Upon request of the investor, the Management Company or its agents shall disclose the corresponding amount of the rebates free of charge.
All taxes levied on the income and assets of the Company, particularly the taxe d’abonnement, will also be borne by the Company.
For purposes of general comparability with fee rules of different fund providers that do not have a flat fee, the term “maximum management fee” is set at 80% of the flat fee.
For share class “I-B”, a fee is charged to cover the costs of fund administration (comprising the costs of the Company, the admin- istrative agent and the Depositary). The costs for asset management and distribution are charged outside of the Company under a separate contract concluded directly between the investor and UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised representatives.
Costs relating to the services performed for share classes I-X, K-X and U-X for asset management, fund administration (comprising the costs of the Company, the administrative agent and the Depositary) and distribution are covered by the compensation to which UBS Asset Management Switzerland AG is entitled to under a separate contract with the investor.
Costs relating to the services to be performed for share classes “K-B” for asset management purposes are covered by the com- pensation to which UBS Asset Management Switzerland AG or one of its authorised distribution partners is entitled under a separate contract with the investor.
All costs that can be allocated to specific sub-funds will be charged to those sub-funds.
Costs that can be attributed to individual share classes will be charged to these share classes. If costs are incurred in connection with several or all sub-funds/share classes, however, these costs will be charged to these sub-funds/share classes in proportion to their relative net asset values.
With regard to sub-funds that may invest in other UCIs or UCITS under the terms of their investment policies, fees may be incurred both at the level of the sub-fund as well as at the level of the relevant target fund.
The management fees (excluding performance fees) of the target fund in which the assets of the sub-fund are invested may amount to a maximum of 3.00%, taking into account any trailer fees.
Should a sub-fund invest in units of funds that are managed directly or by delegation by the Management Company or by another company linked to the Management Company through common management or control or through a substantial direct or indirect holding, no issue or redemption charges may be charged to the investing sub-fund in connection with these target fund units.
Details of the Company’s ongoing costs (or ongoing charges) can be found in the KIDs.
Information for shareholders

Translation (ENFR, 2023-03-01):
La Société de gestion ou ses mandataires divulgueront gratuitement le montant des remises sur demande de l'investisseur. La Société supporte également tous les impôts prélevés sur ses actifs et revenus, notamment la taxe d’abonnement.
Aux fins de comparaison générale avec les règles de rémunération de différents fournisseurs de Fonds n’appliquant pas de commission de gestion forfaitaire, la commission de gestion maximale correspond à 80% de la commission forfaitaire de gestion.
Pour la catégorie d’actions « I-B », une commission couvrant les frais d’administration du fonds (qui incluent les frais propres à la Société, à l’agent administratif et au Dépositaire) est prélevée. Les frais de gestion et de distribution des actifs sont facturés en dehors de la Société en vertu d'un contrat distinct conclu directement entre l'investisseur et UBS Asset Management Switzerland AG ou l'un de ses représentants autorisés.
Pour les catégories d’actions « I-X », « K-X » et « U-X », les frais relatifs aux prestations à fournir en ce qui concerne la gestion des actifs et l’administration du Fonds (qui inclut les frais propres à la Société, à l’agent administratif et au Dépositaire) ainsi que la commerciali- sation sont acquittés via les rémunérations dues à UBS Asset Management Switzerland AG en vertu d’un contrat distinct conclu avec l’investisseur.
Pour les catégories d’actions « K-B », les frais relatifs aux prestations à fournir en ce qui concerne la gestion des actifs sont acquittés via les rémunérations dues à UBS Asset Management Switzerland AG ou à l’un de ses distributeurs agréés en vertu d’un contrat distinct conclu avec l’investisseur.
Tous les frais pouvant être imputés avec précision à des compartiments individuels leur sont portés en compte.
Les coûts qui peuvent être attribués à des catégories d'actions individuelles seront imputés à ces catégories d'actions. Lorsque des frais se rapportent à plusieurs ou à l’ensemble des compartiments/catégories d’actions, ils sont imputés aux compartiments/catégories d’ac- tions concerné(e)s au prorata de leur valeur nette d’inventaire.
Pour les compartiments qui, aux termes de leur politique de placement, peuvent investir dans d’autres OPC ou OPCVM existants, des
frais peuvent être prélevés à la fois au niveau du compartiment et du fonds cible concerné.
A cet égard, la commission de gestion (hors commission de performance) du fonds cible, dans lequel est investi l’actif du compartiment, peut s’élever jusqu’à 3,00%, sous réserve d’éventuelles rétrocessions.
Si un compartiment investit dans des parts de fonds qui sont gérés directement ou par délégation par la Société de gestion ou par une autre société liée à la Société de gestion dans le cadre d'une gestion ou d'un contrôle commun ou d'une participation directe ou indirecte importante, aucuns frais d'émission ou de rachat ne peuvent être imputés au compartiment investisseur en relation avec ces parts de fonds cibles.
Des informations détaillées sur les coûts récurrents (ou frais courants) de la Société sont disponibles dans les DIC.
Informations destinées aux actionnaires