# Ostrum Euro Inflation
## PORTFOLIO ANALYSIS AS OF 30/09/2022
| ASSET ALLOCATION | Fund % |  | CHARACTERISTICS | Fund | Index | Max. Sales Charge | 2.50% |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Indexed bonds | 94.3 |  | Macaulay Duration | 4.3 | 5.2 | Max. Redemption Charge | - |

Bonds Mutual Funds	5.6
Cash	0.1
Total	100.0
Off-balance sheet
IRS single currency	-0.1
Bond futures	-4.0
TOP 10 HOLDINGS	Fund %
Total	-4.1

###### DBRI 0.100% 04-26	12.9

###### FRTR 1.850% 07-27	10.0

###### DBRI 0.500% 04-30	6.7

###### BTPS 0.650% 05-26	6.7

###### FRTR 0.100% 03-26	5.3

###### FRTR 0.100% 03-28	5.3
| SPGBEI 0.650% 11-27 | 5.1 |
| --- | --- |
| BTPS 3.100% 09-26 | 5.1 |
| SPGBEI 1.000% 11-30 | 5.0 |
| FRTR 0.250% 07-24 | 4.9 |
| Total | 67.1 |
| Total number of holdings in portfolio | 62 |


##### <1 Y	0.0	0.0	0.0
1-3 Y	16.2 20.9	0.3	0.4
Duration	4.3	5.2
Yield to call %	-0.1	0.12
RATING BREAKDOWN	Fund %	Index %

###### AAA	19.7	13.7

###### AA	40.1	50.0

###### A	14.8	15.9

###### BBB	19.8	20.4

###### Mutual Funds	5.6	0.0

###### Cash & cash equivalent	0.1	0.0
WEIGHTED AVERAGE RATING FACTOR *
S&P Breakdown
Equivalent to a rating between	A+ and A

###### * This method assigns a rating factor to each long-term rating (Logarithmic scale) Non-rated securities are excluded from the calculation.
France	40.1	50.0	1.8	2.8
Italy	19.8	20.4	0.5	0.9
Germany	19.7	13.7	0.9	0.8
| 3-5 Y	40.1 25.6	1.5 | 1.0 |  | Belgium | - | - | 0.0 | - |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 5-7 Y	21.1 21.4	1.2 | 1.2 |  | Spain | 14.8 | 15.9 | 0.7 | 0.7 |

Netherlands	-	-	0.0	-

##### 7-10 Y	17.0 32.1	1.3	2.5
>15 Y	0.0	0.0	0.0
Other products	0.0	0.0
Cash & cash equivalent	0.1	0.0	0.0
United States	-	-	0.0	-
Portfolio Managers
Abdel-Rani Guermat : began investment career in 2003; joined Ostrum Asset Management in 2003; has co-managed the Fund since 2016; ESLSCA.
SANSON Isabelle : started her career in a finance en 1985. She joined Ostrum AM in 2006 ; she is a certified engineer from the" Ecole des Mines" in Nancy and holds an MSc in geophysics from Stanford University. Isabelle is an Actuary and a member of the French Institute of Actuaries (Paris).
US $ 408.3 / € 389.5
(30/06/2022)
Assets Under Management (Billion)
| 10-15 Y | 5.6 | 0.0 | 0.0 | Cash & cash equivalent | 0.1 | - | 0.0 | - |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |

Mutual Funds	5.6	-	0.3	-
Other countries	-	-

#### CONTRIBUTION TO MODIFIED DURATION BY ZONE	

###### In % of AuM
- Fund	
- 
- IndexSource: Natixis Investment Managers International unless otherwise indicatedINFORMATIONProspectus EnquiriesE-mail	ClientServicingAM@natixis.comDue to active management, portfolio characteristics are subject to change. References to specific securities or industries should not be considered a recommendation.

Translation (ENFR, 2022-09-30):
# Ostrum Euro Inflation
## ANALYSE DU PORTEFEUILLE AU 30/09/2022
CARACTÉRISTIQUES	Fonds	Indice
ALLOCATION D'ACTIFS	Fonds %
Obligations indexées	94,3
OPC Obligataires	5,6
Liquidités	0,1
Total	100,0
| Swaps de taux mono-devise | -0,1 |
| --- | --- |
| Futures sur obligations | -4,0 |
| Total | -4,1 |
|  |  |
| 10 PREMIÈRES LIGNES | Fonds % |
| DBRI 0.100% 04-26 | 12,9 |
| FRTR 1.850% 07-27 | 10,0 |
| DBRI 0.500% 04-30 | 6,7 |
| BTPS 0.650% 05-26 | 6,7 |

Hors-bilan
Duration	4,3	5,2
Sensibilité	4,3	5,2
Rendement au call %	-0,1	0,12

##### AAA	19,7	13,7

##### AA	40,1	50,0

##### A	14,8	15,9

##### BBB	19,8	20,4

##### OPC	5,6	0,0

##### Trésorerie	0,1	0,0
| FRTR 0.100% 03-26 | 5,3 | Nomenclature S&P |
| --- | --- | --- |
| FRTR 0.100% 03-28 | 5,3 | COEFFICIENT DE NOTATION EN MOYENNE |
| SPGBEI 0.650% 11-27 | 5,1 | PONDÉRÉE * |
| BTPS 3.100% 09-26 | 5,1 |  |
| SPGBEI 1.000% 11-30	5,0	 Equivalent à une note comprise entre	A+ et A FRTR 0.250% 07-24	4,9 Total	67,1	 * Selon cette méthode, un coefficient de notation est associé à Nombre de lignes en portefeuille	62	 chaque rating long terme. (échelle logarithmique). Les titres non notés sont exclus du calcul. |

| <1 an | 0,0 | 0,0 | 0,0 |  |  | France | 40,1 | 50,0 | 1,8 | 2,8 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 1-3 ans | 16,2 | 20,9 | 0,3 | 0,4 |  | Italie | 19,8 | 20,4 | 0,5 | 0,9 |
| 3-5 ans 5-7 ans | 40,1 21,1 | 25,6 21,4 | 1,5 1,2 | 1,0 1,2 | Allemagne Pays-Bas Belgique | 19,7 - - | 13,7 - - | 0,9 0,0 0,0 | 0,8 - - |

7-10 ans	17,0 32,1	1,3	2,5
10-15 ans	5,6	0,0	0,0
>15 ans	0,0	0,0	0,0
Autres produits	0,0	0,0
Trésorerie	0,1	0,0	0,0
Espagne	14,8	15,9	0,7	0,7
| Etats-Unis | - | - | 0,0 | - |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| OPC | 5,6 | - | 0,3 | - |
| Trésorerie	0,1	-	0,0	- Autres Pays	-	- |

Gérants de portefeuille
Abdel-Rani Guermat : a débuté sa carrière d'investissement en 2003 ; a rejoint Ostrum Asset Management en 2003 ; co-gère le Fonds depuis 2016 ; ESLSCA.
SANSON Isabelle : a débuté sa carrière dans la finance en 1985, a rejoint Ostrum AM en 2006 ; Ingénieur diplômée de l'école des Mines de Nancy, titulaire d'un MSc en géophysique de l'université de Stanford, diplôme de l'Institut des Actuaires Français.
US $ 408.3 / € 389.5
(30/06/2022)
Actifs sous gestion (milliards)
CONTRIBUTION À LA SENSIBILITÉ PAR ZONE	

##### En % de l'actif net
- Fonds	
- 
- IndiceSource : Natixis Investment Managers International sauf indication contraireEn raison d’une gestion dynamique, les caractéristiques des portefeuilles sont susceptibles de changer. Toute référence à des titres ou à des secteurs d’activité spécifiques ne doit pas être considérée comme une recommandation