OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
# Contents
(continued)
European Fund	256 – 258
European Select Fund	259 – 260
European Smaller Companies Fund	261 – 262
European Bond Fund	263 – 267
Strategic Bond Fund	268 – 275
American Fund	276 – 277
American Select Fund	278 – 279
American Smaller Companies Fund (US)	280 – 281
Dollar Bond Fund	282 – 284
Japan Fund	285 – 286
Asia Fund	287 – 288
Latin America Fund	289 – 290
Emerging Market Bond Fund	291 – 295
High Yield Bond Fund	296 – 302
Global Select Fund	303 – 305
Global Bond Fund	306 – 308
UK Institutional Fund	309 – 310
UK Equity Opportunities Fund
(formerly Threadneedle UK Overseas Earnings Fund)	311

Translation (ENDE, 2020-03-31):
# Inhalt
(Fortsetzung)
European Fund	257 – 259
European Select Fund	260 – 261
European Smaller Companies Fund	262 – 263
European Bond Fund	264 – 268
Strategic Bond Fund	269 – 276
American Fund	277 – 278
American Select Fund	279 – 280
American Smaller Companies Fund (US)	281 – 282
Dollar Bond Fund	283 – 285
Japan Fund	286 – 287
Asia Fund	288 – 289
Latin America Fund	290 – 291
Emerging Market Bond Fund	292 – 296
High Yield Bond Fund	297 – 303
Global Select Fund	304 – 306
Global Bond Fund	307 – 309
UK Institutional Fund	310 – 311
UK Equity Opportunities Fund
(vormals Threadneedle UK Overseas Earnings Fund)	312
#### Directory*	324 – 325
Please note that the Sterling Short-Term Money Market Fund (formerly Sterling Fund) is currently registered for public offer in the UK only and it is not intended to be registered outside the UK unless otherwise decided by the ACD. Shares in the Sterling Fund must not be marketed to the public in any other jurisdiction.
*These pages, together with the investment reports of the individual funds comprise the Authorised Corporate Director’s Report.

Translation (ENDE, 2020-03-31):
#### Adressverzeichnis*	325 – 326
Bitte beachten Sie, dass der Sterling Short-Term Money Market Fund (vormals Sterling Fund) derzeit nur für den öffentlichen Handel in Großbritannien zugelassen ist und seine Registrierung außerhalb Großbritanniens nicht vorgesehen ist, sofern der ACD nicht etwas anderes beschließt. In anderen Ländern dürfen Anteile des Sterling Fund nicht öffentlich angeboten werden.
*Diese Seiten bilden zusammen mit den Anlageberichten der einzelnen Fonds den Bericht der Geschäftsleitung.
###### PAKISTAN 1.05% (0.58%)
B– 1.05% (0.58%)
USD	2,100,000  Islamic Republic of Pakistan 8.25%
15/04/2024		1,832	1.05
Total Pakistan	1,832	1.05

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### PAKISTAN 1,05 % (0,58 %)
B- 1,05 % (0,58 %)
USD	2.100.000  Islamic Republic of Pakistan 8.25%
15/04/2024		1.832	1,05
Pakistan, insgesamt	1.832	1,05
###### JERSEY 0.65% (0.82%)
A– 0.65% (0.54%)
EUR	322,000 Heathrow Funding 1.875% 14/03/2034	299	0.22
GBP	400,000 Heathrow Funding 4.625% 31/10/2046	576	0.43
Not Rated 0.00% (0.28%)
Total Jersey	875	0.65

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### JERSEY 0,65 % (0,82 %)
A- 0,65 % (0,54 %)
EUR	322.000 Heathrow Funding 1.875% 14/03/2034	299	0,22
GBP	400.000 Heathrow Funding 4.625% 31/10/2046	576	0,43
Nicht bewertet 0,00 % (0,28 %)
Jersey, insgesamt	875	0,65
Baa2 0.11% (0.54%)
EUR	167,000  SELP Finance 1.25% 25/10/2023	151	0.11
BB+ 0.00% (0.14%)
1,572	1.17
–	–

Translation (ENDE, 2020-03-31):
Baa2 0,11 % (0,54 %)
EUR	167.000  SELP Finance 1.25% 25/10/2023	151	0,11
BB+ 0,00 % (0,14 %)
1.572	1,17
–	–
###### BASIC MATERIALS 1.88% (2.40%)
Chemicals 1.88% (2.40%)
199,121  Johnson Matthey		4,747	1.88
Total Basic Materials	4,747	1.88

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### GRUNDSTOFFE 1,88 % (2,40 %)
Chemikalien 1,88 % (2,40 %)
199.121  Johnson Matthey		4.747	1,88
Grundstoffe, insgesamt	4.747	1,88
Real Estate Investment & Services 1.90% (2.29%)
1,129,000 Sun Hung Kai Properties	12,405	1.90
Financial Services 1.90% (2.16%)
491,135  Hong Kong Exchanges and Clearing	12,405	1.90
Total Hong Kong	90,760	13,90

Translation (ENDE, 2020-03-31):
Immobilienanlagen und Dienstleistungen 1,90 % (2,29 %)
1.129.000 Sun Hung Kai Properties	12.405	1,90
Finanzdienstleistungen 1,90 % (2,16 %)
491.135  Hong Kong Exchanges and Clearing	12.405	1,90
Hongkong, insgesamt	90.760	13,90
###### PHILIPPINES 3.54% (1.97%)
Gas, Water & Multiutilities 0.00% (0.77%)
Banks 0.91% (1.26%)
7,438,283  Metropolitan Bank & Trust	5,983	0.91
Real Estate Investment & Services 1.07% (1.51%)
115,987,600 Ayala Land	6,971	1.07
Total Philippines	12,954	1.98

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### PHILIPPINEN 3,54 % (1,97 %)
Gas-, Wasser- und Multiversorger 0,00 % (0,77 %)
Banken 0,91 % (1,26 %)
7.438.283  Metropolitan Bank & Trust	5.983	0,91
Immobilienanlagen und Dienstleistungen 1,07 % (1,51 %)
115.987.600 Ayala Land	6.971	1,07
Philippinen, insgesamt	12.954	1,98
# Threadneedle Sterling Short-Term Money Market Fund (formerly Threadneedle Sterling Fund)
###### DISTRIBUTION TABLE
(continued)
Class X – Gross accumulation shares
Distribution
Gross
Gross Revenue Gross Revenue
Period
Revenue  Equalisation
Accumulated
Accumulated
2019/2020	2018/2019
| Group 1 08/03/19 to 07/09/19 | 0.3644 | – | 0.3644 | 0.2527 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 08/09/19 to 07/03/20 | 0.3539 | – | 0.3539 | 0.3450 |
| Group 2 08/03/19 to 07/09/19 | 0.1726 | 0.1918 | 0.3644 | 0.2527 |
| 08/09/19 to 07/03/20 | 0.1981 | 0.1558 | 0.3539 | 0.3450 |
| Total distributions in the period |  |  | 0.7183 | 0.5977 |
| Group 2: shares purchased during a distribution period. |  |  |  |  |

Translation (ENDE, 2020-03-31):
# Threadneedle Sterling Short-Term Money Market Fund (vormals Threadneedle Sterling Fund)
###### AUSSCHÜTTUNGSÜBERSICHT
(Fortsetzung)
| Klasse X – Bruttothesaurierungsanteile |  |
| --- | --- |
| Ausschüttung | Brutto- | Ertragsaus- | Bruttoerlös | Bruttoerlös |
| Zeitraum | erlös | gleich | thesauriert 2019/2020 | thesauriert 2018/2019 |
| Gruppe 1 08.03.2019 to 07.09.2019 | 0,3644 | – | 0,3644 | 0,2527 |
| 08.09.2019 bis 07.03.2020 | 0,3539 | – | 0,3539 | 0,3450 |
| Gruppe 2 08.03.2019 to 07.09.2019 | 0,1726 | 0,1918 | 0,3644 | 0,2527 |
| 08.09.2019 bis 07.03.2020 | 0,1981 | 0,1558 | 0,3539 | 0,3450 |
| Ausschüttungen im Berichtszeitraum, insgesamt |  |  | 0,7183 | 0,5977 |

Gruppe 2: Anteile, die innerhalb einer Ausschüttungsperiode gekauft wurden.
###### REPUBLIC OF IRELAND 0.48% (0.50%)
Corporate Bonds 0.48% (0.50%)
EUR	340,000 *Bank of Ireland 7.375% 29/12/2049	299	0.11
GBP	744,000  GE Capital UK Funding 5.875%
18/01/2033		1,009	0.37
Total Republic of Ireland	1,308	0.48

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### REPUBLIK IRLAND 0,48 % (0,50 %)
Unternehmensanleihen 0,48 % (0,50 %)
EUR	340.000 *Bank of Ireland 7.375% 29/12/2049	299	0,11
GBP	744.000  GE Capital UK Funding 5.875%
18/01/2033		1.009	0,37
Republik Irland, insgesamt	1.308	0,48
EUR	11,815,000  France Government Bond 1.75%
25/06/2039	13,644	2.91
Not Rated 0.00% (2.46%)
Total France	28,687	6.12
Total Republic of Ireland	15,280	3.26

Translation (ENDE, 2020-03-31):
EUR	11.815.000  France Government Bond 1.75%
25/06/2039	13.644	2,91
Nicht bewertet 0,00 % (2,46 %)
Frankreich, insgesamt	28.687	6,12
Republik Irland, insgesamt	15.280	3,26
###### SUPRANATIONAL 1.87% (2.14%)
AAA 1.46% (0.59%)
USD	6,825,000  Asian Development Bank 1.75%
19/09/2029	5,672	1.21
CAD	2,000,000  International Bank for Reconstruction

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### SUPRANATIONAL 1,87 % (2,14 %)
AAA 1,46 % (0,59 %)
USD	6.825.000  Asian Development Bank 1.75%
19/09/2029	5.672	1,21
CAD	2.000.000  International Bank for Reconstruction
# Directory
(continued)
Paying and Information Agent in Luxembourg
State Street Bank Luxembourg S.A.
49 avenue J.F. Kennedy
L-1855 Luxembourg
Grand Duchy of Luxembourg
Information Agent in Spain
Threadneedle Investment Funds ICVC is duly authorised for its marketing in Spain under registered number 482 for such purposes with the Register of Foreign Collective Investment Schemes of the Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), in accordance with section 15. 2 of Law 35/2003 of 4 November 2003 on Collective Investment Schemes, as amended. A list of the appointed local distributors and Funds and share classes available for public distribution in Spain is available at the CNMV web page (www.cnmv.es).
Paying and Information Agent in Sweden Skandinaviska Enskilda Banken AB Kungsträdgårdsgatan
SE-10640 Stockholm Sweden
Representative and Paying Agent in Switzerland
BNP Paribas Securities Services, Paris, succursale de Zurich Selnaustrasse 16
8002 Zurich Switzerland
To find out more visit columbiathreadneedle.com
Threadneedle Investment Services Limited, ISA Manager, Authorised Corporate Director and Unit Trust Manager. Registered No. 3701768. Registered in England and Wales. Registered Office: Cannon Place, 78 Cannon Street, London EC4N 6AG. Authorised and regulated by the Financial Conduct Authority. Columbia Threadneedle Investments is the global brand name of the Columbia and Threadneedle group of companies. columbiathreadneedle.com	328127

Translation (ENDE, 2020-03-31):
# Adressverzeichnis
(Fortsetzung)
Zahl- und Informationsstelle in Luxemburg
State Street Bank Luxembourg S.A.
49, avenue J.F. Kennedy
L-1855 Luxemburg Großherzogtum Luxemburg
Informationsstelle in Spanien
Threadneedle Investment Funds ICVC ist unter der Registernummer 482 für solche Zwecke beim Register für ausländische Organismen für gemeinsame Anlagen der Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), in Übereinstimmung mit Abschnitt 15. 2 des Gesetzes 35/2003 vom 4. November 2003 über Organismen für gemeinsame Anlagen in seiner jeweils gültigen Fassung, ordnungsgemäß für den Vertrieb in Spanien zugelassen. Eine Liste der ernannten lokalen Vertriebsstellen sowie der in Spanien öffentlich vertriebenen Fonds und Anteilklassen ist auf der Website der CNMV (www.cnmv.es) verfügbar.
Zahl- und Informationsstelle in Schweden Skandinaviska Enskilda Banken AB Kungsträdgårdsgatan
SE-10640 Stockholm Schweden
Vertretung und Zahlstelle in der Schweiz
BNP Paribas Securities Services, Paris, succursale de Zürich Selnaustrasse 16
8002 Zürich Schweiz
Näheres hierzu erfahren Sie unter columbiathreadneedle.com
Threadneedle Investment Services Limited, ISA Manager, Authorised Corporate Director (ACD) und Unit Trust Manager. Registernummer 3701768. Eingetragen in England und Wales. Eingetragener Firmensitz: Cannon Place, 78 Cannon Street, London EC4N 6AG. Autorisiert und beaufsichtigt von der Financial Conduct Authority. Columbia Threadneedle Investments ist der globale Markenname der Columbia und Threadneedle Unternehmensgruppe. columbiathreadneedle.com	312808
###### UNITED STATES OF AMERICA 1.48% (6.11%)
General Retailers 1.48% (0.54%)
USD	9,406  Mercadolibre	4,435	1.48
Banks 0.00% (2.75%)
Technology Hardware & Equipment 0.00% (2.82%)

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA 1,48 % (6,11 %)
Allgemeiner Einzelhandel 1,48 % (0,54 %)
USD	9.406  Mercadolibre	4.435	1,48
Banken 0,00 % (2,75 %)
Technologie-Hardware und Ausrüstung 0,00 % (2,82 %)
###### RUSSIA 3.49% (0.00%)
BBB 0.73% (0.00%)
RUB 109,000,000  Russian Federal Bond 7.6% 20/07/22	1,281	0.73
Not Rated 2.76% (0.00%)
USD	4,400,000 Russian Federal Bond 4.375%
21/03/2029	3,869	2.21
USD	1,000,000 Russian Federal Bond 5.1% 28/03/2035	959	0.55
Total Russia	6,109	3.49

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### RUSSLAND 3,49 % (0,00 %)
BBB 0,73 % (0,00 %)
RUB 109.000.000  Russian Federal Bond 7.6% 20/07/22	1.281	0,73
Nicht bewertet 2,76 % (0,00 %)
USD	4.400.000 Russian Federal Bond 4.375%
21/03/2029	3.869	2,21
USD	1.000.000 Russian Federal Bond 5.1% 28/03/2035	959	0,55
Russland, insgesamt	6.109	3,49
###### NORWAY 1.83% (2.27%)
AAA 1.60% (2.27%)
EUR	2,320,000  DNB Boligkreditt 2.75% 21/03/2022	2,152	1.60
AA– 0.23% (0.00%)
EUR	345,000  DNB Bank 0.25% 09/04/2024		304	0.23
Total Norway	2,456	1.83

Translation (ENDE, 2020-03-31):
###### NORWEGEN 1,83 % (2,27 %)
AAA 1,60 % (2,27 %)
EUR	2.320.000  DNB Boligkreditt 2.75% 21/03/2022	2.152	1,60
AA- 0,23 % (0,00 %)
EUR	345.000  DNB Bank 0.25% 09/04/2024		304	0,23
Norwegen, insgesamt	2.456	1,83
### Members
Mrs Beatriz Barros de Lis Tubbe, Head of Client Group Americas of AXA Investment Managers, residing in the United States of America
Mr Fabien Lequeue, Country Head, General Manager, AXA Funds Management S.A., residing in Belgium
Mr Jean-Louis Laforge, Research Technical Director and Deputy Chief Executive Officer, AXA Investment Managers Paris, residing in France

Translation (ENDE, 2021-12-31):
### Mitglieder
Frau Beatriz Barros de Lis Tubbe, Head of Client Group Americas of AXA Investment Managers, ansässig in Vereinigte Staaten
Herr Fabien Lequeue, Country Head, General Manager, AXA Funds Management S.A., ansässig in Belgien
Herr Jean-Louis Laforge, Research Technical Director and Deputy Chief Executive Officer, AXA Investment Managers Paris, ansässig in Frankreich
The Regulation (EU) 2020/852 on the establishment of a framework to facilitate sustainable investment (the “Taxonomy”) requires certain financial products subject to the SFDR to also integrate pre-contractual disclosures regarding their alignment with the Taxonomy and other information in relation thereto.
This new transparency obligation applies as from 1 January 2022.
“Sustainable Investments and promotion of ESG characteristics” section has been amended in the introductive part of the Prospectus to add Taxonomy disclosures.
- 
### Investment managers and sub-investment managers restructuring

Translation (ENDE, 2021-12-31):
Die Verordnung (EU) 2020/852 über die Errichtung eines Rahmens zur Erleichterung nachhaltiger Investitionen (die „Taxonomie“) schreibt vor, dass bestimmte Finanzprodukte, die der SFDR unterliegen, auch vorvertragliche Offenlegungen über ihre Übereinstimmung mit der Taxonomie und anderen diesbezüglichen Informationen enthalten müssen.
Diese neue Transparenzverpflichtung gilt ab dem 1. Januar 2022.
Der Abschnitt „Nachhaltige Anlagen und die Bewerbung von ESG-Merkmalen“ im Einleitungsteil des Verkaufsprospekts wurde geändert und enthält jetzt auch Offenlegungen zur Taxonomie.
- 
### Restrukturierung der Anlageverwaltungsgesellschaften und Unteranlageverwaltungsgesellschaften
# Statement of Operations and Changes in Net Assets for the year ended 31 December 2021
AXA World Funds II European Opportunities
Equities
EUR
NET ASSET VALUE AT THE BEGINNING OF THE YEAR	128,419,039
INCOME
Dividends (note 2h)	-
Securities lending income (note 9)	-
Other income	1,167
Total income	1,167
EXPENSES
Management fees (note 4)	2,113,834
Transaction fees (note 7)	17,374
Securities lending expenses (note 9)	-
Accounting fees (note 6)	31,708
Legal fees	12,683
Professional fees	21,138
Publication and printing fees	35,231
Regulatory fees	21,138
Withholding tax reclaim fees	-
Taxation (note 3)	-
Depositary fees (note 6)	-
General administration fees	25,366
Transfer agent fees (note 5)	91,599
Registration fees	18,320
Other expenses	-
Total expenses	2,388,391
NET LOSS FROM INVESTMENTS FOR THE YEAR	(2,387,224)
Net realised gain/(loss)
- on sales of investments (note 2f)	38,805,106
- on spot foreign exchange	(3,177)Net realised gain for the year	38,801,929Net change in unrealised appreciation/(depreciation)
- on investments (note 2f)	(5,108,721)Net change in net assets for the year resulting from operations	31,305,984Net proceeds from subscriptions/redemptions	(8,338,873)NET ASSET VALUE AT THE END OF THE YEAR	151,386,150Statistics - Total Net Assets

Translation (ENDE, 2021-12-31):
# Ertrags- und Aufwandsrechnung und Veränderungen des Nettovermögens für das am 31. Dezember 2021 abgeschlossene Geschäftsjahr
AXA World Funds II European Opportunities
Equities
EUR
NETTOINVENTARWERT ZU BEGINN DES GESCHÄFTSJAHRES	128,419,039
ERTRÄGE
Dividenden (Erläuterung 2h)	-
Erträge aus Wertpapierleihe (Erläuterung 9)	-
Sonstige Erträge	1,167
Erträge insgesamt	1,167
AUFWENDUNGEN
Verwaltungsgebühren (Erläuterung 4)	2,113,834
Transaktionsgebühren (Erläuterung 7)	17,374
Wertpapierleihgebühren (Erläuterung 9)	-
Buchführungsgebühren (Erläuterung 6)	31,708
Rechtskosten	12,683
Beratungsgebühren	21,138
Druck- und Veröffentlichungskosten	35,231
Regulatorische Vergütungen	21,138
Kosten für die Rückforderung von Quellensteuern	-
Besteuerung (Erläuterung 3)	-
Verwahrgebühren (Erläuterung 6)	-
Administrative Kosten	25,366
Gebühren der Register- und Transferstelle (Erläuterung 5)	91,599
Registrierungsgebühren	18,320
Sonstige Aufwendungen	-
Aufwendungen insgesamt	2,388,391
NETTOVERLUST AUS ANLAGEN IM GESCHÄFTSJAHR	(2,387,224)
Realisierter Nettogewinn/(-verlust)
- aus Anlagenverkäufen (Erläuterung 2f)	38,805,106
- aus Devisenkassageschäften	(3,177)Realisierter Nettogewinn im Geschäftsjahr	38,801,929Nettoveränderung des nicht realisierten Gewinns/(Verlusts)
- aus Anlagen (Erläuterung 2f)	(5,108,721)Nettoveränderung des Nettovermögens aus dem Geschäftsbetrieb	31,305,984Erlöse aus Zeichnungen/Rücknahmen	(8,338,873)NETTOINVENTARWERT ZUM ENDE DES GESCHÄFTSJAHRES	151,386,150Statistische Angaben - Gesamtnettovermögen
As at 31 December 2021, the percentages of ownership share of the Master UCITS Sub-Fund are the following:
AXA World Funds II – Evolving Trends Equities
- AXA World Funds - Framlington Evolving Trends M Capitalisation USD	4.42%	1.85%AXA World Funds II - European Opportunities Equities
- AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities M Capitalisation EUR	31.91%	1.79%*The aggregate charges include the TER of the underlying funds in proportion of its investment.
- 
## Sub-Funds List

Translation (ENDE, 2021-12-31):
AXA World Funds darf keine Zeichnungs- oder Rücknahmegebühren für die Anlage eines Teilfonds in Anteilen des Master-OGAW erheben.
Zum 31. Dezember 2021, beliefen sich die prozentualen Eigentumsanteile am Master-OGAW-Teilfonds auf folgende Werte:
AXA World Funds II – Evolving Trends Equities
- AXA World Funds - Framlington Evolving Trends M Capitalisation USD	4.42%	1.85%AXA World Funds II - European Opportunities Equities
- AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities M Capitalisation EUR	31.91%	1.79%* Die Gesamtkosten beinhalten die TER der zugrunde liegenden Fonds im Verhältnis zu ihren Investitionen.
- 
## Liste der Teilfonds
### Class “A” and Class “I” Shares
Each Sub-Fund offers two different classes of shares. The classes differ principally in terms of sales charges and rate of expenses to which they are subject as well as their availability to certain types of investors.
Class “A” Shares are for all investors other than Institutional Investors. An initial fee of up to 5.5% of the Dealing Price of the class “A” Shares is normally charged. Class “I” Shares are specifically designed for Institutional Investors. No initial fee is charged to the class “I” Shares.

Translation (ENDE, 2021-12-31):
### Anteile der Klassen „A“ und „I“
Jeder Teilfonds bietet zwei verschiedene Anteilsklassen an. Die Anteilsklassen unterscheiden sich im Wesentlichen durch ihre Abschlussgebühren und Kostenstruktur sowie durch ihre Verfügbarkeit für bestimmte Anlegerkategorien.
Die Anteile der Klasse „A“ sind für alle Anleger außer institutionellen Anlegern bestimmt. Für Anteile der Klasse
„ A“ wird in der Regel ein Ausgabeaufschlag von bis zu 5.5 % des Handelskurses erhoben. Die Anteile der Klasse „I“ sind speziell für institutionelle Anleger bestimmt. Für Anteile der Klasse „I“ wird kein Ausgabeaufschlag erhoben.
# Additional Unaudited Appendix
## Securities Financing Transactions Regulation (continued)

### Top 10 Counterparties
Name	NATIXIS SA
Gross volume outstanding transactions	1,054,554
1  Counterparty's country	France	
Note: At year-end, there is no collateral reinvested for any Sub-Fund, either in the form of cash or securities.

Translation (ENDE, 2020-12-31):
# Zusätzlicher ungeprüfter Anhang
## Kostenquoten
Berechnete Gesamtkostenquote
(1)
Laufende Kosten (2)
|  | AXA World Funds II - Evolving Trends Equities A Capitalisation USD | 1.65% | 1.98% |
| --- | --- | --- | --- |
| A Distribution USD | 1.65% | 1.98% |
| I Distribution USD | 1.65% | 1.98% |
| AXA World Funds II - North American Equities A Capitalisation USD | 1.71% | 1.74% |
| A Distribution USD | 1.71% | 1.74% |
| I Capitalisation USD | 1.67% | 1.70% |
| I Distribution USD | 1.67% | 1.70% |
| AXA World Funds II - European Opportunities Equities A Distribution EUR | 1.65% | 1.81% |
|  | I Distribution EUR | 1.65% | 1.81% |

- Die obigen Gesamtkostenquoten stellen, wie im Verkaufsprospekt angegeben, einen gewichteten Durchschnitt der Verwaltungskosten dar, die Anteilinhaber bei Anlagen in den betreffenden Anteilsklassen normalerweise hätten erwarten können. Diese Methode entspricht der gängigen Marktpraxis und gibt die am Markt zu veröffentlichenden Gesamtkostenquoten angemessen wieder.
- Die Gebühren unter „Alle sonstigen Bestandteile der Transaktionsgebühren“ sind in dem Posten „Transaktionsgebühren“ in der Ertragsund Aufwandsrechnung und den Veränderungen des Nettovermögens nicht enthalten. Sie sind in den Posten „Nettoveränderung des nicht realisierten Gewinns/(Verlusts) aus Anlagen“ und „Realisierter Nettogewinn/(-verlust) aus dem Verkauf von Anlagen“ in der Ertrags- und Aufwandsrechnung und den Veränderungen des Nettovermögens enthalten. Die laufenden Kosten schließen die laufenden Kosten der zugrunde liegenden Fonds im Verhältnis zu ihren Anlagen ein.


## PTR (Portfolioumschlag)
| Teilfonds | Währung | PTR I (1) | PTR II (2) |
| --- | --- | --- | --- |

| AXA World Funds II - Evolving Trends Equities | USD | 0.15% | 1.04% |
| --- | --- | --- | --- |
| AXA World Funds II - North American Equities | USD | 237.88% | 238.90% |
| AXA World Funds II - European Opportunities Equities | EUR | 2.03% | 3.38% |
| AXA World Funds II - Asia Select Income (note 1 b) | USD | 128.96% | 87.29% |

- PTR I = (GESAMTE KÄUFE + GESAMTE VERKÄUFE) - GESAMTE ZEICHNUNGEN + GESAMTE RÜCKNAHMEN) x 100MONATLICHES DURCHSCHNITTLICHES GESAMTNETTOVERMÖGEN
- PTR II = (GESAMTE KÄUFE + GESAMTE VERKÄUFE) - SUMME DER TÄGLICHEN NETTOZU- ODER ABFLÜSSE x 100DURCHSCHNITTLICHES GESAMTNETTOVERMÖGEN
# Additional Unaudited Appendix
## Securities Financing Transactions Regulation (continued)

### Safekeeping of collateral received
AXA World Funds II - North American Equities
USD
Custodians
State Street Bank
International GmbH (Luxembourg Branch)
Collateral safe-kept	1,160,019

### Safekeeping of collateral granted
As at 31 December 2020, there is no collateral granted from any Sub-Fund.
Design & Production: AXA IM Paris Corporate Communications - 12/2012 - 14/07078
AXA World Funds II

### www.axa-im.com
Société d’Investissement à Capital Variable 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg

Translation (ENDE, 2020-12-31):
# Zusätzlicher ungeprüfter Anhang
## Verordnung über Wertpapierfinanzierungsgeschäfte (Fortsetzung) Wertpapierleihgebühren (Fortsetzung)

### Verwahrung der erhaltenen Sicherheiten
Depotbanken
State Street Bank
International GmbH (Luxembourg Branch)
Verwahrte Sicherheiten	1,160,019

### Verwahrung von gewährten Sicherheiten
Zum 31. Dezember 2020 hat kein Teilfonds Sicherheiten gewährt.
Design & Production: AXA IM Paris Corporate Communications - 12/2012 - 14/07078
AXA World Funds II
www.axa-im.com
Société d’Investissement à Capital Variable
49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg
### Members
Mrs Beatriz Barros de Lis Tubbe, Head of Client Group for Spain of AXA Investment Managers, residing in Spain (appointed on 9 November 2020 and approved by the CSSF on 22 December 2020)
Mr Laurent Jaumotte, Chief Financial Officer, AXA CZ and SK entities, residing in Czech Republic (resigned on 15 October 2020)
Mr Fabien Lequeue, Country Head, General Manager, AXA Funds Management S.A., residing in Belgium
Mr Jean-Louis Laforge, Research Technical Director and Deputy Chief Executive Officer, AXA Investment Managers Paris, residing in France

Translation (ENDE, 2020-12-31):
### Mitglieder
Frau Beatriz Barros de Lis Tubbe, Head of Client Group for Spain of AXA Investment Managers, ansässig in Spanien (ernannt am 9. November 2020 und von der CSSF am 22. Dezember 2020 genehmigt)
Herr Laurent Jaumotte, Chief Financial Officer, AXA CZ and SK entities, ansässig in Tschechische Republik (ausgeschieden am 15. Oktober 2020)
Herr Fabien Lequeue, Country Head, General Manager, AXA Funds Management S.A., ansässig in Belgien
Herr Jean-Louis Laforge, Research Technical Director and Deputy Chief Executive Officer, AXA Investment Managers Paris, ansässig in Frankreich