# Distribution of Investments by Industry
|  | Schroder GAIA II NGA Turnaround* | Schroder GAIA II Specialist Private Equity |
| --- | --- | --- |
| % | % |
| Bonds, Commercial Papers, Assets and Mortgage Backed Securities | - | 12.72 |
| Other Securities Agricultural Products | - | 1.79 |
| Aerospace & Defense | - | 1.12 |
| Application Software | - | 1.90 |
| Consumer Discretionary | - | 7.75 |
| Distributors | - | 3.18 |
| Electronic Equipment & Instruments | - | 2.16 |
| Environmental & Facilities Services | - | 0.36 |
| Food Distributors | - | 2.17 |
| Food Products | - | 2.49 |
| General | - | 5.87 |
| Health Care | - | 12.18 |
| Health Care Equipment | - | 0.24 |
| Health Care Equipment & Services | - | 1.76 |
| Health Care Services | - | 2.53 |
| Hypermarkets & Super Centers | - | 1.34 |
| Information Technology | - | 6.50 |
| Internet Software & Services | - | 3.16 |
| IT Consulting & Other Services | - | 5.31 |
| Multi-sector | - | 3.77 |
| Personal Products | - | 0.19 |
| Pharmaceuticals | - | 2.88 |
| Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences | - | 2.89 |
| Software & Services | - | 1.31 |
| Trading Companies & Distributors | - | 1.61 |

| Investments portfolio as a percentage of Net Assets | - | 87.18 |
| --- | --- | --- |
| Other Net Assets | 100.00 | 12.82 |
| Total Net Assets | 100.00 | 100.00 |

- Please refer to the Directors’ Report for details of all corporate actions that occurred during the period under review. The notes on pages 19 to 21 form an integral part of these financial statements.

Translation (ENFR, 2021-06-30):
# Ventilation des investissements par secteur d’activité
|  | Schroder GAIA II NGA Turnaround* | Schroder GAIA II Specialist Private Equity |
| --- | --- | --- |
| % | % |
| Obligations, billets de trésorerie, titres adossés à des actifs et des créances hypothécaires | - | 12,72 |
| Autres titres |  |  |
| Produits agricoles | - | 1,79 |
| Aérospatiale et défense | - | 1,12 |
| Logiciels d’application | - | 1,90 |
| Biens de consommation discrétionnaire | - | 7,75 |
| Distributeurs | - | 3,18 |
| Équipements et instruments électroniques | - | 2,16 |
| Services environnementaux et généraux | - | 0,36 |
| Distributeurs de produits alimentaires | - | 2,17 |
| Produits alimentaires | - | 2,49 |
| Généralités | - | 5,87 |
| Santé | - | 12,18 |
| Équipement de santé | - | 0,24 |
| Équipements et services de santé | - | 1,76 |
| Services de santé | - | 2,53 |
| Hypermarchés et centres commerciaux | - | 1,34 |
| Technologies de l’information | - | 6,50 |
| Logiciels et services Internet | - | 3,16 |
| Conseils et autres services TI | - | 5,31 |
| Multi-secteurs | - | 3,77 |
| Produits de soins personnels | - | 0,19 |
| Produits pharmaceutiques | - | 2,88 |
| Produits pharmaceutiques, biotechnologie et sciences de la vie | - | 2,89 |
| Logiciels et services | - | 1,31 |
| Sociétés commerciales et distributeurs | - | 1,61 |

| Portefeuille d’investissements en pourcentage de l’Actif net | - | 87,18 |
| --- | --- | --- |
| Autres éléments de l’Actif net | 100,00 | 12,82 |
| Actif net total | 100,00 | 100,00 |

- Veuillez consulter le Rapport des Administrateurs pour obtenir des précisions sur toutes les opérations sur titres effectuées au cours de la période considérée. Les notes figurant aux pages 19 à 21 font partie intégrante des présents états financiers.