亚夏汽车股份有限公司
2016年度财务决算工作报告
亚夏汽车股份有限公司（以下简称“公司”）2016年财务报表已经华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具了标准无保留意见的《审计报告》会审字[2017]3071号，会计师的审计意见：公司的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了公司 2016年 12月 31日的合并及母公司财务状况以及 2016年度的合并及母公司经营成果和现金流量。
一、公司主要财务指标情况 单位：万元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|||2016年||2015年|本年比上年增减|2014年|
|营业收入（元）|656,090.30||522,076.87||25.67%|523,693.77|
|归属于上市公司股东的净利润|6,587.41||1,509.68||||
||||||336.34%|-5,636.24|
|（元）|||||||
|归属于上市公司股东的扣除非|||||||
|||3,220.45||-4,114.48|178.27%|-8,267.62|
|经常性损益的净利润（元）|||||||
|经营活动产生的现金流量净额|-4,685.44||18,968.62||||
||||||-124.70%|11,892.37|
|（元）|||||||
|基本每股收益（元/股）|0.16||0.04||300.00%|-0.21|
|稀释每股收益（元/股）|0.16||0.04||300.00%|-0.21|
|加权平均净资产收益率||4.38%||1.85%|2.53%|-6.72%|
||||||本年末比上年末增||
|||2016年末||2015年末||2014年末|
||||||减||
|总资产（元）|424,775.62||366,710.90||15.83%|340,851.06|
|归属于上市公司股东的净资产|186,139.64||82,183.61||||
||||||126.49%|80,637.20|
|（元）|||||||

2016年，公司实现营业收入65.61亿元，实现归属于母公司股东的净利润为6,587.41万元，分别较上年同期增长25.67%、336.34%；其中：整车销售全年实现新车销售 52,628辆，较上年上升34.75%，整车销售收入实现59.07亿元；维修及配件4.03亿元，驾驶员培训0.74亿元，经纪及咨询服务0.92亿元，汽车金融0.22亿元，分别较上年同期增长26.86%、4.67%、-0.62%、102.53%、35.13%，较好地完成了各项经营指标。
二、财务状况、经营成果和现金流量情况分析
（一）、营业收入构成 单位：万元
|||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|
|||2016年|||2015年|||
||||||||同比增减|
|||金额|占营业收入比重||金额|占营业收入比重||
|营业收入合计|656,090.30||100%|522,076.87||100%|25.67%|
|商品流通||631,018.97|96.18%||504,163.43|96.57%|25.16%|
|服务||18,806.42|2.87%||13,623.77|2.61%|38.04%|
|其他||6,264.91|0.95%||4,289.67|0.82%|46.05%|
|汽车销售||590,729.45|90.04%||465,670.44|89.20%|26.86%|
|维修及配件||40,289.52|6.14%||38,492.99|7.37%|4.67%|
|驾驶员培训||7,428.91|1.13%||7,474.94|1.43%|-0.62%|
|经纪及咨询服务||9,221.23|1.41%||4,553.11|0.87%|102.53%|
|汽车金融||2,156.28|0.33%||1,595.72|0.31%|35.13%|
|其他||6,264.91|0.95%||4,289.67|0.82%|46.05%|
|合肥区域||90,540.71|13.80%||71,919.79|13.78%|25.89%|
|巢湖区域||20,681.79|3.15%||20,673.18|3.96%|0.04%|
|芜湖区域||285,955.80|43.58%||229,203.03|43.90%|24.76%|
|宣城区域||190,933.26|29.10%||145,238.04|27.82%|31.46%|
|黄山区域||40,261.63|6.14%||32,150.59|6.16%|25.23%|
|滁州区域||16,638.38|2.54%||10,665.15|2.04%|56.01%|
|皖北区域||11,078.73|1.69%||12,227.09|2.34%|-9.39%|

报告期内，各项收入（除驾培收入以外）均呈现增长态势，其中保险经纪业务增长增长最为显著，较上年同期增长达102.53%；区域业务增长最为明显的为滁州区域，增长比例达56.01%。
（二）、主要资产变动情况 单位：万元
||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|||2016年末|||2015年末||||
||||||||比重增||
||||占总资产|||占总资产||重大变动说明|
|||金额|||金额||减||
||||比例|||比例|||
||85,550.98|||65,758.18||||期末余额较期初增长30.10%，主因|
|货币资金|||20.14%|||17.93%|2.21%||
|||||||||系本期非公开增发募集资金所致|
||4,428.29|||2,040.32||||主因系期末已办理汽车消贷款尚未|
|应收账款|||1.04%|||0.56%|0.49%||
|||||||||到账的金额较期初大幅增长所致|
||6,080.59|||3,555.83||||主要系本期部分子公司将自有的房|
|投资性房地产|||1.43%|||0.97%|0.46%||
|||||||||地产对外出租所致|
|可供出售金融||||||||新增对上海阑途和上海最会保的投|
|||18,600.00|4.38%||0.00||4.38%||
|资产||||||||资款|
|长期应收款||||||||主要原因系公司本期汽车融资租赁|
|||15,920.55|3.75%||7,866.62|2.15%|1.60%||
|||||||||业务开展较好，业务规模扩大所致|

||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|预付款项|42,984.22|10.12%|32,958.57|8.99%|1.13%|主原是预付厂家车款增加所致|
|其他非流动资|||||||
||3,639.23|0.86%|524.60|0.14%|0.71%|系对宁国农商行的股权投资所致|
|产|||||||
|一年内到期的||||||系一年内到期的长期应收款重分类所致|
||5,766.25|1.36%|2,322.60|0.63%|0.72%||
|非流动资产|||||||

（三）、主要负债变动情况
|||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
||||2016年（万元|||||||
||项 目||||2015年（万元）||同比增减||主要变动原因|
||||）|||||||
|短期借款||92,319.61||120,915.02||-23.65%||主要系定向增发从而减少短期借款所致||
|应付票据||101,075.09||110,750.34||-8.74%||||
|应交税费||4,133.93||2,678.70||54.33%||主要系期末应交增值税及企业所得税增加所致||
|应付职工薪酬||757.48||339.67||123.00%||主要系年末计提尚未发放的奖金增加所致||
|递延收益||10,191.29||10,464.27||-2.61%||||

（四）、现金流量情况 单位：万元
|||||
|-|-|-|-|
|项目|2016年|2015年|同比增减|
|经营活动现金流入小计|770,072.86|619,245.03|24.36%|
|经营活动现金流出小计|774,758.30|600,276.41|29.07%|
|经营活动产生的现金流量净额|-4,685.44|18,968.62|-124.70%|
|投资活动现金流入小计|6,496.23|14,004.14|-53.61%|
|投资活动现金流出小计|31,017.05|23,697.36|30.89%|
|投资活动产生的现金流量净额|-24,520.83|-9,693.22|152.97%|
|筹资活动现金流入小计|461,807.87|316,192.78|46.05%|
|筹资活动现金流出小计|408,304.75|326,648.39|25.00%|
|筹资活动产生的现金流量净额|53,503.12|-10,455.61|611.72%|
|现金及现金等价物净增加额|24,296.86|-1,180.21|2158.69%|

现金流量增减变动的主要原因分析:
1、经营活动产生的现金流量净额较同期下降，主要系购买商品、接受劳务支付的现金增加，应付票据减少，厂家预付账款增加所致。
2、投资活动产生的现金流量净额较同期减少，主要系投资规模（如对途虎项目投资1亿元，上海最会保投资8600万元）较上年增加，以及处置子公司的股权、无形资产、固定资产减少所致。
3、筹资活动产生的现金流量净额较同期上升，主要系非公开发行股票及利息支出减少所致。
三、其他财务指标
|||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|
||指 标||2016年||2015年||同比增减|
|资产负债率（合并报表）||55.49%||76.74%||-21.25%||
|流动比率||1.02||0.74||0.28||
|速动比率||||0.45||0.24||
||||0.69|||||
|利息保障倍数||||1.34||1.07||
||||2.78|||||
|总资产周转率||1.66||1.48||0.18||
|流动资产周转率||3.13||2.83||0.30||
|存货周转率（次）||8.77||6.64||2.13||

1、资产负债率较上年下降21.25%，主要原因系公司在报告期内完成10亿元的定向增发所致。
2、公司流动比率、速动比率、利息保障倍数、总资产周转率、流动资产周转率及存货周转率与上年同期相比均有所改善，主要原因系报告期内一方面是资本金实力增强，另一方面公司运营能力增强，营业收入增加所致。
综上，2016年度公司各项经营管理指标明显改善，资本金大幅提升，资产负债率大幅下降，公司盈利能力、偿债能力、持续经营能力不断提升，财务风险可控，具有较好的营运能力和成长性。
现提请董事会审议。
亚夏汽车股份有限公司董事会二〇一七年四月十二日