OVHaiLLM/Flipper huggingface dataset:
3 Selection of sectors and issuers
Sectors and issuers (public and private) are selected by a credit committee composed of the management risk control team and credit analysts team.
This committee defines a list of issuers that the money market management team may use for investment. This list also sets an investment limit per issuer.
4 Stock selection and positioning on the yield curve
Once the list of authorised issuers has been produced, the money market management team selects the financial instruments based on:
- their liquidity
- their profitability
- their credit quality
- their sensitivityIn terms of interest rate risk, the weighted average maturity (WAM) of the portfolio is limited to six months.

Translation (ENFR, 2020-03-31):
3 Sélection des secteurs et émetteurs
La sélection des secteurs et émetteurs (publics et privés) est déterminée en comité de crédit composé de l’équipe de contrôle des risques de gestion et de l’équipe des analystes crédit.
Ce comité définit une liste d’émetteurs qui pourront être utilisés comme support d’investissement par l’équipe de gestion monétaire. Cette liste fixe également une limite d’investissement par émetteur.
4 Sélection des valeurs et positionnement sur la courbe des taux
A la suite de l’élaboration de la liste des émetteurs autorisés, l’équipe de gestion monétaire sélectionne les instruments financiers en fonction :
- de leur liquidité,
- de leur rentabilité,
- de la qualité de crédit
- de leur sensibilitéEn termes de risque de taux, la Weighted Average Maturity (WAM) du portefeuille est limitée à 6 mois.
The SICAV may invest up to 20% of its net assets in securities issued by companies whose registered office is located in an emerging country.
The portfolio invests in securities with high credit quality.
The manager is responsible for checking that the money market instruments in which the SICAV invests are of high quality by using an internal process to appraise their credit quality.
The manager has internal methods for evaluating credit risk when selecting securities for the SICAV and does not exclusively or systematically use the ratings issued by rating agencies.
External ratings are used to make an overall assessment of the credit quality of an issue or issuer on which the manager bases their own convictions when selecting securities.
The SICAV is managed within an interest rate sensitivity range of 0 to 0.5.
The SICAV may invest on an ancillary basis in bonds, negotiable debt securities and medium-term negotiable securities not traded on regulated markets. These securities must comply with eligibility criteria set out in (EU) regulation 2017/1131.
- Units or shares of UCITS, AIFs or foreign investment funds:The SICAV may invest up to 9.99% of its net assets:
- in units or shares of French and/or European UCITS classified as "Short-term and/or standard monetary funds", in accordance with Regulation (EU) 2017/1131.

Translation (ENFR, 2020-03-31):
La SICAV peut investir jusqu’à 20 % maximum de l’actif net en titres émis par des sociétés dont le siège social est situé dans un pays émergent.
Le portefeuille est investi dans des titres de haute qualité de crédit.
Le gestionnaire s’assure que les instruments du marché monétaire dans lesquels la SICAV investit soient de haute qualité selon un processus interne d’appréciation de la qualité de crédit.
Le gestionnaire dispose de moyens internes d’évaluation des risques de crédit pour sélectionner les titres de la SICAV et ne recourt pas exclusivement ou systématiquement aux notations émises par des agences de notation.
L’utilisation des notations externes participe à l’évaluation globale de la qualité de crédit d’une émission ou d’un émetteur sur laquelle se fonde le gestionnaire pour définir ses propres convictions en matière de sélection des titres.
La SICAV est gérée à l’intérieur d’une fourchette de sensibilité aux taux d'intérêt de 0 à 0,5.
La SICAV peut investir à titre accessoire en obligations, titres de créances négociables et titres négociables à moyen terme non négociés sur des marchés réglementés. Ces titres devront respecter les critères d’éligibilité imposés par le règlement (UE) 2017/1131.
- Parts ou actions d’OPCVM, de FIA ou de fonds d’investissement étrangers :La SICAV peut investir jusqu’à 9,99% de son actif net :
- en parts ou actions d’OPCVM français, et/ou européens de classifications « Fonds monétaire court terme et/ou standard », conformes au règlement (UE) 2017/1131.
All of these instruments may be used to hedge the portfolio against interest rate and/or exchange risk. The SICAV does not use total return swaps (TRS).
As these financial instruments are entered into with counterparties selected by the sub-investment manager, these counterparties may therefore be companies affiliated to the BNP Paribas Group.
The eligible counterparty (counterparties) has (have) no influence over the composition or management of the SICAV's portfolio.
- SECURITIES WITH EMBEDDED DERIVATIVES:To achieve its management objective, the SICAV may also invest in financial instruments that embed the following derivatives: puttable securities in order to reduce the WAL of the portfolio, provided that the conditions set out under Regulation (EU) 2017/1131 are adhered to.

Translation (ENFR, 2020-03-31):
L’ensemble de ces instruments peut être utilisé pour couvrir le portefeuille contre les risques de taux et/ou de change. La SICAV n’a pas recours à des contrats d’échange sur rendement global (« Total Return Swap »).
Ces instruments financiers sont conclus avec des contreparties sélectionnées par le gestionnaire financier par délégation, elles pourront être des sociétés liées au Groupe BNP Paribas.
La ou les contreparties éligibles ne dispose(nt) d’aucun pouvoir sur la composition ou la gestion du portefeuille de la SICAV.
- TITRES INTEGRANT DES DERIVES :Pour réaliser son objectif de gestion, la SICAV peut également investir sur les instruments financiers intégrant des dérivés suivants : les titres « puttables » afin de réduire la WAL du portefeuille, sous réserve du respect des conditions prévues dans le règlement (UE) 2017/1131.
These deposits are made in line with the conditions set forth in Article 12 of Regulation (EU) 2017/1131.
- CASH BORROWINGS:None. However, in the event of an exceptional redemption, the SICAV may become temporarily in debit without this position being related to an act of management. This account deficit will be absorbed as quickly as possible and in the best interest of investors.
- TEMPORARY PURCHASES AND SALES OF SECURITIES:For cash management purposes, the SICAV may use up to 100% of its net assets for repurchase agreements and up to 10% of its net assets for reverse repurchase agreements.

Translation (ENFR, 2020-03-31):
Ces dépôts sont effectués dans les conditions prévues par l’article 12 du règlement (UE) 2017/1131.
- EMPRUNTS D’ESPECES :Néant. Toutefois, en cas de rachat exceptionnel, la SICAV peut se retrouver débiteur de façon temporaire et sans que cette position ne soit liée à un acte de gestion. La situation débitrice sera résorbée au plus vite et dans le meilleur intérêt des porteurs.
- OPERATIONS D’ACQUISITION ET CESSION TEMPORAIRES DE TITRES :Pour la gestion de ses liquidités, la SICAV peut recourir dans la limite de 100% de son actif net à des prises en pension et dans la limite de 10% de son actif net à des mises en pension.
These transactions will be entered into with counterparties selected by the delegated financial manager from among those institutions whose registered office is located in an OECD or European Union member country referred to in R.214-19 of the French Monetary and Financial Code. They may be conducted with companies affiliated to the BNP Paribas Group. The counterparties must be of high credit quality.
Additional information relating to compensation can be found in the "Commissions and Fees" section of the prospectus.
- INFORMATION RELATING TO THE UCITS' COLLATERAL:To guard against counterparty default, temporary purchases and sales of securities and transactions on over-the-counter derivatives may involve the pledging of securities and/or cash as collateral, and the depositary will hold these securities and/or this cash in segregated accounts.

Translation (ENFR, 2020-03-31):
Ces opérations seront conclues avec des contreparties sélectionnées par le gestionnaire financier par délégation parmi les établissements ayant leur siège social dans un pays membre de l’OCDE ou de l’Union européenne mentionnés au R.214-19 du code monétaire et financier. Elles pourront être effectuées avec des sociétés liées au Groupe BNP Paribas. Les contreparties devront être de haute qualité de crédit.
Des informations complémentaires relatives à la rémunération figurent à la rubrique « commissions et frais » du prospectus.
- INFORMATIONS RELATIVES AUX GARANTIES FINANCIERES DE L’OPCVM :Afin de se prémunir d’un défaut d’une contrepartie, les opérations d’acquisitions et cessions temporaires de titres ainsi que les opérations sur instruments dérivés négociés de gré à gré, peuvent donner lieu à la remise de garanties financières sous la forme de titres et/ou d’espèces qui sont conservées dans des comptes ségrégués par le dépositaire.
Since there is not yet a marketplace method to assess the impact of the physical risks of climate change, BNPP AM is unable to fully assess its exposure to such risks. For this reason, we are co-financing the development of an innovative methodology and tool, Climate Risk & Impact Screening (CRIS), launched at the initiative of Carbon 4. This assessment method will ultimately allow us to objectively assess our exposure to the physical risks of climate change.
INFORMATION ON THE MANAGEMENT COMPANY'S REMUNERATION POLICY
Qualitative aspects of remuneration
Information regarding the remuneration policy applicable to the 2019 financial year is available on request from the management company: BNP PARIBAS ASSET MANAGEMENT France – TSA 47000 – 75318 Paris Cedex 09, France. In addition, detailed information regarding the management company's remuneration policy is available online at http://www.bnpparibas-am.com/en/footer/remuneration-policy/.
Quantitative aspects of remuneration
Quantitative information regarding remuneration is outlined below, as required by Article 22 of the AIFM Directive (Directive 2011/61/EU of 8 June 2011) and by Article 69-3 of the UCITS V Directive (Directive 2014/91/EU of 23 July 2014), in a format that complies with the recommendations of the AFG (Association Française de Gestion — French asset management association)

Translation (ENFR, 2020-03-31):
Dans la mesure où il n’existe pas encore à ce jour de méthode de place permettant d’évaluer l’impact des risques physiques du changement climatique, BNPP AM se trouve dans l’incapacité d’évaluer de manière exhaustive son exposition à ce type de risques. C’est pour cette raison que nous sommes co-financeurs du développement d’une méthodologie innovante et d’un outil, Climate Risk & Impact Screening (CRIS), lancés à l’initiative de Carbone 4. Cette méthode d’évaluation nous permettra d’évaluer à terme notre exposition aux risques physiques du changement climatique de manière objective.
INFORMATIONS SUR LA POLITIQUE DE REMUNERATION EN VIGUEUR AU SEIN DE LA SOCIETE DE GESTION
Eléments qualitatifs de rémunération
L’information sur la politique de rémunération, applicable durant l’exercice comptable 2019, est disponible sur demande formulée auprès de la société de gestion : BNP PARIBAS ASSET MANAGEMENT France - TSA 47000 -75318 Paris cedex
09. Des informations descriptives de la politique de rémunération de la société de gestion sont également disponibles sur le site internet http://www.bnpparibas-am.com/fr/politique-de-remuneration/ .
Eléments quantitatifs de rémunération
Ci-dessous, les informations quantitatives sur les rémunérations, telles qu’elles sont requises par l’article 22 de la directive AIFM (Directive 2011/61/UE du 8 juin 2011) et par l’article 69-3 de la directive OPCVM V (Directive 2014/91/UE du 23 juillet 2014), dans un format conforme aux préconisations de l’association de Place AFG (Association Française de Gestion)
###### SECOND RESOLUTION
The Shareholders' Meeting approved the allocation and distribution of income for the financial year ended 31 March 2020, as proposed by the Board of Directors.
The Shareholders’ Meeting, having approved the net income for the financial year at (€24,522,952.29), and the income at (€15,555,637.80), set the amount of the distributable sums at (€15,555,637.80) and decided to record this amount in the share capital.
- for "I" class C shares, the results are fully capitalised in accordance with the Prospectus and Articles of Incorporation of the SICAV.
- for the "I" class D shares, during the three previous financial years, the amounts of the dividends relating to this class of shares were respectively:
- €0.00 per share for the financial year 2017
- €0.00 per share for the financial year 2018
- €0.00 per share for the financial year 2019

Translation (ENFR, 2020-03-31):
##### DEUXIEME RESOLUTION
L’Assemblée générale ordinaire approuve la répartition et l’affectation des résultats de l’exercice clos le 31 mars 2020, telles qu’elles sont proposées par le Conseil d’administration.
L’Assemblée générale ordinaire, après avoir arrêté le résultat net de l’exercice à (24 522 952,29) euros, et le résultat à (15 555 637,80) euros, arrête le montant des sommes distribuables à (15 555 637,80) euros et décide d’inscrire ce montant au capital.
- pour la catégorie d’actions « I » de classe C, les résultats sont entièrement capitalisés conformément au prospectus et statuts de la SICAV.
- pour la catégorie d’actions « I » de classe D, au cours des trois exercices précédents les montants des dividendes afférents à cette catégorie d’actions ont été respectivement de :
- 0,00 euros par action au titre de l’exercice 2017
- 0,00 euros par action au titre de l’exercice 2018
- 0,00 euros par action au titre de l’exercice 2019
###### THIRD RESOLUTION
The Shareholders' Meeting approved the allocation and distribution of realised capital gains and losses net of costs for the financial year ended 31 March 2020, as proposed by the Board of Directors.
The Shareholders’ Meeting set at (€23,303,587.22) the amount of net realised capital losses for the financial year for the "I" class of shares and decided to record this amount in the capital.
In accordance with legal provisions, it should be noted that no capital gains have been paid in the last three financial years.

Translation (ENFR, 2020-03-31):
##### TROISIEME RESOLUTION
L’Assemblée générale ordinaire approuve l’affectation et la répartition des plus et moins-values réalisées, nettes de frais au cours de l’exercice au 31 mars 2020, telles qu’elles ont été proposées par le Conseil d’administration.
L’Assemblée générale ordinaire arrête à (23 303 587,22) euros le montant des moins-values nettes réalisées de l’exercice, pour la catégorie d’actions « I » et décide d’inscrire ce montant au capital.
Conformément aux dispositions légales il est rappelé qu’aucune distribution de plus-value n’est intervenue au cours des trois derniers exercices.
Only good quality market data shall be used and such data shall be assessed on the basis of all of the following factors:
- the number and quality of counterparties
- the volume and turnover in the market of the asset of the sub-fund
- the issue size and the portion of the issue that the sub-fund plans to buy or sellUnlisted securities or securities not traded on a stock exchange or another regulated market which functions in a regular manner is recognized and accessible to the public, shall be valued on the basis of the probable sale price estimated in a prudent and bona fide manner by a qualified professional appointed for this purpose by the Board of Directors.

Translation (ENFR, 2021-05-31):
L'évaluation de toutes les valeurs cotées en bourse ou négociées sur tout autre marché réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu et accessible au public, est basée sur le dernier cours de clôture connu au jour d'évaluation et, si les valeurs concernées sont négociées sur plusieurs marchés, elle est basée sur le dernier cours de clôture connu sur le marché principal de ces valeurs. Si ce cours n'est pas représentatif, l'évaluation se basera sur le prix de vente probable, estimé avec prudence et en toute bonne foi par le Conseil d’Administration.
Seules des données de marché de bonne qualité seront utilisées et évaluées sur la base de l’ensemble des facteurs suivants :
- le nombre et la qualité des contreparties
- le volume et la rotation du marché des actifs du compartiment
- la taille de l’émission et la part de ladite émission que le compartiment entend acheter ou vendreLes valeurs non cotées ou qui ne sont pas négociées en bourse ou sur tout autre marché réglementé, en fonctionnement régulier, reconnu et accessible au public, sont évaluées sur la base du prix de vente probable calculé avec prudence et en toute bonne foi par un spécialiste qualifié désigné à cet effet par le Conseil d'Administration.
Note 3 - Management fees (maximum per annum)
Management fees are calculated and deducted monthly from the average net assets of a sub-fund, share category, or share class, are paid to the Management Company and serve to cover remuneration of the asset managers and also distributors in connection with the marketing of the Company's stock.
The management fees applicable to the "Classic" category are applicable to all share sub-categories and classes with the word "Classic" in their denomination.
The management fees applicable to the "I" category are applicable to all share sub-categories and classes with the word "I" in their denomination.
The management fees applicable to the "Privilege" category are applicable to all share sub-categories and classes with the word "Privilege" in their denomination.
The management fees applicable to the "S" category are applicable to all share sub-categories and classes with the word "S" in their denomination.
The management fees applicable to the "UT3" category are applicable to all share sub-categories and classes with the word "UT3" in their denomination.
No management fee is applied to the "X" class.

Translation (ENFR, 2021-05-31):
### Note 3 - Commissions de gestion (maximum par an)
Les commissions de gestion sont calculées et déduites mensuellement des actifs nets moyens d'un compartiment ou d'une catégorie ou classe d'actions, elles sont payées à la Société de Gestion et servent à couvrir la rémunération des gestionnaires d'actifs et des distributeurs au titre de la commercialisation des actions de la Société.
La commission de gestion applicable à la catégorie « Classic » s'applique à toutes les sous-catégories et classes d'actions incluant le terme « Classic » dans leur dénomination.
La commission de gestion applicable à la catégorie « I » s'applique à toutes les sous-catégories et classes d'actions incluant le terme « I » dans leur dénomination.
La commission de gestion applicable à la catégorie « Privilege » s'applique à toutes les sous-catégories et classes d'actions incluant le terme « Privilege » dans leur dénomination.
La commission de gestion applicable à la catégorie « S » s’applique à toutes les sous-catégories et classes d’actions incluant la lettre « S » dans leur dénomination.
La commission de gestion applicable à la catégorie « UT3 » s'applique à toutes les sous-catégories et classes d'actions incluant le terme « UT3 » dans leur dénomination.
Aucune commission de gestion ne s’applique à la classe « X ».
Dividends are subject to income tax at a personal tax rate.
Capital gains made on the sale of shares are not subject to income tax if the shares are held for a period of over six months, except in the case of resident shareholders holding over 10% of the shares of the Company.
- Non-residents of the Grand Duchy of LuxembourgIn principle, according to current law and in the event that the provisions of Directive 2011/16 as specified in item c) below do not apply:
- the dividends earned and the capital gains made on the sale of shares by non-residents are not subject to withholding tax;
- the capital gains made by non-residents on the sale of shares are not subject to Luxembourg income tax.

Translation (ENFR, 2021-05-31):
Les dividendes sont soumis à l’impôt sur les revenus selon un taux applicable aux particuliers.
Les plus-values issues de la vente d'actions ne sont pas soumises à l'impôt sur les revenus si les actions sont détenues pendant plus de six mois, sauf dans le cas de résidents détenant plus de 10% des actions de la Société.
- Non-résidents du Grand-Duché de LuxembourgEn principe, conformément à la législation en vigueur et si les dispositions de la Directive européenne 2011/16, point c), ne s'appliquent pas :
- les dividendes et les plus-values issus de la vente d'actions par des non-résidents ne sont soumis à aucune retenue à la source ;
- les plus-values issues de la vente d'actions par des non-résidents ne sont soumises à aucun impôt sur les revenus au Luxembourg.
The combined statement of net assets and the combined statement of changes in net assets for the financial year ended 31st December 2020 have not been adjusted to exclude the impact of the foregoing cross-investments.
The combined Net Asset Value excluding the amount of investments in the sub-funds referred to above amounts to USD 1,835,266,840.
- Valuation of each sub-fund’s portfolioTransferable securities admitted to an official Exchange listing or traded on another regulated market are valued on the basis of the last available price in Luxembourg on the valuation day. If these securities are traded on several markets, the main market’s last available price will be applied.

Translation (ENFR, 2020-12-31):
* Voir Note 1
L’État consolidé des actifs nets et l’État consolidé des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au 31 décembre 2020 n’ont pas été ajustés pour exclure l’impact des investissements croisés qui précèdent.
La Valeur nette d’inventaire consolidée excluant le montant des investissements dans les compartiments mentionnés ci-dessus s’élève à 1.835.266.840 USD.
95
Notes aux états financiers au
31 décembre 2020	
- Évaluation du portefeuille-titres de chaque compartimentLes valeurs mobilières admises à la cote officielle d’une bourse de valeurs ou négociées sur un autre marché réglementé sont évaluées sur base du dernier cours connu à Luxembourg le jour d’évaluation. Si ces valeurs sont traitées sur plusieurs marchés, le dernier cours connu du marché principal sera appliqué.
###### Note 4 − Subscription tax
The SICAV is governed by Luxembourg tax laws.
Pursuant to the legislation and regulations currently in force, the SICAV is subject in Luxembourg to an annual tax of 0.05%, the subscription tax, payable quarterly and calculated on each of the SICAV sub-funds’ net assets at the end of each quarter.
This tax is limited to 0.01% of the asset value for share classes reserved to institutional investors.
No additional tax is due on the assets held in units of other Ucits which are already subject to this tax in Luxembourg.

Translation (ENFR, 2020-12-31):
###### Note 4 − Taxe d’abonnement
La SICAV est régie par les lois fiscales luxembourgeoises.
En vertu de la législation et des règlements en vigueur actuellement, la SICAV est soumise au Luxembourg à une taxe annuelle de 0,05% payable trimestriellement et calculée sur l’actif net de chaque compartiment de la SICAV à la fin de chaque trimestre.
Cette taxe se limite à 0,01% de la valeur de l’actif pour les classes d’actions réservées à des investisseurs institutionnels.
Aucune taxe d’abonnement n’est due sur les avoirs que la SICAV détient dans des parts d’autres OPCVM déjà soumis à cette taxe au Luxembourg.