党的分裂势力，变回自由党的单独政权。在任期间，代表日本签署美国主导下的《旧金山和约》，使日本恢复主权国家地位。他在非主流派未成气候前解散国会，成立第四次吉田内阁。鸠山一郎复出以后，吉田仍然拒绝交出政权，鸠山等开始与吉田对抗，例如吉田的门生，通产大臣池田勇人在国会会议中说出一席关于中小企破产的说话后，被国会不信任而辞职。吉田茂本人更在1953年于国会召开预算委员会时，被右派社会党议员西村荣一强力抨击并要求日本国的外交政策不要完全听命美英两国，要有独立自主的意见。而后两人发生激烈的口角争执，最后吉田于情绪激