# Fund characteristics
## BlueBay Emerging Market Aggregate Bond Fund
November 2023
Weighted interest rate duration (years)	5.79	5.36
Weighted spread duration (years)	5.39	5.49
Yield to maturity (%)	8.88	8.20
Weighted spread	500	331
Number of issues	255	1,614
Number of issuers	152	704
Weighted rating	BB+	BBB-
Average position (%)	0.38	0.06
Top sector spread duration contribution relative to benchmark
Top country spread duration contribution relative to benchmark
| Overweights |  |  | Underweights |  |  | Overweights |  |  | Underweights |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Government | 0.92 |  | Financial | -0.21 |  | Colombia | 0.28 |  | Saudi Arabia | -0.23 |
| Infrastructure | 0.08 |  | Oil & Gas | -0.16 |  | Chile | 0.23 |  | Indonesia | -0.16 |
| Utilities | 0.04 |  | Consumer | -0.14 |  | Turkey | 0.21 |  | Malaysia | -0.14 |
| Pulp & Paper | 0.02 |  | Industrial | -0.11 |  | Romania | 0.16 |  | China | -0.12 |
| Metals & Mining | 0.02 |  | Real Estate | -0.09 |  | United Arab Emirates | 0.16 |  | Peru | -0.11 |

Asset type breakdown (%, NAV)	Credit quality breakdown (%, NAV)
50.00
49.08
40.59
31.82
33.97
60%	40%
50%
40%
30%
38.41
10.12
6.56
4.96
8.37
22.38
15.38
15.85
30%	20%
17.78
22.27
20%
10%
0.07
0.00
0.00
10%
9.41
2.33
0%
Hard Currency Corporate
Hard Currency Quasi
Hard Currency Sovereign
6.95
4.22
0.76
0.40
0.25
0.23
3.10
1.11
0.00
1.14
2.33
0.00
Equity	Cash
& Derivatives
0%
0.00
0.10
AAA  AA	A	BBB  BB	B  CCC CC	C	D	NR Cash
& Derivatives
Fund	Benchmark
Fund	Benchmark

Translation (ENES, 2023-11-30):
# Características del fondo
## BlueBay Emerging Market Aggregate Bond Fund
M - EUR Clase de acciones Noviembre de 2023
| Duración ponderada de los tipos de interés (años) | 5,79 | 5,36 |
| --- | --- | --- |
| Duración ponderada del diferencial (años) | 5,39 | 5,49 |
| Rentabilidad al vencimiento (%) | 8,88 | 8,20 |
| Diferencial ponderado | 500 | 331 |
| Número de emisores | 255 | 1.614 |
| Número de emisiones | 152 | 704 |
| Calificación ponderada | BB+ | BBB- |
| Posición media (%) | 0,38 | 0,06 |

Principal contribución a la duración del diferencial por sector en relación con el índice de referencia
Principal contribución a la duración del diferencial por país en relación con el índice de referencia
| Sobreponderaciones |  |  | Infraponderaciones |  |  | Sobreponderaciones |  |  | Infraponderaciones |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Gobierno | 0,92 |  | Financiero | -0,21 |  | Colombia | 0,28 |  | Arabia Saudita | -0,23 |
| Infraestructuras | 0,08 |  | Petróleo y gas | -0,16 |  | Chile | 0,23 |  | Indonesia | -0,16 |
| Servicios públicos | 0,04 |  | Consumo | -0,14 |  | Turquía | 0,21 |  | Malasia | -0,14 |
| Pulpa y papel | 0,02 |  | Industrial | -0,11 |  | Rumanía | 0,16 |  | China | -0,12 |
| Metales y minería | 0,02 |  | Bienes raíces | -0,09 |  | Emiratos Árabes Unidos | 0,16 |  | Perú | -0,11 |

Desglose por tipo de activo (%, valor liquidativo)	Desglose por calidad crediticia (%, valor liquidativo)
50,00
49,08
40,59
31,82
33,97
60%	40%
50%
40%
30%
38,41
10,12
6,56
4,96
8,37
22,38
15,38
15,85
30%	20%
17,78
22,27
20%
10%
10%
9,41
0,07
0,00
2,33
0,00
0,00
0,10
0%	0%
Deuda corporativa en ccy extranjera
Deuda cuasi en ccy extranjera
Deuda soberana en ccy extranjera
Renta variable
Efectivo
y Derivados
6,95
4,22
0,76
0,40
0,25
0,23
3,10
1,11
0,00
1,14
2,33
0,00
AAA  AA	A	BBB  BB	B	CCC  CC	C	D	NR Efectivo
y Derivados
Fondo	Valor de referencia	Fondo	Valor de referencia