木屋区大火的善后工作，当中包括在1976年2月发生的爱秩序湾大火中，负责统筹向灾民提供紧急援助。在1975年的元旦授勋名单中，他获英廷颁授CMG勋衔，以表扬他多年来在港府供职的表现。在1977年1月，李福逑获港督委任为行政局官守议员，同年5月再接替黎敦义成为首位出任民政司的华人，任内他曾处理赌博等涉及民生的政策，也曾经在1980年署任过布政司一职。李福逑在1980年8月从港府退休，并卸下两局议员的职务，值得一提的是，他在1970年代还多次主持东华三院与保良局的活动，而且在每年参与主持香港艺术节各类活动的