1/3
Asset Management / Fund Factsheet / 30.06.2021
Vontobel Fund - US Equity I, EUR
Marketing document for institutional investors in:
Morningstar Rating as of 31.05.2021	★★★	
CL, ES, FR, IT, LU, SG (professional investors)
Investment objective
This equity fund aims to provide strong returns over a market cycle with considerably less business risk than the US equity market.
Key features
The fund invests in US-domiciled domestic and multinational companies. It aims to invest in a concentrated portfolio of stocks of high-quality growth companies at sensible prices. The selec- ted companies should exhibit relatively stable and predictable earnings growth that can be sustained for extended periods.
Approach
The highly experienced and stable investment specialist team adheres to a clearly defined, bottom-up approach that focuses on in-depth company research. The team manages the portfolio actively with the aim to participate in rising markets and protect capital during declining markets.
Portfolio management	Matthew Benkendorf
Fund domicile, legal structure		Luxembourg, UCITS Currency of the fund / shareclass				USD / EUR Launch date fund / shareclass	21.11.1991 / 18.08.2017 Fund size			USD 3,651.34 mio
Net asset value (NAV) / share	EUR 181.81
Ref. index	S&P 500 - TR
ISIN	LU1664635726
Management fee	0.825%
Ongoing charges (incl. Mgmt. fee) as of 28.02.2021		0.97% Maximum entry / switching / exit fee 
1)	
5.00% / 1.00% / 0.30% Distribution policy		reinvesting
1) 
Refer to fund distributor for actual applicable fees, if any.
Portfolio Characteristics
Volatility, annualized 
2)	
16.17%
Sharpe ratio 
2)
1.08
Information ratio 
2)	
negative
Beta 
2)
0.92
2) 
calculated over 3 years
Historical Performance (%)
200
indexed to 100
180
160
140
120
100
80
Fund	Reference index
2017	2018	2019	2020	2021

Translation (ENDE, 2021-06-30):
1/3
Asset Management / Monatliches Factsheet / 30.06.2021
Vontobel Fund - US Equity I, EUR
Marketingdokument für institutionelle Investoren in:
Morningstar Rating per 31.05.2021	★★★	
CL, ES, FR, IT, LU, SG (professional investors)
Anlageziel
Dieser Aktienfonds zielt darauf ab, über einen Marktzyklus hin- weg eine hohe Rendite bei deutlich weniger Unternehmensrisiko als der US-Aktienmarkt zu erreichen.
Hauptmerkmale
Der Fonds investiert in Unternehmen mit Hauptsitz oder Haupt- geschäft in den USA in der Absicht, ein konzentriertes Portfolio aus Aktien mit vernünftigen Preisen von Wachstumsunterneh- men hoher Qualität zu bilden. Die ausgewählten Unternehmen sollten ein ziemlich stabiles, vorhersehbares und über einen län- geren Zeitraum anhaltendes Gewinnwachstum aufweisen.
Vorgehensweise
Das sehr erfahrene und stabile Anlagespezialisten-Team hält sich an einen klar definierten Prozess, der auf tiefgreifender Un- ternehmensanalyse beruht. Das Team verwaltet das Portfolio ak- tiv mit dem Ziel, an steigenden Märkten teilzuhaben und bei sin- kenden Märkten das Kapital zu schützen.
Portfoliomanagement	Matthew Benkendorf
Fondsdomizil, Rechtsform		Luxemburg, UCITS Währung des Fonds / der Anteilsklasse				USD / EUR Auflegungsdatum Fonds / Anteilsklasse	21.11.1991 / 18.08.2017 Fondsvolumen			USD 3'651.34 Mio.
Nettoinventarwert (NAV) / Anteil	EUR 181.81
Ref.–index	S&P 500 - TR
ISIN	LU1664635726
Verwaltungsgebühr	0.825%
Laufende Kosten (inkl. Verw.-geb.) per 28.02.2021		0.97% Max. Ausgabe- / Umtausch- / Rücknahmegebühr 
1)  
5.00% / 1.00% / 0.30% Ausschüttungsart	thesaurierend
1) 
Die tatsächlich anfallenden Gebühren können beim Fondsvermittler angefragt werden.
Portfoliomerkmale
Volatilität, annualisiert 
2)	
16.17%
Sharpe Ratio 
2)
1.08
Information Ratio 
2)	
negativ
Beta 
2)
0.92
2) 
über 3 Jahre gerechnet
Wertentwicklung (%)
200
indexiert auf 100
180
160
140
120
100
80
Fonds	Referenzindex
2017	2018	2019	2020	2021