# Annex II: Country-specific information regarding distribution
Specific information of the VP Bank Strategy Fund for the follow- ing country of distribution
Switzerland (CH)
Paying Agent in Switzerland
UBS Switzerland AG, 8001 Zürich, Switzerland www.ubs.com
Representative in Switzerland
UBS Fund Management (Switzerland) AG, 4052 Basel,
Switzerland www.ubs.ch
Publication medium in Switzerland
fundinfo AG, 8045 Zürich, Switzerland www.fundinfo.com
Reference point of the relevant documents
The Prospectus including constituent documents, the key investor information document (KIID), as well as the yearly and halfyearly reports are available free of charge from the representative and the paying agent or on the internet platform of the above men- tioned fund's publication medium.
Publications
The publications for Switzerland regarding the foreign collective investment scheme are carried out on the internet platform of the above mentioned fund's publication medium.
The issue and redemption prices respectively the net asset value, with the comment “excluding commissions”, for all share classes shall be published for each issue and redemption via the above mentioned fund's publication medium as follows:
| Subfund Valuation interval (trading day) | Publication (valuation delay) |
| --- | --- |
| VP Bank Strategy Fund Balanced (CHF) Daily | 1 business day after the trading day |
| VP Bank Strategy Fund Balanced (USD) Daily | 1 business day after the trading day |
| VP Bank Strategy Fund Balanced (EUR) Daily | 1 business day after the trading day |
| VP Bank Strategy Fund Conservative (CHF) Daily | 1 business day after the trading day |
| VP Bank Strategy Fund Conservative (EUR) Daily | 1 business day after the trading day |
| VP Bank Strategy Fund Conservative (USD) Daily | 1 business day after the trading day |

Retrocessions
The management company and its delegates may pay retroces- sions to compensate sales activities for the fund in or from Switzer- land. These compensations may be used in particular to remuner- ate the following services:
- operation of funds trading platforms and/or trading systems which provide the opportunity to subscribe fund units;
- organisation of information events;
- participation in events and fairs;
- production of marketing material;
- training of sales people;
- all other activities with the intent to promote the sale of fund units.

Retrocessions shall not be considered as rebates even if they are entirely or partially passed on to the investors. The recipients of retrocessions ensure transparent disclosure and inform the inves- tors on their own and free of charge about the amount of compen- sation which they could receive for sales activities.
Upon request, the recipient of the retrocession discloses the amount actually received in connection with the sale of the in- vestor's units.
Rebates
The management company and its delegates may in relation to the distribution in or from Switzerland upon request pay rebates directly to investors. Rebates aim to reduce the fees and costs paid by the relevant investor. Rebates are permitted if they:
- are paid from fees earned by the management company and its delegates and therefore cause no additional costs to the fund;
- are paid based on objective criteria;
- are offered to all investors equally, which fulfil such objective criteria and demand rebates.

The objective criteria for the payment of rebates by the manage- ment company are:
- the volumes invested in a fund or in a product range of a promoter;
- the amount of fees generated by the investors;
- the expected investment period of the investors;
- the willingness of the investors to provide support during the launch phase of a fund.

Upon the request of an investor the management company will disclose the effective amount of rebates free of charge.
Place of performance and place of jurisdiction
For units distributed in and from Switzerland the place of perfor- mance and the place of jurisdiction is the location of the registered office of the representative in Switzerland.
This document replaces any and all existing documents on this matter, providing all necessary approvals have been obtained in good time from the supervisory authorities. This document may exist in languages other than German: in the event of discrepan- cies, the German-language version shall prevail.

## Relates to Prospectus dated: 01/03/2017
Signed on: 20/04/2017
| Management Company |
| --- |
| Depositary |
| Representative |

Specific information of the VP Bank Strategy Fund for the follow- ing country of distribution
Germany (DE) Paying Agent
Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA, 60311 Frankfurt am Main, Germany
www.hauck-aufhaeuser.de
Information Agent
Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA, 60311 Frankfurt am Main, Germany
www.hauck-aufhaeuser.de
Publication medium
fundinfo AG, 8045 Zürich, Switzerland www.fundinfo.com
In addition to the standard redemption procedures, investors resident in Germany have the option of submitting applications for unit redemptions and unit conversions in respect of the units they hold to the German paying agent for forwarding to the Manage- ment Company. Investors resident in Germany may also require that redemption proceeds and all other payments intended for them (e.g. dividend distributions payable from the assets of the subfunds) be forwarded to them via the German paying agent.
In the Federal Republic of Germany the current contractual terms, the current Prospectus, the relevant KIID and the Fund’s latest annual and half-yearly reports are available free of charge in print- ed format or in a durable data medium format from the German paying agent and information point.
The unit issue and redemption prices (and unit conversion prices, where applicable) and other documents and information which must by law be published in the Fund’s country of origin (e.g. the relevant contracts and laws) shall be available to peruse at the offices of the German paying agent and information point or may be obtained free of charge in printed format or in a durable data medium format.
Publication medium
The unit issue and redemption prices, all notices to investors and other documents and information which must by law be published in the Fund’s country of origin shall be published in the Federal Republic of Germany via the aforementioned publication media.
Investors in Germany shall also be notified in writing or electroni- cally in the event of:
- the suspension of redemptions of Fund units;
- termination of the Fund’s management or its winding-up;
- amendments to the contractual terms that are incompatible with the previous investment principles, that affect essential investor rights or that relate to the remunerations and charges for costs payable from the investment fund, including a clear and comprehensible account of the background to such amendments and a description of the investor rights con- cerned, together with an indication of where and how further information may be obtained;
- the merger of the Fund, in which case merger notifications must take the form prescribed by Art. 43 of Directive 2009/65/EC; and
- the transformation of the Fund into a feeder fund or changes made to a master fund, in which case merger notifications must take the form prescribed by Art. 64 of Directive 2009/65/EC.

This document replaces any and all existing documents on this matter, providing all necessary approvals have been obtained in good time from the supervisory authorities. This document may exist in languages other than German: in the event of discrepan- cies, the German-language version shall prevail.

## Relates to the Prospectus of: 01/03/2017
| Management Company |
| --- |
| Depositary |
| Information Agent |

Signed on: 20/04/2017
Country-specific information regarding distribution of the Fund name in
Singapore (SG)
The offer or invitation which forms the object of this information memorandum must not be made to private individuals. This in- formation memorandum is not a prospectus within the meaning of Chapter 289 of the Singapore Securities and Futures Act (the "SFA"). Accordingly, the statutory liability for the content of pro- spectuses provided for in the SFA is not applicable. Potential investors should carefully consider whether this investment is suitable for them.
This information memorandum has not been registered as a pro- spectus with the Monetary Authority of Singapore. Accordingly, neither this information memorandum nor any other documents or material in connection with the offer or sale or, as applicable, invitation to subscribe to or sell units in collective investment schemes may be disseminated or distributed in Singapore, nor may units in collective investment schemes directly or indirectly form the object of a public invitation to subscribe to or sell units in Singapore, except
- to institutional investors within the meaning of Section 304 of the SFA,
- to relevant persons or to other persons as defined in Section 305 subsection 2 SFA, in which case the conditions set out in Section 305 SFA must be observed, or
- in some other manner which is permissible in accordance with all other applicable provisions of the SFA.

If units in collective investment schemes are subscribed or ac- quired by a relevant person in accordance with Section 305 and the person concerned is
a) a corporation which does not qualify as an accredited investor within the meaning of Section 4A SFA, whose sole commercial
activity consists in holding investments and whose entire share capital is held by one or more natural persons who each qualify as accredited investors, or
- a trust company whose trustees do not qualify as accredited investors, whose sole purpose is to hold investments and whose beneficiary is a natural person who qualifies as an ac- credited investor,the units and debt securities issued by the corporation or, as applicable, the rights and claims of the beneficiaries (whatever their preferred definition) of the trust company are non- transferable for a period of six months following acquisition of the units by the corporation or trust company in the context of an offer as defined in Section 305 SFA, except
- (in the case of corporations) for institutional investors as per Section 274 SFA or a relevant person as defined in Section 305 subsection 5 SFA or other persons in relation to an offer made on terms that the units and debt securities issued by the cor- poration may only be acquired at a consideration of not less than SGD 200,000 (or the foreign currency equivalent) for each transaction, whether such amount is to be paid in cash or by exchange of securities or other assets and additionally, for corporations, if the conditions stipulated in Section 275 SFA are satisfied;
	- if no counter-performance (consideration) is envisaged in exchange for the transfer; orj)  if the transfer is made by operation of law.


This Agreement replaces any and all previous documents relating to the object hereof, subject to the timely granting of any required approval by the supervisory authorities. This Agreement may exist in other language versions. In the event of discrepancies between the different versions, the German version shall prevail.
Relates to the Prospectus of: 01/03/2017

Translation (ENDE, 2017-03-01):
# Anhang II: spezifische Informationen zu den Vertriebsländern
Spezifische Informationen des VP Bank Strategy Fund für das Vertriebsland
Schweiz (CH) Zahlstelle
UBS Switzerland AG, 8001 Zürich, Schweiz www.ubs.com
Vertreterin
UBS Fund Management (Switzerland) AG, 4052 Basel, Schweiz www.ubs.ch
Publikationsorgane
fundinfo AG, 8045 Zürich, Schweiz www.fundinfo.com
Bezugsort der massgeblichen Dokumente
Der Prospekt inkl. konstituierende Dokumente, die wesentlichen Informationen für die Anleger (KIID) sowie die Jahres- und Halb- jahresberichte können kostenlos beim Vertreter sowie bei der Zahlstelle oder auf der Internetplattform des oben genannten Publikationsorgans bezogen werden.
Publikationen
Die ausländische kollektive Kapitalanlage betreffenden Publikati- onen erfolgen in der Schweiz auf der Internetplattform des oben genannten Publikationsorgans.
Die Ausgabe- und Rücknahmepreise bzw. der Inventarwert mit dem Hinweis „exklusive Kommissionen“ aller Anteilsklassen wer- den bei jeder Ausgabe und Rücknahme von Anteilen auf der Internetplattform des oben genannten Publikationsorgans wie folgt publiziert:
| Teilfonds Bewertungsintervall (Handelstag) | Veröffentlichung (Bewer- tungsfrist) |
| --- | --- |
| VP Bank Strategy Fund Balanced (CHF) Täglich (Jeder Bankarbeitstag) | 1 Bankarbeitstag nach dem Handelstag |
| VP Bank Strategy Fund Balanced (EUR) Täglich (Jeder Bankarbeitstag) | 1 Bankarbeitstag nach dem Handelstag |
| VP Bank Strategy Fund Balanced (USD) Täglich (Jeder Bankarbeitstag) | 1 Bankarbeitstag nach dem Handelstag |
| VP Bank Strategy Fund Conservative (CHF) Täglich (Jeder Bankarbeitstag) | 1 Bankarbeitstag nach dem Handelstag |
| VP Bank Strategy Fund Conservative (EUR) Täglich (Jeder Bankarbeitstag) | 1 Bankarbeitstag nach dem Handelstag |
| VP Bank Strategy Fund Conservative (USD) Täglich (Jeder Bankarbeitstag) | 1 Bankarbeitstag nach dem Handelstag |

Retrozessionen
Die Verwaltungsgesellschaft sowie deren Beauftragte können Retrozessionen zur Entschädigung der Vertriebstätigkeit von Fondsanteilen in der Schweiz oder von der Schweiz ausbezahlen.
Mit dieser Entschädigung können insbesondere folgende Dienst- leistungen abgegolten werden:
- Betrieb von Fondshandelsplattformen und/oder Handels- systemen welche die Möglichkeit zur Zeichnung von Fondsan- teilen bieten
- Organisation von Informationsveranstaltungen
- Teilnahme an Veranstaltungen und Messen
- Herstellung von Marketingmaterial
- Ausbildung von Vertriebspersonen
- Alle anderen Aktivitäten mit der Absicht den Vertrieb der Fondsanteile zu fördernRetrozessionen gelten nicht als Rabatte auch wenn sie ganz oder teilweise letztendlich an die Anleger weitergeleitet werden. Die Empfänger der Retrozessionen gewährleisten eine transparente Offenlegung und informieren den Anleger von sich aus kostenlos über die Höhe der Entschädigungen, die sie für den Vertrieb erhalten könnten.

Auf Anfrage legen die Empfänger der Retrozessionen die effektiv erhaltenen Beträge, welche sie für den Vertrieb der Fondsanteile dieser Anleger erhalten, offen.
Rabatte
Die Verwaltungsgesellschaft und deren Beauftragten können im Vertrieb in der Schweiz oder von der Schweiz aus Rabatte auf Verlangen direkt an Anleger bezahlen. Rabatte dienen dazu, die auf die betreffenden Anleger entfallenden Gebühren oder Kosten zu reduzieren. Rabatte sind zulässig, sofern sie:
- aus Gebühren der Verwaltungsgesellschaft oder deren Beauf- tragten bezahlt werden und somit das Fondsvermögen nicht zusätzlich belasten;
- aufgrund von objektiven Kriterien gewährt werden;
- sämtlichen Anlegern, welche die objektiven Kriterien erfüllen und Rabatte verlangen, unter gleichen zeitlichen Vorausset- zungen im gleichen Umfang gewährt werden.

Die objektiven Kriterien zur Gewährung von Rabatten durch die Verwaltungsgesellschaft sind:
- Das vom Anleger gezeichnete Volumen bzw. das von ihm gehaltene Gesamtvolumen in der kollektiven Kapitalanlage oder gegebenenfalls in der Produktepalette des Promoters;
- die Höhe der vom Anleger generierten Gebühren;
- das vom Anleger praktizierte Anlageverhalten (z.B. erwartete Anlagedauer);
- die Unterstützungsbereitschaft des Anlegers in der Lancie- rungsphase einer kollektiven Kapitalanlage.

Auf Anfrage des Anlegers legt die Verwaltungsgesellschaft die entsprechende Höhe der Rabatte kostenlos offen.
Erfüllungsort und Gerichtsstand
Für die in der Schweiz und von der Schweiz aus vertriebenen Anteile ist am Sitz des Vertreters Erfüllungsort und Gerichtsstand begründet.
Dieses Dokument ersetzt alle allfälligen bisherigen Dokumente bezüglich dieses Gegenstands vorbehaltlich allfällig notwendiger, rechtzeitiger Genehmigungen durch die Aufsichtsbehörden. Von diesem Dokument können anderssprachige Fassungen existieren. Bei Differenzen zwischen diesen Fassungen geht die deutsche Fassung vor.

## Betrifft den Prospekt vom: 01.03.2017
Unterzeichnet am: 07.02.2017
| Verwaltungsgesellschaft |
| --- |
| Verwahrstelle |
| Vertreterin |

Spezifische Informationen des VP Bank Strategy Fund für das Vertriebsland
Deutschland (DE) Zahlstelle
Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA, 60311 Frankfurt am Main, Deutschland www.hauck-aufhaeuser.de
Informationsstelle
Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA, 60311 Frankfurt am Main, Deutschland www.hauck-aufhaeuser.de
Publikationsorgane
fundinfo AG, 8045 Zürich, Schweiz www.fundinfo.com
Zusätzlich zu den allgemeinen Rücknahmeverfahren haben in Deutschland ansässige Anleger auch die Möglichkeit, Ausgabe- und Rücknahmeanträge für die von ihnen gehaltenen Anteile bei der deutschen Zahlstelle zur Weiterleitung an die Verwaltungsge- sellschaft einzureichen. In Deutschland ansässige Anteilsinhaber können auch verlangen, dass Rücknahmeerlöse und alle weiteren für die Anteilsinhaber bestimmten Zahlungen (z.B. Dividenden- ausschüttungen) über die deutsche Zahlstelle geleitet werden.
- Änderungen der Vertragsbedingungen, die mit den bisheri- gen Anlagegrundsätzen nicht vereinbar sind, die wesentliche Anlegerrechte berühren oder die Vergütungen und Aufwen- dungserstattungen betreffen, die aus dem Fonds entnommen werden können, einschließlich der Hintergründe der Ände- rungen sowie der Rechte der Anleger in einer verständlichen Art und Weise; dabei ist mitzuteilen, wo und auf welche Art und Weise Informationen hierzu erlangt werden können,
- Verschmelzung des Fonds in Form von Verschmelzungsin- formationen, die gemäß Artikel 43 der Richtlinie 2009/65/EG zu erstellen sind, Umwandlung des Fonds in einen Feeder- Fonds oder Änderungen eines Masterfonds in Form von In- formationen, die gemäß Artikel 64 der Richtlinie 2009/65/EG zu erstellen sind.
- Umwandlung des Fonds in einen Feeder-Fonds oder Ände- rungen eines Masterfonds in Form von Informationen, die gemäss Artikel 64 der Richtlinie 2009/65/EG zu erstellen sind.

Dieses Dokument ersetzt alle allfälligen bisherigen Dokumente bezüglich dieses Gegenstands vorbehaltlich allfällig notwendiger, rechtzeitiger Genehmigungen durch die Aufsichtsbehörden. Von diesem Dokument können anderssprachige Fassungen existieren. Bei Differenzen zwischen diesen Fassungen geht die deutsche Fassung vor.

## Betrifft den Prospekt vom: 01.03.2017
Unterzeichnet am: 07.02.2017
| Verwaltungsgesellschaft |
| --- |
|  Verwahrstelle |
| Informationsstelle |

Die aktuellen Vertragsbedingungen, der aktuelle Prospekt, das	 jeweilige KIID und die Jahres- und Halbjahresberichte des Fonds
sind in der Bundesrepublik Deutschland in physischer Form oder gespeichert auf einem dauerhaften Datenträger kostenlos bei der deutschen Zahl- und Informationsstelle sowohl in gedruckter als auch in elektronischer Form erhältlich.
Die Ausgabe- und Rücknahmepreise (gegebenenfalls auch die Umtauschpreise) sowie sonstige Angaben und Unterlagen, die im Herkunftsstaat zu veröffentlichen sind (z.B. die relevanten Verträ- ge und Gesetze), können bei der deutschen Zahl- und Informati- onsstelle eingesehen werden und sind dort ebenfalls in physischer Form oder gespeichert auf einem dauerhaften Datenträger kos- tenlos erhältlich.
Publikationen
Die Ausgabe- und Rücknahmepreise der Anteile, alle Mitteilungen an die Anteilinhaber sowie sonstige Unterlagen und Angaben, die im Herkunftsstaat zu veröffentlichen sind, werden in der Bundes- republik Deutschland in den oben genannten Publikationsorganen veröffentlicht.
In folgenden Fällen erfolgt die Information der Anleger in Deutschland zusätzlich schriftlich oder in elektronischer Form:
- Aussetzung der Rücknahme der Anteile des Fonds,
- Kündigung der Verwaltung des Fonds oder dessen Abwick- lung,Spezifische Informationen des VP Bank Strategy Fund für das VertriebslandSingapur (SG)


## Das Angebot bzw. die Aufforderung, welches Gegen- stand dieses Informationsmemorandums bildet, darf nicht Privatkunden offengelegt werden. Dieses Infor- mationsmemorandum ist kein Prospekt im Sinne des Securities and Futures Act, Kapitel 289 von Singapur («SFA»). Entsprechend ist die in diesem Gesetz für den Inhalt von Prospekten geregelte gesetzliche Haftung nicht anwendbar. Potenzielle Anleger sollten sorgfältig prüfen, ob die Anlage für sie geeignet ist.
Dieses Informationsmemorandum wurde nicht als Prospekt bei der Monetary Authority of Singapore registriert. Entsprechend dürfen weder dieses Informationsmemorandum und etwaige sonstige Unterlagen oder Materialien in Verbindung mit dem Angebot oder Verkauf bzw. der Aufforderung zur Zeichnung oder zum Kauf von Anteilen weitergegeben oder vertrieben werden noch dürfen Anteile, direkt oder indirekt, zum Gegenstand einer Aufforderung zur Zeichnung oder zum Kauf an die Öffentlichkeit in Singapur gemacht werden, es sei denn
- an institutionelle Anleger im Sinne von Abschnitt 304 des SFA,
- an relevante Personen oder an sonstige Personen nach Mass- gabe von Abschnitt 305 Absatz 2 des SFA, wobei die Bedin- gungen des Abschnitts 305 des SFA zu beachten sind, oder
- auf eine andere Weise, die gemäss und in Übereinstimmung mit den Bestimmungen aller übrigen einschlägigen Vorschrif- ten des SFA zulässig ist.

Werden Anteile gemäss Abschnitt 305 durch eine relevante Per- son gezeichnet oder erworben und handelt es sich dabei um
a) eine Kapitalgesellschaft, die nicht als akkreditierter Anleger im Sinne von Abschnitt 4A des SFA gilt, deren einzige Geschäfts- tätigkeit darin besteht, Anlagen zu halten, und deren gesam- tes Aktienkapital sich im Besitz von einer oder mehreren na- türlichen Personen befindet, die jeweils als akkreditierte Anle- ger gelten; oder
- eine Treuhandgesellschaft, deren Treuhänder nicht als akkre- ditierter Anleger gilt, deren einziger Zweck darin besteht, An- lagen zu halten, und deren Begünstigter eine natürliche Per- son ist, die als akkreditierter Anleger gilt,so sind die Anteile der Kapitalgesellschaft bzw. die Rechte und Ansprüche der Begünstigten (nach einer beliebigen Beschrei- bung) an dieser Treuhandgesellschaft für einen Zeitraum von sechs Monaten nach dem Erwerb der Anteile durch die Kapitalge- sellschaft oder Treuhandgesellschaft im Rahmen eines Angebots gemäss Abschnitt 305 nicht übertragbar, es sei denn:
- es handelt sich um institutionelle Anleger für Kapitalgesell- schaften  gemäss  Abschnitt  274  des  SFA oder eine relevante Person nach der Definition in Abschnitt 305 Absatz 5 des SFA oder sonstige Personen im Rahmen ei- nes Angebots, das unter der Voraussetzung erfolgt, dass für die Anteile der Kapitalgesellschaft bzw. Rechte und Ansprü- che an dieser Treuhandgesellschaft eine Gegenleistung von mindestens SGD 200’000 (oder der entsprechende Gegen- wert in einer Fremdwährung) für jede Transaktion gezahlt wird, wobei diese Gegenleistung in bar oder durch den Tausch von Wertpapieren oder sonstigen Vermögenswerten er- bracht werden kann und bei Kapitalgesellschaften zusätz- lich den in Abschnitt 275 des SFA dargelegten Bedingungen genügen muss;
	- das Erbringen einer Gegenleistung für die Übertragung ist nicht vorgesehen; oderj)  die Übertragung erfolgt kraft Gesetzes.


Dieses Dokument ersetzt alle allfälligen bisherigen Dokumente bezüglich dieses Gegenstands vorbehaltlich allfällig notwendiger, rechtzeitiger Genehmigung-gen durch die Aufsichtsbehörden. Von diesem Dokument können anderssprachige Fassungen exis- tieren. Bei Differenzen zwischen diesen Fassungen geht die deut- sche Fassung vor.
Betrifft den Prospekt vom: 01.03.2017