自此肥城市由山东省直辖，由泰安市代管。肥城撤县设市后，确立“工业立市”战略，依托自身的资源优势，加之当时中国市场经济起步，肥城经济得以快速发展。
政治.
政党和机构.肥城市政治机构的领导集体为中共市党委、市人大、市政府、市政协、市监察委五套班子。此外，还设有司法机构肥城市人民法院和人民检察院。肥城市境内共有八个合法政党，包括执政党中国共产党和除台湾民主自治同盟外的七个民主党派。至2017年，肥城市境内民主党派共有党员69人，其中中国民主同盟、中国民主建国会