The Trust Deed provides that the Trustee shall be liable to the Fund or to the Manager (acting on behalf of the Fund or the relevant Sub-Fund(s)) and to the Unitholders
(i) for the loss of a financial instrument held in its custody (or in the custodyof anythirdpartytowhom the Trustee’s safekeeping functions have been delegated) unless the Trustee can prove that the loss has arisen as a result of an external event beyond its reasonable control, the consequences of which would have been unavoidable despite all reasonable efforts to the contrary and (ii) in respect of all other losses arising as a result of the Trustee’s negligent or intentional failure to properly fulfil its obligations pursuant to theRegulations.
Under the terms of the Trust Deed, the Trustee shall be indemnified out of the assets of the Fund and each relevant Sub-Fund against any losses or claims (as further described therein) brought against, suffered or incurred by it in acting as the Fund’s trustee with the exception that the Trustee shall not be indemnified for losses, claims etc. for which the Trustee is found to be liable to the Manager, any Sub-Fund or any Unitholder in accordance with the terms of the Trust Deed or applicablelaw.
The Fund (or any Sub-Fund) may be terminated in the circumstances set out in the Trust Deed and outlined in section 9.2.5 above.
All Unitholders are entitled to the benefit of, and are bound by and are deemed to have notice of, the provisions of the Trust Deed. The provisions of the Trust Deed are binding on the Trustee, the Manager and the Unitholders and all persons claiming through them respectively as if all such Unitholders and persons
had been party to the Trust Deed.
No modification, alteration or addition to the Trust Deed may impose any obligation on any Unitholder to make any further payment or accept any liability in respect of their Units without such modification, alteration or addition being approved in advance by Unitholders;
- the Administration Agreement dated 30 April 2006 between the Manager and the Administrator (the “Administration Agreement”) which provides that the appointment of the Administrator will continue in force unless and until terminated by either party giving to the other not less than 90 days written notice although in certain circumstances (e.g. the insolvency of any party, un- remedied breach after notice, etc.) the Administration Agreement may be terminated forthwith by notice in writing by either party to the other or limitations (as described in the Agreement) may be placed on the Manager’s ability to terminate. The Administration Agreement contains indemnities in favour of the Administrator other than for matters arising by reason of its negligence, material breach of contract, fraud, bad faith, recklessness or wilful default in the performance of its duties and obligations, and provisions regarding the Administrator’s legal responsibilities;
- the Investment Management Agreement dated 30 June 2015 between the Manager and the Investment Manager (the “Investment Management Agreement”) which provides that the appointment of the Investment Manager will continue in force unless and until terminated by either party giving to the other not less than 90 days written notice although in certain circumstances (e.g. the insolvency of either party, un- remedied breach after notice, etc.) the Investment Management Agreement may be terminated forthwith by notice in writing by either party to the other. The Investment Management Agreement contains indemnities in favour of the Investment Manager, its servants or agents (which for the avoidance of doubt shall not include brokers or dealers used by the Investment Manager) other than for matters arising by reason of its fraud, bad faith, wilful default, recklessness or gross negligence in the carrying out of its duties and obligations and provisions regarding the Investment Manager’s legal responsibilities;
- the Master Distribution Agreement dated 30 June 2015 between the Manager and the Investment Manager (the “Master Distribution Agreement”) which provides that in the absence of fraud, negligence, wilful misfeasance or bad faith in the performance of its obligations or duties under the Master Distribution Agreement, the Master Distributor shall not be under any liability to the Manager or any Unitholder. The Master Distribution Agreement also provides that the agreement may be assigned and that the Master Distributor may appoint service agents provided that any such assignments or appointments are made in accordance with the requirements of the Central Bank; and
- Inspection of DocumentsCopies of the following documents will be available for inspection at any time during normal business hours on any day (excluding Saturdays, Sundays and Public Holidays) at the offices of the Manager in Dublin and at the office of Dillon Eustace LLP, Irish Solicitors to the Fund:
- the Trust Deed;
- the Prospectus; and
- the latest annual and semi-annual reports of the Fund.
- Data ProtectionProspective investors should note that by completing the Application Form they are providing information to the Manager which may constitute personal data within the meaning of data protection legislation in Ireland. This data will be used for the purposes of client identification and the subscription process, administration, statistical analysis, market research will comply with any applicable legal or regulatory requirements, including the General Data Protection Regulation (EU2016/679). Such data may be disclosed and / or transferred to third parties including regulatory bodies, tax authorities, delegates, advisers and service providers of the Manager or Trust and their or the Manager’s duly authorised agents and any of their respective related, associated or affiliated companies wherever located (including to countries outside the EEA which may not have the same data protection laws as in Ireland) for the purposes specified. Personal data will be obtained, held, used, disclosed and processed for any one or more of the purposes set out in the Application Form. Unitholders have a right to obtain a copy of their personal data kept by the Manager, the right to rectify any inaccuracies in personal data held by the Manager, a right to be forgotten and a right to restrict or object to processing in a number of circumstances. In certain limited circumstances a right to data portability may apply. Where Unitholders give consent to the processing of personal data, this consent may be withdrawn at any time.

Translation (ENIT, 2022-09-23):
L'Atto Istitutivo stabilisce che il Trustee è responsabile verso il Fondo o il Gestore (agendo per conto del Fondo o del relativo Comparto/i) e verso i Titolari di Quote (i) per la perdita di uno strumento finanziario detenuto in deposito (o in deposito presso una parte terza a cui il Trustee ha affidato le funzioni di custodia) salvo quando il Trustee possa dimostrare che la perdita è stata provocata da un evento esterno al di fuori del suo ragionevole controllo, le cui conseguenze sono state inevitabili nonostante tutti gli sforzi ragionevoli profusi per scongiurarle e (ii) in merito a tutte le altre perdite derivanti da inadempienza intenzionale o dovuta a negligenza del Trustee nell'ottemperare correttamente ai propri obblighi secondo i Regolamenti.
Ai sensi dell'Atto Istitutivo, il Trustee deve essere mantenuto indenne, a valere sul patrimonio del Fondo e di ciascun relativo Comparto, contro ogni perdita o rivendicazione (come di seguito descritte) avanzate nei suoi confronti o da questi sostenute o incorse nello svolgimento della sua attività di trustee per il Fondo; tuttavia, il Trustee non avrà diritto ad alcun indennizzo a fronte di perdite, rivendicazioni ecc. per le quali il Trustee sia risultato responsabile verso il Gestore, qualsiasi Comparto o Titolare di Quote conformemente ai termini dell'Atto Istitutivo o della legge applicabile.
Il Fondo (o qualsiasi suo Comparto) può essere chiuso nelle circostanze disposte nell'Atto Istitutivo e descritte alla Sezione 9.2.5 sopra riportata.
Tutti i Titolari di Quote hanno diritto al beneficio delle
disposizioni dell'Atto Istitutivo, sono vincolati da esse e si considera che ne abbiano ricevuto comunicazione. Le disposizioni dell'Atto Istitutivo sono vincolanti per il Trustee, il Gestore e i Titolari di Quote nonché per tutti i soggetti che, rispettivamente, avanzino rivendicazioni per loro tramite, come se tutti i predetti Titolari di Quote e soggetti fossero parti in causa nell'Att o Istitutivo stesso.
Nessuna modifica, variazione o aggiunta all'Atto Istitutivo può obbligare un Titolare di Quote a effettuare qualunque ulteriore pagamento o ad accettare passività in relazione alle proprie Quote senza la preventiva approvazione dei Titolari di Quote per tale modifica, variazione o aggiunta;
- il Contratto di Amministrazione del 30 aprile 2006 concluso tra il Gestore e l'Agente Amministrativo (il '"Contratto di Amministrazione"), il quale prevede che la nomina dell'Agente Amministrativo rimanga in vigore a meno che e fintanto che non vi sia posto termine da una delle due parti, che di questo dovrà dare all'altra preavviso scritto di non meno di 90 giorni, sebbene in determinate circostanze (ad esempio, insolvenza di una qualsiasi delle parti, violazione non sanata dopo relativa notifica ecc.) il Contratto di Amministrazione possa essere rescisso immediatamente con comunicazione scritta di una parte all'altra e sebbene possano essere poste limitazioni (descritte nel Contratto stesso) alla facoltà di rescissione del Gestore. Il Contratto di Amministrazione prevede indennità a favore dell'Agente Amministrativo, fatta eccezione per i casi di negligenza, violazione rilevante del contratto, frode, malafede, imprudenza o dolo da questi commessi nell'adempimento dei suoi doveri e obbligazioni, e contiene inoltre disposizioni riguardo alle responsabilità legali dell'Agente Amministrativo;
- il Contratto di Gestione degli Investimenti del 30 giugno 2015 concluso tra il Gestore e il Gestore degli Investimenti (il '"Contratto di Gestione degli Investimenti"), il quale prevede che la nomina del Gestore degli Investimenti rimanga in vigore a meno che e fintanto che non vi sia posto termine da una delle due parti, che di questo dovrà dare all'altra preavviso scritto di non meno di 90 giorni, sebbene in determinate circostanze (ad esempio, insolvenza di una qualsiasi delle parti, violazione non sanata dopo relativa notifica ecc.) il Contratto di Gestione degli Investimenti possa essere rescisso immediatament e con comunicazione scritta di una parte all'altra. Il Contratto di Gestione degli Investimenti prevede indennità a favore del Gestore degli Investimenti, dei suoi dipendenti o agenti (i quali, a scanso di equivoci, non comprendono gli intermediari o gli operatori in titoli di cui si avvale il Gestore degli Investimenti), fatta eccezione per i casi di frode, malafede, dolo, imprudenza o colpa grave da questi commessi nell'adempimento dei suoi doveri e obbligazioni, e contiene inoltre disposizioni riguardo alle responsabilità legali del Gestore degli Investimenti;
- il Contratto di Distribuzione Principale del 30 giugno 2015 stipulato tra il Gestore e il Gestore degli Investimenti (il "Contratto di Distribuzione Principale") il quale prevede che, fatti salvi i casi di frode, negligenza, dolo o malafede nell'adempimento dei propri obblighi o doveri ai sensi del Contratto di Distribuzione Principale, il Distributore Principale non avrà alcuna responsabilità nei confronti del Gestore nédi alcuno dei Titolari di Quote. Il Contratto di Distribuzione Principale prevede inoltre che il contratto possa essere ceduto e che il Distributore Principale possa nominare agenti di servizio, sempre che la cessione o le nomine siano effettuate in conformità ai requisiti della Banca Centrale; e
- Esame dei DocumentiCopie dei seguenti documenti saranno sempre esaminabili durante il normale orario lavorativo in qualunque giorno (esclusi sabato, domenica e i giorni di festa nazionale) presso la sede del Gestore a Dublino e presso lo studio di Dillon Eustace LLP, consulente legale irlandese del Fondo:
- l'Atto Istitutivo;
- il Prospetto; e
- la più recente relazione annuale e la più recente relazione semestrale del Fondo.
- Protezione dei DatiI potenziali investitori devono essere consapevoli che, compilando il Modulo di Sottoscrizione, stanno fornendo al Gestore informazioni che possono costituire dati personali nell'accezione data a questo termine dalla normativa sulla protezione dei dati vigente in Irlanda. Tali dati saranno utilizzati ai fini di identificazione del cliente, sottoscrizione, amministrazione, analisi statistica, ricerche di mercato nel rispetto di tutti i requisiti di legge o normativi applicabili, ivi compreso il Regolamento generale in materia di protezione dei dati (UE 2016/679). Tali dati possono essere comunicati e/o trasferiti a terzi, tra cui enti di regolamentazione, autorità fiscali, delegati, consulenti e fornitori di servizi del Gestore o del Trust nonché agli agenti debitamente autorizzati dei predetti terzi o del Gestore e alle rispettive società correlate, associate o affiliate, ovunque si trovino (anche in paesi esterni al SEE che potrebbero non avere le stesse leggi sulla protezione dei dati vigenti in Irlanda), per le finalità specificate. I dati personali saranno raccolti, detenuti, utilizzati, divulgati ed elaborati per una o più delle finalità indicate in tale Modulo di Sottoscrizione. I Titolari di Quote hanno il diritto di ottenere una copia dei loro dati personali in possesso del Gestore e di correggere eventuali inesattezze presenti in tali dati nonché il diritto a ottenere la cancellazione dei dati e a porre limiti od obiezioni al loro trattamento. In talune circostanze limitate è inoltre possibile richiedere la portabilità dei dati. Laddove i Titolari di Quote prestino il consenso al trattamento di dati personali, tale consenso può essere revocato in qualsiasi momento.