The SICAV is subject in particular to the provisions outlined in Part I of the Law, relating to undertakings for collective investment in transferable securities (UCITS) as defined in the Directive of the European Parliament and Council dated 13 July 2009 (2009/65/EEC, hereafter referred to as the “Directive”), as amended.
Its Articles of Association were initially published in the Companies and Associations section of the “Mémorial” (official state gazette) on 30 August 1996. They were amended on 22 August 2012 and published in the “Recueil électronique des sociétés et associations” (“RESA”) on 18 September 2012.
The SICAV is registered with the Luxembourg Trade and Companies Registry under number B-55740.
The SICAV was established in the form of an umbrella-type fund and is made up of several sub-funds, each representing a set of specific commitments and assets and corresponding to a distinct investment policy.
As at 30 June 2021, the following active sub-funds were open for subscription and redemption:
Referece currency
OYSTER - Absolute Return GBP	GBP
OYSTER - Balanced Strategy Portfolio USD	USD
OYSTER - BM Alternativos	EUR
OYSTER - Euro Fixed Income	EUR
OYSTER - Europe	EUR
OYSTER - European Corporate Bonds	EUR
OYSTER - European Subordinated Bonds	EUR
OYSTER - Global Convertibles	EUR
OYSTER - Global Diversified Income	USD
OYSTER - Growth Strategy Portfolio USD	USD
OYSTER - Italian Opportunities	EUR
OYSTER - Japan Opportunities	JPY
OYSTER - Multi-Asset Absolute Return EUR	EUR
OYSTER - Stable Return	USD
OYSTER - Sustainable Europe	EUR
OYSTER - US Core Plus	USD
OYSTER - US High Yield	USD
OYSTER - US Small and Mid Company Growth	USD
OYSTER - US Value	USD
With effect on 29 June 2021, the sub-fund OYSTER - Europe Growth and Income has merged into the sub-fund OYSTER - Europe.
With effect on 14 June 2021, the following share classes of the sub-fund OYSTER - US Core Plus have been changed their name respectively from OYSTER - US Core Plus - I - EUR HP to I M - EUR HP and OYSTER - US Core Plus - I USD to OYSTER - US Core Plus - I M USD
Closure of share classes
The R EUR class of the sub-fund OYSTER - Europe was liquidated on 19 January 2021.
The R GBP D share class of the sub-funds OYSTER - US Small and Mid Company Growth was liquidated on 21 May 2021
The inactive I M EUR share class of the sub-Fund OYSTER - European Corporate Bonds and the inactives I USD and Z USD share classes of the sub-fund OYSTER - US Value were closed respectively on 26 January 2021 and 5 March 2021.
Launch of share classes
The C EUR PR, N EUR PR, R EUR PR, R CHF HP PR share classes of the sub-fund OYSTER - Europe were launched on 28 June 2021 and the I M USD share class of the sub-fund OYSTER - US Value was launched on 4 January 2021.
- Summary of significant accounting policies
	- Presentation of financial statementsThe SICAV’s financial statements are prepared in accordance with the requirements in force in Luxembourg relating to undertakings for collective investments.

Translation (ENIT, 2021-06-30):
La SICAV è soggetta in particolare alle disposizioni della parte I della Legge, relativa agli Organismi di Investimento Collettivo in Valori Mobiliari (OICVM) come definiti dalla Direttiva del Parlamento europeo e del Consiglio del 13 luglio 2009 (2009/65/CEE, di seguito la “Direttiva”), e successive modifiche.
Lo Statuto è stato pubblicato per la prima volta in data 30 agosto 1996 nella sezione “Recueil des Sociétés et Associations” del “Mémorial”. È stato in seguito modificato il 22 agosto 2012 e pubblicato nel “Recueil électronique des sociétés et associations” (“RESA”) il 18 settembre 2012.
La SICAV è iscritta al Registro del Commercio e delle Imprese del Lussemburgo con il numero B-55740.
La SICAV è stata costituita sotto forma di un fondo a comparti multipli ed è composta da vari comparti, ognuno dei quali rappresenta un insieme di attività e impegni specifici e corrisponde a una politica d’investimento distinta
Al 30 giugno 2021, sono attivi venti comparti::
Valuta di riferimento
OYSTER - Absolute Return GBP	GBP
OYSTER - Balanced Strategy Portfolio USD	USD
OYSTER - BM Alternativos	EUR
OYSTER - Euro Fixed Income	EUR
OYSTER - Europe	EUR
OYSTER - European Corporate Bonds	EUR
OYSTER - European Subordinated Bonds	EUR
OYSTER - Global Convertibles	EUR
OYSTER - Global Diversified Income	USD
OYSTER - Growth Strategy Portfolio USD	USD
OYSTER - Italian Opportunities	EUR
OYSTER - Japan Opportunities	JPY
OYSTER - Multi-Asset Absolute Return EUR	EUR
OYSTER - Stable Return	USD
OYSTER - Sustainable Europe	EUR
OYSTER - US Core Plus	USD
OYSTER - US High Yield	USD
OYSTER - US Small and Mid Company Growth	USD
OYSTER - US Value	USD
Il comparto OYSTER - Europe Growth and Income si è fuso con il comparto OYSTER - Europe il 29 giugno 2021.
In data 14 giugno 2021, le seguenti quote del comparto OYSTER - US Core Plus sono state rinominate rispettivamente da OYSTER - US Core Plus - I - EUR HP a OYSTER - US Core Plus - I M - EUR HP e da OYSTER - US Core Plus - I USD a OYSTER - US Core Plus - I M USD.
Chiusura delle classi di azioni
La classe R EUR del comparto OYSTER - Europe è stata liquidata il 19 gennaio 2021.
La classe R GBP D del comparto OYSTER - US Small and Mid Company Growth è stata liquidata il 21 maggio 2021.
La classe inattiva I M EUR del comparto OYSTER - European Corporate Bonds e le classi inattive I USD e Z USD del comparto OYSTER - US Value sono state chiuse rispettivamente il 26 gennaio e il 5 marzo 2021.
Lancio di classi di azioni
Le classi di azioni C - EUR - PR, N - EUR - PR, R - EUR - PR, R - CHF - HP - PR del comparto OYSTER - Europe sono state lanciate il 28 giugno 2021 e la classe di azioni I M - USD del comparto OYSTER - US Value è stata lanciata il 4 gennaio 2021.
- Principali metodi contabili
	- Presentazione del bilancioIl bilancio della SICAV viene preparato conformemente alla regolamentazione vigente in Lussemburgo riguardante gli organismi di investimento collettivoLe singole voci del prospetto consolidato del patrimonio netto e del prospetto consolidato delle modifiche e delle variazioni del patrimonio netto sono pari alla somma delle voci corrispondenti dei bilanci di ciascun comparto e sono convertite in USD.