OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
| Main positions✢ | Weight |  | Monthly performance contributions Best	Weight | Contribution |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| TENCENT HOLDINGS LTD (5.7) | 7.77% |  | LI NING CO LTD	2.85% | +0.86% |
| ALIBABA GROUP HOLDING LTD (4.8) | 7.39% |  | SUNNY OPTICAL TECH	3.30% | +0.86% |
| MEITUAN-CLASS B (5.0) | 5.79% |  | MEITUAN-CLASS B	5.79% | +0.67% |
| WUXI APPTEC CO LTD-A (6.2) | 3.96% |  | WUXI APPTEC CO LTD-A	3.96% | +0.54% |
| PING AN INSURANCE GROUP CO-H (7.3) | 3.85% |  | ALIBABA GROUP HOLDING LTD	7.39% | +0.53% |
| BAIDU INC - SPON ADR (5.5) SUNNY OPTICAL TECH (5.3) | 3.32% 3.30% |  | Worst	Weight | Contribution |

Translation (ENIT, 2021-06-30):
| Principali posizioni✢ | Peso |  | Contributi mensili alla performance Migliore	Peso | Contributo |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| TENCENT HOLDINGS LTD (5,7) | 7,77% |  | LI NING CO LTD	2,85% | +0,86% |
| ALIBABA GROUP HOLDING LTD (4,8) | 7,39% |  | SUNNY OPTICAL TECH	3,30% | +0,86% |
| MEITUAN-CLASS B (5,0) | 5,79% |  | MEITUAN-CLASS B	5,79% | +0,67% |
| WUXI APPTEC CO LTD-A (6,2) | 3,96% |  | WUXI APPTEC CO LTD-A	3,96% | +0,54% |
| PING AN INSURANCE GROUP CO-H (7,3) | 3,85% |  | ALIBABA GROUP HOLDING LTD	7,39% | +0,53% |
| BAIDU INC - SPON ADR (5,5) SUNNY OPTICAL TECH (5,3) | 3,32% 3,30% |  | Peggiore	Peso | Contributo |
|  | Fund | Index |
| --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |  |
| Hong Kong, SAR China |  |  |  | 46.6% | 56.4% |
| China |  |  |  | 34.9% | 25.1% |
| USA |  |  |  | 9.6% | 18.5% |
| Taiwan, Republic of China |  |  |  | 2.6% | - |
| France |  |  |  | 1.4% | - |
| Cash and equivalents |  |  |  | 4.7% | N/A |

Translation (ENIT, 2021-06-30):
|  | Fondo | Indice |
| --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |  |
| Hong Kong, SAR China |  |  |  | 46,6% | 56,4% |
| Cina |  |  |  | 34,9% | 25,1% |
| USA |  |  |  | 9,6% | 18,5% |
| Taiwan, Repubblica Cinese |  |  |  | 2,6% | - |
| Francia |  |  |  | 1,4% | - |
| Liquidità |  |  |  | 4,7% | N/A |
## Asset class breakdown
Corporate Bonds
87.4%
1.38% 2022 (5.2) and UniCredit SpA 6.95% 2022 (4.9)
Government Bonds
Equities
Cash and equivalents
4.0%
1.2%
7.4%

Translation (ENIT, 2022-10-31):
## Ripartizione per asset class
Obbligazioni corporate
87,4%
SpA 1.38% 2022 (5,2) e UniCredit SpA 6.95% 2022 (4,9)
Obbligazioni governative
Azioni
Liquidità e altro
4,0%
1,2%
7,4%
## Volatility evolution
8%
7%
6%
5%
4%
3%
2%
1%
0%
12/2017	09/2018	05/2019	02/2020	10/2020	06/202
Private sector	Govies - Peripherals eurozone Govies - G10 non eurozone	Govies - Emerging countries
Govies - Core eurozone	Forex	Cash	Overall Volatility

Translation (ENIT, 2021-06-30):
## Evoluzione della volatilità
8%
7%
6%
5%
4%
3%
2%
1%
0%
12/2017	09/2018	05/2019	02/2020	10/2020	06/202
Credito	Govies - Periferici Zona Euro Govies - G10 non Zona Euro Govies - Paesi emergenti
Govies - Core Zona Euro	Forex	Liquidità e altro	Volatilità globale
Illustrative growth of 10,000 (USD) 
(from 19/02/2021 to 28/02/2023)
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
6,000
Feb-21	May-21	Aug-21	Oct-21	Jan-22	Apr-22	Jun-22	Sep-22	Dec-22	Feb-23
Fund 7,124	Index 9,565

Translation (ENIT, 2023-02-28):
Crescita di 10.000 (USD) 
(dal 19/02/2021 al 28/02/2023)
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
6,000
Feb-21	May-21	Aug-21	Oct-21	Jan-22	Apr-22	Jun-22	Sep-22	Dec-22	Feb-23
Fondo 7,124	Indice 9,565
# FUND CHARACTERISTICS
Legal structure	Sub-fund of a SICAV Share class inception		16/06/2021
Valuation frequency	Daily
Custodian	BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX
Currency	USD
Cut off time	13:30 CET D
AuM	USDm 114.8
Recommended investment period	> 5 years
Investor type	Institutional

Translation (ENIT, 2022-09-30):
# CARATTERISTICHE DEL FONDO
Forma giuridica		Fondo di una SICAV Partenza delle classi di azioni			16/06/2021 Frequenza di valorizzazione	Tutti i giorni lavorativi Banca Depositaria BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX Valuta				USD
12,000
11,000
Limite orario per impartire ordini

## 13:30 CET G
10,000
9,000
8,000
7,000
6,000
Jun-21	Aug-21	Sep-21	Nov-21	Jan-22	Mar-22	Apr-22	Jun-22	Aug-22	Sep-22
Fondo 6,497	Indice 7,879
Patrimonio del Fondo	USDm 114,8 Orizzonte d'investimento consigliato		> 5 anni Tipologia di investitori	 Istituzionale
### * Risk free rate : Performance of LIBOR 1M CHF over the period
3 years	-0.33
Since inception	-0.02
3 years	-0.76
Since inception	-0.58

Translation (ENIT, 2020-08-31):
#### * Tasso privo di rischio : Prestazioni LIBOR 1M CHF nel periodo
3 anni	-0,33
Dal lancio	-0,02
3 anni	-0,76
Dal lancio	-0,58
## Financial characteristics
NAV (CHF)	110.62
Net assets (€M)	6,463
Bloomberg liquidity score	85.4%
Average modified duration	0.41
Volatility ex ante	3.37%
110
100
90
80
Apr-19	Dec-19	Aug-20	Apr-21	Dec-21	Aug-22
(1)€STR + 2%

Translation (ENIT, 2023-01-31):
## Indici finanziari
NAV (CHF)	110,62
Attivo Netto (m€)6.463
Bloomberg liquidity score	85,4%
Duration modificata media	0,41
Volatilità ex ante	3,37%
90
80
apr-19	dic-19	ago-20	apr-21	dic-21	ago-22
(1)€STR + 2%
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 18/07/2019 to 31/07/2023)
22,000
20,000
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
6,000
Jul-19	Dec-19	Jun-20	Nov-20	Apr-21	Oct-21	Mar-22	Sep-22	Feb-23	Jul-23
Fund 17,962	Index 14,600

Translation (ENIT, 2023-07-31):
Crescita di 10.000 (EUR) 
(dal 18/07/2019 al 31/07/2023)
22,000
20,000
18,000
16,000
14,000
12,000
10,000
8,000
6,000
Jul-19	Dec-19	Jun-20	Nov-20	Apr-21	Oct-21	Mar-22	Sep-22	Feb-23	Jul-23
Fondo 17,962	Indice 14,600
### Country breakdown
Fund	Index
Utilities	23.7%	5.4%	France	36.9%	34.0%
Industrial Goods and Services
Technology Construction and Materials
17.8%	13.2%
11.2%	12.2%
11.2%	3.8%
Italy Spain Netherlands
13.1%	6.7%
10.4%	7.3%
10.2%	14.4%
Banks
10.0%	9.7%
Finland	5.7%	3.9%
Chemicals	5.3%	7.2%
Automobiles and Parts	5.2%	4.7%
Basic Resources	4.6%	0.9%
Food, Beverage and Tobacco	2.5%	4.0%
Energy	0.5%	5.3%
Cash and equivalents	8.1%	N/A
Switzerland
Sweden Denmark Germany Norway Lithuania
5.4%	-
5.2%	-
1.7%	-
1.3%	23.8%
1.1%	-
1.0%	-

Translation (ENIT, 2023-01-31):
## Ripartizione geografica
Fondo	Indice
Utilities	23,7%	5,4%	Francia	36,9%	34,0%
Industriale Tecnologico Costruzioni
17,8%	13,2%
11,2%	12,2%
11,2%	3,8%
Italia Spagna Paesi Bassi
13,1%	6,7%
10,4%	7,3%
10,2%	14,4%
Bancario
10,0%	9,7%
Finlandia	5,7%	3,9%
Chimico	5,3%	7,2%
Automobilistico	5,2%	4,7%
Materie Prime	4,6%	0,9%
Agroalimentare, Bevande e	2,5%	4,0%
Energetico	0,5%	5,3%
Liquidità e altro	8,1%	N/A
Svizzera Svezia Danimarca Germania Norvegia Lithuania
5,4%	-
5,2%	-
1,7%	-
1,3%	23,8%
1,1%	-
1,0%	-
### PERFORMANCE DATA SHOWN REPRESENTS PAST PERFORMANCE AND IS NOT A GUARANTEE OF FUTURE RESULTS.
- Fund 58,724
- Index 53,124This share class was inactive for the period from 22/04/2004 to 29/01/2009, and during this time performance was calculated as described on page 3. The fund, formerly Vaughan Nelson U.S. Small Cap Value fund, became Vaughan Nelson U.S. Select Equity on 18 September 2017. The principal investment strategy of the Fund has changed. Please refer to the Fund's Prospectus and KIID for further information. Due to a change of strategy on 18 September 2017 , performance of the fund shown prior to this date is shown for indicative purposes only. Owing to a change in the reference index, index performance shown from inception until 18/09/2017 represents Russell 2000 Value TR USD. Performance of the reference index after 18/09/2017 represents performance of Russell 3000 TR USD.

Translation (ENIT, 2022-01-31):
### I DATI DI PERFORMANCE RIPORTATI SI RIFERISCONO AI RENDIMENTI PASSATI E NON SONO INDICATIVI DEI RISULTATI FUTURI.
- Fondo 58.724
- Indice 53.124Questa classe di azioni non era attiva per il periodo da 22/04/2004 a 29/01/2009 durante il quale la performance è stata calcolata usando la performance della classe d'investimento di riferimento descritta a pagina 3. Il fondo, in precedenza il Vaughan Nelson US Small Cap Fund, è diventato Vaughan Nelson US Select Equity il 18 settembre 2017. La strategia d'investimento principale del Fondo è stata modificata. Per ulteriori informazioni, fare riferimento al Prospetto del Fondo e al KIID. A causa di un cambiamento nelle politiche di investimento avvenuto il 18 Settembre 2017, I rendimenti del fondo prima di questa data sono illustrati solo a scopo indicativo. Per una modifica nella composizione dell'indice di riferimento, I rendimenti dalla data di partenza fino al 18/9/2017 rappresentano il Russel 2000 TR USD. I rendimenti dopo il 18/9/2017 rappresentano invece il Russel 3000 Value TR USD.
| ANNUALISED PERFORMANCE ( (Month end) | %)	Fund | Index |
| --- | --- | --- |
| 3 years | 7.26 | 7.51 |
| Since inception | 8.91 | 8.99 |

Translation (ENIT, 2022-09-30):
| RENDIMENTI ANNUALIZZATI (fine mese) | (%)	Fondo | Indice |
| --- | --- | --- |
| 3 anni | 7,26 | 7,51 |
| Dal lancio | 8,91 | 8,99 |
Equities	97.6	Dividend Yield	1.7	1.5
MAIN ISSUERS (%)	Fund
ALPHABET INC	4.7
CAPITAL ONE FINANCIAL CORP	3.2
CONOCOPHILLIPS	3.2
THOR INDUSTRIES INC	3.1
EOG RESOURCES INC	3.1
WELLS FARGO & CO	2.9
KKR & CO INC	2.9
BANK OF AMERICA CORP	2.5
COMCAST CORP	2.5
INTERCONTINENTAL EXCHANGE INC	2.4
Total	30.4
Number of issuers per portfolio	58
CAPITALIZATION BREAKDOWN (%)	Fund  Index
Funds excluded
< USD 0.5 Bln	-	0.1
USD 2 to 5 Bln	1.1	0.0
USD 5 to 10 Bln	6.7	0.6
USD 10 to 25 Bln	13.6	7.3
USD 25 to 50 Bln	20.2	12.3
> USD 50 Bln	56.0	79.6
SECTOR BREAKDOWN (%)	Fund  Index
Cash & cash equivalent	2.4	-
Performance fees	-
Minimum investment	1,000 USD or equivalent
NAV (31/07/2023)	480.85 USD
The All-in fee represents the sum of Management fees and Administration fees. For further details, please refer to the definition at the end of the document.

Translation (ENIT, 2023-07-31):
Azioni	97,6	Dividend Yield	1,7	1,5
EMITTENTI PRINCIPALI (%)	Fondo
ALPHABET INC	4,7
CAPITAL ONE FINANCIAL CORP	3,2
CONOCOPHILLIPS	3,2
THOR INDUSTRIES INC	3,1
EOG RESOURCES INC	3,1
WELLS FARGO & CO	2,9
KKR & CO INC	2,9
BANK OF AMERICA CORP	2,5
COMCAST CORP	2,5
INTERCONTINENTAL EXCHANGE INC	2,4
Total	30,4
Numero di emittenti nel portafoglio	58
Fondi esclusi
RIPARTIZIONE PER CAPITALIZZAZIONE (%)	Fondo Indice
< 0.5 Mrd USD	-	0,1
2 a 5 Mrds USD	1,1	0,0
5 a 10 Mrds USD	6,7	0,6
10 a 25 Mrds USD	13,6	7,3
25 a 50 Mrds USD	20,2	12,3
> 50 Mrds USD	56,0	79,6
Liquidità ed equivalenti	2,4	-
Commissione di performance		- Investimento minimo	1.000 USD o equivalente
NAV (31/07/2023)	480,85 USD
La commissione omnicomprensiva rappresenta la somma delle commissioni di gestione e amministrative. Per maggiori dettagli consultare la definizione alla fine del documento.
# FUND CHARACTERISTICS
Legal structure	Sub-fund of a SICAV Share class inception		24/09/2021
Valuation frequency	Daily
Custodian	BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX
Currency	USD
Cut off time	13:30 CET D
AuM	USDm 114.8
Recommended investment period	> 5 years
Investor type	Institutional

Translation (ENIT, 2022-09-30):
# CARATTERISTICHE DEL FONDO
Forma giuridica		Fondo di una SICAV Partenza delle classi di azioni			24/09/2021 Frequenza di valorizzazione	Tutti i giorni lavorativi Banca Depositaria BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX Valuta				USD
10,000
Limite orario per impartire ordini

## 13:30 CET G
9,000
8,000
7,000
6,000
5,000
Sep-21	Nov-21	Dec-21	Jan-22	Mar-22	Apr-22	May-22	Jul-22	Aug-22	Sep-22
Fondo 6,449	Indice 9,221
Patrimonio del Fondo	USDm 114,8 Orizzonte d'investimento consigliato		> 5 anni Tipologia di investitori	 Istituzionale
## Financial characteristics
NAV (€)87.10
Net assets (€M)56
Performance 
(from 28/09/2021 to 31/10/2022)
Past performance is not a guarantee of future performance
DNCA INVEST LAFITENIA SUSTAIN BB (N Share) Cumulative performance	Reference Index
(1)
110
100
90
-12.70%
-14.51%
80
Sep-21	Nov-21	Jan-22	Mar-22	May-22	Jul-22	Sep-22
(1)50% Bloomberg Barclays Euro Corporate 500 – BBB index + 50% Bloomberg Barclays Euro High Yield BB Rating only index

Translation (ENIT, 2022-10-31):
## Indici finanziari
NAV (€)	87,10
Attivo Netto (m€)56
Performance 
(dal 28/09/2021 al 30/09/2022)
Le performance passate non costituiscono in alcun modo un indicatore di quelle future
DNCA INVEST LAFITENIA SUSTAIN BB (Classe N) Performance cumulata	Indice di riferimento
(1)
110
100
90
-14,83%
-15,40%
80
set-21	nov-21	gen-22	mar-22	mag-22	lug-22	set-22
(1)50% Bloomberg Barclays Euro Corporate 500 – BBB index + 50% Bloomberg Barclays Euro High Yield BB Rating only index
|  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Fund Sharpe ratio * | 1.78 | 0.70 | 0.51 |
| Information Ratio | 0.18 | -0.35 | -0.70 |
| Alpha | 4.18 | -4.37 | -5.77 |
| Beta	0.83	1.11	1.11 R-squared	0.71	0.91	0.91 |

Translation (ENIT, 2022-01-31):
|  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Sharpe Ratio portafoglio * | 1,78 | 0,70 | 0,51 |
| Information ratio | 0,18 | -0,35 | -0,70 |
| Alfa | 4,18 | -4,37 | -5,77 |
| Beta	0,83	1,11	1,11 R-Quadro	0,71	0,91	0,91 |
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 19/06/2019 to 30/09/2022)
16,000
15,000
14,000
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
Jun-19	Oct-19	Mar-20	Jul-20	Dec-20	Apr-21	Aug-21	Jan-22	May-22	Sep-22
Fund 11,032	Index 11,269

Translation (ENIT, 2022-09-30):
Crescita di 10.000 (EUR) 
(dal 19/06/2019 al 30/09/2022)
16,000
15,000
14,000
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
Jun-19	Oct-19	Mar-20	Jul-20	Dec-20	Apr-21	Aug-21	Jan-22	May-22	Sep-22
Fondo 11,032	Indice 11,269
# FUND CHARACTERISTICS
Legal structure	Sub-fund of a SICAV Share class inception		24/09/2021
Valuation frequency	Daily
Custodian	BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX
Currency	USD
Cut off time	13:30 CET D
AuM	USDm 114.8
Recommended investment period	> 5 years
Investor type	Institutional

Translation (ENIT, 2022-09-30):
# CARATTERISTICHE DEL FONDO
| Forma giuridica | Fondo di una SICAV |
| --- | --- |
| Partenza delle classi di azioni | 24/09/2021 |
| Frequenza di valorizzazione | Tutti i giorni lavorativi |
| Banca Depositaria  BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX Valuta	USD |
| Limite orario per impartire | 13:30 CET G |

ordini
Patrimonio del Fondo	USDm 114,8 Orizzonte d'investimento consigliato		> 5 anni Tipologia di investitori	 Istituzionale
| TOTAL RETURNS	Fund % |
| --- |
| 1 month | -0.62 |
| 3 months | -0.38 |
| Year to date | -0.11 |
| 1 year | 2.00 |
| 3 years	3.74 5 years	0.49 Since inception	1.70 ANNUALISED PERFORMANCE	Fund % ( Month End ) |

Translation (ENIT, 2021-09-30):
| RENDIMENTI CUMULATI	Fondo % |
| --- |
| 1 mese | -0,62 |
| 3 mesi | -0,38 |
| Da inizio anno | -0,11 |
| 1 anno | 2,00 |
| 3 anni	3,74 5 anni	0,49 Dal lancio	1,70 RENDIMENTI ANNUALIZZATI	Fondo % ( fine mese ) |
| ANNUALISED PERFORMANCE (Quarter end) | Fund % |
| --- | --- |
| 3 years | 1.23 |
| 5 years | 0.10 |
| Since inception | 0.27 |

Translation (ENIT, 2021-09-30):
| RENDIMENTI ANNUALIZZATI (fine trimestre) | Fondo % |
| --- | --- |
| 3 anni | 1,23 |
| 5 anni | 0,10 |
| Dal lancio | 0,27 |
###### Cash & cash equivalent	9.5
Average rating between S&P, Moody’s and Fitch, using the S&P rating scale
United States	31.4
France	15.2

Translation (ENIT, 2023-01-31):
###### Liquidità ed equivalenti	9,5
Media fra i rating di S&P, Moody’s e Fitch utilizzando la scala di rating di S&P
RIPARTIZIONE PER PAESE	Fondo %
Stati Uniti	31,4
Francia	15,2
Germania	9,6
Synthetic risk indicator according to PRIIPS. 1 corresponds to the lowest level and 7 to the highest level.
Main risks: risk of capital loss, interest-rate risk, risk relating to discretionary management, credit risk, inflation risk, counterparty risk, risk relating to investments in derivative products, risk related to exchange rate, liquidity risk, equity risk, ESG risk, sustainability risk
Data as of 31 January 2023	1 / 7

Translation (ENIT, 2023-01-31):
Indicatore sintetico di rischio secondo PRIIPS. 1 corrisponde al livello più basso e 7 al livello più alto.
Principali rischi : rischio di perdita di capitale, rischio di tasso, rischio legato alla gestione discrezionale, rischio di credito, rischio di inflazione, rischio di controparte, rischio legato all'investimento in prodotti derivati, rischio di cambio, rischio di liquidità, rischio azionario, rischio ISR, rischio di sostenibilità
Dati al 31 gennaio 2023	1 / 6
Illustrative growth of 10,000 (EUR) 
(from 18/11/2019 to 31/10/2022)
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
6,000
Nov-19	Mar-20	Jul-20	Nov-20	Mar-21	Jul-21	Nov-21	Feb-22	Jun-22	Oct-22
Fund 9,514	Index 10,246

Translation (ENIT, 2022-10-31):
Crescita di 10.000 (EUR) 
(dal 18/11/2019 al 31/10/2022)
13,000
12,000
11,000
10,000
9,000
8,000
7,000
6,000
Nov-19	Mar-20	Jul-20	Nov-20	Mar-21	Jul-21	Nov-21	Feb-22	Jun-22	Oct-22
Fondo 9,514	Indice 10,246
# FUND CHARACTERISTICS
Legal structure	Sub-fund of a SICAV Share class inception		19/04/2023
Valuation frequency	Daily
Custodian	BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX
Currency	USD
Cut off time	13:30 CET D
AuM	USDm 80.4
Recommended investment period	LongTerme
Investor type	Institutional

Translation (ENIT, 2023-11-30):
# CARATTERISTICHE DEL FONDO
Forma giuridica		Fondo di una SICAV Partenza delle classi di azioni			19/04/2023 Frequenza di valorizzazione	Tutti i giorni lavorativi Banca Depositaria BROWN BROTHERS HARRIMAN LUX Valuta				USD
10,000
Limite orario per impartire ordini
13:30 CET G
9,800
9,600
Apr-23	May-23	Jun-23	Jul-23	Jul-23	Aug-23	Sep-23	Oct-23	Nov-23	Nov-23
Fondo 10,757	Indice 10,388
RENDIMENTI CUMULATI (%)	Fondo	Indice
1 mese	9,31	7,54
3 mesi	2,02	1,26
Dal lancio	7,57	3,88
Patrimonio del Fondo		 USDm 80,4 Orizzonte d'investimento consigliato		LongTerme Tipologia di investitori	Istituzionale
#### * Risk free rate : Performance of LIBOR 1M USD over the period
3 years	9.35	14.99
5 years	12.61	14.83
10 years	6.72	10.65
Since inception	6.75	7.25

Translation (ENIT, 2021-08-31):
##### * Tasso privo di rischio : Prestazioni LIBOR 1M USD nel periodo
3 anni	9,35	14,99
5 anni	12,61	14,83
10 anni	6,72	10,65
Dal lancio	6,75	7,25
Source: Natixis Investment Managers International unless otherwise indicated
Due to active management, portfolio characteristics are subject to change. References to specific securities or industries should not be considered a recommendation.
For more information about the implications of France’s Law on Energy and Climate (Loi Energie Climat), please read Ostrum AM’s latest report available on the Ostrum AM website.

Translation (ENIT, 2022-10-31):
Fonte : Natixis Investment Managers International salvo diversa indicazione
A causa della gestione attiva, le caratteristiche del portafoglio sono soggette a modifiche. I riferimenti a titoli o settori specifici non vanno considerati una raccomandazione
Per maggiori informazioni sulle sfide connesse alla legge francese sull'energia e sul clima (Loi Energie Climat), consultare l'ultima relazione di Ostrum AM, disponibile sul sito web di Ostrum AM.
#### PROPRIETARY RATING METHODOLOGY
Our proprietary ESG methodology draws on input from our partner MSCI as well as in-house research information to develop issuer ratings across each fund’s investment universe.
Our approach is based on the following principles:
- We assess ESG challenges and allocate an in-house weighting after screening for sector-specific, geographical and market cap considerations;
- We assign an ESG rating for each issuer based on its exposure to the challenges set out, and the way they are managed by the company.

Translation (ENIT, 2021-08-31):
## METODOLOGIA PROPRIETARIA DI VALUTAZIONE
La nostra metodologia ESG proprietaria, basata sulle informazioni fornite dal nostro partner MSCI e sui dati delle ricerche interne, permette di attribuire una valutazione agli emittenti che compongono l'universo di investimento di ciascun fondo.
La metodologia fa leva sui principi seguenti:
- Determinazione e ponderazione interna dei rischi ESG tenuto conto delle specificità settoriali, geografiche e di volume di capitalizzazione
- Valutazione ESG di ciascun emittente in funzione dell'esposizione ai rischi individuati e della gestione degli stessi.
Coverage: Calculated as a percentage of assets excluding cash investments
5.9
The extra-financial score - from 0 to 10, with 10 being the top score - is based on each of the E, S and G dimensions. We exclude 20% of the investment universe comprising companies with the lowest scores and with an eliminatory score on at least one of the dimensions. Issuers with an environmental or social rating of less than 1 or a governance score of under 2 are excluded. Any issuer with an overall extra-financial rating of less than 4 is also excluded.
Our methodology draws partly on primary data from an external provider. Our approach places governance at the very center of our ESG analysis and can therefore minimize certain environmental or social risks and opportunities.
Fund rating
Investment universe

Translation (ENIT, 2021-08-31):
Copertura: calcolata in percentuale delle attività esclusa la liquidità
5.9
Il punteggio extrafinanziario (tra 0 e 10, dove 10 rappresenta il punteggio migliore) si basa su ciascuno dei tre pilastri E, S e G. In seguito si procede all'esclusione del 20% dell'universo di investimento composto dalle società con le valutazioni più basse e che presentano un punteggio non idoneo per almeno uno dei pilastri. Gli emittenti con una valutazione ambientale o sociale inferiore a 1 oppure un punteggio di governance inferiore a 2 sono esclusi, così come tutti quelli con una valutazione extrafinanziaria globale inferiore a 4.
La nostra metodologia fa anche leva sui dati elementari forniti da un provider esterno. Poniamo la governance al centro dell'analisi ESG riuscendo a minimizzare determinati rischi/opportunità ambientali e sociali.
Punteggio del fondo
Universo d'investimento
### Country breakdown
Fund	Index
Utilities	31.4%	5.7%	France	33.5%	34.3%
Industrial Goods and Services Construction and Materials
Technology
19.4%	14.2%
18.4%	3.8%
12.2%	13.7%
Italy	18.2%	7.2%
Netherlands	8.5%	16.5%
Spain	7.7%	8.2%
Banks	7.0%	10.2%	Switzerland	6.3%	-
Basic Resources Automobiles and Parts
Energy
5.8%	0.9%
2.1%	4.9%
0.0%	5.1%
Finland	6.2%	2.8%
Sweden	6.1%	0.8%
Portugal	5.5%	0.4%
Cash and equivalents	3.8%	N/A
Germany	4.0%	24.8%
Lithuania	0.5%	-

Translation (ENIT, 2023-12-29):
## Ripartizione geografica
Fondo	Indice
Utilities	31,4%	5,7%	Francia	33,5%	34,3%
Industriale Costruzioni Tecnologico
19,4%	14,2%
18,4%	3,8%
12,2%	13,7%
Italia	18,2%	7,2%
Paesi Bassi	8,5%	16,5%
Spagna	7,7%	8,2%
Bancario	7,0%	10,2%	Svizzera	6,3%	-
Materie Prime Automobilistico
Energetico
5,8%	0,9%
2,1%	4,9%
0,0%	5,1%
Finlandia	6,2%	2,8%
Svezia	6,1%	0,8%
Portogallo	5,5%	0,4%
Liquidità e altro	3,8%	N/A
Germania	4,0%	24,8%
Lithuania	0,5%	-
### SDG's exposure(3) (% of revenues)
Sustainable transitions exposure(4)
71.2%
7	40.2%
12	6.6%
1.8%
1.1%
9	4.5%	0.9%
58.8%
11	3.7%
No exposure	41.2%
Number of holdings	Revenues

Translation (ENIT, 2023-12-29):
## Esposizione degli SDG(3) (% delle vendite)
Esposizione a transizioni sostenibili(4)
71,2%
7	40,2%
12	6,6%
1,8%
1,1%
9	4,5%	0,9%
58,8%
11	3,7%
Nessuna esposizione	41,2%
Numero di titoli  Vendite
| ANNUALISED PERFORMANCE ( (Month end) | %)	Fund | Index |  | ANNUALISED PERFORMANCE ( (Quarter end) | %)	Fund | Index |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 years | 17.88 | 15.85 |  | 3 years | 13.75 | 13.80 |
| 5 years | 13.30 | 15.63 |  | 5 years | 10.12 | 13.26 |
| 10 years | 14.37 | 15.66 |  | 10 years | 13.64 | 15.17 |
| Since inception | 8.70 | 9.75 |  | Since inception | 8.21 | 9.37 |

Translation (ENIT, 2022-08-31):
| RENDIMENTI ANNUALIZZATI (fine mese) | (%)	Fondo | Indice |  | RENDIMENTI ANNUALIZZATI (%)	Fondo | Indice |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 anni | 17,88 | 15,85 |  | 3 anni | 13,75 | 13,80 |
| 5 anni | 13,30 | 15,63 |  | 5 anni | 10,12 | 13,26 |
| 10 anni | 14,37 | 15,66 |  | 10 anni | 13,64 | 15,17 |
| Dal lancio | 8,70 | 9,75 |  | Dal lancio | 8,21 | 9,37 |