# Calendar year returns (%)
40.0
30.0
20.0
References to a ranking, prize or label do not anticipate the future results of the latter, or of the fund, or of the manager.

## ABOUT THE FUND
Investment objective
To outperform the MSCI World Net Dividends Reinvested in euro Index over the recommended minimum investment period of 5 years, through investments in companies providing low-carbon or carbon efficient investment solutions on global equity market. The achievement of the extra-financial investment objective is based on the results of the assumptions made by the delegated investment manager.
Morningstar category 
TM 
Global Large-Cap Blend Equity Index

##### MSCI WORLD NETR EUR INDEX
The Reference index does not intend to be consistent with the environmental or social characteristics promoted by the fund.

## FUND CHARACTERISTICS
Legal structure	Sub-fund of a SICAV Share class inception		27/03/2020
Valuation frequency	Daily
Custodian	CACEIS BANK, LUXEMBOURG BRANCH
Currency	EUR
Cut off time	13:30 CET D
AuM	EURm 20.0
Recommended investment period	> 5 years
10.0
0.0
-10.0
-20.0
| TOTAL RETURNS (%) 1 month | Fund 4.50 | Index 5.22 |  | RISK MEASURES | 1 year | Since inception |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 3 months | -0.25 | -0.21 |  | Fund Standard Deviation (%) | 18.86 | 15.57 |
| Year to date | 4.50 | 5.22 |  | Index Standard Deviation (%) | 18.74 | 14.91 |
| 1 year | -5.13 | -4.47 |  | Tracking Error (%) | 4.50 | 4.15 |
| Since inception | 52.33 | 62.01 |  | Fund Sharpe Ratio* | -0.28 | 1.04 |
|  | Index Sharpe Ratio* | -0.25 | 1.25 |
| Information Ratio | -0.15 | -0.61 |
| Alpha (%) | -1.11 | -2.25 |
| Beta | 0.98 | 1.01 |
| R-Squared | 0.94 | 0.93 |

2021	2022
Fund Index
Investor type	Retail

## AVAILABLE SHARE CLASSES
Share class	ISIN	Bloomberg
R/A (EUR)	LU1847729578  MEGARAE LX

## RISK PROFILE
Lower risk	Higher risk
1	2	3	4	5	6	7
The category of the summary risk indicator is based on historical data.
Due to its exposure to equity markets, the Fund may experience significant volatility, as expressed by its rank on the above scale.
The Fund investment policy exposes it primarily to the following risks:
- Risk of capital loss
- Changes in Laws and/or Tax Regimes
- Counterparty risk
- Equity securities
- ESG driven investments
- Exchange Rates
- Financial Derivatives Instruments* Risk free rate: Performance over the period of capitalised EONIA chained withcapitalised €STR since 30/06/2021MAX. DRAWDOWNMax. Drawdown (reached on 16/06/2022)		-20.3% Max. Drawdown duration	203 daysTime to recovery	Not covered
- Geographic concentration risk
- Risks related to global investing
- Risk Large Capitalization Companies
- Portfolio Concentration risk
- Small and mid cap risk
- Sustainability riskThe Fund is subject to sustainability risks.

For more information, please refer to the section detailing specific risks at the end of this document.
Since inception	15.92	18.45	Since inception	14.61	16.90
Some recent performance may be lower or higher. As the value of the capital and the returns change over time (notably due to currency fluctuations), the repurchase price of the shares can be higher or lower than their initial price. The performance indicated is based on the NAV (net asset value) of the share class, and is net of all charges applying to the fund but does not account for sale commissions, taxation or paying agent fees, and assumes that dividends if any are reinvested. Taking such fees or commissions into account would lower the returns. The performance of other share classes would be higher or lower based on the differences between the fees and the entry charges. In the periods where certain share classes are not subscribed or not yet created (inactive share classes), performance is calculated based on the actual performance of an active share class of the fund whose characteristics are considered by the management company as being closest to the inactive share class concerned, after adjusting it for the differences between the total expense ratios (TER), and converting any net asset value of the active share class in the currency in which the inactive share class is listed. The performance given for the inactive share class is the result of a calculation provided for information.
Please read the important information given in the additional notes at the end of this document.
(1) Please refer to the prospectus of the fund and to the KID before making any final investment decisions.
| ASSET ALLOCATION (%) Equities | Fund 97.8 |  | SECTOR BREAKDOWN (%) Health Care | Fund 16.0 | Index 13.4 |  | FEES |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Money Market Funds | 2.5 |  | Information Technology | 15.3 | 20.7 | All-in-Fee | 1.40% |
| Cash | -0.2 |  | Financials | 15.1 | 14.5 | Max. sales charge | 4.00% |
| Total | 100.0 |  | Industrials | 14.6 | 10.5 | Max. redemption charge | 0.00% |
|  | in % of AuM |  | Real Estate Communication Services | 10.8 7.8 | 2.7 6.7 | Performance fees Minimum investment | 0.00% - |

| MAIN ISSUERS (%) | Fund | Utilities | 7.2 | 3.0 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA SA | 2.2 | Consumer Discretionary | 6.2 | 10.8 |
| NVIDIA CORP | 2.1 | Consumer Staples | 4.0 | 7.5 |
| SEKISUI HOUSE LTD | 2.0 | Materials | 0.7 | 4.6 |


##### NAV (31/01/2023)	147.79 EUR
| BRISTOL-MYERS SQUIBB CO | 2.0 |  | Energy | - | 5.4 |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| ORACLE CORP | 1.9 |  | Cash & cash equivalent | 2.2 | - | MANAGEMENT |

The All-in fee represents the sum of Management fees and Administration fees. For further details, please refer to the definition at the end of the document.
FLUENCE ENERGY INC	1.9
ENPHASE ENERGY INC	1.9
KBC GROUP NV	1.9
INFORMA PLC	1.8
CREDIT AGRICOLE S.A.	1.8
| Number of issuers per portfolio | 124 |  | Pound Sterling | 5.4 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Funds excluded |  | Canadian Dollar | 2.9 |

Total	19.5
BREAKDOWN BY COUNTRY (%)	Fund  Index
United States	58.8	67.7
Japan	7.2	6.2
United Kingdom	5.4	4.3
Canada	4.4	3.5
France	4.3	3.5
Netherlands	3.2	1.3
Spain	3.0	0.7
MSCI Breakdown
CURRENCY BREAKDOWN (%)	Fund
US Dollar	60.5
Euro	16.4
Japanese Yen	7.3
Other currencies	7.5
MAIN CUMULATIVE EQUITY TRANSACTIONS (EUR)
in % of AuM, incl. Forwards
No transactions in the month
Management company

##### NATIXIS INVESTMENT MANAGERS INTERNATIONAL
Investment manager MIROVA
Mirova, an affiliate of Natixis Investment Managers, is a management company dedicated to sustainable investing. Its aim is to combine long-term value creation with sustainable development by following its conviction investment approach. Mirova's first-rate staff are pioneers in the many fields related to sustainable finance. Innovation is their priority so that customers always get highly effective solutions that are suited to their needs.
Headquarters	Paris
Founded	2014
Australia	2.3	2.3
Belgium	1.9	0.3
Other countries	7.4	10.1
Cash & cash equivalent	2.2	-
The country displayed is the MSCI Country, which can differ from the country of
Assets Under Management (Billion)
Portfolio managers
Anna Vaananen - Lead portfolio manager.
€ 25.3 (30/09/2022)
CAPITALIZATION BREAKDOWN (%)	Fund  Index
domicile, for some issuers.
< USD 2 Bln	2.9	0.4
USD 2 to 10 Bln	14.8	4.1
USD 10 to 100 Bln	54.1	47.6
> USD 100 Bln	26.0	47.9
Cash & cash equivalent	2.2	-
25 years of experience from the financial markets. For 11 years she was a sell side equity analyst at Salomon Brothers and Carnegie analyzing various sectors, after which she moved to fund management. Before joining Mirova in February 2020, she worked at Credit Suisse Thematic investment team for eight years managing various thematic strategies. Graduated with a Master of Economics from Helsinki University.

##### DAVID BELLOC - CFA - CROSS ASSET AND EQUITY PORTFOLIO MANAGER
David Belloc started his career in 2000 as a Quantitative Analyst at AMUNDI (formerly CAAM). He joined BFT Investment Managers in 2004 as a convertible bond manager and then Natixis at the end of 2006 where he serves as an Equity Manager (NAM) and Smart Beta Manager (Seeyond). David joined Mirova in August 2018 as a Manager/Strategist in charge of cross-asset strategies. He also co-manages the Mirova Climate Ambition and Mirova Actions Europe Equity strategies. David Belloc is an ISFA actuary, a member of IAF, and holds a CFA and DEA (Master of Advanced Study) in Financial Sciences.

###  THEMATIC BREAKDOWN (%)	
Information technology	22.0
Energy	17.6
Health	16.4
Finance	15.8
Buildings	14.3
Consumption	6.4
Mobility	4.4
Resources	3.2
in % of AuM, cash excluded

##### INFORMATION
Prospectus enquiries
E-mail: ClientServicingAM@natixis.com
Source: Natixis Investment Managers International unless otherwise indicated
Due to active management, portfolio characteristics are subject to change. References to specific securities or industries should not be considered a recommendation.

Translation (ENFR, 2023-01-31):
# Performance annuelle (%)
40,0
30,0
Les références à un classement, un prix ou un label ne préjugent pas des résultats futurs de ces derniers/du fonds ou du gestionnaire.

## SPÉCIFICITÉS DU FONDS
Objectif d'investissement
Surperformer l'indice MSCI World, dividendes nets réinvestis, libellé en euro, sur la période d'investissement minimum recommandée de 5 ans, grâce à des investissements dans des sociétés fournissant des solutions d'investissement à faible émission de carbone ou à économie de carbone sur le marché boursier mondial. L'atteinte de l'objectif extra-financier est fondé sur la réalisation d'hypothèses faites par le gérant financier.
Catégorie Morningstar 
TM 
Global Large-Cap Blend Equity Indice

#### MSCI WORLD NETR EUR INDEX
L’indice de référence n'a pas vocation à être aligné aux ambitions environnementales ou sociales telles que promues par le Fonds.

## CARACTÉRISTIQUES DU FONDS
Forme juridique	Compartiment de SICAV Création de la classe d'actions		27/03/2020
Fréquence de valorisation		Quotidienne Dépositaire	CACEIS BANK, LUXEMBOURG BRANCH
Devise	EUR
Heure limite de centralisation	13:30 CET J
Actif net	EURm 20,0
20,0
Horizon d'investissement recommandé
> 5 ans
10,0
0,0
-10,0
-20,0
2021	2022
Fonds Indice
Type d'investisseur	Particulier

## CLASSES D'ACTIONS DISPONIBLES
Classe d'actions	ISIN	Bloomberg R/A (EUR)	LU1847729578 MEGARAE LX

## PROFIL DE RISQUE
Risque plus faible	Risque plus élevé
1	2	3	4	5	6	7
1 mois	4,50	5,22
3 mois	-0,25	-0,21
Début année	4,50	5,22
| Depuis la création | 52,33 | 62,01 |  | Ratio de Sharpe du fonds* | -0,28 | 1,04 | reflète. La politique d'investissement du Fonds l'expose principalement aux risques |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Ratio de Sharpe de l'indice* | -0,25 | 1,25 | suivants : |
| Ratio d'information | -0,15 | -0,61 | - Risque de perte en capital |
| Alpha (%) | -1,11 | -2,25 | - Modifications des lois et/ou des régimes fiscaux |

1 an	-5,13	-4,47
Volatilité du fonds (%)	18,86	15,57
Volatilité de l'indice (%)	18,74	14,91
Tracking Error (%)	4,50	4,15
La catégorie de l'indicateur Synthétique de risque repose sur des données historiques.
En raison de son exposition aux marchés d'actions, le Fonds peut subir une volatilité significative, que son classement dans l'indicateur susmentionné
Bêta	0,98	1,01

#### R2	0,94	0,93
* Taux sans risque : Performance sur la période de EONIA capitalisé chainé avec
€STR Capitalisé depuis le 30/06/2021
MAX. DRAWDOWN
Max. Drawdown (atteint le 16/06/2022)	-20,3%
Durée du Max. Drawdown	203 jours
Délai de recouvrement	Non recouvert
- Risque de contrepartie
- Risque actions
- Investissements sur la base de critères ESG
- Taux de change
- Instruments financiers dérivés
- Risque lié à la concentration géographique
- Risques liés aux investissements mondiaux
- Risque lié aux sociétés à grande capitalisation
- Risque de concentration du portefeuille
- Risque petites et moyennes capitalisations
- Risque de durabilitéLe Fonds est soumis à des risques de durabilité.

| PERFORMANCE ANNUALISÉE (%) (fin de mois) | Fonds | Indice |  | PERFORMANCE ANNUALISÉE (%) (fin de trimestre) | Fonds | Indice | Pour de plus amples renseignements, veuillez-vous référer à la sec détaillant les risques spécifiques, située à la fin du présent document. |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Depuis la création | 15,92 | 18,45 |  | Depuis la création | 14,61 | 16,90 |  |

tion
Certaines performances plus récentes peuvent ressortir inférieures ou supérieures. La valeur du capital et les rendements évoluant au fil du temps (notamment du fait des fluctuations de change), le prix de rachat des actions sera supérieur ou inférieur à leur prix initial. Les performances indiquées sont calculées sur la base de la VL (valeur liquidative) de la classe d'actions, et sont nettes de tous les frais applicables au fonds, mais ne comprennent pas les commissions de vente, les taxes ou les frais de l'agent payeur, et supposent que les dividendes éventuels sont réinvestis. Si ces commissions avaient été prises en compte, les rendements auraient été inférieurs. La performance d'autres classes d'actions sera supérieure ou inférieure en fonction des écarts entre les commissions et les frais d'entrée. Pendant les périodes où certaines classes d'actions ne sont pas souscrites ou pas encore créées (les « classes d'actions inactives »), la performance est calculée en utilisant la performance réelle d'une classe d'actions active du fonds jugée par la société de gestion comme possédant les caractéristiques les plus proches de la classe d'actions inactive concernée, en l'ajustant en fonction des écarts entre les TER (ratios des frais totaux), puis en convertissant le cas échéant la valeur d'inventaire nette de la classe d'actions active dans la devise de cotation de la classe d'actions inactive. La performance ainsi présentée pour la classe d'actions inactive est le résultat d'un calcul indicatif.
Veuillez lire les notes complémentaires fournies en fin de document pour prendre connaissance d'informations importantes.
(1) Veuillez vous référer au prospectus du fonds et au document d’informations clés avant de prendre toute décision finale d’investissement.
ALLOCATION D'ACTIFS (%)	Fonds
| OPC Monétaires | 2,5 |  | Technologies de l'information | 15,3 | 20,7 | Frais globaux | 1,40% |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Liquidités | -0,2 |  | Finance | 15,1 | 14,5 | Commission de souscription max | 4,00% |
| Total | 100,0 |  | Industrie | 14,6 | 10,5 | Commission de rachat max | 0,00% |
|  | en % de l'actif net |  | Immobilier Services de communication | 10,8 7,8 | 2,7 6,7 | Commission de surperformance Minimum d'investissement | 0,00% - |

Actions	97,8
RÉPARTITION SECTORIELLE (%)	Fonds  Indice
Santé	16,0	13,4

## FRAIS
| PRINCIPAUX ÉMETTEURS (%) | Fonds | Services aux collectivités | 7,2 | 3,0 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| BANCO BILBAO VIZCAYA ARGENTARIA SA | 2,2 | Consommation discrétionnaire | 6,2 | 10,8 |
| NVIDIA CORP | 2,1 | Biens de consommation de base | 4,0 | 7,5 |
| SEKISUI HOUSE LTD | 2,0 | Matériaux | 0,7 | 4,6 |


#### VL (31/01/2023)	147,79 EUR
| BRISTOL-MYERS SQUIBB CO | 2,0 |  | Energie | - | 5,4 |  |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| ORACLE CORP | 1,9 |  | Trésorerie | 2,2 | - | GESTION |
| FLUENCE ENERGY INC	1,9	Nomenclature MSCI ENPHASE ENERGY INC	1,9 KBC GROUP NV	1,9	 RÉPARTITION PAR DEVISE (%)	Fonds INFORMA PLC	1,8	Dollar US	60,5 CREDIT AGRICOLE S.A.	1,8	Euro	16,4 Total	19,5	Yen	7,3 Nombre d'émetteurs en portefeuille	124	Livre Sterling	5,4 Fonds exclus	Dollar Canadien	2,9 Autres devises	7,5 RÉPARTITION PAR PAYS (%)	Fonds  Indice	 en % de l'actif net, opérations de change à terme incluses Etats-Unis	58,8	67,7 Japon	7,2	6,2	 PRINCIPALES TRANSACTIONS CUMULÉES D'ACTIONS (EUR) | Société de gestion NATIXIS INVESTMENT MANAGERS Gestionnaire financier MIROVA Mirova, affilié de Natixis Investmen société de gestion dédiée à l'inve Grâce à sa gestion de conviction, l' de combiner création de valeur développement durable. Pionniers domaines de la finance durable, les |

Les Frais globaux comprennent les Frais de gestion et les Frais d’administration. Pour plus d’informations, veuillez vous reporter à la définition en fin de document.

#### INTERNATIONAL
t Managers, est une stissement durable. objectif de Mirova est sur le long terme et dans de nombreux talents de Mirova ont
| Royaume-Uni | 5,4 | 4,3 | Aucune transaction dans le mois |
| --- | --- | --- | --- |
| Canada | 4,4 | 3,5 |  |
| France | 4,3 | 3,5 |  |
| Pays-Bas | 3,2 | 1,3 |  |
| Espagne | 3,0 | 0,7 |  |
| Australie | 2,3 | 2,3 |  |
| Belgique | 1,9 | 0,3 |  |
| Autres pays | 7,4 | 10,1 |  |
| Trésorerie | 2,2 | - |  |

pour ambition de continuer à innover afin de proposer à leurs clients des solutions adaptées à leurs besoins et à fort impact.
Siège social	Paris
Fondé	2014
Le pays présenté est le pays de l’indice MSCI, qui peut être différent du pays de
Actifs sous gestion (milliards)
Gérants de portefeuille
€ 25.3 (30/09/2022)
domicile, pour certains émetteurs.
< 2 Mrds USD	2,9	0,4
2 à 10 Mrds USD	14,8	4,1
10 à 100 Mrds USD	54,1	47,6
> 100 Mrds USD	26,0	47,9
Trésorerie	2,2	-

#### ANNA VAANANEN - GERANTE DE PORTEFEUILLE PRINCIPALE
Gérant de portefeuille chez Mirova depuis février 2020. 25 ans d'expérience Pendant 11 ans, elle a été analyste actions côté vente chez Salomon Brothers et Carnegie, analysant divers secteurs, après quoi elle est passée à la gestion de fonds. Avant de rejoindre Mirova en février 2020, elle a travaillé au sein de l'équipe d'investissement thématique du Crédit Suisse pendant huit ans en gérant diverses stratégies thématiques. Elle est diplômée d'un master en Economie de l'Université d'Helsinki.

#### DAVID BELLOC - CFA - GERANT DE PORTEFEUILLES CROSS ASSET ET ACTIONS
David Belloc a débuté sa carrière en 2000 en tant qu'analyste quantitatif chez AMUNDI (ex CAAM). Il rejoint BFT Investment Managers en 2004 comme gérant d'obligations convertibles puis Natixis fin 2006 où il occupe successivement les postes de gérant actions (NAM) puis gérant Smart Beta (Seeyond). Il intègre Mirova en août 2018 en tant que gérant/stratégiste en charge des stratégies cross asset. Il co-gère en parallèle les stratégies actions Mirova Climate Ambition et Mirova actions Europe Equity. David Belloc est actuaire ISFA, membre de l'IAF, titulaire du CFA et d'un DEA de sciences financières.

###  RÉPARTITION THÉMATIQUE (%)	
Technologies Info. et Com.	22,0
Energie	17,6
Santé	16,4
Finance	15,8
Bâtiments et villes	14,3
Consommation	6,4
Mobilité	4,4
Ressources	3,2
en % de l'actif net, hors trésorerie

#### INFORMATION
Questions sur le prospectus
E-mail : ClientServicingAM@natixis.com
Source : Natixis Investment Managers International sauf indication contraire
En raison d’une gestion dynamique, les caractéristiques des portefeuilles sont susceptibles de changer. Toute référence à des titres ou à des secteurs d’activité spécifiques ne doit pas être considérée comme une recommandation