北京北陆药业股份有限公司
前次募集资金使用情况
鉴证报告
致同会计师事务所（特殊普通合伙）
目 录
前次募集资金使用情况鉴证报告
北京北陆药业股份有限公司前次募集资金使用情况报告 1-8
前次募集资金使用情况对照表 9
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表 10
致同会计师事务所（特殊普通合伙）中国北京朝阳区建国门外大街22号赛特广场5层邮编100004
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前次募集资金使用情况鉴证报告
致同专字（2015）第110ZA1866号北京北陆药业股份有限公司全体股东：
我们审核了后附的北京北陆药业股份有限公司（以下简称北陆药业公司）截至 2014年 12月 31日的前次募集资金使用情况报告、前次募集资金使用情况对照表和前次募集资金投资项目实现效益情况对照表。按照中国证监会《关于前次募集资金使用情况报告的规定》（证监发行字[2007] 500号）的规定编制上述前次募集资金使用情况报告及对照表是北陆药业公司董事会的责任，我们的责任是在实施审核的基础上对北陆药业公司董事会编制的上述前次募集资金使用情况报告及对照表发表鉴证意见。
我们按照《中国注册会计师其他鉴证业务准则第 3101号——历史财务信息审计或审阅以外的鉴证业务》的规定计划和实施审核工作，以合理确信上述前次募集资金使用情况报告及对照表不存在重大错报。在审核工作中，我们结合北陆药业公司实际情况，实施了包括核查会计记录等我们认为必要的审核程序。
我们相信，我们的审核工作为发表意见提供了合理的基础。
我们认为，北陆药业公司董事会编制的截至 2014年 12月 31日的前次募集资金使用情况报告、前次募集资金使用情况对照表和前次募集资金投资项目实现效益情况对照表符合中国证监会《关于前次募集资金使用情况报告的规定》（证监发行字[2007] 500号）的规定，如实反映了北陆药业公司前次募集资金使用情况。
本报告仅供北陆药业公司本次向中国证券监督管理委员会申请非公开发行股份时使用，不得用作任何其他用途。
致同会计师事务所 中国注册会计师
（特殊普通合伙）
中国注册会计师
中国〃北京 二〇一五年三月二十七日
北京北陆药业股份有限公司
前次募集资金使用情况报告
一、前次募集资金的数额、资金到账时间及资金在专项账户的存放情况
北京北陆药业股份有限公司（以下简称本公司）经中国证券监督管理委员会证监许可[2009]1009号文核准，于 2009年 10月 13日在深圳证券交易所采用向公司原股东优先配售和网上、网下定价发行的方式，向社会公开发行普通股（A股）股票1,700万股，发行价为每股17.86元，扣除发行费用3,172.89万元后，募集资金净额为27,189.11万元。
上述募集资金已由瑞银证券有限责任公司于2009年10月16日汇入本公司在北京银行股份有限公司中关村科技园区支行开立的 01090879400120109071596号账户。
上述募集资金到位情况业经京都天华会计师事务所有限公司验证，并由
其出具京都天华验字（2009）第073号验资报告验证。
截至2014年12月31日，募集资金具体存放情况（单位：人民币元）如下：开户银行 银行账号 账户类别 存储余额北京银行中关村科技园区支行 01090879400120109071596 活期 2,930,646.11二、前次募集资金的实际使用情况
1．前次募集资金的实际使用情况
见附件1。
2．前次募集资金项目的实际投资总额与承诺存在差异的说明
改建研发中心与新产品开发项目实际投资金额较承诺投资金额差异255.16万元，为尚需后续投入的新产品开发支出和改建研发中心固定资产支出。
三、前次募集资金实际投资项目变更情况
1．对比剂生产线技术改造与营销网络建设项目调整为新建注射剂车间与对比
剂营销网络建设项目
经2010年8月3日公司第三届董事会2010年第五次会议决议和2010年 8
月31日召开的2010年第二次临时股东大会决议，项目原方案为在现综合制剂楼三层注射剂车间改造，调整后方案为新建注射剂车间，在厂区原预留土地
10,000平方米区域新建制剂厂房一座，动力车间1个，均为单层框架结构，其
中注射剂车间3,000平方米，动力车间200平方米。由于提高标准，投资金额
比原募投计划资金 4,413万元有一定幅度的增加，包括建设费用、进口线设备、检测仪器等投资总体增加约5,385万元。项目共计投入9,798万元，其中，使用募投项目资金4,413万元，使用因调整研发中心建设而结余的资金1,080万元，使用超募资金4,305万元。
2．新建研发中心与新产品开发项目调整为改建研发中心与新产品开发项目
由于拟新建注射剂车间，原生产线所在的综合制剂楼三层在新建注射剂产间投产后则可以改造用于研发中心的使用，而不用再新建。研发中心相对投资将低于原计划1,080万元，占前次募集资金总额的3.97%。上述事项经2010年
8月3日本公司第三届董事会2010年第五次会议审议通过。本公司监事会、独立董事、保荐机构分别发表了同意意见，2010年8月31日，本公司2010年第
二次临时股东大会审议批准了此项议案。
3．阿戈美拉汀及其片剂项目因可行性发生重大变化而终止
阿戈美拉汀是一个具有全新作用机制的抗抑郁新药，2009年在欧洲获得
上市许可，为丰富本公司精神神经领域的产品，本公司计划使用超募资金开发抗抑郁新药—阿戈美拉汀及其片剂。南京华威医药科技有限公司（下称“南京华威”）完成了阿戈美拉汀的临床前研究工作，经与南京华威友好洽谈，双方签署协议，南京华威负责取得阿戈美拉汀及其片剂的临床批件，本公司独家买断南京华威对该项目的临床前研究技术，之后由本公司独立完成该项目的临床研究、工艺产业化研究、申报新药证书、生产文号和上市许可等开发工作。上述事项经2010年8月3日本公司第三届董事会2010年第五次会议审议通过，
在通过的《关于超募资金使用计划的议案》中，计划使用超募资金990万元开发抗抑郁新药—阿戈美拉汀及其片剂。本公司监事会、独立董事、保荐机构
分别发表了同意意见，2010年8月31日，本公司2010年第二次临时股东大会
审议批准了此项议案。
2011年5月，本公司接到南京华威通知，其申报国家食品药品监督管理局药审中心的阿戈美拉汀及其片剂项目技术资料未能通过技术评审而被退审，未取得临床批件。由于项目的可行性已经发生重大变化，本公司已无法按照预先
披露的实施计划继续该项目的开发工作。本公司研发中心项目组在接到退审通知书后，对项目进行了重新评估，认为如果继续等待南京华威重新提交临床资料并获得临床批件，将至少多耗费三年时间，申报的受理等级从原来的三类药降至六类药，而且完成临床研究并取得正式生产批件过程中的每个环节都将发生变化，产品将失去上市最佳时机，市场风险增大。
经慎重考虑，本公司决定终止阿戈美拉汀项目的相关开发工作。2011年 8月5日，公司2011年第一次临时股东大会审议通过了《关于终止阿戈美拉汀
项目的议案》。终止时该项目累计已投入77.64万元，尚未使用的资金 912.36
万元占前次募集资金总额的 3.36%。
四、前次募集资金投资项目已对外转让或臵换情况
前次募集资金投资项目不存在对外转让或臵换的情况。
五、临时闲臵募集资金情况
不存在临时将闲臵募集资金用于其他用途的情况。
六、尚未使用募集资金情况
截至2014年12月31日，本公司前次募集资金净额27,189.11万元，实际使用募集资金26,933.95万元，尚未使用募集资金255.16万元（不包括累计收到的
银行存款利息扣除银行手续费等净额37.90万元），尚未使用募集资金占前次
募集资金总额的 0.94%。
剩余资金仍按募投项目承诺投资金额用于相应的募投项目。
七、前次募集资金投资项目实现效益情况
1．前次募集资金投资项目实现效益情况
见附件2。
2．前次募集资金投资项目实际效益的计算
本公司前次募集资金投资项目实际效益指项目实现的利润总额。其计算公式为：当期全部产能实现的毛利-当期原生产线按行业增长率计算产能实现的
毛利-当期费用分摊金额。
承诺效益计算公式为：当期全部产能实现的毛利-当期原生产线按估计的
自然增长率计算产能实现的毛利-当期费用分摊金额。
两者的计算口径、计算方法基本一致，因行业增长率为统计数据，比估计的自然增长率更准确，因此本报告选用行业增长率。
3．前次募集资金投资项目无法单独核算效益原因
改建研发中心与新产品开发项目和永久补充流动资金项目分别用于提升公
司科研实力和增加公司流动资金支持，该等项目的效益无法单独核算。
阿戈美拉汀及其片剂项目因可行性发生重大变化而终止，该项目的效益已
无法核算。
4．募集资金投资项目累计实际效益未达到承诺效益80%以上原因
前次募集资金中不存在实际效益未达到承诺效益80%以上的情况。
八、前次募集资金中以资产认购股份的，该资产运行情况
前次募集资金中不存在资产认购股份的情况。
九、前次募集资金实际使用情况与定期报告和其他信息披露的有关内容对照
1．募集资金投资项目实际累计投资金额与定期报告和其他信息披露的有关内容比较（单位万元）
投资项目 投入时间 募集资金报告 本报告 差异
新建注射剂车间与对比剂营
2009年 38.68 38.68 --
销网络建设项目
2010年 1,103.17 1,103.17 --
2011年 2,133.48 2,133.48 --
2012年 5,129.13 5,129.13 --
2013年 -75.14 -75.14 --
2014年 1,468.68 1,468.68 --
小计 9,798.00 9,798.00 --
九味镇心颗粒生产线扩建改
2009年 10.96 10.96 --
造与营销网络建设项目
2010年 711.17 711.17 --
2011年 744.76 744.76 --
2012年 1,274.97 1,274.97 --
2013年 2,645.30 2,645.30 --
2014年 5,494.84 5,494.84 --
小计 10,882.00 10,882.00 --
改建研发中心与新产品开发
2009年 13.60 13.60 --
项目
2010年 374.72 374.72 --
2011年 321.50 321.50 --
2012年 187.15 187.15 --
2013年 291.70 291.70 --
2014年 452.17 452.17 --
小计 1,640.84 1,640.84 --
阿戈美拉汀及其片剂项目 2010年 27.16 27.16 --
2011年 50.48 50.48 --
小计 77.64 77.64 --
永久补充流动资金 2010年 2,000.00 2,000.00 --
2014年 2,535.47 2,535.47
小计 4,535.47 4,535.47 --
合计 26,933.95 26,933.95 --
说明：2010年度，本公司募集资金投入募投项目4,216.22万元，其中，直接投入募投项目金额3,795.47万元，臵换自筹资金预先投入募投项目金额
273.33万元，转出2009年度从非募集资金专户中直接支付金额147.42万元。
2．募集资金投资项目实际效益与定期报告和其他信息披露的有关内容比较（单位万元）
2012年度 2013年度 2014年项 目 募集资金报告 募集资金报告 募集资金报告
本报告 本报告 本报告
及年度报告 及年度报告 及年度报告
新建注射剂车间与对比
5,577.75 2,215.61 5,002.09 2,160.93 4,537.53 4,537.53剂营销网络建设项目
九味镇心颗粒生产线扩建
-130.47 -225.67 85.54 -212.78 -997.98 -997.98改造与营销网络建设项目
改建研发中心与新产品
-- -- -- -- -- --开发项目
阿戈美拉汀及其片剂项目 -- -- -- -- -- --永久补充流动资金 -- -- -- -- -- --说 明 ：
①本报告中，新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目2012年度、
2013年 1-8月的实际效益由新的营销网络建设实现，金额分别为 2,215.61万元、223.57万元；2013年9-12月、2014年度的实际效益由新车间投产及新的营销网络建设共同实现，金额分别为1,937.36万元、4,537.53万元。
本报告中，九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目 2012年度、2013年度、2014年度的实际效益全部由新的营销网络建设实现。
②实际效益计算公式的修正
定期报告和其他信息披露的募集资金投资项目实际效益计算公式为：
当期全部产能实现的毛利-当期原生产线按估计的自然增长率计算产能实
现的毛利-当期费用（当期募集资金投入营销网络建设费用）
该公式中，当期费用只考虑了募集资金直接投入营销网络建设的费用，将其他费用全部计入旧生产线。为更谨慎的反映募投项目实际效益，本报告募集资金投资项目实际效益计算公式修正为：
当期全部产能实现的毛利-当期原生产线按行业实际增长率计算产能实现
的毛利-当期费用分摊金额
当期费用分摊金额为：募集资金投入营销网络建设金额直接计入各募投项目；其他费用剔除与募投项目无关费用后，按营业收入比例进行分配。
③本报告计算的募集资金投资项目实际效益比定期报告和其他信息披露金额低，具体原因分析如下：
a.因原生产线产能估计的自然增长率较同期行业实际增长率低，使得原先计算出的募投项目实现的收入增加金额、毛利增加金额偏高，本报告将估计的自然增长率调整为实际行业增长率，使得募投项目产生的新的收入增加金额、新的毛利增加金额下降。
b.因计入分摊的其他费用，导致实际收益减少。
3．募集资金投资项目“是否达到预计效益”与定期报告和其他信息披露
的有关内容比较
2012年度 2013年度 2014年度
项 目 募集资金报告 募集资金报告 募集资金报告
本报告 本报告 本报告
及年度报告 及年度报告 及年度报告
新建注射剂车间与对比剂
否不适用 否 是 否 否营销网络建设项目
九味镇心颗粒生产线扩建
否不适用 否不适用 不适用不适用改造与营销网络建设项目
改建研发中心与新产品开
-- -- -- -- -- --发项目
阿戈美拉汀及其片剂项目 -- -- -- -- -- --永久补充流动资金 -- -- -- -- -- --说明：
①新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目由计划的2011年末投产延
迟到2013年8月投产，九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目尚
未完工，使得项目可行性研究报告预计效益只能延期实现。但募集资金存放与使用情况鉴证报告将2012年度、2013年度的实际效益与项目可行性研究报告
中达产后的2012年度、2013年度预计的效益进行对比，未考虑项目实施延期
的影响，造成错期对比，从而使得2012年度、2013年度募集资金存放与使用
情况鉴证报告对新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目、九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目“是否达到预计效益”一栏表述为“否”。
②新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目2012年度的实际效益和九
味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目2012年度、2013年度、2014
年度月的实际效益全部为新建项目未达产前由新的营销网络建设实现。因项目未达产，且原有承诺效益中无法区分出新的营销网络产生的收入，无法进行比较，故本报告在“是否达到预计效益”一栏表述为“不适用”。
③新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目2013年8月投产。2013年
9-12月实现实际效益1,937.36万元，2014年度实现实际效益4,537.53万元。项
目可行性研究报告达产第一年（原2012年）的预计效益为4,660万元，达产第二年（原2013年）的预计效益为6,796万元。按期限比例对比，2013年9-12月实际效益已达到预计效益，故本报告在2013年度“是否达到预计效益”一栏
表述为“是”；2014年度实际收益未达到预计效益，故本报告在2014年度
“是否达到预计效益”一栏表述为“否”。
④新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目、九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目延期实施，主要原因是国家新版《药品生产质量管理规范》（GMP）标准下达时间较晚。
附表：
1、前次募集资金使用情况对照表
2、前次募集资金投资项目实现效益情况对照表
北京北陆药业股份有限公司董事会2015年3月27日
附件1：
前次募集资金使用情况对照表
金额单位：人民币万元
||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|募集资金总额： 27,189.11||||||已累计使用募集资金总额： 26,933.95|||||
|变更用途的募集资金总额： 1,992.36变更用途的募集资金总额比例： 7.33%||||||各年度使用募集资金总额：|||||
|||||||2009年： 63.24 2012年： 6,591.252010年： 4,216.22 2013年： 2,861.862011年： 3,250.22 2014年： 9,951.16|||||
|投资项目|||募集资金投资总额|||截止日募集资金累计投资额||||项目达到预定可使用状态日期（或截止日项目完工程度）|
|序号|承诺投资项目|实际投资项目|募集前承诺投资金额|募集后承诺投资金额|实际投资金额|募集前承诺投资金额|募集后承诺投资金额|实际投资金额|实际投资金额与募集后承诺投资金额的差额||
|1|对比剂生产线技术改造与营销网络建设项目|新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目|4,413.00|9,798.00|9,798.00|4,413.00|9,798.00|9,798.00||2 0 1 3 年8月31日|
|2|九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目|九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目|5,000.00|10,882.00|10,882.00|5,000.00|10,882.00|10,882.00||100%|
|3|新建研发中心与新产品开发项目|改建研发中心与新产品开发项目|2,976.00|1,896.00|1,640.84|2,976.00|1,896.00|1,640.84|-255.16|86.54%|
|4|阿戈美拉汀及其片剂项目|阿戈美拉汀及其片剂项目|-|77.64|77.64|-|77.64|77.64|-|不适用|
|5|永久补充流动资金|永久补充流动资金|-|4,535.47|4,535.47|-|4,535.47|4,535.47||不适用|
|合计|||12,389.00|27,189.11|26,933.95|12,389.00|27,189.11|26,933.95|-255.16|-|

说明：
（1）募集资金总额中，不包括募集资金专户存款利息（扣除银行手续费）2,273.22万元。其中，2,235.32万元已用于收购南京世和基因生物技术有限公司股权。
（2）实际投资金额与募集后承诺投资金额的差额原因见“前次募集资金使用情况报告”二、2。
（3）阿戈美拉汀项目原计划使用资金990万元，后因可行性发生了重大变化，公司于2011年8月5日2011年第一次临时股东大会审议通过了《关于终止阿戈美拉汀项目的议案》，终止时该项目累计已投入77.64万元。
公司董事会： 公司法定代表人： 主管会计工作的公司负责人： 公司会计机构负责人： 14
附件2：
前次募集资金投资项目实现效益情况对照表
金额单位：万元
||||||||||||||||
|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|-|
|实际投资项目|||||||最近三期实际效益||||||截止日||
||||截止日投资项目|||||||||||是否达到预计|
||||||承诺效益/年||||||||||
||||累计产能利用率||||||||||累计实现效|效益|
|序号|项目名称||||||2012年度||2013年度||2014年||||
||||||||||||||益||
|||33.24%||注2||2,215.61||2,160.93||4,537.53||10,087.20|||
||新建注射剂车间与对比剂营销网||||||||||||||
|1||||||||||||||注4|
||络建设项目||||||||||||||
|||不适用 注1||注3||||||||-2,421.82|||
||九味镇心颗粒生产线扩建改造与||||||||||||||
|2|||||||-225.67||-212.78||-997.98|||不适用 注5|
||营销网络建设项目||||||||||||||
|3|改建研发中心与新产品开发项目||不适用||不适用||-||-||-||-|不适用|
|4|阿戈美拉汀及其片剂项目||不适用||不适用||-||-||-||-|不适用|
|5|永久补充流动资金||不适用||不适用||-||-||-||-|不适用|
|合 计|||-||-||1,989.94||1,948.15||3,539.55||7,665.38|-|

注1：“九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目”扩建改造尚未完工，暂无法计算截止日投资项目累计产能利用率。
注2：根据“新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目”可行性研究报告，项目建成达产第一年实现利润总额4,660万元，第二年实现利润总额6,796万元，第三年实现利润总额8,878万元。
注3：根据第三方出具的“九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目”可行性研究报告，在未来十年内将累计实现利润总额约45,593万元。年均利润总额约4,559.3万元。
注4：因“新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目”2013年8月投产，2012年度、2013年1-8月实际效益全部由营销网络建设实现，无法与新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目的预计效益比较。2013年9-12月与可配比的达产期相比较，其实现的实际效益按期限比例已达到预计收益；2014年度与可配比的达产期相比较，其实现的实际效益按期限比例未达到预计收益。
注5：因“九味镇心颗粒生产线扩建改造与营销网络建设项目”尚未投产，各期实际效益全部由营销网络建设实现，无法用是否达到预计效益衡量。
注6：“新建注射剂车间与对比剂营销网络建设项目”实际效益=当期全部产能实现的毛利-当期原生产线按行业增长率计算产能实现的毛利-当期费用分摊金额（不含募集资金投入的营销网络建设费用）-当期募集资金投入的营销网络建设费用。
公司董事会： 公司法定代表人： 主管会计工作的公司负责人： 公司会计机构负责人： 16