OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
## The management company determines the final distribution amount per share.
The distributions will be allocated to the respective share class. Distribu- tions shall be paid out on the shares issued on the distribution date. From the time of their maturity, no interest shall be paid on declared dis- tributions.
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## Tax provisions
- Fund assetsAll Liechtenstein UCITS in the legal form of a (contractual) investment fund or collective trust shall be absolutely liable for taxation in Liechten- stein and subject to income tax. The income from the managed assets represents tax-free income.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Die Verwaltungsgesellschaft legt die definitive Ausschüttungshöhe pro Anteil fest.
Die Ausschüttungen werden der jeweiligen Anteilsklasse zugerechnet. Ausschüttungen werden auf die am Ausschüttungstag ausgegebenen Anteile ausgezahlt. Auf erklärte Ausschüttungen werden vom Zeitpunkt ihrer Fälligkeit an keine Zinsen bezahlt.
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## Steuervorschriften
- FondsvermögenAlle liechtensteinischen OGAW in der Rechtsform des (vertraglichen) Investmentfonds bzw. der Kollektivtreuhänderschaft sind in Liechtenstein unbeschränkt steuerpflichtig und unterliegen der Ertragssteuer. Die Erträge aus dem verwalteten Vermögen stellen steuerfreien Ertrag dar.
The private investor domiciled in the Principality of Liechtenstein must declare his shares as assets, which are subject to a wealth tax. Any net distribution and distributions of net realised capital gains or reinvestment of the income of the UCITS in the legal form of a contractual investment fund or collective trusteeship is not subject to acquisition tax. The capital gains achieved for the sale of shares are exempt from profit and income tax. Capital losses may not be deducted from earnings subject to taxa- tion.
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## Persons with tax domicile outside of Liechtenstein

Translation (ENDE, 2021-06-21):
Der im Fürstentum Liechtenstein domizilierte private Anleger hat seine Anteile als Vermögen zu deklarieren und diese unterliegen der Vermögenssteuer. Allfällige Nettoertragsausschüttungen sowie Ausschüttungen der netto realisierten Kapitalgewinne bzw. thesaurierte Erträge des OGAW in der Rechtsform des vertraglichen Investmentfonds oder der Kollektivtreuhänderschaft sind erwerbssteuerfrei. Die beim Verkauf der Anteile erzielten Kapitalgewinne sind erwerbssteuerfrei. Kapitalverluste können vom steuerpflichtigen Erwerb nicht abgezogen werden.
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## Personen mit Steuerdomizil ausserhalb von Liechtenstein
## Art. 2   Management Company
The UCITS shall be managed by CAIAC Fund Management AG, which was established in the legal form of a corporation with registered office in Gamprin-Bendern, Liechtenstein, according to this Trust Agreement. In accordance with UCITSG, the management company is approved by Fi- nanzmarktaufsicht Liechtenstein (FMA) (Financial Market Supervisory Authority) and entered on the officially published list of management companies approved in Liechtenstein by the FMA.
The management company manages the UCITS for the account and in the exclusive interests of the investors according to the principle of risk spreading and the provisions of the Fund Agreement/ Trust Agreement, as well as Appendix A "Funds at a glance".
The management company shall be authorized to have at its disposal the fixed assets belonging to the UCITS in its own name and according to the legal provisions of the Trust Agreement and to exercise all rights arising therefrom.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Art. 2   Verwaltungsgesellschaft
Der OGAW wird von der CAIAC Fund Management AG die in der Rechtsform einer Aktiengesellschaft mit Sitz in Gamprin-Bendern, Liechtenstein, errichtet wurde, entsprechend dem vorliegenden Treuhandvertrag verwaltet. Die Verwaltungsgesellschaft ist gemäss UCITSG von der Finanzmarktaufsicht Liechtenstein (FMA) zugelassen und auf der von der FMA offiziell publizierten Liste der in Liechtenstein zugelassenen Verwaltungsgesellschaften eingetragen.
Die Verwaltungsgesellschaft verwaltet den OGAW für Rechnung und im ausschliesslichen Interesse der Anleger nach dem Grundsatz der Risikostreuung und gemäss den Bestimmungen des Treuhandvertrags sowie des Anhangs A „Fonds im Überblick“.
Die Verwaltungsgesellschaft ist berechtigt, im eigenen Namen über die zum OGAW gehörenden Gegenstände nach Massgabe der gesetzlichen Bestimmungen und des Treuhandvertrags zu verfügen und alle Rechte daraus auszuüben.
## Art. 8	Redemption of shares
Shares are cancelled on each valuation date (redemption date) and at the net asset value calculated on the valuation date per share of each corresponding share class of the UCITS, minus any redemption charge and payable duty and taxes.
Redemption requests must be received by the custodian by the closing date at the latest. If a redemption request is received after the closing date, it will be earmarked for the following valuation date (redemption date). For requests placed at sales offices in-country and abroad, earlier closing dates for submission of requests may apply to ensure timely for- warding to the custodian in Liechtenstein. These can be ascertained at the respective sales offices.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Art. 8   Rücknahme von Anteilen
Anteile werden an jedem Bewertungstag (Rücknahmetag) zurückgenommen, und zwar zu dem am Bewertungstag ermittelten Nettoinventarwert je Anteil der entsprechenden Anteilsklasse des OGAW, abzüglich allfälliger Rücknahmeabschläge und etwaiger Steuern und Abgaben.
Rücknahmeanträge müssen bei der Verwahrstelle bis spätestens zum Annahmeschluss eingehen. Falls ein Rücknahmeantrag nach Annahmeschluss eingeht, so wird er für den folgenden Bewertungstag (Rücknahmetag) vorgemerkt. Für bei Vertriebsstellen im In- und Ausland platzierte Anträge können zur Sicherstellung der rechtzeitigen Weiterleitung an die Verwahrstelle in Liechtenstein frühere Schlusszeiten zur Abgabe der Anträge gelten. Diese können bei den jeweiligen Vertriebsstellen in Erfahrung gebracht werden.
## Information on the redemption date, the valuation frequency, the closing date and the amount of the possible maximum redemption fees is pro- vided in Appendix A "Funds at a glance".
As a reasonable portion of the assets of the UCITS must be liquid, shares are paid within the three bank working days after the given re- demption date. This shall not apply if the remittance of the redemption amount proves to be impossible based on legal regulations or possible foreign exchange and transfer restrictions or based on other circum- stances beyond the control of the custodian.
If, on request of the investor, payment is made in a different currency from that in which the shares are issued, the payable portion is calculat- ed on the exchange of the accounting currency into the payment curren- cy, minus any duty and taxes.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Informationen zum Rücknahmetag, zum Bewertungsintervall, zum An- nahmeschluss sowie zur Höhe des allfälligen maximalen Rücknahmeabschlages sind Anhang A „Fonds im Überblick“ zu entnehmen.
Da für einen angemessenen Anteil an liquiden Mitteln im Vermögen des OGAW gesorgt werden muss, wird die Auszahlung von Anteilen innerhalb von drei Bankarbeitstagen nach dem massgeblichen Rücknahmetag erfolgen. Dies gilt nicht für den Fall, dass sich gemäss gesetzlichen Vorschriften wie etwa Devisen- und Transferbeschränkungen oder aufgrund anderweitiger Umstände, die ausserhalb der Kontrolle der Verwahrstelle liegen, die Überweisung des Rücknahmebetrages als unmöglich erweist.
Falls die Zahlung auf Verlangen des Anlegers in einer anderen Währung erfolgen soll als in der Währung, in der die betreffenden Anteile aufgelegt sind, berechnet sich der zu zahlende Betrag aus dem Erlös des Umtauschs von der Rechnungswährung in die Zahlungswährung, abzüglich allfälliger Gebühren und Abgaben.
## Each UCITS can invest the assets for the account of its investors exclu- sively in one or more of the following assets:
- Securities and money market instruments:
	- Which are listed or traded on a regulated market within the meaning of Art. 4 Sec. 1 Item 14 of Directive 2004/39/EC;
	- Which are traded on another regulated market of an EEA mem- ber state, which is recognized, open to the public and has a mode of operation in accordance with the regulations;
	- Which are listed on the stock exchange of a third country or traded on another international market that operates regularly and is recognised and open to the public.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Jeder OGAW darf die Vermögensgegenstände für Rechnung seiner Anleger ausschliesslich in einen oder mehrere der folgenden Vermögensgegenstände anlegen:
- Wertpapiere und Geldmarktinstrumente:
	- die an einem geregelten Markt im Sinne von Art. 4 Abs. 1 Ziff. 14 der Richtlinie 2004/39/EG notiert oder gehandelt werden;
	- die an einem anderen geregelten Markt eines EWR- Mitgliedstaats, der anerkannt, für das Publikum offen und dessen Funktionsweise ordnungsgemäss ist, gehandelt werden;
	- die an einer Wertpapierbörse eines Drittstaates amtlich notiert oder an einem anderen Markt weltweit gehandelt werden, der anerkannt, für das Publikum offen und dessen Funktionsweise ordnungsgemäss ist.
- The currency risks of the published currency classes can be fully or partially hedged.
- If the valuation day falls on a bank holiday in Liechtenstein, the valuation will be still made on the next bank working day with the latest available rates.
- If the valuation date and the 31 December fall in the same calendar week, only the NAV until the 31 December will be calculated. This valuation date is decisive for the annual fund report.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
- Die Währungsrisiken in den aufgelegten Währungsklassen können ganz oder teilweise abgesichert werden.
- Fällt der Bewertungstag auf einen Bankfeiertag in Liechtenstein, wird am nächst folgenden Bankgeschäftstag dennoch zu dem ursprünglichen Bewertungstag mit den letztverfügbaren Kursen bewertet.
- Wenn der Bewertungstag und der 31. Dezember in dieselbe Kalenderwoche fallen, wird nur der NAV zum 31. Dezember berechnet. Dieser Bewertungstag ist massgebend für den Geschäftsbericht des Fonds.
- Mit Beschluss der Verwaltungsgesellschaft können die Anteilsklassen jederzeit bei Erreichung von USD 25 Mio. (in Summe der Anteilsklassen) oder per 31. Dezember 2021 für Zeichnungen geschlossen werden. Es können nach erfolgter Schliessung auch keine Folgezeichnungen von bereits bestehenden Anlegern in diesen Anteilsklassen akzeptiert werden.
## The fund uses two layers of ESG exclusion criteria as part of its portfolio management:
- Standards-based  exclusion  criteria,  including  the UN Global Compact guidelines
- Further exclusion criteria developed according to the business strategy. These relate, for example, to the assumption of operational risks in the financial sector (so-called operational risk CAT bonds), credit risks, tobacco, pornography and gambling.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Der Fonds wendet im Rahmen des Portfoliomanagements zwei Ebenen von ESG-Ausschlusskriterien an:
- Normbasierte Ausschlusskriterien, welche die UN Global Compact Richtlinien beinhalten
- Weiterführende Ausschlusskriterien, welche geschäftspolitisch ausgestaltet werden. Diese beziehen sich beispielsweise auf die Risikoübernahme von operationellen Risiken im Finanzbereich (sog. operational Risk CAT Bonds), Kreditrisiken, Tabak, Pornographie und Glücksspiel.
## Examples for direct independent insured events include:
- Tropical storm risks: US Gulf Coast, US Northeast, Hawaii, the Northwest Pacific region, Australia, India;
- Extra-tropical storm risks: Europe, North America;
- Earthquakes in California, Pacific Northwest / British Columbia, US Midwest, Carolinas, Eastern Canada, Turkey, Greece, Italy, Switzerland, Portugal, Cyprus, Israel, Japan, Australia, New Zealand, South Africa, Mexico, Central America, Chile, Colom- bia;
- Flood: UK, Continental Europe, Australia;
- Tornado: US;
- Hail: US, Continental Europe, Australia;
- Bushfire: US, Canada, Australia;
- etc.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Beispiele für direkte unabhängige Versicherungsereignisse sind:
- tropische Sturmrisiken: US Golfküste, US Nordost, Hawaii, Nordwest Pazifik, Australien, Indien;
- extratropische Sturmrisiken: Europa, Nordamerika;
- Erdbeben Kalifornien, Pacific North West / British Columbia, US Mid West, Carolinas, Ost-Kanada, Türkei, Griechenland, Italien, Schweiz, Portugal, Zypern, Israel, Japan, Australien, Neuseeland, Südafrika, Mexiko, Mittelamerika, Chile, Kolumbien;
- Flut: UK, Kontinentaleuropa, Australien;
- Tornado: US;
- Hagel: US, Kontinentaleuropa, Australien;
- Buschfeuer: US, Kanada, Australien;
- etc.
## Indirect Independent Insured Event
An insured event is described as ‘indirect’ if it is not the first contrac- tually defined insured event that results in capital payments to the insured party, but instead the second or third insured event. For in- stance, an insurance linked security covers the insured event ‘Wind- storm Loss Germany’:
The first event involving an industrial loss in excess of EUR 6 billion is not covered; only the second event involving an industrial loss in excess of EUR 6 billion results in capital payments. This structure is chosen as the insured party is able to bear the costs of the first loss themselves; however, their financial means are often not sufficient to cover a second, third or subsequent loss. Capital payments as a re- sult of direct or indirect insured events are independent of one an- other. As soon as the condition – the first insured event – has oc- curred, corresponding indirect insured events are reclassified to be- come direct insured events. Indirect insured events can be affected by direct insured events through secondary market assessments.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Indirektes unabhängiges Versicherungsereignis
Ein Versicherungsereignis wird als „indirekt“ bezeichnet, wenn es beim ersten vertraglich definierten Versicherungsereignis noch nicht zu Kapitalauszahlungen an den Versicherungsnehmer kommt, sondern erst beim Eintreten eines zweiten oder dritten Versicherungsereignisses. Eine Insurance Linked Security deckt beispielsweise das Versicherungsereignis „Windsturmschäden Deutschland“ ab:
Das erste Ereignis mit einem Industrieschaden über EUR 6 Milliarden ist nicht abgedeckt, erst beim zweiten Ereignis mit einem Industrieschaden über EUR 6 Milliarden kommt es zu Kapitalzahlungen. Diese Konstruktion wird deshalb gewählt, weil ein Versicherungsnehmer einen ersten Schaden noch selbst tragen kann, seine finanziellen Mittel hingegen für einen zweiten, dritten oder nachfolgenden Schaden oft nicht mehr ausreichen. Kapitalzahlungen aufgrund direkter und indirekter Versicherungsereignisse sind voneinander unabhängig. Sobald die Bedingung – das erste Versicherungsereignis – eingetreten ist, werden entsprechende indirekte	Versicherungsereignisse	zu		direkten Versicherungsereignissen	umklassifiziert.		Indirekte Versicherungsereignisse können über Sekundärmarktbewertungen durch direkte Versicherungsereignisse beeinflusst werden.
## Seasonal Insured Events
Based on natural preconditions, seasonal insured events can occur only at certain times. Examples include winter storms in Europe, ty- phoons in the Northwest Pacific region (Japan, China, and Taiwan), cyclones in the South Pacific (Australia), cyclones in the Indian Ocean and hurricanes in the East Pacific (Hawaii) or in the North At- lantic / Gulf of Mexico.
The availability of historical data allows the delimitation of the sea- sonal event risk. Accordingly, the Fund defines the seasons for North Atlantic Hurricane, Northwest Pacific Typhoon and Europe Winter Storm.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Saisonale Versicherungsereignisse
Saisonale Versicherungsereignisse können aufgrund natürlicher Voraussetzungen nur zu bestimmten Zeiten auftreten. Beispiele hierfür sind Winterstürme in Europa, Taifune im Nordwest Pazifik (Japan China, Taiwan), Zyklone im Südpazifik (Australien), Zyklone im Indischen Ozean und Hurrikane im Ostpazifik (Hawaii) oder im Nord Atlantik / Golf von Mexiko.
Die Verfügbarkeit historischer Daten lässt eine Abgrenzung des saisonalen Ereignisrisikos zu. Der Fonds definiert demzufolge die Saisons für Nord Atlantik Hurrikan, Nordwest Pazifik Taifun und Europa Wintersturm.
## The assessment is carried out by the management company, the custodians and others.
- Risks and risk profiles of the UCITS
	- Fund-specific risksThe performance of the shares is dependent on the investment policy, as well as the market development of the individual Fund investments and cannot be determined in advance. It must be pointed out in this regard that the value of the shares may rise or fall at any time compared to the issue price. There is no guarantee that the investor will get back his invested capi- tal.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Die Bewertung erfolgt durch die Verwaltungsgesellschaft.
- Risiken und Risikoprofile des OGAW
	- Fondsspezifische RisikenDie Wertentwicklung der Anteile ist von der Anlagepolitik sowie von der Marktentwicklung der einzelnen Anlagen des Fonds abhängig und kann nicht im Voraus festgelegt werden. In diesem Zusammenhang ist darauf hinzuweisen, dass der Wert der Anteile gegenüber dem Ausgabepreis jederzeit steigen oder fallen kann. Es kann nicht garantiert werden, dass der Anleger sein investiertes Kapital zurück erhält.
## On request, the recipients of retrocessions must disclose the amounts they actually receive for offering the investment fund of the investor con- cerned.
In the case of offering activities in or from Switzerland, the investment fund respectively the fund management company and its agents, may upon request, pay rebates directly to investors. The purpose of rebates is to reduce the fees or costs incurred by the investors in question. Rebates are permitted provided that:
- they are paid from fees received by the investment fund respectively the fund management company and therefore do not represent an additional charge on the fund assets;
- they are granted on the basis of objective criteria;
- all investors who meet these objective criteria and demand rebates are also granted these within the same timeframe and to the same extent.

Translation (ENDE, 2021-06-21):
## Auf Anfrage legen die Empfänger der Retrozessionen die effektiv erhaltenen Beträge, welche sie für das Angebot der kollektiven Kapitalanlagen dieser Anleger erhalten, offen.
Der Anlagefonds bzw. die Verwaltungsgesellschaft und deren Beauftragten können mit Bezug auf das Angebot in der Schweiz oder von der Schweiz aus Rabatte auf Verlangen direkt an Anleger bezahlen. Rabatte dienen dazu, die auf den betreffenden Anleger entfallenden Gebühren oder Kosten zu reduzieren. Rabatte sind zulässig, sofern sie
- aus Gebühren des Anlagefonds bzw. dessen Verwaltungsgesellschaft bezahlt werden und somit das Fondsvermögen nicht zusätzlich belasten;
- aufgrund von objektiven Kriterien gewährt werden;
- sämtlichen Anlegern, welche die objektiven Kriterien erfüllen und Rabatte verlangen, unter gleichen zeitlichen Voraussetzungen im gleichen Umfang gewährt werden.
- In so far as the Articles provide therefore, shares or units of UCITS authorised according to the UCITS Directive and/or other UCI within the meaning of Article 1(2) (a) and (b) of the UCITS Directive, including shares or units of a master fund qualifying as a UCITS, should they be situated in a Member State or not, provided that:
		- such other UCIs are authorised under laws which provide that they are subject to supervision considered by the Luxembourg Supervisory Authority to be equivalent to that laid down in Community law and that cooperation between authorities is sufficiently ensured;
		- the level of protection for share- or unit-holders in such other UCIs is equivalent to that provided for share- or unit-holders in a UCITS, and in particular that the rules on asset segregation, borrowing, lending and uncovered sales of Transferable Securities and Money Market Instruments are equivalent to the requirements of the UCITS Directive;
		- the business of the other UCI is reported in half-yearly and annual reports to enable an assessment to be made of the assets and liabilities, income and operations over the reporting period;
		- no more than 10% of the UCITS or the other UCI assets, whose acquisition is contemplated, can be, according to its instruments of incorporation, invested in aggregate in shares or units of other UCITS or other UCIs. This restriction does not apply where a Portfolio is investing in shares or units of a master fund qualifying as a UCITS.

Translation (ENDE, 2017-12-01):
- soweit in der Satzung vorgesehen, Anteilen oder Units an OGAW, die gemäß der OGAW-Richtlinie zugelassen sind, und/oder an anderen OGA im Sinne von Artikel 1 (2) lit. a) und b) der OGAW-Richtlinie, einschließlich der Anteile oder Units eines Masterfonds, der die Voraussetzungen als OGAW erfüllt, unabhängig davon, ob diese in einem Mitgliedstaat ansässig sind oder nicht, vorausgesetzt dass:
		- diese anderen OGA nach Rechtsvorschriften zugelassen wurden, die sie einer Aufsicht unterstellen, welche nach Auffassung der Luxemburger Aufsichtsbehörde derjenigen nach dem Gemeinschaftsrecht gleichwertig ist, und ausreichende Gewähr für die Zusammenarbeit zwischen den Behörden besteht;
		- das Schutzniveau der Anteilinhaber der anderen OGA dem Schutzniveau der Anteilinhaber eines OGAW gleichwertig ist und insbesondere die Vorschriften für die getrennte Verwahrung der Vermögenswerte, die Kreditaufnahme, die Kreditgewährung und Leerverkäufe von Übertragbaren Wertpapieren und Geldmarktinstrumenten den Anforderungen der OGAW-Richtlinie gleichwertig sind;
		- die Geschäftstätigkeit der anderen OGA Gegenstand von Halbjahres- und Jahresberichten ist, die es erlauben, sich ein Urteil über das Vermögen und die Verbindlichkeiten, die Erträge und die Transaktionen im Berichtszeitraum zu bilden;
		- der OGAW oder der andere OGA, dessen Anteile erworben werden sollen, nach seinen Gründungsdokumenten insgesamt höchstens 10 % seines Vermögens in Anteile anderer OGAW oder OGA anlegen darf. Diese Beschränkung gilt nicht für Anlagen eines Portfolios in Anteile oder Units eines Masterfonds, der die Voraussetzungen als OGAW erfüllt.
- acquire foreign currencies by means of back-to-back loans.
- 	invest up to 10% of its net assets in loan participations and/or loan assignments provided such instruments are consistent with Money Market Instruments normally dealt in the money market (within the meaning of Article 1 item 23 of the Law of 17 December 2010 and Articles 3 and 4 of the Grand-Ducal Regulation of 8 February 2008 relating to certain definitions of the Law of 17 December 2010), are liquid, have a value that may be accurately determined at any time and where they fulfil at least one of the following criteria:
	- a maturity at issuance of up to and including 397 days;
	- a residual maturity of up to and including 397 days; or
	- are structured in a way that allows for regular, at least every 397 days, yield adjustments in line with a reference interest rate.

Translation (ENDE, 2017-12-01):
- Kredite in Höhe von bis zu 10 % seines Nettovermögens aufnehmen, sofern die Kredite vorübergehend sind; und
- Fremdwährung im Wege eines Back-to-Back-Darlehens erwerben;
- bis zu 10 % seines Nettovermögens in Darlehensbeteiligungen und/oder Darlehensabtretungen investieren, sofern diese Instrumente mit Geldmarktinstrumenten konform sind, die üblicherweise am Geldmarkt gehandelt werden (im Sinne von Artikel 1 Punkt 23 des Gesetzes vom 17. Dezember 2010 und von Artikel 3 und 4 der großherzoglichen Verordnung vom 8. Februar 2008 in Bezug auf bestimmte Definitionen des Gesetzes vom 17. Dezember 2010), liquide sind, einen Wert haben, der jederzeit genau bestimmt werden kann, und sofern sie mindestens eines der folgenden Kriterien erfüllen:
	- sie haben bei Ausgabe eine Laufzeit von höchstens 397 Tagen;
	- sie haben eine Restlaufzeit von höchstens 397 Tagen; oder
	- sie sind so strukturiert, dass regelmäßig – mindestens alle 397 Tage – Renditeanpassungen im Einklang mit einem Referenzzinssatz vorgesehen sind.