着红海的曼德海崃和叶门相望。吉布提东临红海，商船经由苏彝士运河进入地中海，或经阿拉伯海通往波斯湾、印度洋的要冲曼德海峡等，因此战略位置十分重要。吉布提的经济主要倚靠转口货物及出租土地赚取外汇。目前，吉布提有驻外美军在非洲最大的基地和法军最大驻外基地；日本自卫队、中国解放军也在吉布提建立自己的目前海外唯一军事基地（中方称保障基地）。但其国内大部份地方位处沙漠，自然资源贫乏，工农业基础薄弱，加上政局不稳，所以是世界上最不发达国家之一。不过由于地理位置优越，又有天然深水港，该国作为区域贸易和转运枢纽的地位日益重要