For fixed-interest investments, forward foreign exchange contracts and other derivative contracts, the transaction costs are included in the purchase and sale price of the investment. These transaction costs cannot be identified separately but are included in the performance of the Fund.
Transaction costs of EUR 104,533.65 were incurred in the period under review.
Trail Commissions
The Company pays agents (e.g. financial institutions) periodically recurring brokerage fees as “trail commissions”. The level of these fees is generally calculated on the basis of the fund volume brokered. Trail commissions are paid from the all-in-fee.
Ongoing Charges
The Ongoing Charges are costs incurred by the Fund (or the respective Unit Classes) during the preceding financial year (excluding transaction costs) and are expressed as a ratio of the average volume of the Fund (or of the average volume of the respective Unit Classes) (“Ongoing Charges”). In addition to the All-in-Fee as well as the Taxe d’Abonnement, all other costs are considered except for the incurred transaction costs and any performance-related fees. Costs incurred will not be subject to cost compensation.
If a Fund invests more than 20% of its assets in other UCITS or UCI that publish Ongoing Charges, the Ongoing Charges of these other UCITS or UCI are taken into consideration when calculating Ongoing Charges for the Fund (“synthetic Ongoing Charges”); however, if these UCITS or UCI do not publish their own Ongoing Charges, then it is not possible to take the Ongoing Charges of the other UCITS or UCI into consideration when calculating Ongoing Charges. If a Fund does not invest more than 20% of its assets in other UCITS or UCI, any costs that may be incurred at the level of these UCITS or UCI are not taken into consideration.
Allianz Stiftungsfonds Nachhaltigkeit
Ongoing charges in %
synthetic
- Class A (EUR) (distributing)	1.29
- Class I2 (EUR) (distributing)	0.73
- Class Multi Asset SRI AT (EUR) (accumulating)	1.29
- Class P (EUR) (distributing)	0.98
- Class W (EUR) (distributing)	0.54

Translation (ENDE, 2020-12-31):
Bei festverzinslichen Anlagen, Devisenterminkontrakten und anderen Derivatkontrakten werden die Transaktionskosten im Kauf- und Verkaufspreis der Anlage berücksichtigt. Diese Transaktionskosten sind zwar nicht separat identifizierbar, wer- den jedoch in der Performance des Fonds erfasst.
Im Berichtszeitraum sind Transaktionskosten in Höhe von 104.533,65 EUR angefallen.
Vertriebsfolgeprovisionen
Der Fonds gewährt an Vermittler (zum Beispiel Kreditinstitute) periodisch wiederkehrende Vermittlungsentgelte als so ge- nannte „Vertriebsfolgeprovisionen“. Die Höhe dieser Provisio- nen wird in der Regel in Abhängigkeit vom vermittelten Fonds- volumen bemessen. Die „Vertriebsfolgeprovisionen“ werden aus der Pauschalvergütung gezahlt.
Laufende Kosten
Die laufenden Kosten sind die bei der Verwaltung des Fonds innerhalb des vorangegangenen Berichtszeitraum zulasten des Fonds (bzw. der jeweiligen Anteilklasse) angefallenen Kos- ten (ohne Transaktionskosten) und werden als Quote des durchschnittlichen Fondsvolumens (bzw. des durchschnittli- chen Volumens der jeweiligen Anteilklasse) ausgewiesen („lau- fende Kosten“). Berücksichtigt werden neben der Pauschalver- gütung sowie der Taxe d‘Abonnement alle übrigen Kosten mit Ausnahme der angefallenen Transaktionskosten. Ein Auf- wandsausgleich für die angefallenen Kosten wird nicht bei der
Berechnung berücksichtigt. Legt der Fonds mehr als 20 % sei- ner Vermögenswerte in anderen OGAW oder OGA an, die lau- fende Kosten veröffentlichen, werden bei der Ermittlung der laufenden Kosten des Fonds die laufenden Kosten der ande- ren OGAW oder OGA berücksichtigt; veröffentlichen diese OGAW oder OGA allerdings keine eigenen laufenden Kosten, ist insoweit für die Berechnung eine Berücksichtigung der lau- fenden Kosten der anderen OGAW oder OGA bei der Ermitt- lung der laufenden Kosten nicht möglich. Legt ein Fonds nicht mehr als 20 % seiner Vermögenswerte in anderen OGAW oder OGA an, werden Kosten, die eventuell auf Ebene dieser OGAW oder OGA anfallen, nicht berücksichtigt.
Allianz Stiftungsfonds Nachhaltigkeit
Laufende Kosten synthetisch in %
- Klasse A (EUR) (ausschüttend)	1,29
- Klasse I2 (EUR) (ausschüttend)	0,73
- Klasse Multi Asset SRI AT (EUR) (thesaurierend)	1,29
- Klasse P (EUR) (ausschüttend)	0,98
- Klasse W (EUR) (ausschüttend)	0,54