The Fund or Share class will continue tracking or replicating its Index until (and including) the Final Dealing Day. Therefore, the Final Dealing Day will be the final day on which the Net Asset Value will be determined by reference to the relevant Index.
The Directors can give no assurance that the distribution of the proceeds from the compulsory redemption of the ETF Shares will take place on the Indicative Settlement Date. The Shareholder notification of the Indicative Settlement Date will be for indicative purposes only, as the liquidation of the Investments
attributable to the Fund or Share class following the Compulsory Redemption Date can be affected by various factors including delays in the settlement of transactions and repatriation of the Fund’s cash.
Secondary market investors: No distribution proceeds resulting from the Compulsory Redemption of the ETF Shares shall be payable by the Company directly to any person other than the Participants as at the Compulsory Redemption Date. Investors other than Participants should deal directly with the relevant broker, market maker/Authorised Participant, nominee or clearing agent (as relevant) in respect of their investment. Please see section entitled "International Central Securities Depositories" on page 57 for further information.
Authorised Participants only: An Authorised Participant who submits a valid application for redemption of ETF Shares (the “Relevant Shares”) on or before the Final Dealing Date shall not be subject to the Compulsory Redemption process in respect of the Relevant Shares. However, in the event that any such application for redemption has not settled in advance of the Compulsory Redemption Date (as a result of the relevant Authorised Participant having failed to deliver the Relevant Shares by such date), the relevant redemption application shall be cancelled. In such circumstances, the number of ETF Shares that were the subject of the cancelled redemption application will be compulsorily redeemed along with all of the other outstanding ETF Shares in the Company on the Compulsory Redemption Date. The relevant Authorised Participant whose application was cancelled will be required to reimburse the Company to the extent that the redemption price per ETF Share determined in respect of the Compulsory Redemption exceeds the redemption price per ETF Share that would have been payable to the relevant Authorised Participant in respect of the cancelled redemption application had it not been cancelled, such amount representing the loss to the Fund or Share class incurred in connection with the cancellation of the redemption application.
The Manager will be responsible for all legal, procedural, stock exchange related and service provider costs incurred in respect of the de-listing, redemption process and termination of a Fund or Share class.
Procedure to be followed for Non-ETF Shares
- A notification shall be sent to each registered holder of Non-ETF Shares of the relevant Fund or Share class specifying the proposed timetable for the closure including (i) the final Dealing Day for subscriptions and redemptions of Non-ETF Shares directly with the Company after which all such dealing will be permanently suspended (the “Final Dealing Day”), (ii) where relevant, the final date on which the Fund or Share class will have exposure to the relevant Index which it seeks to track or replicate, (iii) the date by reference to which all Non-ETF Shares of the Fund or Share class which remain in issue shall be compulsorily redeemed (the “Compulsory Redemption Date”) and (iv) an indicative date on which the Directors propose to distribute the liquidated proceeds from the compulsory redemption of the Non-ETF Shares to the relevant investors (the “Indicative Settlement Date”);
- Notice of the permanent suspension of dealing and the termination of the Fund or Share class shall be communicated to the Central Bank and, to the extent required by the law or practices of the country concerned, to any other competent authority in a Member State or other country in which the Non-ETF Shares are registered for marketing. Such notice shall also be published in such publication(s) as the Board of Directors may determine and, in any event, shall be communicated through the media by which Non-ETF Share prices are published;
- Dealing in the Fund or Share class shall be permanently suspended with effect from the Business Day following the Final Dealing Day;
- All Non-ETF Shares which remain in issue following the Final Dealing Day shall be compulsorily redeemed on the Compulsory Redemption Date;
- 	Following the Compulsory Redemption Date, the Investment Manager and the Administrator shall take the necessary steps to liquidate the Investments attributable to the relevant Fund or Share class for the purposes of determining the final Net Asset Value per Share of the relevant Fund or Share class;
- 	Once the final Net Asset Value per Share of the relevant Fund or Share class has been determined by the Administrator, the Depositary shall, on the instructions of the Directors from time to time, distribute to the investors in proportion to their respective interests in the relevant Fund all net cash proceeds derived from the realisation of the relevant Fund and available for the purpose of such distribution, provided that the Depositary shall be entitled to retain out of any monies in its hands as part of the relevant Fund provision for all costs, charges, expenses, claims and demands incurred, made or apprehended by the Depositary or the Directors in connection with or arising out of the termination of the relevant Fund and out of the monies so retained to be indemnified and saved harmless against any such costs, charges, expenses, claims and demands.

Translation (ENDE, 2022-11-28):
Der Fonds oder die Anteilklasse wird bis (einschliesslich) zum letzten Handelstag seinen Index nachbilden. Deshalb wird der letzte Handelstag der letzte Tag sein, an dem der Nettoinventarwert auf Basis des betreffenden Index bestimmt wird.
Der Verwaltungsrat kann nicht zusichern, dass die Ausschüttung der Erlöse aus der Zwangsrücknahme der ETF-Anteile zum indikativen Abwicklungsdatum ausgeführt wird. Die Benachrichtigung der Anteilinhaber über das indikative Abwicklungsdatum dient nur zu indikativen Zwecken, da die Liquidation der dem Fonds oder der Anteilklasse zuzurechnenden Anlagen nach dem Zwangsrücknahmedatum durch verschiedene Faktoren beeinflusst werden kann, einschliesslich Verzögerungen bei der Abwicklung von Transaktionen und der Rückführung der Barmittel des Fonds.
Anleger am Sekundärmarkt: Keine Ausschüttungserlöse aus der Zwangsrücknahme der ETF-Anteile sind von der Gesellschaft am Zwangsrücknahmedatum direkt an andere Personen als die Teilnehmer zu zahlen. Anleger, bei denen es sich nicht um Teilnehmer handelt, sollten bezüglich ihrer Anlage direkt mit dem jeweiligen Makler, Market Maker/autorisierten Teilnehmer, Nominee oder der Clearingstelle (je nach Relevanz) verhandeln. Siehe Abschnitt «Internationale Zentralverwahrer» auf Seite 57 für weitere Informationen.
Nur autorisierte Teilnehmer: Ein autorisierter Teilnehmer, der einen gültigen Antrag auf die Rücknahme von ETF-Anteilen (die «relevanten Anteile») am oder vor dem letzten Handelstag einreicht, unterliegt dem
Zwangsrücknahmeverfahren in Bezug auf die relevanten Anteile nicht. Wird ein solcher Rücknahmeantrag jedoch nicht vor dem Datum der obligatorischen Rücknahme abgerechnet (weil der entsprechende autorisierte Teilnehmer die relevanten Anteile bis zu diesem Datum nicht geliefert hat), wird er annulliert. Unter solchen Umständen wird die Anzahl der ETF-Anteile, die Gegenstand des stornierten Rücknahmeantrags waren, zusammen mit allen anderen ausstehenden ETF-Anteilen der Gesellschaft am Zwangsrücknahmetag zwangsweise zurückgenommen. Der betreffende autorisierte Teilnehmer, dessen Antrag storniert wurde, muss der Gesellschaft den Rücknahmepreis insoweit erstatten, als der ETF-Anteil, der den im Rahmen der Zwangsrücknahme ermittelten Rücknahmepreis pro ETF-Anteil, der an den jeweiligen autorisierten Teilnehmer in Bezug auf den stornierten Rücknahmeantrag zu zahlen gewesen wäre, wenn er nicht storniert worden wäre, übersteigt, wobei dieser Betrag den Verlust darstellt, der dem Fonds oder der Anteilklasse im Zusammenhang mit der Stornierung des Rücknahmeantrags entstanden ist.
Die Verwaltungsgesellschaft ist für alle gesetzlichen, verfahrens-, börsen- und dienstleisterbezogenen Kosten verantwortlich, die im Rahmen der Aufhebung der Börsenzulassung, des Rücknahmeverfahrens und der Beendigung eines Fonds oder einer Anteilklasse entstehen.
Verfahren bei Nicht-ETF-Anteilen
- Es wird eine Mitteilung an jeden registrierten Inhaber von Nicht-ETF-Anteilen des betreffenden Fonds oder der betreffenden Anteilklasse versandt, in der der vorgeschlagene Zeitplan für die Schliessung angegeben ist, einschliesslich (i) des letzten Handelstags, an dem die Nicht-ETF-Anteile an allen relevanten Börsen gekauft oder verkauft werden können, (ii) gegebenenfalls des letzten Datums, an dem der Fonds oder die Anteilklasse ein Engagement in dem relevanten Index haben wird, den er nachbilden oder abbilden möchte, (iii) des Datums, zu dem alle Nicht-ETF-Anteile des Fonds oder Anteilklassen,  die  noch  im  Umlauf  sind,  zwangsweise  zurückgenommen  werden  (das«Zwangsrücknahmedatum») und (iv) eines indikativen Datums, an dem der Verwaltungsrat vorschlägt, die liquidierten Erlöse aus der Zwangsrücknahme der Anteile an die betreffenden Anleger auszuschütten (das «indikative Abwicklungsdatum»).
- Die dauerhafte Aussetzung des Handels und die Beendigung des Fonds oder der Anteilklasse sind der Zentralbank und, soweit gemäss der Gesetzgebung oder Praxis des betreffenden Landes erforderlich, auch anderen zuständigen Behörden eines Mitgliedstaates oder anderen Landes, in dem die Nicht-ETF-Anteile zum Vertrieb registriert sind, mitzuteilen. Eine solche Mitteilung muss auch in den vom Verwaltungsrat bestimmten Publikationen veröffentlicht werden und hat in jedem Fall in den Medien, in denen die Preise der Nicht-ETF-Anteile veröffentlicht werden, zu erscheinen.
- Der Handel mit dem Fonds oder der Anteilklasse wird mit Wirkung ab dem Geschäftstag nach dem letzten Handelstag dauerhaft ausgesetzt.
- Alle Nicht-ETF-Anteile, die nach dem letzten Handelstag noch im Umlauf sind, werden am Zwangsrücknahmetag zwangsweise zurückgenommen.
- Nach dem Datum der zwangsweisen Rücknahme leiten der Anlageverwalter und die Verwaltungsstelle die notwendigen Schritte ein, um die Anlagen, die dem betreffenden Fonds oder der betreffenden Anteilklasse zur Bestimmung des endgültigen Nettoinventarwerts je Anteil des betreffenden Fonds oder der betreffenden Anteilklasse zuzurechnen sind, zu veräussern.
- Sobald der endgültige Nettoinventarwert je Anteil des jeweiligen Fonds oder der jeweiligen Anteilklasse von der Verwaltungsstelle bestimmt wurde, wird die Verwahrstelle auf Anweisung des Verwaltungsrats von Zeit zu Zeit alle Nettobarerlöse, die aus der Veräusserung des jeweiligen Fonds stammen und für die Zwecke einer solchen Ausschüttung zur Verfügung stehen, an die Anleger im Verhältnis zu ihren jeweiligen Anteilen an dem jeweiligen Anteil ausschütten, vorausgesetzt, dass die Verwahrstelle berechtigt ist, einen Teil des einbehaltenen Geld als Rückstellung des jeweiligen Fonds für alle Kosten, Gebühren, Aufwendungen, Ansprüche und Forderungen einzubehalten, die der Verwahrstelle oder den Verwaltungsratsmitgliedern im Zusammenhang mit oder aus der Schliessung des betreffenden Fonds entstanden sind oder entstehen können, sowie aus dem einbehaltenen Geld gegen solche Kosten, Gebühren, Aufwendungen, Ansprüche und Forderungen schadlos gehalten wird.