# UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD)
| Most important figures |  |
| --- | --- |
|  | ISIN | 30.11.2019 | 31.5.2019 | 31.5.2018 |
| Net assets in USD |  | 961 255 295.32 | 929 172 597.46 | 1 113 314 407.72 |
| Class F-acc 1 | LU1289529007 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | - | - | 5 339.0000 |
| Net asset value per share in USD |  | - | - | 127.81 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | - | - | 127.64 |
| Class (CHF hedged) F-acc | LU1289529189 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 5 924.2670 | 5 924.2670 | 31 512.9450 |
| Net asset value per share in CHF |  | 127.44 | 119.12 | 120.73 |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 127.44 | 119.12 | 120.57 |
| Class (EUR hedged) F-acc | LU1308715694 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 10 256.8940 | 10 256.8940 | 10 129.9640 |
| Net asset value per share in EUR |  | 121.67 | 113.53 | 114.68 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 121.67 | 113.53 | 114.53 |
| Class I-A1-8%-mdist | LU1511577857 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 302 318.0530 | 302 318.0530 | 249 171.7950 |
| Net asset value per share in USD |  | 94.44 | 90.51 | 96.22 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 94.44 | 90.51 | 96.09 |
| Class I-A1-acc | LU1468494312 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 133 343.5680 | 141 717.2770 | 107 027.7110 |
| Net asset value per share in USD |  | 123.52 | 113.78 | 111.69 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 123.52 | 113.78 | 111.54 |
| Class (GBP hedged) I-A1-UKdist 3 | LU1966677178 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 84 679.6490 | - | - |
| Net asset value per share in GBP |  | 102.02 | - | - |
| Issue and redemption price per share in GBP 2 |  | 102.02 | - | - |
| Class I-A2-8%-mdist | LU1479460237 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 521 681.2380 | 715 081.3030 | 915 081.3030 |
| Net asset value per share in USD |  | 96.23 | 92.19 | 97.95 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 96.23 | 92.19 | 97.82 |
| Class (EUR) I-A2-acc 4 | LU1163232496 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | - | 4 831.3230 | 30 747.6990 |
| Net asset value per share in EUR |  | - | 124.08 | 116.17 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | - | 124.08 | 116.02 |
| Class (EUR hedged) I-A2-acc | LU1163232223 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 95 284.4990 | 125 813.8330 | 301 619.8400 |
| Net asset value per share in EUR |  | 120.64 | 112.59 | 113.79 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 120.64 | 112.59 | 113.64 |
| Class I-B-acc | LU1131112242 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 33 922.3080 | 33 719.4240 | 35 454.6050 |
| Net asset value per share in USD |  | 138.87 | 127.48 | 124.30 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 138.87 | 127.48 | 124.14 |
| Class (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | LU1059394772 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 635 778.6710 | 624 084.0220 | 502 233.1220 |
| Net asset value per share in GBP |  | 86.09 | 83.77 | 90.73 |
| Issue and redemption price per share in GBP 2 |  | 86.09 | 83.77 | 90.61 |
| Class I-X-acc | LU1065469329 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 57 592.5280 | 57 592.5280 | 50 115.6560 |
| Net asset value per share in USD |  | 138.85 | 127.42 | 124.16 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 138.85 | 127.42 | 124.00 |
| Class (EUR hedged) I-X-acc | LU1554280666 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 67 024.1370 | 67 076.8780 | 515 834.5980 |
| Net asset value per share in EUR |  | 110.17 | 102.46 | 102.83 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 110.17 | 102.46 | 102.70 |
| Class I-X-UKdist | LU1336832164 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 109 650.3500 | 104 230.8770 | 102 776.3760 |
| Net asset value per share in USD |  | 103.08 | 103.12 | 107.96 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 103.08 | 103.12 | 107.82 |
| Class (EUR hedged) K-1-acc | LU1032914704 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 0.8000 | 0.8000 | 0.7000 |
| Net asset value per share in EUR |  | 3 520 899.33 | 3 294 900.14 | 3 348 042.19 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 3 520 899.33 | 3 294 900.14 | 3 343 689.74 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
|  | ISIN | 30.11.2019 | 31.5.2019 | 31.5.2018 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |
| Class K-1-dist | LU1032914613 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 2.5000 | 1.4000 | 0.4000 |
| Net asset value per share in USD |  | 4 973 685.31 | 4 952 618.19 | 5 178 989.98 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 4 973 685.31 | 4 952 618.19 | 5 172 257.29 |
| Class (EUR hedged) K-1-dist | LU1032914886 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 0.8000 | 0.8000 | 0.8000 |
| Net asset value per share in EUR |  | 2 636 554.86 | 2 666 405.24 | 2 875 295.61 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 2 636 554.86 | 2 666 405.24 | 2 871 557.73 |
| Class K-X-acc | LU1525460769 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 105 478.0910 | 100 645.8910 | 100 645.8910 |
| Net asset value per share in USD |  | 127.29 | 116.85 | 113.90 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 127.29 | 116.85 | 113.75 |
| Class (EUR hedged) K-X-acc 5 | LU1776548098 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 198 150.3900 | 206 012.3200 | - |
| Net asset value per share in EUR |  | 108.35 | 100.78 | - |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 108.35 | 100.78 | - |
| Class P-8%-mdist | LU1076699146 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 836 195.9590 | 901 469.1980 | 1 261 922.2900 |
| Net asset value per share in USD |  | 82.52 | 79.49 | 85.42 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 82.52 | 79.49 | 85.31 |
| Class P-acc | LU1013383713 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 468 184.0980 | 539 917.1170 | 717 834.4000 |
| Net asset value per share in USD |  | 136.69 | 126.59 | 125.64 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 136.69 | 126.59 | 125.48 |
| Class (CHF hedged) P-acc | LU1013384109 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 278 369.9880 | 286 890.1040 | 324 766.3310 |
| Net asset value per share in CHF |  | 122.13 | 114.84 | 117.79 |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 122.13 | 114.84 | 117.64 |
| Class (EUR hedged) P-acc | LU1013383986 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 304 675.8810 | 318 233.3780 | 408 759.9430 |
| Net asset value per share in EUR |  | 125.45 | 117.76 | 120.37 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 125.45 | 117.76 | 120.21 |
| Class P-dist | LU1013383804 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 165 107.2050 | 180 140.2050 | 218 245.1890 |
| Net asset value per share in USD |  | 98.98 | 98.25 | 102.71 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 98.98 | 98.25 | 102.58 |
| Class (CHF hedged) P-dist | LU1013384281 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 331 142.5090 | 296 926.1430 | 243 109.6390 |
| Net asset value per share in CHF |  | 88.00 | 88.83 | 96.09 |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 88.00 | 88.83 | 95.97 |
| Class (EUR hedged) P-dist | LU1013384018 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 251 922.8640 | 257 820.1210 | 288 922.3950 |
| Net asset value per share in EUR |  | 90.34 | 91.05 | 98.15 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 90.34 | 91.05 | 98.02 |
| Class (SGD hedged) P-mdist | LU1145057144 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 221 714.6000 | 227 855.0670 | 175 780.1030 |
| Net asset value per share in SGD |  | 88.36 | 85.30 | 91.90 |
| Issue and redemption price per share in SGD 2 |  | 88.36 | 85.30 | 91.78 |
| Class Q-8%-mdist | LU1240787413 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 100 707.7020 | 101 548.1820 | 52 284.3150 |
| Net asset value per share in USD |  | 93.47 | 89.72 | 95.73 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 93.47 | 89.72 | 95.61 |
| Class Q-acc | LU1043174561 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 394 264.4290 | 461 501.4550 | 525 710.1010 |
| Net asset value per share in USD |  | 142.72 | 131.70 | 129.77 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 142.72 | 131.70 | 129.60 |
| Class (CHF hedged) Q-acc | LU1240787090 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 493 136.1430 | 646 889.8250 | 658 809.8980 |
| Net asset value per share in CHF |  | 116.44 | 109.10 | 111.10 |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 116.44 | 109.10 | 110.96 |
| Class (EUR hedged) Q-acc | LU1086761837 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 204 878.0640 | 231 355.0780 | 406 915.6070 |
| Net asset value per share in EUR |  | 118.69 | 111.01 | 112.66 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 118.69 | 111.01 | 112.51 |
| Class Q-dist | LU1240787504 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 412 262.9120 | 445 848.3700 | 441 482.7240 |
| Net asset value per share in USD |  | 99.88 | 99.51 | 104.04 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 99.88 | 99.51 | 103.90 |
| Class (CHF hedged) Q-dist | LU1240787173 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 737 716.6750 | 831 376.4560 | 649 559.2290 |
| Net asset value per share in CHF |  | 89.50 | 90.70 | 98.14 |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 89.50 | 90.70 | 98.01 |
| Class (EUR hedged) Q-dist | LU1240787256 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 161 694.1240 | 155 670.0890 | 137 142.9910 |
| Net asset value per share in EUR |  | 91.31 | 92.39 | 99.62 |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 91.31 | 92.39 | 99.49 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
|  | ISIN | 30.11.2019 | 31.5.2019 | 31.5.2018 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |
| Class QL-8%-mdist 6 | LU2049452258 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 26 366.4840 | - | - |
| Net asset value per share in USD |  | 104.49 | - | - |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 104.49 | - | - |
| Class QL-acc 6 | LU2049452332 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 136 148.8020 | - | - |
| Net asset value per share in USD |  | 104.49 | - | - |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 104.49 | - | - |
| Class (CHF hedged) QL-acc 6 | LU2049451870 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 137 056.1210 | - | - |
| Net asset value per share in CHF |  | 104.10 | - | - |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 104.10 | - | - |
| Class (EUR hedged) QL-acc 6 | LU2049452092 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 32 542.7960 | - | - |
| Net asset value per share in EUR |  | 104.11 | - | - |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 104.11 | - | - |
| Class QL-dist 6 | LU2049452415 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 91 021.8510 | - | - |
| Net asset value per share in USD |  | 104.48 | - | - |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 104.48 | - | - |
| Class (CHF hedged) QL-dist 6 | LU2049451953 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 164 990.5610 | - | - |
| Net asset value per share in CHF |  | 104.09 | - | - |
| Issue and redemption price per share in CHF 2 |  | 104.09 | - | - |
| Class (EUR hedged) QL-dist 6 | LU2049452175 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 17 851.6130 | - | - |
| Net asset value per share in EUR |  | 104.11 | - | - |
| Issue and redemption price per share in EUR 2 |  | 104.11 | - | - |
| Class U-X-UKdist-mdist | LU1435357899 |  |  |  |
| Shares outstanding |  | 5 084.3950 | 5 741.3950 | 5 933.3950 |
| Net asset value per share in USD |  | 10 000.61 | 9 663.14 | 10 243.87 |
| Issue and redemption price per share in USD 2 |  | 10 000.61 | 9 663.14 | 10 230.55 |
| 1  The share class F-acc was in circulation until 28.9.2018 2  See note 1 3  First NAV: 30.7.2019 4  The share class (EUR) I-A2-acc was in circulation until 18.10.2019 5  First NAV: 2.11.2018 6  First NAV: 9.10.2019 |  |  |  |  |


## Structure of the Securities Portfolio
Geographical Breakdown as a % of net assets	
United States	47.73
Japan	12.41
United Kingdom	7.25
Germany	4.94
France	4.39
Taiwan	4.08
South Korea	2.99
Switzerland	2.44
Brazil	2.29
Canada	1.85
Singapore	1.82
China	1.73
Finland	1.48
Hong Kong	0.80
Mexico	0.73
Sweden	0.61
Spain	0.53
Malaysia	0.52
Australia	0.51
Total	99.10
Economic Breakdown as a % of net assets	
Telecommunications	13.74
Insurance	11.35
Real Estate	9.87
Pharmaceuticals, cosmetics & medical products	9.71
Electronics & semiconductors	8.16
Petroleum	6.58
Tobacco & alcohol	6.35
Finance & holding companies	6.31
Energy & water supply	5.21
Vehicles	3.71
Banks & credit institutions	3.06
Non-ferrous metals	2.48
Computer hardware & network equipment providers	2.47
Miscellaneous trading companies	2.23
Building industry & materials	2.11
Mechanical engineering & industrial equipment	1.74
Internet, software & IT services	1.03
Retail trade, department stores	0.73
Aerospace industry	0.69
Rubber & tyres	0.54
Chemicals	0.53
Miscellaneous services	0.50
Total	99.10
UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019

## Statement of Net Assets
Assets	30.11.2019
USD
Investments in securities, cost	930 416 861.44
| Investments in securities, unrealized appreciation (depreciation) | 	22 229 275.28	 |
| --- | --- |
| Total investments in securities (Note 1) | 952 646 136.72 |
| Cash at banks, deposits on demand and deposit accounts | 22 737 923.45 |
| Receivable on securities sales (Note 1) | 832 253.77 |
| Receivable on subscriptions | 6 761 226.44 |
| Interest receivable on liquid assets | 179.60 |
| Receivable on dividends | 3 126 113.01 |
| Other receivables | 550 483.85 |
| Unrealized gain (loss) on forward foreign exchange contracts (Note 1) | -119 532.70 |
| Total Assets | 986 534 784.14 |
|  |  |
| Liabilities |  |
| Bank overdraft | -1 104 750.61 |
| Interest payable on bank overdraft | -492.21 |
| Payable on securities purchases (Note 1) | -1 395.81 |
| Payable on redemptions | -23 607 183.12 |
| Provisions for flat fee (Note 2) | -391 500.69 |
| Provisions for taxe d’abonnement (Note 3) | -60 428.70 |
| Provisions for other commissions and fees (Note 2) | 	-113 737.68	 |
| Total provisions | -565 667.07 |
| Total Liabilities | -25 279 488.82 |
|  |  |
| Net assets at the end of the period | 961 255 295.32 |
| Statement of Operations | USD |
| Income | 1.6.2019-30.11.2019 |
| Interest on liquid assets | 26 191.19 |
| Dividends | 18 245 786.79 |
| Income on securities lending (Note 13) | 215 510.10 |
| Other income (Note 4) | 135 393.80 |
| Total income | 18 622 881.88 |
|  |  |
| Expenses |  |
| Flat fee (Note 2) | -5 020 636.45 |
| Taxe d’abonnement (Note 3) | -183 181.33 |
| Cost on securities lending (Note 13) | -86 204.04 |
| Other commissions and fees (Note 2) | -69 009.60 |
| Interest on cash and bank overdraft | -13 920.72 |
| Total expenses | -5 372 952.14 |
|  |  |
| Net income (loss) on investments | 13 249 929.74 |
|  |  |
| Realized gain (loss) (Note 1) |  |
| Realized gain (loss) on market-priced securities without options | 5 418 098.73 |
| Realized gain (loss) on options | -9 976 999.56 |
| Realized gain (loss) on forward foreign exchange contracts | -1 827 332.99 |
| Realized gain (loss) on foreign exchange | 16 733.58 |
| Total realized gain (loss) | -6 369 500.24 |
|  |  |
| Net realized gain (loss) of the period | 6 880 429.50 |
|  |  |
| Changes in unrealized appreciation (depreciation) (Note 1) |  |
| Unrealized appreciation (depreciation) on market-priced securities without options | 65 086 871.03 |
| Unrealized appreciation (depreciation) on options | -1 711 852.04 |
| Unrealized appreciation (depreciation) on forward foreign exchange contracts | 847 578.61 |
| Total changes in unrealized appreciation (depreciation) | 64 222 597.60 |
|  |  |
| Net increase (decrease) in net assets as a result of operations | 71 103 027.10 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
| Statement of Changes in Net Assets |  |
| --- | --- |
|  | USD |
|  | 1.6.2019-30.11.2019 |
| Net assets at the beginning of the period | 929 172 597.46 |
| Subscriptions | 193 941 126.09 |
| Redemptions | 	-201 722 688.77	 |
| Total net subscriptions (redemptions) | -7 781 562.68 |
| Dividend paid | -31 238 766.56 |
| Net income (loss) on investments | 13 249 929.74 |
| Total realized gain (loss) | -6 369 500.24 |
| Total changes in unrealized appreciation (depreciation) | 	64 222 597.60	 |
| Net increase (decrease) in net assets as a result of operations | 71 103 027.10 |
| Net assets at the end of the period | 961 255 295.32 |
| Changes in the Number of Shares outstanding |  |
|  | 1.6.2019-30.11.2019 |
| Class | (CHF hedged) F-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 5 924.2670 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 5 924.2670 |
| Class | (EUR hedged) F-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 10 256.8940 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 10 256.8940 |
| Class | I-A1-8%-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 302 318.0530 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 302 318.0530 |
| Class | I-A1-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 141 717.2770 |
| Number of shares issued | 500.0000 |
| Number of shares redeemed | -8 873.7090 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 133 343.5680 |
| Class | (GBP hedged) I-A1-UKdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 84 679.6490 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 84 679.6490 |
| Class | I-A2-8%-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 715 081.3030 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | -193 400.0650 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 521 681.2380 |
| Class | (EUR) I-A2-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 4 831.3230 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | -4 831.3230 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 0.0000 |
| Class | (EUR hedged) I-A2-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 125 813.8330 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | -30 529.3340 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 95 284.4990 |
| Class | I-B-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 33 719.4240 |
| Number of shares issued | 202.8840 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 33 922.3080 |
| Class | (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 624 084.0220 |
| Number of shares issued | 96 815.0000 |
| Number of shares redeemed | -85 120.3510 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 635 778.6710 |
| Class | I-X-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 57 592.5280 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 57 592.5280 |
| Class | (EUR hedged) I-X-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 67 076.8780 |
| Number of shares issued | 83.5740 |
| Number of shares redeemed | -136.3150 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 67 024.1370 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
| Class | I-X-UKdist |
| --- | --- |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 104 230.8770 |
| Number of shares issued | 5 419.4730 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 109 650.3500 |
| Class | (EUR hedged) K-1-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.8000 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 0.8000 |
| Class | K-1-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 1.4000 |
| Number of shares issued | 1.1000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 2.5000 |
| Class | (EUR hedged) K-1-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.8000 |
| Number of shares issued | 0.0000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 0.8000 |
| Class | K-X-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 100 645.8910 |
| Number of shares issued | 4 832.2000 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 105 478.0910 |
| Class | (EUR hedged) K-X-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 206 012.3200 |
| Number of shares issued | 246 380.0740 |
| Number of shares redeemed | -254 242.0040 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 198 150.3900 |
| Class | P-8%-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 901 469.1980 |
| Number of shares issued | 48 596.1610 |
| Number of shares redeemed | -113 869.4000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 836 195.9590 |
| Class | P-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 539 917.1170 |
| Number of shares issued | 11 383.6140 |
| Number of shares redeemed | -83 116.6330 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 468 184.0980 |
| Class | (CHF hedged) P-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 286 890.1040 |
| Number of shares issued | 15 809.4410 |
| Number of shares redeemed | -24 329.5570 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 278 369.9880 |
| Class | (EUR hedged) P-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 318 233.3780 |
| Number of shares issued | 40 704.0680 |
| Number of shares redeemed | -54 261.5650 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 304 675.8810 |
| Class | P-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 180 140.2050 |
| Number of shares issued | 9 384.2000 |
| Number of shares redeemed | -24 417.2000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 165 107.2050 |
| Class | (CHF hedged) P-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 296 926.1430 |
| Number of shares issued | 69 667.2720 |
| Number of shares redeemed | -35 450.9060 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 331 142.5090 |
| Class | (EUR hedged) P-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 257 820.1210 |
| Number of shares issued | 20 550.4330 |
| Number of shares redeemed | -26 447.6900 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 251 922.8640 |
| Class | (SGD hedged) P-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 227 855.0670 |
| Number of shares issued | 3 569.3640 |
| Number of shares redeemed | -9 709.8310 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 221 714.6000 |
| Class | Q-8%-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 101 548.1820 |
| Number of shares issued | 30 496.6810 |
| Number of shares redeemed | -31 337.1610 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 100 707.7020 |
| Class | Q-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 461 501.4550 |
| Number of shares issued | 81 760.1110 |
| Number of shares redeemed | -148 997.1370 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 394 264.4290 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
| Class | (CHF hedged) Q-acc |
| --- | --- |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 646 889.8250 |
| Number of shares issued | 33 440.5920 |
| Number of shares redeemed | -187 194.2740 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 493 136.1430 |
| Class | (EUR hedged) Q-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 231 355.0780 |
| Number of shares issued | 37 315.9790 |
| Number of shares redeemed | -63 792.9930 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 204 878.0640 |
| Class | Q-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 445 848.3700 |
| Number of shares issued | 82 615.5800 |
| Number of shares redeemed | -116 201.0380 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 412 262.9120 |
| Class | (CHF hedged) Q-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 831 376.4560 |
| Number of shares issued | 145 612.5580 |
| Number of shares redeemed | -239 272.3390 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 737 716.6750 |
| Class | (EUR hedged) Q-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 155 670.0890 |
| Number of shares issued | 40 841.5070 |
| Number of shares redeemed | -34 817.4720 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 161 694.1240 |
| Class | QL-8%-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 26 366.4840 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 26 366.4840 |
| Class | QL-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 137 207.4500 |
| Number of shares redeemed | -1 058.6480 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 136 148.8020 |
| Class | (CHF hedged) QL-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 137 557.9060 |
| Number of shares redeemed | -501.7850 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 137 056.1210 |
| Class | (EUR hedged) QL-acc |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 32 542.7960 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 32 542.7960 |
| Class | QL-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 91 021.8510 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 91 021.8510 |
| Class | (CHF hedged) QL-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 165 095.5120 |
| Number of shares redeemed | -104.9510 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 164 990.5610 |
| Class | (EUR hedged) QL-dist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 0.0000 |
| Number of shares issued | 17 851.6130 |
| Number of shares redeemed | 0.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 17 851.6130 |
| Class | U-X-UKdist-mdist |
| Number of shares outstanding at the beginning of the period | 5 741.3950 |
| Number of shares issued | 260.0000 |
| Number of shares redeemed | -917.0000 |
| Number of shares outstanding at the end of the period | 5 084.3950 |

| Annual Distribution 1 |  |
| --- | --- |
| UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) | Ex-Date | Pay-Date | Currency | Amount per share |
| I-X-UKdist | 17.6.2019 | 20.6.2019 | USD | 4.05 |
| I-X-UKdist | 30.7.2019 | 2.8.2019 | USD | 4.85 |
| K-1-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | USD | 375 075.17 |
| (EUR hedged) K-1-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | EUR | 206 455.80 |
| P-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | USD | 6.85 |
| (CHF hedged) P-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | CHF | 6.29 |
| (EUR hedged) P-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | EUR | 6.48 |
| Q-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | USD | 7.65 |
| (CHF hedged) Q-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | CHF | 7.09 |
| (EUR hedged) Q-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | EUR | 7.25 |
| 1  See note 5 |  |  |  |  |
| UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019 |  |  |  |  |

| Monthly Distribution 1 |  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) | Ex-Date | Pay-Date | Currency | Amount per share |
| I-A1-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.60 |
| I-A1-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.62 |
| I-A1-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.62 |
| I-A1-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.60 |
| I-A1-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.62 |
| I-A1-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.62 |
| I-A2-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.61 |
| I-A2-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.63 |
| I-A2-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.63 |
| I-A2-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.61 |
| I-A2-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.63 |
| I-A2-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.63 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 6.6.2019 | 12.6.2019 | GBP | 1.09 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 15.7.2019 | 18.7.2019 | GBP | 0.71 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 16.8.2019 | 21.8.2019 | GBP | 0.52 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 16.9.2019 | 19.9.2019 | GBP | 0.80 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 15.10.2019 | 18.10.2019 | GBP | 0.61 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 15.11.2019 | 20.11.2019 | GBP | 0.54 |
| P-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.52 |
| P-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.54 |
| P-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.54 |
| P-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.52 |
| P-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.54 |
| P-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.54 |
| (SGD hedged) P-mdist | 17.6.2019 | 20.6.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 15.7.2019 | 18.7.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 16.8.2019 | 21.8.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 16.9.2019 | 19.9.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 15.10.2019 | 18.10.2019 | SGD | 0.57 |
| (SGD hedged) P-mdist | 15.11.2019 | 20.11.2019 | SGD | 0.57 |
| Q-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.59 |
| Q-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.61 |
| Q-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.61 |
| Q-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.59 |
| Q-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.61 |
| Q-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.61 |
| U-X-UKdist-mdist | 15.7.2019 | 18.7.2019 | USD | 84.31 |
| U-X-UKdist-mdist | 30.7.2019 | 2.8.2019 | USD | 140.52 |
| U-X-UKdist-mdist | 16.8.2019 | 21.8.2019 | USD | 59.75 |
| U-X-UKdist-mdist | 16.9.2019 | 19.9.2019 | USD | 93.96 |
| U-X-UKdist-mdist | 15.10.2019 | 18.10.2019 | USD | 72.20 |
| U-X-UKdist-mdist | 15.11.2019 | 20.11.2019 | USD | 61.85 |
| 1  See note 5 |  |  |  |  |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019

## Statement of Investments in Securities and other Net Assets as of 30 November 2019
| Description | Quantity/ | Valuation in USD | as a % |
| --- | --- | --- | --- |
|  | Nominal | Unrealized gain | of net |
|  |  | (loss) on Futures/ | assets |
|  |  | Forward |  |
|  |  | Exchange Contracts/ |  |
|  |  | Swaps (Note 1) |  |
| Transferable securities and money market instruments listed on an official stock exchange |  |  |  |
| Bearer shares |  |  |  |
| Australia |  |  |  |
| AUD	WESFARMERS LTD NPV | 169 758.00 | 4 865 106.07 | 0.51 |
| Total Australia |  | 4 865 106.07 | 0.51 |
| Brazil |  |  |  |
| BRL	BB SEGURIDADE PART COM NPV | 612 400.00 | 4 989 518.25 | 0.52 |
| BRL	PETROBRAS DISTR COM NPV | 1 016 200.00 | 6 835 070.36 | 0.71 |
| Total Brazil |  | 11 824 588.61 | 1.23 |
| China |  |  |  |
| HKD	ANHUI CONCH CEMENT ‘H’CNY1 | 1 033 000.00 | 6 604 918.40 | 0.69 |
| HKD	CHINA CONST BK ‘H’CNY1 | 6 566 000.00 | 5 225 790.30 | 0.54 |
| HKD	INDUSTRIAL & COM B ‘H’CNY1 | 6 704 000.00 | 4 778 936.48 | 0.50 |
| Total China |  | 16 609 645.18 | 1.73 |
| France |  |  |  |
| EUR	BOUYGUES EUR1 | 213 127.00 | 8 713 571.22 | 0.91 |
| EUR	ORANGE EUR4 | 628 372.00 | 10 392 644.51 | 1.08 |
| EUR	SANOFI EUR2 | 253 352.00 | 23 607 523.29 | 2.45 |
| Total France |  | 42 713 739.02 | 4.44 |
| Hong Kong |  |  |  |
| HKD	CHINA MOBILE LTD NPV | 1 022 000.00 | 7 703 107.54 | 0.80 |
| Total Hong Kong |  | 7 703 107.54 | 0.80 |
| Malaysia |  |  |  |
| MYR	MALAYAN BKG BERHAD MYR1 | 2 436 600.00 | 4 976 463.07 | 0.52 |
| Total Malaysia |  | 4 976 463.07 | 0.52 |
| Mexico |  |  |  |
| MXN	WAL-MART DE MEXICO COM NPV | 2 511 000.00 | 7 013 369.56 | 0.73 |
| Total Mexico |  | 7 013 369.56 | 0.73 |
| Singapore |  |  |  |
| SGD	OVERSEA-CHINESE BK NPV | 645 700.00 | 5 090 238.03 | 0.53 |
| SGD	UTD O/S BANK SGD1 | 275 800.00 | 5 207 617.10 | 0.54 |
| Total Singapore |  | 10 297 855.13 | 1.07 |
| South Korea |  |  |  |
| KRW	KT&G CORPORATION KRW5000 | 69 969.00 | 5 793 479.27 | 0.60 |
| KRW	SAMSUNG ELECTRONIC KRW100 | 538 055.00 | 22 913 402.94 | 2.39 |
| Total South Korea |  | 28 706 882.21 | 2.99 |
| Spain |  |  |  |
| EUR	ENDESA SA EUR1.2 | 189 102.00 | 5 145 875.39 | 0.54 |
| Total Spain |  | 5 145 875.39 | 0.54 |
| Sweden |  |  |  |
| SEK	TELIA COMPANY AB NPV | 1 352 380.00 | 5 856 171.39 | 0.61 |
| Total Sweden |  | 5 856 171.39 | 0.61 |
| Taiwan |  |  |  |
| TWD	FORMOSA PLASTIC TWD10 | 1 589 000.00 | 5 062 217.92 | 0.53 |
| TWD	HON HAI PRECISION TWD10 | 3 170 000.00 | 9 195 031.21 | 0.95 |
| TWD	NANYA TECHNOLOGY C TWD10 | 2 567 000.00 | 5 990 409.85 | 0.62 |
| TWD	TAIWAN SEMICON MAN TWD10 | 1 901 000.00 | 19 003 457.80 | 1.98 |
| Total Taiwan |  | 39 251 116.78 | 4.08 |
| United Kingdom |  |  |  |
| GBP	BAE SYSTEMS ORD GBP0.025 | 898 488.00 | 6 664 021.70 | 0.69 |
| Total United Kingdom |  | 6 664 021.70 | 0.69 |
| United States |  |  |  |
| USD	DOMINION ENERGY IN COM STK NPV | 251 887.00 | 20 934 328.57 | 2.18 |
| USD	DUKE ENERGY CORP COM USD0.001 (POST REV SPLT) | 272 470.00 | 24 023 679.90 | 2.50 |
| USD	JOHNSON & JOHNSON COM USD1 | 171 952.00 | 23 641 680.48 | 2.46 |
| USD	LYONDELLBASELL IND COM USD0.01 | 52 516.00 | 4 859 830.64 | 0.50 |
| USD	MEDICAL PROP TST COM USD0.001 | 798 900.00 | 16 585 164.00 | 1.72 |
| USD	PHILIP MORRIS INTL COM STK NPV ‘WI’ | 285 849.00 | 23 705 457.57 | 2.47 |
| USD	PUBLIC STORAGE COM USD0.10 | 113 600.00 | 23 933 248.00 | 2.49 |
| Total United States |  | 137 683 389.16 | 14.32 |
| Total Bearer shares |  | 329 311 330.81 | 34.26 |
| Preference shares |  |  |  |
| Brazil |  |  |  |
| BRL	ITAUSA INV ITAU SA PRF NPV | 3 234 000.00 | 10 149 511.63 | 1.05 |
| Total Brazil |  | 10 149 511.63 | 1.05 |
| Total Preference shares |  | 10 149 511.63 | 1.05 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
| Description | Quantity/ | Valuation in USD | as a % |
| --- | --- | --- | --- |
|  | Nominal | Unrealized gain | of net |
|  |  | (loss) on Futures/ | assets |
|  |  | Forward |  |
|  |  | Exchange Contracts/ |  |
|  |  | Swaps (Note 1) |  |
| Registered shares |  |  |  |
| Canada |  |  |  |
| CAD	BCE INC COM NEW | 368 687.00 | 17 748 049.52 | 1.85 |
| Total Canada |  | 17 748 049.52 | 1.85 |
| Finland |  |  |  |
| EUR	FORTUM OYJ EUR3.40 | 221 629.00 | 5 227 034.42 | 0.54 |
| EUR	SAMPO OYJ SER’A’NPV | 221 873.00 | 8 978 184.13 | 0.94 |
| Total Finland |  | 14 205 218.55 | 1.48 |
| Germany |  |  |  |
| EUR	ALLIANZ SE NPV(REGD)(VINKULIERT) | 97 076.00 | 23 264 274.08 | 2.42 |
| EUR	MUENCHENER RUECKVE NPV(REGD) | 84 488.00 | 24 276 575.77 | 2.52 |
| Total Germany |  | 47 540 849.85 | 4.94 |
| Japan |  |  |  |
| JPY	BRIDGESTONE CORP NPV | 129 800.00 | 5 185 599.45 | 0.54 |
| JPY	CANON INC NPV | 595 900.00 | 16 487 781.83 | 1.72 |
| JPY	ITOCHU CORP NPV | 247 700.00 | 5 401 402.58 | 0.56 |
| JPY	JAPAN TOBACCO INC NPV | 325 800.00 | 7 421 313.99 | 0.77 |
| JPY	KDDI CORP NPV | 216 100.00 | 6 194 300.94 | 0.64 |
| JPY	MITSUI & CO NPV | 905 900.00 | 16 044 133.31 | 1.67 |
| JPY	MS&AD INSURANCE GROUP HOLDINGS INC NPV | 149 200.00 | 4 824 374.00 | 0.50 |
| JPY	NTT DOCOMO NPV | 847 700.00 | 23 245 759.15 | 2.42 |
| JPY	SOFTBANK CORP NPV | 421 600.00 | 5 720 916.78 | 0.60 |
| JPY	SUBARU CORPORATION NPV | 432 000.00 | 11 307 898.75 | 1.18 |
| JPY	TOKIO MARINE HLDG NPV | 320 500.00 | 17 419 559.75 | 1.81 |
| Total Japan |  | 119 253 040.53 | 12.41 |
| Singapore |  |  |  |
| SGD	SINGAPORE TELECOMM NPV | 2 930 700.00 | 7 243 969.43 | 0.75 |
| Total Singapore |  | 7 243 969.43 | 0.75 |
| Switzerland |  |  |  |
| CHF	ZURICH INSURANCE GRP CHF0.10 | 60 348.00 | 23 689 918.85 | 2.46 |
| Total Switzerland |  | 23 689 918.85 | 2.46 |
| United Kingdom |  |  |  |
| GBP	BP ORD USD0.25 | 809 512.00 | 5 028 192.31 | 0.52 |
| GBP	GLAXOSMITHKLINE ORD GBP0.25 | 1 073 814.00 | 24 362 681.30 | 2.54 |
| GBP	HSBC HLDGS ORD USD0.50(UK REG) | 669 199.00 | 4 988 504.13 | 0.52 |
| GBP	PERSIMMON ORD GBP0.10 | 150 393.00 | 4 976 162.98 | 0.52 |
| GBP	RIO TINTO ORD GBP0.10 | 439 133.00 | 23 865 298.78 | 2.48 |
| Total United Kingdom |  | 63 220 839.50 | 6.58 |
| United States |  |  |  |
| USD	AGNC INV CORP COM USD0.01 | 858 322.00 | 14 866 137.04 | 1.55 |
| USD	ALTRIA GROUP INC COM USD0.333333 | 484 551.00 | 24 082 184.70 | 2.50 |
| USD	AT&T INC COM USD1 | 634 909.00 | 23 732 898.42 | 2.47 |
| USD	CHEVRON CORP COM USD0.75 | 197 463.00 | 23 128 841.19 | 2.41 |
| USD	EXXON MOBIL CORP COM NPV | 338 377.00 | 23 053 625.01 | 2.40 |
| USD	FORD MOTOR CO COM STK USD0.01 | 2 687 776.00 | 24 351 250.56 | 2.53 |
| USD	HOST HOTELS & RESO COM STK USD0.01 | 868 400.00 | 15 188 316.00 | 1.58 |
| USD	INTEL CORP COM USD0.001 | 84 171.00 | 4 886 126.55 | 0.51 |
| USD	INTL BUSINESS MCHN COM USD0.20 | 176 745.00 | 23 763 365.25 | 2.47 |
| USD	MERCK & CO INC COM USD0.50 | 69 671.00 | 6 073 917.78 | 0.63 |
| USD	METLIFE INC COM USD0.01 | 478 694.00 | 23 891 617.54 | 2.48 |
| USD	PACCAR INC COM STK USD1 | 205 052.00 | 16 685 081.24 | 1.74 |
| USD	PAYCHEX INC COM | 114 768.00 | 9 883 820.16 | 1.03 |
| USD	PFIZER INC COM USD0.05 | 407 580.00 | 15 699 981.60 | 1.63 |
| USD	PPL CORP COM USD0.01 | 705 472.00 | 24 007 212.16 | 2.50 |
| USD	SIMON PROP GROUP COM USD0.0001 | 160 756.00 | 24 307 914.76 | 2.53 |
| USD	VERIZON COMMUN COM USD0.10 | 402 337.00 | 24 236 780.88 | 2.52 |
| Total United States | 321 839 070.84 | 33.48 |
| Total Registered shares | 614 740 957.07 | 63.95 |
| Total Transferable securities and money market instruments listed on an official stock exchange | 954 201 799.51 | 99.26 |
| Derivative instruments not listed on an official stock exchange and not traded on another regulated market |  |  |
| Options on shares, classic-styled |  |  |
| BRL |  |  |
| BRL	MORGAN STANLEY/ITAUSA INV ITAU SA CALL 13.83710 19.12.19	-2 991 450.00 | -57 181.21 | -0.01 |
| BRL	MORGAN STANLEY/PETROBRAS DISTR CALL 29.56800 19.12.19	-939 980.00 | -48 493.79 | -0.01 |
| BRL	MORGAN STANLEY/BB SEGURIDADE PART CALL 35.78780 19.12.19	-566 470.00 | -32 150.38 | 0.00 |
| Total BRL | -137 825.38 | -0.02 |
| EUR |  |  |
| EUR	BNP/ALLIANZ SE NPV REGD CALL 228.90000 11.12.19	-46 530.00 | -788.55 | 0.00 |
| EUR	UBS/SANOFI CALL 87.11850 11.12.19	-121 430.00 | -45 392.77 | -0.01 |
| EUR	BNP/FORTUM OYJ CALL 22.47000 19.12.19	-205 000.00 | -6 502.91 | 0.00 |
| EUR	BNP/SAMPO OYJ SER’A’NPV CALL 38.69250 19.12.19	-205 230.00 | -12 915.44 | 0.00 |
| EUR	GOLDMAN SACHS/BOUYGUES CALL 39.44630 19.12.19	-197 140.00 | -29 074.38 | 0.00 |
| EUR	MORGAN STANLEY/ORANGE CALL 15.46030 19.12.19	-581 240.00 | -31 882.93 | 0.00 |
| EUR	MORGAN STANLEY/ENDESA SA CALL 25.58850 19.12.19	-174 910.00 | -10 090.21 | 0.00 |
| EUR	UBS/SANOFI CALL 88.72500 19.12.19	-121 430.00 | -43 351.67 | -0.01 |
| Total EUR | -179 998.86 | -0.02 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
|  | Description | Quantity/ | Valuation in USD | as a % |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Nominal | Unrealized gain | of net |
|  |  | (loss) on Futures/ | assets |
|  |  | Forward |  |
|  |  | Exchange Contracts/ |  |
|  |  | Swaps (Note 1) |  |
| GBP |  |  |  |  |
| GBP | BNP/GLAXOSMITHKLINE CALL 18.07240 11.12.19 | -514 540.00 | -18 786.51 | 0.00 |
| GBP | UBS/RIO TINTO CALL 42.98670 11.12.19 | -211 370.00 | -84 882.60 | -0.02 |
| GBP | BNP/BAE SYSTEMS CALL 6.09210 19.12.19 | -831 100.00 | -12 621.02 | 0.00 |
| GBP | BNP/GLAXOSMITHKLINE CALL 18.27000 19.12.19 | -500 990.00 | -19 777.01 | 0.00 |
| GBP | GOLDMAN SACHS/RIO TINTO CALL 44.74110 19.12.19 | -204 500.00 | -31 982.92 | 0.00 |
| GBP | GOLDMAN SACHS/BP CALL 5.17760 19.12.19 | -770 000.00 | -4 520.67 | 0.00 |
| GBP | GOLDMAN SACHS/PERSIMMON CALL 27.50840 19.12.19 | -139 110.00 | -12 656.32 | 0.00 |
| GBP | UBS/HSBC HLDGS ORD CALL 6.11940 19.12.19 | -619 000.00 | -3 009.07 | 0.00 |
| Total GBP |  |  | -188 236.12 | -0.02 |
| HKD |  |  |  |  |
| HKD | GOLDMAN SACHS/ANHUI CONCH CEMENT CALL 55.17090 19.12.19 | -955 520.00 | -10 754.10 | 0.00 |
| HKD | GOLDMAN SACHS/CHINA MOBILE LTD NP CALL 64.68910 19.12.19 | -945 350.00 | -4 340.04 | 0.00 |
| HKD | UBS/CHINA CONST BK ‘H’C CALL 6.72640 19.12.19 | -6 073 550.00 | -5 472.41 | 0.00 |
| HKD | UBS/INDUSTRIAL & CALL 6.05380 19.12.19 | -6 201 200.00 | -4 072.74 | 0.00 |
| Total HKD |  |  | -24 639.29 | 0.00 |
| JPY |  |  |  |  |
| JPY | GOLDMAN SACHS/NTT DOCOMO NPV CALL 3101.70000 11.12.19 | -408 110.00 | -10 980.77 | 0.00 |
| JPY | GOLDMAN SACHS/CANON INC CALL 3155.25000 11.12.19 | -321 430.00 | -11 496.44 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/TOKIO MARINE HLDG N CALL 6143.55000 11.12.19 | -174 870.00 | -24 187.44 | 0.00 |
| JPY | BNP/CANON INC CALL 3165.75000 19.12.19 | -243 560.00 | -18 659.10 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/MS&AD INSURANCE GRO CALL 3732.75000 19.12.19 | -147 260.00 | -7 574.31 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/BRIDGESTONE CORP CALL 4602.15000 19.12.19 | -120 060.00 | -17 917.47 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/SUBARU CORPORATION CALL 3045.00000 19.12.19 | -411 250.00 | -71 201.46 | -0.02 |
| JPY | MORGAN STANLEY/MITSUI & CO NPV CALL 2052.75000 19.12.19 | -429 750.00 | -9 748.74 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/TOKIO MARINE HLDG CALL 6268.50000 19.12.19 | -128 710.00 | -14 357.91 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/ITOCHU CORP CALL 2545.72500 19.12.19 | -229 120.00 | -7 409.68 | 0.00 |
| JPY | UBS/KDDI CORP CALL 3333.75000 19.12.19 | -199 890.00 | -2 511.16 | 0.00 |
| Total JPY |  |  | -196 044.48 | -0.02 |
| KRW |  |  |  |  |
| KRW | GOLDMAN SACHS/SAMSUNG ELECTRONIC CALL 54546.90000 11.12.19 | -258 010.00 | -7 199.83 | 0.00 |
| KRW | UBS/SAMSUNG ELECTRONIC CALL 54441.80000 19.12.19 | -251 690.00 | -25 429.06 | 0.00 |
| Total KRW |  |  | -32 628.89 | 0.00 |
| TWD |  |  |  |  |
| TWD | MORGAN STANLEY/TAIWAN SEMICON MAN CALL 319.72500 11.12.19 | -1 163 650.00 | -22 516.07 | 0.00 |
| TWD | GOLDMAN SACHS/FORMOSA PLASTIC CALL 102.27000 19.12.19 | -1 080 000.00 | -7 667.66 | 0.00 |
| TWD | GOLDMAN SACHS/TAIWAN SEMICON MAN CALL 322.87500 19.12.19 | -639 170.00 | -6 381.12 | 0.00 |
| TWD | MORGAN STANLEY/HON HAI PRECISION CALL 95.42400 19.12.19 | -2 932 250.00 | -21 763.35 | 0.00 |
| TWD | MORGAN STANLEY/NANYA TECHNOLOGY CALL 76.16330 19.12.19 | -2 374 470.00 | -35 005.62 | -0.01 |
| Total TWD |  | -93 333.82 | -0.01 |
| USD |  |  |  |  |
| USD | GOLDMAN SACHS/METLIFE INC CALL 51.77230 11.12.19 | -239 610.00 | -12 218.39 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/FORD MOTOR CO CALL 9.25930 11.12.19 | -1 272 410.00 | -63 385.73 | -0.01 |
| USD | MORGAN STANLEY/HOST HOTELS & RESO CALL 17.70940 11.12.19 | -445 520.00 | -54 702.24 | -0.01 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PACCAR INC CALL 83.17610 11.12.19 | -141 930.00 | -60 497.04 | -0.01 |
| USD | SOCIETE GENERALE/ALTRIA GROUP INC CALL 49.21830 11.12.19 | -241 110.00 | -227 032.82 | -0.02 |
| USD | SOCIETE GENERALE/INTL BUSINESS MCHN CALL 141.33850 11.12.19 | -83 290.00 | -519.74 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PPL CORP CALL 35.12860 11.12.19 | -338 170.00 | -5 284.08 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/SIMON PROP GROUP CALL 160.20490 11.12.19 | -72 520.00 | -896.09 | 0.00 |
| USD | UBS/EXXON MOBIL CORP CALL 72.30880 11.12.19 | -160 180.00 | -1 265.66 | 0.00 |
| USD | UBS/PHILIP MORRIS INTL CALL 89.05120 11.12.19 | -135 330.00 | -222.05 | 0.00 |
| USD | UBS/PUBLIC STORAGE CALL 222.47570 11.12.19 | -48 230.00 | -783.21 | 0.00 |
| USD | GOLDMAN SACHS/MEDICAL PROP TST CALL 21.51780 19.12.19 | -369 490.00 | -11 654.33 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/PPL CORP CALL 35.39580 19.12.19 | -329 070.00 | -10 680.26 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/LYONDELLBASELL IND CALL 97.31270 19.12.19 | -48 570.00 | -22 347.89 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/HOST HOTELS & RESO CALL 18.37150 19.12.19 | -379 300.00 | -7 763.05 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/FORD MOTOR CO CALL 9.46950 19.12.19 | -1 269 300.00 | -48 591.82 | -0.01 |
| USD | MORGAN STANLEY/ALTRIA GROUP INC CALL 51.73020 19.12.19 | -217 770.00 | -48 845.17 | -0.01 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PHILIP MORRIS INTL CALL 85.23170 19.12.19 | -135 050.00 | -29 184.35 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PAYCHEX INC CALL 90.51210 19.12.19 | -106 160.00 | -15 543.11 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/AT&T INC CALL 39.30740 19.12.19 | -300 670.00 | -16 979.68 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PACCAR INC CALL 85.95080 19.12.19 | -52 660.00 | -7 645.04 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/SIMON PROP GROUP CALL 158.42770 19.12.19 | -76 110.00 | -15 004.92 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/INTEL CORP CALL 61.90390 19.12.19 | -77 850.00 | -5 179.89 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/METLIFE INC CALL 52.30830 19.12.19 | -213 720.00 | -18 423.62 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PUBLIC STORAGE CALL 220.80650 19.12.19 | -53 780.00 | -10 139.56 | 0.00 |
| USD | UBS/EXXON MOBIL CORP CALL 72.24570 19.12.19 | -160 240.00 | -8 166.21 | 0.00 |
| Total USD |  |  | -702 955.95 | -0.07 |
| Total Options on shares, classic-styled | -1 555 662.79 | -0.16 |
| Total Derivative instruments not listed on an official stock exchange and not traded on another regulated market | -1 555 662.79 | -0.16 |
| Total investments in securities | 952 646 136.72 | 99.10 |
| Forward Foreign Exchange contracts |  |  |
| Forward Foreign Exchange contracts (Purchase/Sale) |  |  |

| USD | 39 254 834.66 | TWD | 1 189 500 000.00 | 14.1.2020 | 157 453.34 | 0.02 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| USD | 29 430 627.32 | KRW | 34 234 000 000.00 | 14.1.2020 | 417 999.45 | 0.04 |
| USD | 5 214 440.43 | MYR | 21 666 000.00 | 14.1.2020 | 37 000.37 | 0.00 |
| USD | 23 027 601.66 | BRL | 96 610 000.00 | 14.1.2020 | 226 264.72 | 0.02 |
| USD | 19 565 310.31 | CNY | 137 325 000.00 | 14.1.2020 | 43 058.24 | 0.00 |
| USD | 13 349 135.34 | AUD | 19 590 000.00 | 14.1.2020 | 82 839.22 | 0.01 |
| USD | 21 531 300.69 | CAD | 28 635 000.00 | 14.1.2020 | -35 563.17 | 0.00 |
| USD | 72 633 266.25 | GBP | 56 055 000.00 | 14.1.2020 | -1 993.89 | 0.00 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019
| Description	Quantity/ | Valuation in USD | as a % |
| --- | --- | --- |
| Nominal | Unrealized gain | of net |
|  | (loss) on Futures/ | assets |
|  | Forward |  |
|  | Exchange Contracts/ |  |
|  | Swaps (Note 1) |  |

Forward Foreign Exchange contracts (Continued)
Forward Foreign Exchange contracts (Purchase/Sale)
| GBP | 61 639 300.00 | USD | 79 869 122.98 | 14.1.2020 | 2 192.52 | 0.00 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| USD | 16 749 582.00 | SGD | 22 800 000.00 | 14.1.2020 | 69 408.52 | 0.01 |
| USD | 124 658 094.42 | JPY | 13 480 100 000.00 | 14.1.2020 | 1 136 870.85 | 0.12 |
| SGD | 19 301 700.00 | USD | 14 179 623.11 | 14.1.2020 | -58 758.88 | -0.01 |
| USD | 9 489 916.36 | MXN | 185 890 000.00 | 14.1.2020 | 14 685.55 | 0.00 |
| USD | 8 224 013.65 | SEK | 78 730 000.00 | 14.1.2020 | -23 762.49 | 0.00 |
| USD | 96 864 278.15 | EUR | 87 050 000.00 | 14.1.2020 | 571 942.53 | 0.06 |
| EUR | 150 435 400.00 | USD | 167 395 938.30 | 14.1.2020 | -988 402.11 | -0.10 |
| USD | 23 776 433.61 | CHF | 23 455 000.00 | 14.1.2020 | 218 508.29 | 0.02 |
| USD | 4 655 003.21 | NOK | 42 390 000.00 | 14.1.2020 | 50 068.52 | 0.01 |
| CHF | 215 396 200.00 | USD | 218 348 047.25 | 14.1.2020 | -2 006 644.87 | -0.21 |
| USD | 1 033 586.00 | EUR | 932 300.00 | 14.1.2020 | 2 301.17 | 0.00 |
| AUD | 8 097 082.55 | USD | 5 500 000.00 | 14.1.2020 | -16 677.14 | 0.00 |
| USD | 5 500 000.00 | CNY | 38 670 500.00 | 14.1.2020 | 2 565.09 | 0.00 |
| MXN | 41 990 000.00 | USD | 2 135 101.75 | 14.1.2020 | 5 222.86 | 0.00 |
| USD | 2 460 739.86 | TWD | 74 900 000.00 | 14.1.2020 | -1 129.72 | 0.00 |
| SEK | 21 770 000.00 | USD | 2 275 679.61 | 14.1.2020 | 4 951.49 | 0.00 |
| NOK | 46 450 000.00 | EUR | 4 586 857.00 | 14.1.2020 | -27 783.40 | 0.00 |
| CAD | 6 800 000.00 | EUR | 4 631 862.31 | 14.1.2020 | -2 115.10 | 0.00 |
| AUD | 3 172 644.15 | EUR | 1 950 000.00 | 14.1.2020 | -8 504.16 | 0.00 |
| GBP | 690 000.00 | EUR | 803 121.23 | 14.1.2020 | 5 682.35 | 0.00 |
| JPY | 316 600 000.00 | USD | 2 899 875.52 | 14.1.2020 | 1 202.32 | 0.00 |
| GBP | 791 400.00 | USD | 1 023 899.87 | 14.1.2020 | 1 584.83 | 0.00 |
| Total Forward Foreign Exchange contracts (Purchase/Sale) | -119 532.70 | -0.01 |
|  |  |  |
| Cash at banks, deposits on demand and deposit accounts and other liquid assets | 22 737 923.45 | 2.37 |
| Bank overdraft and other short-term liabilities | -1 104 750.61 | -0.11 |
| Other assets and liabilities | -12 904 481.54 | -1.35 |
| Total net assets | 961 255 295.32 | 100.00 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Semi-Annual Report as of 30 November 2019

Translation (ENDE, 2019-11-30):
# UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD)
| Wichtigste Daten |  |
| --- | --- |
|  | ISIN | 30.11.2019 | 31.5.2019 | 31.5.2018 |
| Nettovermögen in USD |  | 961 255 295.32 | 929 172 597.46 | 1 113 314 407.72 |
| Klasse F-acc 1 | LU1289529007 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | - | - | 5 339.0000 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | - | - | 127.81 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | - | - | 127.64 |
| Klasse (CHF hedged) F-acc | LU1289529189 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 5 924.2670 | 5 924.2670 | 31 512.9450 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 127.44 | 119.12 | 120.73 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 127.44 | 119.12 | 120.57 |
| Klasse (EUR hedged) F-acc | LU1308715694 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 10 256.8940 | 10 256.8940 | 10 129.9640 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 121.67 | 113.53 | 114.68 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 121.67 | 113.53 | 114.53 |
| Klasse I-A1-8%-mdist | LU1511577857 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 302 318.0530 | 302 318.0530 | 249 171.7950 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 94.44 | 90.51 | 96.22 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 94.44 | 90.51 | 96.09 |
| Klasse I-A1-acc | LU1468494312 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 133 343.5680 | 141 717.2770 | 107 027.7110 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 123.52 | 113.78 | 111.69 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 123.52 | 113.78 | 111.54 |
| Klasse (GBP hedged) I-A1-UKdist 3 | LU1966677178 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 84 679.6490 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in GBP |  | 102.02 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in GBP 2 |  | 102.02 | - | - |
| Klasse I-A2-8%-mdist | LU1479460237 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 521 681.2380 | 715 081.3030 | 915 081.3030 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 96.23 | 92.19 | 97.95 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 96.23 | 92.19 | 97.82 |
| Klasse (EUR) I-A2-acc 4 | LU1163232496 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | - | 4 831.3230 | 30 747.6990 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | - | 124.08 | 116.17 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | - | 124.08 | 116.02 |
| Klasse (EUR hedged) I-A2-acc | LU1163232223 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 95 284.4990 | 125 813.8330 | 301 619.8400 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 120.64 | 112.59 | 113.79 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 120.64 | 112.59 | 113.64 |
| Klasse I-B-acc | LU1131112242 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 33 922.3080 | 33 719.4240 | 35 454.6050 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 138.87 | 127.48 | 124.30 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 138.87 | 127.48 | 124.14 |
| Klasse (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | LU1059394772 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 635 778.6710 | 624 084.0220 | 502 233.1220 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in GBP |  | 86.09 | 83.77 | 90.73 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in GBP 2 |  | 86.09 | 83.77 | 90.61 |
| Klasse I-X-acc | LU1065469329 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 57 592.5280 | 57 592.5280 | 50 115.6560 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 138.85 | 127.42 | 124.16 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 138.85 | 127.42 | 124.00 |
| Klasse (EUR hedged) I-X-acc | LU1554280666 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 67 024.1370 | 67 076.8780 | 515 834.5980 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 110.17 | 102.46 | 102.83 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 110.17 | 102.46 | 102.70 |
| Klasse I-X-UKdist | LU1336832164 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 109 650.3500 | 104 230.8770 | 102 776.3760 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 103.08 | 103.12 | 107.96 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 103.08 | 103.12 | 107.82 |
| Klasse (EUR hedged) K-1-acc | LU1032914704 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 0.8000 | 0.8000 | 0.7000 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 3 520 899.33 | 3 294 900.14 | 3 348 042.19 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 3 520 899.33 | 3 294 900.14 | 3 343 689.74 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
|  | ISIN | 30.11.2019 | 31.5.2019 | 31.5.2018 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |
| Klasse K-1-dist | LU1032914613 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 2.5000 | 1.4000 | 0.4000 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 4 973 685.31 | 4 952 618.19 | 5 178 989.98 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 4 973 685.31 | 4 952 618.19 | 5 172 257.29 |
| Klasse (EUR hedged) K-1-dist | LU1032914886 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 0.8000 | 0.8000 | 0.8000 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 2 636 554.86 | 2 666 405.24 | 2 875 295.61 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 2 636 554.86 | 2 666 405.24 | 2 871 557.73 |
| Klasse K-X-acc | LU1525460769 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 105 478.0910 | 100 645.8910 | 100 645.8910 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 127.29 | 116.85 | 113.90 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 127.29 | 116.85 | 113.75 |
| Klasse (EUR hedged) K-X-acc 5 | LU1776548098 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 198 150.3900 | 206 012.3200 | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 108.35 | 100.78 | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 108.35 | 100.78 | - |
| Klasse P-8%-mdist | LU1076699146 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 836 195.9590 | 901 469.1980 | 1 261 922.2900 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 82.52 | 79.49 | 85.42 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 82.52 | 79.49 | 85.31 |
| Klasse P-acc | LU1013383713 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 468 184.0980 | 539 917.1170 | 717 834.4000 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 136.69 | 126.59 | 125.64 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 136.69 | 126.59 | 125.48 |
| Klasse (CHF hedged) P-acc | LU1013384109 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 278 369.9880 | 286 890.1040 | 324 766.3310 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 122.13 | 114.84 | 117.79 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 122.13 | 114.84 | 117.64 |
| Klasse (EUR hedged) P-acc | LU1013383986 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 304 675.8810 | 318 233.3780 | 408 759.9430 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 125.45 | 117.76 | 120.37 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 125.45 | 117.76 | 120.21 |
| Klasse P-dist | LU1013383804 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 165 107.2050 | 180 140.2050 | 218 245.1890 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 98.98 | 98.25 | 102.71 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 98.98 | 98.25 | 102.58 |
| Klasse (CHF hedged) P-dist | LU1013384281 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 331 142.5090 | 296 926.1430 | 243 109.6390 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 88.00 | 88.83 | 96.09 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 88.00 | 88.83 | 95.97 |
| Klasse (EUR hedged) P-dist | LU1013384018 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 251 922.8640 | 257 820.1210 | 288 922.3950 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 90.34 | 91.05 | 98.15 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 90.34 | 91.05 | 98.02 |
| Klasse (SGD hedged) P-mdist | LU1145057144 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 221 714.6000 | 227 855.0670 | 175 780.1030 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in SGD |  | 88.36 | 85.30 | 91.90 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in SGD 2 |  | 88.36 | 85.30 | 91.78 |
| Klasse Q-8%-mdist | LU1240787413 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 100 707.7020 | 101 548.1820 | 52 284.3150 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 93.47 | 89.72 | 95.73 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 93.47 | 89.72 | 95.61 |
| Klasse Q-acc | LU1043174561 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 394 264.4290 | 461 501.4550 | 525 710.1010 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 142.72 | 131.70 | 129.77 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 142.72 | 131.70 | 129.60 |
| Klasse (CHF hedged) Q-acc | LU1240787090 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 493 136.1430 | 646 889.8250 | 658 809.8980 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 116.44 | 109.10 | 111.10 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 116.44 | 109.10 | 110.96 |
| Klasse (EUR hedged) Q-acc | LU1086761837 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 204 878.0640 | 231 355.0780 | 406 915.6070 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 118.69 | 111.01 | 112.66 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 118.69 | 111.01 | 112.51 |
| Klasse Q-dist | LU1240787504 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 412 262.9120 | 445 848.3700 | 441 482.7240 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 99.88 | 99.51 | 104.04 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 99.88 | 99.51 | 103.90 |
| Klasse (CHF hedged) Q-dist | LU1240787173 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 737 716.6750 | 831 376.4560 | 649 559.2290 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 89.50 | 90.70 | 98.14 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 89.50 | 90.70 | 98.01 |
| Klasse (EUR hedged) Q-dist | LU1240787256 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 161 694.1240 | 155 670.0890 | 137 142.9910 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 91.31 | 92.39 | 99.62 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 91.31 | 92.39 | 99.49 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
|  | ISIN | 30.11.2019 | 31.5.2019 | 31.5.2018 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  |  |  |  |  |
| Klasse QL-8%-mdist 6 | LU2049452258 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 26 366.4840 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 104.49 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 104.49 | - | - |
| Klasse QL-acc 6 | LU2049452332 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 136 148.8020 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 104.49 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 104.49 | - | - |
| Klasse (CHF hedged) QL-acc 6 | LU2049451870 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 137 056.1210 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 104.10 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 104.10 | - | - |
| Klasse (EUR hedged) QL-acc 6 | LU2049452092 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 32 542.7960 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 104.11 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 104.11 | - | - |
| Klasse QL-dist 6 | LU2049452415 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 91 021.8510 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 104.48 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 104.48 | - | - |
| Klasse (CHF hedged) QL-dist 6 | LU2049451953 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 164 990.5610 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in CHF |  | 104.09 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF 2 |  | 104.09 | - | - |
| Klasse (EUR hedged) QL-dist 6 | LU2049452175 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 17 851.6130 | - | - |
| Nettoinventarwert pro Aktie in EUR |  | 104.11 | - | - |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR 2 |  | 104.11 | - | - |
| Klasse U-X-UKdist-mdist | LU1435357899 |  |  |  |
| Aktien im Umlauf |  | 5 084.3950 | 5 741.3950 | 5 933.3950 |
| Nettoinventarwert pro Aktie in USD |  | 10 000.61 | 9 663.14 | 10 243.87 |
| Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in USD 2 |  | 10 000.61 | 9 663.14 | 10 230.55 |
| 1  Die Aktienklasse F-acc war bis zum 28.9.2018 im Umlauf 2  Siehe Erläuterung 1 3  Erste NAV 30.7.2019 4  Die Aktienklasse (EUR) I-A2-acc war bis zum 18.10.2019 im Umlauf 5  Erste NAV 2.11.2018 6  Erste NAV 9.10.2019 |  |  |  |  |


## Struktur des Wertpapierbestandes
Geographische Aufteilung in % des Nettovermögens	
Vereinigte Staaten	47.73
Japan	12.41
Grossbritannien	7.25
Deutschland	4.94
Frankreich	4.39
Taiwan	4.08
Südkorea	2.99
Schweiz	2.44
Brasilien	2.29
Kanada	1.85
Singapur	1.82
China	1.73
Finnland	1.48
Hongkong	0.80
Mexiko	0.73
Schweden	0.61
Spanien	0.53
Malaysia	0.52
Australien	0.51
Total	99.10
Wirtschaftliche Aufteilung in % des Nettovermögens	
Telekommunikation	13.74
Versicherungen	11.35
Immobilien	9.87
Pharmazeutik, Kosmetik & medizinische Produkte	9.71
Elektronik & Halbleiter	8.16
Erdöl	6.58
Tabak & alkoholische Getränke	6.35
Finanz- & Beteiligungsgesellschaften	6.31
Energie- & Wasserversorgung	5.21
Fahrzeuge	3.71
Banken & Kreditinstitute	3.06
Nichteisenmetalle	2.48
Computer & Netzwerkausrüster	2.47
Diverse Handelsfirmen	2.23
Baugewerbe & Baumaterial	2.11
Maschinen & Apparate	1.74
Internet, Software & IT-Dienste	1.03
Detailhandel, Warenhäuser	0.73
Flugzeug- & Raumfahrtindustrie	0.69
Gummi & Reifen	0.54
Chemie	0.53
Diverse Dienstleistungen	0.50
Total	99.10
UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019

## Nettovermögensaufstellung
Aktiva	30.11.2019
USD
Wertpapierbestand, Einstandswert	930 416 861.44
| Wertpapierbestand, nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) | 	22 229 275.28	 |
| --- | --- |
| Total Wertpapierbestand (Erläuterung 1) | 952 646 136.72 |
| Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder | 22 737 923.45 |
| Forderungen aus Wertpapierverkäufen (Erläuterung 1) | 832 253.77 |
| Forderungen aus Zeichnungen | 6 761 226.44 |
| Zinsforderungen aus liquiden Mitteln | 179.60 |
| Forderungen aus Dividenden | 3 126 113.01 |
| Sonstige Forderungen | 550 483.85 |
| Nicht realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten (Erläuterung 1) | -119 532.70 |
| Total Aktiva | 986 534 784.14 |
|  |  |
| Passiva |  |
| Kontokorrentkredit | -1 104 750.61 |
| Zinsverbindlichkeiten aus Kontokorrentkredit | -492.21 |
| Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen (Erläuterung 1) | -1 395.81 |
| Verbindlichkeiten aus Rücknahmen | -23 607 183.12 |
| Rückstellungen für pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) | -391 500.69 |
| Rückstellungen für Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) | -60 428.70 |
| Rückstellungen für sonstige Kommissionen und Gebühren (Erläuterung 2) | 	-113 737.68	 |
| Total Rückstellungen für Aufwendungen | -565 667.07 |
| Total Passiva | -25 279 488.82 |
|  |  |
| Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode | 961 255 295.32 |
| Ertrags- und Aufwandsrechnung | USD |
| Erträge | 1.6.2019-30.11.2019 |
| Zinsertrag aus liquiden Mitteln | 26 191.19 |
| Dividenden | 18 245 786.79 |
| Erträge aus Securities Lending (Erläuterung 13) | 215 510.10 |
| Sonstige Erträge (Erläuterung 4) | 135 393.80 |
| Total Erträge | 18 622 881.88 |
|  |  |
| Aufwendungen |  |
| Pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) | -5 020 636.45 |
| Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) | -183 181.33 |
| Kosten aus Securities Lending (Erläuterung 13) | -86 204.04 |
| Sonstige Kommissionen und Gebühren (Erläuterung 2) | -69 009.60 |
| Zinsaufwand aus liquiden Mitteln und Kontokorrentkredit | -13 920.72 |
| Total Aufwendungen | -5 372 952.14 |
|  |  |
| Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen | 13 249 929.74 |
|  |  |
| Realisierte Gewinne (Verluste) (Erläuterung 1) |  |
| Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus marktbewerteten Wertpapieren ausser Optionen | 5 418 098.73 |
| Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Optionen | -9 976 999.56 |
| Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten | -1 827 332.99 |
| Realisierter Währungsgewinn (-verlust) | 16 733.58 |
| Total der realisierten Gewinne (Verluste) | -6 369 500.24 |
|  |  |
| Realisierter Nettogewinn (-verlust) der Berichtsperiode | 6 880 429.50 |
|  |  |
| Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) (Erläuterung 1) |  |
| Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) marktbewerteter Wertpapiere ausser Optionen | 65 086 871.03 |
| Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Optionen | -1 711 852.04 |
| Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Devisenterminkontrakten | 847 578.61 |
| Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) | 64 222 597.60 |
|  |  |
| Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit | 71 103 027.10 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
| Veränderungen des Nettovermögens |  |
| --- | --- |
|  | USD |
|  | 1.6.2019-30.11.2019 |
| Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode | 929 172 597.46 |
| Zeichnungen | 193 941 126.09 |
| Rücknahmen | 	-201 722 688.77	 |
| Total Mittelzufluss (-abfluss) | -7 781 562.68 |
| Ausbezahlte Dividende | -31 238 766.56 |
| Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen | 13 249 929.74 |
| Total der realisierten Gewinne (Verluste) | -6 369 500.24 |
| Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) | 	64 222 597.60	 |
| Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit | 71 103 027.10 |
| Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode | 961 255 295.32 |
| Entwicklung der Aktien im Umlauf |  |
|  | 1.6.2019-30.11.2019 |
| Klasse | (CHF hedged) F-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 5 924.2670 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 5 924.2670 |
| Klasse | (EUR hedged) F-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 10 256.8940 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 10 256.8940 |
| Klasse | I-A1-8%-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 302 318.0530 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 302 318.0530 |
| Klasse | I-A1-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 141 717.2770 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 500.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -8 873.7090 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 133 343.5680 |
| Klasse | (GBP hedged) I-A1-UKdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 84 679.6490 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 84 679.6490 |
| Klasse | I-A2-8%-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 715 081.3030 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -193 400.0650 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 521 681.2380 |
| Klasse | (EUR) I-A2-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 4 831.3230 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -4 831.3230 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Klasse | (EUR hedged) I-A2-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 125 813.8330 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -30 529.3340 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 95 284.4990 |
| Klasse | I-B-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 33 719.4240 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 202.8840 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 33 922.3080 |
| Klasse | (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 624 084.0220 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 96 815.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -85 120.3510 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 635 778.6710 |
| Klasse | I-X-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 57 592.5280 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 57 592.5280 |
| Klasse | (EUR hedged) I-X-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 67 076.8780 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 83.5740 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -136.3150 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 67 024.1370 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
| Klasse | I-X-UKdist |
| --- | --- |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 104 230.8770 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 5 419.4730 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 109 650.3500 |
| Klasse | (EUR hedged) K-1-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.8000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 0.8000 |
| Klasse | K-1-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 1.4000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 1.1000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 2.5000 |
| Klasse | (EUR hedged) K-1-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.8000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 0.8000 |
| Klasse | K-X-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 100 645.8910 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 4 832.2000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 105 478.0910 |
| Klasse | (EUR hedged) K-X-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 206 012.3200 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 246 380.0740 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -254 242.0040 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 198 150.3900 |
| Klasse | P-8%-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 901 469.1980 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 48 596.1610 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -113 869.4000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 836 195.9590 |
| Klasse | P-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 539 917.1170 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 11 383.6140 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -83 116.6330 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 468 184.0980 |
| Klasse | (CHF hedged) P-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 286 890.1040 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 15 809.4410 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -24 329.5570 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 278 369.9880 |
| Klasse | (EUR hedged) P-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 318 233.3780 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 40 704.0680 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -54 261.5650 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 304 675.8810 |
| Klasse | P-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 180 140.2050 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 9 384.2000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -24 417.2000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 165 107.2050 |
| Klasse | (CHF hedged) P-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 296 926.1430 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 69 667.2720 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -35 450.9060 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 331 142.5090 |
| Klasse | (EUR hedged) P-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 257 820.1210 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 20 550.4330 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -26 447.6900 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 251 922.8640 |
| Klasse | (SGD hedged) P-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 227 855.0670 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 3 569.3640 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -9 709.8310 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 221 714.6000 |
| Klasse | Q-8%-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 101 548.1820 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 30 496.6810 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -31 337.1610 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 100 707.7020 |
| Klasse | Q-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 461 501.4550 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 81 760.1110 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -148 997.1370 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 394 264.4290 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
| Klasse | (CHF hedged) Q-acc |
| --- | --- |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 646 889.8250 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 33 440.5920 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -187 194.2740 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 493 136.1430 |
| Klasse | (EUR hedged) Q-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 231 355.0780 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 37 315.9790 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -63 792.9930 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 204 878.0640 |
| Klasse | Q-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 445 848.3700 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 82 615.5800 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -116 201.0380 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 412 262.9120 |
| Klasse | (CHF hedged) Q-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 831 376.4560 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 145 612.5580 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -239 272.3390 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 737 716.6750 |
| Klasse | (EUR hedged) Q-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 155 670.0890 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 40 841.5070 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -34 817.4720 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 161 694.1240 |
| Klasse | QL-8%-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 26 366.4840 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 26 366.4840 |
| Klasse | QL-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 137 207.4500 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -1 058.6480 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 136 148.8020 |
| Klasse | (CHF hedged) QL-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 137 557.9060 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -501.7850 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 137 056.1210 |
| Klasse | (EUR hedged) QL-acc |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 32 542.7960 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 32 542.7960 |
| Klasse | QL-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 91 021.8510 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 91 021.8510 |
| Klasse | (CHF hedged) QL-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 165 095.5120 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -104.9510 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 164 990.5610 |
| Klasse | (EUR hedged) QL-dist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 0.0000 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 17 851.6130 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | 0.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 17 851.6130 |
| Klasse | U-X-UKdist-mdist |
| Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode | 5 741.3950 |
| Anzahl der ausgegebenen Aktien | 260.0000 |
| Anzahl der zurückgegebenen Aktien | -917.0000 |
| Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode | 5 084.3950 |

| Jährliche Ausschüttung 1 |  |
| --- | --- |
| UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) | Ex-Date | Pay-Date | Währung | Betrag pro Aktie |
| I-X-UKdist | 17.6.2019 | 20.6.2019 | USD | 4.05 |
| I-X-UKdist | 30.7.2019 | 2.8.2019 | USD | 4.85 |
| K-1-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | USD | 375 075.17 |
| (EUR hedged) K-1-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | EUR | 206 455.80 |
| P-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | USD | 6.85 |
| (CHF hedged) P-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | CHF | 6.29 |
| (EUR hedged) P-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | EUR | 6.48 |
| Q-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | USD | 7.65 |
| (CHF hedged) Q-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | CHF | 7.09 |
| (EUR hedged) Q-dist | 1.8.2019 | 6.8.2019 | EUR | 7.25 |
| 1  Siehe Erläuterung 5 |  |  |  |  |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
| Monatliche Ausschüttung 1 |  |  |  |  |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) | Ex-Date | Pay-Date | Währung | Betrag pro Aktie |
| I-A1-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.60 |
| I-A1-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.62 |
| I-A1-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.62 |
| I-A1-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.60 |
| I-A1-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.62 |
| I-A1-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.62 |
| I-A2-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.61 |
| I-A2-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.63 |
| I-A2-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.63 |
| I-A2-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.61 |
| I-A2-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.63 |
| I-A2-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.63 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 6.6.2019 | 12.6.2019 | GBP | 1.09 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 15.7.2019 | 18.7.2019 | GBP | 0.71 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 16.8.2019 | 21.8.2019 | GBP | 0.52 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 16.9.2019 | 19.9.2019 | GBP | 0.80 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 15.10.2019 | 18.10.2019 | GBP | 0.61 |
| (GBP hedged) I-B-UKdist-mdist | 15.11.2019 | 20.11.2019 | GBP | 0.54 |
| P-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.52 |
| P-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.54 |
| P-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.54 |
| P-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.52 |
| P-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.54 |
| P-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.54 |
| (SGD hedged) P-mdist | 17.6.2019 | 20.6.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 15.7.2019 | 18.7.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 16.8.2019 | 21.8.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 16.9.2019 | 19.9.2019 | SGD | 0.56 |
| (SGD hedged) P-mdist | 15.10.2019 | 18.10.2019 | SGD | 0.57 |
| (SGD hedged) P-mdist | 15.11.2019 | 20.11.2019 | SGD | 0.57 |
| Q-8%-mdist | 11.6.2019 | 14.6.2019 | USD | 0.59 |
| Q-8%-mdist | 10.7.2019 | 15.7.2019 | USD | 0.61 |
| Q-8%-mdist | 12.8.2019 | 16.8.2019 | USD | 0.61 |
| Q-8%-mdist | 10.9.2019 | 13.9.2019 | USD | 0.59 |
| Q-8%-mdist | 10.10.2019 | 15.10.2019 | USD | 0.61 |
| Q-8%-mdist | 11.11.2019 | 14.11.2019 | USD | 0.61 |
| U-X-UKdist-mdist | 15.7.2019 | 18.7.2019 | USD | 84.31 |
| U-X-UKdist-mdist | 30.7.2019 | 2.8.2019 | USD | 140.52 |
| U-X-UKdist-mdist | 16.8.2019 | 21.8.2019 | USD | 59.75 |
| U-X-UKdist-mdist | 16.9.2019 | 19.9.2019 | USD | 93.96 |
| U-X-UKdist-mdist | 15.10.2019 | 18.10.2019 | USD | 72.20 |
| U-X-UKdist-mdist | 15.11.2019 | 20.11.2019 | USD | 61.85 |
| 1  Siehe Erläuterung 5 |  |  |  |  |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019

## Aufstellung der Wertpapierbestände und anderer Nettovermögenswerte per 30. November 2019
| Bezeichnung | Anzahl/ | Bewertung in USD | in % des |
| --- | --- | --- | --- |
|  | Nominal | NR Kursgewinn | Netto- |
|  |  | (-verlust) auf Futures/ | vermögens |
|  |  | Devisentermin- |  |
|  |  | kontrakten/ |  |
|  |  | Swaps (Erl. 1) |  |
| Wertpapiere und Geldmarktinstrumente, die an einer offiziellen Börse gehandelt werden |  |  |  |
| Inhaberaktien |  |  |  |
| Australien |  |  |  |
| AUD	WESFARMERS LTD NPV | 169 758.00 | 4 865 106.07 | 0.51 |
| Total Australien |  | 4 865 106.07 | 0.51 |
| Brasilien |  |  |  |
| BRL	BB SEGURIDADE PART COM NPV | 612 400.00 | 4 989 518.25 | 0.52 |
| BRL	PETROBRAS DISTR COM NPV | 1 016 200.00 | 6 835 070.36 | 0.71 |
| Total Brasilien |  | 11 824 588.61 | 1.23 |
| China |  |  |  |
| HKD	ANHUI CONCH CEMENT ‘H’CNY1 | 1 033 000.00 | 6 604 918.40 | 0.69 |
| HKD	CHINA CONST BK ‘H’CNY1 | 6 566 000.00 | 5 225 790.30 | 0.54 |
| HKD	INDUSTRIAL & COM B ‘H’CNY1 | 6 704 000.00 | 4 778 936.48 | 0.50 |
| Total China |  | 16 609 645.18 | 1.73 |
| Frankreich |  |  |  |
| EUR	BOUYGUES EUR1 | 213 127.00 | 8 713 571.22 | 0.91 |
| EUR	ORANGE EUR4 | 628 372.00 | 10 392 644.51 | 1.08 |
| EUR	SANOFI EUR2 | 253 352.00 | 23 607 523.29 | 2.45 |
| Total Frankreich |  | 42 713 739.02 | 4.44 |
| Hongkong |  |  |  |
| HKD	CHINA MOBILE LTD NPV | 1 022 000.00 | 7 703 107.54 | 0.80 |
| Total Hongkong |  | 7 703 107.54 | 0.80 |
| Malaysia |  |  |  |
| MYR	MALAYAN BKG BERHAD MYR1 | 2 436 600.00 | 4 976 463.07 | 0.52 |
| Total Malaysia |  | 4 976 463.07 | 0.52 |
| Mexiko |  |  |  |
| MXN	WAL-MART DE MEXICO COM NPV | 2 511 000.00 | 7 013 369.56 | 0.73 |
| Total Mexiko |  | 7 013 369.56 | 0.73 |
| Singapur |  |  |  |
| SGD	OVERSEA-CHINESE BK NPV | 645 700.00 | 5 090 238.03 | 0.53 |
| SGD	UTD O/S BANK SGD1 | 275 800.00 | 5 207 617.10 | 0.54 |
| Total Singapur |  | 10 297 855.13 | 1.07 |
| Südkorea |  |  |  |
| KRW	KT&G CORPORATION KRW5000 | 69 969.00 | 5 793 479.27 | 0.60 |
| KRW	SAMSUNG ELECTRONIC KRW100 | 538 055.00 | 22 913 402.94 | 2.39 |
| Total Südkorea |  | 28 706 882.21 | 2.99 |
| Spanien |  |  |  |
| EUR	ENDESA SA EUR1.2 | 189 102.00 | 5 145 875.39 | 0.54 |
| Total Spanien |  | 5 145 875.39 | 0.54 |
| Schweden |  |  |  |
| SEK	TELIA COMPANY AB NPV | 1 352 380.00 | 5 856 171.39 | 0.61 |
| Total Schweden |  | 5 856 171.39 | 0.61 |
| Taiwan |  |  |  |
| TWD	FORMOSA PLASTIC TWD10 | 1 589 000.00 | 5 062 217.92 | 0.53 |
| TWD	HON HAI PRECISION TWD10 | 3 170 000.00 | 9 195 031.21 | 0.95 |
| TWD	NANYA TECHNOLOGY C TWD10 | 2 567 000.00 | 5 990 409.85 | 0.62 |
| TWD	TAIWAN SEMICON MAN TWD10 | 1 901 000.00 | 19 003 457.80 | 1.98 |
| Total Taiwan |  | 39 251 116.78 | 4.08 |
| Grossbritannien |  |  |  |
| GBP	BAE SYSTEMS ORD GBP0.025 | 898 488.00 | 6 664 021.70 | 0.69 |
| Total Grossbritannien |  | 6 664 021.70 | 0.69 |
| Vereinigte Staaten |  |  |  |
| USD	DOMINION ENERGY IN COM STK NPV | 251 887.00 | 20 934 328.57 | 2.18 |
| USD	DUKE ENERGY CORP COM USD0.001 (POST REV SPLT) | 272 470.00 | 24 023 679.90 | 2.50 |
| USD	JOHNSON & JOHNSON COM USD1 | 171 952.00 | 23 641 680.48 | 2.46 |
| USD	LYONDELLBASELL IND COM USD0.01 | 52 516.00 | 4 859 830.64 | 0.50 |
| USD	MEDICAL PROP TST COM USD0.001 | 798 900.00 | 16 585 164.00 | 1.72 |
| USD	PHILIP MORRIS INTL COM STK NPV ‘WI’ | 285 849.00 | 23 705 457.57 | 2.47 |
| USD	PUBLIC STORAGE COM USD0.10 | 113 600.00 | 23 933 248.00 | 2.49 |
| Total Vereinigte Staaten |  | 137 683 389.16 | 14.32 |
| Total Inhaberaktien |  | 329 311 330.81 | 34.26 |
| Vorzugsaktien |  |  |  |
| Brasilien |  |  |  |
| BRL	ITAUSA INV ITAU SA PRF NPV | 3 234 000.00 | 10 149 511.63 | 1.05 |
| Total Brasilien |  | 10 149 511.63 | 1.05 |
| Total Vorzugsaktien |  | 10 149 511.63 | 1.05 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
| Bezeichnung | Anzahl/ | Bewertung in USD | in % des |
| --- | --- | --- | --- |
|  | Nominal | NR Kursgewinn | Netto- |
|  |  | (-verlust) auf Futures/ | vermögens |
|  |  | Devisentermin- |  |
|  |  | kontrakten/ |  |
|  |  | Swaps (Erl. 1) |  |

Namensaktien
| Kanada |  |
| --- | --- |
| CAD | BCE INC COM NEW | 368 687.00 | 17 748 049.52 | 1.85 |
| Total Kanada | 17 748 049.52 | 1.85 |
| Finnland |  |  |  |  |
| EUR | FORTUM OYJ EUR3.40 | 221 629.00 | 5 227 034.42 | 0.54 |
| EUR | SAMPO OYJ SER’A’NPV | 221 873.00 | 8 978 184.13 | 0.94 |
| Total Finnland |  | 14 205 218.55 | 1.48 |
| Deutschland |  |  |  |
| EUR	ALLIANZ SE NPV(REGD)(VINKULIERT) | 97 076.00 | 23 264 274.08 | 2.42 |
| EUR	MUENCHENER RUECKVE NPV(REGD) | 84 488.00 | 24 276 575.77 | 2.52 |
| Total Deutschland |  | 47 540 849.85 | 4.94 |
| Japan |  |  |  |
| JPY	BRIDGESTONE CORP NPV | 129 800.00 | 5 185 599.45 | 0.54 |
| JPY	CANON INC NPV | 595 900.00 | 16 487 781.83 | 1.72 |
| JPY	ITOCHU CORP NPV | 247 700.00 | 5 401 402.58 | 0.56 |
| JPY	JAPAN TOBACCO INC NPV | 325 800.00 | 7 421 313.99 | 0.77 |
| JPY	KDDI CORP NPV | 216 100.00 | 6 194 300.94 | 0.64 |
| JPY	MITSUI & CO NPV | 905 900.00 | 16 044 133.31 | 1.67 |
| JPY	MS&AD INSURANCE GROUP HOLDINGS INC NPV | 149 200.00 | 4 824 374.00 | 0.50 |
| JPY	NTT DOCOMO NPV | 847 700.00 | 23 245 759.15 | 2.42 |
| JPY	SOFTBANK CORP NPV | 421 600.00 | 5 720 916.78 | 0.60 |
| JPY	SUBARU CORPORATION NPV | 432 000.00 | 11 307 898.75 | 1.18 |
| JPY	TOKIO MARINE HLDG NPV | 320 500.00 | 17 419 559.75 | 1.81 |
| Total Japan |  | 119 253 040.53 | 12.41 |
| Singapur |  |  |  |
| SGD	SINGAPORE TELECOMM NPV | 2 930 700.00 | 7 243 969.43 | 0.75 |
| Total Singapur |  | 7 243 969.43 | 0.75 |
| Schweiz |  |  |  |
| CHF	ZURICH INSURANCE GRP CHF0.10 | 60 348.00 | 23 689 918.85 | 2.46 |
| Total Schweiz |  | 23 689 918.85 | 2.46 |
| Grossbritannien |  |  |  |
| GBP	BP ORD USD0.25 | 809 512.00 | 5 028 192.31 | 0.52 |
| GBP	GLAXOSMITHKLINE ORD GBP0.25 | 1 073 814.00 | 24 362 681.30 | 2.54 |
| GBP	HSBC HLDGS ORD USD0.50(UK REG) | 669 199.00 | 4 988 504.13 | 0.52 |
| GBP	PERSIMMON ORD GBP0.10 | 150 393.00 | 4 976 162.98 | 0.52 |
| GBP	RIO TINTO ORD GBP0.10 | 439 133.00 | 23 865 298.78 | 2.48 |
| Total Grossbritannien |  | 63 220 839.50 | 6.58 |
| Vereinigte Staaten |  |  |  |
| USD	AGNC INV CORP COM USD0.01 | 858 322.00 | 14 866 137.04 | 1.55 |
| USD	ALTRIA GROUP INC COM USD0.333333 | 484 551.00 | 24 082 184.70 | 2.50 |
| USD	AT&T INC COM USD1 | 634 909.00 | 23 732 898.42 | 2.47 |
| USD	CHEVRON CORP COM USD0.75 | 197 463.00 | 23 128 841.19 | 2.41 |
| USD	EXXON MOBIL CORP COM NPV | 338 377.00 | 23 053 625.01 | 2.40 |
| USD	FORD MOTOR CO COM STK USD0.01 | 2 687 776.00 | 24 351 250.56 | 2.53 |
| USD	HOST HOTELS & RESO COM STK USD0.01 | 868 400.00 | 15 188 316.00 | 1.58 |
| USD	INTEL CORP COM USD0.001 | 84 171.00 | 4 886 126.55 | 0.51 |
| USD	INTL BUSINESS MCHN COM USD0.20 | 176 745.00 | 23 763 365.25 | 2.47 |
| USD	MERCK & CO INC COM USD0.50 | 69 671.00 | 6 073 917.78 | 0.63 |
| USD	METLIFE INC COM USD0.01 | 478 694.00 | 23 891 617.54 | 2.48 |
| USD	PACCAR INC COM STK USD1 | 205 052.00 | 16 685 081.24 | 1.74 |
| USD	PAYCHEX INC COM | 114 768.00 | 9 883 820.16 | 1.03 |
| USD	PFIZER INC COM USD0.05 | 407 580.00 | 15 699 981.60 | 1.63 |
| USD	PPL CORP COM USD0.01 | 705 472.00 | 24 007 212.16 | 2.50 |
| USD	SIMON PROP GROUP COM USD0.0001 | 160 756.00 | 24 307 914.76 | 2.53 |
| USD	VERIZON COMMUN COM USD0.10 | 402 337.00 | 24 236 780.88 | 2.52 |
| Total Vereinigte Staaten |  | 321 839 070.84 | 33.48 |
| Total Namensaktien |  | 614 740 957.07 | 63.95 |
| Total Wertpapiere und Geldmarktinstrumente, die an einer offiziellen Börse gehandelt werden |  | 954 201 799.51 | 99.26 |

Derivative Instrumente, die nicht an einer offiziellen Börse oder einem anderen geregelten Markt gehandelt werden
Optionen auf Aktien, klassisch
| BRL |  |
| --- | --- |
| BRL | MORGAN STANLEY/ITAUSA INV ITAU SA CALL 13.83710 19.12.19 | -2 991 450.00 | -57 181.21 | -0.01 |
| BRL | MORGAN STANLEY/PETROBRAS DISTR CALL 29.56800 19.12.19 | -939 980.00 | -48 493.79 | -0.01 |
| BRL | MORGAN STANLEY/BB SEGURIDADE PART CALL 35.78780 19.12.19 | -566 470.00 | -32 150.38 | 0.00 |
| Total BRL |  |  | -137 825.38 | -0.02 |
| EUR |  |  |  |  |
| EUR | BNP/ALLIANZ SE NPV REGD CALL 228.90000 11.12.19 | -46 530.00 | -788.55 | 0.00 |
| EUR | UBS/SANOFI CALL 87.11850 11.12.19 | -121 430.00 | -45 392.77 | -0.01 |
| EUR | BNP/FORTUM OYJ CALL 22.47000 19.12.19 | -205 000.00 | -6 502.91 | 0.00 |
| EUR | BNP/SAMPO OYJ SER’A’NPV CALL 38.69250 19.12.19 | -205 230.00 | -12 915.44 | 0.00 |
| EUR | GOLDMAN SACHS/BOUYGUES CALL 39.44630 19.12.19 | -197 140.00 | -29 074.38 | 0.00 |
| EUR | MORGAN STANLEY/ORANGE CALL 15.46030 19.12.19 | -581 240.00 | -31 882.93 | 0.00 |
| EUR | MORGAN STANLEY/ENDESA SA CALL 25.58850 19.12.19 | -174 910.00 | -10 090.21 | 0.00 |
| EUR | UBS/SANOFI CALL 88.72500 19.12.19 | -121 430.00 | -43 351.67 | -0.01 |
| Total EUR |  |  | -179 998.86 | -0.02 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
|  | Bezeichnung | Anzahl/ | Bewertung in USD | in % des |
| --- | --- | --- | --- | --- |
|  | Nominal | NR Kursgewinn | Netto- |
|  |  | (-verlust) auf Futures/ | vermögens |
|  |  | Devisentermin- |  |
|  |  | kontrakten/ |  |
|  |  | Swaps (Erl. 1) |  |
| GBP |  |  |  |  |
| GBP | BNP/GLAXOSMITHKLINE CALL 18.07240 11.12.19 | -514 540.00 | -18 786.51 | 0.00 |
| GBP | UBS/RIO TINTO CALL 42.98670 11.12.19 | -211 370.00 | -84 882.60 | -0.02 |
| GBP | BNP/BAE SYSTEMS CALL 6.09210 19.12.19 | -831 100.00 | -12 621.02 | 0.00 |
| GBP | BNP/GLAXOSMITHKLINE CALL 18.27000 19.12.19 | -500 990.00 | -19 777.01 | 0.00 |
| GBP | GOLDMAN SACHS/RIO TINTO CALL 44.74110 19.12.19 | -204 500.00 | -31 982.92 | 0.00 |
| GBP | GOLDMAN SACHS/BP CALL 5.17760 19.12.19 | -770 000.00 | -4 520.67 | 0.00 |
| GBP | GOLDMAN SACHS/PERSIMMON CALL 27.50840 19.12.19 | -139 110.00 | -12 656.32 | 0.00 |
| GBP | UBS/HSBC HLDGS ORD CALL 6.11940 19.12.19 | -619 000.00 | -3 009.07 | 0.00 |
| Total GBP |  |  | -188 236.12 | -0.02 |
| HKD |  |  |  |  |
| HKD | GOLDMAN SACHS/ANHUI CONCH CEMENT CALL 55.17090 19.12.19 | -955 520.00 | -10 754.10 | 0.00 |
| HKD | GOLDMAN SACHS/CHINA MOBILE LTD NP CALL 64.68910 19.12.19 | -945 350.00 | -4 340.04 | 0.00 |
| HKD | UBS/CHINA CONST BK ‘H’C CALL 6.72640 19.12.19 | -6 073 550.00 | -5 472.41 | 0.00 |
| HKD | UBS/INDUSTRIAL & CALL 6.05380 19.12.19 | -6 201 200.00 | -4 072.74 | 0.00 |
| Total HKD |  |  | -24 639.29 | 0.00 |
| JPY |  |  |  |  |
| JPY | GOLDMAN SACHS/NTT DOCOMO NPV CALL 3101.70000 11.12.19 | -408 110.00 | -10 980.77 | 0.00 |
| JPY | GOLDMAN SACHS/CANON INC CALL 3155.25000 11.12.19 | -321 430.00 | -11 496.44 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/TOKIO MARINE HLDG N CALL 6143.55000 11.12.19 | -174 870.00 | -24 187.44 | 0.00 |
| JPY | BNP/CANON INC CALL 3165.75000 19.12.19 | -243 560.00 | -18 659.10 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/MS&AD INSURANCE GRO CALL 3732.75000 19.12.19 | -147 260.00 | -7 574.31 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/BRIDGESTONE CORP CALL 4602.15000 19.12.19 | -120 060.00 | -17 917.47 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/SUBARU CORPORATION CALL 3045.00000 19.12.19 | -411 250.00 | -71 201.46 | -0.02 |
| JPY | MORGAN STANLEY/MITSUI & CO NPV CALL 2052.75000 19.12.19 | -429 750.00 | -9 748.74 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/TOKIO MARINE HLDG CALL 6268.50000 19.12.19 | -128 710.00 | -14 357.91 | 0.00 |
| JPY | MORGAN STANLEY/ITOCHU CORP CALL 2545.72500 19.12.19 | -229 120.00 | -7 409.68 | 0.00 |
| JPY | UBS/KDDI CORP CALL 3333.75000 19.12.19 | -199 890.00 | -2 511.16 | 0.00 |
| Total JPY |  |  | -196 044.48 | -0.02 |
| KRW |  |  |  |  |
| KRW | GOLDMAN SACHS/SAMSUNG ELECTRONIC CALL 54546.90000 11.12.19 | -258 010.00 | -7 199.83 | 0.00 |
| KRW | UBS/SAMSUNG ELECTRONIC CALL 54441.80000 19.12.19 | -251 690.00 | -25 429.06 | 0.00 |
| Total KRW |  |  | -32 628.89 | 0.00 |
| TWD |  |  |  |  |
| TWD | MORGAN STANLEY/TAIWAN SEMICON MAN CALL 319.72500 11.12.19 | -1 163 650.00 | -22 516.07 | 0.00 |
| TWD | GOLDMAN SACHS/FORMOSA PLASTIC CALL 102.27000 19.12.19 | -1 080 000.00 | -7 667.66 | 0.00 |
| TWD | GOLDMAN SACHS/TAIWAN SEMICON MAN CALL 322.87500 19.12.19 | -639 170.00 | -6 381.12 | 0.00 |
| TWD | MORGAN STANLEY/HON HAI PRECISION CALL 95.42400 19.12.19 | -2 932 250.00 | -21 763.35 | 0.00 |
| TWD | MORGAN STANLEY/NANYA TECHNOLOGY CALL 76.16330 19.12.19 | -2 374 470.00 | -35 005.62 | -0.01 |
| Total TWD |  | -93 333.82 | -0.01 |
| USD |  |  |  |  |
| USD | GOLDMAN SACHS/METLIFE INC CALL 51.77230 11.12.19 | -239 610.00 | -12 218.39 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/FORD MOTOR CO CALL 9.25930 11.12.19 | -1 272 410.00 | -63 385.73 | -0.01 |
| USD | MORGAN STANLEY/HOST HOTELS & RESO CALL 17.70940 11.12.19 | -445 520.00 | -54 702.24 | -0.01 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PACCAR INC CALL 83.17610 11.12.19 | -141 930.00 | -60 497.04 | -0.01 |
| USD | SOCIETE GENERALE/ALTRIA GROUP INC CALL 49.21830 11.12.19 | -241 110.00 | -227 032.82 | -0.02 |
| USD | SOCIETE GENERALE/INTL BUSINESS MCHN CALL 141.33850 11.12.19 | -83 290.00 | -519.74 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PPL CORP CALL 35.12860 11.12.19 | -338 170.00 | -5 284.08 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/SIMON PROP GROUP CALL 160.20490 11.12.19 | -72 520.00 | -896.09 | 0.00 |
| USD | UBS/EXXON MOBIL CORP CALL 72.30880 11.12.19 | -160 180.00 | -1 265.66 | 0.00 |
| USD | UBS/PHILIP MORRIS INTL CALL 89.05120 11.12.19 | -135 330.00 | -222.05 | 0.00 |
| USD | UBS/PUBLIC STORAGE CALL 222.47570 11.12.19 | -48 230.00 | -783.21 | 0.00 |
| USD | GOLDMAN SACHS/MEDICAL PROP TST CALL 21.51780 19.12.19 | -369 490.00 | -11 654.33 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/PPL CORP CALL 35.39580 19.12.19 | -329 070.00 | -10 680.26 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/LYONDELLBASELL IND CALL 97.31270 19.12.19 | -48 570.00 | -22 347.89 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/HOST HOTELS & RESO CALL 18.37150 19.12.19 | -379 300.00 | -7 763.05 | 0.00 |
| USD | MORGAN STANLEY/FORD MOTOR CO CALL 9.46950 19.12.19 | -1 269 300.00 | -48 591.82 | -0.01 |
| USD | MORGAN STANLEY/ALTRIA GROUP INC CALL 51.73020 19.12.19 | -217 770.00 | -48 845.17 | -0.01 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PHILIP MORRIS INTL CALL 85.23170 19.12.19 | -135 050.00 | -29 184.35 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PAYCHEX INC CALL 90.51210 19.12.19 | -106 160.00 | -15 543.11 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/AT&T INC CALL 39.30740 19.12.19 | -300 670.00 | -16 979.68 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PACCAR INC CALL 85.95080 19.12.19 | -52 660.00 | -7 645.04 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/SIMON PROP GROUP CALL 158.42770 19.12.19 | -76 110.00 | -15 004.92 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/INTEL CORP CALL 61.90390 19.12.19 | -77 850.00 | -5 179.89 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/METLIFE INC CALL 52.30830 19.12.19 | -213 720.00 | -18 423.62 | 0.00 |
| USD | SOCIETE GENERALE/PUBLIC STORAGE CALL 220.80650 19.12.19 | -53 780.00 | -10 139.56 | 0.00 |
| USD | UBS/EXXON MOBIL CORP CALL 72.24570 19.12.19 | -160 240.00 | -8 166.21 | 0.00 |
| Total USD |  |  | -702 955.95 | -0.07 |
| Total Optionen auf Aktien, klassisch | -1 555 662.79 | -0.16 |
| Total Derivative Instrumente, die nicht an einer offiziellen Börse oder einem anderen geregelten Markt gehandelt werden | -1 555 662.79 | -0.16 |
| Total des Wertpapierbestandes | 952 646 136.72 | 99.10 |
| Devisenterminkontrakte |  |  |
| Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) |  |  |

| USD | 39 254 834.66 | TWD | 1 189 500 000.00 | 14.1.2020 | 157 453.34 | 0.02 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| USD | 29 430 627.32 | KRW | 34 234 000 000.00 | 14.1.2020 | 417 999.45 | 0.04 |
| USD | 5 214 440.43 | MYR | 21 666 000.00 | 14.1.2020 | 37 000.37 | 0.00 |
| USD | 23 027 601.66 | BRL | 96 610 000.00 | 14.1.2020 | 226 264.72 | 0.02 |
| USD | 19 565 310.31 | CNY | 137 325 000.00 | 14.1.2020 | 43 058.24 | 0.00 |
| USD | 13 349 135.34 | AUD | 19 590 000.00 | 14.1.2020 | 82 839.22 | 0.01 |
| USD | 21 531 300.69 | CAD | 28 635 000.00 | 14.1.2020 | -35 563.17 | 0.00 |
| USD | 72 633 266.25 | GBP | 56 055 000.00 | 14.1.2020 | -1 993.89 | 0.00 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019
| Bezeichnung	Anzahl/ | Bewertung in USD | in % des |
| --- | --- | --- |
| Nominal | NR Kursgewinn | Netto- |
|  | (-verlust) auf Futures/ | vermögens |
|  | Devisentermin- |  |
|  | kontrakten/ |  |
|  | Swaps (Erl. 1) |  |

Devisenterminkontrakte (Fortsetzung)
Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf)
| GBP | 61 639 300.00 | USD | 79 869 122.98 | 14.1.2020 | 2 192.52 | 0.00 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| USD | 16 749 582.00 | SGD | 22 800 000.00 | 14.1.2020 | 69 408.52 | 0.01 |
| USD | 124 658 094.42 | JPY | 13 480 100 000.00 | 14.1.2020 | 1 136 870.85 | 0.12 |
| SGD | 19 301 700.00 | USD | 14 179 623.11 | 14.1.2020 | -58 758.88 | -0.01 |
| USD | 9 489 916.36 | MXN | 185 890 000.00 | 14.1.2020 | 14 685.55 | 0.00 |
| USD | 8 224 013.65 | SEK | 78 730 000.00 | 14.1.2020 | -23 762.49 | 0.00 |
| USD | 96 864 278.15 | EUR | 87 050 000.00 | 14.1.2020 | 571 942.53 | 0.06 |
| EUR | 150 435 400.00 | USD | 167 395 938.30 | 14.1.2020 | -988 402.11 | -0.10 |
| USD | 23 776 433.61 | CHF | 23 455 000.00 | 14.1.2020 | 218 508.29 | 0.02 |
| USD | 4 655 003.21 | NOK | 42 390 000.00 | 14.1.2020 | 50 068.52 | 0.01 |
| CHF | 215 396 200.00 | USD | 218 348 047.25 | 14.1.2020 | -2 006 644.87 | -0.21 |
| USD | 1 033 586.00 | EUR | 932 300.00 | 14.1.2020 | 2 301.17 | 0.00 |
| AUD | 8 097 082.55 | USD | 5 500 000.00 | 14.1.2020 | -16 677.14 | 0.00 |
| USD | 5 500 000.00 | CNY | 38 670 500.00 | 14.1.2020 | 2 565.09 | 0.00 |
| MXN | 41 990 000.00 | USD | 2 135 101.75 | 14.1.2020 | 5 222.86 | 0.00 |
| USD | 2 460 739.86 | TWD | 74 900 000.00 | 14.1.2020 | -1 129.72 | 0.00 |
| SEK | 21 770 000.00 | USD | 2 275 679.61 | 14.1.2020 | 4 951.49 | 0.00 |
| NOK | 46 450 000.00 | EUR | 4 586 857.00 | 14.1.2020 | -27 783.40 | 0.00 |
| CAD | 6 800 000.00 | EUR | 4 631 862.31 | 14.1.2020 | -2 115.10 | 0.00 |
| AUD | 3 172 644.15 | EUR | 1 950 000.00 | 14.1.2020 | -8 504.16 | 0.00 |
| GBP | 690 000.00 | EUR | 803 121.23 | 14.1.2020 | 5 682.35 | 0.00 |
| JPY | 316 600 000.00 | USD | 2 899 875.52 | 14.1.2020 | 1 202.32 | 0.00 |
| GBP | 791 400.00 | USD | 1 023 899.87 | 14.1.2020 | 1 584.83 | 0.00 |
| Total Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) | -119 532.70 | -0.01 |
|  |  |  |
| Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder und andere liquide Mittel | 22 737 923.45 | 2.37 |
| Kontokorrentkredit und andere kurzfristige Verbindlichkeiten | -1 104 750.61 | -0.11 |
| Andere Aktiva und Passiva | -12 904 481.54 | -1.35 |
| Total des Nettovermögens | 961 255 295.32 | 100.00 |

UBS (Lux) Equity SICAV – Global Income (USD) Halbjahresbericht per 30. November 2019