建成后，中国政府并未将何宅返还给何其巩的后人，而是让一家捷克斯洛伐克商务处迁入，说是办公方便。1958年，国家搞公私合营，批斗房产主，说房产主都是吸血鬼，超过15间的房子必须上交。北池子南口88号院，包括花园及房屋全部充公，成为房管局名下的公房。时任北京市公安局局长的冯基平在此居住。文化大革命开始后，红卫兵抄家，命令何其巩的家人交出北池子南口88号院原来私房的房产证。那时，何宅的房产证上还写着何其巩的元配夫人龙芗畹的名字，由续弦杨珍瑛掌管。在红卫兵的逼迫下，杨珍瑛不得不拿着该房产证到天安门广场上交。