股票简称：大立科技 股票代码：002214
浙江大立科技股份有限公司
ZHEJIANG DALI TECHNOLOGYCO.，LTD
（注册地址：浙江省杭州市滨江区滨康路639号）
2013年公司债券
受托管理事务报告
（2013年度）
债券受托管理人
二零一四年四月
重要声明
浙商证券股份有限公司（以下简称“浙商证券”）编制本报告的内容及信息均来源于浙江大立科技股份有限公司（以下简称“发行人”、“公司”或“大立科技”）对外公布的《浙江大立科技股份有限公司2013年度报告》等相关公开信息披露文件、第三方中介机构出具的专业意见以及发行人向浙商证券提供的其他材料。浙商证券对报告中所包含的相关引述内容和信息未进行独立验证，也不就该等引述内容和信息的真实性、准确性和完整性作出任何保证或承担任何责任。
本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜作出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为浙商证券所作的承诺或声明。在任何情况下，投资者依据本报告所进行的任何作为或不作为，浙商证券不承担任何责任。
目录
第一章 公司债券基本情况 ................................................................................................ 4第二章 发行人2013年度经营和财务状况 ...................................................................... 6第三章 发行人募集资金使用情况 .................................................................................. 10第四章 本次公司债券担保人资信情况 .......................................................................... 11第五章 债券持有人会议召开的情况 .............................................................................. 12第六章 本次公司债券本息偿付情况 .............................................................................. 13第七章 本次公司债券跟踪评级 ...................................................................................... 14第八章 负责处理与公司债券相关事务专人的变动情况 .............................................. 16第九章 其他情况 .............................................................................................................. 17
第一章公司债券基本情况
一、核准文件和核准规模
2013年4月26日，经中国证券监督管理委员会“证监许可[2013]589号”文核准。发行人获准向社会公开发行面值不超过 1.70亿元（含 1.70亿元）的公司债券。
二、债券名称
浙江大立科技股份有限公司 2013年公司债券（以下简称“本次公司债券”或“本次债券”）。
三、债券简称及代码
本次债券简称为“13大立债”，代码为“112176”。
四、发行主体
浙江大立科技股份有限公司
五、本次债券的主要条款
1、发行规模：本次债券发行总额为人民币1.70亿元。
2、债券期限：本次公司债券的期限为3年。
3、债券利率及确定方式：本次公司债券为固定利率，票面利率为6.19%。
4、债券形式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本次债券在债券登记机构开立的托管账户托管记载。本次债券发行结束后，债券持有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让等操作。
5、还本付息方式：采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计息。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。
6、起息日：2013年5月15日。
7、付息日：2014年至2016年每年的5月15日（如遇法定节假日或休息日延至其后的第1个工作日；每次付息款项不另计利息）。
8、本金兑付日：2016年5月15日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日）。
9、利息、兑付方式：本次债券本息支付将按照本次债券登记机构的有关规定统计债券持有人名单，本息支付方式及其他具体安排按照债券登记机构的相关规定办理。
10、担保方式：本次债券由重庆进出口信用担保有限公司（以下简称“重庆进出口”）提供全额无条件不可撤销连带责任保证担保。
11、信用级别及资信评级机构：经鹏元资信评估有限公司（以下简称“鹏元资信”）综合评定，本次公司债券信用等级为AA+，发行人主体信用等级为AA-。
12、债券受托管理人：浙商证券股份有限公司。
第二章发行人 2013年度经营和财务状况
一、发行人基本情况
大立科技系经浙江省人民政府浙政股〔2005〕59号文批准，由浙江大立科技有限公司依法整体变更成立，于2005年11月7日在浙江省工商行政管理局办妥工商变更登记，取得注册号为 330000000021772的《企业法人营业执照》。公司主要从事红外热像仪系列产品的研发、生产和销售，是红外热成像领域具有国际竞争力的本土企业之一，产品广泛应用于军队、电力、化工、冶金、建筑、消防、科研、安防等行业。
公司属计算机、通信和其他电子设备制造业。经营范围：机电设备、计算机、软件及网络工程、电子产品、测试技术的投资开发及技术转让、技术咨询、技术服务；机电设备（不含汽车）、电子产品、化工产品（不含危险品）、计算机及软件的生产、销售（凭环保审批意见生产）；计算机网络工程安装；经营进出口业务（范围详见《中华人民共和国进出口企业资格证书》）。
二、发行人 2013年度经营情况
（一）总体经营情况
面对日趋激烈的市场竞争情况，公司管理层稳健经营、规范运作，经过公司全体员工的共同努力，提升了公司在核心技术、市场营销等领域的核心竞争力。
公司整体业务得以平稳发展，经营状况稳中向好，财务结构继续优化。2013年，发行人全年实现营业收入 261,451,264.56元，同比减少3.95%；实现营业利润13,312,470.45元，同比减少11.10%；归属于母公司所有者的净利润 33,870,315.13元，同比增长1.01%；每股收益为0.17元。
1、研发工作成果丰硕
公司继续保持在研发领域的重点投入，研发成果丰硕，有效支持了企业经营
业绩的稳步提升。公司已建立起良好的技术创新运行机制和发展战略，技术创新战略着眼于新技术、新产品的开发与应用，将新产品研发作为公司保持核心竞争力的重要保证。
2、高效的营销体系得以建立
2013年，公司的市场开发重点继续围绕着新兴应用领域和国际市场进行。在国内市场，公司继续保持了在相对成熟的电力应用领域的市场占有率，并不断开拓新兴应用领域的市场机会。同时，通过一支技术型的营销队伍，全面为用户提供专业的技术服务，在用户中树立起了成熟可靠的品牌形象。在国际市场，公司通过建设两个重点市场的营销体系，寻找到了多项合作机会，并通过ODM模式，提高了公司的境外销售能力，进一步提升了在国际市场的竞争力。
3、加强经营管理，积极降低运营成本
2013年，公司加强各生产环节的控制，并通过持续改进制造工艺，提升了产品品质。公司产品生产效率得到了较高提升，性能及质量也得到有效保证，客户需求得以快速响应，有效奠定了公司的竞争优势。报告期内，公司完善了人才招聘、培训机制，提高了公司经营管理团队的能力，为公司进一步发展提供了保障。
（二）主营业务分行业、产品、地区情况表
单位：人民币元
||||||
|-|-|-|-|-|
|营业收入|营业成本|毛利率(%)|营业收入比上年同期增减（%）|营业成本比上年同期增减（%）|

分行业
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|计算机、通信|||||||
|和其他电子设|258,270,869.14|120,877,718.81|53.20%|-3.83%|-10.82%|3.67%|
|备制造业|||||||

分产品
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|红外热像仪产|||||||
||246,917,656.94|113,069,540.26|54.21%|-2.26%|-8.37%|3.05%|
|品|||||||
|DVR产品|1,758,440.40|1,930,087.88|-9.76%|-74.86%|-69.04%|-20.61%|
|其他|9,594,771.80|5,878,090.67|38.74%|9.08%|-19.17%|-5.19%|

分地区
||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|境内|224,333,499.11|90,405,821.88|59.70%|-2.10%|-10.01%|3.55%|
|境外|33,937,370.03|30,471,896.93|10.21%|-13.88%|-13.14%|-0.77%|

三、发行人 2013年度财务情况
根据发行人2013年度报告，截至2013年12月31日，合并口径下，发行人总资产为 782,225,422.55元，较 2012年末的 702,822,283.87元增加11.30%；归属于上市公司股东的所有者权益为 481,289,022.09元，较 2012年末的457,418,706.96元增加5.22%。
发行人2013年合并口径实现营业收入261,451,264.56元，较上年减少3.95%；
实现归属于上市公司股东的净利润33,870,315.13元，较上年增加1.01%。
发行人主要财务数据如下：
（一）合并资产负债表主要数据
单位：人民币元
|||
|-|-|
|2013年12月31日|2012年12月31日|
|782,225,422.55|702,822,283.87|
|299,435,981.61|245,403,576.91|
|481,289,022.09|457,418,706.96|
|482,789,440.94|457,418,706.96|

（二）合并利润表主要数据
单位：人民币元
|||
|-|-|
|2013年度|2012年度|
|261,451,264.56|272,194,160.65|
|13,312,470.45|14,974,481.18|
|36,069,506.99|35,881,038.31|
|33,870,733.98|33,532,192.18|
|33,870,315.13|33,532,192.18|

（三）合并现金流量表主要数据
单位：人民币元
|||
|-|-|
|2013年度|2012年度|
|22,188,949.15|14,825,414.74|
|-4,051,567.35|-1,563,393.21|
|29,431,189.33|-13,749,705.10|
|46,002,279.89|-2,749,648.15|

第三章发行人募集资金使用情况
一、本次公司债券募集资金情况
2013年 4月 26日，中国证监会以《关于核准浙江大立科技股份有限公司公开发行公司债券的批复》(证监许可[2013]589号)核准公司向社会公开发行面值不超过人民币 1.70亿元（含 1.70亿元）的公司债券。2013年 5月 14日，本次债券票面利率确定为6.19%。本次债券合计发行人民币1.70亿元，扣除发行费用之后的净募集资金已于2013年5月21日汇入公司指定的银行账户，起息日为2013年 5月 15日。发行人聘请的天健会计师事务所（特殊普通合伙）对本次债券募集资金到位的情况出具了天健验[2013]133号的验资报告。
根据《浙江大立科技股份有限公司公开发行公司债券募集说明书》，本次发行公司债券募集资金 1.70亿元，其中公司将本次债券募集资金扣除发行费用后的0.80亿元用于偿还商业银行贷款，剩余部分用于补充流动资金。
二、本次公司债券募集资金实际使用情况
报告期内，发行人严格按照《浙江大立科技股份有限公司公开发行公司债券募集说明书》约定的募集资金用途使用募集资金，截至 2013年 12月 31日，募集资金全部使用完毕。
第四章本次公司债券担保人资信情况
本次公司债券由重庆进出口提供全额无条件不可撤销的连带责任保证担保。
根据大信会计师事务所（特殊普通合伙）重庆分所出具的标准无保留意见的审计报告（大信渝审字[2014]第00002号），截至2013年末，合并口径下，重庆进出口经审计的总资产合计3,692,679,732.02元，其中流动资产合计2,893,259,153.44元，占总资产比重为78.35%，资产流动性较高。2013年末流动比率、速动比率及资产负债率分别为2.71倍、2.71倍和29.03%。从盈利能力来看，合并口径下，2013年度重庆进出口实现营业收入621,675,354.57元，净利润288,599,313.35元。
综上分析，重庆进出口资本实力较强，盈利能力稳定，整体偿债能力良好，能为发行人本次债券的债务偿付提供有效的保障。
第五章债券持有人会议召开的情况
本次公司债券于 2013年 5月 15日正式发行，2013年度内，，发行人未发生须召开债券持有人会议的事项，未召开债券持有人会议。
第六章本次公司债券本息偿付情况
本次公司债券于2013年5月15日正式起息，2013年度内，发行人不存在需要为本次公司债券偿付本息的情况。
第七章本次公司债券跟踪评级
本次公司债券的信用评级机构鹏元资信完成了对本次债券的跟踪评级，并于 2014年 4月 22日出具了《浙江大立科技股份有限公司 2013年 1.70亿元公司债券2014年跟踪信用评级报告》。
一、正面
1.跟踪期内，公司红外产品购销渠道通畅，产销量规模进一步增加；
2. 2013年公司红外热像仪产品毛利率有所上升，带动整体毛利率有所提高；
3.重庆进出口信用担保有限公司为本期债券提供的全额无条件不可撤销连带责任保证担保有效提升了本期债券的信用水平。
二、关注
1.公司红外产品销售结算周期较长，给公司带来了一定的资金压力；
2.市场竞争激烈，公司红外产品整体销售价格有所下降；
3.公司已完成中低分辨率非制冷型焦平面探测器的开发工作，但由于制冷型焦平面探测器的采购依赖进口或者国产采购的方式，因此受出口国政府最终用户许可制限制以及国内生产商产能限制，仍可能存在供应不及时或供货不足的风险；
4.应收账款及存货规模较大，占用公司大量营运资金，存在一定的运营压力；
5.公司负债规模有所增长，且以刚性债务为主，存在一定的偿债压力；
6.公司期间费用有所增长，削弱了公司的盈利能力。
三、评级结论
鹏元资信评估有限公司对浙江大立科技股份有限公司2013年发行的1.70亿
元公司债券2014年的跟踪评级结果为：维持本期债券信用等级为AA+，维持公司主体长期信用等级维持为AA-，评级展望维持为稳定。
第八章负责处理与公司债券相关事务专人的变动情况
报告期内，发行人负责处理与公司债券相关事务的专人未发生变动。
第九章其他情况
一、发行人的对外担保情况
截至2013年12月31日，发行人不存在对外担保（不包括对子公司的担保）事项。
二、涉及的未决诉讼或仲裁事项
2013年度，发行人不存在对公司财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的未决诉讼或仲裁事项。
三、相关当事人
2013年度，本次公司债券的债券受托管理人、担保人和资信评级机构均未发生变动。
（此页无正文，为浙商证券股份有限公司关于《浙江大立科技股份有限公司 2013年公司债券受托管理事务报告（2013年度）》之签字盖章页）
浙商证券股份有限公司年 月 日