子监祭酒。后刘仁恭之子刘守光囚禁刘仁恭，杀死兄长刘守文，自立为王，而后称帝，升刘海蟾为相国，但海蟾好黄老之术，治民宽简，因守光攻击父兄，重役军夫，施政无道，海蟾屡劝不听，颇为失意。一日，遇八仙之中的钟离权点化，钟离权取铜钱与鸡蛋各十枚相叠（这是春秋时期晋灵公「危如累卵」的典故），问：「危乎？」刘答曰：「危甚矣。」钟离曰：「相公性命，俱危更甚。」言毕，打破鸡蛋，辞去。海蟾知功名难恃，灾祸将至，于是弃官修道，入山时遇吕洞宾，拜为师表，成为了点化他的钟离权的再传弟子，自号海蟾子，至华山隐居，又入代州凤凰山、长安终