证券代码:601208 证券简称:东材科技 公告编号:2018-023四川东材科技集团股份有限公司
关于通过全资子公司江苏东材投资建设
年产 2万吨 OLED显示技术用光学级聚酯基膜项目的公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
重要内容提示：
投资项目名称：年产2万吨OLED显示技术用光学级聚酯基膜项目
投资金额：人民币31,780.00万元
特别风险提示：该项目的实施存在一定的不确定性，有可能存在因原材料价格波动、市场需求波动、市场环境变化而导致达不到预期目标的风险。本次对外投资经公司第四届董事会第十次会议审议通过，尚需提交股东大会审议批准。
一、对外投资概述
（一）对外投资的基本情况
四川东材科技集团股份有限公司（以下简称“东材科技”或“公司”）从事聚酯薄膜的研发、生产、销售已有近50年的历史，在聚酯薄膜的研发、工艺、制造等方面积累了丰富的制造经验，奠定了坚实的技术基础。2012年 7月，公司通过全资子公司江苏东材新材料有限责任公司（以下简称“江苏东材”）以超募资金在江苏海安投资建设“年产 2万吨光学级聚酯基膜项目”。该项目自 2015年 7月试车投产至今，运行时间已达三年之久。期间，公司不断改进工艺技术、调整产品结构，积累了较为丰富的光学级聚酯基膜的制备技术和生产经验，现有产品主要用于智能手机配套的光学薄膜领域。光学级聚酯基膜产品的厚度范围跨度较
大（23um-250um），产品规格较多，而公司仅有一条生产线，经常面临频繁转产的情形，由此导致设备损耗较为严重，产品单耗及生产成本较高，制约了市场开发和未来的发展。
当前，全球 OLED显示行业快速发展，全触控技术在 LCD及 OLED中的全面应用，为高端光学级聚酯基膜带来了广阔的市场需求空间。未来，新型 OLED显示器所需的高端光学级聚酯基膜逐渐向薄型化发展，但公司现有设备配置较适合生产中厚型膜，薄型膜的工艺和质量控制难度较大，生产效率偏低，难以满足高效生产的设备需求。为了全面布局 OLED产业，降低生产成本，扩大市场份额，更好地服务客户，公司拟通过全资子公司江苏东材在江苏海安投资建设年产2万吨OLED显示技术用光学级聚酯基膜项目。
（二）董事会审议情况
公司于2018年10月30日召开第四届董事会第十次会议，审议通过了《关于通过全资子公司江苏东材投资建设年产 2万吨 OLED显示技术用光学级聚酯基膜项目的议案》。
表决结果：同意票7票、反对票0票、弃权票0票。
根据《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》等有关规定，公司本次对外投资尚需提交股东大会审议。
（三）对本项目的投资不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，亦不构成关联交易。
二、项目实施主体的基本概况
公司名称：江苏东材新材料有限责任公司
住 所：江苏海安市城东镇开发大道28号
法定代表人：宗跃强
注册资本：36,000万元人民币
企业类型：有限责任公司（法人独资）
成立日期：2012年8月7日
经营范围：绝缘材料、高分子材料、功能膜材料生产（涉及专项许可的需办理专项审批后可经营）、销售；经营本企业自产产品的出口业务和本企业生产、科
研所需的原辅材料、机械设备、仪器仪表及零陪件的进口业务（国家限定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外）；科技信息咨询、技术服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。
三、投资项目的具体情况
投资项目名称：年产2万吨OLED显示技术用光学级聚酯基膜项目
项目建设地址：江苏省海安市城东镇江苏东材工业园区
项目建设内容：新建生产厂房及辅助用房建筑面积为 12000㎡；新增生产设备及生产及动力辅助设备22台（套），其中进口国外光学级聚酯基膜生产线一条，国内配套料仓、输送机、粉碎机等辅助生产设备，形成 1条年产 20000吨 OLED显示技术用光学级聚酯基膜生产线及配套设施。
项目投资规划：项目总投资31,780万元，其中：固定资产投资 30,500万元，铺底流动资金1280万元（含外汇2560万欧元）。资金来源为公司自筹及银行贷款。
项目建设工期：包括前期工程设计、新建厂房施工、设备考察采购、设备安装调试、试生产等阶段。
项目进度安排：从工程设计到工程建成正式投产预计为28个月，自东材科技2018年第一次临时股东大会审议通过之日起启动。
项目市场定位：本项目定位于生产 OLED显示技术相关的光学级聚酯基膜，主要包括偏光片离型膜基膜、偏光片保护膜及高保防爆膜阻隔膜基膜、MLCC（多层陶瓷电容器）离型膜基膜等。
四、投资项目的必要性
OLED产业属新型显示产业，作为国家重点扶持产业，被列入国家“十二五”发展规划和“2020年信息产业中长期发展纲要”中作为战略性新兴产业重点发展项目之一；2014年国家发改委和财政部先后多次发文，提出加速推动以氧化物、OLED等先进技术为代表的新型显示技术产业化进程；2016年国家发改委和工信部联合发布《实施制造业升级改造重大工程包》，提出重点发展低温多晶硅（LTPS）、氧化物（Oxide）、有机发光半导体显示（AMOLED）等新一代显示量产技术，建设高世代生产线。
有机发光二极管（OLED）作为新型显示技术，具有主动发光、超薄、无视角
限制、可卷曲、高画质（高对比度、高亮度、高色域）、全固态、低功耗和工作温度范围宽等特点，相关产品被广泛应用于手机、平板电脑、笔记本电脑、电视、车载显示等传统平板显示应用领域。随着消费者对移动智能终端设备的个性化需求越来越高，柔性显示技术逐渐成为显示技术发展的新方向，而 OLED由于其原理结构上的优势，已成为目前柔性显示的主流方向。2014年，有源驱动型 AMOLED柔性显示屏开始批量进入市场，在曲面智能手机及智能手表上获得成功应用，并迅速被市场所认可。未来，应用领域会从曲面智能手机、智能手表扩展到其他智能可穿戴设备、VR/AR（虚拟显示/增强现实）设备等更为广泛的前沿领域。
根据全球显示领域权威资讯机构 Display Supply ChainConsultants(DSCC)发布的数据显示，2018年第一季度 OLED整体销售额达 59亿美元，同比增长39%，预计全年收入达到 269.5亿美元。调研机构预测：2021年 OLED手机面板的出货量将超过LCD，就长期而言，全球 OLED面板收入将继续以两位数增长率保持增长，到2020年达到32%的高峰，到2022年增至572亿美元。
目前，OLED面板生产企业主要集中在东亚（韩、日、台等），其中韩国厂商处于垄断地位，三星占据全球AMOLED供应量近90%。近几年，在国家经济政策的大力推动下，维信诺、京东方、华星光电、国显光电等面板制造企业加快产业布局，积极投入 OLED显示行业，产销量均快速增长。从发展态势来看，OLED工艺技术不断成熟，市场需求急剧增加，产品质量快速提升，生产成本逐渐下降，消费者对产品的认知度和接纳程度不断提高，OLED产业已经进入产业成长期。
因此，在市场需求与技术发展的驱动下，把握时机、发挥优势，扩大 OLED行业布局，以 OLED用光学级聚酯基膜的研发、定型、批量投放市场为主导，加大中高端新产品的技术攻关和市场调研，提升产品附加值，促进公司由传统绝缘材料向光学膜材料产业转型升级，提升企业竞争力具有重要意义。
五、项目预计收益
本项目建成后，预计平均每年可实现年销售收入 49,240万元，实现年利润总额 6,400万元。本项目所得税后的财务内部收益率为15.99%，所得税后投资回收期7.91年（含建设期28个月）。
以上数据均是根据目前的价格行情测算，未考虑未来市场变化的不确定性，不构成对该项目的业绩承诺。
六、对外投资对上市公司的影响
本公司一直致力化工新材料的研发、制造和销售，重点发展新型绝缘材料、光学膜材料和环保阻燃材料。本次实施OLED显示技术用光学级聚酯基膜项目，拟打破日、韩、美等海外企业的市场垄断，加速 OLED显示面板的国产化进程，符合国家建设方针和产业政策，社会效益显著。公司凭借在光学级聚酯基膜生产和经营管理方面所积累的经验优势，进一步扩大产能，积极拓展新的营销渠道，扩大 OLED行业布局，符合公司发展战略。项目定位于 OLED显示技术相关的光学级聚酯基膜和触摸屏聚酯基膜市场，具有良好的经济效益，可以扩大公司经营规模、提高销售收入，推动产业链升级，有利于提升公司整体竞争能力和盈利水平。
七、对外投资的风险分析
（一）项目建设期间，投资成本可能会受原材料、劳动力成本等要素价格波动、施工进度等诸多因素的影响，从而影响项目的收益率。对此，在项目实施过程中，公司将强化项目进程中的投资、质量、进度控制，注重对可能发生的不利条件及变化因素进行预测并加以防范，以保证项目按计划完成。
（二）公司在筹划本项目时已对本项目进行了充分的可行性论证，但受到经济环境、政策制度、行业周期、原材料价格波动、市场需求变化等多方面因素的影响，项目未来实现的收益存在不确定性，存在不达预期的风险。对此，公司将积极关注经济形势的变化，密切跟踪市场需求，以市场为导向，通过适时调整产品结构、提升技术水平、改进营销方式等手段降低经营风险。
公司董事会将积极关注本项目的进展情况，并依据有关规定及时履行相关信息披露义务。请广大投资者理性投资，注意风险。
特此公告。
四川东材科技集团股份有限公司董事会2018年10月30日