OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
## Note 4 - Performance fees
Performance fees are accrued when the difference between the annual performance of the sub-funds/categories/classes as stated below (i.e. over the accounting year) and the hurdle rate (this can be a reference index performance, a fixed rate or another reference) is positive. This fee is payable to the Management Company. The performance fee is calculated daily and provision will be adjusted on each valuation day during the financial year with the application of the “high water mark with hurdle rate” method. Hurdle rate means the performance of a reference index (or other references) as specified at the level of the sub-fund/category/class whereas high water mark means the highest NAV of the sub-fund/category/class as at the end of any previous financial year on which performance fees becomes payable to the Management Company, after deducting any performance fee. Performance fee is accrued if the performance of the sub-fund/category/class exceeds the hurdle rate and the high water mark.
For the sub-fund Lyra, the net asset value used for calculating the hurdle rate annual performance will always be equal to the last net asset value of the previous financial year, and will therefore be reset annually.
Furthermore, if shares are redeemed during the financial year, the fraction of the provisioned performance fee that corresponds to the total amount redeemed shall be granted definitively to the Management Company.

Translation (ENFR, 2022-06-30):
## Note 4 - Commissions de performance
Une commission de performance est due lorsque la différence entre la performance annuelle des compartiments/catégories/classes, telle qu'indiquée ci-dessous (pour l’exercice), et le hurdle rate (il peut s’agir de la performance d'un indice de référence, d’un taux fixe ou d’une autre référence) est positive. Elle est versée à la Société de Gestion. Le calcul de la commission de performance est effectué quotidiennement et la provision est ajustée chaque jour d’évaluation au cours de l’exercice selon la méthode « high water mark with hurdle rate ». Le hurdle rate correspond à la performance d’un indice de référence (ou d’autres références) qui a été précisé au niveau du compartiment/de la catégorie/classe, tandis que le high water mark correspond à la VNI la plus élevée du compartiment/de la catégorie/classe considéré à la fin de tout exercice précédent au titre duquel une commission de performance est due à la Société de Gestion, après déduction de toute commission de performance. Une commission de performance est provisionnée si la performance du compartiment/de la catégorie/classe est supérieure au hurdle rate et au high water mark.
Pour le compartiment Lyra, la valeur nette d'inventaire utilisée pour le calcul du hurdle rate annuel sera toujours égale à la dernière valeur nette d'inventaire de l'exercice précédent, et sera donc réinitialisée annuellement.
En outre, en cas de rachat d’actions en cours d’exercice, la fraction de la commission de performance provisionnée correspondant au montant total du rachat sera définitivement attribuée à la Société de Gestion.
(1) 
If for a particular reason, the day in question is not a bank business day in Luxembourg, the Record-date would be put off to the Luxembourg bank business day immediately afterwards.
(2) 
Dates are based on a valuation simulation. As a consequence, dates may change depending on the composition of the portfolio at this date. If for a particular reason, the day in question the valuation was not possible, the ex-date would be put off to the valuation day possible immediately afterwards.
(3) 
If this day is not a bank business day in Luxembourg, the payment date will be the next following bank business day. If for a particular reason, the settlement is not possible (e.g. bank holiday on a specific currency or country), settlement will be made the 1st business day after or any other day communicated by the local agent.
(4) 
For the sub-funds ABS Opportunities Classic H USD MD – Distribution and US Mortgage Classic MD - Distribution, the payment date was 7 September 2021.
Monthly amount from July 2021:

Translation (ENFR, 2022-06-30):
(1) 
Si, pour une quelconque raison, le jour en question n'est pas un jour ouvrable bancaire au Luxembourg, la Date d'enregistrement est reportée au jour ouvrable bancaire au Luxembourg suivant.
(2) 
Les dates sont basées sur une simulation de valorisation. Par conséquent, elles peuvent varier en fonction de la composition du portefeuille à cette date. Si, pour une quelconque raison, la valorisation n’est pas possible le jour en question, la date ex-dividende est reportée au jour suivant au cours duquel la valorisation est possible.
(3) 
Si ce jour n’est pas un jour ouvrable bancaire au Luxembourg, la date de paiement sera le jour ouvrable bancaire suivant. Si le règlement ne peut intervenir pour une raison donnée (p. ex. jour férié bancaire concernant une devise ou un pays spécifique), il sera effectué le premier jour ouvrable suivant ou tout autre jour que l’agent local indiquera.
(4) 
S'agissant des compartiments ABS Opportunities Classic H USD MD - Distribution et US Mortgage Classic MD - Distribution, la date de paiement était fixée au 7 septembre 2021.
Montant mensuel à partir de juillet 2021 :
(1) 
Until December 2021
(2) 
From January to March 2022
(3) 
Since April 2022
(4) 
Since January 2022
For the “I QD - Distribution” share classes, which pay quarterly dividends, the following dividends were paid:

Translation (ENFR, 2022-06-30):
(1) 
Jusqu’en décembre 2021
(2) 
De janvier à mars 2022
(3) 
Depuis avril 2022
(4) 
Depuis janvier 2022
Les dividendes suivants ont été versés au titre des classes d’actions « I QD - Distribution », qui versent des dividendes trimestriels :
(1) 
Until December 2021
(2) 
Since March 2022
The following dividends were paid on 22 April 2022 for shares outstanding on 14 April 2022* with ex-date 19 April 2022:

Translation (ENFR, 2022-06-30):
(1) 
Jusqu’en décembre 2021
(2) 
Depuis mars 2022
Les dividendes suivants ont été versés le 22 avril 2022 au titre des actions en circulation le 14 avril 2022*, avec une date ex-dividende au 19 avril 2022 :
##### Counterparties to Forward foreign exchange contracts:
Bank of America Securities Europe BNP Paribas Paris
Citigroup Global Market
Goldman Sachs International London HSBC France
JP Morgan
Morgan Stanley Europe Société Générale

Translation (ENFR, 2022-06-30):
#### Contreparties aux contrats de change à terme :
Bank of America Securities Europe BNP Paribas Paris
Citigroup Global Market
Goldman Sachs International London HSBC France
JP Morgan
Morgan Stanley Europe Société Générale
## Note 13 - Contracts for Difference (CFD)
Contracts for Difference (CFDs) are over-the-counter financial contracts used to gain exposure to fluctuations (positive or negative depending on the direction of the transaction) in financial instruments, baskets of financial instruments or indices without having to own or borrow the underlying financial instruments.
Net unrealised gain/(loss) at 0 are due to CFD Resets which are taking place on a monthly basis. On each reset day, the outstanding positions are closed and reopened at the new reset price (being the close price of the underlying on reset day).
As at 30 June 2022, the following positions were outstanding:

Translation (ENFR, 2022-06-30):
## Note 13 - Contracts for Difference (CFD)
Les Contracts for Difference (CFD) sont des contrats financiers de gré à gré utilisés afin de s'exposer aux fluctuations (positives ou négatives selon la direction que prend la transaction) d'instruments financiers, de paniers d'instruments financiers ou d'indices, et ce sans devoir détenir ou emprunter les instruments financiers sous-jacents.
Les plus-values/(moins-values) nettes non réalisées sont nulles du fait des Réinitialisations des CFD effectuées mensuellement. Lors de chaque jour de réinitialisation, les positions existantes sont fermées et rouvertes au cours réinitialisé (correspondant au cours de clôture du sous-jacent le jour de réinitialisation).
Au 30 juin 2022, les positions suivantes étaient ouvertes :
## Note 18 - Transaction fees
Transaction fees incurred by the Company relating to purchase or sale of transferable securities, money market instruments, derivatives or other eligible assets, are mainly composed of standard fees, sundry fees on transaction, stamp fees, brokerage fees, custody fees, VAT fees, stock exchange fees, RTO (Reception and Transmission of Orders) fees and dilution levy.
In line with bond market practice, a bid-offer spread is applied when buying and selling these securities. Consequently, in any given transaction, there will be a difference between the purchase and sale prices quoted by the broker, which represents the broker’s fee.

Translation (ENFR, 2022-06-30):
## Note 18 - Frais de transaction
Les frais de transaction encourus par la Société au titre de l'achat ou de la vente de valeurs mobilières, d'instruments du marché monétaire, de produits dérivés ou d'autres actifs éligibles comprennent essentiellement les frais de base, les frais divers sur les transactions, les droits de timbre, les commissions de courtage, les frais de conservation, les frais de TVA, les taxes boursières, les frais RTO (réception et transmission des ordres) et les commissions de dilution.
Conformément aux pratiques en vigueur sur les marchés obligataires, un spread entre cours acheteur et cours vendeur est appliqué lors de l'achat et de la vente de ces titres. Par conséquent, il y aura dans le cadre de toute transaction une différence entre les prix d'achat et de vente fixés par le courtier, laquelle constitue la commission de courtage.
## Note 21 - Subsequent events
- The sub-fund Bond World Emerging Investment Grade has been renamed into Bond Emerging Investment Grade on 26 August 2022.
- The sub-fund Track Emu Government Bond 1-10 Years has been renamed into ESG Track Emu Government Bond 1-10 Years on 26 August 2022.
- As from 1 October 2022: as a result of a Merger, all of the assets, liabilities and activities of BNP Paribas Securities Services S.C.A. (“BP2S”) have been transferred to BNP Paribas S.A. (“BNPP”) by way of universal succession of title, and BNPP will assume all the functions and services entrusted to BP2S and its branches. In the Grand Duchy of Luxembourg, the Merger is materialized by the absorption of BP2S - Luxembourg Branch by BNPP - Luxembourg Branch. From a practical point of view, this Merger has no impact on the operational, organisational and commercial flows currently in place and will not cause any additional costs to the Company. It does not affect the commitments between BP2S and the Company and/or its management company as they are fully taken over by BNPP.

Translation (ENFR, 2022-06-30):
## Note 21 - Evénements postérieurs à la clôture
- Le compartiment Bond World Emerging Investment Grade a été renommé Bond Emerging Investment Grade le 26 août 2022.
- Le compartiment Track Emu Government Bond 1-10 Years a été renommé ESG Track Emu Government Bond 1-10 Years le 26 août 2022.
- A compter du 1 octobre 2022 : à la suite d'une Fusion, l'ensemble des actifs, passifs et activités de BNP Paribas Securities Services S.C.A. (« BP2S ») ont été transférés à BNP Paribas S.A. (« BNPP ») par voie de succession universelle de titre, et BNPP prendra en charge tous les services et fonctions confiés à BP2S et à ses succursales. Au Grand-Duché de Luxembourg, la Fusion se matérialise par l'absorption de BP2S - Succursale de Luxembourg par BNPP - Succursale de Luxembourg. D'un point de vue pratique, cette Fusion n'a aucun impact sur les flux opérationnels, organisationnels et commerciaux actuellement en place et n'entraînera aucun coût supplémentaire pour la Société. Elle n'affecte pas les engagements entre BP2S et la Société et/ou sa société de gestion, dès lors qu'ils sont entièrement repris par BNPP.
## Global market risk exposure
The Management Company of the Company, after a risk profile assessment, decides between the commitment approach and the VaR (99%, 1 Month) to determine the global market risk exposure.
The VaR limit use (minimum, maximum and average) is calculated by dividing the Daily VaR by the daily VaR limit (20% for absolute return VaR sub-funds and 2 times benchmark VaR for relative VaR sub-funds).
The global market risk exposure information for the year ending 30 June 2022, is as follow:

Translation (ENFR, 2022-06-30):
## Exposition globale au risque de marché
Après évaluation du profil de risque, la Société de Gestion de la Société décide entre l'approche par les engagements et la méthode de la VaR (99%, un mois) afin de mesurer l'exposition globale au risque de marché.
La limite de VaR utilisée (minimum, maximum ou moyenne) est le résultat de la division de la VaR quotidienne par la limite de VaR quotidienne (soit 20% pour les compartiments appliquant la méthode de la VaR absolue et deux fois la VaR de l'indice de référence pour les compartiments appliquant la méthode de la VaR relative).
Les données suivantes concernent l'exposition globale au risque de marché pour l'exercice clôturé le 30 juin 2022 :
## Information according to regulation on transparency of securities financing transactions (SFTR)
This collateral applies to all OTC activity of this Company. There is no way to distinguish it upon type of instrument it is related to.
Commodities

Translation (ENFR, 2022-06-30):
## Opérations de financement sur titres en application du Règlement SFTR
Cette garantie s'applique à toutes les activités de gré à gré réalisées par la Société. Il n'est pas possible de la différencier en fonction du type d'instrument auquel elle se rapporte.
Commodities
## Table of contents
Page
No subscription can be received on the basis of the financial statements alone. Subscriptions are only valid if made on the basis of the current prospectus, accompanied by the latest annual report and the most recent semi-annual report, if published thereafter.

Translation (ENFR, 2022-05-31):
## Table des matières
Page
Aucune souscription ne peut être effectuée sur la seule base des états financiers. Les souscriptions ne sont valables que si elles sont effectuées après réception du prospectus en vigueur accompagné du dernier rapport annuel et du rapport semi-annuel le plus récent, si celui-ci est postérieur au rapport annuel.
### Periodic reports
Audited annual accounts as at 31 May, unaudited semi-annual accounts as at 30 November, as well as the list of changes (purchases and sales of securities) made in the composition of the investment portfolio are kept at the Shareholders' disposal free of charge at the Depositary, the Domiciliary Agent, the Representative in Switzerland and the other banking institutions appointed by it, as well as at the registered office of the Company. These reports concern both each individual sub-fund and the Company's assets as a whole.
The financial statements of each sub-fund are drawn up in the currency of the sub-fund, but the combined accounts are denominated in euros (EUR), in accordance with a decision of an Extraordinary General Meeting of Shareholders held on 18 September 2001. The annual accounts are available within four months of the closing date of the financial year. The semi-annual accounts are published within two months of the end of the half-year in question.

Translation (ENFR, 2022-05-31):
### Rapports périodiques
Les comptes annuels révisés au 31 mai, les comptes semi-annuels non révisés au 30 novembre ainsi que les modifications (achats et ventes de titres) apportées à la composition du portefeuille d'investissement sont disponibles gratuitement, pour les Actionnaires, auprès du Dépositaire, de l'Agent domiciliataire, du Représentant en Suisse, des autres institutions bancaires désignées par celui-ci ainsi qu'au siège social de la Société. Ces rapports porteront à la fois sur chacun des compartiments et sur les actifs de la Société dans son ensemble.
Les états financiers de chaque compartiment sont établis dans la devise dudit compartiment, mais les comptes combinés sont libellés en euros (« EUR »), conformément à la décision de l’Assemblée générale extraordinaire des Actionnaires du 18 septembre 2001. Les comptes annuels sont disponibles dans les quatre mois suivant la clôture de l'exercice financier. Les comptes semi-annuels sont publiés dans les deux mois suivant la clôture du semestre concerné.
### Information to the Shareholders
The Company publishes the legally required information as to net asset values and dividends in the Grand Duchy of Luxembourg and in all other countries where the shares are publicly offered.
This information is also available on the website: www.bnpparibas-am.com.
The Company publishes an annual report closed on the last day of the financial year, certified by the auditors, as well as a non-certified, semi-annual interim report closed on the last day of the sixth month of the financial year. The Company is authorised to publish a simplified version of the financial report when required.
The Articles of Association, the Prospectus, the KIID, and periodic reports may be consulted at the Company's registered office and at the establishments responsible for the Company's financial service. Copies of the Articles of Association and the annual and interim reports are available upon request.
Except for the newspaper publications required by Law, the official media to obtain any notice to shareholders will be our website www.bnpparibas-am.com.
Documents and information are also available on the website: www.bnpparibas-am.com.

Translation (ENFR, 2022-05-31):
### Informations à l’attention des Actionnaires
La Société publie les informations relatives aux valeurs nettes d'inventaire et aux dividendes légalement requises au Grand-Duché de Luxembourg et dans tous les pays où les actions sont proposées au public.
Ces informations sont également disponibles sur le site Internet : www.bnpparibas-am.com.
La Société publie un rapport annuel clôturé le dernier jour de l’exercice, certifié par les réviseurs d’entreprises, ainsi qu’un rapport semi-annuel non certifié clôturé le dernier jour du premier semestre de l’exercice. Elle est autorisée à publier une version simplifiée des rapports financiers s’il y a lieu.
Les Statuts, le Prospectus, le DICI et les rapports périodiques peuvent être consultés au siège social de la Société et auprès des établissements chargés des services financiers de la Société. Des exemplaires des Statuts et des rapports annuels et semi-annuels sont disponibles sur demande.
A l’exception des publications dans la presse requises par la loi, le média officiel d’où obtenir tout avis aux actionnaires à l'avenir sera notre site Internet www.bnpparibas-am.com.
Des documents et informations sont également disponibles sur le site Internet : www.bnpparibas-am.com.
95 000 000  AGENCE CENTRALE DES ORGANISMES DE SECURITE SOCIALE 0.000%
09/06/2022
25 000 000  AGENCE CENTRALE DES ORGANISMES DE SECURITE SOCIALE 0.000%
10/06/2022

Translation (ENFR, 2022-05-31):
95 000 000  AGENCE CENTRALE DES ORGANISMES DE SECURITE SOCIALE 0,000%
09/06/2022
25 000 000  AGENCE CENTRALE DES ORGANISMES DE SECURITE SOCIALE 0,000%
10/06/2022
### Note 2 - Principal accounting methods
The financial statements of the Company are made in accordance with the regulatory requirements and the accounting policies generally admitted in the Grand Duchy of Luxembourg. The financial statements of BNP Paribas InstiCash represent the sum of the financial statements of each sub-fund of the Company.
These financial statements have been drawn up in euros (EUR) by converting the financial statements of each sub-fund using the exchange rates in effect at the balance sheet date (see Note 9). The financial statements of the Company have been drawn up on the basis of the last net asset value calculated during the financial period.
- 
###### Net asset value

Translation (ENFR, 2022-05-31):
### Note 2 - Principales méthodes comptables
Les états financiers de la Société sont établis conformément aux dispositions réglementaires et aux pratiques comptables généralement admises au Grand-Duché de Luxembourg. Les états financiers de BNP Paribas InstiCash correspondent à la somme des états financiers de chacun des compartiments de la Société.
Les présents états financiers sont établis en euros (« EUR »). Pour ce faire, les états financiers de chacun des compartiments ont été convertis sur la base du taux de change en vigueur à la date de clôture (voir note 9). Les états financiers de la Société sont établis sur la base de la dernière valeur nette d'inventaire calculée au cours de la période.
- 
###### Valeur nette d’inventaire
The financial statements of each sub-fund of the Company are expressed in the working currency of the sub-fund and its accounting records are kept in that currency. Assets and liabilities in other currencies are recorded in the currency of the sub-fund based on the exchange rate in effect in Luxembourg on the Valuation Day. Income and expenses in other currencies are recorded in the currency of the sub-fund based on the exchange rate in effect at the date of the transaction.
The resulting exchange differences are recorded in the statement of operations and changes in net assets.
The combined accounts are expressed in Euros (EUR) and are provided for information purposes only. For the purposes of consolidation the corresponding items in the statements of the sub-fund are converted into euros at the exchange rates prevailing at balance sheet date.
- 
###### Valuation of investments

Translation (ENFR, 2022-05-31):
Les états financiers de chaque compartiment de la Société sont exprimés dans la devise dudit compartiment et la comptabilité est tenue dans cette devise. Les actifs et passifs libellés dans d’autres devises que celle du fonds sont comptabilisés dans la devise de ce dernier sur la base du taux de change en vigueur au Jour d'évaluation. Les produits et les charges libellés dans d’autres devises que celle du fonds sont comptabilisés dans la devise de ce dernier sur la base du taux de change en vigueur à la date de la transaction.
Les écarts de change en découlant sont comptabilisés dans l’état des opérations et des changements des actifs nets.
Les comptes combinés sont libellés en euros (« EUR ») et ne sont fournis qu’à titre indicatif. Dans le cadre de la consolidation, les éléments des états financiers de chaque compartiment sont convertis en euros aux taux de change en vigueur à la clôture.
- 
###### Evaluation des investissements
### Note 7 - Reverse repurchase agreements
In accordance with the Circulars 08/356 and 14/592, each sub-fund may engage in reverse repurchase agreements. Reverse repurchase agreements consist of a forward transaction at the maturity of which the seller (counterparty) has the obligation to repurchase the asset sold and the sub-fund the obligation to return the asset received under the transaction.
A reverse repurchase agreement shall be eligible to be entered into by a sub-fund provided that all of the following conditions are fulfilled:
- the sub-fund has the right to terminate the agreement at any time upon giving prior notice of no more than two working days;
- the market value of the assets received as part of the reverse repurchase agreement is at all times at least equal to the value of the cash paid out.

Translation (ENFR, 2022-05-31):
### Note 7 - Contrats de prise en pension
Conformément aux Circulaires 08/356 et 14/592, le compartiment peut s'engager dans des contrats de prise en pension. Les contrats de prise en pension consistent en une opération à terme à l'échéance de laquelle le vendeur (la contrepartie) a l'obligation de racheter l'actif vendu, et le compartiment l'obligation de restituer l'actif reçu dans le cadre de l'opération.
Un compartiment peut conclure un contrat de prise en pension si toutes les conditions suivantes sont remplies :
- le compartiment a le droit de résilier le contrat à tout moment moyennant un préavis de deux jours ouvrables au maximum ;
- la valeur de marché des actifs reçus dans le cadre du contrat de prise en pension est à tout moment au moins égale à la valeur des espèces versées.