## Anti-Money Laundering and Countering Terrorist Financing Measures
As at the date of this Prospectus, measures provided for in Anti-Money Laundering and Countering Terrorist Financing Legislation which are aimed towards the prevention of money laundering may require detailed verification of each applicant's identity and where applicable the beneficial owner on a risk sensitive basis and the ongoing monitoring of the business relationship. Politically exposed persons ("PEPs"), an individual who is or who has, at any time in the preceding year, been entrusted with prominent public functions, and immediate family members, or persons known to be close associates of such persons, must also be identified. In the case of corporate applicants, this may require production of a certified copy of the certificate of incorporation (and any change of name), memorandum and articles of association (or equivalent) and the names, occupations, dates of birth and residential and business address of the directors of the company.
Depending on the circumstances of each application, a detailed verification may not be required where
(a) the investor is a regulated credit or financial institution, or (b) the application is made through a regulated financial intermediary. These exceptions will only apply if the financial institution or intermediary referred to above is located in a country which has ratified the recommendations of the Financial Action Task Force and has equivalent anti-money laundering legislation to that in place in Ireland. Applicants may contact the Administrator in order to determine whether they meet the above exceptions.
The Administrator and the Company reserve the right to request such information as is necessary to verify the identity of an applicant. In the event of delay or failure by the applicant to produce any information required for verification purposes, the Administrator and the Company may refuse to accept the application and subscription monies and return all subscription monies or compulsorily repurchase such Shareholder's Shares and/or payment of repurchase proceeds may be delayed (no repurchase proceeds will be paid nor will any interest accrue thereto if the Shareholder fails to produce such information) and the Company, the Directors, each Fund, the Investment Manager and the Administrator, each parent, subsidiary, affiliate and shareholder thereof and each of the respective officers, directors, trustees, employees and agents of the foregoing shall not be liable, and shall be held harmless and fully indemnified by the applicant, for any and all claims, liabilities, losses, damages, costs and expenses (including without limitation, legal fees and expenses) arising out of any failure to process the application or otherwise if any such requested information has not been provided by the applicant or if Shares are compulsorily repurchased in such circumstances. If an application is rejected, the Administrator will return application monies or the balance thereof by wire transfer in accordance with any applicable laws to the account from which it was paid at the cost and risk of the applicant.
The Administrator shall not pay repurchase proceeds where the requisite documentation and/or information for verification purposes has not been produced by the entitled Shareholder. In such circumstances, the Administrator will process any redemption request received by a Shareholder, however the proceeds of that redemption shall remain an asset of the Company and the Shareholder will rank as a general creditor of the Company until such time as the Administrator has verified the Shareholder’s identity to its satisfaction, following which redemption proceeds will be released. Shareholders should refer to the risk statement ‘Umbrella Cash Subscription and Redemption Account (“Collection Account”) Risk’ in the Section of this Prospectus entitled ‘Risk Factors’ for an understanding of their position vis-a-vis monies held in a Collection Account.

Translation (ENFR, 2021-10-19):
## Mesures de lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme
À la date du présent Prospectus, les mesures stipulées par l’Anti-Money Laundering and Countering Terrorist Financing Legislation (loi irlandaise relative à la lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme) destinée à la prévention du blanchiment d’argent peuvent exiger une vérification approfondie de l’identité de chaque souscripteur et, s’il y a lieu, du propriétaire réel, dans le cadre de la sensibilité au risque et du contrôle permanent des relations commerciales. Les personnes exposées politiquement (« PEP »), une personne physique à laquelle est ou a été, à tout moment au cours de l’année précédente, confié des fonctions politiques de premier plan, ainsi que leur famille proche, ou les personnes connues pour être des associés proches de ces personnes, doivent également être identifiés. Dans le cas d’une personne morale, cela peut nécessiter la production d’une copie certifiée du certificat d’immatriculation (et d’un changement de dénomination éventuel), de l’Acte constitutif, des statuts (ou d’un document équivalent) et de communiquer les noms, fonctions, dates de naissance et adresses privées et professionnelles de tous les membres du conseil d’administration de la société.
En fonction des circonstances de chaque demande de souscription, il est possible qu’une vérification approfondie ne soit pas nécessaire si (a) l’investisseur est un établissement de crédit ou une institution financière réglementé(e) ou (b) la demande de souscription est faite par le biais d’un intermédiaire réglementé. Ces exceptions s’appliquent uniquement si l’institution financière ou l’intermédiaire financier précités sont situés dans un pays qui a ratifié les recommandations du Groupe d’action financière internationale (GAFI) et qui dispose d’une législation contre le blanchiment d’argent équivalente à celle de l’Irlande. Les souscripteurs peuvent contacter l’Agent administratif afin de déterminer s’ils remplissent les conditions concernant les exceptions susmentionnées.
L’Agent administratif et la Société se réservent le droit de demander les informations nécessaires pour vérifier l’identité d’un souscripteur. Si le souscripteur tarde à produire ou ne produit pas les informations requises aux fins de vérification, l’Agent administratif et la Société peuvent refuser la demande et le montant de la souscription et restituer l’intégralité de ce montant ou procéder au rachat obligatoire des Actions de cet Actionnaire et/ou le paiement du
produit peut être retardé (aucun produit de rachat ne sera payé et aucun intérêt ne sera provisionné sur ce produit si l’Actionnaire ne produit pas les informations demandées). De plus, la Société, les Administrateurs, chaque Compartiment, la Société de gestion et l’Agent administratif, chaque société mère, filiale, affiliée et actionnaire de ces sociétés et chacun des directeurs, administrateurs, fiduciaires, employés et agents des sociétés précitées ne seront pas tenus responsables et seront indemnisés intégralement par le souscripteur de toute réclamation ou perte, de tout engagement ou dommage ou de tous frais ou dépenses (y compris, sans limitation, des honoraires et frais juridiques) découlant de l’absence de traitement de la demande ou autrement, si le souscripteur n’a pas fourni les informations demandées ou si les Actions font l’objet d’un rachat obligatoire dans ce cas. Si une demande de souscription est rejetée, l’Agent administratif recréditera le montant de la souscription ou son solde par virement, conformément aux lois applicables, sur le compte à partir duquel le montant de la souscription a été payé, aux frais et risques du souscripteur.
L’Agent administratif ne versera pas les produits des rachats tant que l’Actionnaire concerné ne lui aura pas communiqué la documentation et/ou les informations demandées à des fins de contrôle. Dans de telles circonstances, l’Agent administratif traitera toute demande de rachat présentée par un Actionnaire, mais les produits de ce rachat demeureront un actif de la Société et l’Actionnaire deviendra un créancier ordinaire de la Société le temps que l’Agent administratif vérifie à sa satisfaction l’identité de l’Actionnaire, après quoi il versera le produit du rachat à ce dernier. L’Actionnaire est invité à se reporter à la déclaration « Risque relatif au compte espèces lié aux souscriptions et rachats (« Compte de recouvrement ») », qui figure au chapitre « Facteurs de risque », qui présente le traitement des fonds déposés sur le Compte de recouvrement.