# 31 March 2023
| Fund Information |
| --- |
| ISIN | IE00BSPLC413 |
| Index Name | MSCI USA Small Cap Value Weighted Index |
| Index Ticker | M1USSVW |
| Index Type | Net Total Return |
| Number of Constituents | 1,868 |


## Fund Objective
The investment objective of the Fund is to track the performance of US small capitalisation equities with a higher weighting applied to equities exhibiting low valuation characteristics.

## Index Description
| Key Facts |
| --- |
| Inception Date | 18-Feb-2015 |
| Share Class Currency | USD |
| Fund — Base Currency | USD |
| TER | 0.30% |
| Income Treatment | Accumulation |
| Replication Method | Optimised |
| UCITS Compliant | Yes |
| Domicile | Ireland |
| Investment Manager | State Street Global Advisors Europe Limited |
| Sub-Investment Manager(s) | State Street Global Advisors Trust Company |
| Fund Umbrella | SSGA SPDR ETFs Europe II plc |
| Share Class Assets (millions) | US$335.57 |
| Total Fund Assets (millions) | US$335.57 |
| ISA Eligible | Yes |
| SIPP Eligible | Yes |
| PEA Eligible | No |

The MSCI USA Small Cap Value Weighted Index is based on the traditional market capitalisation weighted parent index, the MSCI USA Small Cap Index, which includes US small cap equities. The value methodology of the Index is to re-weight each security in the parent index to emphasise those stocks with lower valuations within the parent index.

## Tax Status

### As standard, SSGA aims to meet all applicable tax reporting requirements for all of the SPDR ETFs in the following countries. Applications are made throughout the year depending on the time scale required by each local tax authority: UK, Germany, Austria, Switzerland.

## Countries of Registration

### United Kingdom, Sweden, Spain, Norway, Netherlands, Luxembourg, Italy, Ireland, Germany, France, Finland, Denmark, Austria
| Listings |
| --- |
| Exchange | Exchange Ticker | Trading Currency | iNAV Ticker | Bloomberg Code | Reuters Code | SEDOL Code |
| Deutsche Börse* | ZPRV | EUR | INZPRVE | ZPRV GY | ZPRV.DE | BSPLC85 |
| London Stock Exchange | USSC | USD | INZPRVG | USSC LN | USSC.L | BSPLC41 |
| *Denotes Primary Listing |

| Performanc | e |  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Index | Fund Gross | Difference | Fund Net | Difference |

| Top 10 Holdings | Weight (%) |
| --- | --- |
| JABIL INC | 0.67 |
| UNITED STATES STEEL CORP | 0.61 |
| PLAINS GP HOLDINGS LP-CL A | 0.58 |
| FLEX LTD | 0.55 |
| BUILDERS FIRSTSOURCE INC | 0.52 |
| JACKSON FINANCIAL INC-A | 0.49 |
| PERFORMANCE FOOD GROUP CO | 0.48 |
| UNUM GROUP | 0.47 |
| GENWORTH FINANCIAL INC-CL A | 0.46 |
| NEW YORK COMMUNITY BANCORP | 0.45 |


#### Annualised Returns (%)
| 1 Year | -7.19 | -6.92 | 0.26 | -7.20 | -0.02 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 Year | 30.77 | 30.85 | 0.07 | 30.46 | -0.32 |
| 5 Year | 8.14 | 8.26 | 0.12 | 7.94 | -0.21 |
| 10 Year | - | - | - | - | - |
| Since Inception | 7.29 | 7.41 | 0.12 | 7.09 | -0.20 |

| Sector Breakdown | Weight (%) |
| --- | --- |
| Financials | 23.85 |
| Consumer Discretionary | 17.39 |
| Industrials | 17.03 |
| Information Technology | 8.32 |
| Health Care | 6.62 |
| Materials | 6.17 |
| Real Estate | 6.09 |
| Consumer Staples | 4.41 |
| Energy | 4.26 |
| Communication Services | 3.43 |
| Utilities | 2.43 |


#### Cumulative Performance (%)
| 1 Month | -6.93 | -6.89 | 0.04 | -6.91 | 0.02 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 Month | 1.87 | 1.95 | 0.08 | 1.87 | 0.01 |
| 1 Year | -7.19 | -6.92 | 0.26 | -7.20 | -0.02 |
| 2 Year | 0.13 | 0.63 | 0.50 | 0.03 | -0.10 |
| 3 Year | 123.52 | 123.90 | 0.38 | 121.90 | -1.62 |
| 5 Year | 47.91 | 48.72 | 0.81 | 46.51 | -1.40 |
| 10 Year | - | - | - | - | - |
| Since Inception | 77.00 | 78.56 | 1.57 | 74.28 | -2.72 |


#### Calendar Performance (%)
| 2023 | 1.87 | 1.95 | 0.08 | 1.87 | 0.01 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 2022 | -10.20 | -9.96 | 0.24 | -10.23 | -0.03 |
| 2021 | 35.68 | 35.80 | 0.12 | 35.40 | -0.29 |
| 2020 | 8.95 | 8.79 | -0.16 | 8.46 | -0.49 |
| 2019 | 24.23 | 24.17 | -0.06 | 23.80 | -0.43 |
| 2018 | -14.33 | -14.05 | 0.28 | -14.31 | 0.02 |

| Country Weights | Weight (%) |
| --- | --- |
| United States | 100.00 |

|  | Fund (%) |
| --- | --- |
| Standard Deviation (3 Years) | 24.17 |
| Annualised Tracking Error (3 Years) | 0.13 |

Past performance is not an indicator of future performance. The Gross of fees do not reflect and net of fees do reflect commissions and costs incurred on the issue and redemption, or purchases and sale, of units. If the performance is calculated on the basis of Gross/net asset values that are not denominated in the accounting currency of the collective investment scheme, its value may rise or fall as a result of currency fluctuations.
When the Fund is closed according to its official Net Asset Value (NAV) calendar but, nonetheless, a significant portion of the underlying security prices can be determined, a Technical NAV is calculated. Past Performance indicated herein has

#### therefore been calculated using a Technical NAV when required, as well as the official NAV of the Fund as at each other business day for the relevant period.
Calendar year inception performance returns will be partial for the year where the inception date for either the Fund in question or the historic performance-linked Fund (whichever is the earliest) falls within that period.
| Characteristics |  |
| --- | --- |
| Number of Holdings | 1,874 |
| †Distribution Yield | - |
| Price/Earnings Ratio FY1 | 10.39 |
| Average Price/Book | 1.35 |
| Average Market Cap (M) | US$4,157.92 |
| Index Dividend Yield | 2.11% |


#### † This measures the 12 month historical dividend pay-out per share divided by the NAV.
Source: SSGA Characteristics, holdings, country allocations and sectors shown are as of date indicated at the top of this factsheet and are subject to change. Any reference to a specific company or security does not constitute a recommendation to buy, sell, hold or invest directly in such company or securities.

## Contact Us

### Visit our website at ssga.com/etfs or contact your local SPDR ETF representative. Alternatively contact our SPDR ETF Sales and Support team at spdrseurope@ssga.com.
| France & Luxembourg spdretf_france@ssga.com +33 1 44 45 40 00 | Germany spdrsgermany@ssga.com +49 69 66774 5016 |
| --- | --- |
| Italy spdretf_italia@ssga.com +39 0232066 140 | Netherlands spdr_nl@ssga.com +31 (0)20-7181071 |
| Nordics spdrseurope@ssga.com +31 (0)20-7181071 | Spain spdrseurope@ssga.com +39 0232066 140 |
| Switzerland spdrsswitzerland@ssga.com + 41 (0)44 245 70 00 | United Kingdom spdrseurope@ssga.com +44 (0) 203 395 6888 |


#### Capital Risk: Investing involves risk including the risk of loss of capital. Past performance is not a reliable indicator of future performance.

Translation (ENIT, 2023-03-31):
# 31 marzo 2023
| Informazioni sul Fondo |
| --- |
| ISIN | IE00BSPLC413 |
| Benchmark | MSCI USA Small Cap Value Weighted Index |
| Codice Indice | M1USSVW |
| Tipo Indice | Rendimento Totale Netto |
| Numero Di Componenti | 1.868 |


## Obiettivo del Fondo
L'obiettivo di investimento del Fondo è replicare la performance delle azioni statunitensi a bassa capitalizzazione, con una ponderazione maggiore dei titoli caratterizzati da valutazioni basse.

## Descrizione dell’indice
| Dati Principali |
| --- |
| Data di lancio | 18-Feb-2015 |
| Valuta della classe di azioni | USD |
| Fondo — Valuta di Base | USD |
| TER | 0,30% |
| Politica dei Dividendi | Accumulazione |
| Metodologia di Replica | Ottimizzato |
| Armonizzazione UCITS | Sì |
| Domicilio | Irlanda |
| Società di gestione | State Street Global Advisors Europe Limited |
| Società di gestione delegata | State Street Global Advisors Trust Company |
| Società Emittente | SSGA SPDR ETFs Europe II plc |
| Asset della Classe di Azioni (milioni) | US$335,57 |
| Asset Totali del Fondo (milioni) | US$335,57 |
| Idoneo ISA | Sì |
| Idoneo SIPP | Sì |
| Idoneo PEA | No |

L’Indice MSCI USA Small Cap Value Weighted si basa sull’indice originario tradizionale ponderato per la capitalizzazione di mercato, l’Indice MSCI USA Small Cap, che comprende titoli a bassa capitalizzazione statunitensi. La metodologia basata sul valore dell’Indice consiste nel riponderare ogni titolo nell’indice originario allo scopo di evidenziare nello stesso i titoli con le valutazioni
più basse.

## Regime Fiscale
Di norma, SSGA punta a soddisfare tutti i requisiti di informativa fiscale applicabili per tutti gli ETF SPDR nei paesi di seguito elencati. Le domande vengono presentate nel corso dell'intero anno a seconda dei termini previsti dalle singole autorità tributarie locali: Regno Unito, Germania, Austria, Svizzera.

## Paesi di registrazione
Svezia, Spagna, Regno Unito, Paesi Bassi, Norvegia, Lussemburgo, Italia, Irlanda, Germania, Francia, Finlandia, Danimarca, Austria
| Quotazioni |
| --- |
| Borsa | Codice Borsa | Valuta di Negoziazione | Codice iNAV | Codice Bloomberg | Codice Reuters | Codice SEDOL |
| Deutsche Börse* | ZPRV | EUR | INZPRVE | ZPRV GY | ZPRV.DE | BSPLC85 |
| London Stock Exchange | USSC | USD | INZPRVG | USSC LN | USSC.L | BSPLC41 |
| *Indicare la borsa principale |

| Performanc | e |  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Indice | Fondo Lorde | Differenza | Fondo Nette | Differenza |

| Caratteristiche |  |
| --- | --- |
| Numero di Titoli | 1.874 |
| †Distribution Yield | - |
| Rapporto prezzo/utili - FY1 | 10,39 |
| Price/Book medio | 1,35 |
| Media capitalizzazione di mercato (in Milioni) | US$4.157,92 |
| Dividend Yield dell'Indice | 2,11% |

| 1 Anno | -7,19 | -6,92 | 0,26 | -7,20 | -0,02 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 Anni | 30,77 | 30,85 | 0,07 | 30,46 | -0,32 |
| 5 Anni | 8,14 | 8,26 | 0,12 | 7,94 | -0,21 |
| 10 Anni | - | - | - | - | - |
| Dal Lancio | 7,29 | 7,41 | 0,12 | 7,09 | -0,20 |


### Performance Annualizzata (%)

### Performance Cumulativa (%)
| 1 Mese | -6,93 | -6,89 | 0,04 | -6,91 | 0,02 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 Mesi | 1,87 | 1,95 | 0,08 | 1,87 | 0,01 |
| 1 Anno | -7,19 | -6,92 | 0,26 | -7,20 | -0,02 |
| 2 Anni | 0,13 | 0,63 | 0,50 | 0,03 | -0,10 |
| 3 Anni | 123,52 | 123,90 | 0,38 | 121,90 | -1,62 |
| 5 Anni | 47,91 | 48,72 | 0,81 | 46,51 | -1,40 |
| 10 Anni | - | - | - | - | - |
| Dal Lancio | 77,00 | 78,56 | 1,57 | 74,28 | -2,72 |


### Performance (Anno Solare) (%)
| 2023 | 1,87 | 1,95 | 0,08 | 1,87 | 0,01 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 2022 | -10,20 | -9,96 | 0,24 | -10,23 | -0,03 |
| 2021 | 35,68 | 35,80 | 0,12 | 35,40 | -0,29 |
| 2020 | 8,95 | 8,79 | -0,16 | 8,46 | -0,49 |
| 2019 | 24,23 | 24,17 | -0,06 | 23,80 | -0,43 |
| 2018 | -14,33 | -14,05 | 0,28 | -14,31 | 0,02 |

|  | (%) Fondo |
| --- | --- |
| Deviazione standard (3 Anni) | 24,17 |
| Tracking Error Annualizzato (3 Anni) | 0,13 |

La performance storica non offre garanzia di rendimenti futuri. I dati di performance qui riportati non tengono conto delle commissioni e dei costi di emissione o rimborso, o acquisto e vendita, delle quote. Se la performance è calcolata sulla base di valori patrimoniali netti non denominati nella valuta di base del fondo, il suo valore potrebbe aumentare o diminuire a seguito della fluttuazione dei tassi di cambio.
Qualora il Fondo sia chiuso nel rispetto del calendario del Valore Patrimoniale Netto (VPN) ufficiale ma, ciononostante, sia possibile determinare una parte significativa dei prezzi dei titoli sottostanti, si calcola un VPN tecnico. Pertanto, i risultati ottenuti nel passato qui riportati sono stati calcolati utilizzando un VPN tecnico, ove necessario, oltre al VPN ufficiale del Fondo in ciascun altro giorno lavorativo per il periodo in esame.
| Ripartizione Per Paese | Peso (%) |
| --- | --- |
| Stati Uniti | 100,00 |

Se la data di lancio del Fondo in questione o del Fondo legato alla performance storica (la prima delle due in ordine di tempo) cade in detto periodo, i rendimenti della performance nell’anno solare del lancio saranno parziali.

### † Misura i dividendi distribuiti negli ultimi 12 mesi per azione divisi per il NAV.
Fonte: SSGA Le caratteristiche, le posizioni, le scomposizioni geografiche e settoriali indicati sono aggiornati alla data indicata nella parte superiore di questo factsheet e sono soggetti a modifiche. Qualsiasi riferimento a una società o ad un titolo specifico non costituisce una raccomandazione ad acquistare, vendere, detenere o investire direttamente in tale società o titolo.
| Le 10 Principali Posizioni | Peso (%) |
| --- | --- |
| JABIL INC | 0,67 |
| UNITED STATES STEEL CORP | 0,61 |
| PLAINS GP HOLDINGS LP-CL A | 0,58 |
| FLEX LTD | 0,55 |
| BUILDERS FIRSTSOURCE INC | 0,52 |
| JACKSON FINANCIAL INC-A | 0,49 |
| PERFORMANCE FOOD GROUP CO | 0,48 |
| UNUM GROUP | 0,47 |
| GENWORTH FINANCIAL INC-CL A | 0,46 |
| NEW YORK COMMUNITY BANCORP | 0,45 |

| Ripartizione Per Settore | Peso (%) |
| --- | --- |
| Finanziari | 23,85 |
| Beni di consumo ciclici | 17,39 |
| Industria | 17,03 |
| Information Technology | 8,32 |
| Sanità | 6,62 |
| Materiali | 6,17 |
| Immobili | 6,09 |
| Beni di consumo non ciclici | 4,41 |
| Energia | 4,26 |
| Servizi di Comunicazione | 3,43 |
| Utilities | 2,43 |


### Rischio di capitale: L’investimento implica alcuni rischi, tra i quali il rischio di perdita di capitale. La performance passata non è un indicatore affidabile di quella futura.

## Contattaci
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