山西永东化工股份有限公司
2017年度财务决算报告
公司 2017年度财务报表按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允反映了公司2017年12月31日的财务状况以及2017年度的经营成果和现金流量。公司财务报表已经中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具标准无保留意见的审计报告。现将2017年度财务报表反映的主要财务数据报告如下：一、主要会计数据和财务指标
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|-|-|-|-|-|
||||本年比上||
||2017年|2016年||2015年|
||||年增减||
|营业收入（元）|1,985,337,878.21|1,096,262,401.58|81.10%|865,344,077.83|
|归属于上市公|||||
|司股东的净利|237,002,014.41|79,209,001.27|199.21%|52,530,392.54|
|润（元）|||||
|归属于上市公|||||
|司股东的扣除|||||
||234,133,055.73|87,054,489.85|168.95%|55,314,706.21|
|非经常性损益|||||
|的净利润（元）|||||
|经营活动产生|||||
|的现金流量净|-8,045,798.08|34,654,139.81|-123.22%|49,324,051.36|
|额（元）|||||
|基本每股收益|||||
||1.0672|0.3567|199.19%|0.2641|
|（元/股）|||||
|稀释每股收益|||||
||1.0165|0.3567|184.97%|0.2641|
|（元/股）|||||
|加权平均净资|||||
||21.73%|8.85%|12.88%|7.43%|
|产收益率|||||
||||本年末比||
||2017年末|2016年末|上年末增|2015年末|
||||减||
|总资产（元）|1,752,240,294.36|1,078,178,583.45|62.52%|994,526,541.69|
|归属于上市公|||||
|司股东的净资|1,223,752,512.95|917,015,786.73|33.45%|855,209,611.74|
|产（元）|||||

2017年度公司实现营业收入人民币1,985,337,878.21元，较上年同期增长81.10%；归属于上市公司股东的净利润 237,002,014.41元，较上年同期增长
199.21%。截至 2017年 12月 31日，公司总资产 1,752,240,294.36元，同比增
长62.52%，归属于上市公司股东的所有者权益 1,223,752,512.95元，同比增长
33.45%，加权平均净资产收益率21.73%，财务状况良好。
二、分季度主要财务指标
单位：元
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||第一季度|第二季度|第三季度|第四季度|
|营业收入|385,259,460.60|471,400,554.58|479,794,117.17|648,883,745.86|
|归属于上市|||||
|公司股东的|39,116,638.33|56,183,162.01|44,915,761.80|96,786,452.27|
|净利润|||||
|归属于上市|||||
|公司股东的|||||
|扣除非经常|38,976,241.04|57,121,591.99|44,772,879.12|93,262,343.58|
|性损益的净|||||
|利润|||||
|经营活动产|||||
|生的现金流|-71,011,483.36|65,840,929.67|-17,045,323.47|14,170,079.08|
|量净额|||||

本年度收入和净利润都呈现递增的趋势，经营状况良好。
三、资产构成重大变动情况
单位：元
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|-|-|-|-|-|-|-|
||2017年末||2016年末||||
||||||比重增||
|||占总资||占总资||重大变动说明|
||金额||金额||减||
|||产比例||产比例|||
|货币资|106,491,847.40||120,976,894.76||||
|||6.08%||11.22%|-5.14%||
|金|||||||
||339,261,869.25||199,656,333.40|||由于营业收入增|
|应收账||||||加幅度较大，公|
|||19.36%||18.52%|0.84%||
|款||||||司结算资金占用|
|||||||增加。|
||193,237,071.51||110,683,907.93|||由于原料单价上|
|||||||涨幅度大，以及|
|存货||11.03%||10.27%|0.76%|产销量的增加，|
|||||||公司存货资金占|
|||||||用增加。|
|投资性|||||||
|||0.00%||0.00%|0.00%||
|房地产|||||||
||149,790,319.41|||||公司向山西稷山|
|长期股|||||||
|||8.55%||0.00%|8.55%|农村商业银行股|
|权投资|||||||
|||||||份有限公司投|

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|||||||资。|
|固定资|418,453,221.97||350,433,002.82||||
|||23.88%||32.50%|-8.62%||
|产|||||||
||111,261,151.25||18,902,187.23|||主要是可转债项|
|||||||目炭黑第八生产|
|在建工||||||线、炭黑第九生|
|||6.35%||1.75%|4.60%||
|程||||||产线及四煤化生|
|||||||产线投资在建所|
|||||||致。|
||80,000,000.00||20,000,000.00|||由于营业收入增|
|短期借||||||加幅度较大，公|
|||4.57%||1.85%|2.72%||
|款||||||司流资需求增|
|||||||加。|
|长期借|||||||
|款|||||||
|||||||由于营业收入增|
|应收票||||||加幅度较大，公|
||156,963,505.90|8.96%|82,762,281.46|7.68%|1.28%||
|据||||||司结算资金占用|
|||||||增加。|
|||||||公司用暂时闲置|
|其他流||||||的募集资金理|
||150,372,876.71|8.58%|15,000,000.00|1.39%|7.19%||
|动资产||||||财，年末尚未收|
|||||||回。|
|无形资||||||主要是购买土地|
||62,252,755.13|3.55%|50,472,847.27|4.68%|-1.13%||
|产||||||所致。|
|应付债||||||本报告期公司发|
||256,576,648.95|14.64%||0.00%|14.64%||
|券||||||行可转债。|
|||||||主要系公司以资|
|||||||本公积每10股|
|股本|222,076,572.00|12.67%|148,050,000.00|13.73%|-1.06%||
|||||||转增5股的比例|
|||||||转增股本。|
|其他权||||||发行的可转债的|
||82,416,055.81|4.70%||0.00%|4.70%||
|益工具||||||权益成分。|
|||||||按净利润的10%|
|盈余公|||||||
||67,942,175.80|3.88%|44,241,789.29|4.10%|-0.22%|提取法定盈余公|
|积|||||||
|||||||积。|

四、主营业务收入和主营业务成本
（1）分产品主营业务收入和主营业务成本
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|-|-|-|-|-|
|产品名称|本期金额||上期金额||
||收入|成本|收入|成本|
|炭黑产品|1,372,701,168.43|979,462,794.66|743,714,681.39|545,590,027.58|

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|-|-|-|-|-|
|产品名称|本期金额||上期金额||
||收入|成本|收入|成本|
|其中：橡胶用炭黑|1,283,555,593.68|919,904,906.60|687,674,745.27|518,071,302.02|
|导 电 炭黑|89,145,574.75|59,557,888.06|56,039,936.12|27,518,725.56|
|煤焦油加工产品|612,636,709.78|533,923,669.46|352,547,720.19|276,428,489.52|
|合计|1,985,337,878.21|1,513,386,464.12|1,096,262,401.58|822,018,517.10|

（2）分地区主营业务收入和主营业务成本
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|-|-|-|-|-|
|地区名称|本期金额||上期金额||
||收入|成本|收入|成本|
|国内销售|1,676,479,894.23|1,285,424,062.15|909,785,388.17|684,408,516.88|
|出口销售|308,857,983.98|227,962,401.97|186,477,013.41|137,610,000.22|
|合计|1,985,337,878.21|1,513,386,464.12|1,096,262,401.58|822,018,517.10|

五、费用
单位：元
||||||
|-|-|-|-|-|
||2017年|2016年|同比增减|重大变动说明|
|销售费用|132,062,782.18|120,404,450.43|9.68%||
||53,821,797.18|41,177,895.65||主要系试验费、办公|
|管理费用|||30.71%||
|||||费、差旅费增加所致|
||4,411,259.12|-1,077,396.42||主要系本期利息支出|
|财务费用|||509.44%||
|||||增加所致|

六、非主营业务
单位：元
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|||占利润总额||是否具有可持续|
||金额||形成原因说明||
|||比例||性|
||||权益法核算的长||
|投资收益|10,374,791.50|3.79%||否|
||||期股权投资收益||
|资产减值|10,244,674.30|3.74%|计提坏账准备|否|
|营业外收入|1,421,850.11|0.52%|违约金收入等|否|
||||罚款、债务重组损||
|营业外支出|1,975,445.46|0.72%||否|
||||失等||

七、现金流
单位：元
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|-|-|-|-|
|项目|2017 年|2016年|同比增减|
|经营活动现金流入|732,888,415.16|506,841,747.29||
||||44.60%|
|小计||||
|经营活动现金流出|740,934,213.24|472,187,607.48||
||||56.92%|
|小计||||
|经营活动产生的现|-8,045,798.08|34,654,139.81||
||||-123.22%|
|金流量净额||||
|投资活动现金流入|233,229,947.67|545,499,108.95||
||||-57.24%|
|小计||||
|投资活动现金流出|613,122,756.74|580,185,783.09||
||||5.68%|
|小计||||
|投资活动产生的现|-379,892,809.07|-34,686,674.14||
||||995.21%|
|金流量净额||||
|筹资活动现金流入|409,401,580.65|77,266,789.51||
||||429.85%|
|小计||||
|筹资活动现金流出|35,958,683.34|18,390,798.28||
||||95.53%|
|小计||||
|筹资活动产生的现|373,442,897.31|58,875,991.23||
||||534.29%|
|金流量净额||||
|现金及现金等价物|-14,485,047.36|58,843,456.90||
||||-124.62%|
|净增加额||||

相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明：
本年度经营活动现金流入小计同比增加44.60%，主要是公司营业收入增加所致所致。
本年度经营活动现金流出小计同比增加56.92%，主要是公司营业成本增加所致。
本年度经营活动产生的现金流量净额同比减少123.22%，主要系公司营业收入增加导致结算资金和存货资金占用增加所致。
本年度投资活动现金流入小计同比减少57.24%，主要是上年度短期理财期间短，周转次数较多，发生额累计多所致。
本年度投资活动现金流出小计同比增加5.68%，主要是本年购建固定资产支付的现金增加所致。
本年度筹资活动现金流入小计同比增加429.85%，主要系本年公司发行可转
债募集资金所致。
本年度筹资活动现金流出小计同比增加95.53%，主要是归还到期银行借款所致。
报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因：由于原料和产品单价上涨幅度大，以及产销量的增加，公司结算资金和存货资金占用增加，导致存货的增加、经营性应收项目的增加。