放军进城接管，北平宣告和平解放后，李懋五与下属开办“家庭工业社”和“明记粮栈”，以经商为掩护，与外地道首联络。1950年农历正月初二日（公历2月18日）李懋五在北京以贺年为名召集道徒，宣称：我是太阳，日光菩萨，明年日出，太阳出头就是我出头。后年龙年，龙要翻身就是我要翻身。再过两年，我即成道。那时万国来朝，改国号“大顺”，年号为“佛化元年”。并决定把京城设在燕南赵北称“中京城”，设九宫十八院，以“日月龙凤旗”为国旗。李懋五还封了宰相，刻制两颗“皇帝印”，随后宣布当年农历五月初五日（即李懋五生日那一日；公历