# Definitions
“2010 Law”	the Luxembourg law of 17
th 
December 2010 on undertakings for collective investment, as amended from time to time.
“Administrator”	BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch.
Subject to local regulatory approvals, with effect on 1 October 2022, BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch will cease to exist and BNP Paribas, Luxembourg Branch, as legal successor will continue to act as Administrator.
“Alternate Solutions Fund(s)”	a Fund(s) listed under “Alternate Solutions Funds” in Appendix 1.
“Application Form”	any application form provided by the Registrar and Transfer Agent
or the Distributors to be completed by subscribers for Shares.

### “Annual Management Charge” or “AMC”
the annual management fee payable to the Management Company, calculated as described in the sub-section entitled “Annual Management Charge” in the section “Charges and Expenses”.
“Articles”	the articles of incorporation of the Company, as amended from time to time.
“Auditor”	PricewaterhouseCoopers, Société cooperative.
“Business Day”	a bank business day in Luxembourg unless otherwise stated.
“CET”	Central European Time.
“China A-Shares”	shares in mainland China based companies that trade on Chinese stock exchanges.
“Commitment Approach”	a methodology used to determine global risk exposure of a fund,
whereby financial derivative instruments positions of a fund are converted into the market value of the equivalent position in the underlying asset(s) of the financial derivative instrument, allowing netting and hedging arrangements foreseen in the CESR Guidelines 10-788.

### “Common Reporting Standard” or “CRS”
global standard for the automatic exchange of financial account information, developed in the context of the OECD.
“Company”	Janus Henderson Fund, an open-ended investment company with variable capital (SICAV).
“Continental Europe”	all European countries, excluding the United Kingdom.
“Contract Note”	either a contract note or a trade confirmation.
“CSSF”	the Commission de Surveillance du Secteur Financier, the Luxembourg regulatory body for the financial sector.
“Dealing Cut-Off”	15:00 CET on any Dealing Day.
“Dealing Day”	for a deal placed before the Dealing Cut-Off on a Business Day, the Dealing Day is that Business Day; for a deal placed after the Dealing Cut-Off on a Business Day, the Dealing Day is the
following Business Day, provided in both cases the relevant Business Day does not fall on:
- a day when dealing has been suspended in the circumstances specified under the section ‘Buying, Redeeming, Switching and Transferring Shares’ of this Prospectus, in which case the Dealing Day will be the Business Day on which dealing has recommenced; or
- a day which the Management Company has determined as a non-dealing day for the relevant Funds in the best interests of Shareholders (e.g. if a significant portion of a Fund’s portfolio becomes exposed to restricted or suspended dealing due to public holiday(s) in the relevant market(s), or for other material reasons). In this case, the Dealing Day will be the Business Day immediately after the relevant non-dealing day.

The schedule of expected non-dealing days is available at www.janushenderson.com and will be updated at least semi- annually and in advance of the relevant non-dealing days shown in the schedule. However, the schedule may also be updated from time to time in the presence of exceptional circumstances in respect of specific Fund(s), where the Management Company believe it is in the best interests of the Shareholders of the relevant Fund(s).
“Depositary”	BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch.
Subject to local regulatory approvals, with effect on 1 October 2022, BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch will cease to exist and BNP Paribas, Luxembourg Branch, as legal successor will continue to act as Depositary.
“Designated Currency”	the currency denomination of the relevant Fund or Share Class.
“Directive”	EEC Directive 2009/65 of 13th July 2009 on the co-ordination of laws, regulations and administrative provisions relating to undertakings for collective investment in Transferable Securities, as amended from time to time.
“Directors”	the board of directors of the Company referred to in the section “Board of Directors”.
“Distributor(s)”	a Principal Distributor or a Sub-Distributor.
“ESG”	Environmental, social and governance
“Equity Fund(s)”	a Fund(s) listed under “Equity Funds” in Appendix 1.
“Eligible Investor(s)”	an Institutional Investor  who  also  meets  the  qualification
requirements established by a Principal Distributor from time to time.

### “European	Market	Infrastructure Regulation” or “EMIR”
EU Regulation No 648/2012 on OTC derivatives, central counterparties and trade repositories, as amended from time to time.
“EU”	the European Union.
“ETD”	Exchange traded derivatives.
“Fair Value”	an estimate of the market value of an asset (or liability) for which a market price cannot be determined because there is no open trading market on any given day for such asset (or liability).
“Forward Pricing”	the price calculated at the Valuation Point following the Dealing Cut-Off.
“Fund”	a Janus Henderson Fund sub-fund(s), each being a specific portfolio of assets, which is invested in accordance with a particular investment objective.
“GHG”	Scope 1 and 2 greenhouse gas emissions
“Group of Companies”	companies belonging to the same body of undertakings and which
must draw up consolidated accounts in accordance with Council Directive 83/349/EEC of 13
th 
June 1983 on consolidated accounts and according to recognized international accounting rules.

### “Hedged Share Class” or “Hedged Share Classes”
those Share Classes where a currency hedging strategy is applied. A Hedged Share Class is one where a substantial portion of the assets of the Fund attributable to that Share Class will be hedged into the currency of that Share Class.
“HKSCC”	the Hong Kong Securities Clearing Company Limited.
“Ineligible Investor(s)”	(a) in respect of E, G, I, P and Z Share Classes, investors or
Shareholders who are not Institutional Investors and (b) in respect of all Shares, US Persons.
“Initial Sales Charge”	as defined in the sub-section entitled “Initial Sales Charge” set out
in the section “Charges and Expenses”.
“Institutional Investor(s)”	an investor or Shareholder who qualifies as an institutional investor
within the meaning of the Article 174 of the 2010 Law such as:
- banks and other professionals of the financial sector, insurance and reinsurance companies, social security institutions and pension funds, industrial, charitable institutions, commercial and financial group companies, all subscribing on their own behalf, and the structures which such investors put into place for the management of their own assets;
- credit institutions and other professionals of the financial sector established in or outside Luxembourg investing in their own name but on behalf of Institutional Investors as defined above;
- credit institutions and other professionals of the financial sector established in or outside Luxembourg which invest in their own name but on behalf of their clients on the basis of a discretionary management mandate;
- collective investment schemes established in or outside Luxembourg;
- holding companies or similar entities, whether Luxembourg based or not, whose shareholders/beneficial owners are individual person(s) who are wealthy and may reasonably be regarded as sophisticated investors and where the purpose of the holding company is to hold important financial interests/investments for an individual or a family;
- a holding company or similar entity, whether Luxembourg based or not, which as a result of its structure, activity and substance constitutes an Institutional Investor;
- holding companies or similar entities, whether Luxembourg based or not, whose shareholders are Institutional Investors as described in the foregoing paragraphs; and/or
- national and regional governments, central banks, international or a supranational institutions and other similar organisations.

“Investment Grade”	bonds or other fixed interest securities which are rated, as at the
time of purchase, BBB- by Standard and Poor’s (“S&P”) (or equivalent rating) or better by at least one recognised rating agency, or which are, in the opinion of the Company, of comparable quality.
“Investment Manager”	Janus Henderson Investors UK Limited.
“KIID”	Key Investor Information Document.
“Management Company”	Janus Henderson Investors Europe S.A.
“Member State”	a member state of the EU.
“Money Market Instruments”	instruments normally dealt in on the money market which are liquid
and have a value which can be accurately determined at any time.
“Net Asset Value per Share”	in relation to each Share Class of any Fund, the value per Share
determined in accordance with the provisions set out in Appendix 5, section A headed “Net Asset Value Calculation”.
“OECD”	Organisation for Economic Co-operation and Development.
“Over-the-counter” or “OTC”	a security traded in some context other than on a formal exchange.
“Other Regulated Market”	a market which is regulated and amongst other criteria operates
regularly, is recognised and open to the public.
“Other State”	any state of Europe which is not a Member State or a member state of the OECD and all other countries of Europe (excluding the Russian Federation), North America, South America, Africa, Asia and Australia and Oceania.
“PRC”	People’s Republic of China
“Performance Fee”	a fee payable by a Fund in addition to the Annual Management
Charge as described in Appendix 7 of this Prospectus (if applicable).
“Performance Target”	the level of performance a Fund seeks to achieve, which may be
either before the deduction of charges (gross) or after the deduction of charges (net), over a stated period. Where stated for the relevant Fund, the Investment Manager aims to achieve an excess return above the stated benchmark or rate and, where relevant, by a specific percentage.
“Principal Distributor(s)”	Janus Henderson Investors Europe S.A. or Janus Henderson Investors UK Limited.
“Registrar and Transfer Agent”	International Financial Data Services (Luxembourg) S.A.
“Regulated Market”	as defined in the Directive 2014/65/EU of the European Parliament
and of the Council of 15 May 2014 on markets in financial instruments, as amended.
“Remuneration Policy”	as defined in the sub-section entitled “The Management Company” set out in Appendix 6.
“RMB” or “Renminbi”	the official currency of the PRC, used to denote the Chinese
currency traded in the onshore and offshore markets. All references to Chinese currency (including each of the terms “Renminbi”, “RMB”, “CNY” or “CNH”) used in this Prospectus, or in any documentation relating to investments in the Funds should be interpreted only as references to the offshore Renminbi market currency (CNH).
“Securities Lending Agent”	J.P. Morgan SE
“Service Fee”	as defined in the sub-section entitled “Share Class Service Fee” set out in the section “Charges and Expenses”.
“Settlement Day”	up to the third (3
rd
) Business Day after the applicable Dealing Cut- Off in relation to the purchase, redemption or switching of Shares.

### ‘Sustainable	Finance	Disclosure Regulation’ or ‘SFDR’
Regulation (EU) 2019/2088 of the European Parliament and of the Council of 27 November 2019 on sustainability-related disclosures in the financial service sector, as may be amended and/or supplemented from time to time.
“SFTR”	Regulation (EU) 2015/2365 of the European Parliament and the Council dated 25 November 2015 on transparency of securities financing transactions and of reuse.
“Shanghai Stock Connect”	a securities trading and clearing links programme developed by
the Hong Kong Exchanges and Clearing (“HKEx”), the Shanghai Stock Exchange (“SSE”) and the China Securities Depository and Clearing Corporation Limited (“ChinaClear”) with an aim to achieve mutual stock market access between the PRC and Hong Kong.
“Share Class”	a class of Shares of a Fund.
“Shares”	the shares of the Company in respect of any Fund issued and outstanding from time to time.
“Shareholder”	any person registered in the Company’s share register as the holder of Shares or any prospective holder of Shares.
“Shenzhen Stock Connect”	a securities trading and clearing links programme developed by the
HKEx, the Shenzhen Stock Exchange (“SZSE”) and ChinaClear with an aim to achieve mutual stock market access between the PRC and Hong Kong.
“SICAV”	société d'investissement à capital variable
“Stock Connect Programmes”	The Shanghai Stock Connect and the Shenzhen Stock Connect.
The Stock Connect Programmes comprises the Northbound link, through which a Fund may purchase and hold China A-Shares, and the Southbound link, through which investors in mainland China may purchase and hold shares listed on the HKEx. The Company will trade through the Northbound link.
“Sub-Distributor(s)”	other Janus Henderson companies, other intermediaries and other
appropriate institutions with whom a Principal Distributor has entered into an arrangement to distribute the Shares.

### Sub-Investment Manager(s)	Janus Henderson Investors US LLC (“JHIUS“)
JHIUS is a U.S. based investment management subsidiary of Janus Henderson Group. JHIUS is registered as an investment adviser with the US Securities and Exchange Commission and has been engaged in the financial services business since 1970.

### Janus Henderson Investors (Australia) Institutional Funds Management Limited (“JHIAIFML”)
JHIAIFML is an Australian based investment management, regulated by the Australian Securities & Investments Commission, and is a subsidiary of Janus Henderson Group.
Janus Henderson Investors (Singapore) Limited (“JHIS”) JHIS is a limited liability company incorporated in Singapore and is regulated by the Monetary Authority of Singapore. JHIS holds a Capital Markets Services Licence, which permits it to conduct certain regulated activities including fund management and dealing in capital markets products.
Janus Henderson Investors UK Limited is the Investment Manager of all of the Funds. The Investment Manager shares or delegates discretionary investment management functions of certain Funds to the Sub-Investment Manager(s) as follows:
| Fund(s) | Sub-Investment Manager(s) |
| --- | --- |
| Emerging Markets Fund | JHIUS |
| Global Multi-Strategy Fund | JHIUS JHIAIFML JHIS |

“Taxonomy Regulation”	Regulation (EU) 2020/852 of the European Parliament and of the
Council of 18 June 2020 on the establishment of a framework to facilitate sustainable investment, as amended from time to time.
“Transferable Securities”	-  shares and other securities equivalent to shares;
- bonds and other debt instruments; and
- any other negotiable securities which carry the right to acquire any such Transferable Securities by subscription or exchanges, with the exclusion of techniques and instruments referred to in the section “Special Investment and Hedging Techniques and Instruments” in Appendix 2.

“UCI”	an undertaking for collective investment within the meaning of Article 2 (2) of the Law.
“UCITS”	an undertaking for collective investment in Transferable Securities within the meaning of the Directive.

### “UN Global Compact Principles” or “UNGC Principles”
the United Nations’ Global Compact is a non-binding, voluntary initiative that encourages businesses and firms worldwide to adopt sustainable and socially responsible policies, and to report on their implementation. The UN Global Compact is a principle- based framework for businesses, and consists of ten principles derived from:
- The Universal Declaration of Human Rights
- The International Labour Organization’s Declaration on Fundamental Principles and Rights at Work
- The United Nations Convention Against Corruption
- The Rio Declaration on Environment and Development.

“US Person”	any US resident or other person specified in rule 902 of Regulations under the US Securities Act of 1933, as amended, or excluded from the definition of a ‘Non-United States person’ as used in Rule 4.7 of the Commodity Futures Trading Commission.
“Valuation Point”	the applicable time on a Business Day at which the Net Asset Value per Share of each Fund is calculated.
“Value at Risk (VaR)”	a measure of the potential loss to a fund due to market risk. More
particularly, VaR measures the potential loss at a given confidence level (probability) over a specific time period under normal market conditions.
“€” or “EUR”	Euro.
“¥” or “JPY”	Japanese Yen.
“£” or “GBP”	Sterling.
“$” or “USD”	US Dollars.
“S$” or “SGD”	Singapore Dollars.
“CHF”	Swiss Franc.
“BRL”	Brazilian Real.
“NOK”	Norwegian Krone.

Translation (ENIT, 2022-11-14):
# Definizioni
| “Legge del 2010” | Legge lussemburghese del 17 dicembre 2010 che disciplina gli organismi di investimento collettivo, come di volta in volta modificata. |
| --- | --- |
| “Agente amministrativo” | BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch. Subordinatamente alle approvazioni regolamentari locali, con effetto dal 1° ottobre 2022, BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch cesserà di esistere e BNP Paribas, Luxembourg Branch subentrerà come successore legale continuando ad agire quale Amministratore. |
| “Comparti alternativi” | Uno o più Comparti elencati nella sezione “Comparti alternativi” dell'Appendice 1. |
| “Modulo di adesione” | Qualsiasi Modulo di adesione fornito dall'Agente per la Registrazione e i per Trasferimenti o dai Collocatori e che i sottoscrittori di Azioni sono tenuti a compilare. |
| “Commissione di gestione annua” o “AMC” (Annual Management Charge) | La Commissione di gestione annua pagabile alla Società di gestione, calcolata come descritto al sottoparagrafo “Commissione di gestione annua” della sezione “Oneri e spese”. |
| “Statuto” | Lo Statuto della Società e sue successive modifiche. |
| “Società di revisione” | PricewaterhouseCoopers, Société cooperative. |
| “Giorno lavorativo” | Un Giorno lavorativo per le banche in Lussemburgo, salvo diversamente specificato. |
| “CET” | Ora dell’Europa centrale |
| “Azioni Cina di Classe A” | Azioni di società con sede nella Cina continentale, negoziate sulle borse valori cinesi. |
| “Approccio fondato sugli impegni (commitment approach)” | L’approccio fondato sugli impegni (commitment approach) è un metodo utilizzato per stabilire l’esposizione complessiva al rischio del Fondo; in base a tale metodo, le posizioni in strumenti finanziari derivati dei comparti vengono convertite nel valore di mercato della posizione equivalente in una o più attività sottostanti dello strumento finanziario derivato in questione, consentendo così la stipula di accordi di compensazione e di copertura previsti dagli Orientamenti dell’ESMA 10-788. |
| “Common Reporting Standard” o “CRS” | standard internazionale di scambio automatico d’informazioni su conti finanziari, sviluppato nel contesto dell'OCSE. |
| “Società” | Janus Henderson Fund, società di investimento di tipo aperto a capitale variabile (SICAV). |
| “Europa continentale” | Tutti i paesi europei eccetto il Regno Unito. |
| “Fissato bollato” | Fissato bollato o altro tipo di conferma di avvenuta contrattazione. |
| “CSSF” | Commission de Surveillance du Secteur Financier, l'organo normativo lussemburghese che disciplina il settore finanziario. |

| “Chiusura delle contrattazioni” | Ore 15.00 CET di qualsiasi Giorno di negoziazione. |
| --- | --- |
| “Giorno di negoziazione” | per una operazione disposta prima dell’Orario di chiusura delle negoziazioni in un Giorno lavorativo, il Giorno di negoziazione è quel Giorno lavorativo; per una operazione disposta dopo la chiusura delle negoziazioni in un Giorno lavorativo, il Giorno di negoziazione è il Giorno lavorativo successivo; a condizione che, in entrambi i casi, il Giorno lavorativo non sia: - un giorno in cui le negoziazioni sono sospese per circostanze di cui alla sezione "Acquisto, rimborso, conversione e trasferimento di Azioni" del presente Prospetto; in tal caso, il Giorno di negoziazione sarà il Giorno lavorativo in cui riprendono le negoziazioni; o
- un giorno indicato dalla Società di gestione come giorno di sospensione per determinati Comparti nel miglior interesse degli Azionisti (p.e. nel caso in cui una porzione significativa del portafoglio di un Comparto sia esposta a restrizioni o sospensioni delle negoziazioni a causa di festività nazionali nel/i mercato/i di riferimento, o per altre motivazioni rilevanti). In tal caso, il Giorno di negoziazione sarà il Giorno lavorativo immediatamente successivo al Giorno di sospensione delle negoziazioni in questione.
 L'elenco dei Giorni di sospensione delle negoziazioni previsti sarà disponibile sul sito www.janushenderson.com e sarà aggiornato con cadenza almeno semestrale e con anticipo rispetto ai Giorni di sospensione delle negoziazioni indicati. Tale elenco potrà inoltre essere aggiornato in presenza di circostanze eccezionali relative a uno o più Comparti qualora la Società di gestione ritenesse tale aggiornamento nel migliore interesse degli Azionisti del/dei Comparto/i interessato/i. |
| “Banca depositaria” | BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch. Subordinatamente alle approvazioni regolamentari locali, con effetto dal 1° ottobre 2022, BNP Paribas Securities Services, Luxembourg Branch cesserà di esistere e BNP Paribas, Luxembourg Branch subentrerà come successore legale continuando ad agire quale Banca Depositaria. |
| “Valuta di denominazione” | La Valuta di denominazione di un Comparto o di una Classe di azioni. |
| “Direttiva” | La Direttiva CEE 2009/65 del 13 luglio 2009 in materia di coordinamento delle leggi, normative e disposizioni amministrative che disciplinano gli organismi di investimento collettivo in Valori mobiliari, e successive modifiche. |
| “Amministratori” | Il consiglio di amministrazione della Società, cui si fa riferimento nella sezione “Il Consiglio di Amministrazione”. |
| “Collocatore/i” | Un Responsabile del collocamento o un Sub-collocatore. |
| “ESG” | Fattori ambientali, sociali e di governance |

| “Comparto/i azionario/i” | Uno o più Comparti elencati nella sezione “Comparti Azionari” dell'Appendice 1. |
| --- | --- |
| “Investitore/i ammissibile/i” | Un Investitore istituzionale che soddisfi altresì i criteri di idoneità stabiliti di volta in volta da un Responsabile del collocamento. |
| “European	Market	Infrastructure Regulation” o “EMIR” | Regolamento UE n. 648/2012 sugli strumenti derivati OTC, le controparti centrali e i repertori di dati sulle negoziazioni, e successive modifiche. |
| “UE” | L'Unione Europea. |
| “ETD” | Exchange traded derivatives. |
| “Valore equo” | Una stima del valore di mercato di una attività (o passività) per la quale non è possibile determinare un prezzo di mercato, in quanto non vi è un mercato di negoziazione aperto alle contrattazioni in un determinato giorno per tale attività (o passività). |
| “Forward Pricing"” | Il prezzo calcolato nel Momento di valutazione successivo alla Chiusura delle contrattazioni. |
| “Comparto” | Uno dei comparti di Janus Henderson Fund, ciascuno un portafoglio di attività specifico, investito conformemente a un particolare obiettivo d'investimento. |
| “GHG” | Emissioni di gas effetto serra scope 1 e 2 |
| “Gruppo di Società” | Società appartenenti allo stesso gruppo di aziende, che devono redigere bilanci consolidati in conformità con la Direttiva del Consiglio 83/349/CEE del 13 giugno 1983 in materia di bilanci consolidati, e ai sensi di principi contabili internazionali riconosciuti. |
| “Classe di azioni oggetto di Copertura” o “Classi di Azioni oggetto di copertura” | Le Classi di Azioni alle quali viene applicata una strategia di copertura valutaria. Una Classe di azioni oggetto di Copertura è una Classe di azioni per cui una porzione considerevole delle attività del Comparto attribuibili a tale Classe di azioni sarà coperta nella valuta di tale Classe di azioni. |
| “HKSCC” | Hong Kong Securities Clearing Company Limited. |
| “Investitore/i non ammissibile/i” | (a) In relazione alle Classi di Azioni E, G, I, P e Z, gli investitori o Azionisti che non sono Investitori Istituzionali e (b) in relazione a tutte le Azioni, i Soggetti statunitensi. |
| “Commissione di vendita iniziale” | Come definito nel sottoparagrafo “Commissione di vendita iniziale” della sezione “Oneri e spese”. |

| “Investitore/i istituzionale/i” | Investitore o Azionista che presenta i requisiti di un Investitore istituzionale ai sensi dell'Art. 174 della Legge del 2010, come: - banche e altri professionisti del settore finanziario, società di assicurazione e riassicurazione, istituti di previdenza sociale e fondi pensione, istituti industriali e di beneficenza, società di gruppi commerciali e finanziari, tutti sottoscritti per conto proprio, nonché le strutture istituite da tali investitori per la gestione del proprio patrimonio;
- istituti di credito e altri professionisti del settore finanziario costituiti in o al di fuori del Lussemburgo, che investono a proprio nome, ma per conto di Investitori Istituzionali come sopra definiti;
- istituti di credito e altri professionisti del settore finanziario costituiti in o al di fuori del Lussemburgo, che investono a proprio nome, ma per conto dei propri clienti in virtù di un mandato di gestione discrezionale;
- organismi d’investimento collettivo costituiti in o al di fuori del Lussemburgo;
- società controllanti o entità simili, con sede o meno in Lussemburgo, i cui azionisti/beneficiari effettivi sono persone fisiche benestanti, ragionevolmente considerabili come investitori specializzati, e purché lo scopo della controllante sia detenere cospicui interessi finanziari/investimenti per conto di un singolo o di una famiglia;
- una società controllante o entità simile, con sede o meno in Lussemburgo, che, in virtù della sua struttura, attività e sostanza, costituisce un Investitore Istituzionale;
- società controllanti o entità simili, con sede o meno in Lussemburgo, i cui azionisti sono Investitori Istituzionali come descritto nei paragrafi precedenti; e/o
- governi nazionali e regionali, banche centrali, istituzioni internazionali o sovranazionali e altre organizzazioni analoghe.
 |
| --- | --- |
| “Investment Grade” | Obbligazioni o titoli a tasso fisso che al momento dell'acquisto abbiano ricevuto da Standard & Poor's (“S&P”) un rating BBB- (o equivalente) o un rating migliore da parte di almeno un'agenzia di rating o che, a giudizio della Società, siano di qualità paragonabile. |
| “Gestore degli investimenti” | Janus Henderson Investors UK Limited |
| “KIID” | Documento contenente le informazioni chiave per gli investitori. |
| “Società di gestione” | Janus Henderson Investors Europe S.A. |
| “Stato membro” | uno Stato membro dell'UE. |

| “Strumenti del mercato monetario” | Gli strumenti regolarmente negoziati sui mercati monetari, che siano liquidi e il cui valore possa essere determinato con precisione in qualsiasi momento. |
| --- | --- |
| “Valore	patrimoniale	netto	per Azione” | In relazione a ciascuna Classe di azioni di qualunque Comparto, il valore per Azione determinato in conformità con le disposizioni stabilite nella sezione A dell'Appendice 5, “Calcolo del Valore patrimoniale netto”. |
| “OCSE” | Organizzazione per la Cooperazione e lo Sviluppo Economico. |
| “Titolo negoziato fuori borsa” o “OTC” | Un titolo negoziato in contesti diversi da borse ufficiali. |
| “Altro Mercato regolamentato” | Indica un Mercato regolamentato che, tra gli altri criteri, opera regolarmente ed è riconosciuto e aperto al pubblico. |
| “Altro Stato” | Qualunque stato europeo che non sia uno Stato membro, né uno stato appartenente all’OCSE e qualunque altro paese europeo (ad esclusione della Federazione Russa), del Nord America, dell’America del Sud, dell'Africa, dell'Asia, dell'Australia e dell’Oceania. |
| “RPC” | Repubblica Popolare Cinese. |
| “Commissione di performance” | Commissione pagabile da un Comparto in aggiunta alla Commissione di gestione annua, secondo quanto disposto nell'Appendice 7 del presente Prospetto informativo (ove applicabile). |
| “Obiettivo di performance” | il livello di performance che un Fondo intende raggiungere, prima della detrazione delle spese (al lordo) o dopo la detrazione delle spese (al netto), in un determinato periodo. Ove menzionato in relazione al Comparto in oggetto, il Gestore degli investimenti intende conseguire un extrarendimento superiore al dato di riferimento o al tasso indicato e, ove pertinente, pari a una specifica percentuale. |
| “Responsabili del collocamento” | Janus Henderson Investors Europe S.A. o Janus Henderson Investors UK Limited. |
| “Agente per le registrazioni e i per trasferimenti” | International Financial Data Services (Luxembourg) S.A. |
| “Mercato regolamentato” | secondo quanto definito dalla Direttiva 2014/65/UE del Parlamento europeo e del Consiglio, datata 15 maggio 2014, sui mercati degli strumenti finanziari, e successive modifiche. |
| “Politica di remunerazione” | Come definito nel sottoparagrafo “La Società di gestione” dell'Appendice 6. |
| “RMB” o “Renminbi” | valuta ufficiale della RPC, che denota la valuta cinese negoziata nei mercati onshore e offshore. Tutti i riferimenti alla valuta cinese (ivi inclusi ciascuno dei termini “Renminbi”, “RMB”, “CNY” o “CNH”) utilizzati nel presente Prospetto informativo o in qualsiasi documento relativo agli investimenti nei Comparti vanno interpretati esclusivamente come riferimenti alla valuta Renminbi (CNH) dei mercati offshore. |
| “Agente di prestito titoli” | J.P. Morgan SE |

| “Commissione di servizio” | Come definito nel sottoparagrafo “Commissione di servizio delle Classi di Azioni” della sezione “Oneri e spese”. |
| --- | --- |
| “Giorno di regolamento” | fino al terzo (3°) Giorno lavorativo dopo la Chiusura delle contrattazioni in relazione all'acquisto, al rimborso o alla conversione di Azioni. |
| “Informativa	sulla	finanza sostenibile” o “SFDR” | Regolamento (UE) 2019/2088 del Parlamento europeo e del Consiglio del 27 novembre 2019 sulla trasparenza in termini di sostenibilità del settore dei servizi finanziari, come di volta in volta modificato e/o integrato. |
| “SFTR” | Regolamento (UE) 2015/2365 del Parlamento europeo e del Consiglio del 25 novembre 2015 sulla trasparenza delle operazioni di finanziamento tramite titoli e del riutilizzo. |
| “Shanghai Stock Connect” | un programma di collegamenti per la negoziazione e il regolamento dei titoli sviluppato da Hong Kong Exchanges and Clearing (“HKEx”), Shanghai Stock Exchange (“SSE”) e China Securities Depository and Clearing Corporation Limited (“ChinaClear”) al fine di consentire il reciproco accesso ai mercati tra la RPC e Hong Kong. |
| “Classe di azioni” | Una Classe di azioni in un Comparto. |
| “Azioni” | Azioni della Società in relazione a qualsivoglia Comparto, di volta in volta emesse e in circolazione. |
| “Azionista” | Qualsiasi soggetto iscritto nel registro delle azioni della Società in qualità di detentore delle Azioni, ovvero qualsiasi potenziale detentore di Azioni. |
| “Shenzhen Stock Connect” | programma di collegamenti per la negoziazione e la compensazione di titoli sviluppato da HKEx, Shenzhen Stock Exchange (“SZSE”) e ChinaClear, finalizzato a dare mutuo accesso ai mercati azionari tra la RPC e Hong Kong. |
| “SICAV” | società d’investimento a capitale variabile. |
| “Programmi Stock Connect” | Shanghai Stock Connect e Shenzhen Stock Connect. I Programmi Stock Connect si articolano in una connessione per il trading verso nord (“Northbound Link”), tramite cui un Comparto può acquistare e detenere Azioni Cina di Classe A, e in una connessione per il trading verso sud (“Southbound Link”), tramite cui gli investitori della Cina continentale possono acquistare e detenere azioni quotate su HKEx. La Società negozierà tramite il collegamento Northbound. |
| “Sub-collocatore/i” | Altre società Janus Henderson, altri intermediari e altre istituzioni competenti con cui un Responsabile del collocamento abbia sottoscritto un accordo per il collocamento delle Azioni. |

| Sub-gestore/i degli Investimenti | Janus Henderson Investors US LLC ("JHIUS") JHIUS è una società di gestione degli investimenti con sede negli Stati Uniti, controllata di Janus Henderson Group. JHIUS è registrata come consulente per gli investimenti presso la Securities and Exchange Commission statunitense e opera nel settore dei servizi finanziari dal 1970. Janus Henderson Investors (Australia) Institutional Funds Management Limited (“JHIAIFML”) JHIAIFML è una società australiana per la gestione degli investimenti, regolamentata dalla Australian Securities & Investments Commission ed è una controllata del gruppo Janus Henderson. Janus Henderson Investors (Singapore) Limited (“JHIS”) JHIS è una società a responsabilità limitata costituita a Singapore e regolamentata dalla Monetary Authority of Singapore. JHIS è titolare di una Licenza di Capital Markets Services, che le consente di condurre determinate attività regolamentate e la negoziazione in prodotti dei mercati dei capitali. Janus Henderson Investors UK Limited è il Gestore degli investimenti di tutti i Comparti. Il Gestore degli investimenti condivide le azioni o delega le funzioni di gestione discrezionale degli investimenti di taluni Comparti al/ai Sub-Gestore/i degli investimenti come segue: Comparto/i	Sub-gestore/i	degli Investimenti Emerging Markets Fund	JHIUS Global	Multi-Strategy	JHIUS Fund	Dollaro	statunitense (JHIAIFML) JHIS |
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| "Regolamento sulla tassonomia" | Regolamento (UE) 2020/852 del Parlamento europeo e del Consiglio del 18 novembre 2020 sulla creazione di una struttura per facilitare l'investimento sostenibile, e successive modifiche. |
| “Valori mobiliari” | - Azioni e altri titoli equivalenti alle azioni;
- Obbligazioni e altri titoli di debito; e
- Qualsiasi altro titolo negoziabile che preveda il diritto di acquisire tali Valori mobiliari mediante sottoscrizione o scambio, ad esclusione delle tecniche e degli strumenti cui si fa riferimento nella sezione “Strumenti e tecniche speciali di investimento e Copertura del rischio” nell'Appendice 2.
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| “OIC” | un organismo di investimento collettivo in Valori mobiliari ai sensi di quanto disposto nell’Articolo 2 (2) della Legge. |
| “OICVM” | Un organismo di investimento collettivo in Valori mobiliari ai sensi di quanto disposto nella Direttiva. |

| “Principi del Global Compact delle Nazioni Unite” o “Principi UNGC” | Il Global Compact delle Nazioni Unite èun’iniziativa volontaria e non vincolante che incoraggia società e aziende di tutto il mondo ad adottare politiche sostenibili e socialmente responsabili e a fornire comunicazioni circa l’implementazione di tali politiche. Il Global Compact delle Nazioni Unite è un quadro di riferimento per le società, basato su dieci principi derivanti da: - Dichiarazione universale dei diritti umani
- Dichiarazione dell’ILO sui principi e i diritti fondamentali del lavoro
- Convenzione delle Nazioni Unite contro la corruzione
- Dichiarazione di Rio su Ambiente e Sviluppo.
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| “Soggetto statunitense” | Qualsiasi residente negli Stati Uniti o altro soggetto specificato nella regola 902 del Regolamento ai sensi della Legge Statunitense sui titoli del 1933, e successive modifiche, o soggetti che non rientrano nella definizione di “Soggetto non statunitense”, come utilizzata nella Regola 4.7 della Commodity Futures Trading Commission. |
| “Momento di valutazione” | In un Giorno lavorativo, indica l’ora in cui viene calcolato il Valore patrimoniale netto per Azione di ciascun Comparto. |
| “Value at Risk (VaR)” | misura le potenziali perdite di un Comparto dovute al rischio di mercato. Nello specifico, il VaR misura la potenziale perdita, con un certo livello di confidenza (probabilità), nell'arco di un periodo di tempo specifico e in condizioni di mercato normali. |
| “€” o “EUR” | L'euro. |
| “¥” o “JPY” | Lo yen giapponese. |
| “£” o “GBP” | La sterlina. |
| “$” o “USD” | Il dollaro statunitense. |
| “S$” o “SGD” | Il dollaro di Singapore. |
| “CHF” | Franco svizzero. |
| “BRL” | Real brasiliano. |
| “NOK” | Corona norvegese. |