西部证券股份有限公司
关于金杯电工股份有限公司
2013年度募集资金存放与使用情况的核查意见
西部证券股份有限公司（以下简称“西部证券”）作为金杯电工股份有限公司（以下简称“金杯电工”或“公司”）首次公开发行股票并上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所上市公司保荐工作指引》等法律法规的要求，对金杯电工截至 2013年 12月31日募集资金的存放与使用情况进行了核查，具体情况如下：
一、募集资金基本情况
（一）实际募集资金金额、资金到位时间
经中国证券监督管理委员会证监许可[2010]1803号文件核准，金杯电工首次公开发行人民币普通股 3,500万股，每股发行价为人民币 33.80元，募集资金总额为 118,300万元，扣除发行费用总额 7,748万元后，募集资金净额为 110,552万元。上述募集资金已于 2010年 12月27日全部到位，并经中审国际会计师事务所有限公司“中审国际验字[2010]第01020113号”《验资报告》审验。
（二）以前年度已使用金额、本年度使用金额及余额
截止 2013年 12月31日，公司以前年度已使用金额，本年度使用金额及余额情况如下：
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|项 目|金额（元）|
|2010年12月27日募集资金总额|1,183,000,000.00|
|扣除发行费用|77,480,000.00|
|募集资金净额|1,105,520,000.00|
|减：2011年度使用|644,137,762.04|
|其中：置换预先已投入募投项目的自筹资金|259,537,600.00|
|归还银行贷款|140,000,000.00|
|出资设立湖南新新线缆有限公司（一、二期合计）|59,400,000.00|
|500kV及以上超高压变压器及电抗器等输变电装备专用电磁线扩改项目|20,022,093.19|

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|项 目|金额（元）|
|风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目|75,178,068.85|
|补充流动资金|90,000,000.00|
|减：2011年手续费及账户维护费|2,166.24|
|加：2011年利息收入|2,099,352.95|
|2011年12月31日募集资金专户余额|463,479,424.67|
|减：2012年度使用|202,337,455.38|
|其中：出资设立湖南新新线缆有限公司（三、四期合计）|102,600,000.00|
|风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目|29,737,455.38|
|增资金杯电工衡阳电缆有限公司|70,000,000.00|
|减：2012年手续费及账户维护费|1,869.90|
|加：2012年利息收入|7,599,034.01|
|2012年12月31日募集资金专户余额|268,739,133.40|
|减：2013年度使用|76,009,897.35|
|其中：风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目|15,474,500.00|
|增资金杯电工衡阳电缆有限公司|50,000,000.00|
|电线电缆工程技术研究综合服务平台|10,535,397.35|
|减：2013年手续费及账户维护费|921.21|
|加：2013年利息收入|10,291,448.51|
|2013年12月31日募集资金专户余额|203,019,763.35|

二、募集资金管理情况
为了规范募集资金的管理，提高资金使用效率，确保资金使用安全，保护投资者权益，公司根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》等法律、法规和规范性文件的规定，结合公司实际情况制定了《金杯电工股份有限公司募集资金管理办法》（以下简称“《管理办法》”）。公司根据《管理办法》的规定在银行开设了募集资金专项账户，对募集资金实行专户存储。2011年1月公司和西部证券分别与中信银行股份有限公司长沙友谊支行、北京银行股份有限公司长沙分行营业部、中国建设银行股份有限公司湖南省分行营业部和中国民生银行股份有限公司长沙分行签订了《募集资金三方监管协议》，三方监管
协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异，公司在使用募集资金
时严格遵照《管理办法》和《募集资金三方监管协议》，未发生违反相关规定及协议的情况。
截止2013年12月31日，公司募集资金专户余额情况如下：
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|开户银行|银行账号|账户性质|账户余额（元）|
|北京银行股份有限公司长沙分行营业部|00291968100120109011587|活期|53,416.93|
|北京银行股份有限公司长沙分行营业部|00291968100120109011779等|定期|12,260,000.00|
|中国建设银行股份有限公司湖南省分行营业部|43001785061052517261|活期|367,709.86|
|中国建设银行股份有限公司湖南省分行营业部|430017850610525172610002|定期|104,531,750.82|
|中信银行股份有限公司长沙友谊支行|7402210182600007312|活期|3,224,753.41|
|中信银行股份有限公司长沙友谊支行|7402210184000004942等|定期|73,380,000.00|
|中国民生银行股份有限公司长沙分行营业部|3101014170001438|活期|7,132.33|
|中国民生银行股份有限公司长沙分行营业部|3101014280002030等|定期|9,195,000.00|
|合计|||203,019,763.35|

三、本年度募集资金实际使用情况
截止2013年12月31日，公司募集资金实际使用情况见下表所示：
单位：万元
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|募集资金总额||||110,552.00||本年度投入募集资金总额|7,601.00||||
|报告期内变更用途的募集资金总额||||-||已累计投入募集资金总额|92,248.52||||
|累计变更用途的募集资金总额||||-|||||||
|累计变更用途的募集资金总额比例||||-|||||||
|承诺投资项目和超募资金投向|是否已变更项目（含部分变更）|募集资金承诺投资总额|调整后投资总额（1）|本年度投入金额|截至期末累计投入金额(2)|截至期末投资进度（%）(3)＝(2)/(1)|项目达到预定可使用状态日期|本年度实现的效益|是否达到预计效益|项目可行性是否发生重大变化|
|承诺投资项目：|||||||||||
|风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目|否|15,853.37|15,853.37|-|16,262.82|102.58|2012年2月|51.39|否|否|
|500KV及以上超高压变压器及电抗器等输变电装备专用电磁线扩改项目|否|12,770.00|12,770.00|-|11,693.15|91.57|2011年12月|1,671.18|是|否|
|承诺投资项目小计||28,623.37|28,623.37|-|27,955.97|97.67||1,722.57|||
|超募资金投向：|||||||||||
|增加《风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目》投资规模|否|12,448.46|12,448.46|1,547.46|12,039.01|96.71|2012年2月|||否|
|设立湖南新新线缆有限公司|否|16,200.00|16,200.00|-|16,200.00|100.00|2012年8月|-113.12|否|否|
|归还银行贷款||14,000.00|14,000.00||14,000.00|100.00|||||

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|补充流动资金|10,000.00|10,000.00||9,000.00|90.00||
|增资金杯电工衡阳电缆有限公司|25,000.00|25,000.00|5,000.00|12,000.00|48.00|否|
|电线电缆工程技术研究综合服务平台项目|4,280.17|4,280.17|1,053.54|1,053.54|24.61|否|
|超募资金投向小计|81,928.63|81,928.63|7,601.00|64,292.55|78.47||
|合计|110,552.00|110,552.00|7,601.00|92,248.52|83.44||
|未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目）||1、风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目已于2012年2月建成投入使用，2013年度实现净利润51.39万元。未达到预期收益的主要原因是：①该项目投产时间较短，市场培育、设备产能的完全发挥均需要一个过程；②报告期下游客户所处风电、煤矿及机械行业不景气；③折旧摊销等固定费用较高，因此暂时未达到预期效益。2、湖南新新线缆有限公司本年度亏损113.12万元，未达到预期收益的原因主要是：①报告期受国家宏观调控政策的影响，风电市场整体波动，需求下降及加工费下调；②报告期新新线缆风电项目仍然处于在建阶段，设备还在搬迁安装调试中，影响了产能的发挥。|||||
|项目可行性发生重大变化的情况说明||无|||||
|超募资金的金额、用途及使用进展情况||公司超募资金金额为81,928.63万元，具体使用情况如下：|||||
|||1、2011年1月25日，经公司第三届董事会第四次会议审议通过，2011年公司使用超募资金14,000万元偿还银行贷款。|||||
|||2、2011年1月25日，经公司第三届董事会第四次会议审议通过，公司使用超募资金16,200万元与湘电集团合资设立湖南新新线缆有限公司，其中11,700万元由公司直接出资，4,500万元由公司向全资子公司湖南鑫富祥投资有限公司增资后由鑫富祥进行出资。2011年，公司实际使用超募资金5,940万元完成了新新线缆公司的第一期和第二期出资；2012年，公司使用超募资金10,260万元完成了新新线缆第三、四期出资，合计已投入16,200万元。|||||
|||3、2011年3月23日，经公司第三届董事会第五次会议审议通过，公司使用超募资金12,448.46万元用于增加“风力发电及机车车辆用特种橡套电缆新建项目”投资规模，该议案已经2011年4月14日公司召开的2010年年度股东大会审议通过。2011年该项目投入超募资金7,517.80万元，2012年该项目投入超募资金2,973.75万元，2013年该项目投入超募资金1,547.46万元，合计投入超募资金12,039.01万元。该项目已累计投入募集资金28,301.83万元。|||||

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||4、2011年9月13日，经公司第三届董事会第七次临时会议审议通过，公司使用超募资金10,000万元用于永久性补充流动资金。截至2013年12月31日，公司实际使用超募资金9,000万元。|
||5、2011年11月26日，经公司第三届董事会第十次临时会议审议通过，公司使用超募资金25,000万元增资全资子公司金杯电工衡阳电缆有限公司用于投资核电电缆项目，该议案已经2011年12月14日公司召开的2011年第一次临时股东大会审议通过。2012年、2013年公司分别使用超募资金7,000万元、5000万元增资金杯电工衡阳电缆有限公司。|
||6、2013年3月17日，经公司第三届董事会第七次会议审议通过，公司使用超募资金4,280.17万元投资“电线电缆工程技术研究综合服务平台”项目建设，2013年该项目实际使用超募资金1,053.54万元。|
|募集资金投资项目实施地点变更情况|无|
|募集资金投资项目实施方式调整情况|无|
|募集资金投资项目先期投入及置换情况|公司已在招股说明书中披露了公司首次公开发行股票前已使用自有资金对募集资金投资项目合计投入25,953.76万元，经公司2011年1月5日召开的第三届董事会第三次临时会议审议通过，公司以募集资金置换上述已预先投入募投项目的自筹资金。|
|用闲置募集资金暂时补充流动资金情况|无|
|项目实施出现募集资金结余的金额及原因|“500KV及以上超高压变压器及电抗器等输变电装备专用电磁线扩改项目”预计使用募集资金投入12,770.00万元，实际投入11,693.15万元，结余1,076.85万元。结余原因系该项目的土建工程投资和设备投资均比计划数有所减少。|
|尚未使用的募集资金用途及去向|公司尚未使用的募集资金全部存放于募集资金专户中。|
|募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况|无|

四、变更募集资金投资项目情况
公司无变更募集资金投资项目的情况。
五、保荐机构核查意见
经核查，西部证券认为：金杯电工 2013年度募集资金存放和使用情况符合《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引》等法规的要求，已披露的相关信息及时、真实、准确、完整，不存在违规情形。
（以下无正文）
（本页无正文，为《西部证券股份有限公司关于金杯电工股份有限公司 2013年度募集资金存放与使用情况的核查意见》之签章页）
保荐代表人：
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刘力军
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张武
西部证券股份有限公司年 月 日