旅鴉のお釈迦の金太郎（実家がお寺）は、十年振りに故郷へ帰る途中、駕籠やの連中の暴力に困っている娘と婆さんを助ける。話を聞くと、実は悪いのは手癖の悪い婆さんの方。相手は財布をすられてカンカン。なにしろこの婆さん昔は「妲己のお百」と呼ばれた、街道筋では有名な掏摸の大姉御というから、金太郎はびっくりするやら呆れるやら。口が達者でちょっと元気すぎる娘の名はお夏。とにかく旅は道連れということで三人同行することに。三十石船ではお夏がみんなの前で唄を披露すれば、金太郎は投げ銭集め。客同士で手慰みやってるからとお夏が誘うが、故郷に帰って母親と妹に会うまでは、いくら一本差しが看板でも喧嘩も博奕も、ついでに女も封印中の金太郎は気が進まない。ところがツボを振っている森の石松と金太郎は旧知の仲。それじゃあとやったはいいが、御機嫌の石松のお金（次郎長の女房・お蝶の香典も含む）をみんな巻き上げてしまう格好になり、金太郎はやや気まずくなる。お夏の母親が営む金谷の宿の旅籠「ひょうたんや」に逗留。この旅籠、心中事件で有名な「お染久松」も駆け落ちの途中で泊まるくらい繁盛。金太郎はお夏の姉のお万とはお互い気が合うのだが、長雨がたたり川留めによる長逗留で、動きが取れない焦りから積極的な関係になれない。実はお万は駿河屋のこんにゃく旦那から岡惚れされていて、この男の後ろ立てが浜千鳥の文吉なので、いやと言えず迷惑をしている。そこで金太郎は浜千鳥の文吉のところへ草鞋を脱いでいる石松に、お万とこんにゃく旦那の関係を潰してくれるよう頼む。その話を浜千鳥の文吉にする際、調子に乗った石松は金太郎から返してもらった小判をみんなに見せびらかすが、その席に都田の吉兵衛がいたことから、石松は後に閻魔堂で命を落とすことになる。川留めが解除になり、いよいよ故郷へ向かう金太郎に同行者が現れる。以前、喧嘩を売ってきた浜千鳥の用心棒で、名前は強そうな荒木又兵衛。サムライとしては頼りないが人は良さそうで金太郎とは知り合いになる。又兵衛は親分から預かった果たし状を持って、次郎長一家へ使いに行くと言う。桶屋の鬼吉みたいに棺桶を背負わされている姿を見て、この男は自分の立場が分かっているのか不安になり付いていくことに。次郎長から石松が騙されて殺されたことを知った金太郎は激怒し、都田は次郎長一家に任せて折り返して金谷へ。そして石松の仇討ちとばかりに、浜千鳥に単身乗り込み文吉を成敗。といっても全員峰打ち、髷を落とした文吉には石松の霊を厚く弔うよう言い渡す。再び故郷へ向かい母親の死と妹が行方知らずであることを知らされる。傷心を抱いた金太郎は、もはや心の拠り所とも言うべき「ひょうたんや」へ帰りそのことを報告する。妹探しの旅へ出ようか迷う金太郎を慰めようと、実の妹のふりをしたり、姉のお万と一緒になってホントの兄になってくれとおねだりするお夏。晴れて金太郎とお万は夫婦になり妹を探す旅へ。はたして妹はみつかるかどうか？