OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
Aberdeen Standard SICAV I - Select Emerging Markets Bond Fund
This is a marketing communication. Please refer to the Prospectus of the UCITS/Information document and the Key Investor Information Document (KIID) or Key Information Document (KID) as applicable before making any final investment decisions.
X Acc Hedged EUR
31 January 2023 Objective
The Fund aims to achieve a combination of income and growth by investing in bonds (which are like loans that can pay a fixed or variable interest rate) issued by companies, governments or other bodies, in Emerging Market countries.
The Fund aims to outperform the JP Morgan EMBI Global Diversified Index (USD) benchmark (before charges).
Portfolio securities
- The Fund invests at least two-thirds of its assets in bonds issued by companies, governments or other bodies in Emerging Market countries.
- The Fund will invest up to 100% in Sub-Investment grade bonds.
- Bonds will be of any credit quality and typically in the currencies of the countries where they are issued.

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Aberdeen Standard SICAV I - Select Emerging Markets Bond Fund
La presente è una comunicazione di marketing. Vedere il prospetto dell’OICVM/documento informativo e il Documento contenente informazioni chiave per gli investitori (KIID) o, se applicabile, Documento contenente informazioni chiave (KID) prima di prendere qualunque decisione relativa all’investimento.
X Acc Hedged EUR
31 gennaio 2023
Obiettivo
Il fondo mira a generare una combinazione di reddito e crescita investendo in obbligazioni (strumenti assimilabili a prestiti, che possono corrispondere un tasso d’interesse fisso o variabile) emesse da società, governi o altri organismi di Paesi dei mercati emergenti.
Il fondo mira a superare la performance del benchmark JP Morgan EMBI Global Diversified Index (USD) (al lordo delle commissioni).
Titoli in portafoglio
- Il fondo investe almeno due terzi del patrimonio in obbligazioni emesse da società, governi o altri organi con sede in Paesi dei mercati emergenti.
- Il fondo investirà fino al 100% degli asset in obbligazioni di qualità inferiore a Investment Grade.
- Le obbligazioni potranno avere qualunque merito di credito e in genere saranno denominate nelle valute dei Paesi in cui sono emesse.
Performance Data: Share Class X Acc Hedged EUR
Benchmark history: Benchmark – MSCI AC World (Net) Index, NAV Hedged to EUR
Source: Lipper. Basis: Total Return, NAV to NAV, net of annual charges, gross Income reinvested, (EUR).
Past performance does not predict future returns.
- The fund may invest in companies with Variable Interest Entity (VIE) structures in order to gain exposure to industries with foreign ownership restrictions. There is a risk that investments in these structures may be adversely affected by changes in the legal and regulatory framework.
- Investing in China A shares involves special considerations and risks, including greater price volatility, a less developed regulatory and legalframework, exchange rate risk/controls, settlement, tax, quota, liquidity and regulatory risks.
- The use of derivatives carries the risk of reduced liquidity, substantial loss and increased volatility in adverse market conditions, such as a failureamongst market participants. The use of derivatives may result in the fund being leveraged (where market exposure and thus the potential for loss by the fund exceeds the amount it has invested) and in these market conditions the effect of leverage will be to magnify losses.

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Dati sulla performance: Azioni Class X Acc Hedged EUR
Andamento storico del benchmark: Benchmark – MSCI AC World (Net) Index, NAV Hedged to EUR
Fonte: Lipper. Base: Rendimento totale, NAV/NAV, al netto delle commissioni annuali, reddito lordo reinvestito, (EUR).
Le performance passate non prevedono rendimenti futuri.
- Il fondo investe in azioni e titoli collegati ad azioni. Si tratta di titoli sensibili alle variazioni dei mercati azionari, che possono essere volatili e cambiare in misura significativa in brevi periodi di tempo.
- Le azioni di società small e mid cappossono essere caratterizzate da una minor liquidità e una maggior volatilità rispetto a quelle di società più grandi.
- Il fondo potrebbe investire in aziende con strutture del tipo Variable Interest Entity (VIE) per ottenere esposizione a settori con limitazioni sulla proprietà straniera. Esiste il rischio che gli investimenti in tali strutture possano essere influenzati negativamente da cambiamenti nel contesto normativo e legale.
- L’investimento in azioni A cinesicomporta considerazioni e rischi particolari, tra cui una maggiore volatilità dei prezzi, un quadro normativo e legale meno sviluppato, rischi legati ai tassi di cambio e ai controlli sugli stessi, rischi di regolamento, fiscali, di quote, liquidità e normativi.
- L’uso dei derivati comporta il rischiodi ridotta liquidità, ingenti perdite e aumentata volatilità in condizioni di mercato sfavorevoli, ad esempio in caso di fallimento tra gli operatori di mercato. L’uso di derivati può comportare un effetto di leva finanziaria per il fondo (vale a dire che L’esposizione di mercato, e di conseguenza il potenziale diperdite a carico del fondo, supereranno L’importo investito), e in tali condizioni di mercato L’effetto leva tenderà ad amplificare le perdite.
# Management process
- The Fund is actively managed.
- The holdings of the Fund are not selected with reference to a benchmark index and the fund does not aim to outperform any benchmark but the performance of the Fund (before charges) can be compared over the long term (5 years or more) against a basket of the following indices, which is rebalanced to the stated weights on a daily basis:
- 75% JP Morgan EMBI Global Diversified Index (USD) and 25% JP Morgan GBI-EM Global DiversifiedIndex (USD)
- These indices are used as a basis for setting risk constraints. The potential change in value of the Fund (as measured by expected volatility) is ordinarily expected to be lower than the potential change in value of the above basket of indices over the longer term.
- In order to achieve its objective, the Fund has the flexibility to seek opportunities across the full range of the bond universe. The Fund will take positions whose weightings diverge from these indices or invest in securities which are not included in these indices. Due to the active nature of the management process, the Fund's performance profile may deviate significantly from that of these indices over the longer term.
- abrdn integrate environmental, social and governance (ESG) considerations within the investmentprocess. Details of the Fixed Income ESG Integration Approach are published at www.abrdn.com under "Sustainable Investing".

Translation (ENIT, 2023-01-31):
# Processo di gestione
- Il fondo è gestito attivamente.
- Le posizioni del fondo non sono selezionate in riferimento a un indice benchmark e il fondo non punta a sovraperformare alcun benchmark, bensì la performance del fondo (prima delle commissioni) può essere confrontata nel lungo termine (5 anni o più) con un paniere dei seguenti indici, ribilanciato alle ponderazioni indicate su base quotidiana:
- 75% JP Morgan EMBI Global Diversified Index (USD) e 25% JP Morgan GBI-EM Global Diversified Index (USD).
- Tali indici vengono utilizzati come base per la definizione delle limitazioni di rischio. In genere, le potenziali variazioni del valore del Fondo (in termini di volatilità attesa) dovrebbero essere inferiori alle potenziali variazioni del valore del suddetto paniere di indici nel più lungo periodo.
- Al fine di conseguire il proprio obiettivo, il fondo dispone della flessibilità necessaria per ricercare opportunità nell'intero campo dell'universo obbligazionario. Il fondo assumerà posizioni con ponderazioni diverse da quelle di tali indici o investirà in titoli non inclusi nel benchmark. A causa della natura attiva del processo di gestione, sul lungo periodo il profilo di performance del fondo potrebbe differire notevolmente da quello di tali indici.
- Il processo di investimento di abrdn integra considerazioni di carattere ambientale, sociale e di governance (ESG). Dettagli dell'approccio di integrazione ESG Fixed Income sono pubblicati all'indirizzo www.abrdn.com alla voce “Investimento sostenibile”.
Performance
Sep 16
Jan 17
May 17
Sep 17
Jan 18
May 18
Sep 18
Jan 19
May 19
Sep 19
Jan 20
May 20
Sep 20
Jan 21
May 21
Sep 21
Jan 22
May 22
Sep 22
Jan 23
Cumulative and annualised performance

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Performance
set 16
gen 17
mag 17
set 17
gen 18
mag 18
set 18
gen 19
mag 19
set 19
gen 20
mag 20
set 20
gen 21
mag 21
set 21
gen 22
mag 22
set 22
gen 23
Performance cumulativa e annualizzata
For Professional Investors Only - Not For Use By Retail Investors
abrdn SICAV II - Global Risk Mitigation Fund
This is a marketing communication. Please refer to the Prospectus of the UCITS/Information document and the Key Investor Information Document (KIID) or Key Information Document (KID) as applicable before making any final investment decisions

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Ad uso esclusivo degli investitori professionali. Non destinato agli investitori retail.
abrdn SICAV II - Global Risk Mitigation Fund
La presente è una comunicazione di marketing. Vedere il prospetto dell’OICVM/documento informativo e il Documento contenente informazioni chiave per gli investitori (KIID) o, se applicabile, Documento contenente informazioni chiave (KID) prima di prendere qualunque decisione relativa all’investimento.
Performance
Sep 18
Dec 18
Mar 19
Jun 19
Sep 19
Dec 19
Mar 20
Jun 20
Sep 20
Dec 20
Mar 21
Jun 21
Sep 21
Dec 21
Mar 22
Jun 22
Sep 22
Dec 22
Feb 23
Cumulative and annualised performance

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Performance
set 18
dic 18
mar 19
giu 19
set 19
dic 19
mar 20
giu 20
set 20
dic 20
mar 21
giu 21
set 21
dic 21
mar 22
giu 22
set 22
dic 22
feb 23
Performance cumulativa e annualizzata
Performance
Jan 19
Apr 19
Jul 19
Oct 19
Jan 20
Apr 20
Jul 20
Oct 20
Jan 21
Apr 21
Jul 21
Oct 21
Jan 22
Apr 22
Jul 22
Oct 22
Jan 23
Feb 23
Cumulative and annualised performance

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Performance
gen 19
apr 19
lug 19
ott 19
gen 20
apr 20
lug 20
ott 20
gen 21
apr 21
lug 21
ott 21
gen 22
apr 22
lug 22
ott 22
gen 23
feb 23
Performance cumulativa e annualizzata
Performance
Nov 18
Feb 19
May 19
Aug 19
Nov 19
Feb 20
May 20
Aug 20
Nov 20
Feb 21
May 21
Aug 21
Nov 21
Feb 22
May 22
Aug 22
Nov 22
Jan 23
Cumulative and annualised performance

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Performance
nov 18
feb 19
mag 19
ago 19
nov 19
feb 20
mag 20
ago 20
nov 20
feb 21
mag 21
ago 21
nov 21
feb 22
mag 22
ago 22
nov 22
gen 23
Performance cumulativa e annualizzata
Financials	69.1
Intermediate Capital Group PLC	5.4
Pantheon International PLC/The Fund	5.1
Partners Group Holding AG	5.0
Oakley Capital Investments Ltd	5.0
Sixth Street Specialty Lending Inc	4.8
FS KKR Capital Corp	4.6
Real Estate	1.5
Other	19.0
Cash	8.0 
Assets in top ten holdings	59.4	
Country (%)
United States of America	33.4
United Kingdom	24.1
Canada	10.0
Guernsey	9.3
Bermuda	4.6 
Switzerland	4.6 
Brazil	2.4 
Sweden	2.1 
Other	1.5 
Cash	8.0
Source : abrdn 31/01/2023
Figures may not always sum to 100 due to rounding.
A summary of investor rights can be found in English on our website - www.abrdn.com/corporate/legal. To help you understand this fund and for a full explanation of risks and the overall risk profile of this fund and the shareclasses within it, please refer to the Key Investor Information Documents available in the local language, and Prospectus available in English, which are available on our website www.abrdn.com. The Prospectus also contains a glossary of key terms used in this document. The Fund Management company may terminate arrangements for marketing the fund under the Cross-border Distribution Directive denotification process.
This Fund concerns the acquisition of units or shares in a fund, and not in a given underlying asset such as a building or shares of a company.

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Finanza	69,1
Intermediate Capital Group PLC	5,4
Pantheon International PLC/The Fund	5,1
Partners Group Holding AG	5,0
Oakley Capital Investments Ltd	5,0
Sixth Street Specialty Lending Inc	4,8
FS KKR Capital Corp	4,6
Immobiliare	1,5
Altro	19,0
Liquidità	8,0 
Assets in top ten holdings	59,4	
Paese (%)
Stati Uniti dAmerica	33,4
Regno Unito	24,1
Canada	10,0
Guernsey	9,3
Bermuda	4,6 
Svizzera	4,6 
Brasile	2,4 
Svezia	2,1 
Altro	1,5 
Liquidità	8,0
Fonte: abrdn 31/01/2023
La somma delle cifre potrebbe dare un risultato diverso da
100 a causa degli arrotondamenti.
Un riepilogo dei diritti degli investitori è disponibile in lingua inglese sul nostro sito web: www.abrdn.com/corporate/legal. Per comprendere il fondo e per una illustrazione completa dei rischi e del profilo di rischio generale di questo fondo e delle classi di azioni che contiene, si rimanda al Key Investor Information Documents disponibile nella lingua locale e al prospetto disponibile in inglese, disponibile sul nostro sito web www.abrdn.com. Il prospetto contiene inoltre un glossario dei termini essenziali utilizzati nel presente documento. La Società di gestione del fondo può terminare i contratti di marketing del fondo secondo il processo di denotifica della Direttiva sulla distribuzione transfrontaliera.
Questo fondo riguarda l'acquisizione di quote o azioni in un fondo, non in un dato asset sottostante, come un edificio, o azioni di una società.
# Portfolio securities
-The Fund invests at least 70% of the Fund's assets in small and mid-capitalisation equities and
equity-related securities of companies listed, incorporated or domiciled in China, or having significant
operations and/or exposure to China.
| the QFI regime or by any other available means, a 30% limit applies to QFI regime. | Fund historic yield 1 | 0.10% |
| --- | --- | --- |
| -Small and mid-capitalisation companies are defined as any stock having a market capitalisation less | Entry charge (up to) 2 | 0.00% |
| than the 30th percentile stock of the overall China market. -The Fund may also invest up to 30% in larger capitalisation companies listed, incorporated or | Annual management | 0.50% |
| domiciled in China, or having significant operations and/or exposure to China. | Ongoing charge figure 3 | 0.69% |

-The Fund may invest up to 100% of its net assets in Mainland China equity and equity-related securities through the Shanghai-Hong Kong and Shenzhen-Hong Kong Stock Connect programme,

Translation (ENIT, 2023-01-31):
# Titoli in portafoglio
- Il Fondo investe almeno il 70% del suo patrimonio in azioni e titoli correlati ad azioni di società small e mid cap quotate, costituite o domiciliate in Cina, oppure di società che traggono una parte notevole dei loro ricavi o profitti da sedi in tale paese o che detengono una percentuale significativa del proprio patrimonio in detta area.
- Il Fondo può investire fino al 100% del patrimonio netto in titoli azionari e titoli correlati alle azionidella Cina continentale tramite i programmi Shanghai-Hong Kong e Shenzhen-Hong Kong Stock Connect, il regime QFI ovvero tramite ogni altro mezzo disponibile, fermo restando un limite del 30% applicato al regime QFI.
- Per società small e mid cap si intendono tutte le società con una capitalizzazione di mercato inferiore al 30% della capitalizzazione complessiva del mercato cinese.
- Il Fondo può investire inoltre oltre il 30% del proprio patrimonio in società ad alta capitalizzazione, quotate, costituite o domiciliate in Cina oppure di società che traggono una parte notevole dei loro ricavi o profitti da sedi in tale paese o che detengono una percentuale significativa del proprio patrimonio in detta area.
# Portfolio securities
- The Fund will invest
- In one or more total return swap(s), to gain exposure to GRM strategies which will include investments in derivatives such as, but not exclusively, futures, options, credit swaptions, credit default swaps, forwards and UCITS eligible certificates which give exposure to commodity indices, to provide investors with returns linked to a diverse range of asset classes including equities, commodities, fixed interest securities and currencies.
- directly in money market instruments, which may include bank deposits, fixed or floating ratecommercial paper, floating or variable rate notes, certificates of deposit, debentures and short- dated government or corporate bonds, cash or cash equivalents (including treasury bills) and undertakings of collective investment that are rated as investment grade, debt securities, including bonds, issued by governments, government related and corporate entities worldwide denominated in local currencies which may be fixed or floating rate.
- -a list of the indices which qualify as financial indices (and which are compliant with applicableUCITS regulations) and in which the Fund invests are detailed on the website at abrdn.com.

Translation (ENIT, 2023-01-31):
# Titoli in portafoglio
- Il fondo investe
- in uno o più total return swap, che comprendono investimenti in derivati quali, a puro titolo esemplificativo, future, opzioni, credit swaption, credit default swap, contratti a termine e certificati che offrono esposizione a indici di materie prime, che forniscono agli investitori rendimenti collegati a una gamma diversificata di classi di asset, tra cui azioni, materie prime, titoli a interesse fisso e valute.
- direttamente in strumenti del mercato monetario, che potrebbero includere depositi bancari,commercial paper a tasso fisso o variabile, obbligazioni a tasso fisso o variabile, certificati di deposito, titoli di debito nonché titoli di stato o obbligazioni societarie a breve termine, liquidità o equivalenti della liquidità (compresi treasury) e organismi di investimento collettivo con ratinginvestment grade, titoli di debito, tra cui obbligazioni, emessi da stati, enti statali e societari in tuttoil mondo, denominati nelle valute locali, a tasso fisso o variabile.
- Un elenco degli indici classificabili come indici finanziari (nonché conformi con le norme UCITSapplicabili) e in cui il Fondo investe è riportato nel sito web abrdn.com.
# Currency (%)
USD	71.9
EUR	15.9
DOP	3.0
| UZS | 2.2 |  |
| --- | --- | --- |
| ZMW | 2.2 |  |
| EGP | 2.0 |  |
| KZT | 1.6 |  |
| UGX | 1.0 |  |
| UAH | 0.1 |  |

Source : abrdn 28/02/2023
Figures may not always sum to 100 due to rounding.

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Valuta (%)
USD	71,9
EUR	15,9
DOP	3,0 
UZS	2,2 
ZMW	2,2 
EGP	2,0
KZT	1,6
UGX	1,0
UAH	0,1
Fonte: abrdn 28/02/2023
La somma delle cifre potrebbe dare un risultato diverso da 100 a causa degli arrotondamenti.
# Portfolio securities
- The Fund invests at least two-thirds of its assets in bonds issued by companies, governments or other bodies, in Frontier Market countries.
- Frontier Market Countries are those countries included in the NEXGEM Frontier Markets Index.
- The bonds will be of any credit quality and typically in the currencies of the countries where they are issued. Over 50% of the Fund will be invested in Sub Investment Grade bonds.

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Titoli in portafoglio
- Il fondo investe almeno due terzi del patrimonio in obbligazioni emesse da società, governi o altri organi situati in Paesi dei mercati di frontiera.
- I Paesi dei mercati di frontiera sono quelli inclusi nel NEXGEM Frontier Markets Index.
- Le obbligazioni possono avere qualsiasi merito di credito e di norma sono denominate nella valuta dei Paesi in cui sono emesse. Oltre il 50% del fondo viene investito in obbligazioni di qualità sub- investment grade.
Risk stats
Beta
^	
0.79
Fund Volatility
^	
16.13
Information Ratio
^	
0.70
R-Squared
^	
0.96
Sharpe Ratio
^	
-0.15
Tracking Error
^	
5.43
Effective duration (years)3.83
Source : abrdn. ^ Three year annualised.
Derivative usage
- The Fund may use investment techniques (including Derivatives) to seek to protect and enhance the value of the Fund and to manage the Fund's risks. Derivatives, such as futures, options and swaps, are linked to the rise and fall of other assets. In other words, they 'derive' their price from another asset. They can generate returns when share prices and/or indices fall.

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Statistiche del rischio
Beta
^	
0,79
Volatilità del fondo
^	
16,13
Information ratio
^	
0,70
Coefficiente di determinazione
^	
0,96
Indice di Sharpe
^	
-0,15
Tracking error
^	
5,43
Durata effettiva (anni)	3,83
Fonte: abrdn. ^ Tre anni annualizzati.
Utilizzo di strumenti derivati
- Il fondo può utilizzare tecniche d’investimento (compresi i derivati) per cercare di proteggere e aumentare il proprio valore e per gestire i rischi ai quali è esposto. I derivati, quali future, opzioni e swap, sono collegati all’aumento e alla diminuzione di altri attivi. In altre parole, il loro prezzo "deriva" da quello di un altro attivo. Sono in grado di generare rendimenti quando i prezzi e/o gli indici azionari diminuiscono.
# Management process
- The Fund is actively managed.
- The Fund does not aim to outperform any benchmark and there is no benchmark used as a reference for portfolio construction.
- The NEXGEM (USD) Index is used as a basis for setting risk constraints. The Investment Manager seeks to reduce the risk of significant changes in the value of the Fund compared to the Index. The potential change in value of the Fund (as measured by expected volatility) is not ordinarily expected to exceed 150% of the potential change in value of the Index over the longer term.
- abrdn integrate environmental, social and governance (ESG) considerations within the investmentprocess. Details of the Fixed Income ESG Integration Approach are published at www.abrdn.comunder "Sustainable Investing".

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Processo di gestione
- Il fondo è gestito attivamente.
- Il fondo non mira a superare le prestazioni di alcun benchmark e non vi è alcun benchmark utilizzato come riferimento per la composizione del portafoglio.
- Il NEXGEM (USD) Index viene utilizzato come base per definire i limiti di rischio. Il gestore dell’investimento cerca di ridurre il rischio di variazioni significative del valore del fondo rispetto all’indice. In genere, le potenziali variazioni del valore del fondo (in termini di volatilità attesa) non dovrebbero superare il 150% della variazione potenziale del valore dell'indice nel più lungo periodo.
- Il processo di investimento di abrdn integra considerazioni di carattere ambientale, sociale edi governance (ESG). Dettagli dell'approccio di integrazione ESG Fixed Income sono pubblicati all'indirizzo www.abrdn.com alla voce “Investimento sostenibile”.
Performance
Dec 13
May 14
Oct 14
Mar 15
Aug 15
Jan 16
Jun 16
Nov 16
Apr 17
Sep 17
Feb 18
Jul 18
Dec 18
May 19
Oct 19
Mar 20
Aug 20
Jan 21
Jun 21
Nov 21
Feb 23
Cumulative and annualised performance

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Performance
dic 13
mag 14
ott 14
mar 15
ago 15
gen 16
giu 16
nov 16
apr 17
set 17
feb 18
lug 18
dic 18
mag 19
ott 19
mar 20
ago 20
gen 21
giu 21
nov 21
feb 23
Performance cumulativa e annualizzata
Performance
Feb 13
Aug 13
Feb 14
Aug 14
Feb 15
Aug 15
Feb 16
Aug 16
Feb 17
Aug 17
Feb 18
Aug 18
Feb 19
Aug 19
Feb 20
Aug 20
Feb 21
Aug 21
Feb 22
Aug 22
Feb 23
Cumulative and annualised performance

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Performance
feb 13
ago 13
feb 14
ago 14
feb 15
ago 15
feb 16
ago 16
feb 17
ago 17
feb 18
ago 18
feb 19
ago 19
feb 20
ago 20
feb 21
ago 21
feb 22
ago 22
feb 23
Performance cumulativa e annualizzata