共产主义性质的新的君主立宪政府宣告成立，苏赫巴托成为军事部长，博克多汗的权力有限，成为象征性的国家元首。1923年，苏赫巴托逝世之后，乔巴山和其他蒙古人民党革命领导人按照马克思列宁主义原则，准备在蒙古彻底消灭封建势力，逐步使作为落后国家的蒙古不经过资本主义而向社会主义过渡。1924年，博克多汗驾崩，君主立宪制被废除，大蒙古国过渡至蒙古人民共和国。1924年5月31日在北京签订《苏维埃社会主义共和国联盟和中华民国关于解决悬案大纲的协定》，其中第五条规定，「苏联政府承认外蒙为完全中华民国之一部分」。加拉