# The costs and expenses charged to the Fund include:
- A management fee charged by the Management Company for the performance of its duties, payable quarterly on average Net Asset Value, at a maximum rate determined in the Prospectus under the description of the available Sub-Funds;
- All costs related to transactions;
- Fees and expenses incurred by the Management Company or the Depositary while taking extraordinary measures in the interests of the Fund, including expert’s report or litigation costs;
- Legal and Auditor’s fees;
- Fees and expenses charged by the Depositary, as agreed with the Management Company in conformity to common practice in Luxembourg;
- An administrative fee charged by the Management Company for an amount of 0,025% per annum of the respective Sub-Fund’s net assets, concerning all administrative activities carried out by the Management Company, payable quarterly in arrears. Part of this amount is paid directly by the Management Company to the Central Administration Agent and Registrar and Transfer Agent for the performance of administrative activities such as, by way of example only, NAV calculation, register of Unitholders maintenance and transaction orders execution;
- All taxes, duties, governmental and similar charges which may be due on the assets and the income of the Fund;
- The cost of preparing, printing and filling any administrative documents and supplementary memorandum for information purposes with any authority;
- Reporting and publishing expenses, including the cost of preparing, printing, in such languages as are necessary for the benefit of the Fund, and distributing prospectuses, annual, semi-annual and other reports or documents as may be required under applicable law or regulations;
- The fees and expenses involved in preparing and/or filing the Management Regulations and all other documents concerning the Fund, including the Prospectus and any amendments or supplements thereto, with all authorities having jurisdiction over the Fund or the offering of Units of the Fund or with any stock exchanges in the Grand Duchy of Luxembourg and in any other country;
- Advertising, promotion and marketing costs of the Fund;
- The cost of preparing, printing and distributing public notices to the Unitholders, including the costs of publication of Unit prices;
- Fees and expenses charged by the correspondent bank in Italy, as agreed with the Management Company;
- All similar administrative, operating and communication charges;
- All fees and expenses related to (i) the regular compliance checks including the cost of the ESG certification for the relevant sub-fund(s) and to (ii) risk checks;
- The cost of the benchmark service providers.

Translation (ENIT, 2022-10-17):
### I costi e le spese addebitati al Fondo comprendono:
- la commissione di gestione addebitata dalla Società di Gestione per l’adempimento dei propri compiti, pagabile su base trimestrale sulla media del Valore patrimoniale netto, secondo una aliquota massima indicata nel Prospetto nella descrizione dei singoli Comparti;
- tutti i costi connessi alle operazioni;
- 	le commissioni e spese sostenute dalla Società di Gestione o dal Depositario nel quadro di misure straordinarie adottate nell’interesse del Fondo, ivi compresa la relazione redatta da un esperto oppure le spese legali per contenziosi;
- le parcelle dei consulenti legali e i compensi del revisore;
- 	le commissioni e le spese addebitate dal Depositario, concordate con la Società di Gestione conformemente alle prassi comuni vigenti in Lussemburgo;
- 	una commissione amministrativa di importo pari allo 0,025% annuo del patrimonio netto del rispettivo Comparto addebitata dalla Società di Gestione, relativa a tutte le attività amministrative svolte dalla Società di Gestione, pagabile trimestralmente in via posticipata. Parte di questo importo viene pagato direttamente dalla Società di Gestione all’Agente Amministrativo Centrale e al Registrar e Transfer Agent per lo svolgimento di attività amministrative quali, a mero titolo esemplificativo, il calcolo del NAV, la tenuta e l’aggiornamento del registro dei titolari di quote el’esecuzione degli ordini di transazione;
- tutte le imposte, tasse e oneri simili eventualmente dovuti a qualche pubblica autorità sulle attività e sui proventi del Fondo;
- 	i costi relativi alla preparazione, alla stampa e al deposito presso qualsiasi autorità competente di documenti amministrativi e memorie informative;
- 	le spese di rendicontazione e pubblicazione ed in particolare i costi relativi alla preparazione, alla stampa e alla distribuzione, nelle lingue d’interesse del Fondo, di prospetti, relazioni annuali e semestrali e altri rapporti o documenti richiesti dalla legge o dalla regolamentazione vigente;
- 	le spese e i compensi per la preparazione e/o il deposito del Regolamento di gestione e di ogni altra documentazione riguardante il Fondo, tra cui il Prospetto informativo ed eventuali sue modifiche o integrazioni, presso tutte le autorità che abbiano giurisdizione sul Fondo o sull’offerta delle Quote del Fondo o presso qualsiasi borsa del Granducato di Lussemburgo e in qualsiasi altro paese;
- le spese di pubblicità, promozione e marketing del Fondo;
- 	il costo relativo alla preparazione, stampa e distribuzione degli avvisi pubblici ai Sottoscrittori, ivi compresi i costi di pubblicazione dei prezzi delle Quote;
- le commissioni e le spese addebitate dalla Banca corrispondente in Italia, come convenuto con la Società di Gestione;
- tutti gli oneri amministrativi, operativi e di comunicazione di analoga natura;
- 	tutte le commissioni e le spese relative a (i) regolari controlli di conformità, compreso il costo della certificazione ESG per il/i Comparto/i pertinente/i e (ii) controlli del rischio;
- costi dei fornitori degli indici benchmark.