# GENERAL INFORMATION
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## Incorporation, Registered Office and Share Capital

The Company was incorporated in Ireland on 24 September, 2010 as an investment company with variable capital with limited liability under registration number 489440. The Company has no subsidiaries.
The registered office of the Company is as stated in the Directory at the front of the Prospectus. The Memorandum of Association of the Company provides that the Company's sole object is the collective investment in either of both transferable securities and other liquid financial assets referred to in the UCITS Regulations of capital raised from the public and the Company operates on the principle of risk spreading.
The authorised share capital of the Company is 2 redeemable non-participating shares of no par value and 500,000,000,000 participating Shares of no par value Non-participating Shares do not entitle the holders thereof to any dividend and on a winding up entitle the holders thereof to receive the consideration paid therefor but do not otherwise entitle them to participate in the assets of the Company. The Directors have the power to allot shares in the capital of the Company on such terms and in such manner as they may think fit (for example, shares may have different charging structures, be hedged/unhedged and/or have other special features and which will be pre-determined and will be set forth in the relevant Fund). There are two non-participating Shares currently in issue two of which were taken by the subscribers to the Company and transferred to the Investment Advisor and a nominee of the Manager.
No share capital of the Company has been put under option nor has any share capital been agreed (conditionally or unconditionally) to be put under option.
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## Variation of Share Rights and Pre-Emption Rights
	- The rights attaching to the Shares issued in any Class or Fund may, whether or not the Company is being wound up, be varied or abrogated with the consent in writing of the Shareholders of three-quarters of the issued Shares of that Class or Fund, or with the sanction of an ordinary resolution passed at a general meeting of the Shareholders of that Class or Fund.
	- A resolution in writing signed by all the Shareholders and holders of non-participating shares for the time being entitled to attend and vote on such resolution at a general meeting of the Company shall be as valid and effective for all purposes as if the resolution had been passed at a general meeting of the Company duly convened and held and if described as a special resolution shall be deemed to be a special resolution.
	- The rights attaching to the Shares shall not be deemed to be varied by the creation, allotment or issue of any further Shares ranking pari passu with Shares already in issue.
	- There are no rights of pre-emption upon the issue of Shares in the Company.

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## Voting Rights

The following rules relating to voting rights apply:-
- Fractions of Shares do not carry voting rights.
- Every Shareholder or holder of non-participating shares present in person or by proxy who votes on a show of hands shall be entitled to one vote.
- The chairman of a general meeting of a Fund or Class or any Shareholder of a Fund or Class present in person or by proxy at a meeting of a Fund or Class may demand a poll. The chairman of a general meeting of a Fund or Class or any holder of Shares of a Fund or Class present in person or by proxy at a general meeting of a Fund or Class may demand a poll.
- On a poll every Shareholder present in person or by proxy shall be entitled to one vote in respect of each Share held by him and every holder of non-participating shares shall be entitled to one vote in respect of all non- participating shares held by him. A Shareholder entitled to more than one vote need not cast all his votes or cast all the votes he uses in the same way.
- In the case of an equality of votes, whether on a show of hands or on a poll, the Chairman of the meeting at which the show of hands takes place or at which the poll is demanded shall be entitled to a second or casting vote.
- Any person (whether a Shareholder or not) may be appointed to act as a proxy; a Shareholder may appoint more than one proxy to attend on the same occasion.
- Any instrument appointing a proxy must be deposited at the registered office, not less than 48 hours before the meeting or at such other place or by such other means and by such time as is specified in the notice convening the meeting The Directors may at the expense of the Company send by post or otherwise to the Shareholders instruments of proxy (with or without prepaid postage for their return) and may either leave blank the appointment of the proxy or nominate one or more of the Directors or any other person to act as proxy.
- To be passed, ordinary resolutions of the Company or of the Shareholders of a particular Fund or Class will require a simple majority of the votes cast by the Shareholders voting in person or by proxy at the meeting at which the resolution is proposed. Special resolutions of the Company or of the Shareholders of a particular Fund or Class will require a majority of not less than 75% of the Shareholders present in person or by proxy and voting in general meeting in order to pass a special resolution including a resolution to amend the Articles of Association.
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## Meetings
- The Directors may convene extraordinary general meetings of the Company at any time. The Directors shall convene an annual general meeting each calendar year and not more than 15 months shall elapse between the date of one annual general meeting of the Company and that of the next.
- Not less than twenty one days notice of every annual general meeting and any meeting convened for the passing of a special resolution must be given to Shareholders and fourteen days’ notice must be given in the case of any other general meeting.
- Two Members present either in person or by proxy shall be a quorum for a general meeting provided that the quorum for a general meeting convened to consider any alteration to the Class rights of Shares shall be two Shareholders holding or representing by proxy at least one third of the issued Shares of the relevant Fund or Class. If within half an hour after the time appointed for a meeting a quorum is not present the meeting, if convened on the requisition of or by Shareholders, shall be dissolved. In any other case it shall stand adjourned to the same time, day and place in the next week or to such other day and at such other time and place as the Directors may determine and if at the adjourned meeting a quorum is not present within half an hour from the time appointed for the meeting, the Members present shall be a quorum and in the case of a meeting of a Fund or Class convened to consider the variation of rights of Shareholders in such Fund or Class the quorum shall be one Shareholder holding Shares of the Fund or Class in question or his proxy. All general meetings will be held in Ireland.
- The foregoing provisions with respect to the convening and conduct of meetings shall save as otherwise specified with respect to meetings of Funds or Classes and, subject to the Act, have effect with respect to separate meetings of each Fund or Class at which a resolution varying the rights of Shareholders in such Fund or Class is tabled.
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## Reports and Accounts

The Company will prepare an annual report and audited accounts as of 31 March in each calendar year and a half- yearly report and unaudited accounts as of 30 September in each year. The first annual report was made up to 31 March 2011 and the first semi-annual report was made up to 30 September 2011. The audited annual report and accounts will be published within four months of the Company’s financial year end and its semi-annual report will be published within 2 months of the end of the half year period and in each case will be offered to subscribers before conclusion of a contract and supplied to Shareholders free of charge on request and will be available to the public at the office of the Administrator. The periodic reports and Articles of Association may be obtained upon request from the Administrator.
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## Communications and Notices to Shareholders

Communications and Notices to Shareholders or the first named of joint Shareholders shall be deemed to have been duly given as follows:
MEANS OF DISPATCH	DEEMED RECEIVED
Delivery by Hand	:	The day of delivery or next following working day if delivered outside usual business hours.
Post	:	48 hours after posting.
Fax	:	The day on which a positive transmission receipt is received.
Electronically	:	The day on which the electronic transmission has been sent to the electronic information system designated by a Shareholder.
Publication of Notice or	The day of publication in a daily newspaper
Advertisement of Notice	:	circulating in the country or countries where shares are
marketed.
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## Transfer of Shares
	- Transfers of Shares may be effected in writing in any usual or common form, signed by or on behalf of the transferor and every transfer shall state the full name and address of the transferor and transferee. Beneficial interests in such Shares will only be transferable in accordance with the rules and procedures for the time being of the relevant International Central Securities Depositary.
	- The Directors may from time to time specify a fee for the registration of instruments of transfer provided that the maximum fee may not exceed 5% of the Net Asset Value of the Shares subject to the transfer on the Dealing Day immediately preceding the date of the transfer.
	- The Directors may decline to register any transfer of Shares if:-
		- in consequence of such transfer the transferor or the transferee would hold a number of Shares less than the Minimum Holding;
		- all applicable taxes and/or stamp duties have not been paid in respect of the instrument of transfer;
		- the instrument of transfer is not deposited at the registered office of the Company or such other place as the Directors may reasonably require, accompanied by such evidence as the Directors may reasonably require to show the right of the transferor to make the transfer, such relevant information and declarations as the Directors may reasonably require from the transferee including, without limitation, information and declarations of the type which may be requested from an applicant for Shares in the Company and such fee as may from time to time be specified by the Directors for the registration of any instrument of transfer;
		- they are aware or reasonably believe the transfer would result in the beneficial ownership of such Shares by a person in contravention of any restrictions on ownership as set out in this Prospectus or might result in legal, regulatory, pecuniary, taxation or material administrative disadvantage to the Company or the relevant Fund or Shareholders as a whole.

	- The registration of transfers may be suspended for such periods as the Directors may determine provided always that each registration may not be suspended for more than 30 days.

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## Directors

The following is a summary of the principal provisions in the Articles of Association relating to the Directors:
- Unless otherwise determined by an ordinary resolution of the Company in general meeting, the number of Directors shall not be less than two nor more than nine.
- A Director need not be a Shareholder.
- The Articles of Association contain no provisions requiring Directors to retire on attaining a particular age or to retire on rotation.
- A Director may vote and be counted in the quorum at a meeting to consider the appointment or the fixing or variation of the terms of appointment of any Director to any office or employment with the Company or any company in which the Company is interested, but a Director may not vote or be counted in the quorum on a resolution concerning his own appointment.
- The Directors of the Company for the time being are entitled to such remuneration as may be determined by the Directors and disclosed in the Prospectus and may be reimbursed all reasonable travel, hotel and other expenses incurred in connection with the business of the Company or the discharge of their duties and may beentitled to additional remuneration if called upon to perform any special or extra services to or at the request of the Company.
- A Director may hold any other office or place of profit under the Company, other than the office of Auditor, in conjunction with his office of Director on such terms as to tenure of office or otherwise as the Directors may determine.
- No Director shall be disqualified by his office from contracting with the Company as vendor, purchaser or otherwise, nor shall any contract or arrangement entered into by or on behalf of the Company in which any Director is in any way interested be liable to be avoided, nor shall any Director who is so interested be liable to account to the Company for any profit realised by any such contract or arrangement by reason of such Director holding that office or of the fiduciary relationship thereby established, but the nature of his interest must be declared by him at the meeting of the Directors at which the proposal to enter into the contract or agreement is first considered or, if the Director in question was not at the date of that meeting interested in the proposed contract or arrangement, at the next Directors' meeting held after he becomes so interested. A general notice in writing given to the Directors by any Director to the effect that he is a member of any specified company or firm and is to be regarded as interested in any contract or arrangement which may thereafter be made with that company or firm is deemed to be a sufficient declaration of interest in relation to any contract or arrangement so made.
- A Director may not vote in respect of any resolution or any contract or arrangement or any proposal whatsoever in which he has any material interest or a duty which conflicts with the interests of the Company and shall not be counted in the quorum at a meeting in relation to any resolution upon which he is debarred from voting unless the Directors resolve otherwise. However, a Director may vote and be counted in quorum in respect of any proposal concerning any other company in which he is interested directly or indirectly, whether as an officer or shareholder or otherwise, provided that he is not the holder of 5 per cent or more of the issued shares of any class of such company or of the voting rights available to members of such company. A Director may also vote and be counted in the quorum in respect of any proposal concerning an offer of Shares in which he is interested as a participant in an underwriting or sub-underwriting arrangement and may also vote in respect of the giving of any security, guarantee or indemnity in respect of money lent by the Director to the Company or in respect of the giving of any security, guarantee or indemnity to a third party in respect of a debt obligation of the Company for which the Director has assumed responsibility in whole or in respect of the purchase of directors’ and officers’ liability insurance.
- The office of a Director shall be vacated in any of the following events namely:-
	- if he resigns his office by notice in writing signed by him and left at the registered office of the Company;
	- if he becomes bankrupt or makes any arrangement or composition with his creditors generally;
	- if he becomes of unsound mind;
	- if he is absent from meetings of the Directors for six successive months without leave expressed by a resolution of the Directors and the Directors resolve that his office be vacated;
	- if he ceases to be a Director by virtue of, or becomes prohibited or restricted from being a Director by reason of, an order made under the provisions of any law or enactment;
	- if he is requested by a majority of the other Directors (not being less than two in number) to vacate office; or
	- if he is removed from office by ordinary resolution of the Company.

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## Winding Up
- The Company or where relevant a Fund may be wound up if:
	- At any time after the first anniversary of the incorporation of the Company or the establishment of a Fund, the Net Asset Value of the Company or a Fund falls below USD100 million on each Dealing Day for a period of six consecutive weeks and the Shareholders of the Company or where relevant Fund resolve by ordinary resolution to wind up the Company or the Fund;

- Within a period of three months from the date on which (a) the Depositary notifies the Company of its desire to retire in accordance with the terms of the Depositary Agreement and has not withdrawn notice of its intention to so retire, (b) the appointment of the Depositary is terminated by the Company in accordance with the terms of the Depositary Agreement, or (c) the Depositary ceases to be approved by the Central Bank to act as a Depositary; no new depositary has been appointed, the Directors shall instruct the Secretary to forthwith convene an extraordinary general meeting of the Company at which there shall be proposed an ordinary resolution to wind up the Company. Notwithstanding anything set out above, the Depositary’s appointment shall only terminate on revocation of the Company’s authorisation by the Central Bank or on the appointment of a successor Depositary;
- The Shareholders of the Company or where relevant Fund resolve by ordinary resolution that the Company or a Fund by reason of its liabilities cannot continue its business and that it be wound up;
- The Shareholders of the Company or where relevant Fund resolve by special resolution to wind up the Company or Fund.
- In the event of a winding up, the liquidator shall firstly apply the assets of each Fund in such manner and order as he thinks fit in satisfaction of creditors’ claims.
- The liquidator shall apply the assets of each Fund in satisfaction of liabilities incurred on behalf of or attributable to such Fund and shall not apply the assets of any Fund in satisfaction of any liabilities incurred on behalf of or attributable to any other Fund.
- The assets available for distribution among the Shareholders shall be applied in the following priority:-
- firstly, in the payment to the Shareholders of each Class or Fund of a sum in the Base Currency (or in any other currency selected and at such rate of exchange as determined by the liquidator) as nearly as possible equal to the Net Asset Value of the Shares of the relevant Class or Fund held by such Shareholders respectively as at the date of commencement of winding up;
- secondly in the case of the winding up of the Company, in the payment to the holders of non-participating shares of sums up to the consideration paid in respect thereof provided that if there are insufficient assets to enable such payment in full to be made, no recourse shall be had to the assets comprised within any of the Funds;
- thirdly, in the payment to the Shareholders of each Class or Fund of any balance then remaining in the relevant Fund, in proportion to the number of Shares held in the relevant Class or Fund; and
- fourthly in the case of the winding up of the Company, any balance then remaining and not attributable to any Fund or Class shall be apportioned between the Funds and Classes pro-rata to the Net Asset Value of each Fund or Class immediately prior to any distribution to Shareholders and the amounts so apportioned shall be paid to Shareholders pro-rata to the number of Shares in that Fund or Class held by them.
- The liquidator may, with the authority of an ordinary resolution of the Company or where relevant Fund, divide among the Shareholders (pro rata to the value of their respective shareholdings in the Company or where relevant Fund) in specie the whole or any part of the assets of the Company or where relevant Fund and whether or not the assets shall consist of property of a single kind provided that any Shareholder shall be entitled to request the sale of any asset or assets proposed to be so distributed and the distribution to such Shareholder of the cash proceeds of such sale. The costs of any such sale shall be borne by the relevant Shareholder. The liquidator may, with like authority, vest any part of the assets of the Company or where relevant Fund in trustees upon such trusts for the benefit of Shareholders as the liquidator shall think fit and the liquidation of the Company or Fund may be closed and the Company or the Fund dissolved, provided that no Shareholder shall be compelled to accept any asset in respect of which there is any liability. Further the liquidator may with like authority transfer the whole or part of the assets of the Company or Fund to a company or collective investment scheme (the “Transferee Company”) on terms that Shareholders in the Company or where relevant Fund shall receive from the Transferee Company shares or units in the Transferee Company of equivalent value to their shareholdings in the Company or the Fund.
- Notwithstanding any other provision contained in the Memorandum and Articles of Association of the Company, should the Directors at any time and in their absolute discretion resolve that it would be in the best interests of the Shareholders to wind up the Company or where relevant a Fund, the Secretary shall forthwith at the Directors' request convene an extraordinary general meeting of the Company or Fund atwhich there shall be presented a proposal to appoint a liquidator to wind up the Company or Fund and if so appointed, the liquidator shall distribute the assets of the Company or Fund in accordance with the Memorandum and Articles of Association of the Company.
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## Indemnities and Insurance

The Directors (including alternates), Secretary and other officers of the Company and its former directors and officers shall be indemnified by the Company against losses and expenses to which any such person may become liable by reason of any contract entered into or any act or thing done by him as such officer in the discharge of his duties (other than in the case of fraud, negligence or wilful default). The Company acting through the Directors is empowered under the Articles of Association to purchase and maintain for the benefit of persons who are or were at any time Directors or officers of the Company insurance against any liability incurred by such persons in respect of any act or omission in the execution of their duties or exercise of their powers.
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## General
- The Company does not have, nor has it had since incorporation, any employees.
- The Company does not intend to purchase or acquire nor agree to purchase or acquire any property.
- The rights conferred on Shareholders by virtue of their shareholdings are governed by the Articles of Association, the general law of Ireland and the Act.
- Dividends which remain unclaimed for six years from the date on which they become payable will be forfeited. On forfeiture such dividends will become part of the assets of the Fund to which they relate. No dividend or other amount payable to any Shareholder shall bear interest against the Company.
- No person has any preferential right to subscribe for any authorised but unissued capital of the Company.

From the date of this Prospectus, the Funds will not acquire securities of issuers which engage in business activities prohibited by the Oslo convention/United Nations convention on cluster munitions. In determining whether a company engages in such business activities, the Investment Advisor may rely on (a) assessments that are based on research analysis provided by institutions specialising in screening compliance with said conventions and/or (b) information provided by other vendors who provide relevant data feeds relating to cluster munition manufacturers and/or (c) on responses received from an issuer in the course of shareholder engagement activities and/or (d) on other publicly available information. Any assessments may either be made by the Investment Advisor itself or obtained from third parties, including other PIMCO group companies.
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## Material Contracts

The following contracts which are or may be material have been entered into otherwise than in the ordinary course of business:-
- Management Agreement between the Company and the Manager dated 9 December, 2010 under which the Manager was appointed manager of the Company subject to the overall supervision of the Directors. The Management Agreement may be terminated by either party on 90 days written notice (or such shorter notice as may be agreed by the parties) or forthwith by notice in writing in certain circumstances such as the insolvency of either party or unremedied breach after notice. The Manager has the power to delegate its duties with the prior approval of the Central Bank. The Agreement provides that the Company shall indemnify the Manager and its delegates, agents and employees against and hold them harmless from any actions, proceedings, damages, claims, costs, demands and expenses including legal and professional expenses brought against or suffered or incurred by the Manager in the performance of its duties other than due to the negligence, fraud, bad faith or wilful default of the Manager in the performance of its obligations.
- PIMCO Investment Advisory Agreement between the Manager and PIMCO dated 9 December, 2010 as amended and restated by an agreement dated 25 May, 2018, as may be further amended from time to time, under which PIMCO was appointed as an Investment Advisor of the Company's assets subject to the overall supervision of the Manager. The PIMCO Investment Advisory Agreement may be terminated by either party on ninety days written notice (or such shorter notice as may be agreed by the parties) or forthwith by notice in writing in certain circumstances such as the insolvency of either party or unremedied breach after notice. The Investment Advisor has the power to delegate its duties in accordance with the Central Bank’s requirements. The Agreement provides that the Manager shall indemnify the Investment Advisor and its delegates, agents and employees against and hold it harmless from any actions, proceedings, claims, loss, costs, demands and expenses including legal and professional expenses brought against or suffered or incurred by the InvestmentAdvisor in the performance of its duties other than due to the negligence, fraud, recklessness or wilful default of the Investment Advisor in the performance of its obligations.
- PIMCO Europe Investment Advisory Agreement between the Manager and PIMCO Europe Ltd dated 9 December, 2010 as amended and restated by an agreement dated 25 May, 2018, as may be further amended from time to time, under which PIMCO Europe Ltd was appointed as an Investment Advisor of the Company's assets subject to the overall supervision of the Manager. The PIMCO Europe Investment Advisory Agreement may be terminated by either party on ninety days written notice (or such shorter notice as may be agreed by the parties) or forthwith by notice in writing in certain circumstances such as the insolvency of either party or unremedied breach after notice. The Investment Advisor has the power to delegate its duties in accordance with the Central Bank’s requirements. The Agreement provides that the Manager shall indemnify the Investment Advisor and its delegates, agents and employees against and hold it harmless from any actions, proceedings, claims, loss, costs, demands and expenses including legal and professional expenses brought against or suffered or incurred by the Investment Advisor in the performance of its duties other than due to the negligence, fraud, recklessness or wilful default of the Investment Advisor in the performance of its obligations.
- PIMCO Europe GmbH Investment Advisory Agreement. The Manager has appointed PIMCO Europe GmbH (formerly known as PIMCO Deutschland GmbH) as Investment Advisor for the Fund with discretionary powers pursuant to an investment advisory agreement as amended and restated by an agreement dated 25 May, 2018, as may be further amended from time to time. Under the terms of the investment advisory agreement the Investment Advisor is responsible, subject to the overall supervision and control of the Directors, for managing the assets and investments of the Fund in accordance with the investment objective and policies of the Fund. The Manager shall not be liable for any actions, costs, charges, losses, damages or expenses arising as a result of the acts or omissions of PIMCO Europe GmbH or for its own acts or omissions in following the advice or recommendations of PIMCO Europe GmbH.

PIMCO Europe GmbH is a limited liability company organised under the laws of Germany whose principal place of business is at Seidlstraße 24-24a, 80335 Munich, Deutschland. PIMCO Europe GmbH holds a licence for portfolio management from Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) in Germany. PIMCO Europe GmbH is ultimately majority-owned by Allianz SE. PIMCO Europe GmbH may delegate the discretionary investment management of the Fund to sub investment advisors. The fees of each sub investment advisor so appointed shall be paid by the Investment Advisor out of its own fee. Details of such appointment will be provided to Shareholders on request and shall be further disclosed in the periodic reports of the Company.
- Distribution Agreement between the Manager and the Distributor dated 9 December, 2010 under which the latter was appointed as distributor of the Company's Shares subject to the overall supervision of the Manager. The Distribution Agreement may be terminated by either party on 90 days written notice (or such shorter notice as may be agreed by the parties) or forthwith by notice in writing in certain circumstances such as the insolvency of either party or unremedied breach after notice. The Distributor has the power to delegate its duties. The Agreement provides that the Manager shall indemnify the Distributor against and hold it harmless from any actions, proceedings, claims, costs, demands and expenses including legal and professional expenses brought against or suffered or incurred by the Distributor in the performance of its duties other than due to the negligence, dishonesty, fraud or wilful default of the Distributor in the performance of its obligations.
- Administration Agreement between the Manager and the Administrator dated 31 March, 2017 (as amended and restated by agreement dated 27 October, 2020), and as may be further amended, under which the latter was appointed as Administrator to manage and administer the affairs of the Company on behalf of the Manager, subject to the terms and conditions of the Administration Agreement and subject to the overall supervision of the Manager. The Administration Agreement shall remain in full force and effect for an initial term of three years from 28 October, 2020 and thereafter may be terminated by either party on 90 days written notice or forthwith by notice in writing in certain circumstances such as the liquidation of either party (except for a voluntary liquidation for the purposes of reconstruction or amalgamation upon terms previously approved in writing by the non-defaulting party) or a receiver or examiner is appointed to such party or upon the happening of a like event whether at the direction of an appropriate regulatory agency or court of competent jurisdiction or otherwise. Subject to the requirements of the Central Bank and the Administration Agreement, the Administrator has the power to delegate its duties, provided that the minimum activities are carried out in Ireland in accordance with the requirements of the Central Bank.

The Administration Agreement provides that the Manager shall indemnify and hold the Administrator and its directors, officers, employees and agents harmless from all direct loss, cost, damage and expense, including reasonable legal counsel and professional fees and disbursements, incurred by the Administrator resulting from any claim, demand, action, proceeding or suit in connection with any action or omission by the Administrator in the performance of its duties under the Administration Agreement, or as a result of the Administrator acting upon any instructions reasonably believed by it to have been duly authorized by the Manager, or as a result of the Administrator acting upon any instructions or advice (in accordance with the Administration Agreement), save where any such claim, demand, action, proceeding or suit, or loss, cost, damage or expense, arise as a result of the Administrator’s breach of its obligations under the Administration Agreement or the fraud, wilful default, recklessness, bad faith or negligence of the Administrator or its directors, officers, employees, agents or representatives.
- Depositary Agreement between the Company and the Depositary dated 31 March 2017, as amended, pursuant to which the Depositary was appointed as Depositary of the Company's assets subject to the overall supervision of the Company. The Depositary Agreement shall continue for an initial period of three years from 1 April 2017 and thereafter may be terminated by either party on 90 days prior written notice or forthwith by notice in writing in certain circumstances such the Depositary being unable to pay its debts as they fall due provided that the Depositary shall continue to act as Depositary until a successor Depositary approved by the Central Bank is appointed by the Company or the Company's authorisation by the Central Bank is revoked. The Depositary has the power to delegate its duties but its liability will not be affected by the fact that it has entrusted to a third party some or all of the assets in its safekeeping.

The Depositary Agreement provides that the Depositary shall be indemnified by the Company and held harmless out of the assets of the relevant Fund from all actions, proceedings and claims (including claims of any person purporting to be the beneficial owner of any part of the assets) and against all losses, damages, claims, costs, actions, liabilities, suits, proceedings or expenses (including reasonable legal and professional expenses) arising therefrom which may be brought against, suffered or incurred by the Depositary by reason of the performance of the Depositary's duties under the terms of the Depositary Agreement save where any such actions, proceedings, claims, costs, demands or expenses arise as a result of the Depositary’s negligent or intentional failure to properly perform its duties under the Depositary Agreement or the loss of financial instruments held in custody pursuant to the Depositary Agreement or which otherwise arise as a result of the fraud, wilful default, bad faith or negligence of the Depositary. Any such indemnity shall extend to the Depositary acting upon a forged or unauthorised document or signature (provided the Depositary reasonably believed the document to have been authorised or the signature to have been genuine).
- Additional Contracts. In addition to the above, the Company may enter into additional contracts relating to the provision of paying agent, facilities agent, correspondent bank or other similar services as may be required in connection with an offer of Shares into a particular jurisdiction from time to time. The provision of such services shall be on arm's length commercial terms for the Company for which fees shall be charged at normal commercial rates and expenses are to be reimbursed.

Please refer to the section “Management and Administration” above for details of relevant material contracts in respect of a Fund.
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## Documents Available for Inspection

Copies of the following documents, which are available for information only and do not form part of this document, may be inspected at the registered office of the Company in Ireland during normal business hours on any Business Day:-
- the Memorandum and Articles of Association of the Company (copies of which may be obtained from the Administrator);
- the Companies Act 2014 and the UCITS Regulations; and
- Once published, the latest annual and half yearly reports of the Company (copies of which may be obtained from either the Distributor or the Administrator free of charge).

Translation (ENFR, 2022-07-22):
# INFORMATIONS GÉNÉRALES
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## Constitution, Siège social et Capital social

La Société a été constituée en Irlande le 24 septembre 2010 en tant que société d’investissement à capital variable à responsabilité limitée immatriculée sous le numéro 489440. La Société ne possède pas de filiales.
Le siège social de la Société est celui qui figure dans le Répertoire situé au début du Prospectus. L’Acte constitutif de la Société stipule que l’objet unique de la Société est le placement collectif dans un des instruments suivants ou les deux, valeurs mobilières et autres actifs financiers liquides mentionnés dans la Réglementation sur les OPCVM, de capitaux levés auprès du public et que la Société fonctionne selon le principe de la répartition des risques.
Le capital social autorisé de la Société est composé de 2 actions non-participatives, remboursables et sans valeur nominale et de 500 000 000 000 Actions participatives sans valeur nominale. Les Actions non-participatives ne confèrent aucun droit aux dividendes à leurs détenteurs et, en cas de liquidation, les détenteurs auront droit au montant payé à l’origine, mais ne participeront pas aux actifs de la Société. Les Administrateurs ont le pouvoir de répartir les actions formant le capital de la Société de la manière qu’ils estiment appropriée (par exemple, les actions peuvent avoir différents barèmes tarifaires, être couvertes/non couvertes et/ou posséder d’autres caractéristiques particulières et qui seront prédéterminées et précisées dans le Fonds correspondant). Il existe Deux Actions non-participatives actuellement émises dont deux ont été attribuées aux souscripteurs de la Société ont été transférées au Conseiller en investissement et à une personne désignée par le Gestionnaire.
Aucune partie du capital ne fait l’objet d’option et il n’existe aucun accord visant (conditionnellement ou inconditionnellement) à ce qu’une partie du capital fasse l’objet d’option.
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## Changement des droits attachés aux Actions et Droits de préemption
	- Les droits attachés aux Actions d’une Catégorie ou d’un Fonds, que la Société soit liquidée ou non, seront modifiés ou abrogés avec l’accord écrit des détenteurs des trois quarts des Actions émises dans cette Catégorie ou Fonds, ou sur la base d’une résolution ordinaire adoptée lors d’une assemblée générale des détenteurs d’Actions de cette Catégorie ou Fonds.
	- Une résolution écrite signée par tous les Actionnaires et les détenteurs d’actions non-participatives habilités à assister à une assemblée générale de la Société et à voter une telle résolution, sera valide et effective comme si cette résolution avait été votée à une assemblée générale de la Société dûment réunie et tenue. Si elle est décrite comme étant une résolution extraordinaire, elle sera considérée comme telle.
	- Les droits attachés aux Actions ne seront pas modifiés par la création, la répartition ou l’émission d’autres Actions ayant rang égal avec les Actions déjà émises.
	- Aucun droit de préemption n’est conféré lors de l’émission d’Actions de la Société.

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## Droits de vote

Les règles suivantes s’appliquent aux droits de vote :
- les fractions d’Actions ne sont pas assorties de droit de vote ;
- chaque Actionnaire ou détenteur d’une action non-participative présent en personne ou par procuration quiparticipe à un vote à main levée a droit à une voix ;
- le président de l’assemblée générale d’un Fonds ou d’une Catégorie ou tout Actionnaire d’un Fonds ou d’une Catégorie présent en personne ou par procuration à une assemblée d’un Fonds ou d’une Catégorie peut demander un scrutin. Le président d’une assemblée générale d’un Fonds ou d’une Catégorie ou tout détenteur d’Actions d’un Fonds ou d’une Catégorie présent personnellement ou par procuration à une assemblée générale d’un Fonds ou d’une Catégorie peuvent demander un scrutin.
- chaque Actionnaire présent en personne ou par procuration à un scrutin a droit à une voix par Action détenue et chaque détenteur d’actions non-participatives détient une voix au titre de toutes les actions qu’il détient. Un Actionnaire qui possède plus d’un droit de vote n’est pas tenu d’exprimer tous ses droits de la même manière ;
- dans le cas d’un nombre égal de votes exprimés, que ce soit lors d’un vote à mains levées ou d’un scrutin, le président de l’assemblée au cours de laquelle ce vote à main levée a eu lieu ou le scrutin demandé a le droit à une seconde voix ou à une voix prépondérante ;
- toute personne (Actionnaire ou non) peut être désignée mandataire ; un Actionnaire peut désigner plus d’un mandataire pour le représenter à la même occasion ;
- tout document désignant un mandataire doit être déposée au siège social au moins 48 heures avant l’assemblée ou à tout autre endroit, par tout moyen et dans le temps imparti précisé dans l’avis de convocation à l’assemblée. Les Administrateurs peuvent expédier aux Actionnaires par la poste ou autrement et aux frais de la Société, les formulaires de procuration (avec ou sans enveloppe timbrée pour leur retour) et peuvent laisser le nom de la personne à qui la procuration est confiée en blanc ou y inscrire le nom d’un ou plusieurs Administrateurs ou de toutes autres personnes de leur choix ;
- l’adoption des résolutions ordinaires de la Société ou des Actionnaires d’un Fonds ou d’une Catégorie particulier nécessite une majorité simple des votes exprimés par les Actionnaires votant en personne ou par procuration à l’assemblée au cours de laquelle la résolution est proposée. L’adoption des résolutions extraordinaires de la Société ou des Actionnaires d’un Fonds ou d’une Catégorie particulier nécessite une majorité de 75 % au moins des votes exprimés par les Actionnaires votant en personne ou par procuration à l’assemblée générale. Ceci s’applique aux résolutions visant à modifier les Statuts.
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## Assemblées
- Les Administrateurs peuvent convoquer à tout moment des assemblées générales extraordinaires de la Société. Les Administrateurs convoqueront une assemblée générale annuelle chaque année civile et pas plus de 15 mois ne s’écouleront entre la tenue d’une assemblée générale annuelle de la Société et la suivante.
- L’avis de convocation d’une assemblée générale annuelle et de toute assemblée réunie dans le but d’adopter une résolution extraordinaire doit être adressé aux Actionnaires au moins vingt et un jours et quatorze jours pour les autres assemblées, avant leur tenue.
- Le quorum pour une assemblée générale sera de deux Membres présents en personne ou représentés sous réserve que le quorum pour une assemblée générale visant à modifier les droits d’une Catégorie d’Actions est de deux Actionnaires détenant ou représentant par procuration au moins un tiers des Actions émises du Fond ou de la Catégorie concernée. Si un quorum n’est pas réuni dans la demi-heure suivant l’heure fixée pour une assemblée convoquée sur demande Actionnaires, celle-ci prendra fin. Dans tous les autres cas, elle sera ajournée et reportée aux mêmes heure, jour et endroit la semaine suivante ou à tout autre jour, heure et endroit déterminés par les Administrateurs. Si un quorum n’est pas réuni à l’assemblée reconvoquée dans la demi- heure suivant l’heure de convocation de celle-ci, les Membres présents constitueront un quorum. Dans l’hypothèse d’une assemblée d’un Fonds ou d’une Catégorie réunie afin d’examiner des modifications aux droits des Actionnaires dans ledit Fonds ou ladite Catégorie, le quorum sera d’un Actionnaire détenant des Actions du Fonds ou de la Catégorie concernée ou son mandataire. Toutes les assemblées générales se tiendront en Irlande.
- Les dispositions précédentes portant sur la convocation et la tenue d’assemblées seront applicables, sauf autrement spécifié en ce qui concerne les assemblées de Fonds ou de Catégories, et selon la Loi, aux assemblées distinctes de chaque Fonds ou Catégorie durant lesquelles une résolution visant à modifier les droits des Actionnaires de ce Fonds ou de cette Catégorie est à l’ordre du jour.
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## Rapports et Comptes

La Société préparera un rapport annuel et des comptes audités arrêtés au 31 mars de chaque année civile, ainsi qu’un rapport et des comptes non audités semestriels arrêtés au 30 septembre de chaque année. Le premier rapport annuel a été publié le 31 mars 2011 et le premier rapport semestriel a été publié le 30 septembre 2011. Le rapport annuel et les comptes audités sont publiés dans les quatre mois qui suivent la clôture de l’exercice de la Société et son rapport semestriel dans les 2 mois qui suivent la fin du premier semestre de l’exercice. Dans chaque cas, ils sont proposés aux souscripteurs avant la conclusion d’un contrat et sont disponibles gratuitement aux Actionnaires sur demande et au public au siège de l’Agent administratif. Les rapports périodiques et les Statuts peuvent être obtenus sur demande à l’Agent administratif.
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## Communications et Avis aux Actionnaires

Les Communications et les Avis aux Actionnaires ou au premier inscrit dans le Registre des co-Actionnaires seront supposés avoir été donnés comme suit :
MOYEN D’EXPÉDITION	CONSIDÉRÉ COMME REÇU
Remise en main	:	Le jour de remise ou le jour ouvré suivant si remise après les heures normales d’ouverture.
Poste	:	48 heures après expédition.
Fax	:	Le jour ou une transmission par facsimilé a été correctement reçue.
Électroniquement	:	Le jour où la transmission électronique a été envoyée au système d’information électronique désigné par un Actionnaire.
Publication de l’Avis ou	Le jour de publication dans un quotidien
Annonce de l’avis	:	faite dans le ou les pays où les Actions sont commercialisées.
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## Transfert d’Actions
	- Le transfert d’Actions peut se faire par écrit sans format spécifique signé par ou pour compte du cédant et chaque transfert devra indiquer les noms complets et les adresses de celui-ci et du cessionnaire. Les intérêts bénéficiaires dans ces Actions pourront uniquement être transférés en conformité avec les règles et les procédures actuelles du Dépositaire central international de titres concerné.
	- Les Administrateurs peuvent de temps à autre imposer une commission d’enregistrement du transfert sous réserve que la commission maximum ne puisse dépasser 5 % de la Valeur nette d’inventaire des Actions objets du transfert le Jour de transaction qui précède la date du transfert.
	- Les Administrateurs peuvent refuser d’enregistrer tout transfert d’Actions si :
		- suite à un transfert, le cédant ou le cessionnaire détient un nombre d’Actions inférieur à la Participationminimale ;


- toutes les taxes et/ou droits de timbre relatifs au document de transfert n’ont pas été payés ;
- le document relatif au de transfert n’a pas été déposé au siège de la Société ou à tout autre endroit raisonnablement choisi par les Administrateurs, accompagné de toute preuve raisonnablement exigée par ces derniers montrant le droit du cédant de procéder au transfert, de toute information pertinente et déclarations qu’ils peuvent raisonnablement exiger du cessionnaire, y compris celles qui peuvent être requises d’un souscripteur aux Actions de la Société et la commission spécifiée de temps à autre par les Administrateurs pour l’enregistrement du document de transfert ;
- s’ils ont eu connaissance ou croient raisonnablement que le transfert aurait pour effet que la propriété de ces Actions reviendrait à une personne en contravention des restrictions de propriété d’Actions décrites dans le présent Prospectus ou pourrait entraîner des préjudices juridiques, réglementaires, pécuniaires, fiscaux ou administratifs importants pour la Société, le Fonds concerné ou les Actionnaires dans leur ensemble ;
- L’enregistrement des transferts peut être suspendu pour des périodes déterminées par les Administrateurs sous réserve que tout enregistrement ne puisse pas être suspendu pour plus de 30 jours.
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## Administrateurs

Les dispositions principales des Statuts relatives aux Administrateurs sont résumées comme suit :
- le nombre d’Administrateurs ne sera pas inférieur à deux et supérieur à neuf, sauf indication contraire d’unerésolution ordinaire de l’assemblée générale des Actionnaires de la Société ;
- il n’est pas nécessaire pour un Administrateur d’être Actionnaire ;
- les Statuts ne contiennent pas de disposition imposant aux Administrateurs de prendre leur retraite à un certainâge ou dans un certain ordre ;
- un Administrateur peut voter et compter dans le quorum d’une assemblée examinant la nomination, l’établissement ou la modification des modalités de nomination d’un Administrateur à tout poste ou fonction de la Société ou toute société dans laquelle la Société détient un intérêt, mais un Administrateur ne peut ni voter ni compter dans le quorum dans le cadre d’une résolution concernant sa propre nomination.
- les Administrateurs de la Société ont le droit à une rémunération qui est déterminée par les Administrateurs et mentionnée dans le Prospectus. Ils peuvent être remboursés des frais raisonnables de voyage, d’hébergement et autres dépenses occasionnées dans l’exercice des activités de la Société et de leurs fonctions. Ils ont aussi droit à une rémunération supplémentaire s’ils sont appelés à fournir des services spéciaux ou supplémentaires pour ou à la demande de la Société ;
- un Administrateur peut occuper toute autre fonction pour la Société, sauf celle d’auditeur, parallèlement à sesfonctions d’Administrateur dans les conditions de mandat ou autres déterminées par les Administrateurs ;
- aucun Administrateur ne sera démis de ses fonctions du fait d’activités contractuelles avec la Société en tant que fournisseur, acheteur ou autre, et aucun contrat de ce type ou autre, ou accord, conclu par ou pour le compte de la Société en vertu duquel un Administrateur est, de quelque manière que ce soit, intéressé, ne l’obligera à l’éviter, ni aucun Administrateur, partie ou intéressé à ce contrat, ne sera tenu de rendre compte à la Société des profits réalisés au titre de ce contrat ou accord, du fait que cet Administrateur est en poste, ou de la relation fiduciaire établie en vertu de ce contrat ou accord. Mais l’Administrateur devra déclarer la nature de son intérêt lors de la réunion du Conseil d’administration au cours de laquelle la question de ce contrat ou accord est étudiée ou, si l’Administrateur n’est pas intéressé lors de cette réunion au contrat ou accord envisagé, au cours de la réunion suivante du Conseil d’administration tenue après qu’il est devenu partie. Un avis écrit d’ordre général donné aux Administrateurs par un autre Administrateur indiquant que celui-ci est membre d’une société précisée et qu’il doit être considéré comme ayant un intérêt dans tout contrat qui pourrait être conclu avec cette société sera réputé être une déclaration suffisante de l’intérêt né d’un contrat conclu ;
- un Administrateur ne votera pas et ne fera pas partie du quorum statuant sur ce contrat ou accord dans lequel il détient un intérêt important, ou statuant sur une obligation qui est en conflit avec les intérêts de la Société et ne fera pas partie du quorum à une réunion statuant sur une résolution pour laquelle il est privé du droit de vote à moins que les Administrateurs n’en décident autrement. Cependant, un Administrateur peut voter et faire partie du quorum portant sur une proposition concernant une autre société dans laquelle il possède un intérêt direct ou indirect, que ce soit comme dirigeant ou actionnaire ou autrement, sous réserve qu’il ne détienne pas plus de 5 % des actions émises de cette société ou des droits de vote disponibles aux membres de cette société. Un Administrateur peut aussi voter et participer au quorum statuant sur une proposition portant sur une offre d’Actions dans laquelle il est intéressé comme participant à un accord de garantie ou de sous garantie d’émission et peut aussi voter sur l’octroi d’une sûreté, garantie ou indemnité en relation avec un prêt consenti par cet Administrateur de la Société ou sur l’octroi d’une sûreté, garantie ou indemnité par un tiers en relation avec une obligation de la Société pour laquelle l’Administrateur a assumé responsabilité en totalité ou pour l’achat d’une police d’assurance couvrant la responsabilité des administrateurs et dirigeants ;
- Le poste d’un Administrateur sera vacant en cas de l’un des événements suivants :
	- s’il démissionne par notification écrite signée par lui et communiquée au siège social de laSociété ;

- s’il fait faillite ou conclut un arrangement ou accord avec ses créanciers ;
- s’il perd ses facultés mentales ;
- s’il est absent des réunions d’Administrateurs pendant six mois consécutifs sans autorisationexprimée par une résolution des Administrateurs et si ceux-ci décident que son poste est vacant ;
- s’il perd ses fonctions d’Administrateur ou se voit interdit ou limité dans ce rôle, en raison d’uneordonnance rendue en vertu des dispositions d’une loi ou d’un texte ;
- si la majorité des autres Administrateurs (pas moins de deux en nombre) lui demanded’abandonner ses fonctions ; ou
- s’il est démis de ses fonctions par une résolution ordinaire de la Société.
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## Liquidation
- La Société ou, si cela est pertinent, un Fonds peut être liquidé si :
- à tout moment après le premier anniversaire de la constitution de la Société ou de l’établissement d’un Fonds, la Valeur nette d’inventaire de la Société ou d’un Fonds devient inférieure à 100 millions de dollars chaque Jour de transaction pendant une période consécutive de six semaines et les Actionnaires de la Société ou, si cela est pertinent, d’un Fonds décident par voie de résolution ordinaire de liquider la Société ou le Fonds ;
- pendant la période de trois mois à partir de la date à laquelle (a) le Dépositaire a notifié la Société de son intention de mettre fin au Contrat de Dépositaire en accord avec les termes de celui-ci et n’a pas retiré la notification écrite de cette intention, (b) il est mis fin à la nomination du Dépositaire par la Société en accord avec les termes du Contrat de Dépositaire, ou (c) le Dépositaire cesse d’être autorisé par la Banque centrale d’agir en tant que dépositaire ; aucun autre Dépositaire n’a été nommé et les Administrateurs donnent instruction au Secrétaire de convoquer une assemblée générale extraordinaire de la Société durant laquelle il sera proposé une résolution ordinaire portant sur la dissolution de la Société. Nonobstant ce qui précède, la nomination du Dépositaire ne peut prendre fin que sur la révocation de l’agrément de la Société par la Banque centrale ou la nomination d’un successeur au Dépositaire ;
- les Actionnaires de la Société ou du Fonds concerné décident par une résolution ordinaire que laSociété ou un Fonds ne peut continuer à opérer en raison de son passif et qu’il sera liquidé ;
- les Actionnaires de la Société ou du Fonds concerné décident par une résolution spéciale de liquider la Société ou le Fonds.
- Si la Société devait être liquidée, le liquidateur affectera d’abord les actifs de chaque Fonds de la manière, dans l’ordre et de la façon qu’il estime appropriés à la satisfaction des demandes des créanciers.
- Le liquidateur affectera les actifs de chaque Fonds à la satisfaction du passif encouru pour le compte de ou attribuable respectivement à chaque Fonds et n’affectera pas les actifs d’un Fonds à la satisfaction du passif encouru pour le compte de ou attribuable à un autre Fonds.
- Les actifs disponibles pour la distribution entre les Actionnaires seront affectés dans l’ordre de priorité suivant :-
- premièrement, au paiement des Actionnaires de chaque Catégorie ou Fonds d’une somme dans la Devise de référence (ou dans toute autre devise sélectionnée et au taux de change déterminé par le liquidateur) aussi près que possible de la Valeur nette d’inventaire des Actions de la Catégorie concernée ou du Fonds détenues respectivement par les Actionnaires à la date du début de la liquidation ;
- deuxièmement dans le cas de la liquidation de la Société, au paiement aux détenteurs d’Actions non- participatives de sommes s’élevant jusqu’au montant de l’investissement sous réserve que si les actifs sont insuffisants pour permettre un tel paiement dans sa totalité, aucun recours ne sera possible contre les actifs d’aucun des Fonds ;
- troisièmement, au paiement aux détenteurs d’Actions de chaque Catégorie ou Fonds du solde restant dans les Fonds concernés, paiement fait au prorata du nombre d’Actions détenues dans la Catégorie concernée ou le Fonds ; et
- quatrièmement, dans le cas de la liquidation de la Société, tout solde restant qui n’est pas attribuable à un Fonds ou une Catégorie sera réparti/e entre les Fonds et les Catégories au prorata de la Valeur nette d’inventaire de chaque Fonds ou Catégorie immédiatement avant la distribution aux Actionnaires et les montants ainsi répartis seront payés aux Actionnaires au prorata du nombre d’Actions qu’ils détiennent dans le Fonds ou la Catégorie.
- Le Liquidateur peut, sur l’autorité conférée par une résolution ordinaire de la Société ou du Fonds concerné, répartir entre les Actionnaires (au prorata de la valeur de leurs actions dans la Société ou le Fonds concerné) en nature la totalité ou partie des actifs de la Société ou du Fonds concerné, que les actifs consistent ou non en un bien d’un seul type sous réserve que tout Actionnaire est habilité à demander la vente de l’actif ou des actifs dont la distribution est proposée et la distribution du produit d’une telle vente. Les frais associés à cette vente seront supportés par l’Actionnaire concerné. Le liquidateur peut, sur la même autorité, confier une partie des actifs de la Société ou du Fonds concerné à des fiduciaires dans des fiducies en faveur des Actionnaires que le liquidateur estimera appropriés et la liquidation de la Société ou du Fonds concerné peut alors être terminée, de sorte que la Société ou le Fonds concerné sera dissout mais également qu’aucun Actionnaire ne sera tenu d’accepter des actifs grevés de passifs. Le liquidateur peut, sur la même autorité, confier la totalité ou une partie des actifs de la Société ou du Fonds concerné à une société ou organisme de placement collectif (la « Société cessionnaire ») à la condition que les Actionnaires dans la Société ou le Fonds concerné recevront de la Société cessionnaire des actions ou des parts dans ce dernier de valeur équivalente à leurs actions dans la Société ou le Fonds concerné.
- Nonobstant toute autre disposition contenue dans l’Acte constitutif et les Statuts de la Société, si les Administrateurs décident à tout moment et à leur entière discrétion qu’il sera dans le meilleur intérêt des Actionnaires de liquider la Société ou le Fonds concerné, le Secrétaire convoquera à la demande des Administrateurs une assemblée générale extraordinaire de la Société ou du Fonds concerné à laquelle il sera proposé de nommer un liquidateur afin de procéder à la liquidation de la Société ou du Fonds concerné. Dans cette hypothèse, le liquidateur distribuera les actifs de la Société ou du Fonds concerné en conformité avec l’Acte constitutif et les Statuts de la Société.
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## Indemnisation et Assurance

La Société dédommagera les Administrateurs (y compris leurs substituts), le Secrétaire et les autres dirigeants de la Société ainsi que les anciens administrateurs et dirigeants de toute perte et dépense encourues en raison de tout contrat ou de tout acte accompli dans le cadre de l’exercice de leurs fonctions (autrement que par le fait de leur fraude, négligence ou défaillance délibérée). En vertu des Statuts, la Société par l’intermédiaire de ses Administrateurs a le pouvoir d’acheter et de maintenir pour le bénéfice des personnes qui sont ou ont été Administrateurs ou dirigeants de la Société une assurance contre les responsabilités encourues par ces personnes pour tout acte ou omission dans l’exécution de leurs fonctions ou de leurs pouvoirs.
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## Généralités
- La Société n’a pas et n’a pas eu d’employés depuis sa date d’enregistrement.
- La Société n’a pas l’intention d’acheter ou d’acquérir ni a donné son accord à l’achat ou à l’acquisition de quelque bien que cela soit.
- Les droits conférés aux Actionnaires en vertu de la propriété d’Actions sont régis par les Statuts, la Loi irlandaise et l’Acte.
- Les dividendes non réclamés pendant six ans à compter de la date à laquelle ils sont payables sont considérés comme abandonnés. Ils font alors partie des actifs du Fonds auquel ils se rapportent. Aucun dividende ou autre montant dû à un Actionnaire ne sera porteur d’intérêts contre la Société.
- Aucune personne ne détient un droit préférentiel de souscription d’une partie autorisée mais non émise du capital de la Société.

À compter de la date du présent Prospectus, les Fonds n’acquerront pas de titres d’émetteurs exerçant des activités prohibées par la convention d’Oslo/la convention des Nations Unies sur les armes à sous-munitions. Pour déterminer si une société exerce de telles activités, le Conseiller en investissement peut se référer à (a) des évaluations fondées sur des analyses émanant d’entités spécialisées dans le contrôle de la conformité auxdites conventions et/ou (b) des informations provenant d’autres prestataires fournissant des données pertinentes sur les fabricants d’armes à sous-munitions et/ou (c) des réponses fournies par un émetteur dans le cadre d’activités d’engagement actionnarial et/ou (d) d’autres informations accessibles au public. Les évaluations prises en compte peuvent être effectuées par le Conseiller en investissement lui-même ou par des tiers, y compris d’autres sociétés du groupe PIMCO.
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## Contrats importants

Les contrats suivants ont été conclus autrement que dans le cours normal des activités prévues de la Société et sont ou peuvent être importants :
- Contrat de gestion entre la Société et le Gestionnaire en date du 9 décembre 2010 en vertu duquel le Gestionnaire a été nommé gestionnaire de la Société soumis à la supervision globale des Administrateurs. Le Contrat de gestion peut être résilié par l’une ou l’autre partie sur préavis écrit de 90 jours (ou une période plus courte selon l’accord entre les parties) ou sans délai par écrit dans certaines circonstances, comme l’insolvabilité d’une des parties ou une violation non réparée après envoi d’une notification. Le Gestionnaire a le pouvoir de déléguer ses fonctions sur accord préalable de la Banque centrale. Le Contrat prévoit également que la Société convient de dédommager le Gestionnaire et ses délégués, agents et employés et de les dégager de toute responsabilité en cas d’action, de procédure, de dommages, de réclamations, de coûts, de demandes et de dépenses (y compris les honoraires et frais de conseil raisonnables) intentés contre, subis ou encourus par, le Gestionnaire dans le cadre de l’exécution de ses obligations autrement que par le fait de sa négligence, fraude, mauvaise foi ou défaillance intentionnelle.
- Contrat de conseil en investissement PIMCO entre le Gestionnaire et PIMCO en date du 9 décembre 2010 en vertu duquel PIMCO a été nommé Conseiller en investissement de la Société sous réserve de la supervision du Gestionnaire. Le Contrat de conseil en investissement peut être résilié par l’une ou l’autre partie sur préavis écrit de 90 jours (ou une période plus courte selon l’accord entre les parties) ou sans délai par écrit dans certaines circonstances, comme l’insolvabilité d’une des parties ou une violation non réparée après envoi d’une notification. Le Conseiller en investissement a le pouvoir de déléguer ses fonctions en conformité avec les exigences de la Banque centrale. Le Contrat prévoit également que le Gestionnaire convient de dédommager le Conseiller en investissement et ses délégués, agents et employés et de les dégager de toute responsabilité en cas d’action, de procédure, de dommages, de réclamations, de coûts, de demandes et de dépenses (y compris les honoraires et frais de conseil raisonnables) intentés contre, subis ou encourus par le Conseiller en investissement dans le cadre de l’exécution de ses obligations autrement que par le fait de sa négligence, fraude, imprudence ou défaillance délibérée.
- Contrat de conseil en investissement PIMCO Europe entre le Gestionnaire et PIMCO Europe Ltd en date du 9 décembre 2010 en vertu duquel PIMCO Europe Ltd a été nommé Conseiller en investissement de la Société sous réserve de la supervision du Gestionnaire. Le Contrat de conseil en investissement PIMCO Europe peut être résilié par l’une ou l’autre partie sur préavis écrit de 90 jours (ou une période plus courte selon l’accord entre les parties) ou sans délai par écrit dans certaines circonstances, comme l’insolvabilité d’une des parties ou une violation non réparée après envoi d’une notification. Le Conseiller en investissement a le pouvoir de déléguer ses fonctions en conformité avec les exigences de la Banque centrale. Le Contrat prévoit également que le Gestionnaire convient de dédommager le Conseiller en investissement et ses délégués, agents et employés et de les dégager de toute responsabilité en cas d’action, de procédure, de dommages, de réclamations, de coûts, de demandes et de dépenses (y compris les honoraires et frais de conseil raisonnables) intentés contre, subis ou encourus par le Conseiller en investissement dans le cadre de l’exécution de ses obligations autrement que par le fait de sa négligence, fraude, imprudence ou défaillance délibérée.
- Contrat de conseil en investissement PIMCO Europe GmbH. Le Gestionnaire a nommé PIMCO Europe GmbH (anciennement connue sous le nom de PIMCO Deutschland GmbH) en qualité de Conseiller en investissement du Fonds, doté de pouvoirs discrétionnaires en vertu d’un contrat de conseil en investissement. Aux termes de ce contrat, le Conseiller en investissement est chargé de gérer, sous la surveillance et le contrôle généraux des Administrateurs, les actifs et les investissements du Fonds conformément à leurs objectifs et politiques d’investissement individuels. Le Gestionnaire décline toute responsabilité à l’égard des actions, coûts, charges, pertes, dommages ou frais découlant d’actes ou d’omissions de PIMCO Europe GmbH ou d’actes ou d’omissions de son propre fait consécutifs aux conseils ou aux recommandations de PIMCO Europe GmbH.

PIMCO Europe GmbH est une société à responsabilité limitée de droit allemand dont le principal établissement est sis Seidlstraße 24-24a, 80335 Munich, Allemagne. PIMCO Europe GmbH est agréée en tant que gestionnaire de portefeuille par la Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (« BaFin ») en Allemagne et est détenue majoritairement par Allianz SE. PIMCO Europe GmbH peut déléguer la gestion discrétionnaire des investissements de certains Fonds à des conseillers en investissement par délégation, dont les frais de gestion seront payés à partir des frais du Conseiller en investissement. Des informations détaillées sur ces délégations
seront fournies aux Actionnaires sur demande et figureront en outre dans les rapports périodiques de la Société.
- Contrat de distribution entre la Société et le Distributeur en date du 9 décembre 2010 en vertu duquel ce dernier a été nommé distributeur de la Société sous réserve de la supervision du Gestionnaire. Le Contrat de distribution peut être résilié par l’une ou l’autre partie sur préavis écrit de 90 jours (ou une période plus courte selon l’accord entre les parties) ou sans délai par écrit dans certaines circonstances, comme l’insolvabilité d’une des parties ou une violation non réparée après envoi d’une notification. Le Distributeur a le pouvoir de déléguer ses fonctions. Le Contrat prévoit également que la Société convient de dédommager le Distributeur et de le dégager de toute responsabilité en cas d’action, de procédure, de dommages, de réclamations, de coûts, de demandes et de dépenses (y compris les honoraires et frais de conseil raisonnables) intentés contre, subis ou encourus par le Distributeur dans le cadre de l’exécution de ses obligations autrement que par le fait de sa négligence, malhonnêteté, fraude, ou défaillance délibérée.
- Contrat d’agent administratif entre le Gestionnaire et l’Agent administratif en date du 31 mars 2017 (tel que modifié et reformulé par le contrat daté du 27 octobre 2020), en vertu duquel ce dernier a été nommé Agent administratif pour gérer et administrer les affaires de la Société pour le compte du Gestionnaire, sous réserve des modalités et conditions du Contrat d’administration et de la supervision générale du Gestionnaire. Le Contrat d’administration restera pleinement en vigueur pour une durée initiale de trois ans à compter du 28 octobre 2020, et pourra, par la suite, être résilié par l’une ou l’autre partie sur préavis écrit de 90 jours ou sans délai sur préavis écrit dans certaines circonstances, telles que la liquidation de l’une des parties (à l’exception d’une liquidation volontaire à des fins de restructuration ou de fusion en vertu de conditions approuvées au préalable par écrit par la partie non défaillante), l’assignation d’un liquidateur ou d’un administrateur judiciaire à ladite partie ou la survenance d’un événement similaire sur instruction d’une agence réglementaire pertinente, d’un tribunal d’une juridiction compétente ou autre. Conformément aux prescriptions de la Banque centrale et du Contrat d’agent administratif, l’Agent administratif peut déléguer ses obligations, sous réserve que des activités minimums soient maintenues en Irlande conformément aux exigences de la Banque centrale.

Le Contrat d’Administration prévoit que le Gestionnaire indemnise et tienne hors de cause l’Agent Administratif et ses administrateurs, cadres, employés et agents en cas de pertes, frais, dommages et dépenses directs, en ce compris les honoraires et débours raisonnables de conseil juridique et professionnel, encourus par l’Agent Administratif du fait de toute plainte, mise en demeure, action, procédure ou poursuite liée à toute action ou omission de l’Agent Administratif dans le cadre de l’exécution de ses fonctions aux termes du Contrat d’Administration, ou par suite d’une action de l’Agent Administratif suivant toute instruction qu’il croyait raisonnablement avoir été dûment autorisée par le Gestionnaire, ou par suite d’une action de l’Agent Administratif suivant toute instruction ou tout conseil (conformément au Contrat d’Administration), sauf si cette plainte, mise en demeure, action, procédure ou poursuite, ou ces pertes, frais, dommages ou dépenses sont subis suite à un manquement de l’Agent Administratif à ses obligations aux termes du Contrat d’Administration ou de la fraude, du manquement délibéré, de l’imprudence, de la mauvaise foi ou de la négligence de l’Agent Administratif ou de ses administrateurs, cadres, employés, agents ou représentants.
- Contrat de Dépositaire entre la Société et le Dépositaire en date du 31 mars 2017, en vertu duquel le Dépositaire a été nommé dépositaire de la Société sous réserve de la supervision générale des Administrateurs. L’Accord de Dépositaire restera en vigueur pour une durée initiale de trois ans à compter du 1
- er 
- avril 2017, et pourra, par la suite, être résilié par chacune des parties sur préavis écrit préalable de 90 jours ou sans délai sur préavis écrit dans certaines circonstances, telles que l’incapacité du Dépositaire à rembourser ses dettes échues, à la condition que le Dépositaire continue d’agir en tant que dépositaire jusqu’à ce qu’un successeur au Dépositaire autorisé par la Banque centrale soit nommé par la Société ou que l’autorisation octroyée par la Banque centrale soit révoquée. Le Dépositaire a le pouvoir de déléguer ses fonctions, mais sa responsabilité ne sera pas annulée du fait qu’il a confié à un tiers tout ou partie des actifs sous sa garde.

Le Contrat de Dépositaire prévoit que le Dépositaire soit indemnisé par la Société et tenu hors de cause, sur les actifs du Fonds concerné, en cas d’une quelconque action, procédure et plainte (en ce compris les plaintes de toute personne se présentant comme le propriétaire effectif de toute partie des actifs) et de tout(e) perte, dommage, plainte, frais, action, obligation, poursuite, procédure ou dépense (y compris les dépenses raisonnables de conseil juridique et professionnel) en résultant, qui peuvent être intentés, subis ou encourus par le Dépositaire en raison de l’exécution de ses fonctions aux termes du Contrat de Dépositaire, sauf si ces actions, procédures, plaintes, frais, mises en demeure ou dépenses surviennent suite à un manquement
intentionnel ou à la négligence du Déposition dans l’exécution correcte de ses fonctions aux termes du Contrat de Dépositaire ou de la perte d’instruments financiers détenus en garde aux termes du Contrat de Dépositaire, ou qui surviennent autrement par suite de la fraude, du manquement délibéré, de la mauvaise foi ou de la négligence du Dépositaire. Une telle obligation d’indemnisation s’étend au Dépositaire dont les actions seraient fondées sur un document ou une signature contrefait(e) ou non autorisé(e) (sous réserve que le Dépositaire avait des motifs raisonnables pour croire que le document était autorisé ou que la signature était authentique).
- Contrats supplémentaires La Société peut conclure des contrats supplémentaires relatifs à la prestation de services d’agent payeur, d’agent arrangeur, de banque correspondante et d’autres services similaires dont la nécessité est reconnue en relation avec une offre d’Actions dans une juridiction particulière. La fourniture de tels services se fera aux conditions du marché et la Société sera facturée des frais calculés aux conditions en vigueur sur le marché et remboursera les dépenses nécessaires.

Des détails supplémentaires relatifs aux contrats importants pertinents pour un Fonds sont disponibles dans la section

## « Gestion et Administration ».
- Documents à consulterIl est possible de consulter des exemplaires des documents suivants, qui sont disponibles pour information mais qui ne font pas partie du présent Prospectus, au siège social de la Société en Irlande pendant les heures normales de bureau des Jours ouvrés :
- Acte constitutif et Statuts de la Société dont des copies peuvent être obtenues auprès de l’Agentadministratif ;
- la Loi sur les sociétés 2014 (Companies Acts 2014) et la Réglementation OPCVM ; et
- une fois publiés, les derniers rapports annuel et semestriel de la Société dont des copies peuvent êtreobtenues gratuitement auprès du Distributeur ou de l’Agent administratif ;