La Convention de dépositaire prévoit que le Dépositaire sera responsable envers la Société et les Actionnaires (i) de la perte d’instruments financiers sous sa garde (ou sous la garde de toute autre partie tierce à laquelle le Dépositaire a délégué la fonction de conservation) à moins que le Dépositaire puisse prouver que la perte est survenue en conséquence d’un événement extérieur échappant à son contrôle raisonnable, dont les conséquences auraient été inévitables en dépit de tout effort raisonnable et (ii) de toute autre perte découlant de manquements du dépositaire, commis volontairement ou par négligence, à assumer correctement ses obligations conformément au Règlement.
Lorsqu’il est expressément indiqué dans sa description qu’un Fonds peut utiliser des SFT (tels que, par exemple, des transactions de prêt et d’emprunt de titres ou des opérations de mise et/ou prise en pension) ou des TRS, il est convenu que les actifs faisant l’objet de SFT et les garanties reçues par la Société sont, si possible, conservés par le Dépositaire ou ses délégués.
La Société a convenu de dégager le Dépositaire de ses responsabilités et de l’indemniser contre toute action, procédure ou réclamation et contre toute perte, tout coût, toute demande ou toute dépense (y compris les dépenses juridiques et professionnelles) en découlant qui pourraient être rencontrés, subis ou encourus par le Dépositaire du fait de l’accomplissement de ses devoirs selon les termes de la Convention de Dépositaire (autrement que dans la mesure où il s’agit de pertes pour lesquelles le Dépositaire est responsable envers la Société conformément à la Convention de Dépositaire).
Aux termes de la Convention de Dépositaire, la nomination du Dépositaire reste pleinement effective jusqu’à sa résiliation par l’une ou l’autre des parties, sous réserve de l’envoi d’une notification écrite d’au moins quatre-vingt-dix (90) jours à l’avance. Toutefois, dans certaines circonstances, l’une ou l’autre des parties peut mettre fin immédiatement à l’Accord sur l’envoi d’un avis écrit à l’autre partie. Il ne pourra en aucun cas être mis fin aux fonctions du Dépositaire avant qu’un nouveau Dépositaire n’ait été nommé ou que la Banque centrale ait décidé de révoquer l’autorisation de la Société. La Convention de Dépositaire prévoit l’indemnisation du Dépositaire sauf dans les situations résultant de son incapacité non justifiée à accomplir ses obligations, ou d’une mauvaise exécution de sa part des charges, obligations et dispositions afférentes aux responsabilités légales du Dépositaire, y compris en cas de négligence et manquement délibéré du Dépositaire.
Le Dépositaire peut déléguer les fonctions de conservation seulement dans la mesure permise par le Règlement et à condition que : (i) les services ne soient pas délégués avec l’intention de contourner les exigences du Règlement ; (ii) le Dépositaire puisse démontrer que la délégation a une raison objective ; et (iii) le Dépositaire ait fait preuve de toute la compétence, le soin et la diligence nécessaire dans la sélection et la nomination de toute partie tierce à qui il a délégué tout ou partie de ses fonctions de conservation et qu’il continue à faire preuve de toute la compétence, le soin et la diligence nécessaire dans l’examen périodique et le suivi continu de cette partie tierce ainsi que des arrangements de cette partie tierce pour ce qui est des aspects qui lui ont été délégués. Toute partie tierce à qui le Dépositaire délègue ses fonctions de conservation conformément à la Réglementation peut, à son tour, sous-déléguer ces fonctions dans les mêmes conditions que la délégation effectuée
directement par le Dépositaire. La responsabilité du Dépositaire ne sera affectée par aucune délégation de ses fonctions de conservation.
Le Dépositaire a délégué la conservation des actifs de la Société à Brown Brothers Harriman & Co. (« BBH&Co. »), son sous-dépositaire mondial, par le biais duquel il a accès au réseau mondial de sous-dépositaires de BBH&Co. (le « Réseau de garde mondial »). Le Réseau de garde mondial de BBH&Co. couvre plus de 100 marchés de par le monde. Les entités auxquelles la conservation des actifs de la Société a été sous-déléguée sont présentées dans l’Annexe IV.
Conformément au Règlement, le Dépositaire ne peut pas exercer d’activités relatives à la Société qui pourraient donner lieu à des conflits d’intérêts entre lui-même et (i) la Société et/ou (ii) les Actionnaires, à moins qu’il ait séparé l’accomplissement de ses tâches de dépositaire de ses autres tâches potentiellement en conflit conformément au Règlement et si les conflits potentiels sont identifiés, gérés, suivis et portés à la connaissance des Actionnaires. Veuillez consulter la section du présent Prospectus intitulée « Conflits d’intérêts » pour de plus amples informations sur les conflits potentiels pouvant impliquer le Dépositaire.
Des informations mises à jour relatives au Dépositaire, à ses fonctions, aux fonctions de conservation déléguées par le Dépositaire, à la liste des délégués et sous-délégués à qui les fonctions de conservation ont été déléguées et à tout conflit d’intérêts réel pouvant apparaître seront mises à la disposition des Actionnaires sur demande auprès de la Société.

Translation (FRES, 2022-01-21):
El Acuerdo de Depósito dispone que el Depositario debe ser responsable de la Sociedad y de los Accionistas (i) respecto a la pérdida de un instrumento financiero mantenido en su custodia (o en custodia de cualquier tercero a quien se hayan delegado las funciones de custodia del Depositario), salvo que el Depositario pueda demostrar que la pérdida se ha originado como resultado de un suceso externo fuera de su control, cuyas consecuencias hayan sido inevitables a pesar de todos los esfuerzos razonables para evitarlas (ii) respecto a toda otra pérdida provocada como resultado de la negligencia o la omisión intencional del cumplimiento de sus obligaciones, por parte del Depositario, dispuestas en las Regulaciones.
Cuando se indica expresamente en la descripción de un Fondo que un Fondo puede utilizar OFV (como, por ejemplo, transacciones de préstamo y toma de valores, contratos con pacto de recompra o contratos de compra con pacto de reventa) o TRS, está previsto que, cuando sea posible, los activos sujetos a OFV y colateral recibidos por la Sociedad se mantengan a salvo por el Depositario o sus delegados.
La Sociedad ha acordado defender e indemnizar al Depositario frente a todas las acciones, pleitos y procedimientos y frente a todas las pérdidas, costes, demandas y gastos (incluidos los gastos jurídicos y profesionales) derivados de su cargo a los que el Depositario se pueda enfrentar, pueda verse afectado o incurrir por razón del desempeño de sus obligaciones bajo los términos del Acuerdo de Depósito (distintos a los que en la medida en que estén vinculados a la pérdida por la cual el Depositario es responsable frente a la Sociedad de conformidad con el Acuerdo de Depósito).
En el Acuerdo de Depósito se establece que el nombramiento del Depositario se mantendrá vigente mientras no sea resuelto y hasta ese momento, por cualquiera de las partes mediante preaviso a la otra parte con un mínimo de 90 días y por escrito, aunque en determinadas circunstancias el Acuerdo podrá ser resuelto de forma inmediata mediante notificación por escrito de cualquier parte a la otra. A pesar de ello, el nombramiento del Depositario no se resolverá, en ningún caso, hasta que se haya nombrado un nuevo Depositario o hasta que el Banco Central haya revocado su autorización a la Sociedad. El Acuerdo de Depósito contiene sanciones a favor del Depositario que excluyen cualesquiera asuntos derivados del incumplimiento injustificable por su parte de sus obligaciones o del cumplimiento inadecuado de sus deberes y obligaciones, incluida cualquier negligencia y dolo del Depositario, así como estipulaciones que recogen las responsabilidades jurídicas del Depositario.
El Depositario podrá delegar sus obligaciones de custodia únicamente de conformidad con las Regulaciones y a condición de que: (i) los servicios no se deleguen con intención de evitar los requisitos de las Regulaciones; (ii) el Depositario pueda demostrar que existe una razón objetiva para dicha delegación; y (iii) el Depositario haya actuado con la debida competencia, atención y diligencia al seleccionar y designar cualquier tercero a quien haya delegado sus obligaciones de custodia, sea por completo o en parte y siga actuando con la debida competencia, atención y diligencia en la revisión periódica y el seguimiento permanente de dicho tercero y en las gestiones de dicho tercero respecto a las cuestiones que se le hayan delegado. Todo tercero al que el Depositario delegue sus funciones de custodia de conformidad con los Reglamentos podrá, a su vez, subdelegar tales funciones con sujeción a los mismos requisitos que se aplican a toda delegación efectuada de forma directa por el Depositario.
La responsabilidad del Depositario no se verá afectada por ninguna delegación de sus funciones de custodia.
El Depositario ha delegado la custodia de los activos de la Sociedad a Brown Brothers Harriman & Co. (“BBH&Co.”), su subdepositario internacional, mediante el cual tiene acceso a la red internacional de subdepositarios de BBH&Co. (la “Red de Custodia Internacional”). La Red de Custodia Internacional de BBH&Co. cubre más de 100 mercados en todo el mundo. En el anexo IV se disponen las entidades a las cuales se ha subdelegado la custodia de los activos de la Sociedad.
De conformidad con las Regulaciones, el Depositario no podrá realizar actividades con respecto a la Sociedad que puedan crear conflictos de intereses entre el mismo y (i) la Sociedad o (ii) los Accionistas, salvo que haya separado el desempeño de sus funciones de depositario de sus otras funciones potencialmente conflictivas de conformidad con las Regulaciones, y los conflictos potenciales se identifiquen, gestionen, supervisen y se informe de ellos a los Accionistas. Les rogamos consulten el apartado del presente Folleto titulado “Conflictos de intereses” para información más detallada acerca de los conflictos potenciales que pueden surgir en torno al Depositario.
Se proporcionará a los Accionistas, previa solicitud a la Sociedad, información actualizada en relación con el Depositario, sus obligaciones, las funciones de custodia que el Depositario haya delegado, la lista de delegados y subdelegados a los que se hayan delegado las funciones de custodia y todo conflicto de interés relacionado que pueda surgir.