# THREADNEEDLE (LUX) - PAN EUROPEAN ESG EQUITIES (FUND) CLASS IE EUR (ISIN:LU0329573405)
PROFESSIONAL INVESTORS - AS AT 31 JANUARY 2022
This is a marketing communication. Please refer to the prospectus of the UCITS and to the KIID before making any final investment decisions.
Contact Details
Tel: +352 46 40 10 7190*
columbiathreadneedleenquiries@statestreet.com
*Please note that calls and electronic communications may be recorded.
IFDS, 47, avenue J.F. Kennedy, L-1855, Luxembourg

## Key Facts
Fund Manager:

## Investment Objective & Policy
The Fund aims to increase the value of your investment over the long term by investing in companies with strong or improving environmental, social and governance (ESG) characteristics.
The Fund invests at least two thirds of its assets in shares of large companies in Europe, including the UK, or companies that have significant operations there.
The Fund may use derivatives (sophisticated investment instruments linked to the rise and fall of the value of other assets) for hedging purposes.
The Fund may also invest in asset classes and instruments different from those stated above.
The fund manager focuses on selecting companies with strong or improving ESG characteristics, as outlined in the Fund’s ESG Investment Guidelines. Those companies will demonstrate leadership through strong ESG practices. The fund manager also aims to exclude companies that are unable to satisfy those guidelines.
The Fund’s ESG Investment Guidelines are available on request and on the Columbia Threadneedle Investments website.
The fund manager will use measures that compare the ESG characteristics of the Fund against the MSCI Europe Index. This index also provides a helpful benchmark against which the financial performance can be compared and has been chosen for
Dan Ison	Ann Steele Since Sep-09	Since Sep-18
these purposes as a good representation of large and medium-sized companies within European developed market countries (including the UK). The index is not designed to specifically consider environmental or social characteristics. The fund manager
Management Co:	Threadneedle Man. Lux. S.A. Fund Inception Date:	93-10-31
Index:	MSCI Europe Index
Peer Group:	-
Fund Currency:	EUR
Fund Domicile:	Luxembourg
Portfolio Size:	€474,8m
No. of Securities:54
Share Class Price:	62,1298 All information expressed in EUR 
Ratings/Awards
© 2022 Morningstar. All Rights Reserved. The information contained herein: (1) is proprietary to Morningstar and/or its content providers; (2) may not be copied or distributed; and
(3) is not warranted to be accurate, complete or timely.
Neither Morningstar nor its content providers are responsible for any damages or losses arising from any use of this information. Past performance is no guarantee of future results. For more detailed information about Morningstar Rating, including its methodology, please go to: http:// corporate.morningstar.com/US/documents/ MethodologyDocuments/MethodologyPapers/ MorningstarFundRating_Methodology.pdf
For CTI's use only: SXEURO
has discretion to select investments with weightings different to the index, and that are not in the index, and the Fund may
display significant divergence from the index. In line with its ESG Investment Guidelines, the Fund will not invest in some sectors and companies in the index.
The Fund is categorised as one that promotes environmental or social characteristics under Article 8 of the EU Regulation 2019/2088 on sustainability-related disclosures in the financial services sector (SFDR).

## Key Risks
- The value of investments can fall as well as rise and investors might not get back the sum originally invested.
- Where investments are in assets that are denominated in multiple currencies, or currencies other than your own, changes in exchange rates may affect the value of the investments.
- The Fund aims to invest in companies with strong or improving environmental, social and governance (ESG) characteristics, as outlined in the fund's ESG Investment Guidelines. The Guidelines will affect the Fund’s exposure to certain sectors, which may impact the performance of the Fund positively or negatively relative to a benchmark or other funds without such restrictions.
- The Fund may invest in derivatives with the aim of reducing risk or minimising the cost of transactions. Such derivative transactions may benefit or negatively affect the performance of the Fund. The Manager does not intend that such use of derivatives will affect the overall risk profile of the Fund.
- The fund typically carries a risk of high volatility due to its portfolio composition or the portfolio management techniques used. This means that the fund’s value is likely to fall and rise more frequently and this could be more pronounced than with other funds.
- The risks currently identified as applying to the Fund are set out in the "Risk Factors" section of the prospectus.


## Investment Approach
Our style is based on the search for high-quality companies with competitive advantages and robust business models, which can generate strong and sustainable long-term returns.
Our Responsible Investment (RI) analysts are based in London and Minneapolis. We use unique RI ratings that bring together Environmental, Social and Governance (ESG) and financial stewardship data. The ratings address material RI issues, including accounting and financial stewardship, and back-testing shows that the ratings aid our fundamental research.
Quality and sustainability are the focus of our research-driven approach. Intelligent application of macroeconomic and thematic insights from our strategy groups provide a backdrop. Meeting companies and fundamental research lie at the heart of our approach and drive sector and country weightings. We build a well-diversified portfolio of 50-70 stocks with strong conviction at both a sector and stock level.
For use in Sweden

## Performance
Past Performance does not predict future returns. The return of your investment may change as a result of currency fluctuations if your investment is made in a currency other than that used in the past performance calculation.

## 10 Years NAV (EUR)
300
250

## Significant Events

Indicates significant event. For detailed information on Fund Changes please see "Details of significant events - Key Investor Information Document" PDF available on www.columbiathreadneedle.com/KIIDs
20-10
200
150
100
12-01	13-01	14-01	15-01	16-01	17-01	18-01	19-01	20-01	21-01	22-01
Share Class Index

## Calendar Year Performance (EUR)
|  | 2021 | 2020 | 2019 |  | 2018 |  | 2017 |  | 2016 |  | 2015 | 2014 | 2013 | 2012 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Share Class (Net) | 29,5 | 7,3 | 32,4 |  | -14,9 |  | 10,2 |  | -2,8 |  | 12,9 | 5,7 | 25,7 | 17,8 |
| Fund (Gross) | 30,3 | 8,4 | 34,3 |  | -14,0 |  | 11,4 |  | -2,3 |  | 15,0 | 6,7 | 27,2 | 18,7 |
| Index (Gross) | 25,9 | -2,8 | 26,9 |  | -10,0 |  | 10,9 |  | 3,2 |  | 8,8 | 7,4 | 20,5 | 18,1 |
| Annualised Performance (EUR) |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
|  | 1M | 3M |  | 6M |  | YTD |  | 1 YR |  | 2 YR |  | 3 YR | 5 YR | 10 YR |
| Share Class (Net) | -6,0 | -2,1 |  | 2,2 |  | -6,0 |  | 23,4 |  | 14,5 |  | 17,5 | 10,2 | 10,4 |
| Fund (Gross) | -6,0 | -2,2 |  | 2,1 |  | -6,0 |  | 23,9 |  | 15,3 |  | 18,6 | 11,3 | 11,5 |
| Index (Gross) | -3,2 | -0,4 |  | 3,2 |  | -3,2 |  | 22,7 |  | 9,5 |  | 12,3 | 8,5 | 9,5 |

12M Rolling Period (EUR)
Share Class (Net)	23,4	6,4	23,7	-12,1	14,1	2,9	-1,4	15,9	20,6	16,4
Fund (Gross)	23,9	7,3	25,4	-11,1	15,4	4,3	-0,3	17,0	22,1	17,3
Index (Gross)	22,7	-2,3	18,0	-5,9	13,1	9,7	-4,9	17,2	15,1	16,9
Source Morningstar UK Limited © 2022 as at 22-01-31. Net Fund returns - Based on the NAV and assuming income is reinvested including ongoing charges excluding entry and exit charges. The Index does not include fees or charges and you cannot invest in it.
Gross Fund returns - Source Columbia Threadneedle as at 22-01-31. Based on global close valuations with cash flows weighted at start of day and excluding entry/exit charges and ongoing charges, and net of transaction costs.

## Top 10 Holdings (%)	Fund Currency Exposure including Hedging
TotalEnergies SE	3,9	1,3  Energy
LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE	3,3	2,1  Consumer Discretionary
Roche Holding Ltd	3,2	2,6  Health Care
Sika AG	3,1	0,5  Materials
BNP Paribas SA Class A	2,9	0,7  Financials
Teleperformance SA	2,8	0,2  Industrials
CRH Plc	2,7	0,4  Materials
Nestle S.A.	2,7	3,3  Consumer Staples
Novo Nordisk A/S Class B	2,6	1,5  Health Care
AXA SA	2,6	0,6  Financials
Total	29,8	13,3

## Weightings (%)
EUR 59,5%
GBP 17,2%
CHF 12,8%
DKK 4,6%
SEK 3,3%
NOK 2,6%
USD 0,0%
SGD 0,0%
All % are as at calendar month end based at global close gross valuation point and on a look-through exposure basis to underlying assets including forward currency positions.
| Top 10 Overweight/Underweight (%) |  | 3 Month Largest Position Changes |
| --- | --- | --- |
| Overweight | Fund | Index | Diff |  | Underweight | Fund | Index | Diff |  |  | Security Name | 3 Mth Change |
| Sika AG | 3,1 | 0,5 | 2,6 |  | Shell PLC Class B | -- | 1,8 | -1,8 |  |  | ASML Holding NV | -1,6 |
| TotalEnergies SE | 3,9 | 1,3 | 2,6 |  | Novartis AG | -- | 1,8 | -1,8 |  |  | TotalEnergies SE | 1,2 |
| Teleperformance SA | 2,8 | 0,2 | 2,6 |  | HSBC Holdings Plc | -- | 1,3 | -1,3 |  |  | Lonza Group AG | -1,1 |
| DNB Bank ASA | 2,6 | 0,2 | 2,4 |  | Unilever PLC | -- | 1,2 | -1,2 |  |  | IMCD N.V. | -1,1 |
| CRH Plc | 2,7 | 0,4 | 2,4 |  | SAP SE | -- | 1,2 | -1,2 |  |  | Vodafone Group Plc | 1,1 |
| Linde plc | 2,3 | -- | 2,3 |  | Siemens AG | -- | 1,1 | -1,1 |  |  | Zalando SE | -1,0 |
| BNP Paribas SA Class A | 2,9 | 0,7 | 2,2 |  | Sanofi | -- | 1,1 | -1,1 |  |  | Roche Holding Ltd | 1,0 |
| 3i Group plc | 2,2 | 0,2 | 2,1 |  | Diageo plc | -- | 1,1 | -1,1 |  |  | Daimler Truck Holding AG | 1,0 |
| AXA SA | 2,6 | 0,6 | 2,1 |  | GlaxoSmithKline plc | -- | 1,0 | -1,0 |  |  | Compagnie de Saint-Gobain SA | 1,0 |
| JD Sports Fashion Plc | 2,0 | 0,1 | 2,0 |  | BP p.l.c. | -- | 1,0 | -1,0 |  |  | Rentokil Initial plc | 0,8 |


## Top Positive/Negative Security Attribution (3 Months)
Fund	Index	Attri.
Fund	Index	Attri.
| Security Name - 10 Highest | Avg. Weight | Total Return | Contr. To Return | Avg. Weight | Total Return | Geo. Total Effect |  | Security Name - 10 Lowest | Avg. Weight | Total Return | Contr. To Return | Avg. Weight | Total Return | Geo. Total Effect |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| UniCredit S.p.A. | 2,0 | 21,9 | 0,4 | 0,3 | 22,5 | 0,3 |  | Kingspan Group Plc | 2,1 | -14,7 | -0,3 | 0,2 | -14,6 | -0,3 |
| TotalEnergies SE | 2,9 | 17,1 | 0,5 | 1,2 | 17,5 | 0,3 |  | ASM International N.V. | 1,3 | -23,1 | -0,3 | 0,2 | -22,8 | -0,3 |
| Vodafone Group Plc | 1,3 | 23,8 | 0,3 | 0,4 | 25,6 | 0,2 |  | JD Sports Fashion Plc | 2,0 | -13,3 | -0,3 | 0,1 | -12,7 | -0,3 |
| AXA SA | 2,3 | 10,9 | 0,2 | 0,5 | 11,1 | 0,2 |  | Shell PLC Class B | -- | -- | -- | 1,6 | 14,5 | -0,2 |
| Rio Tinto plc | 2,0 | 14,8 | 0,2 | 0,7 | 14,9 | 0,2 |  | HSBC Holdings Plc | -- | -- | -- | 1,1 | 20,7 | -0,2 |
| CRH Plc | 2,8 | 7,0 | 0,2 | 0,4 | 7,1 | 0,2 |  | Neste Corporation | 1,3 | -17,3 | -0,3 | 0,2 | -17,5 | -0,2 |
| Adyen NV | -- | -- | -- | 0,5 | -31,5 | 0,2 |  | PUMA SE | 1,9 | -12,5 | -0,2 | 0,1 | -12,2 | -0,2 |
| SAP SE | -- | -- | -- | 1,3 | -11,9 | 0,2 |  | Ashtead Group plc | 2,0 | -15,6 | -0,2 | 0,3 | -13,3 | -0,2 |
| Sika AG | 3,4 | 4,8 | 0,1 | 0,5 | 4,9 | 0,1 |  | Teleperformance SA | 2,9 | -7,9 | -0,2 | 0,2 | -7,7 | -0,2 |
| Vestas Wind Systems A/S | -- | -- | -- | 0,3 | -36,4 | 0,1 |  | British American Tobacco p.l.c. | -- | -- | -- | 0,7 | 28,0 | -0,2 |


## Monthly Net Returns
20%
1,4%
4,4%
2,4%
0,6%
-1,9%
0,0%
-0,3%
3,9%
2,7%
-2,7%
-0,1%
3,2%
-4,4%
-1,6%
3,4%
1,9%
-1,3%
1,5%
-1,0%
0,3%
-8,6%
-2,8%
-5,9%
6,7%
5,0%
2,8%
5,4%
-4,3%
5,1%
-0,5%
-1,5%
2,7%
1,8%
2,7%
3,1%
-0,4%
-7,3%
-11,1%
5,6%
4,4%
3,4%
0,4%
4,1%
-1,0%
-4,5%
12,6%
3,0%
-1,2%
3,0%
6,5%
2,0%
3,4%
1,3%
3,0%
3,1%
-4,2%
5,7%
-1,2%
5,4%
-6,0%
12,6%
15%
1,4%
4,4%
2,4%
0,6%
6,7%
5,0%
2,8%
5,4%
5,1%
5,6%
4,4%
3,4%
0,4%
4,1%
3,0%
6,5%
2,0%
3,4%
1,3%
3,0%
3,1%
5,7%
5,4%
10%
Return
3,9%
2,7%
3,2%
3,4%
1,9%
1,5%
0,3%
2,7%
1,8%
2,7%
3,1%
3,0%
5%
-1,9%
0,0%
-0,3%
-2,7%
-0,1%
-1,3%
-1,0%
-0,5%
-1,5%
-0,4%
-1,0%
-4,5%
-1,2%
-1,2%
0%
-4,4%
-1,6%
-2,8%
-5,9%
-4,3%
-4,2%
-6,0%
-5%
-8,6%
-7,3%
-11,1%
-10%
-15%
-20%
17-02	17-08	18-02	18-08	19-02	19-08	20-02	20-08	21-0221-08
| Risk Analysis | Portfolio Statistics	Market Cap Breakdown Chart |
| --- | --- |
| 3 YR	5 YR | Fund	Index Price to Earnings	19,9   17,4 Price to Book	2,2	2,1 Dividend Yield	2,4	2,5 Return On Assets	0,5	0,8 Return on Equity	10,9   11,9 Active Share	69,2	-- Analytics are based on global close valuations using Columbia Threadneedle Investments sourced market attributes. Underlying securities data may be provisional or based on estimates. Market cap weightings include cash in the % calculations. | Drawdown 0% -5% -10% -15% -20% 17-02 17-10 | 18-06 | 19-02 Fund | 19-10 | >250bn 9,2% 150bn - 250bn 10,1% 100bn - 150bn 6,3% 50bn - 100bn 21,2% 20bn - 50bn 30,9% 10bn - 20bn 17,2% 5bn - 10bn 5,0% Currency: EUR 20-06 21-02 21-10 Index |
| Fund	Index	Fund	Index |
| Absolute Volatility	15,4	16,2	14,3	14,2 |
| Relative Volatility	1,0	--	1,0	-- |
| Tracking Error	3,7	--	4,0	-- |
| Sharpe Ratio	1,2	--	0,8	-- |
| Information Ratio	1,7	--	0,7	-- |
| Beta	0,9	--	1,0	-- |
| Sortino Ratio	2,0	--	1,3	-- |
| Jensen Alpha	7,3	--	3,1	-- |
| Annualised Alpha	6,6	--	3,0	-- |
| Alpha	0,5	--	0,2	-- |
| Max Drawdown	-17,7	-22,5	-17,7	-22,5 |
| R²	94,8	--	92,3	-- |
| Ex post risk calculations are based on monthly gross global close returns. |

Past Performance does not predict future returns. The return of your investment may change as a result of currency fluctuations if your investment is made in a currency other than that used in the past performance calculation. Source Morningstar UK Limited © 2022 as at 22-01-31. Net Fund returns - Based on the NAV and assuming income is reinvested including ongoing charges excluding entry and exit charges.

## Performance Attribution (Year to Date)
Geometric Attrib.
Var. In Avg.
Weight
Fund Total
Return
Index Total
Return
Rel. Total Return
Index Rel. to
Total  Alloc. Effect  Selec. Effect  Total Effect
| Communication Services | -0,3 | 7,4 | 1,5 | 5,8 | 4,8 | 0,0 | 0,2 | 0,2 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Consumer Discretionary | 2,0 | -6,2 | -3,8 | -2,5 | -0,6 | 0,0 | -0,3 | -0,3 |
| Consumer Staples | -7,5 | -8,5 | -4,1 | -4,6 | -0,9 | 0,1 | -0,2 | -0,2 |
| Energy | -0,3 | 6,9 | 13,5 | -5,9 | 17,3 | -0,1 | -0,3 | -0,3 |
| Financials | 7,2 | 1,1 | 3,9 | -2,7 | 7,3 | 0,5 | -0,6 | -0,2 |
| Health Care | -5,2 | -8,6 | -5,9 | -2,9 | -2,8 | 0,2 | -0,3 | -0,1 |
| Industrials | 2,3 | -13,1 | -8,6 | -4,9 | -5,6 | -0,1 | -0,8 | -1,0 |
| Information Technology | 1,3 | -15,0 | -12,7 | -2,6 | -9,8 | -0,1 | -0,2 | -0,4 |
| Materials | 3,4 | -8,1 | -2,2 | -6,0 | 1,0 | 0,0 | -0,7 | -0,7 |
| Real Estate | -1,2 | -- | -0,1 | 0,1 | 3,1 | 0,0 | -- | 0,0 |
| Utilities | -3,4 | -1,5 | -1,9 | 0,4 | 1,3 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Total | -- | -6,0 | -3,2 | -2,9 | -- | 0,4 | -3,3 | -2,9 |


## Performance Attribution - Rolling 3 Month Total Effects
Geometric Attrib.

## 3 Month Effect Totals
2,0 	Alloc.	Selec.	Total	 1,0
0,0
-1,0
-2,0
|  | Fund Total Return | Index Total Return | Alloc. Effect | Selec. Effect | Total Effect |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Jan-21 - Apr-21 | 12,3 | 11,7 | 0,8 | -0,2 | 0,6 |
| Apr-21 - Jul-21 | 8,1 | 6,4 | -0,1 | 1,6 | 1,5 |
| Jul-21 - Oct-21 | 4,4 | 3,6 | -0,2 | 1,0 | 0,8 |
| Oct-21 - Jan-22	-2,2	-0,4 | -0,1 | -1,8	-1,9  |

-3,0
21-04	21-07	21-10	22-01
Attribution analysis is calculated on a daily geometric basis unless otherwise stated. Fund returns may result in residual factors when compared to geometric attribution total returns due to data and calculation methodologies. Variation in weights is the average daily under/overweight position of the fund verses the index over the period. The Attribution table and graph only display a maximum of 12 groupings based on the highest portfolio end weight. The Rolling 3 Month Total Effect Attribution summary is based on the same groupings as the Year to Date Attribution.
The Fund is categorised as one that promotes environmental or social characteristics under Article 8 of the EU Regulation 2019/2088 on sustainability-related disclosures in the financial services sector (SFDR).
| Fund | Index | Tilt |
| --- | --- | --- |
| Columbia Threadneedle ESG Materiality rating	2,36 | 2,50 | +0,14 |
| Carbon Intensity	113,85 | 131,80 | +17,95 |
| Controversies Exposure	-- | 2,39% | +2,39% |
|  |  |  |
| MSCI ESG Score	7,81 | 7,61 | +0,20 |

Translation (ENDE, 2022-01-31):
# THREADNEEDLE (LUX) - PAN EUROPEAN ESG EQUITIES (FONDS) KLASSE AE EUR (ISIN:LU0061476155)
FACTSHEET - PROFESSIONELLE ANLEGER - ALLE DATEN ZUM 31 JANUAR 2022
Dieses Dokument dient Marketingzwecken. Bitte lesen Sie den Prospekt des OGAW und die wesentlichen Anlegerinformationen, bevor Sie eine endgültige Anlageentscheidung treffen.
Kontaktdaten
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* Bitte beachten Sie, dass Anrufe und elektronische Kommunikation aufgezeichnet werden können.
IFDS, 47, avenue J.F. Kennedy, L-1855, Luxembourg

## Wichtige Daten
Fondsmanager:

## Anlageziel und -politik
Der Fonds zielt darauf ab, den Wert Ihrer Anlage langfristig zu steigern, indem er in Unternehmen mit starken oder sich verbessernden Merkmalen in den Bereichen Umwelt, Soziales und Governance (ESG-Merkmale) investiert.
Der Fonds investiert mindestens zwei Drittel seines Vermögens in Anteile von großen Unternehmen in Europa, einschließlich des Vereinigten Königreichs, oder von Unternehmen, die dort eine wesentliche Geschäftstätigkeit ausüben.
Der Fonds kann zu Absicherungszwecken Derivate (anspruchsvolle Anlageinstrumente, die an den Anstieg und Rückgang des Werts anderer Vermögenswerte gekoppelt sind) einsetzen.
Der Fonds kann auch in andere als die oben angegebenen Anlageklassen und Instrumente investieren.
Wie in den ESG-Anlagerichtlinien dargelegt, konzentriert sich der Fondsmanager bei der Auswahl auf Unternehmen mit starken oder sich verbessernden ESG-Merkmalen. Diese Unternehmen werden ihre Führungsrolle durch solide ESG-Praktiken unter Beweis stellen. Der Fondsmanager strebt auch an, Unternehmen auszuschließen, die diese Richtlinien nicht erfüllen können.
Die ESG-Anlagerichtlinien des Fonds sind auf Anfrage und auf der Website von Columbia Threadneedle Investments verfügbar.
Der Fondsmanager wird Kennzahlen verwenden, die die ESG-Merkmale des Fonds mit dem MSCI Europe Index vergleichen. Dieser Index bietet auch eine hilfreiche Benchmark, mit der die finanzielle Performance verglichen werden kann und wurde für
Dan Ison	Ann Steele Seit Sept 09	Seit Sept 18
diese Zwecke ausgewählt, da er große und mittlere Unternehmen in europäischen Industrieländern (einschließlich Großbritannien) gut abbildet. Der Index ist nicht darauf ausgelegt, speziell ökologische oder soziale Merkmale zu
Verwaltungsgesellschaft: Threadneedle Man. Lux. S.A. Auflegungsdatum des	31.10.93
Fonds:
Index:	MSCI Europe Index
Vergleichsgruppe:	-
Fondswährung:	EUR
Fondsdomizil:	Luxemburg
Fondsvolumen:	€474,8m Anzahl der Wertpapiere: 54
Preis der Anteilsklasse: 87,6224 Alle Angaben in EUR

## Ratings/Auszeichnungen
© 2022 Morningstar. Alle Rechte vorbehalten. Die hierin enthaltenen Informationen: (1) sind das geistige Eigentum von Morningstar und/oder seiner Inhaltsanbieter; (2) dürfen nicht vervielfältigt oder weiterverbreitet werden; und (3) beinhalten keine Garantie in Bezug auf Richtigkeit Vollständigkeit oder Aktualität. Morningstar und seine Inhaltsanbieter haften nicht für Schäden oder Verluste, die durch die Nutzung dieser Informationen entstehen. Die frühere Wertentwicklung ist keine Garantie für künftige Ergebnisse. Ausführlichere Informationen über das Morningstar-Rating einschließlich der Methodik finden Sie hier: http://corporate.morningstar.com/ US/documents/MethodologyDocuments/MethodologyPapers/ MorningstarFundRating_Methodology.pdf
Quelle: Scope Analysis GmbH, www.ScopeExplorer.com
Nur zur Verwendung durch CTI: SXEURO

#### zur Verwendung in Deutschland
berücksichtigen. Es liegt im Ermessen des Fondsmanagers, Anlagen mit anderen Gewichtungen als denen im Index sowie
nicht im Index enthaltene Anlagen zu wählen, wobei der Fonds erhebliche Abweichungen vom Index aufweisen kann. In Übereinstimmung mit den ESG-Anlagerichtlinien wird der Fonds nicht in bestimmte Sektoren und Unternehmen im Index investieren.
Der Fonds ist nach Artikel 8 der EU-Verordnung 2019/2088 über nachhaltigkeitsbezogene Angaben im Finanzdienstleistungssektor (Offenlegungsverordnung, SFDR) als Fonds eingestuft, der ökologische oder soziale Merkmale fördert.

## Wesentliche Risiken
- Der Wert von Anlagen kann fallen und steigen und Anleger könnten den ursprünglich investierten Betrag nicht zurückerhalten.
- Bei Anlagen in Vermögenswerten, die auf verschiedene Währungen oder auf andere Währungen als Ihre eigene lauten, kann der Anlagewert durch Wechselkursänderungen beeinflusst werden.
- Der Fonds ist bestrebt in Unternehmen mit starken oder sich verbessernden ESG-Merkmalen zu investieren (ESG steht für Environmental, Social and Governance und bedeutet Umwelt, Soziales und Unternehmensführung), wie in den Fonds ESG- Anlagerichtlinien dargelegt. Die Richtlinien wirken sich auf das Engagement des Fonds in bestimmten Sektoren aus. Dies kann die Wertentwicklung des Fonds im Vergleich zu einer Benchmark oder zu anderen Fonds ohne derartige Beschränkungen positiv oder negativ beeinflussen.
- Der Fonds kann in Derivate investieren, um Risiken zu verringern oder die Transaktionskosten zu minimieren. Diese Derivatgeschäfte können die Performance des Fonds positiv oder negativ beeinflussen. Der Fondsmanagers beabsichtigt nicht, dass sich dieser Einsatz von Derivaten auf das allgemeine Risikoprofil des Fonds auswirkt.
- Der Fonds trägt aufgrund der Zusammenstellung seines Portfolios bzw. der eingesetzten Portfoliomanagement-Techniken für gewöhnlich das Risiko hoher Volatilität. Dies bedeutet, dass der Wert des Fonds häufiger und unter Umständen beträchtlicher als der Wert anderer Fonds sinkt und steigt.
- Die derzeit als für den Fonds maßgeblich identifizierten Risiken sind im Prospekt im Abschnitt „Risikofaktoren“ dargelegt.


## Anlageansatz
Unser Anlagestil basiert auf der Suche nach qualitativ hochwertigen Unternehmen mit Wettbewerbsvorteilen und robusten Geschäftsmodellen, die langfristig starke und nachhaltige Erträge erwirtschaften können.
Unsere Analysten für verantwortungsvolles Investment sitzen in London und Minneapolis. Wir verwenden einzigartige RI- Ratings, die Daten aus den Bereichen Umwelt, Soziales und Unternehmensführung (ESG) sowie Finanzmanagement zusammenführen. Die Ratings befassen sich mit wichtigen RI-Themen, einschließlich Rechnungslegung und Finanzmanagement, und Backtesting zeigt, dass die Ratings unser fundamentales Research unterstützen.
Qualität und Nachhaltigkeit stehen im Mittelpunkt unseres researchbasierten Ansatzes. Die intelligente Anwendung makroökonomischer und thematischer Erkenntnisse von unseren Strategiegruppen bildet den Hintergrund. Gespräche mit Unternehmensvertretern und fundamentales Research stehen im Mittelpunkt unseres Ansatzes und bestimmen die Sektor- und Ländergewichtungen. Wir bauen ein gut diversifiziertes Portfolio mit 50-70 Aktien auf, mit einem hohen Überzeugungsgrad auf der Sektor- und Titelebene.

## Wertentwicklung
Die frühere Wertentwicklung lässt nicht auf zukünftige Ergebnisse schließen. Die Rendite Ihrer Anlage kann sich aufgrund von Währungsschwankungen ändern, wenn Ihre Anlage in einer anderen Währung erfolgt als derjenigen, die bei der Berechnung der bisherigen Wertentwicklung verwendet wurde.

## 10 Jahre NIW (EUR)
280
10.20
260
240
220
200
180
160
140
120
100
80
01.12	01.13	01.14	01.15	01.16	01.17	01.18	01.19	01.20	01.21	01.22
Anteilsklasse Index

## Wesentliche Ereignisse

Bezeichnet ein wesentliches Ereignis. Ausführliche Informationen zu Änderungen am Fonds finden Sie in der PDF-Datei "Einzelheiten zu wichtigen Ereignissen - T(Lux)" unter https://www.columbiathreadneedle.com/en/ changes
Wertentwicklung im Kalenderjahr (EUR)
|  | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | 2013 | 2012 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Anteilsklasse (netto) | 28,6 | 6,4 | 31,3 | -15,7 | 9,2 | -3,6 | 12,0 | 4,8 | 24,7 | 16,8 |
| Fonds (brutto) | 30,3 | 8,4 | 34,3 | -14,0 | 11,4 | -2,3 | 15,0 | 6,7 | 27,2 | 18,7 |
| Index (brutto) | 25,9 | -2,8 | 26,9 | -10,0 | 10,9 | 3,2 | 8,8 | 7,4 | 20,5 | 18,1 |

Annualisierte Wertentwicklung (EUR)
Rollierend 12M (EUR)
Anteilsklasse (netto)	22,4	5,5	22,6	-12,9	13,2	2,1	-2,2	15,0	19,7	15,4
Fonds (brutto)	23,9	7,3	25,4	-11,1	15,4	4,3	-0,3	17,0	22,1	17,3
Index (brutto)	22,7	-2,3	18,0	-5,9	13,1	9,7	-4,9	17,2	15,1	16,9
Quelle Morningstar UK Limited © 2022, Stand 31.01.22. Netto-Fondserträge - Basierend auf dem NIW und unter der Annahme, dass die Erträge reinvestiert werden, einschließlich laufender Kosten, ohne Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge.
Der Index enthält keine Gebühren oder Kosten und Sie können nicht in ihn investieren.
Brutto-Fondswertentwicklung – Quelle Columbia Threadneedle, Stand 31.01.22. Auf der Grundlage globaler Bewertungen zum Börsenschluss, wobei die Cashflows zum Tagesbeginn gewichtet werden, ohne Ausgabeauf-/Rücknahmeabschläge und laufende Kosten sowie nach Abzug der Transaktionskosten.

### Top 10 Positionen (%)	Fonds-Währungsengagement einschließlich Absicherung
TotalEnergies SE	3,9	1,3  Energie
| Roche Holding Ltd | 3,2 | 2,6 | Gesundheit |
| --- | --- | --- | --- |
| Sika AG | 3,1 | 0,5 | Rohstoffe |
| BNP Paribas SA Class A | 2,9 | 0,7 | Finanzen |
| Teleperformance SA | 2,8 | 0,2 | Industrie |

LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton SE	3,3	2,1  Zyklische Konsumgüter
CRH Plc	2,7	0,4  Rohstoffe
Nestle S.A.	2,7	3,3  Nichtzykl. Konsumgüter
Novo Nordisk A/S Class B	2,6	1,5  Gesundheit
AXA SA	2,6	0,6  Finanzen
Summe	29,8	13,3

### Gewichtungen (%)
EUR 59,5%
GBP 17,2%
CHF 12,8%
DKK 4,6%
SEK 3,3%
NOK 2,6%
USD 0,0%
SGD 0,0%
Alle Prozentangaben zum Monatsende auf Basis des globalen Bruttobewertungsschlusskurses und Bestimmung der Währungspositionen anhand der zugrundeliegenden Anlagen einschließlich Fremdwährungstermingeschäfte.

### Top 10 Übergewichtung/Untergewichtung (%)
Sika AG	3,1	0,5	2,6
TotalEnergies SE	3,9	1,3	2,6
Teleperformance SA	2,8	0,2	2,6
DNB Bank ASA	2,6	0,2	2,4
CRH Plc	2,7	0,4	2,4
Linde plc	2,3	--	2,3
BNP Paribas SA Class A	2,9	0,7	2,2
3i Group plc	2,2	0,2	2,1
AXA SA	2,6	0,6	2,1
JD Sports Fashion Plc	2,0	0,1	2,0
Untergewichtung	Fonds  Index  Diff.
Shell PLC Class B	--	1,8  -1,8
Novartis AG	--	1,8  -1,8
HSBC Holdings Plc	--	1,3  -1,3
Unilever PLC	--	1,2  -1,2
SAP SE	--	1,2  -1,2
Siemens AG	--	1,1  -1,1
Sanofi	--	1,1  -1,1
Diageo plc	--	1,1  -1,1
GlaxoSmithKline plc	--	1,0  -1,0
BP p.l.c.	--	1,0  -1,0

### Größte Änderungen bei den Positionen über 3 Monate
| Wertpapier | 3M Veränd. |
| --- | --- |
| ASML Holding NV | -1,6 |
| TotalEnergies SE | 1,2 |
| Lonza Group AG | -1,1 |
| IMCD N.V. | -1,1 |
| Vodafone Group Plc | 1,1 |
| Zalando SE | -1,0 |
| Roche Holding Ltd | 1,0 |
| Daimler Truck Holding AG | 1,0 |
| Compagnie de Saint-Gobain SA | 1,0 |
| Rentokil Initial plc | 0,8 |

Zuordnung Top positive/negative Wertpapiere (3 Monate)
Fonds	Index	Attri
Fonds	Index	Attri
| durch- Gesamt- Beitrag Wertpapiername - 10 höchste	schn.  ertrag	zum Gewicht.	Ertrag | durch- Gesamt- schn.  ertrag Gewicht. | Geo.	durch- Gesamt- Beitrag Gesamt-  Wertpapiername - 10 niedrigste	schn.  ertrag	zum effekt	Gewicht.	Ertrag | durch- Gesamt- schn.  ertrag Gewicht. | Geo. Gesamt- effekt |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| UniCredit S.p.A. | 2,0 | 21,9 | 0,4 | 0,3 | 22,5 | 0,3 |  | Kingspan Group Plc | 2,1 | -14,7 | -0,3 | 0,2 | -14,6 | -0,3 |
| TotalEnergies SE | 2,9 | 17,1 | 0,5 | 1,2 | 17,5 | 0,3 |  | ASM International N.V. | 1,3 | -23,1 | -0,3 | 0,2 | -22,8 | -0,3 |
| Vodafone Group Plc | 1,3 | 23,8 | 0,3 | 0,4 | 25,6 | 0,2 |  | JD Sports Fashion Plc | 2,0 | -13,3 | -0,3 | 0,1 | -12,7 | -0,3 |
| AXA SA | 2,3 | 10,9 | 0,2 | 0,5 | 11,1 | 0,2 |  | Shell PLC Class B | -- | -- | -- | 1,6 | 14,5 | -0,2 |
| Rio Tinto plc | 2,0 | 14,8 | 0,2 | 0,7 | 14,9 | 0,2 |  | HSBC Holdings Plc | -- | -- | -- | 1,1 | 20,7 | -0,2 |
| CRH Plc | 2,8 | 7,0 | 0,2 | 0,4 | 7,1 | 0,2 |  | Neste Corporation | 1,3 | -17,3 | -0,3 | 0,2 | -17,5 | -0,2 |
| Adyen NV | -- | -- | -- | 0,5 | -31,5 | 0,2 |  | PUMA SE | 1,9 | -12,5 | -0,2 | 0,1 | -12,2 | -0,2 |
| SAP SE | -- | -- | -- | 1,3 | -11,9 | 0,2 |  | Ashtead Group plc | 2,0 | -15,6 | -0,2 | 0,3 | -13,3 | -0,2 |
| Sika AG | 3,4 | 4,8 | 0,1 | 0,5 | 4,9 | 0,1 |  | Teleperformance SA | 2,9 | -7,9 | -0,2 | 0,2 | -7,7 | -0,2 |
| Vestas Wind Systems A/S | -- | -- | -- | 0,3 | -36,4 | 0,1 |  | British American Tobacco p.l.c. | -- | -- | -- | 0,7 | 28,0 | -0,2 |


### Monatliche Nettowertentwicklung
20%
1,3%
4,3%
2,3%
0,5%
-1,9%
-0,1%
-0,4%
3,8%
2,6%
-2,8%
-0,2%
3,2%
-4,5%
-1,7%
3,4%
1,8%
-1,3%
1,4%
-1,1%
0,2%
-8,7%
-2,9%
-6,0%
6,6%
4,9%
2,8%
5,4%
-4,3%
5,0%
-0,6%
-1,6%
2,6%
1,7%
2,6%
3,0%
-0,4%
-7,4%
-11,2%
5,5%
4,3%
3,4%
0,4%
4,1%
-1,1%
-4,6%
12,5%
2,9%
-1,3%
3,0%
6,4%
1,9%
3,3%
1,2%
3,0%
3,0%
-4,3%
5,6%
-1,2%
5,3%
-6,0%
12,5%
15%
1,3%
4,3%
2,3%
0,5%
6,6%
4,9%
2,8%
5,4%
5,0%
5,5%
4,3%
3,4%
0,4%
4,1%
3,0%
6,4%
1,9%
3,3%
1,2%
3,0%
3,0%
5,6%
5,3%
10%
Entwicklung
3,8%
2,6%
3,2%
3,4%
1,8%
1,4%
0,2%
2,6%
1,7%
2,6%
3,0%
2,9%
5%
-1,9%
-0,1%
-0,4%
-2,8%
-0,2%
-1,1%
-0,6%
-1,6%
-0,4%
-1,1%
-4,6%
-1,2%
0%
-4,5%
-1,7%
-1,3%
-2,9%
-6,0%
-4,3%
-1,3%
-4,3%
-6,0%
-5%
-8,7%
-7,4%
-11,2%
-10%
-15%
-20%
02.17	08.17	02.18	08.18	02.19	08.19	02.20	08.20	02.2108.21
| Risikoanalyse | Portfolio-Statistik	Marktkapitalisierungsübersicht |
| --- | --- |
| 3 J	5 J | Fonds	Index Kurs-Gewinn-Verhältnis	19,9   17,4 Kurs-Buchwert-Verhältnis	2,2	2,1 Dividendenrendite	2,4	2,5 Gesamtkapitalrendite	0,5	0,8 Eigenkapitalrendite	10,9   11,9 Active Share	69,2	-- Die Analysen basieren auf globalen Bewertungen zum Börsenschluss unter Verwendung von durch Columbia Threadneedle Investments ermittelten Marktattributen. Die Daten für zugrunde liegende Wertpapiere können vorläufig sein oder auf Schätzungen basieren. Die Gewichtungen  Drawdown der Marktkapitalisierung umfassen Barmittel in den %- Berechnungen.	 0% -5% -10% -15% -20% 02.17 10.17 | 06.18 | 02.19 Fonds | 10.19 | >250mr 9,2% 150mr - 250mr 10,1% 100mr - 150mr 6,3% 50mr - 100mr 21,2% 20mr - 50mr 30,9% 10mr - 20mr 17,2% 5mr - 10mr 5,0% Währung: EUR 06.20 02.21 10.21 Index |
| Fonds	Index	Fonds	Index |
| Absolute Volatilität	15,4	16,2	14,3	14,2 |
| Relative Volatilität	1,0	--	1,0	-- |
| Tracking Error	3,7	--	4,0	-- |
| Sharpe-Ratio	1,2	--	0,8	-- |
| Information Ratio	1,7	--	0,7	-- |
| Beta	0,9	--	1,0	-- |
| Sortino Ratio	2,0	--	1,3	-- |
| Jensen-Alpha	7,3	--	3,1	-- |
| Annualisiertes Alpha	6,6	--	3,0	-- |
| Alpha	0,5	--	0,2	-- |
| Max. Drawdown	-17,7	-22,5	-17,7	-22,5 |
| R²	94,8	--	92,3	-- |
| Ex-post-Risikoberechnungen basieren auf monatlichen globalen Bruttorenditen. |

Die frühere Wertentwicklung lässt nicht auf zukünftige Ergebnisse schließen. Die Rendite Ihrer Anlage kann sich aufgrund von Währungsschwankungen ändern, wenn Ihre Anlage in einer anderen Währung erfolgt als derjenigen, die bei der Berechnung der bisherigen Wertentwicklung verwendet wurde.Quelle Morningstar UK Limited © 2022, Stand 31.01.22. Netto-Fondserträge - Basierend auf dem NIW und unter der Annahme, dass die Erträge reinvestiert werden, einschließlich laufender Kosten, ohne Ausgabeauf- und Rücknahmeabschläge.

### Performance-Attribution (seit Jahresbeginn)
Abweich. durchschn.
Fonds
Gesamt- Index Gesamt-
Rel. Gesamt-
Index Rel. zu
Allok.-
Geo. Zuordnung
Auswahl-
Gesamt-
Gewicht.
ertrag
ertrag
ertrag
Total
effekt
effekt
effekt
| Kommunikationsdienste | -0,3 | 7,4 | 1,5 | 5,8 | 4,8 | 0,0 | 0,2 | 0,2 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Zyklische Konsumgüter | 2,0 | -6,2 | -3,8 | -2,5 | -0,6 | 0,0 | -0,3 | -0,3 |
| Nichtzykl. Konsumgüter | -7,5 | -8,5 | -4,1 | -4,6 | -0,9 | 0,1 | -0,2 | -0,2 |
| Energie | -0,3 | 6,9 | 13,5 | -5,9 | 17,3 | -0,1 | -0,3 | -0,3 |
| Finanzen | 7,2 | 1,1 | 3,9 | -2,7 | 7,3 | 0,5 | -0,6 | -0,2 |
| Gesundheit | -5,2 | -8,6 | -5,9 | -2,9 | -2,8 | 0,2 | -0,3 | -0,1 |
| Industrie | 2,3 | -13,1 | -8,6 | -4,9 | -5,6 | -0,1 | -0,8 | -1,0 |
| Informationstechnologie | 1,3 | -15,0 | -12,7 | -2,6 | -9,8 | -0,1 | -0,2 | -0,4 |
| Rohstoffe | 3,4 | -8,1 | -2,2 | -6,0 | 1,0 | 0,0 | -0,7 | -0,7 |
| Immobilien | -1,2 | -- | -0,1 | 0,1 | 3,1 | 0,0 | -- | 0,0 |
| Versorger | -3,4 | -1,5 | -1,9 | 0,4 | 1,3 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
| Summe | -- | -6,0 | -3,2 | -2,9 | -- | 0,4 | -3,3 | -2,9 |


### Performance-Attribution - Gesamteffekte über einen 3-Monats-Zeitraum
Geo. Zuordnung

### Gesamteffekte über 3 Monate
2,0 	Allokationseffekt	Auswahleffekt	Gesamteffekt	
|  | ertrag | ertrag | effekt | effekt | effekt |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Jan-21 - Apr-21 | 12,3 | 11,7 | 0,8 | -0,2 | 0,6 |
| Apr-21 - Juli-21 | 8,1 | 6,4 | -0,1 | 1,6 | 1,5 |
| Juli-21 - Okt-21 | 4,4 | 3,6 | -0,2 | 1,0 | 0,8 |
| Okt-21 - Jan-22	-2,2	-0,4 | -0,1 | -1,8	-1,9 |

Fonds Gesamt-
Index Gesamt-
Allok.- Auswahl-
Gesamt-
1,0
0,0
-1,0
-2,0
-3,0
04.21	07.21	10.21	01.22
Die Erträge werden auf täglicher geometrischer Basis berechnet, sofern nicht anders angegeben. Fondserträge können aufgrund von Daten- und Berechnungsmethoden beim Vergleich mit geometrisch zugeordneten Gesamtrenditen zu Residualfaktoren führen. Die Änderung bei den Gewichtungen ist die durchschnittliche tägliche Unter-/Übergewichtungsposition des Fonds im Vergleich zum Index über den Berichtszeitraum. Die Zuordnungstabelle und das Diagramm zeigen maximal zwölf Gruppierungen auf Basis der höchsten Portfolio-Endgewichtung. Die Zuordnungszusammenfassung für den Gesamteffekt über einen rollierenden 3- Monatszeitraum basiert auf denselben Gruppierungen wie die Zuordnung seit Jahresbeginn.
Der Fonds ist nach Artikel 8 der EU-Verordnung 2019/2088 über nachhaltigkeitsbezogene Angaben im Finanzdienstleistungssektor (Offenlegungsverordnung) als Fonds eingestuft, der ökologische oder soziale Merkmale fördert.
| Fonds | Index | Ausrichtung |
| --- | --- | --- |
| Columbia Threadneedle Bewertung der ESG-Wesentlichkeit	2,36 | 2,50 | +0,14 |
| Kohlenstoffintensität	113,85 | 131,80 | +17,95 |
| Engagement in kontroversen Unternehmen	-- | 2,39% | +2,39% |
|  |  |  |
| ESG-Score von MSCI	7,81 | 7,61 | +0,20 |