上海莱士血液制品股份有限公司
上海市奉贤区望园路 2009号
公司债券受托管理事务报告
（2013年度）
债券受托管理人
广州市天河北路 183-187号大都会广场 43楼（4301-4316房）
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）重要声明
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上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）第一节本期公司债券概况
1、债券名称：上海莱士血液制品股份有限公司2012年公司债券。
2、发行规模：本期债券发行规模为人民币3.6亿元。
3、债券品种和期限：本次发行的债券为固定利率债券，期限为 5年期，附第3年末发行人上调票面利率选择权及投资者回售选择权。
4、债券利率：本期公司债券票面利率为5.60％，在债券存续期前 3年内固定不变。在本期债券存续期的第3年末，公司可行使调整票面利率选择权，上调票面利率 0至 100个基点（含本数），其中 1个基点为0.01%；投资者可选择是否将其持有的债券全部或部分回售给发行人。如投资者选择继续持有本期债券，未被回售部分债券票面年利率为债券存续期前3年票面年利率加上上调基点，在债券存续期后2年固定不变。债券的利率将不超过国务院限定的利率水平。
5、还本付息的期限和方式：本期公司债券按年付息、到期一次还本。即，利息每年支付一次，最后一期利息随本金一起支付。年度付息款项自付息日起不另计利息，本金自本金兑付日起不另计利息。
6、发行首日或起息日：2013年3月26日。
7、付息日：2014年至2018年每年的3月26日为上一个计息年度的付息日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）。
8、本金兑付日：2018年 3月 26日。如投资者行使回售选择权，则其回售部分债券的兑付日为 2016年 3月 26日。（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）
在兑付登记日次日至本金兑付日期间，本期债券停止交易。
9、利率上调选择权：公司有权决定在本期债券存续期的第 3年末上调本期债券后 2年的票面利率，调整幅度为 0至 100个基点（含本数），其中 1个基点为0.01%。
公司将于本期债券第 3个计息年度付息日前的第 30个交易日，在中国证监会指定的上市公司信息披露媒体上发布关于是否上调本期债券票面利率以及上调幅度的公告。若公司未行使利率上调选择权，则本次公司债券后续期限票面利率仍维持原有票面利率不变。
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）10、回售条款：公司发出关于是否上调本期债券票面利率及上调幅度的公告后，投资者有权选择在本期债券的第3个计息年度的投资者回售登记期内进行登记，将持有的本期债券按面值全部或部分回售给发行人或选择继续持有本期债券。本期债券第3个计息年度付息日即为回售支付日，公司将按照深圳证券交易所和债券登记机构相关业务规则完成回售支付工作。
11、回售登记期：投资者选择将持有的本期债券全部或部分回售给本公司的，须于公司发出关于是否上调本期债券票面利率以及上调幅度的公告之日起 5个交易日内进行登记；若投资者未做登记，则视为继续持有本期债券并接受上述上调。
12、债券受托管理人：广发证券股份有限公司。
13、募集资金用途：本期债券募集资金用于补充公司流动资金。
14、债券担保情况：本期债券为无担保债券。
第二节发行人 2013年度经营和财务状况
一、发行人基本情况
公司前身上海莱士血制品有限公司由美国稀有抗体抗原供应公司（“美国莱士”）和上海市血液中心血制品输血器材经营公司于1988年10月29日在上海合资成立。2004年 6月，原合资中方上海血液生物医药有限责任公司（上海市血液中心血制品输血器材经营公司2003年3月14日经上海市工商行政管理局核准更名为上海血液生物医药有限责任公司）将其持有的50%的股权转让给科瑞天诚投资控股有限公司。2006年11月，公司原合资外方美国莱士将其持有的50%股权转让给莱士中国有限公司（RAAS China Limited“莱士中国”）。2007年1月 17日经中华人民共和国商务部商资批[2007]17号文批准，上海莱士血制品有限公司以2006年6月30日净资产12,000万元为基准，按1：1的比例折成12,000万股股本，依法整体变更为上海莱士血液制品股份有限公司。
2008年 5月 14日，中国证监会以证监许可[2008]746号文《关于核准上海莱士血液制品股份有限公司首次公开发行股票的批复》核准本公司公开发行不超过人民币普通股（A股）4,000万股；2008年 6月 11日，本公司通过网下向配
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）售对象询价配售与网上资金申购发行相结合的方式完成发行股票 4,000万股。
2010年 9月 14日，经公司 2010年第三次临时股东大会审议通过，以 2010年中期总股本16,000万股为基数，以资本公积向全体股东每10股转增7股，合计转增股本11,200万股。转增后总股本为 27,200万股。
2012年 4月 19日，经公司 2011年度股东大会审议通过，以 2011年 12月31日总股本27,200万股为基数，以资本公积向全体股东每10股转增8股，合计转增股本21,760万股，转增后总股本为 48,960万股。
截至2013年12月31日，发行人注册资本48,960万元。发行人的控股股东为科瑞天诚投资控股有限公司和莱士中国有限公司，分别持有公司股份38.58%和37.50%，发行人实际控制人为郑跃文先生和黄凯先生。
发行人经营范围为生产和销售血液制品、疫苗、诊断试剂及检测技术器具和检测技术并提供检测服务（涉及许可经营的凭许可证经营）。
发行人目前的主营业务为血液制品的研发、生产和销售。主要产品为人血白蛋白、静注射人免疫球蛋白、凝血因子类产品等。
血液制品属于生物制品行业的细分行业。血液制品主要以健康人血浆为原料，采用生物学工艺或分离纯化技术制备的生物活性制剂，包括人血白蛋白、静注射人免疫球蛋白、各种凝血因子等。在医疗急救及某些特定疾病和治疗上，血液制品有着其他药品不可替代的重要作用。
二、发行人 2013年经营状况
2013年，发行人主营业务结构未发生重大变化。发行人的主营业务血液制品的研发、生产和销售。主要产品为人血白蛋白、静注射人免疫球蛋白、凝血因子类产品等。
2013年 11月，公司募投项目—奉贤新厂区顺利通过了新版 GMP认证，获得了国家食品药品监督管理总局颁发的《药品 GMP证书》。这标志着公司募投项目全面建成完工，奉贤新厂区全面正式投入生产运营。
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）公司向科瑞天诚投资控股有限公司等发行股份购买资产并募集配套资金的批复》。
新增股份分别于2014年2月20日及2014年6月10日完成上市。
2013年末，发行人总资产 157,514.68万元，净资产 108,723.48万元。2013年，发行人实现主营业务收入49,635.96万元，较2012年主营业务收入 66,261.28万元减少 16,625.32万元，降幅为25.09%；实现主营业务利润 32,107.31万元，较2012年主营业务利润40,073.13万元减少7,965.82万元，降幅为19.88%。
主营业务收入的减少主要是因为闵行厂区遭受水灾后，部分原料血浆、在制品、半成品及产成品因被水浸泡而报废，生产车间亦因不能满足生产条件而停产。
这导致 2013年第四季度主营业务收入较上年同期有较大幅度的下降，从而使得2013年全年经营业绩有所下降。
单位：元
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|-|-|-|-|-|
|营业收入|营业成本|毛利率(%)|营业收入同比增减（%）|营业成本同比增减（%）|

分行业
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|-|-|-|-|-|
|496,359,558.35|175,286,502.56|64.69%|-25.09%|-33.07%|

分产品
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|-|-|-|-|-|
|157,163,246.13|92,920,591.43|40.88%|-38.26%|-39.62%|
|166,335,137.62|58,432,644.41|64.87%|-38.26%|-30.47%|
|172,861,174.60|23,933,266.72|86.15%|24.67%|-0.11%|
|496,359,558.35|175,286,502.56|64.69%|-25.09%|-33.07%|

分地区
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|-|-|-|-|-|
|190,469,995.96|69,485,625.98|63.52%|-24.87%|-26.63%|
|142,574,726.44|49,619,824.21|65.20%|-51.49%|-60.99%|
|74,233,619.76|23,905,317.56|67.80%|24.76%|5.35%|
|14,064,752.14|4,710,014.37|66.51%|7.53%|18.51%|
|23,936,794.89|7,537,475.42|68.51%|1,697.05%|3,120.02%|
|2,954,316.25|996,280.57|66.28%|26.92%|67.12%|
|48,125,352.91|19,031,964.45|60.45%|23.56%|52.61%|
|496,359,558.35|175,286,502.56|64.69%|-25.09%|-33.07%|

三、2013年度发行人财务状况
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）业务成本17,528.65万元，同比下降33.07%；实现主营业务利润32,107.31万元，同比下降19.88%；归属于上市公司股东的净利润 14,379.46万元，同比下降36.10%；销售费用1,607.75万元，同比下降11.47%；管理费用11,043.91万元，同比下降2.94%；财务费用1,457.72万元；经营活动产生的现金流量净额-9,010.81万元，同比下降134.20%。2013年末，发行人总资产 157,514.68万元，净资产108,723.48万元。
发行人主要财务数据如下：
1、合并资产负债表主要数据（单位：元）
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|-|-|
|2013年12月31日|2012年12月31日|
|1,575,146,803.85|1,208,260,796.39|
|473,369,337.30|188,787,308.80|
|1,101,777,466.55|1,019,473,487.59|
|1,087,234,758.71|1,003,655,841.40|

2、合并利润表主要数据（单位：元）
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|-|-|
|2013年|2012年|
|496,359,558.35|662,676,897.90|
|167,394,021.65|260,431,106.51|
|168,974,556.94|264,565,710.20|
|143,794,617.31|225,013,842.60|

3、合并现金流量表主要数据（单位：元）
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|-|-|
|2013年|2012年|
|-90,108,071.96|263,464,688.95|
|-272,679,353.49|-135,034,300.97|
|331,599,298.04|-129,273,939.15|
|-32,328,172.29|-797,580.73|

第三节发行人募集资金使用情况
公司经中国证券监督管理委员会证监许可[2013]77号文批准，于 2013年 3月 26日至 2013年 3月 28日公开发行了人民币 3.6亿元的公司债券，本期公司
债券扣除发行费用之后的净募集资金已于2013年3月29日汇入发行人指定的银
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）行账户。发行人聘请的大华会计师事务所（特殊普通合伙）对本期债券募集完毕及募集资金到位情况分别出具了编号为大华验字[2013]000078号和大华验字[2013]000079号的验资报告。
根据发行人本期公司债券募集说明书的相关内容，本期公司债券募集资金拟用于补充发行人流动资金。
截至本报告出具之日，本期公司债券募集资金已全部用于补充发行人流动资金。
第四节债券持有人会议召开的情况
2013年度内，发行人未召开债券持有人会议。
第五节本期公司债券本息偿付情况
根据本期债券募集说明书，本期债券的发行日为 2013年 3月 26日，2014年至 2018年每年的 3月 26日为上一个计息年度的付息日。发行人已于 2014年3月26日支付首期利息费用20,160,000.00元
第六节本期公司债券跟踪评级情况
鹏元资信评估有限公司（以下简称“鹏元资信”）对上海莱士 2013年以来的经营和财务情况进行了跟踪分析，并于 2014年5月23日出具了《上海莱士血液制品股份有限公司 2012年 3.6亿元公司债券 2014年跟踪信用评级报告》。2014年跟踪评级结果为：维持本期债券信用等级为AA，维持发行主体长期信用等级为AA，平级展望维持为稳定。
正面：
公司奉贤新厂区顺利通过了新版 GMP认证正式投产运营，为公司的长期发展奠定了较好的基础；
公司通过发行股份购买资产实现外延式扩张，产能及收入规模将明显提
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）升；
公司产品结构优化，高毛利率产品收入占比上升，主营业务毛利率提升；
公司流动比率、速动比率上升，资产负债率仍处于较低的水平。
关注：
血液制品属于高风险产品，若公司产品发生病毒感染事故，经营将陷入较大困境；
公司浆站地理集中度较高，面临一定的原材料供应风险，血浆采集成本呈上升趋势，存在一定的成本压力；
公司奉贤新厂区投产后产能扩张明显，如果采浆量不能快速增长，将会导致产能利用率不足；
公司发行股份购买资产目前已完成，如果收购标的资产的经营效益未能达到预期，将会影响公司整体业绩目标的实现；
公司利用闲置资金购买信托计划的次级信托单位投资收益情况存在一定的不确定性。
第七节发行人董事会秘书的变动情况
根据上海莱士 2013年年度报告，发行人董事会秘书为刘峥先生，未发生变动情况。
第八节其他情况
一、对外担保情况
截至2013年12月31日，发行人不存在对外担保事项
二、重大诉讼、仲裁事项
2013年度发行人无重大诉讼、仲裁事项。
三、相关当事人
上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）[本页无正文，为《上海莱士血液制品股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2013年度）》之盖章页]
广发证券股份有限公司2014年6月27日