由于经营川部站－五所川原站的陆奥铁道（现JR五能线）被国家收购，收购额为成立时之两倍资金，陆奥铁道的股东们便计画运用其资金建设津轻地区所欠缺之五所川原－中里之间的铁路交通，遂成立了津轻铁道。虽然于1930年7月开通了五所川原 - 中里间，却由于受到昭和金融恐慌影响而成效不彰。于是为了扩展公共汽车业而在1934年开始收购金木自动车合资会社的路线，并持续收购周边公车路线扩展营业范围。很快的，随着战时体制影响而与持续兼併其他交通业者，几乎拥有了整个西北津轻郡的公车路线，1943年度的收入有4成为公共汽车事业所贡