# Appendix I
## GENERAL INFORMATION
- Memorandum of AssociationThe Memorandum of Association of the Company provides that the Company's principal object is the collective investment, in transferable securities and/ or other liquid financial assets referred to in Regulation 68 of the UCITS Regulations, of capital raised from the public operating on the principle of spreading investment risk and giving the holders of Shares and Subscriber Shares (each a “Member” and collectively referred to hereinafter as the “Members”) the benefit of the results of the management of its funds. The objects of the Company are set out in full in Clause 3 of the Memorandum of Association which is available for inspection at the registered office of the Company.
- Articles
	- Incorporation, Registered Office and Share Capital
		- The Company was incorporated in Ireland on 8 March 1996 as an investment company with variable capital with limited liability under registration number 245903, under the name of “Dreyfus Offshore Funds, plc.” The Company changed its name to Dreyfus Global Funds plc on 5 November 1998, to Universal Liquidity Funds plc on 22 December 2000 and to its current name on 26 February 2010.
		- The registered office of the Company is presently at One Dockland Central, Guild Street, IFSC, Dublin 1, D01E4X0, Ireland.
		- The authorised share capital of the Company is U.S. $60,000 divided into 60,000 Subscriber Shares of par value of U.S. $1.00 each and 500,000,000,000 shares of no par value initially designated as unclassified shares. The unclassified shares are available for issue as Shares.
		- No capital of the Company is proposed to be issued under option or agreed conditionally or unconditionally to be put under option.
		- Neither the Subscriber Shares nor the unclassified shares nor the Shares of any class or subclass carry pre-emption rights.

	- Voting RightsSubscriber SharesThe holders of the Subscriber Shares shall:

- on a poll be entitled to one vote per Subscriber Share;
- not be entitled to any dividends whatsoever in respect of their holding of Subscriber Shares;
- in the event of a winding up or dissolution of the Company, be entitled, (after payments to the holders of the Shares of a sum equal to the Net Asset Value of the Shares as at thedate of commencement to wind up), to payment in respect of the nominal amount paid up thereon out of the assets of the Company, but shall not be entitled to any further or other amount.

Shares
The holders of Shares shall:
- on a poll be entitled to one vote per Share;
- be entitled to such dividends as the Directors may from time to time declare;
- in the event of a winding up or dissolution of the Company, be entitled, in priority to the holders of the Subscriber Shares, firstly to an amount equal to the Net Asset Value of the Shares of each class or series held at the date of winding up and, after payment to the holders of the Subscriber Shares of the nominal amount paid up thereon, to participate in surplus assets of the Company (if any).

Subject to any special terms as to voting upon which any Shares may be issued or may for the time being be held, at any general meeting on a show of hands every holder of Shares who is present in person or by proxy shall have one vote. On a poll every such holder present as aforesaid or by proxy shall have one vote for every Share held.
To be passed, resolutions of the Company in general meeting will require a simple majority of the votes cast by the Shareholders voting in person or by proxy at the meeting at which the resolution is proposed.
A majority of not less than 75% of the votes cast by Shareholders present in person or by proxy and (being entitled to vote) voting at general meetings is required in order to
- amend the Articles; and
- wind up the Company.
- Winding Up ProvisionsIf the Company shall be wound up, the liquidator shall, subject to the provisions of the Companies Act 2014, as amended, apply the assets of the Company on the basis that any liability incurred or attributable to a Sub-Fund shall be discharged solely out of the assets of that Sub-Fund.

The assets available for distribution amongst the Members shall be applied as follows:
- first, in the payment to the holders of the Shares of each class of a sum in the currency in which that class is designated or in any other currency selected by the liquidator as nearly as possible equal (at a rate of exchange determined by the liquidator) to the Net Asset Value of the Shares of such classheld by such holders respectively as at the date of commencement to wind up provided that there are sufficient assets available in the relevant Sub-Fund to enable such payment to be made. In any event that, as regards any class of Shares, there are insufficient assets available in the relevant Sub-Fund to enable such payment to be made, recourse shall be had to the assets of the Company (if any) not comprised within any of the Sub-Funds and not to the assets comprised within the Sub-Funds.
- secondly, in the payment to the holders of the Subscriber Shares of sums up to the nominal amount paid thereon out of the assets of the Company not comprised within any Sub-Funds remaining after any recourse thereto under sub paragraph (a) above. In the event that there are insufficient assets as aforesaid to enable such payment in full to be made, no recourse shall be had to the assets comprised within any of the Sub- Funds;
- thirdly, in the payment to the holders of each class of Shares of any balance then remaining in the relevant Sub-Fund, such payment being made in proportion to the number of Shares held;and
- fourthly, in the payment to the holders of each class of Shares of any balance then remaining and not comprised within any of the Sub-Funds, such payment being made in proportion to the value of each Sub-Fund and within each Sub-Fund to the value of each class and in proportion to the number of Shares held in each class.
- Distribution in SpecieIf the Company shall be wound up (whether the liquidation is voluntary, under supervision or by a court of competent jurisdiction) the liquidator may, with the authority of a special resolution and any other sanction required by the Companies Act 2014, divide among the Members in specie the whole of any part of the assets of the Company, and whether or not the assets shall consist of property of a single kind, and may for such purposes set such value as he deems fair upon any one or more class or classes of property, and may determine how such division shall be carried out as between the Members or different classes of Members. The liquidator may, with the like authority, vest any part of the assets in trustees upon such trusts for the benefit of Members as the liquidator, with the like authority, shall think fit, and the liquidation of the Company may be closed and the Company dissolved, butso that no Member shall be compelled to acceptany assets in respect of which there is liability. Any member may instruct the liquidator to sell any assets, to which he is entitled, on his behalf. The liquidator may with a like authority transfer the whole or part of the assets of the Company to a company (“the Transferee Company”) on terms that members of any class of Share in the Company shall receive from the TransfereeCompany Shares in the Transferee Company of the equivalent value to their shareholding in the Company and liquidator shall be entitled with such authority to enter into an arrangement with the Transferee Company to give effect to any such transfer.
- Variation of Share RightsWhenever the share capital is divided into different classes of Shares, the rights of any class may be varied or abrogated with the consent in writing of the holders of not less than 75% in nominal value of the issued Shares of that class, or with the sanction of a special resolution passed at a separate general meeting of the holders of that class of Shares and the necessary quorum shall be (other than an adjourned meeting) two persons holding Shares issued in that class (and at the adjourned meeting the necessary quorum shall be one person holding Shares of that class or his proxy).

The special rights attaching to any Shares of any class shall not (unless the conditions of issue of such class of Shares expressly provide otherwise) be deemed to be varied by the creation or issue of other shares ranking pari passu therewith.
- Borrowing and Hedging PowersNeither the Directors nor the Company are permitted to borrow (save as provided under the heading "Borrowing") or lend money. The Company, with approval of the Central Bank, may enter into hedging transactions in respect of any Investments to protect against interest rate or exchange rate risks. The Company may not lend securities.
- Directors’ Interests
	- At the date of this Prospectus, none of the Directors or their family members or any connected person have any interests, either beneficial or non-beneficial, in the share capital of the Company nor have they been granted any options in respect of the share capital of the Company.
	- There are no existing or proposed contracts of service between any of the Directors and the Company, other than letters of appointment.
	- There are no loans outstanding made by the Company to any Director nor any guarantee given for the benefit of any Director.
	- Except as outlined below, none of the Directors has, or has had, any direct or indirect interest in any transactions which are or were unusual in their nature or conditions or significant to the business of the Company and which have been effected since the date of incorporation of the Company:
		- Greg Brisk is also a director of the Manager and shall be deemed to be interested in any contract entered into by the Company with the Manager or with BNY Mellon Investment Management EMEA Limited; and


- Daniel Morrissey is a partner of William Fry which acts as the legal adviser to the Company in Ireland and the entire issued share capital of the Secretary is owned by William Fry.
- General MeetingsThe annual general meeting of the Company will be held in Dublin. Notice convening the annual general meeting in each year at which the audited financial statements of the Company will be presented (together with the Directors' and auditors' reports of the Company) will be sent to Shareholders at their registered addresses not less than 21 clear days before the date fixed for the meeting. Other general meetings may be convened from time to time by the Directors in such manner as provided by Irish law.
- Material ContractsThe following contracts, some of the details of which are included in the section headed “Management and Administration of the Company”, and not being contracts entered into in the ordinary course of business, have been entered into by the Company and are, or may be material:Any other contracts subsequently entered into by the Company not being contracts entered into in the ordinary course of business which are or may be material shall be detailed in the appropriate Supplement or Supplements to this Prospectus.
- Management Agreement
	- Pursuant to the Management Agreement dated 28 February 2019 (as may be amended, assigned or novated), the Manager will be responsible for the management of each Sub-Fund and the distribution of the Shares.
	- The Manager will be entitled to receive a fee as described in “Management and Administration of the Company - Fees and Expenses”.
	- The Management Agreement may be terminated by either party on giving not less than three months prior written notice to the other party. The Management Agreement may also be terminated by either party giving notice in writing to the other party upon certain breaches or upon the insolvency of a party (or from the happening of a like event).
	- The Management Agreement provides for the Company to hold harmless and indemnify the Manager and each of its officers, directors, employees, servants, agents, shareholders and affiliates (referred to individually as an "Indemnified Person") against all actions, proceedings and claims, and against all costs, demands, liabilities, damages, losses and expenses (including, without limiting the generality of the foregoing, legal and professional fees and expenses)arising therefrom, which may be brought against, suffered or incurred by the Indemnified Person by reason of any acts or omissions in the performance of its duties under the terms of the Management Agreement (otherwise than due to the fraud, willful misfeasance, bad faith, willful default or negligence in the performance by the Indemnified Person, its servants or agents of its obligations or functions under the Management Agreement)..

- Administration Agreement
	- Pursuant to the Administration Agreement dated 10 April 1996 (as amended and restated on 22 December 2000) between the Manager and the Administrator, as amended by a supplemental administration agreement dated 7 November 2008 and as further amended by a side letter dated 24 April 2009, the Administrator will provide certain administrative, registrar and transfer agency services to the Manager. The Administrator will be entitled to receive a fee as described in “Management and Administration of the Company - Fees and Expenses”. The Administration Agreement was novated to the Manager by an agreement between the Administrator, BNY Mellon Global Management Limited and the Manager dated 1 March 2019.
	- The Administration Agreement may be terminated by either party on giving not less than 180 days prior written notice to the other party. The Administration Agreement may also be terminated by either party giving notice in writing to the other party upon certain breaches or upon the insolvency of a party (or upon the happening of a like event).
	- The Administration Agreement provides that the Manager will indemnify the Administrator for any loss suffered by the Administrator as a result of its reliance on information provided by the Manager pursuant to the Administration Agreement or complying with any properinstructions provided to the Administrator or its employees, subcontractors or agents or as a result of, or in connection with, any breach by the Manager of the terms of the Administration Agreement other than any liability arising out of bad faith, negligence or misconduct on the part of the Administrator.

- Depositary Agreement
	- Pursuant to the Depositary Agreement between the Company and the Depositary dated 1 July 2016, the Depositary was appointed as Depositary of the Company's assets. The Depositary Agreement may be terminated by either party on 90 days written notice or forthwith by notice in writing in certaincircumstances such as the insolvency of either party or unremedied breach after notice provided that the Depositary shall continue to act as Depositary until a successor Depositary approved by the Central Bank is appointed by the Company or the Company's authorisation by the Central Bank is revoked. The Depositary has the power to delegate its duties but its liability will not be affected by the fact that it has entrusted to a third party some or all of the assets in its safekeeping.

- The Depositary Agreement provides that the Depositary (which expression shall also include its directors, employees, servants, agents and any sub-custodian or securities system) shall be indemnified by the Company and held harmless from and against all or any losses, liabilities, demands, damages, costs, claims or expenses whatsoever and howsoever arising (including without limitation, reasonable legal fees on a full indemnity basis and other costs, charges and expenses incurred in enforcing or attempting to enforce this indemnity) which the Depositary may suffer or incur in acting as Depositary (including, without limitation, acting on proper instructions) other than by reason of:
	- loss of financial instruments held in custody (unless the loss has arisen as a result of an external event beyond the control of the Depositary);and/or

- the Depositary’s negligent or intentional failure to properly fulfil its obligations under the UCITS Regulations.
- Investment Advisory Agreement – BNY Mellon Investment Adviser, Inc.
- Pursuant to an Investment Advisory Agreement dated 10 December 2008 as amended by side letters dated 24 April 2009, 1 October 2010 and 20 December 2018, BNY Mellon Investment Adviser, Inc., will manage and will recommend and provide general advice to the Manager in connection with the investment and reinvestment of the assets of each Sub- Fund, save for the BNY Mellon Sterling Liquidity Fund. BNY Mellon Investment Adviser, Inc. will be entitled to receive a fee as described in “Management and Administration of the Company - Fees and Expenses”. The Investment Advisory Agreement was novated to the Manager by an agreement between BNY Mellon Investment Adviser, Inc. (previouslyknown as The Dreyfus Corporation), BNYMellon Global Management Limited and the Manager dated 1 March 2019.
- The Investment Advisory Agreement may be terminated by either party on giving not less than 90 days prior written notice to the other party. The Investment Advisory Agreement may also be terminated forthwith upon certain breaches or upon the insolvency of a party (or upon the happening of a like event).
- The Investment Advisory Agreement provides for the Manager to indemnify the Investment Adviser from all actions, proceedings and claims and against all costs, demands, liabilities, damages, losses and expenses brought against, suffered or incurred by BNY Mellon Investment Adviser, Inc. as a direct result of any acts or omission in the performance of its duties thereunder other than those arising due to the fraud, wilful misfeasance, bad faith, wilful default or negligence of BNY Mellon Investment Adviser, Inc., its officers, directors, employees, servants, agents, shareholders and affiliates.
- Investment Advisory Agreement – Insight
- Pursuant to an Investment Advisory Agreement dated 19 November 2012 (as may be amended, assigned or novated), Insight will manage and will recommend and provide general advice to the Manager in connection with the investment and reinvestment of the assets of the BNY Mellon Sterling Liquidity Fund. Insight will be entitled to receive a fee as described in “Management and Administration of the Company - Fees and Expenses”.
- The Investment Advisory Agreement may be terminated by either party on giving not less than six months prior written notice to the other party. The Investment Advisory Agreement may also be terminated forthwith upon certain breaches or upon the insolvency of a party (or upon the happening of a like event).
- The Investment Advisory Agreement provides for the Manager to indemnify, defend and hold harmless Insight from and against all actions, proceedings and claims and against all loss, costs, demands and expenses (including legal expenses) which may be brought against, suffered or incurred by Insight by reason of the performance or non-performance of its obligations under the terms of the Investment Advisory Agreement (other than by reference to any negligence, fraud, or wilful default in the performance or non-performance by Insight, or persons designated by it, of its obligations or duties thereunder).
- Notices
	- Any notice or other document required to be served upon or sent to a Shareholder shall be deemed to have been duly given if handed to him or his authorised agent, sent by pre-paid post to or left at his address as appearing on the Register and in the case of joint Shareholders if so done upon or to the first named on the Register, or sent by facsimile or electronic means to such facsimile number or electronic address as may have been provided by the Shareholder to the Company.
	- Service of a notice or document on the first named of several joint Shareholders shall be deemed an effective service on himself and the other joint Shareholders.
	- Any notice or document sent by post to or left at the registered address of a Shareholder shall notwithstanding that such Shareholder be then dead or bankrupt and whether or not the Company, the Manager or the Administrator has notice of his death or bankruptcy be deemed to have been duly served or sent and such service shall be deemed a sufficient service on or receipt by all persons interested (whether jointly with or as claiming through or under him) in the Shares concerned.
	- Any certificate or notice or other document which is sent by post to or left at the registered address of the Shareholder named therein or dispatched by the Company, the Manager or the Administrator in accordance with his instructions shall be so sent, left or dispatched at the risk of such Shareholder.
	- Any notice or other document in writing required to be served upon or sent to the Company shall be deemed to have been duly given if sent by post to the registered office of the Company or left at the registered office of the Company.

- Documents Available for InspectionCopies of the following documents will be available for inspection at any time during normal business hours on any Business Day free of charge at the offices of the Administrator in Dublin:
- the Memorandum and Articles (see paragraphs A and B above for further details);
- this Prospectus and Supplement(s);
- the most recently published annual and half- yearly reports relating to the Company;
- the material contracts referred to in paragraph 9 above;
- the Central Bank UCITS Regulations and UCITS Regulations;and
- a list of the directorships and partnerships of each of the Directors over the previous five years indicating whether such directorships or partnerships are current.

Copies of the Memorandum and Articles, the Prospectus and any Supplement thereto and the Subscription Price and Redemption Price of Shares and any annual or semi-annual reports of the Company may be obtained free of charge from the Administrator.

Translation (ENFR, 2021-12-13):
# Annexe I
## INFORMATIONS GÉNÉRALES
- Acte ConstitutifL'Acte Constitutif de la Société dispose que l'objet social principal de la Société est le placement collectif, en valeurs mobilières et/ou d'autres actifs financiers liquides prévus dans le Règlement 68 du Règlement sur les OPCVM, de capitaux levés auprès du public, en fonctionnant d'après le principe de la répartition des risques d'investissement et en donnant aux détenteurs d'Actions et d'Actions de Souscripteur (chacun un « Membre » et collectivement les « Membres ») le bénéfice des résultats de la gestion de ses fonds. Les objets sociaux de la Société sont présentés en détail à la Clause 3 des Statuts qui est disponible à la consultation au siège social de la Société.
- Statuts
	- Immatriculation, Siège et Capital Social
		- La Société a été constituée en Irlande le 8 mars 1996 sous forme de société d'investissement à capital variable et à responsabilité limitée, immatriculée sous le numéro 245903, sous le nom de « Dreyfus Offshore Funds, plc. ». » La Société a changé son nom en Dreyfus Global Funds plc le 5 novembre 1998, en Universal Liquidity Funds plc le 22 décembre 2000 et en son nom actuel le 26 février 2010.
		- Le siège social de la Société est actuellement situé au One Dockland Central, Guild Street, Dublin 1, D01E4X0, Irlande.
		- Le capital social autorisé de la Société est de 60 000 USD divisé en 60 000 Actions de Souscripteur de 1 USD chacune et500 000 000 000 actions sans valeur nominale initialement désignées actions non classées. Les actions non classées sont disponibles à l'émission en tant qu'Actions.


- Aucune partie du capital de la Société n'est proposée à l'émission au titre d'option ni n'a fait l'objet d'un accord conditionnel ou inconditionnel d'être mis sous option.
- Ni les Actions de Souscripteur, ni les actions non classées, ni les Actions de quelque catégorie ou sous-catégorie que ce soit ne seront assorties de droits de préemption.
- Droits de VoteActions de SouscripteurLes détenteurs des Actions de Souscripteur :
- disposeront d'une voix par Action de Souscripteur lors des votes ;
- n'auront droit à aucun dividende de quelque sorte que ce soit au titre de leur détention d'Actions de Souscripteurs ;
- en cas de liquidation ou de dissolution de la Société, auront droit, (après paiement aux détenteurs d'Actions d'une somme égale à la Valeur Liquidative des Actions à la date du début de la liquidation), au paiement du montant nominal libéré pour celles-ci qui sera prélevé sur les actifs de la Société, mais n'auront droit à aucun autre montant supplémentaire.


#### Actions

#### Les détenteurs d'Actions :
- disposeront d'une voix par Action lors des votes ;
- auront droit aux dividendes que les Administrateurs déclareront occasionnellement ;
- En cas de liquidation ou de dissolution de la Société, auront droit, prioritairement par rapport aux détenteurs d'Actions de Souscripteur, premièrement au paiement d'une somme égale à la Valeur Liquidative des Actions de chaque catégorie ou série détenue à la date de la liquidation, et après paiement aux détenteurs d'Actions de Souscripteur du montant nominal libéré pour celles-ci, de participer aux actifs excédentaires de la Société (le cas échéant).

Sous réserve de toute disposition spéciale concernant le droit de vote en vertu de laquelle toute Action peut être émise ou peut être détenue pour le moment, à toute assemblée générale, lors d'un vote à main levée, chaque détenteur d'Actions présent en personne ou représenté par procuration disposera d'une voix. Lors d'un vote, chaque détenteur présent comme susmentionné ou représenté par procuration disposera d'une voix pour chaque Action détenue.
Pour être acceptées, les résolutions de la Société en assemblée générale devront obtenir la majorité simple des voix émises par les Actionnaires votant en personne ou par procuration à l'assemblée lors de laquelle la résolution est proposée.
Une majorité d'au moins 75 % des suffrages exprimés par les Actionnaires présents en personne ou représentés par procuration et (ayant le droit de voter) votant aux assemblées générales est requise pour :
- modifier les Statuts ; et
- liquider la Société.
- Clauses en matière de liquidationSi la Société doit être liquidée, le liquidateur affectera les actifs de la Société, sous réserve des dispositions de la Loi de 2014 sur les sociétés (Companies Act 2014), au motif que toutpassif encouru ou imputable à un Compartiment sera libéré uniquement des actifs de ce Compartiment.


#### Le boni de liquidation distribuable entre les Membres sera alloué comme suit :
- premièrement, pour le paiement aux détenteurs d'Actions de chaque catégorie d'une somme dans la devise dans laquelle cette catégorie est libellée ou dans toute autre devise sélectionnée par le liquidateur aussi proche que possible (à un taux de change déterminé par le liquidateur) de la Valeur Liquidative des Actions de cette catégorie détenues par lesdits détenteurs respectivement à la date du début de la liquidation à condition qu'il y ait suffisamment d'actifs disponibles dans le Compartiment concerné pour permettre la réalisation dudit paiement. Dans tous les cas où, pour toute catégorie d'Actions, les actifs disponibles dans le Compartiment concerné sont insuffisants pour permettre ce paiement, il sera fait recours aux actifs de la Société (le cas échéant) qui ne font pas partie des Compartiments et non aux actifs compris dans les Compartiments.
- deuxièmement, pour le paiement aux détenteurs d'Actions de Souscripteur de montants au maximum égaux à ceux payés pour acquérir lesdites Actions de Souscripteur, prélevés sur les actifs de la Société n'étant pas compris dans un quelconque Compartiment et restant après tout recours sur ces actifs en vertu de l'alinéa (a) ci-dessus. Dans tous les cas où les actifs susmentionnés sont insuffisants pour permettre audit paiement d'être effectué intégralement, aucun recours ne sera exercé sur les actifs compris dans l'un quelconque des Compartiments ;
- troisièmement, pour le paiement aux détenteurs d'Actions de chaque catégorie de tout solde alors restant dû dans le Compartiment concerné, ce paiement étant effectué proportionnellement au nombre d'Actions détenues ;et
- quatrièmement, lors du paiement aux détenteurs de chaque catégorie d'Actions de tout solde restant et ne faisant pas partie des Compartiments, ce paiement étant effectué proportionnellement à la valeur de chaque Compartiment et au sein de chaque Compartiment à la valeur de chaque catégorie et proportionnellement au nombre d'Actions détenues dans chaque catégorie.
- Distribution en natureSi la Société est liquidée (que la liquidation soit volontaire, sous surveillance ou décidée par un tribunal compétent), le liquidateur peut, avec le pouvoir d'une résolution spéciale et de tout autre consentement requis par les Companies Acts de 2014, répartir en nature parmi les membres l'ensemble ou toute partie des actifs de la Société, que les actifs consistent ou non en biensd'un seul type, et peut à ces fins attribuer la valeur qu'il estime juste à l'une quelconque catégorie de biens, et peut déterminer comment cette répartition sera menée entre les membres de différentes catégories de membres. Le liquidateur peut, avec le même pouvoir, confier toute partie des actifs à des fidéicommissaires (trustees) dans des fiducies au profit des membres dans la mesure que le liquidateur estime, avec le même pouvoir, appropriée, et la liquidation de la Société peut être clôturée et la Société dissolue, mais de telle manière qu'aucun membre ne soit contraint d'accepter un quelconque actif au titre duquel il existe un passif. Tout membre peut charger le liquidateur de vendre pour son compte tout actif auquel il a droit. Le liquidateur peut, avec une autorité similaire, transférer tout ou partie des actifs de la Société à une société (« la Société Cessionnaire ») de façon à ce que les membres de toute catégorie d'Actions de la Société reçoivent de la part de la Société Cessionnaire des actifs ayant une valeur équivalente à leur participation dans la Société, et le liquidateur est autorisé à conclure avec la Société Cessionnaire un arrangement en vue de donner effet audit transfert.
- Modification des droits de voteLorsque le capital social est divisé en différentes catégories d'Actions, les droits de toute catégorie peuvent être modifiés ou abrogés avec l'accord écrit des détenteurs de minimum 75 % en valeur nominale des Actions en circulation de cette catégorie, ou avec l'approbation d'une résolution spéciale passée à une assemblée générale séparée des détenteurs d'Actions de cette catégorie et le quorum nécessaire sera (en l'absence d'une assemblée ajournée) de deux personnes détenant des Actions émises dans cette catégorie (et lors d'une assemblée ajournée, le quorum nécessaire sera d'une personne détenant des Actions de cette catégorie ou de son mandataire).

Les droits spéciaux attachés à toute Action de toute catégorie ne seront pas (sous réserve de dispositions contraires expresses dans les dispositions d'émission de ladite catégorie d'Actions) réputés avoir été modifiés par la création ou l'émission d'autres actions de rang égal (pari passu) à celles-ci.
- Pouvoirs en matière d'investissement et d'empruntNi les Administrateurs ni la Société ne sont autorisés à emprunter (sauf conformément aux dispositions de la rubrique « Emprunt ») ou à prêter de l'argent. La Société peut, avec l'approbation de la Banque Centrale, conclure des opérations de couverture au titre de tout Investissement afin de se protéger contre les risques de taux d'intérêt ou de change. La Société ne peut prêter de titres.
- Intérêts des Administrateurs
	- À la date du présent Prospectus, personne parmi les Administrateurs, les membres de leur famille ou les personnes liées ne disposed'un intérêt, usufruit ou autre, dans le capital social de la Société et aucune option ne leur a été accordée en ce qui concerne le capital social de la Société.

- Il n'existe aucun contrat de service en cours ou proposé entre les Administrateurs et la Société, hormis des lettres de nomination.
- Il n'existe aucun emprunt en cours fait par la Société à un Administrateur, ni aucune garantie délivrée au bénéfice d'un Administrateur.
- À l'exception de ce qui est exposé ci- dessous, aucun Administrateur n'a ou n'a eu un quelconque intérêt, direct ou indirect, dans une quelconque opération inhabituelle de par sa nature ou ses conditions, ou importante pour l'activité de la Société, et qui aurait été effectuée depuis la date d'immatriculation de la Société :
	- Greg Brisk est également un administrateur du Gestionnaire et sera réputé détenir une participation dans tout contrat conclu par la Société avec le Gestionnaire ou BBNY Mellon Investment Management EMEA Limited ; et
	- Daniel Morrissey est un associé de William Fry qui agit en tant que conseil juridique de la Société en Irlande. La totalité du capital-actions du Secrétaire est la propriété de William Fry.

- Assemblées GénéralesLes assemblées générales annuelles de la Société se tiennent à Dublin. La convocation àl'assemblée générale annuelle à laquelle les états financiers audités de la Société seront présentés (ainsi que les rapports des Administrateurs etdes auditeurs de la Société) sera envoyée aux Actionnaires, à leur adresse inscrite au Registre, au moins 21 jours francs avant la date fixée pour l'assemblée. D'autres assemblées générales peuvent être convoquées occasionnellement par les Administrateurs de la manière prévue par la loi irlandaise.
- Contrats importantsLes contrats ci-après, dont certains des détails sont inclus dans la section intitulée « Gestion et Administration de la Société », qui ne sont pas des contrats conclus dans le cours normal des affaires, ont été conclus par la Société et sont importants ou peuvent l'être :Tous les contrats conclus ultérieurement par la Société qui ne sont pas conclus dans le cours normal de l'activité, et qui sont importants ou susceptibles de l'être, seront détaillés dans le ou les Suppléments correspondants du présent Prospectus.
- Contrat de Gestion
	- En vertu du Contrat de Gestion en date du 28 février 2019, (tel qu'il peut être modifié, cédé ou nové), le Gestionnairesera responsable de la gestion de chaque Compartiment ainsi que de la distribution des Actions.

- Le Gestionnaire sera habilité à recevoir une commission décrite dans « Gestion et Administration de la Société – Commissions et frais ».
- Le Contrat de Gestion peut être résilié par l'une ou l'autre partie par notification écrite avec un préavis d'au moins trois mois adressée à l'autre. Le Contrat de Gestion peut également être résilié si l'une des parties délivre une notification écrite à l'autre, lors de certains manquements ou en cas d'insolvabilité d'une partie (ou en cas de survenance d'un fait similaire).
- Le Contrat de Gestion prévoit que la Société met hors cause et indemnise le Gestionnaire et chacun de ses dirigeants, administrateurs, employés, préposés, agents, actionnaires et affiliés (ci-après dénommés individuellement une« Personne Indemnisée ») en cas d'actions, procédures et plaintes, et en tout cas de frais, demandes, responsabilités, préjudices, pertes et débours (y compris, sans toutefois restreindre la portée générale de ce qui précède, les frais et dépenses juridiques et professionnels), qui seraient engagés contre, subis ou engagés par la Personne Indemnisée en raison de toute action ou omission dans l'exécution de sa mission en vertu des termes du Contrat de Gestion (à l'exception des conséquences de fraude, faute volontaire, mauvaise foi, manquement intentionnel ou négligence de la Personne Indemnisée ou de ses préposés ou agents à l'égard de leurs obligations ou fonctions au titre du Contrat de Gestion).
- Convention d'Administration
	- En vertu de la Convention d'administration en date du 10 avril 1996 (telle que modifiée et mise à jour le22 décembre 2000) entre le Gestionnaire et l'Agent Administratif, telle que modifiée par un contrat d'administration supplémentaire en date du7 novembre 2008, et que modifiée à nouveau par un arrangement annexe en date du 24 avril 2009, l'Agent Administratif fournira au Gestionnaire certaines prestations d'administration, d'enregistrement et d'agent de transfert. L'Agent Administratif sera habilité à recevoir une commission, décrite dans« Gestion et Administration de la Société – Commissions et frais ». La Convention d'administration a été renouvelée pour le Gestionnaire dans le cadre d'un accord entre l'Agent administratif, BNY Mellon Global Management Limited et le Gestionnaire, en date du 1er mars 2019.

- La Convention d'Administration peut être résiliée par l'une ou l'autre partie par notification écrite avec un préavis d'au moins 180 jours adressée à l'autre. La Convention d'Administration peut également être résiliée si l'une des parties délivre notification écrite à l'autre, lors de certains manquements ou en cas d'insolvabilité d'une partie (ou en cas de survenance d'un fait similaire).
- La Convention d'Administration prévoit que le Gestionnaire indemnise et dédommage l'Agent Administratif de toute perte essuyée par l'Agent Administratif due au fait de s'être fié aux informations fournies par le Gestionnaire en vertu de la Convention d'Administration ou de s'être conformé à une instruction appropriée fournie à l'Agent Administratif, ou ses employés, sous-traitants ou agents résultant ou étant liée à toute violation par le Gestionnaire des dispositions de la Convention d'Administration à l'exception de toute responsabilité due à la mauvaise foi, à la négligence ou au manquement intentionnel de l'Agent Administratif.
- Contrat de Dépositaire
- En vertu du Contrat de Dépositaire entre la Société et le Dépositaire daté du 1er juillet 2016, le Dépositaire a été nommé Dépositaire des actifs de la Société. Le Contrat de Dépositaire peut être résilié par l'une ou l'autre des parties par notification écrite avec préavis de90 jours ou par notification écrite sans préavis dans certaines circonstances, telles que l'insolvabilité de l'une ou l'autre des parties ou un manquement non corrigé après notification, étant entendu que le Dépositaire continuera d'agir en qualité de Dépositaire jusqu'à ce qu'un successeur agréé par la Banque Centrale soit nommé par la Société ou jusqu'à révocation de l'agrément de la Société par la Banque Centrale. Le Dépositaire a le pouvoir de déléguer ses devoirs mais sa responsabilité ne sera pas affectée par le fait qu'il a confié à un tiers tout ou partie des actifs qui lui sont confiés.
- Le Contrat de Dépositaire prévoit que le Dépositaire (expression qui comprend également ses administrateurs, employés, préposés, mandataires et tout sous-dépositaire ou système de valeurs mobilières) sera indemnisé par la Société et dégagé de toute responsabilité concernant toutes pertes, responsabilités, réclamations,dommages-intérêts, plaintes, frais, demandes et débours quels qu'ils soient et de quelque façon qu'ils surviennent (y compris, sans s'y limiter, les honoraires d'avocat raisonnables sur la base d'une indemnisation intégrale et les autres frais, dépenses et charges engagés pourobtenir ou tenter d'obtenir cette indemnisation) que le Dépositaire peut subir ou engager en agissant en qualité de Dépositaire (y compris, sans s'y limiter, lorsqu'il agit selon ses propres instructions) autrement qu'en raison :
- d'une perte d'instruments financiers détenus en dépôt (sauf si la perte est survenue en raison d'un événement extérieur indépendant de la volonté du Dépositaire) ;et/ou
- de l'inexécution par négligence ou intentionnelle par le Dépositaire de ses obligations aux termes du Règlement sur les OPCVM.
- Convention de Conseil en Investissements –BNY Mellon Investment Adviser, Inc.
- En vertu d'une Convention de Conseil en Investissements en date du 10 décembre 2008, dans sa version modifiée par les lettres annexes du 24 avril 2009, du 1er octobre 2010 et du 20 décembre 2018, BNY Mellon Investment Adviser, Inc., gérera et fournira des recommandations et des conseils d'ordre général au Gestionnaire, en lien avec les investissements et les réinvestissements d'actifs de chaque Compartiment, à l'exception de BNY Mellon Sterling Liquidity Fund. BNY Mellon Investment Adviser, Inc. sera habilitée à recevoir une commission, décrite à la section« Gestion et Administration de la Société- Commissions et frais ». La Convention de Conseil en Investissements a été transmise au Gestionnaire dans le cadre d'un accord entre BNY Mellon Investment Adviser, Inc. (auparavant dénommée The Dreyfus Corporation), BNY Mellon Global Management Limited et le Gestionnaire en date du 1er mars 2019.
- La Convention de Conseil en Investissements peut être résiliée par l'une ou l'autre partie par notification écrite avec un préavis d'au moins90 jours adressée à l'autre partie. La Convention de Conseil en Investissements peut également être résiliée sans préavis lors de certains manquements ou en cas d'insolvabilité d'une partie (ou en cas de survenance d'un fait similaire).
- La Convention de Conseil en Investissements prévoit que le Gestionnaire indemnise le Conseiller en Investissements en cas d'actions, procédures, plaintes et de tous coûts, revendications, dettes, dommages- intérêts, pertes et frais, formés contre, engagés ou encourus par BNY Mellon Investment Adviser, Inc. en conséquence directe de tout acte ou omission lors de l'exécution de ses obligations en vertu de la Convention de Conseil en Investissements, à l'exception de ceuxrésultant directement de cas de fraude, faute lourde, mauvaise foi, négligence ou manquement intentionnel de BNY Mellon Investment Adviser, Inc., de ses dirigeants, administrateurs, employés, serviteurs, agents, actionnaires et sociétés affiliées.
- Convention de Conseil en Investissements -Insight
- En vertu d'une Convention de Conseil en Investissements en date du19 novembre 2012 (telle que modifiée, cédée ou novée), Insight fournira des services de gestion et des recommandations et conseils d'ordre général au Gestionnaire dans le cadre de l'investissement et du réinvestissement des actifs du BNY Mellon Sterling Liquidity Fund. Insight sera habilitée à recevoir une commission, décrite à la section « Gestion et Administration de la Société - Commissions et frais ».
- La Convention de Conseil en Investissements peut être résiliée par l'une ou l'autre partie par notification écrite avec un préavis d'au moins six mois adressée à l'autre partie. La Convention de Conseil en Investissements peut également être résiliée sans préavis lors de certains manquements ou en cas d'insolvabilité d'une partie (ou en cas de survenance d'un fait similaire).
- La Convention de Conseil en Investissements prévoit que le Gestionnaire indemnise Insight en cas d'actions, procédures et plaintes et de toutes pertes, tous coûts, revendications et frais (y compris tous frais juridiques), formés contre, subis ou encourus par Insight en conséquence de tout acte ou omission lors de l'exécution de ses obligations en vertu de la Convention de Conseil en Investissements (à l'exception de ceux résultant d'une négligence, d'une fraude ou d'un manquement intentionnel d'Insight ou de personnes désignées par lui dans l'exécution ou la non-exécution de ses obligations ou missions visées dans les présentes).
- Notifications
- Toute notification ou autre document devant être remis à un Actionnaire ou lui être envoyé sera considéré comme dûment communiqué lorsqu'il est remis en main propre à lui-même ou à son mandataire autorisé, envoyé par courrier postal affranchi ou déposé à son adresse figurant dans le Registre et, en cas d'Actionnaires indivis, s'il est remis à celui dont le nom figure en premier sur le Registre, ou envoyé par télécopie ou par moyen électronique au numéro de télécopie ou à l'adresse électronique éventuellement fournie par l'Actionnaire à la Société.
- La signification d'une notification ou d'un document à celui des Actionnaires indivis dont le nom apparaît en premier sera réputée être une signification opérante pour lui et l'autre Actionnaire indivis.
- Toute notification ou document envoyé par la poste ou laissé à l'adresse enregistrée d'un Actionnaire sera réputé, nonobstant le décès ou la faillite dudit Actionnaire, et que la Société, le Gestionnaire ou l'Agent Administratif ait été notifié ou non de son décès ou de sa faillite, avoir été dûment signifié ou envoyé et cette signification sera réputée suffisante à réception par l'ensemble des personnes intéressées (soit conjointement avec l'Actionnaire ou par ses ayants-droit ou subordonnés) dans les Actions concernées.
- Tout certificat ou toute notification ou autre document envoyé par la poste ou déposé à l'adresse enregistrée de l'Actionnaire désigné dans ledit document ou expédié par la Société, le Gestionnaire ou l'Agent Administratif conformément aux instructions sera envoyé, déposé ou expédié au risque dudit Actionnaire.
- Toute notification ou autre document écrit devant être signifié à un Actionnaire ou lui être envoyé sera considéré comme dûment communiqué lorsqu'il a été envoyé par la poste au siège social de la Société ou déposé au siège social de la Société.
- Documents susceptibles d'être consultésDes exemplaires des documents énumérés ci- dessous peuvent être consultés gratuitement pendant les jours ouvrés en Irlande aux heures normales de bureau, au siège social de l'Agent Administratif à Dublin.
- L'Acte constitutif et les Statuts (voir paragraphes A et B ci-dessus pour davantage de détails) ;
- Le présent Prospectus et Supplément(s) ;
- Les rapports annuel et semestriel de la Société publiés le plus récemment ;
- Les contrats importants visés au paragraphe 9 ci-dessus ;
- Le Règlement sur les OPCVM de la Banque Centrale et le Règlement sur les OPCVM pertinent ;et
- Une liste des postes de direction et de collaboration occupés par chaque Administrateur au cours des cinq dernières années, que ces postes soient encore occupés ou non.

Des exemplaires des Statuts de la Société, du Prospectus et de tout Supplément y afférent et les Prix de Souscription et de Rachat des Actions ainsi que tout rapport annuel ou rapport semestriel de la Société peuvent être obtenus gratuitement auprès de l'Agent Administratif.