和英国外交大臣杰弗里·豪等人见证下，在北京签订《中华人民共和国政府和大不列颠及北爱尔兰联合王国政府关于香港问题的联合声明》。根据《联合声明》规定，英国政府在1997年7月1日需将永久割让予英国的九龙与香港岛和租约到期的新界一併交予中国，香港成为中国的特别行政区。在上述协定中，北京会依照邓小平所提出的「一国两制、港人治港」的政策，确保香港继续奉行资本主义制度，保留不抵触基本法的法律，50年内原有生活方式不变，并保证香港除外交及防务外于其他事务享有高度自治权。
过渡期.1989年，受六