于七月返台后躲在新庄的乐生院，陈利用週末时间才去台北市找李登辉，当时李薰山、李苍降、林如堉等人为密友，都会到李登辉位于台北市川端町的普罗寮聚会，四人有意成立一个组织，从事社会运动。「新民主同志会」的创立，系在林如堉位于台北市林森北路的家中开会，採用毛泽东当时提倡的「新民主主义」，以「新民主同志会」为名，由陈炳基、李薰山、李苍降、林如堉及李登辉担任中央委员，在日本吉田胜次与李登辉的访谈书《自由の苦い味：台湾民主主义と市民のイニシアティヴ》中，回忆了当年成立「新民主同志会」的详情。