作于1919年，1924年起在《民德报》上连载，1930年结集，由上海卿云书局出版。该书从徐庶进曹营一节开始改写了《三国演义》的剧情，褒刘备，抑孙权，贬曹操。并且加大了赵云与马超的戏分，让此二人成为刘备的顶梁柱，并最终攻陷许昌，助蜀汉统一全国。文中的刘备手下谋士众多：诸葛亮同样足智多谋；而徐庶则识破曹操诓徐母手书的把戏，在赵云的协助下将母亲救出许昌，自己亦留在蜀汉。庞统逃出落凤坡之难，得以继续辅佐刘备。