# Share classes
## Various share classes may be offered for each sub-fund. Information on the share classes available in each sub-fund can be obtained from the administrative agent or at www.ubs.com/funds.
| P | Shares in classes with “P” in their name are available to all investors. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
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| A | Shares in classes with “A” in their name are available to all investors. The maximum flat fee for this class does not include distribution costs. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price for these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| N | Shares in classes with “N” in their name (shares with restrictions on distribution partners or countries) are issued exclusively through distributors authorised by UBS Asset Management Switzerland AG and domiciled in Spain, Italy, Portugal and Germany, or in other distribution countries insofar as this has been decided by the Company. No entry costs shall be charged for these classes, even if they have additional characteristics. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| K-1 | Shares in classes with “K-1” in their name are available to all investors. Their smallest tradable unit is 0.1. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 5 million, BRL 20 million, CAD 5 million, CHF 5 million, CZK 100 million, DKK 35 million EUR 3 million, GBP 2.5 million, HKD 40 million, JPY 500 million, NOK 45 million, NZD 5 million, PLN 25 million, RMB 35 million, RUB 175 million, SEK 35 million, SGD 5 million, USD 5 million or ZAR 40 million. |
| K-B | Shares in classes with “K-B” in their name are exclusively reserved for investors who have signed a written agreement with UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised distribution partners on investing in one or more sub-funds of this umbrella fund. The costs for asset management are charged to investors under the aforementioned agreements. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700 EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| K-X | Shares in classes with “K-X” in their name are exclusively reserved for investors who have signed a written agreement with UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised contractual partners on investing in one or more sub-funds of this umbrella fund. The costs for asset management, fund administration (comprising the costs incurred by the Company, administrative agent and the Depositary) and distribution are charged to investors under the aforementioned agreements. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| F | Shares in classes with “F” in their name are exclusively reserved for UBS Group AG affiliates. The maximum flat fee for this class does not include distribution costs. These shares may only be acquired by UBS Group AG affiliates, either for their own account or as part of discretionary asset management mandates concluded with UBS Group AG companies. In the latter case, the shares will be returned to the Company upon termination of the mandate at the prevailing net asset value and without being subject to charges. The smallest tradable unit of these shares is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| Q | Shares in classes with “Q” in their name are exclusively reserved for financial intermediaries that (i) make investments for their own account, and/or (ii) receive no distribution fees in accordance with regulatory requirements, and/or (iii) can only offer their clients classes with no retrocessions, where these are available in the investment fund in question, in accordance with written agreements concluded with their clients. Investments that no longer meet the above conditions may be forcibly redeemed at the prevailing net asset value or exchanged for another class of the sub-fund. The Company and the Management Company are not liable for any tax consequences that may result from a forcible redemption or exchange. The smallest tradable unit of these shares is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100, NZD 100 or ZAR 1,000. |
| QL | Shares in classes with “QL” in their name are exclusively reserved for selected financial intermediaries that: (i) have received approval from the Management Company prior to first subscription, and (ii) receive no distribution fees in accordance with regulatory requirements and/or can only offer their clients classes with no retrocessions, where these are available in the investment fund in question, in accordance with written agreements concluded with their clients. The Management Company will require a minimum investment of CHF 200 million (or the equivalent in another currency). The Management Company may waive the minimum investment temporarily or permanently. Investments that no longer meet the above conditions may be forcibly redeemed at the prevailing net asset value or exchanged for another class of the sub-fund. The Company and the Management Company are not liable for any tax consequences that may result from a forcible redemption or exchange. The smallest tradable unit of these shares is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, |

|  | GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
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| I-A1 | Shares in classes with “I-A1” in their name are exclusively reserved for institutional investors within the meaning of Article 174(2)(c) of the Law of 2010. The maximum flat fee for this class does not include distribution costs. The smallest tradable unit of these shares is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| I-A2 | Shares in classes with “I-A2” in their name are exclusively reserved for institutional investors within the meaning of Article 174(2)(c) of the Law of 2010. The maximum flat fee for this class does not include distribution costs. The smallest tradable unit of these shares is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. The minimum subscription amount for these shares is CHF 10 million (or foreign currency equivalent). Upon subscription - a minimum subscription must be made in accordance with the list above;
- based on a written agreement between the institutional investor and UBS Asset Management Switzerland AG (or one its authorised contractual partners) or on the written approval of UBS Asset Management Switzerland AG (or one its authorised contractual partners), the investor’s total assets managed by UBS or its holdings in UBS collective investment schemes must be more than CHF 30 million (or foreign currency equivalent); or
- the institutional investor must be an institution for occupational retirement provision that is part of UBS Group AG or must be one of its wholly-owned group companies.
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| I-A3 | Shares in classes with “I-A3” in their name are exclusively reserved for institutional investors within the meaning of Article 174(2)(c) of the Law of 2010. The maximum flat fee for this class does not include distribution costs. The smallest tradable unit of these shares is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. The minimum subscription amount for these shares is CHF 30 million (or foreign currency equivalent). Upon subscription - a minimum subscription must be made in accordance with the list above;
- based on a written agreement between the institutional investor and UBS Asset Management Switzerland AG (or one its authorised contractual partners) or on the written approval of UBS Asset Management Switzerland AG (or one its authorised contractual partners), the investor’s total assets managed by UBS or its holdings in UBS collective investment schemes must be more thanCHF 100 million (or foreign currency equivalent); or
- the institutional investor must be an institution for occupational retirement provision that is part of UBS Group AG or must be one of its wholly-owned group companies.
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| I-B | Shares in classes with “I-B” in their name are exclusively reserved for institutional investors within the meaning of Article 174(2)(c) of the Law of 2010 who have signed a written agreement with UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised contractual partners on investing in one or more sub-funds of this umbrella fund. A fee covering the costs for fund administration (comprising the costs of the Company, the administrative agent and the Depositary) is charged directly to the sub-fund. The costs for asset management and distribution are charged to investors under the aforementioned agreements. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| I-X | Shares in classes with “I-X” in their name are exclusively reserved for institutional investors within the meaning of Article 174(2)(c) of the Law of 2010 who have signed a written agreement with UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised contractual partners on investing in one or more sub-funds of this umbrella fund. The costs for asset management, fund administration (comprising the costs incurred by the Company, administrative agent and the Depositary) and distribution are charged to investors under the aforementioned agreements. Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 100, BRL 400, CAD 100, CHF 100, CZK 2,000, DKK 700, EUR 100, GBP 100, HKD 1,000, JPY 10,000, NOK 900, NZD 100, PLN 500, RMB 1,000, RUB 3,500, SEK 700, SGD 100, USD 100 or ZAR 1,000. |
| U-X | Shares in classes with “U-X” in their name are exclusively reserved for institutional investors within the meaning of Article 174(2)(c) of the Law of 2010 who have signed a written agreement with UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised contractual partners on investing in one or more sub-funds of this umbrella fund. The costs for asset management, fund administration (comprising the costs of the Company, the administrative agent and the Depositary) and distribution are charged to investors under the aforementioned agreements. This share class is exclusively geared towards financial products (i.e. funds of funds or other pooled structures under various legislative frameworks). Their smallest tradable unit is 0.001. Unless the Company decides otherwise, the initial issue price of these shares amounts to AUD 10,000, BRL 40,000, CAD 10,000, CHF 10,000, CZK 200,000, DKK 70,000, EUR 10,000, GBP 10,000, HKD 100,000, JPY 1 million, NOK 90,000 NZD 10,000, PLN 50,000, RMB 100,000, RUB 350,000, SEK 70,000, SGD 10,000, USD 10,000 or ZAR 100,000. |


## Additional characteristics:
| Currencies | The share classes may be denominated in AUD, BRL, CAD, CHF, CZK, DKK, EUR, GBP, HKD, JPY, NOK, NZD, PLN, RMB, RUB, SEK, SGD, USD or ZAR. For share classes issued in the currency of account of the sub-fund, this currency will not be included in the share class name. The currency of account features in the name of the relevant sub-fund. |
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| “hedged” | For share classes with “hedged” in their name and with reference currencies different to the sub-fund’s currency of account (“classes in foreign currencies”), the risk of fluctuations in the value of the reference currency is hedged against the sub-fund’s currency of account. The amount of the hedging shall in principle be between 95% and 105% of the total net assets of the share class in foreign currency. Changes in the market value of the portfolio, as well as subscriptions and redemptions of share classes in foreign currencies, can result in the hedging temporarily surpassing the aforementioned range. The Company and the Portfolio Manager will take all necessary steps to bring the hedging back within the aforementioned limits. The hedging described has no effect on possible currency risks resulting from investments denominated in a currency other than the sub-fund’s currency of account. |
| “portfolio hedged” | For share classes with “portfolio hedged” in their name, the currency risk of the sub-fund’s investments is hedged against the reference currency of the share class as follows: Systematically, between 95% and 105% of the proportion of investments in developed nation foreign currencies relative to the share class’ total net assets is hedged, except where this is unfeasible or not cost-effective. Emerging market foreign currency investments are not hedged. Changes in the market value of the sub-fund’s investments, as well as subscriptions and redemptions of share classes, can cause the hedge to temporarily exceed the range specified by the Portfolio Manager. The Company and the Portfolio Manager will take all necessary steps to bring the hedging back within the aforementioned limits. The hedging described is used to hedge the currency risk resulting from investments denominated in a currency other than the share class’ reference currency, as described above. |
| “BRL hedged” | The Brazilian real (ISO 4217 currency code: BRL) may be subject to exchange control regulations and repatriation limits set by the Brazilian government. Prior to investing in BRL classes, investors should also bear in mind that the availability and tradability of BRL classes, and the conditions under which they may be available or traded, depend to a large extent on the political and regulatory developments in Brazil. The risk of fluctuations is hedged as described above under “hedged”. Potential investors should be aware of the risks of reinvestment, which could arise if the BRL class has to be liquidated early due to political and/or regulatory circumstances. This does not apply to the risk associated with reinvestment due to liquidation of a share class and/or the sub-fund in accordance with the section “Liquidation and merger of the Company and its sub-funds; merger of sub-funds”. |
| “RMB” and “RMB hedged” | Investors should note that the renminbi (RMB; ISO 4217 currency code: CNY), the official currency of the People’s Republic of China (the “PRC”), is traded on two markets, namely as onshore RMB in mainland China and offshore RMB outside mainland China (currency code: CNH). For share classes denominated in RMB and/or RMB hedged (the “RMB classes”), the net asset value is calculated in offshore RMB. However, for the UBS (Lux) Bond SICAV – China Fixed Income (RMB) sub-fund, which primarily invests in Chinese fixed-income securities denominated in onshore RMB (its currency of account), the net asset value of the RMB classes is calculated in onshore RMB. No currency conversion takes place in the case of cross- border transfers between offshore and onshore RMB resulting from subscriptions or redemptions of the RMB classes. As such, the amount in RMB does not change, as offshore RMB and onshore RMB refer to the same currency. Onshore RMB is not a freely convertible currency and is subject to foreign exchange control policies and repatriation and conversion restrictions imposed by the PRC government. Offshore RMB, on the other hand, may be traded freely against other currencies, particularly EUR, CHF and USD. Convertibility between offshore RMB and onshore RMB is a regulated process subject to foreign exchange control policies and repatriation restrictions imposed by the PRC government in coordination with offshore supervisory and governmental agencies (e.g. the Hong Kong Monetary Authority). Prior to investing in RMB classes, investors should bear in mind that the requirements relating to regulatory reporting and fund accounting of RMB are not clearly regulated. Furthermore, investors should be aware that offshore RMB and onshore RMB have different exchange rates against other currencies. The value of offshore RMB can potentially differ significantly from that of onshore RMB due to a number of factors including, without limitation, foreign exchange control policies and repatriation restrictions imposed by the PRC government at certain times, as well as other external market forces. Any devaluation of RMB against other currencies could adversely affect the value of investors’ investments in the RMB classes if denominated in another currency. Investors should therefore take these factors into account when calculating the conversion of their investments and the ensuing returns from RMB into their target currency. Prior to investing in RMB classes, investors should also bear in mind that the availability and tradability of RMB classes, and the conditions under which they may be available or traded, depend to a large extent on the political and regulatory developments in the PRC. Thus, no guarantee can be given that RMB or the RMB classes will be offered and/or traded in future, nor can there be any guarantee as to the conditions under which RMB and/or RMB classes may be made available or traded. If the currency of account of the relevant sub-funds offering the RMB classes were in a currency other than RMB, the ability of the relevant sub-fund to make redemption payments in RMB would be subject to the sub-fund’s ability to convert its |

|  | currency of account into RMB, which may be restricted by the availability of RMB or other circumstances beyond the control of the Company. Potential investors should be aware of the risks of reinvestment, which could arise if the RMB class has to be liquidated early due to political and/or regulatory circumstances. This does not apply to the risk associated with reinvestment due to liquidation of a share class and/or the sub-fund in accordance with the section “Liquidation of the Company and its sub-funds; merger of sub-funds”. The risk of fluctuations for RMB-hedged share classes is hedged as described above under “hedged”. |
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| “acc” | The income of share classes with “-acc” in their name is not distributed unless the Company decides otherwise. |
| “dist” | The income of share classes with “-dist” in their name is distributed unless the Company decides otherwise. |
| “qdist” | Shares in classes with “-qdist” in their name may make quarterly distributions, gross of fees and expenses. Distributions may also be made out of the capital (this may include, inter alia, realised and unrealised net gains in net asset value) (“capital”). Distributions out of capital result in the reduction of an investor’s original capital invested in the sub-fund. Furthermore, any distributions from the income and/or involving the capital result in an immediate reduction of the net asset value per share of the sub-fund. Investors in certain countries may be subject to higher tax rates on distributed capital than on any capital gains from the sale of fund units. Some investors may therefore prefer to subscribe to accumulating (-acc) rather than distributing (-dist, -qdist) share classes. Investors may be taxed at a later point in time on income and capital arising on accumulating (-acc) share classes compared with distributing (-dist) share classes. Investors should consult qualified experts for tax advice regarding their individual situation. |
| “mdist” | Shares in classes with “-mdist” in their name may make monthly distributions, gross of fees and expenses. Distributions may also be made out of capital. Distributions out of capital result in the reduction of an investor’s original capital invested in the sub-fund. Furthermore, any distributions from the income and/or involving the capital result in an immediate reduction of the net asset value per share of the sub-fund. Investors in certain countries may be subject to higher tax rates on distributed capital than on any capital gains from the sale of fund units. Some investors may therefore prefer to invest in accumulating (-acc) rather than distributing (-dist, -mdist) share classes. Investors may be taxed at a later point in time on income and capital arising on accumulating (-acc) share classes compared with distributing (-dist) share classes. Investors should consult qualified experts for tax advice regarding their individual situation. The maximum entry costs for shares in classes with “-mdist” in their name are 6%. |
| “UKdist” | The aforementioned share classes can be issued as those with “UKdist” in their name. In these cases, the Company intends to distribute a sum that corresponds to 100% of the reportable income within the meaning of the UK reporting fund rules when the share classes are subject to these reporting fund rules. The Company does not intend to make taxable values for these share classes available in other countries, as they are intended for investors whose investment in the share class is liable to tax in the UK. |
| “2%”, “4%”, “6%”, “8%” | Shares in classes with “2%” / “4%” / “6%” / “8%” in their name may make monthly (-mdist), quarterly (-qdist) or annual (-dist) distributions at the respective aforementioned annual percentage rates, gross of fees and expenses. The distribution amount is calculated based on the net asset value of the respective share class at the end of the month (in the case of monthly distributions), financial quarter (in the case of quarterly distributions) or financial year (in the case of annual distributions). These share classes are suitable for investors who wish for more stable distributions, unrelated to past or expected returns or income of the relevant sub-fund. Distributions may thus also be made from the capital. Distributions out of capital result in the reduction of an investor’s original capital invested in the sub-fund. Furthermore, any distributions from the income and/or involving the capital result in an immediate reduction of the net asset value per share of the sub- fund. Investors in certain countries may be subject to higher tax rates on distributed capital than on any capital gains from the sale of fund units. Some investors may therefore choose to invest in the accumulating (-acc) instead of the distributing (-dist, -qdist, -mdist) share classes. Investors may be taxed at a later point in time on income and capital arising on accumulating (-acc) share classes compared with distributing (-dist, -qdist, -mdist) share classes. Investors should consult qualified experts for tax advice regarding their individual situation. |
| “seeding” | Shares with “seeding” in their name are only offered for a limited period of time. At the end of this period, no further subscriptions are permitted unless the Company decides otherwise. However, shares can still be redeemed in accordance with the conditions for share redemptions. Unless otherwise decided by the Company, the smallest tradeable unit, the initial issue price and the minimum subscription amount shall correspond to the characteristics of the share classes listed above. |

Translation (ENFR, 2021-08-01):
# Catégories d’actions
Différentes catégories d’actions peuvent être proposées pour les compartiments. Les informations concernant les catégories d’actions disponibles pour chaque compartiment sont disponibles auprès de l’agent administratif et à l’adresse www.ubs.com/funds.
| P | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la lettre « P » sont proposées à tous les investisseurs. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
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| A | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « A » sont proposées à tous les investisseurs. La commission de gestion forfaitaire maximale de cette catégorie ne comprend aucune rémunération au titre de la commercialisation. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| N | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la lettre « N » (= actions assorties de restrictions concernant les distributeurs/pays de commercialisation) sont émises exclusivement par les distributeurs désignés par UBS Asset Management Switzerland AG implantés en Espagne, en Italie, au Portugal, en Allemagne et, le cas échéant, dans d’autres pays de commercialisation, sur décision de la Société. Ces catégories ne seront assujetties à aucun frais d'entrée, même en cas de caractéristiques supplémentaires. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| K-1 | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « K-1 » sont proposées à tous les investisseurs. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,1. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 5 millions AUD, 20 millions BRL, 5 millions CAD, 5 millions CHF, 100 millions CZK, 35 millions DKK, 3 millions EUR, 2,5 millions GBP, 40 millions HKD, 500 millions JPY, 45 millions NOK, 5 millions NZD, 25 millions PLN, 35 millions RMB, 175 millions RUB, 35 millions SEK, 5 millions SGD, 5 millions USD ou 40 millions ZAR. |
| K-B | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « K-B » sont exclusivement proposées aux investisseurs ayant conclu un contrat écrit avec UBS Asset Management Switzerland AG ou l’un de ses distributeurs agréés aux fins d’un investissement dans un ou plusieurs compartiment(s) de ce fonds à compartiments multiples. Les frais liés à la gestion des actifs sont facturés à l’investisseur dans le cadre des contrats susmentionnés. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| K-X | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « K-X » sont exclusivement proposées aux investisseurs ayant conclu un contrat écrit avec UBS Asset Management Switzerland AG ou l’un de ses partenaires contractuels agréés aux fins d’un investissement dans un ou plusieurs compartiment(s) de ce fonds à compartiments multiples. Les frais relatifs à la gestion des actifs et à l’administration du Fonds (qui incluent les frais propres à la Société, à l’agent administratif et au dépositaire) ainsi qu’à la commercialisation sont portés au compte de l’investisseur dans le cadre des contrats susmentionnés. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| F | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la lettre « F » s'adressent exclusivement aux sociétés affiliées à UBS Group AG. La commission de gestion forfaitaire maximale de cette catégorie ne comprend aucune rémunération au titre de la commercialisation. Les actions ne peuvent être acquises que par les sociétés affiliées à UBS Group AG pour leur propre compte ou dans le cadre de mandats discrétionnaires de gestion des actifs qui ont été confiés aux sociétés affiliées à UBS Group AG. Dans le dernier cas, ces actions doivent être restituées sans frais à la société à leur valeur nette d’inventaire alors en vigueur lors de la résiliation du mandat de gestion des actifs. Les actions affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| Q | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « Q » sont exclusivement proposées aux intermédiaires financiers qui (i) réalisent des investissements pour leur propre compte, et/ou (ii) conformément aux exigences réglementaires, ne sont pas autorisés à percevoir de commission de |

|  | distribution, et/ou (iii) conformément à un contrat écrit conclu avec leurs clients, ne sont autorisés à proposer à ceux-ci que des catégories sans rétrocessions, sous réserve qu’elles soient disponibles dans le fonds de placement correspondant. Les investissements ne répondant plus aux critères énoncés ci-dessus peuvent faire l’objet d’un rachat forcé à leur valeur nette d’inventaire alors en vigueur ou être convertis dans une autre catégorie du compartiment. La Société et la Société de gestion déclinent toute responsabilité en cas de préjudice fiscal dû à un rachat forcé ou à une conversion. Les actions affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD, 100 NZD ou 1.000 ZAR. |
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| QL | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « QL » sont exclusivement proposées à certains intermédiaires financiers (i) ayant reçu une autorisation de la Société de gestion avant la première souscription et (ii) qui, conformément aux exigences réglementaires, ne sont pas autorisés à percevoir de commission de distribution et/ou qui, conformément à un contrat écrit conclu avec leurs clients, ne sont autorisés à proposer à ceux-ci que des catégories sans rétrocessions, sous réserve qu’elles soient disponibles dans le fonds de placement correspondant. Le montant d'investissement minimal requis par la Société de gestion s'élève à 200 millions CHF (ou l’équivalent dans une autre devise). La Société de gestion peut renoncer temporairement ou définitivement à ce montant d'investissement minimal. Les investissements ne répondant plus aux critères énoncés ci-dessus peuvent faire l’objet d’un rachat forcé à leur valeur nette d’inventaire alors en vigueur ou être convertis dans une autre catégorie du compartiment. La Société et la Société de gestion déclinent toute responsabilité en cas de préjudice fiscal dû à un rachat forcé ou à une conversion. Les actions affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| I-A1 | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « I-A1 » sont exclusivement proposées aux investisseurs institutionnels au sens de l'article 174 (2), point c) de la Loi de 2010. La commission de gestion forfaitaire maximale de cette catégorie ne comprend aucune rémunération au titre de la commercialisation. Les actions affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| I-A2 | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « I-A2 » sont exclusivement proposées aux investisseurs institutionnels au sens de l’article 174 (2), point c) de la Loi de 2010. La commission de gestion forfaitaire maximale de cette catégorie ne comprend aucune rémunération au titre de la commercialisation. Les actions affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. Le montant de souscription minimal pour ces actions s’élève à 10 millions CHF (ou l’équivalent dans une autre devise). Lors de la souscription : - un montant minimal doit être respecté, tel qu'indiqué dans la liste ci-dessus ;
- sur la base d’une convention écrite entre l’investisseur institutionnel et UBS Asset ManagementSwitzerland AG ou l’un de ses partenaires contractuels agréés, ou d'une autorisation écrite d'UBS Asset Management Switzerland AG ou de l’un de ses partenaires contractuels agréés, l'actif total dudit investisseur géré par UBS ou sa participation dans des organismes de placement collectif d'UBS doit représenter un montant supérieur à 30 millions CHF (ou l’équivalent dans une autre devise) ; ou
- l'investisseur institutionnel doit être un établissement pour la prévoyance professionnelle d'UBSGroup AG ou l'une des sociétés du groupe détenues à 100%.
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| I-A3 | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « I-A3 » sont exclusivement proposées aux investisseurs institutionnels au sens de l’article 174 (2), point c) de la Loi de 2010. La commission de gestion forfaitaire maximale de cette catégorie ne comprend aucune rémunération au titre de la commercialisation. Les actions affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. Le montant de souscription minimal pour ces actions s’élève à 30 millions CHF (ou l’équivalent dans une autre devise). Lors de la souscription : - un montant minimal doit être respecté, tel qu'indiqué dans la liste ci-dessus ;
- sur la base d’une convention écrite entre l’investisseur institutionnel et UBS Asset ManagementSwitzerland AG ou l’un de ses partenaires contractuels agréés, ou d'une autorisation écrite d'UBS Asset Management Switzerland AG ou de l’un de ses partenaires contractuels agréés, l'actif total dudit investisseur géré par UBS ou sa participation dans des organismes de placement collectif d'UBS doit représenter un montant supérieur à 100 millions CHF (ou l’équivalent dans une autre devise) ; ou
- l'investisseur institutionnel doit être un établissement pour la prévoyance professionnelle d'UBS Group AG ou l'une des sociétés du groupe détenues à 100%.
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| I-B | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « I-B » sont exclusivement proposées aux investisseurs institutionnels au sens de l’article 174 (2), point c) de la Loi de 2010 ayant conclu un contrat écrit avec UBS Asset Management Switzerland AG ou l’un de ses partenaires |

|  | contractuels agréés aux fins d’un investissement dans un ou plusieurs compartiment(s) de ce fonds à compartiments multiples. Les frais relatifs à l’administration du Fonds (qui incluent les frais propres à la Société, à l’agent administratif et au dépositaire) sont directement mis à charge du compartiment au moyen de la commission. Les frais liés à la gestion des actifs et à la commercialisation sont facturés à l’investisseur dans le cadre des contrats susmentionnés. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
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| I-X | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « I-X » sont exclusivement proposées aux investisseurs institutionnels au sens de l’article 174 (2), point c) de la Loi de 2010 ayant conclu un contrat écrit avec UBS Asset Management Switzerland AG ou l’un de ses partenaires contractuels agréés aux fins d’un investissement dans un ou plusieurs compartiment(s) de ce fonds à compartiments multiples. Les frais relatifs à la gestion des actifs et à l’administration du Fonds (qui incluent les frais propres à la Société, à l’agent administratif et au dépositaire) ainsi qu’à la commercialisation sont portés au compte de l’investisseur dans le cadre des contrats susmentionnés. Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 100 AUD, 400 BRL, 100 CAD, 100 CHF, 2.000 CZK, 700 DKK, 100 EUR, 100 GBP, 1.000 HKD, 10.000 JPY, 900 NOK, 100 NZD, 500 PLN, 1.000 RMB, 3.500 RUB, 700 SEK, 100 SGD, 100 USD ou 1.000 ZAR. |
| U-X | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « U-X » sont exclusivement proposées aux investisseurs institutionnels au sens de l’article 174 (2), point c) de la Loi de 2010 ayant conclu un contrat écrit avec UBS Asset Management Switzerland AG ou l’un de ses partenaires contractuels agréés aux fins d’un investissement dans un ou plusieurs compartiment(s) de ce fonds à compartiments multiples. Les frais relatifs à la gestion des actifs et à l’administration du Fonds (qui incluent les frais propres à la Société, à l’agent administratif et au dépositaire) ainsi qu’à la commercialisation sont portés au compte de l’investisseur dans le cadre des contrats susmentionnés. Cette catégorie d’actions est axée exclusivement sur les produits financiers (fonds de fonds ou autres structures de pool en fonction des diverses législations). Elles affichent une plus petite unité négociable de 0,001. Dans la mesure où la Société n’en décide pas autrement, le prix de souscription initiale de ces actions s’élève à 10.000 AUD, 40.000 BRL, 10.000 CAD, 10.000 CHF, 200.000 CZK, 70.000 DKK, 10.000 EUR, 10.000 GBP, 100.000 HKD, 1 million JPY, 90.000 NOK, 10.000 NZD, 50.000 PLN, 100.000 RMB, 350.000 RUB, 70.000 SEK, 10.000 SGD, 10.000 USD ou 100.000 ZAR. |
| Autres caractéristiques : |
| Devises | Les catégories d’actions peuvent être libellées dans les devises AUD, BRL, CAD, CHF, CZK, DKK, EUR, GBP, HKD, JPY, NOK, NZD, PLN, RMB, RUB, SEK, SGD, USD ou ZAR. En ce qui concerne les catégories d’actions qui sont émises dans la monnaie de compte du compartiment considéré, cette dernière n’est pas mentionnée dans leur dénomination. La monnaie de compte est issue du nom du compartiment considéré. |
| « hedged » | Concernant les catégories d’actions dont la devise de référence ne correspond pas à la monnaie de compte du compartiment et dont la dénomination comporte la mention « hedged » (« catégories d’actions en devise étrangère »), le risque de fluctuation du cours de la devise de référence de chaque catégorie d’actions est couvert par rapport à la monnaie de compte du compartiment. La couverture sera en principe comprise entre 95% et 105% de l’actif net total de la catégorie d’actions en devise étrangère. Du fait des variations de la valeur de marché du portefeuille ainsi que des souscriptions et des rachats au titre des catégories d’actions en devises, le niveau de couverture peut ponctuellement être inférieur ou supérieur aux limites précitées. La Société et le Gestionnaire de portefeuille mettront alors tout en œuvre pour ramener la couverture dans les limites précitées. La couverture décrite est sans effet sur les risques de change pouvant résulter des placements effectués dans d’autres devises que la monnaie de compte du compartiment considéré. |
| « portfolio hedged » | S'agissant des catégories d'actions dont la dénomination comporte la mention « portfolio hedged », le risque de change inhérent aux placements du compartiment est couvert comme suit par rapport à la devise de référence de la catégorie d'actions : Les placements en devises étrangères de pays développés sont systématiquement couverts à hauteur de 95% à 105% de la part relative qu'ils représentent dans l'actif net de la catégorie d'actions, sauf si cela n'est pas réalisable ou rentable. Les placements en devises étrangères de pays émergents (Emerging Markets) ne sont pas couverts. Du fait des variations de la valeur de marché des investissements du compartiment ainsi que des souscriptions et des rachats au titre des catégories de parts, le niveau de couverture peut ponctuellement être inférieur ou supérieur aux limites fixées par le Gestionnaire de portefeuille. La Société et le Gestionnaire de portefeuille mettront alors tout en œuvre pour ramener la couverture dans les limites précitées. La couverture décrite a pour objet de couvrir, selon les modalités susmentionnées, le risque de change pouvant résulter des placements effectués dans d’autres devises que la devise de référence de la catégorie d'actions concernée. |
| « BRL hedged » | Le réal brésilien (code monétaire ISO 4217 : BRL) peut être soumis à des mesures de contrôle de change et à des restrictions relatives au rapatriement et déterminées par le gouvernement brésilien. Avant tout placement dans des catégories libellées en BRL, les investisseurs doivent en outre faire attention au fait que la disponibilité et la viabilité commerciale des catégories libellées en BRL ainsi que les conditions auxquelles celles-ci ont été mises à disposition ou négociées sont dépendantes, pour une large part, des évolutions politiques et prudentielles au Brésil. La couverture du risque de fluctuation est mise en œuvre tel que décrit sous « hedged ». Les investisseurs potentiels doivent être conscients des risques d’un nouvel investissement pouvant être effectué si la catégorie libellée en BRL devait être liquidée prématurément en raison de circonstances politiques et/ou prudentielles. Cela ne s’applique pas pour le risque lié à un nouvel investissement compte tenu de la liquidation d’une catégorie d’actions et/ou du compartiment en vertu |

|  | de la section « Dissolution et regroupement de la Société et de ses compartiments, fusion de compartiments ». |
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| « RMB » ou « RMB hedged » | Les investisseurs doivent prendre en compte le fait que le renminbi (« RMB ») (code monétaire ISO 4217 : CNY), la devise officielle de la République populaire de Chine (« RPC »), se négocie sur deux marchés : en Chine continentale (« onshore ») sous la forme du RMB onshore et à l’extérieur de la Chine continentale (« offshore ») sous la forme du RMB offshore, le code monétaire CNH étant alternativement utilisé. Pour les catégories d'actions libellées en RMB et/ou RMB hedged (les « catégories RMB »), la valeur nette d'inventaire est calculée en RMB offshore. Indépendamment de cela, la valeur nette d'inventaire des catégories RMB est calculée en RMB onshore pour le compartiment UBS (Lux) Bond SICAV - China Fixed Income (RMB), qui investit principalement en titres chinois à revenu fixe libellés en RMB onshore. Le mouvement transfrontalier entre RMB offshore et onshore, dû à des souscriptions et des rachats de catégories RMB, n'entraîne aucun changement de devise. Le montant en RMB n'est pas affecté par l'opération dès lors que RMB offshore et onshore désignent la même devise. Le RMB onshore est uniquement convertible dans certaines limites et est soumis à des mesures de contrôle des changes et des restrictions relatives au rapatriement et à la conversion déterminées par le gouvernement de la RPC. Le RMB offshore peut en revanche être librement converti dans d’autres devises, en particulier en EUR, en CHF et en USD. Le transfert du RMB entre offshore et onshore et inversement est un processus réglementé, soumis à des mesures de contrôle des changes et des restrictions en matière de rapatriement qui sont déterminées par le gouvernement de la RPC conjointement avec des autorités de surveillance ou gouvernementales externes (p.ex. Hong Kong Monetary Authority – Autorité Monétaire de Hong Kong). Avant tout placement dans des catégories libellées en RMB, les investisseurs doivent prendre en considération le fait qu’il n’existe aucune disposition réglementaire explicite quant à l’établissement prudentiel de rapports et à la présentation des comptes des fonds pour le RMB. Il faut également tenir compte du fait que le RMB offshore et le RMB onshore ont des taux de change différents par rapport à d’autres devises. La valeur du RMB offshore se distingue dans certaines circonstances fortement de celle du RMB onshore en raison de certains facteurs parmi lesquels les mesures de contrôle des changes et les restrictions en matière de rapatriement qui sont déterminées par le gouvernement de la RPC en temps voulu ainsi qu’en raison d’autres facteurs externes du marché. Une dépréciation du RMB pourrait se répercuter de manière négative sur la valeur des placements des investisseurs dans les catégories libellées en RMB si cette valeur est exprimée dans une autre devise. Les investisseurs doivent dès lors prendre ces facteurs en considération lorsqu'ils convertissent leurs placements et les rendements en découlant du RMB dans leur monnaie cible. Avant tout placement dans des catégories libellées en RMB, les investisseurs doivent en outre faire attention au fait que la disponibilité et la négociabilité des catégories libellées en RMB ainsi que les conditions auxquelles celles-ci ont été mises à disposition ou négociées sont dépendantes, pour une large part, des évolutions politiques et prudentielles au sein de la RPC. Par conséquent, aucune garantie ne peut être donnée quant au fait que le RMB ou les catégories libellées en RMB ne soient proposés à l’avenir et/ou négociés et à quelles conditions le RMB et/ou les catégories libellées en RMB seront disponibles ou négociés. Dans la mesure où la monnaie de compte des compartiments proposant les catégories libellées en RMB est une autre devise que le RMB, la capacité du compartiment concerné à effectuer des remboursements en RMB serait tributaire de sa capacité à convertir sa monnaie de compte en RMB, qui, à son tour, pourrait être limitée par la disponibilité du RMB ou par d’autres conditions échappant à la sphère d’influence de la Société. Les investisseurs potentiels doivent être conscients des risques d’un nouvel investissement pouvant être effectué si la catégorie libellée en RMB devait être liquidée prématurément en raison de circonstances politiques et/ou prudentielles. Cela ne s’applique pas pour le risque lié à un nouvel investissement compte tenu de la liquidation d’une catégorie d’actions et/ou du compartiment en vertu de la section « Dissolution de la société et de ses compartiments, fusion de compartiments ». La couverture du risque de fluctuation s'agissant des catégories RMB hedged est mise en œuvre tel que décrit sous « hedged ». |
| « acc » | Aucun revenu n’est distribué pour les catégories d’actions dont la dénomination comporte la mention « - acc », sauf si la société en décide autrement. |
| « dist » | Des revenus sont distribués pour les catégories d’actions dont la dénomination comporte la mention « - dist », sauf si la société en décide autrement. |
| « qdist » | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « -qdist » peuvent donner droit à des distributions trimestrielles hors frais et commissions. Ces distributions peuvent également être prélevées sur le capital (cela peut notamment comprendre des variations nettes réalisées et non réalisées de la valeur nette d'inventaire). La distribution issue du capital a pour conséquence que le capital investi par l’investisseur dans le compartiment diminue. En outre, les distributions prélevées sur les revenus et/ou le capital entraînent une diminution immédiate de la valeur nette d’inventaire par action du compartiment concerné. Pour les investisseurs dans certains pays, des taux d’imposition plus élevés que sur les plus-values obtenues lors de la vente de parts du Fonds peuvent être appliqués sur le capital distribué. Certains investisseurs peuvent donc avoir intérêt à privilégier l’investissement dans des catégories d’actions de capitalisation (-acc) plutôt que dans des catégories d’actions de distribution (-dist, -qdist). Les investisseurs peuvent être imposés ultérieurement sur les revenus et sur le capital provenant des catégories d’actions |

|  | de capitalisation (-acc) par rapport aux actions de distribution (-dist). Il est conseillé aux investisseurs de consulter leur conseiller fiscal à cet égard. |
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| « mdist » | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « -mdist » peuvent donner droit à des distributions mensuelles hors frais et commissions. Ces distributions peuvent également être prélevées sur le capital. La distribution issue du capital a pour conséquence que le capital investi par l’investisseur dans le compartiment diminue. En outre, les distributions prélevées sur les revenus et/ou le capital entraînent une diminution immédiate de la valeur nette d’inventaire par action du compartiment concerné. Pour les investisseurs dans certains pays, des taux d’imposition plus élevés que sur les plus-values obtenues lors de la vente de parts du Fonds peuvent être appliqués sur le capital distribué. Certains investisseurs pourraient donc privilégier l'investissement dans des catégories d'actions de capitalisation (-acc) plutôt que dans des catégories d'actions de distribution (-dist, -mdist). Les investisseurs peuvent être imposés ultérieurement sur les revenus et sur le capital provenant des catégories d’actions de capitalisation (-acc) par rapport aux actions de distribution (-dist). Il est conseillé aux investisseurs de consulter leur conseiller fiscal à cet égard. Les frais d’entrée maximums pour les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « -mdist » s’élèvent à 6%. |
| « UKdist » | Les catégories d’actions susvisées peuvent être émises en tant que telles avec la mention « UKdist ». Celle- ci indique que la Société a l’intention de distribuer un montant équivalent à 100% des revenus soumis à déclaration au sens des dispositions régissant les « Fonds déclarants » (« reporting funds ») au Royaume-Uni, dès lors que les catégories d’actions sont soumises à ces dispositions. La Société ne prévoit pas de mettre de données fiscales à disposition dans d’autres pays pour ces catégories d’actions dans la mesure où celles-ci s’adressent à des investisseurs imposables au Royaume-Uni au titre de leur investissement dans la catégorie d’actions concernée. |
| « 2% », « 4% », « 6% », « 8% » | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « 2% » / « 4% » / « 6% » / « 8% » peuvent effectuer des distributions mensuelles (-mdist), trimestrielles (-qdist) ou annuelles (-dist) en fonction des taux de pourcentage annuels correspondants mentionnés précédemment, avant déduction des frais et commissions. Le calcul de la distribution est basé sur la valeur nette d'inventaire de la catégorie d'actions correspondante de la fin du mois (pour les distributions mensuelles), de la fin du trimestre (pour les distributions trimestrielles) ou de la fin de l'exercice (pour les distributions annuelles). Ces catégories d'actions s'adressent aux investisseurs qui souhaitent obtenir des distributions plus stables, indépendamment de la plus-value ou du revenu visé(e) ou attendu(e) du compartiment correspondant. Ces distributions peuvent donc également être prélevées sur le capital. La distribution issue du capital a pour conséquence que le capital investi par l’investisseur dans le compartiment diminue. En outre, les distributions prélevées sur les revenus et/ou le capital entraînent une diminution immédiate de la valeur nette d’inventaire par action du compartiment concerné. Pour les investisseurs dans certains pays, des taux d’imposition plus élevés que sur les plus-values obtenues lors de la vente de parts du Fonds peuvent être appliqués sur le capital distribué. Certains investisseurs pourraient donc privilégier l'investissement dans des catégories d'actions de capitalisation (-acc) plutôt que dans des catégories d'actions de distribution (- dist, -qdist, -mdist). L'imposition des revenus et du capital générés par les catégories d'actions de capitalisation (-acc) peut intervenir ultérieurement par rapport aux catégories d'actions de distribution (- dist, -qdist, -mdist). Il est conseillé aux investisseurs de consulter leur conseiller fiscal à cet égard. |
| « seeding » | Les actions des catégories dont la dénomination comporte la mention « seeding » sont exclusivement proposées pour une période limitée. Plus aucune souscription n'est autorisée une fois ce délai écoulé, sauf décision contraire de la Société. Les actions peuvent toutefois être restituées conformément aux conditions de rachat y relatives. Sauf décision contraire de la Société, la plus petite unité négociable, le prix de souscription initiale et le montant de souscription minimal correspondent aux caractéristiques des catégories d'actions susmentionnées. |