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Asset Management / Fund Factsheet / 28.02.2022
Vontobel Fund - US Equity AI, USD
Marketing document for institutional investors in:
Morningstar Rating as of 31.01.2022	★★★	
AT, CH, CL, DE, LU, SG (professional investors)
Investment objective
This equity fund aims to provide strong returns over a market cy- cle with considerably less business risk than the US equity mar- ket, and to promote environmental and social characteristics.
Key features
The fund invests in US-domiciled domestic and multinational companies. It seeks to invest, at sensible prices and promoting environmental and social characteristics, in a concentrated port- folio of stocks of high-quality growth companies. These should exhibit relatively stable and predictable earnings growth that can be sustained for extended periods.
Approach
The investment team adheres to a defined bottom-up approach that focuses on in-depth company research. In pursuit of the fund's goal to promote environmental or social characteristics, the team uses an exclusion screen, takes various safeguards, evaluates all investments against sustainability criteria, and over- sees corporate governance. To support the goals of the invest- ment style the team follows an active stewardship strategy through direct engagement with companies and a voting policy. The team manages the fund actively, aiming to participate in ris- ing markets and protect capital during declining markets.
Risk and reward profile
Portfolio management	Matthew Benkendorf
Fund domicile, legal structure		Luxembourg, UCITS Currency of the fund / shareclass				USD / USD Launch date fund / shareclass	21.11.1991 / 28.10.2016 Fund size			USD 2,110.57 mio
Net asset value (NAV) / share	USD 214.70
Ref. index	S&P 500 - TR
ISIN / WKN / VALOR	LU1506584975 / A2AT4S / 34305866
Management fee	0.825%
Ongoing charges (incl. Mgmt. fee) as of 31.08.2021	0.97% Maximum entry / switching / exit fee 
1)	
5.00% / 1.00% / 0.30%
Distribution policy	distribution, annually
Last distribution on 24.11.2021	USD 0.00
1) 
Refer to fund distributor for actual applicable fees, if any.
Portfolio Characteristics
Volatility, annualized 
2)	
17.06%
Sharpe ratio 
2)	
0.85
Information ratio 
2)	
negative
Beta 
2)	
0.95
Tracking error, ex-post 
2)	
3.81%
2) 
calculated over 3 years

Translation (ENIT, 2022-02-28):
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Asset Management / Factsheet mensile / 28.02.2022
Vontobel Fund - US Equity AI, USD
Documento di marketing per gli investitori istituzionali in:
Morningstar Rating al 31.01.2022	★★★	
AT, CH, CL, DE, LU, SG (professional investors)
Obiettivo di investimento
Questo fondo azionario mira a fornire un rendimento elevato in un ciclo di mercato con un rischio d'impresa significativamente inferiore a quello del mercato azionario statunitense e a promuo- vere criteri ambientali e sociali.
Principali caratteristiche
Il fondo investe in società con sede negli Stati Uniti che operano nella loro regione o a livello internazionale. Punta a investire, a prezzi ragionevoli e promuovendo criteri ambientali e sociali, in un portafoglio concentrato di azioni di società in crescita di al- ta qualità. Questi dovrebbero mostrare una crescita degli utili re- lativamente stabile e prevedibile, che può essere sostenuta per lunghi periodi.
Approccio
Il team d'investimento aderisce a un approccio definito che si concentra su una ricerca approfondita delle società. Nel perse- guire l'obiettivo del fondo di promuovere criteri ambientali e so- ciali, il team applica un filtro di esclusione, prende altre misure die protezione, valuta tutti gli investimenti in base a criteri di so- stenibilità e monitora anche la corporate governance. Per soste- nere gli obiettivi dello stilo di investimento, il team persegue la strategia di impegno attiva con le aziende tramite il dialogo di- retto e l'esercizio dei diritti di voto. Il team gestisce attivamente il fondo con l'obiettivo di partecipare ai mercati in crescita e pro- teggere il capitale durante i mercati in declino.
Profilo di rischio e di rendimento
Gestione di portafoglio	Matthew Benkendorf
Domicilio del fondo, Forma giuridica	Lussemburgo, UCITS
Valuta del fondo / classe di azioni				USD / USD Data di lancio del fondo / classe di azioni	21.11.1991 / 28.10.2016 Dimensioni del fondo		USD 2'110.57 mln Net asset value (NAV) / azione			USD 214.70
Indice di rif.	S&P 500 - TR
ISIN / WKN / VALOR	LU1506584975 / A2AT4S / 34305866
Commissione di gestione	0.825%
Spese correnti (incl. comm. gest.) al 31.08.2021			0.97% Comm. d' ingresso / conversione / rimborso, max. 
1) 
5.00% / 1.00% / 0.30% Política di distribuzione	distribuzione, annualmente Ultima distribuzione il 24.11.2021		USD 0.00
1) 
Consultare il distributore di fondi per le eventuali commissioni applicabili.
Caratteristiche del portafoglio
Volatilità, annualizzata 
2)	
17.06%
Sharpe Ratio 
2)	
0.85
Information Ratio 
2)	
negativo
Beta 
2)	
0.95
Tracking error, ex-post 
2)	
3.81%
2) 
calcolato su 3 anni