越王钱镠一次来到陆宝院，误将陆宝院错听成六宝院，并将手写的《金字莲花经》赏赐给王妃，说「此亦一宝也！」。于是陆宝院更名为七宝院。后来陆宝山的山泥被用来制作陶器，山丘也逐步被剷平，陆宝院经过数次搬迁，最终于宋朝初年在七宝镇落脚。大中祥符元年（1008年）宋真宗赏赐七宝寺“七宝教寺”匾额，七宝教寺也成为一座佛寺。1862年，太平军与清军和洋枪队在七宝交战，七宝教寺因而被毁。2000年七宝教寺重建，2002年建成，2003年1月23日举行开光大典。