- notwithstanding the foregoing, OTC derivatives contracts may, alternatively be valued in accordance with the requirements of relevant regulations and / or the requirements of the Central Bank;
- forward foreign exchange and interest rate swaps contracts for which market quotations are freely available may be valued in accordance with paragraphs (xi) and (xii) above or by reference to market quotations (in which case there is no requirement to have such prices independently verified or reconciled to the counterparty valuation);
- money market Investments of a Fund with a known residual maturity of less than three months and have no specific sensitivity to market parameters, including credit risk may be valued using the amortised cost method of valuation in accordance with the requirements of the Central Bank. The Directors or their delegates shall review or cause a review to take place of deviations between the amortised method of valuation and the market value of investments in accordance with the Central Bank's requirements;
- notwithstanding any of the foregoing sub-paragraphs the Directors, with the approval of the Depositary, may adjust the value of any Investment if, after accounting for currency, applicable rate of interest, maturity, marketability and/or such other considerations as they may deem relevant, they consider that such adjustment is required to reflect the fair value thereof;
- if in any case a particular value is not ascertainable as above provided or if the Directors shall consider that some other method of valuation better reflects the fair value of the relevant Investment then in such case the method of valuation of the relevant Investment shall be such as the Directors shall decide and such method shall be approved by the Depositary;
- notwithstanding the foregoing where, at any time of any valuation any asset of the Company has been realised or contracted to be realised, there shall be included in the assets of the Company in place of such asset the net amount receivable by the Company in respect thereof provided that, if such amount is not then known exactly, then its value shall be the net amount estimated by the Directors as receivable by the Company and provided that the method of valuation is approved by the Depositary;
- any assets held in a particular Fund that are not denominated in the Base Currency will be converted into the Base Currency at the rate of exchange prevailing in a Regulated Market on the Valuation Date;
- any certificate as to Net Asset Value of Shares given in good faith (and in the absence of negligence or manifest error) by or on behalf of the Directors shall be binding on all parties.

Translation (ENFR, 2020-04-20):
- nonobstant ce qui précède, les contrats dérivés de gré à gré peuvent également être évalués conformément à la réglementation en vigueur et/ou aux exigences de la Banque centrale ;
- les contrats de change à terme et les contrats de swap de taux d'intérêt dont les cours sont librement disponibles peuvent être évalués conformément aux paragraphes (xi) et (xii) ci- dessus ou en fonction des cours (dans ce cas, il n'est pas nécessaire que ces prix soient vérifiés par un organisme indépendant ni rapprochés de l'évaluation de la contrepartie) ;
- les Investissements du marché monétaire d’un Compartiment dont l'échéance résiduelle connue est de moins de trois mois et qui n’ont pas de sensibilité spécifique aux paramètres de marché, notamment le risque de crédit, peuvent être évalués en utilisant la méthode du coût amorti conformément aux exigences de la Banque centrale. Les Administrateurs et leurs délégués doivent examiner ou faire examiner les écarts entre la méthode du coût amorti et la valeur de marché des Investissements conformément aux exigences de la Banque centrale ;
- nonobstant tous les sous-paragraphes précédents, les Administrateurs peuvent, avec l'approbation du Dépositaire, ajuster la valeur d'un Investissement si, une fois pris en compte le taux de change, le taux d'intérêt applicable, l'échéance, la qualité commerciale de l'Investissement et/ou d'autres facteurs qu'ils peuvent juger pertinents, ils considèrent qu'un tel ajustement est requis pour refléter sa juste valeur ;
- s'il n'est pas possible de déterminer une valeur particulière selon les méthodes ci-dessus ou si les Administrateurs considèrent qu'une autre méthode d'évaluation reflète mieux la juste valeur de l'Investissement concerné, la méthode d'évaluation de l'Investissement concerné sera la méthode décidée par les Administrateurs et approuvée par le Dépositaire ;
- nonobstant les sous-paragraphes précédents, si au cours de l'évaluation, un actif de la Société est réalisé ou doit être réalisé en vertu d'un engagement, le montant net à recevoir par la Société sera porté à l'actif de la Société, sous réserve que, si ce montant n'est pas connu exactement, sa valeur soit le montant net estimé par les Administrateurs comme étant recevable par la Société, et sous réserve que la méthode d'évaluation soit approuvée par le Dépositaire ;
- tous les actifs détenus dans un Compartiment particulier qui ne sont pas libellés dans la Devise de base seront convertis dans la Devise de base au taux de change prévalant sur un Marché réglementé à la Date d’évaluation ;
- les certificats de Valeur liquidative des Actions émis de bonne foi (et en l'absence de négligence ou d'erreur manifeste) par ou au nom des Administrateurs lient toutes les parties.