Any communication to the shareholders in relation to the application of Swing Pricing or the Dilution Adjustment, including the Sub-Funds subject to such measure, will be published on www.loim.com and available on request at the registered office of the Company and the Management Company.
The assets will be valued in accordance with principles laid down in the Articles and in accordance with valuation regulations and guidelines as adopted by the Directors and as from time to time modified by them.
The value of assets of the Company shall be determined as follows:
- the value of any cash in hand or on deposit, bills and demand notes and accounts receivable, prepaid expenses, cash dividends and interest declared or accrued as aforesaid and not yet received, shall be deemed to be the full amount thereof, unless in any case the same is unlikely to be paid or received in full, in which case the value thereof shall be arrived at after making such discount as the Company may consider appropriate in such case to reflect the true value thereof;
- the value of all portfolio securities which are listed on an official stock exchange or traded on any other Regulated Market will be valued at the last available closing price on the principal market on which such securities are traded. If such prices are not representative of the fair value, such securities as well as all other permitted assets, including permitted financial futurescontracts and options and securities which are not listed on a stock exchange or traded on a Regulated Market, will be valued at the reasonable foreseeable sales prices determined prudently and in good faith by and under the direction of the Company;
- any assets or liabilities in currencies other than the Reference Currency of a Sub-Fund will be converted into such currency using the relevant spot rate quoted by a bank or other responsible financial institution.

Translation (ENFR, 2021-06-28):
Toute communication aux actionnaires en lien avec l’application du Swing Pricing ou de l’Ajustement de la dilution, y compris le Compartiment concerné par une telle mesure, sera publiée sur www.loim.com et disponible sur demande auprès du siège de la Société et de la Société de gestion.
Les actifs sont évalués conformément aux principes établis dans les Statuts et aux règlements et directives d’évaluation applicables, tels qu’adoptés et, de temps à autre, modifiés par les Administrateurs.
La valeur des actifs de la Société est déterminée comme suit:
- la valeur des encaisses, espèce en dépôts, effets de commerce, billets à demande, créances, frais payés d’avance, dividendes en espèces ainsi qu’intérêts déclarés ou courus tel que décrit ci-avant et pas encore reçus, doit être considérée comme le montant total, sauf si la même valeur est susceptible d’être entièrement payée ou versée, auquel cas la valeur doit obtenue après ladite décote comme jugé approprié par la Société pour refléter la juste valeur;
- la valeur de tous titres en portefeuille cotés sur une Bourse officielle ou négociés sur tout autre Marché réglementé est évaluée sur la base du dernier prix connu sur le marché principal sur lequel lesdits titres sont négociés. Si ces prix ne sont pasreprésentatifs de leur juste valeur, les titres ainsi que tous les autres actifs autorisés, y compris les futures financiers, options et titres qui ne sont pas cotés sur une Bourse ou négociés sur un Marché réglementé, sont évalués sur la base des prix de vente raisonnablement prévisibles établis avec prudence et de bonne foi, par et sous la direction de la Société;
- tout actif ou engagement libellé en monnaie autre que la Monnaie de référence d’un Compartiment est converti dans cette monnaie au cours au comptant fourni par une banque ou un autre établissement financier.