证券代码：000936 证券简称：华西股份 公告编号：2016-008江苏华西村股份有限公司
2015年度财务决算报告
本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
公司2015年度财务报告的编制基础是以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》和具体会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定编制。公司编制的2015年12月31日的合并及母公司资产负债表、2015年度的合并及母公司利润表、合并及母公司股东权益变动表和 2015年度合并及母公司现金流量表以及财务报表附注，已经天衡会计师事务所审计，出具了标准无保留意见审计报告，认为上述财务报表在所有重大方面公允地反映了本公司 2015年 12月 31日的财务状况及2015度的经营成果和现金流量情况。
按照《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制应用指引》以及《企业内部控制评价指引》的要求,天衡会计师事务所对公司 2015年 12月 31日的财务报告内部控制的有效性进行了审计，认为公司已按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。
一、盈利能力情况
2015年度公司共实现营业收入 201,295.41万元，较上年度下降了2.58%；
实现营业利润 11,137.68万元，较上年度增加了51.84%；实现归属于母公司所有者净利润8,580.33万元，较上年度增加了52.38%；经营活动产生的现金流量净额为9,902.76万元，较上年度增加了154.06%；每股收益0.11元，较上年度增加了37.50%；每股净资产 3.11元，较年初增加了5.42%；实现加权平均净资产收益率3.53%，较上年度增加了0.46百分点。本年度效益较去年同期增长的
主要原因:（1）化纤产品实现的盈利较去年同期增加；（2）本年收到的现金分红款较去年同期增加；（3）本年的财务费用较去年同期减少。
2015年公司主营产品涤纶短纤维销售量为 277,752吨，较上年度增加了14.61%，生产量 281,280吨，较上年度增加了17.1%，库存量为 17,735吨，较年初增加了24.83%，涤纶短纤维销售收入 17.51亿元，较上年减少了10.10%，涤纶短纤维毛利率为6.4%，较上年度增加了 2.2个百分点，主要是受国际原油价格下跌的影响，公司主要原材料价格降价幅度较大，成本单价下降了23.35%，而销售单价的降幅较成本降幅小，仅为21.56%。
2015年实现投资收益及浮动收益5,000.48万元，占利润总额的44.14%。其中：（1）收到江苏银行股份有限公司的分红款 1,990.47万元，江苏华西集团财务有限公司的分红款 280.00万元，华泰证券股份有限公司的分红款 1,527.50万元，东海证券股份有限公司的分红款 600.00万元，收到参股公司的分红款合计4,397.97万元；（2）投资银行理财产品产生收益187.59万元；（3）投资股票、基金等金融产品取得收益 447.61万元；（4）联营企业云南屏边华西村矿业有限公司等单位按权益法核算本期确认的亏损为62.10万元。（5）公允价值变动收益29.41万元。
2015年三项费用总额为 9181.60万元，较上年同期增长了14.95%，主要来自管理费用的增长，本年管理费用4,874.37万元，较上年同期增长了111.58%，增长的主要原因是一村资本、上海毅扬、前海同威等新增合并主体发生的费用增加。本年销售费用 2,667.26万元，较上年同期增长了10.4%；本年财务费用 1,639.97万元，较上年同期下降了49.81%，减少的主要原因：（1）银行基准利率的下降；（2）人民币汇率贬值产生的汇兑收益增加。
2015年计提资产减值损失1849.64万元，较上年度增加了231.93%，系对存货计提的减值损失增加，本年计提存货减值损失 1,866.94万元，计提原因是：公司为提升化工码头公司的仓储业务规模，扭转业绩下滑的不利局面，依托仓储业务开展了化工品贸易业务，但受制于宏观环境不佳的影响，本年度部分化工品出现了单边下跌的走势，公司相应对此块存货计提了减值损失。
二、资产负债权益情况
2015年期末本公司资产总额为38.98亿元，较期初增加了12.07%，负债总
额为 9.64亿元，较期初减少了13.60%，归属于母公司所有者的净资产为 27.57亿元，较期初增加25.03%，资产负债率24.72%，较期初减少了7.35个百分点。
主要资产负债权益项目变动情况如下：
单位：万元
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|项目|期末||年初||增减幅度|
||金额|占资产总额比例|金额|占资产总额比例||
|货币资金|43,513.41|11.16%|40,290.71|11.58%|8.00%|
|以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产|1,900.95|0.49%|736.34|0.21%|158.16%|
|应收账款|16,252.62|4.17%|17,469.04|5.02%|-6.96%|
|预付款项|9,986.77|2.56%|8,510.89|2.45%|17.34%|
|其他应收款|172.85|0.04%|58.09|0.02%|197.55%|
|存货|41,336.49|10.60%|47,660.71|13.70%|-13.27%|
|其他流动资产|39,602.37|10.16%|3,805.65|1.09%|940.62%|
|可供出售金融资产|166,807.67|42.79%|150,137.56|43.17%|11.10%|
|长期股权投资|5,952.31|1.53%|2,418.90|0.70%|146.07%|
|固定资产|35,652.04|9.15%|41,996.50|12.07%|-15.11%|
|商誉|699.16|0.18%|206.49|0.06%|238.60%|
|短期借款|51,000.00|13.08%|48,000.00|13.80%|6.25%|
|应付票据|10,000.00|2.57%|22,000.00|6.33%|-54.55%|
|应付账款|16,223.04|4.16%|19,388.63|5.57%|-16.33%|
|应付职工薪酬|882.07|0.23%|380.46|0.11%|131.84%|
|应交税费|789.37|0.20%|404.54|0.12%|95.13%|
|其他流动负债|454.60|0.12%|-|0.00%||
|股本|88,601.29|22.73%|74,801.29|21.51%|18.45%|
|资本公积|50,161.65|12.87%|4,886.00|1.40%|926.64%|
|其他综合收益|43,740.28|11.22%|54,717.74|15.73%|-20.06%|
|未分配利润|80,974.71|20.77%|74,484.04|21.41%|8.71%|

归属于母公司所
275,689.89 70.72% 220,507.42 63.40% 25.03%有者权益合计
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|资产总额|389,815.43|347,817.28|12.07%|

重大变动情况说明：
（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期末余额比年初余额增加了158.16%，主要原因是期末持有的基金、股票等金融资产增加。
（2）其应收款期末余额比年初余额增加了197.55%，主要原因是租赁办公房的押金增加。
（3）其他流动资产期末余额比年初余额增加了940.62%，主要原因是：（1）期末持有的理财产品增加；（2）期末留抵的增值税款增加。
（4）长期股权投资期末余额比年初余额增加了146.07%，系本期新增联营企业（上海纵慧光电科技有限公司、大唐同威投资管理（深圳）有限公司、绵阳威盛股权投资基金管理有限公司）的投资款增加。
（5）可供出售金融资产期末余额比年初余额增加了11.10%，本期投资设立上海华毓投资中心等可供出售金融资产项目的投资款增加。
（6）商誉期末余额比年初余额增加了238.60%，系本期新增非同一控制下企业（上海毅扬投资管理有限公司、深圳前海同威资本有限公司）合并形成的长期股权投资差额。
（7）应付票据期末余额比年初余额减少了54.55%，主要原因是本期减少了对票据结算方式的采用。
（8）应付职工薪酬期末余额比年初余额增加了131.84%，主要原因是本期新增合并单位应付的职工薪酬款增加。
（9）应交税费期末余额比年初余额增加了95.13%，主要原因期末应交的企业所得税增加。
（10）其他流动负债期末余额比年初余额增加了 454.60万元，系毅扬一村量化对冲1号证券投资基金应付的其他基金持有人权益。
（11）资本公积期末余额比年初余额增加了926.64%，主要原因是非公开发行股票产生的资本溢价增加。
三、现金流量情况
经营活动产生的现金流量净额9,902.76万元，较上年同期增加了154.06%，主要是主要原因是：（1）期末存货余额较年初减少，本期购买商品支付的现金较去年同期减少；（2）期末应收票据、应收账款余额较年初减少，本期销售商品收到的现金较上年同期增加。
投资活动产生的现金流量净额-65,677.81万元，较上年同期减少了2694.14%，主要原因是：（1）本期购买的银行理财产品增加；（2）本期投资设立上海华毓投资中心等可供出售金融资产项目的投资款增加；（3）本期投资上海纵慧光电科技有限公司等单位的长期股权投资款增加。
筹资活动产生的现金流量净额58,206.45万元，较上年同期增加了1088.51%，主要原因是本期非公开发行股票取得现金增加。
2015年度公司实现的净利润为9,531.84万元，经营活动产生的现金流量净额为9,902.76万元，产生的差异主要系：(1)公司提取的折旧、资产减值准备等项目计9,086.77万元，影响收益但并没有造成现金的实际流出；(2)财务费用中有利息支出等项目计1,920.31万元，影响收益但属于筹资活动的支出。(3)本期投资收益及公允价值变动收益计5,000.48万元，影响收益但属于投资活动的现金收入。(4)存货期末较期初减少了4,457.28万元，递延所得税资产增加55.13万元，递延所得税负债增加186.50万元，经营性应收项目期末较期初减少了6,926.96万元，经营性应付项目期末较期初减少了17,105.78万元，此类资产的账面变化不直接影响收益，但影响现金流量，本期共增加了5,590.17万元的现金流出。
四、主要子公司情况
单位：万元
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|单位名称|实收资本|持股比例|资产总额|负债总额|所有者权益|营业收入|净利润|
|江阴华西化工码头有限公司|2600美元|75%|67,971.70|1,277.07|66,694.63|8,865.24|3,579.09|
|江阴华西村化纤贸易有限公司|800|100%|856.73|1.47|855.26|21,642.91|13.94|

江阴华西
村投资有 10000100% 16,832.61 7,000.59 9,832.02 - -53.63限公司
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|一村资本有限公司|50000|100%|50,226.41|257.00|49,969.41|352.91|-42.21|
|一村资产管理有限公司|10000|100%|11,157.08|1,158.32|9,998.76|-|-1.24|
|上海毅扬投资管理有限公司|1000|85%|2,192.76|324.15|1,868.61|725.40|122.55|
|深圳前海同威资本有限公司|9333|94.64%|11,080.68|64.73|11,015.95|-|-38.87|
|青岛同威资本管理有限公司|500|55%|500.00|-|500.00|-|-|
|毅扬一村量化对冲1号证券投资基金|2000|77.50%|2026.64|6.21|2,020.43|0|20.43|

（注：上述数据系各子公司个别报表的数据）
2015年度纳入合并范围的子公司共8户，结构化会计主体1户，其中一村资本有限公司、一村资产管理有限公司、青岛同威资本管理有限公司、毅扬一村量化对冲1号证券投资基金是本年新设立的企业，上海毅扬投资管理有限公司、深圳前海同威资本有限公司是本年新收购的企业。
江阴华西化工码头有限公司近年来，由于受到长三角地区严格环保要求的影响，化工企业进行产业转移，加之宏观环境不佳，周边同质化的竞争，经营受到一定的影响，面对这种情况，公司积极应对，采取针对性的措施，止住了营业额效益双双下滑的局面，2015年实现营业收入实现8,865.24万元，较上年同期增长了2.92%，实现利润总额4,794.96万元，微跌了1.86%，净利润3,579.09万元，受税收优惠期满的影响，下降了12.34%。
五、其他主要财务指标
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|财务指标|2015年|2014年|增减幅度|
|净利润率|4.74%|3.22%|1.52%|
|加权平均净资产收益率|3.53%|3.07%|0.46%|
|加权平均净资产收益率（扣除非经常性损益）|3.47%|2.97%|0.50%|
|流动比率|2.16|1.60|0.56|
|速动比率|1.66|1.10|0.56|
|资产负债率|24.72%|32.07%|-7.35%|
|应收账款周转次数|11.10|15.45|-4.35|
|存货周转次数|4.04|5.41|-1.37|
|总资产周转次数|0.55|0.65|-0.10|

本年度公司密切跟踪化纤市场的变化，灵活确定采购时点，在国际原油价格下跌的影响下，原材料价格降价幅度相比产成品的降价幅度要大，毛利率有较大提升。同时公司继续大力拓展国际市场，外销比重也进一步提升，另一方面不断强化管理，降本节支，降低单位生产成本，通过上述举措，本期化纤产品盈利改善，净利润率、加权平均净资产收益率等财务指标与上年相比有所回升。本年度公司通过非公开发行股票筹措资本金，流动比率、速动比率好转，公司总体财务状况良好。
六、其他事项
1、截止2015年12月31日，公司没有发生为控股股东及其下属企业提供非经营性资金的情形，不存在非经营性资金占用问题。
2、2015年，公司除了为控股子公司江阴华西化工码头有限公司申请5万吨甲醇交割库提供的担保延续到本报告期且实际担保金额为零元外，公司无其他对外担保事项发生，也不存在以前发生并延续到报告期的其他对外担保事项。
3、2015年，公司无会计变更、会计估计、会计差错更正事项。