1年，甘道夫与索林·橡木盾等十三个矮人的团队意外造访哈比人比尔博·巴金斯的住家袋底洞。比尔博被半强迫加入他们的队伍，其旅程是要收复被恶龙史矛革佔领的矮人宝山孤山。在进入荒野之后，甘道夫从三个食人妖手中解救了差点被吃掉的队伍，并带领他们到精灵族的国度瑞文戴尔，在那里爱隆王揭示了孤山地图上隐含的密语。在穿越迷雾山脉时，队伍被邪恶生物哥布林捕获，并被其押送到地底，尽管甘道夫赶来救出了众人，但在逃出山脉途中比尔博被意外抛下，他随即在地面拾获了一枚神奇的戒指，接着他遇见了居住在地底暗湖旁的咕噜，被迫与之展开猜谜游