# Credit Suisse (Lux) Floating Rate Credit Fund
a subfund of CS Investment Funds 1 - Class UB USD

## Investment policy 3)
The fund invests predominantly in fixed income se- curities, with strategies rotating between various ar- eas of the fixed income market, including developed and emerging markets, securitized bonds and sub- investment grade, to exploit changing opportunities, while seeking to minimize duration risk. It may apply derivative instruments to reduce the interest rate risk of debt instruments with extended maturity, targeting

## Net performance in USD (rebased to 100) and yearly performance 2)
114
112
110
108
106
104
102
100
98
14%
12%
10%
8%
6%
4%
2%
0%
-2%
a duration between zero and one and a half years.   
96
| Net performance in USD  2) |  |
| --- | --- |
|  | 1 month | 3 months | YTD | 1 year | 3 years | 5 years |
| Fund | 0,15 | 0,45 | 2,24 | 5,94 | 12,56 | - |

The fund seeks to achieve a target return of 3-month USD LIBOR plus 250 basis points p.a. on average over the full credit cycle.
Repositioning as per 01.11.2017. (Old Fund name: CS (Lux) Global Securitized Bond Fund)
2017	2018	2019	2020	2021
CS (Lux) Floating Rate Credit Fund UB USD	Yearly or year-to-date performance respectively (Fund)
-4%

## Fund facts
Fund manager	Harald Kloos, Romeo Sakac Fund manager since 11.11.2016, 01.08.2017 Location		Zurich, Zurich

## Sectors in %
Banks	26,39
Oil & Gas	11,25 Telecommunications 7,61

## Credit ratings in %
BBB	33,4
BB	43,8
B	6,4

### Management
company
Credit Suisse Fund Management
S.A.
Chemicals	6,65
Healthcare	5,51
AA	3,6
A	12,7
Fund domicile	Luxembourg

### Fund currency	USD
Close of financial year	31. Oct

### Total net assets (in millions)	592,20
Inception date30.11.2017

### Management fee p.a.	0,60%
Ongoing charge	0,85%

### Performance fee (US Pool) in %	None
Hurdle Rate	-
Benchmark (BM)	No Benchmark Swinging single pricing (SSP) 
5)			
Yes Unit class		Category UB

### (capital growth)
Unit class currency	USD
ISIN number	LU1699967250
Bloomberg ticker	CSFCUBU LX

## Maturities in years
45%
40%
35%
30%
25%
20%
15%
10%
5%
Industrials	5,27 Automobiles &
Parts	4,76
Financial Services	4,17
Basic resources	3,92
Others	24,47
Default Probability Weighted Average Credit Rating = Ba1/BB+
Linear Weighted Average Credit Rating = BBB-

## Countries in %
Germany	11,16
USA	10,57
UK	8,02
Switzerland	5,69
Spain	4,57
Qatar	4,14
France	3,92
Net Asset Value	113,47
Redemptions	Daily
- For more details, please refer to the relevant chapter "Net Asset Value" of the Fund’s prospectus.

|  | Fund |
| --- | --- |
| Yield to maturity in %  4) | 2,05 |
| Average remaining term to maturity in years | 4,13 |
| Modified duration in years | 0,41 |


## Duration and yield
0%
0-1	1-3	3-5	5-7  7-10 10-15 >15

## Currencies in %

### before hedging	after hedging
USD	62,53	100,00

## Number of holdings
Russia	3,83
China	3,69
Others	44,41
*The shown yield to maturity is calculated as of 30.09.2021 and does not take into account costs, changes in the portfolio, market fluctuations and po- tential defaults. The yield to maturity is an indication only and is subject to change.

## Fund statistics

### 1 year	3 years
Annualized volatility in %	2,10	5,92
Maximum drawdown in % 
6)	
-0,07	-8,56
- Maximum drawdown is the most negative cumulative return over a given time period.

EUR	35,67	0,00
GBP	1,01	-
CHF	0,79	0,00

## Asset Allocation in % 7)
Developed Markets - High Yield	42,44 Developed Markets - Investment Grade	32,47 Emerging Markets - Investment Grade	13,65 Emerging Markets - High Yield		7,75
Cash/Cash Equivalents	3,69
Total	100,00
- This is an indicative asset allocation which may change over time.

Fund187

## Top 10 holdings in %

### Position	as % of
assets
Softbank Group	1,30
Euroclear Bank	1,01
National Express Group	0,97
VW Int. Finance	0,96
Bevco Lux	0,93
Qatar Petroleum	0,90
Total	0,90
Iberdrola	0,89
MDGH - GMTN B.V.	0,89
QNB Finance Ltd	0,89
Total	9,64
- The calculation of the risk indicator is based on the CESR/10-673 Directive. The risk indicator is based on historic and partly simulated data; it cannot be used to predict future developments. The classification of the Fund may change in future and does not represent a guarantee. A classification into category 1 is not a risk-free investment either.
- Historical performance indications and financial market scenarios are not reliable indicators of current or future performance. Performance indications do not consider commissions levied at subscription and/or redemption.
- Target returns reflect a through-cycle objective based on histortical data, and in any given year performance can vary significantly from this target depending on market returns and manager performance. Target Return indications are no projection, prediction or reliable indicator for future performance, and there is no certainty that the expected returns/volatilities will be reached.

Asset Allocation presented on this page may change over time.
- Yield to Maturity calculated in share class currency.	
- 1 / 3

Translation (ENDE, 2021-09-30):
# Credit Suisse (Lux) Floating Rate Credit Fund
ein Subfonds des CS Investment Funds 1 - Klasse UB USD

## Anlagepolitik 3)
Der Fonds investiert hauptsächlich in festverzinsliche Wertpapiere mit einer Strategienrotation zwischen

## Bruttowertentwicklung in USD (zurückgesetzt auf Basis 100) und Wertentwicklung in % 2)
8
verschiedenen Bereichen des Anleihenmarkts, ein- schliesslich Industrie- und Schwellenländer, verbrief- te Anleihen und Anleihen unter Investment Grade, um wechselnde Chancen zu nutzen und gleichzeitig das Durationsrisiko zu minimieren. Er kann Derivate einsetzen, um das Zinsänderungsrisiko von Schuld- titeln mit verlängerter Laufzeit zu senken, und zielt auf eine Laufzeit zwischen null und 1,5 Jahren ab. Der Fonds strebt eine Zielrendite von durchschnittlich
115
110
105
100
95
CS (Lux) Floating Rate Credit Fund UB
6
4
2
0
-2
-4  09.2016
bis 09.2017
09.2017
bis 09.2018
09.2018
bis 09.2019
09.2019
bis 09.2020
09.2020
bis 09.2021
3-Monats-USD-LIBOR plus 250 Basispunkte p. a.
USD
Wertentwicklung (Netto)
Wertentwicklung (Brutto)
über den gesamten Kreditzyklus hinweg an. Neuausrichtung per 01.11.2017. (Früherer Name des Fonds: CS (Lux) Global Securitized Bond Fund)

## Fondsdaten
Fondsmanager	Harald Kloos, Romeo Sakac
Fondsmanager seit	11.11.2016, 01.08.2017
Bruttowertentwicklung: Wertentwicklung unter Berücksichtigung der auf Fondsebene anfallenden Kosten.
Nettowertentwicklung: Neben den auf Fondsebene anfallenden Kosten wird auch der maximale Ausgabeaufschlag in Höhe von 5,00% berücksichtigt. Depotführungsgebühren sind in der Darstellung nicht berücksichtigt und würden sich bei Berücksichtigung negativ auf die Wertentwicklung auswirken.

## Bruttowertentwicklung in USD unter Berücksichtigung interner Kosten 2)
| 1 Monat 3 Monate	YTD | 1 Jahr | 3 Jahre | 5 Jahre |
| --- | --- | --- | --- |
| Fonds	0,15	0,45	2,24 | 5,94 | 12,56 | - |

Standort Fondsmanager	Zürich, Zürich
Fondsleitung	Credit Suisse Fund Management
S.A.
Fondsdomizil	Luxemburg
Fondswährung	USD
Ende des Geschäftsjahres	31. Oktober
Fondsvermögen (in Mio.)	592,20
Emissionsdatum	30.11.2017
Managementgebühr p.a.	0,60%
Laufende Kosten	0,85%
Performance Fee (US Pool) in %	None
Hurdle-Rate	-
Benchmark (BM)	No Benchmark
Swinging single pricing (SSP) 
5)	
Ja

## Sektoren in %
Banken	26,39
Erdöl & Erdgas	11,25 Telekommunikations- Dienste		7,61
Chemikalien	6,65
Gesundheitsfürsorge	5,51
Industrie	5,27
Automobil- und Zulieferindustrie	4,76
Finanzdienstleistungen 4,17
Basisressourcen	3,92
Andere	24,47

## Kredit-Ratings in %
BBB	33,4
BB	43,8
B	6,4
AA	3,6
A	12,7
Ausfallwahrscheinlichkeitsgewichtetes durchschnittliches Bonitätsrating = Ba1/BB+ Linear gewichtetes durchschnittliches Bonitätsrating = BBB-
Anlageklasse	Tranche UB
(thesaurierend)
Währung der Anteilklasse	USD
ISIN	LU1699967250
Bloomberg Ticker	CSFCUBU LX
WKN	A2H6RY
Nettoinventarwert	113,47
Rücknahmen	Täglich
- Weitere Einzelheiten sind dem entsprechenden Abschnitt «Nettovermögenswert» im Fondsprospekt zu entnehmen.


## Restlaufzeiten in Jahren
45%
40%
35%
30%
25%
20%
15%
10%
5%
0%
0-1	1-3	3-5	5-7  7-10 10-15 >15

## Länder in %
Deutschland	11,16
USA	10,57
Grossbritannien	8,02
Schweiz	5,69
Spanien	4,57
Katar	4,14
Frankreich	3,92
Russland	3,83

## Laufzeit und Rendite
Fonds

## Währungen in %
vor Absicherung	nach Absicherung
China	3,69
Andere	44,41
Rendite auf Verfall in % 
4)	
2,05
Durchschnittliche Restlaufzeit in Jahren	4,13
Modified Duration in Jahren	0,41
*Die angegebene Verfallsrendite wird per 30.09.2021 berechnet und berücksichtigt keine Kosten, Portfolioveränderungen, Marktschwankun- gen und potenziellen Ausfälle. Die Verfallsrendite ist rein indikativ und kann sich allenfalls ändern.
USD	62,53	100,00
EUR	35,67	0,00
GBP	1,01	-
CHF	0,79	0,00

## Vermögensaufteilung in % 7)
Industrieländer – High Yield	42,44

## Anzahl der Titel
Fonds	187

## Top-10-Positionen in %
Position	in % d.
Vermög.
Softbank Group	1,30
| Fondsstatistik  2) |  |  |  | Industrieländer – Investment Grade | 32,47 |  | Euroclear Bank | 1,01 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
|  | 1 Jahr | 3 Jahre |  | Schwellenländer – Investment Grade | 13,65 |  | National Express Group | 0,97 |
| Annualisierte Volatilität in % | 2,10 | 5,92 |  | Schwellenländer – High Yield | 7,75 |  | VW Int. Finance | 0,96 |
| Maximaler Verlust in %  6) | -0,07 | -8,56 |  | Zahlungsmittel/ -äquivalente | 3,69 |  | Bevco Lux | 0,93 |

- Der maximale Verlust ist die tiefste kumulierte Rendite in einer bestimmten Periode.

Total	100,00
- Indikative Asset Allocation; Veränderungen im Zeitverlauf möglich.

Qatar Petroleum	0,90
Total	0,90
Iberdrola	0,89
MDGH - GMTN B.V.	0,89
QNB Finance Ltd	0,89
Total	9,64
- Die Berechnung des Risikoindikators basiert auf der Leitlinie CESR/10-673. Der Risikoindikator basiert auf historischen und teilweise auf simulierten Daten; er kann nicht für die Prognose zukünftiger Entwicklungen verwendet werden. Die Klassifizierung des Fonds kann sich in Zukunft ändern und stellt keine Garantie dar. Zudem entspricht eine Klassifizierung in Kategorie 1 keiner risikolosen Anlage.
- Historische Performanceangaben und Finanzmarktszenarien sind keine verlässlichen Indikatoren für aktuelle oder zukünftige Ergebnisse. Bei den Performanceangaben sind die bei Ausgabe und Rücknahme von Fondsanteilen erhobenen Gebühren und Kosten nicht berücksichtigt.
- Die Zielrendite widerspiegelt ein zyklusübergreifendes Ziel auf der Basis historischer Daten; abhängig von Marktrenditen und der Managerperformance kann die Wertentwicklung in einzelnen Jahren erheblich von diesem Ziel abweichen. Bei Angaben zum Renditeziel handelt es sich weder um eine Projektion noch um eine Vorhersage oder einen verlässlichen Indikator für die künftige Wertentwicklung, und es besteht keine Gewissheit, dass die erwarteten Renditen / Volatilitäten erreicht werden.

Die auf dieser Seite dargestellte Asset Allocation kann sich im Zeitverlauf ändern.
- Die Rendite auf Verfall wird in der Währung der Anteilsklasse berechnet.	
- 1 / 330. September 2021Deutschland