广汇汽车服务股份公司
2015年度董事会工作报告
——董事长李建平
各位董事：
下面由我代表公司第六届董事会做 2015年度董事会工作报告，请予以审议：
2015年，公司董事会严格遵守《公司法》、《证券法》等法律法规和《公司章程》相关规定，认真执行股东大会决议，规范审议程序，科学、审慎履行职责，紧紧围绕公司总体发展目标制定全年工作计划，有序推进公司各项重点工作、顺利实现年度经营目标，确保公司实现稳健发展。
截至 2015年 12月 31日，公司经审计的总资产为 758.11亿元，同比增加23.29%；归属于上市公司股东的净资产为 209.83亿元，同比增加46.30%；全年合并报表实现的营业收入为 937.00亿元，同比增加8.50%；
归属于上市公司股东的净利润为 19.88亿元，同比增加24.01%。
第一部分：2015年度工作情况
一、2015年公司重大资本运作情况
（一）重大资产重组
经中国证监会 2015年 6月 3日《关于核准美罗药业股份有限公司重大资产重组及向新疆广汇实业投资（集团）有限责任公司等发行股份购买资产并募集配套资金的批复》（证监许可【2015】1123号）批准，公司以截
至评估基准日除可供出售金融资产外全部资产和负债,作价 7.49亿元,与广汇集团、CGAML、鹰潭锦胜、正和世通、新疆友源、BCIL、南宁邕之泉合计持有的广汇有限100%的股权进行置换；双方交易标的作价的差额部分 228.2825亿元，由上市公司按各交易对方各自享有的广汇有限股权比例以非公开发行股票方式购买，合计发行股份 301,960.9785万股。上述股份已于 2015年 6月 16日在中国证券登记结算有限责任公司登记完毕。上市公司证券简称自 2015年 6月 24日起，变更为“广汇汽车”。
（二）配套融资的募集和使用
公司采用询价方式向不超过 10名符合条件的特定对象非公开发行股票募集配套资金，募集配套资金总额不超过 60亿元，且不超过本次交易总金额的25%，最终向博时资本等八位特定对象共发行 2.97324亿股，发行价格为 20.18元/股，募集资金总额为 5,999,998,320元，上述股份已于 2015年 6月 29日在中国证券登记结算有限责任公司登记完毕。
公司于 2015年 6月 29日以募集资金 21.82亿完成了汇通信诚16.67%股份的收购,形成了对汇通信诚的100%控股。公司以剩余募集资金 37.07亿进一步发展融资租赁业务，为公司融资租赁业务的持续、快速、健康增长奠定坚实基础。
（三）、现金部分要约收购宝信汽车
经公司第六届董事会第五次会议及 2015年第六次临时股东大会审议通过，公司拟在先决条件获得满足的前提下，通过广汇汽车（香港）以自愿性附条件现金部分收购的方式，收购宝信汽车不超过75%的股票。公司将维持宝信集团在香港联交所的上市地位，部分要约的要约价格为每股 5.99港元，购股权要约的要约价格为每份购股权 0.266港元，本次收购的总代价将不超过 115.59亿港币。截止目前，本次要约收购的各项工作进展
顺利，大部分收购的先决条件已得到满足，公司将继续推进其他尚未满足先决条件的各项工作。
（四）80亿再融资工作
公司第六届董事会第三次会议、2015年第五次临时股东大会审议通过了 2015年非公开发行股票方案的议案，并于 2015年 12月 25日向中国证监会提交了该次非公开发行股票的申请材料。经 2016年 1月 25日第六届董事会第七次会议审议通过，公司终止了 2015年非公开发行股票方案，并同时审议通过了 2016年非公开发行股票方案，该方案于 2016年 2月 15日的 2016年第一次临时股东大会审议通过。目前中国证监会正在对相关申报材料进行审核。
（五）资本公积金转增股本
第六届董事会第二次会议和 2015年第四次临时股东大会审议通过了《关于公司 2015年中期资本公积金转增股本预案的议案》，以 2015年 6月末总股本 366,693.3785万股为基数每 10股转增 5股；新增股份于 2015年 11月 17日上市流通。本次资本公积转增股本完成后，公司总股本变更为 550,040.0678万股。
（六）截止 2015年 12月 31日公司股东情况
截至 2015年 12月 31日，公司股东总人数 31,034名。
二、2015年经营成果和财务状况分析
（一）报告期内公司整体运营情况
在经济形势、行业环境都不利的条件下，公司不畏挑战、迎难而上，信守业绩承诺，稳中有进，完成诸多具有里程碑意义的工作，交出了一份
靓丽的成绩单：公司全年营业收入约 937.00亿元，同比增长8.50%，实现归属上市公司股东的净利润 19.88亿元，同比增长24.01%，完成新车销售 632,626辆，增长10.69%，维修入场台次 5,580,497次，同比增长4.86%，新增融资租赁车辆台次 113,108辆，同比增长5.16%，二手车交易代理台次 45,564辆，同比增长29.99%。
报告期内公司进一步做大做强做精汽车经销与服务业务。截止 2015年 12月 31日，公司共经营 542个网点，包含 498个 4S店面，其中高端品牌 4S店面 65个，中端品牌 4S店面 407个，覆盖全国 25个省、市、自治区，并主要分布在中国的中西部地区。报告期内公司共收购 77家 4S店，其中高端品牌 12家，中端品牌 65家，位于中西部地区店面 69家，位于东部地区店面 8家，另外新建 4S店 13家，其中高端品牌 6家，中端品牌 6家，位于中西部地区店面 12家，东部地区店面 1家。
（二）主营业务分析情况
2015年，我国 GDP增长仅为6.9%，创 19年来新低，经济下行压力不断加大。全年乘用车销量 2,114.63万辆，比上年增长7.34%，增速比上年下滑 2.54个百分点。在中国汽车销售市场增速整体放缓的情况下，公司全年共销售新车 632,626台，同比增幅10.69%；整车销售营业收入 826.02亿元，同比增幅8.22%。在整车销售的管理和营销方面，公司严格控制库存深度和超期库存，达成库存管理目标，夯实数字营销体系，通过多种方式多种手段促进销量提升。全力打造和谐、共赢厂家关系，获得厂家的认可和支持。启动 CRM项目，巩固客户关系，提升客户回报率，最终实现 2015年整车销售的稳步发展。
在维修服务业务方面，维修进场台次 558.05万台，同比增幅4.86%；
维修服务收入 73.42亿元，同比增幅4.55%。公司以服务客户为导向，打好基础不断创新，通过创新“广汇汽车 GH60快保”、“钣喷标准化”、售后
风险管控检核、维修看板管理等项目，提升客户满意度和品牌美誉度；同时制定差异化的“基础保养卡”方案，满足客户对保养价格和内容的透明度需求及便利性需求，增加客户黏性，吸引客户回厂保养维修；另外公司还整合集采系统，进一步提升集采收益。2015年驷惠装饰集采系统完成全部上线工作，所有门店采购数据一体化，确保门店采购数据的统一、真实和准确。与 SAP合作开发 SRM系统也已在试点区域上线，实现店面进销存、财务、供应商一体化管理的目标。
佣金代理业务收入 15.31亿元，同比增长36.98%。公司持续推行续保业务规范发展，以保险综合成本率为主要控制点提升保险综合收益率，并大力推广玻璃保障卡、划痕保障卡等保险自营项目，为保险业务发展探索出新模式；同时积极开发核心单部件延保产品，满足不同客户需求；启动平行进口车保修项目，并正在开发租赁融延保金融服务。此外，通过公司内训师与外部合作伙伴相结合方式进行延保营销培训，储备人才以推动业务发展。
广汇二手车交易代理业务经营规模快速增长，全年交易代理台次 45,564台，同比增长29.99%。2015年 12月公司和阿里巴巴集团宣布合作再升级，共同推出二手车 O2O一体化交易服务中心，并成功举办双十二拍卖活动。线下业务不断加强，经营能力不断提高。各区域纷纷建设全功能二手车交易服务中心。至 2015年年底，已陆续验收通过甘肃、河北、陕西、包头、呼和浩特等地二手车交易服务中心，有力推进了广汇二手车交易代理服务专业化、规范化、连锁化、全国化发展。此外，除拥有自身的“广汇认证二手车”品牌外，2015年 1月公司还与中国汽车流通协会签订了基于国家标准的“行”认证二手车评估资质授权协议，在标准、资源、渠道、服务、团队五项核心要素上居于国内首位。
在汽车租赁业务方面，全年完成融资租赁台次 11.3万台，租赁业务收入 18.67亿元，同比增长14.11%。截止 2015年底，公司已为超 36万客户
提供了超 320亿元的购车融资租赁服务，并为超 8万客户提供了二手车融资租赁服务，业务覆盖全国 30个省、自治区和直辖市。2015年，公司完善租赁信息化系统，提升风险控制水平；拓展融资渠道，探索全新模式；
研发租赁新产品，满足更多样化客户需求；并陆续与阿里巴巴、易车网、汽车之家展开战略合作，致力于建立国内专业、便捷的 O2O融资租赁平台，为消费者提供从选车、贷款、车辆保险、车辆交付、保养车、二手车置换、二手车贷款等客户用车生命周期内的线上线下一体化服务。
广汇汽车自 2014年启动三年信息化重点建设，与国际领先的管理软件企业建立战略合作关系，历经两年稳步推进和落地，现已成为国内汽车经销服务行业中的先行者和领导者。公司通过 ERP(Enterprise ResourcePlanning)系统、CRM(Customer RelationshipManagement)系统、电商平台、资金系统和融资租赁系统的搭建，建立了人力资源、业务、财务和资金一体化管理平台，夯实精细化管理基础；整合所有客户资源，提升全生命周期客户服务能力；以售后电商平台为切入点，推动公司业务模式和管理创新，为经营发展构建“前台、中台和后台”一体化的信息化平台；最终形成以客户为中心的全渠道客户服务体系和商业模式。
为了顺应中国经济的新常态，实现公司在金融领域的多方位拓展，公司全资子公司汇通信诚租赁有限公司决定出资 9000万元与长安银行股份有限公司、北京意德辰翔投资有限公司共同参与发起设立陕西长银消费金融有限公司，占股比例为25%。
为了进一步延伸发展公司在汽车经销行业的业务领域，培育更多的利润增长点，公司全资子公司广汇汽车服务有限责任公司于 2015年 12月以自有资金人民币 13,800万元受让所持上海爱卡合伙份额,占合伙份额6%。
（三）财务分析情况
公司 2015年度财务决算数据经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）审计后，出具了标准无保留意见的审计报告。
2015年度，公司合并实现营业收入 937.00亿元，同比增长8.50%，综合毛利率9.23%，同比上升0.78个百分点，营业收入的增长主要是由于2015年度收购和新建门店较多，合并报表范围增大所致。综合毛利率上升主要是由于收购豪华品牌 4S店面较多、融资租赁业务规模和毛利率水平进一步上升以及佣金代理收入的增长和毛利率水平的上升的综合因素所致。
整车销售营业收入 826.02亿元，同比增幅8.22%，新车毛利率4.21%，同比上升 0.38个百分点。
售后维修业务收入 73.42亿元，同比增幅4.55%，而毛利率为33.03%，较去年同期小幅增加 0.96个百分点。
佣金业务继续保持高速增长态势，全年佣金服务收入 15.31亿元，同比增幅36.98%，毛利率上升 2.81个百分点至77.19%，得益于公司的业务规模、网络资源、创新能力和高效的执行力，保险代理、金融租赁代理及二手车代理服务的佣金收入和毛利率水平均有不同程度上升。
租赁业务全年收入 18.67亿元，同比增长14.11%，毛利率水平则攀升至71.18%，同比增加 1.4个百分点，主要是由于租赁业务规模的持续扩大以及汇通信诚的资产负债率的降低带来的利息成本的下降。
全年销售费用同比上升10.01%，销售费用率2.65%，同比增加 0.03个百分点，管理费用同比上升7.79%，管理费用率1.69%，同比降低 0.01个百分点，公司严格管控费用取得较好成果。随着配套募集资金 60亿的到位，在公司整体资产负债率降低的同时，公司合理利用债务杠杆，适度提
高负债规模，快速扩张公司业务规模，全年财务费用同比增长27.74%，财务费用率由 2014年的1.25%增长至1.47%，增加 0.22个百分点。
2015年全年实现净利润 21.18亿元，同比增长18.01%，主要得益于业务规模的扩大和新车销售、佣金业务和融资租赁业务毛利率的提升，以及对于费用方面的良好管控。
2015年归属于上市公司股东净利润 19.88亿，同比增长24.01%。根据会计师事务所出具的专项审核报告，2015年置入资产净利润为 20.33亿，超过承诺的盈利预测数 2.03亿，实现率达到了111.11%。
截止2015年12月31日，公司合并总资产758.11亿，同比增长23.29%，主要源于配套融资募集资金约 60亿元及因收购店面而导致的合并报表范围的增加。净资产 219.02亿，同比增长36.80%，归属母净资产 209.83亿，同比增长46.30%，合并资产负债率71.11%，同比下降 2.85个百分点，上述三项的变化主要得益于配套融资募集资金的到位及当年实现的净利润。
2015年经营活动产生的现金流量净额 55.63亿元，同比增长 43.72亿元，主要由于存货减少造成现金流入增加及经营性应收项目的增加相对较少造成现金流出同比减少等综合因素所致；投资活动产生的现金流量净额 -37.86亿元，同比减少 6.03亿元，主要由于收购项目增加造成现金流出同比增加及因保证金净流出同比减少造成现金流出同比减少所致。筹资活动产生的现金流量净额-24.97亿元，同比减少 35.37亿元，主要由于非公开发行新股造成现金流入同比增加、因要约收购宝信汽车集团不超过75%的股权而有向银行申请借款需求，因而存入保证金存款造成现金流出同比增加、因收购子公司汇通信诚租赁有限公司少数股东股权造成现金流出同比增加以及因净偿还借款增加和发行债券减少等综合原因所致。
三、董事会依法履职情况
2015年，公司董事会严格按照法律、法规以及《公司章程》、《董事会议事规则》、各专门委员会工作细则和《独立董事工作细则》等规定行使职权，加强规范运作，不断提高董事会的决策能力以维护全体股东利益。主要工作情况如下：
（一）、董事会会议召开情况
|||||||
|-|-|-|-|-|-|
||日期||届次||主要议案|
|2015年1月22日||第五届董事会第十五次临时会议||《关于本次重大资产重组完成后的公司章程（草案）的议案》《关于召开2015年第一次临时股东大会的议案》||
|2015年4月16日||第五届董事会第九次会议||《公司2014年度总经理工作报告》《公司2014年度董事会工作报告》《公司2014年度报告和年度报告摘要》《公司2014年度独立董事述职报告》《公司2014年度财务决算报告》《公司2014年度利润分配预案》《关于确定2015年公司申请银行授信额度的议案》《关于支付会计师事务所报酬的议案》《公司董事会审计委员会2014年度履职情况报告》《公司2014年度内部控制评价报告》《关于签订<盈利预测补偿协议之补充协议>的议案》||
|2015年4月28日||第五届董事会第十六次临时会议||《公司2015年第一季度报告全文及正文》||
|2015年5月12日||第五届董事会第十七次临时会议||《关于召开公司2014年度业绩说明会的议案》《关于召开公司2014年度股东大会的议案》||
|2015年6月16日||第五届董事会第十八次临时会议||《关于变更公司名称及证券简称的议案》||

||||
|-|-|-|
|2015年6月29日|第五届董事会第十九次临时会议|《关于修订<广汇汽车服务股份公司股东大会议事规则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事会议事规则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司监事会议事规则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司独立董事工作制度>的议案》《关于公司董事会换届选举暨提名第六届董事会非独立董事候选人的议案》《关于公司董事会换届选举暨提名第六届董事会独立董事候选人的议案》《关于公司使用募集资金置换预先已投入募集资金投资项目的自筹资金事项的议案》|
|2015年6月30日|第五届董事会第二十次临时会议|《关于增加公司注册资本的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司章程>的议案》《关于公司召开2015年度第二次临时股东大会的通知》。|
|2015年7月16日|第六届董事会第一次会议|《关于豁免公司第六届董事会第一次会议通知期限的议案》《关于选举公司董事长的议案》《关于聘任公司总裁和董事会秘书的议案》《关于聘任公司副总裁及副总裁兼财务总监的议案》《关于选举第六届董事会各专门委员会成员的议案》《关于调整公司内部组织机构设置的议案》《关于公司证券事务代表辞职的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司总裁工作细则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事会秘书工作细则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事会战略与投资委员会实施细则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事会审计委员会实施细则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事会提名委员会实施细则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事会薪酬与考核委员会实施细则>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司关联交易制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司对外担保管理制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司投资管理制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司募集资金专项管理制度>的议案》|

||||
|-|-|-|
|||《关于修订<广汇汽车服务股份公司投资者关系管理制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司董事、监事和高级管理人员所持公司股份及其变动管理制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司信息披露制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司年报信息披露重大差错责任追究制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司内幕信息及知情人登记管理制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司外部信息报送及使用管理制度>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司独立董事年报工作规程>的议案》《关于修订<广汇汽车服务股份公司审计委员会年报工作规程>的议案》《关于公司独立董事津贴的议案》《关于公司聘请2015年度审计机构的议案》《关于公司2015年度接受控股股东担保的关联交易的议案》《关于公司2015年度预计日常关联交易的议案》《关于公司对下属公司提供担保授权管理层审批的议案》《关于授权公司管理层审批限额内融资活动的议案》《关于公司进行理财产品投资授权管理层审批的议案》《关于<广汇汽车服务股份公司2015年员工持股计划（草案）>及其摘要的议案》《关于提请股东大会授权董事会办理公司员工持股计划相关具体事宜的议案》《关于召开广汇汽车服务股份公司2015年第三次临时股东大会的议案》|
|2015年8月17日|第六届董事会第二次会议|《关于公司2015年半年度报告及其摘要的议案》《关于公司2015年半年度募集资金存放与实际使用情况专项报告的议案》《关于公司2015年中期资本公积金转增股本预案的议案》《关于公司增加注册资本及修订公司章程的议案》《关于召开公司2015年第四次临时股东大会的议案》|
|2015年10月30日|第六届董事会第三次会议|《关于公司符合非公开发行股票条件的议案》《关于公司非公开发行股票方案的议案》《关于公司非公开发行A股股票预案的议案》|

||||
|-|-|-|
|||《关于<广汇汽车服务股份公司截至2015 年6月30日止前次募集资金使用情况报告>的议案》《关于<广汇汽车服务股份公司关于非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告>的议案》《关于非公开发行股票后填补被摊薄即期回报措施的议案》《关于提请股东大会授权董事会及其获授权人士办理本次非公开发行 A 股股票相关事宜的议案》《关于公司2015年第三季度报告的议案》《关于公司2015年度接受控股股东及实际控制人担保的关联交易的议案》《关于召开2015年第五次临时股东大会的议案》|
|2015年11月26日|第六届董事会第四次会议|《关于重大资产重组申请继续停牌的议案》|
|2015年12月11日|第六届董事会第五次会议|《关于公司重大资产购买方案的议案》《关于公司重大资产购买符合相关法律、法规规定的议案》《关于<广汇汽车服务股份公司重大资产购买报告书（草案）>及其摘要的议案》关于发出附条件的要约公告的议案》《关于签订<不可撤销承诺协议>的议案》《关于签订<不竞争契约>的议案》《关于本次重大资产重组符合<关于规范上市公司重大资产重组若干问题的规定>第四条规定的议案》《关于本次重大资产购买事项不构成关联交易的议案》《关于批准公司本次重大资产购买事项有关估值报告的议案》《关于宝信汽车集团有限公司会计政策差异情况说明的议案》《关于估值机构的独立性、估值假设前提的合理性、估值方法与估值目的的相关性以及交易定价的公允性的议案》《关于提请公司股东大会授权董事会及其获授权人士全权办理本次重大资产购买相关事宜的议案》《关于召开2015年第六次临时股东大会的议案》|

（二）、董事会各专门委员会会议召开情况
2015年，董事会各专门委员会积极履行职责，为董事会决策提供了良好支持。其中：董事会战略委员会共召开 3次会议，对公司的投资项目和战略部署等工作进行了充分的论证，发挥了对公司战略性的监控和指导作用。董事会薪酬与考核委员会召开会议 1次，审议通过了公司独立董事的薪酬方案。董事会审计委员会共召开会议 5次，认真审阅定期报告相关资料，密切关注审计工作安排和进展情况，并与会计师事务所进行有效沟通，确保审计报告全面真实地反映公司的客观情况。董事会提名委员会召开会议 1次，依照相关法律法规和公司章程的有关要求，对公司拟聘任的独立董事候选人从任职资格、专业能力、从业经历、个人信誉等方面的情况进行审查，并出具了专项审查报告。
（三）、对股东大会决议的执行情况
2015年,公司董事会召集召开年度股东大会 1次，临时股东大会 6次，审议议案 51项，确保了股东的知情权、参与权、决策权和收益权。公司董事会及时贯彻落实股东大会的各项决议，实施完成了股东大会授权董事会开展的各项工作。
（四）、忠实履行信息披露义务，努力提升信息披露质量
公司董事会严格遵守信息披露的有关规定，坚持真实、准确、完整、及时和公平的原则，忠实履行信息披露义务，确保投资者及时了解公司重大事项，最大程度地保护投资者利益。2015年公司除按照中国证监会和上海证券交易所信息披露格式指引及其他有关信息披露的相关规定按时完成了《2014年年度报告》、《2015年第一季度报告》、《2015年半年度报告》、《2015年第三季度报告》等定期报告的编制和披露工作，根据公司实际情况，发布临时公告 102项，做到了真实、准确、完整、及时、公平。
四、公司利润分配及分红派息情况
（一）、2015年中期资本公积金转增股本
经第六届董事会第二次会议和 2015年第四次临时股东大会审议通过，公司以审计报告《普华永道中天审字（2015）第 10100号》广汇汽车服务股份公司截至 2015年 6月 30日止六个月期间财务报表及审计报告总股本 366,693.3785万股为基数，进行资本公积金转增股本，全体股东每 10股转增 5股，共计转增 183,346.6893万股，转增后公司总股本将增加至 550,040.0678万股，本次分配不送红股、不进行现金分红。
（二）、2015年度公司利润分配
经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）审计，广汇汽车服务股份公司（母公司）2015年度实现净利润 62,174,537.01元，减提取盈余公积 6,217,453.70元，加年初未分配利润 134,748,537.20元后，于 2015年 12月 31日可供分配利润为 190,705,620.51元。2015年度广汇汽车合并财务报表实现归属于母公司股东的净利润 19.88亿元，公司合并财务报表的未分配利润为 70.45亿元。
鉴于公司拟通过广汇汽车服务（香港）有限公司以自愿性附条件现金部分要约及购股权要约，向宝信汽车集团有限公司（以下简称“宝信集团”）合格股东收购最多75%的宝信集团已发行股本及注销最多75%的尚未行使购股权（以下简称“本次交易”）。本次交易的对价将以现金支付，其中部分要约的要约价格为每股股份5.99港元，购股权要约的要约价格为每份购股权0.266港元，本次交易涉及的可能的最高对价为115.59亿港元。
为了推进重大投资顺利进行，为公司长远发展考虑并不断提高盈利能力，谋求公司及股东利益最大化，公司董事会提议2015年度不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。该事项尚需经过董事会审议并提交股
东大会审议通过后生效。
第二部分 2016年度主要工作安排
一、行业竞争格局及发展趋势
1、汽车市场展望
2016年，中国汽车市场将继续面临诸多挑战。根据中国汽车工业协会预测，中国汽车市场在 2015年经历“V”型反转的增速4.7%后，将步入平稳新常态，2016年预计增长约6%。而对于汽车经销商来说，有利因素包括：汽车“供给侧改革”进一步推动刚性需求、1.6升购置税减半和新能源车相关推广等政策推动刺激需求、区域市场有望进一步释放增长潜力、SUV增长趋势延续等。不利因素包括宏观经济继续存在下行压力、城市限购、节能惠民补贴在 2015年结束等政策。
2、乘用车经销商的未来发展趋势
商务部于 2012年公布的《关于促进汽车流通业“十二五”发展的指导意见》提出要培育 3-5家超过 1000亿元的大型汽车流通企业，目前我国汽车经销行业仍然呈现出小规模、分散的格局，未来汽车经销商行业的集中度有望进一步提升。
3、融资租赁业务的未来发展趋势
随着未来乘用车销售量的进一步增长以及国内80、90后等购车主力军的出现，国内对汽车金融的需求将越来越大，对汽车金融产品的丰富度的要求的提高，汽车金融市场将在未来的五年迎来高速增长的势头，根据德勤《2015中国汽车金融白皮书》预计，2020年中国汽车金融的渗透率将达到50%，市场规模预计突破 2万亿元，作为汽车金融的重要组成部分，乘
用车融资租赁业务将大有可为。
二、2016年经营及工作计划
（一）2016年经营重点工作：
1、全面完成各项预算目标，保证实现 2016年年度利润目标
2、加强大型项目的收购，积极整合收购项目
3、紧紧围绕利润，积极探索运营管理新思路
4、推进信息化系统建设，确保三期 IT规划完美落地
5、重点推进租赁业务，持续提升租赁风险管控能力
6、夯实基础布局未来，打造广汇二手车品牌
7、提高资产利用率，提高资金管理能力
8、严控成本费用，厉行节约发展
9、打造德才兼备的专业团队
（二）、做好经营决策工作
进一步完善董事会决策机制，建立规范的信息报告制度，保持董事会与经营层信息沟通顺畅，不断提高会议决策效率，切实履行董事会及其专门委员会的各项职责，确保董事会对重大经营管理事项的实质性决策权力，充分发挥董事会的核心作用。
（三）、规范信息披露，做好投资者关系管理，树立良好的资本市场形象
信息披露是监管部门对上市公司规范运作监管的重点之一。2016年，公司董事会将继续按照相关监管要求及时、准确地做好信息披露工作，及时编制并披露公司定期报告和临时报告，确保公司信息披露内容的真实、准确、完整，让投资者及时、全面地了解公司经营成果、财务状况、重大事项及风险因素等重要信息。同时，公司董事会将严格执行《信息披露管理办法》和《投资者关系管理工作细则》的相关规定，组织、筹备好 2016年投资者关系活动，保持公司投资者接待专线电话畅通，并积极通过上海证券交易所“上证 e互动”、公司投资者关系邮箱、投资者热线电话等方式加强与投资者的联系、服务工作。同时加强投资者权益保护工作，严格内幕信息保密管理，特别是加强对内部信息报告、内幕信息知情人的管理，不断提高信息披露质量和投资者关系管理水平。
（四）、高度重视，抓好规范运作培训工作
高度重视并积极组织公司董事、监事、高级管理人员参加上海证券交易所、大连证监局及上市公司协会等组织的培训，促使公司董事、监事、高级管理人员能够充分了解公司治理的基本原则，上市公司运作的法律框架，上市公司信息披露和关联交易监管等具体规则，具备内控与风险防范意识和基本的财务报表阅读和理解能力，不断提升董事、监事、高级管理人员履职能力，增强规范运作意识，提高公司治理水平。
（五）、不断完善内控制度，防范经营风险
内控建设是公司健康发展的基石和保障，必须高度重视，抓好制度建设和执行。2016年公司将进一步完善公司风险管理制度和流程，落实风险管理政策，持续关注风险管理状况，同时，以“查漏补缺、完善体系；监督检查，重在执行”为主要工作思路，按照中国证监会和上海证券交易所的要求，进一步完善公司内控制度，确保公司依法经营、规范运作。
2016年，董事会将继续从全体股东的利益出发，从公司可持续健康发展出发，深入贯彻落实公司的发展战略，推进战略落地，不断提升决策效率和水平，不断提高核心竞争力，恪尽职守，勤勉尽责，团结一致，务实进取，依靠全体员工的奋力拼搏，克服各种艰难险阻，以求真务实精神推动公司再上新台阶，全面兑现和超越 2016年的业绩承诺，努力创造优良的业绩回报股东！
广汇汽车服务股份公司董事会董事长李建平 2016年 4月 28日