OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
# Investment Objective
The fund concentrates on global bonds with a credit rating below BBB- (Standard & Poor's classification). The fund includes environmental and social factors in its investment decisions and engages specifically with high carbon emitters in order to promote climate consciousness. The proportion of asset-backed securities/mortgage-backed securities (ABS/MBS) may not exceed 20 %. Non-USD currency exposure exceeding 10 % of fund assets needs to be hedged. The investment objective is to generate income and attain long-term capital appreciation.

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Obiettivo d’investimento
Il fondo si concentra sulle obbligazioni globali con rating creditizio inferiore a BBB- (valutazione Standard & Poor's). La proporzione di titoli garantiti da attività/ipoteche (ABS/MBS) non può superare il 20%. I rischi derivanti da investimenti in valuta diversa dall'USD che eccedono il 10% del patrimonio del Fondo devono essere oggetto di copertura. Nelle sue decisioni d'investimento, il fondo include fattori ambientali e sociali e interagisce specificamente con soggetti ad elevate emissioni di carbonio al fine di sensibilizzarli sulla questione climatica.
L'obiettivo d'investimento consiste nel generare reddito e conseguire l'aumento del capitale sul lungo termine.
# Risk/ Return Ratios ¹
Alpha (%) Beta
Coefficient of correlation Information ratio
Sharpe ratio ³ Treynor ratio Tracking error (%) Volatility (%) ⁴
3 Years	5 Years
| -1.24 |
| --- |
| 1.12 |
| 0.98 |
| -0.69 |
| 0.43 |
| 3.31 |
| 1.80 |
| 8.58 |

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Indicatori di rischio/rendimento ¹
3 Anni	5 Anni
| -1,24 |
| --- |
| 1,12 |
| 0,98 |
| -0,69 |
| 0,43 |
| 3,31 |
| 1,80 |
| 8,58 |

Alpha (%) Beta
Coefficiente di correlazione Information Ratio
Sharpe Ratio ⁴ Treynor Ratio Tracking Error (%) Volatilità (%) ⁵
Opportunities
+ Particular return potential of high-yielding bonds
+ Capital gains opportunities on declining market yields
+ Currency gains against investor currency possible
+ Focus on sustainable investments
+ Broad diversification across numerous securities
+ Potential additional returns from security analysis and active management

Translation (ENIT, 2021-09-30):
Opportunità
+ Particolare potenziale di rendimento delle obbligazioni high yield
+ Opportunità di guadagno in caso dei rendimenti di mercato
+ Possibilità di conseguire utili di cambio sulla valuta d'investimento
+ Focus sugli investimenti sostenibili
+ Ampia diversificazione su numerosi singoli titoli
+ Possibilità di conseguire ricavi aggiuntivi tramite analisi dei singoli titoli e gestione attiva
# Investment Objective
The fund primarily invests in floating rate notes. The fund engages specifically with high carbon emitters in order to promote climate consciousness. The fund may invest up to 50% of its assets in non-investment grade notes. Asset-/Mortgage-Backed Securities (ABS/MBS) and investments in emerging markets may account for up to 25% of fund assets. Its investment objective is to attain capital growth over the long term.

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Obiettivo d’investimento
Il fondo investe principalmente in titoli a tasso variabile. Il fondo interagisce specificamente con soggetti ad elevate emissioni di carbonio al fine di sensibilizzarli sulla questione climatica. Il fondo può investire fino al 50% del proprio patrimonio in titoli non-investment grade. I titoli garantiti da attività/ipoteca (ABS/MBS) e gli investimenti nei mercati emergenti possono rappresentare fino al 25% del patrimonio del fondo. Il suo obiettivo d'investimento consiste nell'ottenere una crescita del capitale nel lungo termine.
# Fee Structure	Key Figures
| Front-end load (%) ⁸ | currently 3.00 (max. 5.00) |
| --- | --- |
| All-in fee in % p.a. ⁸ | currently 0.55 (max. 0.90) |
| TER (%) ⁹ | 0.60 |

| Effective Duration (%) | 0.20 |
| --- | --- |
| Yield to worst (%) ¹⁰ | 5.38 |
| Average rating | A- |

Opportunities
+ Prospect of yield above money market rates, above-average yield potential of ABS/MBS
+ Relatively high degree of price stability through short duration
+ Focus on sustainable investments
+ Broad diversification across numerous securities
+ Possible extra returns through single security analysis and active management
+ Currency gains possible in share classes not hedged against investor currency

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Sistema di commissioni	Principali indicatori
| Commissione di vendita in % ⁹ | attualmente 3,00 (max. 5,00) |
| --- | --- |
| Commissione forfetaria in % p.a. ⁹ | attualmente 0,55 (max. 0,90) |
| TER in % ¹⁰ | 0,60 |

| Duration effettiva (%) | 0,20 |
| --- | --- |
| Rendimento minimo (%) ¹¹ | 5,38 |
| Rating medio | A- |

Opportunità
+ Prospettiva di rendimenti superiori ai tassi del mercato monetario, potenziale di rendimento superiore alla media per ABS/MBS
+ Sensibilità ai tassi relativamente contenuta grazie alla duration breve
+ Focus sugli investimenti sostenibili
+ Ampia diversificazione su numerosi singoli titoli
+ Possibilità di conseguire ricavi aggiuntivi tramite analisi di singoli titoli e gestione attiva
+ Possibilità di conseguire utili di cambio sulle classi di azioni senza copertura contro la valuta d'investimento
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Information Technology
Health Care Financials
Consumer Discretionary
Industrials
9.8
14.3
12.6
13.3
13.8
11.7
12.3
24.3

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Struttura del fondo ⁸
Per settori in %
10 titoli principali in %
Informatica
Sanità Finanza
Beni di cons. non primari
Industria
9,8
14,3
12,6
13,3
13,8
11,7
12,3
24,3
# Opportunities
+ High return potential of stocks in the long run
+ Investments specifically in the domestic Chinese stock market
+ Particular potential of investments in emerging economies
+ Currency gains against investor currency possible
+ Broad diversification across numerous single securities
+ Prospect of extra returns through single security analysis and active management
+ Focus on sustainable investments

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Opportunità
+ Elevato potenziale di rendimento dei titoli sul lungo termine
+ Investimenti specifici sul mercato azionario interno cinese
+ Particolare potenziale degli investimenti nelle economie emergenti
+ Possibilità di utili di cambio sulla valuta d’investimento
+ Ampia diversificazione fra numerosi singoli titoli
+ Possibilità di extrarendimenti mediante analisi dei singoli titoli e gestione attiva
+ Focus sugli investimenti sostenibili
Benchmark (base value = 100) ²
Performance History (%) ¹
YTD	1M	3M	6M	1Y	3Y	3Y p.a.	S. Inc.	S. Inc. p.a.  2019 2020 2021 2022

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Benchmark (valore iniziale = 100) ³
Performance storica in % ²
Da inizio
anno
1M	3M	6M	1A	3A	3A p.a.	Dall’avvio	Dall’avvio
annuo
2019 2020 2021 2022
Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Information Technology Communication Services Consumer Discretionary
Industrials Health Care
Energy Materials Real Estate
Financials
4.8
6.3
7.3
4.8
6.1
5.8
3.2
1.8
2.1
2.3
0.9
1.3
0.7
12.5
21.6
45.7

Translation (ENIT, 2021-09-30):
Struttura del fondo ⁸
Per settori in %
10 titoli principali in %
Informatica Servizi di comunicazione Beni di cons. non primari
Industria Sanità Energia
Materie pr., ausil. e forn.
Immobiliare
Finanza
4,8
6,3
7,3
4,8
6,1
5,8
3,2
1,8
2,1
2,3
0,9
1,3
0,7
12,5
21,6
45,7
# Fund Manager
Christian Schneider (since 01/02/2021)
Tobias Kohls (since 01/02/2021)
Marcus Morris-Eyton (since 01/02/2021)

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Gestore del fondo
Christian Schneider (dal 01/02/2021)
Tobias Kohls (dal 01/02/2021)
Marcus Morris-Eyton (dal 01/02/2021)
# Key Information	Risk/ Return Ratios
Financial year end Accumulation on 31/12/2017 Min. investment (prospectus) Registered for sale in
30/9/
4.378 EUR
10,000,000 EUR
AE, AT, CH, DE, DK, FR, GB, GR, HK, IE, IS, LU, MO, NL, PL, SE, SG, SK

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Indicatori di rischio/rendimento
3 Anni	5 Anni
| 0,52 |
| --- |
| 1,01 |
| 0,96 |
| 0,13 |
| 0,98 |
| 13,87 |
| 4,00 |
| 14,30 |
# Investment Objective
The fund primarily invests in European equity markets. The fund includes environmental and social factors in its investment decisions and engages specifically with high carbon emitters in order to promote climate consciousness. Fund management focuses on securities it considers to have growth potential that is not fully taken into consideration in the price of the security (growth approach). The investment objective is to achieve long-term capital growth.

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Obiettivo d’investimento
Il fondo investe principalmente nei mercati azionari europei, concentrandosi in particolare su titoli il cui potenziale di crescita, a parere del gestore del fondo, è superiore a quello scontato nell'attuale prezzo del titolo (approccio "growth"). Il fondo promuove investimenti che tengono conto di criteri ambientali, sociali e di corporate governance. L'obiettivo d'investimento consiste nel conseguire una crescita di capitale a lungo termine.
# Investment Objective
The fund concentrates on global equity markets. Exposure to securities from emerging market issuers may not exceed 5 % of fund assets Depending on the market situation, fund management may follow different investment styles when selecting single stocks or may broadly diversify the underlying investment style orientations. The fund's investment objective is to attain capital growth over the long-term.

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Obiettivo d’investimento
Il fondo si concentra sui mercati azionari globali. L'esposizione a titoli di emittenti di mercati emergenti non può superare il 5% del patrimonio del fondo. In base alla situazione, i gestori del fondo possono adottare diversi stili di investimento nella selezione di singoli titoli o possono diversificare ampiamente gli orientamenti dello stile di investimento sottostante. L’obiettivo d’investimento del fondo è quello di generare una crescita del capitale in un’ottica di lungo termine.
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Information Technology
Health Care Financials
Consumer Discretionary
Industrials
9.8
14.3
12.6
13.3
13.8
11.7
12.3
24.3
| APPLE INC | 4.25 |
| --- | --- |
| MICROSOFT CORP | 3.69 |
| AMAZON.COM INC | 2.69 |
| ALLIANZ-BE STY SRI EU EQ-WT9 | 1.33 |
| FACEBOOK INC-CLASS A | 1.33 |
| ALLIANZ BEST STY GL AC E-CA | 1.28 |
| ALLIANZ-EMG MKT EQ SRI-WT9EU | 1.27 |
| NVIDIA CORP | 1.19 |
| ALPHABET INC-CL C | 1.16 |
| ALPHABET INC-CL A | 1.16 |
| Total	19.35 |

22.5
Communication Services Consumer Staples
Materials
Real Estate
3.4
4.1
3.1
2.7
5.8
6.9
10.2
8.9
9.1
Others
5.5
5.9
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
USA
Japan United Kingdom
7.3
7.0
3.2
67.4
67.5
France Canada Switzerland Germany
Italy Netherlands
Others
3.8
3.0
3.0
3.0
3.2
2.5
2.8
2.3
2.6
2.0
0.6
1.6
1.6
7.6
7.9
0	15	30	45	60	75
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Struttura del fondo ⁸
Per settori in %
10 titoli principali in %
Informatica
Sanità Finanza
Beni di cons. non primari
Industria
9,8
14,3
12,6
13,3
13,8
11,7
12,3
24,3
| APPLE INC | 4,25 |
| --- | --- |
| MICROSOFT CORP | 3,69 |
| AMAZON.COM INC | 2,69 |
| ALLIANZ-BE STY SRI EU EQ-WT9 | 1,33 |
| FACEBOOK INC-CLASS A | 1,33 |
| ALLIANZ BEST STY GL AC E-CA | 1,28 |
| ALLIANZ-EMG MKT EQ SRI-WT9EU | 1,27 |
| NVIDIA CORP | 1,19 |
| ALPHABET INC-CL C | 1,16 |
| ALPHABET INC-CL A | 1,16 |
| Totale	19,35 |

22,5
Servizi di comunicazione Beni di cons. di base Materie pr., ausil. e forn.
Immobiliare
3,4
4,1
3,1
2,7
5,8
6,9
10,2
8,9
9,1
Non specificato
Per paesi/sedi in %
5,5
5,9
0	10	20	30
n
Fondo 
n
Benchmark
Stati Uniti d'America
Giappone Regno Unito
7,3
7,0
3,2
67,4
67,5
Francia Canada Svizzera Germania
Italia Paesi Bassi
Altro
3,8
3,0
3,0
3,0
3,2
2,5
2,8
2,3
2,6
2,0
0,6
1,6
1,6
7,6
7,9
0	15	30	45	60	75
n
Fondo 
n
Benchmark
| Alpha (%) | – | – |
| --- | --- | --- |
| Beta | – | – |
| Coefficient of correlation | – | – |
| Information ratio | – | – |
| Sharpe ratio ⁴ | 1.04 | 0.31 |
| Treynor ratio | – | – |
| Tracking error (%) | – | – |
| Volatility (%) ⁵ | 3.69 | 4.63 |

Translation (ENIT, 2022-10-31):
| Alpha (%) | – | – |
| --- | --- | --- |
| Beta | – | – |
| Coefficiente di correlazione | – | – |
| Information Ratio | – | – |
| Sharpe Ratio ⁵ | 1,04 | 0,31 |
| Treynor Ratio | – | – |
| Tracking Error (%) | – | – |
| Volatilità (%) ⁶ | 3,69 | 4,63 |
USA	57.3
Japan France Spain Ireland
Switzerland, Scandinavia Netherl., Belg., Austria United Kingdom
Italy Germany Portugal
Lux., Offshore Domiciles Austral., Can., N.Zeald. Emerging Markets Other Developed
3.6
2.5
1.9
1.8
1.8
1.2
1.1
0.4
0.4
1.2
0.3
0.1
10.3
9.1
Cash, Other, NA
7.0
0	15	30	45	60

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Stati Uniti d'America	57,3
Giappone Francia Spagna Irlanda
Svizzera, Scandinavia
P. Bassi, Belgio, Austria
Regno Unito
Italia Germania Portogallo
Luss., Domicili Offshore Austral., Can., N.Zelan. Mercati Emergenti Altri Paesi Sviluppati
3,6
2,5
1,9
1,8
1,8
1,2
1,1
0,4
0,4
1,2
0,3
0,1
10,3
9,1
Liquidità, Altro, ND
7,0
0	15	30	45	60
# Portfolio Structure ⁶
Issuer/type of issue Breakdown (%) (weighted by duration)
Top 3 Holdings (%)
Emerging Markets
Corporate
1.8
0.0
98.2
| CHINA GOVERNMENT BOND INBK FIX 2.180% 25.08.2025 | 19.77 |
| --- | --- |
| CHINA GOVERNMENT BOND INBK FIX 2.440% 15.10.2027 | 15.36 |
| CHINA GOVERNMENT BOND 2216 FIX 2.500% 25.07.2027 | 11.06 |
| Total	46.19 |

100.0
0	25	50	75	100
n
Fund 
n
Benchmark
Duration Breakdown (%) (weighted by duration)
Rating Breakdown (%) (weighted by duration) ⁷
0 - 1 Year
1 - 3 Years
3 - 5 Years
5 - 7 Years
7 - 10 Years
0.0
1.8
16.2
15.7
20.9
27.5
27.9
27.8
26.5
35.7
A
Others
0.0
16.7
83.3
100.0
0	10	20	30	40
n
Fund 
n
Benchmark
0	25	50	75	100
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2022-10-31):
# Struttura del fondo ⁷
Per emittenti/tipo di obbligazione in % (ponderato in funzione della durata)
3 titoli principali in %
Mercati Emergenti Titoli corporate
1,8
0,0
98,2
| CHINA GOVERNMENT BOND INBK FIX 2.180% 25.08.2025 | 19,77 |
| --- | --- |
| CHINA GOVERNMENT BOND INBK FIX 2.440% 15.10.2027 | 15,36 |
| CHINA GOVERNMENT BOND 2216 FIX 2.500% 25.07.2027 | 11,06 |
| Totale	46,19 |

100,0
0	25	50	75	100
n
Fondo 
n
Benchmark
Per duration in % (ponderato in funzione della durata)
Per solvibilità in % (ponderato in funzione della durata) ⁸
0 - 1 Anno
1 - 3 Anni
3 - 5 Anni
5 - 7 Anni
7 - 10 Anni
0,0
1,8
16,2
15,7
20,9
27,5
27,9
27,8
26,5
35,7
A
Non specificato
0,0
16,7
83,3
100,0
0	10	20	30	40
n
Fondo 
n
Benchmark
0	25	50	75	100
n
Fondo 
n
Benchmark
# Portfolio Structure ⁶
Issuer/type of issue Breakdown (%) (weighted by duration)
Top 3 Holdings (%)
Emerging Markets
Corporate
1.8
0.0
98.2

Translation (ENIT, 2022-10-31):
# Struttura del fondo ⁷
Per emittenti/tipo di obbligazione in % (ponderato in funzione della durata)
3 titoli principali in %
Mercati Emergenti Titoli corporate
1,8
0,0
98,2
# Portfolio Structure ⁹
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Information Technology
Industrials Health Care
11.7
14.8
19.9
17.8
27.6
31.3
Consumer Discretionary
Materials Consumer Staples
Financials Communication Services
1.6
2.1
7.2
6.6
5.5
4.9
4.1
10.4
16.0
13.3
Utilities
0.0
2.9
| ASML HOLDING NV | 8.59 |
| --- | --- |
| DSV A/S | 5.80 |
| INFINEON TECHNOLOGIES AG | 4.73 |
| NOVO NORDISK A/S-B | 4.67 |
| SIKA AG-REG | 4.36 |
| PARTNERS GROUP HOLDING AG | 3.65 |
| SAP SE | 3.23 |
| ADIDAS AG | 3.08 |
| LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI | 3.06 |
| DASSAULT SYSTEMES SE | 2.99 |
| Total	44.16 |

Others
0.0
2.5
0	10	20	30	40
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
Germany	
13.0
19.7
Denmark Switzerland
Sweden Netherlands
France
6.3
5.7
7.6
13.8
13.7
11.2
10.5
16.2
18.3
United Kingdom
Ireland Spain Others
0.5
0.4
2.2
4.4
3.6
7.3
12.4
15.2
17.9
0	5	10	15	20
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Struttura del fondo ⁹
Per settori in %
10 titoli principali in %
Informatica Industria Sanità
11,7
14,8
19,9
17,8
27,6
31,3
Beni di cons. non primari Materie pr., ausil. e forn. Beni di cons. di base
Finanza Servizi di comunicazione
1,6
2,1
7,2
6,6
5,5
4,9
4,1
10,4
16,0
13,3
Servizi di pubblica utilità
0,0
2,9
| ASML HOLDING NV | 8,59 |
| --- | --- |
| DSV A/S | 5,80 |
| INFINEON TECHNOLOGIES AG | 4,73 |
| NOVO NORDISK A/S-B | 4,67 |
| SIKA AG-REG | 4,36 |
| PARTNERS GROUP HOLDING AG | 3,65 |
| SAP SE | 3,23 |
| ADIDAS AG | 3,08 |
| LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI | 3,06 |
| DASSAULT SYSTEMES SE | 2,99 |
| Totale	44,16 |

Non specificato
Per paesi/sedi in %
0,0
2,5
0	10	20	30	40
n
Fondo 
n
Benchmark
Germania	
13,0
19,7
Danimarca Svizzera Svezia Paesi Bassi
Francia
6,3
5,7
7,6
13,8
13,7
11,2
10,5
16,2
18,3
Regno Unito
Irlanda Spagna Altro
0,5
0,4
2,2
4,4
3,6
7,3
12,4
15,2
17,9
0	5	10	15	20
n
Fondo 
n
Benchmark
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Financials Information Technology
Industrials Materials
4.3
8.6
9.8
13.9
19.9
17.7
25.6
29.2
Energy
Consumer Discretionary
6.2
8.1
12.4
Health Care Consumer Staples
Real Estate
0.4
2.4
5.2
5.2
5.2
7.7
9.4
| ICICI BANK LTD | 6.73 |
| --- | --- |
| INFOSYS LTD | 6.39 |
| RELIANCE INDUSTRIES LTD | 6.21 |
| HCL TECHNOLOGIES LTD | 5.73 |
| HDFC BANK LIMITED | 4.94 |
| TATA CONSULTANCY SVCS LTD | 4.90 |
| HOUSING DEVELOPMENT FINANCE | 4.09 |
| STATE BANK OF INDIA | 3.15 |
| LARSEN & TOUBRO LTD | 3.08 |
| HINDUSTAN UNILEVER LTD | 3.02 |
| Total	48.24 |

Others
1.3
7.5
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Struttura del fondo ⁸
Per settori in %
10 titoli principali in %
Finanza Informatica Industria
Materie pr., ausil. e forn.
4,3
8,6
9,8
13,9
19,9
17,7
25,6
29,2
Energia Beni di cons. non primari
Sanità Beni di cons. di base
Immobiliare
0,4
2,4
6,2
5,2
5,2
5,2
8,1
7,7
9,4
12,4
| ICICI BANK LTD | 6,73 |
| --- | --- |
| INFOSYS LTD | 6,39 |
| RELIANCE INDUSTRIES LTD | 6,21 |
| HCL TECHNOLOGIES LTD | 5,73 |
| HDFC BANK LIMITED | 4,94 |
| TATA CONSULTANCY SVCS LTD | 4,90 |
| HOUSING DEVELOPMENT FINANCE | 4,09 |
| STATE BANK OF INDIA | 3,15 |
| LARSEN & TOUBRO LTD | 3,08 |
| HINDUSTAN UNILEVER LTD | 3,02 |
| Totale	48,24 |

Non specificato
1,3
7,5
0	10	20	30
n
Fondo 
n
Benchmark
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Industrials Information Technology
Health Care Financials Materials
Consumer Discretionary
Real Estate
8.9
8.8
7.6
6.8
6.6
5.2
13.4
11.7
13.6
11.8
16.4
25.9
29.4
Consumer Staples Communication Services
4.5
4.3
3.6
9.8
| ASM INTERNATIONAL NV | 3.57 |
| --- | --- |
| EVOTEC SE | 3.22 |
| ALLIANZ SECURICASH SRI-W | 2.63 |
| ELIS SA | 2.45 |
| VITROLIFE AB | 2.29 |
| GRAFTON GROUP PLC-UTS | 2.26 |
| HOWDEN JOINERY GROUP PLC | 2.22 |
| FISCHER (GEORG)-REG | 2.19 |
| STOREBRAND ASA | 2.08 |
| GENUS PLC | 2.05 |
| Total	24.96 |

Others
1.6
5.1
5.0
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
United Kingdom
Germany France Switzerland
Sweden Netherlands
Italy Denmark Norway Others
5.1
4.8
5.9
5.2
4.4
3.2
3.8
3.9
9.4
10.0
9.8
9.4
8.9
8.0
9.7
13.1
16.1
17.4
23.4
28.4
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Struttura del fondo ⁹
Per settori in %
10 titoli principali in %
Industria Informatica
Sanità Finanza
Materie pr., ausil. e forn. Beni di cons. non primari
Immobiliare
8,9
8,8
7,6
6,8
6,6
5,2
13,4
11,7
13,6
11,8
16,4
25,9
29,4
Beni di cons. di base Servizi di comunicazione
4,5
4,3
3,6
9,8
| ASM INTERNATIONAL NV | 3,57 |
| --- | --- |
| EVOTEC SE | 3,22 |
| ALLIANZ SECURICASH SRI-W | 2,63 |
| ELIS SA | 2,45 |
| VITROLIFE AB | 2,29 |
| GRAFTON GROUP PLC-UTS | 2,26 |
| HOWDEN JOINERY GROUP PLC | 2,22 |
| FISCHER (GEORG)-REG | 2,19 |
| STOREBRAND ASA | 2,08 |
| GENUS PLC | 2,05 |
| Totale	24,96 |

Non specificato
1,6
5,1
5,0
Per paesi/sedi in %
0	10	20	30
n
Fondo 
n
Benchmark
Regno Unito Germania Francia Svizzera Svezia Paesi Bassi
Italia Danimarca Norvegia
Altro
5,1
4,8
5,9
5,2
4,4
3,2
3,8
3,9
9,4
10,0
9,8
9,4
8,9
8,0
9,7
13,1
16,1
17,4
23,4
28,4
0	10	20	30
n
Fondo 
n
Benchmark
# Risk/ Return Ratios
3 Years	5 Years
| Alpha (%) | -0.54 | -2.70 |
| --- | --- | --- |
| Beta | 0.94 | 0.91 |
| Coefficient of correlation | 0.93 | 0.92 |
| Information ratio | -0.08 | -0.42 |
| Sharpe ratio ⁴ | 0.32 | 0.00 |
| Treynor ratio | 5.97 | 0.06 |
| Tracking error (%) | 6.66 | 6.44 |
| Volatility (%) ⁵ | 17.71 | 16.01 |

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Indicatori di rischio/rendimento
3 Anni	5 Anni
| Alpha (%) | -0,54 | -2,70 |
| --- | --- | --- |
| Beta | 0,94 | 0,91 |
| Coefficiente di correlazione | 0,93 | 0,92 |
| Information Ratio | -0,08 | -0,42 |
| Sharpe Ratio ⁶ | 0,32 | 0,00 |
| Treynor Ratio | 5,97 | 0,06 |
| Tracking Error (%) | 6,66 | 6,44 |
| Volatilità (%) ⁷ | 17,71 | 16,01 |
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Industrials Consumer Discretionary Information Technology
12.8
15.5
16.5
14.9
18.5
Financials Real Estate Health Care
7.1
7.5
11.0
11.5
10.3
14.0
16.8
Materials
Consumer Staples
6.1
7.9
5.8
Energy Others
2.0
1.4
4.2
7.0
| CAPITALAND INVESTMENT LTD/SI | 3.24 |
| --- | --- |
| POLYCAB INDIA LTD | 3.08 |
| CHAILEASE HOLDING CO LTD | 2.95 |
| SINGAPORE TECH ENGINEERING | 2.51 |
| CENTRAL PATTANA PUB CO-FOREI | 2.45 |
| CHINA STATE CONSTRUCTION INT | 2.42 |
| YANTAI JEREH OILFIELD-A | 2.27 |
| TVS MOTOR CO LTD | 2.09 |
| ZHUZHOU CRRC TIMES ELECTRIC | 1.95 |
| BANK NEGARA INDONESIA PERSER | 1.94 |
| Total	24.90 |

9.2
0	5	10	15	20
n
Fund 
n
Benchmark
Country/Location Breakdown (%)
China Taiwan India Singapore Indonesia Hong Kong Thailand Korea Vietnam Others
0.0
2.6
2.9
2.2
9.1
7.2
8.2
7.9
6.9
5.8
4.9
5.7
6.2
11.6
14.4
12.9
19.0
18.8
27.8
26.1
0	10	20	30
n
Fund 
n
Benchmark

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Struttura del fondo ¹⁰
Per settori in %
10 titoli principali in %
Industria Beni di cons. non primari Tecnologia informatica
12,8
15,5
16,5
14,9
18,5
Finanza Immobiliare
Sanità Materie pr., ausil. e forn.
Beni di cons. di base
6,1
5,8
7,1
7,5
7,9
11,0
11,5
10,3
14,0
16,8
Energia Altro
2,0
1,4
4,2
7,0
| CAPITALAND INVESTMENT LTD/SI | 3,24 |
| --- | --- |
| POLYCAB INDIA LTD | 3,08 |
| CHAILEASE HOLDING CO LTD | 2,95 |
| SINGAPORE TECH ENGINEERING | 2,51 |
| CENTRAL PATTANA PUB CO-FOREI | 2,45 |
| CHINA STATE CONSTRUCTION INT | 2,42 |
| YANTAI JEREH OILFIELD-A | 2,27 |
| TVS MOTOR CO LTD | 2,09 |
| ZHUZHOU CRRC TIMES ELECTRIC | 1,95 |
| BANK NEGARA INDONESIA PERSER | 1,94 |
| Totale	24,90 |

9,2
Per paesi/sedi in %
0	5	10	15	20
n
Fondo  
n
Benchmark
Cina Taiwan India Singapore Indonesia Hong Kong Tailandia
Corea del Sud
Vietnam
Altro
0,0
2,6
2,9
2,2
9,1
7,2
8,2
7,9
6,9
5,8
4,9
5,7
6,2
11,6
14,4
12,9
19,0
18,8
27,8
26,1
0	10	20	30
n
Fondo  
n
Benchmark
# Portfolio Structure ⁸
Sector Breakdown (%)
Top 10 Holdings (%)
Industrials Consumer Discretionary Information Technology
12.8
15.5
16.5
14.9
18.5
Financials Real Estate Health Care
7.1
7.5
11.0
11.5
10.3
14.0
16.8
Materials
Consumer Staples
6.1
7.9
5.8
Energy Others
2.0
1.4
4.2
7.0

Translation (ENIT, 2023-02-28):
# Struttura del fondo ¹⁰
Per settori in %
10 titoli principali in %
Industria Beni di cons. non primari Tecnologia informatica
12,8
15,5
16,5
14,9
18,5
Finanza Immobiliare
Sanità Materie pr., ausil. e forn.
Beni di cons. di base
6,1
5,8
7,1
7,5
7,9
11,0
11,5
10,3
14,0
16,8
Energia Altro
2,0
1,4
4,2
7,0
# Key Information	Risk/ Return Ratios
| ISIN / German security no. | LU1255922525 / A14 V86 |  | 3 Years |  | 5 Years |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark | MSCI World Small Cap Total Return Net (in GBP) | Alpha (%) | 0.88 |  |  |
| EU SFDR Category ³ | Article 6 | Beta | 0.92 |  |  |
| Management company | Allianz Global Investors GmbH | Coefficient of correlation | 0.94 |  |  |
| Investment manager | Allianz Global Investors GmbH, UK branch | Information ratio | 0.13 |  |  |
| Custodian bank | State Street Bank International GmbH - Luxembourg branch | Sharpe ratio ⁴ | 0.53 |  |  |
| Launch date | 24/07/2015 | Treynor ratio | 10.94 |  |  |
| Net assets | 225.98 mn. EUR | Tracking error (%) | 6.53 |  |  |
| Share class volume | 0.12 mn. GBP | Volatility (%) ⁵ | 18.86 |  |  |

| 0.84 |
| --- |
| 0.93 |
| 0.93 |
| 0.15 |
| 0.78 |
| 12.95 |
| 5.57 |
| 15.38 |

Financial year end
Min. investment (prospectus) Registered for sale in
30/9/
10,000,000 GBP
AT, CH, CZ, DE, DK, FI, FR, GB, HK, LU, MO, NL, NO, SE, SG

Translation (ENIT, 2021-09-30):
# Indicatori di rischio/rendimento
3 Anni	5 Anni
| 0,84 |
| --- |
| 0,93 |
| 0,93 |
| 0,15 |
| 0,78 |
| 12,95 |
| 5,57 |
| 15,38 |