# Information for the investor
## Important notice
The purchase of fund units takes place based on the current version of the sales prospectus (as of: October 1, 2021) and the “key investor information document“, in combination with the latest audited annual report and any semiannual report that is more recent than the latest annual report.

## Information on the unit classes
The real estate investment fund encompasses two unit classes, named RC and IC. In particular, the purchase of units in the IC unit class is subject to a specified minimum investment amount.
Furthermore, the two unit classes also differ with respect to the management fee and the performance-related compensation.
Overview of the unit classes (as of September 30, 2021)
| RC unit class | IC unit class |
| --- | --- |
| Minimum investment amount | No minimum investment | Minimum investment EUR 400,000 The Company is also authorized to accept lower amounts at its discretion.1 |
| Initial sales charge | Issue surcharge 6% (currently 5%) | Issue surcharge 6% (currently 5%) |
| Redemption fee | No redemption fee | No redemption fee |
| Redemption of units purchased | Up to EUR 30,000 per calendar half-year: | Up to EUR 30,000 per calendar half-year: |
| before July 22, 2013 | daily unit redemption without having to comply with notice | daily unit redemption without having to comply with notice |
|  | periods | periods |
|  | > EUR 30,000 per calendar half-year: | > EUR 30,000 per calendar half-year: |
|  | Unit redemption after expiry of the statutory minimum | Unit redemption after expiry of the statutory minimum |
|  | holding period | holding period |
|  | of 24 months including compliance with a redemption period | of 24 months including compliance with a redemption period |
|  | of 12 months | of 12 months |
| Redemption of units purchased after July 21, 2013 | Unit redemption after expiry of a statutory minimum holding period of 24 months including compliance with a redemption period of 12 months | Unit redemption after expiry of a statutory minimum holding period of 24 months including compliance with a redemption period of 12 months |
| Management fee | Up to 1% p.a. based on the average net asset value of the pro rata real estate investment fund in the accounting period2 | Up to 0.55% p.a. of the average value based on the pro rata real estate assets, up to 0.05% p.a. of the average value based on the pro rata liquid assets, each in the accounting period2 |
| Performance-based fee | Up to 1.5% p.a., based on the absolute positive | Up to 3.5% p.a. based on the absolute positive |
|  | unit performance greater than 4.1%, but a max. of 0.1% | unit performance greater than 5.4%, but a max. of 0.3% |
|  | of the average net asset value of the real estate | of the average net asset value of the real estate |
|  | investment fund in the accounting period2 | investment fund in the accounting period2 |
| ISIN | DE0009807008 | DE000A0NDW81 |
| WKN | 980700 | A0NDW8 |

- The sales prospectus contains extensive information on the initial acquisition and increasing of holdings of units of the IC unit class.
- The accounting period begins on October 1 of a calendar year and ends on September 30 of the following calendar year.

| Note: Differences may arise in the totals as a result of the rounding of amounts and percentages in this report. |
| --- |
| Past performance is not a reliable indicator of future performance. |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
# Hinweise für den Anleger
## Wichtiger Hinweis
Der Kauf von Fondsanteilen erfolgt auf Grundlage des zurzeit gültigen Verkaufsprospekts (aktueller Stand: 1. Oktober 2021) sowie der „Wesentlichen Anlegerinformationen“, ergänzt durch den jeweiligen letzten geprüften Jahresbericht und zusätzlich durch den jeweiligen Halbjahresbericht, falls ein solcher jüngeren Datums als der letzte Jahresbericht vorliegt.

## Hinweise zu den Anteilklassen
Für das Immobilien-Sondervermögen bestehen zwei Anteilklassen mit den Bezeichnungen RC und IC. Der Erwerb von Anteilen der Anteilklasse IC ist insbesondere an eine bestimmte Mindest- anlagesumme gebunden. Darüber hinaus unterscheiden sich die beiden Anteilklassen auch hinsichtlich der Verwaltungs- sowie der erfolgsabhängigen Vergütung.
Anteilklassen im Überblick (Stand: 30. September 2021)
| Anteilklasse RC | Anteilklasse IC |
| --- | --- |
| Mindestanlagesumme | Keine Mindestanlagesumme | Mindestanlagesumme 400.000 EUR Die Gesellschaft ist befugt, nach ihrem Ermessen auch geringere Beträge zu akzeptieren.1) |
| Ausgabeaufschlag | Ausgabeaufschlag 6% (derzeit 5%) | Ausgabeaufschlag 6% (derzeit 5%) |
| Rücknahmeabschlag | Kein Rücknahmeabschlag | Kein Rücknahmeabschlag |
| Rückgabe von Anteilen, | bis 30.000 EUR im Kalenderhalbjahr: | bis 30.000 EUR im Kalenderhalbjahr: |
| die vor dem 22. Juli 2013 | tägliche Anteilrückgabe ohne Einhaltung von Fristen | tägliche Anteilrückgabe ohne Einhaltung von Fristen |
| erworben wurden |  |  |
|  | > 30.000 EUR im Kalenderhalbjahr: | > 30.000 EUR im Kalenderhalbjahr: |
|  | Anteilrückgaben nach Ablauf der gesetzlichen Mindesthaltefrist | Anteilrückgaben nach Ablauf der gesetzlichen Mindesthaltefrist |
|  | von 24 Monaten einschließlich Einhaltung einer Rückgabefrist | von 24 Monaten einschließlich Einhaltung einer Rückgabefrist |
|  | von 12 Monaten | von 12 Monaten |
| Rückgabe von Anteilen, die nach dem 21. Juli 2013 erworben wurden | Anteilrückgaben nach Ablauf der gesetzlichen Mindesthaltefrist von 24 Monaten einschließlich Einhaltung einer Rückgabefrist von 12 Monaten | Anteilrückgaben nach Ablauf der gesetzlichen Mindesthaltefrist von 24 Monaten einschließlich Einhaltung einer Rückgabefrist von 12 Monaten |
| Verwaltungsvergütung | Bis zu 1% p.a., bezogen auf den durchschnittlichen Nettoinventarwert des anteiligen Immobilien-Sondervermögens in der Abrechnungsperiode2) | Bis zu 0,55% p.a. des Durchschnittswerts bezogen auf das anteilige Immobilienvermögen, bis zu 0,05% p.a. des Durchschnittswerts bezogen auf die anteiligen Liquiditätsanlagen, jeweils in der Abrechnungsperiode2) |
| Erfolgsabhängige Vergütung | Bis zu 1,5% p.a., bezogen auf die absolut positive | Bis zu 3,5% p.a. bezogen auf die absolut positive |
|  | Anteilwertentwicklung größer 4,1%, aber max. 0,1% | Anteilwertentwicklung größer 5,4%, aber max. 0,3% |
|  | des durchschnittlichen Nettoinventarwertes des Immobilien- | des durchschnittlichen Nettoinventarwertes des Immobilien- |
|  | Sondervermögens in der Abrechnungsperiode2) | Sondervermögens in der Abrechnungsperiode2) |
| ISIN | DE0009807008 | DE000A0NDW81 |
| WKN | 980700 | A0NDW8 |

- Ausführliche Informationen zum erstmaligen Erwerb sowie zur Aufstockung von Anteilen der Anteilklasse IC enthält der Verkaufsprospekt.
- Die Abrechnungsperiode beginnt am 1. Oktober eines Kalenderjahres und endet am 30. September des darauffolgenden Kalenderjahres.

| Hinweis: Bei der Summierung von gerundeten Beträgen und Prozentangaben in diesem Bericht können rundungsbedingte Differenzen auftreten. |
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| Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für die zukünftige Wertentwicklung. |