始以「私人协约」方式，邀请他们提出非牟利建屋方案，获港府批准后便可透过优惠地价获得土地建屋，这个政策除了促使不少建屋合作社的成立外，后来更吸引房协、香港模范屋宇会、香港平民屋宇有限公司和香港经济屋宇会等机构响应。上李屋邨的选址，原本是前上李屋村位于大埔道和青山道之间一带的木屋区之部分用地，房协兴建时便沿用「上李屋」此名，但传媒为区分上李屋村木屋区、房协出租单位及后来的徙置大厦，普遍使用「上李屋村平民屋／平民大厦」或「上李屋邨」等通称。房协于1948年成立并着手觅地建屋，在得到英国殖民地部的支持及香港政府