Deposits with credit institutions
Deposits with credit institutions which are repayable on demand or have the right to be withdrawn at any time, and maturing in no more than twelve (12) months, provided that the credit institution has its registered office in a Member State or, if the registered office of the credit institution is situated in a third country, provided that it is subject to prudential rules considered as equivalent to those laid down in EU law in accordance with the procedure laid down in article 107(4) of Regulation (EU) 575/2013.
Financial derivative instruments
Financial derivative instruments (including OTC), referred to in paragraph 4.1, (vii) above provided that all of the following conditions are fulfilled:
- the underlying of the derivative instrument consists of interest rates, foreign exchange rates, currencies or indices representing one of those categories;
- the derivative instrument serves only the purpose of hedging the interest rate or exchange rate risks inherent in other investments of the MMF;
- the counterparties to OTC derivative transactions are institutions subject to prudential regulation and supervision and belonging to the categories approved by the CSSF;
- the OTC derivatives are subject to reliable and verifiable valuation on a daily basis and can be sold, liquidated or closed by an offsetting transaction at any time at their fair value at the MMF's initiative
- Investment Limits Applicable to Eligible Assets for MMFsThe following limits are applicable to the eligible assets mentioned in paragraph 4.7.1 above:Money market instruments, Securitisations and ABCPs
- An MMF will invest no more than 5% of its assets in money market instruments, securitisations or ABCPs issued by the same body.

Translation (ENFR, 2019-03-21):
Dépôts auprès d’établissements de crédit
Dépôts auprès d’établissements de crédit qui sont remboursables à la demande ou peuvent être retirés à tout moment et arrivent à échéance dans les douze (12) mois au maximum, sous réserve que l’établissement de crédit ait son siège social dans un Etat Membre ou, s’il a son siège social dans un pays tiers, qu’il soit soumis à des règles prudentielles considérées comme équivalentes aux règles édictées dans le droit de l’Union conformément à la procédure visée à l’article 107, paragraphe 4, du règlement (UE) n° 575/2013.
Instruments financiers dérivés
Instruments financiers dérivés (OTC compris) visés au paragraphe 4.1, (vii) ci-dessus, sous réserve que l’ensemble des conditions suivantes soient satisfaites:
- le sous-jacent de l’instrument financier dérivé consiste en taux d’intérêt, taux de change, monnaies ou indices représentatifs de l’une de ces catégories;
- l’instrument financier dérivé sert uniquement à couvrir les risques de taux d’intérêt ou de change liés à d’autres investissements du FM;
- les contreparties aux transactions sur instruments dérivés de gré à gré sont des établissements soumis à une réglementation et une surveillance prudentielles et appartenant aux catégories agréées par la CSSF;
- les instruments dérivés de gré à gré font l’objet d’une valorisation quotidienne fiable et vérifiable et peuvent être vendus, liquidés ou clos par une transaction symétrique à tout moment et à leur juste valeur à l’initiative du FM.
- Limites d’investissement applicables aux actifs éligibles pour les FMLes limites suivantes sont applicables aux actifs éligibles visés au paragraphe 4.7.1 ci-dessus:Instruments du marché monétaire, titrisations et ABCP
- Un FM ne pourra investir plus de 5% de ses actifs dans des instruments du marché monétaire, des titrisations ou des ABCP émis par une même entité.