# ANALYSIS OF THE NET PERFORMANCE
### CHANGE IN NET ASSET VALUE BASE 100
200
175
Lower risk	Higher risk
Potentially lower return	Potentially higher return

## KEY FIGURES
150
125
100
Net Asset Value (NAV) : 143,995.63 ( EUR )
Assets Under Management (AUM) :
301.94 ( million EUR ) Last coupon : -

## KEY PEOPLE
75
09/16	03/17	09/17	03/18	09/18	03/19	09/19	03/20	09/20	03/21 09/21
Portfolio  Benchmark
A : Changement de stratégie d'investissement le 22/05/2017. Les performances antérieures à cette date ne reflètent donc pas la stratégie
YTD	1 month	3 months	1 year	3 years	5 years	Since
menée ensuite sur le FCP.
Management company : CPR ASSET MANAGEMENT Fund manager : Estelle Menard /
Custodian / Administrator :
CACEIS Bank / CACEIS Fund Administration France

## OPERATION & FEES

### ANNUALISED PERFORMANCES ¹
| Since | 31/12/2020 | 31/08/2021 | 30/06/2021 | 30/09/2020 | 28/09/2018 | 30/09/2016 | 19/07/2010 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Portfolio | 14.08% | -1.72% | 2.24% | 27.35% | 6.34% | 8.63% | 3.40% |
| Benchmark | 15.63% | -3.37% | 0.31% | 30.35% | 7.79% | 10.91% | 3.97% |
| Spread | -1.55% | 1.65% | 1.93% | -3.00% | -1.45% | -2.28% | -0.57% |

¹ Data corresponding to periods of more than a year are annualised.
Frequency of NAV calculation : Daily Order cut-off time : 12:00
Execution NAV / Redemption Date : D / D+1 Minimum initial subscription : 1 Share(s) Minimum subsequent subscription :
1 thousandth(s) of (a) share(s)
Subscription fee (max) / Redemption fee : 3.00% / 0.00%
Annual management charges (max.) : 0.75% Performance fees : Yes
All details are available in the legal documentation

### ANNUAL PERFORMANCES
| Portfolio | 1.86% | 21.74% | -17.20% | 17.98% | 8.91% |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark | -1.02% | 25.47% | -12.71% | 21.31% | 9.52% |
| Spread | 2.88% | -3.73% | -4.50% | -3.33% | -0.61% |

1 year	3 years	5 years	Inception to date
2020	2019	2018	2017	2016
RISK ANALYSIS
| Portfolio volatility | 13.36% | 23.30% | 19.42% | 19.76% |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| Benchmark volatility | 14.54% | 24.00% | 19.88% | 20.19% |
| Information ratio | -0.94 | -0.40 | -0.80 | -0.27 |
| Tracking Error ex-post | 3.77% | 3.32% | 2.86% | 2.17% |

Annualised data
CPR Asset Management, S.A capital of 53 445 705 € - 399 392 141 RCS Paris - SGP approved AMF n° GP01-056.
90, Boulevard Pasteur 75015 Paris - France - 01 53 15 70 00 www.cpr-am.fr
INVEST FOR

Translation (ENFR, 2021-09-30):
# ANALYSE DE LA PERFORMANCE
### EVOLUTION DE LA VALEUR LIQUIDATIVE EN BASE 100
200
175
A risque plus faible	A risque plus élevé
150
Rendement potentiellement plus faible

## CHIFFRES CLES
Rendement potentiellement
plus élevé
125
Valeur Liquidative (VL) : 143 995,63 ( EUR ) Actif géré : 301,94 ( millions EUR ) Derniers coupons versés : -

## ACTEURS
Société de gestion : CPR ASSET MANAGEMENT Gérants : Estelle Menard /
Dépositaire / Valorisateur :
CACEIS Bank / CACEIS Fund Administration France
100
75
09/16	03/17	09/17	03/18	09/18	03/19	09/19	03/20	09/20	03/21 09/21
Portefeuille Indice
A : Changement de stratégie d'investissement le 22/05/2017. Les performances antérieures à cette date ne reflètent donc pas la stratégie menée ensuite sur le FCP.
PERFORMANCES NETTES PAR PERIODE GLISSANTE ¹
Depuis le	1 mois	3 mois	1 an	3 ans	5 ans	Depuis le
| Depuis le | 31/12/2020 | 31/08/2021 | 30/06/2021 | 30/09/2020 | 28/09/2018 | 30/09/2016 | 19/07/2010 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Portefeuille | 14,08% | -1,72% | 2,24% | 27,35% | 6,34% | 8,63% | 3,40% |
| Indice | 15,63% | -3,37% | 0,31% | 30,35% | 7,79% | 10,91% | 3,97% |
| Ecart | -1,55% | 1,65% | 1,93% | -3,00% | -1,45% | -2,28% | -0,57% |


## MODALITES DE FONCTIONNEMENT
Fréquence de valorisation : Quotidienne Heure limite d'ordre : 12:00
VL d'éxécution / Date de valeur rachat : J / J+1 Minimum 1ère souscription : 1 Part(s) Minimum souscription suivante :
1 millième part(s)/action(s)
Frais d'entrée (max) / Frais de sortie (max) : 3,00% / 0,00%
Frais de gestion annuels (max) : 0,75% Commission de surperformance : Oui
Tous les détails sont disponibles dans la documentation juridique
¹ Les données supérieures à un an sont annualisées.
2020	2019	2018	2017	2016

### PERFORMANCES NETTES PAR ANNÉE CIVILE
| Portefeuille | 1,86% | 21,74% | -17,20% | 17,98% | 8,91% |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Indice | -1,02% | 25,47% | -12,71% | 21,31% | 9,52% |
| Ecart | 2,88% | -3,73% | -4,50% | -3,33% | -0,61% |

1 an	3 ans	5 ans	Depuis le lancement
ANALYSE DU RISQUE
| Volatilité du portefeuille | 13,36% | 23,30% | 19,42% | 19,76% |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| Volatilité de l'indice | 14,54% | 24,00% | 19,88% | 20,19% |
| Ratio d'information | -0,94 | -0,40 | -0,80 | -0,27 |
| Tracking Error ex-post | 3,77% | 3,32% | 2,86% | 2,17% |

Données annualisées
CPR Asset Management, Société anonyme au capital de 53 445 705 € - 399 392 141 RCS Paris - SGP agréée par AMF n° GP01-056.
90, Boulevard Pasteur 75015 Paris - France - 01 53 15 70 00 www.cpr-am.fr
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