证券代码：000783 证券简称：长江证券 公告编号：2017-028长江证券股份有限公司二〇一七年第一季度报告正文第一节重要提示
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本季度报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。
公司董事长尤习贵先生、主管会计工作负责人熊雷鸣先生及公司财务总部负责人黄伟先生声明：保证本季度报告中的财务报告真实、准确、完整。
本季度报告经公司第八届董事会第七次会议以通讯表决的方式审议通过，公司12位董事均行使了表决权，没有董事、监事、高级管理人员声明对本报告内容的真实性、准确性和完整性无法保证或存在异议。
第二节主要财务数据及股东变化
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□是√否
|||||
|-|-|-|-|
||本报告期|上年同期|本报告期比上年同期增减|
|营业收入（元）|1,203,743,091.12|1,196,479,002.59|0.61%|
|归属于上市公司股东的净利润（元）|432,248,359.53|502,349,637.90|-13.95%|
|归属于上市公司股东的扣除非经常性损||||
||427,561,423.59|498,571,804.86|-14.24%|
|益的净利润（元）||||
|经营活动产生的现金流量净额（元）|-3,955,391,943.90|3,096,580,126.31|-227.73%|
|基本每股收益（元/股）|0.08|0.11|-27.27%|
|稀释每股收益（元/股）|0.08|0.11|-27.27%|
|加权平均净资产收益率|1.68%|2.96%|减少1.28个百分点|
||本报告期末|上年度末|本报告期末比上年度末增减|
|总资产（元）|107,639,389,299.65|107,094,967,760.14|0.51%|
|归属于上市公司股东的净资产（元）|26,090,704,855.78|25,514,244,692.32|2.26%|

截止披露前一交易日的公司总股本：
|||
|-|-|
|截止披露前一交易日的公司总股本（股）|5,529,467,678|
|用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股）|0.08|

非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|年初至报告期期末金额|说明|
|非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）|12,884.66||
|越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免|||
|计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统||公司总部及分支机构、子公司取|
||6,775,980.00||
|一标准定额或定量享受的政府补助除外）||得的地方政府补助|
|计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费|||
|企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投|||
|资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益|||
|非货币性资产交换损益|||
|委托他人投资或管理资产的损益|||
|因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备|||
|债务重组损益|||
|企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等|||
|交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益|||
|同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损|||
|益|||
|与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益|||
|除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易|||
|性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及|||
|处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取|||
|得的投资收益|||
|单独进行减值测试的应收款项减值准备转回|||
|对外委托贷款取得的损益|||
|采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变|||
|动产生的损益|||
|根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调|||
|整对当期损益的影响|||
|受托经营取得的托管费收入|||
|除上述各项之外的其他营业外收入和支出|-539,033.03||
|其他符合非经常性损益定义的损益项目|||
|减：所得税影响额|1,562,457.91||
|少数股东权益影响额（税后）|437.78||
|合计|4,686,935.94|--|

注：①各非经常性损益项目按税前金额列示。
②非经常性损益项目中的损失类以负数填写。
③公司计算同非经常性损益相关的财务指标时，涉及少数股东损益和所得税影响的，予以扣除。
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及
把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项
目的说明：
√适用□不适用
||||
|-|-|-|
|项目|涉及金额（元）|原因|
|以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产投资收益|175,613,495.25|公司正常经营业务损益|
|以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债投资收益|-5,293,508.57|公司正常经营业务损益|
|可供出售金融资产投资收益|72,326,248.33|公司正常经营业务损益|
|衍生金融工具投资收益|-36,317,050.46|公司正常经营业务损益|
|以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产公允价值变||公司正常经营业务损益|
||-35,228,956.90||
|动收益|||
|以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债公允价值变||公司正常经营业务损益|
||-1,794,321.89||
|动收益|||
|衍生金融工具公允价值变动收益|-10,107,360.51|公司正常经营业务损益|
|合计|159,198,545.25|―|

根据中国证监会公告[2008]43号《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益（2008）》的规定：非经常性损益是指与公司正常经营业务无直接关系，以及虽与正常经营业务相关，但由于其性质特殊和偶发性，影响报表使用人对公司经营业绩和盈利能力做出正常判断的各项交易和事项产生的损益。由于本公司属于证券业金融企业，持有、处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、可供出售金融资产和衍生金融工具是公司的正常经营业务，故本公司根据自身正常经营业务的性质和特点，将持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和衍生金融工具产生的公允价值变动损益，以及处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、可供出售金融资产和衍生金融工具取得的投资收益作为经常性损益项目，不在非经常性损益表中列示。
二、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表
单位：股
||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
||||||报告期末表决权恢复的优先股1股东总数（如有）||||
|报告期末普通股股东总数|||218,00||||0||
|前10名股东持股情况|||||||||
|||||||持有有限售条件|质押或冻结情况||
|序号|股东名称|股东性质||持股比例|持股数量||||
|||||||的股份数量|股份状态|数量|
|1|新理益集团有限公司|境内非国有法人||12.62%|697,888,108|0|质押|697,000,000|
||||||||冻结|0|
|2|湖北省能源集团有限公司|国有法人||9.17%|506,842,458|0|质押|0|
||||||||冻结|0|
|3|三峡资本控股有限责任公司|国有法人||6.02%|332,925,399|0|质押|0|
||||||||冻结|0|
|4|上海海欣集团股份有限公司|境内非国有法人||4.39%|242,800,000|0|质押|104,000,000|
||||||||冻结|0|

|||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|5|国华人寿保险股份有限公司－分红三号||其他|4.28%||236,649,134|0||质押||0|
||||||||||冻结||0|
|6|湖北省中小企业金融服务中心有限公司||国有法人|3.62%||200,000,000|200,000,000||质押||100,000,000|
||||||||||冻结||0|
|7|武汉地产开发投资集团有限公司||国有法人|3.62%||200,000,000|200,000,000||质押||0|
||||||||||冻结||0|
|8|津联（天津）融资租赁有限公司||国有法人|3.10%||171,562,750|0||质押||0|
||||||||||冻结||0|
|9|中国葛洲坝集团股份有限公司||国有法人|2.46%||135,879,152|0||质押||0|
||||||||||冻结||0|
|10|湖北省长江产业投资集团有限公司||国有法人|1.81%||100,000,000|100,000,000||质押||0|
||||||||||冻结||0|
|11|湖北省鄂西生态文化旅游圈投资有限公司||国有法人|1.81%||100,000,000|100,000,000||质押||0|
||||||||||冻结||0|
|前10名无限售条件股东持股情况||||||||||||
|||||||||股份种类||||
|序号||股东名称|||持有无限售条件股份数量|||||||
|||||||||股份种类||数量||
|1||新理益集团有限公司|||697,888,108|||||||
|||||||||人民币普通股||697,888,108||
|2||湖北省能源集团有限公司|||506,842,458|||||||
|||||||||人民币普通股||506,842,458||
|3||三峡资本控股有限责任公司|||332,925,399|||||||
|||||||||人民币普通股||332,925,399||
|4||上海海欣集团股份有限公司|||242,800,000|||||||
|||||||||人民币普通股||242,800,000||
|5||国华人寿保险股份有限公司－分红三号|||236,649,134|||||236,649,134||
|||||||||人民币普通股||||
|6||津联（天津）融资租赁有限公司|||171,562,750|||||||
|||||||||人民币普通股||171,562,750||
|7||中国葛洲坝集团股份有限公司|||135,879,152|||||||
|||||||||人民币普通股||135,879,152||
|8||中央汇金资产管理有限责任公司|||83,541,700|||||||
|||||||||人民币普通股||83,541,700||
|9||中国证券金融股份有限公司|||62,781,659|||||||
|||||||||人民币普通股||62,781,659||
|10||中国银行股份有限公司－招商中证全指证券公司指数分级证券投资基金|||61,436,171|||||||
|||||||||人民币普通股||61,436,171||
||||||新理益集团有限公司和国华人寿保险股份有限公司实际控制人均为刘|||||||
|上述股东关联关系或一致行动的说明|||||益谦先生；湖北省能源集团有限公司和三峡资本控股有限责任公司实际|||||||
||||||控制人均为中国长江三峡集团公司。|||||||
|前10名普通股股东参与融资融券业务情况说明（如||||||||||||
||||||无|||||||
|有）||||||||||||

注：2016年9月14日，公司收到湖北能源集团股份有限公司（以下简称湖北能源）通知，湖北能源拟以吸收合并方式注销全资子公司湖北省能源集团有限公司（以下简称能源有限，目前为公司第二大股东），合并完成后能源有限所持全部公司A股普通股506,842,458股（占公司总股本的9.17%）将纳入湖北能源，公司第二大股东将由能源有限变更为湖北能源。
详情请见公司分别于2016年9月19日、11月17日在巨潮资讯网发布的《公司股东权益变动提示性公告》、《简式权益变动报告书》。目前，能源有限已经工商部门核准注销登记，湖北能源持有证券公司5%以上股权的股东资格尚处于监管部门审
批过程中，湖北能源将于股东资格获得核准后及时办理公司股权过户相关手续。
公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□是√否
公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
2、公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表
□适用√不适用
第三节重要事项
一、报告期主要会计报表项目、财务指标发生变动的情况及原因
√适用□不适用
单位：元
|||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
||项目||2017年3月31日||2016年12月31日||增减幅度||主要变动原因|
|结算备付金||5,692,212,324.38||8,959,071,937.86||-36.46%||存放结算机构客户备付金减少||
|应收款项||1,198,084,539.81||390,244,114.71||207.01%||应收投资款增加||
|持有至到期投资||103,070,566.39||671,207,474.62||-84.64%||金融资产持有至到期收回款项||
|长期股权投资||996,906,431.88||731,987,264.90||36.19%||对外投资规模增加||
|在建工程||14,114,556.88||10,130,253.93||39.33%||分支机构营业场所装修在建工程支出增加||
|应交税费||239,910,150.74||417,734,188.63||-42.57%||应交限售股个人所得税减少||
|应付款项||554,476,860.80||838,737,089.03||-33.89%||应付证券清算款减少||
|应付利息||650,411,580.24||432,416,334.11||50.41%||公司债、次级债及利率互换、回购业务应付利息增加||
|递延所得税负债||81,635,314.13||52,257,833.54||56.22%||金融工具公允价值变动产生的应纳税暂时性差异增加||
|其他综合收益||246,924,350.81||110,167,649.68||124.14%||可供出售金融资产公允价值变动收益增加||
||项目||2017年1-3月||2016年1-3月||增减幅度||主要变动原因|
|利息净收入||337,165,031.47||233,702,490.04||44.27%||股票质押式回购业务利息收入增加||
|公允价值变动收益||-46,712,404.50||-178,212,272.07||73.79%||以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产公允价值变动损失减少||
|汇兑收益||164,528.26||-1,952,097.27||108.43%||人民币对美元和港币汇率变动||
|其他业务收入||7,942,488.56||61,189,994.70||-87.02%||子公司销售收入减少||
|税金及附加||10,028,333.26||96,875,133.69||-89.65%||实施“营改增”后不再计提、缴纳营业税||
|业务及管理费||679,463,713.44||473,717,562.26||43.43%||人员增长、网点增加以及业务拓展引起相关费用增加||
|资产减值损失||5,889,657.70||-9,119,655.28||164.58%||信用业务融出资金规模变化导致按规模计提的减值损失增加||

||||||
|-|-|-|-|-|
|其他业务成本|7,306,559.25|60,235,517.34|-87.87%|子公司销售成本减少|
|营业外收入|7,188,844.70|5,453,752.45|31.81%|政府补助增加|
|少数股东损益|2,807,403.76|1,270,678.96|120.94%|长江期货和香港子公司少数股东损益增加|
|其他综合收益的税后净额|135,323,473.78|-284,205,578.33|147.61%|可供出售金融资产公允价值变动收益增加|
|综合收益总额|570,379,237.07|219,414,738.53|159.95%|可供出售金融资产公允价值变动收益增加|
|经营活动产生的现金流量净额|-3,955,391,943.90|3,096,580,126.31|-227.73%|融资融券业务融出资金规模净减少额较去年同期减少|

二、重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
1、经公司第七届董事会第三十四次会议审议通过，董事会同意公司出资10亿元设立另类投资子公司。目前，公司另类投资子公司长江证券创新投资（湖北）有限公司已完成工商登记并取得营业执照。详情请见公司于2017年1月4日发布在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《公司关于设立另类投资子公司的进展公告》。
2、经公司第七届董事会第三十三次会议审议通过，董事会同意公司向全资子公司长江成长资本投资有限公司（以下简称长江资本）增资10亿元，用于长江资本出资发起设立宁波长江奇湾股权投资基金合伙企业（有限合伙）（以下简称长江奇湾股权投资基金或基金）。目前，长江奇湾股权投资基金及其管理公司宁波长江奇湾股权投资基金管理有限公司已完成工商登记，公司关联法人国华人寿已签署长江奇湾股权投资基金认购协议，拟认缴基金份额5亿元，详情请见公司于2017年1月17日发布在巨潮资讯网的《关于宁波长江奇湾股权投资基金合伙企业（有限合伙）设立进展暨关联交易的公告》。
3、2017年1月18日，公司收到第一大股东新理益集团有限公司（以下简称新理益集团）通知，新理益集团将2亿股公司股份质押给万联证券有限责任公司，用于进行股票质押式回购交易。详情请见公司于2017年1月19日发布在巨潮资讯网的《关于第一大股东新理益集团有限公司进行股票质押式回购交易的公告》。截至本报告披露日，新理益集团累计质押公司股份697,000,000股。
4、2016年10月27日，公司第七届董事会第三十四次会议审议通过了《关于长江期货有限公司申请在新三板挂牌的议案》，同意长江期货有限公司（以下简称长江期货）挂牌新三板，并通过员工持股计划方式定向发行普通股，详情请见公司于2016年10月28日发布在巨潮资讯网的《关于全资子公司长江期货拟申请在新三板挂牌的公告》。2017年1月，长江期货通过实施员工持股计划进行增资扩股，新增注册资本人民币2,490万元，注册资本由人民币50,000万元增至人民币52,490万元。截至本报告披露日，公司对长江期货出资为50,000万元，占比95.26%。长江期货已于2017年1月24日办理完成工商变更登记。
5、2017年2月22日，公司第八届董事会第三次会议审议通过了《关于转让上海长江财富资产管理有限公司股权的关联交易的议案》，同意公司将持有的2000万股上海长江财富资产管理有限公司（以下简称长江财富）股权转让给长信基金管
理有限责任公司（以下简称长信基金），转让后长信基金持有长江财富股权比例为60%，公司不直接持有长江财富股权。4
月20日，公司与长信基金签署了《股权转让协议》。详情请见公司分别于2月23日、4月21日发布在巨潮资讯网的《公司
第八届董事会第三次会议决议公告》、《关于转让上海长江财富资产管理有限公司股权的关联交易的公告》和《关于转让上海长江财富资产管理有限公司股权关联交易的进展公告》。
6、2017年3月3日、3月20日，公司第八届董事会第四次会议、2017年第一次临时股东大会先后审议通过了关于公司发行可转换公司债券的方案等议案，同意公司发行不超过50亿元可转换公司债券，详情请见公司2017年3月4日发布在巨潮资讯网的《公司第八届董事会第四次会议决议公告》、《公司公开发行可转换公司债券预案》等专项公告，以及 3月 21日发布在巨潮资讯网的《公司2017年第一次临时股东大会决议公告》。
7、2017年3月1日，公司完成30亿元次级债发行，详情请见公司于2017年3月8日发布在巨潮资讯网的《公司2017年证券公司次级债券（第一期）发行结果公告》。
三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项
□适用√不适用
公司报告期不存在公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项。
四、对2017年1-6月经营业绩的预计
预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用√不适用
五、证券投资情况
单位：元
|||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|证券|证券||最初投资成本|年初持股数量|年初持|期末持股数量|期末持|||会计核||
|||证券简称||||||期末账面值（元）|报告期损益（元）||股份来源|
|品种|代码||（元）|（股/张）|股比例|（股/张）|股比例|||算科目||
|||||||||||可供出售|场外购买|
|其他|ZJGSZH|证金公司专户|2,347,030,000.00|3,138,500,000.00|―|2,347,030,000.00|―|2,218,059,939.57|28,404,813.62|||
|||||||||||金融资产||
|集合资|||||||||||自认购|
|||||||||||可供出售||
|产管理|899001|乐享1天|1,000,671,232.87|0.00|0.00%|1,000,671,232.87|2.73%|1,000,671,232.87|671,232.87|||
|||||||||||金融资产||
|计划||||||||||||
|||泰达宏利货币||||||||交易性金|基金直销|
|基金|000700||500,000,000.00|0.00|0.00%|500,000,000.00|3.38%|500,000,000.00|565,560.00|||
|||B||||||||融资产||
|||||||||||交易性金|二级市场购买|
|股票|600028|中国石化|402,876,387.62|71,197,295.00|0.07%|80,057,295.00|0.08%|459,528,873.30|22,880,612.41|||
|||||||||||融资产||
|信托产||信集汇通||||||||可供出售|场外购买|
||-||424,500,000.00|354,500,000.00|10.01%|424,500,000.00|10.27%|446,230,850.00|0.00|||
|品||1211693-1-8||||||||金融资产||
|集合资|||||||||||自认购|
|||||||||||可供出售||
|产管理|897011|乐享收益|400,000,000.00|402,483,369.09|10.92%|402,483,369.09|11.46%|409,486,579.71|0.00|||
|||||||||||金融资产||
|计划||||||||||||
|集合资|F90002|华信现金管理|350,000,000.00|0.00|0.00%|350,000,000.00|7.30%|350,000,000.00|0.00|可供出售|场外购买|

|||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|产管理||1号||||||||金融资产||
|计划||||||||||||
|集合资|||||||||||场外购买|
|||华信现金管理||||||||可供出售金融资产||
|产管理|F90024||350,000,000.00|0.00|0.00%|350,000,000.00|17.31%|350,000,000.00|0.00|||
|||3号||||||||||
|计划||||||||||||
|||||||||||交易性金融资产|二级市场购买|
|债券|136374|16建业01|303,803,958.53|3,310,000.00|11.03%|3,000,000.00|10.00%|299,764,500.00|3,225,198.11|||
|特定资|||||||||||场外购买|
|||中银资产-长||||||||可供出售金融资产||
|产管理|-||181,000,000.00|151,781,021.27|16.83%|151,781,021.27|16.83%|220,082,480.22|0.00|||
|||江1号||||||||||
|计划||||||||||||
|||||||||14,801,954,290.50|156,767,299.74|||
|期末持有的其他证券投资|||14,889,290,257.66|―|―|―|―|||―|―|
|||||||||21,055,778,746.17|212,514,716.75|||
|合计|||21,149,171,836.68|―|―|―|―|||―|―|

注：①本表按期末账面价值占公司期末证券投资总额的比例排序，填列公司期末所持前十只证券情况。
②本表填列公司在以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、可供出售金融资产中核算的境内外股票、基金、债券、信托产品等金融资产投资。其中，股票投资只填列公司在以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中核算的部分。
③其他证券投资指：除前十只证券以外的其他证券投资。
④报告期损益，包括报告期公司因持有该证券取得的投资收益、公允价值变动损益及计提的资产减值损失。
六、接待调研、沟通、采访等活动登记表
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|-|-|-|-|-|-|
||||接待对象类型|||
|接待时间|接待地点|接待方式||接待对象|调研的基本情况|
||||||在避免选择性披露的前提下，就行业状况、公司经营、大股东质押公司股份情况等公开信息进行交流沟通。|
|2017-01-01||||||
||无|电话沟通|个人|公众投资者||
|至03-31||||||
|||||东吴证券研究所所长丁文韬、||
|||||非银研究员王维逸||
|||||国泰君安非银首席分析师刘欣琦、||
|||||高级分析师齐瑞娟||
|||||华泰证券互联网金融研究员刘雪菲|在避免选择性披露的前提下，就公司2016年度经营情况、公司发展战略、主要股东协同效应、互联网金融、iVatarGo等方面进行交流。（投资者关系活动记录表查询索引：互动易平台http://irm.cninfo.com.cn）|
||武汉市武昌|||||
|||||海通证券非银研究员何婷||
||区临江大道|||||
|2017-04-08|96号万达威|业绩交流会|机构|中信建投非银分析师韩雪||
||斯汀酒店三|||安信证券非银研究员蒋中煜||
||楼湖北2厅|||||
|||||中金公司非银研究员曾梦雅||
|||||中投证券非银研究员刘涛||
|||||太平洋证券非银研究员孙立金||
|||||信达证券非银分析师王小军、||
|||||研究助理关竹||

七、违规对外担保情况
□适用√不适用
公司报告期无违规对外担保情况。
八、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况
□适用√不适用
公司报告期不存在控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金。