, Fixed Maturity Bond Fund I, Global High Yield Fund Global Investment Grade Bond Fund, Multi-Sector Income Fund, Absolute Return Income Fund, Absolute Return Income Fund (EUR) and the Absolute Return Income Opportunities Fund pursuant to an Investment Management Delegation Agreement dated 15 December 2017. HGIL is a limited liability company incorporated under the laws of England and Wales. HGIL is authorised and regulated by the FCA HGIL is ultimately owned by JHG.
As at the date of this prospectus, JCIL has delegated to Intech responsibility for providing discretionary investment management and advisory services to the Intech Sub-Advised Funds pursuant to an investment management delegation agreement dated 6 January, 2003, as amended. Intech has been in the investment advisory business since 1987 and serves as investment adviser or sub-adviser to a number of mutual funds, institutional investors and separately managed accounts. Intech is ultimately owned by JHG. JCM, an indirect subsidiary of JHG owns approximately 97% of the outstanding voting shares of Intech.
As at the date of this prospectus, JCIL has delegated to Perkins responsibility for providing discretionary investment management and advisory services to the Global Value Fund
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and US Strategic Value Fund pursuant to an investment management delegation agreement dated 11 July, 2003, as amended. Perkins serves as investment adviser or sub-adviser to a number of US domiciled mutual funds, institutional investors and individually managed accounts. Perkins is ultimately owned by JHG. JCM, an indirect subsidiary of JHG, owns 100% of Perkins.
As at the date of this prospectus, JCIL has delegated to Kapstream responsibility for providing discretionary investment management and advisory services the whole or part of the assets of the Absolute Return Income Fund, Absolute Return Income Fund (EUR) and the Absolute Return Income Opportunities Fund pursuant to an Investment Management Delegation Agreement dated 5 November 2019. Kapstream serves as investment adviser or sub-adviser to a number of Australian domiciled funds, institutional investors and individually managed accounts. Kapstream is ultimately owned by JHG. JCM, a direct subsidiary of JHG, owns 100% of Kapstream.
The fees of the Sub-Investment Advisers are paid by JCIL and the Company does not pay any fees directly to them. JCIL has responsibility for and supervises the investment management services provided by the Sub- Investment Advisers.
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This Fund is closed to new subscriptions (including exchanges into the Fund), and is in the process of being terminated.
Each of the Investment Management Delegation Agreements between JCIL and JCM/ Intech/JHISL/HGIL/ Kapstream and Perkins respectively provide that in the absence of wilful default, bad faith, recklessness, negligence or fraud on the part of the relevant Sub-Investment Adviser, its officers, employees, or associates, the relevant Sub-Investment Adviser shall not be responsible for any loss or damage which the Funds may sustain or suffer as a result of or in the course of the discharge of the relevant Sub-Investment Adviser’s duties. JCIL has agreed to indemnify the relevant Sub-Investment Advisers against any and all claims and demands (including costs and expenses arising therefrom or incidental thereto) which may be made against the relevant Sub-Investment Adviser as the result of, or in the course of, the discharge of its duties under the relevant Investment Management Delegation Agreement in respect of any loss or damage sustained or suffered or alleged to have been sustained or suffered otherwise than by reason of the wilful default, negligence or fraud on the part of the relevant Sub-Investment Adviser or its officers or employees or for such costs and expenses as are otherwise to be borne by the relevant Sub-Investment Adviser under the terms of the relevant Investment Management Delegation Agreement. The Investment Management Delegation Agreements between JCIL and JCM/ Perkins/ Intech may be terminated by either party on 90 days’ notice in writing to the other party. The Investment Management Delegation Agreements between JCIL and JHISL/HGIL/Kapstream may be terminated by either party on 30 days’ notice in writing to
the other party.
JCIL under each Investment Management Delegation Agreement, authorises the Sub-Investment Adviser at its own costs and expenses to engage one or more sub-sub-investment advisers for the purpose of assisting it with carrying out its duties and functions as sub-investment adviser to the Funds, provided the appointments of such other sub-sub-investment advisers are in accordance with the requirements of the Central Bank Regulations. Under the terms of the Investment Management Delegation Agreements, the Sub-Investment Adviser, in such instances, shall remain responsible to the Company and the Funds for the performance of their obligations under such agreement. Disclosure of any sub-sub-investment advisers appointed by the Sub- Investment Adviser will be provided to Shareholders upon request and details thereof will be disclosed in the periodic reports to Shareholders.

Translation (ENFR, 2020-04-16):
, Fixed Maturity Bond Fund I, Global High Yield Fund, Global Investment Grade Bond Fund, Multi-Sector Income Fund, Absolute Return Income Fund, Absolute Return Income Fund (EUR) et Absolute Return Income Opportunities Fund, confor- mément à un Contrat de Délégation de Gestion de Portefeuille en date du 15 décembre 2017. HGIL est une société à responsabilité limitée constituée en vertu des lois de l’Angleterre et du Pays de Galles. HGIL est agréée et réglementée par la FCA. HGIL est détenue par JHG.
À la date du présent prospectus, JCIL a délégué à Intech la responsabilité de fournir des services discrétion- naires de gestion et de conseil en investissement aux Fonds Intech conseillés par délégation conformément à un contrat de délégation de gestion de portefeuille en date du 6 janvier 2003, tel qu’amendé. Intech exerce une activité de conseil en investissement depuis 1987 et intervient en qualité de conseiller en investissement ou de conseiller en investissement par délégation dans un certain nombre d’OPCVM, d’investisseurs institu- tionnels et de comptes séparés Intech est détenue au final par JHG. JCM, une filiale indirecte de JHG, détient environ 97 % des Actions en circulation avec droit de vote Intech.
À la date du présent prospectus, JCIL a délégué à Perkins la responsabilité de fournir des services discrétion- naires de conseil et de gestion de portefeuille aux Fonds Global Value Fund
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et US Strategic Value Fund, conformément à un contrat de délégation de gestion de portefeuille en date du 11 juillet 2003, tel que modifié. Perkins fournit des services de conseil en investissement ou de conseil en investissement par délégation à un certain nombre d’OPCVM, d’investisseurs institutionnels et de comptes gérés individuellement domiciliés aux États-Unis. Perkins est détenue au final par JHG. JCM, une filiale indirecte de JHG, détient 100 % de Perkins.
À la date du présent prospectus, JCIL a délégué à Kapstream la responsabilité de fournir des services discré- tionnaires de conseil et de gestion de portefeuille, concernant tout ou partie des actifs des Fonds Absolute Return Income Fund, Absolute Return Income Fund (EUR) and the Absolute Return Income Opportunities Fund conformément à un Contrat de Délégation de Gestion de Portefeuille en date du 5 novembre 2019. Kapstream intervient en qualité de conseiller en investissement ou de conseiller en investissement par délé- gation dans un certain nombre de fonds, d’investisseurs institutionnels et de comptes gérés individuellement domiciliés en Australie. Kapstream est détenue au final par JHG. JCM, une filiale directe de JHG, détient 100 % de Kapstream.
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Ce Fonds est fermé aux nouvelles souscriptions (y compris aux échanges à destination du Fonds). Il est en cours de liquidation.
Les commissions des Conseillers en Investissement par Délégation sont versées par JCIL. La Société ne leur verse pas de commissions de manière directe. JCIL est responsable et assure le suivi des services de gestion d’investissement offerts par les Conseillers en Investissement par Délégation.
En vertu de chacun des Contrats de Délégation de Gestion de Portefeuille conclus entre JCIL et JCM, In- tech/JHISL/HGIL/Kapstream et Perkins, respectivement, et hormis les cas de faute intentionnelle, de mau- vaise foi, d’imprudence, de négligence ou de fraude de la part du Conseiller en Investissement par Délégation, de ses dirigeants, employés ou collaborateurs concernés, le Conseiller en Investissement par Délégation en question ne pourra être tenu responsable d’une perte ou d’un dommage quelconque que les Fonds pourraient subir en raison ou à l’occasion de l’exécution des fonctions du Conseiller en Investissement par Délégation concerné. JCIL a convenu de garantir les Conseillers en Investissement par Délégation concernés contre toutes réclamations ou mises en demeure (y compris les frais et charges en résultant ou y accessoires) dé- posées contre le Conseiller en Investissement par Délégation concerné par suite ou à l’occasion de l’exécution de ses obligations et fonctions en application du Contrat de Délégation de Gestion de Portefeuille pour toute perte ou dommage subi ou présumé subi pour une raison autre qu’une faute intentionnelle, que la mauvaise foi, la négligence ou la fraude de la part du Conseiller en Investissement par Délégation concerné, ou de ses dirigeants ou employés, ou pour des frais ou charges qui doivent être supportés par le Conseiller en Investis- sement par Délégation concerné aux termes du Contrat de Délégation de Gestion de Portefeuille concerné. Les Contrats de Délégation de Gestion de Portefeuille entre JCIL et JCM/Perkins/Intech peuvent être résiliés par l’une ou l’autre partie moyennant un préavis écrit de 90 jours envoyé à l’autre partie. Les Contrats de Délégation de Gestion de Portefeuille entre JCIL et JHISL/HGIL/Kapstream peuvent être résiliés par l’une ou l’autre partie moyennant un préavis écrit de 30 jours envoyé à l’autre partie.
En vertu de chaque Contrat de Délégation de Gestion de Portefeuille, JCIL autorise le Conseiller en Investis- sement par Délégation à avoir recours, à ses propres frais et charges, à un ou plusieurs conseillers en inves- tissement par sous-délégation, afin qu’ils l’aident à remplir ses devoirs et fonctions en qualité de conseillers en investissement par délégation des Fonds, sous réserve que la désignation de ces autres conseillers en investissement par sous-délégation soit conforme aux exigences des Réglementations de la Banque Centrale. Aux termes des Contrats de délégation de gestion d’investissement, le Conseiller en Investissement par Dé- légation demeurera alors responsable envers la Société et les Fonds de la performance de ses obligations contractuelles. Une liste des éventuels conseillers en investissement par sous-délégation désignés par le Conseiller en Investissement par Délégation sera fournie aux Actionnaires sur demande et les informations les concernant seront publiées dans les rapports périodiques aux Actionnaires.