# Portfolio Structure ⁶
Rating Breakdown (%) (weighted by market value) ⁷
Top 10 Holdings (%)
AAA AA A BBB BB B
Others Cash
0.0
2.8
4.2
0.0
1.5
0.0
0.2
0.6
0.0
8.7
23.2
25.8
25.7
25.0
34.0
| BUONI POLIENNALI DEL TES FIX 1.500% 30.04.2045 | 1.38 |
| --- | --- |
| UNITED KINGDOM GILT FIX 0.875% 31.07.2033 | 0.98 |
| ING GROEP NV EMTN FIX TO FLOAT 1.125% 07.12.2028 | 0.87 |
| SCOTTISH HYDRO ELECTRIC EMTN FIX 1.500% 24.03.2028 | 0.85 |
| SCOTTISH HYDRO ELECTRIC EMTN FIX 2.125% 24.03.2036 | 0.82 |
| BONOS Y OBLIG DEL ESTADO FIX 1.000% 30.07.2042 | 0.82 |
| VONOVIA SE EMTN FIX 0.625% 24.03.2031 | 0.80 |
| ERG SPA EMTN FIX 0.875% 15.09.2031 | 0.78 |
| MUNICH RE FIX TO FLOAT 1.000% 26.05.2042 | 0.74 |
| WORKSPACE GROUP PLC FIX 2.250% 11.03.2028 | 0.71 |
| Total	8.75 |

48.3
-15	0	15	30	45	60
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%) (weighted by market value)
Duration Breakdown (%) (weighted by market value)
| Netherl., Belg., Austria United Kingdom |  |  |  |  |  | 12.9 12.7 | 0 - 1 Year | 0.6 3.1 |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Switzerland, Scandinavia Germany USA Spain France |  |  | 8.0 7.0 | 9.5 | 10.7 10.7 |  | 1 - 3 Years 3 - 5 Years 5 - 7 Years | 2.0 | 14.0 | 18.2 20.8 16.5 |  | 29.9 |
| Italy Ireland Japan Lithuania | 0.2 | 3.2 1.8 | 6.4 |  |  |  | 7 - 10 Years > 10 Years |  |  | 18.9 20.0 | 26.6 | 29.4 |
| Portugal |  | 2.6 |  |  |
| Greece, Cyprus | 0.5 |  |  |
| Lux., Offshore Domiciles |  | 3.9 |  |
| Austral., Can., N.Zeald. | 0.7 |  |  |
| Emerging Markets |  | 2.9 |  |
| Other Developed |  |  | 5.7 |
| Cash, Other, NA | 0.6 |  |  |

0	4	8	12	16
n
Fund
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2022-02-28):
# Structure du fonds ⁷
par notations financières en % (en fonction de la valeur sur le marché) ⁸
10 principales lignes du fonds (%)
AAA AA A BBB BB B
Autres Liquidité
0,0
2,8
4,2
0,0
1,5
0,0
0,2
0,6
0,0
8,7
23,2
25,8
25,7
25,0
34,0
| BUONI POLIENNALI DEL TES FIX 1.500% 30.04.2045 | 1,38 |
| --- | --- |
| UNITED KINGDOM GILT FIX 0.875% 31.07.2033 | 0,98 |
| ING GROEP NV EMTN FIX TO FLOAT 1.125% 07.12.2028 | 0,87 |
| SCOTTISH HYDRO ELECTRIC EMTN FIX 1.500% 24.03.2028 | 0,85 |
| SCOTTISH HYDRO ELECTRIC EMTN FIX 2.125% 24.03.2036 | 0,82 |
| BONOS Y OBLIG DEL ESTADO FIX 1.000% 30.07.2042 | 0,82 |
| VONOVIA SE EMTN FIX 0.625% 24.03.2031 | 0,80 |
| ERG SPA EMTN FIX 0.875% 15.09.2031 | 0,78 |
| MUNICH RE FIX TO FLOAT 1.000% 26.05.2042 | 0,74 |
| WORKSPACE GROUP PLC FIX 2.250% 11.03.2028 | 0,71 |
| Total	8,75 |

48,3
-15	0	15	30	45	60
n
Fonds  
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en % (en fonction de la valeur sur le marché)
par duration en % (en fonction de la valeur sur le marché)
PB., Belg., Autriche	12,9
0 à 1 an
0,6
Royaume-Uni Suisse, Scandinavie
Allemagne Etats-Unis Espagne France Italie Irlande Japon Lituanie
0,2
1,8
3,2
7,0
6,4
8,0
9,5
10,7
10,7
12,7
1 à 3 ans
3 à 5 ans
5 à 7 ans
7 à 10 ans
> 10 ans
3,1
2,0
14,0
18,2
20,8
16,5
18,9
20,0
26,6
29,9
29,4
Portugal Grèce, Chypre Lux., Rés. offshores
Austr., Can., Nvelle Zél. Marchés émergents Autres développés Liqu., Autres, Non dispo.
0,5
0,7
0,6
2,6
2,9
3,9
5,7
0	4	8	12	16
n
Fonds
0	10	20	30
n
Fonds  
n
Indice de référence