天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）北京市凯文律师事务所
关于西安天和防务技术股份有限公司
首次公开发行人民币普通股股票并在创业板
上市之
补充法律意见书（六）
凯文律证字[2011]073号
中国·北京
二○一一年十二月
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）关于西安天和防务技术股份有限公司
首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之
补充法律意见书（六）
凯文律证字[2011]073号
致：西安天和防务技术股份有限公司
北京市凯文律师事务所（“本所”）接受西安天和防务技术股份有限公司（“发行人”）的委托，指派律师(“本所律师”)以专项法律顾问的身份，就发行人申请首次公开发行人民币普通股股票并在深圳证券交易所创业板上市（“本次发行并上市”）事宜，出具了《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之法律意见书》（“原《法律意见书》”）、《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之律师工作报告》（“《律师工作报告》”）、《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之补充法律意见书（一）》、《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之补充法律意见书（二）》、《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之补充法律意见书（三）》、《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之补充法律意见书（四）》、《北京市凯文律师事务所关于西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市之补充法律意见书（五）》。
根据证监会的有关要求，本所律师对发行人利润分配政策涉及的有关法律事项及问题出具本补充法律意见书（“本《补充法律意见书》”）。
本《补充法律意见书》构成本所就本次发行并上市出具的法律意见不可分割
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）的组成部分。除非上下文另有说明，本《补充法律意见书》中所使用的术语和定义与原《法律意见书》、《律师工作报告》中使用的术语和定义具有相同的含义。
本所律师在原《法律意见书》、《律师工作报告》中所作出的声明同样适用于本《补充法律意见书》。
本《补充法律意见书》根据《中华人民共和国公司法》（“《公司法》”）、《中华人民共和国证券法》（“《证券法》”）、《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》（“《创业板管理办法》”）及《公开发行证券公司信息披露的编报规则第 12号－公开发行证券的法律意见书和律师工作报告》（“《编报规则第 12号》”）、司法部及中国证监会《律师事务所从事证券法律业务管理办法》等法律、法规及国务院所属部门所颁发的规章及文件（“规范性文件”）的要求而出具。
为出具本《补充法律意见书》之目的，本所律师按照中国有关法律、法规和部门规章的规定及有关规范性文件的要求，在原《法律意见书》、《律师工作报告》所依据的事实的基础上，就出具本《补充法律意见书》所涉及的相关事实开展了补充尽职调查工作，并就有关事项涉及的问题向发行人和相关当事各方进行了必要的调查访谈，取得了由发行人以及相关方面向本所律师提供的证明、说明和其他文件。
补充法律意见书正文
一、发行人及其全资子公司的公司章程关于利润分配的规定及其修订情况
发行人于 2011年 12月 13日召开第一届董事会第十一次会议。本次董事会审议通过了《关于修改天和防务首次公开发行人民币普通股（A股）股票并上市后适用的〈西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）〉的议案》、《关于修改〈西安天伟电子系统工程有限公司章程〉的议案》。
(一) 发行人修订《西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）》涉及利
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经核查，本次董事会对《西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）》第一百五十八条进行了修订。
1、修订之前《西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）》第一百五十八条的内容为：
“第一百五十八条公司利润分配应注重对股东的合理投资汇报，利润分配政策应保持连续性和稳定性。
公司可以采取现金、股票或现金与股票相结合的方式分配股利，可以进行中期利润分配。在公司当年实现盈利符合利润分配条件时，公司董事会应当根据公司的具体经营情况和市场环境，制定利润分配预案报股东大会批准。
公司可以进行中期现金分红，公司连续任何 3个会计年度内以现金方式累计分配的利润应不少于该3年实现的年均可分配利润的30%。
存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。”
2、修订之后《公司章程（草案）》第一百五十八条的内容为：
“第一百五十八条公司发行上市后，应着眼于长远和可持续发展，以股东利益最大化为公司价值目标，持续采取积极的现金及股票股利分配政策，注重对投资者回报，切实履行上市公司社会责任，严格按照《公司法》、《证券法》以及中国证监会、深交所有关规定，建立对投资者持续、稳定、科学的回报机制。公司利润分配应注重对股东的合理投资回报并兼顾公司的持续发展，主要采取现金分红的方式进行，利润分配政策应保持连续性和稳定性。公司当年未分配利润将用于生产经营或者留待以后年度进行分配。
（一）现金分红比例、发放股票股利的条件、利润分配的期间间隔：公司每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的20%，且分配金额不低于按合并会计报表口径计算的当年实现的可分配利润的20%；在完成上述现金
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）股利分配后，若公司未分配利润达到或超过股本的30%时，公司可实施股票股利分配；除上述年度股利分配外，公司可进行中期现金分红。
（二）公司董事会未作出现金分配预案的，应当在定期报告中披露原因及留存资金的具体用途，独立董事应当对此发表独立意见。
（三）股利分配的决策程序：公司在每个会计年度结束后，由公司董事会提出公司及全资子公司的利润分配议案，公司董事会在利润分配方案论证过程中，需与独立董事充分讨论，在考虑对全体股东持续、稳定、科学的回报基础上，形成利润分配预案；在经公司二分之一以上独立董事同意后，方能提交公司董事会、监事会审议，并最终提交股东大会审议表决。涉及股利分配相关议案，公司独立董事可在股东大会召开前向公司社会公众股股东征集其在股东大会上的投票权，独立董事行使上述职权应当取得全体独立董事的二分之一以上同意。
（四）公司如需调整利润分配政策，调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所的有关规定；有关调整利润分配政策的议案需经二分之一以上独立董事同意后提交董事会、监事会和股东大会批准。
（五）存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。
（六）公司在决定子公司各年度利润分配方案时，应确保公司能有效执行本条上述第（一）款的规定。”
（二）发行人修订《西安天伟电子系统工程有限公司章程》涉及利润分配条款的情况
经核查，本次董事会对《西安天伟电子系统工程有限公司章程》第三十九条进行了修订。
1、修订之前《西安天伟电子系统工程有限公司章程》第三十九条的内容为：“第三十九条公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本的百分之五十（含百分之五十）以上的，可不再提取。提取法定公积金后，是否提取任意公积金由股东决
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）定。
公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，根据股东的决定进行分配。公司每年以现金方式分配的利润不低于当年实现的可分配利润的30%，具体分配方案由股东决定。
股东违反前述规定，在公司弥补亏损和提取法定公积金之前分配利润的，股东必须将违反规定分配的利润退还公司。”
2、修订之后《西安天伟电子系统工程有限公司章程》第三十九条的内容为：“第三十九条公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本的百分之五十（含百分之五十）以上的，可不再提取。提取法定公积金后，是否提取任意公积金由股东决定。
公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，可以现金方式进行分配。公司每年以现金方式向母公司西安天和防务技术股份有限公司分配的利润应不低于当年实现的可分配利润的30%，且所分配金额应保证母公司有能力每年以现金形式分配的利润不少于按母公司合并会计报表口径计算的当年实现的可分配利润的20%；具体分配方案由股东决定。
股东违反前述规定，在公司弥补亏损和提取法定公积金之前分配利润的，股东必须将违反规定分配的利润退还公司。”
二、发行人利润分配规划及2012-2015年利润分配计划
除对前述章程文件涉及利润分配条款进行修订外，发行人第一届董事会第十一次会议并审议通过了《西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行并在创业板上市后的利润分配规划及 2012-2015年利润分配计划》（以下简称“利润分配规划及计划”），具体内容为：
（一）发行人利润分配规划
公司发行上市后，应着眼于长远和可持续发展，以股东利益最大化为公司价值目标，持续采取积极的现金及股票股利分配政策，注重对投资者回报，切实履行上市公司社会责任，严格按照《公司法》、《证券法》以及中国证监会、深交所
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）有关规定，建立对投资者持续、稳定、科学的回报机制。
（二）发行人2012-2015年利润分配计划
如公司于2012年上半年成功完成发行上市，则2012年下半年公司将以现金形式进行中期利润分配，现金分配的股利不少于累计可分配利润的20%，且分配金额不低于按合并会计报表口径计算的累计可分配利润的20%；2012-2015年，公司每年以现金形式分配的利润不低于当年实现的可分配利润的20%，且分配金额不低于按合并会计报表口径计算的当年实现的可分配利润的20%；在确保当年现金股利分配且公司未分配利润达到或超过股本100%的前提下，公司将另行增加至少一次股票股利分配。
公司将在每个会计年度结束后，由董事会提出公司及全资子公司的分红预案，经公司二分之一以上独立董事同意后，提交公司董事会、监事会审议，并最终提交股东大会审议表决，公司接受全体股东对公司分红的建议和监督。
综上所述，本所律师认为，发行人修订后并将在发行上市后适用的《西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）》、《西安天伟电子系统工程有限公司章程》涉及股东分红政策的条款内容符合法律、法规及规范性文件的规定，相关条款在内容上注重给予投资者稳定、持续的投资回报，在程序上通过设定独立董事对分红预案的同意及征集投票权等规定以充分维护中小股东的权利，有利于发行人建立健全持续、稳定的现金股利和股票股利相结合的利润分配机制，能够有效保障投资者特别是中小股东的权益。
三、发行人修改、通过利润分配政策相关文件的程序
经核查，2011年 12月 13日，发行人召开第一届董事会第十一次会议，审议通过《关于修改天和防务首次公开发行人民币普通股（A股）股票并上市后适用的〈西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）〉的议案》、《关于修改〈西安天伟电子系统工程有限公司章程〉的议案》及《西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市后的利润分配规划及2012-2015年利润分配计划》三项议案。
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）经核查，2011年12月13日，发行人全体股东出具承诺如下：
“同意天和防务第一届董事会第十一次会议关于修改上市后适用的《西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）》、修改《西安天伟电子系统工程有限公司章程》、《西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市后的利润分配规划及2012-2015年利润分配计划》三项决议的全部内容；
天和防务董事会将于公司首次公开发行 A股股票并上市后召集召开股东大会，审议上述已经由董事会审议通过的《西安天和防务技术股份有限公司章程（草案）》、《西安天伟电子系统工程有限公司章程》和《西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市后的利润分配规划及2012-2015年利润分配计划》，本人对此无保留同意，并将在届时召开的股东大会上就相关议案投赞成票；
对于未来公司股东大会根据上市后适用的《西安天和防务技术股份有限公司章程》和《西安天伟电子系统工程有限公司章程》以及《西安天和防务技术股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市后的利润分配规划及2012-2015年利润分配计划》审议利润分配具体方案时，本人表示同意并将投赞成票。”
经本所律师核查，2010年 4月 27日，发行人召开 2010年第二次临时股东大会，全部43名股东及股东代理人出席了本次临时股东大会，审议并通过了《关于提请公司股东大会授权董事会办理首次公开发行人民币普通股（A股）股票并上市相关具体事宜的议案》，该议案授权董事会：“批准、签署与本次公开发行A股相关的文件、合同”；“在本次公开发行 A股完成后，办理股份公司章程中有关条款修改、股份公司注册资本工商变更登记等事宜”；“办理与本次公开发行A股有关的其他一切事宜”；“上述授权的有效期为二十四个月，自公司 2010年第二次临时股东大会决议通过之日起计算。”
经核查发行人第一届董事会第十一次会议和 2010年第二次临时股东大会文件，本所律师认为，发行人第一届董事会第十一次会议的决议合法有效，且在 2010年第二次临时股东大会的有效授权范围内。本所律师认为，尽管公司将在首次公开发行股票并上市后召集召开股东大会，审议该等已经由董事会审议通过
天和防务首次公开发行人民币普通股并在创业板上市的申报材料 补充法律意见书（六）的议案，由于发行人全体股东已就上述议案的表决投赞成票出具书面承诺，故发行人股东大会表决通过该等三项议案不存在实质性的法律障碍。
四、关于发行人本次发行《招股说明书》针对发行人利润分配政策的披露情况
本所律师核查了发行人本次发行《招股说明书》。发行人本次发行《招股说明书》在“重大事项提示”及“第十节财务会计信息与管理层分析”之“十六、股利分配情况”中对公司利润分配政策进行了披露。
本所律师认为，本次发行《招股说明书》中关于利润分配事项的披露符合有关法律、法规和规范性文件的规定。
五、结论意见
本所律师认为，发行人第一届董事会第十一次会议的决议合法有效，且在 2010年第二次临时股东大会的有效授权范围内；发行人的利润分配政策注重给予投资者稳定的分红回报，有利于保护投资者的合法权益；发行人公司章程（草案）及招股说明书对利润分配事项的规定和信息披露符合有关法律、法规、规范性文件的规定；发行人股利分配决策机制健全、有效，有利于保护公众股东权益。
（以下无正文）
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