# Investing in the Sub-Funds
## Share Classes

### AVAILABLE CLASSES

### Share Classes are described at the beginning of “The Sub-Funds”.
All information in this Prospectus about Share Class availability is as at the Prospectus date. For the most current information on available Share Classes, go to www.amundi.lu/amundi-funds or request a list free of charge from the Management Company.

### DISTRIBUTION POLICY

### Non-Distributing Shares accumulate their entire earnings whereas Distributing Shares may pay distributions. The SICAV determines the distributions to be made.
For Distributing Shares dividends (if any) will be declared at least annually. Dividends may also be declared at other times or on other schedules as may be determined by the SICAV. Shareholders of Distributing Shares may choose to receive a dividend cash payment. If no such instruction is given by the Shareholder, dividends will be reinvested in additional Shares within the same Class of the same Sub-Fund.
At the Master Fund level, for a Unit Class in the following Master Sub-Funds: Amundi Funds II - Global Equity Target Income, Amundi Funds II - European Equity Target Income, Amundi Funds II - Global Multi-Asset Target Income and Real Assets Target Income (with monthly distributions dividend payments), the Management Company may decide to reinvest if they are less than 100 EUR (for EUR Base Currency) or 150 USD (for USD

### Base Currency) or the equivalent in the relevant Pricing Currency of the Unit Class. In all cases of dividend reinvestment, a transaction note will be sent documenting the reinvestment.

### No interest is paid on dividends awaiting information or instruction from a Shareholder. Unclaimed dividend
payments will be returned to the Sub-Fund after five years. No Sub-Fund will make a dividend payment if the assets of the SICAV are below EUR 1,250,000, or if paying the dividend would cause that situation to occur.
Distributions will, in principle, be paid out of the net income available for distribution. The Board may, in compliance with the principle of equal treatment of Shareholders, decide that for some Share Classes, distributions will be paid out of the gross investment income. For certain Share Classes, the SICAV may decide from time to time to distribute capital or capital gains. See the relevant country specific information.

## Buying, Switching, and Redeeming Shares

### Placing Orders

### You may place orders to buy, switch or redeem Shares at any time by fax, letter or by any other method deemed acceptable by the SICAV, to the Transfer Agent, a paying

### agent or a distributor. Before buying or switching Shares, you should read the relevant KIID. You may be asked to declare that you have received an up-to-date KIID.
In addition to any applicable minimum amounts for initial or subsequent investments, the SICAV may also require that Shareholders maintain a minimum account value of EUR 1,000 (or the equivalent in another currency). Should any Shareholder hold less than EUR 1,000 in their account, the SICAV reserves the right to notify affected Shareholders of its intention to sell their Shares (without applying any redemption fee as the case may be) and close their account. Shareholders will be given 60 days from the date of the notice to make additional investments to avoid having their Shares sold. This policy does not apply to accounts with automatic investment plans.
When placing an order, you must include all necessary identifying information, documentation and instructions as to the Sub-Fund, Share Class, account, and size and direction of transaction (buying or redeeming). It is important to keep your account details up to date.

### Dealing Time
Any application to buy, switch or redeem Shares must be received by the Registrar and Transfer Agent (on behalf of the Management Company from the Agents (if any) or directly from the investor), before the cut-off time shown
in “The Sub-Funds” for the relevant Sub-Fund. Any orders not considered to have arrived before the cut-off time will be processed on the relevant Sub-Fund’s next Business Day. If you are investing through an Agent, then, subject to the principle of equal treatment of Shareholders, different time limits or days when the Agent is open for business may apply, and may supersede the timing information given
in this Prospectus. Agents will only forward applications received prior to the cut-off time. The SICAV may permit a purchase, redemption or switch application to be accepted after the cut-off time, but only if

### → the distributor and/or its Agent(s) received the application before the cut-off time

### → the acceptance of the request does not affect other Shareholders; and

### → there is equal treatment of all Shareholders
Payment of the dealing price is to be made in the Pricing Currency or any other currency acceptable to the Management Company. Any currency conversion costs as well as any costs incurred on cash transfers will be charged to the Shareholder.

### BUYING SHARES
To make an initial investment, you must submit a completed application form to the Transfer Agent or Agent. Payment should be made by money transfer net of any charges from your account. Please ensure that your payment amount meets the minimum initial investment amount for the Sub-Fund and Share Class you wish to purchase. No Shares will be registered until the Transfer

### Agent has received a complete and accurate application form and full payment for your initial investment.

### You may also pay for Shares in accordance with the requirements for regular instalments in an automatic investment plan. For more information, contact your financial advisor.

### If we do not receive full payment for your Shares within 3 business days of the relevant Valuation Day, we may

### cancel your transaction and return the payment to you, less any costs incurred in attempting to process your request.

### Where purchases are through an Agent for which payments may have to be received within a different timeframe, the Agent will inform you of the relevant procedure.

### A shorter timeframe may be applicable to some Sub-Funds as more fully described in the sales documents.
The investor will be liable for any costs (including, at the discretion of the Management Company, interest) of late or non-payment of the dealing price and the Management Company will have the power to redeem all or part of the investor’s holding of Shares in the SICAV in order to meet

### such costs or to take such other action as may be appropriate.
The Board reserves the right to reject any request to buy Shares, whether for an initial or additional investment, for any reason. If your request is rejected, we will return your purchase money by banker’s draft or electronic transfer, at your expense and sole risk.

### Entry Charges
On certain Share Classes, an initial sales charge is levied which the Distributor may share with its Agents. The following table shows the maximum rate for each Share Class, as a percentage of Net Asset Value:
Share Class	Maximum Initial Sales Charge
Class A	5%
Class E	4.75%
Class H	2%
Classes I, J, R, S and X	None

### Details of sales charges applicable to each Share class and Sub-Fund are shown in “The Sub-Funds”.

### Investment advisers may charge Adviser Charges (as described below under “Country Specific Information– United Kingdom – UK investment adviser charges)
in relation to the subscription for Class R Shares. The Management Company may offer to facilitate the payment of any Adviser Charges by separating out, where applicable, an amount or amounts for the payment of
the Adviser Charge from the amount to be invested received from an investor. The Management Company may facilitate a deduction of Adviser Charges subject to a maximum of 5% of the amount to be invested.

### SWITCHING SHARES

### You may switch Shares of any Sub-Fund and Share Class into Shares of any other Sub-Fund within the same Share Class, provided that:

### → you meet all eligibility requirements for the Share Class into which you are requesting to switch
→ the switch meets the minimum investment amount of the Sub-Fund being switched into, and if it is a partial switch, does not leave less than the minimum investment amount in the Sub-Fund being switched from

### → you switch into a Sub-Fund and Share Class that is available in your country of residence

### → you specify the relevant Sub-Fund and Class of Shares as well as the number of Shares or monetary amount you wish to switch and the newly selected Sub-Fund into which Shares are to be exchanged
An exchange of Shares may be a way of switching between Distributing, Non-Distributing, Hedged and Non-Hedged Shares within the same Share Class of the same or another Sub-Fund. All exchanges are processed based on the Net Asset Value of the two Sub-Funds on the same Valuation Day, adjusted for any applicable exchange fee.
Note that for tax purposes a switch may be treated as a simultaneous redemption and purchase; therefore, you may realise a taxable gain or loss in connection with the exchange under the laws of the country of your citizenship, residence or domicile.

### All terms relating to redemptions apply also to the redemption aspects of any switch.
If, on any given date, conversion requests representing more than 10% of the Shares in issue in any Sub-Fund may not be effected without affecting the relevant Sub-Fund’s assets, the SICAV may defer conversions exceeding such percentage for such period as is considered necessary to sell part of the relevant Sub-Fund’s assets in order to be able to meet the substantial conversion requests

### Switch Fees

### When switching into another Sub-Fund charging a higher sales charge, the difference between the two sales charges will be deducted from the amount being switched.

### REDEEMING SHARES

### When redeeming Shares, you may indicate either a Share amount (including fractional Shares) or a currency amount. All requests will be dealt with in the order in which they were received.
When you redeem Shares, payment of the redemption price will be made by bank transfer with a value date at the latest three (3) Business Days following the relevant Valuation Day, except for redemptions made through an Agent for which payment of the redemption price may be made within a different timeframe in which case, the Agent will inform the relevant Shareholder of the procedure relevant to that Shareholder.

### You may also redeem Shares through a systematic withdrawal plan, if your Agent offers such a plan. Please contact your financial adviser for further information.

### You can have your redemption proceeds converted to a different currency. Contact the Transfer Agent for terms and fees prior to placing a redemption request.

### We will pay redemption proceeds only to the Shareholder(s) identified in the Register of Shareholders.

### The SICAV does not pay interest on redemption proceeds whose transfer or receipt is delayed for any reason.
If your redemption order would leave an investment balance that is less than the minimum investment amount in the Sub-Fund, we may redeem all of your Shares in that Sub-Fund and send you the proceeds.
If, on any given date, payment on redemption requests representing more than 10% of the Shares in issue in any Sub-Fund may not be effected out of the relevant Sub-Fund’s assets or authorised borrowing, the SICAV may defer redemptions exceeding such percentage for such period as is considered necessary to sell part of the

### relevant Sub-Fund’s assets in order to be able to meet the substantial redemption requests.

### TRANSFER OF SHARES
The transfer of registered Shares may be effected by delivery to the Registrar and Transfer Agent of a duly signed stock transfer form in appropriate form together with, if issued, the relevant certificate to be cancelled.

### Transfer of physical bearer Shares are effected by delivery of the relevant Share certificate.

## Calculation of Net Asset Value

### The Net Asset Value of each Sub-Fund and Share Class for each Valuation Day (as described below), is at the end of that day. Each Net Asset Value is stated in the Pricing

### Currency of the respective Share Class, and is calculated up to three decimal places. The following formula is used to calculate Net Asset Value per Share for each Share Class of a Sub-Fund:

### (assets-liabilities) per Unit Class	= Net Asset
net asset value of the Master Sub-Fund may be adjusted to reflect the estimated dealing spreads, costs and charges to be incurred by the Master Sub-Fund in liquidating or purchasing investments to satisfy the net transactions
for that particular valuation day. The adjustment will normally not be larger than 2% of the net asset value of the relevant Master Sub-Fund on the relevant valuation day, however the Management Company may raise this limit when necessary to protect the interests of unitholders.

### This adjustment will be made before the application of any performance fee if applicable.

### The assets of the SICAV shall include:
- units in a Master Sub-Fund valued at the latest available net asset value per unit as published for that Master Sub-Fund;
- all cash on hand or on deposit, including any interest accrued thereon;
- all bills and notes payable and accounts receivable (including proceeds of securities sold but not delivered);
- all stock dividends, cash dividends and cash distributions receivable by the SICAV to the extent information thereon is reasonably available to the SICAV;
- all interest accrued on any interest-bearing assets owned by the SICAV except to the extent that the same is included or reflected in the principal amount of such asset;
- the preliminary expenses of the SICAV, including the cost of issuing and distributing Shares of the SICAV, insofar as the same have to be written off;
- all other assets of any kind and nature including expenses paid in advance.


### The value of the assets of the SICAV shall be determined

### number of outstanding Units of a Class

### Value

### as follows:
- The value of any cash on hand or on deposit, billsAppropriate provisions will be made to account for the charges and fees attributable to each Sub-Fund and Share Class as well as accrued income on investmentsThe Net Asset Value is normally calculated on each Business Day (the “Valuation Day”) by reference to the value of the underlying assets of the relevant Class within the relevant Sub-Fund. These underlying assets are valued at the last available prices at the time of valuation on the relevant Valuation Day.


### VALUATION OF THE ASSETS

### The calculation of the Net Asset Value of Shares in any Class of any Sub-Fund and of the assets and liabilities of any Class of any Sub-Fund shall be made in the following manner:
Whilst no swing pricing or similar anti-dilution measures are applied at the level of the SICAV, Shareholders are advised that to the extent that the Management Company of the Master Fund considers that it is in the best interests of unitholders of a particular Master Sub-Fund, if on any valuation day the aggregate subscriptions and redemptions in units of all classes of such Master Sub-Fund expected to result in a net increase or decrease of units which exceeds a threshold set by the Management Company from time

### to time for that Master Sub-Fund, taking into account factors including the prevailing market conditions, the
and demand notes and accounts receivable, prepaid expenses, cash dividends and interest declared or accrued as aforesaid and not yet received shall be deemed to be the full amount thereof, unless in any case the same is unlikely to be paid or received in full, in which case the value thereof shall be arrived at after making such discount as the SICAV may consider appropriate in such case to reflect the true value thereof.
- Units in a Master Sub-Fund shall be valued at the latest available net asset value per unit as published for that Master Sub-Fund.


### The liabilities of the SICAV shall include:
- all loans, bills and accounts payable;
- all accrued interest on loans of the SICAV (including accrued fees for commitment for such loans);
- all accrued or payable expenses (including, without limitation, administrative expenses, management fees, including incentive fees, if any, and Depositary fees);
- all known liabilities, present and future, including all matured contractual obligations for payments ofmoney or property, including the amount of any unpaid distributions declared by the SICAV;
- an appropriate provision for future taxes based on capital and income as of the Valuation Day, asdetermined from time to time by the SICAV, and other reserves (if any) authorized and approved by the SICAV, as well as such amount (if any) as the SICAV may consider to be an appropriate allowance in respect of any contingent liabilities of the SICAV;
- all other liabilities of the SICAV of whatsoever kind and nature reflected in accordance with generally accepted accounting principles. In determining the amountof such liabilities, the SICAV shall take into account all charges and expenses payable by the SICAV. The SICAV may accrue administrative and other expenses of a regular or recurring nature based on an estimated amount rateably for yearly or other periods.

The value of all assets and liabilities not expressed in the Base Currency of a Sub-Fund will be converted into the Base Currency of such Sub-Fund at the rate of exchange ruling in Luxembourg on the relevant Valuation Day. If such quotations are not available, the rate of exchange will be determined in good faith by or under procedures established by the SICAV.

### The SICAV, in its discretion, may permit some other method of valuation to be used, if it considers that such valuation better reflects the fair value of any asset of the SICAV.
In the event that extraordinary circumstances render a valuation in accordance with the foregoing guidelines impracticable or inadequate, the SICAV will, prudently and in good faith, use other criteria in order to achieve what it believes to be a fair valuation in the circumstances.
If since the time of determination of the Net Asset Value of the Shares of a particular Sub-Fund or corresponding Master Sub-Fund there has been a material change in the quotations in the markets on which a substantial portion of the investments of the Master Sub-Fund are dealt in or quoted, the Management Company in its capacity as Management Company of the SICAV and the Master Fund may, in order to safeguard the interests of the
Shareholders and the SICAV and the Master Sub-Fund and its unitholders, cancel the first calculation of the Net Asset Value of the Shares of the Sub-Fund and the units of the Master Sub-Fund and carry out a second calculation.

### SUSPENSION OF CALCULATION
The SICAV may temporarily suspend the determination of the Net Asset Value per Share within any Sub-Fund and in consequence the issue, redemption and conversion of any Shares in any of the following events:
→ Following the suspension of (i) the calculation of the net asset value per unit of the Master Sub-Fund, (ii) the issue, (iii) the redemption, and/or (iv) the conversion of the units issued within the Master Sub-Fund in which the Sub-Fund invests in its capacity as a feeder fund;
→ When, in respect of the Master Fund, one or more stock exchanges, Regulated Markets or any Other Regulated Market in a Member or in an Other State which is the principal market on which a substantial portion of
the assets of a Master Sub-Fund, or when one or more foreign exchange markets in the currency in which a substantial portion of the assets of the Master Sub-Fund is denominated, are closed otherwise than for ordinary holidays or if trading thereon is restricted or suspended;
→ When, in respect of the Master Fund, as a result of political, economic, military or monetary events or any circumstances outside the responsibility and the control of the Management Company, disposal of the assets

### of the Master Sub-Fund is not reasonably or normally practicable without being seriously detrimental to the interests of the Shareholders;

### → In the event of a breakdown in the normal means of communication used for the valuation of any investment of the Sub-Fund (or its corresponding

### Master Sub-Fund) or if, for any reason, the value of any asset of the Sub-Fund (or Master Sub-Fund) may not be determined as rapidly and accurately as required; or

### → When the SICAV (or its corresponding Master
Sub-Fund) is unable to repatriate funds for the purpose of making payments on the redemption of Shares (or units as the case may be) or during which any transfer of funds involved in the realisation or acquisition of investments or payments due on redemption of Shares (or units as the case may be) cannot in the opinion of the Board be effected at normal rates of exchange.

### Any such suspension and the termination thereof shall be notified to those Shareholders who have applied for

### subscription, redemption or conversion of their Shares and shall be published as provided in the Articles.

## Other Fees, Charges and Expenses

### Costs associated with the formation and governance will be charged to the SICAV or the relevant Sub-Fund(s) and may be borne by the Management Company.

### FORMATION COSTS

### Formation costs of the SICAV, and charges relating to the creation of a new Sub-Fund shall be amortised over a period not exceeding five years and in such amounts in

### each year as determined by the Board on an equitable basis.
A newly created Sub-Fund shall bear a pro-rata share of the costs and expenses incurred in connection with the formation of the SICAV, the creation of all existing Sub-Funds and the initial issue of Shares, which have not already been written off at the time of creation of the new Sub-Fund.

### INDEMNITY
The Articles provide that every Board member, agent, auditor, or officer of the SICAV and his personal representative shall be indemnified and secured harmless out of the assets of the SICAV against all actions, proceedings, costs, charges, expenses, losses, damages

### or liabilities incurred or sustained by him in or about the conduct of the SICAV business or affairs or in the
execution or discharge of his duties, powers, authorities or discretions, including actions, proceedings, costs charges, expenses, losses, damages or liabilities incurred by him in defending (whether successfully or otherwise) any civil proceedings concerning the SICAV in any court whether in Luxembourg or elsewhere. No such person shall be liable:

### (i) for the acts, receipts, neglects, defaults or omissions of any other such person; or (ii) by reason of his having joined in any receipt for money not received by him personally; or

### (iii) for any loss on account of defect of title to any property of the SICAV; or (iv) on account of the insufficiency of
any security in or upon which any money of the SICAV shall be invested; or (v) for any loss incurred through any bank, broker or other agent, or (vi) for any loss, damage or misfortune whatsoever which may happen in or arise from the execution or discharge of the duties, powers,

### authorities, or discretions of his office or in relation thereto, unless the same shall happen through his own gross negligence or wilful misconduct against the SICAV.

### OTHER CHARGES AND EXPENSES

### Other charges and expenses of the Master Fund are described in the Master Fund’s prospectus and
management regulations. Details on the actual charges and expenses incurred at the level of the Master Fund, including the total expense ratio for each class of the Master Fund are available on the website of the Management Company of the Master Fund at www.amundi.lu/amundi-funds.
Further, the key investor information document of each Sub-Fund will show information which combines the costs of both the Share Class of the feeder Sub-Fund and its corresponding unit class of the Master Sub-Fund.

### In the SICAV’s annual report, the Board will include a statement on the aggregate charges of both the SICAV and the Master Fund.

## Fees paid at the Master Fund level

### The following fees will be charged at the Master Fund level:

### MANAGEMENT FEE
The Management Company is entitled to receive from the Master Fund a management fee calculated as a percentage of the Net Asset Value of the relevant class of units within a Master Sub-Fund (as shown in the Sub-Fund information).
The management fee is calculated and accrued on each Valuation Day on the basis of the average daily Net Asset Value of the relevant Class within the relevant Master Sub-Fund(s) and is payable monthly in arrears.
For Class X Units of any Master Sub-Funds, the management fee will be charged and collected by the Management Company directly from the Unitholder and will not be charged to the Master Sub-Funds or reflected in the NAV. The management fee may be calculated according to such methodology and payment terms as may be agreed between the Management Company and the relevant investor.

### The Management Company is responsible for the payment of fees to the investment managers of the Master Sub-Funds, who may pass on all or a portion of their own fees to the

### sub-investment managers of the relevant Master Sub-Funds.

### DEPOSITARY, PAYING AGENT AND ADMINISTRATOR FEES
The Depositary and Paying Agent and the Administrator are entitled to receive a fee out of the assets of the relevant Master Sub-Fund (or the relevant class of units at the Master Fund level, if applicable), which will range, depending on the country where the assets of the relevant Sub-Fund are held, from 0.003 % to 0.5 % of the asset values underlying the relevant Master Sub-Fund or class of units, payable monthly in arrears.

### REGISTRAR AND TRANSFER AGENT FEES
The Registrar and Transfer Agent is entitled to such fees as will be determined from time to time by agreement between the Management Company and the Registrar and Transfer Agent. Such fee will be calculated in accordance with customary practice in Luxembourg and payable monthly in arrears.

### DISTRIBUTION FEE

### When a distribution fee applies as indicated in “The Sub-Funds”, the Management Company, in its capacity
as Distributor of the Master Fund, receives a distribution fee, payable monthly in arrears on the basis of the average daily net asset value of the relevant class within the relevant Master Sub-Fund. The Management Company may pass
on a portion of or all of such fees to its Agents (if any), as well as to professional advisers as commission for their services. The distribution fee rates applicable to the relevant classes of units at the Master Fund level are shown for each Sub-Fund in “The Sub-Funds”.

### PERFORMANCE FEES

### No performance fees are charged directly to any Sub-Fund of the SICAV however the Management Company of
the Master Fund may earn a performance fee for certain classes of units of certain Master Sub-Funds as shown in “The Sub-Funds”. This fee is paid only when all of the following are true with respect to a given unit class of a Master Sub-Fund over a stated Performance Period:

### → a performance fee is in effect

### → the performance is positive

### → the performance is greater than that of the stated benchmark or hurdle rate

### → the performance is greater than the High Watermark (as defined below).
The High Watermark is the Net Asset Value per Unit of the relevant Class of the Master Sub-Fund at which the last Performance Fee was paid, or the initial price of the relevant Unit Class of the Master Sub-Fund if no
Performance Fee has ever been paid, or the Net Asset Value per Unit on the Valuation Day immediately preceding the introduction of the Performance Fee if a Performance Fee is introduced for the first time for the relevant Unit Class of the Master Sub-Fund.
The performance fee rate (as shown in the relevant page of “The Sub-Funds”) is applied to the amount that the unit class of a Master Sub-Fund exceeded the benchmark, performance hurdle, or High Watermark, whichever is highest.
For Class X Units of any Master Sub-Funds, any performance fee will be charged and collected by the Management Company directly from the Unitholders and will not, therefore, be reflected in the Net Asset Value.

### The SICAV and its Shareholders are not indemnified for any under-performance of a class of a Master Sub-Fund against its respective benchmark or performance hurdle.

### Definition of a Performance Period

### A Performance Period starts on 1 February and ends on 31 January of the following year.

### Method and Timing of Performance Calculation
Performance fees are based only on increases due to investment performance, and are not affected by increases or decreases in asset levels that result from the purchase or redemption of units of the relevant Master Sub-Fund, or from the payment of dividends or other distributions.
Generally, Performance Fees are calculated and accrued in the net asset value of the relevant Master Sub-Fund on each Valuation Day, but are not paid by the Master Fund until the end of the applicable Performance Period.
For net subscriptions received during the Performance Period, any performance fee is determined from the date of the subscriptions until the end of the Performance Period (unless such Shares are redeemed as described below).
For redemptions made during the Performance Period, any performance fee is calculated from the beginning of the Performance Period or from the last date of net subscriptions, whichever is more recent, until the date of the redemption. For the purpose of this calculation
redemptions draw down Shares on a last in, first out basis eliminating the most recent Shares created first. Any performance fee calculated on the Shares being redeemed is realised and payable to the Management Company at the point of redemption.

### Performance Benchmarks or Hurdles
The benchmarks or performance hurdles are calculated gross of management and other fees and charges and are based on a total return index unless otherwise specified. Where available, the Management Company may use currency hedged versions of benchmarks for determining the performance fees of currency hedged unit classes of the Master Sub-Funds. In calculating performance fees, the Management Company, the investment managers of the
Master Sub-Funds, and the Administrator, will not be liable to Shareholders for any error in the determination of the relevant benchmark index or for any delay in the provision or availability of any benchmark index.
Where Master Sub-Funds in the Absolute Return group have a performance hurdle of the Euro overnight rate of EONIA, the performance fee for non-Euro denominated, currency hedged, unit classes of those Master Sub-Funds will be calculated against an equivalent overnight rate in the currency of the hedged unit class.
The Management Company has adopted a written plan setting out actions, which it will take with respect to the Master Sub-Funds in the event that a performance fee benchmark changes or ceases to be provided. Information regarding this plan may be obtained, free of charge, at the registered office of the Management Company.
Each performance fee benchmark is, as at the date of this Prospectus, provided by a benchmark administrator who is availing of the transitional arrangements permitting that the benchmarks do not appear on the register of administrators and benchmarks maintained by ESMA.

### BEST EXECUTION
Each Investment Manager and Sub-Investment Manager of the Master Sub-Fund has adopted a best execution policy to implement all reasonable measures to ensure the best possible result for the SICAV, when executing
orders. In determining what constitutes best execution, the Investment Manager and/or Sub-Investment Manager of the Master Sub-Fund will consider a range of different factors, such as price, liquidity, speed and cost, among others, depending on their relative importance based
on the various types of orders or financial instrument. Transactions are principally executed via brokers selected and monitored on the basis of the criteria of the best execution policy. Counterparties that are affiliates of Amundi may also be considered. To meet its best execution objective, the Investment Manager and/or Sub-Investment Manager of the Master Sub-Fund may choose to use

### agents (which may be affiliates of Amundi) for its order transmission and execution activities.

## Taxes

### GENERAL
The following general summary is based on the laws in force in Luxembourg on the date of this Prospectus and is subject to any future change in law or practice. The summary is provided solely for preliminary information purposes and is not intended as a comprehensive description of all of the tax considerations that may be
relevant to a prospective investor or to any transactions in Shares of the SICAV and is not intended to be nor should it be construed as legal or tax advice. Investors should consult their professional advisers as to the effects of

### the laws of their countries of citizenship, establishment, domicile or residence or any other jurisdiction to which the investor may be subject to tax. Investors should
be aware that income or dividends received or profits realized may lead to an additional taxation in those jurisdictions. Investors should consult their tax adviser to determine to what extent, if any, their jurisdiction of domicile or any other applicable jurisdiction will subject such Shareholder to tax.

### THE SICAV
Under the current laws of Luxembourg, the SICAV is liable in Luxembourg to a subscription tax (taxe d’abonnement) of 0.05% per annum of its net asset value, payable quarterly on the basis of the net assets of the SICAV at the end of the calendar quarter.

### However, a reduced tax rate of 0.01% applies where a
Sub-Fund invests exclusively in money market instruments or deposits with credit institutions, or where the Shares or Class of Shares of the Sub-Fund are reserved to one or more institutional investors.

### The following exemptions from subscription tax (taxe d’abonnement) are applicable:

### → where the Sub-Fund invests in the units of a sub-fund of the Master Fund to the extent that sub-fund has already been subject to a subscription tax (taxe d’abonnement);

### → where the Sub-Fund invests in the units of another UCI whereby that UCI has already been subject to a subscription tax (taxe d’abonnement);
→ where Share Classes of Sub-Funds (i) are sold to institutional investors; (ii) the Sub-Fund invests exclusively in money market instruments or deposits with credit institutions (iii) the weighted residual

### portfolio maturity does not exceed 90 days; and (iv) the Sub-Fund has obtained the highest possible rating from a recognized rating agency; or

### → where Share Classes of Sub-Funds are reserved for
- institutions incorporated for occupational retirement provision, or similar investment vehicles, created as part of the same group for the benefit of its employees or for
- undertakings of a group mentioned in (i) investing monies held by them to provide retirement benefits to their employees.


### WITHHOLDING TAX

### Under current Luxembourg tax law, there is no withholding tax on any distribution, redemption or payment made by the SICAV to its Shareholders in relation to the Shares.

### There is also no withholding tax on the distribution of liquidation proceeds to the Shareholders.

### VAT

### In Luxembourg, regulated investment funds have the status of taxable persons for value added tax (“VAT”) purposes.

### Accordingly, the SICAV is considered in Luxembourg as a taxable person for VAT purposes without input VAT
deduction right. A VAT exemption applies in Luxembourg for services qualifying as fund management services. Other services supplied to the SICAV could potentially trigger VAT and require the VAT registration of the SICAV in Luxembourg. As a result of such VAT registration, the SICAV will be in a position to fulfil its duty to self-assess the VAT regarded as due in Luxembourg on taxable services (or goods to some extent) purchased from abroad.
No VAT liability arises, in principle, in Luxembourg in respect of any payments by the SICAV to the Shareholders, to the extent such payments are linked to their subscription to the SICAV’s Shares and therefore do not constitute consideration received for taxable services supplied.

## Measures for Investor Protection

### EXCESSIVE TRADING AND MARKET TIMING
Buying and redeeming Sub-Fund Shares for short-term profits can disrupt portfolio management and affect Sub-Fund expenses and performance, to the detriment of other Shareholders. We do not knowingly allow any market timing transactions, and we may take various measures to protect your interests, including imposing a fee of 2% of the value of any order we believe may

### be linked to an investor, group of investors, or trading pattern associated with excessive trading, market timing or trading that is disruptive to a Sub-Fund.
Other measures we may take if we believe you have engaged in excessive trading or market timing include rejecting, suspending or cancelling your order, or forcibly redeeming all your investments, at your sole cost and risk. The SICAV will not be held liable for any loss resulting from rejecting orders or mandatory redemptions. We may apply these measures based on trading in multiple accounts with common ownership or control, or on coordinated trading patterns on unrelated accounts.

### Where accounts are held by an intermediary on behalf of client(s), such as nominee accounts, the SICAV may

### require the intermediary to provide information about the transactions and to take action to prevent excessive trading practices.

### ANTI-MONEY LAUNDERING
The SICAV is required by law to verify the identity of investors and perform ongoing due diligence. To fulfill this requirement, the SICAV may request any information and supporting documentation it considers necessary, including information about beneficial ownership, source of funds and origins of wealth. Before being approved for opening an account, each investor must provide account opening information and documentation as well as positive identification:
Natural persons An identity card or passport duly certified by a public authority (such as a notary, police official, embassy, consulate or other authority determined by the SICAV) in his or her country of residence.

### Corporations and other entities A certified copy of the entity’s incorporation documents, extract from the

### commercial register, published accounts, or other official statutory document, plus, for the entity’s owners or other economic beneficiaries, the identification described above for natural persons.
If we find your documentation to be inadequate in any way, we may ask you for additional documentation (either before opening an account or at any time afterward), and we may delay or deny your investment or redemption. If

### you are a returning former investor in any of the Sub-Funds but you have had a zero balance for 12 months or longer, you must reapply as a new investor. For more details, contact the SICAV.

### The SICAV will not be liable for delays, or for any failure to process transactions as a result of failure to complete documentation or information.
We may waive these measures for investors who are investing through a financial professional whose parent firm or whose country of residence impose positive identification requirements that are at least as stringent as those used by the SICAV.

### PRIVACY OF PERSONAL INFORMATION
We require on an ongoing basis personal data, such as identification, address and amount of investment and any other data relating to the Shareholders’ transactions in the SICAV for various purposes (including for tax purposes), in order to process requests, provide services, guard against unauthorized account access, and to comply with various laws and regulations.
By providing us, or our service providers, with personal data, Shareholders are considered to have agreed to our terms of use of such data. Similarly, by placing instructions or orders by phone, a Shareholder is considered to have consented to the recording of such instructions.

### We may do any of the following with personal data:

### → gather, store and use it in physical or electronic form (including making recordings of telephone calls to or from investors or their representatives)

### → share it with external processing centres, dispatch or payment agents, or other third parties as necessary to
provide Shareholder services; these third parties may or may not be entities within the Amundi group of companies, and some may be based in countries with lesser data protection standards than the EU; these third parties may in particular be any entity belonging to the Société Générale group of companies (including Société Générale Global Solution Centre Pvt. Ltd in India) for the purposes of performing and developing the business relationship, performing any operational support task in relation to investor transactions, as well as for the purposes of fulfilling anti-money laundering and counter-terrorist financing obligations but also

### for avoiding investment fraud as well as in compliance

### with the obligations of the OECD Common Reporting Standard (“CRS”)
→ share it as required by applicable law or regulation (Luxembourg or otherwise), in particular with Luxembourg authorities which may exchange that information with other national authorities, including tax authorities.

### Shareholders commit to provide us or our service providers with the information required for CRS purposes along with the required supporting documentary evidence.

### Shareholders undertake to inform their Controlling Persons (who are natural persons exercising control over an entity, as defined by CRS), if applicable, of the processing of their personal data.
We will take all reasonable measures as are necessary to ensure that personal data shall not be used or disclosed to any person other than as outlined for the above purposes. Unless otherwise required for legal reasons personal data will not be retained longer than necessary for the above purposes, in principle during the duration of the business relationship between the Shareholders and the SICAV and for one year thereafter unless otherwise required by law.

### Shareholders have a right of access and also rectification of their personal data in cases where the data is inaccurate or incomplete.

Translation (ENFR, 2018-05-31):
# Investir dans les Compartiments
## Catégories d’Actions
CATÉGORIES DISPONIBLES
Les Catégories d’Actions sont décrites au début de la section
« Les Compartiments ».
Toutes les informations sur les Catégories d’Actions du présent Prospectus sont valables à la date de ce Prospectus. Les informations les plus récentes sur les Catégories d’Actions disponibles sont sur le site www.amundi.lu/ amundi-funds ou disponibles sur demande auprès de la Société de Gestion.
POLITIQUE DE DISTRIBUTION
Les Actions de Capitalisation capitalisent la totalité de leurs gains tandis que les Actions de Distribution donnent droit à des dividendes. La Société de Gestion détermine la manière dont sont effectuées les distributions.
Les éventuels dividendes des Actions de Distribution seront déclarés au minimum une fois par an. Les dividendes peuvent également être déclarés à d’autres moments ou selon d’autres calendriers par décision de la Société de Gestion. Les titulaires d’Actions de Distribution peuvent choisir de recevoir un paiement du dividende en espèces.
Sauf instruction contraire de l’Actionnaire, les dividendes seront réinvestis dans des Actions supplémentaires de la même Catégorie au sein du même Compartiment.
Toutefois, même si une instruction pour le paiement de dividendes était donnée pour une Catégorie d’Actions des Compartiments Amundi Funds II – Global Equity Target Income, Amundi Funds II – European Equity Target Income et Amundi Funds II – Global Multi-Asset Target Income et Real Assets Target Income (avec distribution mensuelle), la Société de Gestion pourrait décider de
les réinvestir s’ils sont inférieurs à 100 EUR (pour l’euro comme Devise de Base) ou 150 USD ou l’équivalent dans la Devise de Détermination du Prix applicable de la Catégorie de Parts concernée. Dans tous les cas de réinvestissement de dividendes, un avis d’opération décrivant le réinvestissement sera envoyé.
Aucun intérêt n’est versé sur les dividendes en attente d’informations ou d’instructions de l’Actionnaire. Les paiements de dividendes non réclamés seront reversés au Compartiment au bout de cinq années. Aucun Compartiment ne versera de dividendes si les actifs de la
SICAV sont inférieurs à 1 250 000 EUR, ou si le paiement de dividendes provoquait une telle situation.
En principe, les distributions seront prélevées sur le revenu net d’investissement disponible aux fins de distribution.
Le Conseil d’Administration peut également décider, dans le respect du principe de l’égalité de traitement des Actionnaires, que pour certaines Catégories d’Actions, les distributions seront payées par prélèvement sur le revenu
d’investissement brut. Pour certaines Catégories d’Actions, la SICAV peut décider à tout moment de distribuer le capital ou les plus-values. Voir les informations pertinentes spécifiques au pays.

## Achat, conversion et rachat d’Actions
PASSATION DES ORDRES
Vous pouvez passer des ordres d’achat, de conversion ou de rachat d’Actions à tout moment par télécopie, lettre ou par tout autre moyen jugé acceptable par la Société de
Gestion, à l’Agent de Transfert, à un agent payeur ou à un distributeur. Avant d’acheter ou de convertir des Actions, vous devez lire le DICI pertinent. Il peut vous être demandé si vous avez reçu un DICI à jour.
En plus des montants minimaux applicables pour les investissements initiaux ou ultérieurs, la SICAV peut également exiger que les Actionnaires maintiennent une valeur de compte minimale de 1 000 euros (ou l’équivalent dans une autre devise). Si un Actionnaire détient moins de 1 000 euros sur son compte, la SICAV se réserve le droit d’aviser l’Actionnaire concerné de son intention de vendre ses Actions (sans appliquer de commission de rachat selon le cas) et de fermer son compte. L’Actionnaire dispose de 60 jours à compter de la date de l’avis pour effectuer des investissements supplémentaires afin d’éviter la vente de ses
Actions. Cette règle ne s’applique pas aux comptes ayant des
plans d’investissement automatiques.
Lorsque vous passez un ordre, vous devez inclure toutes les informations d’identification, la documentation et les instructions nécessaires concernant le Compartiment, la Catégorie d’Actions, le compte, le montant et le sens de
l’opération (achat ou rachat). Il est important de tenir à jour les détails de votre compte.
HEURE LIMITE DES TRANSACTIONS
Toute demande d’achat, de conversion ou de rachat d’Actions doit être reçue par l’Agent Teneur de Registre et de Transfert (au nom de la Société de Gestion en
provenance des Agents (le cas échéant) ou directement de l’investisseur), avant l’heure limite indiquée dans la section
« Les Compartiments » pour le Compartiment concerné. Tous les ordres considérés comme n’étant pas arrivés avant l’heure limite seront traités le Jour Ouvré suivant du Compartiment concerné.
Si vous investissez par l’intermédiaire d’un Agent, sous réserve de l’égalité de traitement entre les Actionnaires, des heures ou jours limites différents peuvent s’appliquer en fonction des jours d’ouverture de l’Agent, et peuvent remplacer les informations données à cet égard dans le Prospectus. Les Agents ne transmettront que les demandes reçues avant l’heure limite. La Société de Gestion peut permettre qu’une demande d’achat, de rachat ou de conversion soit acceptée après l’heure limite seulement si :
→ le Distributeur et/ou son ou ses Agents ont reçu la demande avant l’heure limite ;
→ l’acceptation de la demande n’affecte pas les autres Actionnaires et
→ il y a un traitement égal de tous les Actionnaires.
Le paiement du prix de l’opération doit être effectué dans la Devise de Détermination du Prix ou dans toute autre devise
Catégorie d’Actions
Commission de souscription initiale maximale
acceptable pour la Société de Gestion. Tous les frais de change et tous les frais encourus lors de transferts de fonds seront répercutés sur l’Actionnaire.
ACHAT D’ACTIONS
Pour faire un investissement initial, vous devez soumettre un formulaire de souscription dûment rempli à l’Agent de Transfert ou à l’Agent. Le paiement devra être effectué par virement net de frais de votre compte. Veuillez vous assurer que le montant de votre paiement respecte le montant de l’investissement initial minimum pour le Compartiment
et la Catégorie d’Actions que vous désirez acheter. Aucune Action ne sera enregistrée tant que l’Agent de transfert n’aura pas reçu un formulaire de souscription complet et précis et le paiement intégral de la souscription.
Vous pouvez également payer pour les Actions conformément aux exigences de versements réguliers d’un plan d’investissement automatique. Pour plus d’informations, contactez votre conseiller financier.
Si nous ne recevons pas un paiement intégral pour vos Actions dans les trois jours ouvrés suivant le Jour d’Évaluation pertinent nous pourrons annuler votre
transaction et vous retourner le paiement, moins les frais engagés pour tenter de traiter votre demande.
Si les achats sont effectués par l’intermédiaire d’un Agent pour lequel les paiements peuvent devoir être reçus
dans un délai différent, l’Agent vous informera de la procédure appropriée.
Un délai plus court peut être applicable à certains Compartiments tel que plus amplement décrit dans les documents d’offre.
L’investisseur sera tenu responsable pour tous les coûts (y compris, à la discrétion de la Société de Gestion, les intérêts) de retard ou de non-paiement du prix de la
transaction et la Société de Gestion sera habilitée à racheter tout ou partie des Actions détenues par l’investisseur dans la SICAV afin de couvrir ces coûts ou à prendre toute autre mesure appropriée.
La Société de Gestion se réserve le droit de rejeter toute demande d’achat d’Actions, que ce soit pour un investissement initial ou supplémentaire, pour quelque raison que ce soit. Si votre demande est rejetée, nous vous retournerons les fonds correspondant à l’achat par
crédit bancaire ou virement électronique, à vos frais et à vos risques.
Commission de souscription
Pour certaines Catégories d’Actions, est perçue une commission de souscription que le Distributeur peut partager avec ses Agents. Le tableau suivant montre le taux maximal pour chaque Catégorie de Parts en pourcentage de la Valeur Nette d’Inventaire :
Catégorie A	5 %
Catégorie E	4,75 %
Catégorie H	2 %
Catégories I, J, R, S et X	Néant
Les détails des commissions de souscription applicables à chaque Catégorie d’Actions et Compartiment figurent dans la section « Les Compartiments ».
Les conseillers en investissement peuvent facturer des frais de conseiller (comme décrit ci-dessous à la section
« Informations spécifiques concernant certains pays – Royaume-Uni – Frais de conseil en investissement au Royaume-Uni ») en ce qui concerne les souscriptions en Actions de la Catégorie N. La Société de Gestion peut offrir d’organiser le paiement de tous frais de conseiller en prélevant, le cas échéant, un montant ou des montants
destinés au paiement des frais de conseiller sur le montant à investir reçu de l’investisseur. La Société de Gestion peut organiser une déduction de frais de conseiller dans la limite de 5 % du montant à investir.
CONVERSION D’ACTIONS
Vous pouvez convertir des Actions de tout Compartiment et Catégorie d’Actions en Actions de la même Catégorie d’Actions de tout autre Compartiment, à condition que :
→ vous remplissiez les conditions requises pour la Catégorie d’Actions vers laquelle vous souhaitez effectuer la conversion ;
→ la conversion satisfasse au montant minimum d’investissement du Compartiment de destination, et dans le cas d’une conversion partielle, que la conversion ne laisse pas un montant d’investissement inférieur au minimum requis pour le Compartiment d’origine ;
→ vous convertissiez à destination d’un Compartiment et d’une Catégorie d’Actions qui sont disponibles dans votre pays de résidence ;
→ vous spécifiez les Compartiments et Catégories d’Actions visés ainsi que le nombre d’Actions ou le montant que vous souhaitez convertir, ainsi que le nouveau Compartiment dans lequel vos Actions devront être converties.
Une conversion d’Actions peut être un moyen de convertir entre des Actions de distribution, de Capitalisation, Couvertes ou Non-Couvertes de la même Catégorie d’Actions du même Compartiment ou d’un autre Compartiment. Toutes les conversions sont traitées
sur la base de la Valeur Nette d’Inventaire des deux Compartiments le même Jour d’Évaluation, ajustée pour toute commission de conversion éventuellement applicable.
Veuillez noter que du point de vue fiscal, une conversion peut être traitée comme un rachat et un achat simultanés ; par conséquent, à l’occasion de la conversion, vous êtes susceptibles de réaliser une plus-value ou une moins-value imposable en vertu des lois du pays de votre nationalité, de votre résidence ou de votre domicile.
Toutes les modalités relatives aux rachats s’appliquent également au volet rachat d’une conversion.
Si à d’une date donnée le traitement de demandes de conversion représentant plus de 10 % des Actions en circulation d’un Compartiment ne peut être effectué sans que cela affecte les actifs du Compartiment concerné, la Société de Gestion peut avec l’autorisation du Dépositaire reporter des conversions dépassant ce pourcentage durant la période jugée nécessaire pour qu’une partie des actifs du Compartiment concerné puisse être vendue afin de pouvoir répondre aux demandes de conversion importantes.
Commission de conversion
Lors de la conversion vers un autre Compartiment prélevant une commission de souscription plus élevée, la différence entre les deux commissions de souscription sera déduite du montant converti.

## Rachat d’Actions
Lors du rachat d’Actions, vous pouvez indiquer soit un
formulaire de transfert d’actions dûment signé sous une forme appropriée, ainsi que, s’il a été délivré, le certificat à annuler correspondant. Les transferts d’Actions au
porteur physique sont effectués par la livraison du certificat d’Actions correspondant.

## Calcul de la Valeur Nette d’Inventaire
La Valeur Nette d’Inventaire de chaque Compartiment et de chaque Catégorie d’Actions pour chaque Jour d’Évaluation (tel que décrit ci-dessous) s’entend à la fin de la journée.
Chaque Valeur Nette d’Inventaire est exprimée dans la Devise de Détermination du Prix de la Catégorie d’Actions concernée. Elle est calculée avec trois décimales. La
Valeur Nette d’Inventaire par Action de chaque Catégorie d’Actions d’un Compartiment est calculée selon la formule suivante :
(actif-passif) par Catégorie d'Actions /
nombre d’Actions (y compris des fractions d’Actions) soit un montant en devise. Toutes les demandes seront traitées
(nombre d'actions d'une Catégorie en circulation)
= VNI
dans l’ordre dans lequel elles ont été reçues.
Lorsque vous faîtes racheter des Actions, le paiement représentant le prix de rachat sera effectué par transfert bancaire avec une date de valeur intervenant au plus tard trois (3) Jours Ouvrés suivant le Jour d’Évaluation
applicable au rachat, à l’exception des rachats effectués par l’intermédiaire d’un Agent pour lesquels le paiement du prix de rachat pourra être effectué dans un délai différent, auquel cas l’Agent informera l’Actionnaire concerné de la procédure qui lui est applicable.
Vous pouvez également faire racheter des Actions dans le cadre d’un plan de retraits systématique, si votre Agent propose un tel plan. Pour plus d’informations, vous êtes invité à contacter votre conseiller financier.
Vous pouvez faire convertir le produit de votre rachat dans une autre devise. Contactez l’Agent de Transfert pour les modalités et les frais avant de faire une demande de rachat.
Nous ne paierons les produits des rachats qu’aux Actionnaires identifiés dans le registre des Actionnaires.
La SICAV ne verse pas d’intérêts sur les produits des rachats dont le virement ou la réception est retardé pour quelque raison que ce soit.
Si votre ordre de rachat a pour effet de laisser un solde investi inférieur au montant minimum d’investissement dans le Compartiment, nous pourrons racheter toutes vos Actions de ce Compartiment et vous envoyer le produit.
Si, à une date déterminée, le paiement relatif à des demandes de rachat représentant plus de 10 % des Actions émises dans un Compartiment ne peut pas être honoré
au moyen des actifs du Compartiment concerné ou des emprunts que ce dernier est autorisé à effectuer, la Société de Gestion peut, avec l’accord du Dépositaire, différer les rachats dépassant ce pourcentage pendant la durée qu’elle estime nécessaire afin de pouvoir vendre la partie des actifs du Compartiment concerné nécessaire afin que celui-ci soit en mesure d’honorer les demandes de rachat importantes.
TRANSFERT D’ACTIONS
Le transfert d’Actions nominatives peut être effectué par la remise à l’Agent Teneur de Registre et de Transfert d’un
Des provisions appropriées seront constituées pour tenir compte des frais et commissions attribuables à chaque Compartiment et Catégorie d’Actions ainsi que des revenus courus sur les investissements.
La Valeur Nette d’Inventaire est normalement calculée chaque Jour Ouvré (le « Jour d’Évaluation ») par référence à la valeur des actifs sous-jacents de la Catégorie considérée au sein du Compartiment concerné. Ces actifs sous-jacents sont évalués aux derniers cours disponibles à l’heure de l’évaluation le Jour d’Évaluation concerné.

## Évaluation des actifs
Le calcul de la Valeur Nette d’Inventaire par Action de toute Catégorie de tout Compartiment et de l’actif et du passif de toute Catégorie de tout Compartiment s’effectuera de la manière suivante :
Bien qu’aucune mesure de swing pricing ou autre mesure antidilution similaire ne soit appliquée au niveau de la SICAV, les Actionnaires sont informés que, dans la mesure où la société de gestion du Fonds Maître considère que c’est dans l’intérêt des porteurs de parts d’un Compartiment Maître particulier, si un jour d’évaluation l’ensemble
des souscriptions et rachats de parts de toutes les Catégories de ce Compartiment Maître doivent entraîner une augmentation ou diminution nette des parts qui dépasse un seuil défini par la Société de Gestion pour ce Compartiment Maître, en tenant compte de facteurs tels que les conditions du marché, la valeur nette d’inventaire du Compartiment Maître peut être ajustée pour tenir compte des marges, coûts et frais estimés encourus
par le Compartiment Maître pour liquider ou acheter des investissements afin de permettre la réalisation des
transactions nettes pour ce jour d’évaluation particulier. Cet ajustement ne dépassera généralement pas 2 % de la valeur nette d’inventaire du Compartiment Maître concerné le Jour d’Évaluation pertinent. Toutefois, la Société de Gestion peut relever cette limite si nécessaire pour protéger les intérêts des porteurs de parts. Cet ajustement sera effectué avant l’application d’une quelconque commission de performance, le cas échéant.
Les Actifs de la SICAV comprennent :
- les parts d’un Compartiment Maître évaluées à la dernière valeur nette d’inventaire par part disponible publiée par ce Compartiment Maître ;
- toutes les liquidités en caisse ou en dépôt, y compris les intérêts courus ;
- tous les effets et billets encaissables à vue et les comptes à recevoir (y compris les résultats de la vente de titres non encore encaissés) ;
- tous les dividendes en numéraire ou en actions et autres distributions en numéraire à recevoir par la SICAV dans la mesure où la SICAV pouvait raisonnablement en avoir connaissance ;
- tous les intérêts courus sur les actifs qui produisent des intérêts détenus par la SICAV sauf si ces intérêts sont inclus ou reflétés dans le montant en principal de cet actif ;
- les dépenses préliminaires de la SICAV, y compris le coût d’émission et de distribution des Actions de la SICAV, pour autant que celui-ci n’ait pas été amorti ;
- tous les autres actifs de quelque nature que ce soit y compris les charges payées d’avance.

La valeur des actifs de la SICAV sera déterminée de la manière suivante :
- La valeur des liquidités en caisse ou en dépôt, des effets et billets payables à vue et des comptes à recevoir, de dépenses payées d’avance, des dividendes et intérêts annoncés ou provisionnés mais non encore encaissés, consistera dans la valeur en nominal de ces actifs. S’il s’avère toutefois improbable que cette valeur puisse être touchée en entier, la valeur sera déterminée en retranchant le montant que la SICAV estimera adéquat en vue de refléter la valeur réelle de ces actifs.
- les parts d’un Compartiment Maître seront évaluées à la dernière valeur nette d’inventaire disponible publiée par ce Compartiment Maître.

Les passifs de la SICAV comprennent :
- tous les emprunts, effets échus et comptes à payer ;
- tous intérêts encourus sur des emprunts de la SICAV (y compris les commissions encourues pour l’engagement des emprunts) ;
- toute charge courue ou à payer (y compris, mais sans que cette liste soit limitative, les frais d’administration, les commissions de gestion, y compris les commissions d’intéressement, s’il y a lieu, et les commissions du Dépositaire) ;
- toutes les obligations connues, échues ou non, y compris toutes les obligations contractuelles venues à échéance, qui ont pour objet des paiements en espèces ou en nature, y compris le montant de toute distribution annoncée par la SICAV mais non encore payée ;
- une provision appropriée pour impôts futurs basée sur le capital et sur le revenu au Jour d’Évaluation concerné, fixée périodiquement par la SICAV, et, le cas échéant, toute autre réserve autorisée et approuvée par la SICAV, ainsi qu’un montant (s’il y a lieu) que la SICAV pourra considérer comme constituant une provision suffisante pour faire face à toute responsabilité éventuelle de la SICAV ;
- tout autre engagement de la SICAV de quelque nature que ce soit, renseigné conformément aux règlescomptables généralement admises. Pour l’évaluation du montant de ces engagements, la SICAV prendra en considération tous les frais et charges à supporter par elle. La SICAV peut provisionner les dépenses administratives et autres dépenses d’une nature régulière ou récurrente basées sur une estimation annuelle ou pour toute autre période.

La valeur de tous les actifs et passifs non exprimée dans la Devise de Base d’un Compartiment sera convertie dans la Devise de Base de ce Compartiment au taux de change
du marché en vigueur à Luxembourg le Jour d’Évaluation. Si ces cours ne sont pas disponibles, le taux de change sera déterminé en toute bonne foi par la SICAV, ou selon les procédures qu’elle aura établies.
La SICAV pourra, à son entière discrétion, permettre l’utilisation de toute autre méthode d’évaluation si elle considère que cette évaluation reflète mieux la valeur d’un actif de la SICAV.
Au cas où des circonstances extraordinaires rendraient l’évaluation conformément aux dispositions ci-dessus impraticable ou inadéquate, la SICAV, avec prudence et bonne foi, utilisera d’autres critères en vue d’atteindre ce qu’elle estime être une juste évaluation dans
ces circonstances.
Si depuis la date de détermination de la Valeur Nette d’Inventaire par Action d’un Compartiment en particulier ou du Compartiment Maître correspondant, un changement substantiel des cours sur les marchés sur lesquels une partie substantielle des investissements du Compartiment Maître est négociée ou cotée est intervenu, la Société de Gestion en sa qualité de Société de Gestion de la SICAV et du Fonds Maître peut annuler le premier calcul et effectuer un second calcul dans le souci de sauvegarder les intérêts des Actionnaires et de la SICAV ainsi que du Compartiment Maître et de ses porteurs de parts.
SUSPENSION DU CALCUL
La SICAV peut temporairement suspendre le calcul de la Valeur Nette d’Inventaire par Action au sein de tout Compartiment et suspendre par conséquent l’émission, le rachat et la conversion de toutes Actions lors de la survenance des circonstances suivantes :
→ Suite à la suspension i) du calcul de la valeur nette d’inventaire par part du Compartiment Maître, ii) de l’émission, iii) du rachat et/ou iv) de la conversion des parts émises dans le Compartiment Maître dans lequel le Compartiment investit en tant que fonds nourricier ;
→ Pendant toute période, s’agissant du Fonds Maître, au cours de laquelle une ou plusieurs des bourses de valeur, des Marchés réglementés ou un Autre
Marché Réglementé d’un État membre ou d’un Autre État qui est le marché principal sur lequel une partie substantielle des actifs du Compartiment Maître est cotée, ou pendant laquelle un ou plusieurs marchés de devises dans lesquels une partie substantielle des actifs du Compartiment Maître est exprimée, sont fermés pour une raison autre que pour les congés normaux ou pendant lesquels les opérations y sont restreintes ou suspendues.
→ Lorsque, s’agissant du Fonds Maître, il résulte d’un événement d’ordre politique, économique, militaire
ou monétaire ou de toute autre circonstance indépendante de la responsabilité et de la volonté de la Société de Gestion, que celle-ci ne peut pas disposer raisonnablement ou pratiquement des avoirs du Compartiment Maître sans que cela ne soit sérieusement préjudiciable aux intérêts des Actionnaires.
→ Lorsque les moyens de communication qui sont normalement utilisés pour évaluer les investissements du Compartiment (ou du Compartiment Maître correspondant) sont hors de service ou si, pour
une raison quelconque, la valeur d’un actif du Compartiment (ou du Compartiment Maître) ne peut être aussi rapidement et exactement déterminée qu’il serait nécessaire.
→ Lors de toute période pendant laquelle la SICAV (ou son Compartiment Maître correspondant) est incapable de rapatrier les fonds nécessaires pour le paiement
des rachats d’Actions (ou de parts, selon le cas) ou pendant laquelle les transferts de fonds impliqués dans la réalisation ou l’acquisition d’investissements ou de paiements dus pour le rachat (ou de parts, selon le cas) ne peuvent, de l’avis du Conseil d’Administration, être effectués à des taux de change normaux.
Pareille suspension ainsi que sa cessation seront portées à la connaissance des Actionnaires ayant présenté des demandes de souscription, de rachat ou de conversion d’Actions et seront publiées comme prévu aux Statuts.

## Autres commissions et frais
FRAIS DE PREMIER ÉTABLISSEMENT
Les frais d’établissement de la SICAV et les frais relatifs à la création d’un nouveau Compartiment seront amortis sur une durée de cinq ans au plus. Les montants prélevés chaque année seront déterminés par le Conseil
d’Administration sur une base équitable. Un Compartiment nouvellement créé supportera une part proportionnelle des frais et dépenses encourus en rapport avec la formation de la SICAV, la création de tous les Compartiments existants et l’émission initiale d’Actions, qui n’ont pas encore été amortis à la date de la création du nouveau Compartiment.
INDEMNISATION
Les Statuts prévoient que chaque membre du Conseil d’Administration, agent, commissaire aux comptes ou dirigeant de la SICAV et leurs représentants personnels seront indemnisés et garantis sur les actifs de la SICAV contre toutes les actions, procédures, coûts, frais, dépenses, pertes, dommages ou passifs encourus ou subis par lui dans le cadre de la conduite des affaires et activités de
la SICAV ou de l’exécution ou l’accomplissement de ses fonctions, pouvoirs ou pouvoirs discrétionnaires, y compris les actions, procédures, coûts, frais, dépenses, pertes, dommages ou passifs encourus par lui pour sa
défense (avec succès ou non) dans toute procédure civile concernant la SICAV devant tout tribunal, au Luxembourg ou ailleurs. Aucune de ces personnes ne sera responsable :
i) des actes, reçus, négligences, défauts ou omissions d’une autre de ces personnes, ii) en raison d’avoir participer à
la délivrance d’un reçu pour des fonds non reçus par lui personnellement, iii) de toute perte en raison de vice de titre de propriété sur les actifs de la SICAV, iv) en raison de l’insuffisance de toute valeur mobilière dans laquelle ou sur laquelle l’argent de la SICAV doit être investi, v) de toute perte subie par l’intermédiaire d’une banque, d’un courtier ou d’un autre agent ou vi) de toute perte, dommage ou infortune susceptible de se produire dans le
cadre de l’exécution ou de l’accomplissement des fonctions, pouvoirs ou pouvoirs discrétionnaires, de sa fonction ou s’y rapportant, à moins que cette survenance soit due à sa faute lourde ou intentionnelle à l’égard de la SICAV.
AUTRES CHARGES ET FRAIS
Les autres charges et frais du Fonds Maître sont décrits dans le prospectus du Fonds Maître et dans le règlement de gestion. Le détail des charges et frais réels encourus au niveau du Fonds Maître, notamment le ratio de frais pour chaque catégorie du Fonds Maître, est disponible sur le site Web de la Société de Gestion du Fonds
Maître à l’adresse amundi.lu/amundi-funds. En outre, le document d’information clé pour l’investisseur de chaque Compartiment montrera les données combinant les coûts de la Catégorie d’Actions du Compartiment nourricier
et ceux de la catégorie de parts correspondante du Fonds Maître.
Le Conseil d’Administration inclura dans le rapport annuel de la SICAV un état du total des frais facturés par la SICAV et par le Fonds Maître.

## Frais payés au niveau du Fonds Maître
Les frais suivants seront facturés au niveau du Fonds Maître :
COMMISSION DE GESTION
La Société de Gestion a le droit de recevoir du Fonds Maître une commission de gestion correspondant à un pourcentage de la Valeur Nette d’Inventaire de la
catégorie de parts concernée au sein d’un Compartiment Maître (comme indiqué dans les informations relatives au Compartiment).
Cette commission est calculée et comptabilisée chaque Jour d’Évaluation sur la base de la Valeur Nette d’Inventaire moyenne quotidienne de la Catégorie concernée au sein du ou des Compartiments Maîtres concernés. Elle est payable mensuellement à terme échu.
Pour les Parts de Catégorie X de tout Compartiment Maître, la commission de gestion sera facturée au Porteur de Parts et encaissée directement par la Société de Gestion et ne sera pas facturée au Compartiment Maître ni reflétée dans la Valeur Nette d'Inventaire. La commission de gestion peut être calculée selon toutes méthodes et conditions
de paiement à convenir entre la Société de Gestion et l’investisseur concerné.
La Société de Gestion est responsable du paiement des commissions aux gestionnaires des Compartiments Maîtres, qui peuvent transmettre tout ou partie de leurs commissions aux gestionnaires délégués des Compartiments Maîtres concernés.
COMMISSIONS DU DÉPOSITAIRE, DE L’AGENT PAYEUR ET DE L’AGENT ADMINISTRATIF
Le Dépositaire et Agent Payeur et l’Agent Administratif
ont droit à recevoir une commission sur les actifs du Compartiment Maître concerné (ou de la catégorie de parts au niveau du Fonds Maître, le cas échéant), qui varie en fonction du pays où les actifs du Compartiment concerné sont détenus, de 0,003 % à 0,5 % de la valeur des actifs
sous-jacents du Compartiment Maître ou de la catégorie de parts concerné, payable mensuellement à terme échu.
COMMISSION DE DISTRIBUTION
Lorsqu’une commission de distribution s’applique comme précisé dans la section « Les Compartiments », la Société de Gestion, en sa qualité de Distributeur du Fonds Maître, percevra une commission de distribution payable mensuellement à terme échu sur la base de la valeur
nette d’inventaire moyenne quotidienne de la catégorie concernée au sein du Compartiment Maître concerné. La Société de Gestion pourra reverser une partie ou la totalité de ces commissions à ses Agents (le cas échéant) de même qu’à des conseillers professionnels à titre de commission pour leurs services.
Les taux de la commission de distribution applicables aux catégories de parts concernées au niveau du Fonds Maître figurent pour chaque Compartiment dans la section « Les Compartiments ».
COMMISSION DE PERFORMANCE
Aucune commission de performance n’est facturée directement aux Compartiments de la SICAV. Néanmoins, la Société de Gestion du Fonds Maître peut gagner une commission de performance pour certaines catégories
de parts de certains Compartiments Maîtres comme indiqué dans la sections « Les Compartiments ». Cette commission est payée uniquement si toutes les conditions suivantes sont remplies pour une catégorie de parts donnée d’un Compartiment Maître sur une Période de Performance donnée.
→ une Commission de Performance est applicable
→ la performance est positive
→ la performance est supérieure à l’indice de référence ou au taux seuil stipulé
→ la performance est supérieure au seuil d’application de la commission de performance (tel que défini ci- dessous)
Le seuil d’application de la commission de performance est la Valeur Nette d’Inventaire par Part de la Catégorie concernée du Compartiment Maître pour laquelle la dernière Commission de Performance a été payée,
ou le prix initial de la Catégorie de Parts concernée du Compartiment Maître si aucune Commission de Performance n’a jamais été payée, ou la Valeur Nette d’Inventaire par Part le Jour d’Évaluation précédant immédiatement l’introduction de la Commission de Performance si une Commission de Performance est
introduite pour la première fois pour la Catégorie de Parts concernée du Compartiment Maître.
Le taux de la Commission de Performance (tel qu’indiqué dans la page correspondante de la section « Les Compartiments ») est appliqué au montant par lequel
la Catégorie de Parts d’un Compartiment a dépassé l’indice de référence, le seuil de performance, ou la « High Watermark » le montant le plus élevé étant retenu.
Pour les Parts de Catégorie X de tout Compartiment Maître, la commission de performance sera facturée au Porteur de Parts et encaissée directement par la Société de Gestion. Elle ne sera donc pas reflétée dans la Valeur Nette d'Inventaire.
La SICAV et ses Actionnaires ne seront pas indemnisés en cas de sous-performance d’une catégorie d’un
Compartiment Maître par rapport à son indice de référence ou son seuil de performance.
Définition d’une Période de Performance
Une Période de Performance commence le 1er février et se termine le 31 janvier de l’année suivante.
Méthode et calendrier de calcul de la Performance
Les commissions de performance reposent uniquement sur les augmentations dues à la performance des investissements et ne sont pas affectées par les augmentations ou diminutions des niveaux d’actifs
qui résultent des achats ou des rachats de parts du Compartiment Maître concerné, ou des paiements de dividendes ou autres distributions.
En règle générale, les Commissions de Performance sont calculées et comptabilisées dans la valeur nette d’inventaire du Compartiment Maître concerné chaque Jour d’Évaluation, mais elles ne sont pas payées par
le Compartiment Maître avant la fin de la Période de Performance applicable.
Pour les souscriptions nettes reçues pendant la Période de Performance, la commission de performance est déterminée à compter de la date des souscriptions jusqu’à
la fin de la Période de Performance (sauf si ces Actions sont rachetées comme décrit ci-dessous).
Pour les rachats effectués pendant la Période de Performance, la commission de performance est calculée à compter du début de la Période de Performance ou de la dernière date des souscriptions nettes, suivant la date
qui est la plus récente, et jusqu’à la date de rachat. Aux fins de ce calcul, les rachats d’Actions, sur la base du premier entré premier sorti, éliminent en premier les Actions les plus récemment créées. Toute commission de performance calculée sur les Actions rachetées est réalisée et payable à la Société de Gestion à la date de rachat.
Indices ou seuils de performance
Les indices ou seuils de performance sont calculés bruts des commissions de gestion et autres frais et charges basés sur un indice de rendement total, sauf indication contraire. Lorsqu’elles sont disponibles, la Société de Gestion peut utiliser des versions couvertes des indices de référence pour calculer les commissions de performance des Catégories de Parts couvertes en devise. Dans le calcul des commissions de performance, la Société de Gestion, les gestionnaires des Compartiments Maîtres et l’Agent Administratif, ne seront pas responsables envers les Actionnaires d’une éventuelle erreur dans la détermination de l’indice de référence pertinent ou d’un éventuel retard dans la fourniture ou la disponibilité d’un indice de référence.
Lorsque des Compartiments Maîtres du groupe Absolute Return ont comme seuil de performance le taux de l’euro au jour le jour EONIA, la commission de performance pour les catégories de parts non libellées en euro, avec couverture de change, de ces Compartiments Maîtres sera calculée au taux au jour le jour équivalent dans la devise de la catégorie de parts couverte.
La Société de Gestion a adopté un plan écrit décrivant les mesures qu’elle prendra au titre des Compartiments Maître si un indice de référence pour les commissions de performance est modifié ou qu’il cesse d’être fourni. Les informations concernant ce plan peuvent être obtenues gratuitement au siège de la Société de Gestion.
Chaque indice de référence pour les commissions de performance est, à la date du présent Prospectus, fourni par un administrateur qui respecte les dispositions transitoires qui permettent que les indices de référence n’apparaissent pas sur le registre des administrateurs et indices gérés
par ESMA.
EXÉCUTION AU MIEUX
Chaque Gestionnaire et Gestionnaire Délégué du Compartiment Maître a adopté une politique d’exécution au mieux qui vise à mettre en œuvre toutes les mesures raisonnables afin d’assurer le meilleur résultat possible pour lr fonds de l’exécution des ordres. Afin de déterminer ce qui constitue une exécution au mieux, le Gestionnaire et/ou le Gestionnaire Délégué du Compartiment Maître prendront en considération divers facteurs tels que le prix, la liquidité, la rapidité et le coût, entre autres, en fonction de leur importance relative évaluée sur la base de divers types d’ordres ou d’instruments financiers. Les opérations sont principalement réalisées par l’intermédiaire de courtiers sélectionnés et surveillés sur la base de la politique d’exécution au mieux. Il est également tenu compte des contreparties affiliées à Amundi. Afin d’atteindre son objectif d’exécution au mieux, le Gestionnaire et/ou le Gestionnaire Délégué du Compartiment Maître peuvent décider d’utiliser des agents (qui pourront être des filiales d’Amundi) pour la transmission de ses ordres et ses activités d’exécution.

## Impôts
GÉNÉRALITÉS
Le résumé qui suit est fondé sur les lois en vigueur au Luxembourg à la date du présent Prospectus et est
susceptible de changer en fonction des évolutions de la législation ou des usages. Il est fourni uniquement à titre d’information préliminaire et ne vise pas à fournir une description exhaustive de l’ensemble des considérations fiscales qui peuvent être pertinentes pour un investisseur potentiel ou des transactions sur des Actions de la SICAV, ni à être considéré comme un conseil d’ordre juridique ou fiscal et ne doit pas être considéré comme
tel. Il est recommandé aux investisseurs de consulter leurs conseillers professionnels quant aux effets des lois de leur pays de citoyenneté, d’établissement, de domicile ou de résidence ou de tout autre territoire dans lequel ils sont susceptibles d’être imposables. Les investisseurs doivent être conscients du fait que le revenu ou les dividendes reçus
ou les bénéfices réalisés peuvent entraîner une imposition supplémentaire dans ces pays. Les investisseurs devraient consulter leur conseiller fiscal pour déterminer si et dans quelle mesure ces Actionnaires pourraient être imposés dans le pays où ils ont leur domicile ou dans tout autre pays concerné.
LA SICAV
En vertu du droit luxembourgeois actuel, la SICAV est soumise au Luxembourg à une taxe d’abonnement de 0,05 % par an de sa valeur nette d’inventaire, payable trimestriellement sur la base de l’actif net de la SICAV à la fin du trimestre civil.
Cependant, un taux d’imposition réduit de 0,01 % s’applique aux Compartiments investissant exclusivement dans des instruments du marché monétaire ou des dépôts auprès d’établissements de crédit, ou lorsque les Actions ou Catégories d’Actions du Compartiment sont réservées à un ou plusieurs investisseurs institutionnels.
Il est dérogé à la taxe d’abonnement dans les cas suivants :
→ si le Compartiment investit dans des parts d’un autre compartiment du Fonds Maître dans la mesure où ce compartiment a déjà été soumis à la taxe d’abonnement ;
→ si le Compartiment investit dans des Parts d’autres OPC et que cet OPC a déjà été soumis à une taxe d’abonnement ;
→ si des Catégories d’Actions des Compartiments i) sont vendues à des investisseurs institutionnels, ii) le Compartiment investit exclusivement dans des
instruments du marché monétaire ou des dépôts auprès d’établissements de crédit iii) l’échéance résiduelle pondérée du portefeuille ne dépasse pas 90 jours et iv) le Compartiment a obtenu la notation la plus élevée attribuée par une agence de notation reconnue ou
→ si des Catégories d’Actions du Compartiment sont réservées i) à des régimes de retraite professionnelle, ou véhicules d’investissement similaires, créés dans le cadre du même groupe au bénéfice de ses salariés ou ii) à des entreprises d’un groupe mentionné au i) investissant
les fonds qu’elles détiennent en vue de servir des prestations de retraite à leurs salariés.
RETENUE À LA SOURCE
Selon le droit fiscal luxembourgeois actuel, il n’y a aucune retenue à la source sur les distributions, les rachats ou les paiements versés par la SICAV aux Actionnaires au titre de ces Actions. Il n’y a pas de retenue à la source non plus sur la distribution du boni de liquidation aux Actionnaires.
TVA
Au Luxembourg, les fonds communs de placement ont le statut de contribuable assujetti à la taxe sur la valeur
ajoutée (TVA). Par conséquence, la SICAV est considérée au Luxembourg comme assujettie à la TVA sans droit
à déduction de la TVA sur les achats. Une exonération de TVA s’applique au Luxembourg pour les services se qualifiant comme services de gestion de fonds. Les autres
services fournis à la SICAV sont susceptibles de créer une obligation en matière de TVA et d’exiger l’immatriculation de la SICAV à la TVA au Luxembourg. En conséquence d’une telle immatriculation, la SICAV sera en mesure
d’évaluer elle-même la TVA considérée comme due au Luxembourg sur les services taxables (ou les biens, dans une certaine mesure) achetés à l’étranger.
Aucune TVA ne s’applique, en principe, au Luxembourg à l’égard des paiements effectués par la SICAV aux Actionnaires, dans la mesure où ces paiements sont liés à leur souscription d’Actions de la SICAV et ne constituent donc pas la contrepartie de services taxables fournis.

## Mesures de protection des investisseurs
TRANSACTIONS EXCESSIVES ET OPPORTUNISME DE MARCHÉ
L’achat et le rachat d’Actions de Compartiments dans un but de profit à court-terme sont susceptibles de perturber la gestion de portefeuille et d’affecter les frais
et la performance des Compartiments, au détriment des autres Actionnaires. Nous ne permettons pas sciemment les opérations d’opportunisme de marché, et nous prenons diverses mesures pour protéger vos intérêts, notamment en imposant des frais de 2 % de la valeur de toute ordre dont nous croyons qu’il peut être lié à un investisseur,
un groupe d’investisseur ou à un schéma de trading associé avec des pratiques de transactions excessives, d’opportunisme de marché ou de trading perturbatrices pour un Compartiment.
Les autres mesures que nous sommes susceptibles de prendre si nous considérons que vous vous engagez dans des activités de transactions excessives ou d’opportunisme de marché comprennent notamment le rejet, la suspension ou l’annulation de votre ordre, ou le rachat forcé de tous vos investissements, à vos propres frais et risques. La SICAV
ne sera tenue responsable d’aucune perte résultant d’ordres refusés ou de rachats obligatoires. Nous pouvons appliquer ces mesures sur la base du trading dans plusieurs comptes sous propriété ou contrôle communs, ou de schémas de trading coordonné sur des comptes indépendants.
Si les comptes sont détenus par un intermédiaire au nom du ou des clients, tels que des comptes de mandataire, la SICAV peut exiger de l’intermédiaire qu’il lui fournisse des informations sur les transactions et prendre des mesures pour empêcher des pratiques de transactions excessives.
LUTTE CONTRE LE BLANCHIMENT DE CAPITAUX
La SICAV est tenue par la loi de vérifier l’identité des investisseurs et d’effectuer une due diligence constante. Pour satisfaire à cette exigence, la SICAV peut demander toute information et tout document justificatif qu’elle considère nécessaires, y compris des informations concernant la propriété effective, la source des fonds et les origines de la fortune. Avant qu’un investisseur soit autorisé à ouvrir un compte, il doit fournir des informations et des documents d’ouverture de compte ainsi qu’une preuve de son identité.
Personnes physiques : une carte d’identité ou un passeport dûment certifié par une autorité publique (telle qu’un notaire, un fonctionnaire de police, une ambassade,
un consulat ou autre autorité acceptée par la Société de Gestion) de son pays de résidence.
Sociétés et autres entités : une copie certifiée des documents constitutifs de l’entité, extrait du registre du commerce, comptes publiés, ou autre document officiel
légal, plus, pour les propriétaires de l’entité ou autres bénéficiaires économiques, les documents d’identification décrits ci-dessus pour les personnes physiques.
Si nous considérons que vos documents sont inadéquats de quelque façon que ce soit, nous pouvons vous demander des documents supplémentaires (avant l’ouverture d’un compte ou à tout moment par la suite), et nous pouvons retarder ou refuser votre investissement ou votre
rachat. Si vous êtes un ancien investisseur dans l’un des Compartiments, mais que votre solde a été de zéro pendant 12 mois ou plus, vous devez faire une demande en tant
que nouvel investisseur. Contactez la SICAV pour de plus amples informations.
La SICAV ne sera pas responsable des retards, ou du non-traitement d’opérations, résultant du manquement à
fournir une documentation ou des informations complètes.
Nous pouvons déroger à ces mesures pour les investisseurs qui investissent par l’intermédiaire d’un professionnel de la finance dont la société mère ou le pays de résidence imposent des exigences en matière de preuve d’identité qui sont au moins aussi strictes que celles appliquées par
la SICAV.
CONFIDENTIALITÉ DES RENSEIGNEMENTS PERSONNELS
Nous avons besoin sur une base continue de données personnelles, telles que l’identité, l’adresse et le montant de l’investissement et d’autres données relatives aux
opérations des Actionnaires de la SICAV à des fins diverses (y compris à des fins fiscales), afin de traiter les demandes, fournir des services, nous prémunir contre l’accès non autorisé aux comptes, et de nous conformer à diverses lois et réglementations.
En nous fournissant, ou en remettant à nos prestataires de services, leurs données personnelles, les Actionnaires sont réputés avoir accepté nos conditions d’utilisation de ces données personnelles. De même, en donnant des instructions ou en passant des ordres par téléphone, un
Actionnaire est réputé avoir consenti à l’enregistrement de ces instructions.
Nous pouvons faire tout ce qui suit avec des données personnelles :
→ recueillir, stocker et utiliser sous forme physique ou électronique (y compris des enregistrements de
conversations téléphoniques avec des investisseurs ou leurs représentants) ;
→ les partager avec des centres de traitement externes, des agents d’expédition ou de paiement, ou d’autres tiers, si cela est nécessaire, pour fournir des services aux Porteurs de Parts ; ces tiers peuvent être ou ne pas être des entités faisant partie du groupe de sociétés d’Amundi, et certaines peuvent être basées dans des pays bénéficiant de normes de protection inférieures à celles de l’UE ; ces tiers peuvent en particulier être toute entité appartenant au groupe de sociétés de la
Société Générale (notamment Société Générale Global Solution Centre Pvt. Ltd en Inde) aux fins des relations d’affaires et de leur développement, de l’exécution et de tâches de soutien opérationnel liées aux transactions des investisseurs, ainsi qu’aux fins de la satisfaction des obligations en matière de lutte contre le blanchiment de capitaux et le terrorisme, mais également afin d’éviter la
fraude aux investissements ainsi que, pour respecter la Norme commune de déclaration de l’OCDE ("NCD") ;
→ les partager comme requis par toute loi ou règlement en vigueur (du Luxembourg ou autre), en particulier avec les autorités luxembourgeoises qui peuvent échanger ces informations avec d’autres autorités nationales, notamment des administrations fiscales.
Les Actionnaires s’engagent à nous fournir ou à nos prestataires de services les informations
requises aux fins de la NCD ainsi que les documents justificatifs correspondants.
Les Actionnaires s’engagent à informer leurs Personnes Détenant le Contrôle (qui sont des personnes physiques
qui exercent le contrôle sur une entité), le cas échéant, du traitement de leurs données personnelles.
Nous prendrons toutes les mesures raisonnables nécessaires pour garantir que les données personnelles ne soient pas utilisées ou communiquées à quiconque autre qu’aux
fins susmentionnées. Sauf obligation légale contraire, les données personnelles ne seront pas conservées plus
longtemps que nécessaire aux fins ci-dessus, en principe, pendant la durée de la relation d’affaires entre les Actionnaires et la SICAV et pour un an par la suite, sauf disposition contraire de la loi.
Les Actionnaires bénéficient d’un droit d’accès et également de rectification de leurs données personnelles dans les cas où ces données sont inexactes ou incomplètes.