史丹利化肥股份有限公司
期货套期保值管理制度
第一章 总则
第一条 为了规范史丹利化肥股份有限公司（以下简称“公司”）的期货套期保值业务，规避原材料价格波动风险，根据《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板信息披露业务备忘录第25号：商品期货套期保值业务》及《史丹利化肥股份有限公司章程》（以下简称“《公司章程》”）的规定，制定本制度。
第二条 公司进行期货套期保值业务只能以规避生产经营中的商品价格风险为目的，不得进行以投机为目的的交易。
第三条 公司从事期货套期保值业务，应当遵守以下原则：
（一）公司进行商品期货套期保值业务，只能在场内市场进行，不得在场外市场进行；
（二）公司进行商品期货套期保值业务的期货品种，应当仅限于公司生产经营相关的产品或所需的原材料；
（三）公司进行商品期货套期保值业务，在期货市场建立的头寸数量原则上不得超过实际现货交易的数量，期货持仓量不得超过套期保值的现货量；
（四）期货持仓时间段原则上应当与现货市场承担风险的时间段相匹配，签订现货合同后，相应的期货头寸持有时间原则上不得超出现货合同规定的时间或该合同实际执行的时间；
（五）公司应当以公司名义设立套期保值交易账户，不得使用他人账户进行套期保值业务；
（六）公司应当具有与商品期货套期保值业务的交易保证金相匹配的自有资金，不得使用募集资金直接或间接进行套期保值业务。公司应当严格控制套期保值业务的资金规模，不得影响公司正常经营。
第二章 组织机构
董事会授权总经理主管期货套期保值业务，担任“期货领导小组”负责人；小组成员按分工负责套期保值方案及相关事务的审批和监督及披露。
第五条 期货领导小组的职责为：
（一）安排小组成员进行套期保值相关制度的制定，并审定相关制度规定，决定工作原则和方针；
（二）负责召开期货领导小组会议，制订年度套期保值计划，并提交董事会审议（三）听取期货保值操作的工作报告，批准授权范围内的套期保值方案；
（四）负责交易风险的应急处理；
（五）负责向董事会提交年度报告和下年度工作计划；
（六）负责对公司从事期货套期保值业务进行监督管理，对公司期货套期保值的风险进行管理控制；
（七）行使董事会授予的其他职责。
第六条 期货领导小组下设“期货操作小组”和风险管理员，其中期货操作小组设置期货交易员、资金调拨员、会计核算员、档案管理员等岗位，由供应中心及财务中心职员兼任，风险管理员由审计部职员兼任。
期货操作小组的主要职责为：
（一）制订、调整套期保值方案，并报期货领导小组审批；
（二）执行具体的套期保值交易；
（三）向期货领导小组汇报并提交书面工作报告；
（四）其他日常管理和联系工作。
风险管理专员的主要职责为：
（一）审查套期保值方案是否符合相关规定；
（二）负责监督交易的执行情况，并不定期进行抽查；
（三）对期货头寸的风险状况进行监控和评估，保证套期保值业务的正常进行；
（四）发现不合规操作或风险情况直接向期货领导小组汇报。
第七条 期货操作小组下设期货操作小组组长、期货交易员、资金调拨员、会计核算员、档案管理员等岗位。各岗位职责权限如下：
（一）期货操作小组组长：根据市场、销售部门的信息，结合期货、现货价格及走势，
拟订套期保值交易方案，对期货套期保值业务进行日常管理，定期向期货领导小组汇报套期保值业务开展情况，异常情况的处理（权限范围内）及汇报。
（二）期货交易员：负责监控市场行情，识别和评估市场风险，按照批复的期货套期保值方案执行交易指令，对已成交的交易进行跟踪和管理，负责交易账户的操作，负责编制交易报告并发送日报、周报、月报、季报及年报给相关人员等，保管每日交易账单以便与会计部进行资金核对；
（三）资金调拨员：负责根据交易记录完成收付款和资金账户管理；
（五）会计核算员：负责相关账务处理、核算等财务结算工作；
（六）档案管理员：负责套期保值资料管理，包括套期保值计划、交易方案、交易原始资料、结算资料等。
第八条 期货操作小组各岗位人员应有效分离，不得交叉或越权行使其职责，确保能够相互监督制约。
第三章 审批权限
第九条 公司制定的期货套期保值方案审批权限：单次或占用期货投资保证金余额不超过5000万元的（含5000万元）交易由公司期货领导小组决定；期货投资保证金余额超过5000万元，须由公司董事会决定。
第十条 董事会授权期货领导小组执行套期保值业务。各项套期保值业务必须严格限定在经批准的套期保值计划内进行，不得超范围操作。
第四章 授权制度
第十一条公司与期货经纪公司订立的开户合同应按公司其他制度的有关规定及程序审核后，由公司法定代表人或经法定代表人授权的人员签署。
第十二条公司对场内期货交易操作实行授权管理。交易授权书应列明有权交易的人员名单、可从事交易的具体种类和交易限额、授权期限。期货交易授权书由公司总经理签发。
第十三条被授权人员应当在授权书载明的授权范围内诚实并善意地行使该权利。只有授权书载明的被授权人才能行使该授权书所列权利。
第五章 业务流程
第十五条期货操作小组结合现货的具体情况和市场价格行情，拟订期货套期保值交易方案，报经公司期货领导小组批准后方可执行。期货套期保值交易方案应包括以下内容：套期保值交易的建仓品种、价位区间、数量、拟投入的保证金、风险分析、风险控制措施、止损额度等。期货领导小组批准后的交易方案应报送证券部、财务中心、营销中心备案。
第十六条期货交易员根据经公司期货领导小组批准的期货套期保值交易方案，填写注入或追加保证金的付款通知，根据公司相关资金审批制度规定审批同意后交资金调拨员执行付款。资金划拨按公司资金操作流程处理。
第十七条每笔交易结束后，期货交易员应于1个交易日内及时将期货经纪公司交易系统生成的交割单和结算单（如有）打印并传递给期货操作小组组长、会计核算员、风险管理员进行审核。
第十八条风险管理员不定期抽查套期保值操作情况，若与套期保值方案不符，须立即报告公司期货领导小组。
第十九条会计核算员收到交割单或结算单并审核无误，并经财务部门负责人签字同意后，进行账务处理。会计核算员每月末与交易员核对保证金余额。
第二十条财务中心、期货操作小组每月分别进行套期保值业务综合评价，并在期货例会上进行汇报。
第六章 风险管理
第二十一条 公司对期货套期保值交易操作实行授权管理。交易授权书应列明有权交易的人员名单、可从事交易的具体种类和交易限额；套期保值交易授权书由公司“期货领导小组”负责人签署。
第二十二条 公司在开展期货套期保值业务前须做到：
（一）慎重选择期货经纪公司；
（二）合理设置期货业务组织机构和选择安排相应岗位业务人员：
1、公司期货业务岗位设置应严格按照本制度第二章的规定执行；
2、公司从事期货业务人员应具备下列条件：
（1）有期货专业知识及管理经验、有良好的职业道德，其中期货交易员应优先选择持
有期货从业资格证的员工担任；
（2）有较高的业务技能，熟悉期货交易相关的法律、法规，遵守法律、法规及期货交易的各项规章制度，规范自身行为，杜绝违法、违规行为。公司期货交易员只有在取得书面授权后方可进行授权范围内的操作。
第二十三条 公司的期货业务开户及经纪合同签订程序如下：
（一）期货操作小组选择具有良好资信和业务实力、运作规范的期货经纪公司，经资格审查后作为公司套期保值合作单位；
（二）公司法定代表人或经法定代表人书面授权的人员代表公司与期货经纪公司签订期货经纪合同书，并办理开户手续。期货操作小组应随时跟踪了解期货经纪公司的发展变化和资信情况，并将有关变化情况报告公司期货领导小组，以便公司根据实际情况来决定是否更换期货经纪公司。
第二十四条 公司设置风险管理员岗位，风险管理员直接对公司总经理负责。风险管理员岗位不得与期货套期保值业务的其他岗位交叉。
第二十五条 风险管理员须严格审核公司的期货套期保值业务是否为公司生产经营中的商品进行保值，若不是，则须立即报告公司期货领导小组。
第二十六条 公司“期货领导小组”按照不同月份的实际生产能力来确定和控制当期的套期保值量，任何时候不得超过董事会授权范围进行保值。
第二十七条 公司在已经确认对实物进行套期保值的情况下，期货头寸的建立、平仓要与所保值的实物合同在数量、时间上相匹配。
第二十八条 公司建立风险测算系统如下：
（一）资金风险：测算已占用的保证金数量、浮动盈亏、可用保证金数量及拟建头寸需要的保证金数量、公司对可能追加的保证金的准备数量；
（二）保值头寸价格变动风险：根据公司套期保值方案测算已建仓头寸和需建仓头寸在价格出现变动后的保证金需求和盈亏风险。
第二十九条 公司应建立内部风险报告制度和风险处理程序：
（一）当市场价格波动较大或发生异常波动的情况时，公司期货交易员应立即报告供应中心负责人和风险管理员；当市场价格发生异常波动的情况时，供应中心负责人和风险管理员应立即报告公司总经理，同时上报公司“期货领导小组”。
（二）当发生以下情况时，风险管理员应立即向公司总经理及“期货领导小组”报告：
（1）公司的具体套期保值方案不符合有关法律法规规定；
（2）公司期货交易员的交易行为不符合套期保值方案；
（3）公司期货套期保值头寸的风险状况影响到套期保值过程的正常进行；
（4）公司期货套期保值业务出现或将出现有关的法律风险。
第三十条期货领导小组、期货操作小组的任何人员，如发现套期保值交易存在违规操作时，应立即向期货领导小组汇报。同时，期货领导小组立即终止违规人员的授权手续，并及时调查违规事件的详细情况，制定和实施补救方案。
第三十一条 公司的风险处理程序如下：期货操作小组负责人应及时向期货领导小组领导报告，及时召开公司期货领导小组和有关人员参加会议，分析讨论风险情况及应采取的对策；相关人员执行公司期货领导小组的风险处理决定。
第七章 信息披露
第三十二条 公司拟进行期货套期保值业务，应提交董事会审议。董事会应在做出相关决议后两个交易日内进行公告，并向深圳证券交易所提交下列文件：
（一）董事会决议及公告；
（二）套期保值事项公告，公司披露的套期保值事项至少应当包括：拟进行商品期货套期保值业务的目的、拟投资的期货品种、拟投入的资金金额、拟进行套期保值的期间、是否满足《企业会计准则》规定的运用套期保值会计方法的相关条件、套期保值业务的可行性分析、风险分析及公司拟采取的风险控制措施等；
（三）保荐机构就上市公司进行商品期货套期保值业务的必要性、可行性、套期保值业务内部控制和风险管理制度是否完善合规、风险控制措施是否有效等事项进行核查所发表的意见（如适用）；
（四）主管部门对公司进行商品期货套期保值业务出具的意见（如适用）；
（五）咨询机构出具的可行性分析报告（如有）；
（六）深圳证券交易所要求的其他文件。
第八章 保密制度
第三十四条 公司期货业务相关人员应遵守公司的保密规定。
第三十五条 公司期货业务相关人员未经允许不得泄露本公司的套期保值方案、交易情况、结算情况、资金状况等与公司期货交易有关的信息。
第三十六条 公司从事期货套期保值业务需要定期披露或临时披露信息的，由期货领导小组根据《深圳证券交易所股票上市规则》、《中小企业板信息披露业务备忘录第25号：商品期货套期保值业务》及其他相关法律、法规、规范性文件的要求确定信息披露的具体内容、时间，并由公司董事会秘书负责向深圳证券交易所办理公告等相关手续。
第九章 附则
第三十七条 公司的全资、控股子公司进行期货套期保值业务，视同本公司进行期货套期保值业务，适用《中小企业板信息披露业务备忘录第25号：商品期货套期保值业务》及本制度的相关规定。公司的参股公司进行期货套期保值业务，对公司业绩造成较大影响的，公司应参照《中小企业板信息披露业务备忘录第25号：商品期货套期保值业务》及本制度的相关规定，履行信息披露义务。
第三十八条 本制度未尽事宜，按有关法律、法规和规范性文件及《公司章程》的规定执行。本制度如与国家日后颁布的法律、法规和规范性文件或经合法程序修改后的《公司章程》相冲突，按国家有关法律、法规和规范性文件及《公司章程》的规定执行。
第三十九条 本制度由公司董事会负责修订与解释，自董事会通过之日起生效。
史丹利化肥股份有限公司董事会二〇一四年十月