# INVESTMENT STRATEGY
ODDO BHF Artificial Intelligence is a global equity fund that uses artificial intelligence and quantitative analysis to invest in listed equities with exposure to the theme of artificial intelligence, through a selection of associated sub-themes. It seeks to be permanently invested in equities in order to generate long-term capital growth. In the first instance, a big data algorithm is used to define the main sub-themes of artificial intelligence and to select the most relevant global equities. The internal quantitative Algo 4 model is then applied to this limited investment universe to identify between 30 and 60 companies with the most attractive financial and risk characteristics. The management team may then adjust the weightings on a discretionary basis. The portfolio is subject to ongoing monitoring by the management team.
| Net annual performance (12-months rolling) |
| --- |
| from |  |  | 12/31/19 | 12/31/20 | 12/31/21 |
| to |  |  | 12/31/20 | 12/31/21 | 12/30/22 |

| Bloomberg code	ODACNUS LX | Calendar performance (from January 01 to December 31) |
| --- | --- |
| Currency	US Dollar |
|  | 2020 | 2021 | 2022 |
| Dividend policy	Accumulation unit |
| Minimum (initial)	100 USD  investment	 Later minimal	1 thousandth of a unit  subscription	 Management company (by delegation)	- | FUND |  | 22.5% |  | 10.6% | -31.8% |
| Benchmark |  | 15.9% |  | 21.8% | -18.1% |
| Cumulative and annualized net returns |
|  | Annualized performance | Cumulative performance |
| Subscriptions/	12:00pm, D  redemptions	 NAV calculation |  | 3 years | 5 years | Inception | 1 month | YTD | 1 year | 3 years | 5 years | Inception |


##  frequency	Daily	FUND	-2.6%	1.2%	-6.2%	-31.8% -31.8%	-7.7%	4.6%

## Country of domicile	Luxembourg

## Management fees

## Annual rate of a maximum of 0.95%, payable quarterly and calculated based on the Sub-fund's average net assets for the month in question.

## Benchmark	4.9%	7.5%	-4.2%	-18.1% -18.1%	15.6%	31.2%
Past performance is not an indication of future results. Performance may vary over time.
Risk measurement
1 Year
3 Years

## Performance fees
20% of the outperformance of the UCITS compared to its reference indicator, once past underperformance over the last five financial years has been offset and subject to a positive absolute performance. None if the absolute

## Sharpe ratio Information ratio Tracking Error (%) Beta

## -1.08

## -0.94

## 15.10

## 1.28

## -0.13

## -0.67

## 11.38

## 1.05
| Annualized volatility |
| --- |
|  | 1 year | 3 years | 5 years |

|  | performance is negative. |  | Correlation coefficient (%) | 89.18 | 90.37 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Subscription fees | 5 % (maximum) |  | Jensen's Alpha (%) | -8.79 | -7.78 |
| Redemption fees | Nil |  |
| Ongoing charges | 1.09 % |
| Transaction fees received by the Management Company | None |


## FUND	30.6%	26.5%

## Benchmark	21.3%	22.8%
| Weighted carbon intensity (tCO2e / €m turnover) |
| --- |
|  | FUND | Benchmark |

Translation (ENFR, 2022-12-30):
# STRATÉGIE D'INVESTISSEMENT
ODDO BHF Artificial Intelligence est un fonds actions international qui utilise l'intelligence artificielle et l'analyse quantitative afin d'investir dans des actions cotées exposées au thème de l'intelligence artificielle via une sélection de sous-thématiques associées. Il cherche à être investi en permanence dans des actions afin de générer une croissance du capital sur le long terme. Dans un premier temps, un algorithme de big data permet de définir les principales sous-thématiques de l'intelligence artificielle et de sélectionner les actions mondiales les plus pertinentes. Le modèle quantitatif interne Algo 4 est ensuite appliqué à cet univers d'investissement limité afin d'identifier entre 30 et 60 sociétés présentant les caractéristiques financières et de risques les plus attrayantes. L'équipe de gestion peut ensuite ajuster les pondérations à son entière discrétion. Le portefeuille fait l'objet d'un suivi permanent de la part de l'équipe de gestion.
| Performances annuelles nettes (en glissement sur 12 mois) |
| --- |
| du |  |  | 31/12/2019 | 31/12/2020 | 31/12/2021 |
| au |  |  | 31/12/2020 | 31/12/2021 | 30/12/2022 |


## FONDS	22,5%	10,6%	-31,8%

## Code Bloomberg	ODACNUS LX

## Devise	Dollar des États-Unis

## Indicateur de référence

## 15,9%	21,8%	-18,1%

## Affectation des

## Capitalisation
Performances calendaires (du 01 janvier au 31 décembre)
| 2020 | 2021 | 2022 |
| --- | --- | --- |
| 22,5% | 10,6% | -31,8% |
| 15,9% | 21,8% | -18,1% |


##  résultats	

## Souscription minimale

## 100 USD

##  (initiale)	

## FONDS

## Souscription minimale

## 1 millième de part

## -

##  ultérieure	 Société de gestion (par

##  délégation)	

## Souscriptions / Rachats 12h, à J

## Indicateur de référence
Performances nettes cumulées et annualisées

## Fréquence de

## Quotidienne

## Performances annualisées	Performances cumulées

##  valorisation	

##  Pays de domiciliation	Luxembourg	

## Taux annuel de 0.95% maximum,

## 3 ans  5 ans  Création	1 mois

## Début	1 an	3 ans	5 ans	Création d'année

## Frais de gestion fixes

## payables trimestriellement et calculés sur base de l'actif net moyen

## FONDS	-2,6%	1,2%	-6,2%	-31,8% -31,8%	-7,7%	4,6%

## du compartiment pour le mois considéré.

## Indicateur de

## référence

## 4,9%	7,5%	-4,2%	-18,1% -18,1%	15,6%	31,2%

## 20% de la surperformance de l’OPCVM par rapport à son indicateur de référence, une fois les
Les performances passées ne présagent pas des performances futures et ne sont pas constantes dans le temps.
Mesure de risque	1 an	3 ans

## Commission de surperformance

## sous-performances passées, sur les cinq derniers exercices, toutes compensées et sous condition d’une performance absolue positive.Aucun si la performance absolue est négative.

## Ratio de Sharpe Ratio d'information Tracking Error (%) Bêta

## -1,08

## -0,94

## 15,10

## 1,28

## -0,13

## -0,67

## 11,38

## 1,05
| Commission de  souscription	 | 5 % (maximum) |  | Coefficient de corrélation (%) | 89,18 | 90,37 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Commission de rachat | Néant |  | Alpha de Jensen (%) | -8,79 | -7,78 |
| Frais courants | 1.09 % |  |  |  |  |
| Commission de |  |  |  |  |  |


## mouvement perçue par la société de

## Néant

##  gestion	
| Volatilité annualisée |
| --- |
|  | 1 an | 3 ans | 5 ans |

| FONDS | 30,6% | 26,5% |
| --- | --- | --- |
| Indicateur de référence | 21,3% | 22,8% |

| Intensité carbone pondérée (tCO2e / CA m€) |
| --- |
|  | FONDS | Indicateur de référence |