河南通达电缆股份有限公司
关于非公开发行股票会后事项的专项说明
中国证券监督管理委员会：
河南通达电缆股份有限公司（以下简称“通达股份”、“公司”或“发行人”）非公开发行A股股票（以下简称“本次发行”）申请已于 2017年7月25日获得贵会发行审核委员会审核通过。
根据《关于加强对通过发审会的拟发行证券的公司会后事项监管的通知》（证监发行字[2002]15号）、《关于已通过发审会拟发行证券的公司会后事项监管及封卷工作的操作规程》（股票发行审核标准备忘录第 5号）和《关于再融资公司会后事项相关要求的通知》（发行监管函[2008]257号）的有关规定，公司逐条进行了专项自查，具体如下：
一、2017年半年度业绩下滑的情况说明
1、公司2017年半年度业绩下滑具体情况
公司2017年半年度主要财务数据及同期比较数据具体如下：
单位：万元
|||||
|-|-|-|-|
|项目|2017年1-6月|2016年1-6月|同比变动|
|营业收入|72,982.67|64,922.97|12.41%|
|营业成本|66,788.81|55,145.88|21.11%|
|营业利润|1,127.53|3,778.95|-70.16%|
|利润总额|1,143.68|4,979.62|-77.03%|
|净利润|963.16|4,370.83|-77.96%|
|归属于母公司所有者的净利润|895.23|4,325.94|-79.31%|
|归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润|672.38|3,275.75|-79.47%|

2016年半年度与2017年半年度，公司按照产品分部的营业收入及毛利情况如下表所示：
单位：万元、%
||||||
|-|-|-|-|-|
|项目|2017年1-6月||2016年1-6月||
||收入金额|比例|收入金额|比例|
|钢芯铝绞线系列|30,666.42|46.40|28,086.83|52.23|
|铝合金绞线系列|2,906.44|4.40|4,431.96|8.24|
|铝包钢绞线系列|8,177.97|12.37|5,135.90|9.55|
|接触线和承力索系列|11,309.13|17.11|4,037.92|7.51|
|架空绝缘电缆系列|8,549.18|12.94|9,893.96|18.40|
|铝绞线、布电线等系列|3,226.46|4.88|1,236.42|2.30|
|航空、医疗零部件|1,251.08|1.89|956.52|1.77|
|合计|66,086.68|100.00|53,779.50|100.00|
|项目|2017年1-6月||2016年1-6月||
||毛利|毛利率|毛利|毛利率|
|钢芯铝绞线系列|3,285.07|10.71|4,700.81|16.74|
|铝合金绞线系列|354.02|12.18|688.41|15.53|
|铝包钢绞线系列|700.84|8.57|1,139.05|22.18|
|接触线和承力索系列|-931.98|-8.24|738.05|18.28|
|架空绝缘电缆系列|1,132.41|13.25|1,287.46|13.01|
|铝绞线、布电线等系列|292.65|9.07|166.13|13.44|
|航空、医疗零部件|834.39|66.69|642.45|67.17|
|合计|5,667.41|8.58|9,362.36|17.41|

公司所处电缆行业具有“料重工轻”的特点，产品成本构成主要以原材料为主，最近三年原材料成本占生产成本的比重均在96%以上。公司招投标报价采取“原材料成本＋生产加工费”的报价模式，中标后产品从生产到交货存在一定的期限（一般为 3-6个月，个别订单甚至超过 1年），由于原材料价格波动，导致中标时铝材的价格与交货时的价格存在差异，该部分差异的成本由公司自行承担，进而影响公司产品的毛利率和经营业绩。2017年半年度，公司主要产品原材料铝、铜价格上涨幅度较大，而公司产品销售执行的为前期签订的低价合同，因此导致公司2017年1-6月的主要线缆产品毛利率水平较上年同期明显下降。
2、发审会后经营业绩变化情况，或者其他重大不利变化，在发审会前是否可以合理预计，发审会前是否已经充分提示风险
公司经营业绩与公司电线电缆类产品主要原材料铜、铝的价格波动密切相关。2017年上半年，铝、铜价格上涨幅度较大跌，导致公司 2017年 1-6月的主
要线缆产品毛利率水平较上年同期明显下降，公司业绩同比出现较大幅度下滑。
原材料价格波动风险已经在本次发行申报材料中保荐机构关于通达股份的
《尽职调查报告》之“第十章风险因素及其他重要事项/一、风险因素/（二）经营风险”中进行了说明，并在2017年6月18日公告的《非公开发行股票预案（修订稿）》之“第六节本次股票发行相关的风险说明”进行了披露。相关风险披露具体如下：
“1、原材料价格波动的风险
发行人所处电缆行业具有“料重工轻”的特点，产品成本构成主要以原材料为主，最近三年原材料成本占生产成本的比重均在96%以上。发行人产品生产所需的主要原材料为铝材和铜材等，受供求状况及投机等因素的影响，上述原材料价格会经常性波动，从而对发行人的成本管理和销售定价造成一定影响。
发行人招投标报价采取“原材料成本＋生产加工费”的报价模式，中标后产品从生产到交货存在一定的期限（一般为 3-6个月，个别订单甚至超过 1年），由于原材料价格波动，导致中标时铝材的价格与交货时的价格存在差异，该部分差异的成本由公司自行承担，进而影响公司产品的毛利率和经营业绩。
近几年来，为满足公司的生产需求，发行人采用了一种较为均衡的采购模式，同时委派专业人员跟踪国内外铝和铜等大宗有色金属价格走势，运用期货套期保值以及技术革新、工艺改进等多种手段，降低原材料价格波动对公司经营的影响，对公司综合毛利率的稳定起到了积极作用。但如果未来出现主要原材料价格剧烈波动或原材料采购成本管理不利等情况，发行人将面临较大的成本风险，上述主要原材料价格的波动仍将对发行人的稳定经营和盈利能力造成不利影响。”
3、发审会后经营业绩变动的影响因素，或者其他重大不利变化，是否将对公司当年及以后年度经营产生重大不利影响
截至本说明公告日，公司经营状况稳定，根据年度经营计划稳步推进各项工作任务。2017年1-6月，公司实现收入72,982.67万元，同比增长12.41%。
公司 2017年度半年度业绩下滑幅度较大主要是受原材料铝铜价格上涨幅度较大所致。铝铜原材料价格方面，受市场供求关系的影响，目前继续处于上升周期，但长期来看由于铝铜等大宗金属属于周期性行业，价格周期性的涨跌属于行业正常现象。同时，公司也采取了诸如委派专业人员跟踪国内外铝和铜等大宗有色金属价格走势，运用期货套期保值以及技术革新、工艺改进等多种手段，降低原材料价格波动对公司经营的影响。
综上，公司目前经营状况较为稳定，造成 2017年半年度业绩下滑的相关因素不会对公司当年及以后年度经营产生重大不利影响。
4、经营业绩变动情况，或者其他重大不利变化，是否对本次募投项目产生重大不利影响
本次非公开发行股票募集资金总额不超过 90,716.57万元，扣除发行费用后拟投资以下项目：
|||||
|-|-|-|-|
|序号|项目名称|投资总额（万元）|利用募集资金量（万元）|
|1|轨道交通及高端制造特种线缆项目|28,489.60|28,489.60|
|2|航空零部件制造基地建设项目|62,226.97|62,226.97|
|合 计||90,716.57|90,716.57|

公司本次募集资金拟投资的轨道交通及高端制造特种线缆项目，主要原材料为铝材和铜材。截至本说明公告之日，该项目尚未开始建设，待募集资金到位后，开始投资建设，建设期为1年，投产期为2年，投产第3年完全达产。因此短期内铝、铜价格的上涨对其不构成重大不利影响。
公司本次募集资金拟投资的航空零部件制造基地建设项目，主要生产模式为国内航空零部件行业一般采用的来料加工模式，加工所需原材料铝合金、钛合金及不锈钢等主要由客户提供。公司营业成本构成主要为生产工人工资、厂房和设备的折旧及能源及制造费用。因此，铝、铜价格的上涨对其不构成重大不利影响。
5、公司2017年半年度业绩波动对本次非公开发行影响的自查意见
截至本说明公告之日，经自查公司认为，公司本次非公开发行仍符合《公司法》、《证券法》、《上市公司证券发行管理办法》、《创业板上市公司证券发行管理暂行办法》、《上市公司非公开发行股票实施细则》等法律法规规定的上市公司非公开发行股票的条件，前述公司 2017年半年度业绩下滑的情况，对公司本次非公开发行不构成实质性障碍。
二、公司对非公开发行股票会后事项的自查意见
经自查，发行人自过会之日至本专项说明出具之日：
1、发行人的财务审计机构对发行人 2014年度、2015年度、2016年度会计
报表进行了审计并出具了标准无保留意见的审计报告。
2、没有影响公司发行新股的情形出现。
3、发行人无重大违法违规行为。
4、发行人财务状况正常，报表项目无异常变化。2017年半年度业绩下滑情况说明见本专项说明“一、公司2017年半年度业绩下滑的情况说明”。
5、发行人没有发生重大资产置换、股权、债务重组等公司架构变化的情形。
6、发行人主营业务没有发生变更。
7、发行人管理层及核心技术人员稳定，没有出现对发行人的经营管理有重大影响的人员变化。
8、发行人没有发生未履行法定程序的关联交易，且没有发生未在申报材料中披露的重大关联交易。
9、经办发行人本次发行业务的主承销商、注册会计师和律师未受到有关部门的处罚，或未发生更换。
10、发行人未作出盈利预测。
11、发行人及董事长、总经理、主要股东没有发生重大的诉讼、仲裁和股权纠纷，也不存在影响发行人发行新股的潜在纠纷。
12、发行人没有发生控股股东占用公司资金和侵害小股东利益的情形。
13、没有出现影响发行人持续发展的法律、政策、市场等方面的重大变化。
14、发行人的业务、资产、人员、机构、财务的独立性没有发生变化。
15、发行人主要财产、股权没有出现限制性障碍。
16、发行人不存在违反信息披露要求的事项。
17、发行人不存在其他影响发行上市和投资者判断的重大事项。
综上所述，发行人通过发审会审核后至本承诺出具之日期间，不存在影响本次发行上市及对投资者作出决策产生重大影响的事项，发行人仍符合发行上市的条件，发行人本次非公开发行股票事项无需重新提交发审会审核。
（本页无正文，为《河南通达电缆股份有限公司关于非公开发行股票会后事项的专项说明》之盖章页）
河南通达电缆股份有限公司年 月 日