# Portfolio Structure ⁷
Country/Location Breakdown (%) (weighted by market value)	Top 10 Holdings (%)
| US TREASURY N/B FIX 4.000% 31.10.2029 | 5.98 |
| --- | --- |
| US TREASURY N/B FIX 5.375% 15.02.2031 | 5.13 |
| NOTA DO TESOURO NACIONAL NTNF FIX 10.000% 01.01.2031 | 4.82 |
| US TREASURY N/B FIX 3.875% 30.11.2029 | 4.37 |
| AUSTRALIAN GOVERNMENT 140 FIX 4.500% 21.04.2033 | 4.17 |
| US TREASURY N/B FIX 2.750% 15.08.2032 | 4.17 |
| US TREASURY N/B FIX 6.125% 15.08.2029 | 3.91 |
| TREASURY BILL ZERO 27.07.2023 | 3.41 |
| US TREASURY N/B FIX 2.375% 15.05.2029 | 3.39 |
| US TREASURY N/B FIX 2.750% 31.05.2029 | 3.39 |
| Total	42.74 |

USA	57.3
Japan France Spain Ireland
Switzerland, Scandinavia Netherl., Belg., Austria United Kingdom
Italy Germany Portugal
Lux., Offshore Domiciles Austral., Can., N.Zeald. Emerging Markets Other Developed
3.6
2.5
1.9
1.8
1.8
1.2
1.1
0.4
0.4
1.2
0.3
0.1
10.3
9.1
Cash, Other, NA
7.0
0	15	30	45	60
n
Fund
Duration Breakdown (%) (weighted by market value)	Rating Breakdown (%) (weighted by market value) ⁸
| 0 - 1 Year |  | 16.9 |  |  | 100.0 | AAA |  | 54.6 | 100.0 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 1 - 3 Years | 5.1 0.0 |  |  |  |  | AA | 2.1 0.0 |  |  |
| 3 - 5 Years | 0.0 | 11.7 |  |  |  | A | 11.5 0.0 |  |  |
| 5 - 7 Years | 0.0 |  |  | 39.4 |  | BBB | 13.9 0.0 |  |  |
| 7 - 10 Years | 0.0 |  | 24.7 |  |  | BB | 8.5 0.0 |  |  |
| > 10 Years | 2.1 0.0 |  |  |  |  | B | 2.8 0.0 |  |  |
|  |  |  |  |  |  | < B | 0.1 0.0 |  |  |
|  |  |  |  |  |  | Others | 0.1 0.0 |  |  |
|  |  |  |  |  |  | Cash | 6.4 0.0 |  |  |

0	25	50	75	100
n
Fund 
n
Benchmark
0	25	50	75	100
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Struttura del fondo ⁹
Per paesi/sedi in % (ponderato in funzione del valore di mercato)	10 titoli principali in %
| US TREASURY N/B FIX 4.000% 31.10.2029 | 5,98 |
| --- | --- |
| US TREASURY N/B FIX 5.375% 15.02.2031 | 5,13 |
| NOTA DO TESOURO NACIONAL NTNF FIX 10.000% 01.01.2031 | 4,82 |
| US TREASURY N/B FIX 3.875% 30.11.2029 | 4,37 |
| AUSTRALIAN GOVERNMENT 140 FIX 4.500% 21.04.2033 | 4,17 |
| US TREASURY N/B FIX 2.750% 15.08.2032 | 4,17 |
| US TREASURY N/B FIX 6.125% 15.08.2029 | 3,91 |
| TREASURY BILL ZERO 27.07.2023 | 3,41 |
| US TREASURY N/B FIX 2.375% 15.05.2029 | 3,39 |
| US TREASURY N/B FIX 2.750% 31.05.2029 | 3,39 |
| Totale	42,74 |

Stati Uniti d'America	57,3
Giappone Francia Spagna Irlanda
Svizzera, Scandinavia
P. Bassi, Belgio, Austria
Regno Unito
Italia Germania Portogallo
Luss., Domicili Offshore Austral., Can., N.Zelan. Mercati Emergenti Altri Paesi Sviluppati
3,6
2,5
1,9
1,8
1,8
1,2
1,1
0,4
0,4
1,2
0,3
0,1
10,3
9,1
Liquidità, Altro, ND
7,0
0	15	30	45	60
n
Fondo
Per duration in % (ponderato in funzione del valore di mercato)	Per solvibilità in % (ponderato in funzione del valore di mercato) ¹⁰
| 0 - 1 Anno |  | 16,9 |  |  | 100,0 | AAA |  | 54,6 | 100,0 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 1 - 3 Anni | 5,1 0,0 |  |  |  |  | AA | 2,1 0,0 |  |  |
| 3 - 5 Anni | 0,0 | 11,7 |  |  |  | A | 11,5 0,0 |  |  |
| 5 - 7 Anni | 0,0 |  |  | 39,4 |  | BBB | 13,9 0,0 |  |  |
| 7 - 10 Anni | 0,0 |  | 24,7 |  |  | BB | 8,5 0,0 |  |  |
| > 10 Anni | 2,1 0,0 |  |  |  |  | B | 2,8 0,0 |  |  |
|  |  |  |  |  |  | < B | 0,1 0,0 |  |  |
|  |  |  |  |  |  | Non specificato | 0,1 0,0 |  |  |
|  |  |  |  |  |  | Cash | 6,4 0,0 |  |  |

0	25	50	75	100
n
Fondo  
n
Benchmark
0	25	50	75	100
n
Fondo  
n
Benchmark