### REPORTS, ACCOUNTS, AND HOLDINGS DISCLOSURE
The Company will prepare an annual report and audited accounts as of 31 December in each calendar year and a half-yearly report and unaudited accounts as of 30 June in each year. The audited annual report and accounts will be published within four months of the Company’s financial year end and its semi-annual report will be published within 2 months of the end of the half year period and in each case will be offered to subscribers before conclusion of a contract and supplied to Shareholders free of charge on request and will be available to the public at the office of the Administrator. If a Fund or Class is listed, the annual report will be circulated to Euronext Dublin within 6 months of the end of the relevant financial period.
Save as otherwise provided for in any relevant Fund Supplement, the Company will publicly disclose each Fund's portfolio holdings on a calendar quarter basis. The information will be made available no earlier than the first Business Day falling 60 days after the quarter's end and will remain accessible until the posting of the following quarter's schedule. The Directors may at their discretion make available (via the Fund’s website or other means) portfolio information to all Shareholders in a Fund earlier if they think it is appropriate to do so.
Save as otherwise provided for in any relevant Fund Supplement, the Company may share the Funds’ non- public holdings information with service providers including sub-advisers to the Company who may require access to such information in order to fulfill their contractual duties to the Funds. The Company may also disclose non-public information regarding a Fund's portfolio holdings to certain mutual fund analysts, pricing services rating agencies and rating and tracking entities such as Morningstar and Lipper Analytical Services, or other entities or third parties (including entities that analyze a Fund’s portfolio holdings and provide analysis or other services (but not necessarily the holdings information itself) to Shareholders or potential Shareholders) that have a legitimate business purpose in receiving such information sooner than
60 days after a quarter's end or on a more frequent basis as applicable. Where non-public holding information is to be disclosed to a third party, that third party may be required to enter into an agreement with the Company or the Investment Advisor governing the disclosure of such information.
In addition, portfolio holdings information with respect to securities held by the Funds that are in default, distressed, or experiencing a negative credit event (which for these purposes would include any downgrade by a recognised rating agency or where unrated deemed to be downgraded by the Investment Advisor) may be disclosed at any time after such disclosure has been broadly disseminated via the Funds' website or other means.
Notwithstanding any provision contained in this section, the Company may (or may not) at its discretion, upon request from any Shareholder in a Fund (or their duly appointed agent or delegate), disclose that Fund’s portfolio holdings or such other information (for example risk data or statistics) to such Shareholder (or their duly appointed agent or delegate) on a non-public and more frequent basis, provided the Shareholder (or their duly appointed agent or delegate) has entered into an agreement with the Company or the Investment Advisor governing the disclosure of such information. To the extent that the Company provides non-public holdings information or other information to a Shareholder in a Fund, the Company will provide the same holdings information or other information to any other Shareholder in the Fund on request provided such Shareholder (or their duly appointed agent or delegate) has entered into an agreement with the Company or the Investment Advisor governing the disclosure of such information.
The above policy does not prohibit the Company from publicly distributing non-specific and/or summary information about a Fund that may, for example, reflect on the quality or character of the Fund's portfolio without identifying any particular security holding of the Fund.
Notwithstanding any other provision contained in the Prospectus or a Fund Supplement, nothing shall limit, prevent or restrict the Company from disclosing portfolio holdings information for the purposes of compliance with the laws and regulations of any relevant jurisdiction where shares of the Company are sold or disclosing such information to a court of a competent jurisdiction, upon request.

Translation (ENFR, 2021-03-09):
#### RAPPORTS, COMPTES ET PUBLICATION DES PARTICIPATIONS
La Société préparera un rapport annuel et des comptes audités arrêtés au 31 décembre de chaque année civile, ainsi qu’un rapport et des comptes non audités semestriels arrêtés au 30 juin de chaque année. Le rapport annuel et les comptes audités sont publiés dans les quatre mois qui suivent la clôture de l’exercice de la Société et son rapport semestriel dans les 2 mois qui suivent la fin du premier semestre de l’exercice. Dans chaque cas, ils sont proposés aux souscripteurs avant la conclusion d’un contrat et sont disponibles gratuitement aux Actionnaires sur demande et au public au siège de l’Agent administratif. Si un Fonds ou une catégorie est coté, le rapport annuel sera déposé à Euronext Dublin dans les 6 mois qui suivent la période financière concernée.
Sauf indication contraire dans un Supplément afférent à un Fonds, la Société communiquera au public tous les trimestres les participations de chaque Fonds. Ledit état sera publié au plus tôt le premier Jour ouvré tombant 60 jours après la fin du trimestre considéré et sera disponible jusqu’à la publication de l’état du trimestre suivant. Les Administrateurs peuvent, à leur discrétion, mettre à la disposition (via le site Internet du Fonds ou par tout autre moyen) de tous les Actionnaires d’un Fonds plus tôt s’ils estiment approprié de le faire, les informations relatives au portefeuille.
Sauf indication contraire dans un Supplément afférent à un Fonds, la Société peut partager des informations relatives aux placements des Fonds non accessibles au public à des prestataires de services, y compris à des sous-conseillers de la Société, dès lors que ces informations leur sont nécessaires pour remplir leurs obligations contractuelles vis-à-vis des Fonds. La Société peut également communiquer des informations non accessibles au public à certains analystes de fonds de placement, à des agences de notation et de fixation des cours et à des entités de contrôle et de notation, comme Morningstar et Lipper Analytical Services, ou à d’autres entités ou tiers (y compris des entités qui analysent les participations d’un Fonds et fournissent une analyse ou d’autres services (pas nécessairement relatifs aux participations) aux Actionnaires ou aux Actionnaires potentiels) qui ont une activité les légitimant à recevoir ces informations, avant 60 jours après la fin d’un trimestre et plus fréquemment, le cas échéant. Si des informations non accessibles au public doivent être communiquées à un tiers, il peut être demandé à celui-ci de conclure un contrat avec la Société ou le Conseiller en investissement, contrat qui régira la communication de ces informations.
Par ailleurs, les informations relatives aux placements concernant les titres détenus par les Fonds qui sont défaillants, douteux ou qui connaissent un évènement de crédit négatif (y compris à cet égard, ceux dont la note a été baissée par une agence de notation reconnue ou, s’ils ne sont pas notés, que le Conseiller en investissement estime rétrogradés) peuvent être communiquées à tout moment après que cette communication a été largement diffusée via le site Internet du Fonds ou par tout autre moyen.
Nonobstant toute disposition contenue dans la présente section, la Société peut, à sa discrétion, communiquer (ou non), sur demande d’un Actionnaire d’un Fonds (ou de son agent ou délégué dûment désigné), les participations du Fonds ou d’autres informations (par ex. données relatives aux risques ou statistiques) à cet Actionnaire (ou à son agent ou délégué dûment désigné) qui ne sont pas accessibles au public et de manière plus fréquente si l’Actionnaire (ou son agent ou délégué dûment désigné) a conclu un contrat avec la Société ou le Conseiller en investissement qui régit la communication de ces informations. Dans la mesure où la Société fournit des informations de participation non accessibles au public ou d’autres informations à un Actionnaire dans un Fonds, la Société fournira les mêmes informations relatives aux placements ou d’autres informations à tout autre Actionnaire dans le Fonds sur demande, à condition que ledit Actionnaire (ou son agent ou délégué dûment nommé) ait conclu un accord avec la Société ou le Conseiller en investissement, qui régit la communication de ces informations.
La politique susmentionnée n’interdit pas à la Société de communiquer au public des informations et/ou des synthèses d’ordre général sur un Fonds qui peuvent, par exemple, refléter la qualité ou la nature de son portefeuille sans permettre d’identifier un titre particulier dudit Fonds.
Nonobstant toute autre disposition contenue dans le Prospectus ou le Supplément d’un Fonds, rien ne limitera ou empêchera la Société de communiquer les informations relatives aux participations du Fonds pour respecter les lois et règlementations d’une juridiction où les actions de la Société sont vendues ou de communiquer, sur demande, ces informations à un tribunal d’une juridiction compétente.