prop · H9038 · 2021-09-21 00:00:00 — d) någon av 13 kap. 1–2, 6–7 a 6–7 a §§ eller 12 § femte stycket 9 §§ eller 12 § femte stycket eller föreskrifter som meddelats med stöd av 13 kap. 17 § 1, med stöd av 13 kap. 17 § 1, e)14 kap. 1, 2 eller 3 §, f)15 kap. 1, 2, 5, 9 eller 10 §, g)någon av 15 a kap. 7, 8 eller 10–12 §§, h)22 kap. 2 § andra stycket, 5 eller 6 § eller inte har följt ett beslut som meddelats av enligt 22 kap. 1 eller 3 §, eller i)23 kap. 2 § första stycket eller föreskrifter som meddelats med stöd av 23 kap. 15 § 1, eller inte har följt en begäran, ett föreläggande eller ett beslut som meddelats av enligt 23 kap. 2 § andra stycket, 3 § första stycket eller 3 b § eller har motsatt sig en undersökning enligt 23 kap. 4 §, 4.i strid med 24 kap. 5 § första stycket låter bli att till Finansinspek- tionen anmäla sådana förvärv och avyttringar som avses där, eller 5.i strid med 24 kap. 5 § tredje stycket låter bli att till Finansinspek- tionen anmäla namnen på de ägare som har ett kvalificerat innehav av aktier eller andelar i företaget samt storleken på innehaven. Om en sådan person som avses i första stycket omfattas av tillstånds- eller underrättelseskyldighet enligt 24 kap. 1 eller 4 § för förvärv eller avyttring av aktier eller andelar i företaget, ska första stycket 4 och 5 inte gälla för den personen i fråga om dessa aktier eller andelar. får förelägga ett utländskt värdepappersföretag som hör hemma inom EES och som driver verksamhet från filial i , att göra rättelse om det överträder någon av följande bestämmelser eller föreskrifter som hänför sig till någon av dem: – 8 kap. 15–20 och 32 §§, – 8 kap. 15–20, 32 och 33 §§, – 9 kap. 1, 10–12, 14–30 och – 9 kap. 1, 10–12, 14–30 och 31–39 §§, och 31–39 §§, – 13 kap. 9 §, och –lagen (2017:630) om åtgärder mot penningtvätt och finansiering av terrorism eller föreskrifter som meddelats med stöd av den lagen. Ett föreläggande ska också utfärdas om företaget åsidosätter sina skyldigheter enligt någon av artiklarna 14–26 i förordningen om mark- nader för finansiella instrument. Om företaget inte följer föreläggandet, ska under- rätta den behöriga myndigheten i företagets hemland. Om rättelse inte sker, får förbjuda värdepappers- företaget att påbörja nya transaktioner i . Innan förbud meddelas ska inspektionen underrätta den behöriga myndigheten i företagets hem- land. Europeiska kommissionen och Europeiska värdepappers- och mark- nadsmyndigheten ska informeras när ett förbud meddelas. ska ingripa mot den eller de personer som har ansvaret för ledningen av en filial till ett sådant företag som anges i 15 §, om företaget 1.har fått sitt tillstånd genom att lämna falska uppgifter eller på annat otillbörligt sätt, 2.har tillåtit en person som har ansvaret för ledningen av filialen att åta sig ett sådant uppdrag i filialen eller att kvarstå i detta trots att kraven i 4 kap. 4 § 5 eller i föreskrifter som meddelats med stöd av 3 kap. 12 § 2 inte är uppfyllda, eller 3.har åsidosatt sina skyldigheter enligt a) någon av 8 kap. 9–20, 8 kap. 9–20 21–32 eller 34 §§ eller föreskrifter 21–34 §§ som meddelats med stöd av någon meddelats med stöd av någon av bestämmelserna i 8 kap. 35 § 3–12, 35 § 3–12, 2021/22:8 Bilaga 8 2021/22:8 Bilaga 8 b)någon av 9 kap. 1 §, 8 § tredje stycket, 9–12, 14–17, 20–30, 31–41 eller 43 §§ eller föreskrifter som meddelats med stöd av någon av bestäm- melserna i 9 kap. 50 § 1, 3–9 eller 11, c)någon av 11 kap. 1 §, 1 a § andra stycket, 1 b–4 eller 12 §§ eller driver en tillväxtmarknad för små och medelstora företag trots att kraven i 13 § inte är uppfyllda, d) någon av 13 kap. 1 a–1 j eller d) någon av 13 kap. 1 a–1 j, 6 a 6 a §§, eller 9 §§, e)22 kap. 2 § andra stycket, 5 eller 6 § eller inte har följt ett beslut som meddelats av enligt 22 kap. 1 §, 2 § första stycket eller 3 §, eller f)23 kap. 2 § första stycket eller föreskrifter som meddelats med stöd av 23 kap. 15 § 1, eller inte har följt en begäran, ett föreläggande eller ett beslut som meddelats av enligt 23 kap. 2 § tredje stycket, 3 § första stycket, 3 a eller 3 b § eller har motsatt sig en under- sökning enligt 23 kap. 4 §. 1.Denna lag träder i kraft . 2.Äldre bestämmelser gäller för överträdelser som har ägt rum före ikraftträdandet. som i sin verk- samhet lämnar råd till kunder om fondandelar i andra fall än det som avses i 7 kap. 1 § första stycket 3 ska när det utför sådana tjänster tillämpa 8 kap. 12 och 15 §§ och 9 kap. 3–6, 10, 17, 21, 23, 23 a och 27–29 §§ lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden.Föreslagen lydelse Förslag till lag om ändring i lagen (2004:46) om värdepappersfonder Härigenom föreskrivs att 2 kap. § och 7 kap. 3 § lagen (2004:46) om värdepappersfonder1 ska ha följande lydelse. 2021/22:8 Bilaga 8 som i sin verk- samhet lämnar råd till kunder om fondandelar i andra fall än det som avses i 7 kap. 1 § första stycket 3 ska när det utför sådana tjänster tillämpa 8 kap. 12 och 15 §§ och 9 kap. 3–6, 10, 17, 21, 23 och 27–29 §§ lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden. Lydelse enligt SFS 2021:469 finansiella instrument ska i denna finansiella instrument ska i denna förvaltning och när det utför förvaltning och när det utför tjänster enligt 1 § första tjänster enligt 1 § första stycket tillämpa 8 kap. 9–12, 14–16 och tillämpa 8 kap. 9–12, 14–16 och och 9 kap. 1, 3–6, 9, 10, 22 §§ och 9 kap. 1, 3–6, 9, 10, 12–23, 25 a–29, 30 a 12–23 a, 25 a–29, 30 a och 40 §§, 41 § första stycket och 43 § lagen 41 § första stycket och 43 § lagen (2007:528) om värdepappersmark- (2007:528) om värdepappersmark- Denna lag träder i kraft . 1Senaste lydelse av lagens rubrik 2013:563. 2 Senaste lydelse 2018:542. 2021/22:8 Bilaga 8 Förslag till lag om ändring i lagen (2013:561) om förvaltare av alternativa investeringsfonder Härigenom föreskrivs att 8 kap. 1 a § lagen (2013:561) om förvaltare av alternativa investeringsfonder ska ha följande lydelse. En AIF-förvaltare som i sin verk- samhet lämnar råd till investerare om andelar eller aktier i alternativa investeringsfonder i andra fall än det som avses i 3 kap. 2 § andra stycket 4 ska när den utför sådana tjänster tillämpa 8 kap. 12 och 15 §§ och 9 kap. 3–6, 10, 17, 21, 23 och 27–29 §§ lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden. Denna lag träder i kraft . 1Senaste lydelse 2018:544. Förslag till lag om ändring i lagen (2018:2024) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om referensvärden Härigenom föreskrivs att 1 kap. 2 § och 4 kap. 1 § lagen (2018:2024) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om referensvärden ska ha följande lydelse. myndighet enligt EU-förordningen. myndighet och relevant myndighet 1.en administratör som har auktoriserats eller registrerats enligt artikel 34 i EU-förordningen och som har åsidosatt sina skyldigheter enligt a) någon av artiklarna 4–15, 19a, 19b, 21.1, 23.2, 23.11, 24.3, 25.2, 25.7, 26.2, 26.3, 27 och 28.1 i förordningen, eller b) en delegerad akt som Europeiska kommissionen har antagit enligt artikel 19c i förordningen, 2.en rapportör under tillsyn som har åsidosatt sina skyldigheter enligt någon av artiklarna 16, 23.3 och 23.10 i EU-förordningen, 3.en enhet under tillsyn som har använt ett referensvärde a)utan att uppfylla sina skyldigheter enligt artikel 28.2 i EU-förord- ningen, eller b) i strid med artikel 29.1, b) i strid med artikel 29.1 eller 4.den som har åsidosatt sin skyldighet enligt artikel 29.2 i EU-förord- ningen, 5.en administratör eller en enhet under tillsyn som inte följt ett före- läggande enligt artikel 21.3, 23.5 eller 23.6 i EU-förordningen, 6.en sådan administratör som avses i 1 eller en enhet under tillsyn som inte har följt ett föreläggande enligt 3 kap. 1 eller 2 § eller som inte har gett tillträde till verksamhetslokaler enligt 3 kap. 5 §, och 7.den som driver verksamhet som administratör utan att ha fått auktorisation eller registrerats enligt artikel 34 i EU-förordningen. 1.Denna lag träder i kraft . 2.Äldre bestämmelser gäller för överträdelser som har ägt rum före ikraftträdandet. 2021/22:8 Bilaga 8 1 Senaste lydelse 2020:1159. 2021/22:8 Bilaga 8 Förslag till lag om ändring i lagen (2019:414) med kompletterande bestämmelser till Härigenom föreskrivs att 5 kap. 1 och 3 §§ lagen (2019:414) med komp- letterande bestämmelser till EU:s prospektförordning ska ha följande lydelse. ska ingripa mot en emittent, erbjudare eller person som ansöker om upptagande av värdepapper till handel på en reglerad marknad och som har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU:s prospekt- förordning genom att 1.inte registrera det slutliga emissionsbeloppet och volymen värde- papper hos den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten eller göra dessa uppgifter tillgängliga för allmänheten enligt artikel 17.2, 2.inte ansöka om godkännande av ett prospekt enligt artikel 20 trots att det finns en sådan skyldighet, 3.inte offentliggöra, eller hålla tillgängligt, ett prospekt, tillägg till prospekt eller universellt registreringsdokument enligt artikel 21, 4.inte ange när giltighetstiden för ett prospekt och ett eventuellt tillägg till prospekt löper ut enligt artikel 21.8, 5.inte lämna ut en kostnadsfri kopia av ett prospekt eller tillägg till prospekt till investerare enligt artikel 21.11, 6.inte uppfylla kraven på innehållet i en annons eller i sådan information som ska lämnas i skriftlig eller muntlig form enligt artikel 22.2–22.5, 7.inte ansöka om godkännande av ett tillägg till ett prospekt enligt artikel 23, 8. inte informera investerare om 8. inte informera investerare om rätten att återkalla ett tidigare läm- rätten att återkalla ett tidigare läm- nat samtycke till att köpa eller nat samtycke till att köpa eller teckna sig för värdepapper enligt teckna sig för värdepapper enligt artikel 23.2 och 23.3, eller artikel 23.2–23.3a, eller 9.inte uppfylla kraven i fråga om språk enligt artikel 27 eller föreskrifter om språk som har meddelats med stöd av 2 kap. 7 §. ska ingripa mot den som, i egenskap av finansiell mellanhand, har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU:s prospektförord- ning genom att 1.återförsälja värdepapper till icke-kvalificerade investerare i strid med artikel 5.2, 2.inte lämna ut en kostnadsfri kopia av ett prospekt eller tillägg till prospekt till investerare enligt artikel 21.11, eller 3. inte lämna information till 3. inte lämna information investerare enligt artikel 23.3. investerare enligt artikel 23.3 1.Denna lag träder i kraft . 2.Äldre bestämmelser gäller för överträdelser som har ägt rum före ikraftträdandet. 2021/22:8 Bilaga 8 2021/22:8 Bilaga 8 Förslag till lag om ändring i lagen (2019:414) med kompletterande bestämmelser till Härigenom föreskrivs att 5 kap. 1 och 3 §§ lagen (2019:414) med komp- letterande bestämmelser till EU:s prospektförordning ska ha följande lydelse. Lydelse enligt förslaget i avsnitt 2.6 Föreslagen lydelse ska ingripa mot en emittent, erbjudare eller person som ansöker om upptagande av värdepapper till handel på en reglerad marknad och som har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU:s prospekt- förordning genom att 1.inte registrera det slutliga emissionsbeloppet och volymen värde- papper hos den behöriga myndigheten i hemmedlemsstaten eller göra dessa uppgifter tillgängliga för allmänheten enligt artikel 17.2, 2.inte ansöka om godkännande av ett prospekt enligt artikel 20 trots att det finns en sådan skyldighet, 3.inte offentliggöra, eller hålla tillgängligt, ett prospekt, tillägg till pro- spekt eller universellt registreringsdokument enligt artikel 21, 4.inte ange när giltighetstiden för ett prospekt och ett eventuellt tillägg till prospekt löper ut enligt artikel 21.8, 5.inte lämna ut en kostnadsfri kopia av ett prospekt eller tillägg till prospekt till investerare enligt artikel 21.11, 6.inte uppfylla kraven på innehållet i en annons eller i sådan information som ska lämnas i skriftlig eller muntlig form enligt artikel 22.2–22.5, 7.inte ansöka om godkännande av ett tillägg till ett prospekt enligt artikel 23, 8. inte informera investerare om 8. inte informera investerare om rätten att återkalla ett tidigare läm- rätten att återkalla ett tidigare läm- nat samtycke till att köpa eller nat samtycke till att köpa eller teckna sig för värdepapper enligt teckna sig för värdepapper enligt artikel 23.2–23.3a, eller artikel 23.2 och 23.3, eller 9.inte uppfylla kraven i fråga om språk enligt artikel 27 eller föreskrifter om språk som har meddelats med stöd av 2 kap. 7 §. ska ingripa mot den som, i egenskap av finansiell mellanhand, har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU:s prospektförord- ning genom att 1.återförsälja värdepapper till icke-kvalificerade investerare i strid med artikel 5.2, 2.inte lämna ut en kostnadsfri kopia av ett prospekt eller tillägg till prospekt till investerare enligt artikel 21.11, eller 3. inte lämna information 3. inte lämna information till investerare enligt artikel 23.3 investerare enligt artikel 23.3. 1.Denna lag träder i kraft . 2.Äldre bestämmelser gäller för överträdelser som har ägt rum före ikraftträdandet. 2021/22:8 Bilaga 8 2021/22:8 Bilaga 8 Förslag till lag om ändring i lagen (2019:1215) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om värdepapperisering Härigenom föreskrivs att 3 kap. 2 § lagen (2019:1215) med kompletter- ande bestämmelser till EU:s förordning om värdepapperisering ska ha följande lydelse. 1.en institutionell investerare som är förvaltande part enligt artikel 5.5 i EU-förordningen och som har åsidosatt någon av de skyldigheter som följer av artikel 5.1–5.4, 2.en originator eller ett medverkande institut som har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU-förordningen genom att – inte uppfylla kraven på bibehållande av risk i artikel 6, – inte uppfylla transparenskraven i artikel 7, – inte beakta förbudet mot återvärdepapperisering i artikel 8, – inte uppfylla kraven för kreditgivning i artikel 9, – inte uppfylla kraven för STS-värdepapperisering i artikel 18, eller – inte fullgöra skyldigheten att lämna underrättelser enligt artikel 27.4, 3.en originator eller ett medverkande institut som har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU-förordningen genom att – inte uppfylla kraven för STS- – inte uppfylla kraven för STS- värdepapperisering i någon av artiklarna 19–22 eller 23–26, eller artiklarna 19–22, 26a–26e, eller –inte uppfylla kraven på STS-anmälan i artikel 27.1, 4.en ursprunglig långivare som har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU-förordningen genom att – inte uppfylla kraven på bibehållande av risk i artikel 6, – inte beakta förbudet mot återvärdepapperisering i artikel 8, eller – inte uppfylla kraven för kreditgivning i artikel 9, 5.ett specialföretag för värdepapperisering som har åsidosatt sina skyldigheter enligt EU-förordningen genom att – inte uppfylla transparenskraven i artikel 7, – inte beakta förbudet mot återvärdepapperisering i artikel 8, eller – inte uppfylla kraven för STS-värdepapperisering i artikel 18, och 6.en tredje part som har beviljats tillstånd enligt artikel 28.1 i EU- förordningen och som har åsidosatt underrättelseskyldigheten enligt artikel 28.2. 1.Denna lag träder i kraft . 2.Äldre bestämmelser gäller för överträdelser som har ägt rum före ikraftträdandet. Utdrag ur protokoll vid sammanträde Närvarande: F.d. justitierådet samt justitieråden Regellättnader på värdepappersmarknaden och några frågor om Enligt en lagrådsremiss har regeringen (Finans- departementet) beslutat inhämta Lagrådets yttrande över förslag till 1.lag om ändring i lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, 2.lag om ändring i lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, 3.lag om ändring i lagen (2004:46) om värdepappersfonder, 4.lag om ändring i lagen (2013:561) om förvaltare av alternativa investeringsfonder, 5.lag om ändring i lagen (2018:2024) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om referensvärden, 6.lag om ändring i lagen (2019:414) med kompletterande bestämmelser till EU:s prospektförordning, 7.lag om ändring i lagen (2019:414) med kompletterande bestämmelser till EU:s prospektförordning, 8.lag om ändring i lagen (2019:1215) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om värdepapperisering. Förslagen har inför Lagrådet föredragits av departementssekreteraren . Lagrådet lämnar förslagen utan erinran. 2021/22:8 Bilaga 10 Parallelluppställning över genomförandet i svensk rätt av ändringsdirektivet i de delar som avser MiFID II 2 kap. 5 § första stycket 11 lagen (2007:528) om värdepappers- marknaden (LV) Artikeln riktar sig inte till 1 kap. 5 § LV 1 kap. 5 § LV 1 kap. 4 § LV 1 kap. 5 § LV 1 kap. 4 b § LV 8 kap. 14 a § och 9 kap. 12 a § LV 9 kap. 17 a § LV 9 kap. 19 a § LV föreskrifter, bemyndigande finns i 9 kap. 50 § LV 9 kap. 23 a § första och andra Tillämpningen av artikeln i MiFID II skjuts upp och mot- (8 kap. 33 § och 13 kap. 9 § LV) 2023, se avsnitt 6.5.6. Artikeln riktar sig inte till 9 kap. 15 § tredje stycket 9 kap. 23 a § tredje stycket och 27 § andra stycket LV 9 kap. 23 a § tredje stycket och 27 § andra stycket LV 9 kap. 8 § LV 15 a kap. 1 § första stycket LV 15 a kap. 6 § LV stycket a–c 15 a kap. 5 § LV 57.1 tredje–sjätte Artikeln riktar sig inte till Artikeln riktar sig inte till 15 a kap. 1 § tredje stycket LV 15 a kap. 4 § LV 23 kap. 5 a § LV 23 kap. 5 § LV Artikeln riktar sig inte till 15 a kap. 7 § LV 57.8 andra–fjärde Artikeln riktar sig inte till Artikeln riktar sig inte till 15 a kap. 15 § LV 15 a kap. 13 § LV 10 kap. 2 § LV Artikeln riktar sig inte till Artikeln riktar sig inte till Utdrag ur protokoll vid regeringssammanträde Närvarande: statsminister , ordförande, och statsråden , , , , , , Shekarabi, Ygeman, , , , , , , , , , , Regeringen beslutar proposition Regellättnader på värdepappersmarknaden och några frågor om referensvärden