堤街16号动工兴建楼高5层之新馆，并在1962年7月1日正式迁入，湾仔原址于1964年2月9日改建为东城戏院，因前身是殡仪馆，以至戏院鬼话连篇。后因生意淡薄，戏院在1974年2月开始拆卸，其后再于1976年底重建成写字楼东城大厦。1970年，殡仪大王萧明斥资900万港元收购万国殡仪馆。1971年6月1日萧明将万国殡仪馆5楼租予东华三院，创办香港首间非牟利方式营运殡仪馆，名为东华三院殡仪馆，提供廉价服务，租期两年。1973年6月东华三院不获续约，万国殡仪馆亦于同年拆卸。1977年8月重建成龙景