缔结西原借款，并同日本政府缔结军事协定。他还承认了日本方面在山东半岛的权益。他还和陆宗舆一起就对德国宣战向段祺瑞进言。1919年（民国8年）巴黎和会上山东问题成为中国关心的焦点问题。由于对日本采取让步态度，章宗祥、曹汝霖、陆宗舆被中国舆论纠弹。同年五四运动中，曹汝霖的宅邸被学生焚毁，史称火烧赵家楼。当时归国后正在曹宅访问的章宗祥被学生殴打致脑震荡。6月10日，章宗祥、曹汝霖、陆宗舆被罢免。。以后，章宗祥从政界引退，转入实业界，任中华汇业银行（中日合办的银行）总理、北京通商银行总理。北洋政府倒台后，他