了吸引投资增加出口换取外汇，还设立加工出口区来增加外贸收入。 到了蒋经国时代，为摆脱石油危机，政府致力推动十大建设，为台湾石化业与重工业打下良好的基础，此时恰逢越战，美国向台湾订购大量物资，这些因素都促使台湾经济快速起飞。由于经济发展成功，台湾遂晋身亚洲四小龙行列，亦达到新兴工业化国家水准。1970年代，西方纷纷与中华民国政府断交，中华民国政府也退出了联合国，至此，台湾社会各界对国家前途的观念开始改变，反抗中国国民党的一党专政以及蒋氏威权统治的党外运动日益蓬勃。1980年代后半，党外人士宣布成立民主进步党，