Arkéa Public Sector SCF Société anonyme au capital de 5 0 000 000 euros Siège social : 1 r ue Louis Lichou , 29480 Le Relecq Kerhuon 440 180 842 RCS BREST Rapport sur la qualit é des actifs au 31 décembre 201 8 ( Instruction n° 2011-I-07 de l'Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution ) Le présent rapport relatif à la qualité des actifs d’ Arkéa Public Sector SCF est établi, en app lication des dispositions de l’I nstruction n° 2011-I-07 de l'Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution du 15 juin 2011 sur la base des données disponibles au 31 décembre 201 8 . I – Prêts garantis Néant II – Exposition sur des personnes publiques II.1 Répartition des encours par type d'exposition Type d'exposition encours total encours créance impayée encours douteux Expositions directes sur les personnes publiques 1 575 766 084 Expositions garanties à 100% par des personnes publiques 316 534 548 Total 1 892 300 632 0 0 Type d'exposition encours total encours créance impayée encours douteux Expositions directes sur les personnes publiques 83 % Expositions garanties à 100% par des personnes publiques 1 7 % Total 100% 0% 0% Type d'exposition encours créance impayée encours douteux Expositions directes sur les personnes publiques 0,0% 0,0% Expositions garanties à 100% par des personnes publiques 0,0% 0,0% Total 0,0% 0,0% II.2 Répartition des encours par pays Pays encours total encours créance impayée encours douteux France 1 892 300 632 0 0 Total 1 892 300 632 0 0 Pays encours total encours créance impayée encours douteux France 100% 0% 0% Total 100% 0% 0% Pays encours créance impayée encours douteux France 0,0% 0,0% Total 0,0% 0,0% II.3 Répartition des encours par pays et par nature d'exposition Pays et Nature d'exposition encours total encours créance impayée encours douteux France Régions 18 167 739 Départements et territoires d'outre-mer 583 918 127 Communes 286 597 283 Groupements de communes 211 219 202 Crédit Municipal 0 Logements social 326 666 984 Hôpitaux 171 418 879 Services intercommunaux 9 358 570 Autres 284 953 849 Total 1 892 300 632 0 0 dont expositions se rapportant à des contrats mentionnés au premier alinéa de l'article 6148-5 du code de la santé publique encours total encours créance impayée encours douteux France Hôpitaux 0 Total 0 0 0 Pays et Nature d'exposition encours total encours créance impayée encours douteux France Régions 1% Départements et territoires d'outre-mer 3 1 % Communes 1 5% Groupements de communes 1 1 % Crédit Municipal 0% Logements social 17 % Hôpitaux 9 % Services intercommunaux 0 % Autres 15 % Total 100% 0% 0% dont expositions se rapportant à des contrats mentionnés au premier alinéa de l'article 6148-5 du code de la santé publique encours total encours créance impayée encours douteux France Hôpitaux 0% Total 0% 0% 0% Pays et Nature d'exposition encours créance impayée encours douteux France Régions 0,0% 0,0% Départements et territoires d'outre-mer 0,0% 0,0% Communes 0,0% 0,0% Groupements de communes 0,0% 0,0% Crédit Municipal 0,0% 0,0% Logements social 0,0% 0,0% Hôpitaux 0,0% 0,0% Services intercommunaux 0,0% 0,0% Autres 0,0% 0,0% Total 0,0% 0,0% dont expositions se rapportant à des contrats mentionnés au premier alinéa de l'article 6148-5 du code de la santé publique encours créance impayée encours douteux France Hôpitaux 0,0% 0,0% Total 0,0% 0,0% II. 4 Répartition des encours en fonction de leur durée résiduelle, arrondie au nombre d’années entier le plus proche Expositions directes sur les personnes publiques Expositions garanties à 100% par des personnes publiques Total Encours Nombre prêts Encours Nombre prêts Encours Nombre prêts ≤ 1 5 970 098 60 635 108 16 6 605 206 76 2 6 589 492 70 5 969 680 10 12 559 173 80 3 8 839 767 68 3 540 431 10 12 380 198 78 4 10 987 145 69 4 024 124 9 15 011 269 78 5 10 469 590 70 954 442 5 11 424 032 75 6 38 221 726 70 196 705 5 38 418 430 75 7 112 927 944 86 301 174 1 113 229 118 87 8 65 034 413 82 2 466 752 18 67 501 165 100 9 32 119 046 76 416 255 2 32 535 301 78 10 68 826 903 68 3 149 718 10 71 976 621 78 11 58 565 988 75 7 933 564 10 66 499 553 85 12 222 656 927 84 2 305 725 7 224 962 652 91 13 306 533 736 68 2 461 803 3 308 995 539 71 14 64 123 156 42 1 989 687 7 66 112 844 49 15 26 670 690 40 6 460 292 9 33 130 982 49 16 26 328 761 26 0 0 26 328 761 26 17 115 330 005 50 1 463 976 3 116 793 981 53 18 33 622 403 27 4 897 701 6 38 520 104 33 19 49 163 290 28 9 017 070 3 58 180 360 31 20 18 110 441 11 1 225 372 3 19 335 812 14 21 1 781 485 4 1 552 901 3 3 334 386 7 22 57 408 635 15 34 228 319 10 91 636 954 25 23 71 830 140 17 3 891 112 4 75 721 251 21 24 38 497 254 9 7 637 175 4 46 134 429 13 25 6 703 770 4 28 652 474 10 35 356 244 14 26 2 893 265 3 5 949 674 10 8 842 939 13 27 5 607 595 4 17 305 325 10 22 912 921 14 28 24 269 552 4 17 822 263 6 42 091 815 10 29 25 324 198 8 21 535 174 11 46 859 372 19 30 6 103 764 2 0 0 6 103 764 2 ≥ 31 54 254 904 43 118 550 553 98 172 805 457 141 Total 1 575 766 084 1 283 316 534 548 303 1 892 300 632 1 586 Expositions directes sur les personnes publiques Expositions garanties à 100% par des personnes publiques Total Encours Nombre prêts Encours Nombre prêts Encours Nombre prêts ≤ 1 0% 4% 0% 1% 0% 5% 2 0% 4% 0% 1% 1% 5% 3 0% 4% 0% 1% 1% 5% 4 1% 4% 0% 1% 1% 5% 5 1% 4% 0% 0% 1% 5% 6 2% 4% 0% 0% 2% 5% 7 6% 5% 0% 0% 6% 5% 8 3% 5% 0% 1% 4% 6% 9 2% 5% 0% 0% 2% 5% 10 4% 4% 0% 1% 4% 5% 11 3% 5% 0% 1% 4% 5% 12 12% 5% 0% 0% 12% 6% 13 16% 4% 0% 0% 16% 4% 14 3% 3% 0% 0% 3% 3% 15 1% 3% 0% 1% 2% 3% 16 1% 2% 0% 0% 1% 2% 17 6% 3% 0% 0% 6% 3% 18 2% 2% 0% 0% 2% 2% 19 3% 2% 0% 0% 3% 2% 20 1% 1% 0% 0% 1% 1% 21 0% 0% 0% 0% 0% 0% 22 3% 1% 2% 1% 5% 2% 23 4% 1% 0% 0% 4% 1% 24 2% 1% 0% 0% 2% 1% 25 0% 0% 2% 1% 2% 1% 26 0% 0% 0% 1% 0% 1% 27 0% 0% 1% 1% 1% 1% 28 1% 0% 1% 0% 2% 1% 29 1% 1% 1% 1% 2% 1% 30 0% 0% 0% 0% 0% 0% ≥ 31 3% 3% 6% 6% 9% 9% Total 83% 81% 17% 19% 100% 100% III – Fonds communs de créances et entités similaires Néant IV – Titres et valeurs suffisamment sûrs et liquides Nature de valeur Montant Répartition Titres, valeurs et dépôts sur des établissements de crédit bénéficiant du meilleur échelon de qualité de crédit 4 9 604 76 6 100% Créances et titres d'une durée résiduelle inférieure à 100 jours bénéficiant du second meilleur échelon de qualité de crédit 0% Titres de créances émis, ou totalement garantis, par l’une des personnes publiques mentionnées aux 1 à 5 de l’article L. 513 - 4 0% Total 49 604 76 6 100% Montant des titres, sommes et valeurs reçus en garantie des opérations de couverture mentionnés à l'article L51 3-10 V – Remboursements anticipés Type d'exposition Montant des RA enregistrés au cours de la période (en K€) Moyenne des encours en fin de la période (en K€) Taux de RA sur la période (en %) Expositions directes sur les personnes publiques 11 868 801 1 454 555 430 0,82% Expositions garanties à 100% par des personnes publiques 40 092 721 313 154 530 12,80% Total 51 961 523 1 767 709 960 2,94% Les remboursements anticipés sont rapportés à la moyenne des encours du pool de fin de mois de l’année 201 7 . Le taux de remboursement anticipés sur encours présenté est rapporté à une base annuelle. VI – Risque de taux Détails des éléments d’actifs venant en couverture des ressources privilégiées vue en transparence sur les actifs remis en pleine propriété à titre de garantie (Cover Pool) : Balance des actifs (M€) 1 892,30 Pourcentage d'actifs à taux fixe 41,42% Taux fixe moyen pondéré 2,53% Pourcentage d'actifs à taux variable 58,58% Spread moyen pondéré (points de base) 1,04% Taux variable moyen pondéré 0,08% Taux fixe 41,42% Euribor 1M 0,00% Euribor 3M 28,47% Euribor 6M 2,50% Euribor 12M 5,88% Autre 21,74% Détails des éléments du passif de la SCF : Balance du passif (M€) 1 317,60 Pourcentage d'actifs à taux fixe 100,00% Taux fixe moyen pondéré 2,88% Pourcentage d'actifs à taux variable 0,00% Spread moyen pondéré (points de base) 0 Taux variable moyen pondéré 0,00% Taux fixe 100,00% Euribor 1M 0,00% Euribor 3M 0,00% Euribor 6M 0,00% Euribor 12M 0,00% Autre 0,00% Politique d’ Arkéa Public Sector SCF en matière de taux : Les conditions de fonctionnement d’ Arkéa Public Sector SCF ne l’exposent pas à un risque de taux. En mode de fonctionnement normal (c'est - à - dire tant que Crédit Mutuel Arkéa n’est pas en défaut au titre de ses Actifs Eligibles), Arkéa Public Sector SCF ne sera pas exposé e à un quelconque risque de taux dans la mesure où les emprunts, par émissions d’Obligations Foncières, et les prêts consentis par Arkéa Public Sector SCF à Crédit Mutuel Arkéa sont parfaitement adossés en notionnel, en taux, en maturité, en devise. Du fait de cet adossement, aucun swap n’est mis en place au n iveau d’ A rkéa Public Sector SCF. VII – Couverture du besoin de liquidité Information s sur le besoin de liquidité à 180 jours et les modalités de couverture calculés au 31 décem bre de l’exercice écoulé. Sans hypothèse de prépaiement Flux prévisionnels sur les actifs reçus à titre de garantie, en nanti ssement ou en pleine propriété (Cover Pool) Période Principal Intérêts Flux Swap* Frais et dépenses Total mois 1 17 253 882 € 4 499 661 € 0 € 0 € 21 753 543 € mois 2 8 747 571 € 2 627 725 € 0 € 0 € 11 375 295 € mois 3 12 743 808 € 2 627 510 € 0 € 0 € 15 371 318 € mois 4 13 686 147 € 3 190 317 € 0 € 0 € 16 876 464 € mois 5 10 282 534 € 1 570 769 € 0 € 0 € 11 853 303 € mois 6 12 571 659 € 2 463 027 € 0 € 0 € 15 034 686 € Total 75 285 600 € 16 979 008 € 0 € 0 € 92 264 608 € * Correspond aux montants afférents aux instruments financiers à terme conclus par la S C F pour la couverture de ses éléments d'actifs et de passifs (Art. L.51 3-10 ). Flux prévisionnels sur les ressources bénéficiant du privilège défini à l'article L51 3 -1 1 Période Principal Intérêts Flux Swap* Frais et dépenses Total mois 1 0 € 940 800 € 0 € 0 € 940 800 € mois 2 0 € 0 € 0 € 0 € 0 € mois 3 0 € 0 € 0 € 0 € 0 € mois 4 0 € 395 010 € 0 € 0 € 395 010 € mois 5 0 € 1 166 650 € 0 € 0 € 1 166 650 € mois 6 0 € 1 859 000 € 0 € 0 € 1 859 000 € Total 0 € 4 361 460 € 0 € 0 € 4 361 460 € * Correspond aux montants afférents aux instruments financiers à terme conclus par la S C F pour la couverture de ses éléments d'actifs et de passifs (Art. L.51 3 -1 0 ). Besoin ou Excédent de trésorerie Période mois 1 20 812 743 € mois 2 11 375 295 € mois 3 15 371 318 € mois 4 16 481 454 € mois 5 10 686 653 € mois 6 13 175 686 € Total 87 903 148 € Avec hypothèse de prépaiement Hypothèse stressée de prépaiement 1 , 8 % Flux prévisionne ls sur les actifs reçus à titre de garantie, en nantissement ou en pleine propriété (Cover Pool) Période Principal Intérêts Flux Swap* Frais et dépenses Total mois 1 20 048 468 € 2 686 930 € 0 € 0 € 22 735 398 € mois 2 11 511 521 € 2 659 805 € 0 € 0 € 14 171 326 € mois 3 15 460 314 € 2 644 062 € 0 € 0 € 18 104 376 € mois 4 16 357 279 € 2 621 966 € 0 € 0 € 18 979 245 € mois 5 12 929 284 € 2 597 475 € 0 € 0 € 15 526 759 € mois 6 15 167 766 € 2 580 707 € 0 € 0 € 17 748 473 € Total 91 474 631 € 15 790 945 € 0 € 0 € 107 265 577 € * Correspond aux montants afférents aux instruments financiers à terme conclus par la S C F pour la couverture de ses éléments d'actifs et de passifs (Art. L.513-10 ). Flux prévisionnels sur les ressources bénéficiant du privilège défini à l'article L51 3 -1 1 Période Principal Intérêts Flux Swap* Frais et dépenses Total mois 1 0 € 940 800 € 0 € 0 € 940 800 € mois 2 0 € 0 € 0 € 0 € 0 € mois 3 0 € 0 € 0 € 0 € 0 € mois 4 0 € 395 010 € 0 € 0 € 395 010 € mois 5 0 € 1 166 650 € 0 € 0 € 1 166 650 € mois 6 0 € 1 859 000 € 0 € 0 € 1 859 000 € Total 0 € 4 361 460 € 0 € 0 € 4 361 460 € * Correspond aux montants afférents aux instruments financiers à terme conclus par la S C F pour la couverture de ses éléments d'actifs et de passifs (Art. L.513-10 ). Besoin ou Excédent de trésorerie Période mois 1 21 794 598 € mois 2 14 171 326 € mois 3 18 104 376 € mois 4 18 584 235 € mois 5 14 360 109 € mois 6 15 889 473 € Total 102 904 117 € R ésultats Sans prépaiement Avec prépaiement Montant du besoin ou de l’excédent de trésorerie 87 903 148 € 102 904 117 € Couverture du besoin de trésorerie Valeur de remplacement 0 € 0 € Actifs de la SCF éligibles aux opérations de repo de la BdF 0 € 0 € Lignes de liquidité 0 € 0 € Couverture des besoins Oui Oui