OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
###### The management fee is expressed as an annual percentage of the average net asset value of each share class and is payable monthly.
- Outperformance feeIn consideration for its portfolio management activity, the Management Company may also receive outperformance fees corresponding to one of the following models:
-  Permanent HWM modelReference indicatorThe reference indicator is made up of the two following elements:
- A high water mark (HWM) corresponding to a first reference asset based on the highest NAV achieved at the end of a financial year from 31/12/2021.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### La commission de gestion est exprimée en pourcentage annuel de la valeur nette d’inventaire moyenne de chaque classe d’actions et est payable mensuellement.
- Commission de surperformanceEn rémunération de son activité de gestion de portefeuille, la Société de Gestion pourra également percevoir des commissions de surperformance correspondant à l’un des modèles suivants :
-  Modèle HWM permanentIndicateur de RéférenceL’Indicateur de Référence se compose des deux éléments suivants :
- Un high-water mark (HWM) qui correspond à un premier actif de référence basé sur la plus haute VNI atteinte à la fin d’un exercice social à partir du 31/12/2021.
###### Any positive outperformance fee is crystallised, in other word becomes payable to the Management Company:
- at the end of each financial year. However, in the case of activation or reactivation of a class, the first crystallisation of outperformance fees for this share class cannot take place (apart from redemptions) until the end of the financial year following the financial year during which the class was (re)activated,
- at the time of each redemption identified on each NAV calculation, in proportion to the number of shares redeemed. In this case, the outperformance fee provision will be reduced by the amount crystallised in this way,
- if applicable, on the closing date of a share class during a financial year.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### Toute commission de surperformance positive est cristallisée, c’est-à-dire est payable à la Société de Gestion :
- à la fin de chaque exercice social. Cependant, en cas d’activation ou de ré-activation d’une classe, la première cristallisation des commissions de surperformance concernant cette classe d’actions ne pourra s’effectuer (hors rachats) qu’à la fin de l’exercice social suivant celui durant lequel la classe a été (ré-)activée;
- lors de chaque rachat constaté à chaque calcul de VNI au prorata du nombre d’actions rachetées. Dans ce cas, la provision de commission de surperformance sera diminuée du montant ainsi cristallisé ;
- lors de la clôture éventuelle d’une classe d’actions au cours d’un exercice social.
###### Benchmark
The benchmark is the benchmark stated in the fact sheet of each affected sub-fund. A reference asset, based on a theoretical investment of assets at the rate of return of the benchmark which increases the subscription totals and proportionally reduces the redemption totals, is calculated and is compared against the NAV. In other words, a relative performance of the sub-fund compared to its benchmark is calculated.
An outperformance fee is billed when the relative performance of the NAV compared to the performance of the reference asset is positive, subject to a model to recover (or "claw back") possible future underperformances over a rolling 5 year period.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### Indice de Référence
L’Indice de Référence correspond au benchmark mentionné dans la fiche de chaque compartiment concerné. Un actif de référence, basé sur un placement théorique des actifs au taux de rendement du benchmark, qui augmente des montants de souscriptions et diminue au prorata des rachats, est calculé et sert de comparatif à la VNI. Une performance relative du compartiment par rapport à son benchmark est donc calculée.
Une commission de surperformance est facturée lorsque la performance relative de la VNI par rapport à la performance de l’actif de référence est positive, tenant compte d’un modèle de récupération d’éventuelles sous-performances antérieures, dit « claw back » » sur une période de 5 ans roulant.
###### Investors are warned that warrants and forward contracts are more volatile than the underlying shares.
- Efficient portfolio management techniquesThe sub-fund will not use securities lending transactions, reverse repurchase or repurchase agreements.
- Risk factors specific to the sub-fund and risk management
	- Risk factors specific to the sub-fund

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### L’attention de l’investisseur est attirée sur le fait que les warrants ainsi que les contrats à terme sont plus volatils que les actions sous-jacentes.
- Techniques de gestion efficace de portefeuilleLe compartiment n’aura pas recours aux opérations de prêt de titres, de prise en pension ni de mise en pension.
- Facteurs de risque spécifiques au compartiment et Risk Management
	- Facteurs de risques spécifiques au compartiment
###### Investors are warned that warrants and derivatives are more volatile than the underlying assets.
- Efficient portfolio management techniquesThe sub-fund will not use securities lending transactions, reverse repurchase or repurchase agreements.
- BenchmarkThe sub-fund is actively managed and the investment approach implies a reference to a benchmark. The benchmark used does not explicitly take sustainability criteria into account.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### L’attention de l’investisseur est attirée sur le fait que les warrants et produits dérivés sont plus volatils que les actifs sous-jacents.
- Techniques de gestion efficace de portefeuilleLe compartiment n’aura pas recours aux opérations de prêt de titres, de prise en pension ni de mise en pension.
- Indice de référenceLe compartiment est géré de manière active et le processus d'investissement du compartiment implique la référence à un indice. L’indice retenu ne prend pas explicitement en compte de critères de durabilité.
The sub-fund will seek to use discretionary management to benefit from the use of arbitrage strategies in so-called "special situations", essentially concerning equities issued by issuers located in developed countries.
This sub-fund may be appropriate for investors who wish to achieve this objective over a medium investment holding period, insofar as they are aware of, understand and are able to bear the specific risks of the sub-fund as set out below and defined in the section entitled Risk factors in the Prospectus.
- Investment policyThis sub-fund primarily uses the following assets and techniques:
- Within the scope of the implementation of the investment strategy:
	- Equities – and/or securities equivalent to equities – of companies from developed and/or emerging countries, of any capitalisation,
	- Forward contracts (futures, options and swaps) on regulated or OTC markets. These products are used for the purposes of exposure, arbitrage or hedging. The underlyings of these derivative financial instruments can be:
		- Equities and/or securities equivalent to equities
		- Equities indices
		- Currencies, for hedging purposes

Translation (ENFR, 2023-01-01):
Par le biais d’une gestion discrétionnaire, le compartiment va chercher à bénéficier de la mise en place de stratégies d’arbitrage, dites de « situations spéciales » essentiellement sur des actions émises par des émetteurs situés dans des pays développés.
Ce compartiment peut convenir à tout type d'investisseurs souhaitant poursuivre cet objectif sur un horizon d'investissement moyen terme, pour autant qu’ils soient conscients, comprennent et puissent supporter les risques spécifiques du compartiment repris ci-dessous et définis dans la partie Facteurs de risque du Prospectus.
- Politique d’investissementCe compartiment a principalement recours aux actifs et aux techniques suivants :
- Dans le cadre de la mise en œuvre de la stratégie d’investissement :
	- Actions - et/ou valeurs assimilables à des actions - de sociétés des pays développés et/ou de sociétés des pays émergents, de toute capitalisation ;
	- Contrats à terme (futures, options et swaps) sur marché réglementé ou de gré à gré. Ces produits sont utilisés dans un but d’exposition, d’arbitrage ou de couverture. Les sous- jacents de ces instruments financiers dérivés peuvent être des :
		- Actions et/ou valeurs assimilables à des actions
		- Indices d’actions
		- Devises, dans un but de couverture
- Risk factors specific to the sub-fund and risk management
	- Risk factors specific to the sub-fund
		- Risk of capital loss
		- Equity risk
		- Risk associated with derivative financial instruments
		- Merger and arbitrage risk
		- Counterparty risk
		- Arbitrage risk
		- Sustainability risk
		- Liquidity risk
		- High leverage risk
		- Interest rate risk
		- Credit risk
		- Foreign exchange risk
		- Volatility risk
		- Emerging countries risk
		- Risk of changes to the benchmark index by the index provider
		- Risk related to external factors
		- ESG investment risk
		- Hedging risk of the share classesThere is a general explanation of the various risk factors in section 8. Risk Factors in the Prospectus.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
- Facteurs de risque spécifiques au compartiment et Risk Management
	- Facteurs de risques spécifiques au compartiment
		- Risque de perte en capital
		- Risque lié aux actions
		- Risque lié aux instruments financiers dérivés
		- Risque Fusion & Arbitrage
		- Risque de contrepartie
		- Risque d’arbitrage
		- Risque de durabilité
		- Risque de liquidité
		- Risque de levier élevé
		- Risque de taux
		- Risque de crédit
		- Risque de change
		- Risque lié à la volatilité
		- Risque lié aux pays émergents
		- Risque de modification de l’indice de référence par le fournisseur de cet indice
		- Risque lié à des facteurs externes
		- Risque d’investissement ESG
		- Risque de couverture des classes d’actionsL’explication générale des différents facteurs de risques est reprise au point 8. Facteurs de Risques du Prospectus.
###### The sustainability indicators used in order to measure the achievement of environmental and social characteristics are the following:
- SDG 3 “good health and well-being”: The sub-fund seeks to invest in equities of companies from the biotechnology sector whose activities work towards the achievement of United Nations Sustainable Development Goal (SDG) 3 “good health and well-being” by responding to important and/or unmet medical needs,
- steps to ensure that there are no investments in issuers most seriously in breach of the UN Global Compact and the OECD Guidelines for Multinational Enterprises,
- steps to ensure that there are no investments in issuers exposed to controversial weapons,
- steps to ensure that there are no investments in issuers significantly exposed to the mining, transport or distribution of thermal coal,
- steps to ensure that there are no investments in issuers significantly exposed to the production and distribution of tobacco,
- measurement of the number of participations for which Candriam has voted.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### Les indicateurs de durabilité utilisés pour mesurer la réalisation des caractéristiques environnementales et sociales sont les suivants :
- ODD3 "bonne santé et bien-être": Le compartiment vise à investir dans des actions de sociétés opérant dans le secteur des biotechnologies dont les activités facilitent la réalisation des cibles de l’objectif numéro 3 des Objectifs de Développement Durable des Nations Unies (ODD) 3 "bonne santé et bien-être" en répondant à des besoins médicaux importants et/ou non satisfaits;
- s’assurer qu’il n’y a pas d’investissements dans les émetteurs qui sont le plus gravement en violation du Pacte mondial des Nations Unies ou des Principes directeurs de l’OCDE à l’intention des entreprises multinationales ;
- s’assurer qu’il n’y a pas d’investissements dans des émetteurs exposés à des armes controversées ;
- s’assurer qu’il n’y a pas d’investissements dans les émetteurs exposés de manière significative à l’extraction, au transport ou à la distribution du charbon thermique ;
- s’assurer qu’il n’y a pas d’investissements dans des émetteurs qui sont fortement exposés à la production et à la distribution du tabac;
- mesure du nombre de participations pour lesquelles Candriam a voté.
###### The sub-fund promotes environmental and social characteristics as follows:
- by seeking to avoid exposure to companies that present both significant and severe structural risks and that are the most seriously in breach of the normative principles, taking account of their practices with regard to environmental and social issues and of adherence to norms such as the UN Global Compact and the OECD’s Guidelines for Multinational Enterprises,
- by seeking to avoid exposure to companies that are significantly exposed to controversial activities such as the mining, transport or distribution of thermal coal, the production or retail of tobacco, and the production or sale of controversial weapons (anti-personnel mines, fragmentation bombs, chemical, biological, white phosphorus and or depleted uranium weapons),
- by seeking to achieve a lower carbon footprint than the benchmark.

Translation (ENFR, 2023-01-01):
###### Le Compartiment promeut les caractéristiques environnementales et sociales en :
- Visant à éviter l’exposition aux entreprises qui présentent des risques structurels à la fois importants et graves et qui sont le plus fortement en violation des principes normatifs en tenant compte des pratiques dans les questions environnementales et sociales ainsi que du respect de normes telles que le Pacte mondial des Nations Unies et les Principes directeurs de l’OCDE à l’intention des entreprises multinationales;
- Visant à éviter l’exposition à des entreprises qui sont fortement exposées à des activités controversées telles que l’extraction, le transport ou la distribution de charbon thermique, la fabrication ou la vente au détail de tabac et la production ou la vente d’armes controversées (mines antipersonnel, bombes à fragmentation, chimiques, biologiques, au phosphore blanc et à l’uranium appauvri);
- Visant à atteindre une empreinte carbone inférieure à celle de l'indice de référence.
| Unit | ISIN code | Allocation of distributable income | Curre ncy | Minimum amount of subscription | Type of subscriber | Foreign exchange risk hedging |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| initial (*) | subscriptio ns |
| C EUR | FR0010234898 | Capitalisation | EUR | 100,000.00 | None | All subscribers | Cf. risk profile |
| F EUR | FR0000974412 | Capitalisation | EUR | 10,000.00 | None | All subscribers, in particular partners of the management company or third party management companies | Cf. risk profile |
| M EUR | FR0010234914 | Capitalisation | EUR | 10,000.00 | None | Reserved for subscriptions b employees and officers of the Rothschild & Co group and UCIs managed directly or by delegation or advised by Candriam | Cf. risk profile |
| I EUR | FR0011591056 | Capitalisation | EUR | 3,000.00 | None | All subscribers, in particular institutional investors and UCIs | Cf. risk profile |
| K EUR | FR0011591049 | Capitalisation | EUR | 3,000.00 | None | All subscribers, in particular institutional investors and UCIs | Cf. risk profile |
| I USD H | FR0010922500 | Capitalisation | USD | 30,000.00 | None | All subscribers, in particular institutional investors and UCIs | Systematic against the euro |
| F USD H | FR0010501072 | Capitalisation | USD | 20,000.00 | None | All subscribers, in particular partners of the management company or third party management companies | Systematic against the euro |

Translation (ENFR, 2021-03-10):
| Part | Code ISIN | Affectation des sommes distribuables | Devis e de libellé | Montant minimum de souscription | Souscripteurs concernés | Couverture contre le risque de change |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| initiale (*) | ultérieures |
| C EUR | FR0010234898 | Capitalisation | EUR | 100 000,00 | Néant | Tous souscripteurs | Cf. profil de risque |
| F EUR | FR0000974412 | Capitalisation | EUR | 10 000,00 | Néant | Tous souscripteurs et plus particulièrement destinée aux partenaires de la société de gestion ou bien aux sociétés de gestion tierces | Cf. profil de risque |
| M EUR | FR0010234914 | Capitalisation | EUR | 10 000,00 | Néant | Réservé aux souscriptions de salariés et mandataires sociaux du groupe Rothschild & Co et aux OPC gérés directement ou par délégation ou conseillés par Candriam | Cf. profil de risque |
| I EUR | FR0011591056 | Capitalisation | EUR | 3 000,00 | Néant | Tous souscripteurs et plus particulièrement destinée aux investisseurs institutionnels et aux OPC | Cf. profil de risque |
| K EUR | FR0011591049 | Capitalisation | EUR | 3 000,00 | Néant | Tous souscripteurs et plus particulièrement destinée aux investisseurs institutionnels et aux OPC | Cf. profil de risque |
| I USD H | FR0010922500 | Capitalisation | USD | 30 000,00 | Néant | Tous souscripteurs et plus particulièrement destinée aux investisseurs institutionnels et aux OPC | Systématique contre l’euro |
| F USD H | FR0010501072 | Capitalisation | USD | 20 000,00 | Néant | Tous souscripteurs et plus particulièrement destinée aux partenaires de la société de gestion ou bien aux sociétés de gestion tierces | Systématique contre l’euro |
| Redemption amount (per investor) | Exit period (2) (in business days) |
| --- | --- |
| Up to EUR 100,000 or USD 200,000 for units in corresponding currencies: | 10 days after the date on which the redemption request is received (compulsory notice period) |
| More than EUR 100,000 or USD 200,000 and up to 1% of the total net assets of the FCP in EUR or USD for units in corresponding currencies (1): | 45 days after the date on which the redemption request is received – 25 days of compulsory notice and 20 days of incentivised notice |
| More than 1% of the total net assets of the FCP in EUR or USD for units in corresponding currencies (1): | 60 days after the date on which the redemption request is received – 25 days of compulsory notice and 35 days of incentivised notice |

Translation (ENFR, 2021-03-10):
| Montant du rachat (par investisseur) | Délai de sortie (2) (en jours ouvrés) |
| --- | --- |
| Jusqu’à 100 000 EUR ou 200 000 USD pour les parts en devises correspondantes : | 10 jours suivant la date de réception de la demande de rachat (préavis impératif) |
| Supérieur à 100 000 EUR ou 200 000 USD et jusqu’1% de l’actif net total du FCP en EUR ou USD pour les parts en devises correspondantes (1) : | 45 jours suivant la date de réception de la demande de rachat dont 25 jours de préavis impératif et 20 jours de préavis incitatif |
| Supérieur à 1% de l’actif net total du FCP en EUR ou USD pour les parts en devises correspondantes (1) : | 60 jours suivant la date de réception de la demande de rachat dont 25 jours de préavis impératif et 35 jours de préavis incitatif |
| Maximum charges payable by investors and collected upon subscription or redemption* | Calculation basis | Rate incl. taxes max. |
| --- | --- | --- |
| Subscription fee not retained by the UCI | NAV x number of units | Maximum 3% (Except M EUR units: Maximum 5% |
| Subscription fee retained by the UCI | NAV x number of units | None |
| Redemption fee not retained by the UCI | NAV x number of units | None |
| Redemption fee retained by the UCI | NAV x number of units | 0% - or 8% if the incentivised notice period for redemptions is not respected (see the section about subscription and redemption conditions). |

Translation (ENFR, 2021-03-10):
| Frais maximums à la charge de l’investisseur, prélevés lors des souscriptions et des rachats* | Assiette | Taux TTC max. |
| --- | --- | --- |
| Commission de souscription non acquise à l’OPC | VL x Nombre de parts | 3% maximum (Sauf part M EUR : 5% maximum) |
| Commission de souscription acquise à l’OPC | VL x Nombre de parts | Néant |
| Commission de rachat non acquise à l’OPC | VL x Nombre de parts | Néant |
| Commission de rachat acquise à l’OPC | VL x Nombre de parts | 0% - ou 8% dans le cas où le préavis de rachat incitatif n’est pas respecté (voir rubrique conditions de souscription et de rachat). |
| Charges billed to the FCP | Calculation basis | Rate/maximum amount incl. taxes |
| --- | --- | --- |
| Financial management charges and administration charges external to the Management Company | Net assets | C EUR units:	1.50% F EUR units:	1.80% K EUR units:	0.80% I EUR units:	1% M EUR units:	1% I USD H units:	1.00% F USD H units:	1.80% |
| Maximum indirect charges: Management charges Fees - Subscription:

Translation (ENFR, 2021-03-10):
| Frais facturés au FCP | Assiette | Taux / Montant TTC* maximum |
| --- | --- | --- |
| Frais de gestion financière et frais administratifs externes à la Société de Gestion | Actif net | Part C EUR :	1,50% Part F EUR :	1,80% Part K EUR :	0,80% Part I EUR :	1% Part M EUR :	1% Part I USD H :	1,00% Part F USD H :	1,80% |
| Frais indirects maximum : frais de gestion Commissions - Souscription :
### "Long only" strategies aim to take directional positions on all asset classes and particularly on equities. Share of the assets: between 0 and 20%.
The strategies and the underlying UCIs or investment funds are selected in a structured process managed in-house by Candriam, with no outsourcing of management or oversight. This process always takes place in the context of the macroeconomic analysis of financial markets. It introduces quantitative and qualitative criteria into the selection of strategies and underlying UCIs and investment funds.
The investment decisions made for this fund do not consistently include sustainability risks in the selection of assets. Nevertheless, sustainability risks may be considered on a discretionary basis when a financial instrument is selected or sold.
The fund's management process is based on the selection of investment funds. These funds might not take account of the principal negative repercussions on sustainability as defined by the Management Company, and negative repercussions on sustainability are not taken into account in investment decisions.
- 
### Instruments used:
	- EquitiesOccasionally and on an ancillary basis, the FCP may also invest directly in French or international transferable securities in order to respond in an ad hoc way to a lack of opportunities to invest in UCITS, AIFs or investment funds that correspond to the FCP's management objectives.

Translation (ENFR, 2021-03-10):
### Les stratégies « long only » visent à prendre des positions directionnelles sur toutes classes d’actifs et plus particulièrement sur les actions. Part de l’actif : de 0 à 20%.
Les stratégies et les OPC ou fonds d’investissement sous-jacents sont sélectionnés au moyen d’un processus structuré, géré en interne par Candriam, sans délégation extérieure de la gestion ou du contrôle. Ce processus s’inscrit en permanence dans l’analyse macro-économique des marchés financiers. Il fait intervenir des critères quantitatifs et qualitatifs dans la sélection des stratégies et des OPC ou fonds d’investissement sous-jacents.
Les décisions d’investissement prises dans le cadre de ce fonds n’intègrent pas de manière systématique les risques en matière de durabilité dans le cadre de la sélection des actifs. Néanmoins, de manière discrétionnaire les risques de durabilité pourront être considérés lors de la sélection ou cession d’un instrument financier.
Le processus de gestion du fonds est basé sur la sélection de fonds d’investissements, ces fonds peuvent ne pas prendre en compte les principales incidences négatives sur la durabilité telles que définies par la Société de Gestion, les incidences négatives sur la durabilité ne sont pas prises en compte dans les décisions d’investissement.
- 
### Instruments utilisés :
	- ActionsLe FCP pourra aussi occasionnellement et à titre accessoire investir directement dans des valeurs mobilières françaises ou internationales, pour faire face ponctuellement à une insuffisance d’opportunités d’investissement dans des OPCVM, FIA ou fonds d’investissement correspondant aux objectifs de gestion du FCP.