证券代码：000725 证券简称：京东方A 公告编号：2015-021证券代码：200725 证券简称：京东方B 公告编号：2015-021京东方科技集团股份有限公司
关于投资建设第10.5代薄膜晶体管液晶显示器件生
产线项目的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
特别提示：
公司在合肥投资建设第 10.5代薄膜晶体管液晶显示器件生产线项目属重大投资项目，须经本公司股东大会审议及相关主管机构核准或备案后方可实施，尚存在不确定性。公司董事会将积极关注事项的进展情况，及时履行信息披露义务，提醒广大投资者注意投资风险。
一、交易概述
1、面对全球大尺寸液晶电视面板快速成长的巨大市场需求，以及支撑中国大陆彩电产业转型、发展的战略需要，在经过充分调研和论证的基础上，京东方科技集团股份有限公司（以下简称“公司”）拟在安徽省合肥市投资新建一条第 10.5代薄膜晶体管液晶显示器件生产线项目（以下简称“项目”）。
2、上述事项已经公司第七届董事会第二十三次会议审议通过，尚须提交股东大会审议。
3、本次交易不构成关联交易，也不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。
二、项目基本情况
1、项目名称：第 10.5代薄膜晶体管液晶显示器件项目。
2、项目公司：合肥京东方显示技术有限公司（暂定名，以工商核准为准）。
3、项目概况：玻璃基板尺寸：2940mm×3370mm，主要产品：60”以上大尺寸电视面板，设计产能：9万张/月。
4、建设地点：合肥市新站综合开发试验区。
5、占地面积：约 1335亩。
6、项目建设周期：30个月。
三、拟签署协议的主要内容
（一）项目总投资及资金来源
1、项目投资总额：400亿元人民币（最终依据批准的项目可行性研究报告和/或申请报告确定）。
2、项目公司注册资本：220亿元人民币。其中，
（1）180亿元人民币项目公司注册资本金由合肥市人民政府和/或其指定的投资平台（以下简称“合肥方”）负责筹集。
（2）其余 40亿元人民币项目公司注册资本金由公司负责自筹解决。
3、出资方式
（1）合肥方筹集的 180亿元人民币以注册资本金的形式直接投入项目公司。
（2）公司用自有资金 40亿元人民币以注册资本金的形式直接投入项目公司。
（二）项目公司借款
项目总投资（400亿元）与项目资本金（220亿元）的差额部分，由合肥方与公司共同负责落实银团向项目公司提供贷款解决，并确保
根据项目公司的资金需求计划及时足额到位。
（三）项目关键节点进度安排
公司力争项目于 2015年第四季度开工（最晚不迟于 2016年 3月 31日），2018年第三季度正式投产。
（四）优惠政策
合肥方承诺将在地块配套条件、能源供应、政府补贴、人才引进等方面为本项目提供政策性支持。
（五）行政审批
合肥方将组织专门小组协助项目公司快速获得市、省和国家相关部门的批准，确保项目如期开工、竣工和按计划投产。
公司承诺全力合作推进各项行政审批工作，包括但不限于项目前期各项行政审批。
（六）违约责任
双方应认真履行协议项下的义务，任何一方未按协议约定条款履行义务，将构成违约。违约方应向守约方赔偿因其违约所造成的经济损失。
四、项目公司治理结构
（一）项目公司股东会
1、公司设股东会，由全体股东组成，为公司的权力机构。股东会会议，由股东按照出资比例行使表决权。
2、对于项目公司修改公司章程、增加或者减少注册资本、分立、合并、解散或者变更公司形式等事项，必须先经董事会决议通过后再经代表三分之二以上表决权的股东审议通过。其他事项的决议由代表超过半数表决权的股东审议通过。
（二）项目公司董事会
1、项目公司董事会由 5名董事组成，待项目公司注册资本金到位后，项目公司董事会及高管成员构成由股东方另行协商确定。
2、董事会会议的决议事项，必须经董事会全体董事半数以上同意方可通过。但项目公司对外投资、对外担保、重大资产处置和重大关联交易须经全体董事三分之二以上同意方可通过。董事会表决时一人一票。
（三）项目公司运营管理
双方确认，本项目前期由公司负责建设，项目投产后的运营管理由双方另行协商处理。
五、项目实施的必要性和可行性
（—）项目的必要性
1、抓住市场机遇提升企业整体竞争水平。
公司在半导体显示产业的发展战略十分清晰，立足于技术领先，在技术取得突破的前提下瞅准市场机遇迅速实现产业化、规模化，以在成熟技术领域的获利支持新技术的研发，已建立了良性的发展机制。在技术方面，公司自主研发的 ADSDS技术已在超大尺寸面板成功应用，已量产全球最大尺寸110英寸4K×2K面板，并在 2014 SID显示周获得“Best inShow”奖。在新技术领域，公司在新建中大尺寸产线中逐步导入 Oxide背板技术，并已经取得了有效的进展，55英寸 Oxide UHD TFT-LCD产品已于 2013年 12月点亮。
本项目建设将导入公司自主开发的 Cu配线技术、4Mask ADS技术、曲面 TV技术、WRGB技术，是将这些技术实现规模化应用不断提高公司专业竞争水平的重要举措。
2、完善公司在合肥的产线布局，实现集聚效应，带动区域经
济发展，加速地区产业升级，提升整体竞争水平。
3、坚持自主创新、打造节能环保、高科技的“绿色工厂”。
公司 10.5代线的建设将以“高起点、高技术含量”为前提，从产品开发、设计到制造工艺流程再到工程建设都采用先进合理的技术方案，着力打造全国“绿色工厂”典范。
（二）项目建设的可行性
1、项目符合国家信息产业发展规划和产业政策。
半导体显示产业作为国家重点扶持产业，被列入国家“十一五”、“十二五”发展规划和“2006年至 2020年信息产业中长期发展纲要”中；国家相继出台了一系列政策鼓励和引导这个产业的投资建设，加强了半导体显示产业在我国电子信息产业中的战略地位。本项目建设符合国家产业发展规划及相关产业政策。
2、10.5代线项目的产品目标市场明确，处于市场竞争“蓝海”。
目前业内针对 65英寸的产品尚无产线能够提供良好的应对方案。在G6、G8.5产线上产能损失分别为25%、50%，同时由于采用混切或套切方案，产品良率、品质也无法得到保障。率先建设 10.5代线可以在未来 65英寸级别产品的市场竞争中取得主动地位，产品定位准确、确保先发优势能够开辟出在超大尺寸领域的竞争“蓝海”。
3、公司已做好项目所需的相关技术准备和人才队伍的储备。
公司通过多条各世代产线建设和运营，培育了拥有数千名工程师的技术管理和研发团队，在工艺研发、新产品开发等方面奠定了良好的基础。为本项目的建设提供了人才资源保证。
4、项目具有一定的经济效益和社会效益。
经测算，项目实施后企业财务运营状况正常，能为本公司带
来较高的利润，能够及时偿还贷款并在计算期内回收投资，有一定的抗风险能力。
六、项目实施的风险分析及应对
1、经营风险分析
近年来半导体显示产业得到了迅速发展；产品几乎涵盖整个信息应用领域，未来需求发展空间十分巨大。10.5代主要瞄准 60英寸以上产品，此范围产品的市场增长率要高于 60英寸以下产品，具有较好的市场前景。但因 10.5世代线产品定位相对集中，未来在超大尺寸领域将会受到一定的市场需求波动影响，因此需密切关注积极应对。
2、技术风险分析
本项目采用公司在诸多量产线开发、验证的成熟技术，目标是确保良品率、提高盈利能力，因此公司 10.5代线的工艺技术风险相对较小。虽然 AMOLED面板的需求增长较快，但主要集中在小尺寸、高端应用范围，由于受到工艺瓶颈的制约，其成本很难降到 TFT-LCD的水准，因此在终端消费市场对价格极其敏感的平板电视领域尚不足以构成威胁。
3、政策风险分析
半导体显示产业是国家重点鼓励发展的行业，已经成为信息时代的“粮食”产业，战略意义重大，发展中国大陆的半导体显示产业，对于促进我国电子信息产业的健康发展、提升国家在信息技术、材料技术、装备技术、系统技术及国家安全等方面具有非常重要的意义。
《国家中长期科学和技术发展规划纲要（2006-2020）》明确提出要重点发展高清晰度大屏幕显示产品，建立平板显示材料与器件产业链。
所以，在国家扩大内需、促进经济稳定增长、鼓励发展高新技术重点
项目的政策支持下，公司 10.5代线项目的建设符合产业政策。本项目建设符合国家的产业发展要求，本项目的政策性风险不大。
六、投资目的和对本公司的影响
项目建成后，公司总体规模、整体竞争力将得到进一步提升，有利于提高公司液晶显示屏产品的竞争综合实力，有利于提升公
司抵御市场波动风险能力，并将有力提升国内平板显示产业在国
际市场中的话语权。
七、董事会意见
1、同意公司在合肥市投资建设第 10.5代薄膜晶体管液晶显示器件生产线；
2、同意公司与合肥市人民政府及其投资平台签署相关投资框架协议；
3、提请股东大会授权董事会全权办理项目投资、建设、增资等相关事宜，根据政府主管部门备案或批准及市场情况调整项目的投资额度、投资模式；
4、授权董事长或其授权代表签署上述事项相关法律文件。
八、备查文件
第七届董事会第二十三次会议决议。
特此公告。
京东方科技集团股份有限公司董事会
2015年 4月 20日