# 'A' shares, USD As at end September 2021
Objectives and investment policy summary
The Fund aims to give holders of the relevant Shares access to income at wholesale Eurocurrency market interest rates in U.S. Dollars. This Fund is a short term variable net asset value money market fund and while the Fund aims to preserve capital, this is not guaranteed.
Monthly and annual average performance (%)
For general information and/or marketing purposes
Investors must read the Key Investor Information Document and Prospectus prior to investing

## Key facts
1 month	1 year		3 years annualised
5 years annualised
10 years annualised
Portfolio manager: Team, Johan Du Plessis
| Fund - A Acc USD | -0.04 | -0.47 | 0.67 | 0.73 | 0.40 | Fund launch date: 25.01.85 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark | 0.00 | -0.04 | 0.97 | 1.04 | 0.56 | A Acc USD share class launch date: 24.06.05 |
|  |  |  |  |  |  | Domicile: Luxembourg |

Fund size: USD 1.1bn
| Calendar year performance (%) | YTD | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | Sector: Morningstar USD Money Market - Short Term Benchmark: LIBID 1Week USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Fund - A Acc USD | -0.36 | 0.10 | 1.79 | 1.50 | 0.54 | 0.30 | 'A' share class dealing currency: USD |
| Benchmark | -0.03 | 0.31 | 2.09 | 1.80 | 0.95 | 0.32 | Risk and reward profile (KIID SRRI): 1 out of 7 |
| Rolling 12 month performance (%) |  |  |  |  |  |  | 'A' Acc Share class charges |

|  | 30.09.20 | 30.09.19 | 30.09.18 | 30.09.17 | 30.09.16 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| -30.09.21 | -30.09.20 | -30.09.19 | -30.09.18 | -30.09.17 |
| Fund - A Acc USD | -0.47 | 0.55 | 1.94 | 1.18 | 0.45 |
| Benchmark | -0.04 | 0.71 | 2.24 | 1.55 | 0.76 |

Maximum initial charge: 0.00%
Ongoing charge: 0.60%
The Fund may incur further expenses (not included in the above Ongoing charge) as permitted by the Prospectus.

## Other information
Pricing: 16:00 New York Time (forward pricing)
Minimum investment:
USD3,000 / equivalent approved currency lump sum

## 'A' Acc USD
ISIN: LU0345758279  Bloomberg: GUIFDLA LX
CUSIP: L5447N387Sedol: B2PT6R4

## 'A' Inc USD
ISIN: LU0345758782  Bloomberg: GUISUSI LX
CUSIP: L5447N395 Sedol: B2PT6Q3
Yield: 0.00%
Payment dates: 14 Jan,15 Jul
Performance (%)
10
0
10-16	08-17  06-18  04-19  02-20  12-20
09-21
Fund  Benchmark
Performance data source: © Morningstar, dates to 30.09.21, NAV based, (net of fees, excluding initial charges), total return, in US dollars. The Fund does not track an index, any index shown is for illustrative purposes only. Performance would be lower had initial charges been included as an initial charge of up to 0% may be applied to your investment. This means that for an investment of $1,000, $1000 would actually be invested in the Fund.
Past performance should not be taken as a guide to the future and there is no guarantee that this investment will make profits; losses may be made. If the currency of this share class differs from your domestic currency, your returns may increase or decrease as a result of currency fluctuations.
Top holdings (%)	Sector analysis (%)	

## Caisse Des Depots Et Consignat 06 Jan 22 CPS
State Of The Netherlands 07 Oct 21 CPS
3.9

## 3.5

## Commercial Paper	51.1

## Certificates Of Deposit	27.8

## Cash	21.1

## Total	100.0

## Kingdom Of Belgium 12 Oct 21 CPS	3.5

## Austria Republic 12 Oct 21 CPS	3.5

## Municipality Fn 07 Oct 21 CPS	3.5

## Bank Of Montreal London 14 Oct 21 NCD
3.5

## Nordea Group 22 Oct 21 CPS	3.5

## Erste Abwicklungsanstalt 28 Oct 21 CPS
3.5

## Bank Nederlandse 29 Oct 21 CPS	3.5

## Landeskreditbank Baden Wurtt 25
3.5

## Oct 21 CPS	

## Total	35.4
Weighted average maturity
27.5 days
The portfolio may change significantly over a short period of time. This is not a buy or sell recommendation for any particular security. Figures may not always sum to 100 due to rounding.
The yield information has been calculated as at 30.09.21. Where FTSE data is shown, source: FTSE International Limited (“FTSE”) © FTSE 2021. Please note a disclaimer applies to FTSE data and can be found at https://research.ftserussell.com/products/downloads/FTSE_Wholly_Owned_Non-Partner.pdf. Where MSCI data is shown, source: MSCI. MSCI makes no express or implied warranties or representations and shall have no liability whatsoever with respect to any MSCI data contained herein. The MSCI data may not be further redistributed or used as a basis for other indices or any securities or financial products. This report is not approved, endorsed, reviewed or produced by MSCI. None of the MSCI data is intended to constitute investment advice or a recommendation to make (or refrain from making) any kind of investment decision and may not be relied on as such. All other information is from Ninety One at 30.09.21.

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# Actions de Catégorie 'A', USD Fin septembre 2021
Résumé des objectifs et de la politique d'investissement
Le Fonds vise à donner accès aux porteurs d’actions correspondantes à des revenus bénéficiant de taux d’intérêt en dollars US au taux du marché de gros des euromonnaies. Le Fonds est un fonds monétaire à court terme à valeur liquidative variable et, bien que ce Fonds vise à préserver le capital, le maintien de cette valeur n’est pas garanti.
Performance mensuels et annuels moyens (%)
À titre d’information générale et/ou de marketing
Les investisseurs doivent lire le Document d'Informations Clés pour l'Investisseur et le Prospectus avant d'investir
|  | 1 mois | 1 an | 3 ans annualisé | 5 ans annualisé | 10 ans annualisé | Faits saillants |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Fonds - A Cap. USD | -0.04 | -0.47 | 0.67 | 0.73 | 0.40 | Gérant de portefeuille: Team, Johan Du Plessis |
| Indice de comparaison | 0.00 | -0.04 | 0.97 | 1.04 | 0.56 | Taille du Fonds: USD 1.1bn |
|  |  |  |  |  |  | Date de lancement du Fonds: 25.01.85 |
|  |  |  |  |  |  | A Cap. USD Date de lancement de la catégorie |
| Performance sur l’année civile (%) |  |  |  |  |  |  | d’actions: 24.06.05 |
|  | CA | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | Domiciliation: Luxembourg |
| Fonds - A Cap. USD | -0.36 | 0.10 | 1.79 | 1.50 | 0.54 | 0.30 | Secteur: Morningstar USD Money Market - Short |

| Indice de comparaison | -0.03 | 0.31 | 2.09 | 1.80 | 0.95 | 0.32 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Performance sur 12 mois glissants (%) |  |  |  |  |  |
|  | 30.09.20 | 30.09.19 | 30.09.18 | 30.09.17 | 30.09.16 |
|  | -30.09.21 | -30.09.20 | -30.09.19 | -30.09.18 | -30.09.17 |
| Fonds - A Cap. USD | -0.47 | 0.55 | 1.94 | 1.18 | 0.45 |
| Indice de comparaison | -0.04 | 0.71 | 2.24 | 1.55 | 0.76 |

Term
Indice de comparaison: LIBID 1Week USD
Devise de négociation des actions 'A': USD
Profil de risque et de rendement (ISRR DICI): 1 sur 7
Charges de la catégorie d'actions 'A' Cap.
Droits d'entrée maximaux: 0.00%
Frais courants: 0.60%
Le Fonds peut appliquer des frais supplémentaires (non inclus dans les Frais courants susvisés), comme indiqué dans le Prospectus.
Autres informations
Valorisation: 16 h, heure de New York (prix à terme)
Montant minimum d'investissement: USD3,000 / montant forfaitaire équivalent en devise approuvée
'A' Cap. USD
ISIN: LU0345758279 Bloomberg: GUIFDLA LX
CUSIP: L5447N387Sedol: B2PT6R4
'A' Dis. USD
ISIN: LU0345758782 Bloomberg: GUISUSI LX
CUSIP: L5447N395 Sedol: B2PT6Q3
Rendement: 0.00%
Date de paiement: 14 jan,15 jui
Performance (%)
10
0
10-16	08-17  06-18  04-19  02-20  12-20
09-21
Fonds  Indice de comparaison
Source des données de performance : © Morningstar, en date du 30.09.21, sur la base de la valeur liquidative (nette de frais, hors droits d'entrée), rendement total, en dollars des Etats-Un. Le Fonds ne réplique pas d’indice ; toute mention d’indice l’est à titre d’exemple uniquement. La performance serait inférieure avec l'application de droits d'entrée, puisque des droits d'entrée de 0% au maximum peuvent être appliqués à votre investissement. Ainsi, sur un investissement de 1 000 $, une somme de 1000 $ serait effectivement investie dans le Fonds.
Les performances passées ne présagent pas des résultats futurs et rien ne garantit que cet investissement générera des bénéfices ; des pertes peuvent survenir. Si la devise de cette catégorie d’actions diffère de votre devise nationale, vos rendements peuvent évoluer à la hausse ou à la baisse sous l'effet des fluctuations des taux
de change.
1 / 4
Principales participations (%)	Analyse sectorielle (%)	
Caisse Des Depots Et Consignat 06 Jan 22 CPS
State Of The Netherlands 07 Oct 21 CPS
3.9
3.5
Billets de trésorerie	51.1
Certificats de dépôt	27.8
Liquidités	21.1
Total	100.0
Kingdom Of Belgium 12 Oct 21 CPS	3.5
Austria Republic 12 Oct 21 CPS	3.5
Municipality Fn 07 Oct 21 CPS	3.5
Bank Of Montreal London 14 Oct 21 NCD
3.5
Nordea Group 22 Oct 21 CPS	3.5
Erste Abwicklungsanstalt 28 Oct 21 CPS
3.5
Bank Nederlandse 29 Oct 21 CPS	3.5
Landeskreditbank Baden Wurtt 25
3.5
Oct 21 CPS	
Total	35.4
Échéance moyenne pondérée
27.5 jours
Le portefeuille peut fortement changer sur une courte période de temps. Ce document n'a pas vocation à recommander l'achat ou la vente d’un quelconque titre en particulier. Les valeurs en pourcentage peuvent ne pas toujours totaliser 100 pour des raisons d'arrondi.
Les informations relatives au rendement ont été calculées au 30.09.21. Pour les données FTSE, source : FTSE International Limited (« FTSE ») © FTSE 2021. Veuillez noter qu'une clause de non-responsabilité s'applique aux données FTSE et peut être consultée à l'adresse http://www.ftse.com/products/downloads/ FTSE_Wholly_Owned_Non-Partner.pdf. Pour les données MSCI, source : MSCI. MSCI ne formule aucune garantie explicite ou implicite et ne saurait être tenue responsable au regard des données MSCI contenues dans le présent document. Les données MSCI ne peuvent être redistribuées ou utilisées comme base pour d’autres indices, valeurs mobilières ou produits financiers. Le présent rapport n’a pas été approuvé, validé, revu ou produit par MSCI. Aucune donnée MSCI n'a vocation à constituer un conseil d'investissement ou une recommandation pour une quelconque décision d'investissement et aucune donnée MSCI ne doit être considérée comme telle. Toutes les autres informations proviennent d'Ninety One au 30.09.21.