# UBS (Lux) SICAV 1
### Combined Statement of Net Assets
Assets	30.9.2019
EUR
Investments in securities, cost	411 254 671.71
| Investments in securities, unrealized appreciation (depreciation) | 	10 004 025.49	 |
| --- | --- |
| Total investments in securities (Note 1) | 421 258 697.20 |
| Cash at banks, deposits on demand and deposit accounts | 16 452 571.67 |
| Other liquid assets (Margins) | 280 268.57 |
| Receivable on subscriptions | 280 430.63 |
| Interest receivable on securities | 1 724 873.22 |
| Interest receivable on liquid assets | 166.01 |
| Receivable on dividends | 92 541.61 |
| Other receivables | 814 270.42 |
| Unrealized gain (loss) on financial futures (Note 1) | -321 247.33 |
| Unrealized gain (loss) on forward foreign exchange contracts (Note 1) | -1 807 109.88 |
| Unrealized gain (loss) on swaps (Note 1) | 470 096.37 |
| Total Assets | 439 245 558.49 |
|  |  |
| Liabilities |  |
| Bank overdraft | -119 304.29 |
| Interest payable on bank overdraft | -19.93 |
| Payable on redemptions | -958 698.06 |
| Provisions for flat fee (Note 2) | -134 236.08 |
| Provisions for taxe d’abonnement (Note 3) | -28 739.32 |
| Provisions for other commissions and fees (Note 2) | 	-65 249.87	 |
| Total provisions | -228 225.27 |
| Total Liabilities | -1 306 247.55 |
|  |  |
| Net assets at the end of the financial year | 437 939 310.94 |

UBS (Lux) SICAV 1
Annual Report as of 30 September 2019
| Combined Statement of Operations |  |
| --- | --- |
|  | EUR |
| Income | 1.10.2018-30.9.2019 |
| Interest on liquid assets | 236 427.64 |
| Interest on securities | 5 898 271.49 |
| Interest received on swaps (Note 1) | 234 548.81 |
| Dividends | 5 364 960.22 |
| Income on securities lending (Note 14) | 394 194.35 |
| Other income (Note 4) | 521 280.86 |
| Total income | 12 649 683.37 |
|  |  |
| Expenses |  |
| Interest paid on swaps (Note 1) | -29 555.93 |
| Cost on securities lending (Note 14) | -157 677.74 |
| Flat fee (Note 2) | -3 613 021.72 |
| Taxe d’abonnement (Note 3) | -129 466.91 |
| Other commissions and fees (Note 2) | -133 637.76 |
| Interest on cash and bank overdraft | -87 828.44 |
| Total expenses | -4 151 188.50 |
|  |  |
| Net income (loss) on investments | 8 498 494.87 |
|  |  |
| Realized gain (loss) (Note 1) |  |
| Realized gain (loss) on market-priced securities without options | -4 675 777.58 |
| Realized gain (loss) on yield-evaluated securities and money market instruments | -697.95 |
| Realized gain (loss) on financial futures | 4 321 860.37 |
| Realized gain (loss) on forward foreign exchange contracts | -9 971 640.99 |
| Realized gain (loss) on swaps | -224 849.36 |
| Realized gain (loss) on foreign exchange | -942 725.76 |
| Total realized gain (loss) | -11 493 831.27 |
|  |  |
| Net realized gain (loss) of the financial year | -2 995 336.40 |
|  |  |
| Changes in unrealized appreciation (depreciation) (Note 1) |  |
| Unrealized appreciation (depreciation) on market-priced securities without options | 13 894 746.84 |
| Unrealized appreciation (depreciation) on yield-evaluated securities and money market instruments | -16 228.52 |
| Unrealized appreciation (depreciation) on financial futures | 268 843.66 |
| Unrealized appreciation (depreciation) on forward foreign exchange contracts | 1 267 360.64 |
| Unrealized appreciation (depreciation) on swaps | 470 096.37 |
| Total changes in unrealized appreciation (depreciation) | 15 884 818.99 |
|  |  |
| Net increase (decrease) in net assets as a result of operations | 12 889 482.59 |

UBS (Lux) SICAV 1
Annual Report as of 30 September 2019

Translation (ENFR, 2019-09-30):
# UBS (Lux) SICAV 1
### Etat combiné des actifs nets
Actif	30.9.2019
EUR
Portefeuille-titres, cours d’achat	411 254 671.71
| Portefeuille-titres, plus-/(moins)-value non réalisée | 	10 004 025.49	 |
| --- | --- |
| Total du Portefeuille-titres (note 1) | 421 258 697.20 |
| Avoirs en banque, dépôts à vue et à terme | 16 452 571.67 |
| Autres liquidités (marges) | 280 268.57 |
| Créances sur souscriptions | 280 430.63 |
| Intérêts à recevoir sur titres | 1 724 873.22 |
| Intérêts à recevoir sur liquidités | 166.01 |
| Créances sur dividendes | 92 541.61 |
| Autres créances | 814 270.42 |
| Bénéfice/(perte) non réalisé(e) sur contrats financiers à terme (note 1) | -321 247.33 |
| Bénéfice/(perte) non réalisé(e) sur contrats de change à terme (note 1) | -1 807 109.88 |
| Bénéfice/(perte) non réalisé(e) sur swaps (note 1) | 470 096.37 |
| Total de l’Actif | 439 245 558.49 |
|  |  |
| Passif |  |
| Crédit en compte courant | -119 304.29 |
| Intérêts à payer sur crédit en compte courant | -19.93 |
| Engagements sur rachats | -958 698.06 |
| Provisions pour commission de gestion forfaitaire (note 2) | -134 236.08 |
| Provisions pour taxe d’abonnement (note 3) | -28 739.32 |
| Provisions pour autres commissions et frais (note 2) | 	-65 249.87	 |
| Total des Provisions pour frais | -228 225.27 |
| Total du Passif | -1 306 247.55 |
|  |  |
| Actif net à la fin de l’exercice | 437 939 310.94 |

UBS (Lux) SICAV 1
Rapport annuel au 30 septembre 2019
| Etat combiné des opérations |  |
| --- | --- |
|  | EUR |
| Revenus | 1.10.2018-30.9.2019 |
| Revenus d’intérêts sur liquidités | 236 427.64 |
| Intérêts sur titres | 5 898 271.49 |
| Revenus d’intérêts sur swaps (note 1) | 234 548.81 |
| Dividendes | 5 364 960.22 |
| Revenus sur prêts de titres (note 14) | 394 194.35 |
| Autres revenus (note 4) | 521 280.86 |
| Total des Revenus | 12 649 683.37 |
|  |  |
| Charges |  |
| Charges d’intérêts sur swaps (note 1) | -29 555.93 |
| Frais sur prêts de titres (note 14) | -157 677.74 |
| Commission de gestion forfaitaire (note 2) | -3 613 021.72 |
| Taxe d’abonnement (note 3) | -129 466.91 |
| Autres commissions et frais (note 2) | -133 637.76 |
| Charges d’intérêts sur liquidités et crédit en compte courant | -87 828.44 |
| Total des Charges | -4 151 188.50 |
|  |  |
| Revenus/pertes net(te)s de placements | 8 498 494.87 |
|  |  |
| Bénéfices/(pertes) réalisé(e)s (note 1) |  |
| Bénéfice/(perte) réalisé(e) sur titres évalués à la valeur de marché hors options | -4 675 777.58 |
| Bénéfice/(perte) réalisé(e) sur instruments du marché monétaire et titres évalués en fonction des rendements | -697.95 |
| Bénéfice/perte réalisé(e) sur contrats financiers à terme | 4 321 860.37 |
| Bénéfice/(perte) réalisé(e) sur contrats de change à terme | -9 971 640.99 |
| Bénéfice/(perte) réalisé(e) sur swaps | -224 849.36 |
| Bénéfice/(perte) de change réalisé(e) | -942 725.76 |
| Total des Bénéfices/(pertes) réalisé(e)s | -11 493 831.27 |
|  |  |
| Bénéfice/(perte) net(te) réalisé(e) au cours de l’exercice | -2 995 336.40 |
|  |  |
| Fluctuations de la plus-/(moins)-value non réalisée (note 1) |  |
| Plus-/(moins)-value non réalisée sur titres évalués à la valeur de marché hors options | 13 894 746.84 |
| Plus-/(moins)-value non réalisée sur instruments du marché monétaire et titres évalués en fonction des rendements | -16 228.52 |
| Plus-/(moins)-value non réalisée sur contrats financiers à terme | 268 843.66 |
| Plus-/(moins)-value non réalisée sur contrats de change à terme | 1 267 360.64 |
| Plus-/(moins)-value non réalisée sur swaps | 470 096.37 |
| Total des Fluctuations de la plus-/(moins)-value non réalisée | 15 884 818.99 |
|  |  |
| Augmentation/(diminution) nette de l’actif net issue de l’activité | 12 889 482.59 |

UBS (Lux) SICAV 1
Rapport annuel au 30 septembre 2019