两期进行，首期用了6个月将地皮上的原有建筑物改装为办公及会议大楼，并加建门楼；第二期工程于次年完成，在办公及会议大楼后方新建一座可容300人的大礼堂。经运作达30年后金巴伦道局址亦逐渐不敷应用，2004年新界乡议局提议于沙田石门市地段547段（沙田城门河畔小沥源安睦街地段）兴建新局址，行政长官会同行政会议于2005年11月1日通过私人协约方式（Private Treaty Grant），以象征式1,000港元地价拨出估值约3亿元面积约38,167平方呎的原商贸用地皮，用地为期50年，每年收取应课差饷租值