上海爱建股份有限公司2014年半年度报告摘要
上海爱建股份有限公司
2014年半年度报告摘要
一、重要提示
1.1本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。
1.2公司简介
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|股票简称|爱建股份|股票代码|600643|
|股票上市交易所|上海证券交易所|||
|联系人和联系方式||董事会秘书||
|姓名||范永进（代行）||
|电话||021-64396600||
|传真||021-64392118||
|电子信箱||dongmi@aj.com.cn||

二、主要财务数据和股东变化
2.1主要财务数据
单位：元币种：人民币
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||本报告期末|上年度末|本报告期末比上年度末增减(%)|
|总资产|6,935,776,228.07|5,963,199,895.77|16.31|
|归属于上市公司股东的净资产|4,884,017,006.92|4,714,722,707.07|3.59|
||本报告期|上年同期|本报告期比上年同期增减(%)|
|经营活动产生的现金流量净额|316,606,921.81|5,768,002.27|5,389.02|
|营业收入|133,772,464.52|86,901,427.05|53.94|
|归属于上市公司股东的净利润|232,259,791.41|198,313,302.51|17.12|
|归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润|226,918,278.60|176,019,069.44|28.92|
|加权平均净资产收益率（%）|4.81|4.58|增加0.23个百分点|
|基本每股收益（元／股）|0.210|0.179|17.32|
|稀释每股收益（元／股）|0.210|0.179|17.32|

 2.2截止报告期末股东总数及前10名股东情况
单位：股
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|报告期末股东总数|||||95,208||
|前10名股东持股情况|||||||
|股东名称|股东性质|持股比例|持股数量|持有有限售条件的股份数量||质押或冻结的股份数量|

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|||(%)|||||
|上海工商界爱国建设特种基金会|其他|12.30||135,954,229|0|无|
|上海国际集团有限公司|国有法人|9.92||109,649,200|109,649,200|无|
|上海经怡实业发展有限公司|其他|6.94||76,754,300|76,754,300|无|
|上海大新华投资管理有限公司|未知|4.46||49,342,100|49,342,100|质押 49,342,100|
|上海汇银投资有限公司|境 内非 国有 法人|4.46||49,342,100|49,342,100|质押 49,342,100|
|上海国际信托有限公司|国有法人|0.99||10,944,935|0|无|
|中诚信托有限责任公司－中诚·金谷 1 号集合资金信托|其他|0.65||7,131,303|0|无|
|刘靖基|未知|0.63||6,989,021|0|无|
|上海市工商业联合会|其他|0.44||4,845,064|0|无|
|华润深国投信托有限公司－智慧金27号集合资金信托计划|其他|0.27||3,009,624|0|无|
|上述股东关联关系或一致行动的说明|||前十名股东中，上海国际信托有限公司为上海国际集团有限公司的控股子公司。公司未知其他股东之间是否存在关联关系，也未知其它股东是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。||||

2.3 控股股东或实际控制人变更情况
□适用√不适用
三、管理层讨论与分析
业务经营方面：
报告期内，公司实现归属于上市公司股东的净利润23,225.98万元，同比增加约3,394.65万元，增幅17.12%。
其中，爱建信托公司克服行业增速放缓和行业监管力度加大等困难，深化核心能力培养，加快转型创新，保持了良好发展态势，上半年累计新增信托规模194亿元，所有到期信托项目均安全兑付并达到预期收益。截至报告期末，信托受托规模约500亿元。爱建资产管理公司紧紧围绕转型发展，主动调整经营思路，积极开拓业务，逐步打开了局面。爱建产业发展公司在积极推进传统业务调整转型的同时，花大力气寻求可以推动未来持续发展的核心资
产，取得积极成效。爱建融资租赁公司克服市场不利因素影响，继续大力开拓业务，保持了
良好发展势头。爱建资本管理公司在股权投资、基金设立、债券投资等方面，积极探索，储
备并开展业务。爱建财富管理公司经过前期试运营，已初步形成财富管理、资产管理及投融
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资顾问服务三块业务。
内部管理方面：
报告期内，公司积极推进业务协同工作，形成了初步规模和经营效益，并抓住上海自贸区建设的良好机遇，设立了爱建商业保理公司、柏瑞爱建资产管理（上海）有限公司等二级子公司，进一步完善了业务布局。同时，公司深化研发工作，集团化发展和业务协同等研究课题顺利结题。根据业务发展需要，公司抓紧内控缺陷整改，梳理系统内各部门、各子公司的制度体系，修订完善了《公司内部管控基本制度》、《控股子公司报审、报备、政令、检查实施细则》等制度，对管控基本原则、流程等事项作了相应调整和完善，先后颁布了公司采购、招投标等管理制度，并对2012年初以来签订和履行的合同（重点是业务合同）以及有关重大资产管理和处置工作开展专项检查。
报告期内，公司在去年工作的基础上，继续强化团队建设，启动了股份公司6个中层副职岗位的招聘工作，总部和子公司的员工队伍也根据业务需要作了进一步充实。在信息化平台建设方面，OA一期项目已完成立项，后续工作正在有序开展。
2014年以来，公司经营管理各项工作“稳中求进”，呈现出稳健发展的良好态势。但总体而言，公司仍处在发展振兴起步阶段，转型和创新已成为6家核心子公司的突出主题。现阶段各核心子公司发展尚不平衡，盈利模式有待进一步成熟，业务能力有待进一步提高，业务团队建设有待进一步强化。公司的管控体系、激励和约束机制还需要调整和完善，今后公司将有针对性地采取有效措施抓紧解决。
下半年，公司将围绕以下重点开展工作：一是抓紧落实公司核心资产；二是推进6家核心子公司加快发展；三是进一步完善管控体系和风控建设；四是继续加强团队建设与完善激励约束机制；五是继续做好财务和基础管理工作。
3.1主营业务分析
3.1.1财务报表相关科目变动分析表
单位：元币种：人民币
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|科目|本期数|上年同期数|变动比例（%）|
|营业收入|133,772,464.52|86,901,427.05|53.94|
|营业成本|57,244,285.42|53,745,049.44|6.51|
|销售费用|3,738,219.64|4,517,809.04|-17.26|
|管理费用|120,832,235.70|94,398,238.49|28.00|
|财务费用|11,956,893.45|-3,664,866.55|不适用|
|经营活动产生的现金流量净额|316,606,921.81|5,768,002.27|5,389.02|
|投资活动产生的现金流量净额|-1,024,488,914.42|-137,176,318.77|不适用|
|筹资活动产生的现金流量净额|727,693,803.85|||
|利息收入|120,886,307.82|101,572,550.12|19.01|
|手续费及佣金收入|257,288,898.87|227,777,564.94|12.96|

营业收入变动原因说明：主要系新增融资租赁业务收入。
营业成本变动原因说明：主要系新增融资租赁业务成本。
销售费用变动原因说明：主要系运费及仓储费等减少。
管理费用变动原因说明：主要系公司经营业绩上升，职工薪酬和办公费等支出相应增加。
财务费用变动原因说明：主要系增加银行借款所支付的借款利息。
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经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系买入返售金融资产到期收回及贷款净收回。
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系购买货币型基金投资净流出。
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：主要系借款增加。
利息收入：系自营贷款利息收入增加。
手续费及佣金收入：系信托业务收入增加。
3.2行业、产品或地区经营情况分析
3.2.1主营业务分行业、分产品情况
单位：元币种：人民币
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|-|-|-|-|-|-|-|
|主营业务分行业情况|||||||
|分行业|营业收入|营业成本|毛利率（％）|营业收入比上年增减(%)|营业成本比上年增减(%)|毛利率比上年增减（%）|
|融资租赁业|47,164,401.77|17,455,479.71|62.99||||
|商 业|37,772,602.38|31,530,826.99|16.52|-2.03|-13.27|增加10.82个百分点|
|物业管理|13,679,475.12|8,037,798.23|41.24|80.74|93.86|减少3.98个百分点|

3.2.2主营业务分地区情况
单位：元币种：人民币
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|-|-|-|
|地区|营业收入|营业收入比上年增减（％）|
|华东地区|101,730,957.88|85.56|
|香港特别行政区|197,100.54|-0.78|

 3.3核心竞争力分析
随着公司资产追索和定向增发两大历史任务的落地，公司已经正式迈入了“发展振兴”的新阶段。2013年公司部分核心子公司组建完毕，公司“1+6”的业务格局正式搭建完成。
2014年上半年，在公司整体战略规划的指引下，公司在夯实核心业务，明确基础资产，完善管控体系等方面做了大量工作，各子公司和职能部门也围绕公司的重点工作内容，统筹兼顾、紧张有序地开展各项工作。
2014年上半年，爱建资产管理公司、爱建产业发展公司、爱建融资租赁公司、爱建资本管理公司、爱建财富管理公司等几家子公司进一步明确发展方向，积极进行业务开拓，公司的业务板块逐步完善。此外，爱建信托公司在行业内的影响力也逐步扩大，爱建信托的信托报酬率一直位于行业前列，2014年上半年爱建信托荣获第八届“诚信托”——投资回报奖。
对爱建股份而言，打造核心竞争力主要体现在两个方面：
一是公司作为一个整体上市的综合型金融控股集团，可依托资本市场，将公司迅速做大做强。目前在国内，集团整体上市是一种稀缺资源，整体上市平台可以为公司旗下主营业务的发展打开资本通道，为公司快速发展创造了条件。公司可充分利用其核心优势，发展壮大金融产业，凸显爱建的金融服务能力和价值创造能力。近阶段，爱建股份将不断夯实现有的
金融及类金融业务，为公司下一步业务开拓创造前提，奠定基础。此外，公司将以市场为导
向，紧跟客户需求，择机拓展其他金融业务，不断丰富完善公司的产品类别和服务手段，力
争为客户提供全方位、综合性、一体化的金融服务。
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二是公司系统内部的协同合作，有利于提升公司的综合实力。公司系统不同业务模块运营过程中，应在建立严格防火墙和加强风控的前提下，积极推动不同业务之间的衔接、支撑和互补，促使爱建整体效益与客户价值的最大化。公司将以整体性、目标性和导向性为原则，逐步构建子公司业务协同体系，包括成立业务协同的组织机构，建立业务合作的激励约束机制和沟通联络机制，实现公司系统内部客户资源、研发资源等方面的共享。
在公司未来发展过程中，公司将重点培育综合性和协同性这两大核心竞争力，在公司不同业务板块的相互支持下，力争为客户提供一揽子、一体化的金融增值服务，凸显爱建的综合服务能力和价值创造能力。
3.4投资状况分析
3.4.1对外股权投资总体分析
单位：万元币种：人民币
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|-|-|
|报告期内公司投资额|13,316.11|
|报告期内公司投资额与上年同比变动数|-24,883.89|
|报告期内公司投资额与上年同比变动幅度（%）|-65.14|

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|-|-|-|
|被投资的公司名称|主要经营业务|占被投资公司权益的比例(%)|
|上海爱建融资租赁有限公司|融资租赁业务；租赁业务；向国内外购买租赁财产等|100.00|
|上海爱建产业发展有限公司|实业投资、资产管理、投资管理、企业管理、商务咨询。(涉及行政许可的，凭许可证经营)|100.00|
|上海爱隆投资管理中心|投资管理，资产管理，财务咨询（不得从事代理记账），投资咨询，商务信息咨询，企业管理咨询，实业投资。（经营项目涉及行政许可的，凭许可证件经营）|13.00|
|上海爱恒投资管理中心|投资管理，资产管理，财务咨询（不得从事代理记账），投资咨询，商务信息咨询，企业管理咨询，实业投资。（经营项目涉及行政许可的，凭许可证件经营）|1.09|

3.4.1.1证券投资情况
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|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|序号|证券品种|证券代码|证券简称|最初投资金额（元）|持有数量（股）|期末账面价值（元）|占期末证券总投资比例（％）|报告期损益（元）|
|1|股票|600000|浦发银行|18,823,102.04|1,768,200|16,002,210.00|51.25|469,680.00|
|2|可转换债券|110023|民生转债|1,849,276.71|20,000|1,855,200.00|5.94|6,350.69|

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|3|股票|900913|国新B股|167,565.66|130,000|1,286,181.31|4.12|-124,641.35|
|4|股票|600036|招商银行|1,200,170.00|116,400|1,191,936.00|3.82|-8,234.00|
|5|股票|600016|民生银行|1,197,210.00|189,000|1,173,690.00|3.76|-7,770.00|
|6|股票|601318|中国平安|1,189,870.00|29,000|1,140,860.00|3.65|-35,960.00|
|7|股票|601166|兴业银行|795,013.20|78,400|786,352.00|2.52|-23,433.00|
|8|股票|900902|市北B股|169,012.71|205,390|731,695.96|2.34|-68,486.86|
|9|股票|600030|中信证券|684,288.00|59,400|680,724.00|2.18|-3,564.00|
|10|股票|600837|海通证券|650,360.00|71,000|649,650.00|2.08|-710.00|
|期末持有的其他证券投资||||5,801,847.22|/|5,722,691.20|18.34|-39,124.83|
|报告期已出售证券投资损益||||/|/|/|/|-2,345.00|
|合计||||32,527,715.54|/|31,221,190.47|100|161,761.65|

3.4.1.2持有其他上市公司股权情况
单位：元
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|证券代码|证券简称|最初投资成本|期初持股比例（％）|期末持股比例（％）|期末账面价值|报告期损益|报告期所有者权益变动|会计核算科目|股份来源|
|600000|浦发银行|1,269,105.00|0.03|0.03|48,392,865.90|3,529,203.48|-2,031,965.64|可供出售金融资产|设立投资|
|600637|百视通|7,315.68|0.0002|0.0002|87,986.41|137.35|-13,570.18|可供出售金融资|设立投资|

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||||||||产||
|合计|1,276,420.68|/|/|48,480,852.31|3,529,340.83|-2,045,535.82|/|/|

3.4.1.3持有金融企业股权情况
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|所持对象名称|最初投资金额（元）|期初持股比例（%）|期末持股比例（%）|期末账面价值（元）|报告期损益（元）|报告期所有者权益变动（元）|会计核算科目|股份来源|
|申银万国证券有限公司|6,000,000.00|<1|<1|6,000,000.00|||长期股权投资|设立投资|
|上海国际信托有限公司|14,999,200.00|<1|<1|14,999,200.00|||长期股权投资|设立投资|
|上海银行股份有限公司|767,700.00|<1|<1|767,700.00|246,585.24||长期股权投资|设立投资|
|天安保险股份有限公司|16,284,645.60|<5|<5|8,142,322.80|||长期股权投资|设立投资|
|爱建证券有限责任公司|222,500,000.00|20.23|20.23|246,572,909.62|2,300,034.84|2,550,405.14|长期股权投资|设立投资|
|合计|260,551,545.60|/|/|276,482,132.42|2,546,620.08|2,550,405.14|/|/|

3.4.2非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
3.4.2.1委托理财情况
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委托理财产品情况
单位：万元币种：人民币
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|合作方名称|委托理财产品类型|委托理财金额|委托理财起始日期|委托理财终止日期|报酬确定方式|预计收益|实际收回本金金额|实际获得收益|是否经过法定程序|是否关联交易|是否涉诉|资金来源并说明是否为募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|1,354|2014 年 1月8日|2018年12月23日|协议|738.58|||是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|9,000|2014 年 1月23日|2016 年 7月22日|协议|2,362.50|||是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海国际信托有限公司|信托计划|735|2014 年 1月28日|2014 年 3月19日|协议|8.07|735|8.07|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|1,000|2014 年 2月12日|2014 年 5月20日|协议|23.36|1,000|23.36|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|1,000|2014 年 2月18日|2014年12月31日|协议|77.92||23.44|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|1,000|2014 年 2月28日|2015 年 2月27日|协议|95.00||25.65|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|1,450|2014 年 2月28日|2015 年 2月27日|协议|137.75||37.18|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海华宝信托有限公司|信托计划|450|2014 年 3月25日|2014年12月31日|协议|8.63|50|2.89|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托|信托|5,300|2014 年 4月3日|2015 年 4月2日|协议|530.00|||是|否|否|自有资金，|

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|有限责任公司|计划|||||||||||非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|1,000|2014 年 5月22日|2014年12月21日|协议|58.33|||是|否|否|自有资金，非募集资金|
|上海爱建信托有限责任公司|信托计划|2,300|2014 年 6月18日|2014年12月17日|协议||||是|否|否|自有资金，非募集资金|
|招商银行股份有限公司|银行理财产品|2,000|2014 年 6月19日|2014 年 6月27日|协议|1.34|2,000|1.34|是|否|否|自有资金，非募集资金|
|合计|/|26,589|/|/|/|4,041.48|3,785.00|121.93|/|/|/|/|

3.4.2.2委托贷款情况
委托贷款项目情况
单位：万元币种：人民币
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|借款方名称|委托贷款金额|贷款期限|贷款利率（%）|借款用途|是否逾期|是否关联交易|是否展期|是否涉诉|投资盈亏|
|江苏新瑞安投资有限公司|3,500.00|18 个月|6.58|开办费、咨询费、设计费及归还股东借款等|否|否|否|否|62.58|

该笔3500万元委托贷款由本公司全资子公司爱建资产管理公司以自有资金委托上海农商银行黄浦支行向借款方发放，详见2014年3月6日公司临2014-007号公告。
3.4.2.3募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
3.4.3主要子公司、参股公司分析
主要子公司
（1）上海爱建信托有限责任公司（本公司持股100%）：注册资本为人民币 30亿元。经营范围为资金信托，动产信托，不动产信托，有价证券信托，其他财产或财产权信托，作为投资基金或者基金管理公司的发起人从事投资基金业务，经营企业资产的重组、购并及其项目融资、公司理财、财务顾问等业务，受托经营国务院有关部门批准的证券承销业务，办理居间、咨询、资信调查等业务，代保管及保管箱业务，以存放同业、拆放同业、贷款、租赁、
投资方式运用固有财产，以固有财产为他人提供担保，从事同业拆借，法律法规规定或中国
银行业监督管理委员会批准的其他业务（企业经营涉及行政许可的，凭许可证件经营）。报
告期末，该公司总资产为349,874.04万元，净资产为340,424.26万元，营业总收入为39,162.42
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万元，净利润为25,065.16万元。
（2）上海爱建资产管理有限公司（本公司持股100%）：成立时间为 2013年 6月 6日，注册资本为人民币 25,000万元，经营范围为投资管理，资产管理，商务咨询，工程管理领域内的技术咨询、技术服务，物业管理，企业管理咨询（涉及行政许可的，凭许可证经营）。
报告期末，该公司（含上海爱建资产管理分公司）总资产为76,757.90万元，净资产为25,159.45万元，营业总收入为2,877.60万元，净利润为550.59万元。
（3）上海爱建产业发展有限公司（本公司持股100%）：成立时间为 2013年 7月 3日，注册资本为 20,000万元，经营范围为实业投资、资产管理、投资管理、企业管理、商务咨询（涉及行政许可的，凭许可证经营）。报告期末，该公司总资产为39,097.55万元，净资产为32,497.41万元，营业总收入为4,510.04万元，净利润为340.45万元。
（4）上海爱建融资租赁有限公司（本公司持股100%）：成立时间为2013年4月23日，注册资本为 30,000万元，经营范围为融资租赁业务；租赁业务；向国内外购买租赁财产；租赁财产的残值处理及维修；租赁交易咨询和担保（涉及行政许可的，凭许可证经营）。报告
期末，该公司总资产为 125,406.98万元，净资产为 32,500.46万元，营业总收入为 4,716.44万元，净利润为1,643.09万元。
（5）上海爱建资本管理有限公司（本公司持股100%）：成立时间为2013年5月30日，注册资本为 10,000万元，经营范围为资产管理，股权投资，股权投资管理，实业投资，投资管理，投资咨询，商务信息咨询，财务咨询（不得从事代理记账）(企业经营涉及行政许可的，凭许可证件经营)。报告期末，该公司总资产为 10,260.25万元，净资产为 10,179.50万元，净利润为亏损35.74万元。
（6）上海爱建财富管理有限公司（本公司持股100%）：成立时间为2013年9月23日，注册资本为 5,000万元，经营范围为理财咨询,理财产品的研究开发及技术咨询,投资咨询、投资管理，资产管理，财务咨询（除代理记账）(企业经营涉及行政许可的，凭许可证件经营)。
报告期末，该公司总资产为5,145.82万元，净资产为5,094.67万元，营业总收入为2,251.66万元，净利润为92.86万元。
（7）爱建（香港）有限公司（本公司持股100%）：注册资本为8,146.2970万港元，经营范围为一般贸易和投资。报告期末，该公司总资产为10,394.44万元，净资产为7,363.70万元，营业总收入为19.71万元，净利润为亏损63.18万元。
主要参股公司
（1）上海爱建建筑设计院有限公司（本公司持股30%）：注册资本为人民币 300万元，经营范围为国内外建筑装潢工程设计和咨询服务，工程总承包。（涉及行政许可的，凭许可证经营）
（2）爱建证券有限责任公司（本公司合并持股20.23%）：注册资本为人民币11亿元，经营范围为证券的承销和上市推荐；证券自营；代理证券买卖业务，代理证券还本付息和红利的支付；证券投资咨询；资产管理；发起设立证券投资基金和基金管理公司；中国证监会批准的其他业务。
3.4.4非募集资金项目情况
报告期内，公司无非募集资金投资项目。
3.5利润分配或资本公积金转增预案
报告期实施的利润分配方案的执行或调整情况
上海爱建股份有限公司2014年半年度报告摘要
《公司2013年度利润分配预案》经2014年4月23日召开的公司六届10次董事会议和2014年6月25日召开的公司第二十三次（2013年度）股东大会审议通过，并于2014年7月29日实施。
本次利润分配以公司2013年末总股本1,105,492,188股为基数，向全体股东每股派发现金红利 0.06元（含税），共计派发现金红利 66,329,531.28元，详见 2014年 7月 22日公司2013年度利润分配实施公告（临2014-028号）。
四、涉及财务报告的相关事项
4.1与上年度财务报告相比，公司会计政策、会计估计和核算方法未发生变化。
4.2报告期内，公司未发生重大会计差错更正需追溯重述的情况。
4.3与上年度财务报告相比，公司财务报表合并范围发生变化的情况说明：
公司全资子公司上海爱建资产管理有限公司因受让上海怡科投资管理有限公司100%股权，并于2014年4月10日经上海市工商局徐汇分局核准，取得了标的股权变更后的营业执照，上海怡科投资管理有限公司成为上海爱建资产管理有限公司的全资子公司，故本期纳入公司合并报表范围。
公司下属企业上海怡荣家具有限公司因经营期满，到期清算，故本期不纳入公司合并报表范围。
4.4公司2014年半年度财务报告未经审计。
董事长：范永进上海爱建股份有限公司2014年8月18日