#  Performance in %
Fund management company
GAM (Luxembourg) S.A.
100
75
50
25
0
-25
-50
2017	2018	2019	2020	2021	2022
Perf. KA-shares	Perf. KA-shares since launch
Custodian	State Street Bank International GmbH, Luxembourg Branch, Luxembourg
Legal structure	SICAV under Luxembourg law
Launch date15.07.2014
Launch Share class07.07.2017
Domicile	Luxembourg
| Last distribution | EUR 0.68 (Pay Date: 17.11.21) |
| --- | --- |
| Morningstar rating | 2 |
| Total Expense Ratio | 1.03% (30.06.2022) |
| Management fee | 0.80% |

Benchmark	MSCI Europe ND
in %	YTD	1M	3M	6M	1Y	3Y
p.a.
5Y	10Y  since
p.a.	p.a. launch p.a.
Minimum investment	EUR 500'000 Commission	Issue: max. 5.00%
Fund	-19.78	4.51  -7.25  -8.98 -17.10	4.70	4.81	n.a.	5.28
BM	-12.24	6.22  -5.34  -6.75  -9.71	3.63	3.39	n.a.	4.03
| Rolling | 31.10.2021 | 31.10.2020 | 31.10.2019 | 31.10.2018 | 31.10.2017 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| perf. | - 31.10.2022 | - 31.10.2021 | - 31.10.2020 | - 31.10.2019 | - 31.10.2018 |
| Fund | -17.10 | 42.35 | -2.74 | 16.21 | -5.18 |
| BM | -9.71 | 41.86 | -13.13 | 12.63 | -5.76 |

Past performance is not an indicator of current or future trends. The performance values refer to the net asset value and are calculated without the commission and costs incurred on issue, redemption or swapping (e.g. transaction and custody costs of the investor). The indications are based on figures denominated in EUR. If this currency is different from the currency of the country in which the investor is resident, the return may increase or decrease as a result of currency fluctuations.

Translation (ENIT, 2022-10-31):
#  Evoluzione del valore in %
100
75
50
25
Gestore degli investimenti
Bank Julius Bär & Co. AG
0
-25
-50
2017	2018	2019	2020	2021	2022
Rend. quote KA	Rend. quote KA dall'inizio
Domicilio	Lussemburgo
| Società di gestione | GAM (Luxembourg) S.A. |
| --- | --- |
| Banca depositaria | State Street Bank International GmbH, Luxembourg Branch, Luxembourg |
| Struttura legale | SICAV di diritto lussemburghese |
| Fondo attivo dal | 15.07.2014 |
| Lancio dell'azione | 07.07.2017 |

Benchmark	MSCI Europe ND
Ultimi dividendi	EUR 0.68 (Pay Date: 17.11.21) Morningstar rating	2
Total Expense Ratio	1.03% (30.06.2022)
in % al	YTD	1M	3M	6M	1A	3A
annuo
5A
annuo
10A
annuo
dall' inizio p.a.
Commissione di gestione 0.80% Investimento minimo	EUR 500'000
Commissione	di emissione: max. 5.00%
Fondo	-19.78	4.51  -7.25  -8.98 -17.10	4.70	4.81	n.a.	5.28
BM	-12.24	6.22  -5.34  -6.75  -9.71	3.63	3.39	n.a.	4.03
| Perf. | 31.10.2021 | 31.10.2020 | 31.10.2019 | 31.10.2018 | 31.10.2017 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| rolling | - 31.10.2022 | - 31.10.2021 | - 31.10.2020 | - 31.10.2019 | - 31.10.2018 |
| Fondo | -17.10 | 42.35 | -2.74 | 16.21 | -5.18 |
| BM | -9.71 | 41.86 | -13.13 | 12.63 | -5.76 |

I rendimenti passati non costituiscono un indicatore dei trend attuali o futuri. I valori di performance si riferiscono al valore del patrimonio netto e sono calcolati senza tenere conto degli oneri fiscali delle commissioni e dei costi di sottoscrizione, rimborso o conversione (ad es. i costi di transazione e custodia dell'investitore). Le indicazioni si basano su cifre denominate in EUR. Se tale valuta è diversa da quella del paese in cui risiede l'investitore, il rendimento potrebbe essere soggetto a variazioni, in positivo o in negativo, dovute alle fluttuazioni valutarie.