大陆当局于1964年4月22日达成协议，确认自1965年3月起，中国大陆的供港水量将由1960年的每年50亿加仑，增加至每年不少于150亿加仑，折合即每天供水约6,200万加仑，而售价则为每1,000加仑1.06港元。后来在1967年，港府又在狮子山凿洞，引水自船湾淡水湖至市区以防范旱灾，而到1968年，船湾淡水湖落成，香港的水荒才得以暂时舒缓。1970年时，戴麟趾又斥资2,800万，加高船湾淡水湖的堤坝高度，以及扩建沙田泸水厂，使沙田泸水厂的泸水量由每日的8,000万加仑增至1.75亿加仑。这