于1947年迁居香港，翌年创立南海纱厂，纱厂在1964年上市时，公司的法定资本和实收资本比当时另外两家上市纺织企业会德丰纺织和南洋纱厂还要高。唐炳源也热心香港的公益事业，他曾出资300万港元捐建香港中文大学图书馆大楼，在1968年的时候又参与创立香港公益金，旋获推举出任公益金的首任会长。他在1971年因急病逝世时，仍身兼行政局非官守议员、香港大学校董、香港中文大学校董、香港中文大学新亚书院校董会主席、香港理工学院筹划委员会主席和公益金副赞助人等要职。为表扬他对香港社会的贡献，唐炳源在1964年获港府