四川天邑康和通信股份有限公司
2018年第一季度报告
2018-022
2018年 04月
第一节重要提示
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
公司负责人李俊画、主管会计工作负责人王国伟及会计机构负责人(会计主管人员)廖敏江声明：保证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。
第二节公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
√是□否
追溯调整或重述原因
会计政策变更
||||||
|-|-|-|-|-|
|||||本报告期比上年同|
|||上年同期|||
||本报告期|||期增减|
|||调整前|调整后|调整后|
|营业总收入（元）|662,842,447.74|587,593,100.62|587,593,100.62|12.81%|
|归属于上市公司股东的净利润（元）|52,324,322.01|51,168,979.50|51,168,979.50|2.26%|
|归属于上市公司股东的扣除非经常性损|||||
||52,944,934.55|50,779,502.34|50,779,502.34|4.26%|
|益的净利润（元）|||||
|经营活动产生的现金流量净额（元）|-260,864,439.24|-147,882,878.87|-147,882,878.87|-76.40%|
|基本每股收益（元/股）|0.2609|0.2551|0.2551|2.27%|
|稀释每股收益（元/股）|0.2609|0.2551|0.2551|2.27%|
|加权平均净资产收益率|5.98%|7.95%|7.95%|-1.97%|
|||||本报告期末比上年|
|||上年度末|||
||本报告期末|||度末增减|
|||调整前|调整后|调整后|
|总资产（元）|2,878,829,423.57|1,967,838,627.04|1,967,838,627.04|46.29%|
|归属于上市公司股东的净资产（元）|1,696,116,872.99|848,221,967.29|848,221,967.29|99.96%|

会计政策变更的原因及会计差错更正的情况
财政部于2017年12月25日发布了《财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知》(财会[2017]30号，以下简称“新修订的财务报表格式”)。新修订的财务报表格式除上述提及新修订的企业会计准则对报表项目的影响外，在“营业利润”之上新增“资产处置收益”项目，反映企业出售划分为持有待售的非流动资产(金融工具、长期股权投资和投资性房地产除外)或处置组确认的处置利得或损失、以及处置未划为持有待售的固定资产、在建工程、生产性生物资产及无形资产而产生的处置利得或损失；债务重组中因处置非流动资产产生的利得或损失和非货币性资产交换产生的利得或损失。 本公司按照《企业会计准则第30号——财务报表列报》等相关规定，对此项会计政策变更采用追溯调整法，2016年度比较财务报表已重新表述。对2016年1-3月的合并财务报表相关损益项目的影响为增加“资产处置收益”11,766.99元，减少“营业外收入”11,766.99元；对2016年度母公司财务报表相关损益项目的影响为增加“资产处置收益”11,766.99元，减少“营业外收入”11,766.99元。上述调整不影响比较财务报表的利润总额。
非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|年初至报告期期末金额|说明|
|除上述各项之外的其他营业外收入和支出|-624,780.05||
|减：所得税影响额|-4,167.51||
|合计|-620,612.54|--|

对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因
□适用√不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。
二、重大风险提示
1、客户集中于国内通信运营商的风险
公司立足于光通信产业和移动通信产业，客户主要为国内通信运营商，其中对中国电信的收入较为集中，存在收入集中度较高的风险。由于运营商在国内电信产业链中处于核心和优势地位，其固定资产的投资额度决定了通信设备制造行业的需求量，营运模式的变化直接对设备和服务的需求产生影响，在一定程度上也间接影响着服务提供商和设备供应商的经营情况。
如果公司未来不能及时适应和应对国内通信运营商投资、营运模式等重大变化，公司的业绩将受到不利的影响。为此，公司在报告期内围绕国内国际两个市场，加大市场和新客户的开拓力度等相应措施，以降低客户集中于国内通信运营商的风险。
2、发行人参与招标但未中标或者中标率下降导致业绩波动的风险
通信运营商对通信设备及服务的采购主要采取招投标政策，运营商会根据市场环境和行业政策调整招投标的入围标准和招投标条件。如果未来运营商客户考虑到经济形势、市场竞争、行业政策等多种因素改变对通信设备的投资与采购方式，而公司又未能及时作出调整以应对相关变化，出现未中标或者中标率下降的情形，则不排除公司在未来期间的经营业绩不能保持持续增长，或者出现大幅下滑，甚至可能出现公司上市当年营业利润比上年下滑50%以上的风险。为此，公司将继续实施“宽产品线”战略，围绕国内国际两个市场，加大市场和新客户的开拓力度，紧跟行业和客户需求提供定制化服务，优化公司产品结构，加强公司投标管理，以应对公司参与招标但未中标或者中标率下降导致业绩波动的风险。
3、技术研发及新产品开发风险
公司的发展与技术研发实力、新产品开发能力紧密相关。但由于电信行业需求更新换代速度快，新标准层出不穷，对技术要求越来越高，公司能否持续跟进国内外通信行业最新技术，把握住客户最新需求，开发出富有竞争力的新产品将直接影响本公司的持续竞争力与经营业绩。因此，公司将依托高素质的研发团队和灵活的新产品开发机制，持续进行研发投入，坚持技术和产品创新，通过研究行业技术发展特点、充分及时地发掘市场需求，不断为运营商提供符合市场需求的各系列通信设备以及服务。
4、产品价格下降或波动的风险
近年来，通信设备制造行业发展迅速，公司面临的竞争也日趋激烈。随着技术进步和生产成本的下降，主要产品价格呈下降趋势。如未来原材料等成本未与产品售价同步下降，而公司亦未能通过技术和产品创新、以及管理等方式降低其他成本，减少产品价格下降或波动带来的不利影响，则公司业绩可能受到不利影响。公司已充分意识到产品价格下降或波动对公司经营业绩带来的不利影响，将进一步通过加强公司内部管理，持续通过技术和产品创新，完善供应链采购机制，优化生产过程管控和技术改进等措施，降低产品价格下降或波动的风险。
5、原材料采购构成及价格波动风险
公司产品线较广，不同期间产品结构存在变化，同时由于通信产品技术更新较快，不同期间公司原材料采购构成亦存在
变化，使得公司面临一定的供应链管理风险。报告期内，公司直接原材料占主营业务成本的比例超过70%，直接原材料的相
关变化对公司经营有显著影响，若相关产品中标后原材料的采购价格上涨，则会影响该产品的盈利预期，甚至出现亏损。根
据产品结构及原材料采购的具体情况，公司通过产品及技术研发、生产技改、多元化的原材料采购模式和渠道的供应链管理、
加强招投标管理等合理化措施，及时有效的控制原材料采购构成及价格波动风险。
6、存货余额较大的风险
随着销售收入规模的持续增加，公司存货的金额也保持上升趋势。报告期内，公司存货余额较高、周转率较低，若公司不能有效的管理存货余额较大引起的资金占用压力和跌价损失，将给公司带来不利影响。公司一直以来严格执行关于存货管理的相关制度，对存货进行有效的管控，并且持续通过拓宽融资渠道、加强流动资金管理等措施，防范和控制因存货余额较大带来的风险。
7、应收账款回收风险
报告期末，公司应收账款净值为40,361.07万元，占当期期末总资产的比例为20.51%。随着规模的扩张，未来若公司不能有效控制或管理应收账款，将会造成应收账款的回收风险。目前公司的应收账款对象主要为国内知名通信运营商，有较强的经济实力，良好的信誉，公司采取了较为宽松的信用政策，但是为管控应收账款风险，公司内部制定了较为严格的销售管理制度和应收账款管理制度，在对销售过程进行管控的同时，加强应收账款回收考核，降低应收账款回收风险。
8、5G技术研发及启动建设投资规模及进度等不确定性风险
工信部2016年1月正式启动第五代移动通信（5G）技术研发试验，2017年11月正式发布5G使用频段，5G系统稳步推进，但5G系统的研发和启动建设受多方因素影响，具体投资规模及进度仍存在不确定因素，由此给公司在移动通信领域相关业务的开展带来一定不确定性。随着通信运营商5G标准的确定和商用试点的逐步展开，5G相关系统的投入和使用，将给参与我国5G业务发展的通信运营商、通信设备制造商和服务提供商等带来良好的发展机会，公司将依托现有的3G/4G技术和产品，进行5G技术和产品的研发，以应对5G启动投资规模及进度等不确定性风险。
9、产品质量控制风险
通信运营商非常注重所采购的通信设备产品的质量，一向将产品性能的稳定性和一致性作为考核供应商的关键指标之一。随着公司经营规模的持续扩大，如果产品出现质量问题，将影响公司在客户心目中的地位和声誉，进而对公司经营业绩产生不利影响。公司一直以来严格按照质量管理体系要求从事生产经营活动，并且建立了从研发、采购、生产、销售、售后服务等全过程的质量管控制度和措施，控制和保证公司产品质量，降低质量事故的发生。
10、募集资金投资项目未顺利实施的风险
本次募集资金投资项目建成并投产后，将有效帮助公司实现发展战略、扩大经营规模和提高经营业绩，但在募投项目实施过程中，仍可能存在因项目进度、市场环境、国家产业政策、行业竞争情况、技术进步等因素发生重大变化而影响项目的经济效益。公司在实施募集资金拟投资项目过程中，将对募集资金拟投资项目进行更合理的规划和实施，以应对募集资金投资项目未顺利实施的风险。
11、公司快速发展引发的管理风险
公司本次公开发行股票并上市完成后，随着募集资金投资项目的建成，在推动公司持续快速发展的同时也将给现有管理能力带来一定的挑战。随着公司的迅速发展，经营规模和业务范围不断扩大，公司的组织结构和管理体系也将日趋复杂，如果在上市后公司管理层不能及时提升管理水平，公司的经营也将可能受到不利的影响。公司在迅速发展壮大的过程中，将会根据实际情况修改公司组织架构和管理制度，建立更高效的管理体系；引入先进的管理理念和拓宽人才引进渠道，加大专业人才的引进，加强管理及专业技能培训，以适应公司的快速发展。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表
单位：股
|||||||
|-|-|-|-|-|-|
||||报告期末表决权恢复的优先股股|||
|报告期末普通股股东总数||126,635|||0|
||||东总数（如有）|||
|前10名股东持股情况||||||
|股东名称|股东性质|持股比例|持股数量|持有有限售条件|质押或冻结情况|

||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|
|||||的股份数量|股份状态|数量|
|四川天邑集团有限公司|境内非国有法人|31.33%|83,775,060|83,775,060|||
|李世宏|境内自然人|10.46%|27,974,700|27,974,700|||
|李俊霞|境内自然人|9.40%|25,125,120|25,125,120|||
|李俊画|境内自然人|9.40%|25,125,120|25,125,120|||
|成都国衡弘邑投资合伙企业（有限合伙）|境内非国有法人|5.76%|15,390,000|15,390,000|||
|成都欣邑投资合伙企业（有限合伙）|境内非国有法人|2.27%|6,061,500|6,061,500|||
|成都天盛投资合伙企业（有限合伙）|境内非国有法人|2.07%|5,548,500|5,548,500|||
|深圳市鼎恒瑞智投资企业（有限合伙）|境内非国有法人|2.02%|5,400,000|5,400,000|||
|成都仁祥企业管理中心（有限合伙）|境内非国有法人|1.22%|3,272,400|3,272,400|||
|成都康强企业管理中心（有限合伙））|境内非国有法人|1.08%|2,883,600|2,883,600|||
|前10名无限售条件股东持股情况|||||||
||||||股份种类||
|股东名称||持有无限售条件股份数量|||||
||||||股份种类|数量|
|广发证券股份有限公司||193,925|||人民币普通股|193,925|
|张晓||32,609|||人民币普通股|32,609|
|中国石油天然气集团公司企业年金计划－中国工商银行股份有限公司||27,558|||||
||||||人民币普通股|27,558|
|中国建设银行股份有限公司企业年金计划－中国工商银行股份有限公司||21,434|||||
||||||人民币普通股|21,434|
|中国工商银行股份有限公司企业年金计划－中国建设银行股份有限公司||18,372|||||
||||||人民币普通股|18,372|

|||||
|-|-|-|-|
|中国农业银行股份有限公司企业年金计划－中国银行股份有限公司|15,310|||
|||人民币普通股|15,310|
|中国移动通信集团公司企业年金计划－中国工商银行股份有限公司|15,310|||
|||人民币普通股|15,310|
|长江金色晚晴（集合型）企业年金计划－上海浦东发展银行股份有限公司|12,248|||
|||人民币普通股|12,248|
|中国银行股份有限公司企业年金计划－中国农业银行|12,248|||
|||人民币普通股|12,248|
|中国电信集团公司企业年金计划－中国银行股份有限公司|12,248|||
|||人民币普通股|12,248|
||上述股东中李世宏、李俊霞、李俊画为四川天邑集团有限公司股东，李世宏、李俊霞、|||
|上述股东关联关系或一致行动的||||
||李俊画为一致行动人。除此外，公司未知其他股东之间是否存在关联关系，也不知是否|||
|说明||||
||为一致行动人。|||
|参与融资融券业务股东情况说明||||
||无|||
|（如有）||||

公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□是√否
公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
2、公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表
□适用√不适用
3、限售股份变动情况
□适用√不适用
第三节重要事项
一、报告期主要财务数据、财务指标发生重大变动的情况及原因
√适用□不适用
||||||
|-|-|-|-|-|
|财务数据|期末数|期初数|增减变动比例|变动原因|
|货币资金|894,105,158.90|303,069,741.59|195.02%|主要系收到首次公开发行股票的募集资金|
|应收票据|39,287,269.27|3,256,847.72|1106.30%|收入规模增加，应收票据规模相应增加|
|应收账款|599,595,837.06|403,610,655.29|48.56%|收入规模增加，应收账款规模相应增加|
|预付款项|18,200,274.38|8,563,020.28|112.55%|采购规模增加，预付款项规模相应增加|
|其他流动资产||10,239,231.61|-100.00%|可抵扣税款已在纳税申报时抵缴|
|短期借款|213,329,069.99|144,996,590.06|47.13%|规模扩大，新增了短期借款用于资金周转|
|预收款项|22,054,579.56|11,277,840.46|95.56%|先款后货的货款较期初增加|
|应付职工薪酬|43,982,349.90|63,712,435.92|-30.97%|发放年终奖，应付职工薪酬余额下降|
|其他应付款|10,237,117.66|14,927,118.62|-31.42%|按付款约定，及时偿付了其它应付款|
|股本|267,408,000.00|200,556,000.00|33.33%|首次发行股票并上市，增加了股本。|
|资本公积|759,658,379.77|30,980,379.77|2352.06%|首次发行股票并上市，增加了资本溢价。|
|财务费用|-1,257,257.33|1,524,357.78|-182.48%|人民币汇率上升，增加了汇兑收益。|
|资产处置收益||11,766.99|-100.00%|本期无处置事项|
|营业外收入|25,697.99|847,644.85|-96.97%|上年同期取得了82万元政府补助|
|营业外支出|650,478.04|17,644,091.20|-96.31%|上年同期计提了亏损合同的预计负债，本期无|

||||||
|-|-|-|-|-|
|经营活动产生的现金流量净额|-260,864,439.24|-147,882,878.87|-76.40%|销售规模扩大，应收账款和存货规模相应扩大，|
|投资活动产生的现金流量净额|-10,182,675.04|-5,604,525.30|-81.69%|扩大产能，投资于长期资产金额增加|
|筹资活动产生的现金流量净额|857,261,407.16|-6,693,086.28|12908.16%|主要系收到首次公开发行的募集资金|

二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
报告期，公司业务收入未发生重大变化。公司根据经营计划各项工作有序推进，实现营业收入66,284.24万元，较上年同期增长12.81%；归属于上市公司股东的净利润5,232.43万元，较上年同期增长2.26%。
重大已签订单及进展情况
□适用√不适用
数量分散的订单情况
□适用√不适用
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□适用√不适用
重要研发项目的进展及影响
□适用√不适用
报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）等发生重大变化的影响及其应对措施
□适用√不适用
报告期内公司前5大供应商的变化情况及影响
√适用□不适用
公司供应商群体数量较多。受到公司订单需求的影响，各供应商供货种类和时间各不相同，因而出现不同报告期内前五名供应商的排名变化，但公司供应商的群体性质、行业范围未发生重大变化。
报告期内公司前5大客户的变化情况及影响
√适用□不适用
公司的主要客户比较稳定,但是由于与不同客户的供货种类和时间等各不相同，因而会出现不同报告期内前五名客户的排名变化，但公司客户群体性质、行业范围未发生重大变化。
年度经营计划在报告期内的执行情况
□适用√不适用
对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素、公司经营存在的主要困难及公司拟采取的应对措施
√适用□不适用
请参见第二节公司基本情况中“二重大风险提示”。
三、重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□适用√不适用
四、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项
□适用√不适用
公司报告期不存在公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项。
五、募集资金使用情况对照表
√适用□不适用
单位：万元
|||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|募集资金总额|||87,308.71|||||||||
|||||||本季度投入募集资金总额|||4,648.29|||
|报告期内变更用途的募集资金总额|||0|||||||||
|累计变更用途的募集资金总额|||0|||||||||
|||||||已累计投入募集资金总额|||4,648.29|||
|累计变更用途的募集资金总额比例|||0.00%|||||||||
||||||||项目达||截止报||项目可|
||是否已||||截至期|截至期||||||
|||募集资金|调整后|本报告|||到预定|本报告|告期末|是否达|行性是|
|承诺投资项目和超|变更项||||末累计|末投资||||||
|||承诺投资|投资总|期投入|||可使用|期实现|累计实|到预计|否发生|
|募资金投向|目(含部||||投入金|进度(3)||||||
|||总额|额(1)|金额|||状态日|的效益|现的效|效益|重大变|
||分变更)||||额(2)|＝(2)/(1)||||||
||||||||期||益||化|
|承诺投资项目||||||||||||
|宽带网络终端设备||||||||||||
||||||3,107.2|||||||
|扩产生产线技术改|否|31,686|31,686|705.61||9.81%||0|0|否|否|
||||||9|||||||
|造项目||||||||||||
|通信网络物理连接||||||||||||
|与保护设备扩产生|否|11,917|11,917|78.48|329.58|2.77%||0|0|否|否|
|产线技术改造项目||||||||||||
|移动通信网络优化||||||||||||
|系统设备扩产生产|否|3,980|3,980|18.75|209.4|5.26%||0|0|否|否|
|线技术改造项目||||||||||||
|研发中心技术改造||||||||||||
||否|7,253|7,253|69.05|779.28|10.74%||0|0|否|否|
|项目||||||||||||
|营销服务网络扩建||||||||||||
||否|4,717|4,717|14.78|207.38|4.40%||0|0|否|否|
|项目||||||||||||
|补充流动资金|否|20,000|20,000|0|0|0.00%||0|0|否|否|
||||||4,632.9|||||||
|承诺投资项目小计|--|79,553|79,553|886.67||--|--|0|0|--|--|
||||||3|||||||
|超募资金投向||||||||||||
|不适用|否|0|0|0|0|0.00%||0|0|||
|归还银行贷款（如|--|0|0|0|0|0.00%|--|--|--|--|--|

|||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|有）||||||||||||
|补充流动资金（如||||||||||||
||--|0|0|0|0|0.00%|--|--|--|--|--|
|有）||||||||||||
|超募资金投向小计|--|0|0|0|0|--|--|0|0|--|--|
||||||4,632.9|||||||
|合计|--|79,553|79,553|886.67||--|--|0|0|--|--|
||||||3|||||||
|未达到计划进度或||||||||||||
|预计收益的情况和|不适用|||||||||||
|原因（分具体项目）||||||||||||
|项目可行性发生重||||||||||||
||不适用|||||||||||
|大变化的情况说明||||||||||||
|超募资金的金额、用|不适用|||||||||||
|途及使用进展情况||||||||||||
||不适用|||||||||||
|募集资金投资项目||||||||||||
|实施地点变更情况||||||||||||
||不适用|||||||||||
|募集资金投资项目||||||||||||
|实施方式调整情况||||||||||||
||适用|||||||||||
||为顺利推进募投项目建成投产，在此次募集资金到位前，公司已使用自有资金预先投入到募投项目的建设。截止2018年4月12日，本公司以自筹资金预先投入募集资金投资项目的实际投资金额为4,648.29万元，并经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）审计，出具《关于四川天邑康和通信股份有限公司以自筹资金预先投入募集资金投资项目的鉴证报告》（中汇会鉴[2018]1845号）。公司第二届董事会第十七次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的议案》，同意以公开发行股票募集资金4,648.29万元置换已预先投入募投项目的自有资金。公司第二届监事会第十一次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的的议案》，公司独立董事发表了明确同意的独立意见，保荐机构广发证券股份有限公司出具了《关于四川天邑康和通信股份有限公司以募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的核查意见》。|||||||||||
|募集资金投资项目||||||||||||
|先期投入及置换情||||||||||||
|况||||||||||||
|用闲置募集资金暂|不适用|||||||||||
|时补充流动资金情||||||||||||
|况||||||||||||
|项目实施出现募集|不适用|||||||||||
|资金结余的金额及||||||||||||
|原因||||||||||||
|尚未使用的募集资||||||||||||
||尚未使用的募集资金存放于公司募集资金专户，用于募投项目。|||||||||||
|金用途及去向||||||||||||
|募集资金使用及披||||||||||||
||不适用|||||||||||
|露中存在的问题或||||||||||||

||
|-|
|其他情况|

六、报告期内现金分红政策的执行情况
□适用√不适用
七、预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生重大变动的警示及原因说明
□适用√不适用
八、违规对外担保情况
□适用√不适用
公司报告期无违规对外担保情况。
九、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况
□适用√不适用
公司报告期不存在控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况。
第四节财务报表
一、财务报表
1、合并资产负债表
编制单位：四川天邑康和通信股份有限公司
2018年03月31日
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|期末余额|期初余额|
|流动资产：|||
|货币资金|894,105,158.90|303,069,741.59|
|结算备付金|||
|拆出资金|||
|以公允价值计量且其变动计入当|||
|期损益的金融资产|||
|衍生金融资产|||
|应收票据|39,287,269.27|3,256,847.72|
|应收账款|599,595,837.06|403,610,655.29|
|预付款项|18,200,274.38|8,563,020.28|
|应收保费|||
|应收分保账款|||
|应收分保合同准备金|||
|应收利息|||
|应收股利|||
|其他应收款|7,654,147.74|6,657,889.10|
|买入返售金融资产|||
|存货|1,151,852,052.77|1,060,279,526.08|
|持有待售的资产|||
|一年内到期的非流动资产|||
|其他流动资产||10,239,231.61|
|流动资产合计|2,710,694,740.12|1,795,676,911.67|
|非流动资产：|||
|发放贷款及垫款|||

||||
|-|-|-|
|可供出售金融资产|||
|持有至到期投资|||
|长期应收款|||
|长期股权投资|||
|投资性房地产|||
|固定资产|133,994,262.02|133,601,691.54|
|在建工程|||
|工程物资|||
|固定资产清理|||
|生产性生物资产|||
|油气资产|||
|无形资产|21,561,302.30|22,209,045.24|
|开发支出|||
|商誉|||
|长期待摊费用|||
|递延所得税资产|12,579,119.13|10,608,701.20|
|其他非流动资产||5,742,277.39|
|非流动资产合计|168,134,683.45|172,161,715.37|
|资产总计|2,878,829,423.57|1,967,838,627.04|
|流动负债：|||
|短期借款|213,329,069.99|144,996,590.06|
|向中央银行借款|||
|吸收存款及同业存放|||
|拆入资金|||
|以公允价值计量且其变动计入当|||
|期损益的金融负债|||
|衍生金融负债|||
|应付票据|93,384,180.00|84,625,466.00|
|应付账款|756,301,839.05|757,715,918.37|
|预收款项|22,054,579.56|11,277,840.46|
|卖出回购金融资产款|||
|应付手续费及佣金|||
|应付职工薪酬|43,982,349.90|63,712,435.92|
|应交税费|40,623,414.42|39,561,290.32|

||||
|-|-|-|
|应付利息|||
|应付股利|||
|其他应付款|10,237,117.66|14,927,118.62|
|应付分保账款|||
|保险合同准备金|||
|代理买卖证券款|||
|代理承销证券款|||
|持有待售的负债|||
|一年内到期的非流动负债|||
|其他流动负债|||
|流动负债合计|1,179,912,550.58|1,116,816,659.75|
|非流动负债：|||
|长期借款|||
|应付债券|||
|其中：优先股|||
|永续债|||
|长期应付款|||
|长期应付职工薪酬|||
|专项应付款|||
|预计负债|||
|递延收益|2,800,000.00|2,800,000.00|
|递延所得税负债|||
|其他非流动负债|||
|非流动负债合计|2,800,000.00|2,800,000.00|
|负债合计|1,182,712,550.58|1,119,616,659.75|
|所有者权益：|||
|股本|267,408,000.00|200,556,000.00|
|其他权益工具|||
|其中：优先股|||
|永续债|||
|资本公积|759,658,379.77|30,980,379.77|
|减：库存股|||
|其他综合收益|||
|专项储备|3,068,511.84|3,027,928.15|

||||
|-|-|-|
|盈余公积|59,859,032.37|59,859,032.37|
|一般风险准备|||
|未分配利润|606,122,949.01|553,798,627.00|
|归属于母公司所有者权益合计|1,696,116,872.99|848,221,967.29|
|少数股东权益|||
|所有者权益合计|1,696,116,872.99|848,221,967.29|
|负债和所有者权益总计|2,878,829,423.57|1,967,838,627.04|

法定代表人：李俊画 主管会计工作负责人：王国伟 会计机构负责人：廖敏江2、母公司资产负债表
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|期末余额|期初余额|
|流动资产：|||
|货币资金|891,479,290.88|245,533,570.77|
|以公允价值计量且其变动计入当|||
|期损益的金融资产|||
|衍生金融资产|||
|应收票据|39,287,269.27|3,256,847.72|
|应收账款|576,749,039.25|383,426,032.37|
|预付款项|17,458,102.23|8,527,597.91|
|应收利息|||
|应收股利|||
|其他应收款|7,503,396.42|6,080,985.65|
|存货|1,142,580,068.14|1,051,399,709.17|
|持有待售的资产|||
|一年内到期的非流动资产|||
|其他流动资产||10,148,154.02|
|流动资产合计|2,675,057,166.19|1,708,372,897.61|
|非流动资产：|||
|可供出售金融资产|||
|持有至到期投资|||
|长期应收款|||
|长期股权投资|55,036,535.93|55,036,535.93|
|投资性房地产|||

||||
|-|-|-|
|固定资产|133,856,343.91|133,455,271.61|
|在建工程|||
|工程物资|||
|固定资产清理|||
|生产性生物资产|||
|油气资产|||
|无形资产|19,963,737.27|20,242,811.34|
|开发支出|||
|商誉|||
|长期待摊费用|||
|递延所得税资产|8,231,406.45|6,587,992.56|
|其他非流动资产||5,742,277.39|
|非流动资产合计|217,088,023.56|221,064,888.83|
|资产总计|2,892,145,189.75|1,929,437,786.44|
|流动负债：|||
|短期借款|213,329,069.99|144,996,590.06|
|以公允价值计量且其变动计入当|||
|期损益的金融负债|||
|衍生金融负债|||
|应付票据|93,384,180.00|84,625,466.00|
|应付账款|741,979,417.02|742,260,946.88|
|预收款项|13,507,941.61|7,443,776.86|
|应付职工薪酬|43,551,002.29|62,996,458.92|
|应交税费|40,870,941.71|39,304,701.81|
|应付利息|||
|应付股利|||
|其他应付款|63,109,353.15|14,883,142.49|
|持有待售的负债|||
|一年内到期的非流动负债|||
|其他流动负债|||
|流动负债合计|1,209,731,905.77|1,096,511,083.02|
|非流动负债：|||
|长期借款|||
|应付债券|||

||||
|-|-|-|
|其中：优先股|||
|永续债|||
|长期应付款|||
|长期应付职工薪酬|||
|专项应付款|||
|预计负债|||
|递延收益|2,800,000.00|2,800,000.00|
|递延所得税负债|||
|其他非流动负债|||
|非流动负债合计|2,800,000.00|2,800,000.00|
|负债合计|1,212,531,905.77|1,099,311,083.02|
|所有者权益：|||
|股本|267,408,000.00|200,556,000.00|
|其他权益工具|||
|其中：优先股|||
|永续债|||
|资本公积|759,658,379.77|30,980,379.77|
|减：库存股|||
|其他综合收益|||
|专项储备|||
|盈余公积|59,859,032.37|59,859,032.37|
|未分配利润|592,687,871.84|538,731,291.28|
|所有者权益合计|1,679,613,283.98|830,126,703.42|
|负债和所有者权益总计|2,892,145,189.75|1,929,437,786.44|

3、合并利润表
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|本期发生额|上期发生额|
|一、营业总收入|662,842,447.74|587,593,100.62|
|其中：营业收入|662,842,447.74|587,593,100.62|
|利息收入|||
|已赚保费|||
|手续费及佣金收入|||
|二、营业总成本|600,899,499.41|510,733,376.46|

||||
|-|-|-|
|其中：营业成本|522,634,652.30|430,481,233.43|
|利息支出|||
|手续费及佣金支出|||
|退保金|||
|赔付支出净额|||
|提取保险合同准备金净额|||
|保单红利支出|||
|分保费用|||
|税金及附加|2,608,067.01|2,472,583.37|
|销售费用|28,414,014.07|33,689,015.59|
|管理费用|34,912,004.76|30,526,627.96|
|财务费用|-1,257,257.33|1,524,357.78|
|资产减值损失|13,588,018.60|12,039,558.33|
|加：公允价值变动收益（损失以|||
|“－”号填列）|||
|投资收益（损失以“－”号填|||
|列）|||
|其中：对联营企业和合营企业|||
|的投资收益|||
|汇兑收益（损失以“-”号填列）|||
|资产处置收益（损失以“-”号填|||
|||11,766.99|
|列）|||
|其他收益|||
|三、营业利润（亏损以“－”号填列）|61,942,948.33|76,871,491.15|
|加：营业外收入|25,697.99|847,644.85|
|减：营业外支出|650,478.04|17,644,091.20|
|四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）|61,318,168.28|60,075,044.80|
|减：所得税费用|8,993,846.27|8,906,065.30|
|五、净利润（净亏损以“－”号填列）|52,324,322.01|51,168,979.50|
|（一）持续经营净利润（净亏损以|||
||52,324,322.01|51,168,979.50|
|“－”号填列）|||
|（二）终止经营净利润（净亏损以|||
|“－”号填列）|||
|归属于母公司所有者的净利润|52,324,322.01|51,168,979.50|
|少数股东损益|||
|六、其他综合收益的税后净额|||

||||
|-|-|-|
|归属母公司所有者的其他综合收益|||
|的税后净额|||
|（一）以后不能重分类进损益的其|||
|他综合收益|||
|1.重新计量设定受益计划净|||
|负债或净资产的变动|||
|2.权益法下在被投资单位不|||
|能重分类进损益的其他综合收益中享|||
|有的份额|||
|（二）以后将重分类进损益的其他|||
|综合收益|||
|1.权益法下在被投资单位以|||
|后将重分类进损益的其他综合收益中|||
|享有的份额|||
|2.可供出售金融资产公允价|||
|值变动损益|||
|3.持有至到期投资重分类为|||
|可供出售金融资产损益|||
|4.现金流量套期损益的有效|||
|部分|||
|5.外币财务报表折算差额|||
|6.其他|||
|归属于少数股东的其他综合收益的|||
|税后净额|||
|七、综合收益总额|52,324,322.01|51,168,979.50|
|归属于母公司所有者的综合收益|||
||52,324,322.01|51,168,979.50|
|总额|||
|归属于少数股东的综合收益总额|||
|八、每股收益：|||
|（一）基本每股收益|0.2609|0.2551|
|（二）稀释每股收益|0.2609|0.2551|

本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：元，上期被合并方实现的净利润为：元。
法定代表人：李俊画 主管会计工作负责人：王国伟 会计机构负责人：廖敏江4、母公司利润表
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|本期发生额|上期发生额|

||||
|-|-|-|
|一、营业收入|660,311,715.44|583,640,789.42|
|减：营业成本|520,443,256.45|427,881,041.61|
|税金及附加|2,590,984.76|2,477,868.86|
|销售费用|27,934,105.56|32,916,350.32|
|管理费用|34,572,425.47|30,180,846.20|
|财务费用|-1,252,399.38|1,528,756.18|
|资产减值损失|12,121,131.66|8,259,140.02|
|加：公允价值变动收益（损失以|||
|“－”号填列）|||
|投资收益（损失以“－”号填|||
|列）|||
|其中：对联营企业和合营企|||
|业的投资收益|||
|资产处置收益（损失以“-”号|||
|||11,766.99|
|填列）|||
|其他收益|||
|二、营业利润（亏损以“－”号填列）|63,902,210.92|80,408,553.22|
|加：营业外收入|25,697.99|847,644.85|
|减：营业外支出|650,478.04|17,642,727.33|
|三、利润总额（亏损总额以“－”号填|||
||63,277,430.87|63,613,470.74|
|列）|||
|减：所得税费用|9,320,850.31|9,011,595.09|
|四、净利润（净亏损以“－”号填列）|53,956,580.56|54,601,875.65|
|（一）持续经营净利润（净亏损|||
||53,956,580.56|54,601,875.65|
|以“－”号填列）|||
|（二）终止经营净利润（净亏损|||
|以“－”号填列）|||
|五、其他综合收益的税后净额|||
|（一）以后不能重分类进损益的|||
|其他综合收益|||
|1.重新计量设定受益计划|||
|净负债或净资产的变动|||
|2.权益法下在被投资单位|||
|不能重分类进损益的其他综合收益中|||
|享有的份额|||
|（二）以后将重分类进损益的其|||
|他综合收益|||

||||
|-|-|-|
|1.权益法下在被投资单位|||
|以后将重分类进损益的其他综合收益|||
|中享有的份额|||
|2.可供出售金融资产公允|||
|价值变动损益|||
|3.持有至到期投资重分类|||
|为可供出售金融资产损益|||
|4.现金流量套期损益的有|||
|效部分|||
|5.外币财务报表折算差额|||
|6.其他|||
|六、综合收益总额|53,956,580.56|54,601,875.65|
|七、每股收益：|||
|（一）基本每股收益|||
|（二）稀释每股收益|||

5、合并现金流量表
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|本期发生额|上期发生额|
|一、经营活动产生的现金流量：|||
|销售商品、提供劳务收到的现金|516,341,753.18|533,848,565.12|
|客户存款和同业存放款项净增|||
|加额|||
|向中央银行借款净增加额|||
|向其他金融机构拆入资金净增|||
|加额|||
|收到原保险合同保费取得的现|||
|金|||
|收到再保险业务现金净额|||
|保户储金及投资款净增加额|||
|处置以公允价值计量且其变动|||
|计入当期损益的金融资产净增加额|||
|收取利息、手续费及佣金的现金|||
|拆入资金净增加额|||
|回购业务资金净增加额|||
|收到的税费返还|||

||||
|-|-|-|
|收到其他与经营活动有关的现|||
||28,697,270.94|11,212,797.57|
|金|||
|经营活动现金流入小计|545,039,024.12|545,061,362.69|
|购买商品、接受劳务支付的现金|654,666,648.22|529,812,372.24|
|客户贷款及垫款净增加额|||
|存放中央银行和同业款项净增|||
|加额|||
|支付原保险合同赔付款项的现|||
|金|||
|支付利息、手续费及佣金的现金|||
|支付保单红利的现金|||
|支付给职工以及为职工支付的|||
||76,382,325.11|77,849,100.75|
|现金|||
|支付的各项税费|22,669,946.14|32,586,864.64|
|支付其他与经营活动有关的现|||
||52,184,543.89|52,695,903.93|
|金|||
|经营活动现金流出小计|805,903,463.36|692,944,241.56|
|经营活动产生的现金流量净额|-260,864,439.24|-147,882,878.87|
|二、投资活动产生的现金流量：|||
|收回投资收到的现金|||
|取得投资收益收到的现金|||
|处置固定资产、无形资产和其他|||
|||12,000.00|
|长期资产收回的现金净额|||
|处置子公司及其他营业单位收|||
|到的现金净额|||
|收到其他与投资活动有关的现|||
|金|||
|投资活动现金流入小计||12,000.00|
|购建固定资产、无形资产和其他|||
||10,182,675.04|5,616,525.30|
|长期资产支付的现金|||
|投资支付的现金|||
|质押贷款净增加额|||
|取得子公司及其他营业单位支|||
|付的现金净额|||
|支付其他与投资活动有关的现|||
|金|||
|投资活动现金流出小计|10,182,675.04|5,616,525.30|

||||
|-|-|-|
|投资活动产生的现金流量净额|-10,182,675.04|-5,604,525.30|
|三、筹资活动产生的现金流量：|||
|吸收投资收到的现金|805,267,119.02||
|其中：子公司吸收少数股东投资|||
|收到的现金|||
|取得借款收到的现金|98,866,199.20|45,000,000.00|
|发行债券收到的现金|||
|收到其他与筹资活动有关的现|||
|金|||
|筹资活动现金流入小计|904,133,318.22|45,000,000.00|
|偿还债务支付的现金|45,000,000.00|49,741,038.13|
|分配股利、利润或偿付利息支付|||
||1,871,911.06|1,952,048.15|
|的现金|||
|其中：子公司支付给少数股东的|||
|股利、利润|||
|支付其他与筹资活动有关的现|||
|金|||
|筹资活动现金流出小计|46,871,911.06|51,693,086.28|
|筹资活动产生的现金流量净额|857,261,407.16|-6,693,086.28|
|四、汇率变动对现金及现金等价物的|||
||132,168.23|8,025.07|
|影响|||
|五、现金及现金等价物净增加额|586,346,461.11|-160,172,465.38|
|加：期初现金及现金等价物余额|262,250,319.93|287,529,621.19|
|六、期末现金及现金等价物余额|848,596,781.04|127,357,155.81|

6、母公司现金流量表
单位：元
||||
|-|-|-|
|项目|本期发生额|上期发生额|
|一、经营活动产生的现金流量：|||
|销售商品、提供劳务收到的现金|512,588,986.86|528,451,137.57|
|收到的税费返还|||
|收到其他与经营活动有关的现|||
||79,302,590.45|58,528,816.40|
|金|||
|经营活动现金流入小计|591,891,577.31|586,979,953.97|
|购买商品、接受劳务支付的现金|650,417,072.29|521,503,665.36|
|支付给职工以及为职工支付的|75,491,562.81|76,928,430.20|

||||
|-|-|-|
|现金|||
|支付的各项税费|22,249,672.51|32,148,863.64|
|支付其他与经营活动有关的现|||
||49,687,406.14|51,178,556.24|
|金|||
|经营活动现金流出小计|797,845,713.75|681,759,515.44|
|经营活动产生的现金流量净额|-205,954,136.44|-94,779,561.47|
|二、投资活动产生的现金流量：|||
|收回投资收到的现金|||
|取得投资收益收到的现金|||
|处置固定资产、无形资产和其他|||
|||12,000.00|
|长期资产收回的现金净额|||
|处置子公司及其他营业单位收|||
|到的现金净额|||
|收到其他与投资活动有关的现|||
|金|||
|投资活动现金流入小计||12,000.00|
|购建固定资产、无形资产和其他|||
||10,182,675.04|5,616,525.30|
|长期资产支付的现金|||
|投资支付的现金|||
|取得子公司及其他营业单位支|||
|付的现金净额|||
|支付其他与投资活动有关的现|||
|金|||
|投资活动现金流出小计|10,182,675.04|5,616,525.30|
|投资活动产生的现金流量净额|-10,182,675.04|-5,604,525.30|
|三、筹资活动产生的现金流量：|||
|吸收投资收到的现金|805,267,119.02||
|取得借款收到的现金|98,866,199.20|45,000,000.00|
|发行债券收到的现金|||
|收到其他与筹资活动有关的现|||
|金|||
|筹资活动现金流入小计|904,133,318.22|45,000,000.00|
|偿还债务支付的现金|45,000,000.00|49,741,038.13|
|分配股利、利润或偿付利息支付|||
||1,871,911.06|1,952,048.15|
|的现金|||
|支付其他与筹资活动有关的现|||
|金|||

||||
|-|-|-|
|筹资活动现金流出小计|46,871,911.06|51,693,086.28|
|筹资活动产生的现金流量净额|857,261,407.16|-6,693,086.28|
|四、汇率变动对现金及现金等价物的|||
||132,168.23|8,025.07|
|影响|||
|五、现金及现金等价物净增加额|641,256,763.91|-107,069,147.98|
|加：期初现金及现金等价物余额|204,714,149.11|231,936,192.14|
|六、期末现金及现金等价物余额|845,970,913.02|124,867,044.16|

二、审计报告
第一季度报告是否经过审计
□是√否
公司第一季度报告未经审计。