITY – Bloc B
19-21 route d’Arlon
L-8009 Strassen (Grand Duchy of Luxembourg)
Financial management is performed directly by CANDRIAM and/or by one or more of its branches, namely: .

Translation (ENDE, 2022-08-01):
### CANDRIAM
Von der CSSF am 1. April 2004 als OGAW-Verwaltungsgesellschaft unter der Nummer S00000626 zugelassen und seit dem 3. Juli 2014 als AIFM unter der Nummer A00000634 eingetragen
SERENITY – Bloc B
19-21 route d’Arlon
L-8009 Strassen (Großherzogtum Luxemburg)
Die Finanzverwaltung wird direkt von CANDRIAM und/oder von einer oder mehreren ihrer und insbesondere Niederlassungen gewährleistet, insbesondere: .
### CACEIS BANK
Société Anonyme (Public Limited Company)
Registered office:	89-91 rue Gabriel Péri 92120 Montrouge
Postal address:	12, Place de Etats-Unis
CS 40083 – 92549 Montrouge CEDEX
Principal activity: Bank and investment services provider authorised by CECEI on 1 April 2005.
The duties of the depositary, as defined in the applicable regulations, include the safekeeping of assets, compliance oversight of the Management Company's decisions, and liquidity monitoring of the FCP.
The depositary is independent of the Management Company.
A description of delegated safekeeping functions, the list of delegates and sub-delegates of CACEIS Bank France, and information about potential conflicts of interest arising from these delegations is available on the CACEIS website: www.caceis.com.
Up-to-date information is available to investors on request.

Translation (ENDE, 2022-08-01):
### CACEIS BANK
Aktiengesellschaft (Société Anonyme)
Gesellschaftssitz:	89-91 rue Gabriel Péri 92120 Montrouge
Postanschrift:	12, Place de Etats-Unis
CS 40083 – 92549 Montrouge CEDEX
Tätigkeitsschwerpunkt: Am 1. April 2005 von der Bankaufsichtsbehörde CECEI zugelassene Bank und Erbringerin von Investmentdienstleistungen.
Die Funktionen der Depotbank umfassen die von den geltenden Vorschriften definierten Aufgaben in Bezug auf die Verwahrung von Vermögenswerten, die Prüfung der Rechtmäßigkeit der von der Verwaltungsgesellschaft getroffenen Beschlüsse und die Überwachung der Cashflows des Fonds.
Die Depotbank ist von der Verwaltungsgesellschaft unabhängig.
Eine Beschreibung der übertragenen Aufgaben hinsichtlich der Verwahrung, eine Liste der beauftragten und unterbeauftragten Stellen der CACEIS Bank France sowie die Informationen zu den Interessenkonflikten, denen diese beauftragten Stellen unterliegen können, sind über die Website von CACEIS www.caceis.com erhältlich.
Die aktualisierten Informationen werden den Anlegern auf Anfrage zur Verfügung gestellt.
#### Auditors:
PRICEWATERHOUSECOOPERS Audit
Registered office and postal address:	63, rue de Villiers
92200 Neuilly Sur Seine
Signatory:	Amaury Couplez

Translation (ENDE, 2022-08-01):
#### Abschlussprüfer:
PRICEWATERHOUSECOOPERS Audit
Gesellschaftssitz und Postanschrift:	63, rue de Villiers
F-92200 Neuilly Sur Seine
Zeichnungsberechtigter:	Amaury COUPLEZ
#### Information on the tax regime:
The fund is not subject to corporate income tax. In accordance with the transparency principle, the tax authorities take the view that the holder is the direct holder of a fraction of the financial instruments and cash sums held by the fund. The tax regime applicable to the sums distributed by the fund or to the unrealised or realised capital gains or losses of the fund depends on the taxation provisions applicable to the investor and/or the fund jurisdiction. Investors are recommended to consult an adviser on this matter.
- 
### SPECIFIC PROVISIONS

Translation (ENDE, 2022-08-01):
#### Angabe zur Besteuerung:
Der Fonds unterliegt nicht der französischen Körperschaftssteuer. Nach dem Transparenzprinzip betrachtet die französische Finanzverwaltung die Anteilinhaber als unmittelbare Miteigentümer eines Bruchteils der vom Fonds gehaltenen Finanzinstrumente und liquiden Mittel. Die Besteuerung der von dem Fonds vorgenommenen Ausschüttungen oder der von dem Fonds nicht realisierten oder realisierten Kapitalgewinne oder -verluste richtet sich nach den Steuervorschriften, die für den Anleger und/oder in dem Land, in dem der Fonds ansässig ist, anwendbar sind. Anlegern wird empfohlen, sich diesbezüglich beraten zu lassen.
- 
### BESONDERE BESTIMMUNGEN
Alignment with the Taxonomy
For the funds which do not have sustainable investment as their objective and which do not specifically promote environmental and/or social characteristics, the investments underlying this financial product do not take into account the EU criteria for environmentally sustainable economic activities.
For more details please see the transparency code on the Management Company's website: https://www.candriam.com/en/private/market-insights/sri-publications/#transparency
The fund has exposure to systematic strategies on the world futures markets.
- 
#### Strategies used:

Translation (ENDE, 2022-08-01):
Angleichung für die Taxonomie
Bei Fonds, die kein nachhaltiges Investitionsziel verfolgen und die ökologische und/oder soziale Merkmale nicht besonders bewerben, werden die diesem Finanzprodukt zugrunde liegenden Investitionen bei der Berücksichtigung der Kriterien der Europäischen Union für nachhaltige Wirtschaftstätigkeiten im Bereich Umwelt außer Acht gelassen.
Weitere Informationen entnehmen Sie bitte dem Transparenzkodex auf der Website der Verwaltungsgesellschaft: https://www.candriam.com/en/private/market-insights/sri-publications/#transparency
Der Fonds ist in systematische Strategien an den globalen Terminmärkten engagiert.
- 
#### Verwendete Strategien:
The strategies stem from permanent research conducted by Candriam Group. Integrating a strategy is determined by its correlation with the existing models and its capacity to generate a return over the recommended investment period.
There are currently three types of strategies:
- The principal strategy, called trend following, consists of exploiting the directionality of the markets.
- Two diversifying strategies:
- The contrasting approach, which uses the return properties at the market average.
- Form recognition which runs a statistical analysis of the markets.

Translation (ENDE, 2022-08-01):
Die eingesetzten Strategien ergeben sich aus dem laufenden Research durch die Candriam Group. Die Eingliederung einer Strategie wird auf der Grundlage ihrer Korrelation mit vorhandenen Bewertungsmodellen und nach ihrer Fähigkeit bestimmt, über den empfohlenen Anlagehorizont hinweg eine Rendite zu erzielen.
Derzeit existieren drei Arten von Strategien:
- Eine Hauptstrategie, die auf einer Trendfolgestrategie basiert, welche darauf ausgerichtet ist, die Marktrichtungen auszunutzen.
- Zwei Diversifikationsstrategien:
- der antizyklische Ansatz, der das Marktgesetz der Rückkehr zum Durchschnittswert ausnutzt.
- die Mustererkennung, die eine statistische Analyse der Märkte vornimmt.
The investment decisions made for this fund do not consistently include sustainability risks in the selection of assets. Nevertheless, sustainability risks may be considered on a discretionary basis when a financial instrument is selected or sold.
The investment strategy is based on the use of index derivatives, and at present such instruments do not allow the principal negative repercussions on sustainability as identified by the Management Company to be hedged with sufficient depth. In this context, negative repercussions on sustainability are therefore not taken into account in investment decisions.
- Portfolio fund strategyThe strategy consists of constructing a diversified portfolio invested in securities issued by private issuers (corporate debt and securities issued by financial institutions), government bonds and other French and foreign money market instruments with a short- term rating of at least A-2, when acquired, (or equivalent) by a ratings agency or considered to be of equivalent quality by the Management Company (in particular if there is no rating).

Translation (ENDE, 2022-08-01):
Bei im Rahmen dieses Fonds getroffenen Anlageentscheidungen werden Nachhaltigkeitsrisiken bei der Auswahl der Vermögenswerte nicht systematisch berücksichtigt. Dennoch können Nachhaltigkeitsrisiken beim Kauf oder Verkauf eines Finanzinstruments nach freiem Ermessen berücksichtigt werden.
Die Anlagestrategie beruht auf dem Einsatz von Indexderivaten. Punktuell bieten diese Instrumente nicht die Möglichkeit, die von der Verwaltungsgesellschaft ermittelten wichtigsten negativen Auswirkungen mit hinreichender Tiefe abzusichern. Daher fließen die nachteiligen Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren nicht in den Anlageentscheidungsprozess ein.
- Strategie für die BasisportfolioverwaltungDie Basisportfoliostrategie verfolgt den Aufbau eines diversifizierten Portfolios aus privaten Emissionen (Unternehmensanleihen und Finanztitel), Staatsanleihen und französischen bzw. ausländischen Geldmarktinstrumenten, die zum Zeitpunkt des Erwerbs über ein kurzfristiges Rating einer Ratingagentur von A-2 (oder gleichwertig) verfügen oder von der Verwaltungsgesellschaft mit entsprechender Bonität eingestuft werden (insbesondere bei fehlendem Rating).
The collateral received may be fully mobilised at any time without reference thereto to the counterparty or the need to obtain its agreement.
- Financial collateral in favour of the counterpartyCertain derivatives may initially require collateral to be lodged in favour of the counterparty (cash and/or securities).
- ValuationReverse repurchase and repurchase agreementsReverse repurchase and repurchase agreements are valued at cost plus interest. For contracts exceeding three months, the credit spread of the counterparty may be revalued.

Translation (ENDE, 2022-08-01):
Die erhaltenen Sicherheiten müssen jederzeit vollständig verwertet werden können, ohne Rücksprache mit oder Einverständnis der Gegenpartei.
- Finanzsicherheiten zugunsten der GegenparteiBestimmte Derivate können eine erste Sicherheitsleistung zugunsten der Gegenpartei erfordern (Barmittel und/oder Wertpapiere).
- BewertungPensionsgeschäfte zum Kauf und Verkauf von WertpapierenPensionsgeschäfte (zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren) werden zu ihren Anschaffungskosten zuzüglich Zinsen bewertet. Bei Kontrakten mit einer längeren Laufzeit als drei Monaten kann der Kreditspread der Gegenpartei neu bewertet werden.
#### Charges and fees:
Subscription and redemption fees:
Subscription and redemption fees are added to the subscription price paid by investors or deducted from the redemption price. The fees paid to the UCITS are used to offset the fees incurred by the UCITS in order to invest or divest the assets allocated. Fees not retained are returned to the Management Company, marketing agent, etc.

Translation (ENDE, 2022-08-01):
#### Kosten und Gebühren:
Zeichnungs- und Rücknahmegebühren:
Die Zeichnungs- und Rücknahmegebühren erhöhen den vom Anleger zu zahlenden Zeichnungspreis bzw. verringern den Rücknahmepreis. Die von dem OGAW einbehaltenen Gebühren dienen zur Deckung der Kosten, die dem Fonds für die Anlage bzw. die Auflösung der Anlage der ihm anvertrauten Mittel entstehen. Nicht vereinnahmte Gebühren fließen unter anderem an die Verwaltungsgesellschaft und die Vertriebsgesellschaft.