# JSS Sust. Bond - Total Return Global C EUR acc hedged
August 2022 | Page 2 of 4
Sustainable Investing Approaches
Environmental, Social and Governance Scores (ESG Scores)
Social
3.27
Environment
2.63
Governance
2.33
Portfolio
High
J. Safra Sarasin Sustainability Matrix
Portfolio
Holdings - Sovereigns Holdings - Corporates Reference index (BM)
Issuer Rating
Low
|  |  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |
|  |  |  |  |  |
|  |  |  |  |  |
|  |  |  |  |  |

Low
Industry Rating
High
1 | JSS Sust. Bond - Total Return Global \nC EUR acc hedged
Definitions and Explanations
Exclusion criteria: 
Adult entertainment, human rights violations, landmines, cluster munitions, nuclear weapons, defense and armaments, nuclear energy, coal, GMO in agriculture and in medicine, tobacco.
ESG scores: 
An issuer’s rating is the aggregation of more granular information analysed along the Environmental, Social and Governance pillars (on a scale from 0-5). Comparison at this level and aggregated at portfolio level provides more precise insights on the portfolio’s exposure to sustainability risks.
Sustainability Matrix: 
Using our proprietary methodology, companies and industries are rated according to sustainability criteria (on a scale from 0-5). This results in a specific positioning for each company in our Sustainability Matrix, displaying both the sustainability risk exposure of a given industry (industry rating) and the relative ability of an issuer to mitigate those risks (company rating). Similarly, countries are rated according to the dimensions ‘resource availability’ and ‘resource efficiency’. Our sustainable investment funds are either classified as enhanced, in which case they aim at investing in A-rated companies and countries only, or as integrated, in which case they aim at investing in A- or B-rated companies and countries only, but integrate ESG criteria into the investment process.
Sustainability rating of top 10 holdings: 
The table shows the company and industry ESG rating (on a scale from 0-5) of the 5 corporate bonds with the highest portfolio weight and the resource efficiency and the resource availability rating (on a scale from 0-5) of the 5 countries with the highest portfolio weight, whereby “countries” includes municipalities and other state owned entities.
Source: JSS Investmentfonds Ltd	Data as of 31 August 2022
Sustainability Ratings of Top 10 Holdings
|  | Weight | Issuer Rating | Industry Rating | Industry |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Top 5 Sovereigns |  |  |  |  |
| 1 | Australia | 18.4% | 3.3 | 2.6 | Sovereign |
| 2 | United States | 17.0% | 2.7 | 1.9 | Sovereign |
| 3 | Singapore | 9.3% | 2.9 | 1.7 | Sovereign |
| 4 | Poland | 4.5% | 2.8 | 1.7 | Sovereign |
| 5 | Norway | 3.9% | 4.7 | 3.3 | Sovereign |
|  | Top 5 Corporates |  |  |  |  |
| A | INTERNATIONAL FINANCE CORPORATION | 2.7% | 3.6 | 3.0 | Supranationals & Development Banks |
| B | BAIDU, INC. | 1.3% | 3.9 | 4.2 | Interactive Media & Services |
| C | Int. Bank for Reconstruction and Development | 1.3% | 4.0 | 3.0 | Supranationals & Development Banks |
| D | ALIBABA GROUP HOLDING LIMITED | 1.1% | 2.2 | 3.8 | Internet & Direct Marketing Retail |
| E | NBM US HOLDINGS, INC. | 1.0% | 3.3 | 1.2 | Packaged Foods & Meats |

Translation (ENFR, 2022-08-31):
# JSS Sust. Bond - Total Return Global C EUR acc hedged
Août 2022 | Page 1 de 4
Vue globale du fonds
Valeur d'inventaire89.64
Total des actifs en mio.386.11
Société d'investissement	J. Safra Sarasin Fund
Management (Luxembourg) S.A.
Dépositaire		RBC Investor Services Bank S.A., Luxembourg
Gestion de portefeuille	Bank J. Safra Sarasin AG,
Genf
Portrait du fonds
Le JSS Sustainable Bond - Total Return Global vise un gain de capital à moyen ou long terme grâce à une approche de rendement total.
Le fonds investit dans le monde entier (y compris les économies émergentes), principalement dans les titres de créance libellés en toutes devises.
Le fonds intégrera systématiquement les considérations ESG ayant une influence financière tout au long du processus d'investissement, afin d'éviter les risques de controverse , d'atténuer les risques ESG et de tirer profit des opportunités.
Les placements non libellés en USD sont largement couverts contre le USD.
Gestionnaire de portefeuille
Vincent Rossier / Florian
Weber
De plus, le compartiment peut investir dans des titres avec une notation « non-investment grade ». Cependant, les investissements dans cette catégorie doivent avoir une notation de crédit supérieure à
Domicile du fonds		Luxembourg No ISIN	LU1332517660
No valeur suisse30 704 820
Lancement	31 août 2016
Fin de l'exercice	Juin
Frais courants	0.94%
Frais de gestion	0.65%
Monnaie de compte	EUR
Distribution	Aucune (réinvestissant)
BB- (Standard & Poor’s) ou Ba3 (Moody’s).
Performance nette (en EUR) au 31.08.2022
115 12
110 8
105	4
100	0
95	-4
Commission de souscription
max. 3.00%
90	-8
Frais de sortie	0.0%
85
2017	2018	2019	2020	2021	2022
-12
Structure juridique	SICAV
échelle de gauche:	échelle de droite, la performance annuelle en%:
| Émission/rachat | tous les jours |  |
| --- | --- | --- |
|  |  |
| Benchmark (BM) | Pas de benchmark représentatif disponible |
| Classification SFDR | Article 8 |  |  | 1 Mois | 3 Mois | YTD | 1 an | 3 ans p.a. | 5 ans p.a. |
|  |  |  | Fonds | -2.08% | -2.38% | -11.60% | -13.71% | -3.48% | -2.10% |
| Indices statistiques | Fonds |  | BM | n.a. | n.a. | n.a. | n.a. | n.a. | n.a. |
| Volatilité | 5.11% |  |  |  |  |  |  |  |  |
| Modified Duration | 5.90 |  |  |  |  |  |  |  | Depuis |
| Ø-Rating | A+ |  |  | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | début |
| Average Spread | 99 BP |  | Fonds | -3.19% | 4.53% | 4.59% | -3.11% | 2.47% | -10.36% |
| Yield to Worst (1) | 5.10% |  | BM | n.a. | n.a. | n.a. | n.a. | n.a. | n.a. |

Performance indexée	Fonds 
(1)
Taux de rendement dans la devise de référence du fonds
Les indices statistiques sont calculés sur la base des mois précédents (36 mois, base EUR). Taux d'intérêt exempt de risque: -0.51%
Les résultats obtenus par le passé n'offrent aucune garantie quant aux rendements futurs. La performance représentée ne tient pas compte de commissions et de coûts éventuels prélevés lors de la souscription et du rachat de parts.
Profil de risque et de rendement
revenus
| Les dix principales positions |  |
| --- | --- |
| 1.000% Australia 21.12.30 |  | 7.46% |
| 1.625% Singapore 01.07.31 |  | 5.55% |
| 1.000% Australia 21.11.31 |  | 5.40% |
| 1.125% USA 15.05.40 |  | 4.75% |
| 10Y Treasury Note Dec 22 |  | 3.88% |
| 0.500% USA 30.06.27 |  | 3.44% |
| 0.500% Australia 21.09.26 |  | 3.02% |
| 1.625% USA 30.11.26 |  | 2.88% |
| 0.875% USA 15.11.30 |  | 2.69% |
| 2.125% Singapore Goverm 01.06.26 |  | 2.42% |
| Répartition par Rating | Répartition géographique |  |

revenus
potentiellement faibles
potentiellement
élevés
1 | JSS Sust. Bond - Total Return Global \nC EUR acc hedged
risques faibles	risques élevés
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |

La catégorie de risque et de rendement mentionnée repose sur des données historiques et ne saurait constituer un indicateur fiable du profil de risque futur du Fonds. La classification du Fonds peut évoluer dans le temps et ne saurait être garantie.