Arbetsgivaren och den före detta kandidaten Michael Foster ifrågasatte Corbyns deltagande utan att behöva få nomineringar till parlamentsledamöter.
Corbyn kallade målet för "slöseri med tid och resurser".
Foster sa att han inte skulle ifrågasätta beslutet: "Vi ville att domstolarna skulle döma dem."
Det innebär att ledarskapstävlingen - mellan Corbyn och utmanaren Owen Smith, en före detta talesman för arbetet och pensionerna - kommer att fortsätta som planerat, med resultatet den 24 september.
Enligt partiets regler var Smith tvungen att vinna 20 procent av sina parlamentsledamöters och parlamentsledamöters stöd för att starta en tävling. Till slut fick han 162 nomineringar efter att den andra potentiella utmanaren Angela Eagle, som också först passerade tröskeln för nomineringar, drog sig ur loppet.
Vid ett högt uppsatt möte tidigare denna månad beslutade Labours nationella verkställande utskott att Corbyn som företrädare hade rätt till en plats på röstsedeln utan att behöva gå igenom samma process.
Som svar på domstolens utslag sade Corbyn: "Nationella exekutiven tolkade reglerna för att säga att en utmanare måste utmana någon, därför är den dominerande där. Och det är jag som bestämmer. En utmaning har ställts inför, och därför kräver jag inga nomineringar.
"Nationalstyrelsen beslutade att det var den positionen, någon tog fallet till Högsta domstolen - vi har tillbringat lite tid i domstolen på detta och vi fick ett fullständigt rättfärdigande idag - och ledarskapsvalet går nu vidare."
Corbyn förlorade ett misstroendevotum mot sitt ledarskap förra månaden. Vid omröstningen, som inte var bindande för honom, motsatte sig 172 av labourpartiets 231 parlamentsledamöter Corbyn medan 40 röstade för honom.
Arbetarledaren behåller dock stödet från många partimedlemmar och aktivister som kommer att rösta i valet.
Den rättsliga utmaningen ställdes till förfogande av Foster, som utan framgång stod som Labourkandidat vid förra årets allmänna val i Cornish-sätet för Camborne och Redruth, som kom efter de konservativa.
I sin dom på 17 sidor sade Justice Foskett att domstolens beslut var snävt och opåverkat av politiska överväganden.
Han sade att hans tolkning av Labours ledningsregler var att "ledaren inte skulle i den situationen (där det inte finns någon ledig plats) vara någon som var en "utmanare" för ledarskapet och följaktligen inte skulle kräva några nomineringar för att konkurrera i omröstningen för att behålla sin position som ledare".
Den drog slutsatsen: "Domaren godtog följaktligen att NEC:s beslut var korrekt och att Corbyn hade rätt att bli kandidat i det kommande valet utan att behöva nomineras."
Efter att ha reagerat på domen sade ledaren Smith att han var nöjd och sade att domstolen hade "gjort det rätta".
"Detta lägger nu till några frågor om processen, så att vi kan gå vidare med att diskutera de frågor som verkligen betyder något", tillade han och sade att han såg fram emot att debattera sin rival "så ofta som möjligt om våra planer för Labours framtid".
En domare har avvisat ett ifrågasättande av Labours beslut att låta Jeremy Corbyn automatiskt ställa upp för omval som ledare.