OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
Illustrative growth of 10,000 (USD) 
(from 20/12/2018 to 30/09/2022)
24,000
22,000
20,000
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
Dec-18	May-19	Oct-19	Mar-20	Aug-20	Jan-21	Jun-21	Nov-21	Apr-22	Sep-22
Fund 13,773	Index 13,602

Translation (ENDE, 2022-09-30):
Wertentwicklung in 10.000 (USD) 
(von 20/12/2018 bis 30/09/2022)
24.000
22.000
20.000
18.000
16.000
14.000
12.000
10.000
8.000
Dez-18	Mai-19	Okt-19	Mrz-20	Aug-20	Jan-21	Jun-21	Nov-21	Apr-22	Sep-22
Fonds 13.773	Index 13.602
##### Source: Natixis Investment Managers International unless otherwise indicated
Assets Under Management (Billion)
U.S $4.1/ €3.5 (30/09/2021)
Portfolio Managers
Marine DUBRAC has over 5 years of experience focused on the consumer industry with both fund manager and analyst positions. Prior to join Thematics AM, Marine worked for more than 4 years at Candriam Asset Management (Brussels) managing two funds, the Eur 300M Belfius Leading Brand fund, focused on major and future consumer brands & mega trends, and the Eur 150M newly lunched Belfius Belong fund, focused on better and healthier ageing. Marine began her career as equity analyst at Rothschild & Cie and at Sigma Gestion (venture capital fund) in Paris. Marine graduated from University Paris Dauphine Master's in Finance, she earned CFA Level II.
Pierre-Alexis FRANCOIS has over 3 years of experience focused on the consumer sector. Prior to joining Thematics AM in October 2020, Pierre- Alexis spent 2 years at Ostrum Asset Management where he was an analyst covering the consumer sector as well as a portfolio manager assistant on AAA Actions Agro-Alimentaire and Ostrum Global Alpha Consumer funds. Pierre-Alexis graduated from ESSEC's master's in finance; he earned CFA level II.

Translation (ENDE, 2022-01-31):
##### Datenquelle : Natixis Investment Managers International soweit nicht anders angegeben
Verwaltetes Vermögen (Milliarden)
U.S $4.1/ €3.5 (30/09/2021)
Portfoliomanager
Marine DUBRAC besitzt über 5 Jahre Erfahrung mit Schwerpunkt in der Konsumgüterbranche und Positionen als Vermögensverwalterin sowie Analytikerin. Vor ihrem Einstieg bei Thematics AM arbeitete Marine mehr als 4 Jahre bei Candriam Asset Management (Brüssel), wo sie zwei Fonds verwaltete, den Belfius Leading Brand Fond mit 300 Mio Euro, ausgerichtet auf führende und zukünftige Verbrauchermarken u. Megatrends, und den neu gegründeten Belfius Belong Fond mit 150 Mio Euro; ausgerichtet auf verbessertes und gesünderes Altern. Marine begann ihre Karriere als Aktienanalytikerin bei Rothschild & Cie und bei Sigma Gestion (Risikokapitalfond) in Paris.
Pierre-Alexis FRANCOIS besitzt über 3 Jahre Erfahrung im Konsumgütersektor. Vor seinem Einstieg bei Thematics AM im Oktober 2020 verbrachte Pierre-Alexis 2 Jahre bei Ostrum Asset Management als Analytiker im Konsumgütersektor sowie stellvertretender Portfolioverwalter für die Konsumgüterfonds AAA Actions Agro-Alimentaire und Ostrum Global Alpha. Pierre-Alexis erlangte einen Master in Finance von ESSEC und erwarb den CFA-Abschluss Level II.
MARKETING COMMUNICATION
As of 30.09.2022
OSSIAM STOXX EUROPE 600 ESG EQUAL WEIGHT NR UCITS ETF 1C (EUR)
STRATEGY DESCRIPTION

Translation (ENDE, 2022-09-30):
MARKETING-KOMMUNIKATION
Stand: 30.09.2022
OSSIAM STOXX EUROPE 600 ESG EQUAL WEIGHT NR UCITS ETF 1C (EUR)
INVESTMENTSTRATEGIE
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 22/10/2019 to 31/08/2022)
17,000
16,000
15,000
14,000
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
Oct-19	Feb-20	Jun-20	Oct-20	Jan-21	May-21	Sep-21	Jan-22	May-22	Aug-22
Fund 13,811	Index 13,787

Translation (ENDE, 2022-08-31):
Wertentwicklung in 10.000 (EUR) 
(von 22/10/2019 bis 31/08/2022)
17.000
16.000
15.000
14.000
13.000
12.000
11.000
10.000
9.000
8.000
7.000
Okt-19	Feb-20	Jun-20	Okt-20	Jan-21	Mai-21	Sep-21	Jan-22	Mai-22	Aug-22
Fonds 13.811	Index 13.787
Overall Morningstar Rating 
TM
QQQ | 31/08/2021
Morningstar category 
TM 
USD Flexible Bond Reference Index
BLOOMBERG BARCLAYS US GOVERNMENT/CREDIT TOTAL RETURN USD

Translation (ENDE, 2021-09-30):
Morningstar-Gesamtrating 
TM
QQQ | 31/08/2021
Morningstar-Kategorie 
TM 
USD Flexible Bond Referenzindex
BLOOMBERG BARCLAYS US GOVERNMENT/CREDIT TOTAL RETURN USD
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 17/09/2019 to 28/02/2023)
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
6,000
Sep-19	Feb-20	Jun-20	Nov-20	Mar-21	Aug-21	Jan-22	May-22	Oct-22	Feb-23
Fund 12,251	Index 13,540

Translation (ENDE, 2023-02-28):
Wertentwicklung in 10.000 (EUR) 
(von 17/09/2019 bis 28/02/2023)
18.000
16.000
14.000
12.000
10.000
8.000
6.000
Sep-19	Feb-20	Jun-20	Nov-20	Mrz-21	Aug-21	Jan-22	Mai-22	Okt-22	Feb-23
Fonds 12.251	Index 13.540
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 28/09/2021 to 31/01/2023)
12,000
11,500
11,000
10,500
10,000
9,500
9,000
8,500
8,000
Sep-21	Nov-21	Jan-22	Mar-22	May-22	Jun-22	Aug-22	Oct-22	Dec-22	Jan-23
Fund 9,014	Index 9,920

Translation (ENDE, 2023-01-31):
Wertentwicklung in 10.000 (EUR) 
(von 28/09/2021 bis 31/01/2023)
12.000
11.500
11.000
10.500
10.000
9.500
9.000
8.500
8.000
Sep-21	Nov-21	Jan-22	Mrz-22	Mai-22	Jun-22	Aug-22	Okt-22	Dez-22	Jan-23
Fonds 9.014	Index 9.920
### US $ 0.2 (30/09/2023)
Rushil Khanna is the Head of Equity Investments, Ostrum Division, NIM Singapore and Portfolio Manager dedicated to Asia Pacific ex Japan markets based in Singapore. Rushil has over 20 years of public equity experience. He holds a MBA (Finance) from London Business School, MSc (International Economics) from the University of Wales and a BSc (Economics) Hons from the London School of Economics.
Vikas Shah is an equity Portfolio Manager/Analyst based in Singapore dedicated to Asian Pacific ex Japan markets. He is an investment team member for Asia and Pacific Rim equities. He began his career in 2003. Vikas holds a Post Graduate Degree in Business Administration from the University of Mumbai. He is also a Chartered Accountant (CA) from Institute of Chartered Accountants of India (ICAI).

Translation (ENDE, 2023-11-30):
### US $ 0.2 (30/09/2023)
Rushil Khanna ist Head of Equity Investments, Ostrum Division, NIM Singapur, und Portfoliomanager für den asiatisch-pazifischen Raum ohne Japan mit Sitz in Singapur. Rushil Khanna verfügt über mehr als 20 Jahre Erfahrung in börsennotierten Aktien. Er besitzt einen MBA (Finance) der London Business School, einen MSc (International Economics) der University of Wales und einen BSc (Economics) Hons der London School of Economics.
Vikas Shah ist Aktienportfoliomanager/-analyst mit Sitz in Singapur und betreut die Märkte in der Region Asien- Pazifik mit Ausnahme Japans. Er ist Mitglied des Investmentteams für Aktien aus Asien und dem Pazifischen Raum. Begonnen hat seine Laufbahn im Jahr 2003. Vikas Shah besitzt einen Postgraduierten- Abschluss der Universität Mumbai in Betriebswirtschaft. Außerdem ist er Chartered Accountant (CA) des Institute of Chartered Accountants of India (ICAI).
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 08/10/2020 to 31/10/2022)
15,000
14,000
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
Oct-20	Dec-20	Mar-21	Jun-21	Sep-21	Nov-21	Feb-22	May-22	Aug-22	Oct-22
Fund 9,798	Index 12,859

Translation (ENDE, 2022-10-31):
Wertentwicklung in 10.000 (EUR) 
(von 08/10/2020 bis 31/10/2022)
15.000
14.000
13.000
12.000
11.000
10.000
9.000
Okt-20	Dez-20	Mrz-21	Jun-21	Sep-21	Nov-21	Feb-22	Mai-22	Aug-22	Okt-22
Fonds 9.798	Index 12.859
### R/A (EUR)	LU0064070138 CDCESCR LX
0.0
-10.0
-20.0
-16.4-15.9
2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021
Index
R/D (EUR)	LU0064070211  CDCESCD LX
R/A (SGD)	LU0648006558  NIFLSRS LX
R/A (USD)	LU1272194355  NAESRAU LX

Translation (ENDE, 2022-08-31):
### R/A (EUR)	LU0064070138 CDCESCR LX
0,0
-10,0
-20,0
-16,4-15,9
HISTORISCHE RENDITEN (%)	Fonds	Index
2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021
Index
R/D (EUR)	LU0064070211  CDCESCD LX
R/A (SGD)	LU0648006558  NIFLSRS LX
R/A (USD)	LU1272194355  NAESRAU LX
# FINANCIAL ANALYSIS	EXTRA-FINANCIAL ANALYSIS
Thierry Cuypers is an equity Portfolio Manager/Analyst and Team Leader for the Small Cap equity team since 2008. He is lead PM for DNCA Europe Smaller Companies Fund and co-manager for DNCA Actions S&M Cap Euro and DNCA Actions Euro PME. He began his career in 1985 and has more than 30 years' experience (BASF group, groupe Caisse des Dépôts et Consignations, CDC gestion, Ixis AM, Natixis AM, Ostrum AM, DNCA Finance). Thierry is a graduate of the Institut Supérieur de Gestion (ISG) in Paris and the CFAF.
Daniel Dourmap is an equity Portfolio Manager/Analyst specialized in Small Caps. He is Lead PM for DNCA Actions Euro PME, DNCA Actions S&M Cap France et DNCA Actions S&M Cap Euro . He is co-manager for DNCA Europe Smaller Companies Fund. He also contributes to the management of DNCA Actions Euro, Fructi Actions France and Ecureuil Investissments. He began his career in 1986 and has more than 30 years' experience (Assurance Banque Populaire, Ostrum AM, DNCA Finance). Daniel holds a DESS Degree in Financial Management, is graduate of the ITB banking institute and the CFAF. He is also a member of the SFAF (Société Française des Analystes Financiers).
Simon de Franssu is an equity Analyst specialized in Small Caps and sport companies. He is an investment
Volatility
9.4
Growth
12.7
11.6Momentum

Translation (ENDE, 2022-08-31):
# FINANZANALYSE	AUßERFINANZIELLE AANALYSE
Thierry Cuypers ist seit 2008 Portfoliomanager/Analyst und Teamleiter für das Small-Cap-Aktienteam. Er ist Lead PM für den DNCA Europe Smaller Companies Fund und Co-Manager für den DNCA Actions S&M Cap Euro und DNCA Actions Euro PME. Er begann seine Karriere im Jahr 1985 und verfügt über mehr als 30 Jahre Erfahrung (BASF-Gruppe, Groupe Caisse des Dépôts et Consignations, CDC gestion, Ixis AM, Natixis AM, Ostrum AM, DNCA Finance). Thierry ist Absolvent des Institut Supérieur de Gestion (ISG) in Paris und der CFAF.
Daniel Dourmap ist Manager und Analyst im Bereich Aktien mit Spezialisierung auf Small Caps. Er ist der Lead- Manager von DNCA Actions Euro PME, DNCA Actions S&M Cap France und DNCA S&M Cap Euro. Er ist nun der Co-Manager des DNCA Europe Smaller Companies Fund sowie auch Mitglied der Managementteams von DNCA Actions Euro, Fructi Actions France und Ecureuil Investissements. Seine berufliche Laufbahn begann er im Jahr 1986 und er kann auf eine Erfahrung von mehr als
30 Jahren verweisen (Assurance Banque Populaire, Ostrum AM, DNCA Finance). Daniel hält einen DESS (frz. berufsorientierter	Masterabschluss)	in Finanzmanagement und ein Diplom vom Bankinstitut ITB und der CFAF. Er ist ebenfalls Mitglied der Société
Volatility
9,4
Growth
12,7
11,6Momentum
Illustrative growth of 10,000 (CHF) 
(from 21/02/2020 to 30/12/2022)
16,000
15,000
14,000
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
6,000
Feb-20	Jun-20	Oct-20	Jan-21	May-21	Sep-21	Jan-22	May-22	Aug-22	Dec-22
Fund 8,648	Index 11,325

Translation (ENDE, 2022-12-30):
Wertentwicklung in 10.000 (CHF) 
(von 21/02/2020 bis 30/12/2022)
16.000
15.000
14.000
13.000
12.000
11.000
10.000
9.000
8.000
7.000
6.000
Feb-20	Jun-20	Okt-20	Jan-21	Mai-21	Sep-21	Jan-22	Mai-22	Aug-22	Dez-22
Fonds 8.648	Index 11.325
Illustrative growth of 10,000 (USD) 
(from 20/12/2018 to 30/11/2023)
26,000
24,000
22,000
20,000
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
Dec-18	Jul-19	Jan-20	Aug-20	Feb-21	Sep-21	Apr-22	Oct-22	May-23	Nov-23
Fund 22,346	Index 16,796

Translation (ENDE, 2023-11-30):
Wertentwicklung in 10.000 (USD) 
(von 20/12/2018 bis 30/11/2023)
26.000
24.000
22.000
20.000
18.000
16.000
14.000
12.000
10.000
8.000
Dez-18	Jul-19	Jan-20	Aug-20	Feb-21	Sep-21	Apr-22	Okt-22	Mai-23	Nov-23
Fonds 22.346	Index 16.796
### Financial characteristics
NAV (€)111.53
Net assets (€M)451
Number of equities holdings	40
Average market cap. (€Bn)40
Price to Earning Ratio 2024e	9.8x
Price to Book 2023	1.3x
EV/EBITDA 2024e	5.9x
ND/EBITDA 2023	1.5x
Free Cash Flow yield 2024e	7.83%
Dividend yield 2023e	4.28%

Translation (ENDE, 2023-11-30):
## Finanzkennzahlen
Anteilspreis (€)	111,53
Nettovermögen (Mio €)451
Aktien-Positionen	40
120
100
Durchschnittliche Marktkap. (mrd€)
40	
80
Price to Earning Ratio 2024e	9,8x
Price to Book 2023	1,3x
EV/EBITDA 2024e	5,9x
NV/EBITDA 2023	1,5x
Free Cash Flow yield 2024e	7,83%
Dividend yield 2023e	4,28%
## Financial characteristics
NAV (€)133.06
Net assets (€M)393
Gross exposure	164.9%
Net exposure	20.4%
Net exposure (beta adjusted)	33.6% Long positions		37
Performance 
(from 31/01/2013 to 31/01/2023)
Past performance is not a guarantee of future performance
DNCA INVEST MIURI (I Share) Cumulative performance	Reference Index
(1)
130
+25.06%
120
110
100
-2.16%
90
Jan-13	Jan-15	Jan-17	Jan-19	Jan-21	Jan-23
(1)ESTR Compounded Index

Translation (ENDE, 2023-01-31):
## Finanzkennzahlen
Anteilspreis (€)	133,06
Nettovermögen (mio€)393
Bruttoexposition	164,9%
Nettoexposition	20,4% Nettoexposition Beta korrigiert 33,6% Anzahl der Longs		37
Performance 
(von 31.01.2013 bis 31.01.2023)
Die in der Vergangenheit erzielte Performance bedeutet keine Prognose für die Zukunft
DNCA INVEST MIURI (Anteil I) Kumulierte Performance	Referenzindex
(1)
130
+25,06%
120
110
100
-2,16%
90
Jan-13	Jan-15	Jan-17	Jan-19	Jan-21	Jan-23
(1)ESTR Compounded Index
## SYNTHETIC RISK & REWARD INDICATOR
The Shiller Barclays CAPE® US Sector Value strategy is a systematic value oriented approach based on Professor Robert Shiller's research. The strategy offers US equity exposure through a sector selection approach based on the Cyclically Adjusted Price-to-Earnings (CAPE®) ratio in order to select potentially undervalued sectors. The strategy is designed to offer large cap equity market exposure with a value bias, and is suitable for buy-and-
LOWER RISK
TYPICALLY LOWER REWARDS
HIGHER RISK
TYPICALLY HIGHER REWARDS
hold investors with a multi-year time horizon.
Key benefits:
- Exposure to US equities through a sector selection approach based on the CAPE® ratio
- A widely used valuation metric based on the works of Professor Shiller
- An investment process seeking to identify sectors potentially undervalued in the long termThe SRRI represents the risk and return profile as presented in the Key Investor Information Document (KIID). The lowest category does not imply that there is no risk. The SRRI is not guaranteed and may change over time.

Translation (ENDE, 2022-08-31):
## SYNTHETISCHER RISIKO- UND ERTRAGSINDIKATOR (SRRI)
Die Shiller Barclays CAPE® US Sector Value Strategie ist eine systematische Value-Strategie, die auf den Forschungsarbeiten von Professor Robert Shiller basiert. Die Strategie ermöglicht die Investition in einen Sektor- Selektions-Ansatz, welcher basierend auf dem Cyclically Adjusted Price-to-Earnings (CAPE) Ratio potentiell unterbewertete Sektoren identifiziert. Zielsetzung der Strategie ist die Bereitstellung eines Portfolios, welches
GERINGERES RISIKO
IN DER REGEL NIEDRIGERE ERTRÄGE
HÖHERES RISIKO
IN DER REGEL HÖHERE ERTRÄGE
tendenziell aus Unternehmen mit einer höheren Marktkapitalisierung und einem Value-Bias besteht. Die Strategie ist insbesondere für Investoren mit einem mehrjährigen Investitionshorizont geeignet.
Im Einzelnen bietet die Strategie:
- Positionen in US Aktien mit einem Sektor-Selektions-Ansatz basierend auf dem CAPE Ratio
- Einen weltweit genutzten Bewertungsansatz basierend auf den Forschungsarbeiten von Professor Shiller
- Einen Investmentprozess, der über einen langfristigen Investitionshorizont potentiell unter-bewerteteDer SRRI steht für das Risiko- und Renditeprofil, wie auch in der Wesentlichen Anlegerinformation dargestellt wird. Die niedrigste Kategorie kann nicht mit einer risikofreien Anlage gleichgesetzt werden. Der SRRI kann im Laufe der Zeit Veränderungen unterliegen und stellt keine Garantie dar.
# INDEX DATA
Name
US ESG Minimum Variance Index NR* (USD)
Solactive US Large Cap
- Exposure to the equity risk premium consistent with an ESG approach
- Volatility reduction objective
- Benefit from the low volatility anomalyInvestment UniverseBloomberg Ticker Inception Date Asset ClassRebalancing Frequency

Translation (ENDE, 2022-09-30):
# INDEXDATEN
Name
US ESG Minimum Variance Index
NR* (USD)
besonderen Wert auf eine ESG-Ausrichtung legen.
Im Einzelnen bietet die Strategie:
- Investmentpositionen in der Aktienprämie mit einer hohen ESG-Ausrichtung
- Eine Reduzierung von Volatilität
- Profitierung von der sogenannten Low-Volatility-AnomalieInvestment UniversumBloomberg Ticker Auflagedatum AnlageklasseHäufigkeit der Neugewichtung
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 30/01/2012 to 30/11/2022)
11,500
11,000
10,500
10,000
9,500
9,000
8,500
Jan-12	Apr-13	Jun-14	Sep-15	Nov-16	Feb-18	Apr-19	Jun-20	Sep-21	Nov-22
Fund 9,487	Index 11,096

Translation (ENDE, 2022-11-30):
Wertentwicklung in 10.000 (EUR) 
(von 30/01/2012 bis 30/11/2022)
11.500
11.000
10.500
10.000
9.500
9.000
8.500
Jan-12	Apr-13	Jun-14	Sep-15	Nov-16	Feb-18	Apr-19	Jun-20	Sep-21	Nov-22
Fonds 9.487	Index 11.096
# SUSTAINABILITY OPINION BREAKDOWN*
in % of assets, cash equivalence excluded
Fund
Index

### "Committed" / "Positive" opinions
82.0%
33.0%
Achievement of UN SDGs** 

#### Committed : Contributes very favorably to achieving the SDGs Positive : Contributes positively to achieving the SDGs

#### Neutral : In line with some of the SDGs, but impacts are low or unquantified

#### Risk : Hinders achievement of the SDGs
0%	20%	40%	60%	80%	100%

#### Negative : Strongly opposes achievement of the SDGs Not followed : Not rated by either Mirova or ISS ESG

#### The ESG Opinion is designed to assess whether the investment is compatible with the UN SDGs and is based upon the analysis of Mirova and ISS ESG, a third party.

#### The opinion does not guarantee a profit or protect against a loss, and does not ensure the stability or safety of the overall portfolio.
The rating scales presented in the factsheet are going to evolve in the future months in accordance with enhancements in our ESG methodology. Please find more information on this evolution: https://www.mirova.com/en/our-approach-impact-esg-assessment.

Translation (ENDE, 2023-01-31):
# VERTEILUNG NACH ESG-POSITION*
in % des Bestands,l ohne Barmitteläquivalent
Fonds
Index
Als Verpflichtung "Engagiert"
/ "Positiv" Positionen
82,0%
33,0%
Der Erreichung der SDGs**

##### Engagiert: Leistet einen sehr positiven Beitrag, um die SDGs zu erreichen Positiv: Leistet einen positiven Beitrag, um die SDGs zu erreichen

##### Neutral: Im Einklang mit gewissen SDGs, die Auswirkungen sind jedoch niedrig oder unbeziffert Risiko: Hemmt das Erreichen der SDGs
0%	20%	40%	60%	80%	100%

##### Negativ: Steht stark im Gegensatz zum Erreichen der SDGs

##### Nicht überwacht: Weder von Mirova noch ISS ESG mit einem Rating versehen

##### Die ESG-Meinung soll bewerten, ob die Anlage mit den SDGs der UN übereinstimmt. Sie beruht auf der Analyse von Mirova und ISS ESG, einer Drittpartei.

##### Die Bewertung gewährt keine Garantie für Gewinne und keinen Schutz vor Verlusten und garantiert ferner nicht die Stabilität oder Sicherheit des Gesamtportfolios.
Die im Factsheet dargestellten Bewertungsskalen werden in den kommenden Monaten entsprechend den Verbesserungen unserer ESG-Methodik weiterentwickelt. Weitere Informationen zu dieser Entwicklung finden Sie unter : https://www.mirova.com/en/our-approach-impact-esg-assessment.
Illustrative growth of 10,000 (GBP) 
(from 08/12/2020 to 31/01/2023)
13,000
12,500
12,000
11,500
11,000
10,500
10,000
9,500
9,000
8,500
Dec-20	Mar-21	May-21	Aug-21	Nov-21	Feb-22	May-22	Aug-22	Nov-22	Jan-23
Fund 10,336	Index 11,073

Translation (ENDE, 2023-01-31):
Wertentwicklung in 10.000 (GBP) 
(von 08/12/2020 bis 31/01/2023)
13.000
12.500
12.000
11.500
11.000
10.500
10.000
9.500
9.000
8.500
Dez-20	Mrz-21	Mai-21	Aug-21	Nov-21	Feb-22	Mai-22	Aug-22	Nov-22	Jan-23
Fonds 10.336	Index 11.073
#### Companies are initially assessed individually according to a specific sector framework. This method focuses on two main indicators:
- "induced" emissions arising from the "lifecycle" of a company's activities, taking into account both direct emissions and those of suppliers and products
- "avoided" emissions due to improvements in energy efficiency or "green" solutionsThese indicators are enhanced with an assessment of corporate policies and decarbonisation targets.

Translation (ENDE, 2023-01-31):
##### In einem ersten Schritt werden Unternehmen jeweils einzeln anhand eines spezifischen Sektorrahmens bewertet. Bei dieser Methode stehen zwei Hauptindikatoren im Mittelpunkt:
- Die Emissionen aus dem "Lebenszyklus" der Tätigkeiten eines Unternehmens unter Berücksichtigung sowohl der direkten Emissionen als auch der Emissionen von Lieferanten und Produkten
- "Vermiedene" Emissionen durch verbesserte Energieeffizienz oder "grüne" LösungenDiese Indikatoren werden durch eine Bewertung von Unternehmenspolitiken und CO2- Reduktionszielen ergänzt.
Illustrative growth of 10,000 (GBP) 
(from 18/06/2020 to 31/01/2023)
16,000
15,000
14,000
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
Jun-20	Oct-20	Jan-21	May-21	Aug-21	Nov-21	Mar-22	Jun-22	Oct-22	Jan-23
Fund 9,515	Index 13,059

Translation (ENDE, 2023-01-31):
Wertentwicklung in 10.000 (GBP) 
(von 18/06/2020 bis 31/01/2023)
16.000
15.000
14.000
13.000
12.000
11.000
10.000
9.000
8.000
Jun-20	Okt-20	Jan-21	Mai-21	Aug-21	Nov-21	Mrz-22	Jun-22	Okt-22	Jan-23
Fonds 9.515	Index 13.059
PERFORMANCE DATA SHOWN REPRESENTS PAST PERFORMANCE AND IS NOT A GUARANTEE OF FUTURE RESULTS.
Illustrative growth of 10,000 (USD) 
(from 04/03/2015 to 30/11/2023)
30,000
25,000
20,000
15,000
10,000
5,000
Mar-15	Feb-16	Feb-17	Jan-18	Jan-19	Jan-20	Dec-20	Dec-21	Dec-22	Nov-23
Fund 22,254	Index 25,616

Translation (ENDE, 2023-11-30):
DIE AUFGEFUHRTE WERTENTWICKLUNG STAMMT AUS DER VERGANGENHEIT UND BIETET KEINE GARANTIE FUR DIE KUNFTIGE WERTENTWICKLUNG.
Wertentwicklung in 10.000 (USD) 
(von 04/03/2015 bis 30/11/2023)
30.000
25.000
20.000
15.000
10.000
5.000
Mrz-15	Feb-16	Feb-17	Jan-18	Jan-19	Jan-20	Dez-20	Dez-21	Dez-22	Nov-23
Fonds 22.254	Index 25.616
Illustrative growth of 10,000 (USD) 
(from 29/04/2014 to 31/10/2022)
13,000
12,500
12,000
11,500
11,000
10,500
10,000
9,500
Apr-14	Apr-15	Mar-16	Feb-17	Feb-18	Jan-19	Dec-19	Dec-20	Nov-21	Oct-22
Fund 11,615	Index 11,014

Translation (ENDE, 2022-10-31):
Wertentwicklung in 10.000 (USD) 
(von 29/04/2014 bis 31/10/2022)
13.000
12.500
12.000
11.500
11.000
10.500
10.000
9.500
Apr-14	Apr-15	Mrz-16	Feb-17	Feb-18	Jan-19	Dez-19	Dez-20	Nov-21	Okt-22
Fonds 11.615	Index 11.014
## SDG's exposure(3) (% of revenues)
Sustainable transitions exposure(4)
87.4%
12	5.2%	0.6%
3	4.6%	0.4%
15	1.0%	0.2%
12.6%
9	0.7%
No exposure	87.4%
Number of holdings	Revenues

Translation (ENDE, 2021-09-30):
### SDG'S exposition(3) (% des Umsatzes)
Nachhaltiger Übergangen(4)
87,4%
12	5,2%	0,6%
3	4,6%	0,4%
15	1,0%	0,2%
12,6%
9	0,7%
Keine Belichtung	87,4%
Anzahl der Werte  Umsatzes
## Financial characteristics
NAV (€)126.14
Net assets (€M)45
Number of equities holdings	32
Average market cap. (€Bn)26
Dividend yield 2020e	2.64%
ND/EBITDA 2020	2.8x
Price to Book 2020	1.7x
Price Earning Ratio 2021e	14.8x
EV/EBITDA 2021e	7.5x
Price to Cash-Flow 2021e	7.6x
Performance 
(from 30/09/2011 to 30/09/2021)
DNCA INVEST SOUTH EUROPE OPPORTUNITIES (I Share) Cumulative
performance	Reference Index
(1)
300
250
200
150
100
+156.38%
+98.02%
50
Sep-11	Sep-13	Sep-15	Sep-17	Sep-19	Sep-21
(1)
55% FTSE MIB + 40% IBEX + 5% PSI20. Past performance is not a guarantee of future performance.

Translation (ENDE, 2021-09-30):
### Finanzkennzahlen
Anteilspreis (€)	126,14
Nettovermögen (mio€)45
Aktien-Positionen	32
Performance 
(von 30.09.2011 bis 30.09.2021)
DNCA INVEST SOUTH EUROPE OPPORTUNITIES (Anteil I) Kumulierte
Performance	Referenzindex
(1)
300
250
200
+156,38%
+98,02%
Durchschnittliche Marktkap.
(mrd€)
26
150
Dividend yield 2020e	2,64%
NV/EBITDA 2020	2,8x
Price to Book 2020	1,7x
Price Earning Ratio 2021e	14,8x
EV/EBITDA 2021e	7,5x
Price to Cash-Flow 2021e	7,6x
100
50
Sep-11	Sep-13	Sep-15	Sep-17	Sep-19	Sep-21
(1)
55% FTSE MIB + 40% IBEX + 5% PSI20. Die in der Vergangenheit erzielte Performance bedeutet keine Prognose für die Zukunft.