太高，无法与进口煤竞争，均已停业。由于境内多山，平地面积不足，交通又不方便，不利于制造业的发展。全乡最大的工厂为位于东村的大安电业，员工数仅约70人；较具规模者尚有同村的吉丰造纸、田美村的良营电子等。其余的工厂多为在地农产品的加工厂，规模都很小。在三级产业方面，以日常生活所需的零售及居家商业服务为主。近年来，南庄独特的人文地理及原住民文化受到关注，加上地方政府透过举办大型活动的促销，俨然已成为苗栗县的观光重镇，也因此发展出多元化的观光产业。
交通.省道台3线以南北向通过南庄乡西