证券代码：002089 证券简称：新海宜 公告编号：2014-079苏州新海宜通信科技股份有限公司
关于控股子公司苏州新纳晶光电有限公司扩大 LED外延、芯片产能投资项目的公告
本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，不存在虚假
记载、误导性陈述或重大遗漏。
一、项目主要情况
1、项目名称：扩大LED外延、芯片产能（二期）投资项目
2、项目实施主体：苏州新纳晶光电有限公司（以下简称“新纳晶”）
公司名称：苏州新纳晶光电有限公司（以下简称“新纳晶”）；
注册地点：苏州工业园区苏虹东路 388号；
法定代表人：张亦斌；
成立时间：2008年04月28日；
注册资本： 8,500万元人民币；
经营范围：LED技术研发；LED外延片、芯片的生产、销售；LED照明产品的生产、销售、安装；自有房屋的租赁；本企业生产所需原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及技术的进口业务，本企业自产产品及技术的出口业务。
新纳晶系本公司控股子公司，本公司持有其90%的股权，苏州工业园区禾润嘉科技有限公司持有4.05%股权，苏州纳方科技发展有限公司持有2.7%股权，中新苏州工业园区创业投资有限公司持有2.5%股权，苏州工业园区创业投资引导基金管理中心持有0.75%股权。
新纳晶最近一年一期主要财务指标如下表
单位：元
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|项目|2013年12月31日（经审计）|2014年6月30日（未经审计）|
|资产总额|467,023,625.01|831,877,794.3|
|负债总额|183,147,185.91|334,245,419.17|
|净资产|283,876,439.10|497,632,375.13|

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|资产负债率|39.22%|40.18%|
||2013年度（经审计）|2014年1-6月（未经审计）|
|营业收入|32,296,611.27|184,171,959.97|
|利润总额|869,936.16|23,140,768.57|
|净利润|869,936.16|20,826,691.72|

注：2013年度财务数据已经华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2014年1-6月财务数据未经审计。
3、项目主要建设内容：
本项目计划新增投资46,640.89万元，其中37,624.02万元用于购置生产设备，2,015.00万元用于配套工程，50.00万元用于购买软件系统，1,530.00万元用于技术开发费，824.38万元作为基本预备费，4,597.50万元作为铺底流动资金。
本项目的主要建设内容包括两个方面：一是投资新设备，通过 MOCVD等生产设备的购置、安装与调试，建立新一代外延片、芯片、封装生产线，扩大产品的生产能力，满足市场对外延片、芯片高速增长的需求；二是通过纳米图形衬底、LED外延、高亮度LED芯片一系列技术开发，提高产品性能，以应对行业发展新趋势，实现公司“品质赢市场，创新求发展”的经营理念。本项目通过投资新设备，建立新一代外延片、芯片、封装生产线，预计实现以下目标：形成年产LED外延片130万片（以2寸外延片折合计算），LED高效照明芯片214.5亿颗。
4、项目建设期：计划建设期1年
5、投资估算
公司总投资46,640.89万元，具体见下表：
(单位:万元)
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|序号|投资内容|估算金额|比例|
|一|工程费用|39,639.02|85%|
|1|配套工程费|2,015.00|4%|
|2|设备购置费|37,624.02|81%|
|二|其他费用|1,580.00|3%|
|1|软件|50.00|0%|
|2|技术开发费|1,530.00|3%|
|三|基本预备费2%|824.38|2%|
|四|铺底流动资金|4597.50|10%|

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|合计|46,640.89|100%|

6、项目资金来源：本项目以新纳晶自有资金及部分银行借贷资金投入。
7、此项投资不构成关联交易，亦不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。
二、项目建设的必要性
（一）本项目的开展是落实国家节能环保产业发展政策的重要举措
国务院《“十二五”节能环保产业发展规划》在进行节能环保产业的重点领域部署时指出，要“加快半导体照明（LED、OLED）研发，重点是金属有机源化学气相沉积设备（MOCVD）、高纯金属有机化合物（MO源）、大尺寸衬底及外延、大功率芯片与器件、LED背光及智能化控制等关键设备、核心材料和共性关键技术，示范应用半导体通用照明产品，加快推广低汞型高效照明产品”。
科技部《半导体照明科技发展“十二五”专项规划》对半导体照明全创新链进行全面部署，“在前沿技术方面，重点布局大尺寸 Si衬底等白光LED制备技术，单芯片白光、UV-LED、OLED等新型白光照明技术，高光效、高可靠、低成本的核心器件产业化技术，核心装备和关键配套原材料国产化等内容；在应用技术研究方面，重点布局低成本、替代型和多功能创新型半导体照明产品及系统开发，半导体照明创新应用产品开发及示范等内容”。
国家发改委等6部委联合发布的《半导体照明节能产业规划》提出，逐步推广应用技术成熟、节能效果明显的大功率 LED照明产品，优先推广室内商业照明产品及系统，积极推广室外公共照明产品及系统，适时推广家居照明产品积极支持汽车、农业、医疗等领域的创新应用。
此外，《新材料产业“十二五”发展规划》、《电子信息制造业“十二五”发展规划》、《国家基本公共服务体系“十二五”规划》等多个产业发展文件，均提到要大力发展LED照明相关领域，各地政府也积极出台了推广使用LED照明产品的方案与政策。
（二）本项目的开展是满足市场需求的必由之路
LED照明产业的发展是节能环保产业规划的重要组成部分，其发展水平与
普及程度对我国实现节能减排目标、获得可持续发展具有巨大意义。
随着2011年以来，LED行业经历高速发展，快速投资，短期结构性过剩，行业的产业链各环节经竞争后，产能规模、市场份额正在聚集到少数技术保持先进的性价比高企业之中。较强的上游供应商、下游的客户也着重选择技术先进的外延芯片制造商作为长期发展的战略伙伴。扩建二期，新纳晶产能将扩大一倍以上。有利于公司 LED产品产量迈上一个新台阶，与具有优势的上下游企业建立更加有效的合作关系。
（三）本项目的开展是提升企业综合竞争力的必要手段
由于我国是全球最大的照明产品生产国和出口国，所以将来中国也必然是以LED产业为核心的半导体照明产业的主要聚集区域。LED上游外延芯片行业对资金和技术要求较高，这也成为进入该行业的最大门槛。在未来日趋激烈的市场竞争中，具备规模和技术优势的企业会逐渐与竞争对手拉开差距。
本项目建设的重要目标就是通过加大MOCVD核心设备投资和芯片设备投资，大大提高外延片、芯片的性能和产量。进一步提升新纳晶在产业链各环节的技术优势和规模优势，使公司在竞争中获得先机。
三、项目建设的可行性
（一）本项目的建设符合国家产业发展政策的要求，拥有良好的政策发展
环境
为带动和引领经济社会全局和长远发展，推进产业结构升级和经济发展方式转变，国家提出要发展节能环保技术在内的七大战略性新兴产业，LED照明就是其中一个重要应用领域。在国务院的“十二五”节能环保产业发展规划中，半导体照明产业化及应用工程被圈定为八大重点工程之一，并明确提出了产业发展目标。
（二）本项目符合市场日益增长的需要，具有广阔的市场前景
近十年来，全球 LED市场规模年复合增长率超过20%，未来随着技术的不断进步以及成本的进一步降低，必然促进市场的快速增长，特别是照明市场领域的渗透率将快速提升。根据国家半导体照明工程研发及产业联盟的预测，2015
年全球LED芯片需求折合2英吋外延片将达到1,875万片/月，约为2010年的 9倍；国内LED芯片需求折合2英吋外延片将达到555万片/月，约为2010的11倍。因此，项目实施具有非常广阔的市场前景。
在市场营销上，新纳晶对 LED芯片采用直销的方式，主要销售对象将是国内的LED封装厂和灯具厂，销售的重点区域将是LED下游产业比较发达的华东（上海，浙江，江苏等省市）及华南（广东、福建）地区。同时，公司将高度重视华北、西北和西南地区市场，积极开拓市场渠道，在这些新兴的市场中占有一席之地。在营销策略上，公司将根据 LED产品特点，坚持以技术领先为核心，以品牌经营为侧重的经营策略。注重与客户建立多种互动关系，真正了解客户的需求，与客户形成良好的伙伴关系，主动地创造需求，在激烈的竞争环境下形成竞争优势。
（三）项目实施具有充足的技术和人才储备
LED行业的特点是技术发展快、产品换代快，没有一支稳定的、强有力的研发队伍作后盾难以适应市场发展。新纳晶通过与中科院纳米所的深度合作，在产业链各环节积累了一系列核心技术与实际操作经验，并聚集了一大批经验丰
富、熟悉流程的技术专家，队伍稳定，创新能力强，为项目的顺利实施提供了稳定的技术保障。
1、技术优势
新纳晶自创立起一直致力于研发创新，将技术积累视为成功的关键。公司自成立以来一直与苏州中科院纳米所保持着紧密的合作关系，与其共同组建技术团队，具有多年氮化物半导体材料外延生长经验，曾在国内率先进行了微米级 PSS衬底上LED的外延生长研究，近年来在 LED外延、芯片、封装等技术领域取得了重要进展，掌握了多项核心技术。公司可将其LED外延、芯片技术和生产经验应用于该项目，为促进项目顺利开展打下坚实的技术基础。新纳晶已掌握的核心技术包括：纳米图形衬底技术、MOCVD外延生长技术、LED芯片加工技术、LED芯片封装技术。目前，新纳晶已经拥有专利22项（已授权发明专利5项），其中拥有自主知识产权专利17项，中科院纳米所授权使用专利5项。
2、人才优势
新纳晶在几年的发展中，形成了一支长期从事LED外延、芯片、封装，为LED照明全产业链提供解决方案的专家队伍，这些人技术过硬，具有丰富的从业经验和长期作战经验，为新纳晶的高速发展打下了坚实的基础。为加强公司核心竞争力，公司致力于引进与企业文化相契合的优秀人才，建立了一个公平、竞争、激励、择优的人才资源管理模式，创造出人性化的办公环境、优良的学习氛围、开放式的沟通渠道，从而组建了一支凝聚力强大的人才团队。
四、项目经济效益分析及对公司的影响
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|本项目计算期11年，其中建设期1年，投产期10年。项目建设总投资为|
|46,640.89万元，项目运营期年平均营业收入42,240.85万元，年平均税前利润为|
|9,060.63万元，财务内部收益率为21.08%，投资回收期为5.12年（静态、含建设|
|期）。|
|上述经济效益预测并不代表公司对未来盈利的保证，能否实现取决于机柜出|
|租率、公司经营管理水平等多种因素的影响，存在着一定的不确定性，请投资者|
|注意风险。|
|通过本项目的有效实施，将对公司产生以下积极影响：|
|1、扩大了新纳晶 LED 外延、芯片产能，形成了年产 LED外延片 200 万片|
|以上（以2寸外延片折合计算），LED高效照明芯片 350亿颗的生产能力；|
|2、通过扩大产能有利于进一步提高新纳晶公司的市场竞争地位，扩大其产|
|品品牌影响力，进一步开拓 LED产品领域市场；|
|3、根据测算，该项目投资收益较好，能为公司贡献较多的利润，进一步巩|
|固公司“大通信”加新能源的战略布局，为投资者带来更多的回报。|

五、项目风险分析提示
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|本项目风险主要从以下几方面进行分析，即政策风险、市场风险、管理风险|
|和技术风险。|
|1、政策风险|
|2012年起我国逐步禁用白炽灯，LED照明产品作为新一代绿色照明被逐步推|
|广。在全球能源供给紧张、环境保护形势严峻的客观条件下，我国明确提出节能|
|减排的战略目标，LED照明作为继白炽灯、荧光灯之后的新一代“革命性”光源，|
|将大大降低我国能源消耗。“十二五规划”等多项国家政策及地方政府对LED照|

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|明行业予以鼓励和支持，因此在未来可预见的时间内，中国LED照明行业加速发|
|展的趋势不会改变，本项目的政策风险是完全可预见和可控的。|
|2、市场风险|
|受全球经济不景气等因素的影响，2011年到2012年上半年，半导体照明市场|
|持续低迷，企业经济效益大幅下滑，面临的市场风险进一步加大。我国LED行业|
|由于缺乏上游核心技术，且封装企业多、规模小，LED企业多扎堆在封装、应用|
|等中低端领域，并由此带来产品同质化的严重问题。同质化竞争引发价格战，毛|
|利率持续走低。虽然目前该行业已走出了行业低谷，但不排除未来存在市场波动|
|的风险及未来发生更加激烈的行业竞争，影响公司产品利润的风险。|
|3、管理风险|
|企业资产、业务规模迅速扩大，对企业在人力资源、质量控制、组织管理模|
|式等各方面提出了更高的要求，企业将面临一定的管理风险。|
|4、技术风险|
|LED属于高科技产业，生产技术和产品性能不断改进，行业内企业能否持续|
|跟紧LED产业的技术进步，对公司来说至关重要。一旦技术落后，就会丧失市场|
|份额甚至出现亏损，最终将形成恶性循环。且MOCVD设备调试情况对公司效益情|
|况存在较大的影响，虽然目前新纳晶已调试成功，但不排除未来随着技术的升级|
|存在调试失败的风险。|
|5、财务风险|
|由于本项目投资有一部分为银行借贷资金，需要按期还本付息，会对新纳晶|
|公司带来一定的财务风险，同时对项目的盈利情况也会产生一定的影响。|

六、相关审核程序及相关意见
1、公司第五届董事会第十七次会议及公司第五届监事会第九次会议审议通过了《关于控股子公司苏州新钠晶光电有限公司扩产项目的议案》。本议案已经由董事会、监事会审议通过，尚需提交 2014年第四次临时股东大会审议。
2、独立董事对该项目核查后发表独立意见如下：公司控股子公司新纳晶扩大LED外延、芯片产能投资项目有利于提高新纳晶LED外延、芯片的市场供应
能力，扩大新纳晶LED产品品牌影响力，进一步开拓客户群体，扩大市场占有
率，增加经营收益，为实现公司的长期发展战略奠定坚实的基础。因此实施该项
目是可行的，同意公司实施本次控股子公司新纳晶扩大LED外延、芯片产能投资项目。
七、备查文件
1、公司第五届董事会第十七次会议决议；
2、公司第五届监事会第九次会议决议；
3、独立董事对相关事项的独立意见；
4、苏州新纳晶光电有限公司LED外延、芯片二期项目可行性分析报告。
特此公告。
苏州新海宜通信科技股份有限公司董事会二〇一四年八月二十六日