prop · H503242 · 2018-04-24 00:00:00 — 13 §En börs ska övervaka att den som har som hemmedlemsstat och som har gett ut eller utfärdat överlåtbara värdepapper som efter ansökan av emittenten är upptagna till handel på en reglerad marknad som drivs av börsen, upprättar sådan regelbunden finansiell information som anges i 4 och 5 §§ i enlighet med de bestämmelser som gäller för emittenten.3 Senaste lydelse av tidigare 13 § 2015:960. En börs skall ha en, i förhållande En börs ska ha en, i förhållande verksamheten, självständig över- verksamheten, självständig över- vakande funktion med tillräckliga vakande funktion med tillräckliga resurser och befogenheter för att resurser och befogenheter för att enligt 7 §, 14 kap. 7 §, 15 kap. 9 § enligt 7 §, 14 kap. 7 § och 15 kap. och 16 kap. 13 §. ska övervaka att den som har som hemmedlemsstat och som har gett ut eller utfärdat överlåtbara värdepapper som är upptagna till handel på en reglerad marknad upprättar sådan regelbunden finansiell information som anges i 4 och 5 §§ i enlighet med de bestämmelser som gäller för emittenten. får besluta att övervakningen enligt första stycket får utföras av ett organ med representativa företrädare på redovisningsområdet. I ärenden som handläggs av ett organ som nämns i andra stycket, ska följande bestämmelser i förvaltningslagen (2017:000) tillämpas: –16–18 §§ om jäv, –24 § om parts rätt att lämna uppgifter muntligt, –25 § om kommunikation, –27 § om dokumentation av uppgifter, –31 § om dokumentation av beslut, –32 § om motivering av beslut, –33 § första och tredje styckena om underrättelse om innehållet i beslut, En emittent av överlåtbara värdepapper som efter ansökan av emittenten är upptagna till handel på en reglerad marknad i , skall vid offentliggörandet av den information som avses i 4–7 §§ lämna informationen till den börs som driver den reglerade marknaden. –36 § om rättelse av skrivfel, –37 § första stycket och 38 § om rättelse av beslut. En emittent ska vid offentliggörandet av den information som avses i 4 och 5 §§ lämna informationen till ett organ som nämns i 12 § andra stycket och som ansvarar för övervakningen. En börs skall regelbundet rapportera till om övervakningen enligt 13 §. Det organ som avses i 12 § andra stycket och som ansvarar för övervakningen ska regelbundet rapportera till om övervakningen enligt 12 §. 16 § 15 § Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får bestämmelser skall uppfylla för att bestämmelser ska uppfylla för att 2. övervakningen av regelbun- den finansiell information vid en den finansiell information av det börs enligt 13 §, och stycket och som ansvarar för 3. innehållet, 3. innehållet, enligt 15 §. enligt 14 §. vakning av regelbunden finansiell vakning av regelbunden finansiell information hos en emittent som information hos en emittent som värdepapper inte är upptagna till emittenten genom årliga avgifter handel på en reglerad marknad i emittenten, skall bekostas av får besluta om en sanktionsavgift för en överträdelse enligt 19 § bara om den som inspektionen avser att ta ut avgiften av, från det att överträdelsen ägde rum, har delgetts en upplysning om att frågan om sanktionsavgift har tagits upp av inspektionen. emittenten genom årliga avgifter Det organ som avses i 16 kap. 12 § andra stycket och som ansvarar för övervakningen får ta ut skäliga avgifter av emittenterna för att bekosta sin övervakning av regelbunden finansiell information. Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får meddela föreskrifter om 1.vilka upplysningar ett företag ska lämna till enligt 2 § första och andra styckena och när upplysningarna ska lämnas, 2.hur uppgiftsskyldigheten enligt 3 § ska fullgöras, 3.vilka värdepappersbolag som ska upprätta register som avses i 3 d §, vad registren ska innehålla och inom vilken tid värdepappersbolaget ska ge in registren för olika typer av avtal, 4.löpande bokföring, årsbokslut och årsredovisning hos börser, clearingorganisationer samt sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i , avgifter för tillsyn, avgifter för tillsyn, underrättelser som avses i 12 och underrättelser som avses i 12 § och 13 §§, och 13 § första stycket, och 6. att information och referensuppgifter för finansiella instrument som ska lämnas till enligt artiklarna 22.1 och 27.1 i förordningen om marknader för finansiella instrument i stället ska lämnas till Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten. 20 §5 får besluta om en sanktionsavgift bara om den som inspektionen avser att ta ut avgiften av, från det att överträdelsen ägde rum, har delgetts en upplysning om att frågan om sanktionsavgift har tagits upp av inspektionen. Denna lag träder i kraft . 4 Senaste lydelse 2017:679. 5 Senaste lydelse 2015:960. Äldre bestämmelser gäller fortfarande för övervakning av regelbunden finansiell information som har offentliggjorts före ikraftträdandet. Förslag till lag om ändring i offentlighets- och sekretesslagen (2009:400) Härigenom föreskrivs1 i fråga om offentlighets- och sekretesslagen (2009:400) att 30 kap. 8 § ska ha följande lydelse. Sekretess enligt 4 § första stycket hindrar inte att en uppgift lämnas till en börs eller ett utländskt företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i om uppgiften behövs för att börsen eller det utländska företaget ska kunna fullgöra sina uppgifter enligt lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden eller annan författning. Det som sägs i första stycket ska även gälla i förhållande till ett organ som utför övervakning över regelbunden finansiell information enligt 16 kap. 12 § andra stycket lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden för att organet ska kunna fullgöra sina skyldigheter enligt den lagen eller annan författning. Denna lag träder i kraft . 1 Jfr och rådets direktiv /109/EG om harmonisering av insynskraven angående upplysningar om emittenter vars värdepapper är upptagna till handel på en reglerad marknad och om ändring av direktiv /34/EG, i lydelsen enligt och rådets direktiv /50/EU. Efter remiss har yttranden kommit in från riksbank, tingsrätt, Kammarrätten i , Förvaltningsrätten i , Justitiekanslern, , , Ekobrottsmyn- digheten, , , Första AP-fonden, Andra AP-fonden, Tredje AP-fonden, , Sjunde AP- fonden, , , , Regel- rådet, Aktiespararna, FAR, , Fondbolagens förening, sed på värdepappersmarknaden, Juridiska fakultetsnämnden vid , Kollegiet för svensk bolagsstyrning, , Nordic Growth Market NGM AB, Rådet för finansiell rapportering, Svensk Försäkring, Svenska Bank- föreningen, , , Följande remissinstanser har inte svarat eller angett att de avstår från att lämna några synpunkter: ombudsmän, , , i , Institutionella Ägares Förening, , Finansanalytikers Före- Förslag till lag om ändring i lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden Härigenom föreskrivs1 i fråga om lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden dels att 16 kap. 14 § ska upphöra att gälla, dels att rubriken närmast före 16 kap. 12 § ska utgå, dels att nuvarande 16 kap. 12 och 13 §§ ska betecknas 16 kap. 14 och 12 §§, dels att 13 kap. 2 §, de nya 16 kap. 12 och 14 §§, 16 kap. 15 och 16 §§, 23 kap. 13 och 15 §§ och 25 kap. 20 § ska ha följande lydelse, dels att rubriken närmast före 16 kap. 13 § ska sättas närmast före 16 kap. 12 §, dels att det ska införas en ny paragraf, 16 kap. 13 §, av följande lydelse. En börs skall ha en, i förhållande En börs ska ha en, i förhållande till den direkt affärsdrivande verk- till den direkt affärsdrivande verk- samheten, självständig övervak- ande funktion med tillräckliga resurser och befogenheter för att resurser och befogenheter för att enligt 7 §, 14 kap. 7 §, 15 kap. 9 § enligt 7 §, 14 kap. 7 § och 15 kap. och 16 kap. 13 §. En börs ska övervaka att den Regeringen eller den myndighet som har som hemmedlems- som regeringen bestämmer får stat och som har gett ut eller besluta att överlämna uppgiften att övervaka att en emittent som avses som efter ansökan av emittenten är i 1 § första stycket upprättar sådan upptagna till handel på en reglerad marknad som drivs av som anges i 4 och 5 §§ i enlighet med de bestämmelser som gäller bunden finansiell information som 1 Jfr och rådets direktiv /109/EG av om harmonisering av insynskraven angående upplysningar om emittenter vars värdepapper är upptagna till handel på en reglerad marknad och om ändring av direktiv /34/EG, i lydelsen enligt och rådets direktiv /50/EU. 2 Senaste lydelse av tidigare 13 § 2015:960. 2017/18:242 anges i 4 och 5 §§ i enlighet med Bilaga 4 de bestämmelser som gäller för emittenten. representativa företrädare på redovisningsområdet. Om övervakningen har överlämnats till ett övervakningsorgan som avses i 12 §, tillämpas följande bestämmelser i förvaltningslagen (2017:900) när organet handlägger ärenden enligt denna lag: –16–18 §§ om jäv, –24 § om när man får lämna uppgifter muntligt, –25 § om kommunikation, –27 § om dokumentation av uppgifter, –31 § om dokumentation av beslut, –32 § om motivering av beslut, –33 § första och tredje styckena om underrättelse om innehållet i beslut, –36 § om rättelse av skrivfel och liknande, –37 § första stycket om när en myndighet får ändra ett beslut, och –38 § om när en myndighet ska ändra ett beslut. Den som är eller har varit knuten till övervakningsorganet som anställd eller uppdragstagare får inte obehörigen röja eller utnyttja vad han eller hon i anställningen eller under uppdraget har fått veta om någon annans affärsförhållanden eller personliga förhållanden. En emittent av överlåtbara värdepapper som efter ansökan av emittenten är upptagna till handel på en reglerad marknad i , skall vid offentliggörandet av den information som avses i 4–7 §§ lämna informationen till den börs som driver den reglerade marknaden. Om övervakningen har överlämnats till ett övervakningsorgan som avses i 12 §, ska en emittent som offentliggör sådan regelbunden finansiell information som avses i 4 och 5 §§ lämna informationen till organet. om övervakningen enligt 13 §. om sin övervakning. Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får bestämmelser skall uppfylla för att bestämmelser ska uppfylla för att en börs enligt 13 §, och avses i 12 §, och 3. innehållet, omfattningen och fullgörandet av rapporteringen enligt 16 kap. 1 § första stycket ska med information hos en emittent som värdepapper inte är upptagna till handel på en reglerad marknad i Om övervakningen av regelbunden finansiell information har överlämnats till ett övervakningsorgan som avses i 16 kap. 12 §, får organet ta ut skäliga avgifter av de emittenter som avses i första stycket för att bekosta övervakningen. Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får meddela föreskrifter om 1. vilka upplysningar ett företag ska lämna till enligt 2 § första och andra styckena och när upplysningarna ska lämnas, 3 Senaste lydelse 2017:679. får besluta om en sanktionsavgift för en överträdelse enligt 19 § bara om den som inspektionen avser att ta ut avgiften av, från det att överträdelsen ägde rum, har delgetts en upplysning om att frågan om sanktionsavgift har tagits upp av inspektionen. 2.hur uppgiftsskyldigheten enligt 3 § ska fullgöras, 3.vilka värdepappersbolag som ska upprätta register som avses i 3 d §, vad registren ska innehålla och inom vilken tid värdepappersbolaget ska ge in registren för olika typer av avtal, 4.löpande bokföring, årsbokslut och årsredovisning hos börser, clearingorganisationer samt sådana utländska företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i , avgifter för tillsyn, avgifter för tillsyn, underrättelser som avses i 12 och underrättelser som avses i 12 § och 13 §§, och 13 § första stycket, och 6. att information och referensuppgifter för finansiella instrument som ska lämnas till enligt artiklarna 22.1 och 27.1 i förordningen om marknader för finansiella instrument i stället ska lämnas till Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten. 20 §4 får besluta om en sanktionsavgift bara om den som inspektionen avser att ta ut avgiften av, från det att överträdelsen ägde rum, har delgetts en upplysning om att frågan om sanktionsavgift har tagits upp av inspektionen. 1.Denna lag träder i kraft . 2.Äldre bestämmelser gäller fortfarande för övervakning av sådan regelbunden finansiell information som har offentliggjorts före ikraftträdandet. 4 Senaste lydelse 2015:960. Förslag till lag om ändring i offentlighets- och sekretesslagen (2009:400) Härigenom föreskrivs1 att 30 kap. 8 § offentlighets- och sekretesslagen (2009:400) ska ha följande lydelse. Sekretess enligt 4 § första stycket hindrar inte att en uppgift lämnas till en börs eller ett utländskt företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i om uppgiften behövs för att börsen eller det utländska företaget ska kunna fullgöra sina uppgifter enligt lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden eller annan författning. Sekretessen enligt 4 § första stycket hindrar inte att en uppgift lämnas till 1.en börs eller ett utländskt företag som har tillstånd att driva en reglerad marknad från filial i om uppgiften behövs för att börsen eller det utländska företaget ska kunna fullgöra sina uppgifter enligt lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden eller annan författning, eller 2.ett övervakningsorgan som avses i 16 kap. 12 § lagen om värdepappersmarknaden om uppgiften behövs för att organet ska kunna fullgöra sina uppgifter enligt den lagen eller annan författning. Denna lag träder i kraft . 1 Jfr och rådets direktiv /109/EG av om harmonisering av insynskraven angående upplysningar om emittenter vars värdepapper är upptagna till handel på en reglerad marknad och om ändring av direktiv /34/EG, i lydelsen enligt och rådets direktiv /50/EU. Utdrag ur protokoll vid sammanträde Närvarande: F.d. justitieråden En ny ordning för redovisningstillsyn departementet) beslutat inhämta Lagrådets yttrande över förslag till 1. lag om ändring i lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, 2. lag om ändring i offentlighets- och sekretesslagen (2009:400). Förslagen har inför Lagrådet föredragits av kanslirådet och Förslagen föranleder följande yttrande av Lagrådet: Förslag till ändring i lagen om värdepappersmarknaden 16 kap. 13 § Paragrafen innehåller hänvisningar till ett antal regler i förvaltnings- lagen (2017:900) som övervakningsorganet ska tillämpa i sin Av lagrådsremissen framgår att de ställningstaganden som över- vakningsorganet ska kunna göra i fråga om en emittents redovisning inte ska kunna överklagas. Skälet till detta anges vara att organets ställningstaganden inte är bindande (s. 24). Synpunkten får förstås som att sådana beslut inte anses ha tillräckligt konkreta verkningar för en rätt Det finns ingen redovisning i lagrådsremissen av vilka faktiska verkningar som övervakningsorganets ställningstaganden kan få. antas att, om en emittent inte följer ett ställningstagande, Finans- inspektionen inleder ett ärende. Ett sådant ärende kan leda till kostnader och tidsutdräkt för emittenten oavsett utgång och kan leda till ingrepp Den börs som emittenten handlar på kan också tänkas vidta åtgärder och det är inte uteslutet att ställningstagandet påverkar emittentens ställning på marknaden. Ett ställningstagande kan således få faktiska verkningar, även om det i formell mening inte är bindande. Enligt 41 § förvaltningslagen (2017:900) får ett beslut överklagas om det kan antas påverka någons situation på ett inte obetydligt sätt. gäller enligt Högsta förvaltningsdomstolens rättspraxis. ställningstaganden inte ska kunna överklagas. Frågan bör övervägas ytterligare under den fortsatta beredningen. 23 kap. 13 § Paragrafen föreskriver att de emittenter som avses i 16 kap. 1 § med årliga avgifter ska bekosta verksamhet. Enligt författningskommentaren innebär förslaget att emittenter som har som hemmedlemsstat – och alltså omfattas av den föreslagna ordningen – ska bekosta inspektionens verksamhet med redovisningstillsynen. Den begränsningen, som överensstämmer med den nu gällande ordningen, bör framgå av lagtexten. Det bör beaktas att bemyndigandet i 15 § innehåller en ren hänvisning till den här paragrafen. Att 23 kap. 12 § liksom annan lagstiftning på finans-marknadsområdet har samma missvisande utformning som den här föreslagna föranleder ingen annan bedömning. Utdrag ur protokoll vid regeringssammanträde Närvarande: statsminister , ordförande, och statsråden , Y , M , , , , , Hellmark , , , Bah Kuhnke, Strandhäll, Shekarabi, , , , , , , Regeringen beslutar proposition En ny ordning för redovisningstillsyn