宗即位后，以杨炎为宰相（同中书门下平章事），杨炎与刘晏有矛盾，诬陷刘晏在代宗时密谋拥立独孤贵妃的儿子韩王李迥为太子，废黜当时是太子的德宗李适。虽经宰相崔祐甫、崔宁说情，唐德宗还是于建中元年（780年）借故将刘晏贬为忠州（今重庆忠县）刺史，当年七月，刘晏被赐死，死后家中“惟有杂书两乘，米麦数斛”，家属徙岭表。淄青节度使李正己为刘晏之死上疏鸣不平。兴元初年（784年），唐德宗许刘晏遗体归葬。贞元五年（789年），追赠刘晏郑州刺史，又加司徒。
评价.安史之乱以后，唐朝经济遭到严重破坏，