Sonden relaterar till påståenden att Electronic Monitoring Service (EMS) anställda betalades för att passa enheterna löst så att de kunde tas bort, sade The Sun.
Tidningen hävdar att några av dem som var ute på utegångsförbud kunde dra av taggarna och gå ut för natten.
EMS sa att det var en "isolerad fråga".
Justitieministeriet sa att det var brådskande utredning.
Två nuvarande och en tidigare medlem av EMS-personalen har arresterats, sade Metropolitan Police. Ytterligare 11 personer har också ifrågasatts.
Sun sa att saken kom fram efter att en gärningsman greps när de borde ha varit utegångsförbud.
En 46-årig tidigare EMS-anställd greps i Romford, östra London, för konspiration för att förvränga rättvisan och stölden av taggningsutrustning.
Polisen sa att ett hus var genomsökt och bevisföremål återfanns.
En 45-årig man från Barking och en 57-årig kvinna från Romford har förhörts för konspiration för att förvränga rättvisan.
Ytterligare 11 personer - av vilka ingen är tidigare eller nuvarande EMS-anställda - har ifrågasatts på samma sätt.
Alla 14 har blivit utlånade till datum i april.
En EMS-taleman sade: "Vi har en nolltoleranspolicy mot alla våra anställda som agerar på något sätt för att undergräva robustheten i den elektroniska övervakningstjänsten.
"Det lilla antal anställda som utreds kring denna isolerade fråga togs snabbt bort från arbetet och vi samarbetar nära med Metropolitan Police Service."
Tre personer har gripits av polisen för att utreda det påstådda missbruket av elektroniska etiketter som används för att övervaka brottslingar.