prop · H80324 · 2020-10-06 00:00:00 — Paragrafen genomför artikel 4.1.1, 4.1.10, 4.1.12, 4.1.17, 4.1.18, 4.1.20–4.1.24, 4.1.26, 4.1.27, 4.1.29, 4.1.60 och 4.1.64 i MiFID II och kompletterar artikel 2.1.34–2.1.36a i MiFIR. Paragrafen innehåller defini- tioner av olika aktörer på värdepappersmarknadsområdet. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.1. I paragrafen görs ändringar av definitioner med anledning av att bestäm- melser om tillståndsplikt och reglering av datarapporteringstjänster har införts i MiFIR. Definitionen av leverantör av datarapporteringstjänster ändras så att den hänvisar till definitionen i MiFIR (artikel 2.1.36a). Defi- nitionerna av godkänd rapporteringsmekanism (ARM-leverantör), god- känt publiceringsarrangemang (APA-leverantör) och tillhandahållare av konsoliderad handelsinformation (CTP-leverantör) tas bort ur lagen. 3§ Ett värdepappersbolag får efter tillstånd av driva annan verksamhet än att tillhandahålla de sidotjänster som anges i 2 §. Ett värdepappersbolag får efter tillstånd av driva valuta- handel. Tillstånd enligt första stycket behövs inte för att bedriva försäkringsdistribution under de förutsättningar som föreskrivs i lagen (2018:1219) om försäkrings- distribution. Ett värdepappersbolag får utföra datarapporteringstjänster enligt förordningen om marknader för finansiella instrument. Paragrafen innehåller bestämmelser om sidoverksamheter som ett värde- pappersbolag kan få tillstånd att driva. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.2. Upplysningsbestämmelsen i fjärde stycket ändras till en hänvisning till bestämmelserna om datarapporteringstjänster i MiFIR i stället för till Bestämmelserna om tillståndskrav och om organisatoriska krav och verksamhetskrav för tillhandahållande av datarapporteringstjänster i det kapitlet tas bort med anledning av att sådana tjänster i stället regleras i 16 § När en investeringstjänst erbjuds tillsammans med en annan tjänst eller produkt som en del av ett paket eller som ett villkor för samma överenskommelse eller paket (korsförsäljning), ska värdepappersinstitutet informera kunden om huruvida det är möjligt att köpa de olika komponenterna separat och förse kunden med uppgifter om kostnaderna och avgifterna för varje komponent. Om riskerna med en överenskommelse eller ett paket som erbjuds en icke- professionell kund sannolikt skiljer sig från de risker som uppstår om kompo- nenterna väljs separat, ska institutet förse kunden med en adekvat beskrivning av de olika komponenterna i överenskommelsen eller paketet och hur förhållandet mellan dem förändrar riskerna. Paragrafen genomför artiklarna 4.1.42 och 24.11 i MiFID II. innehåller särskilda krav på information som gäller om en investerings- tjänst erbjuds tillsammans med andra tjänster eller produkter eller som en del av ett paket eller villkor för samma överenskommelse eller paket, s.k. korsförsäljning (artikel 4.1.42 i MiFID II). I första stycket tas ”i förekommande fall” bort. Det innebär att ett värde- pappersinstitut ska lämna information till en kund om kostnader för varje komponent oavsett om komponenterna kan köpas separat eller inte. 1 § I förordningen om marknader för finansiella instrument finns bestämmelser om tillståndsplikt och om organisatoriska krav och verksamhetskrav för leveran- törer av datarapporteringstjänster. Paragrafen, som i den hittillsvarande lydelsen innehåller bestämmelser om tillståndskrav för att yrkesmässigt tillhandahålla datarapporteringstjänster, ändras till en upplysningsbestämmelse om att det i MiFIR finns bestäm- melser om tillståndsplikt och om organisatoriska krav och verksamhets- krav för leverantörer av datarapporteringstjänster. 2 § En leverantör av datarapporteringstjänster ska ha ändamålsenliga rapporte- ringssystem för anställda som vill göra anmälningar om misstänkta överträdelser av bestämmelser som gäller för verksamheten. Paragrafen, som motsvarar hittillsvarande 15 §, genomför artikel 73.2 i MiFID II när det gäller leverantörer av datarapporteringstjänster. innehåller krav på rapporteringssystem för anställda som vill anmäla Övervägandena finns i avsnitt 5.3.2. Bestämmelsen ändras så att den avser en leverantör av datarapport- Prop. 2020/21:24 eringstjänster i stället för den som tillhandahåller en datarapporterings- Ändringen är redaktionell och innebär att bestämmelsen stämmer bättre överens med terminologin i artikel 73.2 i MiFID II. 12 a § En börs får utföra datarapporteringstjänster enligt förordningen om mark- nader för finansiella instrument. Paragrafen innehåller en bestämmelse om att en börs får utföra datarappor- teringstjänster. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.2. Bestämmelsen ändras till en hänvisning till bestämmelserna om data- rapporteringstjänster i MiFIR i stället för till 10 kap. Bestämmelserna om tillståndskrav och om organisatoriska krav och verksamhetskrav för till- handahållande av datarapporteringstjänster i det kapitlet tas bort med anledning av att sådana tjänster i stället regleras i MiFIR. 1 § har tillsyn över –leverantörer av datarapporteringstjänster, när är behörig myndighet enligt förordningen om marknader för finansiella instrument, –clearingorganisationer, och –sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i . För , börser, leverantörer av datarapporterings- tjänster och svenska clearingorganisationer omfattar tillsynen att rörelsen drivs enligt denna lag, andra författningar som reglerar företagets verksamhet, företagets bolagsordning, stadgar eller reglemente och interna instruktioner som har sin grund ien författning som reglerar företagets verksamhet. För ett utländskt företag som driver värdepappersrörelse eller en reglerad mark- nad eller clearingverksamhet från filial i omfattar tillsynen att företaget följer de lagar och andra författningar som gäller för företagets verksamhet i . har därutöver tillsyn över att bestämmelserna om regel- bunden finansiell information i 16 kap. följs. Paragrafen genomför delvis artiklarna 21.2, 22, 41.2 och 67.1 samt artik- larna 35.8 andra stycket, 44.2 och 44.3 i MiFID II och den kompletterar artikel 2.3 i MiFIR. Paragrafen reglerar omfattningen av Finansinspek- tionens tillsyn. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.4. I första stycket görs ändringar som innebär att tillsyn över leverantörer av datarapporteringstjänster bara ska omfatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer för vilka inspek- tionen i egenskap av behörig myndighet ansvarar för tillståndsgivning och tillsyn enligt MiFIR. Kommissionen kommer att anta en delegerad akt med kriterier för att identifiera sådana APA-leverantörer och ARM-leve- rantörer som på grund av sin begränsade relevans för den inre marknaden omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga myndighet (artikel 2.3 i MiFIR). ska ha ansvaret för tillsyn över övriga APA-leverantörer och ARM-leverantörer och över CTP-leve- Dessutom görs en redaktionell ändring som innebär att streck- I andra stycket, som anger omfattningen av tillsyn i fråga om svenska företag, tas ”svenska” bort. ARM-leverantörer och APA-leverantörer kan omfattas av Finansinspek- tionens tillsyn enligt första stycket behöver det inte preciseras att det är svenska leverantörer som avses. 2 § , börser, leverantörer av datarapporteringstjänster som har tillsyn över, clearingorganisationer samt sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i ska lämna upplysningar om sin verksamhet och därmed samman- hängande omständigheter enligt föreskrifter som meddelats med stöd av lagen. , börser och sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i ska lämna så- dana upplysningar om emittenter som har samband med kontrollen av att emit- tenterna fullgör sin informationsskyldighet enligt artikel 17 i marknadsmissbruks- förordningen enligt föreskrifter som meddelats med stöd av lagen. Företagen ska, utöver det som anges i första och andra styckena, lämna Finans- inspektionen de upplysningar som inspektionen begär. får även begära sådana upplysningar som avses i första och tredje styckena av personer som är anställda hos de företag som avses i första stycket samt av personer som är anställda i företag som avses i 6 kap. 1 § lagen (2014:968) om särskild tillsyn över kreditinstitut och värdepappersbolag. Paragrafen genomför delvis artiklarna 17.2 andra stycket, 17.5 fjärde stycket, 18.10, 20.7, 22 och 54.3 samt artiklarna 31.3, 53.7 och 85 i Paragrafen reglerar vilka som ska lämna upplysningar till om sin verksamhet och därmed sammanhängande omständigheter enligt föreskrifter som meddelats med stöd av lagen. vägandena finns i avsnitt 5.3.4. Ändringen i första stycket är följdändring med anledning av att Finans- inspektionens tillsyn över datarapporteringstjänster enligt 1 § bara ska om- fatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer som enligt MiFIR omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga Eftersom bara svenska ARM-leverantörer och APA-leveran- törer kan omfattas av tillsyn enligt 1 § behöver det inte preciseras att det är svenska leverantörer som avses, se författningskommentaren till den paragrafen. 4 § får när det är nödvändigt genomföra en undersökning hos 1. ett värdepappersinstitut, 2. en börs, 3. en leverantör av datarapporteringstjänster som har tillsyn 4. en clearingorganisation, 5. ett sådant utländskt företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i , och 6. en emittent som enligt 16 kap. 1–3 §§ omfattas av skyldigheten enligt samma kapitel att upprätta och offentliggöra regelbunden finansiell information. får även genomföra en undersökning hos ett anknutet ombud eller hos ett företag som har fått i uppdrag av ett värdepappersinstitut att utföra visst arbete eller vissa funktioner, om det behövs för tillsynen av institutet. Paragrafen genomför artikel 69.2 första stycket c i MiFID II. 2020/21:24 innebär att genom en undersökning på plats kan inspektera alla aspekter av ett företags verksamhet som inspektionen har tillsyn över. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.4. Ändringen i första stycket 3 är en följdändring med anledning av att tillsyn över datarapporteringstjänster enligt 1 § bara ska omfatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer som enligt MiFIR omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga myndighet, se författningskommentaren till den paragrafen. 4 a § får begära handräckning av för att en kontroll på plats enligt artikel 38d i förordningen om marknader för finan- siella instrument ska kunna genomföras. Vid handräckning gäller bestämmelserna i utsökningsbalken om verkställighet av förpliktelser som inte avser betalningsskyldighet, avhysning eller avlägsnande. Om begär det, ska inte i förväg underrätta den som kontrollen ska genomföras hos. Paragrafen, som är ny, kompletterar artikel 38d i MiFIR. Den innehåller bestämmelser om handräckning vid genomförande av platsundersök- ningar. Paragrafen är utformad efter förebild av 3 kap. 1 § lagen (2013:287) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om OTC-derivat, centrala motparter och transaktionsregister, 2 kap. 2 § lagen (2019:277) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om transparens i transaktioner för värdepappersfinansiering och om åter- användning och 2 kap. 3 § lagen (2019:1215) med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om värdepapperisering (prop. 2012/13:72 s. 55, prop. 2018/19:38 s. 107 och prop. 2019/20:37 s. 82 f.). Övervägandena finns i avsnitt 5.4.2. I första stycket anges att får begära handräckning av för en kontroll på plats enligt MiFIR. Av MiFIR följer att det bara är i de fall en person motsätter sig en platsundersökning som har beslutat om som handräckning kan komma i fråga (artikel 38d.4). Paragrafen gäller både platsundersökningar som genomför enligt artikel 38d i MiFIR och platsundersökningar som utför på uppdrag av . Vid handräckning gäller enligt andra stycket bestämmelserna i utsök- ningsbalken om verkställighet av förpliktelser som inte avser betalnings- skyldighet, avhysning eller avlägsnande. Det innebär att bestämmelserna i 16 kap. 11–12 a §§ utsökningsbalken ska tillämpas, men också fler bestämmelser i samma balk, som t.ex. 2 kap. 17 §, där det anges bl.a. vilka befogenheter en förrättningsman har. Vidare anges att Kronofogde- myndigheten, om begär det, inte i förväg ska under- rätta den hos vilken kontrollen ska genomföras innan verkställighet sker. Bestämmelsen ger utrymme för att avvika från 16 kap. 11 § utsöknings- balken, där det anges att underrättelse ska ske om inte saken är brådskande. Enligt 3 kap. 3 § utsökningsförordningen (1981:981) får Kronofogde- myndigheten under vissa förutsättningar begära biträde av Polismyndig- heten. 2020/21:24 4 b § Beslut om avgifter eller viten enligt förordningen om marknader för finan- siella instrument får verkställas enligt utsökningsbalkens bestämmelser på samma sätt som en svensk dom som har fått laga kraft. Paragrafen, som är ny, kompletterar artikel 38j i MiFIR. Den innehåller bestämmelser om verkställighet av beslut om avgifter eller viten enligt MiFIR. Paragrafen är utformad efter förebild av 3 kap. 2 § andra stycket lagen med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om OTC- derivat, centrala motparter och transaktionsregister, 2 kap. 4 § lagen med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om transparens i trans- aktioner för värdepappersfinansiering och om återanvändning och 2 kap. 5 § lagen med kompletterande bestämmelser till EU:s förordning om värdepapperisering (prop. 2012/13:72 s. 55 f., prop. 2018/19:38 s. 108 och prop. 2019/20:37 s. 83). Övervägandena finns i avsnitt 5.4.4. 7 § har rätt att förordna en eller flera revisorer att tillsammans med övriga revisorer delta i revisionen av ett svenskt värdepappersinstitut, en börs, en leverantör av datarapporteringstjänster som har tillsyn över eller en svensk clearingorganisation. Inspektionen får när som helst återkalla ett sådant förordnande och utse en ny revisor. Revisorn har rätt till skäligt arvode av företaget för sitt arbete. Storleken på arvodet beslutas av . Paragrafen genomför artikel 69.2 första stycket i i MiFID II. Paragrafen innebär att har rätt att förordna en eller flera revisorer att tillsammans med övriga revisorer delta i revisionen av ett företag. Över- vägandena finns i avsnitt 5.3.4. Ändringen i första stycket är en följdändring med anledning av att tillsyn över datarapporteringstjänster enligt 1 § bara ska omfatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer som enligt MiFIR omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga myndighet, se författningskommentaren till den paragrafen. 8 § En revisor ska rapportera till om han eller hon vid fullgörandet av sitt uppdrag i ett värdepappersbolag, en börs eller en leverantör av datarapporteringstjänster som har tillsyn över får kännedom om förhållanden som 1.kan utgöra en väsentlig överträdelse av någon författning som reglerar före- tagets verksamhet, 2.kan påverka företagets fortsatta drift negativt, eller 3.kan leda till att han eller hon avstyrker att balansräkningen eller resultat- räkningen fastställs eller till anmärkning enligt 9 kap. 33 eller 34 § aktiebolags- lagen (2005:551) eller 8 kap. 36 eller 37 § lagen (2018:672) om ekonomiska föreningar. Revisorn har en motsvarande rapporteringsskyldighet om han eller hon får kännedom om förhållanden som avses i första stycket vid fullgörande av uppdrag som han eller hon har i företagets moderföretag eller dotterföretag eller ett företag som har en likartad förbindelse med företaget. Paragrafen genomför delvis artikel 77 i MiFID II. Paragrafen innebär en skyldighet för en revisor att till rapportera om han eller hon vid fullgörandet av sitt uppdrag får kännedom om för- hållanden som bl.a. innebär väsentliga regelöverträdelser eller kan påverka Prop. 2020/21:24 ett företags fortsatta drift negativt. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.4. I första stycket görs en följdändring med anledning av att Finansinspek- tionens tillsyn över leverantörer av datarapporteringstjänster enligt 1 § bara ska omfatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer som enligt MiFIR omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga myndighet. Ändringen innebär att skyldigheten för revisorer att rapportera till bara gäller i fråga om sådana leveran- törer av datarapporteringstjänster. Ändringen motsvarar den ändring som har gjorts i MiFID II (artikel 77.1, se artikel 1.7 i ändringsdirektivet). Se även författningskommentaren till 1 §. 9 § Skyldigheten enligt 8 § att rapportera till gäller också för sådana särskilda granskare i värdepappersbolag, börser och leverantörer av data- rapporteringstjänster som avses i 10 kap. 21 § aktiebolagslagen (2005:551) eller i 9 kap. 1 § lagen (2018:672) om ekonomiska föreningar. Paragrafen genomför delvis artikel 77 i MiFID II. Paragrafen innebär att den rapporteringsskyldighet som anges i 8 § även gäller för särskilda granskare. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.4. Ändringarna i paragrafen är redaktionella. Eftersom rapporterings- skyldigheten enligt 8 §, som bestämmelsen hänvisar till, bara gäller för svenska företag behöver det inte preciseras att det är svenska leverantörer av datarapporteringstjänster som omfattas. 12 § , börser, leverantörer av datarapporteringstjänster som har tillsyn över, clearingorganisationer samt sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i ska med årliga avgifter bekosta verksamhet samt Statistiska central- byråns verksamhet enligt lagen (2014:484) om en databas för övervakning av och tillsyn över finansmarknaderna. får ta ut avgifter för prövning av ansökningar, anmälningar och underrättelser enligt denna lag och förordningen om marknader för finansiella instrument. Paragrafen innehåller bestämmelser om avgifter till . Övervägandena finns i avsnitt 5.3.4. Ändringen i första stycket är en följdändring med anledning av att tillsyn över leverantörer av datarapporteringstjänster bara ska omfatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer som enligt MiFIR omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga myndighet, se författningskommentaren till 1 §. Ändringen inne- bär att det bara är sådana leverantörer av datarapporteringstjänster som ska betala årliga avgifter till . 15 § Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får meddela föreskrifter om 1.vilka upplysningar ett företag ska lämna till enligt 2 § första och andra styckena och när upplysningarna ska lämnas, 2.hur uppgiftsskyldigheten enligt 3 § och artikel 26.6 i den delegerade förord- ningen till MiFID II ska fullgöras, 3.produktingripande enligt artikel 42 i förordningen om marknader för finan- 2020/21:24 4. vilka värdepappersbolag som ska upprätta register som avses i 3 d §, vad registren ska innehålla och inom vilken tid värdepappersbolaget ska ge in registren för olika typer av avtal, 5.löpande bokföring, årsbokslut och årsredovisning hos börser, clearing- organisationer samt sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i , och 6.sådana avgifter som avses i 12 § och 13 § första stycket. Paragrafen innehåller bemyndiganden för regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer att meddela föreskrifter. Övervägandena finns i avsnitt 5.4.5. I punkt 6 tas uppräkningen av avgifter bort. Ändringen görs för att förtydliga att regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får meddela föreskrifter om alla avgifter som avses i 12 § och 13 § första stycket. Någon ändring i sak är inte avsedd. Bemyndigandet i hittillsvarande punkt 7 tas bort. Det finns något behov av att meddela föreskrifter om att information och referens- uppgifter för finansiella instrument som ska lämnas till Finansinspek- tionen enligt artiklarna 22.1 och 27.1 i MiFIR i stället ska lämnas till eftersom har fått befogenhet att får inhämta dessa uppgifter (se artikel 4.3 och 4.5 i ändringsförordningen). 1 § Om ett svenskt värdepappersinstitut, en börs, en leverantör av datarapport- eringstjänster som har tillsyn över eller en svensk clearing- organisation har åsidosatt sina skyldigheter enligt denna lag, andra författningar som reglerar företagets verksamhet, företagets bolagsordning, stadgar eller regle- mente eller interna instruktioner som har sin grund i en författning som reglerar företagets verksamhet, ska ingripa. –utfärda ett föreläggande att inom begränsa eller minska riskerna i rörelsen i något avseende, begränsa eller helt avstå från utdelning eller ränte- betalningar eller vidta någon annan åtgärd för att komma till rätta med situationen, –meddela ett förbud att verkställa beslut, eller –göra en anmärkning. Om överträdelsen är allvarlig, ska företagets tillstånd återkallas eller, om det är tillräckligt, varning meddelas. ska även ingripa genom att utfärda ett föreläggande i enlighet med andra stycket om det är sannolikt att ett värdepappersbolag inte längre kommer att uppfylla sina skyldigheter enligt denna lag eller andra författningar som reglerar bolagets verksamhet. I fråga om återkallelse av tillstånd för leverantörer av datarapporteringstjänster gäller bestämmelserna i artikel 27e i förordningen om marknader för finansiella instrument. Innan ett tillstånd återkallas enligt artikel 27e.1 a i förordningen på grund av att en leverantör har förklarat sig avstå från tillståndet eller inte har tillhandahållit några tjänster , får Finans- inspektionen först pröva om det finns skäl att ingripa mot leverantören enligt detta kapitel och, om det finns sådana skäl, besluta om ett ingripande. Paragrafen genomför delvis artikel 8 c, artikel 8 d och e, artikel 21.1, delvis artikel 21.2, delvis artiklarna 43 c–e och 44.5 c och e, artikel 44.5 d, delvis artikel 57.14, artikel 69.2 första stycket k och delvis artikel 70.3–70.5 och 70.6 b, c och e i MiFID II och den kompletterar artikel 2.3 i MiFIR. grafen reglerar när får göra olika typer av ingripanden Prop. 2020/21:24 mot svenska företag. Övervägandena finns i avsnitt 5.3.4. Ändringen i första stycket är en följdändring med anledning av att tillsyn över leverantörer av datarapporteringstjänster bara ska omfatta sådana svenska APA-leverantörer och ARM-leverantörer som enligt MiFIR omfattas av auktorisation och tillsyn av en medlemsstats behöriga myndighet, se författningskommentaren till 23 kap. 1 §. Änd- ringen innebär att det bara är mot sådana leverantörer av datarappor- teringstjänster som kan ingripa enligt denna paragraf. I fråga om övriga svenska leverantörer av datarapporteringstjänster är det som får besluta om ingripanden. I andra stycket görs några språkliga och redaktionella ändringar. Tredje stycket, som är nytt, motsvarar hittillsvarande andra stycket andra Fjärde stycket motsvarar hittillsvarande tredje stycket. I femte stycket, som är nytt, införs en upplysning om att bestämmelserna i artikel 27e i MiFIR gäller i fråga om återkallelse av tillstånd för leveran- törer av datarapporteringstjänster. I fråga om övriga ingripanden mot leve- rantörer av datarapporteringstjänster gäller bestämmelserna i denna lag. I femte stycket införs även en bestämmelse om att innan ett tillstånd återkallas enligt artikel 27e.1 a i MiFIR på grund av att en leverantör av datarapporteringstjänster uttryckligen har avsagt sig tillståndet eller inte har tillhandahållit några tjänster , får först pröva om det finns skäl att ingripa mot leveran- tören enligt detta kapitel och, om det finns sådana skäl, besluta om ett ingripande. Det motsvarar den möjlighet som har haft att med stöd av 5 § andra stycket återkalla tillståndet för en leve- rantör av datarapporteringstjänster på formell grund först efter det att inspektionen har prövat om det finns skäl att ingripa mot leverantören på grund av att den har åsidosatt sina skyldigheter enligt regler som gäller för verksamheten (se prop. 2016/17:162 s. 754).