Si vous recevez l’autorisation nécessaire en vue d’un rachat en nature, nous tenterons de vous fournir une sélection de titres qui correspondent le plus possible ou entièrement à la composition globale des participations du fonds au moment du traitement de la transaction.
Le Conseil peut vous demander d’accepter des titres en lieu et place d’espèces en réponse à tout ou partie d’une demande de rachat. Si vous y consentez, le FCP pourra fournir un rapport d’évaluation indépendant de son auditeur et d’autres documents.
- Réduire ou renoncer à toute commission de souscription ou montant d’investissement minimum déclaré pour tout fonds, investisseur ou demande, en particulier pour les investisseurs qui s’engagent à investir un certain montant dans le temps, dans la mesure où cela est compatible avec le principe d’égalité de traitement des porteurs de parts. Nous pouvons également autoriser les distributeurs à définir des exigences d’investissement minimum différentes.
- Réduire ou renoncer à tout ou partie des frais perçus par la société de gestion afin de réduire l’impact sur la performance. Ces renonciations peuvent s’appliquer à tout fonds ou catégorie de parts, sur toute période et dans toute mesure, tel que déterminé par la société de gestion.
- Calculer une nouvelle VNI et traiter à nouveau les transactions à cette VNI. En cas de variation importante des prix de marché affectant une partie importante des investissements d’un fonds, nous pouvons, afin de préserver les intérêts des porteurs de parts et du FCP, annuler la première valorisation et en calculer une seconde, qui sera ensuite appliquée à toutes les opérations sur les parts du fonds pour ce jour. Toute transaction déjà traitée à l’ancienne VNI sera retraitée à la VNI ultérieure.

Translation (FRES, 2022-12-01):
Si recibe la aprobación para un reembolso en especie, trataremos de proporcionarle una selección de valores que se aproxime de forma cercana o completa a la composición general de las participaciones del fondo en el momento en que se procese la operación.
El consejo puede solicitar que acepte valores en lugar de efectivo en cumplimiento de una parte o la totalidad de una solicitud de reembolso. Si acepta esto, el Fondo podrá proporcionar un informe de valoración independiente de su auditor y otra documentación.
- Reducir o renunciar a cualquier comisión de venta indicada, o importe de inversión mínimo, para cualquier fondo, inversor o solicitud, especialmente para inversores que se comprometen a invertir una determinada cantidad a lo largo del tiempo, siempre y cuando sea coherente con el trato igualitario de los partícipes. También podemos permitir que los distribuidores fijen diferentes requisitos mínimos de inversión.
- Reducir o renunciar a parte o a la totalidad de las comisiones que recibe la sociedad gestora para reducir el impacto en el rendimiento. Estas renuncias podrán aplicarse a cualquier fondo o clase de participaciones, durante cualquier periodo de tiempo y en cualquier medida, según determine la sociedad gestora.
- Calcular un nuevo valor liquidativo y reprocesar las transacciones a ese valor liquidativo. Si se ha producido un cambio sustancial en los precios de mercado que afecta a una parte sustancial de las inversiones de un fondo, podremos, con el fin de salvaguardar los intereses de los partícipes y del Fondo, cancelar la primera valoración y calcular una segunda, que se aplicará a todas las operaciones en participaciones del fondo para ese día. Cualquier transacción que ya se haya tratado con el antiguo VL se volverá a tratar con el último VL.