西部证券股份有限公司
关于广东盛路通信科技股份有限公司
使用超募资金进行微波实验车间项目建设及
永久性补充流动资金的核查意见
根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》、《中小企业板信息披露业务备忘录第29号：募集资金使用》等有关法律、法规和规范性文件的要求，西部证券股份有限公司（以下简称“西部证券”）作为广东盛路通信科技股份限公司（以下简称“盛路通信”、“公司”）持续督导机构，在持续督导期已满的情况下，仍对公司拟使用超募资金进行微波实验车间项目建设及永久性补充流动资金的
事项进行了持续关注，具体核查情况如下：
一、盛路通信首次公开发行股票超募资金及使用情况
经中国证券监督管理委员会证监许可[2010]786号文件核准，并经深圳证券交易所同意，公司于2010年6月30日向社会公众公开发行人民币普通股（A股） 2,600万股，募集资金总额463,320,000.00元，扣除发行费后募集资金净额为
430,025,000.00元，立信大华会计师事务所有限公司对公司首次公开发行股票的资金到位情况进行了审验，并出具了“立信大华验字[2010]074号”验资报告。根据财政部财会[2010]25号《关于执行企业会计准则的上市公司和非上市企业做好
2010年年报工作的通知》文中的规定，公司对发行费用进行了重新确认，将上市过程中的广告费、媒体路演推介费、上市酒会费等费用3,030,347.26元从发行费用中调出，增加募集资金净额3,030,347.26元。公司最终确认的募集资金净额为433,055,347.26元，其中超募资金246,555,347.26元。公司对募集资金采取了专户存储制度。
截止本核查意见出具之日，公司超募资金使用情况如下：
单位：万元
超募资金总额 24,655.53
已使用超募资金投向 投资金额
对盛夫全资子公司增资 3,193.51
对深圳市专一通信科技有限公司增资扩股 1,474.96
收购深圳市朗赛微波通信有限公司并增资持有其100% 1,914.70
股权
湖南盛路通信人防科技有限公司 5,000.00
归还银行贷款 2,000.00
已使用超募资金合计 13,583.17
剩余超募资金（不考虑银行利息） 11,072.36
截止2013年12月31日，公司超募资金专户利息为1,368.58万元。
二、本次使用部分超募资金进行盛路通信微波实验车间项目建设的情况
（一）建设内容与规模
公司拟使用超募资金6,013.36万元进行盛路通信微波实验车间工程的建设。
微波实验车间属于盛路通信实验室二期工程项目，该项目主要用于公司天线产品电性能指标及可靠性环境测试、汽车厂商电子产品测试、军用产品的 EMC电磁兼容测试、三大运营商（中国移动、中国联通、中国电信）产品测试；进行天线产品的研发和技术创新。
本项目的建筑面积5,200平方米，计划总投资金额6,013.36万元。
（二）建设背景与目的
通信行业的技术进步及更新较快，特别是随着移动通信3G、4G以及移动互联网的快速发展，相关产品在技术指标及产品性能上提出了更高的要求，公司需要通过不断的进行新产品研发与技术更新来保障公司现有的行业地位。公司新产品的研发与技术创新，需要标准更高的专用微波实验车间。
同时，随着通信产业的快速发展，通信产品供应商、三大运营商、汽车厂商等都具有大量的研发及产品测试需求，而专门用于通信相关产品研发、测试的专用微波实验室较少，难以满足目前产业快速发展的需要。
公司建立具有较高技术标准的微波实验车间，可进一步增强实验室检测能
力，并可通过结合行业发展需求以及盛路通信的研发方向，开展新一代通信产品研发与产业化的有关工作，形成完善的行业应用基础研究，发展共性关键技术、增强技术辐射能力，并使之成为产学研相结合的重要平台。
项目建设将有效满足公司目前研发创新及新产品测试需求，有助于公司快速响应客户需求，提供更加具有技术优势的产品及服务，增强公司的竞争实力。微波实验车间可同时满足外部第三方的检测需求，为公司获取新的收入点。
（三）建设可行性
公司具备较强的研发基础及项目管理经验，已开展了多项应用技术与应用基础研究，可为工程技术研发中心的产业化研发、生产装备研制、生产工艺研究等提供有效的技术支撑。
（四）项目建设投资预算
|||
|-|-|
|名称|金额（万元）|
|实验楼(微波实验车间)||
|楼顶天桥||
|电梯||
|室外平整及绿化||
|项目报建产生费用||
|办公设备（含空调）||
|室内远场测试转台及系统||
|8.5G网络分析仪||
|8.5G信号源||
|室内汽车测试平台及系统||
|大暗室屏蔽及吸波处理||
|EMC测试及电磁兼容||
|功率测试||
|3D-128系统||
|环境试验室搬迁||
|3D-64系统搬迁||
|三座标测试仪||
|多端口多频互调测试系统||
|冷热冲击箱||
|恒温恒湿箱||
|紫外耐候试验箱||
|E-band高频测试场||
|进口源天线||
|软件及人员培训||
|关旅费||
|认证费||
|—|6,013.36|

三、本次使用部分超募资金永久性补充流动资金情况
为了满足公司当前因业务规模不断扩大对流动资金不断增长的需求，提高募集资金的使用效率，降低公司运营成本，维护公司和股东的利益，在保障募投项目建设的资金需求以及保证募投项目正常进行的前提下，公司决定使用超募资金
6,427.58万元（含截止 2013年 12月 31日的超募资金专户利息 1,368.58万元）
永久性补充流动资金，占超募资金总额的26.07%。
公司十二个月内以超募资金补充流动资金和和归还银行借款累计金额不超过超募资金总额的30%。
公司最近十二个月未进行证券投资等高风险投资，公司承诺本次补充流动资金后十二个月内，不进行证券投资等高风险投资及为他人提供财务资助。
本次超募资金用于公司微波实验车间项目建设和永久性补充流动资金后，超募资金将使用完毕。
三、本次使用超募资金的审批情况
（一）董事会审议情况
经2014年1月25日盛路通信第二届董事会第二十一次会议审议通过，盛路通信拟使用6,013.36万元超募资金进行微波实验车间项目建设；拟使用超募资金 5,059.00万元、截止 2013年 12月 31日超募资金专户利息 1,368.58万元，合计6,427.58万元永久性补充流动资金。
（二）独立董事意见
公司独立董事审议《关于公司使用部分超募资金进行盛路通信微波实验车间项目建设的议案》、《使用部分超募资金及超募资金专户利息永久补充流动资金的议案》后，发表了以下独立意见：
1、关于公司使用部分超募资金建设微波实验车间的独立意见
盛路通信拟使用超募资金6,013.36万元进行盛路通信微波实验车间工程的
建设。项目建设将有效满足公司目前研发创新及新产品测试需求，有助于公司快速响应客户需求，提供更加具有技术优势的产品及服务，增强公司的竞争实力。
微波实验车间可同时满足外部第三方的检测需求，为公司获取新的收入点。
本项投资符合公司的发展战略规划，有助于提高超募资金的使用效率，符合公司及股东的利益，已经履行了必要的审批程序，符合《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》、《中小企业板信息披露业务备忘录第 29号：募集资金使用》及《公司章程》等相关规定。超募资金的使用符合有关法律法规的规定，没有与募集资金投资项目的实施计划相抵触，不影响募集资金投资项目的正常进行，不存在变相改变募集资金投向和损害公司股东利益的情况。
独立董事同意公司使用超募资金6,013.36万元进行微波实验车间的项目建
设。
2、关于公司使用部分超募资金及超募资金专户利息永久补充流动资金的独立意见
公司本次拟使用剩余超募资金5,059.00万元、截止2013年12月31日超募资金专户利息1,368.58万元，合计6,427.58万元永久补充流动资金，符合中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所关于上市公司募集资金管理的相关规则以及本公司《公司章程》的规定。
公司本次使用部分超募资金及超募资金专户利息永久补充流动资金，有利于提高募集资金使用效率，增强公司的盈利能力，能够满足公司当前因业务规模不断扩大对流动资金不断增长的需求，符合全体股东的利益。
公司本次使用部分超募资金及超募资金专户利息永久补充流动资金，与公司募集资金投资项目的实施计划不存在相互抵触的情形，不会影响募集资金投资项目的正常实施，也不存在变相改变募集资金投向、损害股东利益的情。
独立董事同意公司使用超募资金及超募资金专户利息共计6,427.58万元永
久补充流动资金。
（三）监事会意见
2014年1月25日，公司第二届监事会第十五次会议对《关于公司使用部分超募资金建设微波实验车间的议案》、《使用部分超募资金及超募资金专户利息永久补充流动资金的议案》进行了审议，认为：
公司本次使用超额募集资金6,013.36万元建设微波实验车间，有助于公司满足现有天线产品研发创新、汽车厂商电子产品测试、三大运营商产品测试、军用产品EMC测试等需求，有利于巩固和增强公司技术创新实力和产品市场优势，是公司发展的切实需要；公司本次使用剩余超募资金5,059.00万元、截止 2013年12月31日超募资金专户利息1,368.58万元，合计6,427.58万元永久补充流动资金，有利于提高募集资金使用效率，能够满足公司当前因业务规模不断扩大对流动资金不断增长的需求，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情
形，符合中国证监会、深圳证券交易所关于上市公司募集资金管理的有关规定，符合公司及全体股东的利益。
四、保荐机构核查意见
本保荐机构保荐代表人通过与盛路通信董事、监事、高级管理人员、研发负责人等人员交谈，访谈项目拟实施负责人，查询了募集资金专户，查阅董事会、
监事会及独立董事《关于公司使用部分超募资金进行盛路通信微波实验车间项目建设的议案》、《使用部分超募资金及超募资金专户利息永久补充流动资金的议案》的相关资料等，对本次超募资金使用的合理性、必要性、有效性进行了核查。
保荐机构经核查后认为：
1、本次公司使用剩余超募资金进行微波实验车间的项目建设和永久性补充流动资金的事项已经公司董事会审议批准，独立董事、监事会均发表明确同意意见，履行了必要的审批程序，符合《深圳证券交易所股票上市规则》等相关规定的要求；
2、本次使用剩余超募资金进行微波实验车间的项目建设和永久性补充流动资金没有与原募集资金投资项目的实施计划相抵触，不会影响原募集资金投资项目的正常实施，也不存在变相改变募集资金投向、损害股东利益的情形，符合《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》、《中小企业板信息披露业务备忘录第 29号：募集资金使用》等有关规定；
3、盛路通信微波实验车间工程的建设完成将有效满足公司目前研发创新及新产品测试需求，有助于公司快速响应客户需求，提供更加具有技术优势的产品及服务，增强公司的竞争实力。微波实验车间可同时满足外部第三方的检测需求，为公司获取新的收入点。
公司使用超募资金永久性补充流动资金，能够满足公司当前因业务规模不断扩大对资金不断增长的需求，有利于提高募集资金使用效率，降低公司营运成本。
本次使用剩余超募资金进行微波实验车间的项目建设和永久性补充流动资
金符合公司的发展战略规划，有利于公司的长远发展，符合上市公司及全体股东的利益，本保荐机构对此无异议。
（此页无正文，为《西部证券股份有限公司关于广东盛路通信科技股份有限公司使用超募资金进行微波实验车间项目建设及永久性补充流动资金的核查意见》之签署页）
保荐代表人：______________
王平
祝健
西部证券股份有限公司年 月 日