7	
◄ Lower risk	Higher risk ►
(typically lower reward)	(typically higher reward)
Portfolio management	Mondher Bettaieb / Claudia Fontanive-Wyss Fund domicile, legal structure		Luxembourg, UCITS, Art. 8 Currency of the fund / shareclass				EUR / EUR Launch date fund / shareclass			27.09.2002 / 20.04.2017 Fund size				EUR 1,763.04 mio
Net asset value (NAV) / share		EUR 87.36 Ref. index	ICE BofAML A-BBB Euro Corporate Index
ISIN / WKN	LU1594302512 / A2DP1K
Management fee	0.40%
Ongoing charges (incl. Mgmt. fee) as of 28.02.2022	0.57% Maximum entry / switching / exit fee 
1)	
5.00% / 1.00% / 0.30% Swing pricing			Yes
Distribution policy	distribution, quarterly Last distribution on 21.09.2022		EUR 0.41
Distribution yield	2.01%
1) 
Refer to fund distributor for actual applicable fees, if any.
Portfolio Characteristics	
Fund   Ref. index
Volatility, annualized 
2)	
8.86%	7.45%
Information ratio 
2)	
0.11
Modified duration (years)	4.97	4.61
Average Rating	BBB+	BBB+
Yield to maturity	5.71%	3.86%
Yield to worst (YTW)	5.59%	3.84%
Average maturity (years)	5.43	5.22
Number of issuers	125	751
Active share (country, issuer, ISIN)	28%, 68%, 91%
Average coupon	2.66%	1.63%
2) 
calculated over 3 years
Historical Performance (%)
120
indexed to 100
115
110
105
100
95
90
Fund	Reference index
2017	2018	2019	2020	2021	2022
year
3 yrs
5 yrs
since
	1 m to date	2021	2020	2019	2018	2017	2016	2015	2014	2013	2012	p.a.	p.a.inception
Fund		3.4	-13.8	-0.4	4.1	9.0	-2.7	3.1	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	-3.6	-1.1	-2.3
Ref. index		2.9	-12.7	-0.9	2.8	6.6	-1.3	1.9	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	-3.8	-1.4	-4.7
Past Performance is not a guide to current or future performance. Performance data do not take account of the entry / exit commissions and costs incurred, and reflect gross distributions reinvested. Performance of a fund can rise or fall, i.a. as a result of currency fluctuations.
Major issuers (%)
Geographical breakdown (%)
Fund  Ref. index
CREDIT AGRICOLE LONDON	2.5
ENEL SPA	2.2
CAIXABANK SA	2.2
UNICREDIT SPA	2.2
MEDIOBANCA DI CRED FIN	2.1
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO	1.9
INTESA SANPAOLO SPA	1.8
CREDIT SUISSE GROUP AG	1.8
ORANGE SA	1.7
HOLCIM FINANCE LUX SA	1.7
Total	20.1
France Italy USA
United Kingdom
Spain Germany Switzerland Luxembourg
Portugal Others
0	5	10	15	20	25
22.3
Currency breakdown, before hedging (%)
Currency breakdown, after hedging (%)
Fund  Ref. index	Fund  Ref. index
EUR USD GBP CHF
0	20	40	60	80	100
EUR CHF USD GBP
0	20	40	60	80	100
Contribution to modified duration (years), by maturity
Subordination breakdown (%)
Fund  Ref. index	Fund  Ref. index
0-6m
6m-2Y
2Y-5Y
5Y-10Y
10Y-30Y
30Y+
0	1	2	3
2.1
2.1
SENR SNPR SUB T2 HYB AT1
Sovereign US Treasury Futures
SECR
Cash+Forwards
0	20	40	60	80
71.5
Credit ratings breakdown (%)
Sector breakdown (%)
Fund  Ref. index	Fund  Ref. index
AAA AA
0	20	40	60
1.4
1.0
Banking Insurance
0	10	20	30
A BBB
HY BB Financials HY BB Industrials Lower than BB
NR
0.7
1.3
6.0
7.4
20.8
44.5
53.3
55.4
Telecommunication
Transport Utilities
Basic Industry Sovereign Real Estate
Cash+Forwards 0.1
4.3
Automotive Capital Goods
Energy Healthcare Financial Services Consumer Goods
Services Retail
Covered Bonds
Media Cash+Forwards
ESG characteristics of the fund
ESG integration

Translation (ENFR, 2022-11-30):
7	
◄ Risque plus faible	Risque plus élevé ►
(rendement typiquement inférieur)  (rendement typiquement supérieur)
Gestion de portefeuille	Mondher Bettaieb / Claudia Fontanive-Wyss Domicile, forme juridique du fonds		Luxembourg, UCITS, Art. 8
Devise du fonds / catégorie de part		EUR / EUR Date de lancement du fonds / catégorie de part  27.09.2002 / 20.04.2017 Taille du fonds	EUR 1'763.04 Mio
Valeur nette d'inventaire (NAV) / action	EUR 87.36 Indice de réf.	ICE BofAML A-BBB Euro Corporate Index
ISIN / WKN	LU1594302512 / A2DP1K
Commission de gestion	0.40%
Frais courants (incl. comm. gest.) au 28.02.2022		0.57% Frais d'entrée / conversion / sortie, max. 
1)	
5.00% / 1.00% / 0.30% Swing pricing			Oui
Politique de distribution	distribution, trimestriel Dernière distribution au 21.09.2022		EUR 0.41
Rendement de distribution	2.01%
1) 
Consulter le distributeur de fonds pour les frais actuels , si applicables.
Caractéristiques du portefeuille	
Fonds Indice de réf.
Volatilité, annualisée 
2)	
8.86%	7.45%
Ratio d'information 
2)	
0.11
Duration modifiée (années)	4.97	4.61
Notation de crédit moyenne	BBB+	BBB+
Rendement à échéance (YTM)	5.71%	3.86%
Rendement au pire (YTW)	5.59%	3.84%
Echéance moyenne	5.43	5.22
Nombre d'émetteurs	125	751
Part active (pays, émetteur, ISIN)	28%, 68%, 91%
Coupon moyen	2.66%	1.63%
2) 
calculé sur 3 ans
Performance historique (%)
120
115
indexé à 100
110
105
100
95
90
Fonds	Indice de référence
2017	2018	2019	2020	2021	2022
dep.
3 ans
5 ans
depuis
	1 m déb. an.	2021	2020	2019	2018	2017	2016	2015	2014	2013	2012	p.a.	p.a.	lanc.
Fonds		3.4	-13.8	-0.4	4.1	9.0	-2.7	3.1	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	-3.6	-1.1	-2.3
Indice de réf.	2.9	-12.7	-0.9	2.8	6.6	-1.3	1.9	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	n.a.	-3.8	-1.4	-4.7
La performance historique enregistrée ne constitue pas un indicateur des résultats actuels ou futurs. Les données de performance omettent les commissions d'entrée / sortie et les frais prélevés, et incluent les distributions brutes réinvesties. Le rendement du compartiment peut augmenter ou chuter, suite à des fluctuations monétaires, entre autres.
Principaux émetteurs (%)
Répartition géographique (%)
Fonds  Indice de réf.
CREDIT AGRICOLE LONDON	2.5
ENEL SPA	2.2
CAIXABANK SA	2.2
UNICREDIT SPA	2.2
MEDIOBANCA DI CRED FIN	2.1
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO	1.9
INTESA SANPAOLO SPA	1.8
CREDIT SUISSE GROUP AG	1.8
ORANGE SA	1.7
HOLCIM FINANCE LUX SA	1.7
Total	20.1
France Italie USA
Royaume-Uni
Espagne Allemagne
Suisse Luxembourg
Portugal Autres
0	5	10	15	20	25
22.3
Répartition par devise, avant couverture (%)
Répartition par devise, après couverture (%)
Fonds  Indice de réf.	Fonds  Indice de réf.
EUR USD GBP CHF
0	20	40	60	80	100
EUR CHF USD GBP
0	20	40	60	80	100
Contribution à la duration modifiée (années), par échéance	Répartition par subordination (%)
Fonds  Indice de réf.	Fonds  Indice de réf.
0-6m
6m-2Y
2Y-5Y
5Y-10Y
10Y-30Y
30Y+
0	1	2	3
2.1
2.1
SENR SNPR SUB T2 HYB AT1
Sovereign US Treasury Futures
SECR
Cash+Forwards
0	20	40	60	80
71.5
Répartition par notation de crédit (%)
Répartition sectorielle (%)
Fonds  Indice de réf.	Fonds  Indice de réf.
AAA AA
0	20	40	60
1.4
1.0
Bancaire Assurance
0	10	20	30
A BBB
HY BB Financials HY BB Industrials Lower than BB
NR
0.7
1.3
6.0
7.4
20.8
44.5
53.3
55.4
Télécommunications
Transport Servic. aux collectiv. Basic Industry Sovereign Immobilier
Cash+Forwards 0.1
4.3
Automobile Capital Goods
Energie Santé
Financial Services Biens consommation
Services Retail
Covered Bonds
Media Cash+Forwards
Caractéristiques ESG du fonds
Intégration ESG