EXANE FINANCE Société anonyme au capital de 5 119 904 euros Siège Social : 6 rue Ménars 75002 Paris 339 563 215 RCS Paris Comptes annuels au 31 décembre 2018 approuvés par l’Assemblée générale extraordinaire et ordinaire du 26 avril 2019 I. — Bilan au 31 décembre 2018 (en milliers d'euros) Actif Note 31/12/2018 31/12/2017 Caisse, Banques Centrales, CCP 137 0 Créances sur les établissements de crédit 3.1 0 5 748 Opérations avec la clientèle 3.2 6 161 757 Autres actifs 3.4 5 924 955 8 624 623 Comptes de régularisation actifs 3.5 722 675 Total de l'actif 5 931 975 8 631 803 Passif Note 31/12/2018 31/12/2017 Opérations avec la clientèle Dettes représentées par un titre 3.3 5 920 471 8 608 750 Autres passifs 3.4 4 954 16 418 Comptes de régularisation passifs 3.5 64 18 Capitaux propres 3.6 6 485 6 617 Capital souscrit 5 120 5 120 Réserves 395 351 Prime d'émission 272 272 Report à nouveau 14 9 Résultat de l'exercice 684 865 Total du passif 5 931 975 8 631 803 Hors Bilan Exane Finance - 31 Décembre 2018 (en milliers d'euros) Note 31/12/2018 31/12/2017 Engagements donnés Engagements de garantie 5.1 0 0 Engagements reçus Engagements de garantie 5.2 6 539 387 8 378 235 II. — Compte de résultat au 31 décembre 2018 (en milliers d'euros) Note 31/12/2018 31/12/2017 Commissions (produits) 4 461 5 033 Commissions (charges) -2 854 -3 273 Produit net bancaire IV 1 607 1 758 Charges générales d'exploitation IV -448 -346 Résultat d'exploitation 1 159 1 412 Gain/ Perte sur actifs immobilisés 0 2 Résultat courant avant impôt 1 159 1 414 Impôt sur les bénéfices -475 -549 Résultat net IV 684 865 III. — Affectation du résultat L'Assemblée Générale, statuant aux conditions de quorum et de majorité requises pour les assemblées générales ordinaires, après en avoir délibéré et après avoir constaté que : - la réserve légale n’atteint pas le dixième du capital social au 31 décembre 2018 ; - les actions composant le capital social sont intégralement libérées ; - la Société ne détient aucune de ses propres actions ; - le résultat de l’exercice social clos le 31 décembre 2018 fait apparaître un bénéfice de 684.332,59 euros ; - le montant du compte "Report à nouveau" s’élève à 14 483,31 euros ; 1. Décide d’affecter le bénéfice de l’exercice de la façon suivante : Résultat bénéficiaire de l'exercice : 684.332,59 € Affectation de 5 % au compte "Réserve légale", dans la limite de 10 % du capital social, soit : 34.216,63 € Auquel est ajouté le report à nouveau, soit : 14.483,31 € Soit un bénéfice distribuable de : 664.599,27 € Distribution d’un dividende de : 662.387,58 € Soit, après affectation, solde du compte « Report à nouveau » : 2.211,69 € 2. Fixe le montant du dividende par action à 2,07 euros : Exercice 2018 Actionnaire / nature du dividende Dividende par action Dividende (attribué à la personne morale) non éligible à l’abattement de 40% 2,07 euros Dividende (attribué aux personnes physiques) éligible à l’abattement de 40% 2,07 euros 3. Prend acte que (i) la Société dispose de liquidités suffisantes pour procéder à une telle distribution sans recourir à l’endettement et (ii) les capitaux propres de la Société demeureront à la suite de cette distribution supérieurs au montant du capital augmenté des réserves non distribuables. 4. Prend acte, conformément aux dispositions de l’article 243 bis du Code Général des Impôts, que les sommes distribuées à titre de dividende pour les trois derniers exercices ont été les suivantes : Exercice Dividende distribué Dividende par action 2017 815 984,70 €* 2,55 € 2016 639 988,00 €* 2,00 € 2015 - - * Les personnes physiques qui ont perçu ce dividende étaient éligibles à l'abattement de 40%. Cette résolution est adoptée à l’unanimité. IV. — Annexe aux documents comptables Période du 1 er janvier au 31 Décembre 2018 I – Présentation générale de la société Exane Finance, filiale à 100% d’Exane SA, est une société anonyme au capital de 5 119 904 euros. Ancienn e ment établissement de crédit, elle constitue depuis le 31 octobre 2018 une entreprise d’investissement. Elle est agréée par l’Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution. Elle a pour activité principale la fourniture de services d’investissements, dont notamment la négociation pour compte propre, et de services connexes aux services d’investissement au sens de la réglementation applicable. Exane Finance exerce une activité d’émissions d’instruments financiers, conformément aux dispositions de l’article L.511-7 ,4° du Code monétaire et financier. Pour l’exercice de ces activités, Exane Finance est soumise au contrôle de l’Autorité des Marchés Financiers. Exane Finance est le véhicule d’émission d’instruments financiers pris ferme et placés par Exane Derivatives, filiale d’Exane SA à 100%. Exane Derivatives est le structureur des émissions réalisées par Exane Finance. Il est le preneur ferme et assure le placement et la distribution de l’ensemble des émissions auprès de la clientèle. Il est garant à l’égard des porteurs. Les émissions font l’objet d’une couverture OTC systématique auprès d’Exane Derivatives. Exane Finance fait partie du périmètre de consolidation du Groupe Exane. II - Règles et méthodes comptables Les comptes annuels d’Exane Finance sont présentés conformément aux dispositions de la réglementation comptable des établissements du secteur bancaire issues du règlement ANC n°2014-07 du 26 novembre 2014. Les opérations relatives aux activités d'émission sont totalement symétriques entre le produit émis et la couve r ture de gré à gré entre Exane Derivatives SNC et Exane Finance. Ces opérations sont comptabilisées pour un montant égal à leur valeur de marché en date d’arrêté. Les options de couverture avec Exane Derivatives sont évaluées à la même juste valeur que les instruments émis et souscrits. Le titre de créance émis est assimilé à un produit de dette et figure à ce titre dans le poste "Dettes représentées par un titre" chez l'émetteur. Le warrant émis est assimilé à un contrat d'option et figure dans le poste "Autres passifs". III - Informations sur le bilan 3.1 – Créances sur les établissements de crédit Les comptes débiteurs correspondent principalement aux comptes courants d’Exane Finance face à Exane SA. 3.2 – Opérations avec la clientèle En milliers d'euros 31 décembre 2018 31 décembre 2017 Opérations avec la clientèle 6 161 757 Total à l'actif 6 161 757 Toutes les créances sont à moins d’un an. 3.3 - Dettes représentées par un titre Les dettes représentées par un titre correspondent aux émissions des titres de créances complexes, prises fermes par Exane Derivatives SNC. En milliers d'euros 31 décembre 2018 31 décembre 2017 Dettes représentées par un titre 5 920 471 8 608 750 Total au passif 5 920 471 8 608 750 3.4 – Autres actifs et autres passifs Les options de gré à gré correspondent aux options négociées avec Exane Derivatives en couverture des titres émis par Exane Finance. Les warrants correspondent aux émissions prises fermes par Exane Derivatives. En milliers d'euros 31 décembre 2018 31 décembre 2017 Options de gré à gré 5 924 955 8 624 623 Total à l'actif 5 924 955 8 624 623 Emissions de warrants 4 483 15 871 Dettes diverses 471 546 Total au passif 4 954 16 417 Les dettes diverses comprennent principalement une dette relative à l’impôt sur les sociétés pour un montant de 475 K€ au 31 décembre 2018. 3.5 – Comptes de régularisation Les comptes de régularisation actifs comprennent le dépôt auprès du Fonds de garantie et de Résolution (FGDR) et au passif des charges à payer. 3.6 – Capitaux propres Le capital social de la société anonyme Exane Finance est fixé à 5 119 904 € divisé en 319.994 actions entièr e ment libérées de 16 € chacune. La variation de situation nette entre le 31 décembre 2017 et le 31 décembre 2018 est la suivante : En milliers d'euros 31 décembre 2017 Affectation du résultat 2017 Résultat 2018 31 décembre 2018 Capital 5 120 5 120 Réserves 351 43 395 Prime d'émission 272 272 Report à nouveau 9 6 14 Résultat 2017 865 -865 0 Résultat 2018 684 684 Total 6 617 -816 684 6 485 Un dividende de 815 984 € a été payé après affectation du résultat 2018. IV - Informations sur le compte de résultat Le produit net bancaire dégagé correspond principalement à des commissions perçues et versées sur les opér a tions d’émission d’instruments financiers. Exane Finance, en tant que véhicule d’émission : - verse des commissions de prise ferme à Exane Derivatives SNC, - verse des commissions d’agent principal à Exane Derivatives SNC, - et perçoit des commissions de service d’émission garantie d’Exane Derivatives SNC. Les charges d’exploitation comprennent en particulier les honoraires des commissaires aux comptes et la cotisation au fonds de garantie et de résolution (FGDR). Cette cotisation est non déductible. L’impôt sur les bénéfices comprend tous les impôts assis sur le résultat. Il correspond au montant d’impôt calculé sur le résultat fiscal d’Exane Finance au 31 décembre 2018. V - Informations sur le hors bilan 5.1 - Engagements de garantie donnés Au 31 décembre 2018 Exane Finance n’a aucun engagement de garantie donné. 5.2 - Engagements de garantie reçus Exane Finance bénéficie d’une garantie de bonne fin accordée par Exane SA et par Exane Derivatives pour couvrir les engagements pris auprès des porteurs dans le cadre de son activité d’émission. Les émissions réalisées sont garanties par Exane Derivatives pour un montant de 6 539 M€ au 31 décembre 2018 contre 8 378 M€ au 31 décembre 2017. 5.3 - Engagements sur instruments financiers à terme Le tableau suivant permet de détailler les engagements d’Exane Finance sur instruments financiers à terme au 31 décembre 2018. Les instruments financiers à terme sont : - les warrants émis par Exane Finance dans le cadre de son programme d’émissions ; - les options de couverture entre Exane Finance et Exane Derivatives sur les titres émis par Exane F i nance. Les engagements repris ci-après sont présentés en valeur nominale. Total 0 à 1 an 1 à 5 ans > de 5 ans TOTAL 0 à 1 an 1 à 5 ans > de 5 ans Opérations conditio n nelles 6 591 181 2 320 773 4 038 275 232 134 8 827 255 3 017 068 5 539 161 271 027 Marchés organisés 51 794 27 916 23 878 449 020 401 202 47 819 Options sur indices 8 400 5 000 3 400 83 040 78 040 5 000 Options sur valeurs mobilières 43 394 22 916 20 478 64 888 22 069 42 819 Options sur commodities 29 059 29 059 Options sur devises 21 888 21 888 Options sur taux 250 146 250 146 Marchés de gré à gré 6 539 387 2 292 857 4 014 396 232 134 8 378 235 2 615 866 5 491 342 271 027 Options sur indices 3 803 430 1 338 813 2 311 221 153 395 4 820 971 1 139 041 3 528 586 153 344 Options sur valeurs mobilières 2 428 827 722 278 1 631 310 75 238 2 956 529 1 132 464 1 713 281 110 784 Options sur commodities 29 595 20 538 9 057 61 637 52 800 8 837 Options sur devises 56 077 5 661 50 415 66 856 35 783 31 073 Options sur Taux 221 459 205 565 12 393 3 500 472 242 255 777 209 565 6 900 Total 6 591 181 2 320 773 4 038 275 232 134 8 827 255 3 017 068 5 539 161 271 027 V – Tableau des flux de trésorerie En milliers d'euros 31/12/2018 31/12/2017 Activité opérationnelle Résultat avant impôts 1 159 1 414 Eléments non-monétaires inclus dans le résultat net avant impôts et autres ajust e ments hors résultat Diminution nette liée aux actifs et passifs provenant des activités opérationnelles -5 953 4 970 Flux nets liés aux opérations avec les établissements de crédit Flux nets liés aux opérations avec la clientèle -5 404 5 468 Flux nets liés aux opérations affectant les autres actifs ou passifs financiers -74 721 Flux nets liés aux opérations affectant les actifs ou passifs non financiers -1 -671 Impôts versés -475 -549 Total des flux de trésorerie générée par l'activité opérationnelle ( A ) -4 794 6 384 Activité d'investissement Flux nets liés aux actifs financiers et aux participations 0 0 Flux nets liés aux immobilisations corporelles et incorporelles Total des flux de trésorerie liée aux opérations d'investissement ( B ) 0 0 Activité de financement Flux nets provenant ou à destination des actionnaires -816 -640 Autres flux nets de trésorerie provenant des activités de financement Total des flux nets de trésorerie liée aux opérations de financement ( C ) -816 -640 Effet de la variation des taux de change sur la trésorerie et assimilée ( D ) Augmentation/diminution nette de la trésorerie ( A+B+C+D ) -5 610 5 744 Solde des comptes de trésorerie et assimilée à l'ouverture de la période Solde net des comptes de caisse, banques centrales et CCP 4 Solde net des prêts et emprunts à vue auprès des établissements de crédit 5 748 Solde des comptes de trésorerie et assimilée à la clôture de la période Solde net des comptes de caisse, banques centrales et CCP 137 Solde net des prêts et emprunts à vue auprès des établissements de crédit 0 5 748 Variation de la trésorerie nette -5 610 5 744 V. — Rapport des commissaires aux comptes sur les comptes annuels Exercice clos le 31 décembre 2018 A l'assemblée générale de la société Exane Finance, Opinion En exécution de la mission qui nous a été confiée par votre Assemblée Générale, nous avons effectué l'audit des comptes annuels de la société Exane Finance relatifs à l'exercice clos le 31 décembre 2018, tels qu’ils sont joints au présent rapport . Nous certifions que les comptes annuels sont, au regard des règles et principes comptables français, réguliers et sincères et donnent une image fidèle du résultat des opérations de l 'exercice écoulé ainsi que de la situation financière et du patrimoine de la so ciété à la de cet exercice. L'opinion formulée ci-dessus est cohérente avec le contenu de notre rapport au conseil d'administration exe r çant les missions du comité spécialisé visé à l'a rt icle L. 823-19 du Code de commerce. Fondement de l'opinion Référentiel d'audit Nous avons effectué notre audit selon les normes d'exercice professionnel applicables en France. Nous estimons que les éléments que nous avons collectés sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Les responsabilités qui nous incombent en vertu de ces normes sont indiquées dans la partie « Responsabilités des co m missaires aux comptes relatives à l'audit des comptes annuels» du présent rapp ort . Indépendance Nous avons réalisé notre mission d'audit dans le respect des règles d'indépendance qui nous sont applicables, sur la période d u 1er janvier 2018 à la date d'émission de notre rapp ort , et notamment nous n’avons pas fourni de services interdits par l'art icle 5, paragraphe 1 , du règlement (UE) n ° 537/2014 ou par le Code de déontol o gie de la profession de commissaire aux comptes. Justification des appréciations En application des dispositions des articles L. 823-9 et R.823-7 du Code de commerce relatives à la justification de nos appréciations, nous portons à votre connai s sance les points clés de l'audit relatifs aux risques d'anomalies significatives qui, selon notre jugement professionnel, ont été les plus importants pour l'audit des comptes annuels de l'exercice, ainsi que les réponses que nous avons apportées face à ces risques. Evaluation des instruments financiers non côtés sur des marchés actifs Risque identifié et principaux jugements Notre approche d'audit Dans le cadre de ses activités de marché, Exane Finance émet des instruments financiers dérivés non cotés sur des marchés actifs. Ces émissions font l'objet d'une couve r ture systématique auprès de la société Exane Derivatives, par le biais de contrats de gré à gré. Les opérations relatives aux activités d'émission sont totalement symétriques entre le produit émis et la couverture de gré à gré liant la société à Exane Deriv a tives. Ces opérations sont comptabilisées à leur valeur de marché. Compte tenu de modalités de valorisation ide n tiques, les instruments détenus et émis par la société n 'ont pas d'effet sur le résultat net d'Exane Finance puisque les variations de leurs valorisations se compensent p ar fait e ment. Compte tenu du profil complexe de ces instruments, la société utilise, pour calculer leur valeur, des techniques ou des modèles internes qui reposent sur des données qui ne sont pas observables sur le marché. Les modèles et les données utilisés pour procéder à la valorisation de ces instruments reposent sur des données qui ne sont pas observables sur le marché. Les modèles et les données utilisés pour procéder à la valorisation de ces instruments reposent ainsi que des estimations de la direction. En raison du poids de ces opérations dans le bilan d'Exane Finance, et du recours au jugement dans la détermination de leur valeur de marché, nous estimons que l'évaluation des instruments financiers complexes non cotés sur des marchés actifs constitue un point clé de l'audit. Les instruments financiers non cotés sur des marchés actifs représentent 99,9% du pied de bilan au 31 décembre 2018 et se composent: - d'un montant de 5 925 M € à l'actif : il s'agit des opérations de gré-à-gré acquises auprès de la société Exane Dérivatives; - d'un montant de 5 925 M € au passif : il s'agit des titres émis par la société, les titres de dettes et les warrants ; Se référer aux notes 3.3 et 3.4 de l'annexe pour plus de détails. Avec le support de nos expe r ts en valorisation d’instruments financiers , nous avons mis en œuvre une approche incluant les principales diligences suivantes : • Nous avons examiné la gouvernance relative au contrôle, par la direction des risques, des modèles de valorisation utilisés; • Nous avons testé sur la base d'échantillons les hyp o thèses, méthodologies de calcul et modèles internes utilisés pour la valorisation de ces instruments financiers ; • Nous avons testé les contrôles de prix effectués par la direction des risques sur un échantillon d'instruments en les comparant par le biais de l'examen des contre-valorisations fournies par une contrep ar tie bancaire et en analysant les éc ar ts éventuellement constatés ; • Enfin, pour les opér a tions de couverture avec Exane Derivatives, nous avons vérifié la réciprocité des soldes des comptes entre les deux sociétés et nous avons vérifié l'absence d'impact net au compte de résultat relatif à ces opérations. Les appréciations ainsi portées s’inscrivent dans le contexte de l'audit des comptes annuels pris dans leur ensemble et de la formation de notre opinion exprimée ci-avant. Nous n'exprimons pas d'opinion sur des éléments de ces comptes annuels pris isolément. Vérifications spécifiques Nous avons également procédé, conformément aux normes d'exercice professionnel applicables en France, aux vérifications spécifiques prévues par les textes légaux et réglementaires. Informations données dans le rapport de gestion et dans les autres documents sur la situation financière et les comptes annuels adressés aux actionnaires Nous n'avons pas d'observation à formuler sur la sincérité et la concordance avec les comptes annuels des informations données dans le rapport de gestion du conseil d'administration et dans les autres documents sur la situation financière et les comptes annuels adressés aux actionnaires. Nous attestons de la sincérité et de la concordance avec les comptes annuels des informations relatives aux délais de paiement mentionnées à l'article D.441-4 du code de commerce. Informations relatives au gouvernement d'entreprise Nous attestons de l'existence, dans la section du rapport de gestion du conseil d'administration consacrée au gouvernement d'entreprise, des informations requises par l’article L.225-37-4 du code de commerce. En application de la loi, nous vous signalons que les informations prévues par les dispositions de l’article L.225-37-3 ne sont pas mentionnées dans la section du rapport de gestion du conseil d'administration consacrée au gouvernement d'entreprise. En conséquence, nous ne pouvons attester de l'existence dans le rapport des informations requises ni de l'exactitude et de la sincérité des informations sur les rémunérations et avantages versés aux mandataires sociaux ainsi que sur les engagements consentis en leur faveur. Information résultat d'autres obligations légales et réglementaires Désignation des commissaires aux comptes Nous avons été nommés commissaires aux comptes de la société Exane Finance par l'Assemblée Générale du 29 mai 2011 pour le cabinet MAZARS et par l'Assemblée Générale du 6 mai 1999 pour le cabinet Deloitte & Associés. Au 31 décembre 2018, le cabinet MAZARS était dans la 8ème année de sa mission sans interruption et le cabinet Deloitte & Associés dans la 20ème année. Responsabilités de la direction et des personnes constituant le gouvernement d'entreprise relatives aux comptes annuels Il appartient à la direction d'établir des comptes annuels présentant une image fidèle conformément aux règles et principes comptables français ainsi que de mettre en place le contrôle interne qu'elle estime nécessaire à l'établissement de comptes annuels ne comportant pas d'anomalies significatives, que celles - ci proviennent de fr audes ou résultent d'erreurs. Lors de l'établissement des comptes annuels, il incombe à la direction d'évaluer la capacité de la société à poursuivre son exploitation, de présenter dans ces comptes, le cas échéant, les informations nécessaires rel a tives à la continuité d'exploitation et d'appliquer la convention comptable de continuité d’exploitation , sauf s'il est prévu de liquider la société ou de cesser son activité. Il incombe au conseil d'administration exerçant les missions du comité spécialisé visé à l'a rt icle L. 823 - 19 du Code de commerce de suivre le processus d'élaboration de l'information financière et de suivre l'efficacité des systèmes de contrôle interne et de gestion des risques, ainsi que le cas échéant de l'audit interne, en ce qui concerne les procédures relatives à l'élaboration et au traitement de l'information comptable et financière. Les comptes annuels ont été arrêtés par le conseil d’administration. Responsabilités des commissaires aux comptes relatives à l'audit des comptes annuels Objectif et démarche d'audit Il nous appartient d'établir un rapport sur les comptes annuels. Notre objectif est d’obtenir l'assurance raiso n nable que les comptes annuels pris dans leur ensemble ne comportent pas d'anomalies significatives. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance , sans toutefois garantir qu'un audit réalisé confo r mément aux normes d’exercice professionnel permet de systématiquement détecter toute anomalie significative. Les anomalies peuvent provenir de f r audes ou résulter d’erreurs et sont considérées comme significatives lorsque l'on peut raisonnablement s’attendre à ce qu'elles puissent, prises individuellement ou en cumulé, influencer les décisions économiques que les utilisateurs des comptes prennent en se fondant sur ceux-ci. Comme précisé par l'article L. 823-10-1 du Code de commerce, notre mission de certification des comptes ne consiste pas à garantir la viabilité ou la qualité de la gestion de votre société. Dans le cadre d'un audit réalisé conformément aux normes d'exercice professionnel applicables en France, le commissaire aux comptes exerce son jugement profe s sionnel tout au long de cet audit. En outre : • il identifie et évalue les risques que les comptes annuels comportent des anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d'erreurs, définit et met en œuvre des procédures d'audit face à ces risques, et recueille des éléments qu'il estime suffisants et appropriés pour fonder son opinion. Le risque de non-détection d'une anomalie significative provenant d'une fraude est plus élevé que celui d'une anomalie signific a tive résultant d'une erreur, car la fraude peut impliquer la collusion, la falsification, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne; • il prend connaissance du contrôle interne pertinent pour l'audit afin de définir des procédures d'audit appr o priées en la circonstance, et non dans le but d'exprimer une opinion sur l'efficacité du contrôle interne; • il apprécie le caractère approprié des méthodes comptables retenues et le caractère raisonnable des estimations comptables faites par la direction, ainsi que les informations les concernant fournies dans les comptes annuels; • il apprécie le caractère approprié de l'application par la direction de la convention comptable de continuité d'exploitation et, selon les éléments collectés, l'existence ou non d'une incertitude significative liée à des événements ou à des circonstances susceptibles de mettre en cause la capacité de la société à poursuivre son exploitation. Cette appréciation s'appuie sur les éléments collectés jusqu'à la date de son rapport, étant toutefois rappelé que des circonstances ou événements ultérieurs pourraient mettre en cause la continuité d'exploitation. S'il conclut à l'existence d'une incertitude significative, il attire l'attention des lecteurs de son rapport sur les informations fournies dans les comptes annuels au sujet de cette incertitude ou, si ces informations ne sont pas fournies ou ne sont pas pertinentes , il formule une certification avec réserve ou un refus de certifier ; • il apprécie la présentation d'ensemble des comptes annuels et évalue si les comptes annuels reflètent les opérations et événements sous-jacents de manière à en donner une image fidèle. Rapport au conseil d'administration exerçant les missions du comité spécialisé visé à l'article L. 82319 du Code de commerce Nous remettons un rapport au conseil d'administration exerçant les missions du comité spécialisé visé à l'article L. 823-19 du Code de commerce qui présente notamment l'étendue des travaux d'audit et le programme de travail mis en œuvre , ainsi que les conclusions découlant de nos travaux. Nous portons également à sa connai s sance, le cas échéant, les faiblesses significatives du contrôle interne que nous avons identifiées pour ce qui concerne les procédures relatives à l'élaboration et au traitement de l'information comptable et financière. Parmi les éléments communiqués dans le rapport au conseil d'administration exerçant les missions du comité spécialisé visé à l'a r ticle L. 823-19 du Code de commerce figurent les risques d’anomalies significatives, que nous jugeons avoir été les plus importants pour l'audit des comptes annuels de l'exercice et qui constituent de ce fait les points clés de l'audit, qu'il nous appartient de décrire dans le présent rapport. Nous fournissons également au conseil d'administration exerçant les missions du comité spécialisé visé à l'article L. 823-19 du Code de commerce la déclaration prévue par l'article 6 du règlement (UE) n ° 537-2014 confirmant notre indépendance, au sens des règles applicables en France telles qu'elles sont fixées notamment par les articles L. 822-10 à L. 822-14 du Code de commerce et dans le Code de déontologie de la profession de commissaire aux comptes. Le cas échéant, nous nous entretenons avec le conseil d'administration exerçant les missions du comité spécialisé visé à l'article L. 823-19 du Code de commerce des risques pesant sur notre indépendance et des mesures de sauvegarde appliquées. Fait à Courbevoie et Paris-La Défense, le 11 avril 20 19, MAZARS DELOITTE & ASSOCIES Odile COULAUD Charlotte VANDEPUTTE VI. — Rapport de gestion Le rapport de gestion est mis à la disposition du public au siège social de la société.