西安蓝晓科技新材料股份有限公司
2015年度财务决算报告
一、2015年度公司财务报表的审计情况
1、公司2015年财务报表已经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，出具了天健审〔2016〕2328号意见的审计报告。审计意见为：“蓝晓科技公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了蓝晓科技公司2015年12月31日的合并及母公司财务状况，以及2015年度的合并及母公司经营成果和现金流量。”
2、主要财务数据和指标：
单位：万元
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|项 目|2015 年|2014年|同比增长（%）|
|营业收入|29,537.34|28,603.80|3.26%|
|利润总额|5,848.48|6,926.52|-15.56%|
|归属于母公司所有者的净利润|5,085.36|5,970.35|-14.82%|
|资产总额|80,885.05|47,657.85|69.72%|
|负债总额|12,891.61|9,210.20|39.97%|
|所有者权益|67,993.45|38,447.65|76.85%|
|经营活动产生的现金流量净额|2,484.94|2,654.63|-6.39%|
|每股净资产（元）|8.50|6.41|32.64%|
|每股收益（元）|0.73|1.00|-27.00%|
|加权平均净资产收益率（%）|9.60%|16.57%|-6.97%|
|每股经营活动产生的现金流量净额（元）|0.31|0.44|-29.79%|

二、财务状况、经营成果和现金流量情况分析
1、资产负债情况
单位:万元
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|项目|2015年|2014年|同比增长(%)|
|资产总额|80,885.05|47,657.85|69.72%|
|货币资金|19,459.55|14,775.95|31.70%|
|应收票据|3,006.06|2,021.37|48.71%|
|应收账款|11,066.07|10,847.95|2.01%|

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|项目|2015年|2014年|同比增长(%)|
|存货|10,161.31|8,995.19|12.96%|
|其他流动资产|15,600.00|5.23|297933.10%|
|固定资产|4,793.66|3,930.91|21.95%|
|在建工程|8,751.71|2,845.74|207.54%|
|无形资产|3,418.56|2,764.79|23.65%|
|递延所得税资产|325.14|215.83|50.65%|
|其他非流动资产|4,000.00|942.16|324.56%|

2015年公司总资产增长69.72%,具体情况如下：
(1)货币资金较上期末增长31.70%，主要为2015年公司完成IPO上市，募集资金尚未完全投入使用，导致期末公司货币资金余额增加；
(2)应收票据较上期末增长48.71%，主要为公司收到银行承兑汇票增加；
(3)应收账款占比较高，主要系公司与主要客户保持着长期的合作关系，客户的信誉整体较好，部分客户回款周期较长；
（4）存货较上期末增加了12.96%,主要集中在产成品和在产品，其中产成品主要是公司结合订单、用户需求特点和公司生产工艺流程特点，对树脂产品进行合理备货；在产品主要是系统工程类项目已发生尚未结转的项目成本；
(5)其他流动资产较上期末增长297933.10%，主要是为了有效利用暂时闲置货币资金，为保证资金收益，公司进行委托理财安排；
（6）固定资产较上期末增长了21.95%，主要系公司将已满足使用条件的在建工程转入固定资产；
（7）在建工程较上期末增长了207.54%，公司加快了募投项目的投资进度，以及总部基地建设投资；
（8）无形资产较上期末增长了23.65%，主要为公司位于泾渭十路的土地使用性质变更，公司取得新的土地证新增出让金；
（9）递延所得税资产较上期末增长了50.65%，主要系公司贵铝项目尚未结转的项目成本按照谨慎性原则，计提了资产减值；
（10）其他非流动资产较上期末增长了324.56%，主要系为满足新材料产业园区建设，公司支付了土地出让金预付款。
单位:万元
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|项目|2015年|2014年|同比增长(%)|
|负债总额|12,891.61|9,210.20|39.97%|
|应付账款|6,112.63|3,381.40|80.77%|
|预收账款|4,039.04|2,937.30|37.51%|
|应付职工薪酬|152.59|2.15|6997.21%|
|应交税费|2,058.34|2,742.97|-24.96%|
|其他应付款|379.00|146.38|158.92%|

2015年公司总负债增长39.97%，具体情况如下:
(1)应付账款较上期末增长80.77%，主要为项目建设增加，由于结算周期较长形成部分尚待支付的款项；
(2)预收账款较上期末增长37.51%，主要是由于系统装置类项目尚未验收，公司收到客户支付项目预付款；
（3）应付职工薪酬较上期末增长6997.21%，主要系年底待发的员工薪酬；
（4）应交税费较上期末下降24.96%，主要为应缴增值税和所得税减少；
(5)其他应付款较上期末增长158.92%，主要为基建项目招标过程中收到合作方的投标保证金。
2、股东权益情况
单位：万元
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|项目|期初数|本期增加|本期减少|期末数|
|股本|6,000.00|2000.00|0|8,000.00|
|资本公积|14,755.42|23,532.87|0|38,288.29|
|盈余公积|2,000.14|506.34|0|2,506.48|
|未分配利润|15,692.09|4,579.02|1,072.43|19,198.68|
|股东权益|38,447.65|30,618.23|1,072.43|67,993.45|

(1)期末股本增加了2000万元，主要为公司完成首发上市，公开发行股份2000万股；
（2）期末资本公积增长 23532.87万元，主要为首发上市发行过程中的股本溢价；
（3）期末盈余公积增加506.34万元，主要为报告期公司实现盈利，提取法
定盈余公积金；
(4)期末未分配利润增加3,506.59万元，主要为报告期公司实现盈利，新增
可供分配利润 4,579.02万元，同时报告期支付上年度的现金分红，减少未分配利润1,072.43万元。
3、经营情况
报告期内，公司实现营业收入2.95亿元，同比上升3.26%；实际发生营业成本1.87亿元，同比上升6.20%；实现营业利润5,534.72万元，同比下降18.12%；
实现利润总额5,848.48万元，同比下降15.56%；实现净利润5,083.36万元，同比下降14.82%；主要是受到经济环境的影响，产品下游应用领域的需求波动，公司收入增长幅度较低，产品结构变动导致产品毛利率总体下降了 1.75个百分点，同时销售费用和管理费用同比分别上升了41.55%和25.70%。
单位：万元
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|项目|2015年|2014年|增长额|同比增长(%)|
|管理费用|3,697.15|2,941.27|755.89|25.70%|
|销售费用|1,552.56|1,096.80|455.76|41.55%|
|财务费用|-375.81|-227.59|-148.22|-65.13%|
|资产减值损失|549.87|331.07|218.80|66.09%|
|营业外收入|405.84|190.89|214.95|112.61%|
|营业外支出|92.07|23.77|68.30|287.31%|

(1)管理费用较上年同期增长25.70%，主要为研发经费支出增加，同时员工薪酬水平也有一定幅度的上涨；
(2)销售费用较上年同期增长41.55%，主要为运输费用增加，同时销售人员的薪酬水平也有一定幅度的提高；
(3)财务费用较上年同期减少65.13%，主要为报告期汇率波动，公司的外汇资产的汇兑损益变动；
(4)资产减值损失较上年同期增加66.09%，主要为报告期公司计提贵铝项目待摊项目成本的资产减值；
(5)营业外收入较上年同期增长112.61%，主要为报告期公司取得政府补贴资金增加；
(6)营业外支出较上年同期增长287.31%，主要为报告期公司处置固定资产发生的损失。
4、现金流量分析
单位：万元
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|项目|2015年|2014年|增长额|同比增长(%)|
|一、经营活动产生的净现金流量|2,484.94|2,654.63|-169.68|-6.39%|
|二、投资活动产生的净现金流量|-22,549.57|-1,352.91|-21,196.67|1566.75%|
|三、筹资活动产生的净现金流量|24,159.74|-918.50|25,078.24|2730.35%|

(1)经营活动产生的净现金流量同比下降6.39%，主要为报告期内公司收到货款与收入变动幅度基本持平，但是经营性现金流出增幅高于收入的变动幅度；
(2)投资活动产生的净现金流量同比增长1566.75%，主要为报告期公司利用闲置资金进行理财管理，同时募集资金到位后加快了项目建设的支出；
(3)筹资活动产生的净现金流量同比增长2730.35%，主要为公司首发上市募集资金到位。
5、主要财务指标
(1)偿债能力指标
资产负债率为15.94%，流动比率为4.68，速动比率为3.88；2014年资产负债率为19.33%，流动比率为4.01，速动比率为3.04。公司的总体财务状况良好,偿债能力较强。
(2)营运能力指标
应收账款周转率为2.38次，存货周转率为 1.95次；2014年应收账款周转率为2.41次，存货周转率为2.39次。应收账款和存货的周转率均下降，表明这两项资产的运营效率降低。
(3)现金流量指标
每股经营活动现金净流量为0.31元，2014年为0.44元。
西安蓝晓科技新材料股份有限公司董事会二〇一六年四月二十五日