OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
|  | Jan | Feb | Mar | Apr | May | Jun | Jul | Aug | Sep | Oct | Nov | Dec | YTD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 2022 | 0.14% | -2.18% | -0.31% | -0.13% | -1.12% | -4.51% | 1.93% |  |  |  |  |  | -6.13% |
| 2021 | 0.75% | 3.13% | -0.92% | -0.66% | 3.07% | -0.63% | -0.12% | 1.34% | 0.27% | 0.45% | -1.73% | -0.92% | 3.97% |
| 2020 |  |  |  |  |  |  | 1.23% | 2.11% | -0.14% | 1.40% | 3.94% | -1.53% | 7.14% |

Translation (ENFR, 2022-07-31):
|  | Jan | Fév | Mar | Avr | Mai | Jun | Jul | Aou | Sep | Oct | Nov | Déc | YTD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 2022 | 0,14% | -2,18% | -0,31% | -0,13% | -1,12% | -4,51% | 1,93% |  |  |  |  |  | -6,13% |
| 2021 | 0,75% | 3,13% | -0,92% | -0,66% | 3,07% | -0,63% | -0,12% | 1,34% | 0,27% | 0,45% | -1,73% | -0,92% | 3,97% |
| 2020 |  |  |  |  |  |  | 1,23% | 2,11% | -0,14% | 1,40% | 3,94% | -1,53% | 7,14% |
# PERFORMANCE HISTORY USD (NET OF FEES)
| YTD | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| UBAM - EM SUSTAINABLE SOVEREIGN BOND | -0.68 % | 6.82 % | 13.72 % | -8.16 % | 0.82 % |
| JPM EMBI GLOBAL DIVERSIFIED - RI - USD | -0.14 % | 5.26 % | 14.96 % | -4.21 % | 0.89 % |
|  | July 2021 | 3 months | 1 year | 3 years | 5 years		Since inception |
| UBAM - EM SUSTAINABLE SOVEREIGN BOND | -0.15 % | 1.18 % | 7.01 % | 16.04 % | 11.71 % |
| JPM EMBI GLOBAL DIVERSIFIED - RI - USD | 0.42 % | 2.23 % | 4.11 % | 18.97 % | 16.67 % |

Since launch. Source of data: UBP. Exchange rate fluctuations can have a positive or a negative impact on performance. Past performance is not a reliable indicator of future results. The value of investments can fall as well as rise. Past performance figures are stated in the currency of the share class and calculated with dividends reinvested; they are free of ongoing charges. The calculation does not take into account sales commissions and other fees, taxes and applicable costs to be paid by the investor. For example, with an investment of EUR 100, the actual investment would amount to EUR 99 in the case of an entrance fee of 1%. At investor level, additional costs may also be incurred (e. g. front-end load or custody fee charged
by the financial intermediary).

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# PERFORMANCE HISTORIQUE USD (NET DE FRAIS)
| RISQUES SPÉCIFIQUES |  | UBAM - EM SUSTAINABLE SOVEREIGN BOND | YTD -0,68 % | 2020 6,82 % | 2019 13,72 % | 2018 -8,16 % | 2017 0,82 % |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| - Tous les risques sont détaillés dans le chapitre
 |  | JPM EMBI GLOBAL DIVERSIFIED - RI - USD | -0,14 % | 5,26 % | 14,96 % | -4,21 % | 0,89 % |
|  |  |  | Juillet |  |  |  | 5 ans	Depuis |
|  | 2021 |  |  |  | lancement |
| UBAM - EM SUSTAINABLE SOVEREIGN BOND | -0,15 % | 1,18 % | 7,01 % | 16,04 % | 11,71 % |
| JPM EMBI GLOBAL DIVERSIFIED - RI - USD | 0,42 % | 2,23 % | 4,11 % | 18,97 % | 16,67 % |

`Facteurs de risque' du prospectus.
3 mois	1 an	3 ans
Depuis le lancement. Source des données: UBP. Les fluctuations des taux de change peuvent avoir un impact positif ou négatif sur la performance. La performance passée n'est pas un indicateur fiable des résultats futurs. Les investissements peuvent voir leur valeur baisser ou croître. Indiquées dans la devise de la catégorie de parts, les performances passées intègrent les dividendes réinvestis, et elles sont exprimées brutes des frais courants. Le calcul ne tient pas compte des frais de vente et autres coûts, des prélèvements d'impôts et des coûts applicables que l'investisseur doit acquitter. Ainsi, sur un montant investi d'EUR 100 avec des frais d'entrée de 1%, l'investissement effectif s'élèverait à EUR 99. Par ailleurs, d'autres coûts peuvent être imputés à l'investisseur (p. ex. prime d'émission ou droits de garde prélevés par l'intermédiaire financier).
# RATING ALLOCATION
MAIN HOLDINGS

## Asset	Coupon	Maturity	Fund weight
| RUSSIA | 5.1  19-35 28/03S | 5.1% | 28.03.2035 | 3.1% |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| MEXICO GOVT INTL BOND 2.25 21-36 | 2.3% | 12.08.2036 | 2.9% |
| EGYPT 6.375 19-31 11/04A | 6.4% | 11.04.2031 | 2.3% |
| GUATEMALA 6.125 19-50 01/06S | 6.1% | 01.06.2050 | 2.3% |
| DOMINICAN REPUBLIC 7.45 14-44 30/04S | 7.5% | 30.04.2044 | 1.9% |
| NIGERIA 7.625 17-47 28/11S | 7.6% | 28.11.2047 | 1.9% |
| INDONESIA 7.75 08-38 17/01S | 7.8% | 17.01.2038 | 1.9% |
| EMIRATE OF ABU DHABI 1.7 20-31 | 1.7% | 02.03.2031 | 1.8% |
|  |  |  | Source of data: UBP |

AA	7.5 %
B	22.9 %

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# ALLOCATION PAR NOTATION
POSITIONS PRINCIPALES

## Titre	Coupon	Echéance	Poids fonds
| RUSSIA | 5.1  19-35 28/03S | 5,1% | 28.03.2035 | 3,1% |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| MEXICO GOVT INTL BOND 2.25 21-36 | 2,3% | 12.08.2036 | 2,9% |
| EGYPT 6.375 19-31 11/04A | 6,4% | 11.04.2031 | 2,3% |
| GUATEMALA 6.125 19-50 01/06S | 6,1% | 01.06.2050 | 2,3% |
| DOMINICAN REPUBLIC 7.45 14-44 30/04S | 7,5% | 30.04.2044 | 1,9% |
| NIGERIA 7.625 17-47 28/11S | 7,6% | 28.11.2047 | 1,9% |
| INDONESIA 7.75 08-38 17/01S | 7,8% | 17.01.2038 | 1,9% |
| EMIRATE OF ABU DHABI 1.7 20-31 | 1,7% | 02.03.2031 | 1,8% |
|  |  |  | Source des données: UBP |

AA	7,5 %
B	22,9 %
# PORTFOLIO COMPOSITION - MONTHLY EVOLUTION
A	5.9 %
BBB	24.3 %
BB	24.5 %
CCC	6.8 %
Other / Cash	8.0 %
Source of data: UBP
Weight of the top ten holdings Number of holdings

## July
18.18 %
63

## June
20.38 %
69
May
21.50 %
66

## April
22.79 %
63

## March
23.16 %
64
Source of data: UBP

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# ÉVOLUTION MENSUELLE DE LA COMPOSITION DU PORTEFEUILLE
A	5,9 %
BBB	24,3 %
BB	24,5 %
CCC	6,8 %
Other / Cash	8,0 %
Source des données: UBP
Poids 10 plus importantes positions Nombre de lignes en portefeuille

## Juillet
18,18 %
63

## Juin
20,38 %
69
Mai
21,50 %
66

## Avril
22,79 %
63

## Mars
23,16 %
64
Source des données: UBP
# FUND CHARACTERISTICS
Fund domicile	LUXEMBOURG
Currency	USD
NAV	111.71
Duration	7.36
YTW *	4.62 %
Fund's AUM	USD 16.02 mio
Track record since	05 September 2017
Minimum investment	-
Subscription	Daily
Redemption	Daily
Price publication	www.ubp.com
Management fee	1.30 %
Number of holdings	63
ISIN	LU1668152827
Telekurs	37811624
Bloomberg ticker	UBEMSAU LX
Index	JPM EMBI Global Diversified
- RI - USD

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# CARACTÉRISTIQUES
Domicile du fonds	LUXEMBOURG
Devise	USD
VNI	111,71
Sensibilié taux	7,36
YTW *	4,62 %
Taille du fonds	USD 16,02 mio
Historique depuis	05 septembre 2017
Investissement minimal	-
Souscription	Daily
Rachat	Daily
Publications	www.ubp.com Commission de gestion	1,30 % Nombre de lignes en		63
portefeuille
ISIN	LU1668152827
Telekurs	37811624
Bloomberg ticker	UBEMSAU LX
Indice	JPM EMBI Global Diversified
- RI - USD
# ABOUT THE FUND
The Fund seeks to grow your capital and generate income primarily by investing in fixed or variable rate bonds in hard currency such (but not limited to) EUR and USD issued by Public Authorities or quasi sovereign which are domiciled in emerging countries or economically linked, directly or indirectly to an issuer domiciled in an emerging country or linked to emerging country risk. Exposure to these bonds can be direct or made through CDS (Credit Default Swap) and/or CDX (Credit Default Swap on Indices).
The Fund will invest a minimum of 2/3 of its net assets in products with a minimum rating of B- (S&P or FITCH), B3 (Moody's) or an equivalent rating by another rating agency and up to 1/3 of the net assets in products with a minimum rating of CCC+ (S&P or FITCH), Caa1 (Moody's) or an equivalent rating by another rating agency, including maximum 10 % of the net assets in sovereign or quasi sovereign bonds with a minimum rating of CCC- (S&P or FITCH), Caa3 (Moody's) or an equivalent rating by another rating agency.
It is an actively managed, well diversified portfolio mainly made up of securities denominated in US Dollars and Euros.
The Fund may invest up to 100% of its net assets in Emerging markets, 100% of its net assets in High yield and 20% of its net assets in corporate bonds. Overall, up to 20% of the Fund's investments may be carried out in emerging countries' currencies.

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# PRÉSENTATION DU FONDS
Le Fonds vise à accroître votre capital et à générer un revenu principalement en investissant dans des obligations à taux fixe ou variable dans des devises fortes comme (entre autres) l'EUR et l'USD, émises par des Pouvoirs publics ou des entités quasi- souveraines domiciliées dans des pays émergents ou qui ont des liens économiques, directs ou indirects, avec un émetteur domicilié dans un pays émergent ou lié au risque de pays émergent. L'exposition à ces obligations peut être obtenue directement ou par le biais de CDS (swaps de défaut de crédit) et/ou de CDX (swaps de défaut de crédit sur indices).
Le Fonds investira au moins 2/3 de ses actifs nets dans des produits assortis d'une notation minimale de B- (S&P ou FITCH), B3 (Moody's) ou d'une notation équivalente attribuée par une autre agence de notation, et jusqu'à 1/3 de ses actifs dans des produits assortis d'une notation minimale de CCC+ (S&P ou FITCH), Caa1 (Moody's) ou d'une notation équivalente attribuée par une autre agence de notation, dont maximum 10 % des actifs nets dans des obligations souveraines et quasi-souveraines assorties d'une notation minimale de CCC- (S&P ou FITCH), Caa3 (Moody's) ou d'une notation équivalente attribuée par une autre agence de notation.
Il s'agit d'un portefeuille activement géré et bien diversifié se composant de titres principalement libellés en dollars américains et en euros.
Le Fonds peut investir jusqu'à 100 % de ses actifs nets dans des Marchés émergents, 100 % de ses actifs nets dans le haut rendement et 20 % de ses actifs nets dans des obligations d'entreprises. En tout, jusqu'à 20 % des investissements du Fonds peuvent être effectués dans des devises des pays émergents.
# PORTFOLIO COMPOSITION - MONTHLY EVOLUTION
A	5.9 %
BBB	24.3 %
BB	24.5 %
CCC	6.8 %
Other / Cash	8.0 %
Source of data: UBP
Weight of the top ten holdings Number of holdings

Translation (ENFR, 2021-07-31):
# ÉVOLUTION MENSUELLE DE LA COMPOSITION DU PORTEFEUILLE
A	5,9 %
BBB	24,3 %
BB	24,5 %
CCC	6,8 %
Other / Cash	8,0 %
Source des données: UBP
Poids 10 plus importantes positions Nombre de lignes en portefeuille
|  | July | June | May | April | March |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Weight of the top ten holdings | 18.23 % | 17.88 % | 16.46 % | 16.54 % | 16.57 % |
| Number of holdings | 135 | 128 | 138 | 135 | 134 |

Translation (ENFR, 2021-07-31):
|  | Juillet | Juin | Mai | Avril | Mars |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| Poids 10 plus importantes positions | 18,23 % | 17,88 % | 16,46 % | 16,54 % | 16,57 % |
| Nombre de lignes en portefeuille | 135 | 128 | 138 | 135 | 134 |
### Asset	Coupon	Maturity	Fund weight
AA	5.6 %
A	53.9 %
BBB	39.4 %
Other / Cash	1.1 %
Source of data: UBP
BARCLAYS PLC FL.R 18-24 16/05Q	1.5%	16.05.2024	2.4%
ROYAL BANK OF CANADA FL.R 20-23	0.5%	17.01.2023	2.1%
BANK OF NY MELLON FL.R 16-23	1.2%	30.10.2023	2.0%
M BISHI UFG FINL	FL.R 17-22 25/07Q	0.9%	25.07.2022	1.9%
BANK OF CHINA HK FL.R 20-22 16/01Q	0.7%	16.01.2022	1.7%
MIZUHO FINANCIAL GRP FL.R 19-23	1.0%	13.09.2023	1.7%
NATL AUSTRALIA BANK FL.R 20-22	0.5%	13.12.2022	1.7%
IND & COMM BK CHINA FL.R 19-22	0.8%	16.09.2022	1.7%
UBS GROUP FL.R 17-23 23/05Q	1.4%	23.05.2023	1.6%
ING GROUP NV FL.R 18-23 02/10Q	1.1%	02.10.2023	1.5%
Source of data: UBP

Translation (ENFR, 2021-07-31):
### Titre	Coupon	Echéance	Poids fonds
AA	5,6 %
A	53,9 %
BBB	39,4 %
Other / Cash	1,1 %
Source des données: UBP
BARCLAYS PLC FL.R 18-24 16/05Q	1,5%	16.05.2024	2,4%
ROYAL BANK OF CANADA FL.R 20-23	0,5%	17.01.2023	2,1%
BANK OF NY MELLON FL.R 16-23	1,2%	30.10.2023	2,0%
M BISHI UFG FINL	FL.R 17-22 25/07Q	0,9%	25.07.2022	1,9%
BANK OF CHINA HK FL.R 20-22 16/01Q	0,7%	16.01.2022	1,7%
MIZUHO FINANCIAL GRP FL.R 19-23	1,0%	13.09.2023	1,7%
NATL AUSTRALIA BANK FL.R 20-22	0,5%	13.12.2022	1,7%
IND & COMM BK CHINA FL.R 19-22	0,8%	16.09.2022	1,7%
UBS GROUP FL.R 17-23 23/05Q	1,4%	23.05.2023	1,6%
ING GROUP NV FL.R 18-23 02/10Q	1,1%	02.10.2023	1,5%
Source des données: UBP
# SPECIFIC RISKS
- Counterparty risk: The use of over-the-counter derivatives exposes the Fund to a risk that thecounterparty to the transactions will fully or partially fail to honor its contractual obligations. This may result in a financial loss for the Fund.
- Credit risk: The Fund invests in bonds, cash or other money market instruments. There is a risk that theissuer may default. The likelihood of this happening will depend on the credit-worthiness of the issuer. The risk of default is usually greatest with bonds that are rated as sub-investment grade.
- Currency risk: The Fund invests in overseas markets. It can be affected by changes in exchange rates whichmay cause the value of your investment to decrease or increase.
- Liquidity risk: Liquidity risk exists when particularU ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE GOVERNANCEPerformance over 5 years or since inception. Source of data: UBP. Exchange rate fluctuations can have a positive or a negative impact on performance. Past performance is not a reliable indicator of future results. The value of investments can fall as well as rise.

Translation (ENFR, 2022-07-31):
# RISQUES SPÉCIFIQUES
- Risque de contrepartie : L'utilisation de dérivés de gré à gré expose le Fonds à un défaut partiel ou total de lacontrepartie à honorer ses engagements. Ceci pourrait causer une perte financière pour le Fonds.
- Risque de crédit : Le Fonds investit en obligations, trésorerie ou autres instruments du marché monétaire.

Il s'expose de ce fait au risque de défaut de l'émetteur. La probabilité d'un tel évènement dépend de la solvabilité de l'émetteur. Le risque de défaut est habituellement plus élevé pour des titres à caractère spéculatif.
- Risque de change : Le Fonds investit dans des marchés étrangers. Il pourrait être impacté par desvariations des taux de change donnant lieu à une augmentation ou à une diminution de la valeur de votre investissement
- Risque de liquidité : Le risque de liquidité survient lorsque des investissements particuliers sont difficiles àacheter ou à vendre. Ceci pourrait réduire lesU ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE GOVERNANCEPerformance sur 5 ans ou depuis le lancement. Source des données: UBP. Les fluctuations des taux de change peuvent avoir un impact positif ou négatif sur la performance. La performance passée n'est pas un indicateur fiable des résultats futurs. Les investissements peuvent voir leur valeurbaisser ou croître.
# PERFORMANCE HISTORY USD (NET OF FEES)
investments are difficult to purchase or sell. This can
reduce the Fund's returns because the Fund may be unable to trade at advantageous times or prices.
U ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE
YTD
-5.96 %
2021
4.19 %
2020
7.50 %
- Full details of risks are disclosed in the chapter 'Risk Factors' in the prospectus.

July 2022
3 months	1 year	3 years	5 years	Since
inception
U ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE	
1.96 %	-3.70 %	-6.46 %	5.32 %
Since launch. Source of data: UBP. Exchange rate fluctuations can have a positive or a negative impact on performance. Past performance is not a reliable indicator of future results. The value of investments can fall as well as rise. Past performance figures are stated in the currency of the share class and calculated with dividends reinvested; they are free of ongoing charges. The calculation does not take into account sales commissions and other fees, taxes and applicable costs to be paid by the investor. For example, with an investment of EUR 100, the actual investment would amount to EUR 99 in the case of an entrance fee of 1%. At investor level, additional costs may also be incurred (e. g. front-end load or custody fee charged
by the financial intermediary).

Translation (ENFR, 2022-07-31):
# PERFORMANCE HISTORIQUE USD (NET DE FRAIS)
|  | YTD | 2021 | 2020 |
| --- | --- | --- | --- |
| U ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE | -5,96 % | 4,19 % | 7,50 % |

rendements du Fonds en cas d'incapacité de celui-ci
de conclure des transactions au moment ou au prix
Juillet
2022
3 mois	1 an	3 ans	5 ans	Depuis
lancement
souhaités.
- Tous les risques sont détaillés dans le chapitre « Facteurs de risque » du prospectus.

U ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE	
1,96 %	-3,70 %	-6,46 %	5,32 %
Depuis le lancement. Source des données: UBP. Les fluctuations des taux de change peuvent avoir un impact positif ou négatif sur la performance. La performance passée n'est pas un indicateur fiable des résultats futurs. Les investissements peuvent voir leur valeur baisser ou croître. Indiquées dans la devise de la catégorie de parts, les performances passées intègrent les dividendes réinvestis, et elles sont exprimées brutes des frais courants. Le calcul ne tient pas compte des frais de vente et autres coûts, des prélèvements d'impôts et des coûts applicables que l'investisseur doit acquitter. Ainsi, sur un montant investi d'EUR 100 avec des frais d'entrée de 1%, l'investissement effectif s'élèverait à EUR 99. Par ailleurs, d'autres coûts peuvent être imputés à l'investisseur (p. ex. prime d'émission ou droits de garde prélevés par l'intermédiaire financier).
|  | Jan | Feb | Mar | Apr | May | Jun | Jul | Aug | Sep | Oct | Nov | Dec | YTD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 2022 | 0.19% | -2.14% | -0.29% | -0.11% | -1.10% | -4.50% | 1.96% |  |  |  |  |  | -5.96% |
| 2021 | 0.76% | 3.15% | -0.90% | -0.64% | 3.09% | -0.61% | -0.12% | 1.36% | 0.29% | 0.47% | -1.71% | -0.90% | 4.19% |
| 2020 |  |  |  |  |  |  | 1.48% | 2.13% | -0.12% | 1.43% | 3.94% | -1.50% | 7.50% |

Translation (ENFR, 2022-07-31):
|  | Jan | Fév | Mar | Avr | Mai | Jun | Jul | Aou | Sep | Oct | Nov | Déc | YTD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 2022 | 0,19% | -2,14% | -0,29% | -0,11% | -1,10% | -4,50% | 1,96% |  |  |  |  |  | -5,96% |
| 2021 | 0,76% | 3,15% | -0,90% | -0,64% | 3,09% | -0,61% | -0,12% | 1,36% | 0,29% | 0,47% | -1,71% | -0,90% | 4,19% |
| 2020 |  |  |  |  |  |  | 1,48% | 2,13% | -0,12% | 1,43% | 3,94% | -1,50% | 7,50% |
# ABOUT THE FUND
The Fund seeks to generate positive return. A positive return is not guaranteed. The Fund will invest in long and short positions on Japanese equity markets.
Long positions in companies having a good corporate governance will be achieved through direct physical holdings and/or through financial derivatives whereas short positions in companies having a lesser corporate governance will be achieved through the use of financial derivative instruments.
The Fund will invest in large cap equity and up to 10% in equities with market capitalisation below USD 1 billion. This Fund will also invest:
- in government or Investment Grade corporate issuer debt securities,
- in money market instruments and in cash deposits.

Translation (ENFR, 2022-07-31):
# PRÉSENTATION DU FONDS
Le Fonds vise à générer un rendement positif. Le rendement positif n'est pas garanti.
Le Fonds investira dans des positions longues et courtes sur les marchés d'actions japonais.
Les positions longues sur des sociétés ayant un gouvernement d'entreprise de qualité seront obtenues moyennant des participations physiques directes et/ou des instruments financiers dérivés, tandis que les positions courtes sur des sociétés ayant un gouvernement d'entreprise moindre seront obtenues par le biais d'instruments financiers dérivés.
Le Fonds investira dans des actions de grande capitalisation et jusqu'à 10 % dans des actions dont la capitalisation boursière est inférieure à 1 milliard USD.
Ce Fonds investira également :
- dans des titres de créance émis par des gouvernements ou des entreprises de qualité « Investment Grade » ;
- dans des instruments du marché monétaire et des dépôts en espèces.
Source of data: UBP
Please see important information at the end of this document. / Source of the data: UBP
U ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE GOVERNANCE

Translation (ENFR, 2022-07-31):
Source des données: UBP
Veuillez vous référer aux informations importantes figurant à la fin du document. / Source des données : UBP
U ACCESS - LONG SHORT JAPAN CORPORATE GOVERNANCE
# MAIN HOLDINGS
Asset	Currency	Maturity	Weight
| Source: @2022 MSCI ESG Research LLC - Reproduced by | TREASURY NOTE | USD | 31.12.2026 | 7.7% |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| permission. The MSCI methodology, used to calculate the ESG quality score, was changed in April 2019. | TREASURY NOTE | USD | 31.08.2027 | 7.1% |
| *(tons C02e/$M Sales) | TREASURY NOTE | USD | 30.11.2027 | 7.1% |
|  | TREASURY NOTE | USD | 31.07.2027 | 7.0% |
|  | TREASURY NOTE | USD | 30.06.2027 | 6.7% |
|  | US TREASURY N/B | USD | 31.10.2026 | 6.6% |
|  | TREASURY NOTE | USD | 28.02.2027 | 6.6% |
|  | TREASURY NOTE | USD | 30.09.2026 | 6.5% |
|  | TREASURY NOTE | USD | 31.03.2027 | 6.4% |
|  | TREASURY NOTE | USD | 30.04.2027 | 6.3% |
|  |  |  |  | Source of data: UBP |
|  | AVERAGE SPREAD OF FUND |  |  |  |
|  | AVERAGE SPREAD | 430.3 bps |  |  |

Translation (ENFR, 2023-01-31):
# POSITIONS PRINCIPALES
## Titre	Monnaie	Echéance	Poids
Scores de qualité ESG	6,00
| Environnement | 5,89 |
| --- | --- |
| Société | 7,22 |
| Gouvernance | 5,69 |

Source: @2022 MSCI ESG Research LLC - Reproduit avec autorisation. La méthodologie MSCI, utilisée pour calculer le score de qualité ESG, a été modifiée en avril 2019.
*(tonnes de C02e par million d’USD de chiffre d’affaires)
| TREASURY NOTE | USD | 31.12.2026 | 7,7% |
| --- | --- | --- | --- |
| TREASURY NOTE | USD | 31.08.2027 | 7,1% |
| TREASURY NOTE | USD | 30.11.2027 | 7,1% |
| TREASURY NOTE | USD | 31.07.2027 | 7,0% |
| TREASURY NOTE | USD | 30.06.2027 | 6,7% |
| US TREASURY N/B | USD | 31.10.2026 | 6,6% |
| TREASURY NOTE | USD | 28.02.2027 | 6,6% |
| TREASURY NOTE | USD | 30.09.2026 | 6,5% |
| TREASURY NOTE | USD | 31.03.2027 | 6,4% |
| TREASURY NOTE | USD | 30.04.2027 | 6,3% |
|  |  |  | Source des données: UBP |
| SPREAD MOYEN DE L'EXPOSITION DU FONDS |  |  |  |

SPREAD MOYEN	430.3 bps
| PERFORMANCE HISTORY USD (NET OF FEES) |  |
| --- | --- |
| January	YTD |
|  | 2023 |  |
| UBAM - US HIGH YIELD SOLUTION | 4.09 % | 4.09 % | -9.81 % | 1.85 % | 1.16 % | 15.39 %  -0.15 % |
|  | 3 months | 6 months | 1 year | 3 years | 5 years | 10 Years		Since inception |
| UBAM - US HIGH YIELD SOLUTION | 8.41 % | 3.75 % | -3.07 % | -3.78 % | 11.82 % | 20.75 % |

Translation (ENFR, 2023-01-31):
| PERFORMANCE HISTORIQUE USD (NET DE FRAIS) |  |
| --- | --- |
| Janvier |
|  | 2023 |  |  |
| UBAM - US HIGH YIELD SOLUTION | 4,09 % | 4,09 % | -9,81 % | 1,85 % | 1,16 % | 15,39 %  -0,15 % |
|  | 3 mois | 6 mois | 1 an | 3 ans | 5 ans | 10 ans		Depuis lancement |
| UBAM - US HIGH YIELD SOLUTION | 8,41 % | 3,75 % | -3,07 % | -3,78 % | 11,82 % | 20,75 % |