OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
| 3. ETF Performances |  |
| --- | --- |
|  | 1 Month | 3 Months | 6 Months | 3 Years | 5 Years |
| Lyxor Euro Overnight Return UCITS ETF - Acc | -0.06% | -0.18% | -0.35% | -1.93% | -2.90% |
| Benchmark | -0.04% | -0.13% | -0.24% | -1.32% | -2.03% |
| Tracking Difference | -0.02% | -0.05% | -0.11% | -0.61% | -0.87% |
|  | YTD | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
| Lyxor Euro Overnight Return UCITS ETF - Acc | -0.52% | -0.68% | -0.60% | -0.56% | -0.46% |
| Benchmark | -0.36% | -0.47% | -0.40% | -0.37% | -0.36% |
| Tracking Difference | -0.16% | -0.21% | -0.20% | -0.19% | -0.10% |
| Tracking Error | - | 0.00% | 0.00% | 0.01% | 0.00% |

Translation (ENFR, 2021-09-30):
| 3. Performances ETF |  |
| --- | --- |
|  | 1 mois | 3 mois | 6 mois | 3 ans | 5 ans |
| Lyxor Euro Overnight Return UCITS ETF - Acc | -0,06% | -0,18% | -0,35% | -1,93% | -2,90% |
| Benchmark | -0,04% | -0,13% | -0,24% | -1,32% | -2,03% |
| Ecart de Performance | -0,02% | -0,05% | -0,11% | -0,61% | -0,87% |
|  | YTD | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
| Lyxor Euro Overnight Return UCITS ETF - Acc | -0,52% | -0,68% | -0,60% | -0,56% | -0,46% |
| Benchmark | -0,36% | -0,47% | -0,40% | -0,37% | -0,36% |
| Ecart de Performance | -0,16% | -0,21% | -0,20% | -0,19% | -0,10% |
| Tracking Error | - | 0,00% | 0,00% | 0,01% | 0,00% |
Investment objective
The Lyxor ESG USD Corporate Bond (DR) UCITS ETF - Dist is a UCITS compliant exchange traded fund that aims to track the benchmark index Bloomberg Barclays MSCI USD Corporate Liquid SRI Sustainable Index.
The index is representative of the performance of USD denominated, investment grade corporate bonds issued by US and non-US corporates, with maturities of at least 1 year. The index only includes issuers with an MSCI ESG Rating of BBB or higher, and negatively screens issuers involved in certain values-based business involvement criteria, including activities related to controversial military weapons, and those with a “red” MSCI ESG Controversy Score. Further index details and methodology may be found at www.bloomberg.com.
Lyxor ETFs are efficient investment vehicles listed on exchange that offer transparent, liquid and low-cost exposure to the underlying benchmark index.

Translation (ENFR, 2021-09-30):
Objectif d'investissement
Le Lyxor ESG USD Corporate Bond (DR) UCITS ETF - Dist est un ETF conforme à la directive OPCVM qui cherche à reproduire la performance de l'indice de référence Bloomberg Barclays MSCI USD Corporate Liquid SRI Sustainable Index.
Cet indice reflète la performance d’obligations de qualité investment grade, libellées en dollar (USD) et émises par des entreprises (américaines ou autres), avec des maturités supérieures ou égales à 1 an. L’indice exclut les émetteurs avec une notation MSCI ESG inférieure à BBB, les émetteurs impliqués dans certaines activités controversées (armes, alcool, tabac), et les émetteurs ayant un score MSCI « red flag » de controverse ESG. Pour plus d’informations concernant cet indice, veuillez consulter : www.bloomberg.com.
Les ETF Lyxor sont des véhicules d'investissement performants cotés en bourse qui procurent une exposition transparente, liquide et bon marché à un indice de référence sous-jacent.
# Index information
### Source: Bloomberg, Lyxor AM, to 30th September 2021
Date if distribution	July & December
Source: Lyxor AM, 30th September 2021
Exposure	Global
Asset Class	Fixed Income
Currency	EUR
Index type	Total Return
Index Reuters RIC	-
Index Bloomberg ticker	H35279EU
Further information	-
Coupon Rate (%)5.15
–––Benchmark	–– Lyxor ESG USD High Yield (DR) UCITS ETF - Monthly Hedged to EUR - Dist - Official NAV
Yield (%)3.38
Duration (Years)4.05
Modified Duration4.25

## Top ten constituents
| Cnc 4 5/8 12/15/29 | 0.69% |  | Cnc 4 1/4 12/15/27 | 0.47% | Convexity (%) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Hca 5 3/8 02/01/25 | 0.52% |  | Khc 4 3/8 06/01/46 | 0.47% |  |
| Dva 4 5/8 06/01/30 | 0.51% |  | Wdc 4 3/4 02/15/26 | 0.46% |  |
| Hca 3 1/2 09/01/30 | 0.51% |  | Vod 7 04/04/79 | 0.45% |  |
| Thc 6 1/8 10/01/28 | 0.48% |  | Unit 7 7/8 02/15/25 | 0.43% |  |
| Number of index constituents | 746 |  |  |  |  |
| Rating breakdown |  |  | Maturity breakdown |  | Index Geographical Allocation |

Performances related to distributing ETF are calculated reinvesting dividends into the ETF performance
Performance gap represents the performance differences between the ETF and the Index The Tracking Error represents the annualised volatility of the performance differences between the ETF and the benchmark
-

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Information sur l'indice
## Source: Bloomberg, Lyxor AM, au 30 septembre 2021
Investissement minimal (part)1
Affectation des résultats	Distribution
Valeur du dernier détachement (EUR)	4,32
Date en cas de distribution	Juillet et Décembre
Source: Lyxor AM, 30 septembre 2021
Exposition	Global
Classe d'actifs	Obligations
Devise	EUR
Type	Total Return
RIC Reuters	-
| Code Bloomberg de l'indice | H35279EU |
| --- | --- |
| Informations complémentaires | - |
| Taux du coupon (%) | 5,15 |
| Yield (%) | 3,38 |
| Duration (Années) | 4,05 |
| Duration modifiée (Années) | 4,25 |

–––Benchmark	–– Lyxor ESG USD High Yield (DR) UCITS ETF - Monthly Hedged to EUR - Dist - NAV Officielle
| Dix principales valeurs |  |  |  |  |  | Maturité (Années) | 6,98 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Cnc 4 5/8 12/15/29 | 0,69% |  | Cnc 4 1/4 12/15/27 | 0,47% |  | Convexité (%) | -0,08 |
| Hca 5 3/8 02/01/25 | 0,52% |  | Khc 4 3/8 06/01/46 | 0,47% |  |  |  |
| Dva 4 5/8 06/01/30 | 0,51% |  | Wdc 4 3/4 02/15/26 | 0,46% |  |  |  |
| Hca 3 1/2 09/01/30 | 0,51% |  | Vod 7 04/04/79 | 0,45% |  |  |  |
| Thc 6 1/8 10/01/28 | 0,48% |  | Unit 7 7/8 02/15/25 | 0,43% |  |  |  |
| Nombre de composants | 746 |  |  |  |  |  |  |
| Répartition par rating |  |  | Répartition par maturité |  |  | Allocation géographique de l'indice |  |

Les performances des ETF de distribution sont calculées en réinvestissant les dividendes dans la performance de l'ETF
L'écart de performance représente les différences de performance entre l'ETF et l'Indice La Tracking Error représente la volatilité annualisée des différences de performance entre l'ETF et l'indice de référence
-
NYSE Euronext Paris	08:00 / 16:30	EUR	YIEL FP	YIEL.PA	Yes LSE	08:00 / 16:30	EUR	YIEL LN		YIEL.L	Yes
Borsa Italiana (Milano)**	08:00 / 16:30   EUR	HYC IM	HYC.MI	No
* First Listing Place of this share class  ** Listing of other share classes
- 
# Index information

Translation (ENFR, 2021-09-30):
## Informations sur les cotations
NYSE Euronext Paris	08:00 / 16:30   EUR	YIEL FP	YIEL.PA	Oui
Borsa Italiana (Milano)*	08:00 / 16:30  EUR				HY IM		 HY.MI	Oui Deutsche Boerse (Xetra)	08:00 / 19:00  EUR		LYQY GY	LYQY.DE	Oui SIX Swiss Exchange	08:00 / 16:20  EUR	LYYIEL SW	LYYIEL.S	Oui LSE	08:00 / 16:30   EUR			YIEL LN		YIEL.L	Oui
Borsa Italiana (Milano)**	08:00 / 16:30   EUR	HYC IM	HYC.MI	Non
* Première place de cotation pour cette classe de parts  ** Cotation des autres classes de parts
- 
# Information sur l'indice
Source: Bloomberg, Lyxor AM, to 31st August 2021
Exposure	Emerging Market
Asset Class	Equity
Currency	USD
Index type	Total Return
Index Reuters RIC	-
Index Bloomberg ticker	MXEMCTB
–––Benchmark	–– Lyxor MSCI EM ESG Climate Transition CTB UCITS ETF - Acc - Official NAV
Further information	-

Translation (ENFR, 2021-08-31):
Source: Bloomberg, Lyxor AM, au 31 août 2021
Exposition	Marchés Emergents
Classe d'actifs	Actions
Devise	USD
Type	Total Return
RIC Reuters	-
Code Bloomberg de l'indice	MXEMCTB
–––Benchmark	–– Lyxor MSCI EM ESG Climate Transition CTB UCITS ETF - Acc - NAV Officielle
Informations complémentaires	-
Investment objective
The Lyxor SG Global Quality Income NTR UCITS ETF - Dist is a UCITS compliant exchange traded fund that aims to track the benchmark index SG Global Quality Income NTR.
The index is built on the principle that dividends have historically dominated equity returns in the long run. Starting with a universe of global developed market equities with a minimum market cap of US$ 3bn, the equal-weighted index is designed to capture high quality companies (ex Financials), with a strong balance sheet, and a high and sustainable dividend yield.
Lyxor ETFs are efficient investment vehicles listed on exchange that offer transparent, liquid and low-cost exposure to the underlying benchmark index.

Translation (ENFR, 2021-09-30):
Objectif d'investissement
Le Lyxor SG Global Quality Income NTR UCITS ETF - Dist est un ETF conforme à la directive OPCVM qui cherche à reproduire la performance de l'indice de référence SG Global Quality Income NTR.
Cet indice est construit sur le principe que les dividendes ont historiquement dominé les rendements des actions à long terme. L’univers d’investissement de départ comprend les titres appartenant à une liste déterminée de pays développés à travers le monde, dont la capitalisation boursière ajustée du flottant est supérieure à 3 milliards de dollars. L'indice à pondération égale vise à répliquer la performance d'une sélection de sociétés (hors sociétés financières) ayant un bilan robuste et un rendement de dividende élevé et durable.
Les ETF Lyxor sont des fonds d'investissement cotés en bourse qui procurent une exposition fidèle et bon marché à un indice de référence.
# Returns (Source: Fund Admin) - Past performance does not predict future returns
## Performances from 31/08/2017 to 31/08/2022 (Source : Fund Admin)
150
125
100
75
08/17
02/18
08/18
02/19
08/19
02/20
08/20
02/21
08/21
02/22
08/22
50
Portfolio	Benchmark
A : Until 09/11/2021,the Fund's Benchmark Index was Euro STOXX Total Return Index.
Cumulative returns* (Source: Fund Admin)
|  | YTD | 1 month | 3 months | 1 year | 3 years | 5 years | 10 years |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Since | 31/12/2021 | 29/07/2022 | 31/05/2022 | 31/08/2021 | 30/08/2019 | 31/08/2017 | - |
| Portfolio | -17.74% | -5.59% | -7.24% | -15.75% | 11.40% | 17.81% | - |
| Benchmark | -17.99% | -5.60% | -7.28% | -16.13% | 10.17% | 15.24% | - |

| Spread | 0.26% | 0.01% | 0.04% | 0.39% | 1.23% | 2.57% | - |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |

Calendar year performance* (Source: Fund Admin)

Translation (ENFR, 2022-08-31):
# Performances (Source : Fund Admin) - Les performances passées ne préjugent pas des performances futures
## Evolution de la performance (VL) * (Source : Fund Admin)
150
125
100
## Geographical breakdown (Source: Amundi)	Benchmark Sector breakdown (source : Amundi)
France
37.03 %
Consumer discretionary
Germany
Netherlands
Spain
Italy
Finland
Belgium
Ireland
Others
3.31 %
3.09 %
1.99 %
1.32 %
7.77 %
7.38 %
13.46 %
24.64 %
Industrials Financials
Information Technology Consumer staples
Health care
Utilities Materials Energy
Communication Services
Real estate
0 %	10 %	20 %	30 %	40 %
Benchmark
0 %	5 %	10 %	15 %	20 %
Benchmark

Translation (ENFR, 2022-08-31):
## Répartition géographique de l'indice (source : Amundi)	Secteurs de l'indice (source : Amundi)
France
37,03 %
Conso cyclique
Allemagne
Pays-Bas
Espagne
Italie
Finlande
Belgique
Irlande
Autres pays
3,31 %
3,09 %
1,99 %
1,32 %
7,77 %
7,38 %
13,46 %
24,64 %
Industrie Finance
Technologies de l'info. Conso non cyclique
Santé Services publics
Matériaux Énergie
Services de communication
Immobilier
0 %	10 %	20 %	30 %	40 %
Indice
0 %	5 %	10 %	15 %	20 %
Indice
Index Reuters RIC	-
Index Bloomberg ticker	LF96TREU
Further information	-
Coupon Rate (%)1.23
Duration (Years)8.38
Yield (%)	-1.51
Maturity (Years)9.25
Modified Duration8.39
Convexity (%)1.23

Translation (ENFR, 2021-07-30):
RIC Reuters	-
Code Bloomberg de l'indice	LF96TREU
Informations complémentaires	-
Taux du coupon (%)	1,23
Yield (%)	-1,51
Duration (Années)	8,38
Duration modifiée (Années)	8,39
Maturité (Années)	9,25
Convexité (%)	1,23
# Portfolio Breakdown (Source: Amundi)
Portfolio	 Modified duration ¹4.74

## Median rating ²	B
Yield To Maturity	7.38%
¹ Modified duration (in points) estimates a bond portfolio’s percentage price change for 1% change in yield
² Based on cash bonds and CDS but excludes other types of derivatives

## By maturity (Source: Amundi)
50 %

## By rating (source : Amundi)
80 %
40 %
60 %
30 %
40 %
20 %
10 %
1-3 years
3-5 years
>15 yrs
0 %
20 %
0 %
Portfolio
-20 %
0-3 months
3-12 months
5-7 years
7-10 years
10-15 years
BBB	BB	B	CCC	CC	Others
Portfolio

## By issuer (Source: Amundi)	By country (source : Amundi)
Industrials
Financials
Others
Cash
United States
%
Canada
United Kingdom
Germany
Australia
Italy
Netherlands
Others
2.54 %
1.63 %
1.48 %
1.48 %
1.38 %
1.07 %
1.04 %
89.38 %
-20 %	0 %	20 %	40 %	60 %	80 %  100 %
Portfolio
0 %	20 %	40 %	60 %	80 %	100 %
Portfolio

Translation (ENFR, 2022-08-31):
# Répartition du portefeuille (Source : Amundi)
## 		Portefeuille	 Sensibilité ¹		4,74
Notation Moyenne ²	B
Taux de rendement	7,38%
¹ La sensibilité (en points) représente le changement en pourcentage du prix pour une évolution de 1% du taux de référence
² Basée sur les obligations et les CDS mais tout autre dérivé exclu.

## Par maturité (source : Amundi)
50 %

## Par notation (source : Amundi)
80 %
40 %
60 %
30 %
40 %
20 %
10 %
0 %
20 %
0 %
Portefeuille
-20 %
0-3 mois
3-12 mois
1-3 ans
3-5 ans
5-7 ans
7-10 ans
10-15 ans
>15 ans
BBB	BB	B	CCC	CC	Autres
Portefeuille

## Par type d'émetteur (source : Amundi)	Par pays (source : Amundi)
Industrie
Financières
Autres
Liquidités
États-Unis
%
Canada
Royaume-Uni
Allemagne
Australie
Italie
Pays-Bas
Autres pays
2,54 %
1,63 %
1,48 %
1,48 %
1,38 %
1,07 %
1,04 %
89,38 %
-20 %	0 %	20 %	40 %	60 %	80 %  100 %
Portefeuille
0 %	20 %	40 %	60 %	80 %	100 %
Portefeuille
## By rating (source : Amundi)
80 %
40 %
60 %
30 %
40 %
20 %
10 %
1-3 years
3-5 years
>15 yrs
0 %
20 %
0 %
Portfolio
-20 %
0-3 months
3-12 months
5-7 years
7-10 years
10-15 years
BBB	BB	B	CCC	CC	Others
Portfolio

Translation (ENFR, 2022-08-31):
## Par notation (source : Amundi)
80 %
40 %
60 %
30 %
40 %
20 %
10 %
0 %
20 %
0 %
Portefeuille
-20 %
0-3 mois
3-12 mois
1-3 ans
3-5 ans
5-7 ans
7-10 ans
10-15 ans
>15 ans
BBB	BB	B	CCC	CC	Autres
Portefeuille
Canada
United Kingdom
Germany
Australia
Italy
Netherlands
Others
2.54 %
1.63 %
1.48 %
1.48 %
1.38 %
1.07 %
1.04 %
89.38 %
-20 %	0 %	20 %	40 %	60 %	80 %  100 %
Portfolio
0 %	20 %	40 %	60 %	80 %	100 %
Portfolio

Translation (ENFR, 2022-08-31):
Canada
Royaume-Uni
Allemagne
Australie
Italie
Pays-Bas
Autres pays
2,54 %
1,63 %
1,48 %
1,48 %
1,38 %
1,07 %
1,04 %
89,38 %
-20 %	0 %	20 %	40 %	60 %	80 %  100 %
Portefeuille
0 %	20 %	40 %	60 %	80 %	100 %
Portefeuille
### Source: Bloomberg, Lyxor AM, to 30th July 2021
Exposure	Global
Asset Class	Fixed Income
Currency	EUR
Index type	Total Return
Index Reuters RIC	-
Index Bloomberg ticker	SGREENIG
Further information	-
Coupon Rate (%)1.24

Translation (ENFR, 2021-07-30):
### Source: Bloomberg, Lyxor AM, au 30 juillet 2021
Exposition	Global
Classe d'actifs	Obligations
Devise	EUR
Type	Total Return
RIC Reuters	-
Code Bloomberg de l'indice	SGREENIG
Informations complémentaires	-
Taux du coupon (%)	1,24
# Index information
### Source: Bloomberg, Lyxor AM, to 30th September 2021
Last Amount (EUR)0.05
Income treatment	Distribution
Date if distribution	December
Source: Lyxor AM, 30th September 2021
Asset Class	Fixed Income
Exposure	Global
Index type	Total Return
Currency	EUR
–––Benchmark	–– Lyxor Core Global Inflation-Linked 1-10Y Bond (DR) UCITS ETF - Monthly Hedged to EUR - Dist
| Top ten constituents |  |
| --- | --- |
| Tii 0 1/8 01/15/23 | 2.44% |  | Tii 0 1/8 07/15/24 | 2.16% |
| Tii 0 3/8 07/15/23 | 2.41% |  | Tii 0 1/4 01/15/25 | 2.15% |
| Tii 0 5/8 01/15/24 | 2.34% |  | Tii 0 1/8 07/15/30 | 2.12% |
| Tii 0 1/8 01/15/31 | 2.23% |  | Tii 0 5/8 04/15/23 | 2.10% |
| Tii 0 3/8 07/15/25 | 2.19% |  | Ukti 1 1/4 11/22/27 | 2.06% |
| Number of index constituents | 87 |  |  |  |
| Rating breakdown |  |  | Maturity breakdown |  |

Index Reuters RIC	-
Index Bloomberg ticker	LR10TREH
Further information	-
Coupon Rate (%)0.87
Duration (Years)4.98
Yield (%)	-1.91
Maturity (Years)5.08
Modified Duration4.99
Convexity (%)0.34

## Index Geographical Allocation
Performances related to distributing ETF are calculated reinvesting dividends into the ETF performance
Performance gap represents the performance differences between the ETF and the Index The Tracking Error represents the annualised volatility of the performance differences between the ETF and the benchmark
-

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Information sur l'indice
### Source: Bloomberg, Lyxor AM, au 30 septembre 2021
TFE (frais/an)	0,20%
Encours SICAV ( M EUR )	52 604,49
Investissement minimal (part)1
Affectation des résultats	Distribution
Valeur du dernier détachement (EUR)	0,05
Date en cas de distribution	Décembre
Source: Lyxor AM, 30 septembre 2021
Exposition	Global
Classe d'actifs	Obligations
–––Benchmark	–– Lyxor Core Global Inflation-Linked 1-10Y Bond (DR) UCITS ETF - Monthly Hedged to EUR - Dist
| Dix principales valeurs |  |
| --- | --- |
| Tii 0 1/8 01/15/23 | 2,44% |  | Tii 0 1/8 07/15/24 | 2,16% |
| Tii 0 3/8 07/15/23 | 2,41% |  | Tii 0 1/4 01/15/25 | 2,15% |
| Tii 0 5/8 01/15/24 | 2,34% |  | Tii 0 1/8 07/15/30 | 2,12% |
| Tii 0 1/8 01/15/31 | 2,23% |  | Tii 0 5/8 04/15/23 | 2,10% |
| Tii 0 3/8 07/15/25 | 2,19% |  | Ukti 1 1/4 11/22/27 | 2,06% |
| Nombre de composants Répartition par rating | 87 |  | Répartition par maturité |  |

Type	Total Return
Devise	EUR
RIC Reuters	-
Code Bloomberg de l'indice	LR10TREH
Informations complémentaires	-
Taux du coupon (%)	0,87
Yield (%)	-1,91
Duration (Années)	4,98
Duration modifiée (Années)	4,99
Maturité (Années)	5,08
Convexité (%)	0,34

## Allocation géographique de l'indice
Les performances des ETF de distribution sont calculées en réinvestissant les dividendes dans la performance de l'ETF
L'écart de performance représente les différences de performance entre l'ETF et l'Indice La Tracking Error représente la volatilité annualisée des différences de performance entre l'ETF et l'indice de référence
-
## Index Geographical Allocation
Performances related to distributing ETF are calculated reinvesting dividends into the ETF performance
Performance gap represents the performance differences between the ETF and the Index The Tracking Error represents the annualised volatility of the performance differences between the ETF and the benchmark
- 
# ETF Performances

Translation (ENFR, 2021-09-30):
## Allocation géographique de l'indice
Les performances des ETF de distribution sont calculées en réinvestissant les dividendes dans la performance de l'ETF
L'écart de performance représente les différences de performance entre l'ETF et l'Indice La Tracking Error représente la volatilité annualisée des différences de performance entre l'ETF et l'indice de référence
- 
# Performances ETF
# Glossary
Benchmark	An index, which is used as a reference for the measurement of the performance of the Fund. Inception	Launch date of the Fund and/or the Fund class.
Management fee	Portfolio manager‘s fee for the management and the distribution of the Fund.
NAV	Net Asset Value: total Fund assets divided by total number of Fund shares outstanding.
TER	Total Expense Ratio: sum of all fees and costs, which are charged to the Fund on a continuous basis.

Translation (ENFR, 2022-12-31):
# Glossaire
Benchmark	Indice utilisé par un fonds de placement comme base de comparaison des performances. Lancement	Première émission du fonds ou de la catégorie de parts.
Commission de gestion  Honoraires que reçoit le gestionnaire de portefeuille pour la gestion et la distribution du fonds.
VNI, VAN	Valeur nette d’inventaire, valeur d’actif net : total de la fortune totale du fonds, divisée par le nombre de parts en circulation. TER	Total de tous les frais et coûts accessoires, imputés à la fortune du fonds sur une base continue.
Monthly report September 2022	
Marketing document for private and institutional investors
Facts 
Fund class N1	
Company Headlines
Net Asset Value per Fund share CHF	2’121.83
Assets CHF m (all Fund classes)	2’426
Investment level	100%
Liquidity	0%
Industry breakdown

Translation (ENFR, 2022-09-30):
Rapport mensuel septembre 2022	
Document de marketing destinée à la clientèle privée et institutionnelle
Données actuelles 
Classe de parts N1
Valeur d’actif net par part de fonds CHF	2’121.83
Fortune du fonds en millions de CHF	2’426
Degré d’investissement	100%
Liquidités	0%
Répartition du marché
# Investment Strategy
The MIV Global Medtech Fund invests globally in listed medical device companies. The investment process is based on a combined top-down / bottom-up approach. Against the background of the particular macroeconomic environment, the most interesting markets and companies are determined based on an intensive primary analysis. Alongside an attractive valuation, a strong market position, good growth potential, excellent products, sustainable profitability and high-quality management are the decisive parameters for investment. The consideration of sustainability criteria (ESG) is integrated in the research, analysis and investment process. Risks are managed by means of portfolio diversification. The portfolio of the MIV Global Medtech Fund is structured more defensively or cyclically in the best possible anticipation of economic trends, with a view to achieving a higher return than the benchmark and the general market indices.

Translation (ENFR, 2022-09-30):
# Stratégie de placement
Le fonds MIV Global Medtech investit dans le monde entier dans des actions de sociétés de technologie médicale cotées en bourse. Le processus d’investissement repose sur une combinaison des approches descendante et ascendante. Dans le contexte de l’environnement macroéconomique respectif, les marchés et les entreprises les plus intéressants sont déterminés sur la base d’une analyse primaire approfondie. Une position forte sur le marché, un potentiel de croissance élevé, des produits exceptionnels, une rentabilité durable et la qualité de la gestion, en sus d’une valorisation attrayante, représentent les paramètres décisifs d’un investissement. Les risques sont limités par la diversification au sein du portefeuille. Le portefeuille du MIV Global Medtech Fund est orienté de manière plus défensive ou cyclique, dans la meilleure anticipation possible de l’évolution économique, afin d’obtenir un rendement plus élevé par rapport à l’indice de référence et aux indices de marché global.
# Fund & Strategy Exposure (%)*
Long Short Arbitrage
Portfolio Level Hedges Cash
Gross	Net
95.57	95.57
4.92	-4.92
13.50	1.34
19.26	-8.20
7.15	7.15
>BB B B B B

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Exposition du fonds (%)*
Long Short Arbitrage
Portfolio Level Hedges Cash
Brute	Nette
95.57	95.57
4.92	-4.92
13.50	1.34
19.26	-8.20
7.15	7.15
>BB B B B B
| Muzinich Americayield Fund |  |  |
| --- | --- | --- |
| Hedged EUR Accumulation A Unit Class |  | August 2020 |
| Administrative Notes |  |  |
| Note on currency hedging: Currency exposure can introduce significant risk to an international bond allocation; hedging that risk can reduce that volatility over time. Hedging currency, however, produces a return – positive or negative – that is distinct from currency return and the return of an investment’s underlying bonds. This “hedged return” is part of the investor’s total return, and it effectively replaces the currency return. The hedged yield may therefore differ materially from the local currency yield. |
| Notes |  |  |

Translation (ENFR, 2020-08-31):
| Muzinich Americayield Fund |  |  |
| --- | --- | --- |
| Hedged EUR Accumulation A Unit Class |  | Août 2020 |
| Notes Administratives |  |  |
| Note concernant la couverture des devises: l'exposition à plusieurs devises peut générer un risque de change important ; couvrir ce risque réduit cette volatilité sur la durée. Cette couverture, cependant, génère un rendement positif ou négatif, totalement distinct des rendements de chaque devise et des obligations sous-jacentes. Le résultat de cette couverture fait parti intégrante de la performance totale et il se substitue à la performance dans la devise. La performance de la part couverte peut donc être totalement différent de la performance de la part en devise de base. |
| Notes |  |  |