OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
# Index Universe
Securities eligible for the inclusion in the Russell 3000
® 
Index are only common stocks incorporated in the United States, its territories and certain countries or regions offering US companies operational, tax, political or other financial benefits. The securities must meet certain eligibility criteria such as, but without limitation:
- The securities must trade on a major US exchange. OTC Bulletin Board, pink sheet or over-the-counter (OTC) traded securities are excluded.
- The securities must trade at or above USD 1.00 on their primary exchange on 31 May.
- The securities must meet certain free float requirements.

Companies structured as closed-end mutual funds, limited partnerships, royalty trust, etc. as well as preferred and convertible preferred stocks, redeemable shares, participating preferred stocks, warrants and rights, ADR’s and trust receipts are not eligible as index constituents.

Translation (ENFR, 2022-12-16):
# L’Univers de l’indice
Les titres éligibles à l’inclusion dans l’Indice Russell 3000
® 
Index ne sont que des actions ordinaires constituées aux États-Unis, ses territoires et à certains pays ou régions offrant des avantages opérationnels, fiscaux, politiques ou d’autres avantages financiers aux sociétés américaines. Les titres doivent respecter certains critères d’éligibilité comme, entre autres :
- Les titres doivent être négociés sur une bourse américaine importante. Les titres inscrits à l’OTC Bulletin Board, sur tableau d’affichage ou les titres négociés de gré à gré sont exclus.
- Les titres doivent être négociés à ou au-dessus de 1,00 USD sur leur marché principal au 31 mai.
- Les titres doivent respecter certains critères flottants.

Des sociétés structurées comme des fonds mutuels à capital fixe, des sociétés en commandite, des fiducies de redevance, parmi d’autres, ainsi que des actions privilégiées et des actions privilégiées convertibles, des actions rachetables, des actions privilégiées participantes, des bons et droits de souscription, des « ADR » et des reçus fiduciaires ne sont pas admissibles en tant que composants de l’indice.
# Index Review and Reconstitution Dates
On 31 May of each year, the constituents comprising the Russell 3000
® 
Index are selected from the index universe.
Reconstitution occurs annually on the last Friday in June of each year (the "Reconstitution Date"). Sometimes this day precedes a long U.S. holiday weekend, when liquidity is low. In order to ensure proper liquidity in the markets, when the last Friday in June is the 28th, 29th or 30th, reconstitution will occur on the Friday of the previous week.
In addition, eligible Initial Public Offerings (IPO’s) which meet the selection criteria are added to the Russell 3000
® 
Index at the end of each calendar quarter.

Translation (ENFR, 2022-12-16):
# Réévaluation de l’indice et dates de reconstitution
Au 31 mai de chaque année les composants de l’Indice Russell 3000
® 
Index sont sélectionnés à partir de l’univers de l’indice.
La reconstitution a lieu annuellement le dernier vendredi de juin de chaque année (la « Date de reconstitution »). 
Parfois, cette journée précède un long week-end férié aux États-Unis, lors duquel liquidité est faible. Afin de garantir une liquidité appropriée sur les marchés, si le dernier vendredi de juin est le 28, le 29 ou le 30, la reconstitution aura lieu le vendredi de la semaine précédente.
En outre, des Introductions en bourse éligibles respectant les critères de sélection sont ajoutées à l’Indice Russell 3000
® 
Index à la fin de chaque trimestre civil.
# General Description of the Reference Index
The Reference Index is administered by the Frank Russell Company. The Reference Index measures the performance of the small-cap segment of the U.S. equity universe. The Reference Index is a subset of the Russell 3000
® 
Index which comprises the 3000 largest (by market capitalisation) US stocks. The Reference Index consists of approximately 2000 of the smallest securities included in the Russell 3000
® 
Index and thus represents approximately 10% of the total market capitalisation of that index. The constituents of the Reference Index are selected on basis of a combination of their market capitalisation and current index membership. The Reference Index is float-adjusted and market capitalisation weighted. The Reference Index is a total return net index. A total return net index calculates the performance of the index constituents on the basis that any dividends or distributions are reinvested after the deduction of any taxes that may apply.

Translation (ENFR, 2022-12-16):
# Description Générale de l’Indice de Référence
L’Indice de référence est administré par la Frank Russell Company. L’Indice de Référence mesure la performance du segment des petites capitalisations de l’univers d’actions américain. L’Indice de Référence est une sous- composante de l’Indice Russell 3000
® 
Index qui comprend les 3000 actions américaines les plus importantes en fonction leur capitalisation boursière L’Indice de Référence est constitué d’environ 2 000 des plus petits titres compris dans l’indice Russell 3000
® 
et représente donc environ 10 % de la capitalisation boursière totale de cet indice. Les composantes de l’Indice de Référence sont choisies en fonction de leur capitalisation boursière et de leur composition actuelle. L’Indice de Référence est ajusté en fonction du flottant et à la capitalisation boursière pondérée. L’Indice de Référence est un indice de rendement total net. Un indice de rendement total net calcule la performance des composants de l’indice en considérant que tous les dividendes et distributions sont réinvestis après déduction de toutes les taxes applicables.
The investment objective of the financial product is to track the performance before fees and expenses of the Reference Index which excludes companies from the Parent Index which do not fulfil specific ESG criteria, including but not limited to:
- That do not have an S&P Dow Jones Indices ESG Score (“S&P DJI ESG Score”), or with an S&P DJI ESG Score that falls within the worst 25% of ESG scores from each GICS Industry Group, as calculated by S&P Global ESG Research using a company’s ‘Corporate Sustainability Assessment’ (CSA) which is derived using either company- provided data, publicly available information, or a combination thereof;
- Are classified by Sustainalytics as breaching certain thresholds in controversial activities, including, but not limited to, tobacco, controversial weapons, and thermal coal; and/or
- Have a disqualifying United Nations Global Compact (UNGC) score (i.e. companies that do not act in accordance with the UNGC principles and their associated standards, conventions, and treaties as determined by Sustainalytics).

Translation (ENFR, 2022-12-16):
##### 16
L’objectif d’investissement du produit financier est de suivre la performance, nette de frais et dépenses, de l’Indice de Référence qui exclut les sociétés de l’Indice Parent qui ne répondent pas à des critères ESG spécifiques, y compris, notamment, celles qui :
- n’ont pas de score ESG S&P Dow Jones Indices (« Score ESG S&P DJI »), ou dont le score ESG S&P DJI se situe dans les 25 % des scores ESG de chaque groupe d’industries GICS les moins élevés, tel que calculés par S&P Global ESG Research à partie de la « Corporate Sustainability Assessment » (CSA) d’une société, qui est obtenue à partir des données fournies par la société, d’informations accessibles au public ou d’une combinaison de celles-ci ;
- sont classées par Sustainalytics comme étant en violation de certains seuils dans des activités controversées, y compris, notamment, le tabac, les armes controversées et le charbon thermique ; et/ou
- ont une notation relative au Pacte mondial des Nations unies disqualifiante (c’est-à- dire des sociétés qui n’agissent pas conformément aux principes du Pacte mondial et à leurs normes, conventions et traités associés, tel que déterminé par Sustainalytics).
#### Taxonomy-aligned activities	are expressed as a share of:
- turnover reflecting the share of revenue from green activities of investee companies
- capital expenditure (CapEx) showing the green investments made by investee companies, e.g. for a transition to a green economy.
- operational expenditure (OpEx) reflecting green operational activities of investee companies.

Translation (ENFR, 2022-12-16):
##### 18
Les activités alignées sur la taxinomie sont exprimées en pourcentage:
- du chiffre d’affairespour refléter la part des revenus provenant des activités vertes des sociétés bénéficiaires des investissements;
- des dépenses d’investissement (CapEx) pour montrer les investissements verts réalisés par les sociétés bénéficiaires des investissements, pour une transition vers une économie verte par exemple;
- des dépenses d’exploitation (OpEx) pour refléter les activités opérationnelles vertes des sociétés bénéficiaires des investissements.
Fund concept
One of a pair designed to match different risk profiles, this solution has a median exposure to global equities of about 30% of the assets, with the remainder invested in fixed-income funds. Investments will only be made in third-party funds that are carefully selected using a proprietary methodology. Conviction is key in the investment team’s approach, which is based on a rigorous, bottom-up process designed to select the best fixed-income and equity funds. The portfolio hosts 15–25 funds and has a low turnover rate.
Risk profile
Expected return
UBAM - Multifunds Allocation Sustainable
Income
30% equity / 70% fixed income
Expected volatility (the higher the volatility the higher the risk)
Source: UBP The Fund is not managed in reference to a benchmark. Past performance is not indicative of future results

Translation (ENFR, 2021-08-31):
Caractéristiques du fonds
Parmi les deux solutions proposées visant à répondre à différents profils de risque, celle- ci présente une exposition médiane aux actions pour environ 30% des actifs, le reste étant investi dans des fonds obligataires. Les investissements sont effectués uniquement dans des fonds externes soigneusement sélectionnés grâce à une méthodologie propriétaire. La conviction occupe une place essentielle dans l’approche de l’équipe d’investissement, celle-ci se fondant sur un processus «bottom-up» rigoureux qui permet de sélectionner les meilleurs fonds en obligations et en actions. Le portefeuille se compose de 15 à 25 fonds et affiche un faible taux de rotation.
Profil de risque
Performance attendue
Volatilité attendue (plus la volatilité est élevée plus le risque est élevé)
Source: UBP Le fonds n’est pas géré par rapport à un indice de référence.
Les performances passées ne constituent pas une indication des résultats futurs.
- Thematic Champions
- ESG screens
- Collaborationwith affiliates
 | - Impact assessment
	- Intentionality
	- Materiality
	- Additionality
	- Potential

Translation (ENFR, 2021-09-30):
- ‘Champions’ thématiques
- Filtrage ESG
- Collaboration avec des sociétés partenaires
 | - Evaluation de l’impact:
	- Intentionnalité
	- Matérialité
	- Additionnalité
	- Potentiel
The outlook for the asset class is highly favourable as ever more companies are turning to convertibles for their financing needs and as investors are increasingly seeing them as a valid alternative to both equities and bonds.
Fund concept
UBAM - European Convertible Bond is positioned as a defensive European convertible bond strategy, with an average equity sensitivity ranging between 20% and 50%. It aims to provide investors with a solid alternative to investments in European equities and corporate bonds by capitalising on the most attractive features of convertible bonds.
To that end, the strategy is managed according to a bottom-up process centered on convexity and with a core focus on credit quality.
Thanks to its innovative positioning, UBAM - European Convertible Bond has delivered outstanding convex features over the long term.
Convertible bonds’ asymmetrical pay-off
CB value
200
180
160
140
120
100
80
60
40
20

Translation (ENFR, 2022-12-31):
De plus en plus prisé des entreprises pour leurs besoins de financement, le marché des obligations convertibles bénéficie de solides perspectives, et les investisseurs sont toujours plus nombreux à utiliser cette classe d’actifs comme une réelle alternative aux actions et aux obligations.
Caractéristiques du fonds
UBAM - European Convertible Bond se positionne en tant que stratégie défensive d’obligations convertibles européennes, avec une sensibilité actions moyenne comprise entre 20% et 50%. L’objectif est de permettre aux investisseurs de bénéficier d’une solide alternative aux actions et aux obligations d’entreprises européennes, en tirant parti des caractéristiques les plus attrayantes des convertibles. Nous utilisons ainsi un processus
«bottom-up» centré sur la convexité, avec une attention particulière portée à la qualité de crédit.
Grâce à son positionnement innovant, UBAM - European Convertible Bond présente des caractéristiques convexes remarquables sur le long terme.
Un rendement asymétrique
Valeur des convertibles
200
180
160
140
120
100
80
60
40
20
# Global exposure to private debt and public credit markets with liquidity features via the combined expertise of Partners Group AG (“Partners Group”) and Union Bancaire Privée, UBP SA (“UBP”)
The strategy enables investors to access the unique and combined benefits of the Partners Group platform, a leading independent private markets investment manager with a global presence, and UBP’s expertise in managing liquid high- income strategies via CDS indices.
Key points
- Diversified exposure to private debt markets – 1
- st 
- and 2
- nd 
- lien senior loans and mezzanine debt – and also to liquid public credit markets
- An allocation to real assets: real estate debt and infrastructure debt
- An innovative liquidity profile* with weekly NAV
- A high-income portfolio with a global approach across fixed income segments
- Limited interest rate exposure: below 2 years
- Ne strategy is co-managed by Partners Group and UBP* Please refer to General Information and Risks sectionInvestment casePrivate debt provides investors with exposure to unique market segments – LBO transactions, mid-sized global leaders or real assets (infrastructure and real estate) – that cannot be accessed in traditional public fixed income markets. Thus, private debt offers diversification for traditional long-only fixed income portfolios and exhibits a lower correlation with fixed income markets.

Translation (ENFR, 2021-06-30):
# Une exposition globale aux marchés de la dette privée et publique avec un profil de liquidité attrayant, grâce à l’expertise combinée de Partners Group AG («Partners Group») et de l’Union Bancaire Privée, UBP SA («UBP»)
UBP PG - Active Income permet aux investisseurs de bénéficier d’un accès privilégié aux compétences de Partners Group, un gérant leader dans le domaine de l’investissement sur les marchés privés, ainsi qu’à l’expertise de l’UBP dans la gestion de stratégies liquides à haut rendement au travers d’indices CDS.
Points forts
- Une exposition diversifiée aux marchés de la dette privée – dette senior de 1
- er 
- et 2
- e 
- liens et dette«mezzanine» – ainsi qu’aux marchés de crédit publics liquides
- Une allocation aux actifs réels (immobilier et infrastructures)
- Un profil de liquidité innovant* avec une liquidité hebdomadaire
- Un portefeuille générant des rendements élevés grâce à une approche globale sur les différents segments obligataires
- Une exposition aux taux d’intérêt limitée (inférieure à deux ans)
- Une stratégie cogérée parThèse d’investissementLa dette privée offre aux investisseurs une exposition à des segments de marché uniques – transactions LBO, leaders mondiaux de taille moyenne, ou actifs réels (infrastructures et immobilier) – qui ne sont pas accessibles sur les marchés obligataires traditionnels. Elle constitue donc une source de diversification pour les portefeuilles obligataires «long-only» classiques, et présente une plus faible corrélation avec les marchés à revenu fixe.
The SRRI (Synthetic Risk and Reward Indicator) relates to the B USD share class IE00BVB2SM93 as of 31.01.2020 and may differ for other share classes of the same fund.
This indicator represents the fund’s annual historical volatility.
The level assigned reflects the risk/return profile: 1: lowest; 2: low; 3: limited; 4: average/moderate; 5: high; 6: very high; 7: highest.
Historical data such as that used to calculate the SRRI cannot be considered a reliable indication of the fund’s future risk profile. The risk category associated with the fund is not guaranteed and may change over time.
General information (Clean share class B)

Translation (ENFR, 2021-06-30):
Caractéristiques (Classe d’actions B «Clean»)
L’indicateur synthétique de risque et de rendement (SRRI) se rapporte à la classe d’actions B USD IE00BVB2SM93 au 31.01.2020 et peut différer pour les autres classes d’actions du même fonds.
Cet indicateur représente la volatilité historique annuelle du fonds. La catégorie de risque reflète le niveau du profil de risque et de rendement: 1: le plus faible; 2: faible; 3: limité; 4: moyen/modéré;
5: élevé; 6: très élevé; 7: le plus élevé.
Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l’indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur du fonds. La catégorie de risque associée au fonds n’est pas garantie et pourra évoluer dans le temps.
- Risk appetite
- G3 monetary policies
- Commodities
 |  | - Quantitative and qualitative analysis (country scores)
- Dynamic and short-term outlook
 |  | - Credit analysis: review of issuers, peer group
- Relative value analysis: comparison across countries and sectors
 |

Translation (ENFR, 2021-06-30):
- Appétit pour le risque
- Politiques monétaires des pays du G3
- Matières premières
 |  | - Analyse quantitative et qualitative (scores pays)
- Dynamique et perspectives à court terme
 |  | - Analyse de crédit: revue des émetteurs,«peer group»
- Analyse en valeur relative: comparaison au niveau des pays et des secteurs
 |
| Universe construction | UBP IMAP scoring system | Fundamentals & Valuation | Portfolio construction |
| --- | --- | --- | --- |
|  |
| - Roadmap: SDGs

Translation (ENFR, 2022-12-31):
| Construction de l’univers | Système de «scoring» (notation) UBP: IMAP | Fondamentaux et valorisation | Construction de portefeuille |
| --- | --- | --- | --- |
|  |
| - Feuille de route: 17 ODD de l’ONU
# A flexible global fixed income allocation for all market conditions with low volatility
Key points
- Ample flexibility to be positioned on the most attractive sub- segments of global fixed income markets
- Proven ability to deliver stable, attractive excess returns over cash with ultra-low historical volatility
- Very appealing risk-reward profile
- Designed to benefit from a rising rate environment, with a modified duration varying from -2 to +4 years
- Core risk management approach through cross-checks between top- down risk budgeting and bottom- up risk monitoring
- No correlation to the major asset classesInvestment caseIn a moderate-growth and low-rate scenario, traditional index-driven strategies would not meet investors’ expectations in terms of returns.

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# Une stratégie d’allocation obligataire globale flexible et adaptée à toutes les conditions de marché, avec une faible volatilité
Points forts
- Une allocation flexible sur les segments les plus attractifs des marchés obligataires mondiaux
- Une capacité avérée à délivrer une surperformance stable et attractive par rapport au marché monétaire, avec une très faible volatilité historique
- Un profil de risque/rendement très intéressant
- Un portefeuille visant à bénéficier d’un environnement de hausse de taux, avec une sensibilité aux taux d’intérêt («modified duration») pouvant varier de -2 ans à +4 ans
- Une gestion du risque rigoureuse, avec un contôle croisé entre la budgétisation du risque «top- down» et la surveillance du risque«bottom-up»
- Aucune corrélation avec les principales classes d’actifsThèse d’investissementDans un scénario de croissance faible et de taux bas, les stratégies traditionnelles centrées sur les indices devraient générer des performances inférieures à celles auxquelles les investisseurs étaient habitués par le passé.
2000	2002	2004	2006	2008	2010	2012	2014	2016	2018
Sources: UBP, Bloomberg Finance L.P. As of 31.12.2019.
The broad euro market is represented by the ICE BofAML Euro Broad Market (EMU0) index. Interest rate risk is modified duration.
Past performance is not indicative of future results
Investment process
- Investment process based on three dimensions
- Top-down: The team determines its investment views based on macroeconomic analysis, the identification of overarching market themes, and sentiment and valuation analysis.
- Asset allocation: The investment views are converted into a global asset allocation after a comprehensive risk review including volatility, correlation and drawdown analysis in normal and stress scenarios.
- Bottom-up: The portfolio construction is supported by fundamental credit research and relative value analysis. The team cross-checks and ensures consistency between the portfolio risk and the asset allocation risk analysis.

Translation (ENFR, 2021-07-31):
2000	2002	2004	2006	2008	2010	2012	2014	2016	2018
Sources: UBP, Bloomberg Finance L.P.; au 31.12.2019. Le marché euro est représenté par l’indice ICE BofAML
Euro Broad Market (EMU0). Le risque de taux d’intérêt est la «modified duration» (sensibilité
aux taux d’intérêt). Les performances passées ne constituent pas une indication des résultats futurs.
Processus d’investissement
Un processus d’investissement centré sur trois axes:
- Approche «top-down»: l’équipe détermine ses vues d’investissement sur la base d’une recherchemacroéconomique, de l’identification des thèmes de marchédominants, et de l’analyse du sentiment et de la valorisation.
- Allocation d’actifs: les vues d’investissement sont converties en une allocation d’actifs globale, après un examen détaillé des risques – notamment de la volatilité et de la corrélation –, ainsi qu’une analyse des pertes dans des scénarios normaux et de stress.
- Analyse «bottom-up»: la construction de portefeuille s’appuie sur la recherche crédit fondamentale et l’analyse en valeur relative. L’équipe croise les résultats issus de l’analyse des risques du portefeuille et des risques d’allocation d’actifs, et s’assure de leur pertinence.