# Natixis Thematic Flexible Allocation 2027 Fund
## PORTFOLIO ANALYSIS AS OF 31/10/2022
| CURRENCY BREAKDOWN | Fund % |
| --- | --- |
| Euro | 64.6 |
| US Dollar | 29.5 |
| Pound Sterling | 2.2 |
| Japan Yen | 1.3 |
| Swiss Franc	0.8 Other currencies	0.4 Swedish Krona	0.3 Canadian Dollar	0.3 Hong Kong Dollar	0.3 Korean Won	0.2 Norwegian Krone	0.2 |


#### ASSET ALLOCATION	

###### in % of AuM incl. Forwards
in % of AuM
| ASSET ALLOCATION | Weight* | Off-balance sheet | net exposure** |
| --- | --- | --- | --- |
| Bonds | 57.3 |  | 57.3 |
| Euro zone | 22.4 |  | 22.4 |
| Bonds	22.4 European zone	8.7	8.7 |

Bonds	8.7
World ex Europe zone	26.3	26.3
| Equities	38.9 | -4.8 | 34.1 |  |
| --- | --- | --- | --- |
| Euro zone	4.5 | -2.6 | 1.9 | Assets Under |
| Equities	4.5 |  |  | Management |

US $ 1156.7 / € 1106.7
(30/06/2022)
Portfolio Managers
Agostinho PEREIRA, SFAF: began his career in finance in 1990; joined Natixis Investment Managers in 1992; Paris I (Panthéon-Sorbonne) University
Pierre RADOT: began his career in finance in 1988; joined Natixis Investment Managers in 2006; HEC Business School
(Billion)
Bonds	26.3
| Europe ex Euro zone	3.4 |  | 3.4 |
| --- | --- | --- |
| Equities	3.4 |  |  |
| World ex Europe zone	30.9 | -2.2 | 28.7 |
| Equities	30.9 |  |  |
| Money Markets	3.7 |  | 3.7 |
| Money Markets	3.7 |  |  |
| Total	100,0 |  | 95.1 |


###### * In % of AuM  ** Including the commitment value on derivatives
Fixed Income Analysis
MAIN HOLDINGS	Fund %

##### ISPIM 1.375% 01-24	0.7

##### NFLX 3.625% 06-30	0.7

##### PBBGR 0.250% 01-25	0.6

##### TMO 0.875% 10-31	0.6

##### CMZB 4.000% 03-26	0.6

##### BATSLN 2.250% 01-30	0.6

##### MDLZ 0.250% 03-28	0.6

##### SOCGEN TR 11-30	0.6

##### DANBNK TR 02-30	0.6

##### BATSLN 2.375% 10-24	0.6
Total	6.3
Total number of securities	56
| MATURITY	Fund	Fund %	Duration |
| --- |
| 1-3 Y | 17.5 | 0.6 |
| 3-5 Y | 16.5 | 1.0 |
| 5-7 Y | 10.3 | 1.0 |
| 7-10 Y | 8.0 | 1.0 |
| 10-15 Y | 1.7 | 0.3 |


##### >15 Y	3.4	0.9
Other products	39.0
Cash & cash equivalent	3.7
SECTOR BREAKDOWN	Fund %
| Corporates | 57.3 |
| --- | --- |
| Industrial | 28.2 |
| Financial Institutions | 26.2 |
| Utility | 2.9 |
| Cash & cash equivalent | 3.7 |
| Other | 39.0 |
|  | BCLASS Nomenclature |

INFORMATION
Prospectus Enquiries

###### E-mail	ClientServicingAM@natixis.com

###### Due to active management, portfolio characteristics are subject to change. References to specific securities or industries should not be considered a recommendation.

###### Exclusively for invested non-professional and professional customers.
SHARE CLASS : R/DIV (EUR)

Translation (ENES, 2022-10-31):
# Natixis Thematic Flexible Allocation 2027 Fund
## ANÁLISIS DE LA CARTERA DE 31/10/2022
ASIGNACIÓN POR DIVISA	Fondo %
Euro	64,6
Dólar estadounidense	29,5
Libra esterlina	2,2
Yen	1,3
Franco suizo	0,8
Otros divisas	0,4
Corona sueca	0,3
Dólar canadiense	0,3
Dólar hongkonés	0,3
Won coreano	0,2
Corona noruega	0,2

##### en % del patrimonio neto operaciones de divisas a plazo incluidas

#### EXPOSICIÓN POR TIPO DE ACTIVO	
en % del patrimonio neto
EXPOSICIÓN POR TIPO DE ACTIVO	Valoración*	fuera de balance	Exposición neta**	
| Bonos | 57,3 | 57,3 |
| --- | --- | --- |
| Zona Euro | 22,4 | 22,4 |
| Bonos	22,4 Zona Europa	8,7	8,7 Bonos	8,7 Zona Mundo ex Europa	26,3	26,3 Bonos	26,3 |
| Acciones | 38,9 | -4,8 | 34,1 |
| Zona Euro | 4,5 | -2,6 | 1,9 |
| Acciones	4,5 Zona Europa ex Euro	3,4	3,4 Acciones	3,4 |
| Zona Mundo ex Europa | 30,9 | -2,2 | 28,7 |
| Acciones | 30,9 |  |  |
| Mercado monetario | 3,7 |  | 3,7 |
| Monetario | 3,7 |  |  |
| Total | 100,0 |  | 95,1 |


##### * en % del patrimonio neto  ** Incluido el valor de compromiso sobre los derivados
Análisis de la asignación de la cartera de obligaciones
PRINCIPALES VALORES	Fondo %
ISPIM 1.375% 01-24	0,7
NFLX 3.625% 06-30	0,7
PBBGR 0.250% 01-25	0,6
TMO 0.875% 10-31	0,6
CMZB 4.000% 03-26	0,6
BATSLN 2.250% 01-30	0,6
MDLZ 0.250% 03-28	0,6
SOCGEN TR 11-30	0,6
DANBNK TR 02-30	0,6
BATSLN 2.375% 10-24	0,6

#### Total	6,3
Número total de títulos	56
| VENCIMIENTO	Fondo	Fondo %	Sensibilidad |
| --- |
| 1-3 años | 17,5 | 0,6 |
| 3-5 años | 16,5 | 1,0 |
| 5-7 años | 10,3 | 1,0 |
| 7-10 años | 8,0 | 1,0 |
| 10-15 años | 1,7 | 0,3 |

>15 años	3,4	0,9
Otros productos	39,0
Tesorería	3,7
ASIGNACIÓN SECTORIAL	Fondo %
| Bonos de empresa | 57,3 |
| --- | --- |
| Industria | 28,2 |
| Instituciones financieras | 26,2 |
| Servicios a comunidades | 2,9 |
| Tesorerìa | 3,7 |
| Otros | 39,0 |
|  | Nomenclatura BCLASS |


##### Debido a la gestión activa, las características de la cartera están sujetas a cambio. Las referencias a valores o sectores específicos no deben considerarse como una recomendación.

##### Exclusivamente para clientes inversores profesionales y no profesionales
CLASE DE ACCIONES : R/DIV (EUR)