地方发展的重心。其后大量新竹、苗栗内山移民涌入，池上人口始激增。自1930年（昭和5年；民国19年）至1940年（昭和15年；民国29年），10年间人口增加一倍有余。
战后时期.1945年（昭和20年；民国34年），日本在第二次世界大战战败后，国民政府接收台湾，行政区改制为台东县池上乡，原日本会社地及日本人私有地皆收归国有。政府将池上地区的593公顷余溪埔地划归合作农场（今台东农场），355公顷余溪埔地划归台糖池上农场（今台糖池上牧野渡假村），1,867公顷余山坡地划归土地银行代管