截止 2015年 6月 30日
信会师报字[2015]第115389号江苏德威新材料股份有限公司全体股东：
我们审核了后附的江苏德威新材料股份有限公司（以下简称“德威新材”）截止 2015年 6月 30日的前次募集资金使用情况报告（以下简称“前次募资报告”）。
德威新材管理层的责任是提供真实、合法、完整的相关资料，
按照中国证监会《上市公司证券发行管理办法》和《关于前次募集
资金使用情况报告的规定》（证监发行字[2007]500号）的规定编制
前次募资报告，并保证其内容的真实、准确、完整，不存在虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏。
我们的责任是在实施鉴证工作的基础上对德威新材编制的前次募资报告发表鉴证意见。
我们按照《中国注册会计师其他鉴证业务准则第3101号—历史财务信息审计或审阅以外的鉴证业务》的规定执行了鉴证业务。该准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施鉴证工作以对前次募资报告
是否不存在重大错报获取合理保证。在鉴证过程中，我们进行了审慎调查，实施了包括核查会计记录等我们认为必要的程序，并根据所取得的材料作出职业判断。我们相信，我们的鉴证工作为发表意见提供了合理的基础。
本报告是我们根据中国证监会《关于前次募集资金使用情况报告
的规定》（证监发行字[2007]500号）的相关规定与德威新材提供的前次募集资金相关资料，在审慎调查并实施必要的审核程序基础上所取得的资料作出的职业判断，并不构成我们对德威新材前次募集资金的投资项目前景及其效益实现的任何保证。
鉴证报告第1页
经审核，德威新材前次募资报告的编制符合中国证监会《关于前次募集资金使用情况报告的规定》（证监发行字[2007]500号），在所有重大方面如实反映了德威新材截止2015年6月30日前次募集资金的使用情况。
本鉴证报告仅供德威新材作为申请发行新股的必备文件随同其他申报材料一同上报，不得用于其他任何用途。
立信会计师事务所 中国注册会计师：朱育勤
（特殊普通合伙）
中国注册会计师：王恺
中国·上海 二〇一五年十月十八日
鉴证报告第2页
江苏德威新材料股份有限公司
前次募集资金使用情况报告
江苏德威新材料股份有限公司
前次募集资金使用情况报告
根据《上市公司证券发行管理办法》和《关于前次募集资金使用情况报告的规定》（证监发行字[2007]500号）对公司前次募集资金使用情况报告如下：
一、前次募集资金的基本情况
(一) 前次募集资金金额、资金到位情况
经中国证券监督管理委员会证监发行字[2012]594号《关于核准江苏德威新材料股份有限公司首次公开发行股票的通知》核准，本公司向社会公开发行人民币普通股 2,000万股，发行价格为人民币 17.00元/股。本次发行募集资金总额为 340,000,000.00元，扣除发行费用 34,103,915.00元，实际募集资金净额为305,896,085.00元。截止2012年5月25日，本公司首次公开发行股票的货币资金已到达公司并入账，业经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审验并出具信会师报字(2012)第113250号验资报告验证。
(二) 前次募集资金的管理情况
为规范募集资金管理和运用，保护投资者利益，本公司依照有关法律法规及《深圳证券交易所上市公司募集资金管理办法》的规定，结合公司实际情况，制定了《江苏德威新材料股份有限公司募集资金及超募资金使用管理办法》。
公司分别开设了中国工商银行股份有限公司太仓沙溪支行账号为1102240829003139617、太仓农村商业银行沙溪支行账号为7066401151120100292381、招商银行股份有限公司太仓支行账号为512902047710107、中国银行股份有限公司太仓沙溪支行账号为 532660402843和536561440408、中国银行股份有限公司滁州楠谯支行账号为182718167230的募集资金专户，并与保荐机构和上述专户存储银行签订了募集资金三方监管协议。
本公司、保荐机构和上述募集资金专户存储银行均严格按照三方监管协议的要求，履行了相应的义务，对募集资金的使用实行专人审批，专款专用。
公司签订的三方监管协议与深圳证券交易所编制的三方监管协议不存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。
(三) 前次募集资金专户存储情况
截止2015年6月30日，募集资金专户存储情况
前次募资报告第1页
江苏德威新材料股份有限公司
前次募集资金使用情况报告
金额单位：人民币元开户行 账户类别 账号 期末余额
中国工商银行股份有限公司太仓沙溪支行募集资金专户 1102240829003139617 44,661.29太仓农村商业银行沙溪支行 募集资金专户 7066401151120100292381 393,527.28招商银行股份有限公司太仓支行 募集资金专户 512902047710107 49,761.34中国银行股份有限公司太仓沙溪支行 募集资金专户 532660402843 224,537.88中国银行股份有限公司太仓沙溪支行 募集资金专户 536561440408 2,961.80中国银行股份有限公司滁州楠谯支行 募集资金专户 182718167230 1,872.90合计 717,322.49二、前次募集资金的实际使用情况
(一) 前次募集资金的实际使用情况
募集资金账户使用情况 截止2015年6月30日累计使用金额1、募集资金账户资金的减少项：
（1）对募投项目的投入 157,737,148.70（2）置换先前投入的募集资金金额 40,260,836.29（3）超募项目投入金额 114,210,209.09减少项合计 312,208,194.082、募集资金账户资金的增加项：
财务费用净收益 6,947,679.57增加项合计 6,947,679.57(二) 前次募投项目投入情况
前次募投项目投入情况对照表详见本报告附表1。
(三) 前次募集资金实际投资项目变更
前次募集资金实际投资项目未发生变更。
(四) 前次募集资金投资项目已对外转让或置换
2012年 7月 10日，公司第四届董事会第九次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先已投入募集资金投资项目的自筹资金的议案》，公司以募集资金置换预先已投入募投项目的自筹资金40,260,836.29元，该置换金额业经立信会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并出具信会师报字[2012]第113540号《关于江苏德威新材料股份有限公司以自筹资金预先投入募集资金投资项目的专项鉴证报告》。
前次募资报告第2页
江苏德威新材料股份有限公司
前次募集资金使用情况报告
(五) 闲置募集资金临时用于其他用途
未发生闲置募集资金临时用于其他用途的情况。
(六) 募集资金净额超过募投项目资金总额的剩余资金补充公司流动资金情况
未发生募集资金净额超过募投项目资金总额的剩余资金补充公司流动资金的情况。
(七)支付上市发行费用情况
公司募集资金共计340,000,000.00元，支付的发行费用为34,103,915.00元。发行费用包括在募集资金到位时已由平安证券有限责任公司直接扣除的证券承销费、保荐费计23,600,000.00元、审计验资费用3,642,500.00元、律师费用2,820,000.00元、信息披露费等其他费用4,041,415.00元。
(八) 未使用完毕的前次募集资金
截止2015年6月30日募集资金尚未使用完毕，未使用金额717,322.49元，占前次募集资金总额的0.21%，剩余募集资金将按原定计划用于募投项目。
三、前次募集资金投资项目实现效益情况
(一) 前次募集资金投资项目实现效益情况
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表详见本报告附表2。
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表中实现效益的算口径按募投项目单独计算。
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表中实现效益的计算方法：实现效益=收入-成本-销售费用-管理费用-财务费用-所得税。
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表中实现效益的计算口径、计算方法与承诺效益的计算口径、计算方法一致。
(二) 前次募集资金投资项目无法单独核算效益的情况说明
前次募集资金投资项目不存在无法单独核算效益的情况。
(三) 前次募集资金投资项目累计实现收益低于承诺20%（含20%）以上的情况说明
1、截止2015年6月30日，前次募集资金投资项目中年产1.8万吨新型环保电缆料产品项目（以下简称“1.8万吨项目”）生产设备已投入使用，2015年已处于达产阶段。募投项目实现收益的具体情况详见附表2。
前次募资报告第3页
江苏德威新材料股份有限公司
前次募集资金使用情况报告
2、前次募集资金投资项目累计实现收益低于承诺20%（含20%）以上的具体原因前次募投项目自2014年3月陆续投产以来，至2015年6月30日累计实现效益总计1,218.25万元。截至2015年6月30日，前次募投项目实现效益与承诺效益存在一定差异，主要原因系募投项目收入额、毛利率未能达到预期，具体原因分析如下：
（1）项目实际收入与预计收入的差异
2015年上半年，1.8万吨项目实现主营业务收入 10,134.14万元，较承诺收入14,845.00万元少31.73%；同期，汽车线束料、绝缘材料、内外屏蔽料的平均价格较预计价格分别下降28.68%、27.94%、30.59%。当期项目实现的收入与预计收入的差异主要受到了产品单价下降的影响。
1.8万吨项目产品属于石油下游产品，产品价格受石油价格影响较大；目前，石油价格较公司首次公开发行股票并上市之时发生了较大幅度下滑，从而导致下游产品价格水平整体呈下降趋势。此外，国内企业近几年来技术进步加快，中压电缆绝缘材料产品的市场竞争日趋激烈，从而也对产品价格产生了一定影响。
（2）毛利率差异分析
近几年来，项目产品市场发生了较大变化，随着国内企业技术进度的加快，产品市场竞争日趋激烈，产品毛利率较预计情况有所下降。2015年上半年，1.8万吨项目毛利率为16.13%，略高于公司主营业务毛利率15.53%，主要是由于公司主营业务涉及产品较多，包括部分毛利率较低的产品；但受到市场竞争环境变化的影响，1.8万吨项目毛利率水平与预计情况存在一定差距。
随着项目运行条件的不断成熟，未来公司将可以进一步增加或改善项目产品型号，项目产品的毛利率预计将会有进一步的提高。
四、其他差异说明
本公司募集资金实际使用情况与公司定期报告和其他信息披露文件中披露的有关内容一致。
安徽滁州德威新材料有限公司项目由于资金投入延迟，该项目无法按照原定计划完工，预计将于2016年4月30日达到预定可使用状态。
附表：
1、前次募集资金使用情况对照表
2、前次募集资金投资项目实现效益情况对照表
江苏德威新材料股份有限公司董事会
二〇一五年十月十八日
前次募资报告第4页
附件1：
前次募集资金使用情况对照表
单位：人民币万元
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|募集资金净额： 30,589.61||||||已累计使用募集资金总额： 31,220.82|||||
|变更用途的募集资金总额： 0.00变更用途的募集资金总额比例： 0.00%||||||各年度使用募集资金总额：2012年： 11,262.122013年： 9,298.702014年： 8,719.022015年1至6月 1,940.98|||||
|投资项目|||募集资金投资总额|||截止日募集资金累计投资额||||项目达到预定可使用状态日期（或截止日项目完工程度）|
|序号|承诺投资项目|实际投资项目|募集前承诺投资金额|募集后承诺投资金额|实际投资金额|募集前承诺投资金额|募集后承诺投资金额|实际投资金额|实际投资金额与募集后承诺投资金额的差异（注1）||
|1|年产1.8万吨新型环保电缆料产品项目|年产1.8万吨新型环保电缆料产品项目|19,186.50|19,186.50|19,799.80|19,186.50|19,186.50|19,799.80|-613.30|已完工（注2）|
|2|安徽滁州德威新材料有限公司|安徽滁州德威新材料有限公司|11,411.28|11,411.28|11,421.02|11,411.28|11,411.28|11,421.02|-9.74|2016年4月30日|
|合计|||30,597.78|30,597.78|31,220.82|30,597.78|30,597.78|31,220.82|-623.04||

注1：募集资金产生的银行利息再投资于募投项目，故实际投资金额超出了原承诺投资额。
注2：2015年起，年产1.8万吨新型环保电缆料产品项目已处于达产阶段。
附件2：
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表
单位：人民币万元
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|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|实际投资项目||截止日募投项目累计产能利用率|最近三年一期承诺效益||||最近三年一期实际效益||||截止日累计实际效益|是否达到预计效益|
|序号|项目名称||2012年|2013年|2014年|2015年1至6月|2012年|2013年|2014年|2015年1至6月|||
|1|年产1.8万吨新型环保电缆料产品项目|78.54%|不适用|不适用|不适用|1,875.70|不适用|不适用|396.83|821.42|1,218.25|详见本报告三、（三）|
|2|安徽滁州德威新材料有限公司|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|不适用|