# Portfolio Structure ⁴
Duration Breakdown (%) (weighted by market value)
0 - 1 Year
1 - 3 Years
3 - 5 Years
5 - 7 Years
7 - 10 Years
| n Fund | n Benchmark |  |
| --- | --- | --- |
| France USA Germany	11.1 | Rating Breakdown (%) (weig 15.3	AAA 14.4 AA | hted | by market value) ⁵ 0.0 0.2 0.0 | 100.0 |
| Netherl., Belg., Austria Italy Spain |  |  |  | 9.1 8.2 7.7 |  |  |  |  | A BBB |  | 1.7 0.0 0.0 | 10.9 |  |  |  |
| Switzerland, Scandinavia United Kingdom Ireland | 2.1 | 4.6 | 6.1 |  |  |  |  |  | BB B |  | 0.0 0.0 |  | 26.5 | 47.1 |  |
| Japan Portugal | 0.9 0.4 |  |  |  |  |  |  |  | < B |  | 1.1 0.0 |  |  |  |  |
| Lux., Offshore Domiciles Austral., Can., N.Zeald. Emerging Markets | 0.3 1.5 | 4.0 |  |  |  |  |  |  | Others Cash | -0.4 | 0.0 0.0 | 12.9 |  |  |  |
| Other Developed | 1.3 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
| Cash, Other, NA |  |  |  |  |  |  | 13.0 |  |  |  |  |  |  |  |  |

Country/Location Breakdown (%) (weighted by market value)
Top 10 Holdings (%)
| LINCOLN FINANCING SARL REGS FIX 3.625% 01.04.2024 | 1.66 |
| --- | --- |
| TELENET FINANCE LUX NOTE REGS FIX 3.500% 01.03.2028 | 1.44 |
| TELECOM ITALIA SPA EMTN FIX 5.875% 19.05.2023 | 1.33 |
| ZIGGO BV REGS FIX 4.250% 15.01.2027 | 1.28 |
| AUTOSTRADE PER L'ITALIA EMTN FIX 6.250% 09.06.2022 | 1.21 |
| OCI NV REGS FIX 3.125% 01.11.2024 | 1.06 |
| FORD MOTOR CREDIT CO LLC EMTN FIX 2.748% 14.06.2024 | 1.05 |
| OI EUROPEAN GROUP BV REGS FIX 3.125% 15.11.2024 | 0.98 |
| NATURGY FINANCE BV PERP FIX TO FLOAT 4.125% 18.11.2198 | 0.96 |
| TDC A/S EMTN STEP 5.000% 02.03.2022 | 0.93 |
| Total	11.90 |

0	4	8	12	16
n
Fund
-25	0	25	50	  75   100 
n
Fund 
n
Benchmark
Key Figures
| Effective Duration (%) | 1.95 |
| --- | --- |
| Average nominal return (%) | 3.38 |
| Yield to worst (%) ⁶ | 1.15 |
| Average rating | BB+ |

| Front-end load (%) ⁷ | currently 0.00 (max. 2.00) |
| --- | --- |
| All-in fee in % p.a. ⁷ | currently 0.74 (max. 1.70) |
| TER (%) ⁸ | 0.75 |

Fee Structure
Additional Fund Information
Bloomberg Ticker

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Structure du fonds ⁴
par duration en % (en fonction de la valeur sur le marché)
| LINCOLN FINANCING SARL REGS FIX 3.625% 01.04.2024 | 1,66 |
| --- | --- |
| TELENET FINANCE LUX NOTE REGS FIX 3.500% 01.03.2028 | 1,44 |
| TELECOM ITALIA SPA EMTN FIX 5.875% 19.05.2023 | 1,33 |
| ZIGGO BV REGS FIX 4.250% 15.01.2027 | 1,28 |
| AUTOSTRADE PER L'ITALIA EMTN FIX 6.250% 09.06.2022 | 1,21 |
| OCI NV REGS FIX 3.125% 01.11.2024 | 1,06 |
| FORD MOTOR CREDIT CO LLC EMTN FIX 2.748% 14.06.2024 | 1,05 |
| OI EUROPEAN GROUP BV REGS FIX 3.125% 15.11.2024 | 0,98 |
| NATURGY FINANCE BV PERP FIX TO FLOAT 4.125% 18.11.2198 | 0,96 |
| TDC A/S EMTN STEP 5.000% 02.03.2022 | 0,93 |
| Total	11,90 |

10 principales lignes du fonds (%)
0 à 1 an
1 à 3 ans
3 à 5 ans
5 à 7 ans
7 à 10 ans
0,0
0,0
3,1
0,0
0,1
0,0
20,6
32,4
43,8
100,0
0	25	50	75	100
n
Fonds 
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en % (en fonction de la valeur sur le marché)
par notations financières en % (en fonction de la valeur sur le marché) ⁵
| France Etats-Unis Allemagne |  |  |  |  |  | 11,1 |  | 15,3 14,4 | AAA AA |  | 0,0 0,2 0,0 |  |  |  | 100,0 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| PB., Belg., Autriche Italie Espagne |  |  |  | 8,2 7,7 | 9,1 |  |  |  | A BBB |  | 1,7 0,0 0,0 | 10,9 |  |  |  |
| Suisse, Scandinavie Royaume-Uni Irlande | 2,1 | 4,6 | 6,1 |  |  |  |  |  | BB B |  | 0,0 0,0 |  | 26,5 | 47,1 |  |
| Japon Portugal | 0,9 0,4 |  |  |  |  |  |  |  | < B |  | 1,1 0,0 |  |  |  |  |
| Lux., Rés. offshores Austr., Can., Nvelle Zél. Marchés émergents | 0,3 1,5 | 4,0 |  |  |  |  |  |  | Autres Liquidité | -0,4 | 0,0 0,0 | 12,9 |  |  |  |
| Autres développés Liqu., Autres, Non dispo. | 1,3 |  |  |  |  |  | 13,0 |  |  |  |  |  |  |  |  |

0	4	8	12	16
n
Fonds
-25	0	25	50	  75   100 
n
Fonds 
n
Indice de référence
Chiffres-clé du portefeuille
| Maturité effective (%) | 1,95 |
| --- | --- |
| Rendement nominal moyen (%) | 3,38 |
| Rendement actuariel le plus défavorable (%) ⁶ | 1,15 |
| Rating moyen | BB+ |

| Frais d'entrée en % ⁷ | actuellement 0,00 (max. 2,00) |
| --- | --- |
| Commision forfaitaire en % p.a. ⁷ | actuellement 0,74 (max. 1,70) |
| TFE en % ⁸ | 0,75 |

Structure des coûts
Informations complémentaires relatives au fonds
Code Bloomberg