山西证券股份有限公司
2018年半年度财务报告
山西证券股份有限公司
合并及母公司资产负债表(未经审计)
2018年6月30日
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
2018年 2017年 2018年 2017年附注 6月30日 12月31日 6月30日 12月31日资产
货币资金 五1 14,019,349,767 14,500,119,469 9,319,336,597 8,511,294,344其中：客户存款 7,570,225,922 9,214,317,929 5,546,006,857 5,622,773,068结算备付金 五2 2,285,897,016 2,178,725,149 2,118,533,834 2,140,618,759其中：客户备付金 1,252,797,528 1,266,002,750 1,010,600,135 1,101,591,183融出资金 五3 4,991,540,455 5,405,752,310 4,922,614,435 5,316,786,080以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产 五4 21,430,754,436 14,971,270,405 20,129,699,868 13,707,918,450衍生金融资产 五5 - 1,138,099 - -买入返售金融资产 五6 5,624,648,935 6,337,536,131 5,588,432,408 6,161,165,549应收款项 五7,十六1 174,946,856 316,793,292 28,853,295 39,824,623应收利息 五8 494,510,804 373,685,877 469,134,168 335,362,957存出保证金 五9 4,330,200,200 4,099,000,995 1,019,487,316 1,039,738,559可供出售金融资产 五10 1,425,443,355 1,587,546,791 565,650,685 920,921,819长期股权投资 七2,十六2 12,000,000 10,000,000 3,862,380,851 3,862,380,851固定资产 五11 390,891,987 399,980,903 333,951,690 340,718,500无形资产 五12 102,826,933 105,125,347 91,318,284 93,142,276商誉 五13 476,939,901 476,939,901 49,096,844 49,096,844递延所得税资产 五15 69,146,564 53,779,653 34,429,192 36,380,495其他资产 五14,十六3 734,439,631 833,458,432 666,087,737 709,849,564资产总计 56,563,536,840 51,650,852,754 49,199,007,204 43,265,199,670刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司资产负债表(未经审计)(续)
2018年6月30日
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
2018年 2017年 2018年 2017年附注 6月30日 12月31日 6月30日 12月31日负债及股东权益
负债
应付短期融资款 五17 6,991,500,000 5,563,170,000 6,991,500,000 5,563,170,000拆入资金 五18 5,190,000,000 3,800,000,000 5,190,000,000 3,800,000,000以公允价值计量且
其变动计入当期
损益的金融负债 五19 971,304,240 1,584,489,910 971,304,240 1,584,489,910衍生金融负债 五5 927,512 5,893,102 - -卖出回购金融资产款 五20 15,222,494,576 11,108,347,214 15,099,494,576 10,939,247,378代理买卖证券款 五21 11,247,138,200 12,314,261,428 6,248,446,755 6,559,984,101应付职工薪酬 五22 72,950,714 206,805,832 10,585,938 17,900,911应交税费 五23 55,897,359 74,977,302 13,650,673 44,428,384应付款项 五24 230,461,232 206,606,431 15,592,412 13,824,513应付利息 五25 193,836,171 219,489,328 190,948,154 217,866,945应付债券 五26 2,036,004,151 1,999,764,151 2,033,573,343 1,996,715,416递延所得税负债 五15 16,320,711 16,030,077 - -其他负债 五27 1,288,450,862 1,287,415,269 269,811,916 273,603,387负债合计 43,517,285,728 38,387,250,044 37,034,908,007 31,011,230,945 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司资产负债表(未经审计)(续)
2018年6月30日
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
2018年 2017年 2018年 2017年附注 6月30日 12月31日 6月30日 12月31日负债及股东权益(续)
股东权益
股本 五28 2,828,725,153 2,828,725,153 2,828,725,153 2,828,725,153资本公积 五29 6,713,296,178 6,713,296,178 6,692,880,816 6,692,880,816其他综合收益 五30 20,723,296 26,999,718 (22,392,645) (9,313,001)盈余公积 五31 478,801,939 478,801,939 478,801,939 478,801,939一般风险准备 五32 527,183,053 527,183,053 478,801,939 478,801,939交易风险准备 五32 510,380,547 510,380,547 478,801,939 478,801,939未分配利润 五33 1,272,178,987 1,416,490,777 1,228,480,056 1,305,269,940归属于母公司股东权益合计 12,351,289,153 12,501,877,365 12,164,099,197 12,253,968,725少数股东权益 五34 694,961,959 761,725,345 不适用 不适用股东权益合计 13,046,251,112 13,263,602,710 12,164,099,197 12,253,968,725 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------负债及股东权益总计 56,563,536,840 51,650,852,754 49,199,007,204 43,265,199,670此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
侯巍 汤建雄 张立德 公司盖章
法定代表人 主管会计工作的 会计机构负责人
公司负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司利润表(未经审计)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
截至6月30日止6个月期间 截至6月30日止6个月期间附注 2018年 2017年 2018年 2017年营业收入
手续费及佣金净收入 五35,十六4 382,903,247 593,194,303 240,759,867 270,867,959其中：经纪业务手续费
净收入 208,969,547 242,222,779 159,350,085 182,639,316投资银行业务
手续费净收入 97,217,098 292,674,962 4,551,887 34,548,818资产管理业务
手续费净收入 45,955,103 21,228,443 46,108,975 17,721,612基金管理业务
手续费净收入 29,294,420 35,239,204 29,294,420 35,239,204投资咨询业务
手续费净收入 1,467,079 1,828,915 1,454,500 719,009利息净(支出) /收入 五36 (49,507,463) 46,217,115 (159,896,359) (46,422,665)投资收益 五37,十六5 607,684,620 494,826,405 511,772,829 567,388,482公允价值变动损益 五38 8,406,667 49,296,574 11,275,963 45,555,404汇兑损益 606,718 (415,325) 260,880 (596,616)其他业务收入 五39 2,028,401,937 914,803,740 5,356,101 2,643,446其他收益 五40 2,253,289 1,082,671 1,476,289 1,082,671资产处置(损失) /收益 五41 (302,923) 585,719 (215,743) 680,395营业收入合计 2,980,446,092 2,099,591,202 610,789,827 841,199,076 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------营业支出
税金及附加 五42 (8,751,369) (12,274,655) (7,370,568) (9,522,134)业务及管理费 五43,十六6 (655,949,735) (690,631,350) (369,389,468) (380,578,191)资产减值损失 五44 (56,522,113) (119,216,967) (38,617,905) (68,156,825)其他业务成本 五45 (2,127,152,212) (913,144,087) - -营业支出合计 (2,848,375,429) (1,735,267,059) (415,377,941) (458,257,150) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------营业利润 132,070,663 364,324,143 195,411,886 382,941,926加：营业外收入 121,003 152,729 119,189 152,628减：营业外支出 五46 (2,295,679) (1,057,195) (2,188,345) (123,029)利润总额 129,895,987 363,419,677 193,342,730 382,971,525减：所得税费用 五47 (34,676,144) (103,305,325) (15,547,350) (66,875,184)净利润 95,219,843 260,114,352 177,795,380 316,096,341 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------归属于母公司股东的净利润 110,273,474 237,383,991 177,795,380 316,096,341少数股东损益 (15,053,631) 22,730,361 不适用 不适用刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司利润表(未经审计)(续)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
截至6月30日止6个月期间 截至6月30日止6个月期间附注 2018年 2017年 2018年 2017年其他综合收益的税后净额
归属于母公司股东的其他
综合收益的税后净额 (6,276,422) 6,651,543 (13,079,644) 21,252,845以后将重分类进损益的
其他综合收益： (6,276,422) 6,651,543 (13,079,644) 21,252,845 1.可供出售金融资产
公允价值变动损益 (12,719,682) 13,895,466 (13,079,644) 21,252,845 2.外币财务报表折算
差额 6,443,260 (7,243,923) - -归属于少数股东的其他综合
收益的税后净额 44,555 (33,459) 不适用 不适用其他综合收益的税后净额 五30 (6,231,867) 6,618,084 (13,079,644) 21,252,845 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------综合收益总额 88,987,976 266,732,436 164,715,736 337,349,186归属于母公司股东的
综合收益总额 103,997,052 244,035,534 164,715,736 337,349,186归属于少数股东的 不适用 不适用综合收益总额 (15,009,076) 22,696,902
每股收益
(一)基本每股收益 五48 0.039 0.084
(二)稀释每股收益 五48 0.039 0.084
此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
侯巍 汤建雄 张立德 公司盖章
法定代表人 主管会计工作的 会计机构负责人
公司负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司现金流量表(未经审计)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
截至6月30日止6个月期间 截至6月30日止6个月期间附注 2018年 2017年 2018年 2017年经营活动产生的现金流量
融出资金净减少额 414,634,267 474,748,356 394,961,568 328,933,884买卖衍生金融工具收到
的现金净额 167,549,551 - - -买卖可供出售金融资产
收到的现金净额 96,267,093 2,173,382,269 284,303,082 2,162,641,075回购业务资金净增加额 4,828,790,442 - 4,734,736,224 -拆入资金净增加额 1,390,000,000 1,000,000,000 1,390,000,000 1,000,000,000代理买卖证券款净增加额 - 892,130,770 - -收取利息、手续费及佣金
的现金 1,434,346,220 1,147,708,550 1,122,291,209 713,064,023收到其他与经营活动有关
的现金 五49(1) 2,127,508,030 1,365,585,238 112,834,446 108,518,553经营活动现金流入小计 10,459,095,603 7,053,555,183 8,039,126,529 4,313,157,535 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------买卖以公允价值计量且其
变动计入当期损益的金融
工具支付的现金净额 (7,063,377,011) (450,021,586) (7,029,976,652) (166,904,055)买卖衍生金融工具支付
的现金净额 - (8,646,739) (16,945,385) (8,646,739)回购业务资金净减少额 - (1,336,745,525) - (1,336,745,525)代理买卖证券款净减少额 (1,067,123,228) - (311,537,346) (195,892,469)支付利息、手续费及佣金的
现金 (494,113,516) (346,795,565) (448,537,917) (330,468,410)支付给职工以及为职工
支付的现金 (550,236,932) (573,363,548) (233,598,669) (261,244,579)支付的各项税费 (113,920,391) (216,713,079) (87,123,352) (94,807,691)支付其他与经营活动有关
的现金 五49(2) (2,456,456,654) (2,451,673,147) (89,124,375) (505,298,679)经营活动现金流出小计 (11,745,227,732) (5,383,959,189) (8,216,843,696) (2,900,008,147) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------经营活动(使用) /产生 五50(1)(a),
的现金流量净额 十六7(1) (1,286,132,129) 1,669,595,994 (177,717,167) 1,413,149,388 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司现金流量表(未经审计)(续)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
截至6月30日止6个月期间 截至6月30日止6个月期间附注 2018年 2017年 2018年 2017年投资活动产生的现金流量
取得投资收益收到的现金 - 36,192,113 66,700,000 66,700,000处置固定资产、无形资产
和其他长期资产收到
的现金 262,392 806,887 241,626 802,603收到其他与投资活动有关的
现金 - 170,000,000 - -投资活动现金流入小计 262,392 206,999,000 66,941,626 67,502,603 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------取得子公司及其他营业
单位支付的现金净额 (2,000,000) - - (90,000,000)购建固定资产、无形资产
和其他长期资产支付
的现金 (35,535,066) (17,220,344) (28,180,057) (13,861,549)支付其他与投资活动
有关的现金 - (200,018,927) - -投资活动现金流出小计 (37,535,066) (217,239,271) (28,180,057) (103,861,549) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------投资活动(使用) /产生的
现金流量净额 (37,272,674) (10,240,271) 38,761,569 (36,358,946) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并及母公司现金流量表(未经审计)(续)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
本集团 本公司
截至6月30日止6个月期间 截至6月30日止6个月期间附注 2018年 2017年 2018年 2017年筹资活动产生的现金流量
吸收投资收到的现金 - 24,000,000 - -其中：子公司吸收少数股东
投资收到的现金 - 24,000,000 - -发行债券收到的现金 3,000,000,000 2,000,000,000 3,000,000,000 2,000,000,000发行收益凭证收到的现金 9,396,330,000 6,017,990,000 9,396,330,000 6,017,990,000筹资活动现金流入小计 12,396,330,000 8,041,990,000 12,396,330,000 8,017,990,000 ----------------- ----------------- ----------------- -----------------偿还债务支付的现金 (1,000,000,000) (700,000,000) (1,000,000,000) (700,000,000)分配股利或偿付利息支付的
现金 (315,814,575) (320,459,520) (330,071,203) (322,794,520)偿付收益凭证本息支付的
现金 (10,145,690,463) (9,391,921,297) (10,142,857,130) (9,381,258,603)筹资活动现金流出小计 (11,461,505,038) (10,412,380,817) (11,472,928,333) (10,404,053,123) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------筹资活动产生 /(使用)的
现金流量净额 934,824,962 (2,370,390,817) 923,401,667 (2,386,063,123) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------汇率变动对现金的影响 7,413,896 (7,630,984) 329,371 (596,616) ----------------- ----------------- ----------------- -----------------现金及现金等价物 五50(1)(b),
净(减少) /增加额 十六7(2) (381,165,945) (718,666,078) 784,775,440 (1,009,869,297)加：期/年初现金及现金等价物余
额 16,422,136,088 16,717,732,227 10,637,046,309 12,478,353,091五50(2),
期/年末现金及现金等价物余额 十六7(3) 16,040,970,143 15,999,066,149 11,421,821,749 11,468,483,794此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
侯巍 汤建雄 张立德 公司盖章
法定代表人 主管会计工作的 会计机构负责人
公司负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
山西证券股份有限公司
合并股东权益变动表(未经审计)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
附注 归属于母公司股东权益
股本 资本公积其他综合收益 盈余公积一般风险准备交易风险准备 未分配利润 小计少数股东权益股东权益合计2018年1月1日余额 2,828,725,153 6,713,296,178 26,999,718 478,801,939 527,183,053 510,380,547 1,416,490,777 12,501,877,365 761,725,345 13,263,602,710 ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- -------------本期增减变动金额
1.综合收益总额 - - (6,276,422) - - - 110,273,474 103,997,052 (15,009,076) 88,987,976 2.股东减少资本 五28 - - - - - - - - (15,060,000) (15,060,000) 3.利润分配
-提取盈余公积 五31 - - - - - - - - - - -提取一般风险准备 五32 - - - - - - - - - - -提取交易风险准备 五32 - - - - - - - - - - -对股东的分配 五33 - - - - - - (254,585,264) (254,585,264) (36,694,310) (291,279,574)上述1至3项小计 - - (6,276,422) - - - (144,311,790) (150,588,212) (66,763,386) (217,351,598) ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- -------------2018年6月30日余额 2,828,725,153 6,713,296,178 20,723,296 478,801,939 527,183,053 510,380,547 1,272,178,987 12,351,289,153 694,961,959 13,046,251,112此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
侯巍 汤建雄 张立德 公司盖章
法定代表人 主管会计工作的公司负责人 会计机构负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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合并股东权益变动表(未经审计)(续)
截至2017年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
附注 归属于母公司股东权益
股本 资本公积其他综合收益 盈余公积一般风险准备交易风险准备 未分配利润 小计少数股东权益股东权益合计2017年1月1日余额 2,828,725,153 6,713,296,178 (42,477,191) 436,404,985 472,534,604 460,095,951 1,409,504,776 12,278,084,456 751,824,848 13,029,909,304 ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- -------------本期增减变动金额
1.综合收益总额 - - 6,651,543 - - - 237,383,991 244,035,534 22,696,902 266,732,436 2.股东减少资本 五28 - - - - - - - - 13,337,500 13,337,500 3.利润分配
-对股东的分配 五33 - - - - - - (254,585,264) (254,585,264) (33,300,000) (287,885,264)上述1至3项小计 - - 6,651,543 - - - (17,201,273) (10,549,730) 2,734,402 (7,815,328) ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- ------------- -------------2017年6月30日余额 2,828,725,153 6,713,296,178 (35,825,648) 436,404,985 472,534,604 460,095,951 1,392,303,503 12,267,534,726 754,559,250 13,022,093,976此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
侯巍 汤建雄 张立德 公司盖章
法定代表人 主管会计工作的公司负责人 会计机构负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
山西证券股份有限公司
股东权益变动表(未经审计)
截至2018年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 交易风险准备 未分配利润 股东权益合计2018年1月1日余额 2,828,725,153 6,692,880,816 (9,313,001) 478,801,939 478,801,939 478,801,939 1,305,269,940 12,253,968,725 ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------本期增减变动金额
1.综合收益总额 - - (13,079,644) - - - 177,795,380 164,715,736 2利润分配
-对股东的分配 - - - - - - (254,585,264) (254,585,264)上述1至2项小计 - - (13,079,644) - - - (76,789,884) (89,869,528) ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------2018年6月30日余额
2,828,725,153 6,692,880,816 (22,392,645) 478,801,939 478,801,939 478,801,939 1,228,480,056 12,164,099,197此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
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法定代表人 主管会计工作的公司负责人 会计机构负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
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股东权益变动表(未经审计)(续)
截至2017年6月30日止6个月期间
(金额单位：人民币元)
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 交易风险准备 未分配利润 股东权益合计2017年1月1日余额 2,828,725,153 6,692,880,816 (96,299,991) 436,404,985 436,404,985 436,404,985 1,263,076,524 11,997,597,457 ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------本期增减变动金额
1.综合收益总额 - - 21,252,845 - - - 316,096,341 337,349,186 2利润分配
-对股东的分配 - - - - - - (254,585,264) (254,585,264)上述1至2项小计 - - 21,252,845 - - - 61,511,077 82,763,922 ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------2017年6月30日余额
2,828,725,153 6,692,880,816 (75,047,146) 436,404,985 436,404,985 436,404,985 1,324,587,601 12,080,361,379此财务报表已于2018年8月6日获董事会批准。
侯巍 汤建雄 张立德 公司盖章
法定代表人 主管会计工作的公司负责人 会计机构负责人
刊载于第13页至第149页的财务报表附注为本财务报表的组成部分。
山西证券股份有限公司
财务报表附注(未经审计)
(金额单位：人民币元)
一 公司基本情况
山西省证券公司于 1988年 7月 28日注册成立，于成立日获得山西省工商行政管理局核发的注册号为140000100003883号的企业法人营业执照，并获得中国证券监督管理委员会(以下简称“证监会”)核发的编号为Z20614000号的经营证券业务许可证。
1998年12月31日经证监会批准，山西省证券公司改制为山西证券有限责任公司，注册资本为人民币200,000,000元。
经2000年4月28日证监会证监机构字[2000] 81号《关于山西省证券经营机构合并重组事宜的批复》核准，山西证券有限责任公司于 2001年 12月与山西省内五家信托公司的证券类资产合并重组，合并重组后新设的公司沿用山西证券有限责任公司的名称，注册资本变更为人民币1,025,000,000元。
经2006年7月10日证监会证监机构字[2006]138号《关于山西证券有限责任公司股权变更及增资扩股的批复》核准，根据山西证券有限责任公司2005年6月29日召开的2004年度股东会决议和修改后的公司章程规定，山西证券有限责任公司增加注册资本人民币 278,800,000元至人民币 1,303,800,000元，由股东山西国信投资集团有限公司(原山西省国信投资(集团)公司，以下简称“山西国信”)于2006年7月18日前缴足。
经2008年1月18日证监会证监许可字[2008]100号《关于山西证券有限责任公司变更为股份有限公司的批复》核准，根据山西证券有限责任公司 2007年 12月 24日召开的 2007年度第二次股东会决议和修改后的公司章程规定，山西证券有限责任公司整体变更为股份有限公司，以2007年9月30日为基准日确定的净资产按折股比例99.9246667%折算为股本人民币2,000,000,000元，未折算的部分人民币1,507,802元计入资本公积。
整体变更后，公司名称变更为山西证券股份有限公司(以下简称“本公司”)，注册资本变更为人民币2,000,000,000元，总股本2,000,000,000股，每股面值人民币1元。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表经2010年10月19日证监会证监许可[2010]1435号《关于核准山西证券股份有限公司首次公开发行股票的批复》核准，本公司于 2010年 11月 4日完成向境内投资者发行人民币普通股 399,800,000股，并于 2010年 11月 15日在深圳证券交易所挂牌交易。于 2010年 11月 24日，本公司注册资本变更至人民币 2,399,800,000元，总股本增至2,399,800,000股。
经2013年7月23日证监会证监许可[2013]964号《关于核准山西证券股份有限公司现金和发行股份购买资产、格林期货有限公司吸收合并大华期货有限公司的批复》核准，本公司于2013年11月13日向格林期货有限公司(以下简称“格林期货”)原股东非公开发行股份 118,925,153股并支付人民币 168,161,700元现金对价的方式购买格林期货100%股权。本次交易完成后，本公司总股本由2,399,800,000股增至2,518,725,153股。
经2015年12月11日证监会证监许可[2015]2873号《关于核准山西证券股份有限公司非公开发行股票的批复》核准，本公司于2015年12月25日完成向境内投资者非公开发行人民币普通股310,000,000股，并于2016年1月20日在深圳证券交易所挂牌。于2016年2月24日，本公司注册资本变更至人民币2,828,725,153元，总股本由2,518,725,153股增至2,828,725,153股。
根据 2016年 2月 1日晋财金[2016] 8号《山西省财政厅关于将山西国信投资集团有限公司持有的山西证券股份有限公司股权无偿划转至山西金融投资控股集团有限公司的批复》，山西国信将其持有本公司的全部股权无偿划转至山西金融投资控股集团有限公司(以下简称“山西金控”)。
根据2016年8月19日证监会《关于核准山西证券股份有限公司变更5%以上股权股东并豁免山西金融投资控股集团有限公司要约收购山西证券股份有限公司股份义务的批复》(证监许可[2016] 1765号)，核准山西金控持有山西证券5%以上股权的股东资格并豁免山西金控因国有资产无偿划转而增持山西证券股份(约占山西证券总股本30.84%)而应履行的要约收购义务。本公司于2016年9月2日完成划转手续。本公司的控股股东变更为山西金控，最终控制方仍为山西省财政厅。
截至 2018年 6月 30日止，本公司在山西、北京、上海、深圳、西安、宁波、重庆、济南等地共设立 117家证券营业部 (2017年12月31日：108家)。本公司子公司的相关信息参见附注七。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本公司及子公司(以下简称“本集团”)目前主要经营的业务包括证券经纪业务、融资融券业务、证券自营业务、证券承销业务、证券投资咨询、与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问、证券投资基金代销、为期货公司提供中间介绍业务、代销金融产品、受托资产管理业务、公开募集证券投资基金管理业务、商品期货经纪业务、金融期货经纪业务、期货投资咨询及投资与资产管理业务、大宗商品购买和转售、期货套利和套期保值服务等。
本报告期内，本集团新增2家子公司，具体情况参见附注六。
二 财务报表的编制基础
本公司以持续经营为基础编制财务报表。
三 公司重要会计政策、会计估计
1 遵循企业会计准则的声明
本财务报表符合中华人民共和国财政部(以下简称“财政部”)颁布的企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司2018年6月30日的合并及母公司财务状况、截至2018年6月30日止6个月期间的合并及母公司经营成果和现金流量。
此外，本公司的财务报表同时符合证监会 2014年修订的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15号——财务报告的一般规定》有关财务报表及其附注的披露要求。
2 会计期间
会计年度自公历1月1日起至12月31日止。
3 营业周期
本公司为金融企业，不具有明显可识别的营业周期。
4 记账本位币
本公司的记账本位币为人民币，编制财务报表采用的货币为人民币。本公司及子公司选定记账本位币的依据是主要业务收支的计价和结算币种。本公司的部分子公司采用本公司记账本位币人民币以外的货币作为记账本位币，在编制财务报表时，这些子公司的外币财务报表按照附注三、8进行了折算。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 5 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
(1)同一控制下的企业合并
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，为同一控制下的企业合并。合并方在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值(或发行股份面值总额)的差额，调整资本公积中的股本溢价；资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。为进行企业合并发生的直接相关费用，于发生时计入当期损益。合并日为合并方实际取得对被合并方控制权的日期。
(2)非同一控制下的企业合并
参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合并。本集团作为购买方，为取得被购买方控制权而付出的资产(包括购买日之前所持有的被购买方的股权)、发生或承担的负债以及发行的权益性证券在购买日的公允价值之和，减去合并中取得的被购买方可辨认净资产于购买日公允价值份额的差额，如为正数则确认为商誉(参见附注三、15)；
如为负数则计入当期损益。本集团将作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。本集团为进行企业合并发生的其他各项直接费用计入当期损益。本集团在购买日按公允价值确认所取得的被购买方符合确认条件的各项可辨认资产、负债及或有负债。
购买日是指购买方实际取得对被购买方控制权的日期。
通过多次交易分步实现非同一控制企业合并时，对于购买日之前持有的被购买方的股权，本集团会按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及的以后可重分类进损益的其他综合收益及权益法核算下的其他所有者权益变动于购买日转入当期投资收益。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 6 合并财务报表的编制方法
(1)总体原则
合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定，包括本公司及本公司控制的子公司和结构化主体。控制，是指本集团拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。在判断本集团是否拥有对被投资方的权力时，本集团仅考虑与被投资方相关的实质性权利(包括本集团自身所享有的及其他方所享有的实质性权利)。本公司控制的子公司和结构化主体的财务状况、经营成果和现金流量由控制开始日起至控制结束日止包含于合并财务报表中。
子公司少数股东应占的权益、损益和综合收益总额分别在合并资产负债表的股东权益中和合并利润表的净利润及综合收益总额项目后单独列示。
如果子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享有的份额的，其余额仍冲减少数股东权益。
当子公司所采用的会计期间或会计政策与本公司不一致时，合并时已按照本公司的会计期间或会计政策对子公司财务报表进行必要的调整。合并时所有集团内部交易及余额，包括未实现内部交易损益均已抵销。集团内部交易发生的未实现损失，有证据表明该损失是相关资产减值损失的，则全额确认该损失。
结构化主体是指在确定主体控制方时，表决权或类似权利不构成决定性因素的主体，例如，当表决权仅与行政管理工作相关，以及相关活动由合同安排主导时。结构化主体一般目标界定明确且范围狭窄。
(2)合并取得子公司
对于通过同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并当期财务报表时，以被合并子公司的各项资产、负债在最终控制方财务报表中的账面价值为基础，视同被合并子公司在本公司最终控制方对其开始实施控制时纳入本公司合并范围，并对合并财务报表的期初数以及前期比较报表进行相应调整。
对于通过非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并当期财务报表以购买日确定的被购买子公司各项可辨认资产、负债的公允价值为基础自购买日起将被购买子公司纳入本公司合并范围。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)处置子公司
本集团丧失对原有子公司控制权时，终止确认与该子公司相关的资产、负债、少数股东权益以及权益中的其他相关项目。对于剩余股权投资，本集团按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量，由此产生的任何收益或损失，计入丧失控制权当期的投资收益。
通过多次交易分步处置对子公司长期股权投资直至丧失控制权的，按下述原则判断是否为一揽子：
-这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
-这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
-一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
-一项交易单独考虑时是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
如果各项交易不属于一揽子交易的，则在丧失对子公司控制权以前的各项交易，按照不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的会计政策进行处理(参见附注三、6(4))。
如果各项交易属于一揽子交易的，本公司将各项交易作为一项处置原有子公司并丧失控制权的交易进行处理，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司自购买日开始持续计算的净资产账面价值的份额之间的差额，在合并财务报表中计入其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
(4) 少数股东权益变动
本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资成本与按照新增持股比例计算应享有子公司的净资产份额之间的差额，以及在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额，均调整合并资产负债表中的资本公积(股本溢价)，资本公积(股本溢价)不足冲减的，调整留存收益。
7 现金及现金等价物的确定标准
现金和现金等价物包括库存现金、可以随时用于支付的存款以及持有期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 8 外币业务和外币报表折算
本集团收到投资者以外币投入资本时按当日即期汇率折合为人民币，其他外币交易在初始确认时按交易发生日的即期汇率或即期汇率的近似汇率折合为人民币。即期汇率的近似汇率是按照系统合理的方法确定的、与交易发生日即期汇率近似的当期平均汇率。
于资产负债表日，外币货币性项目采用该日的即期汇率折算。除与购建符合资本化条件资产有关的专门借款本金和利息的汇兑差额外，其他汇兑差额计入当期损益。
以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，由此产生的汇兑差额，属于可供出售金融资产的外币非货币性项目的差额，计入其他综合收益；
其他差额计入当期损益。
对境外经营的财务报表进行折算时，资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益项目除未分配利润及其他综合收益中的外币报表折算差额项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，在其他综合收益中列示。处置境外经营时，相关的外币财务报表折算差额自股东权益转入处置当期损益。
9 金融工具
(1)金融资产及金融负债的确认和计量
金融资产和金融负债在本集团成为相关金融工具合同条款的一方时，于资产负债表内确认。
本集团在初始确认时按取得资产或承担负债的目的，把金融资产和金融负债分为不同类别：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、可供出售金融资产和其他金融负债。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表在初始确认时，金融资产及金融负债均以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
初始确认后，金融资产和金融负债的后续计量如下：
-以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债(包括交易性金融资产或金融负债)
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，包括交易性金融资产和金融负债，以及于确认时被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债。
金融资产或金融负债满足下列条件之一的，划分为为交易目的而持有的金融资产或金融负债：
-取得该金融资产或承担该金融负债的目的，主要是为了近期内出售或回购；
-属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明本集团近期采用短期获利方式对该组合进行管理；及
-属于衍生金融工具。但是，被指定且为有效套期工具的衍生金融工具或属于财务担保合同的衍生金融工具除外。
只有符合下列条件之一的金融资产或金融负债，才可以在初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债：
-该指定可以消除或明显减少由于该金融资产或金融负债的计量基础不同所导致的相关利得或损失在确认或计量方面不一致的情况；
-本集团风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融资产组合、该金融负债组合、或该金融资产和金融负债组合，以公允价值为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。
本集团可以将混合工具指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债。但是，下列情况除外：
-嵌入衍生工具对混合工具的现金流量没有重大改变。
-类似混合工具所嵌入的衍生工具，明显不应当从相关混合工具中分拆。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，不能重分类为其他类金融资产或金融负债。
初始确认后，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债以公允价值计量，公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。
-应收款项
应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
初始确认后，应收款项以实际利率法按摊余成本计量。
本集团对外提供服务以及通过定向资产管理计划进行的股权质押式回购业务形成的应收款项，按服务接受方应收的合同或协议价款的公允价值或融资方取得的融资额作为初始确认金额。
-可供出售金融资产
本集团将在初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产以及没有归类到其他类别的金融资产分类为可供出售金融资产。
对公允价值不能可靠计量的可供出售权益工具投资，初始确认后按成本计量；其他可供出售金融资产，初始确认后以公允价值计量，公允价值变动形成的利得或损失，除减值损失和外币货币性金融资产形成的汇兑差额计入当期损益外，其他利得或损失计入其他综合收益，在可供出售金融资产终止确认时转出，计入当期损益。可供出售权益工具投资的现金股利，在被投资单位宣告发放股利时计入当期损益。按实际利率法计算的可供出售金融资产的利息，计入当期损益(参见附注三、20(6))。
-其他金融负债
其他金融负债是指除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债以外的金融负债。其他金融负债于初始确认后采用实际利率法按摊余成本计量。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)金融资产及金融负债的列报
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：
-本集团具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；
-本集团计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
(3)金融资产和金融负债的终止确认
当收取某项金融资产的现金流量的合同权利终止或将所有权上几乎所有的风险和报酬转移时，本集团终止确认该金融资产。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，本集团将下列两项金额的差额计入当期损益：
-所转移金融资产的账面价值；
-因转移而收到的对价，与原直接计入股东权益的公允价值变动累计额之和。
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，本集团终止确认该金融负债或其一部分。
(4)衍生金融工具
本集团的衍生金融工具为股指期货、国债期货和商品期货合约。
衍生工具初始以衍生工具合约订立当日的公允价值进行确认，并以公允价值进行后续计量。公允价值由活跃市场报价、近期市场交易价格、估值技术(包括现金流量折现法、期权定价模式、如适用)等确定。本集团进行的期货交易为每日无负债结算。
(5)金融资产的减值
本集团在资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表金融资产发生减值的客观证据，包括但不限于：
(a)发行方或债务人发生严重财务困难；
(b)债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等；
(c) 债务人很可能倒闭或进行其他财务重组；
(d)因发行方发生重大财务困难，该金融资产无法在活跃市场继续交易；
(e)权益工具发行方经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益工具投资人可能无法收回投资成本；
(f) 权益工具投资的公允价值发生严重下跌或非暂时性下跌等。
有关应收款项减值的方法，参见附注三、10，其他金融资产的减值方法如下： -可供出售金融资产
可供出售金融资产发生减值时，即使该金融资产没有终止确认，本集团将原直接计入股东权益的因公允价值下降形成的累计损失从股东权益转出，计入当期损益。
对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上与确认原减值损失后发生的事项有关的，本集团将原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。可供出售权益工具投资发生的减值损失，不通过损益转回。但是，在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，不得转回。
(6)权益工具
本公司发行权益工具收到的对价扣除交易费用后，计入股东权益。回购本公司权益工具支付的对价和交易费用，减少股东权益。
10 应收款项的减值准备
应收款项按下述原则运用个别方式和组合方式评估减值损失。
运用个别方式评估时，当应收款项的预计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)按原实际利率折现的现值低于其账面价值时，本集团将该应收款项的账面价值减记至该现值，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表当运用组合方式评估应收款项的减值损失时，减值损失金额是根据具有类似信用风险特征的应收款项(包括以个别方式评估未发生减值的应收款项)的以往损失经验，并根据反映当前经济状况的可观察数据进行调整确定的。
在应收款项确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，本集团将原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。该转回后的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。
(a)单项金额重大的应收款项减值准备的确认标准、计提方法：
-单项金额重大的应收款项减值准备的确认标准
对于单项金额重大的应收款项，单独进行减值测试。当存在客观证据表明本集团将无法按应收款项的原有条款收回款项时，计提减值准备。
-单项金额重大的应收款项减值准备的计提方法
根据应收款项的预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额进行计提。
(b)单项金额不重大，但按信用风险特征组合后该组合的风险较大的应收款项减值准备的确定依据、计提方法：
对于单项金额非重大的应收款项，与经单独测试后未减值的应收款项一起按信用风险特征划分为若干组合，根据以前年度与之具有类似信用风险特征的应收款项组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定应计提的减值准备。
11 长期股权投资
(1)长期股权投资投资成本确定
(a)通过企业合并形成的长期股权投资
-对于同一控制下的企业合并形成的对子公司的长期股权投资，本公司按照合并日取得的被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付对价账面价值之间的差额，调整资本公积中的股本溢价；资本公积中的股本溢价不足冲减时，调整留存收益。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 -对于非同一控制下企业合并形成的对子公司的长期股权投资，本公司按照购买日取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，作为该投资的初始投资成本。
(b)其他方式取得的长期股权投资
-对于通过企业合并以外的其他方式取得的长期股权投资，在初始确认时，对于以支付现金取得的长期股权投资，本集团按照实际支付的购买价款作为初始投资成本；对于发行权益性证券取得的长期股权投资，本集团按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。
(2)长期股权投资后续计量及损益确认方法
(a)对子公司的投资
在本公司个别财务报表中，本公司采用成本法对子公司的长期股权投资进行后续计量，除非投资符合持有待售的条件(参见附注三、25(1))。
对被投资单位宣告分派的现金股利或利润由本公司享有的部分确认为当期投资收益，但取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润除外。
对子公司的投资按照成本减去减值准备后在资产负债表内列示。
对子公司投资的减值测试方法及减值准备计提方法参见附注三、17。
在本集团合并财务报表中，对子公司的长期股权投资按附注三、6进行处理。
(b)对合营企业和联营企业的投资
合营企业指本集团与其他合营方共同控制(参见附注三、11(3))且仅对其净资产享有权利的一项安排。
联营企业指本集团能够对其施加重大影响(参见附注三、11(3))的企业。
后续计量时，对合营企业和联营企业的长期股权投资采用权益法核算，除非投资符合持有待售的条件(参见附注三、25(1))。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本集团在采用权益法核算时的具体会计处理包括：
-对于长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，以前者作为长期股权投资的成本；对于长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，以后者作为长期股权投资的成本，长期股权投资的成本与初始投资成本的差额计入当期损益。
-取得对合营企业和联营企业投资后，本集团按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资损益和其他综合收益并调整长期股权投资的账面价值；按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。
-在计算应享有或应分担的被投资单位实现的净损益、其他综合收益及其他所有者权益变动的份额时，本集团以取得投资时被投资单位可辨认净资产公允价值为基础，按照本集团的会计政策或会计期间进行必要调整后确认投资收益和其他综合收益等。本集团与联营企业及合营企业之间内部交易产生的未实现损益按照应享有的比例计算归属于本集团的部分，在权益法核算时予以抵销。内部交易产生的未实现损失，有证据表明该损失是相关资产减值损失的，则全额确认该损失。
-本集团对合营企业或联营企业发生的净亏损，除本集团负有承担额外损失义务外，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对合营企业或联营企业净投资的长期权益减记至零为限。合营企业或联营企业以后实现净利润的，本集团在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。
本集团对合营企业和联营企业投资的减值测试方法及减值准备计提方法参见附注三、17。
(3)确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的判断标准
共同控制指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动(即对安排的回报产生重大影响的活动)必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本集团在判断对被投资单位是否存在共同控制时，通常考虑下述事项：
-是否任何一个参与方均不能单独控制被投资单位的相关活动；
-涉及被投资单位相关活动的决策是否需要分享控制权参与方一致同意。
重大影响指本集团对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。
12 固定资产
(1)固定资产确认条件
固定资产指本集团为提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过一个会计年度的有形资产。
外购固定资产的初始成本包括购买价款、相关税费以及使该资产达到预定可使用状态前所发生的可归属于该项资产的支出。自行建造固定资产按附注三、13确定初始成本。
本公司于2001年合并重组时，国有股股东投入的固定资产，按国有资产管理部门确认的评估值作为入账价值。
对于构成固定资产的各组成部分，如果各自具有不同使用寿命或者以不同方式为本集团提供经济利益，适用不同折旧率或折旧方法的，本集团分别将各组成部分确认为单项固定资产。
对于固定资产的后续支出，包括与更换固定资产某组成部分相关的支出，在与支出相关的经济利益很可能流入本集团时资本化计入固定资产成本，同时将被替换部分的账面价值扣除；与固定资产日常维护相关的支出在发生时计入当期损益。
固定资产以成本减累计折旧及减值准备后在资产负债表内列示。
(2)固定资产的折旧方法
本集团将固定资产的成本扣除预计净残值和累计减值准备后在其使用寿命内按年限平均法计提折旧，除非投资符合持有待售的条件(参见附注三、 25(1))。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表各类固定资产的使用寿命、净残值率及年折旧率分别为：
类别 预计使用寿命 预计净残值率 年折旧率房屋及建筑物 20至35年 3%至4% 2.74%至4.85%电子计算机 3至5年 3%至4%19.20%至32.33%交通设备 4至7年 3%至4%13.71%至24.25%电器及通讯设备 3至10年 3%至4% 9.60%至32.33%办公设备 3至5年 3%至4%19.20%至32.33%本集团至少在每年年度终了对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核。
(3)减值测试方法及减值准备计提方法参见附注三、17。
(4)融资租赁租入固定资产的认定依据、计价方法参见附注三、24(3)。
(5)固定资产处置
固定资产满足下述条件之一时，本集团会予以终止确认。
-固定资产处于处置状态；
-该固定资产预期通过使用或处置不能产生经济利益。
报废或处置固定资产项目所产生的损益为处置所得款项净额与项目账面金额之间的差额，并于报废或处置日在损益中确认。
13 在建工程
自行建造的固定资产的成本包括工程用物资、直接人工、符合资本化条件的借款费用和使该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出。
自行建造的固定资产于达到预定可使用状态时转入固定资产，此前列于在建工程，且不计提折旧。
在建工程以成本减减值准备(参见附注三、17)在资产负债表内列示。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 14 无形资产
无形资产以成本减累计摊销(仅限于使用寿命有限的无形资产)及减值准备(参见附注三、17)后在资产负债表内列示。对于使用寿命有限的无形资产，本集团将无形资产的成本扣除预计净残值和累计减值准备后按直线法在预计使用寿命期内摊销，除非投资符合持有待售的条件(参见附注三、25(1))。
本公司于 2001年合并重组时，国有股股东投入的无形资产，按国有资产管理部门确认的评估值作为入账价值。
本集团将无法预见未来经济利益期限的无形资产视为使用寿命不确定的无形资产，并对这类无形资产不予摊销。本集团在每个会计期间对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。如果有证据表明无形资产的使用寿命是有限的，则估计其使用寿命，并按上述使用寿命有限的无形资产处理。
15 商誉
因非同一控制下企业合并形成的商誉，其初始成本是合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。
本集团对商誉不摊销，以成本减累计减值准备(参见附注三、17)在资产负债表内列示。商誉在其相关资产组或资产组组合处置时予以转出，计入当期损益。
16 长期待摊费用
长期待摊费用包括经营租入固定资产改良及其他已经发生但应由本期和以后各期负担的、分摊期限在一年以上的各项费用，按预计受益期间分期平均摊销。
17 除金融资产外的其他资产减值
本集团在资产负债表日根据内部及外部信息以确定下列资产是否存在减值的迹象，包括：
-固定资产
-在建工程
-无形资产
-长期股权投资
-商誉等
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本集团对存在减值迹象的资产进行减值测试，估计资产的可收回金额。此外，无论是否存在减值迹象，本集团至少每年对尚未达到可使用状态的无形资产估计其可收回金额，于每年年度终了对商誉及使用寿命不确定的无形资产估计其可收回金额。
本集团依据相关资产组或者资产组组合能够从企业合并的协同效应中的受益情况分摊商誉账面价值，并在此基础上进行商誉减值测试。
可收回金额是指资产(或资产组、资产组组合，下同)的公允价值(参见附注三、18)减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者。
资产组由创造现金流入相关的资产组成，是可以认定的最小资产组合，其产生的现金流入基本上独立于其他资产或者资产组。
资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的税前折现率对其进行折现后的金额加以确定。
可收回金额的估计结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，资产的账面价值会减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。与资产组或者资产组组合相关的减值损失，根据资产组或者资产组组合中各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减各项资产的账面价值，但抵减后的各资产的账面价值不得低于该资产的公允价值减去处置费用后的净额(如可确定的)、该资产预计未来现金流量的现值(如可确定的)和零三者之中最高者。
资产减值损失一经确认，在以后会计期间不会转回。
18 公允价值的计量
除特别声明外，本集团按下述原则计量公允价值：
公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。
本集团估计公允价值时，考虑市场参与者在计量日对相关资产或负债进行定价时考虑的特征(包括资产状况及所在位置、对资产出售或者使用的限制等)，并采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。使用的估值技术主要包括市场法、收益法和成本法。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 19 预计负债
如果与或有事项相关的义务是本集团承担的现时义务，且该义务的履行很可能会导致经济利益流出本集团，以及有关金额能够可靠地计量，则本集团会确认预计负债。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量。对于货币时间价值影响重大的，预计负债以预计未来现金流量折现后的金额确定。在确定最佳估计数时，本集团综合考虑了与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。所需支出存在一个连续范围，且该范围内各种结果发生的可能性相同的，最佳估计数按照该范围内的中间值确定；在其他情况下，最佳估计数分别下列情况处理：
-或有事项涉及单个项目的，按照最可能发生金额确定。
-或有事项涉及多个项目的，按照各种可能结果及相关概率计算确定。
本集团在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核，并按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。
20 收入
收入是本集团在日常活动中形成的、会导致股东权益增加且与股东投入资本无关的经济利益的总流入。收入在其金额及相关成本能够可靠计量、相关的经济利益很可能流入本集团并且同时满足以下不同类型收入的其他确认条件时，予以确认。
(1)证券经纪业务收入
证券经纪业务收入在证券买卖交易日确认。
(2)期货经纪业务收入
(i) 向客户收取的交易手续费、质押手续费、交割手续费等扣减应付期货交易所手续费后的净收入，按期货经纪合同约定及适用的费率计算，于交易完成时确认。
(ii) 期货交易所返还、减免的手续费收入在收到交易所返还、减免的手续费时确认。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)证券承销业务收入及保荐业务收入
证券承销业务收入及保荐业务收入于承销或保荐发行项目完成后，即在经济利益很可能流入本集团，以及相关的收入能够可靠地计量时确认。
(4)财务顾问服务及投资咨询服务收入
财务顾问服务及投资咨询服务收入在服务完成时确认。
(5)资产管理业务收入
资产管理业务收入于资产管理合同约定的受托投资管理义务完成时确认。
(6)利息收入
利息收入是按占用货币资金的时间和实际利率计算确定的。金融资产确认减值损失后，确认利息收入所使用的利率为计量减值损失时对未来现金流量进行折现时使用的利率。
(7)买入返售金融资产收入
买入返售金融资产的返售价格与买入成本价格的差额按实际利率计算摊销额，并确认为利息收入。
(8)股利收入
股利收入于本集团收取股利的权利确立时确认。对权益性投资通常指除权日。
(9)投资收益
股票投资收益 /(损失)于交易日按卖出股票的成交总额与其成本的差额确认。
债券投资收益 /(损失)于交易日按卖出债券的成交总额与其成本和应收利息的差额确认。
衍生工具收益 /(损失)中的股指期货投资收益 /(损失)于平仓日按平仓股指期货成交金额与其开仓成本的差额确认。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 21 职工薪酬
(1)短期薪酬
本集团在职工提供服务的会计期间，将实际发生或按规定的基准和比例计提的职工工资、奖金、医疗保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费和住房公积金，确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。
(2)离职后福利 -设定提存计划
本集团所参与的设定提存计划是按照中国有关法规要求，本集团职工参加的由政府机构设立管理的社会保障体系中的基本养老保险和失业保险。基本养老保险和失业保险的缴费金额按国家规定的基准和比例计算。本集团在职工提供服务的会计期间，将应缴存的金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。
(3)辞退福利
本集团在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿的建议，在下列两者孰早日，确认辞退福利产生的负债，同时计入当期损益：
-本集团不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；
-本集团有详细、正式的涉及支付辞退福利的重组计划；并且，该重组计划已开始实施，或已向受其影响的各方通告了该计划的主要内容，从而使各方形成了对本集团将实施重组的合理预期时。
(4)其他长期职工薪酬
本集团的其他长期职工福利为报告期末12个月内不需支付的绩效年薪或递延发放奖金，本集团根据职工提供服务而获取的未来报告期间预计获得的福利金额，将其予以折现后的现值确认为负债，并计入当前损益或相关资产成本。
22 政府补助
政府补助是本集团从政府无偿取得的货币性资产或非货币性资产，但不包括政府以投资者身份向本集团投入的资本。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表政府补助在能够满足政府补助所附条件，并能够收到时，予以确认。
政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量。
本集团取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助作为与资产相关的政府补助。本集团取得的与资产相关之外的其他政府补助作为与收益相关的政府补助。与资产相关的政府补助，本集团将其冲减相关资产的账面价值，或确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入其他收益或营业外收入。与收益相关的政府补助，如果用于补偿本集团以后期间的相关成本费用或损失的，本集团将其确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入其他收益或营业外收入，或冲减相关成本；否则直接计入其他收益或营业外收入，或冲减相关成本。
23 所得税
除因企业合并和直接计入股东权益(包括其他综合收益)的交易或者事项产生的所得税外，本集团将当期所得税和递延所得税计入当期损益。
当期所得税是按本期应税所得额，根据税法规定的税率计算的预期应交所得税，加上以往期间应付所得税的调整。
资产负债表日，如果本集团拥有以净额结算的法定权利并且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时，那么当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列示。
递延所得税资产与递延所得税负债分别根据可抵扣暂时性差异和应纳税暂时性差异确定。暂时性差异是指资产或负债的账面价值与其计税基础之间的差额，包括能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减。递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。
如果不属于企业合并交易且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)，则该项交易中产生的暂时性差异不会产生递延所得税。商誉的初始确认导致的暂时性差异也不产生相关的递延所得税。
资产负债表日，本集团根据递延所得税资产和负债的预期收回或结算方式，依据已颁布的税法规定，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量该递延所得税资产和负债的账面金额。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表资产负债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。
资产负债表日，递延所得税资产及递延所得税负债在同时满足以下条件时以抵销后的净额列示：
-纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；
-递延所得税资产及递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债。
24 经营租赁、融资租赁
租赁分为融资租赁和经营租赁。融资租赁是指无论所有权最终是否转移但实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁。经营租赁是指除融资租赁以外的其他租赁。
(1)经营租赁租入资产
经营租赁租入资产的租金费用在租赁期内按直线法确认为相关资产成本或费用。
(2)经营租赁租出资产
经营租赁租出的除投资性房地产以外的固定资产按附注三、12(2)所述的折旧政策计提折旧，按附注三、17所述的会计政策计提减值准备。对于其他经营租赁租出资产，比照前述披露具体的会计政策。经营租赁的租金收入在租赁期内按直线法确认为收入。经营租赁租出资产发生的初始直接费用，金额较大时予以资本化，在整个租赁期内按照与确认租金收入相同的基础分期计入当期损益；金额较小时，直接计入当期损益。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)融资租赁租入资产
于租赁期开始日，本集团融资租入资产按租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额确认为未确认融资费用。本集团将因融资租赁发生的初始直接费用计入租入资产价值。融资租赁租入资产按附注三、12(2)所述的折旧政策计提折旧，按附注三、17所述的会计政策计提减值准备。
对能够合理确定租赁期届满时取得租入资产所有权的，租入资产在使用寿命内计提折旧。否则，租赁资产在租赁期与租赁资产使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。
本集团对未确认融资费用采用实际利率法在租赁期内各个期间进行分摊，并按照借款费用的原则处理。
资产负债表日，本集团将与融资租赁相关的长期应付款减去未确认融资费用的差额，在资产负债表内列示。
25 持有待售和终止经营
(1)持有待售
本集团主要通过出售而非持续使用一项非流动资产或处置组收回其账面价值时，将该非流动资产或处置组划分为持有待售类别。
处置组，是指在一项交易中作为整体通过出售或其他方式一并处置的一组资产，以及在该交易中转让的与这些资产直接相关的负债。
本集团将同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售类别： -根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，该非流动资产或处置组在其当前状况下即可立即出售；
-出售极可能发生，即本集团已经就一项出售计划作出决议且已与其他方签订了具有法律约束力的购买协议，预计出售将在一年内完成。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本集团按账面价值与公允价值(参见附注三、18)减去出售费用后净额之孰低者对持有待售的非流动资产(不包括金融资产(参见附注三、9)及递延所得税资产(参见附注三、23)或处置组进行初始计量和后续计量，账面价值高于公允价值(参见附注三、18)减去出售费用后净额的差额确认为资产减值损失，计入当期损益。
(2)终止经营
本集团将满足下列条件之一的、能够单独区分的组成部分，且该组成部分已被本集团处置或划分为持有待售类别的界定为终止经营：
-该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；
-该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；
-该组成部分是专为转售而取得的子公司。
26 股利分配
现金股利于股东大会批准的当期，确认为负债。
资产负债表日后，经审议批准的利润分配方案中拟分配的股利或利润，不确认为资产负债表日的负债，在附注中单独披露。
27 一般风险准备
本公司及下属子公司中德证券有限责任公司(以下简称“中德证券”)根据财政部颁布的《金融企业财务规则》(中华人民共和国财政部令第42号)及其实施指南(财金[2007] 23号)的规定，以及证监会制定的《证券公司年报监管工作指引》的要求，按当年税后利润的10%提取一般风险准备。当年税后利润弥补以前年度亏损后仍为亏损状态，可不予提取一般风险准备。
本公司下属子公司格林大华期货有限公司(以下简称“格林大华”)根据财政部颁布的《金融企业财务规则》(中华人民共和国财政部令第 42号)及其实施指南(财金[2007]23号)的规定，按当年税后利润的10%提取一般风险准备。当年税后利润弥补以前年度亏损后仍为亏损状态，可不予提取一般风险准备。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 28 交易风险准备
本公司及下属子公司中德证券根据《中华人民共和国证券法》的规定提取交易风险准备，用于弥补证券交易的损失。根据证监会制定的《证券公司年报监管工作指引》的要求，交易风险准备按不低于当年税后利润的10%提取。本公司及下属子公司中德证券按当年税后利润的10%提取交易风险准备。当年税后利润弥补以前年度亏损后仍为亏损状态，可不予提取交易风险准备。
29 关联方
一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制的，构成关联方。关联方可为个人或企业。仅仅同受国家控制而不存在其他关联方关系的企业，不构成关联方。
此外，本公司同时根据证监会颁布的《上市公司信息披露管理办法》确定本集团或本公司的关联方。
30 分部报告
本集团以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部。如果两个或多个经营分部存在相似经济特征且同时在各单项产品或劳务的性质、生产过程的性质、产品或劳务的客户类型、销售产品或提供劳务的方式、生产产品及提供劳务受法律及行政法规的影响等方面具有相同或相似性的，可以合并为一个经营分部。
本集团以经营分部为基础考虑重要性原则后确定报告分部。
本集团在编制分部报告时，分部间交易收入按实际交易价格为基础计量。编制分部报告所采用的会计政策与编制本集团财务报表所采用的会计政策一致。
31 主要会计估计和判断
编制财务报表时，本集团管理层需要运用估计和假设，这些估计和假设会对会计政策的应用及资产、负债、收入及费用的金额产生影响。实际情况可能与这些估计不同。本公司管理层对估计涉及的关键假设和不确定因素的判断进行持续评估，会计估计变更的影响在变更当期和未来期间予以确认。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表除附注五、13和附注十一载有关于商誉减值和金融工具估值涉及的的假设和风险因素的数据外，其他主要估计金额的不确定因素如下：
-可供出售金融资产的减值
判断可供出售金融资产权益工具是否出现减值，本集团需要采用会计估计并作出重大判断。本集团以资产负债表日浮亏幅度超过50%或出现浮亏的持续期间满1年，作为筛选需要计提减值准备的可供出售金融资产权益工具的标准。对筛选出的可供出售金融资产权益工具，将原直接计入股东权益的因公允价值下降形成的累计损失予以转出并计入减值损失。如果可供出售金融资产权益工具减值的判断标准发生变化，将对减值损失和资本公积的金额产生影响。
-应收款项减值
如附注三、10所述，本集团在资产负债表日审阅按摊余成本计量的应收款项，以评估是否出现减值情况，并在出现减值情况时评估减值损失的具体金额。减值的客观证据包括显示个别或组合应收款项预计未来现金流量出现大幅下降的可观察数据、显示个别或组合应收款项中债务人的财务状况出现重大负面变动的可观察数据等事项。如果有证据表明该应收款项价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，则将原确认的减值损失予以转回。
-固定资产、无形资产等资产折旧及摊销
如附注三、12和附注三、14所述，本集团对固定资产和无形资产等资产在考虑其残值后，在使用寿命内计提折旧和摊销。本集团定期审阅相关资产的使用寿命，以决定将计入每个报告期的折旧和摊销费用数额。资产使用寿命是本集团根据对同类资产的已往经验并结合预期的技术改变而确定。如果以前的估计发生重大变化，则会在未来期间对折旧和摊销费用进行调整。
-所得税
本集团在多个地区缴纳企业所得税。在正常的经营活动中，很多交易和事项的最终税务处理都存在不确定性。在计提各个地区的所得税费用时，本集团需要作出重大判断。如果这些税务事项的最终认定结果与财务报表中确认的金额存在差异，该差异将对作出上述最终认定期间的所得税费用和递延所得税的金额产生影响。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 -结构化主体
对结构化主体具有控制的判断，是指本集团作为结构化主体管理人时，对本集团是主要责任人还是代理人进行评估，以判断是否对该等结构化主体具有控制。本集团基于作为管理人的决策范围、其他方持有的权力、提供管理服务而获得的报酬和面临的可变动收益风险敞口等因素来判断本集团是主要责任人还是代理人。
32 主要会计政策的变更
(1)会计政策变更的内容及原因
财政部于2018年6月颁布了《关于修订印发2018年度一般企业财务报表格式的通知》(财会[2018]15号)。本集团参照上述规定编制截至2018年6月 30日止 6个月期间财务报表，并采用追溯调整法对比较财务报表的列报进行了调整。采用财会[2018]15号的规定未对本集团财务状况和经营成果产生重大影响。
根据该文件要求，本集团在利润表新增“资产处置收益”项目，反映处置未划分为持有待售的固定资产、在建工程、生产性生物资产及无形资产而产生的处置利得或损失。债务重组中因处置非流动资产产生的利得或损失和非货币性资产交换产生的利得或损失也包括在该项目内。上述项目原在营业外收入及营业外支出反映。
(2)变更对财务报表的影响
上述会计政策变更对合并及母公司资产负债表各项目均无任何影响。
本期间会计政策变更对合并及母公司利润表各项目的影响分析如下：
本集团
采用变更后会计政策
增加 /(减少)当期报表项目金额截至6月30日止6个月期间2018年 2017年资产处置(损失) /收益
(302,923) 585,719营业外收入
(30,506) (789,204)营业外支出
(333,429) (203,485)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本公司
采用变更后会计政策
增加 /(减少)当期报表项目金额截至6月30日止6个月期间2018年 2017年资产处置(损失) /收益 (215,743) 614,181营业外收入
(962) (788,932)营业外支出 (216,705) (174,751)上述会计政策变更对本集团和本公司利润无影响。
四 税项
本集团适用的主要税种及税率如下：
税种 计税依据 税率
企业所得税 (1) 应纳税所得额
16.50%~25%按税法规定计算的应税收入为基础计算销项税额，
在扣除当期抵扣的进项税额后，差额部分为应交增
增值税 (2) 值税 1.50%~17%城市维护建设税 缴纳的增值税税额 5%或7%教育费附加 缴纳的增值税税额 3%地方教育费附加 缴纳的增值税税额
2% (1)企业所得税
本公司及境内子公司企业所得税税率为25% (2017年：25%)，本公司位于香港的子公司(参见附注七、1)企业所得税(即“利得税”)税率为16.5% (2017年：16.5%)。
根据国家税务总局国税公告[2012]57号《关于印发<跨地区经营汇总纳税企业所得税征收管理办法>的公告》规定，本公司所属证券营业部按应纳税所得额的50%就地预缴企业所得税，50%由公司总部在山西省国家税务局汇算清缴。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)增值税
根据[2016] 36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》规定，自 2016年 5月 1日起，本公司及下属子公司龙华启富投资有限责任公司(以下简称“龙华启富”)、格林大华和中德证券由缴纳营业税改为缴纳增值税。
五 合并财务报表项目注释
1 货币资金
(1)按类别列示
2018年 2017年项目 6月30日 12月31日库存现金 - -银行存款
14,002,614,871 14,453,350,984其中：客户资金
7,570,225,922 9,214,317,929自有资金
6,431,372,311 5,238,770,963结构化主体持有的
银行存款
1,016,638 262,092其他货币资金
16,734,896 46,768,485合计 14,019,349,767 14,500,119,469于 2018年 6月 30日，本集团存放于香港的款项总额为人民币 954,300,242元(2017年12月31日：人民币753,855,880元)。
于2018年6月30日，本集团受限的货币资金包括公募基金业务风险准备金存款人民币16,048,682元，以及本公司下属子公司暂存应付客户可交债股权分红款人民币46,519,483元。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)按币种列示
2018年6月30日 2017年12月31日
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额客户资金存款
人民币 6,870,459,359 8,746,934,206美元 11,580,260 6.6166 76,621,948 4,155,420 6.5342 27,152,342港币 126,999,138 0.8431 107,072,973 137,539,203 0.8359 114,970,395其他币种(注1) 2,117,934 -小计 --7-,0-5-6-,2-7-2-,-2-1-4 --8-,8-8-9-,0-5-6-,-9-4-3客户信用资金存款
人民币 513,953,708 325,260,986小计 513,953,708 325,260,986 ------------ ------------客户存款小计 7,570,225,922 9,214,317,929 ------------ ------------公司自有资金存款
人民币 5,438,909,051 4,381,276,881美元 56,453,573 6.6166 373,530,711 3,003,477 6.5342 19,625,320港币 524,897,799 0.8431 442,541,334 773,673,577 0.8359 646,721,480其他币种(注1) 36,606 -小计 6,255,017,702 5,047,623,681 ------------ ------------公司信用资金存款
人民币 176,354,609 191,147,282小计 176,354,609 191,147,282 ------------ ------------公司存款小计 --6-,4-3-1-,3-7-2-,-3-1-1 --5-,2-3-8-,7-7-0-,-9-6-3结构化主体持有的
银行存款
人民币 -----1-,0-1-6-,6-3-8- ------2-6-2-,-0-9-2银行存款小计 14,002,614,871 14,453,350,984 ------------ ------------其他货币资金
人民币 16,734,896 46,768,485 ------------ ------------合计 14,019,349,767 14,500,119,469注1：于2018年6月30日，本集团其他外币包括欧元、英镑、日元、新加坡元等(于2017年12月31日，本集团无其他外币)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 2 结算备付金
(1)按类别列示
2018年 2017年6月30日 12月31日客户备付金 1,252,797,528 1,266,002,750公司备付金
1,029,905,712 910,041,284结构化主体持有的结算备付金 3,193,776 2,681,115合计
2,285,897,016 2,178,725,149 (2)按币种列示
2018年6月30日 2017年12月31日
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额客户普通备付金
人民币 956,446,320 999,325,382美元 4,292,149 6.6166 28,399,433 4,162,015 6.5342 27,195,440港币 7,144,548 0.8431 6,023,568 10,356,472 0.8359 8,657,078小计 990,869,321 1,035,177,900 ------------ ------------客户信用备付金
人民币 261,928,207 230,824,850小计 ---2-6-1-,9-2-8-,-2-0-7 ---2-3-0-,8-2-4-,-8-5-0客户备付金小计 1,252,797,528 1,266,002,750 ------------ ------------公司自有备付金
人民币 1,029,711,799 909,849,025港币 230,000 0.8431 193,913 230,000 0.8359 192,259小计 1,029,905,712 910,041,284 ------------ ------------公司信用备付金
人民币 - -小计 ------------- -------------公司备付金小计 --1-,0-2-9-,9-0-5-,-7-1-2 ---9-1-0-,0-4-1-,-2-8-4结构化主体持有的
结算备付金
人民币 3,193,776 2,681,115 ------------ ------------合计 2,285,897,016 2,178,725,149
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 3 融出资金
2018年 2017年6月30日 12月31日融资融券业务融出资金
4,932,484,061 5,327,440,962孖展业务融资
112,015,788 131,693,154小计
5,044,499,849 5,459,134,116减：减值准备
(52,959,394) (53,381,806)融出资金净值 4,991,540,455 5,405,752,310 (1)按交易对手分析
2018年 2017年6月30日 12月31日个人
4,685,181,883 5,259,323,715机构
306,358,572 146,428,595合计 4,991,540,455 5,405,752,310 (2)按账龄分析
账龄 2018年6月30日 2017年12月31日
账面余额 减值准备 账面余额 减值准备
金额 比例 金额计提比例 金额 比例 金额计提比例1个月以内
(含) 1,113,315,03722.07% (2,002,589)3.78% 394,257,922 7.23% (2,563,514)4.81% 1 -3个月
(含) 938,709,57518.61% (1,877,419)3.55% 1,187,631,71221.75% (4,387,879)8.22% 3 -6个月
(含) 785,453,43615.57% (1,570,907)2.97% 3,493,443,64363.99% (3,268,780)6.12%6个月以上 2,207,021,80143.75% (47,508,479 )89.70% 383,800,839 7.03% (43,161,633 )80.85%合计 5,044,499,849100.00% (52,959,394 )100.00% 5,459,134,116100.00% (53,381,806 )100.00%
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)担保物信息以及是否存在逾期
担保物公允价值
2018年 2017年担保物类别 6月30日 12月31日证券
13,086,475,855 15,504,854,973资金
737,168,156 565,260,985合计 13,823,644,011 16,070,115,958于2018年6月30日，本公司对出现减值迹象的孖展业务融资个别计提减值准备人民币43,094,435元(2017年12月31日人民币42,726,924元)。除该笔业务外，其余融出资金逾期金额为人民币290,553元(2017年12月31日：无)。
(4)存在承诺条件的融出资金
于2018年6月30日，本集团融出资金中为回购业务设定质押的金额为人民币 782,876,010元(于 2017年 12月 31日，融出资金中未为回购业务设定质押)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 4 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
2018年 2017年6月30日 12月31日交易性金融资产
债券投资 17,556,048,975 12,948,714,029其中：成本 17,531,127,492 12,945,212,794公允价值变动 24,921,483 3,501,235基金投资 586,946,597 362,890,858其中：成本 587,104,477 362,838,373公允价值变动 (157,880) 52,485股票投资 609,738,600 509,143,397其中：成本 697,996,814 581,213,862公允价值变动 (88,258,214) (72,070,465)理财产品投资 123,741,605 52,938,000其中：成本 123,500,000 52,938,000公允价值变动 241,605 -票据投资 1,967,806,764 484,367,030其中：成本 1,967,806,764 484,367,030公允价值变动 - -其他 539,604 -小计 20,844,822,145 14,358,053,314 ---------------------- ----------------------指定为以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产
资产管理计划投资 153,833,503 153,833,503其中：成本 150,000,000 150,000,000公允价值变动 3,833,503 3,833,503债权投资 141,215,200 168,500,000其中：成本 141,215,200 168,500,000公允价值变动 - -股票投资 290,883,588 290,883,588其中：成本 240,000,000 240,000,000公允价值变动 50,883,588 50,883,588小计 585,932,291 613,217,091 --------------------- ---------------------合计 21,430,754,436 14,971,270,405
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表于2018年6月30日，本集团以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中无已融出证券(2017年12月31日：无)。
于2018年6月30日，本集团以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产用于卖出回购质押的债券投资金额为人民币11,196,569,090元(2017年12月31日：人民币10,724,688,408元)。
上述以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东作为发行人的金融资产，且无投资变现的重大限制。
5 衍生金融工具
本集团的衍生金融工具包括期货和期权等。本集团按日结算期货损益，相应的收款和付款计入结算备付金。
2018年6月30日
名义本金 公允价值
资产 负债国债期货 87,852,600 - (757,150)商品期货
939,729,065 7,134,405 -场外期权
174,461,300 - (927,512)股指期货
12,302,222 818,880 -减：已付结算现金
(7,953,285) 757,150期货合约净头寸 - (927,512)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表2017年12月31日
名义本金 公允价值
资产 负债国债期货 2,496,172,600 - (10,369,150)商品期货 2,377,698,776 11,241,359 (4,336,280)场外期权 53,429,044 - (1,556,822)股指期货 13,378,200 165,300 -减：已付结算现金 (10,268,560) 10,369,150期货合约净头寸 1,138,099 (5,893,102)衍生金融工具的名义本金仅指在资产负债表日尚未完成的交易量，并不代表本集团所承担的风险敞口。
6 买入返售金融资产
(1)按标的物类别列示
2018年 2017年6月30日 12月31日股票 2,683,675,960 3,043,698,698债券 2,331,027,942 3,275,788,607其中：国债 849,600,000 1,719,607,908金融债 804,324,825 538,291,383中期票据 264,687,752 139,889,815同业存单 247,141,632 208,014,218短期融资券 109,800,797 234,185,283公司债 - 396,200,000企业债 - 39,600,000其他 55,472,936 -承兑汇票 588,809,637 -其他 34,516,527 33,185,841小计 5,638,030,066 6,352,673,146减：减值准备 (13,381,131) (15,137,015)合计 5,624,648,935 6,337,536,131
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)按业务类别列示
2018年 2017年6月30日 12月31日股票质押式回购
2,665,051,332 3,002,959,504债券质押式回购 1,500,633,480 2,052,140,741债券买断式回购
830,394,462 1,223,647,866承兑汇票 588,809,637 -约定购回式证券交易
18,624,628 40,739,194其他 34,516,527 33,185,841减：减值准备 (13,381,131) (15,137,015)合计
5,624,648,935 6,337,536,131 (3)按剩余期限分析
2018年 2017年6月30日 12月31日1个月内(含)
3,245,926,106 3,333,664,7141个月至3个月内(含)
273,362,332 100,556,2803个月至1年内(含)
1,146,957,628 1,817,202,1521年以上
971,784,000 1,101,250,000减：减值准备
(13,381,131) (15,137,015)合计
5,624,648,935 6,337,536,131
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (4)买入返售金融资产的担保物信息
担保物公允价值
2018年 2017年担保物类别 6月30日 12月31日股票
4,901,005,570 7,106,070,008债券
2,393,210,637 3,300,339,731承兑汇票 594,137,862 -资金
3,846 27,760其他 34,516,527 37,500,000合计
7,922,874,442 10,443,937,499 7 应收款项
(1)按性质分析
2018年 2017年6月30日 12月31日应收款项类投资 130,000,000 185,000,000应收手续费及佣金收入
42,400,469 55,250,697应收交易款项
4,928,928 3,850,868应收仓单销售款
1,171,516 76,245,784应收期货风险损失款
61,474 61,474小计 178,562,387 320,408,823减：减值准备
(3,615,531) (3,615,531)应收款项净额
174,946,856 316,793,292
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)按账龄分析
账龄 2018年6月30日 2017年12月31日
账面余额 减值准备 账面余额 减值准备
金额比例(%) 金额比例(%) 金额比例(%) 金额比例(%)1年以内 111,156,42062.25% - - 312,081,36597.40% - - 1 -2年 60,026,14833.62% - - 2,556,066 0.80% - - 2年以上 7,379,819 4.13% (3,615,531)100.00% 5,771,392 1.80% (3,615,531)100.00%合计 178,562,387100.00% (3,615,531)100.00% 320,408,823100.00% (3,615,531)100.00%账龄自应收账款确认日起开始计算。
(3)按类别分析
类别 2018年6月30日 2017年12月31日
账面余额 减值准备 账面余额 减值准备
金额比例(%) 金额比例(%) 金额比例(%) 金额比例(%)单项金额重大
并单独计提
减值准备
应收款类投资 130,000,00072.80% - - 185,000,00057.74% - -应收仓单销售
款 - - - - 76,245,78423.80% - -小计 -1-3-0-,-00-0-,-0-00---7-2-.8-0-%- ----------- -------- -2-6-1-,-24-5-,-7-84---8-1-.5-4-%- ----------- --------单项金额不重
大但按信用
风险特征组
合后计提减
值准备 ----------- -------- ----------- -------- ----------- -------- ----------- --------单项金额不重
大但单独计
提减值准备
应收手续费及
佣金收入 42,400,46923.75% - - 55,250,69717.24% - -应收交易款项 6,100,444 3.42% (3,615,531)100.00% 3,850,868 1.20% (3,615,531)100.00%应收期货风险
损失款 61,474 0.03% - - 61,474 0.02% - -小计 --4-8-,-56-2-,-3-87-27.20% ---(3-,-61-5-,-5-31-)100.00% --5-9-,-16-3-,-0-39-18.46% ---(3-,-61-5-,-5-31-)100.00%合计 178,562,387 (3,615,531 ) 320,408,823 (3,615,531 )
(4)于资产负债表日，本集团没有以前年度已全额计提减值准备、或计提减值准备的比例较大，但在本期间全额收回或转回、或在本期间收回或转回比例较大的应收款项。
(5)上述应收款项中无应收持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东的款项。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (6)于2018年6月30日，按应收款项对手方归集的年末余额前五名的应收款项分析如下：
占应收款项债务人名称 金额 年限 净额比例深圳泛华联合投资集团有限公司 130,000,000
2年以内
74.31%山西三维集团股份有限公司 4,500,000
1年以内
2.57%惠城环保股份有限公司 2,120,000
1年以内
1.21%山西证券新三板2号集合资产管理计划
1,339,274
1年以内
0.77%山西证券新三板1号集合资产管理计划
1,312,607
1年以内
0.75%合计 139,271,881 79.61% (7)上述应收款项中应收关联方款项参见附注九、5。
8 应收利息
2018年 2017年6月30日 12月31日应收债券投资利息
363,017,831 238,008,243应收融资融券利息 73,084,988 72,666,726应收存放同业利息
26,587,530 35,925,012应收买入返售金融资产利息 18,003,003 8,583,762其中：应收股票质押式回购利息
17,272,504 6,840,556其他应收利息 13,817,452 18,502,134合计 494,510,804 373,685,877
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 9 存出保证金
2018年 2017年6月30日 12月31日期货保证金
2,810,873,692 2,687,341,351上海期货交易所
2,039,902,577 2,068,292,375大连商品交易所
290,873,306 278,564,101中国金融期货交易所 259,311,909 190,630,507郑州商品交易所
192,456,588 128,708,149香港期货交易所 4,753,424 4,723,654其他 (a)
23,575,888 16,422,565转融通保证金 970,587,997 961,530,882信用保证金
494,985,032 411,184,516证券交易保证金 53,753,479 38,944,246中国证券登记结算有限公司上海分公司
31,630,864 26,219,103中国证券登记结算有限公司深圳分公司 9,046,819 11,573,735中国证券登记结算有限公司北京分公司
1,352,637 885,590香港交易所 11,723,159 265,818小计
4,330,200,200 4,099,000,995减：减值准备
- -合计
4,330,200,200 4,099,000,995 (a)其他期货交易保证金系本公司下属子公司山证国际期货有限公司(以下简称“山证国际期货”)、山证国际证券有限公司(以下简称“山证国际证券”)和山证国际投资管理有限公司(以下简称“山证国际投资管理”)存放于期货经纪公司的货币保证金。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 10 可供出售金融资产
(1)按投资品种列示
2018年 2017年6月30日 12月31日以公允价值计量
-债券投资 361,631,307 386,148,412其中：成本 366,848,033 386,148,412公允价值变动 (5,216,726) - -股票投资 138,007,716 444,029,039其中：成本 173,713,732 477,310,605公允价值变动 (35,643,416) (20,168,966)减值准备 (62,600) (13,112,600) -资产管理计划投资 269,153,195 59,811,350其中：成本 269,656,724 60,831,458公允价值变动 (417,706) (934,285)减值准备 (85,823) (85,823) -基金投资 15,203,279 17,490,530其中：成本 9,162,105 9,162,104公允价值变动 6,055,636 8,339,175减值准备 (14,462) (10,749) -信托计划投资 51,010,000 99,373,600其中：成本 51,010,000 99,373,600公允价值变动 - - -股权投资 546,344,308 536,603,905其中：成本 465,473,257 460,973,257公允价值变动 90,353,735 85,113,332减值准备 (9,482,684) (9,482,684)小计 1,381,349,805 1,543,456,836 --------------------- ---------------------以成本计量
-股权投资 44,093,550 44,089,955 --------------------- ---------------------合计 1,425,443,355 1,587,546,791于2018年6月30日，本集团的可供出售金融资产中无用于卖出回购交易的质押债券(于2017年12月31日，本集团的可供出售金融资产中用于卖出回购交易的质押债券账面价值为人民币320,000,000元)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)已融出证券情况
可供出售金融资产中已融出证券的公允价值分析如下：
2018年 2017年6月30日 12月31日基金投资
其中：成本 4,393,890 2,815,102公允价值变动 2,836,898 2,559,280减：减值准备 (14,462) (10,749)合计 7,216,326 5,363,633 (3)已融出证券的担保情况
融出证券的担保情况参见附注五、3(3)。
(4)存在限售期限及有承诺条件的可供出售金融资产
2018年 2017年6月30日 12月31日股票投资
其中：成本 394,813 26,129公允价值变动 12,903 22,159小计 407,716 48,288 --------------------- ---------------------债券投资
其中：成本 300,000,000 320,000,000公允价值变动 - -小计 300,000,000 320,000,000 --------------------- ---------------------合计 300,407,716 320,048,288于2018年6月30日及2017年12月31日，上述附有限售条件的股票的剩余锁定期均为 1年以内，上述附有承诺条件的债券的剩余锁定期均在 1个月以内。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (5)期末按成本计量的可供出售金融资产
在被投资单位持股 本期被投资单位 账面余额 减值准备 比例(%) 现金红利期初 本期增加 本期减少 期末 期初 本期增加 本期减少 期末
证通股份有限公司 25,000,000 - - 25,000,000 - - - - 0.99% -山西股权交易中心有限公司 10,000,000 - - 10,000,000 - - - - 10.00% -中融联合投资管理有限公司 5,000,000 - - 5,000,000 - - - - 6.25% -期货会员资格投资 2,217,955 3,595 - 2,221,550 - - - - 注 -广发银行股份有限公司 1,872,000 - - 1,872,000 - - - - 0.01% -合计 44,089,955 3,595 - 44,093,550 - - - - -注：期货会员资格投资是指本集团为取得会员制期货交易所会员资格而交纳会员资格费所形成的对期货交易所的投资。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 11 固定资产
(1)固定资产增减变动表
房屋及建筑物 电子计算机 交通设备 电器及通讯设备 办公设备 合计原值
2018年1月1日
434,701,509 258,310,061 3,356,288 38,080,168 31,784,717 766,232,743本期增加 - 10,644,147 9,846 371,770 1,484,036 12,509,799本期减少 (820,345) (1,843,272) (6,760) (306,246) (134,435) (3,111,058)汇率变动影响 30,466 26,765 - - 6,965 64,1962018年6月30日
433,911,630 267,137,701 3,359,374 38,145,692 33,141,283 775,695,680 ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- -------------------累计折旧
2018年1月1日
137,893,718 167,738,270 3,256,535 32,799,033 24,564,284 366,251,840本期计提 7,157,199 12,059,775 482 840,253 1,164,444 21,222,153本期减少 (180,140) (2,108,776) (9,496) (298,639) (96,163) (2,693,214)汇率变动影响 9,140 11,221 - - 2,553 22,9142018年6月30日
144,879,917 177,700,490 3,247,521 33,340,647 25,635,118 384,803,693 ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- -------------------账面净值
2018年6月30日
289,031,713 89,437,211 111,853 4,805,045 7,506,165 390,891,9872017年12月31日
296,807,791 90,571,791 99,753 5,281,135 7,220,433 399,980,903
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表房屋及建筑物 电子计算机 交通设备 电器及通讯设备 办公设备 合计原值
2017年1月1日 386,334,100 213,636,808 3,349,526 39,858,879 29,085,532 672,264,845本年增加 49,376,922 58,911,620 6,762 1,453,889 4,189,109 113,938,302本年减少 (721,120) (14,032,311) - (3,232,600) (1,477,469) (19,463,500)汇率变动影响 (288,393) (206,056) - - (12,455) (506,904)2017年12月31日
434,701,509 258,310,061 3,356,288 38,080,168 31,784,717 766,232,743 ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- -------------------累计折旧
2017年1月1日
123,684,224 162,727,182 3,256,102 33,953,184 24,299,172 347,919,864本年计提 14,480,682 18,138,138 433 1,911,320 1,650,359 36,180,932本年减少 (212,936) (13,055,048) - (3,065,471) (1,378,894) (17,712,349)汇率变动影响 (58,252) (72,002) - - (6,353) (136,607)2017年12月31日
137,893,718 167,738,270 3,256,535 32,799,033 24,564,284 366,251,840 ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- ------------------- -------------------账面净值
2017年12月31日
296,807,791 90,571,791 99,753 5,281,135 7,220,433 399,980,9032016年12月31日
262,649,876 50,909,626 93,424 5,905,695 4,786,360 324,344,981
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)于2018年6月30日，固定资产中包括：
房屋及建筑物 电子计算机 交通设备 电器及通讯设备 办公设备 合计以经营租赁租出的
资产净值 (a)
48,106,559 - - - - 48,106,559尚未办妥房屋产权证的
资产净值 (b)
82,033,893 - - - - 82,033,893已提足折旧仍在继续
使用的资产净值 - 5,873,387 65,682 589,594 637,412 7,166,075于2017年12月31日，固定资产中包括：
房屋及建筑物 电子计算机 交通设备 电器及通讯设备 办公设备 合计以经营租赁租出的
资产净值 (a)
49,269,012 - - - - 49,269,012尚未办妥房屋产权证的
资产净值 (b)
41,538,033 - - - - 41,538,033已提足折旧仍在继续
使用的资产净值 - 4,135,630 55,993 562,493 584,484 5,338,600
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (a)通过经营租赁租出的固定资产
项目 期末账面价值太原坞城路营业部办公用房
19,190,891焦作营业部房产办公用房
10,458,228北京富海大厦总部办公用房
9,775,015山西证券大厦2层西安营业部办公用房
8,682,425合计 48,106,559 (b)尚未办妥房屋产权证的资产包括四处营业部房产，其中包括：
(i) 太原市坞城路证券营业部办公用房原值人民币 26,953,500元，净值人民币19,190,891元(2017年12月31日：原值人民币26,953,500元，净值人民币 19,622,146元)，为本集团于 2009年通过公开拍卖购得，将待与该房产相关的税收征缴结束后完成房屋产权的过户手续；
(ii) 焦作市工业路证券营业部办公用房原值人民币 13,989,339元，净值人民币10,458,228元(2017年12月31日：原值人民币13,989,339元，净值人民币10,682,057元)，为本集团于2010年新设证券营业部购买，将待完成规划变更事宜后办妥房产证；
(iii)郑州市国泰财富中心办公用房原值人民币 16,405,739元，净值人民币10,835,991元(2017年12月31日：原值人民币16,405,739元，净值人民币11,233,830元)，为格林大华于2011年购买，土地使用权属证书正在办理中。
(iv)太原市国信嘉园办公用房原值人民币 42,253,000元，净值人民币41,548,783元，为本集团于2017年购买，土地使用权属证书正在办理中。
(3)于2018年6月30日，本集团无所有权受限制的固定资产和用于担保的固定资产(2017年12月31日：同)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 12 无形资产
项目 软件费 交易席位费 土地使用权 合计原值
2018年1月1日 230,450,772 28,693,980 1,290,795 260,435,547本期增加 13,026,910 - - 13,026,910本期减少 (4,109) - - (4,109)汇率变动影响 - 3,595 - 3,5952018年6月30日 243,473,573 28,697,575 1,290,795 273,461,943 ---------------- ---------------- ---------------- ----------------累计摊销
2018年1月1日 137,814,058 17,153,686 342,456 155,310,200本期计提 15,307,923 - 16,887 15,324,810本期减少 - - - -2018年6月30日 153,121,981 17,153,686 359,343 170,635,010 ---------------- ---------------- ---------------- ----------------账面价值
2018年6月30日 90,351,592 11,543,889 931,452 102,826,9332017年12月31日 92,636,714 11,540,294 948,339 105,125,347项目 软件费 交易席位费 土地使用权 合计原值
2017年1月1日 199,237,479 40,917,776 1,740,796 241,896,051本年增加 31,807,093 - - 31,807,093本年减少 (593,800) (12,194,496) (450,001) (13,238,297)汇率变动影响 - (29,300) - (29,300)2017年12月31日 230,450,772 28,693,980 1,290,795 260,435,547 ---------------- ---------------- ---------------- ----------------累计摊销
2017年1月1日 107,176,754 29,348,182 485,949 137,010,885本年计提 31,231,104 - 34,542 31,265,646本年减少 (593,800) (12,194,496) (178,035) (12,966,331)2017年12月31日 137,814,058 17,153,686 342,456 155,310,200 ---------------- ---------------- ---------------- ----------------账面价值
2017年12月31日 92,636,714 11,540,294 948,339 105,125,3472016年12月31日 92,060,725 11,569,594 1,254,847 104,885,166于2018年6月30日，本集团无用于担保的无形资产(2017年12月31日：无)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 13 商誉
(1)商誉变动情况
被投资单位名称
或形成商誉的事项 期初余额 本期增加 本期处置 期末余额账面原值
重组商誉 (a)
49,096,844 - - 49,096,844格林期货商誉
(b) 427,843,057 - - 427,843,057小计 476,939,901 - - 476,939,901减值准备13(2) - - - -商誉账面净额 476,939,901 - - 476,939,901 (a)重组商誉分别形成于本公司 1998年的“银证分离、信证分离”重组、1999年本公司收购北京农行信托投资公司证券交易营业部和2001年本公司与山西省五家信托投资公司所属证券类资产合并重组。上述重组并购形成的商誉于2006年12月31日停止摊销，以后每年年末进行减值测试。
(b)本集团于 2013年通过支付现金以及发行股份的方式收购格林期货100%股权，同时格林期货吸收合并原大华期货有限公司(以下简称“大华期货”)并更名为格林大华，大华期货自 2013年起不再单独纳入合并范围。
格林期货于购买日的可辨认净资产的公允价值根据中联资产评估集团有限公司评估并出具的中联评报字[2013]第 968号评估报告计算确定，合并对价超过格林期货于购买日的可辨认净资产公允价值的差额作为商誉。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)商誉减值准备
分摊至本集团资产组和资产组组合的商誉根据经营分部汇总如下：
2018年 2017年6月30日 12月31日证券经纪业务 49,096,844 49,096,844期货经纪业务
427,843,057 427,843,057合计
476,939,901 476,939,901证券经纪业务资产组和资产组组合的可收回金额是依据管理层批准的五年期预算，采用现金流量预测方法计算。超过该五年期的现金流量采用估计增长率作出推算，并采用能够反映上述资产组和资产组组合的特定风险的税前利率为折现率。对可收回金额的预计结果并没有导致确认减值损失。但预计该资产组未来现金流量现值所依据的关键假设可能会发生改变，管理层认为如果关键假设发生负面变动，则可能会导致本公司的账面价值超过其可收回金额。
期货经纪业务资产组和资产组组合的可收回金额是依据管理层采用市场法评估的权益价值为基础计算。管理层依据历史经验或者外部信息确定用于上述评估的关键假设。
14 其他资产
2018年 2017年6月30日 12月31日存货 (1)
176,923,628 494,053,417其他应收款 (2)
262,483,300 192,979,458长期待摊费用 (3)
52,669,759 55,873,395预付款项 (4)
184,594,053 24,136,366其他
57,768,891 66,415,796合计 734,439,631 833,458,432
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (1)存货
(a)明细项目
2018年6月30日
账面原值 跌价准备 账面净值库存商品 227,994,135 (51,070,507) 176,923,6282017年12月31日
账面原值 跌价准备 账面净值库存商品 527,219,716 (33,166,299) 494,053,417 (b)存货跌价准备
2018年1月 2018年6月1日余额 本期增加 本期减少 30日余额库存商品
跌价准备 33,166,299 17,904,208 - 51,070,5072017年1月 2017年12月1日余额 本年增加 本年减少 31日余额库存商品
跌价准备 - 33,166,299 - 33,166,299 (2)其他应收款
2018年 2017年6月30日 12月31日其他应收款余额
271,034,432 201,530,590减：减值准备
(8,551,132) (8,551,132)其他应收款净额 262,483,300 192,979,458
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (a)按账龄分析
账龄 2018年6月30日 2017年12月31日
账面余额 减值准备 账面余额 减值准备金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)1年以内(含) 245,061,622 90.42% - - 128,002,425 63.52% - - 1 -2年(含) 1,550,459 0.57% - - 50,216,949 24.92% - - 2 -3年(含) 3,992,951 1.47% - - 3,897,216 1.93% - -3年以上 20,429,400 7.54% (8,551,132) 100.00% 19,414,000 9.63% (8,551,132) 100.00%合计 271,034,432 100.00% (8,551,132) 100.00% 201,530,590 100.00% (8,551,132) 100.00%账龄自其他收账款确认日起开始计算。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (b)按类别分析
账龄 2018年6月30日 2017年12月31日
账面余额 减值准备 账面余额 减值准备占总额 占总额
金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)单项金额重大并单独
计提减值准备
-应收保证金及押金 78,672,612 29.03% - - 29,003,000 14.39% - - -应收合作套保款项 57,000,000 21.03%
-应收发行收益凭证
清算款项 44,400,000 16.38% - - - - - - -应收仓单质押融出
款项 - - - - 42,474,427 21.08% - -单项金额不重大但按
信用风险特征组合后
计提减值准备 - - - - - - - -单项金额不重大并单独
计提减值准备
-往来单位款项 35,798,559 13.21% (8,117,218) 94.93% 37,658,693 18.69% (8,117,218) 94.92% -职工借款 13,454,285 4.96% - - 494,977 0.25% - - -其他 41,708,976 15.39% (433,914) 5.07% 91,899,493 45.59% (433,914) 5.08%合计 271,034,432 100.00% (8,551,132) 100.00% 201,530,590 100.00% (8,551,132) 100.00%其他应收款净额 262,483,300 192,979,458
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (c) 按欠款方归集的2018年6月30日余额前五名的其他应收款分析如下：占其他2018年 应收款账面债务人名称 6月30日 年限 净额比例中国国际金融股份有限公司 42,789,041
1年以内
16.30%东兴证券股份有限公司 26,915,571
1年以内
10.25%天津会丰成商贸有限公司 24,000,000
1年以内
9.14%天津会丰成化工科技有限
公司 24,000,000
1年以内
9.14%北京华瑞兴贸房地产咨询
有限公司 5,918,524
1年以内
2.25%合计 123,623,136 47.08% (d)上述其他应收款中应收关联方款项参见附注九、5。
(3)长期待摊费用
装修及 经营性
工程费用 租赁租金 其他 合计2018年1月1日
42,433,048 9,441,608 3,998,739 55,873,395本期增加额 9,315,631 - 679,131 9,994,762本期摊销额 (11,194,496) (888,677) (930,581) (13,013,754)本期处置额 (184,644) - - (184,644)2018年6月30日 40,369,539 8,552,931 3,747,289 52,669,759 (4)预付款项
(a)预付款项账龄分析如下：
2018年6月30日 2017年12月31日
金额占总额比例 金额占总额比例1年以内(含) 182,281,050 98.75% 21,451,210 88.87% 1 -2年(含) 987,153 0.53% 2,642,756 10.95%2年以上 1,325,850 0.72% 42,400 0.18%合计 184,594,053 100.00% 24,136,366 100.00%
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (b)按预付款项性质分类列示如下：
2018年6月30日 2017年12月31日
金额占总额比例 金额占总额比例预付仓单采购款 155,118,357 84.03% - -预付租金 10,577,623 5.73% 7,119,387 29.50%预付资讯信息费 2,475,316 1.34% 6,314,394 26.16%预付软件购买款 1,054,981 0.57% 1,529,196 6.34%预付购房及
工程款 - - 8,306,320 34.41%其他 15,367,776 8.33% 867,069 3.59%合计 184,594,053 100.00% 24,136,366 100.00% (c) 于2018年6月30日，按预付对手方归集的年末余额前五名的预付款项情况如下：
2018年 占预付款项名称 6月30日 年限 净额比例重庆商社化工有限公司 131,191,200
1年以内
71.07%大连新地国际贸易有限公司 7,329,600
1年以内
3.97%运城新科太方果蔬商贸有限
公司 5,983,606
1年以内
3.24%重庆创迪进出口贸易有限
公司 4,746,672
1年以内
2.57%浙江博尚敦行贸易有限公司 2,378,880
1年以内
1.29%合计 151,629,958 82.14% (d)上述预付款项中无预付持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东的款项。上述预付款项中预付关联方款项参见附注九、5。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 15 递延所得税资产和递延所得税负债
(1)未经抵销的递延所得税资产
2018年6月30日 2017年12月31日
递延 可抵扣 递延 可抵扣所得税资产 暂时性差异 所得税资产 暂时性差异公允价值变动 27,980,777 111,923,108 33,882,864 135,531,456 -以公允价值计量且
其变动计入当期损
益的金融资产 15,656,537 62,626,148 16,946,199 67,784,796 -衍生金融工具 218,581 874,324 9,823,333 39,293,332 -可供出售金融资产 10,041,896 40,167,584 5,823,362 23,293,448 -以公允价值计量且
其变动计入当期损
益的金融负债 2,063,763 8,255,052 1,289,970 5,159,880资产减值准备 22,287,559 89,150,236 12,361,580 49,446,320已计提尚未支付的工资及
奖金 11,066,750 44,267,000 11,164,543 44,658,172可抵扣亏损 12,529,224 50,116,896 - -合计 73,864,310 295,457,240 57,408,987 229,635,948 (2)未经抵销的递延所得税负债
2018年6月30日 2017年12月31日
递延 应纳税 递延 应纳税所得税负债 暂时性差异 所得税负债 暂时性差异公允价值变动 15,722,611 62,890,444 12,720,896 50,883,584 -以公允价值计量且
其变动计入当期损
益的金融资产 13,586,407 54,345,628 12,720,896 50,883,584 -衍生金融工具 1,330,604 5,322,416 - - -可供出售金融资产 805,600 3,222,400 - -未实现的投资收益 675,489 2,701,956 2,098,906 8,395,624评估增值 4,640,357 18,561,428 4,839,609 19,358,436合计 21,038,457 84,153,828 19,659,411 78,637,644
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)递延所得税资产和递延所得税负债互抵金额
2018年 2017年6月30日 12月31日递延所得税资产 4,717,746 3,629,334递延所得税负债 4,717,746 3,629,334抵销后的递延所得税资产和递延所得税负债净额列示如下：
2018年6月30日 2017年12月31日
互抵后的 互抵后的递延 可抵扣或 递延 可抵扣或所得税资产 应纳税 所得税资产 应纳税或负债净额 暂时性差额 或负债净额 暂时性差额递延所得税资产 69,146,564 276,586,256 53,779,653 215,118,612递延所得税负债 16,320,711 65,282,844 16,030,077 64,120,308 (4)未确认递延所得税资产明细
2018年 2017年项目 6月30日 12月31日可抵扣亏损的所得税影响
16,542,459 15,519,179未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的所得税影响到期情况
2018年 2017年年份 6月30日 12月31日2018年
595,338 595,3382019年
1,289,144 1,289,1442020年
2,636,982 2,636,9822021年
401,124 401,1242022年
10,596,591 10,596,5912023年
1,023,280 -合计 16,542,459 15,519,179
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 16 资产减值准备
本期减少
2018年 本期 汇率 2018年1月1日 本期增加 本期转回 核销或转出 变动的影响 6月30日应收款项减值准备 3,615,531 - - - - 3,615,531融出资金减值准备 53,381,806 - (789,924) - 367,512 52,959,394股票质押减值准备 15,014,798 - (1,689,540) - - 13,325,258约定购回减值准备 122,217 - (66,344) - - 55,873可供出售金融资产
减值准备 22,691,856 41,163,713 - (54,210,000) - 9,645,569其他资产减值准备 41,717,431 17,904,208 - - - 59,621,639合计 136,543,639 59,067,921 (2,545,808) (54,210,000) 367,512 139,223,264本年减少
2017年 本年 汇率 2017年1月1日 本年增加 本年转回 核销或转出 变动的影响 12月31日应收款项减值准备 3,615,531 - - - - 3,615,531融出资金减值准备 10,371,070 44,508,384 - - (1,497,648) 53,381,806股票质押减值准备 2,497,139 12,517,659 - - - 15,014,798约定购回减值准备 127,977 - (5,760) - - 122,217存出保证金减值准备 323,758 - - (323,758) - -可供出售金融资产
减值准备 158,992 73,432,864 - (50,900,000) - 22,691,856其他资产减值准备 8,551,132 33,166,299 - - - 41,717,431合计 25,645,599 163,625,206 (5,760) (51,223,758) (1,497,648) 136,543,639 17 应付短期融资款
2018年 2017年6月30日 12月31日应付收益凭证 (a)
3,991,500,000 4,563,170,000应付短期公司债券(b)
3,000,000,000 1,000,000,000合计 6,991,500,000 5,563,170,000
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (a)应付收益凭证
2018年 2018年1月1日 6月30日固定年利率 账面余额 本期增加 本期兑付 账面余额收益凭证 4.2% -7.0% 4,563,170,000 9,360,090,000 (9,931,760,000) 3,991,500,000本公司于截至2018年6月30日止6个月期间共发行若干期期限小于一年的收益凭证，未到期产品的年利率为4.2%至7.0%。
(b)应付短期公司债券
2018年 2018年票面 1月1日 6月30日债券名称 发行日期 到期日期 利率 账面余额 本期发行 本期兑付 账面余额山证1701 2017-12-15 2018-06-156.00% 1,000,000,000 - (1,000,000,000) -山证1801 2018-02-07 2019-02-076.00% - 2,000,000,000 - 2,000,000,000山证1802 2018-05-11 2019-05-115.50% - 1,000,000,000 - 1,000,000,000 18 拆入资金
2018年 2017年6月30日 12月31日转融通融入资金 (a)
3,700,000,000 3,700,000,000银行拆入资金 1,490,000,000 100,000,000合计
5,190,000,000 3,800,000,000
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (a)转融通融入资金
于2018年6月30日，转融通融入资金为本公司从中国证券金融股份有限公司拆入的款项，分析如下：
到期日 金额 利率 剩余天数 2018-08-29 300,000,000 5.10% 60 2018-08-29 200,000,000 5.10% 60 2018-09-10 300,000,000 5.10% 72 2018-09-10 300,000,000 5.10% 72 2018-09-10 300,000,000 5.10% 72 2018-09-10 100,000,000 5.10% 72 2018-09-14 300,000,000 5.10% 76 2018-09-14 300,000,000 5.10% 76 2018-09-14 300,000,000 5.10% 76 2018-09-14 100,000,000 5.10% 76 2018-07-12 300,000,000 5.50% 12 2018-07-12 300,000,000 5.50% 12 2018-07-12 300,000,000 5.50% 12 2018-07-12 300,000,000 5.50% 12合计
3,700,000,000
19 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
2018年 2017年项目 6月30日 12月31日交易性金融负债
卖出的借入债券 971,304,240 1,584,489,910其中：成本
963,049,190 1,579,330,031公允价值变动 8,255,050 5,159,879合计 971,304,240 1,584,489,910
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 20 卖出回购金融资产款
(1)按标的物类别列示
2018年 2017年6月30日 12月31日债券 12,767,231,058 11,108,347,214其中：金融债
4,268,447,381 1,333,557,959同业存单 2,739,251,416 353,439,431国债
2,210,357,380 2,093,787,516短期融资券 1,788,118,265 876,263,028公司债
808,900,000 5,704,394,000中期票据 627,707,071 524,371,444地方政府债
292,454,545 -企业债 31,995,000 222,533,836承兑汇票
1,755,263,518 -信用业务债权收益权
700,000,000 -合计 15,222,494,576 11,108,347,214 (2)按业务类别列示
2018年 2017年6月30日 12月31日债券质押式回购
10,041,090,000 7,695,568,836债券买断式回购
2,726,141,058 3,412,778,378票据质押式回购
1,755,263,518 -融资融券债权收益权
700,000,000 -合计 15,222,494,576 11,108,347,214
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)卖出回购的剩余期限和利率区间分析：
2018年6月30日 2017年12月31日
期末账面余额 利率区间 年末账面余额 利率区间一个月内(含) 15,072,494,576 2.75%-13% 10,675,547,214 3.0% -13%一个月至三个月内(含) - - 432,800,000 5.45%三个月至一年(含) 150,000,000 6.00% - -合计 15,222,494,576 11,108,347,214
(4)卖出回购金融资产款的担保物信息：
担保物公允价值
2018年 2017年担保物类别 6月30日 12月31日质押债券
13,126,179,320 11,574,766,708其中：质押式回购质押债券
10,389,414,530 8,137,464,534买断式回购质押债券
2,736,764,790 3,437,302,174承兑汇票
1,759,072,851 -融资融券债权收益权 782,876,010 -合计
15,668,128,181 11,574,766,708
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 21 代理买卖证券款
2018年 2017年6月30日 12月31日普通经纪业务
个人
8,478,554,300 10,231,132,875人民币
8,317,621,006 10,061,688,952美元 114,300,829 55,653,216港币
45,637,945 113,790,707其他币种 994,520 -机构
1,998,017,005 1,356,836,906人民币 1,926,675,492 1,331,338,057美元
4,764,067 -港币 65,390,654 25,498,849其他币种
1,186,792 -信用业务
个人 737,168,156 691,035,350人民币
737,168,156 691,035,350机构 33,398,739 35,256,297人民币
33,398,739 35,256,297合计
11,247,138,200 12,314,261,428
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 22 应付职工薪酬
(1)应付职工薪酬列示如下：
2018年1月 2018年6月1日余额 本期增加 本期减少 30日余额短期薪酬 208,607,619 361,248,718 (499,852,560) 70,003,777离职后福利
-设定提存计
划 (1,801,787) 53,290,067 (48,541,343) 2,946,937辞退福利 - 1,843,029 (1,843,029) -合计 206,805,832 416,381,814 (550,236,932) 72,950,7142017年1月 2017年12月1日余额 本年增加 本年减少 31日余额短期薪酬 249,873,986 849,455,164 (890,721,531) 208,607,619离职后福利
-设定提存计
划 1,886,166 85,680,710 (89,368,663) (1,801,787)辞退福利 - 416,664 (416,664) -合计 251,760,152 935,552,538 (980,506,858) 206,805,832于2018年6月30日，本集团共有员工2,374人(2017年12月31日：2,353人)，其中包括本公司高级管理人员6人(2017年12月31日：8人)。
截至2018年6月30日止6个月期间，本公司向高级管理人员实际支付的薪酬总额为人民币841.76万元(截至2017年6月30日止6个月期间：人民币1,004.31万元)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)短期薪酬
2018年 2018年1月1日 本期增加 本期减少 6月30日工资、奖金、津贴和
补贴 210,446,522 316,132,860 (458,787,200) 67,792,182职工福利费 5,201 1,211,135 (1,211,135) 5,201社会保险费 (1,782,504) 20,607,227 (20,185,037) (1,360,314)其中：医疗
保险费 (1,613,220) 18,906,489 (18,492,732) (1,199,463)工伤
保险费 (90,006) 471,718 (478,751) (97,039)生育
保险费 (79,278) 1,229,020 (1,213,554) (63,812)工会经费和职工
教育经费 161,262 3,286,765 (454,469) 2,993,558补充医疗保险 - 864,085 (864,085) -住房公积金 (216,567) 19,144,326 (18,344,256) 583,503其他社保金 (6,295) 2,320 (6,378) (10,353)合计 208,607,619 361,248,718 (499,852,560) 70,003,7772017年 2017年1月1日 本年增加 本年减少 12月31日工资、奖金、津贴和
补贴 251,929,916 758,582,181 (800,065,575) 210,446,522职工福利费 2,600 4,515,116 (4,512,515) 5,201社会保险费 (2,517,057) 40,622,254 (39,887,701) (1,782,504)其中：医疗
保险费 (2,296,495) 37,311,256 (36,627,981) (1,613,220)工伤
保险费 (111,501) 863,582 (842,087) (90,006)生育
保险费 (109,061) 2,447,416 (2,417,633) (79,278)工会经费和职工
教育经费 157,258 6,525,914 (6,521,910) 161,262住房公积金 301,269 39,144,694 (39,662,530) (216,567)其他社保金 - 65,005 (71,300) (6,295)合计 249,873,986 849,455,164 (890,721,531) 208,607,619
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)离职后福利 -设定提存计划
2018年1月 2018年6月1日余额 本期增加 本期减少 30日余额基本养老保险 (1,805,716) 51,592,396 (46,937,934) 2,848,746失业保险费 3,929 1,489,449 (1,395,187) 98,191强积金 - 208,222 (208,222) -合计 (1,801,787) 53,290,067 (48,541,343) 2,946,9372017年1月 2017年12月1日余额 本年增加 本年减少 31日余额基本养老保险 98,508 81,742,570 (83,646,794) (1,805,716)失业保险费 1,787,658 3,421,681 (5,205,410) 3,929强积金 - 516,459 (516,459) -合计 1,886,166 85,680,710 (89,368,663) (1,801,787) (4)辞退福利
2018年1月 2018年6月1日余额 本期增加 本期减少 30日余额遣散费 - 1,843,029 (1,843,029) -2017年1月 2017年12月1日余额 本年增加 本年减少 31日余额遣散费 - 416,664 (416,664) -
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 23 应交税费
2018年 2017年6月30日 12月31日应交企业所得税
33,089,530 56,572,125应交增值税
10,332,400 5,604,009应交代扣代缴个人所得税
9,581,932 9,385,729应交城市维护建设税 101,367 307,613应交教育费附加及地方教育费附加
78,380 230,088其他 2,713,750 2,877,738合计
55,897,359 74,977,302 24 应付款项
2018年 2017年6月30日 12月31日应付票据
189,643,169 72,352,056应付客户款项 15,597,578 15,391,026应付仓单采购款
9,605,117 104,649,975应付经纪人风险金 9,476,138 9,231,455应付三方存管手续费
6,116,274 4,559,510其他 22,956 422,409合计
230,461,232 206,606,431
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 25 应付利息
2018年 2017年6月30日 12月31日应付债券利息
82,387,500 76,712,501应付拆入资金利息
43,466,095 58,624,942其中：应付转融通融入资金利息
42,712,500 58,437,500应付短期融资款利息 29,746,868 52,081,763应付卖出回购金融资产款利息
15,732,959 14,770,736应付交易性金融负债利息 15,730,619 12,527,600应付结构化主体其他受益人收益
3,929,438 1,459,941债券借贷应付利息 2,298,685 2,579,269应付客户资金利息
544,007 732,576合计 193,836,171 219,489,328 26 应付债券
2018年 2017年6月30日 12月31日应付公司债券 (1)
1,999,764,151 1,999,764,151应付一年期以上的收益凭证
36,240,000 -合计
2,036,004,151 1,999,764,151
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (1)应付公司债券的增减变动：
本期
债券名称 面值 发行日期债券期限票面利率 发行金额 期初余额 本期发行 折溢价摊销 本期偿还 期末余额17山证01 (a) 100 2017-03-15 3年 4.76% 1,500,000,000 1,499,909,513 - - - 1,499,909,51317山证02 (b) 100 2017-03-15 5年 5.10% 500,000,000 499,854,638 - - - 499,854,638合计 2,000,000,000 1,999,764,151 - - - 1,999,764,151 (a)经证监会证监许可[2017]251号文核准公开发行，于2017年3月15日完成发行债券“17山证01”，发行总额为人民币1,500,000,000元，债券期限为3年，票面利率为4.76%，每年付息一次。
(b)经证监会证监许可[2017]251号文核准公开发行，于2017年3月15日完成发行债券“17山证02”，发行总额为人民币500,000,000元，债券期限为5年，票面利率为5.10%，每年付息一次。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 27 其他负债
2018年 2017年6月30日 12月31日其他应付款 (1)
665,501,838 683,780,422应付结构化主体其他受益人款项 (2)
346,605,211 430,301,449期货风险准备金 (3)
73,733,288 71,650,290预收账款 63,466,400 8,892,459应付股利
33,300,000 -其他 105,844,125 92,790,649合计
1,288,450,862 1,287,415,269 (1)其他应付款
(a)按款项性质列示
2018年 2017年6月30日 12月31日应付合作套保款项 184,605,159 -应付基金公司客户认购款
162,650,607 190,375,739应付仓单质押金
116,075,520 276,235,000应付客户分红款
45,055,026 41,846,703应付德意志银行香港分行
款项
27,776,458 27,776,458应付证券投资者保护基金
14,191,322 16,450,698应付软件开发费
12,799,908 11,763,411应付房屋租赁费
11,343,863 4,772,090其他
91,003,975 114,560,323合计
665,501,838 683,780,422 (b)上述其他应付款中无应付持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东的款项。
(c) 上述其他应付款中应付关联方款项参见附注九、5。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)应付结构化主体其他受益人款项
应付结构化主体其他受益人款项为本集团纳入合并范围内结构化主体产生的应付其他份额持有人持有的权益。纳入合并范围的结构性主体信息参见附注七、3。
(3)期货风险准备金
本公司下属子公司格林大华根据财政部《商品期货交易财务管理暂行规定》按商品和金融期货经纪业务手续费收入的5%计提期货风险准备金并计入当期损益，动用期货风险准备金弥补因自身原因造成的损失或是按规定核销难以收回的垫付风险损失款时，冲减期货风险准备金余额。
28 股本
2018年 2018年1月1日 本期增加 本期减少 6月30日无限售条件股份:
人民币普通股 2,828,725,153 - - 2,828,725,153 29 资本公积
2018年 2018年1月1日 本期增加 本期减少 6月30日股本溢价 6,713,296,178 - - 6,713,296,178
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 30 其他综合收益
本期发生额
2018年1月1日 2018年6月30日归属于 减：前期计入 归属于母公司股东的 本期所得税前其他综合收益当期 税后归属于 税后归属于 母公司股东的项目 其他综合收益 发生额 转入损益 减：所得税费用 母公司 少数股东 其他综合收益以后将重分类进损益的其他综合收益
其中：可供出售金融资产的
公允价值变动 30,030,847 (34,765,279) 18,687,902 3,402,250 (12,719,682) 44,555 17,311,165外币报表折算差额 (3,031,129) 6,443,260 - - 6,443,260 - 3,412,131合计 26,999,718 (28,322,019) 18,687,902 3,402,250 (6,276,422) 44,555 20,723,296本年发生额
2017年1月1日 2017年12月31日归属于 减：前期计入 归属于母公司股东的 本年所得税前其他综合收益当期 税后归属于 税后归属于 母公司股东的项目 其他综合收益 发生额 转入损益 减：所得税费用 母公司 少数股东 其他综合收益以后将重分类进损益的其他综合收益
其中：可供出售金融资产的
公允价值变动 (62,328,416) 95,937,388 60,956,531 (27,754,471) 92,359,263 36,780,185 30,030,847外币报表折算差额 19,851,225 (22,882,354) - - (22,882,354) - (3,031,129)合计 (42,477,191) 73,055,034 60,956,531 (27,754,471) 69,476,909 36,780,185 26,999,718
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 31 盈余公积
2018年 2018年1月1日 本期增加 本期减少 6月30日法定盈余公积金 478,801,939 - - 478,801,939 32 一般风险准备及交易风险准备
2018年 2018年1月1日 本期增加 本期减少 6月30日一般风险准备 527,183,053 - - 527,183,053交易风险准备 510,380,547 - - 510,380,547合计 1,037,563,600 - - 1,037,563,600 33 未分配利润
2018年 2017年6月30日 12月31日期 /年初未分配利润
1,416,490,777 1,409,504,776加：本期 /年归属于母公司股东的净利润
110,273,474 408,901,264减：提取盈余公积
- (42,396,954)提取一般风险准备
- (54,648,449)提取交易风险准备
- (50,284,596)对股东的分配 (1)
(254,585,264) (254,585,264)期 /年末未分配利润 (2)
1,272,178,987 1,416,490,777 (1)对股东的分配
经 2017年 5月 20日召开的 2016年度股东大会审议批准，本公司向全体股东派发现金股利，每股人民币0.09元，按2016年末已发行股份2,828,725,153股计算，派发现金股利共计人民币254,585,264元。
经 2018年 4月 28日召开的 2017年度股东大会审议批准，本公司向全体股东派发现金股利，每股人民币0.09元，按2017年末已发行股份2,828,725,153股计算，派发现金股利共计人民币254,585,264元。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)年末未分配利润的说明
于2018年6月30日，本集团归属于母公司的未分配利润中包含了本公司的子公司提取的盈余公积人民币82,176,768元。
34 少数股东权益
归属于各子公司少数股东的少数股东权益
2018年 2017年6月30日 12月31日中德证券 355,577,540 403,606,913龙华启富
339,384,419 358,118,432合计 694,961,959 761,725,345
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 35 手续费及佣金净收入
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年手续费及佣金收入
经纪业务收入
268,736,571 307,407,186其中：证券经纪业务收入
225,755,370 249,130,097其中：代理买卖证券业务 215,870,497 239,046,762交易单元席位租赁
5,286,926 8,106,788代销金融产品业务 (1)
4,597,947 1,976,547期货经纪业务收入
42,981,201 58,277,089投资银行业务收入 99,503,772 305,848,410其中：证券承销业务
71,164,149 252,698,510保荐服务业务 113,208 5,547,170财务顾问业务 (2)
28,226,415 47,602,730资产管理业务收入 (3)
45,970,788 21,249,200基金管理业务收入
29,294,420 35,239,204投资咨询服务收入 1,467,079 1,828,915手续费及佣金收入小计
444,972,630 671,572,915 ---------------------- ----------------------手续费及佣金支出
经纪业务支出 (59,767,024) (65,184,407)其中：证券经纪业务支出
(59,767,024) (65,184,407)其中：代理买卖证券业务 (59,767,024) (65,184,407)投资银行业务支出
(2,286,674) (13,173,448)其中：证券承销业务 (2,286,674) (13,173,448)财务顾问业务 (2)
- -资产管理业务支出 (3)
(15,685) (20,757)手续费及佣金支出小计 (62,069,383) (78,378,612) ---------------------- ----------------------手续费及佣金净收入
382,903,247 593,194,303
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (1)代销金融产品业务
截至2018年6月30日止6个月期间截至2017年6月30日止6个月期间销售总金额 销售总收入 销售总金额 销售总收入开放式基金 3,843,773,660 4,597,947 3,042,592,329 1,976,547 (2)财务顾问业务净收入按性质分类如下：
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年并购重组财务顾问净收入
-境内上市公司
9,949,057 2,578,440 -其他 5,045,283 5,849,057其他财务顾问业务净收入
13,232,075 39,175,233财务顾问服务净收入
28,226,415 47,602,730
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)资产管理业务
集合资产 定向资产 专项资产管理业务 管理业务 管理业务期末产品数量
42 42 6期末客户数量
2,430 42 49其中：个人客户
2,365 1 -机构客户 65 41 49期初受托资金
3,985,608,939 41,368,377,871 1,093,615,300其中：自有资金
投入
107,299,086 10,100,000 -个人客户 1,041,705,876 49,000,000 -机构客户
2,836,603,977 41,309,277,871 1,093,615,300期末受托资金
3,901,776,970 27,493,870,956 8,837,172,576其中：自有资金
投入
60,478,291 - -个人客户 3,473,663,339 48,000,000 -机构客户
367,635,340 27,445,870,956 8,837,172,576期末主要受托资产
初始成本
4,161,123,298 33,849,566,616 9,329,373,276其中：股票
36,689,497 2,096,122 -基金
256,610,347 15,130,259 -债券
899,035,286 12,477,028,634 -资产支持
证券
753,618,073 60,826,400 -信托计划
1,252,380,000 3,230,000,000 7,931,935,000其他
962,790,095 18,064,485,201 1,397,438,276本期资产管理业务
净收入
31,423,500 12,674,213 1,857,390
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (4)本集团前五名客户的手续费及佣金收入情况：
截至2018年 占集团全部6月30日止 手续费及佣金6个月期间 收入的比例山东鲁亿通智能电气股份有限公司
26,000,000 5.84%山西证券日日添利货币基金
19,719,762 4.43%深圳文科园林股份有限公司 15,131,085 3.40%河南中孚实业股份有限公司
11,750,000 2.64%兖州煤业股份有限公司 8,844,340 1.99%合计
81,445,187 18.30%截至2017年 占集团全部6月30日 手续费及佣金止6个月期间 收入的比例江阴市恒润重工股份有限公司 42,802,075 6.37%天域园林股份有限公司 33,163,866 4.94%宣亚国际品牌管理(北京)股份
有限公司 24,371,352 3.63%贵阳新天药业股份有限公司 19,811,321 2.95%紫光集团有限公司 29,700,000 4.42%合计 149,848,614 22.31%
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 36 利息净(支出) /收入
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年利息收入
存放同业利息收入 242,434,587 244,455,690其中：客户存款利息收入 140,925,599 123,464,220自有资金存款利息收入 101,394,464 120,991,470结构化主体持有的银行
存款利息收入 114,524 -融资融券利息收入 189,932,977 197,657,696结构化主体投资产生的利息收入 14,856,542 542,403买入返售金融资产利息收入 154,344,332 101,993,108其中：约定购回利息收入 1,239,142 2,053,289股票质押式回购利息收入 84,754,690 20,021,947利息收入小计 601,568,438 544,648,897 ---------------------- ----------------------利息支出
客户存款利息支出
(10,653,677) (13,194,156)拆入资金利息支出 (132,068,577) (81,345,462)其中：转融通利息支出
(95,073,333) (65,358,333)卖出回购金融资产款利息支出 (256,077,068) (261,993,412)应付债券利息支出
(48,450,000) (66,747,012)应付短期融资款利息支出 (191,595,568) (75,151,740)结构化主体优先级受益人利息支出
(12,231,011) -利息支出小计
(651,075,901) (498,431,782) ---------------------- ----------------------利息净(支出) /收入 (49,507,463) 46,217,115
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 37 投资收益
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年金融工具投资收益
其中：持有期间取得的收益 444,020,404 363,525,412 -以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产 421,635,322 346,446,617 -可供出售金融资产 22,385,082 17,078,795其中：处置金融工具取得的收益 163,664,216 131,300,993 -以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产 7,124,124 41,014,457 -衍生金融工具 165,138,941 (8,759,802) -可供出售金融资产 (8,598,849) 99,046,338合计 607,684,620 494,826,405 38 公允价值变动损益
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融工具 2,168,566 48,269,694衍生金融工具
6,238,101 1,026,880合计
8,406,667 49,296,574 39 其他业务收入
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年仓单业务收入 2,021,928,527 911,280,581固定资产出租收入
5,423,247 2,643,446其他 1,050,163 879,713合计 2,028,401,937 914,803,740
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 40 其他收益
与收益相关的政府补助
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年政府奖励金
2,105,508 -税收返还收入
147,781 1,082,671合计
2,253,289 1,082,671其中：计入非经常性损益的金额 2,253,289 1,082,671 41 资产处置(损失) /收益
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年固定资产处置(损失) /收益
(302,923) 585,719其中：计入非经常性损益的金额
(302,923) 585,719 42 税金及附加
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年城市维护建设税
3,012,380 4,500,436教育费附加及地方教育费附加
2,141,684 3,273,563其他
3,597,305 4,500,656合计
8,751,369 12,274,655
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 43 业务及管理费
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年职工薪酬(附注五、22)
416,381,814 470,871,375租赁费及物业费用
65,481,226 61,614,915营销及管理费用
27,282,827 27,923,523办公及后勤事务费用
35,783,285 18,411,535无形资产及长期待摊费用摊销
28,338,564 21,659,935固定资产折旧
21,222,153 16,840,853系统运转及维护费
13,671,386 15,902,604资讯信息费及专业服务费
15,731,838 7,821,821证券投资者保护基金
13,487,116 16,083,222其他
18,569,526 33,501,567合计
655,949,735 690,631,350 44 资产减值损失
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年计提可供出售金融资产减值准备
41,163,713 63,956,100计提存货跌价准备
17,904,208 6,017,486(转回) /计提融出资金减值准备
(789,924) 44,384,788(转回) /计提买入返售金融资产减值准备
(1,755,884) 4,858,593合计
56,522,113 119,216,967
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 45 其他业务成本
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年仓单业务成本 2,127,152,212 909,989,770其他 - 3,154,317合计 2,127,152,212 913,144,087 46 营业外支出
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年捐赠支出 2,214,676 499,120滞纳金、违约金 7,330 9,381其他 73,673 548,694合计 2,295,679 1,057,195 47 所得税费用
(1)本期所得税费用
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年按税法及相关规定计算的
当年所得税 46,350,172 90,304,226递延所得税的变动 (11,674,028) 13,001,099合计 34,676,144 103,305,325 (2)递延所得税费用
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年(产生) /转回暂时性差异 (11,674,028) 13,001,099
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3) 所得税费用与会计利润的关系
将基于合并利润表的利润总额采用适用税率计算的所得税调节为所得税费用：截至6月30日止6个月期间2018年 2017年税前利润 129,895,987 363,419,677按税率25%计算的预期所得税
32,473,997 90,854,919非应税收入的影响
(161,178) (38,668,759)不可抵扣的成本、费用和损失
的影响
2,093,019 42,796,532其他 270,306 8,322,633本期所得税费用
34,676,144 103,305,325 48 基本及稀释每股收益
(1)基本每股收益
基本每股收益以归属于母公司普通股股东的合并净利润除以本公司发行在外普通股的加权平均数计算：
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年归属于母公司普通股股东的
合并净利润
110,273,474 237,383,991本公司发行在外普通股的加权
平均数
2,828,725,153 2,828,725,153基本每股收益(元 /股)
0.039 0.084
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)稀释每股收益
稀释每股收益以归属于母公司普通股股东的合并净利润(稀释)除以母公司发行在外普通股的加权平均数(稀释)计算。截至 2018年 6月 30日止 6个月期间，本公司不存在具有稀释性的潜在普通股(截至2017年6月30日止6个月期间：同)，因此，稀释每股收益等于基本每股收益。
49 现金流量表项目
(1)收到的其他与经营活动有关的现金
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年销售仓单收到的现金
2,097,002,795 911,280,581收到政府奖励和补贴
2,253,289 1,082,671收取的仓单质押金
- 111,410,128提前回售债券到期偿付本息
- 100,000,000其他
28,251,946 241,811,858合计
2,127,508,030 1,365,585,238 (2) 支付其他与经营活动有关的现金
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年采购仓单支付的现金
1,960,798,733 931,207,553存出保证金净增加额
231,199,205 933,200,241支付的租赁及物业费
65,481,226 43,962,440支付的办公及后勤事务费用
35,783,285 60,891,130支付证券投资者保护基金
13,487,116 18,138,336其他
149,707,089 464,273,447合计
2,456,456,654 2,451,673,147
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 50 现金流量表相关情况
(1)现金流量表补充资料
(a)将净利润调节为经营活动现金流量
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年净利润 95,219,843 260,114,352加：资产减值损失 56,522,113 119,216,967固定资产折旧 21,222,153 16,840,853无形资产摊销
15,324,810 14,048,768长期待摊费用摊销
13,013,754 7,611,167处置固定资产、无形资产
和其他长期资产的
损失 /(收益)
302,923 (585,719)未实现公允价值变动损益
(5,996,057) (49,296,574)融资活动利息支出
240,045,568 150,042,950汇兑(收益) /损失 (606,718) 415,325递延所得税资产及负债
变动计入损益部分 (11,674,028) 22,104,059经营性应收项目的增加 (5,359,911,856) (3,587,457,778)经营性应付项目的增加 3,650,405,366 4,716,541,624经营活动(使用) /产生的现金
流量净额
(1,286,132,129) 1,669,595,994 (b)现金及现金等价物净变动情况
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年现金及现金等价物的期末余额
16,040,970,143 15,999,066,149减：现金及现金等价物的
期初余额 (16,422,136,088) (16,717,732,227)现金及现金等价物净减少额 (381,165,945) (718,666,078)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2) 现金及现金等价物的构成
2018年 2017年6月30日 6月30日货币资金
14,019,349,767 13,892,489,421其中：库存现金
- -银行存款
14,002,614,871 13,843,673,686其他货币资金
16,734,896 48,815,735结算备付金
2,285,897,016 2,322,554,109 ---------------------- ----------------------小计
16,305,246,783 16,215,043,530 ---------------------- ----------------------减：三个月以上的定期存款
(200,000,000) (200,000,000)减：使用受限的货币资金和结算
备付金
(64,276,640) (15,977,381)期末可随时变现的现金及现金等价物
余额
16,040,970,143 15,999,066,149
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表六 合并范围的变更
1 新设子公司导致的合并范围变动
注册地 /
子公司类型 主要经营地 业务性质注册资本 /认缴出资 经营范围出资比例(%)表决权比例(%)珠海龙华启富一号投资基金
合伙企业(有限合伙) 投资基金、投资
(以下简称“珠海启富一号”) 有限合伙 珠海市 投资与资产管理 人民币5,000万元 管理、资产管理 20.00% 注1宁波龙华治合投资管理合伙
企业(有限合伙)
(以下简称“龙华治合”) 有限合伙 宁波市 投资与资产管理 人民币2,000万元 资产管理 20.00% 注1注1珠海启富一号、龙华治合均为本公司子公司龙华启富作为普通合伙人与其他第三方共同出资的企业。根据合伙协议，分配原则为有限合伙人优于普通合伙人进行分配，龙华启富承担珠海启富一号、龙华治合的大部分风险和剩余收益，故将其纳入合并财务报表范围。
2 结构化主体或通过受托经营等方式形成控制权的经营实体
本集团根据《企业会计准则第33号——合并财务报表》(2014)的规定，对于本集团同时作为管理人和投资人、且综合评估本集团因持有投资份额而享有的回报以及作为结构化主体管理人的管理人报酬将使本集团面临可变回报的影响重大的结构化主体进行了合并(主要是资产管理计划)。本期间本集团纳入合并范围的结构化主体参见附注七、3。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表七 在其他主体中的权益
1 在子公司中的权益
(1)企业集团的构成
(a)通过设立或投资等方式取得的子公司
注册地及
子公司名称 营业地注册资本 /认缴出资 业务性质 期末实际出资额 本公司持有权益比例 本公司表决权比例 是否合并直接 间接 直接 间接中德证券 北京市人民币100,000万元 投资银行业务人民币100,000万元 66.70% - 66.70% - 是格林大华资本管理
有限公司(以下简称
“格林大华资本
管理”) 上海市 人民币30,000万元 资本管理业务 人民币30,000万元 40.00% 60.00% 40.00% 60.00% 是龙华启富 北京市人民币100,000万元 投资与资产管理人民币100,000万元 100.00% - 100.00% - 是龙华启富(深圳)股权
投资基金管理有限
公司(以下简称
“龙华启富深圳”) 深圳市 人民币2,000万元 投资与资产管理 人民币2,000万元 - 100.00% - 100.00% 是山证基金管理有限
公司(以下简称
“山证基金”) 太原市 人民币5,000万元 投资与资产管理 人民币12,000万元 - 100.00% - 100.00% 是山西中小企业创业投
资基金(有限合伙)
(以下简称“中小
创投基金”) 太原市 人民币20,000万元 投资与资产管理人民币17,867.5万元 - 50.00% - 注1 是
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表注册地及
子公司名称 营业地注册资本 /认缴出资 业务性质 期末实际出资额 本公司持有权益比例 本公司表决权比例 是否合并直接 间接 直接 间接山证资本管理(北京)
有限公司 北京市 人民币3,000万元 投资与资产管理 人民币3,000万元 - 100.00% - 100.00% 是北京山证并购资本投
资合伙企业(有限合
伙)(以下简称
“山证并购”) 北京市 人民币21,000万元 投资与资产管理 人民币21,000万元 - 47.62% - 注1 是北京山证投资管理合
伙企业(有限合伙)
(以下简称“山证投
资”) 北京市 人民币5,900万元 投资与资产管理 人民币5,900万元 - 49.15% - 注1 是杭州山证双子股权投
资基金合伙企业(有
限合伙)(以下简称
“杭州双子”) 杭州市 人民币3,900万元 投资与资产管理 人民币3,900万元 - 48.72% - 注1 是新余市合盛锦禾投资
管理中心(有限合
伙)
(以下简称“合盛
锦禾”) 新余市人民币7,156.24万元 投资与资产管理人民币7,156.24万元 - 99.30% - 注2 是北京山证龙华资本管
理合伙企业(有限合
伙)(以下简称“山证 股权投资、
龙华”) 北京市 人民币15,030万元 基金管理 - - 80.00% - 注1 是
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表注册地及
子公司名称 营业地注册资本 /认缴出资 业务性质 期末实际出资额 本公司持有权益比例 本公司表决权比例 是否合并直接 间接 直接 间接深圳山证资本管理合
伙企业(有限合伙)
(以下简称“深圳 股权投资、
山证”) 深圳市 人民币1,100万元 基金管理 - - 100.00% - 注1 是运城山证中小企业创
业投资合伙企业(有
限合伙)(以下简称 股权投资、
“运城山证”) 运城市 人民币20,000万元 基金管理 人民币10,000万元 - 30.00% - 注1 是龙华浩合 宁波市 人民币5,000万元 投资与资产管理 - - 20.00% - 注1 是龙华显合 宁波市 人民币6,000万元 投资与资产管理 人民币6,000万元 - 20.00% - 注1 是珠海启富一号 珠海市 人民币5,000万元 投资与资产管理 人民币5,000万元 - 20.00% - 注1 是龙华治合 宁波市 人民币2,000万元 投资与资产管理 人民币2,000万元 - 20.00% - 注1 是山证国际期货 香港 港币5,000万元 期货合约交易 港币5,000万元 - 100.00% - 100.00% 是山证国际证券 香港 港币35,000万元 证券交易 港币35,000万元 - 100.00% - 100.00% 是山证国际资产管理有
限公司(以下简称
“山证国际资管”) 香港 港币2,000万元 资产管理 港币2,000万元 - 100.00% - 100.00% 是山证国际资本有限公
司(以下简称“山证
国际资本”) 香港 港币2,000万元 资本业务 港币2,000万元 - 100.00% - 100.00% 是山证国际投资有限公
司(以下简称“山证
国际投资”) 香港 港币1,000万元 借贷业务 港币1,000万元 - 100.00% - 100.00% 是
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表注册地及
子公司名称 营业地注册资本 /认缴出资 业务性质 期末实际出资额 本公司持有权益比例 本公司表决权比例 是否合并直接 间接 直接 间接山证国际投资管理 香港 港币20,000万元 投资业务 - - 100.00% - 100.00% 是汇通商品 香港 港币10,000万元 贸易业务 港币10,000万元 - 100.00% - 100.00% 是注1：本公司下属子公司作为中小创投基金、山证并购、山证投资、杭州双子、山证龙华、运城山证、深圳山证、龙华浩合、龙华显合、珠海启富一号和龙华治合的普通合伙人全权管理这些有限合伙企业，负责执行合伙企业的合伙事务，并且本集团享有的可变回报重大，能够对上述合伙企业实施控制。因此本集团将该些有限合伙企业纳入合并财务报表范围。
注2：根据《新余市合盛锦禾投资管理中心(有限合伙)合伙协议》，本公司之子公司山证基金为合盛锦禾有限合伙人，出资比例99.30%，以出资额为限承担亏损，普通合伙人不享有投资收益，不承担亏损。因此，本集团对其拥有控制权，同时本集团享有的可变回报的影响重大，故将其纳入本集团合并财务报表的范围。
(b)非同一控制下企业合并取得的子公司
注册地及
子公司名称 营业地 注册资本 业务性质 期末实际出资额 本公司持有权益比例 本公司表决权比例 是否合并直接 间接 直接 间接格林大华 北京市 人民币80,000万元 期货经纪业务人民币80,000万元 100.00% - 100.00% - 是山证国际金融控股有限
公司(以下简称
“山证国际金控”) 香港 港币100,000万元 期货经纪业务港币100,000万元 100.00% - 100.00% - 是
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)重要的非全资子公司
本期 本期向少数 期末少数股东的 归属于少数 股东宣告 少数股东子公司名称 持股比例 股东的损益 分派的股利 权益余额中德证券 33.30% (14,729,371) 33,300,000 355,577,542 (3)重要非全资子公司的主要财务信息
下表列示了上述子公司的主要财务信息，这些子公司的主要财务信息是集团内部交易抵销前的金额，但是经过了合并日公允价值以及统一会计政策的调整：中德证券
2018年 2017年6月30日 12月31日资产合计
1,292,253,280 1,494,447,246负债合计
178,452,851 242,414,473中德证券
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年营业收入
122,223,162 299,156,713净(亏损) /利润 (38,232,345) 69,563,247综合收益总额
(38,232,345) 69,563,247经营活动现金流量 (144,752,974) (79,861,033) 2 在联营企业中的权益
注册地及 本集团公司名称 营业地 注册资本/认缴出资 业务性质 期末实际出资额出资比例杭州龙华股融股权投资
基金合伙企业
(有限合伙) 杭州市 人民币5,000万元私募股权投资 人民币5,000万元20.00%汾西启富扶贫引导基金
合伙企业(有限合伙) 临汾市 人民币1,200万元私募股权投资 人民币1,200万元16.67%
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 3 纳入合并财务报表范围的结构化主体
2018年6月30日结构化主体名称 实际持有份额山西证券启元2号集合资产管理计划
11,446,957山西证券启元3号集合资产管理计划
18,253,913格林大华灵感1号资产管理计划
6,000,000格林大华灵感2号资产管理计划
4,000,000合计
39,700,870本集团作为上述资产管理计划管理人考虑对该等结构化主体是否存在控制，并基于本集团作为资产管理人的决策范围、资产管理计划其他方的权力和面临的可变动收益风险敞口等因素来判断本集团是主要责任人还是代理人。对于上述纳入合并范围的资产管理计划，本集团作为主要责任人身份行使投资决策权，且本集团所享有的总收益在资产管理计划总收益中占比较大，因此将其纳入合并范围。
于 2018年 6月 30日，上述资产管理计划应付其他持有人的本金为人民币 346,605,211元 (2017年 12月 31日：人民币 430,301,449元)，收益为人民币 3,929,438元(2017年12月31日：人民币1,459,941元)。
4 在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
(1)在第三方机构发起设立的结构化主体中享有的权益
本集团通过直接持有投资而在第三方机构发起设立的结构化主体中享有权益。
这些结构化主体未纳入本集团的合并财务报表范围，主要包括资产管理计划、信托计划、基金及银行理财产品。这些结构化主体的性质和目的主要是管理投资者的资产并赚取管理费，其融资方式是向投资者发行投资产品。
截至2018年6月30日，本集团通过直接持有投资而在第三方机构发起设立的结构化主体中享有的权益在本集团合并资产负债表中的相关资产负债项目及其账面价值 /最大损失敞口列示如下：
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表以公允价值
计量且其变动
计入当期损益 可供出售
的金融资产 金融资产 应收款项 合计资产管理计划 153,833,503 225,488,914 - 379,322,417信托计划 - 51,010,000 130,000,000 181,010,000理财产品 123,741,605 - - 123,741,605基金 586,946,597 15,203,279 - 602,149,876合计 864,521,705 291,702,193 130,000,000 1,286,223,898本集团因投资上述资产管理计划、信托计划、基金及银行理财产品的最大损失敞口是上述投资于资产负债表日的账面价值。
(2)在本集团作为发起人但未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益本集团发起设立的未纳入合并财务报表范围的结构化主体，主要包括本集团发行的资产管理计划及基金。这些结构化主体的性质和目的主要是管理投资者的资产并收取管理费，其融资方式是向投资者发行投资产品。本集团在这些未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益主要包括直接持有投资或通过管理这些结构化主体收取管理费收入。
于2018年6月30日，本集团在上述资产管理计划及基金中直接持有投资而在合并资产负债表中反映在可供出售金融资产的账面价值金额共计人民币 43,664,281元。上述资产管理计划及基金投资的最大损失敞口与其账面价值相近。
于2018年6月30日，本集团发起设立但未纳入本集团合并财务报表范围的结构化主体的受托资产总额为人民币 42,972,576,945元 (2017年 12月 31日：人民币50,007,939,798元)。
截至2018年6月30日止6个月期间，本集团自上述结构化主体获取的管理费收入为人民币75,265,208元(截至2017年6月30日止6个月期间：人民币56,488,404元)。
本集团根据内部组织结构、管理要求及内部报告制度确定了证券经纪业务分部、投资银行业务分部、自营投资业务分部、受托资产管理业务分部、期货经纪业务分部及大宗商品交易及风险管理业务分部共六个报告分部。每个报告分部为单独的业务分部，提供不同的劳务，由于每个分部需要不同的技术及市场策略而需要进行单独的管理。本集团管理层将会定期审阅不同分部的财务信息以决定向其配置资源、评价业绩。
本集团六个分部业务介绍如下：
-证券经纪业务分部
该分部为个人以及机构客户提供代理买卖证券服务。
-投资银行业务分部
该分部业务包括股票承销业务、债券承销业务、场外市场业务及收购兼并业务等。
-自营投资业务分部
该分部运用自有资金，从事证券投资、未上市股权、债权、收益权投资等投资活动，并持有相关金融资产。
-受托资产管理业务分部
该分部对委托人的资产进行管理，并开展基金管理和销售，以及专户资产管理业务。
-期货经纪业务分部
该分部为个人以及机构客户提供期货经纪服务。
-大宗商品交易及风险管理业务分部
该分部参与提供仓单购买和转售、期货套利和套期保值服务。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表编制分部报告所采用的会计政策与编制本集团财务报表所采用的会计政策一致。
分部间转移价格参照向第三方销售所采用的价格确定。
资产根据分部的经营以及资产的所在位置进行分配，负债根据分部的经营进行分配，间接归属于各分部的费用按照收入比例在分部之间进行分配。
本集团在中国内地和香港地区提供服务，全部的对外交易收入均来源于中国内地和香港地区，本集团金融资产及递延所得税资产之外的非流动资产均位于中国内地和香港地区。
由于本集团业务并不向特定客户开展，因此不存在对单一客户的重大依存。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表下述披露的本集团各个报告分部的信息是本集团管理层在计量报告分部利润(亏损)、资产和负债时运用了下列数据，或者未运用下列数据但定期提供给本集团管理层的：
(a)截至2018年6月30日止6个月期间及2018年6月30日分部信息
受托资产 大宗商品交易及
证券经纪业务 投资银行业务 自营投资业务 管理业务 期货经纪业务 风险管理业务 未分配的金额 分部间抵销 合计对外交易收入 292,944,222 126,775,048 128,565,263 83,044,219 133,128,853 2,203,918,391 12,070,096 - 2,980,446,092其中：手续费收入 167,455,425 97,217,098 - 75,249,523 42,981,201 - - - 382,903,247利息净收入/(支出) 125,236,128 29,801,073 (261,309,225) (429,798) 80,766,610 (7,644,260) (15,927,991) - (49,507,463)投资收益 - - 378,598,525 8,433,303 7,605,551 192,286,865 20,760,376 - 607,684,620公允价值变动收益/(损失) - - 11,275,963 (123,915) - (2,745,381) - - 8,406,667其他 252,669 (243,123) - (84,894) 1,775,491 2,022,021,167 7,237,711 - 2,030,959,021分部间交易收入 1,154,222 - 133,174,304 12,386,551 - - (617,927) (146,097,150) -其中：手续费收入 1,154,222 - - 838,214 - - - (1,992,436) -利息净收入/(支出) - - - 11,548,337 - - (617,927) (10,930,410) -投资收益 - - 133,174,304 - - - - (133,174,304) -折旧费和摊销费 (26,985,452) (2,438,630) (2,337,644) (2,297,537) (11,171,410) (34,764) (4,295,280) - (49,560,717)资产减值损失 2,542,095 - (41,160,000) - - (17,904,208) - - (56,522,113)营业支出 (248,718,425) (179,877,268) (80,338,069) (40,094,758) (69,220,921) (2,161,812,049) (69,509,368) 1,195,429 (2,848,375,429)利润/(亏损)总额 45,367,439 (53,102,219) 181,401,499 54,665,338 63,708,207 42,883,340 (60,125,897) (144,901,720) 129,895,987所得税费用 (3,250,419) 12,124,610 (14,587,115) (3,136,538) (16,171,568) (10,582,520) 927,406 - (34,676,144)净利润/(亏损) 42,117,020 (40,977,609) 166,814,384 51,528,800 47,536,639 32,300,820 (59,198,491) (144,901,720) 95,219,843资产总额 13,596,282,090 1,302,597,426 31,493,248,840 588,185,018 5,867,127,438 1,460,497,750 6,335,883,695 (4,080,285,417) 56,563,536,840负债总额 14,315,357,373 179,026,985 17,630,204,030 506,181,877 5,144,533,038 1,017,111,359 5,336,101,906 (611,230,840) 43,517,285,728长期股权投资以外的其他非流动
资产净增加/(减少)额 23,272,954 13,991,855 1,298,570 2,074,116 (19,761,061) (7,356,556) 8,282,960 10,853,914 32,656,752
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (b)截至2017年6月30日止6个月期间及2017年6月30日分部信息
受托资产 大宗商品交易及
证券经纪业务 投资银行业务 自营投资业务 管理业务 期货经纪业务 风险管理业务 未分配的金额 分部间抵销 合计对外交易收入 316,701,427 329,705,532 415,747,020 52,960,816 119,213,783 928,295,034 (63,032,410) - 2,099,591,202其中：手续费收入 181,649,126 292,674,962 - 52,960,816 65,909,399 - - - 593,194,303利息净收入 /(支出) 134,566,246 28,483,061 (96,224,537) - 53,004,100 (6,864,743) (66,747,012) - 46,217,115投资收益 - 8,547,509 463,919,870 - - 22,359,026 - - 494,826,405公允价值变动收益 - - 47,776,404 - - 1,520,170 - - 49,296,574其他 486,055 - 275,283 - 300,284 911,280,581 3,714,602 - 916,056,805分部间交易收入 1,709,199 4,000,000 116,700,000 - - - (1,162,821) (121,246,378) -其中：手续费收入 1,709,199 4,000,000 - - - - - (5,709,199) -利息净收入 /(支出) - - - - - - (1,162,821) 1,162,821 -投资收益 - - 116,700,000 - - - - (116,700,000) -折旧费和摊销费 (25,192,002) (1,981,636) (1,065,095) (800,582) (7,200,143) (10,945) (3,227,125) 976,740 (38,500,788)资产减值损失 (4,206,825) - (57,932,514) - (51,060,142) (6,017,486) - - (119,216,967)营业支出 (289,241,941) (220,344,427) (101,434,929) (23,069,723) (151,633,941) (922,568,523) (28,682,774) 1,709,199 (1,735,267,059)利润/(亏损)总额 29,168,685 113,361,204 395,421,677 29,891,093 (6,344,040) 5,726,511 (84,268,274) (119,537,179) 363,419,677所得税费用 (5,093,488) (28,382,599) (67,367,291) (5,219,637) (11,146,632) (10,734) 13,915,056 - (103,305,325)净利润/(亏损) 24,075,197 84,978,605 328,054,386 24,671,456 (17,490,672) 5,715,777 (70,353,218) (119,537,179) 260,114,352资产总额 14,256,971,237 1,401,195,365 25,585,433,416 14,470,603 6,415,623,405 841,642,129 5,543,968,232 (3,649,832,682) 50,409,471,705负债总额 11,921,098,586 195,300,644 15,268,034,791 6,639,538 5,252,692,239 729,170,200 4,722,546,772 (708,105,041) 37,387,377,729长期股权投资以外的其他非流动
资产净(减少) /增加额 (6,074,296) (2,022,727) 49,484,815 681,713 (40,432,642) 112,755 (37,298,704) (51,296,213) (86,845,299)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表九 关联方及关联交易
1 本公司的母公司情况
母公司 母公司
对本公司的 对本公司的 本公司公司名称 注册地 业务性质 注册资本 持股比例 表决权比例 最终控制方山西金控 山西省 投资1,064,670万元 30.56% 30.56% 山西省财政厅本公司的母公司的变动情况参见附注一。
于2018年6月30日，山西金控持有本公司股权比例为30.56%(2017年12月31日：30.42%)。
于2018年6月30日，山西金控所属子公司山西信托股份有限公司(以下简称“山西信托”)持有本公司股权比例为0.42%(2017年12月31日：0.42%)，山西金控及所属子公司合计持有本公司股权比例为30.98%(2017年12月31日：30.84%)。
2 本公司的子公司情况
本公司子公司的情况参见附注七、1。
3 持有本公司5%以上(含5%)股份的其他股东
作为关联方的持本公司5%以上(含5%)股份的其他股东名称及持股情况列示如下：
2018年6月30日 2017年12月31日
股份 持股比例 股份 持股比例太原钢铁(集团)有限公司
(以下简称“太钢集团”) 282,605,635 9.99% 282,605,635 9.99%山西国际电力集团有限公司
(以下简称“山西国电”) 199,268,856 7.04% 199,268,856 7.04%
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 4 其他关联方
除上述1、2、3中提及的关联方外，本公司关联方还包括：
单位名称 与本企业关系山西国信 受山西金控控制山西信托 公司股东、受山西金控控制山西省融资再担保有限公司
(以下简称“山西再担保”) 受山西金控控制山西博爱医院 受山西金控控制山西光信地产有限公司
(以下简称“山西光信地产”) 受山西金控控制上海万方投资管理有限公司
(以下简称“上海万方”) 受山西金控控制山西国信物业管理服务有限公司
(以下简称“国贸物业”) 受山西金控控制山西省国际贸易中心有限公司
(以下简称“山西国贸”) 受山西金控控制山西国贸大饭店管理有限公司
(以下简称“国贸大饭店”) 受山西金控控制山西环境能源交易中心有限公司
(以下简称“环境能源交易中心”) 受山西金控控制山西省国有投融资管理有限公司
(以下简称“国有投融资”) 受山西金控控制山西国信医疗投资管理有限公司
(以下简称“国信医投”) 受山西金控控制中合盛资本管理有限公司(以下简称“中合盛”) 受山西金控控制山西股权交易中心有限公司
(以下简称“股权交易中心”) 受山西金控控制山西省产权交易中心股份有限公司
(以下简称“产权交易中心”) 受山西金控控制山西省金融资产交易中心(有限公司)
(以下简称“晋金所”) 受山西金控控制汇丰晋信基金管理有限公司
(以下简称“汇丰晋信”) 受山西金控共同控制山西太钢投资有限公司(以下简称“太钢投资”) 受太钢集团控制
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表单位名称 与本企业关系太钢集团财务有限公司(以下简称“太钢财务”) 受太钢集团控制山西地方电力有限公司
(以下简称“山西地方电力”) 受山西国电控制山西天桥水电有限公司(以下简称“天桥水电”) 受山西国电控制山西西山煤电股份有限公司 公司独立董事担任其他企业(以下简称“西山煤电”) 独立董事吕梁国投集团有限公司
(以下简称“吕梁国投”) 公司监事任职企业山西省科技基金发展有限公司
(以下简称“科技基金”) 公司监事任职企业长治市行政事业单位国有资产管理中心
(以下简称“长治国资”) 公司监事任职企业山西省杏花村汾酒集团有限责任公司
(以下简称“山西汾酒”) 公司监事任职企业山西焦化集团有限公司(以下简称“焦化集团”) 公司监事任职企业晋商信用增进投资股份有限公司
(以下简称“晋商信用增进”) 过去十二个月内受山西金控控制山西省小额再贷款股份有限公司
(以下简称“小额再贷款”) 过去十二个月内受山西金控控制山西省财政资产管理有限公司
(以下简称“财政资产管理”) 过去十二个月内受山西金控控制山西省农业资产经营有限责任公司
(以下简称“农业资产经营”) 过去十二个月内受山西金控控制山西仁通房地产开发有限责任公司
(以下简称“仁通房地产”) 过去十二个月内受山西金控控制晋信资本投资管理有限公司
(以下简称“晋信资本投资管理”) 过去十二个月内受山西金控控制 5 关联交易及关联方款项余额情况
(a)定价政策
本集团与关联方的交易主要参考市场价格经双方协商后确定。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (b)代理买卖证券
(1)代理买卖证券款余额
2018年 2017年6月30日 12月31日山西国电 23,543,463 23,507,796山西信托
18,580,590 14,152科技基金 1,606,318 -西山煤电
1,317,673 -农业资产经营 277,979 709,786仁通房地产
254,179 234,944太钢投资 203,653 6,664,344山西国信
72,794 1,010,284财政资产管理 55,170 12,026,476山西金控
27,025 -上海万方
24,513 267环境能源交易中心
6,454 573,929太钢财务
5,897 4,212中合盛
1,928 559山西博爱医院
1,755 -太钢集团
848 -股权交易中心
500 500晋信资本投资管理 298 554晋商信用增进
296 280,493,875长治国资 171 4,006吕梁国投
- 23,424小额再贷款 - 500合计 45,981,504 325,269,608
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)经纪业务手续费及佣金收入
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年山西信托 128,750
146,095晋商信用增进 51,029 -太钢投资 37,236 34,917晋信资本投资管理 20,952 -科技基金 19,366 -长治国资 17,795 60,914山西金控
11,420 -财政资产管理
6,796 -上海万方
4,930 475中合盛
1,035 -农业资产经营
146 -合计 299,455 242,401
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)利息支出
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年山西信托 76,228 45,389晋商信用增进 39,405 -山西国电 35,667 20,586太钢投资 15,107 24,045晋信资本投资管理 10,628 -财政资产管理 7,191 -太钢财务
6,421 1,779上海万方
4,107 6,449长治国资
4,102 1,114山西国信
3,442 9,965中合盛
2,481 -西山煤电
1,996 -股权交易中心
1,669 -科技基金 1,295 160太钢集团 848 2,341农业资产经营 467 -山西金控 426 -仁通房地产 359 -环境能源交易中心 318 -山西再担保 - 1,162山西产权
- 1,014山西汾酒
- 109吕梁国投
- 104山西博爱医院
- 3合计 212,157 114,220
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (c) 代销汇丰晋信管理的基金及出租交易单元
2018年 2017年6月30日 12月31日应收出租交易席位及基金
销售手续费
14,592 14,592 (d)向国贸物业支付物业管理费
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年物业管理费 1,499,856 2,044,730 (e)山西国贸房屋租赁、物业管理及机房托管
(1)向山西国贸支付的房屋租赁费、物业管理费及机房托管费
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年房屋租赁费、物业管理费及
机房托管费 - 5,067,306 (2)应向山西国贸支付房屋租赁费、物业管理费及机房托管费
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年房屋租赁费、物业管理费及
机房托管费 5,907,335 -
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3)预付山西国贸机房租赁费
2018年 2017年6月30日 12月31日预付款项
132,382 132,382 (f) 支付的会议费及营销费用
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年山西国贸
- 164,486中合盛
- 670,480合计 - 834,966 (g)收益凭证交易
(1)应付短期融资款
2018年 2017年6月30日 12月31日太钢财务 100,000,000 200,000,000长治国资
42,850,000 -张福荣 2,510,000 -环境能源交易中心
1,090,000 510,000山西国信 - 14,000,000合计
146,450,000 214,510,000
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)应付利息
2018年 2017年6月30日 12月31日长治国资
863,782 -太钢财务
810,411 908,767张福荣
41,070 -环境能源交易中心 15,084 4,896山西国信
- 52,318合计 1,730,347 965,981 (3)利息支出
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年太钢财务
1,317,671 -长治国资
1,071,122 196,000环境能源交易中心
7,310 9,013山西国信
6,751 1,088,260晋商信用增进 - 300,668山西股权 - 243,962中合盛 - 113,315国有投融资 - 103,014国信医投 - 8,112合计
2,402,854 2,062,344 (h)购买山西信托发行的信托计划
(1)可供出售金融资产
2018年 2017年6月30日 12月31日山西信托
- 49,373,600
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)应收利息
2018年 2017年6月30日 12月31日山西信托 - 5,736,400 (3)投资收益
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年山西信托 3,278,144 3,227,089 (i) 其他应收款
2018年 2017年6月30日 12月31日山西国贸 759,982 759,982山西地方电力
32,000 32,000合计
791,982 791,982 (j) 其他应付款
2018年 2017年6月30日 12月31日山西汾酒
240,000 185,000焦化集团 6,850 6,850天桥水电 - 500合计 246,850 192,350 (k) 高级管理人员薪酬
参见附注五、22。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表十 与金融工具相关的风险
本集团在日常活动中面临各种金融工具的风险，主要包括：
-信用风险
-流动性风险
-利率风险
-汇率风险
-其他价格风险
下文主要论述上述风险敞口及其形成原因以及在本期发生的变化、风险管理目标、政策和程序以及计量风险的方法及其在本期发生的变化等。
本集团从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得适当的平衡，力求降低金融风险对本集团财务业绩的不利影响。基于该风险管理目标，本集团已制定风险管理政策以辨别和分析本集团所面临的风险，设定适当的风险可接受水平并设计相应的内部控制程序，以监控本集团的风险水平。本集团会定期审阅这些风险管理政策及有关内部控制系统，以适应市场情况或本集团经营活动的改变。
1 信用风险
信用风险，是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。
本集团的信用风险敞口主要分布在经纪业务、融资业务(主要包括融资融券、约定购回式证券以及股票质押式回购业务)以及自营固定收益业务等领域。
本集团除现金以外的货币资金主要存放于国有商业银行或大型股份制商业银行，结算备付金存放在中国证券登记结算有限责任公司等机构，现金及现金等价物面临的信用风险相对较低。
本集团经纪业务所产生的信用风险包括代理客户买卖证券及进行期货交易，若本集团没有提前要求客户依法缴足交易保证金，在结算当日客户的资金不足以支付交易所需的情况下，或客户资金由于其他原因出现缺口，本集团有责任代客户进行结算而造成信用损失。为了控制经纪业务产生的信用风险，本集团代理客户进行证券交易均以全额保证金结算方式进行风险规避；代理客户进行期货交易通过严格筛选客户、逐日盯市来控制信用风险。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表对于融资业务所产生的信用风险，本集团制定了融资融券、约定购回式证券以及股票质押式回购业务的授信审批、维持担保比例等一系列制度。本集团采用分级授权审批的方式，严格对融资融券、约定购回式证券以及股票质押式回购客户进行授信额度审批；同时对客户维持担保比例、履约担保比例等指标进行实时监控，必要时将采取强制平仓、违约处置等措施。
为了控制自营业务产生的信用风险，本集团在银行间市场和交易所市场进行的交易均与中央债券登记结算有限公司、上海清算所以及中国证券登记结算有限责任公司完成证券结算交收和款项清算，因此违约风险发生的可能性极小；在进行市场交易前均对交易对手进行信用评估，并选择信用等级良好的对手方进行交易，以控制相应的信用风险。本集团建立了完善的信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资等策略以分散信用风险。本集团债券投资的信用评级情况按《中国人民银行信用评级管理指导意见》设定的标准统计及汇总。
下表列示了于资产负债表日本集团债券投资的信用评级情况。其中，未评级的债券投资主要包括私募债。
2018年 2017年6月30日 12月31日 A-1 444,679,820 487,895,210 A 65,924,600 - AA 4,019,130,826 5,277,359,956AA+ 2,128,943,684 2,153,019,640 AAA 5,781,072,560 1,522,907,310未评级
5,477,928,792 3,893,680,325合计
17,917,680,282 13,334,862,441
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表在不考虑担保物或其他信用增级措施的情况下，于资产负债表日最大信用风险敞口是指金融资产扣除减值准备后的账面价值。本集团最大信用风险敞口金额列示如下：2018年 2017年6月30日 12月31日货币资金
14,019,349,767 14,500,119,469结算备付金
2,285,897,016 2,178,725,149融出资金 4,991,540,455 5,405,752,310以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产 20,357,906,345 14,017,157,682买入返售金融资产
5,624,648,935 6,337,536,131应收账款 174,946,856 316,793,292应收利息
494,510,804 373,685,877存出保证金 4,330,200,200 4,099,000,995可供出售金融资产
412,641,307 485,522,012其他金融资产 262,483,300 192,979,458最大信用风险敞口合计
52,954,124,985 47,907,272,375 2 流动性风险
流动性风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险，而流动性是指资产在不受价值损失的条件下是否具有迅速变现的能力。资金的流动性影响到本集团偿还到期债务的能力。本集团建立了以流动性覆盖率和净稳定资金率为核心的流动性风险指标监测体系。
本集团内各子公司负责其自身的现金流量预测。本公司财务部门在汇总各子公司现金流量预测的基础上，在集团层面持续监控短期和长期的资金需求，以确保维持充裕的现金储备和可供随时变现的有价证券，以满足日常营运以及偿付有关到期债务的资金需求。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表本集团于资产负债表日的金融负债按未折现的合同现金流量(包括按合同利率(如果是浮动利率则按12月31日的现行利率)计算的利息)的剩余合约期限或被要求支付的最早日期分析如下：
资产负债表日2018年6月30日 即期偿还 1个月内 1个月至3个月 3个月至1年 1年至5年 5年以上 合计 账面价值金融负债
应付短期融资券 - (1,425,778,497) (1,073,374,558) (4,744,855,875) - - (7,244,008,930) (6,991,500,000)拆入资金 - (2,696,371,306) (2,564,458,333) - - - (5,260,829,639) (5,190,000,000)以公允价值计量且
其变动计入当期
损益的金融负债 - (971,304,240) - - - - (971,304,240) (971,304,240)衍生金融负债 - - - (927,512) - - (927,512) (927,512)卖出回购金融资产 - (15,097,151,939) - (159,000,000) - - (15,256,151,939) (15,222,494,576)代理买卖证券款 (6,339,272,364) - - (4,907,865,836) - - (11,247,138,200) (11,247,138,200)应付债券 - - - (99,330,808) (2,188,116,601) - (2,287,447,409) (2,036,004,151)应付款项 (230,461,232) - - - - - (230,461,232) (230,461,232)其他金融负债 (245,751,576) (46,605,072) (5,377,299) (818,373,102) - - (1,116,107,049) (1,116,107,049)金融负债合计 (6,815,485,172) (20,237,211,054) (3,643,210,190) (10,730,353,133) (2,188,116,601) - (43,614,376,150) (43,005,936,960)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表资产负债表日2017年12月31日 即期偿还 1个月内 1个月至3个月 3个月至1年 1年至5年 5年以上 合计 账面价值金融负债
应付短期融资券 - (1,379,906,712) (677,022,971) (3,585,406,555) - - (5,642,336,238) (5,563,170,000)拆入资金 - (100,058,333) (3,795,398,333) - - - (3,895,456,666) (3,800,000,000)以公允价值计量且
其变动计入当期
损益的金融负债 - (1,584,489,910) - - - - (1,584,489,910) (1,584,489,910)衍生金融负债 - - - (5,893,102) - - (5,893,102) (5,893,102)卖出回购金融资产 - (10,697,796,993) (438,616,121) - - - (11,136,413,114) (11,108,347,214)代理买卖证券款 (12,314,261,428) - - - - - (12,314,261,428) (12,314,261,428)应付债券 - - (96,900,000) - (2,247,848,735) - (2,344,748,735) (1,999,764,151)应付款项 (206,606,431) - - - - - (206,606,431) (206,606,431)其他金融负债 (788,420,950) - - - (425,292,877) - (1,213,713,827) (1,213,713,827)金融负债合计 (13,309,288,809) (13,762,251,948) (5,007,937,425) (3,591,299,657) (2,673,141,612) - (38,343,919,451) (37,796,246,063) 3 利率风险
固定利率和浮动利率的带息金融工具分别使本集团面临公允价值利率风险及现金流量利率风险。本集团根据市场环境来决定固定利率与浮动利率工具的比例，并通过定期审阅与监察维持适当的固定利率和浮动利率工具组合。
(1)利率重定价风险
本集团的利率重定价风险主要来自生息资产和付息负债结构不匹配的风险。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表下表列示资产负债表日本集团金融资产与负债按预计下一个重新定价日期(或到期日，以较早者为准)的分析：
2018年6月30日 1个月内 1个月至3个月 3个月至1年 1年至5年 5年以上 不计息 合计金融资产
货币资金 13,119,349,767 700,000,000 200,000,000 - - - 14,019,349,767结算备付金 2,285,897,016 - - - - - 2,285,897,016融出资金 574,387,920 1,210,286,804 3,206,865,731 - - - 4,991,540,455以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产 1,012,446,880 3,195,023,607 6,715,561,048 6,424,494,146 2,422,018,990 1,661,209,765 21,430,754,436买入返售金融资产 3,198,028,449 273,362,332 1,146,715,877 972,025,750 - 34,516,527 5,624,648,935应收款项 41,941,772 69,179,322 1,614,288 62,150,000 - 61,474 174,946,856存出保证金 4,330,200,200 - - - - - 4,330,200,200可供出售金融资产 14,828,808 - 120,780,387 321,631,307 - 968,202,853 1,425,443,355其他金融资产 94,586,713 - - - - 167,896,587 262,483,300金融资产合计 24,671,667,525 5,447,852,065 11,391,537,331 7,780,301,203 2,422,018,990 2,831,887,206 54,545,264,320 ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表2018年6月30日 1个月内 1个月至3个月 3个月至1年 1年至5年 5年以上 不计息 合计金融负债
应付短期融资券 (1,410,760,000) (1,058,040,000) (4,522,700,000) - - - (6,991,500,000)拆入资金 (2,690,000,000) (2,500,000,000) - - - - (5,190,000,000)以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融负债 (971,304,240) - - - - - (971,304,240)衍生金融负债 - - - - - (927,512) (927,512)卖出回购金融资产款 (15,072,494,576) - (150,000,000) - - - (15,222,494,576)代理买卖证券款 (6,420,709,378) - - - - (4,826,428,822) (11,247,138,200)应付款项 (214,868,820) - - - - (15,592,412) (230,461,232)应付债券 - - - (2,036,004,151) - - (2,036,004,151)其他金融负债 - - (175,051,267) - - (941,055,782) (1,116,107,049)金融负债合计 (26,780,137,014) (3,558,040,000) (4,847,751,267) (2,036,004,151) - (5,784,004,528) (43,005,936,960) ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------利率敏感度敞口总计 (2,108,469,489 ) 1,889,812,065 6,543,786,064 5,744,297,052 2,422,018,990 (2,952,117,322 ) 11,539,327,360
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表2017年12月31日 1个月内 1个月至3个月 3个月至1年 1年至5年 5年以上 不计息 合计金融资产
货币资金 13,799,857,377 500,000,000 200,000,000 - - 262,092 14,500,119,469结算备付金 2,178,725,149 - - - - - 2,178,725,149融出资金 482,435,635 1,184,011,535 3,739,305,140 - - - 5,405,752,310以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产 434,419,173 631,774,134 2,556,601,297 9,097,533,076 887,547,430 1,363,395,295 14,971,270,405衍生金融资产 - - - - - 1,138,099 1,138,099买入返售金融资产 3,189,191,814 100,061,112 1,810,354,724 1,237,928,481 - - 6,337,536,131应收款项 129,233,332 - 147,500,000 235,337 - 39,824,623 316,793,292存出保证金 4,098,987,325 - - 13,670 - - 4,099,000,995可供出售金融资产 1,010,000 - 62,532,373 366,566,367 34,720,378 1,122,717,673 1,587,546,791其他金融资产 10,056,944 - - - - 183,043,488 193,100,432金融资产合计 24,323,916,749 2,415,846,781 8,516,293,534 10,702,276,931 922,267,808 2,710,381,270 49,590,983,073 ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表2017年12月31日 1个月内 1个月至3个月 3个月至1年 1年至5年 5年以上 不计息 合计金融负债
应付短期融资券 (1,367,310,000) (670,200,000) (3,525,660,000) - - - (5,563,170,000)拆入资金 (100,000,000) (3,700,000,000) - - - - (3,800,000,000)以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融负债 (1,584,489,910) - - - - - (1,584,489,910)衍生金融负债 - - - - - (5,893,102) (5,893,102)卖出回购金融资产款 (10,675,547,214) (432,800,000) - - - - (11,108,347,214)代理买卖证券款 (6,504,712,988) - - - - (5,809,548,440) (12,314,261,428)应付款项 (15,401,027) - (72,352,056) - - (118,853,348) (206,606,431)应付债券 - - - (1,999,764,151) - - (1,999,764,151)其他金融负债 - - - (425,292,877 ) - (788,420,950 ) (1,213,713,827)金融负债合计 (20,247,461,139) (4,803,000,000) (3,598,012,056) (2,425,057,028) - (6,722,715,840) (37,796,246,063) ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ---------------- ----------------利率敏感度敞口总计 4,076,455,610 (2,387,153,219 ) 4,918,281,478 8,277,219,903 922,267,808 (4,012,334,570 ) 11,794,737,010
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (2)利率敏感性分析
于资产负债表日，在其他变量不变的情况下，假定利率上升或下降25个基点，将对本集团该期间净利润和股东权益产生的影响如下：
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年净利润变动 增加 /(减少) (减少) /增加收益率曲线平行上移25个基点 约 (8,546)万元 约 (928)万元收益率曲线平行下移25个基点 约8,670万元 约943万元2018年 2017年6月30日 12月31日股东权益变动 增加 /(减少) (减少) /增加收益率曲线平行上移25个基点 约 (8,615)万元 约 (4,850)万元收益率曲线平行下移25个基点 约8,738万元 约4,891万元上述敏感性分析仅反映一定利率变动对各资产负债表日持有的债券资产进行重估价所产生的对本集团净利润和股东权益的影响。上述敏感度分析基于以下假设：
(i) 资产负债表日利率变动仅适用于本集团的债券资产；
(ii) 资产负债表日利率变动 25个基点是假定自资产负债表日起每一个完整年度的利率变动；
(iii)收益率曲线随利率变化而平行移动；
(iv)资产和负债组合并无其他变化；
(v) 其他变量(包括汇率)保持不变；及
(vi)该分析不考虑管理层进行的风险管理措施的影响。
由于基于上述假设，利率变动导致本集团净利润和股东权益出现的实际变化可能与此敏感性分析的结果不同。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 4 汇率风险
汇率风险是指本集团进行的外币业务因外汇汇率变动所产生的风险。本集团除了境外子公司持有以港币为主的资产及负债外，其他外币资产及负债主要为B股业务交易手续费等佣金费用，且占整体资产及负债的比重不重大。对于不是以记账本位币计价的货币资金、结算备付金、存出保证金、应收款项、代理买卖证券款、应付款项等外币资产和负债，如果出现短期的失衡情况，本集团会在必要时按市场汇率买卖外币，以确保将净风险敞口维持在可接受的水平。
于资产负债表日，本集团境外子公司的资产占集团总资产比例(以下简称“资产占比”)、负债占集团总负债比例(以下简称“负债占比”)和营业收入占集团总营业收入比例(以下简称“营业收入占比”)分别如下：
2018年 2017年6月30日 12月31日资产占比
1.99% 1.86%负债占比 0.86% 0.52%截至6月30日止6个月期间2018年 2017年营业收入占比
14.04% 0.71%本集团境外子公司实体记账本位币为港币，相关外币财务报表的折算方法参见附注三、8，编制合并财务报表时，折算外币财务报表所采用的资产负债表日的即期汇率和交易发生日的即期汇率的近似汇率分别为：
资产负债表日的即期汇率 交易发生日的即期汇率的近似汇率2018年 2017年 截至6月30日止6个月期间
6月30日 12月31日 2018年 2017年港币 0.8431 0.8359 0.8395 0.8812由于外币业务在本集团资产、负债及收入结构中占比较低，因此本集团面临的外汇风险不重大。截至 2018年 6月 30日止 6个月期间及截至 2017年 6月 30日止 6个月期间，本集团未签署任何远期外汇合约或货币互换合约。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 5 其他价格风险
其他价格风险是指本集团所持有的权益类金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本集团主要投资于证券交易所上市的股票、基金等，所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。
假设权益工具的市价上升或下降10%，其他变量不变的情况下，基于资产负债表日的上述资产对本集团净利润和股东权益的影响如下：
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年净利润变动 增加 /(减少) 增加 /(减少)市场价格上升10% 约8,046万元 约8,195万元市场价格下降10% 约 (8,046)万元 约 (8,195)万元2018年 2017年6月30日 12月31日股东权益变动 增加 /(减少) 增加 /(减少)市场价格上升10% 约15,312万元 约15,090万元市场价格下降10% 约 (15,312)万元约 (15,090)万元十一公允价值的披露
1 以公允价值计量的金融工具
下表列示了本集团在每个资产负债表日持续和非持续以公允价值计量的资产和负债于本报告期末的公允价值信息及其公允价值计量的层次。公允价值计量结果所属层次取决于对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次的输入值。三个层次输入值的定义如下：
第一层次输入值： 在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
第二层次输入值： 除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；
第三层次输入值： 相关资产或负债的不可观察输入值。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (a)以公允价值计量的资产和负债的年末公允价值
附注 2018年6月30日
第一层次 第二层次 第三层次
项目 公允价值计量 公允价值计量 公允价值计量 合计以公允价值计量且变动计
入当期损益的金融资产五4 6,003,462,316 15,125,068,299 302,223,821 21,430,754,436 -交易性金融资产 6,003,462,316 14,680,351,208 161,008,621 20,844,822,145 -债券投资 5,217,131,621 12,338,917,354 - 17,556,048,975 -基金投资 482,366,346 104,580,251 - 586,946,597 -股票投资 303,964,349 144,765,630 161,008,621 609,738,600 -理财产品投资 - 123,741,605 - 123,741,605 -票据投资 - 1,967,806,764 - 1,967,806,764 -其他 - 539,604 - 539,604 -指定为以公允价值计
量且其变动计入
当期损益的金融
资产 - 444,717,091 141,215,200 585,932,291 -资产管理计划 - 153,833,503 - 153,833,503 -债权投资 - - 141,215,200 141,215,200 -股票投资 - 290,883,588 - 290,883,588可供出售金融资产 五10 452,803,279 231,802,076 696,744,450 1,381,349,805 -股票投资 137,600,000 407,716 - 138,007,716 -债券投资 300,000,000 61,631,307 - 361,631,307 -股权投资 - 100,609,858 445,734,450 546,344,308 -资产管理计划投资 - 69,153,195 200,000,000 269,153,195 -信托计划投资 - - 51,010,000 51,010,000 -基金投资 15,203,279 - - 15,203,279持续以公允价值计量
的资产总额 6,456,265,595 1 5,356,870,375 998,968,271 2 2,812,104,241以公允价值计量且变动计
入当期损益的金融负债五19 - (971,304,240) - (971,304,240) -交易性金融负债 - (971,304,240) - (971,304,240) -卖出的借入债券 - (971,304,240) - (971,304,240)衍生金融负债 五5 - (927,512 ) - (927,512 )持续以公允价值计量的
负债总额 - (972,231,752 ) - (972,231,752 )对于持有的附有限售条件的股票，本集团于限售期内将相关股票公允价值所属层级列入第二层次，并于限售期满后从第二层次转入第一层次 (2017年度：同)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表截至2018年6月30日止6个月期间，本集团上述持续以公允价值计量的资产和负债的第一层次与第二层次之间没有发生重大转换。本集团是在发生转换当年的报告期末确认各层次之间的转换。
附注 2017年12月31日
第一层次 第二层次 第三层次
项目 公允价值计量 公允价值计量 公允价值计量 合计以公允价值计量且变动计
入当期损益的金融资产五4 6,712,273,910 7,934,682,019 324,314,476 14,971,270,405 -交易性金融资产 6,712,273,910 7,489,964,928 155,814,476 14,358,053,314 -债券投资 6,181,740,909 6,766,973,120 - 12,948,714,029 -基金投资 289,538,852 73,352,006 - 362,890,858 -股票投资 240,994,149 112,334,772 155,814,476 509,143,397 -理财产品投资 - 52,938,000 - 52,938,000 -票据投资 - 484,367,030 - 484,367,030 -指定为以公允价值计
量且其变动计入
当期损益的金融
资产 - 444,717,091 168,500,000 613,217,091 -资产管理计划 - 153,833,503 - 153,833,503 -债权投资 - - 168,500,000 168,500,000 -股票投资 - 290,883,588 - 290,883,588可供出售金融资产 五10 17,490,530 990,598,659 535,367,647 1,543,456,836 -股票投资 - 444,029,039 - 444,029,039 -债券投资 - 386,148,412 - 386,148,412 -股权投资 - 100,609,858 435,994,047 536,603,905 -资产管理计划投资 - 59,811,350 - 59,811,350 -信托计划投资 - - 99,373,600 99,373,600 -基金投资 17,490,530 - - 17,490,530衍生金融资产 五5 - 1,138,099 - 1,138,099持续以公允价值计量
的资产总额 6,729,764,440 8,926,418,777 859,682,123 1 6,515,865,340以公允价值计量且变动
计入当期损益的金融
负债 五19 - (1,584,489,910) - (1,584,489,910) -交易性金融负债 - (1,584,489,910) - (1,584,489,910) -卖出的借入债券 - (1,584,489,910) - (1,584,489,910)衍生金融负债 五5 - (5,893,102 ) - (5,893,102 )持续以公允价值计量的
负债总额 - (1,590,383,012 ) - (1,590,383,012 ) (b)持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (c) 持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
可供出售金融资产中的债券投资的公允价值是采用相关债券登记结算机构估值系统的报价。相关报价机构在形成报价过程中采用了反映市场状况的可观察输入值。
可供出售金融资产中的权益工具投资的限售股股票公允价值是采用同一上市公司同类流通股票交易价格确定，并对其流动性进行折价调整。
可供出售金融资产中不存在活跃市场的集合资产管理计划投资，如管理人定期对相应结构性主体的净值进行报价，则其公允价值以资产负债表日集合资产管理计划净值的方法确定。
2018年，本集团上述持续第二层次公允价值计量所使用的估值技术并未发生变更。
(d)持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
本集团制定了相关流程来确定持续的第三层次公允价值计量中合适的估值技术和输入值。本集团风险管理部门定期复核相关流程以及公允价值确定的合适性。
第三层次公允价值计量的量化信息如下：
2018年6月30日
的公允价值 估值技术 不可观察输入值 对公允价值的影响上市公司比较法 / 折扣越高，股权及股票投资注 606,743,071 参考最近交易价格 流动性折价 公允价值越低风险调整折现率信托计划投资 51,010,000 现金流量折现法 风险调整折现率 越高，公允价值越低2017年12月31日
的公允价值 估值技术 不可观察输入值 对公允价值的影响上市公司比较法 / 折扣越高，股权及股票投资注 591,808,523 参考最近交易价格 流动性折价 公允价值越低风险调整折现率信托计划投资 99,373,600 现金流量折现法 风险调整折现率 越高，公允价值越低注：主要包括未上市股权及交易不活跃的新三板股票投资。
截至2018年6月30日止6个月期间，上述持续第三层次公允价值计量的资产和负债的公允价值的估值技术并未发生变更。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (e)持续的第三层次公允价值计量项目，年初与年末账面价值间的调节信息：
对于期末持有的资产和承担的负债，本期利得或损失总额 购买、发行、出售和结算 计入损益的2018年1月 转入 转出 计入 计入其他 2018年 当期未实现1日余额 第三层次 第三层次 损益 综合收益 购买 发行 出售 结算6月30日余额 利得或损失资产
可供出售金融资产
-信托计划投资 99,373,600 - - - - - - - (48,363,600) 51,010,000 - -股权投资 435,994,047 - - - 4,740,403 5,000,000 - - - 445,734,450 - -资产管理计划
投资 - - - - - 200,000,000 - - - 200,000,000 -以公允价值计量且
变动计入当期损
益的金融资产
-股票投资 155,814,476 122,344,924 (75,928,358) (63,172,910) - 26,170,530 - (4,220,041) - 161,008,621 (63,172,910) -指定为以公允
价值计量且其
变动计入当期
损益的金融
资产 168,500,000 - - - - 3,000,000 - - (30,284,800) 141,215,200 -合计 859,682,123 122,344,924 (75,928,358) (63,172,910) 4,740,403 234,170,530 - (4,220,041) (78,648,400) 998,968,271 (63,172,910)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 2 不以公允价值计量的金融资产与金融负债的公允价值情况
于2018年6月30日及2017年12月31日，本集团不以公允价值计量的金融资产和金融负债主要包括货币资金、结算备付金、融出资金、买入返售金融资产、应收款项、存出保证金、应付短期融资款、拆入资金、代理买卖证券款及应付债券等，除应付债券外，其他金融资产和金融负债的账面价值与公允价值之间无重大差异。
于 2018年 6月 30日应付债券的公允价值约为人民币 20.30亿元 (2017年 12月31日：人民币19.58亿元)。
十二资本管理
本集团资本管理的主要目标是满足法律和监管要求，同时保障本集团的持续经营，能够通过制定与风险水平相当的产品和服务价格，并确保以合理融资成本获得融资的方式，持续为股东提供回报。
本集团按照监管机构的规定计算监管资本，该规定可能与其他司法管辖区的相关规定有显著差异。本公司按照证监会于 2016年 6月 16日发布的《证券公司风险控制指标计算标准规定》(证监会公告[2016]10号)计算净资本。于相关报告期内，本公司的净资本金额满足证监会规定的最低净资本要求。
本公司下属子公司中德证券和格林大华亦按照证监会的相关监管要求计算监管资本，并确保净资本满足证监会规定的净资本要求。
基于战略发展计划、业务拓展需求以及风险敞口变化趋势的影响，本集团通过情景分析及压力测试对监管资本进行预测、计划及管理。
十三或有事项—未决诉讼
于 2018年6月 30日及 2017年12月 31日，本集团主要涉及以下诉讼案件。本公司管理层在参考经办律师专业意见基础上认为下述未决诉讼不会对本集团产生重大财务影响。
相关单位 诉讼内容 诉讼标的 诉讼状态人民币
山西证券股份有限公司 农行案件 80,000,000元 裁定中止诉讼
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表十四承诺事项
1 资本承担
以下为本集团于资产负债表日，已签约但未在资产负债表上列示的资本性支出承诺：2018年 2017年6月30日 12月31日股权出资 (a)
200,000,000 31,000,000办公设备 8,700,912 3,047,524软件费 13,797,441 8,316,849其他 10,217,124 12,523,761合计 232,715,477 54,888,134 (a) 本公司下属子公司龙华启富于 2018年 6月签订了《山西国投创新绿色能源股权投资合伙企业(有限合伙)合伙协议》，认缴出资人民币 2亿元，截止2018年6月30日，尚未实缴出资。
2 经营租赁承担
根据不可撤销的有关房屋及办公设备经营租赁协议，本集团于 6月 30日以后应支付的最低租赁付款额如下：
2018年 2017年6月30日 12月31日1年以内(含1年)
65,561,582 96,863,2401年至2年(含2年)
73,817,825 80,019,4632年至3年(含3年)
53,626,806 67,450,1643年以上
16,184,452 23,449,345合计 209,190,665 267,782,212 3 前期承诺履行情况
本集团2018年6月30日及2017年12月31日之资本性支出承诺及经营租赁承诺已按照之前承诺履行。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表十五资产负债表日后事项
截至本财务报表批准日止，本集团没有需要披露或调整的重大资产负债表日后事项。
十六公司财务报表附注
1 应收款项
2018年 2017年6月30日 12月31日应收手续费及佣金收入
28,853,295 39,824,623应收交易款项 3,615,531 3,615,531减：减值准备
(3,615,531) (3,615,531)应收款项净额
28,853,295 39,824,623 2 长期股权投资
2018年 2017年6月30日 12月31日子公司 (a)
3,862,380,851 3,862,380,851减：减值准备
- -合计
3,862,380,851 3,862,380,851本公司不存在长期股权投资变现的重大限制。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (a)子公司
2018年 本期 2018年 本期计提 本期核算方法 投资成本 1月1日 增减变动 6月30日 持股比例 表决权比例 减值准备 减值准备 现金红利格林大华 成本法 1,273,930,851 1,273,930,851
-
1,273,930,851 100.00% 100.00% - - 50,000,000中德证券 成本法 667,000,000 667,000,000
-
667,000,000 66.70% 66.70% - - 66,700,000龙华启富 成本法 1,000,000,000 1,000,000,000
-
1,000,000,000 100.00% 100.00% - - 15,000,000山证国际金控 成本法 801,450,000 801,450,000
-
801,450,000 100.00% 100.00% - - -格林大华资本管理 成本法 120,000,000 120,000,000
-
120,000,000 100.00% 100.00% - - - 3,862,380,851 - 3,862,380,851 - -2017年 本年 2017年 本年计提 本年核算方法 投资成本 1月1日 增减变动 12月31日 持股比例 表决权比例 减值准备 减值准备 现金红利格林大华 成本法 1,273,930,851 1,183,930,851 90,000,000 1,273,930,851 100.00% 100.00% - - 50,000,000中德证券 成本法 667,000,000 667,000,000 - 667,000,000 66.70% 66.70% - - 66,700,000龙华启富 成本法 1,000,000,000 1,000,000,000 - 1,000,000,000 100.00% 100.00% - - -山证国际金控 成本法 801,450,000 382,050,000 419,400,000 801,450,000 100.00% 100.00% - - -格林大华资本管理 成本法 120,000,000 - 120,000,000 120,000,000 100.00% 100.00% - - - 3,232,980,851 629,400,000 3,862,380,851 - -
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 3 其他资产
2018年 2017年6月30日 12月31日其他应收款 539,586,713 656,328,923应收股利 65,000,000 -长期待摊费用 41,124,670 41,089,119预付款项 17,288,297 12,310,549其他 3,088,057 120,973合计 666,087,737 709,849,564 4 手续费及佣金净收入
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年手续费及佣金收入
经纪业务收入 219,117,109 247,823,723其中：证券经纪业务收入 219,117,109 247,823,723其中：代理买卖证券业务 209,232,236 237,740,388交易单元席位租赁 5,286,926 8,106,788代销金融产品业务 4,597,947 1,976,547投资银行业务收入 4,551,887 34,548,818其中：财务顾问业务 4,551,887 34,548,818资产管理业务收入 46,124,660 17,742,368基金管理业务收入 29,294,420 35,239,204投资咨询服务收入 1,454,500 719,009手续费及佣金收入小计 300,542,576 336,073,122 ---------------------- ----------------------手续费及佣金支出
经纪业务支出 (59,767,024) (65,184,407)其中：证券经纪业务支出 (59,767,024) (65,184,407)其中：代理买卖证券业务 (59,767,024) (65,184,407)资产管理业务支出 (15,685) (20,756)手续费及佣金支出小计 (59,782,709) (65,205,163) ---------------------- ----------------------手续费及佣金净收入 240,759,867 270,867,959
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 5 投资收益
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年金融工具投资收益
其中：持有期间取得的收益
415,668,555 328,511,177 -以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产
405,388,391 315,578,170 -可供出售金融资产
10,280,164 12,933,007其中：处置金融工具取得的收益
(35,595,726) 122,177,305 -以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产
3,043,993 41,014,456 -衍生金融工具 (26,274,905) (8,646,739) -可供出售金融资产
(12,364,814) 89,809,588小计
380,072,829 450,688,482成本法核算的长期股权投资收益 (b)
131,700,000 116,700,000合计
511,772,829 567,388,482 (a)截至2018年6月30日止6个月期间，本公司无联营企业和合营企业的投资收益(截至2017年6月30日止6个月期间：同)。
(b)截至2018年6月30日止6个月期间，本公司成本法核算的长期股权投资收益为收到子公司中德证券、格林大华以及龙华启富的分红，金额分别为人民币6,670万元、人民币5,000万元以及人民币1,500万元(截至2017年6月30日止 6个月期间：本公司成本法核算的长期股权投资收益为收到子公司中德证券和格林大华期货的分红，金额分别为人民币 6,670万元和人民币 5,000万元)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 6 业务及管理费
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年职工薪酬
226,283,696 254,815,586租赁费及物业费用
38,905,676 33,755,051无形资产及长期待摊费用摊销
18,481,626 17,436,876营销及管理费用 17,770,859 13,145,484办公及后勤事务费用
17,654,674 13,790,811固定资产折旧 16,919,353 12,158,324证券投资者保护基金
11,184,964 11,881,253系统运转及维护费 9,608,107 8,272,965资讯信息费及专业服务费
5,648,224 6,232,201其他 6,932,289 9,089,640合计
369,389,468 380,578,191
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 7 现金流量表补充资料
(1) 将净利润调节为经营活动现金流量
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年净利润 177,795,380 316,096,341加：资产减值损失
38,617,905 68,156,825固定资产折旧 16,919,353 12,158,324无形资产摊销
12,670,445 12,153,762长期待摊费用摊销 5,811,181 5,283,114处置固定资产、无形资产和
其他长期资产的损失 215,743 174,751未实现公允价值变动损益
(1,946,443) (45,555,404)融资活动利息支出 240,663,496 142,694,844汇兑(收益) /损失
(260,880) 596,616投资收益
(131,700,000) (116,700,000)递延所得税资产及负债变动
计入损益部分
6,311,184 18,952,476经营性应收项目增加
(5,144,745,996) (2,296,068,361)经营性应付项目的增加
4,601,931,465 3,295,206,100经营活动(使用) /产生的现金流量
净额
(177,717,167) 1,413,149,388 (2) 现金及现金等价物净变动情况
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年现金及现金等价物的期末余额
11,421,821,749 11,468,483,794减：现金及现金等价物的期初余额 (10,637,046,309) (12,478,353,091)现金及现金等价物净增加 /(减少)额
784,775,440 (1,009,869,297)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表 (3) 现金及现金等价物的构成
2018年 2017年6月30日 6月30日银行存款
9,319,336,597 9,341,874,952结算备付金
2,118,533,834 2,126,608,842小计
11,437,870,431 11,468,483,794减：使用受限的货币资金
(16,048,682) -期末可随时变现的现金及现金
等价物余额
11,421,821,749 11,468,483,794十七非经常性损益明细表
截至6月30日止6个月期间2018年 2017年非流动资产处置(损失) /收益
(302,923) 585,719计入当期损益的政府补助及税收返还
2,253,289 1,082,671除上述各项之外的其他营业外收支净额
(2,174,676) (904,466)小计 (224,310) 763,924所得税影响额
3,326 (193,326)少数股东权益影响额(税后)
- -合计 (220,984) 570,598非经常性损益明细表编制基础：
根据证监会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1号——非经常性损益 (2008)》的规定，非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系，以及虽与正常经营业务相关，但由于其性质特殊和偶发性，影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力作出正确判断的各项交易和事项产生的损益。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表十八净资产收益率及每股收益
本集团按照证监会颁布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》(2010年修订)以及会计准则相关规定计算的净资产收益率和每股收益如下：
截至6月30日止6个月期间
加权平均 每股收益
净资产收益率% 基本每股收益 稀释每股收益
2018年 2017年 2018年 2017年 2018年 2017年归属于母公司普通股股东 0.88% 1.92% 0.039 0.084 0.039 0.084扣除非经常性损益后归属
于母公司普通股股东 0.89% 1.92% 0.039 0.084 0.039 0.084基本每股收益以归属于母公司普通股股东的合并净利润除以本公司发行在外普通股的加权平均数计算。
稀释每股收益以根据稀释性潜在普通股调整后的归属于母公司普通股股东的合并净利润除以调整后的本公司发行在外普通股的加权平均数计算。截至 2018年 6月 30日止 6个月期间，本公司不存在具有稀释性的潜在普通股，因此，稀释每股收益等于基本每股收益(截至2017年6月30日止6个月期间：同)。
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表补充资料山西证券股份有限公司
截至2018年6月30日止6个月期间
财务报表补充资料
 重要财务报表科目重大变动情况分析
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表补充资料一、重要财务报表科目重大变动情况分析
1 资产负债表科目
于2018年6月30日合并资产负债表中，占资产总额5%以上且较上期间比较数据变动幅度大于30%的科目变动情况及变动原因分析列示如下：
2018年 2017年
6月30日 12月31日 增减比例 注释以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产 21,430,754,436 14,971,270,405 43.15% (1)拆入资金 5,190,000,000 3,800,000,000 36.58% (2)卖出回购金融资产款 15,222,494,576 11,108,347,214 37.04% (3) (1) 2018年 6月末以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产较 2017年12月末上升的主要原因为债券投资业务规模扩大。
(2)2018年6月末拆入资金较2017年12月末上升的主要原因为同业拆借规模扩大。
(3)2018年6月末卖出回购金融资产款较2017年12月末上升的主要原因为回购业务规模扩大。
2 利润表科目
截至 2018年 6月 30日止 6个月期间合并利润表中，占利润总额10%以上且截至2017年6月30日止6个月期间财务报表比较数据变动幅度大于30%的科目变动情况及变动原因分析列示如下：
截至6月30日止6个月期间 增减比例 注释2018年 2017年
手续费及佣金净收入 382,903,247 593,194,303 (35.45%) (1)利息净(支出) /收入 (49,507,463) 46,217,115 (207.12%) (2)其他业务收入 2,028,401,937 914,803,740 121.73% (3)资产减值损失 (56,522,113) (119,216,967) (52.59%) (4)其他业务成本 (2,127,152,212) (913,144,087) 132.95% (5)所得税费用 (34,676,144) (103,305,325) (66.43%) (6)
山西证券股份有限公司截至2018年6月30日止6个月期间财务报表补充资料 (1)截至 2018年 6月 30日止 6个月期间手续费及佣金净收入较截至 2017年 6月30日止6个月期间下降的主要原因是本期投资银行业务手续费及佣金净收入下降。
(2)截至2018年6月30日止6个月期间利息净收入较截至2017年6月30日止6个月期间下降的主要原因是本期债务融资规模增加导致利息支出增加。
(3)截至2018年6月30日止6个月期间其他业务收入截至2017年6月30日止6个月期间上升的主要原因是本期仓单业务收入增加。
(4)截至2018年6月30日止6个月期间资产减值损失较截至2017年6月30日止6个月期间下降的主要原因是本期对融出资金计提的减值损失减少。
(5)截至2018年6月30日止6个月期间其他业务成本截至2017年6月30日止6个月期间上升的主要原因是本期仓单业务成本增加。
(6)截至2018年6月30日止6个月期间所得税费用较截至2017年6月30日止6个月期间下降的主要原因是本期利润总额下降。