铁路的捷运形式运作，服务沙田东部带来高效率的铁路服务往返市区。路线未来亦可以连接东九龙线，并移交由地铁一併营运。沙田环状线由火炭马场出发，途径禾輋（即火炭禾輋邨一带）、圆洲角（即沙田圆洲角公园上）、沙田围（即屯马线一期的沙田围站）、沙田头、车公庙（即大围田心村上），至红梅谷（即沙田新翠邨一带），再共用九广铁路隧道直接连接尖沙咀支线（尖东站）。此路线后来在1981年发表了《Ma On Shan Transport Study Phase 1 Report》机密报告成为了通往马鞍山的铁路轻铁研究方案的一