导入新兴的「爱情」与「悲情」元素，因而扩展了台湾电影的视野。在这时期，国语电影如雨后春笋般快速兴起，压迫台语电影市场，使其逐渐走向没落。1970年代，在当时担任行政院院长的蒋经国之主导下，台湾逐步进行「十大建设」，加速经济发展。此后，台湾社会开始从农业社会转形为工业社会，大多数台湾民众的经济变得宽裕，电影开始发展回应社会需求的爱国电影、爱情电影、武侠电影、功夫电影及喜剧电影之主流作品，成为民众的娱乐之一。但之后，这些作品由于一成不变，创作内容墨守成规，所以逐渐被观众排斥，加上台湾市场陆续输入美国电影