OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
| Share class | Number of shares | Currency of share class | NAV per share in currency of share class | Net assets per share class (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| B | 123,882.275 | EUR | 107.05 | 13,262,059.16 |
| BM | 308,593.707 | EUR | 107.50 | 	33,174,836.61  |
|  |  |  |  | 	46,436,895.77  |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
| Anteilklasse | Anzahl der Anteile | Währung Anteil | NIW pro Anteil in Währung der Anteilklasse | Nettovermögen pro Anteilklasse (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| B | 123.882,275 | EUR | 107,05 | 13.262.059,16 |
| BM | 308.593,707 | EUR | 107,50 | 	33.174.836,61  |
|  |  |  |  | 	46.436.895,77  |
| Income |  |
| --- | --- |
| Other commissions received | 	3,086.46  |
| Total income | 3,086.46 |
| Expenses |  |
| Management fees | 142,738.15 |
| Depositary fees | 30,028.60 |
| Banking charges and other fees | 241.93 |
| Transaction fees | 9,399.42 |
| Central administration costs | 47,943.07 |
| Professional fees | 1,799.26 |
| Other administration costs | 9,574.92 |
| Subscription duty ("taxe d'abonnement") | 2,526.54 |
| Bank interest paid | 41,127.73 |
| Other expenses | 	5,110.63  |
| Total expenses | 290,490.25 |
| Net investment loss | -287,403.79 |
| Net realised gain/(loss) |  |
| - on securities portfolio | 331,483.11 |
| - on futures contracts | -115,290.03 |
| - on forward foreign exchange contracts | 187.92 |
| - on foreign exchange | 	-32,847.88  |
| Realised result | -103,870.67 |
| Net variation of the unrealised gain/(loss) |  |
| - on securities portfolio | 	2,114,679.21  |
| Result of operations | 2,010,808.54 |
| Dividends paid | - |
| Subscriptions | 48,685,462.45 |
| Redemptions | -4,259,375.22 |
| Total changes in net assets | 46,436,895.77 |
| Total net assets at the beginning of the period | - |
| Total net assets at the end of the period | 46,436,895.77 |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
| Erträge |  |
| --- | --- |
| Andere erhaltene Kommissionen | 	3.086,46  |
| Gesamterträge | 3.086,46 |
| Aufwendungen |  |
| Verwaltungsvergütung | 142.738,15 |
| Depotgebühren | 30.028,60 |
| Bankspesen und sonstige Gebühren | 241,93 |
| Transaktionskosten | 9.399,42 |
| Zentralverwaltungsaufwand | 47.943,07 |
| Honorare externer Dienstleister | 1.799,26 |
| Sonstiger Verwaltungsaufwand | 9.574,92 |
| Kapitalsteuer ("taxe d'abonnement") | 2.526,54 |
| Bezahlte Bankzinsen | 41.127,73 |
| Sonstige Aufwendungen | 	5.110,63  |
| Gesamtaufwendungen | 290.490,25 |
| Summe des Nettoverlustes | -287.403,79 |
| Nettorealisierte Werterhöhungen / (Wertverminderungen) |  |
| - aus Wertpapieren | 331.483,11 |
| - aus Terminkontrakten | -115.290,03 |
| - aus Devisentermingeschäften | 187,92 |
| - aus Devisengeschäften | 	-32.847,88  |
| Realisiertes Ergebnis | -103.870,67 |
| Nettoveränderung der nicht realisierten Werterhöhungen / (Wertverminderungen) |  |
| - aus Wertpapieren | 	2.114.679,21  |
| Ergebnis | 2.010.808,54 |
| Ausschüttungen | - |
| Zeichnung von Anteilen | 48.685.462,45 |
| Rücknahme von Anteilen | -4.259.375,22 |
| Summe der Veränderungen des Nettovermögens | 46.436.895,77 |
| Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode | - |
| Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode | 46.436.895,77 |
| Number of shares | outstanding at the beginning of the period | issued | redeemed | outstanding at the end of the period |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| B | - | 141,085.326 | -17,203.051 | 123,882.275 |
| BM | - | 332,219.283 | -23,625.576 | 308,593.707 |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
| Anzahl der Anteile | im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | ausgegeben | zurückgenommen | im Umlauf am Ende der Berichtsperiode |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| B | - | 141.085,326 | -17.203,051 | 123.882,275 |
| BM | - | 332.219,283 | -23.625,576 | 308.593,707 |
| Sub-Funds | Share classes A | Share classes B | Share classes B USD Hedged | Share classes BI | Share classes BM |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| BL FUND SELECTION - Equities | Up to 1.25 % p.a. | Up to 1.25 % p.a. | N/A | Up to 0.60 % p.a. | N/A |
| BL FUND SELECTION - 50-100 | Up to 1.25 % p.a | Up to 1.25 % p.a | N/A | Up to 0.60 % p.a. | N/A |
| BL FUND SELECTION - 0-50 | Up to 0.60 % p.a. | Up to 0.60 % p.a. | N/A | Up to 0.30 % p.a. | N/A |
| BL FUND SELECTION - Alternative Strategies | Up to 0.70 % p.a. | Up to 0.70 % p.a. | Up to 0.70 % p.a. | Up to 0.35 % p.a. | N/A |
| BL FUND SELECTION - Smart Evolution | Up to 0.90 % p.a | Up to 0.90 % p.a | N/A | N/A | Up to 0.45 % p.a |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
| Teilfonds | Anteilklasse A | Anteilklasse B | Anteilklasse B USD Hedged | Anteilklasse BI | Anteilklasse BM |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| BL FUND SELECTION - Equities | Bis zu 1,25% p.a. | Bis zu 1,25% p.a. | n/a | Bis zu 0,60% p.a. | n/a |
| BL FUND SELECTION - 50-100 | Bis zu 1,25% p.a | Bis zu 1,25% p.a | n/a | Bis zu 0,60% p.a. | n/a |
| BL FUND SELECTION - 0-50 | Bis zu 0,60% p.a. | Bis zu 0,60% p.a. | n/a | Bis zu 0,30% p.a. | n/a |
| BL FUND SELECTION - Alternative Strategies | Bis zu 0,70% p.a. | Bis zu 0,70% p.a. | Bis zu 0,70% p.a. | Bis zu 0,35% p.a. | n/a |
| BL FUND SELECTION - Smart Evolution | Bis zu 0,90% p.a. | Bis zu 0,90% p.a. | n/a | n/a | Bis zu 0,45% p.a. |
| Currency | Purchases | Currency | Sales | Maturity | Unrealised result (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Forward foreign exchange contracts linked to share class B USD HEDGED |
| EUR | 50,802.47 | USD | 60,000.00 | 12.10.2021 | -953.81 |
| EUR | 51,105.45 | USD | 60,000.00 | 12.10.2021 | -650.78 |
| EUR | 25,441.11 | USD | 30,000.00 | 12.10.2021 | -437.02 |
| EUR | 25,227.53 | USD | 30,000.00 | 12.10.2021 | -650.64 |
| EUR | 25,534.24 | USD | 30,000.00 | 12.10.2021 | -343.88 |
| EUR | 25,884.61 | USD | 30,000.00 | 12.10.2021 | 6.55 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,460.28 | 12.10.2021 | 417.85 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,581.84 | 12.10.2021 | 296.27 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,511.16 | 12.10.2021 | 366.96 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,317.44 | 12.10.2021 | 560.71 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,641.97 | 12.10.2021 | 236.13 |
| USD | 122,683.43 | EUR | 103,132.41 | 12.10.2021 | 2,695.01 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,360.22 | 12.10.2021 | 517.93 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,477.58 | 12.10.2021 | 400.55 |
| USD | 44,491.82 | EUR | 37,618.12 | 12.10.2021 | 760.74 |
| USD | 30,000.00 | EUR | 25,345.22 | 12.10.2021 | 532.93 |
| USD | 11,347,528.91 | EUR | 9,600,497.57 | 12.10.2021 | 187,935.44 |
| USD | 194,028.84 | EUR | 163,451.62 | 12.10.2021 | 	3,918.70  |
|  |  |  |  |  | 195,609.64 |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
| Währung | Käufe | Währung | Verkäufe | Fälligkeit | Nicht realisiertes Ergebnis (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| An die Aktien der Klasse B USD HEDGED gebundene Devisentermingeschäfte |
| EUR | 50.802,47 | USD | 60.000,00 | 12.10.2021 | -953,81 |
| EUR | 51.105,45 | USD | 60.000,00 | 12.10.2021 | -650,78 |
| EUR | 25.441,11 | USD | 30.000,00 | 12.10.2021 | -437,02 |
| EUR | 25.227,53 | USD | 30.000,00 | 12.10.2021 | -650,64 |
| EUR | 25.534,24 | USD | 30.000,00 | 12.10.2021 | -343,88 |
| EUR | 25.884,61 | USD | 30.000,00 | 12.10.2021 | 6,55 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.460,28 | 12.10.2021 | 417,85 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.581,84 | 12.10.2021 | 296,27 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.511,16 | 12.10.2021 | 366,96 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.317,44 | 12.10.2021 | 560,71 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.641,97 | 12.10.2021 | 236,13 |
| USD | 122.683,43 | EUR | 103.132,41 | 12.10.2021 | 2.695,01 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.360,22 | 12.10.2021 | 517,93 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.477,58 | 12.10.2021 | 400,55 |
| USD | 44.491,82 | EUR | 37.618,12 | 12.10.2021 | 760,74 |
| USD | 30.000,00 | EUR | 25.345,22 | 12.10.2021 | 532,93 |
| USD | 11.347.528,91 | EUR | 9.600.497,57 | 12.10.2021 | 187.935,44 |
| USD | 194.028,84 | EUR | 163.451,62 | 12.10.2021 | 	3.918,70  |
|  |  |  |  |  | 195.609,64 |
|  | Number of contracts | Denomination | Currency | Exposure (in EUR) | Unrealised result (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Sale | 20 | S&P 500 Index FUT 12/21 CME | USD | -3,707,833.66 | 130,316.62 |
|  |  |  |  |  | 	130,316.62  |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
|  | Anzahl der Kontrakte | Bezeichnung | Währung | Exposition (in EUR) | Nicht realisiertes Ergebnis (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Verkauf | 20 | S&P 500 Index FUT 12/21 CME | USD | -3.707.833,66 | 130.316,62 |
|  |  |  |  |  | 	130.316,62  |
|  | Number of contracts | Denomination | Currency | Exposure (in EUR) | Unrealised result (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Sale | 500 | Euro Stoxx 50 EUR (Price) Index FUT 12/21 EUX | EUR | -20,240,000.00 | 655,713.98 |
| Sale | 70 | S&P 500 Index FUT 12/21 CME | USD | -12,977,417.82 | 456,108.19 |
|  |  |  |  |  |   1,111,822.17  |

Translation (ENDE, 2021-09-30):
|  | Anzahl der Kontrakte | Bezeichnung | Währung | Exposition (in EUR) | Nicht realisiertes Ergebnis (in EUR) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Verkauf | 500 | Euro Stoxx 50 EUR (Price) Index FUT 12/21 EUX | EUR | -20.240.000,00 | 655.713,98 |
| Verkauf | 70 | S&P 500 Index FUT 12/21 CME | USD | -12.977.417,82 | 456.108,19 |
|  |  |  |  |  |   1.111.822,17  |
Annual report including audited financial statements as at 30th September 2021
BL FUND SELECTION
SICAV with multiple sub-funds under Luxembourg law
R.C.S. Luxembourg B133040
This report is the English translation of the annual report respectively the semi-annual report in French. In case of discrepancy of the stated figures between the French and the English versions, the French version shall prevail.
Subscriptions may only be carried out on the basis of the prospectus (the "Prospectus"), including the Articles of Incorporation and the factsheets for each sub-fund and the key investor information document ("KIID").
The Prospectus may only be distributed if accompanied by the latest annual report or semi-annual report, whichever is the most recent. The historical performance of the respective sub-funds is attached to the key investor information ("KIID").
Subscription, conversion, redemption and transfer forms are available on request:
- at the Central Administration Subcontractor, EUROPEAN FUND ADMINISTRATION S.A., 2, Rue d'Alsace, L-1122 LUXEMBOURG
- at the registered office of the SICAV,14, Boulevard Royal, L-2449 LUXEMBOURG.
- the Management Company's registered office, 16, Boulevard Royal, L-2449 LUXEMBOURG

Translation (ENDE, 2021-09-30):
Jahresbericht inklusive dem geprüften Jahresabschluss zum 30. September 2021
BL FUND SELECTION
SICAV mit mehreren Teilfonds Luxemburger Rechts
R.C.S. Luxembourg B133040
Zeichnungen können nur auf Grundlage des Prospekts einschließlich der Satzung und der Kurzbeschreibung der Teilfonds und der wesentlichen Anlegerinformationen für den Anleger (''Wesentliche Anlegerinformationen'') erfolgen.
Der Prospekt darf nur zusammen mit dem letzten Jahresbericht oder dem letzten Halbjahresbericht, falls dieser nach dem Jahresbericht veröffentlicht wurde, ausgegeben werden.
Die Zeichnungs-, Rücknahme-, Umwandlungs- und Übertragungsscheine sind auf einfache Anfrage erhältlich:
- bei dem Unterauftragnehmer der Zentralverwaltung, EUROPEAN FUND ADMINISTRATION S.A., 2, Rue d'Alsace, L-1122 LUXEMBURG
- am Sitz der SICAV, 14, Boulevard Royal, L-2449 LUXEMBURG
- am Sitz der Verwaltungsgesellschaft, 16, Boulevard Royal, L-2449 LUXEMBURG
### Other information
The responsibility for other information rests with the Board of Directors of the Fund. The other information consists of the information contained in the annual report but does not include the financial statements and our report of the independent auditor on these financial statements.
Our opinion on the financial statements does not extend to other information, and we cannot provide any form of assurance on such information.
With respect to our audit of the financial statements, our responsibility is to read the other information and, in doing so, to assess whether there is any material inconsistency between this information and the financial statements or the knowledge we have acquired in the course of the audit, or if the other information appears to contain any material misstatement. If, in light of the work we have performed, we conclude that there is a material misstatement in the other information, we are required to report this fact. We have nothing to report in this regard.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
#### Sonstige Informationen
Die Verantwortung für die sonstigen Informationen liegt beim Verwaltungsrat des Fonds. Die sonstigen Informationen bestehen aus den im Jahresbericht enthaltenen Informationen, umfassen jedoch nicht die Jahresabschlüsse und unseren Abschlussprüferbericht zu diesen Abschlüssen.
Unser Prüfungsurteil zu den Jahresabschlüssen erstreckt sich nicht auf die sonstigen Informationen und wir übernehmen keinerlei Gewähr in Bezug auf diese Informationen.
In Zusammenhang mit der Prüfung der Jahresabschlüsse ist es unsere Aufgabe, die sonstigen Informationen zu lesen und dabei zu beurteilen, ob wesentliche Widersprüche zwischen diesen Informationen und den Jahresabschlüssen oder den während der Prüfung erworbenen Kenntnissen vorliegen bzw. ob die sonstigen Informationen wesentliche falsche Angaben zu enthalten scheinen. Wenn wir aufgrund der von uns durchgeführten Arbeiten zu dem Schluss kommen, dass in den sonstigen Informationen wesentliche falsche Angaben enthalten sind, sind wir verpflichtet, darauf hinzuweisen. Wir haben in dieser Hinsicht nichts zu berichten.
We inform those responsible for corporate governance about, in particular, the scope and the planned schedule of the audit work and our significant findings, including any significant deficiency in internal control that we may have noted during our audit.
Ernst & Young Société anonyme
Cabinet de révision agréé
Nadia Faber
Luxembourg, 16th December 2021

Translation (ENDE, 2021-09-30):
Wir teilen den für die Unternehmensführung Verantwortlichen insbesondere den Umfang und den vorgesehenen Zeitplan der Prüfungsarbeiten sowie unsere wesentlichen Feststellungen mit, einschließlich aller wesentlichen Mängel der internen Kontrollen, die wir bei unserer Prüfung festgestellt haben.
Ernst & Young Société anonyme
Cabinet de révision agréé
Nadia Faber
Luxemburg, den 16. Dezember 2021
### Note 1 - General information
BL FUND SELECTION (the "SICAV") is an Investment Company with Variable Capital with multiple Sub-Funds under Luxembourg law and is subject to Part I of the amended law of 17th December 2010 relating to Undertakings for Collective Investments (the "2010 Law").
At the date of the financial statements, class A, B, B USD HEDGED, BI and BM shares are issued.
The SICAV publishes every year an annual report as at 30th September audited by its independent auditor and an unaudited semi-annual report as at 31st March. These financial reports include among others the statement of net assets of the SICAV and the number of shares outstanding at their respective date. They also include separate financial statements for each Sub-Fund. The combination currency of the SICAV is the euro.
The following documents are available to the public from the registered office of the SICAV and the registered office of the Management Company:
- the SICAV’s prospectus which comprises the Articles of Incorporation and the factsheets,
- the SICAV’s Key Investor Information ("KIID"),
- the SICAV’s financial reports.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
#### Erläuterung 1 - Allgemeine Informationen
BL FUND SELECTION (die "SICAV") ist eine Investmentgesellschaft mit variablem Kapital (Société d’Investissement à Capital Variable) mit mehreren Teilfonds Luxemburger Rechts und unterliegt den Bestimmungen von Teil I des geänderten Gesetzes vom 17. Dezember 2010 über Organismen für gemeinsame Anlagen (das "Gesetz von 2010").
Zum Berichtsdatum sind die Klassen A, B, B USD HEDGED, BI und BM aktiv.
Die SICAV veröffentlicht jährlich zum 30. September einen vom "réviseur d’entreprises agrée" geprüften Jahresbericht und zum 31. März einen ungeprüften Halbjahresbericht. Diese Finanzberichte enthalten unter anderem die Vermögensaufstellung der SICAV und die Anzahl der im Umlauf befindlichen Anteile zu dem respektiven Zeitpunkt. Sie enthalten ebenfalls separate Finanzberichte für jeden Teilfonds. Die Konsolidierungswährung der SICAV ist der Euro.
Folgende Unterlagen stehen am Sitz der SICAV und am Sitz der Verwaltungsgesellschaft zur Einsichtnahme zur Verfügung:
- der Prospekt der SICAV, inklusive der Satzung und der Merkblätter,
- die wesentlichen Anlegerinformationen der SICAV,
- die Geschäftsberichte der SICAV.
The financial statements of the SICAV have been prepared on a going concern basis.
- Valuation of assets
	- The value of cash in hand or on deposit, bills and notes payable on presentation, accounts due, prepaid expenses and dividends and interest declared and fallen due but not yet received consist of the nominal value of such assets, except, however, in the event that it seems that such value can be realised, in which event the value shall be determined by deducting a sum which the Directors of the SICAV consider appropriate to reflect the real value of such assets.
	- Securities, money market instruments and financial derivative instruments listed on a stock exchange or traded on another regulated market that functions regularly, is recognised and is open to the public are determined according to the latest available price.
	- In the cases which investments of the SICAV listed on a stock exchange or traded on another regulated market, which functions regularly, is recognised and is open to the public traded by market-makers outside the stock exchange on which the investments are listed or the market on which they are traded, the Board of Directors may determine the main market for the investments in question, which shall be valued according to the latest available price.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
Der Jahresabschluss der SICAV wurde unter der Prämisse der Unternehmensfortführung aufgestellt.
- Bewertung der Aktiva
	- Der Wert aller Barmittel in Kassa oder auf dem Konto, Wechselguthaben, Sichtschuldscheine und Forderungen, vorausgezahlter Aufwendungen, Dividenden und erklärter oder aufgelaufener, aber noch nicht vereinnahmter Zinsen wird mit dem Nennwert dieser Vermögenswerte berechnet, es sei denn es ist unwahrscheinlich, dass diese Beträge in voller Höhe eingehen; in letzterem Fall wird der Wert ermittelt, indem die SICAV nach eigenem Ermessen einen ansprechenden Abzug vornimmt, um den wirklichen Wert dieser Vermögenswerte darzustellen.
	- Der Wert aller übertragbaren Wertpapiere, Geldmarktinstrumente und Finanzderivate, die an einer Börse notiert sind oder an einem anderen geregelten Markt gehandelt werden, der ordnungsgemäß betrieben wird, anerkannt ist und für das Publikum offen ist, wird anhand des letzten verfügbaren Kurses ermittelt.
	- Bei Anlagen der SICAV, die an einer Börse notiert sind oder die an einem anderen geregelten Markt gehandelt werden, der ordnungsgemäß betriebenen wird, anerkannt ist und für das Publikum offen ist, und die außerhalb der Börse, an der sie notiert sind, oder außerhalb des Marktes, an dem sie gehandelt werden von Market Makern gehandelt werden, kann derVerwaltungsrat den Hauptmarkt für die betreffenden Anlagen festlegen, für den dann der zuletzt verfügbare Preis auf diesem Markt ermittelt wird.
### Note 5 - Performance fees
The Management Company is entitled to a performance fee applicable to the sub-fund BL FUND SELECTION – 0-50, corresponding to 10% of the increase in the NAV multiplied by the average net assets for the relevant financial year. This increase (the "Performance") is defined as being the positive difference between the NAV per share at the end of the relevant financial year and the NAV per share at the end of the most recent historical period (principle of the High Watermark), expressed as a percentage.
The initial NAV is the one dated 30th September 2016.
The performance fee is payable only if the NAV per share at the end of the relevant financial year is higher than the initial NAV (High Watermark Principle).
No performance fee will be payable if the Performance is negative.
The performance fee is payable annually in the month following the end of the financial year concerned.
At the date of the financial statements, a performance fee was recorded for the sub-fund BL FUND SELECTION – 0-50 and amounted to 4,883,671.46 EUR

Translation (ENDE, 2021-09-30):
#### Erläuterung 5 - Erfolgsabhängige Gebühr
Die Verwaltungsgesellschaft hat für den Teilfonds BL FUND SELECTION - 0-50 Anrecht auf eine erfolgsabhängige Gebühr in Höhe von 10 % des Anstiegs des NIW, multipliziert mit dem durchschnittlichen Nettovermögen des jeweiligen Geschäftsjahres. Dieser Anstieg ("Performance") ist als die positive Differenz zwischen dem NIW pro Aktie am Ende des betreffenden Geschäftsjahres ("End-NIW") und dem höchsten NIW pro Aktie am Ende eines vergangenen Geschäftsjahres (High- Watermark-Prinzip) definiert und wird als Prozentsatz ausgedrückt.
Der anfängliche NIW datiert vom 30. September 2016.
Die erfolgsabhängige Gebühr fällt nur an, wenn der NIW pro Aktie am Ende des Geschäftsjahres höher als der anfängliche NIW ist (High-Watermark-Prinzip).
Ist die Performance negativ, wird keine erfolgsabhängige Gebühr erhoben.
Die erfolgsabhängige Gebühr ist jährlich in dem Monat zahlbar, der auf das Ende des Geschäftsjahres folgt.
Zum Berichtsdatum ist eine erfolgsabhängige Vergütung für den folgenden Teilfonds BL FUND SELECTION - 0-50 angefallen und beläuft sich auf: 4.883.671,46 EUR.
### Note 7 - Subscription, redemption and conversion fees
The issue price is equal to the NAV per share plus a subscription fee. The issue price may be increased by other fees or charges applicable in the respective countries in which the SICAV is marketed. When the shares are issued, the following fees shall apply:
- BL FUND SELECTION - Equities	up to 5.00%
- BL FUND SELECTION - 50-100	up to 5.00%
- BL FUND SELECTION - 0-50	up to 5.00%
- BL FUND SELECTION - Alternative Strategies	up to 5.00%
- BL FUND SELECTION - Smart Evolution	up to 5.00% No commission on redemptions or conversions is paid for any sub-fund.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
#### Erläuterung 7 - Gebühren bei Ausgabe, Rücknahme und Umtausch von Anteilen
Ausgabepreis ist der Nettoinventarwert pro Anteil zuzüglich einer Verkaufsprovision. Der Ausgabepreis kann sich um Gebühren oder andere Belastungen erhöhen, die in den jeweiligen Vertriebsländern anfallen. Bei der Ausgabe von Anteilen werden folgende Gebühren erhoben:
BL FUND SELECTION - Equities	von bis zu 5,00%
BL FUND SELECTION - 50-100	von bis zu 5,00%
BL FUND SELECTION - 0-50	von bis zu 5,00%
BL FUND SELECTION - Alternative Strategies	von bis zu 5,00%
BL FUND SELECTION - Smart Evolution	von bis zu 5,00% Bei der Rücknahme und beim Umtausch von Anteilen wird kein Abschlag erhoben.