深圳市赢合科技股份有限公司
2017年度财务决算报告
2017年，深圳市赢合科技股份有限公司(以下简称“公司”)在公司董事会的领导和全体员工的共同努力下，逐步建立及完善全价值链管控体系，加强内部运营精细化改进，提高产品竞争力，进一步加大市场拓展力度，公司整体业务实现了持续、高速的增长。
公司2017年度财务报表由瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）进行审计，并且被出具标准无保留意见的审计报告，现将公司2017年度财务决算(合并口径)的相关情况报告如下：
一、主要经营业绩
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|项目||2017年||2016年||变动幅度|
||158,633.12||85,049.04||||
|营业总收入（万元）||||||86.52%|
||25,286.42||15,245.43||||
|利润总额（万元）||||||65.86%|
|归属于上市公司股东|22,091.64||12,387.15||||
|||||||78.34%|
|的净利润（万元）|||||||
|经营现金净流量（万|-4,720.74||2,846.29||||
|||||||-265.86%|
|元）|||||||
||0.72||0.41||||
|基本每股收益（元）||||||75.61%|
|加权平均净资产收益|13.76%||19.67%||-5.91%||
|率|||||||
|||2017年末||2016年末||变动幅度|
||315,140.20||178,833.06||76.22%||
|资产总额（万元）|||||||
|归属于上市公司股东|125,340.03||62,916.18||99.22%||
|的净资产（万元）|||||||

备注：2017年 9月，公司实施了 2017年半年度权益分派方案，公司以实施权益分派时总股本 123,962,268股为基数，以资本公积金向全体股东每 10股转增 15股，
权益分派后总股本增至 309,905,670股。根据相关会计准则的相关规定，公司用调整后的股数重新计算并列报本报告期和上年同期的基本每股收益。
1、报告期内，公司实现营业总收入158,633.12万元，与上年85,049.04万元同比增长86.52%；利润总额25,286.42万元，与上年15,245.43万元同比增长65.86%，归属于上市公司股东的净利润22,091.64万元，与上年12,387.15万元同比增长78.34%；
每股收益0.72元，与上年0.41元同比增长75.61%。2017年主要财务指标均有大幅增长，公司业务稳步提升。
2、报告期末，公司总资产315,140.20万元，比上年度末增加76.22%，归属于上市公司股东的净资产125,340.03万元，比上年度末增加99.22%，主要系报告期内公司收购东莞市雅康精密机械有限公司（以下简称“东莞雅康”）发行新股、授予员工限制性股票以及利润的增长形成所致。
二、主要资产状况
单位：万元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|项目||2017-12-31||2016-12-31||变动幅度|
||315,140.20||178,833.06||76.22%||
|总 资 产|||||||
|流动资产|217,018.05||116,381.47||86.47%||
|货币资金|48,083.84||12,031.81||299.64%||
|应收票据|32,447.66||9,272.31||249.94%||
||77,818.98||38,678.18||101.20%||
|应收账款|||||||
||4,799.81||3,298.93||45.50%||
|预付账款|||||||
||2,526.78||2,772.36||-8.86%||
|其他应收款|||||||
||49,032.37||47,226.49||3.82%||
|存货|||||||
||2,308.62||3,101.39||-25.56%||
|其他流动资产|||||||
||98,122.15||62,451.59||57.12%||
|非流动资产|||||||
||8,159.58||8,447.88||-3.41%||
|投资性房地产|||||||
||37,291.80||33,596.82||11.00%||
|固定资产|||||||

|||||
|-|-|-|-|
||4,004.00|4,282.69|-6.51%|
|在建工程||||
||15,566.84|8,308.67|87.36%|
|无形资产||||
||27,818.51|5,350.69|419.91%|
|商誉||||
||610.16|90.99|570.58%|
|长期待摊费用||||
||2,438.12|1,256.30|94.07%|
|递延所得税资产||||
||2,233.14|1,117.54|99.83%|
|其他非流动资产||||

2017年末，公司资产总额为315,140.20万元，比上年178,833.06万元增长76.22%，其中：流动资产为217,018.05万元，比上年116,381.47万元增长86.47%，非流动资产为98,122.15万元，比上年62,451.59万元增长57.12%，资产变动的主要原因如下：(1)货币资金48,083.84万元，上年末12,031.81万元，同比增长299.64%；主要原因是报告期内授予员工限制性股票收到资金及向金融机构贷款增加。
(2)应收票据32,447.66万元，上年末9,272.31万元，同比增长249.94%；主要原因是报告期内销售规模增长，当期收到的客户应收票据增长以及报告期内合并东莞雅康财务数据。
(3)应收账款77,818.98万元，比上年末38,678.18万元同期增长101.20%；主要原因是报告期内销售收入增加带来应收账款的增长以及合并东莞雅康的财务数据。
(4)预付账款4,799.81万元，比上年末3,298.93万元同期增长45.50%；主要原因是：1）销售规模增长导致采购需求的增长；2）外购规模扩大，外购设备的付款方式为预付货款，造成预付账款比例增加。
(5)无形资产15,566.84万元，上年末8,308.67万元，同比增长87.36%；主要原因是报告期内购买惠州市东江土地所增加无形资产。
(6)商誉27,818.51万元，上年末5,350.69万元，同比增长419.91%；主要原因是报告期内收购东莞雅康形成商誉。
(7)长期待摊费用610.16万元，上年末90.99万元，同比增长570.58%；主要原因是报告期内厂房装修款增加所致。
(8)递延所得税资产2,438.12万元，上年末1,256.30万元，同比增长94.07%；主
要原因是本期计提资产减值损失确认的可抵扣暂时性差异以及内部交易未实现损益计
提的递延所得税资产。
(9)其他非流动资产2,233.14万元，上年末1,117.54万元，同比增长99.83%；主要原因是报告期内增加股权收购预付款所致。
三、主要负债状况
单位：万元
|||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|
||项目||2017/12/31||2016/12/31||变动幅度|
|负债总额||189,904.82||114,846.55||65.36%||
|流动负债||178,827.03||101,112.36||76.86%||
||短期借款|41,369.00||8,460.00||389.00%||
||应付票据|44,011.03||23,985.05||83.49%||
||应付账款|45,637.39||33,799.48||35.02%||
||预收账款|29,289.23||26,914.66||8.82%||
||应付职工薪酬|2,916.29||1,302.64||123.88%||
||应交税费|3,357.38||1,987.00||68.97%||
||应付利息|100.82||35.77||181.86%||
||其他应付款|9,969.73||3,051.60||226.71%||
||一年内到期的非流动|2,176.16||1,576.16||38.07%||
||负债|||||||
||非流动负债|11,077.79||13,734.20||-19.34%||
||长期借款|7,792.82||9,969.48||-21.83%||
||递延收益|3,019.52||3,764.72||-19.79%||
||递延所得税负债|265.45||-||-||

2017年末，公司负债总额为189,904.82万元，上年114,846.55万元，同比增加65.36%，其中流动负债178,827.03万元，比上年101,112.36万元同比增长76.86%，非流动负债11,077.79万元，比上年13,734.20万元同比下降19.34%。主要变化项目如下：(1)短期借款41,369.00万元，上年末8,460.00万元，同比增长389.00%；主要原因是向银行金融机构借款增加。
(2)应付票据44,011.03万元，上年末23,985.05万元，同比增长83.49%；主要原因是销售规模的增长，带来采购规模的增长，本期向供应商签发的银行承兑增加。
(3)应付账款45,637.39万元，上年末33,799.48万元，同比增长35.02%；主要原因是销售规模增长，带来的采购规模的增长，本期供应商应付账款增加。
(4)应付职工薪酬2,916.29万元，上年末1,302.64万元，同比增长123.88%；主要原因是收购东莞雅康产生的人员规模增长以及机加件委外加工收回导致的直接人工增加。
(5)应交税费3,357.38万元，上年末1,987.00万元，同比增长68.97%；主要原因是：1）销售规模增长，导致应交增值税及相关附加税的增长，2）报告期内收购东莞雅康，导致应交税费增长。
(6)应付利息100.82万元，上年末35.77万元，同比增长181.86%；主要原因是由于银行金融机构贷款增加导致应付利息增加。
(7)其他应付款9,969.73万元，上年末3,051.60万元，同比增长226.71%；主要原因是员工限制性股票回购款增加所致。
(8)一年内到期的非流动负债2,176.16万元，上年末1,576.16万元，同比增长38.07%；主要原因是一年内到期的长期借款增加。
(9)递延所得税负债265.45万元；主要原因是收购东莞雅康增加的无形资产增值部分产生的应纳税暂时性差异。
四、主要股东权益状况
单位：万元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|项目||2017-12-31||2016-12-31||变动幅度|
|净资产|125,235.38||63,986.51||95.72%||
|股本|31,479.07||11,700.00||169.05%||
|资本公积|51,407.94||18,817.89||173.19%||
||8,328.93||0.00||-||
|减：库存股|||||||
||0.00||-10.90||-100.00%||
|其他综合收益|||||||
|盈余公积|3,958.00||2,849.90||38.88%||
||46,823.95||29,559.28||58.41%||
|未分配利润|||||||
||125,340.03||62,916.18||99.22%||
|归属于母公司股|||||||
|东权益合计|||||||
||-104.65||1,070.33||-109.78%||
|少数股东权益|||||||

净资产（含少数股东权益）125,235.38万元，与上年末63,986.51万元同比增长95.72%；主要变化项目如下：
（1）股本31,479.07万元，上年末11,700.00万元，同比增长169.05%；主要原因
是收购东莞雅康发行新股、资本公积转增股本、员工限制性股票等所致。
（2）资本公积51,407.94万元，上年末18,817.89万元，同比增长173.19%；主要原因是收购雅康发行新股和员工限制性股票等原因所致。
（3）库存股8,328.93万元，主要原因是发行员工限制性股票原因所致。
（4）盈余公积3,958.00万元，上年末2,849.90万元，同比增长38.88%；主要原因是本期计提法定盈余公积所致。
（5）未分配利润46,823.95万元，上年末29,559.28万元，同比增长58.41%；主要原因是本年利润增加造成未分配利润增加。
（6）归属于母公司股东权益125,340.03万元，与上年末62,916.18万元同比增长99.22%；主要原因是收购东莞雅康发行新股、授予员工限制性股票及利润增加所致。
五、经营成果分析
单位：万元
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|项目||2017 年度||2016年度||变动幅度|
||158,633.12||85,049.04||86.52%||
|营业收入|||||||
|营业成本|107,158.52||54,541.70||96.47%||
|税金及附加|1,547.83||740.74||108.96%||
|销售费用|5,688.92||4,528.93||25.61%||
|管理费用|17,739.49||9,441.14||87.90%||
|财务费用|2,398.44||763.76||214.03%||
|资产减值损失|5,037.24||2,373.46||112.23%||
|投资收益|1,861.88||||-||
|资产处置收益|-4.95||-1.75||182.86%||
|其他收益|4,196.56||-||-||
||25,116.16||12,657.57||98.43%||
|营业利润|||||||
||195.22||2,655.83||-92.65%||
|营业外收入|||||||
||24.97||67.97||-63.26%||
|营业外支出|||||||
||2,723.33||2,454.70||10.94%||
|所得税费用|||||||
|归属母公司所有者的|22,091.64||12,387.15||78.34%||
|净利润|||||||
|归属少数股东的净利|471.45||403.57||16.82%||
|润|||||||

具体变化项目如下：
(1)营业收入158,633.12万元，上年85,049.04万元，同比增长86.52%；主要原因是由于公司下游锂电池行业处于高速发展期，带动锂电设备需求量增加，同时公司积极开拓市场,销售额大幅度增加；
(2)营业成本107,158.52万元，上年54,541.70万元，同比增长96.47%；主要原因是：1）销售收入增加，导致销售成本增加。2）随着销售规模的增长，外购比例不断扩大，导致营业成本增加的幅度大于营业收入增加的幅度。
(3)税金及附加1,547.83万元，上年4,528.93万元，同比增长108.96%；主要原因是：1）新收购的子公司东莞雅康报告期内产生的税金及附加，2）营业收入的增加导致增值税附加税的增加。
(4)销售费用5,688.92万元，上年740.74万元，同比增长25.61%；主要原因是：1）报告期内公司并表东莞雅康，新增销售人员17年工资及费用；2）销售订单的增长，致使报告期内运输费、销售人员的差旅费、售后服务费用增加。
(5)管理费用17,739.49万元，上年9,441.14万元，同比增长87.90%；主要原因是：1）报告期内公司并表东莞雅康，新增管理人员17年工资及费用；2）报告期内，公司研发费用投入增加。
(6)财务费用2,398.44万元，上年763.76万元，同比增长214.03%；主要原因是公司向金融机构借款增加导致借款利息增加。
(7)资产减值损失5,037.24万元，上年2,373.46万元，同比增长112.23%；主要原因是销售收入的增长，导致应收账款的增加，根据会计政策，本期计提的坏账准备增加。
(8)投资收益1,861.88万元，上年未发生。主要原因是报告期内处置子公司深圳新浦自动化设备有限公司60%的股权以及注销 YHJR&D株式会社产生的投资收益。
(9)其他收益4,196.56万元。主要原因是报告期内会计政策变更，与企业日常活动相关的政府补助，应当按照经济业务实质，计入其他收益。2016年度此部分计入的是营业外收入。
(10)营业外收入195.22万元，比上年2,655.83万元，同比下降-92.65%。主要原因是报告期内会计政策变更，与企业日常活动相关的政府补助，应当按照经济业务实质，计入其他收益。2016年度此部分计入的是营业外收入。
六、现金流量分析
单位：万元
|||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|
||项目||2017年||2016年||同比增减|
|经营活动现金流入小计||123,791.53||70,248.33||76.22%||
|经营活动现金流出小计||128,512.27||67,402.03||90.67%||
|经营活动产生的现金流量净额||-4,720.74||2,846.29||-265.86%||
|投资活动现金流入小计||12,533.90||1.18||1062094.84%||
|投资活动现金流出小计||32,324.71||4,579.88||605.80%||
|投资活动产生的现金流量净额||-19,790.82||-4,578.70||332.24%||
|筹资活动现金流入小计||91,578.96||20,559.27||345.44%||
|筹资活动现金流出小计||33,161.75||21,437.40||54.69%||
|筹资活动产生的现金流量净额||58,417.21||-878.13||-6752.48%||
|现金及现金等价物净增加额||33,905.65||-2,610.53||-1398.80%||

（1）2017年公司经营活动产生的现金流量净额为-4,720.74万元，比上年2,846.29万元同期减少265.86%，主要原因：1）2017年公司整线销售占比提升，原单机设备验收模式向整线设备验收模式转型，生产周期及设备验收周期延长，造成现金收款进度延缓。2）随着公司整线销售规模的持续增长，外购比例不断扩大，由于外购规模价格竞争优势未完全体现，外购设备的付款方式是“发货前支付部分货款”，造成材料现金付款比例同比上升。
（2）2017年投资活动产生的现金流量净额为-19,790.82万元，比上年-4,578.70万元同期下降332.24%，主要原因是报告期内收购东莞雅康100%股权及购建固定资产等产生投资活动现金流出增加。
（3）2017年筹资活动产生的现金流量净额为58,417.21万元,比上年-878.13万元同期增加6752.48%，主要原因是由于报告期内收购东莞雅康发行新股、授予员工限制性股票及向金融机构借款增加，导致筹资活动现金流入增加。
深圳市赢合科技股份有限公司董事会二〇一八年四月二十四日