木曾谷更成为武田军的前线基地。武田信玄死后，武田氏开始转弱，再加上继承的武田胜赖征收重税及征集大量工人以兴建新府城，令木曾家非常不满。期间父亲义康于天正7年（1579年）病逝，义昌继任为木曾氏第18任当家。天正10年（1582年），义昌经远山友忠与织田信长结盟，脱离武田氏的统治。义昌反叛令当时身在新府城的人质，包括70岁的母亲、13岁的嫡子千太郎及17岁的长女岩姬，均被杀害，可算是悲惨的遭遇。在处决人质后，武田胜赖令堂弟武田信丰讨伐义昌，但义昌因拥有地利及织田信忠的援军支援下，成功击退武田军。此战后织田