杭州中泰深冷技术股份有限公司
2015年年度财务决算报告
公司2015年财务报告经天健会计师事务所审计，并出具了标准无保留意见的审计报告（天健审〔2016〕3158号），根据审计结果编制 2015年年度财务决算报告，报告如下：
一、财务状况
单位：元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|||||||较上年同期数|
|项 目||2015年||2014年|||
|||||||增减比例|
||232,605,004.41||190,046,645.32||22.39%||
|货币资金|||||||
||36,648,300.00||32,574,937.25||12.50%||
|应收票据|||||||
||236,904,410.74||141,862,050.68||67.00%||
|应收账款|||||||
||34,965,356.45||53,881,720.45||-35.11%||
|预付款项|||||||
||7,148,455.13||7,422,069.27||-3.69%||
|其他应收款|||||||
||110,654,471.26||129,972,068.63||-14.86%||
|存货|||||||
||130,000,000.00||0.00||100.00%||
|其他流动资产|||||||
||788,925,997.99||555,759,491.60||41.95%||
|流动资产合计|||||||
||11,826,213.87||0.00||100.00%||
|投资性房地产|||||||
||83,056,411.20||99,901,189.76||-16.86%||
|固定资产|||||||
||33,868,241.77||34,552,604.98||-1.98%||
|无形资产|||||||
||1,333,000.00||0.00||100.00%||
|长期待摊费用|||||||
||8,563,591.65||6,141,116.84||39.45%||
|递延所得税资产|||||||
||138,647,458.49||140,594,911.58||-1.39%||
|非流动资产合计|||||||
||927,573,456.48||696,354,403.18||33.20%||
|资产总计|||||||
||25,000,000.00||75,000,000.00||-66.67%||
|短期借款|||||||

|||||
|-|-|-|-|
|应付票据||||
||90,464,530.62|58,815,053.41|53.81%|
|应付账款||||
||80,178,710.80|219,571,318.90|-63.48%|
|预收款项||||
||7,662,422.26|7,103,495.73|7.87%|
|应付职工薪酬||||
||18,345,435.39|6,050,356.99|203.21%|
|应交税费||||
||756,137.79|1,747,920.76|-56.74%|
|其他应付款||||
||242,107,236.86|393,288,145.79|-38.44%|
|流动负债合计||||
||6,203,969.87|5,700,967.75|8.82%|
|递延收益||||
||38,720,000.00||100.00%|
|其他非流动负债||||
||44,923,969.87|5,700,967.75|688.01%|
|非流动负债合计||||
||287,031,206.73|398,989,113.54|-28.06%|
|负债合计||||
||81,600,000.00|60,000,000.00|36.00%|
|实收资本（或股本）||||
||320,608,921.39|41,805,257.18|666.91%|
|资本公积||||
||38,720,000.00|0.00|100.00%|
|减：库存股||||
||1,061,612.11|1,061,612.11|0.00%|
|专项储备||||
||30,106,667.13|20,819,235.96|44.61%|
|盈余公积||||
||245,885,049.12|173,679,184.39|41.57%|
|未分配利润||||
||640,542,249.75|297,365,289.64|115.41%|
|归属于母公司所有者权益合计||||
||640,542,249.75|297,365,289.64|115.41%|
|所有者权益合计||||

货币资金较上年增加22.39%，主要是公司本年度公司首次公开发行股票2000万股，募集资金 26,010万元所致；
应收账款较上年增加67.00%，主要是公司销售产品中天然气成套装置占比增加，成套装置较换热器和冷箱的结算周期长所致；
预付账款较上年下降35.11%，主要是本年度成套装置外购配套的设备交货所致；
其他流动资产较上年增加100.00%，主要是公司暂时闲置的募集资金购买理
财产品所致；
投资性房地产较上年增加100.00%，主要是公司将暂时不用的杭州办公室对
外出租所致；
长期待摊费用较上年增加100.00%，主要是因为付给公司IPO保荐机构湘财证券的持续督导费所致；
递延所得税资产较上年增加39.45%，主要是本期计提坏账准备原因所致；
短期借款较上年减少66.67%，主要是本年度归还银行贷款原因所致；
应付账款较上年增加53.81%，主要是随着销售订单的执行，应付的材料款和外购配套件款项增加所致；
预收账款较上年减少63.48%，主要是由于成套装置陆续完工，确认收入所致；
应缴税费较上年增加203.21%，主要是年末尚未缴纳增值税和所得税增加所致；
其他应付款较上年减少56.74%，主要是本年度应付暂收款减少所致；
非流动负债较上年增加100%，主要是确认限制性股票回购义务所致；
实收资本较上年增加36.00%，主要是对外公开发行股票2000万股和向股权激励对象授予限制性股票160万股所致；
资本公积较上年增加666.91%，主要是对外公开发行股票和向股权激励对象授予限制性股票所致；
库存股较上年增加100%，主要是向股权激励对象授予限制性股票所致；
盈余公积较上年增加44.61%，系计提盈余公积所致；
未分配利润较上年增加41.57%，系本期实现净利润所致；
所有者权益较上年增加115.41%，系本期对外公开发行股票融资及本期实现净利润所致。
二、经营成果
单位：元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|||||||较上年同期数增|
|项 目||2015年||2014年|||
|||||||减比例|
||462,464,028.35||432,770,454.10||6.86%||
|营业收入|||||||
||300,297,518.52||270,330,633.55||11.09%||
|营业成本|||||||

|||||
|-|-|-|-|
|利润总额||||
||15,787,820.58|13,958,384.59|13.11%|
|所得税费用||||
||92,373,295.90|79,932,612.35|15.56%|
|净利润||||
||92,373,295.90|79,932,612.35|15.56%|
|归属于母公司所有者的净利润||||
|期 间 费 用||||
||8,493,292.37|9,822,156.25|-13.53%|
|销售费用||||
||41,891,524.67|37,408,733.23|11.98%|
|管理费用||||
||-894,620.55|4,557,574.88|-119.63%|
|财务费用||||
||1.23|1.33|-7.52%|
|基本每股收益（加权平均）||||

1、经营情况：
2015年，国内宏观经济低迷状况未有明显改善，工业需求增速继续下滑，国际原油价格持续低位运行，对公司的天然气、煤化工、石油化工行业的业务造成一定的压力。公司在董事会带领下，通过积极调整经营思路、提升自身竞争力、严格控制生产成本等方式，保证了公司业绩的稳步增长。2015年，公司实现营业收入 46,246.40万元，实现归属于母公司的净利润 9,237.33万元，较上年分别增长了6.86%和15.56%。
2、期间费用
销售费用较上年减少13.53%，主要是因为成套装置的销售占比增加，成套装置配套的设备直发现场，该部分设备的运费含在采购成本中所致；
管理费用较上年增长11.98%，主要是因为公司加大了研发投入，研发费用较上年有较大幅度的增长，工资薪酬、办公费用以及业务招待费、中介服务费等均所不同程度的增长所致；
财务费用较上年减少119.63%，主要是因为公司本期归还银行贷款利息支出减少、募集资金存款利息收入所致。
三、现金流量
单位：元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|项 目||2015年度||2014年度||较上年增减幅度|
|一、经营活动产生的现金流量：|||||||
||369,954,132.15||622,718,685.15||-40.59%||
|经营活动现金流入小计|||||||
||430,954,333.97||488,240,915.94||-11.73%||
|经营活动现金流出小计|||||||
||-61,000,201.82||134,477,769.21||-145.36%||
|经营活动产生的现金流量净额|||||||
|二、投资活动产生的现金流量：|||||||
||617,094,520.58||151,116,664.35||308.36%||
|投资活动现金流入小计|||||||
||750,704,312.14||155,321,082.35||383.32%||
|投资活动现金流出小计|||||||
||-133,609,791.56||-4,204,418.00||-3,073.09%||
|投资活动产生的现金流量净额|||||||
|三、筹资活动产生的现金流量：|||||||
||340,320,000.00||75,000,000.00||353.76%||
|筹资活动现金流入小计|||||||
||99,047,521.28||142,326,900.14||-30.41%||
|筹资活动现金流出小计|||||||
||241,272,478.72||-67,326,900.14||458.36%||
|筹资活动产生的现金流量净额|||||||
||46,662,485.34||62,946,451.07||-25.87%||
|五、现金及现金等价物净增加额|||||||

2015年经营活动产生的现金流量净额较减少145.36%，主要是因为上年度预收货款的项目在本年度开始执行，材料采购现金流出增多所致；
2015年公司投资活动产生的现金流量净额较上年减少3073.09%，主要因为利用暂时不用的募集资金购买理财产品所致；
2015年筹资活动产生的现金流量净额较上年增加458.36%，主要是因为公司对外发行股票及向股权激励对象授予限制性股票所致。
四、主要财务指标
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|财务指标||2015年||2014年||较上年增减幅度|
|盈利能力|||||||
||35.07%||37.56%||-6.64%||
|销售毛利率|||||||
||17.02%||29.96%||-43.19%||
|净资产收益率（加权平均）|||||||

|||||
|-|-|-|-|
|偿债能力||||
||3.26|1.41|131.11%|
|流动比率||||
||2.80|1.08|159.40%|
|速动比率||||
||30.94%|57.30%|-46.00%|
|资产负债率||||
|资产运营能力||||
||2.02|2.88|-29.78%|
|应收账款周转率||||
||2.42|2.47|-2.10%|
|存货周转率||||

1、盈利能力
2015年销售毛利率较上年下降6.64%，主要是因为公司销售产品中毛利率相对降低的成套装置占比增加所致；
2015年加权平均净资产收益率较上年下降43.19%，主要是因为公司对外发行股权融资，净资产增加所致；
2、偿债能力
2015年流动比率及速动比例较上年均有明显的提高，主要是公司对外发行股票直接融资流动资产增加，公司资金状况良好归还流动资金借款、流动负债下降所致；
2015年资产负债率较上年降低46.00%，主要是对外发行股票直接融资改善了公司的资本结构所致。
3、资产运营能力
2015年应收账款周转率较上年下降29.78%，主要是因为成套装置占主营业务收入较上年增长幅度大，而成套装置因为合同金额大、交货非连续性、收款周期长等特点，应收账款周转率相对较低。
综上，2015年公司营业收入总体稳步增长，资产质量优良，财务状况良好，偿债能力较强，财务风险小，具有较强的持续盈利能力和成长性。
杭州中泰深冷技术股份有限公司董事会
2016年 4月13日