# Portfolio Structure ⁶
Duration Breakdown (%) (weighted by market value)
Top 10 Holdings (%)
0 - 1 Year
1 - 3 Years
3 - 5 Years
5 - 7 Years
7 - 10 Years
> 10 Years
0.0
3.4
0.0
1.1
0.0
0.1
0.0
0.3
8
0.0
40.4
54.7
| AUTOSTRADE PER L'ITALIA EMTN FIX 6.250% 09.06.2022 | 3.72 |
| --- | --- |
| CROWN EURO HOLDINGS SA REGS FIX 0.750% 15.02.2023 | 3.17 |
| FORD MOTOR CREDIT CO LLC EMTN VAR 07.12.2022 | 2.86 |
| ENEL SPA * FIX TO FLOAT 8.750% 24.09.2073 | 2.67 |
| TELECOM ITALIA SPA EMTN FIX 5.875% 19.05.2023 | 2.66 |
| CAIXABANK SA CONV FIX TO FLOAT 6.000% 18.10.2198 | 2.53 |
| TDC HOLDING A/S EMTN STEP 5.000% 02.03.2022 | 2.41 |
| SEALED AIR CORP REGS FIX 4.500% 15.09.2023 | 2.34 |
| VOLKSWAGEN INTL FIN NV PERP FIX TO FLOAT 2.500% 20.03.219 | 2.32 |
| ZF NA CAPITAL FIX 2.750% 27.04.2023 | 2.29 |
| Total	26.97 |

100.0
0	25	50	75	100
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%) (weighted by market value)
Rating Breakdown (%) (weighted by market value) ⁷
| USA Germany Spain |  |  |  | 16.7 14.4 | 20.4 | AAA AA | 0.0 0.5 0.0 |  |  | 100.0 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Italy France Switzerland, Scandinavia |  |  | 9.5 9.1 | 14.3 |  | A BBB | 10.5 0.0 0.0 | 28.2 |  |  |
| United Kingdom Netherl., Belg., Austria Ireland | 3.0 1.8 | 5.3 |  |  |  | BB B | 0.0 0.0 |  | 52.5 |  |
| Japan | 0.9 |  |  |  |  | Others | 1.0 0.0 |  |  |  |
| Portugal Lux., Offshore Domiciles | 0.5 1.6 |  |  |  |  | Cash | 1.6 0.0 |  |  |  |
| Emerging Markets | 0.4 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
| Other Developed | 0.2 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
| Cash, Other, NA | 1.7 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |

5.8
0	10	20	30
n
Fund
0	25	50	75	100
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENFR, 2022-02-28):
# Structure du fonds ⁷
par duration en % (en fonction de la valeur sur le marché)
10 principales lignes du fonds (%)
0 à 1 an
1 à 3 ans
3 à 5 ans
5 à 7 ans
7 à 10 ans
> 10 ans
0,0
3,4
0,0
1,1
0,0
0,1
0,0
0,3
8
0,0
40,4
54,7
| AUTOSTRADE PER L'ITALIA EMTN FIX 6.250% 09.06.2022 | 3,72 |
| --- | --- |
| CROWN EURO HOLDINGS SA REGS FIX 0.750% 15.02.2023 | 3,17 |
| FORD MOTOR CREDIT CO LLC EMTN VAR 07.12.2022 | 2,86 |
| ENEL SPA * FIX TO FLOAT 8.750% 24.09.2073 | 2,67 |
| TELECOM ITALIA SPA EMTN FIX 5.875% 19.05.2023 | 2,66 |
| CAIXABANK SA CONV FIX TO FLOAT 6.000% 18.10.2198 | 2,53 |
| TDC HOLDING A/S EMTN STEP 5.000% 02.03.2022 | 2,41 |
| SEALED AIR CORP REGS FIX 4.500% 15.09.2023 | 2,34 |
| VOLKSWAGEN INTL FIN NV PERP FIX TO FLOAT 2.500% 20.03.219 | 2,32 |
| ZF NA CAPITAL FIX 2.750% 27.04.2023 | 2,29 |
| Total	26,97 |

100,0
0	25	50	75	100
n
Fonds  
n
Indice de référence
par pays/répartition géographique en % (en fonction de la valeur sur le marché)
par notations financières en % (en fonction de la valeur sur le marché) ⁸
| Etats-Unis Allemagne Espagne |  |  |  | 16,7 14,4 | 20,4 | AAA AA | 0,0 0,5 0,0 |  |  | 100,0 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Italie France Suisse, Scandinavie |  |  | 9,5 9,1 | 14,3 |  | A BBB | 10,5 0,0 0,0 | 28,2 |  |  |
| Royaume-Uni PB., Belg., Autriche Irlande | 3,0 1,8 | 5,3 |  |  |  | BB B | 0,0 0,0 |  | 52,5 |  |
| Japon | 0,9 |  |  |  |  | Autres | 1,0 0,0 |  |  |  |
| Portugal Lux., Rés. offshores | 0,5 1,6 |  |  |  |  | Liquidité | 1,6 0,0 |  |  |  |
| Marchés émergents | 0,4 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
| Autres développés | 0,2 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |
| Liqu., Autres, Non dispo. | 1,7 |  |  |  |  |  |  |  |  |  |

5,8
0	10	20	30
n
Fonds
0	25	50	75	100
n
Fonds  
n
Indice de référence