OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
# Performance
Over 5 Years ¹
175
175
Annual Performance (%) ¹
40
38.99  
40
150
125
100
150
125
100
20	20
0	0
75	75
-20
-20

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Performance
sur 5 ans ¹
175
175
Performance annuelle (%) ¹
40
38,99  
40
150
125
100
150
125
100
20	20
0	0
75	75
-20
-20
# Performance
Since Inception ¹
200
200
Annual Performance (%) ¹
45	45
150
100
150
100
30	30
15	15
0	0
50
01/19
07/19
01/20
07/20
01/21
07/21
50
01/22
-15
01/22/2019 -
01/31/2019
01/31/2019 -
01/31/2020
01/31/2020 -
01/31/2021
01/31/2021 -
01/31/2022
-15

Translation (ENFR, 2022-01-31):
# Performance
depuis la création ¹
200
200
Performance annuelle (%) ¹
45	45
150
100
150
100
30	30
15	15
0	0
50
1/19
7/19
1/20
7/20
1/21
7/21
50
1/22
-15
22/1/2019 -
31/1/2019
31/1/2019 -
31/1/2020
31/1/2020 -
31/1/2021
31/1/2021 -
31/1/2022
-15
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Industrials Information Technology
Health Care Materials
Consumer Discretionary
4.2
8.4
8.2
15.5
12.7
17.8
23.0
28.1
| ASML HOLDING NV | 9.37 |
| --- | --- |
| NOVO NORDISK A/S-B | 6.60 |
| DSV A/S | 6.06 |
| SIKA AG-REG | 4.70 |
| LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI | 4.27 |
| INFINEON TECHNOLOGIES AG | 4.14 |
| ATLAS COPCO AB-A SHS | 3.49 |
| ADYEN NV | 3.25 |
| ASSA ABLOY AB-B | 3.24 |
| PARTNERS GROUP HOLDING AG | 3.11 |
| Total	48.23 |

26.4
Consumer Staples
Financials Communication Services
1.2
2.5
5.5
4.2
6.1
13.7
16.9
Utilities Others
0.0
0.0
1.2
4.2
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
Denmark	
6.2
19.2
Sweden Germany Netherlands Switzerland
5.1
6.4
6.8
11.2
12.8
12.4
16.8
15.7
France United Kingdom
Ireland Luxembourg
Others
3.2
1.1
1.8
0.2
0.8
5.2
12.1
15.0
21.1
26.9
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2022-11-30):
# Structure du fonds ⁹
par secteur en %
10 principales lignes du fonds (%)
Industrie
Technologie de l'Information
Santé
Matériaux Biens de consommation
4,2
8,4
8,2
15,5
12,7
17,8
23,0
28,1
| ASML HOLDING NV | 9,37 |
| --- | --- |
| NOVO NORDISK A/S-B | 6,60 |
| DSV A/S | 6,06 |
| SIKA AG-REG | 4,70 |
| LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI | 4,27 |
| INFINEON TECHNOLOGIES AG | 4,14 |
| ATLAS COPCO AB-A SHS | 3,49 |
| ADYEN NV | 3,25 |
| ASSA ABLOY AB-B | 3,24 |
| PARTNERS GROUP HOLDING AG | 3,11 |
| Total	48,23 |

26,4
discrétionnaire Biens de consommation de
base
Financières
5,5
4,2
13,7
16,9
Services de communication
1,2
2,5
6,1
Services aux collectivités
Autres
0,0
0,0
1,2
4,2
0	10	20	30
n
Fonds  
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en %
Danemark	
6,2
19,2
Suède Allemagne Pays Bas Suisse
5,1
6,4
6,8
11,2
12,8
12,4
16,8
15,7
France Royaume-Uni
Irlande Luxembourg
Autres
3,2
1,1
1,8
0,2
0,8
5,2
12,1
15,0
21,1
26,9
0	10	20	30
n
Fonds  
n
Indice de référence
# Portfolio Structure ⁷
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Financials Industrials
Consumer Discretionary
Information Technology
13.0
12.9
12.8
16.6
15.7
19.2
21.4
Materials Utilities
Communication Services Consumer Staples
Health Care
3.4
2.3
7.7
7.2
6.5
6.1
7.7
5.3
9.9
14.8
| LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI | 7.57 |
| --- | --- |
| ASML HOLDING NV | 7.12 |
| BNP PARIBAS | 4.46 |
| SIEMENS AG-REG | 4.32 |
| SCHNEIDER ELECTRIC SE | 4.21 |
| ALLIANZ SE-REG | 4.15 |
| VINCI SA | 3.92 |
| DEUTSCHE TELEKOM AG-REG | 3.87 |
| AIR LIQUIDE SA | 3.73 |
| IBERDROLA SA | 3.62 |
| Total	46.97 |

Others
6.8
4.5
6.5
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)	Asset Allocation Breakdown (%)
| France |  | 41.5 37.2 | Equities |  |  | 100.0 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Germany | 20.0 25.4 |  |  |  |  |  |
| Netherlands | 12.7 11.5 |  |  |  |  |  |
| Spain | 6.7 6.0 |  |  |  |  |  |
| USA | 6.2 3.8 |  |  |  |  |  |
| Belgium | 3.6 1.6 |  |  |  |  |  |
| Italy | 3.4 3.8 |  |  |  |  |  |
| Finland | 2.5 2.0 |  |  |  |  |  |
| Singapore | 2.0 0.0 |  |  |  |  |  |
| Others | 1.3 8.7 |  |  |  |  |  |
|  | 0	10	20	30 n Fund  n Benchmark | 40	50 | 0	25 n Fund | 50 | 75 | 100	 125  |

Translation (ENFR, 2023-01-31):
# Structure du fonds ⁸
par secteur en %
10 principales lignes du fonds (%)
Financières Industrie
Biens de consommation
discrétionnaire
Technologie de
13,0
12,9
12,8
16,6
15,7
19,2
21,4
l'Information Matériaux
Services aux collectivités
Services de communication Biens de consommation de
base
Santé
3,4
2,3
7,7
7,2
6,5
6,1
7,7
5,3
6,8
9,9
14,8
| LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI | 7,57 |
| --- | --- |
| ASML HOLDING NV | 7,12 |
| BNP PARIBAS | 4,46 |
| SIEMENS AG-REG | 4,32 |
| SCHNEIDER ELECTRIC SE | 4,21 |
| ALLIANZ SE-REG | 4,15 |
| VINCI SA | 3,92 |
| DEUTSCHE TELEKOM AG-REG | 3,87 |
| AIR LIQUIDE SA | 3,73 |
| IBERDROLA SA | 3,62 |
| Total	46,97 |

Autres
4,5
6,5
0	10	20	30
n
Fonds  
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en %
37,2
France	
41,5
Répartition du portefeuille par type d'actifs en %
Actions	100,0
Allemagne Pays Bas Espagne Etats-Unis Belgique
Italie Finlande Singapour
6,7
6,0
6,2
3,8
3,6
1,6
3,4
3,8
2,5
2,0
2,0
0,0
12,7
11,5
20,0
25,4
Autres
1,3
8,7
0	10	20	30	40	50
n
Fonds  
n
Indice de référence
0	25	50	75	100	 125 
n
Fonds
# Key Information	Risk/ Return Ratios ¹
| ISIN / German security no. | LU1400637036 / A2A HNB |  | 3 Years | 5 Years |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark | MSCI World Total Return Net (in EUR) | Alpha (%) | -3.38 | -2.74 |
| EU SFDR Category ² | Article 6 | Beta | 1.01 | 1.01 |
| Management company | Allianz Global Investors GmbH | Coefficient of correlation | 0.98 | 0.98 |
| Custodian bank | State Street Bank International GmbH - Luxembourg branch | Information ratio | -0.99 | -0.89 |
| Launch date | 01/09/2016 | Sharpe ratio ³ | 0.60 | 0.75 |
| Net assets | 903.30 mn. EUR | Treynor ratio | 10.15 | 10.53 |
| Share class volume | 119.20 mn. EUR | Tracking error (%) | 3.42 | 3.08 |
| Financial year end | 30/9/ | Volatility (%) ⁴ | 17.13 | 14.19 |

Portfolio Structure ⁷
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Information Technology
Health Care Financials
Consumer Discretionary
Industrials
9.8
14.3
12.6
13.3
13.8
11.7
12.3
24.3
| APPLE INC | 4.25 |
| --- | --- |
| MICROSOFT CORP | 3.69 |
| AMAZON.COM INC | 2.69 |
| ALLIANZ-BE STY SRI EU EQ-WT9 | 1.33 |
| FACEBOOK INC-CLASS A | 1.33 |
| ALLIANZ BEST STY GL AC E-CA | 1.28 |
| ALLIANZ-EMG MKT EQ SRI-WT9EU | 1.27 |
| NVIDIA CORP | 1.19 |
| ALPHABET INC-CL C | 1.16 |
| ALPHABET INC-CL A | 1.16 |
| Total	19.35 |

22.5
Communication Services Consumer Staples
Materials
Real Estate
3.4
4.1
3.1
2.7
5.8
6.9
10.2
8.9
9.1
Others
5.5
5.9
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
USA
Japan United Kingdom
7.3
7.0
3.2
67.4
67.5
France Canada Switzerland Germany
Italy Netherlands
Others
3.8
3.0
3.0
3.0
3.2
2.5
2.8
2.3
2.6
2.0
0.6
1.6
1.6
7.6
7.9
0	15	30	45	60	75
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Ratios risque / bénéfice ²
|  | 3 ans | 5 ans |
| --- | --- | --- |
| Alpha (%) | -3,38 | -2,74 |
| Beta | 1,01 | 1,01 |
| Coefficient de corrélation | 0,98 | 0,98 |
| Ratio d'information | -0,99 | -0,89 |
| Ratio de Sharpe ⁴ | 0,60 | 0,75 |
| Ratio de Treynor | 10,15 | 10,53 |
| Tracking error (%) | 3,42 | 3,08 |
| Volatilité (%) ⁵ | 17,13 | 14,19 |
|  |  |  |
| Composante active (%) ⁶ |  | 54,09 |
| Rendement sur dividendes (%) ⁷ |  | 2,01 |

Structure du fonds ⁸
par secteur en %
10 principales lignes du fonds (%)
Techn. de l'Information (TI)
Santé Financières
Consom. discrétionnaire
Industrie
9,8
14,3
12,6
13,3
13,8
11,7
12,3
24,3
| APPLE INC | 4,25 |
| --- | --- |
| MICROSOFT CORP | 3,69 |
| AMAZON.COM INC | 2,69 |
| ALLIANZ-BE STY SRI EU EQ-WT9 | 1,33 |
| FACEBOOK INC-CLASS A | 1,33 |
| ALLIANZ BEST STY GL AC E-CA | 1,28 |
| ALLIANZ-EMG MKT EQ SRI-WT9EU | 1,27 |
| NVIDIA CORP | 1,19 |
| ALPHABET INC-CL C | 1,16 |
| ALPHABET INC-CL A | 1,16 |
| Total	19,35 |

22,5
Services de communication Biens de consommation de
base
Mat. prem. & mat. de prod.
Immobilier
3,4
4,1
3,1
2,7
5,8
6,9
10,2
8,9
9,1
Autres
5,5
5,9
0	10	20	30
n
Fonds  
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en %
Etats-Unis
Japon Royaume-Uni
7,3
7,0
3,2
67,4
67,5
France Canada Suisse Allemagne
Italie Pays Bas Autres
3,8
3,0
3,0
3,0
3,2
2,5
2,8
2,3
2,6
2,0
0,6
1,6
1,6
7,6
7,9
0	15	30	45	60	75
n
Fonds  
n
Indice de référence
Portfolio Structure ⁷
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Information Technology
Health Care Financials
Consumer Discretionary
Industrials
9.8
14.3
12.6
13.3
13.8
11.7
12.3
24.3

Translation (ENFR, 2021-09-30):
Structure du fonds ⁸
par secteur en %
10 principales lignes du fonds (%)
Techn. de l'Information (TI)
Santé Financières
Consom. discrétionnaire
Industrie
9,8
14,3
12,6
13,3
13,8
11,7
12,3
24,3
Benchmark
Country/Location Breakdown (%) (weighted by market value)
Duration Breakdown (%) (weighted by market value)
Netherl., Belg., Austria	18.0
0 - 1 Year
6.5
Switzerland, Scandinavia
Spain Germany France USA
United Kingdom
Italy Ireland Japan Portugal
Lux., Offshore Domiciles Austral., Can., N.Zeald.
1.3
1.2
5.3
4.1
3.4
3.1
3.0
8.3
7.5
12.2
10.5
9.5
1 - 3 Years
3 - 5 Years
5 - 7 Years
7 - 10 Years
> 10 Years
4.0
9.0
14.2
13.4
18.0
23.4
19.7
22.5
21.1
19.3
28.8
Emerging Markets Other Developed Cash, Other, NA
2.3
4.3
6.0
0	5	10	15	20

Translation (ENFR, 2023-01-31):
Indice de référence
par pays/répartition géographique en % (en fonction de la valeur sur le marché)
par duration en % (en fonction de la valeur sur le marché)
PB., Belg., Autriche	18,0
0 à 1 an
6,5
Suisse, Scandinavie
Espagne Allemagne
France Etats-Unis Royaume-Uni
5,3
8,3
7,5
12,2
10,5
9,5
1 à 3 ans
3 à 5 ans
5 à 7 ans
7 à 10 ans
4,0
9,0
14,2
18,0
23,4
19,7
22,5
28,8
Italie Irlande Japon Portugal
Lux., Rés. offshores Austr., Can., Nvelle Zél.
1,3
1,2
4,1
3,4
3,1
3,0
> 10 ans
13,4
21,1
19,3
Marchés émergents Autres développés Liqu., Autres, Non dispo.
2,3
4,3
6,0
0	5	10	15	20
# Investment Objective
The fund concentrates on stock markets in the eurozone. Depending on management's assessment of the market situation, it may utilise differing investment styles or combinations thereof. Its investment objective is to attain capital growth over the long term.

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Objectif d'investissement
Le Fonds est axé sur les marchés boursiers de la zone euro. En fonction de l’évaluation des conditions de marché par les gestionnaires, le Fonds peut avoir recours à différents styles d'investissement ou les combiner. Son objectif d'investissement consiste à générer une appréciation du capital sur le long terme.
# Investment Objective
The fund concentrates on Chinese companies with a large market capitalisation that are listed as A-shares on the stock exchanges of Shanghai or Shenzhen. A maximum of 20% of the fund's assets may be invested in equities of PRC equity markets other than the China A-Shares market (e.g. China B-Shares). Up to 10% of the fund's assets may be invested in equities outside the PRC equity markets (e.g. China H-Shares). The fund's investment objective is to attain capital growth over the long term.

Translation (ENFR, 2021-06-30):
# Objectif d'investissement
Le fonds se concentre sur les sociétés chinoises à grande capitalisation qui sont cotées en actions A sur les bourses de Shanghai ou de Shenzhen. Le fonds peut investir jusqu’à 20 % de ses actifs dans des actions des marchés d’actions de RPC autres que le marché des Actions A chinoises (par ex. Actions B chinoises). Le fonds peut investir jusqu’à 10 % de ses actifs dans des actions en dehors des Marchés d’actions de RPC (par ex. Actions H chinoises). L’objectif d’investissement du fonds consiste à générer une appréciation du capital sur le long terme.
# Portfolio Structure ²
Sector Breakdown (%)
Consumer Staples
Financials
19.0
17.9
17.7
| WULIANGYE YIBIN CO LTD-A | 4.44 |
| --- | --- |
| CONTEMPORARY AMPEREX TECHN-A | 3.70 |
| SHANXI XINGHUACUN FEN WINE-A | 3.37 |
| SHENZHEN MINDRAY BIO-MEDIC-A | 3.22 |
| WILL SEMICONDUCTOR CO LTD-A | 2.93 |
| CITIC SECURITIES CO-A | 2.79 |
| COSCO SHIPPING HOLDINGS CO-A | 2.66 |
| HANGZHOU TIGERMED CONSULTI-A | 2.64 |
| PING AN BANK CO LTD-A | 2.55 |
| EAST MONEY INFORMATION CO-A | 2.52 |
| Total	30.82 |

Top 10 Holdings (%)
Industrials Consumer Discretionary Information Technology
Health Care Materials Real Estate
Energy Others 
0.0
1.4
2.1
1.4
1.8
3.0
8.0
8.4
9.0
12.9
12.2
12.8
11.6
11.8
15.4
14.4
19.2
0	5	10	15	20
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2021-06-30):
# Structure du fonds ²
par secteur en %
| WULIANGYE YIBIN CO LTD-A | 4,44 |
| --- | --- |
| CONTEMPORARY AMPEREX TECHN-A | 3,70 |
| SHANXI XINGHUACUN FEN WINE-A | 3,37 |
| SHENZHEN MINDRAY BIO-MEDIC-A | 3,22 |
| WILL SEMICONDUCTOR CO LTD-A | 2,93 |
| CITIC SECURITIES CO-A | 2,79 |
| COSCO SHIPPING HOLDINGS CO-A | 2,66 |
| HANGZHOU TIGERMED CONSULTI-A | 2,64 |
| PING AN BANK CO LTD-A | 2,55 |
| EAST MONEY INFORMATION CO-A | 2,52 |
| Total	30,82 |

Biens de consommation de
19,0
10 principales lignes du fonds (%)
base	
17,9
Financières Industrie
Consom. discrétionnaire Techn. de l'Information (TI)
Santé Mat. prem. & mat. de prod.
Immobilier
Energie Autres 
0,0
1,4
2,1
1,4
1,8
3,0
8,0
8,4
9,0
12,9
12,2
12,8
11,6
11,8
15,4
14,4
17,7
19,2
0	5	10	15	20
n
Fonds 
n
Indice de référence
|  | 1M | 3M | S. Inc. |
| --- | --- | --- | --- |
| Fund | -0.88 | 15.79 | 0.01 |
| Benchmark | -1.45 | 9.19 | -1.45 |

Translation (ENFR, 2021-06-30):
|  | 1M | 3M | D.l'orig. |
| --- | --- | --- | --- |
| Fonds | -0,88 | 15,79 | 0,01 |
| Indice de réf. | -1,45 | 9,19 | -1,45 |
# Key Information	Risk/ Return Ratios
| ISIN / German security no. | FR0000945503 |  | 3 Years | 5 Years |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark ² | FTSE EPRA Nareit Eurozone Capped Total Return Net (in EUR) | Alpha (%) | 2.86 | 1.93 |
| EU SFDR Category | Article 6 | Beta | 0.73 | 0.76 |
| Management company | Allianz Global Investors GmbH, France branch | Coefficient of correlation | 0.96 | 0.96 |
| Investment manager | Allianz Global Investors GmbH, France branch | Information ratio | 0.39 | 0.34 |
| Custodian bank | STATE STREET BANK INTERNATIONAL GMBH – PARIS BRANCH | Sharpe ratio ³ | 0.33 | 0.54 |
| Launch date | 16/08/1988 | Treynor ratio | 7.20 | 9.71 |
| Net assets | 158.03 mn. EUR | Tracking error (%) | 7.27 | 5.71 |
| Share class volume | 135.76 mn. EUR | Volatility (%) ⁴ | 15.68 | 13.86 |

Portfolio Structure ⁷
Sector Breakdown
| Residential |  |  | 51.2 |
| --- | --- | --- | --- |
| Alternative |  | 23.5 |  |
| Logistics | 10.6 |  |  |
| Offices | 8.3 |  |  |
| Retail | 6.4 |  |  |

0	15	30	45	60
n
Fund
Country/Location Breakdown (%)
Top 7 Holdings (%)
| LEG IMMOBILIEN SE | 9.27 |
| --- | --- |
| VONOVIA SE | 8.82 |
| DEUTSCHE WOHNEN SE | 7.95 |
| ALLIANZ SECURICASH SRI | 6.98 |
| CELLNEX TELECOM SA | 6.05 |
| UNIBAIL-RODAMCO-WESTFIELD | 4.20 |
| TAG IMMOBILIEN AG | 3.99 |
| Total	47.26 |

Germany France Belgium
USA
Spain Netherlands
0.0
7.1
6.5
5.6
3.8
14.3
16.9
26.0
21.8
39.4
44.5
Finland Austria Ireland Others
2.5
2.9
4.1
0.0
2.5
0.0
1.4
0.0
0.7
0	10	20	30	40	50
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2021-06-30):
# Ratios risque / bénéfice
|  | 3 ans | 5 ans |
| --- | --- | --- |
| Alpha (%) | 2,86 | 1,93 |
| Beta | 0,73 | 0,76 |
| Coefficient de corrélation | 0,96 | 0,96 |
| Ratio d'information | 0,39 | 0,34 |
| Ratio de Sharpe ⁴ | 0,33 | 0,54 |
| Ratio de Treynor | 7,20 | 9,71 |
| Tracking error (%) | 7,27 | 5,71 |
| Volatilité (%) ⁵ | 15,68 | 13,86 |
|  |  |  |
| Composante active (%) ⁶ |  | 46,09 |
| Rendement sur dividendes (%) ⁷ |  | 2,17 |

Structure du fonds ⁸
par secteur
| Résidentiel |  |  | 51,2 |
| --- | --- | --- | --- |
| Alternatif |  | 23,5 |  |
| Logistique | 10,6 |  |  |
| Bureaux | 8,3 |  |  |
| Commerces | 6,4 |  |  |

0	15	30	45	60
n
Fonds
par pays/répartition géographique en %
7 principales lignes du fonds (%)
| LEG IMMOBILIEN SE | 9,27 |
| --- | --- |
| VONOVIA SE | 8,82 |
| DEUTSCHE WOHNEN SE | 7,95 |
| ALLIANZ SECURICASH SRI | 6,98 |
| CELLNEX TELECOM SA | 6,05 |
| UNIBAIL-RODAMCO-WESTFIELD | 4,20 |
| TAG IMMOBILIEN AG | 3,99 |
| Total	47,26 |

Allemagne
France Belgique Etats-Unis Espagne Pays Bas
0,0
7,1
6,5
5,6
3,8
14,3
16,9
26,0
21,8
39,4
44,5
Finlande Autriche Irlande Autres
2,5
2,9
4,1
0,0
2,5
0,0
1,4
0,0
0,7
0	10	20	30	40	50
n
Fonds  
n
Indice de référence
# Fee Structure
| Front-end load (%) ⁸ | 2.50 |
| --- | --- |
| All-in fee in % p.a. ⁸ | 1.20 |
| TER (%) ⁹ | 1.19 |

Opportunities
+ Diversify your equity investments with a sector-themed fund (listed property) offering stable yield potential over the long term with a defensive investment that offers a track record of more than 20 years
+ Active selection of stocks (stock picking approach)

Translation (ENFR, 2021-06-30):
# Structure des coûts
| Frais d'entrée en % ⁹ | 2,50 |
| --- | --- |
| Commision forfaitaire en % p.a. ⁹ | 1,20 |
| TFE en % ¹⁰ | 1,19 |

Opportunités
+ Une diversification de vos placements actions avec une SICAV sectorielle (immobilier coté) qui offre un potentiel rendement stable sur le long terme grâce à un investissement à caractère défensif qui présente un historique de performances de plus de 20 ans
+ Une sélection active de valeurs (gestion dite « stock picking »)
# Investment Objective
The fund concentrates on high-yielding corporate bonds of companies that are domiciled in the
| Performance Since Inception ¹ |  |  |  |  | Annual Performance (%) ¹ |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 120 |  |  |  | 120 |  | Fund |
|  |  |  |  |  | 02/28/2013 - 02/28/2014 | 6.48 |
|  |  |  |  |  | 02/28/2014 - 02/28/2015 | -0.43 |
| 110 |  |  |  | 110 | 02/28/2015 - 02/29/2016 | -15.08 |
|  |  |  |  |  | 02/29/2016 - 02/28/2017 | 19.72 |
| 100 |  |  |  | 100 | 02/28/2017 - 02/28/2018 | -0.57 |
|  |  |  |  |  | 02/28/2018 - 02/28/2019 | -2.02 |
|  |  |  |  |  | 02/28/2019 - 02/29/2020 | 2.36 |
| 90 |  |  |  | 90 | 02/29/2020 - 02/28/2021 | 1.11 |
| 07/12	02/14 | 02/16 | 02/18 | 02/20 | 02/22 | 02/28/2021 - 02/28/2022 | -1.17 |

U.S.A. Up to 20% of the fund's assets may be invested in securities that are denominated in currencies other than the US-dollar. The investment objective is long-term capital appreciation.
n
Fund (base value = 100)

Translation (ENFR, 2022-02-28):
# Objectif d'investissement
Le Fonds cible les obligations à haut rendement d’entreprises domiciliées aux États-Unis. Jusqu'à 20 % des actifs du Fonds peuvent être investis en titres libellés dans des devises autres que le dollar américain. L’objectif d’investissement consiste à accroître le capital sur le long terme.
# Investment Objective
The fund concentrates on global bonds of public or corporate issuers. Up to 60 % of fund assets may be invested in securities with a credit rating below BBB- (Standard & Poor’s classification). The proportion of asset-backed securities/mortgage-backed securities (ABS/MBS) may not exceed 40 %. Non-USD currency exposure exceeding 10 % of fund assets needs to be hedged. The investment objective is a long-term return in excess of the 3 month USD LIBOR.

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Objectif d'investissement
Le Fonds cible les obligations mondiales d’émetteurs publics ou privés. Jusqu’à 60 % des actifs du Fonds peuvent être investis dans des titres assortis d’une notation de crédit inférieure à BBB- (Standard & Poor’s). La part des titres adossés à des actifs/hypothèques (ABS/MBS) ne peut dépasser 40 %. Toute exposition à une devise autre que l’USD supérieure à 10 % des actifs du Fonds doit être couverte. L’objectif d’investissement consiste en un rendement à long terme supérieur au LIBOR à trois mois en USD.
Opportunities
+ High potential return from many different high-opportunity asset classes
+ Steady interest income on bond and money-market investments, capital gains opportunities on declining interest rates
+ Currency gains against investor currency possible
+ Possible extra returns through active management

Translation (ENFR, 2020-08-31):
Opportunités
+ Fort potentiel de rendement d'un grand nombre de catégories d'actifs prometteuses
+ Paiement courant des intérêts sur les obligations et les placements sur le marché monétaire, possibilité de plus-values en cas de baisse des taux d'intérêt
+ Gains de change possibles face à la devise des investisseurs
+ Possibilité de gains supplémentaires grâce à une gestion active
# Portfolio Structure ⁵
Asset Allocation Breakdown (%)	Top 7 Holdings (%)
| LUXEMBOURG SELEC-ACT SOLAA-E | 8.15 |
| --- | --- |
| ALLIANZ-EURO INFL LINK BD-WT | 8.12 |
| ROBECOSAM SMART ENERGY E-I E | 7.96 |
| PICTET-WATER-P EUR | 6.81 |
| LAZARD GLOB LIST INFR EQ-IA | 6.42 |
| PICTET-GLOBAL  ENVIRONME-JEUR | 5.32 |
| PICTET-TIMBER-PEUR | 4.87 |
| Total	47.65 |

Equities	68.5
Fixed Income
Others Cash
1.0
16.5
14.0
0	20	40	60	80
n
Fund

Translation (ENFR, 2022-08-31):
# Structure du fonds ⁶
Structure des fonds par type d'actifs en %	7 principales lignes du fonds (%)
| LUXEMBOURG SELEC-ACT SOLAA-E | 8,15 |
| --- | --- |
| ALLIANZ-EURO INFL LINK BD-WT | 8,12 |
| ROBECOSAM SMART ENERGY E-I E | 7,96 |
| PICTET-WATER-P EUR | 6,81 |
| LAZARD GLOB LIST INFR EQ-IA | 6,42 |
| PICTET-GLOBAL  ENVIRONME-JEUR | 5,32 |
| PICTET-TIMBER-PEUR | 4,87 |
| Total	47,65 |

Actions	68,5
Obligations
Autres Liquidités
1,0
16,5
14,0
0	20	40	60	80
n
Fonds
# Key Information	Risk/ Return Ratios
| ISIN / German security no. | DE0008481813 / 848 181 |  | 3 Years | 5 Years |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark ² | S&P Europe Large Mid Cap Value Total Return Net (in EUR) | Alpha (%) | -2.94 | -1.64 |
| EU SFDR Category ³ | Article 8 | Beta | 1.08 | 1.06 |
| Management company | Allianz Global Investors GmbH | Coefficient of correlation | 0.98 | 0.98 |
| Custodian bank | State Street Bank International GmbH | Information ratio | -0.69 | -0.44 |
| Launch date | 13/01/1997 | Sharpe ratio ⁴ | 0.06 | 0.31 |
| Net assets | 462.89 mn. EUR | Treynor ratio | 1.29 | 5.25 |
| Share class volume | 348.21 mn. EUR | Tracking error (%) | 4.29 | 3.72 |
| Financial year end | 31/12/ | Volatility (%) ⁵ | 21.82 | 17.97 |

Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Financials Energy Materials
Consumer Discretionary
Health Care
6.6
9.7
11.0
9.0
10.8
8.2
14.1
28.5
| ROYAL DUTCH SHELL PLC-A SHS | 4.74 |
| --- | --- |
| ALLIANZ SE-REG | 4.20 |
| TOTALENERGIES SE | 3.79 |
| LIBERTY GLOBAL PLC-A | 3.69 |
| PRUDENTIAL PLC | 3.31 |
| MUENCHENER RUECKVER AG-REG | 2.90 |
| BANCO SANTANDER SA | 2.81 |
| FORTUM OYJ | 2.76 |
| LUNDIN ENERGY AB | 2.75 |
| VINCI SA | 2.71 |
| Total	33.66 |

29.4
Communication Services
Industrials
7.8
6.4
7.1
10.9
9.6
Consumer Staples
Utilities
5.2
4.1
5.2
11.1
Others
3.2
2.1
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
United Kingdom
France Germany Netherlands
Finland Sweden
4.0
7.4
9.3
6.7
6.6
6.9
14.0
14.9
14.0
18.5
20.9
17.9
Switzerland
Ireland Norway Others
0.4
5.3
3.8
3.7
2.2
11.6
15.2
16.6
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Ratios risque / bénéfice
|  | 3 ans |  | 5 ans |
| --- | --- | --- | --- |
| Alpha (%) | -2,94 |  | -1,64 |
| Beta | 1,08 |  | 1,06 |
| Coefficient de corrélation | 0,98 |  | 0,98 |
| Ratio d'information | -0,69 |  | -0,44 |
| Ratio de Sharpe ⁵ | 0,06 |  | 0,31 |
| Ratio de Treynor | 1,29 |  | 5,25 |
| Tracking error (%) | 4,29 |  | 3,72 |
| Volatilité (%) ⁶ | 21,82 |  | 17,97 |
|  |  |  |  |
| Composante active (%) ⁷ |  |  | 78,02 |
| Rendement sur dividendes (%) ⁸ |  |  | 3,07 |

Structure du fonds ⁹
par secteur en %
10 principales lignes du fonds (%)
Financières
Energie Mat. prem. & mat. de prod. Consom. discrétionnaire
Santé
6,6
9,7
11,0
9,0
10,8
8,2
14,1
28,5
| ROYAL DUTCH SHELL PLC-A SHS | 4,74 |
| --- | --- |
| ALLIANZ SE-REG | 4,20 |
| TOTALENERGIES SE | 3,79 |
| LIBERTY GLOBAL PLC-A | 3,69 |
| PRUDENTIAL PLC | 3,31 |
| MUENCHENER RUECKVER AG-REG | 2,90 |
| BANCO SANTANDER SA | 2,81 |
| FORTUM OYJ | 2,76 |
| LUNDIN ENERGY AB | 2,75 |
| VINCI SA | 2,71 |
| Total	33,66 |

29,4
Services de communication
Industrie
7,8
6,4
7,1
10,9
9,6
Biens de consommation de
base
Services aux collectivités
5,2
4,1
5,2
11,1
Autres
3,2
2,1
0	10	20	30
n
Fonds 
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en %
Royaume-Uni
France Allemagne Pays Bas Finlande Suède
4,0
7,4
9,3
6,7
6,6
6,9
14,0
14,9
14,0
18,5
20,9
17,9
Suisse Irlande Norvège Autres
0,4
5,3
3,8
3,7
2,2
11,6
15,2
16,6
0	10	20	30
n
Fonds 
n
Indice de référence