速盈利付给最初投资的人，以诱使更多的人上当。由于前期投资的人回报丰厚，庞兹成功地在七个月内吸引了三万名投资者，这场阴谋持续了一年之久才被戳破。
经过.查尔斯·庞兹在1903年移民到美国，从事过各种工作，包括油漆工等粗工。他曾于加拿大因伪造文书罪入狱，在美国亚特兰大因人口贩卖而服刑。庞氏发现最快速赚钱的方法就是金融工具，于是从1919年起，庞氏隐瞒了自己的过去，并抵达麻省波士顿，设计了一个投资计划向当地人兜售。投资计划为投资某样商品便可获得高额回报，但庞兹刻意将计划化简为繁，让一