# Breakdown by economic sector of Ethna-AKTIV
| Breakdown by economic sector  1) |
| --- |
| Other | 26.11% |
| Business and public services 2) | 23.51% |
| Pharmaceuticals, biotechnology and biosciences | 5.92% |
| Software & services | 4.50% |
| Diversified financial services | 3.99% |
| Food, beverages and tobacco | 3.13% |
| Healthcare: Equipment & services | 2.49% |
| Semiconductors & equipment for semiconductor production | 2.33% |
| Wholesale and retail | 1.90% |
| Banks | 1.81% |
| Energy | 1.69% |
| Media & entertainment | 1.33% |
| Household goods & personal care products | 1.30% |
| Real estate | 1.24% |
| Capital goods | 1.24% |
| Raw materials and supplies | 1.09% |
| Transport | 1.05% |
| Hardware and equipment | 1.04% |
| Utilities | 0.79% |
| Insurance | 0.77% |
| Telecommunications services | 0.61% |
| Consumer services | 0.56% |
| Food and basic goods retail | 0.52% |
| Consumer goods and clothing | 0.32% |
| Media | 0.21% |
| Automobiles and components | 0.15% |
| Commercial services & supplies | 0.12% |
| Securities holdings | 89.72% |
| Options | 0.00% |
| Futures contracts | 0.47% |
| Fixed-term deposits | 2.36% |
| Cash at banks 3) | 12.00% |
| Other receivables and payables (net) | -4.55% |
| 100.00% |

4
1)	Due to rounding differences in the individual items, the total amounts may deviate from the actual value.
2)	Incl. government bonds.
3)	See notes to the Report.
Change over the last 3 financial years
Unit class A
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 1,524.73 | 11,344,148 | -294,895.52 | 134.41 |
| 31/12/2021 | 1,390.69 | 9,849,237 | -204,648.60 | 141.20 |
| 30/06/2022 | 1,291.74 | 9,360,651 | -66,356.64 | 138.00 |

Unit class T
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 842.77 | 5,967,449 | -243,139.19 | 141.23 |
| 31/12/2021 | 618.48 | 4,165,082 | -261,002.59 | 148.49 |
| 30/06/2022 | 583.40 | 4,016,988 | -20,282.47 | 145.23 |

5
Unit class R-A*
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 7.00 | 73,154 | -1,468.21 | 95.66 |
| 31/12/2021 | 5.70 | 58,601 | -1,394.36 | 97.23 |
| 30/06/2022 | 5.36 | 58,295 | -28.80 | 91.91 |

Unit class R-T*
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 40.98 | 335,326 | -10,457.73 | 122.22 |
| 31/12/2021 | 36.89 | 288,277 | -5,756.63 | 127.97 |
| 30/06/2022 | 31.16 | 249,482 | -4,858.89 | 124.91 |

Unit class CHF-A
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR | Unit value CHF |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 5.69 | 54,455 | -825.26 | 104.57 | 113.27 1) |
| 31/12/2021 | 4.75 | 41,508 | -1,373.16 | 114.46 | 118.63 2) |
| 30/06/2022 | 4.57 | 39,387 | -228.47 | 115.99 | 115.76 3) |

Unit class CHF-T
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR | Unit value CHF |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 28.29 | 245,684 | -6,804.10 | 115.13 | 124.71 1) |
| 31/12/2021 | 26.71 | 211,755 | -3,959.61 | 126.12 | 130.71 2) |
| 30/06/2022 | 24.74 | 193,373 | -2,229.21 | 127.94 | 127.68 3) |

1)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 31 December 2020: EUR 1 = CHF 1.0832
2)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 31 December 2021: EUR 1 = CHF 1.0364
3)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 30 June 2022: EUR 1 = CHF 0.9980
*	Unit classes (R-A) and (R-T) are intended exclusively for distribution in Italy, France and Spain.
Unit class SIA-A
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 13.71 | 24,232 | 2,122.46 | 565.86 |
| 31/12/2021 | 6.48 | 10,849 | -7,580.30 | 597.11 |
| 30/06/2022 | 5.43 | 9,280 | -879.96 | 585.25 |

Unit class SIA-T
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 179.09 | 284,027 | -136,733.82 | 630.55 |
| 31/12/2021 | 114.65 | 171,961 | -71,556.14 | 666.72 |
| 30/06/2022 | 67.65 | 103,423 | -44,386.63 | 654.07 |

Unit class SIA-CHF-T
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR | Unit value CHF |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 105.71 | 215,561 | -1,224.96 | 490.40 | 531.20 1) |
| 31/12/2021 | 49.39 | 91,445 | -61,496.01 | 540.06 | 559.72 2) |
| 30/06/2022 | 82.39 | 149,882 | 31,461.36 | 549.69 | 548.59 3) |

6
Unit class USD-A
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR | Unit value USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 1.20 | 13,052 | -466.26 | 92.07 | 112.69 4) |
| 31/12/2021 | 1.22 | 11,600 | -136.94 | 104.76 | 118.89 5) |
| 30/06/2022 | 1.33 | 11,984 | 44.40 | 111.14 | 116.44 6) |

Unit class USD-T
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR | Unit value USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 12.05 | 122,942 | -5,178.22 | 98.05 | 120.01 4) |
| 31/12/2021 | 11.87 | 106,165 | -1,757.37 | 111.82 | 126.90 5) |
| 30/06/2022 | 11.47 | 96,549 | -1,060.78 | 118.80 | 124.47 6) |

Unit class SIA USD-T
| Date | Net fund assets in EUR millions | Outstanding units | Net fund assets in EUR millions | Unit value EUR | Unit value USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31/12/2020 | 4.85 | 10,229 | 395.79 | 473.79 | 579.92 4) |
| 31/12/2021 | 5.07 | 9,341 | -429.13 | 542.77 | 615.99 5) |
| 30/06/2022 | 5.01 | 8,671 | -361.48 | 578.17 | 605.75 6) |

1)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 31 December 2020: EUR 1 = CHF 1.0832
2)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 31 December 2021: EUR 1 = CHF 1.0364
3)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 30 June 2022: EUR 1 = CHF 0.9980
4)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 31 December 2020: EUR 1 = USD 1.2240
5)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 31 December 2021: EUR 1 = USD 1.1349
6)	Converted at the foreign exchange rate into EUR as of 30 June 2022: EUR 1 = USD 1.0477

Translation (ENFR, 2022-06-30):
# Répartition sectorielle d’Ethna-AKTIV
| Répartition sectorielle  1) |
| --- |
| Divers | 26,11 % |
| Services aux entreprises et services publics 2) | 23,51 % |
| Produits pharmaceutiques, biotechnologies et biosciences | 5,92 % |
| Logiciels et services | 4,50 % |
| Services financiers diversifiés | 3,99 % |
| Alimentation, boissons et tabac | 3,13 % |
| Santé : Equipements et services de santé | 2,49 % |
| Semi-conducteurs et machines pour la production de semi-conducteurs | 2,33 % |
| Commerce de gros et de détail | 1,90 % |
| Banques | 1,81 % |
| Energie | 1,69 % |
| Médias et divertissements | 1,33 % |
| Produits ménagers et de soin personnel | 1,30 % |
| Immobilier | 1,24 % |
| Biens d’investissement | 1,24 % |
| Matières premières, auxiliaires et carburants | 1,09 % |
| Transports | 1,05 % |
| Matériel et équipement informatique | 1,04 % |
| Services aux collectivités | 0,79 % |
| Assurances | 0,77 % |
| Services de télécommunications | 0,61 % |
| Services à la consommation | 0,56 % |
| Vente au détail de produits alimentaires et de consommation de base | 0,52 % |
| Biens de consommation et habillement | 0,32 % |
| Médias | 0,21 % |
| Automobiles et pièces détachées | 0,15 % |
| Services professionnels et carburants | 0,12 % |
| Portefeuille-titres | 89,72 % |
| Options | 0,00 % |
| Contrats à terme | 0,47 % |
| Espèces | 2,36 % |
| Avoirs bancaires 3) | 12,00 % |
| Solde des autres créances et engagements | -4,55 % |
| 100,00 % |

4
1)	En raison des différences d’arrondi pour les postes individuels, les totaux peuvent différer de la valeur réelle.
2)	Y compris Emprunts d’État
3)	Voir les Notes au rapport.
Evolution des 3 derniers exercices
Catégorie de parts A
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 1.524,73 | 11.344.148 | -294.895,52 | 134,41 |
| 31.12.2021 | 1.390,69 | 9.849.237 | -204.648,60 | 141,20 |
| 30.06.2022 | 1.291,74 | 9.360.651 | -66.356,64 | 138,00 |

| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 842,77 | 5.967.449 | -243.139,19 | 141,23 |
| 31.12.2021 | 618,48 | 4.165.082 | -261.002,59 | 148,49 |
| 30.06.2022 | 583,40 | 4.016.988 | -20.282,47 | 145,23 |

Catégorie de parts T
5
Catégorie de parts R-A*
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 7,00 | 73.154 | -1.468,21 | 95,66 |
| 31.12.2021 | 5,70 | 58.601 | -1.394,36 | 97,23 |
| 30.06.2022 | 5,36 | 58.295 | -28,80 | 91,91 |

Catégorie de parts R-T*
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 40,98 | 335.326 | -10.457,73 | 122,22 |
| 31.12.2021 | 36,89 | 288.277 | -5.756,63 | 127,97 |
| 30.06.2022 | 31,16 | 249.482 | -4.858,89 | 124,91 |

Catégorie de parts CHF-A
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR | Valeur nette d’inventaire CHF |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 5,69 | 54.455 | -825,26 | 104,57 | 113,27 1) |
| 31.12.2021 | 4,75 | 41.508 | -1.373,16 | 114,46 | 118,63 2) |
| 30.06.2022 | 4,57 | 39.387 | -228,47 | 115,99 | 115,76 3) |

Catégorie de parts CHF-T
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR | Valeur nette d’inventaire CHF |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 28,29 | 245.684 | -6.804,10 | 115,13 | 124,71 1) |
| 31.12.2021 | 26,71 | 211.755 | -3.959,61 | 126,12 | 130,71 2) |
| 30.06.2022 | 24,74 | 193.373 | -2.229,21 | 127,94 | 127,68 3) |

1)	Converti en euros au taux de change du 31 décembre 2020 : 1 EUR = 1,0832 CHF
2)	Converti en euros au taux de change du 31 décembre 2021 : 1 EUR = 1,0364 CHF
3)	Converti en euros au taux de change du 30 juin 2022 : 1 EUR = 0,9980 CHF
*	Les catégories de parts (R-A) et (R-T) sont exclusivement destinées à être distribuées en Italie, en France et en Espagne.
Catégorie de parts SIA-A
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 13,71 | 24.232 | 2.122,46 | 565,86 |
| 31.12.2021 | 6,48 | 10.849 | -7.580,30 | 597,11 |
| 30.06.2022 | 5,43 | 9.280 | -879,96 | 585,25 |

Catégorie de parts SIA-T
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 179,09 | 284.027 | -136.733,82 | 630,55 |
| 31.12.2021 | 114,65 | 171.961 | -71.556,14 | 666,72 |
| 30.06.2022 | 67,65 | 103.423 | -44.386,63 | 654,07 |

6
Catégorie de parts SIA CHF-T
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR | Valeur nette d’inventaire CHF |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 105,71 | 215.561 | -1.224,96 | 490,40 | 531,20 1) |
| 31.12.2021 | 49,39 | 91.445 | -61.496,01 | 540,06 | 559,72 2) |
| 30.06.2022 | 82,39 | 149.882 | 31.461,36 | 549,69 | 548,59 3) |

Catégorie de parts USD-A
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR | Valeur nette d’inventaire USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 1,20 | 13.052 | -466,26 | 92,07 | 112,69 4) |
| 31.12.2021 | 1,22 | 11.600 | -136,94 | 104,76 | 118,89 5) |
| 30.06.2022 | 1,33 | 11.984 | 44,40 | 111,14 | 116,44 6) |

Catégorie de parts USD-T
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR | Valeur nette d’inventaire USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 12,05 | 122.942 | -5.178,22 | 98,05 | 120,01 4) |
| 31.12.2021 | 11,87 | 106.165 | -1.757,37 | 111,82 | 126,90 5) |
| 30.06.2022 | 11,47 | 96.549 | -1.060,78 | 118,80 | 124,47 6) |

Catégorie de parts SIA USD-T
| Date | Actif net du fonds en millions d’EUR | Parts en circulation | Actif net du fonds en millions d’EUR | Valeur nette d’inventaire EUR | Valeur nette d’inventaire USD |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 31.12.2020 | 4,85 | 10.229 | 395,79 | 473,79 | 579,92 4) |
| 31.12.2021 | 5,07 | 9.341 | -429,13 | 542,77 | 615,99 5) |
| 30.06.2022 | 5,01 | 8.671 | -361,48 | 578,17 | 605,75 6) |

1)	Converti en euros au taux de change du 31 décembre 2020 : 1 EUR = 1,0832 CHF
2)	Converti en euros au taux de change du 31 décembre 2021 : 1 EUR = 1,0364 CHF
3)	Converti en euros au taux de change du 30 juin 2022 : 1 EUR = 0,9980 CHF
4)	Converti en euros au taux de change du 31 décembre 2020 : 1 EUR = 1,2240 USD
5)	Converti en euros au taux de change du 31 décembre 2021 : 1 EUR = 1,1349 USD
6)	Converti en euros au taux de change du 30 juin 2022 : 1 EUR = 1,0477 USD