# Protection of personal data
In accordance with the Data Protection Law, the Fund, acting as data controller, hereby informs the shareholders (or if the shareholder is a legal person, informs the shareholder’s contact person and/or beneficial owner) that certain personal data provided to the Fund or its delegates may be collected, recorded, stored, adapted, transferred or otherwise processed for the purposes set out below.
Such personal data includes (i) for individual shareholders: the name, address (including postal and/or e-mail address), banking details, invested amount and holdings of each shareholder; (ii) for corporate shareholders: the name and address (including postal and/or e-mail address) of the shareholders’ contact persons and signatories, and/or of the beneficial owners; and (iii) any personal data the processing of which is required in order to comply with regulatory requirements, including tax law and foreign laws (all the personal data mentioned above, collectively, the “Personal Data ”).
Personal Data supplied by shareholders is processed in order to enter into and execute the subscription of Shares in the Fund to comply with the legal obligations imposed on the Fund and for the legitimate interests of the Fund, which should never override the interests and fundamental rights and freedoms of shareholders. In particular, the Personal Data supplied by shareholders is processed for the purpose of: (i) maintaining the register of shareholders; (ii) processing subscriptions, redemptions and conversions of Shares and payments of dividends to shareholders; (iii) maintaining controls in respect of late trading and market timing practices;
(iv) complying with applicable anti-money laundering rules; (v) marketing and client-related services; (vi) distribution fee administration; and (vii) tax identification under the EU Savings Directive, the CRS and FATCA.
The “legitimate interests” of the Fund referred to above are: (a) the processing purposes described in points (i) to (vii) of the above paragraph of this clause; (b) meeting and complying with the Fund’s accountability requirements and regulatory obligations globally; the provision of the proof, in the event of a dispute, of a transaction or any commercial communication; and (c) exercising the business of the Fund in accordance with reasonable market standards.
In the context of the above mentioned purposes, the Fund may delegate the processing of the Personal Data, in compliance and within the limits of the applicable laws and regulations, to other data recipients which refer to, inter alia, the Management Company, the sub-managers, the Administrative Agent, the Transfer Agent and Registrar, the Depositary Bank, the Sub-distributors, the paying agents, the auditor and the legal advisers of the Fund and their service providers and delegates (the “Recipients”).
The Recipients may, under their own responsibility, disclose the Personal Data to their agents and/or delegates (the “Sub- Recipients”), which shall process the Personal Data for the sole purposes of assisting the Recipients in providing their services to the Fund and/or assisting the Recipients in fulfilling their own legal obligations. Recipients and Sub-Recipients may, as the case may be, process the Personal Data as data processors (when processing the Personal Data upon instructions of the Fund), or as distinct data controllers (when processing the Personal Data for their own purposes or fulfilling their own legal obligations). The Personal Data may also be transferred to third-parties such as governmental or regulatory agencies, including tax authorities, in accordance with applicable laws and regulations. In particular, Personal Data may be disclosed to the Luxembourg tax authorities, which in turn may, acting as data controller, disclose the same to foreign tax authorities. When Personal Data are transferred to the Sub-Recipients located in countries that under Data Protection Law do not benefit from the status of country ensuring adequate level of protection, the delegating Recipient is required to provide appropriate safeguards.

###### In accordance with the conditions laid down by the Data Protection Law, shareholders have the right to:
- request access to their Personal Data (i.e. the right to obtain from the Fund confirmation as to whether or not Personal Data is being processed, to be provided with certain information about the Fund’s processing of Personal Data, to access such data, and to obtain a copy of the Personal Data undergoing processing (subject to legal exceptions));
- request the correction of their Personal Data where it is inaccurate or incomplete (i.e. the right to require from the Fund that inaccurate or incomplete Personal Data be updated or corrected accordingly);
- object to the processing of their Personal Data (i.e. the right to object, on grounds relating to your particular situation, to processing of Personal Data which is based on the performance of a task carried out in the public interest or the legitimate interests of the Fund. The Fund shall stop such processing unless it can either demonstrate compelling legitimate grounds for the processing that override their interests, rights and freedoms or that it needs to process the data for the establishment, exercise or defence of legal claims);
- request erasure of their Personal Data (i.e. the right to require that Personal Data be erased in certain circumstances, including where it is no longer necessary for the Fund to process this data in relation to the purposes for which it collected or processed);
- request for restriction of the use of their Personal Data (i.e. the right to obtain that the processing of Personal Data should be restricted to storage of such data unless consent of the shareholder has been obtained); and
- request for Personal Data portability (i.e. the right to have the data transferred to them or another controller in a structured, commonly used and machine-readable format, where this is technically feasible)Shareholders may exercise the above rights by writing to the Fund at its Registered Office.

The shareholders are informed that they can access CACEIS Data Privacy Notice on CACEIS website: https://www.caceis.com/who- we-are/compliance/ for more details about personal data protection and how to exercise their rights.
The shareholders are also informed of the existence of their right to lodge a complaint with the National Commission for Data Protection (the “CNPD”) at the following address: 1, Avenue du Rock'n'Roll, L-4361 Esch-sur-Alzette, Grand Duchy of Luxembourg, or with any competent data protection supervisory authority.
The shareholder may, at its discretion, refuse to communicate its Personal Data to the Fund. In this event however the Fund may reject the request for subscription for Shares. Personal Data shall not be retained for periods longer than those required for the purpose of its processing subject to any limitation periods imposed by applicable law.
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Translation (ENFR, 2021-06-01):
# Protection des données personnelles
Conformément à la loi sur la protection des données, le Fonds, agissant en qualité de responsable du traitement, informe les actionnaires (ou, si l’actionnaire est une personne morale, informe la personne de contact de l’actionnaire et/ou le bénéficiaire effectif) que certaines données personnelles fournies au Fonds ou à ses délégués peuvent être collectées, enregistrées, stockées, adaptées, transférées ou autrement traitées pour les finalités exposées ci-dessous.
Les données personnelles concernées comprennent (i) pour les actionnaires personnes physiques : le nom, l’adresse (postale et/ou électronique), les coordonnées bancaires, le montant investi et les positions de chaque actionnaire ; (ii) pour les actionnaires personnes morales : le nom et l’adresse (postale et/ou électronique) des personnes de contact et signataires des actionnaires, et/ou des bénéficiaires effectifs ; et (iii) toute donnée personnelle dont le traitement est nécessaire pour satisfaire aux exigences réglementaires, législation fiscale et lois étrangères y compris (toutes les données personnelles mentionnées ci-dessus, collectivement dénommées les « Données personnelles »).
Les Données personnelles fournies par les actionnaires sont traitées afin d’engager et d’exécuter la souscription aux Actions du Fonds pour satisfaire aux obligations légales imposées au Fonds et dans les intérêts légitimes du Fonds, qui ne doivent jamais prévaloir sur les intérêts, droits fondamentaux et libertés des actionnaires. Les Données personnelles fournies par les actionnaires sont notamment traitées aux finalités suivantes : (i) maintenir le registre des actionnaires ; (ii) traiter les souscriptions, rachats et conversions d’Actions et paiements de dividendes aux actionnaires ; (iii) effectuer les contrôles relatifs aux pratiques de late trading et de market timing ; (iv) observer les règles de lutte contre le blanchiment d’argent en vigueur ; (v) assurer des services de marketing et à la clientèle ; (vi) administrer les commissions de distribution ; et (vii) assurer l’identification fiscale prévue par la directive européenne sur la fiscalité de l’épargne, la loi NCD et le FATCA.
Les « intérêts légitimes » du Fonds mentionnés ci-dessus sont : (a) les finalités de traitement décrites aux points (i) à (vii) du paragraphe précédent de la présente clause ; (b) la conformité aux exigences comptables et obligations réglementaires du Fonds partout dans le monde ; la fourniture de preuves en cas de litige, concernant une transaction ou une communication commerciale ; et (c) l’exercice de l’activité du Fonds conformément aux normes habituelles des marchés.
Dans le contexte des finalités susmentionnées, le Fonds peut déléguer le traitement des Données personnelles, conformément et dans les limites des lois et réglementations en vigueur, à d’autres destinataires des données tels que, entre autres, la Société de gestion, les sous-gestionnaires, l’Agent administratif, l’Agent de transfert et Agent teneur de registre, la Banque dépositaire, les Sous-distributeurs, les agents payeurs, l’organe de révision et les conseillers juridiques du Fonds, ainsi que leurs prestataires de services et délégués (les « Destinataires »).

##### Les Destinataires peuvent, sous leur propre responsabilité, divulguer les Données personnelles à leurs agents et/ou délégués (les
« Sous-destinataires »), qui traitent les Données personnelles à la seule fin d’aider les Destinataires à fournir leurs services au Fonds et/ou d’aider les Destinataires à remplir leurs propres obligations légales. Les Destinataires et Sous-destinataires peuvent, selon les cas, traiter les Données personnelles en leur qualité de sous-traitants des données (lorsqu’ils traitent les Données personnelles sur instruction du Fonds), ou en tant que responsables du traitement distincts (lorsqu’ils traitent les Données personnelles à leurs fins propres ou pour remplir leurs propres obligations légales). Les Données personnelles peuvent aussi être transférées à des tiers tels que des organes réglementaires ou d’Etat, dont les administrations fiscales, conformément aux lois et réglementations en vigueur. Les Données personnelles peuvent notamment être divulguées à l’administration fiscale luxembourgeoise qui, à son tour, peut, en qualité de responsable du traitement, les divulguer à une administration fiscale étrangère. Lorsque des Données personnelles sont transférées à des Sous-destinataires situés dans des pays qui, au titre de la Loi sur la protection des données, ne bénéficient pas du statut de pays assurant un niveau de protection approprié, le Destinataire délégant est tenu de fournir les garanties adéquates.

##### Conformément aux conditions décrites dans la Loi sur la protection des données, les actionnaires ont le droit :
- de demander accès à leurs Données personnelles (c’est-à-dire le droit d’obtenir du Fonds une confirmation ou une infirmation du traitement en cours de leurs données, de recevoir certaines informations relatives au traitement des Données personnelles par le Fonds, d’accéder auxdites données et d’obtenir une copie des Données personnelles en cours de traitement, sauf en cas d’exception prévue par la loi) ;
- de demander la correction de leurs Données personnelles lorsque celles-ci sont inexactes ou incomplètes (c’est-à-dire le droit de demander au Fonds que les Données personnelles inexactes ou incomplètes soient mises à jour ou corrigées comme il se doit) ;
- d’objecter au traitement de leurs Données personnelles (c’est-à-dire le droit d’objecter, au motif de votre situation particulière, au traitement des Données personnelles dans le cadre d’une tâche menée dans l’intérêt du public ou dans l’intérêt légitime du Fonds. Le Fonds arrête un tel traitement à moins de pouvoir prouver de manière incontestable que son droit à traiter les Données personnelles ne porte pas atteinte aux intérêts, droits et libertés de la personne concernée ou qu’il exerce ledit traitement pour des raisons légales) ;
- de demander l’effacement de leurs Données personnelles (c’est-à-dire le droit de demander que les Données personnelles soient supprimées dans certaines circonstances, notamment lorsqu’il n’est plus nécessaire pour le Fonds de traiter lesdites données dans le cadre des finalités pour lesquelles il les a collectées ou traitées) ;
- de demander la restriction de l’utilisation de leurs Données personnelles (c’est-à-dire le droit d’obtenir que le traitement des Données personnelles soit limité au stockage desdites données en l’absence du consentement de l’actionnaire) ; et
- de demander la portabilité des Données personnelles (c’est-à-dire le droit de se faire transférer les données ou de les transférer à un autre contrôleur dans un format structuré, couramment utilisé et lisible par machine, lorsque cela est techniquement possible).


##### Les actionnaires peuvent exercer les droits ci-dessus en s’adressant par écrit au Siège social du Fonds.
Les actionnaires sont informés qu’ils peuvent consulter la note d’information sur la protection des données de CACEIS sur le site Internet de CACEIS : https://www.caceis.com/who-we-are/compliance/ pour plus de détails sur la protection des données personnelles et les modalités d’exercice de leurs droits.
Les actionnaires sont également informés de leur droit à adresser une réclamation à la Commission Nationale pour la Protection des Données (« CNPD »), à l’adresse suivante : 1, Avenue du Rock’n’Roll, L-4361 Esch-sur-Alzette, Grand-Duché du Luxembourg, ainsi qu’à toute autorité de contrôle en matière de protection des données compétente.
L’actionnaire peut, à sa discrétion, refuser de communiquer ses Données personnelles au Fonds. Dans ce cas le Fonds peut toutefois refuser la demande de souscription aux Actions. Les Données personnelles ne sont pas conservées plus longtemps que le délai nécessaire au traitement soumis à d’éventuelles périodes de prescription imposées par la loi en vigueur.
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