prop · H103113 · 2014-04-01 00:00:00 — oplanerad ändring, ska dock en anmälan göras efter det att ändringen har genomförts. Om en planerad ändring skulle innebära att AIF-förvaltaren eller dess förvaltning av en alternativ investeringsfond inte längre uppfyller kraven i denna lag eller andra författningar som reglerar verksamheten, ska utan dröjsmål meddela förvaltaren att ändringen inte en ändring som innebär att andelar eller aktier i en sådan avses i 8 a § inte längre ska mark- nadsföras eller att andelar eller aktier i ytterligare en sådan fond ska marknadsföras här i landet, heten om ändringen. I 14 kap. finns bestämmelser om ingripanden mot en AIF-förvaltare som har genomfört en väsentlig ändring i strid med denna paragraf. Utländska AIF- förvaltares verksamhet i Utländska AIF- förvaltares verksamhet i och utomlands En utländsk EES-baserad AIF- förvaltare som i sitt hemland har tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder får, utan tillstånd enligt denna lag, till professionella investerare i marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad EES-baserad alternativ investeringsfond. En utländsk EES-baserad AIF- förvaltare som i sitt hemland har tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder får, utan tillstånd enligt denna lag, till professionella investerare i marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad 1.EES-baserad alternativ investeringsfond, fond, eller dess förvaltare, inte är EES-baserad. Marknadsföring av andelar eller aktier i andra alternativa investeringsfonder än specialfonder får inledas när behörig myndighet i förvaltarens hemland har meddelat förvaltaren att en underrättelse om verksamheten och ett intyg om att förvaltaren har tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder och där tillståndets omfattning och eventuella begränsningar avseende investeringsstrategier framgår har lämnats till . En utländsk EES-baserad AIF-förvaltare som i sitt hemland har tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder får, efter tillstånd av , marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad alternativ investeringsfond till icke-professionella investerare i . Tillstånd får ges bara om 1.fonden uppfyller kraven i 4 kap. 2 § första stycket, eller 2.andelarna eller aktierna i fonden är upptagna till handel på en reglerad marknad eller motsvarande marknad utanför EES och det finns ett faktablad för fonden som uppfyller kraven i 10 kap. 2 §. Om marknadsföringen avser an- Om marknadsföringen avser an- delar eller aktier i en icke EES- delar eller aktier i en icke EES- eller en matarfond till en alternativ eller en matarfond till en alternativ fond, eller dess förvaltare inte är fond, eller dess förvaltare, inte är EES-baserad, gäller dessutom 5 § EES-baserad, krävs dessutom att andra och tredje styckena. Lydelse enligt förslaget i 2.2 En utländsk EES-baserad AIF-förvaltare som i sitt hemland har till- stånd eller är registrerad i enlighet med nationell lagstiftning som genom- för direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder får, efter underrättelse enligt 3 § eller efter tillstånd av , mark- nadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad EES-baserad alternativ investeringsfond som uppfyller kraven i 4 kap. 5 § första stycket till professionella investerare i samt, efter tillstånd av , till sådana icke-professionella investerare som anges i 4 kap. 5 § andra stycket. En sådan AIF-förvaltare får En sådan AIF-förvaltare med även, efter tillstånd av Finans- tillstånd i sitt hemland får inspektionen, marknadsföra en av 1. efter tillstånd förvaltaren förvaltad icke EES- som uppfyller kraven i första stycket till investerare som avses i första stycket, om kraven i 5 § andra stycket 2 och 3 är uppfyllda. För en AIF-förvaltare med till- stånd i sitt hemland gäller även 5 § andra stycket 1 och tredje baserad alternativ investeringsfond som uppfyller kraven i första stycket till investerare som avses i första stycket, om kraven i 5 § andra stycket 2 och 3 är uppfyllda, eller 2. efter underrättelse enligt 3 § marknadsföra en av förvaltaren förvaltad icke EES-baserad alternativ investeringsfond som uppfyller kraven i första stycket till professionella investerare och, efter tillstånd av , till sådana icke-professio- nella investerare som avses i första stycket. För en AIF-förvaltare som avses i första stycket 1 gäller även 5 § andra stycket 1 och tredje stycket. En sådan AIF-förvaltare som är registrerad i sitt hemland får, efter tillstånd av , marknadsföra en av förvaltaren förvaltad icke EES-baserad alternativ investeringsfond som uppfyller kraven i första stycket för marknadsföring till professionella investerare och sådana ickeprofessionella investerare som avses i första stycket, om kraven i 5 § andra stycket 2 och 3 är uppfyllda. Tillstånd för icke EES-baserade Tillstånd som avses i direktivet investeringsfonder krävs för att en icke EES-baserad AIF-förvaltare, myndighet, ska få förvalta en alternativ investeringsfond som är etablerad i eller ett annat land inom EES och marknadsföra andelarna eller aktierna i en av investerare i eller ett annat land inom EES. Tillstånd ska sökas hos Finans- inspektionen, om är för- finner att valet av referensland inte 1 eller 9 §, ska inspektionen avslå förvaltarens ansökan om tillstånd. Tillstånd enligt första stycket får inte ges för förvaltning av en specialfond. ska ge en icke EES-baserad AIF-förvaltare tillstånd enligt 10 a § andra stycket, om 1.Sverige har fastställts som förvaltarens referensland, 2.det finns en utsedd rättslig representant för förvaltaren här i landet, 3.det mellan , de behöriga myndigheterna för berörda EES-baserade fonder och tillsynsmyndigheten i det land där en icke EES-baserad alternativ investeringsfond är etablerad finns lämpliga samarbetsarrangemang, 4.det land där förvaltaren är etablerad har vidtagit nödvändiga åtgärder för att motverka penningtvätt och finansiering av terrorism, 5.det mellan och det land där förvaltaren är etablerad finns en skriftlig överenskommelse som uppfyller kraven i artikel 26 i modellavtal för skatter på inkomst och förmögenhet och som säkerställer ett effektivt informationsutbyte i skatteärenden mellan och det landet, 6.Finansinspektionens och övriga behöriga myndigheters effektiva utövande av sina tillsyns- uppgifter inte hindras av de lagar omfattas av i det land där förval- taren är etablerad eller av att heten i det land där förvaltaren är etablerad är begränsad, startkapital och tillräcklig kapital- bas enligt 7 kap., medlemmar, som har eller kan för- bedöms lämpliga att utöva ett väsentligt inflytande över förval- 9. de personer som ingår i led- ningen för förvaltarens verksamhet har tillräcklig insikt och erfarenhet för att delta i ledningen av en AIF- förvaltare samt även i övrigt är lämpliga för en sådan uppgift, och 10. det finns skäl att anta att den att drivas enligt bestämmelserna i denna lag och andra författningar som reglerar förvaltarens verk- AIF-förvaltaren är dock inte skyldig att följa en bestämmelse i denna lag eller annan författning, om förvaltaren kan visa 1. att det är omöjligt att sam- tidigt följa både bestämmelsen och a) förvaltaren, eller b) den icke EES-baserade alter- 2. att den lagstiftning som gäller för förvaltaren eller fonden i det land där de är etablerade inne- håller en likvärdig regel som har En ansökan om tillstånd som avses i 10 a § andra stycket ska innehålla 1.en motivering till valet av referensland och information om marknadsföringsstrategin för den alternativa investeringsfonden, 2.en förteckning över de eventuella bestämmelser i denna lag som är oförenliga med tvingande lagstiftning som gäller för AIF- förvaltaren eller den icke EES- baserade alternativa investeringsfonden där dessa är etablerade, 3.ett skriftligt intyg som a) innehåller en beskrivning av de regler i den tvingande lagstift- ningen i det land där AIF-förval- taren eller den alternativa investe- ringsfonden är etablerad som är som avses i 2 och ett rättsutlåtande som styrker detta, och dessa regler i det landet, 4. namn på förvaltarens rättsliga representant och uppgift om var denne är etablerad, och 5. de uppgifter och Uppgifter och handlingar enligt första stycket 5 behöver bara läm- nas för de EES-baserade alterna- tiva investeringsfonder som för- valtaren avser att förvalta och de förvaltaren ska marknadsföra inom EES med stöd av denna lag. väsentliga ändringar av något som har angetts i en underrättelse och 3 kap. 6–10 §§. en ansökan om tillstånd ska anses fullständig enligt 3 kap. 8 § andra ha lämnat in det som anges i första stycket 1–4. ska utan dröjsmål underrätta Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten, om inspektionen finner att villkoren i 10 b § andra stycket är uppfyllda. Tidsfristen i 3 kap. 8 § första stycket ska inte löpa från det att har underrättat Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten till dess att myndigheten har lämnat sitt besked till inspektionen. Om avser att inte följa det råd som Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten har lämnat i fråga om tillämpningen av undantaget i 10 b § andra stycket, ska inspektionen underrätta myndigheten om detta. Inspektionen ska även underrätta behörig myndighet i varje annat land inom EES i vilket AIF- förvaltaren ska marknadsföra en alternativ investeringsfond. För icke EES-baserade AIF- förvaltare med tillstånd enligt 10 a § andra stycket gäller denna lag i tillämpliga delar. Förvaltning av en alternativ investeringsfond som är etablerad i En icke EES-baserad AIF-förval- tare som har ett annat referensland än får, utan tillstånd enligt denna lag, förvalta en alternativ investeringsfond som är etablerad i och inte är en specialfond, har tillstånd som avses i direktivet investeringsfonder och som om- fattar förvaltning av en alternativ slag som den som ska förvaltas här dag då behörig myndighet i förvaltarens referensland har med- delat förvaltaren att en under- rättelse om verksamheten och ett intyg om att förvaltaren har till- stånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investe- 10 f § får drivas genom att en AIF- förvaltare inrättar en filial här i landet eller erbjuder och utför tjänster i från det land där förvaltaren är etablerad. i tillämpas 4 kap. 6 § av andra alternativa investerings- 1. sådana fonder som får mark- 11 §, och 2. sådana fonder som får mark- 4 kap. 5 § andra stycket. I fråga om verksamhet som drivs genom filial här i landet ska även 8 kap. 1, 19–21 och 23 §§ tilläm- En icke EES-baserad AIF-förval- tare med tillstånd enligt 10 a § andra stycket ska underrätta innan förvaltaren påbörjar marknadsföring av andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad EES-baserad alternativ investeringsfond till professionella investerare i . För underrättelsens innehåll, underrättelseförfarandet, väsentliga ändringar av något som har angetts i en underrättelse och handläggning tillämpas 4 kap. 9–11 §§. ska, utöver det som anges i 4 kap. 10 § tredje stycket, lämna information till Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten om förvaltarens marknadsföring i samt informera myndigheten och berörda behöriga myndigheter om inspektionen finner att en ändring som avses i 4 kap. 11 § är godtagbar och medför antingen att vissa alternativa investeringsfonder inte längre marknadsförs eller att ytterligare alternativa investeringsfonder kommer att marknadsföras. En icke EES-baserad AIF-förval- tare med tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder som har ett annat referensland än får, utan tillstånd enligt denna lag, marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad EES- baserad alternativ investeringsfond till professionella investerare här i landet. Marknadsföringen får inledas när behörig myndighet i referenslandet har meddelat förvaltaren att en underrättelse om verksamheten och ett intyg om att förvaltaren har tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa och där tillståndets omfattning och eventuella begränsningar avseende investeringsstrategier framgår har lämnats till Finans- Prop. Marknadsföring av icke EES- En icke EES-baserad AIF-förval- tare med tillstånd enligt 10 a § andra stycket får, efter att ha underrättat , marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad icke EES-baserad alternativ investeringsfond till professionella investerare i . Vid sådan marknadsföring krävs att 1.det mellan och tillsynsmyndigheten i det land där fonden är etablerad finns lämpliga samarbetsarrangemang, 2.det land där fonden är etablerad har vidtagit nödvändiga åtgärder för att motverka penningtvätt och finansiering av terrorism, och 3.det mellan och det land där fonden är etablerad finns en skriftlig överenskommelse som uppfyller kraven i artikel 26 i modellavtal för skatter på inkomst och förmögenhet och som säkerställer ett effektivt informationsutbyte i skatteärenden mellan och det landet. För underrättelsens innehåll, underrättelseförfarandet, väsentliga ändringar av något som har angetts i en underrättelse och handläggning tillämpas 4 kap. 9–11 §§. ska, utöver det som anges i 4 kap. 10 § tredje stycket, lämna information till Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten om förvaltarens mark- nadsföring i samt infor- mera myndigheten och berörda behöriga myndigheter om inspektionen finner att en ändring som avses i 4 kap. 11 § är godtagbar och medför antingen att vissa alternativa investeringsfonder inte längre marknadsförs eller att ytterligare fonder kommer att marknadsföras. En icke EES-baserad AIF-förval- tare med tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa investeringsfonder som har ett annat referensland än får, utan tillstånd enligt denna lag, marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad icke EES-baserad alternativ investeringsfond till professionella investerare här i landet. Marknadsföringen får inledas när behörig myndighet i referenslandet har meddelat förvaltaren att en underrättelse om verksamheten och ett intyg om att förvaltaren har tillstånd som avses i direktivet om förvaltare av alternativa och där tillståndets omfattning och eventuella begränsningar avseende förvaltningsstrategier framgår har lämnats till . En icke EES-baserad AIF- En icke EES-baserad AIF- förvaltare får, efter tillstånd av förvaltare får, efter tillstånd av andelar eller aktier i en av andelar eller aktier i en av sionella investerare i . sionella investerare i . tillstånd krävs, utöver det som anges i 10 §, att 4 kap. 2 § första stycket och AIF- 4 kap. 2 § första stycket, eller verksamhet och står under betryg- gande tillsyn av en dighet i det land där förvaltaren är etablerad, eller eller fonden får marknadsföras till professionella investerare i enligt 10 h, 10 i, 10 j eller 10 k §.En icke EES-baserad AIF- förvaltare får, efter tillstånd av , marknadsföra andelar eller aktier i en alternativ investeringsfond som uppfyller kraven i 4 kap. 5 § första stycket till sådana icke-professionella investerare som anges i 4 kap. 5 § andra stycket. Tillstånd får ges bara om kraven i 10 § är uppfyllda 2. andelarna eller aktier i fonden är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en motsvarande marknad utanför EES och det finns ett faktablad för fonden som uppfyller kraven i 10 kap. 2 §. fonden är upptagna till handel på en reglerad marknad eller en mot- svarande marknad utanför EES och det finns ett faktablad för fonden som uppfyller kraven i 10 kap. 2 §, a) uppfyller kraven som anges i 10 § och driver motsvarande verk- samhet och står under betryggande tillsyn av en tillsynsmyndighet i det land där förvaltaren är etablerad, b) får marknadsföra sionella investerare enligt 10 h, 10 i, 10 j eller 10 k §. 12 § En icke EES-baserad AIF- förvaltare får, efter tillstånd av , marknadsföra andelar eller aktier i en alternativ investeringsfond som uppfyller kraven i 4 kap. 5 § första stycket till professionella investerare i och sådana icke-profes- sionella investerare som anges i 4 kap. 5 § andra stycket. Tillstånd får ges bara om kraven i 10 § är uppfyllda. Verksamheten i får drivas genom att en icke EES-baserad AIF- förvaltare inrättar en filial här i landet eller erbjuder och utför tjänster i från det land där förvaltaren är etablerad. För AIF-förvaltarens verksamhet i tillämpas 4 kap. 6 § andra stycket vid marknadsföring av andra alternativa investeringsfonder än 1.sådana fonder som får marknadsföras till icke-professionella investerare efter tillstånd enligt 11 §, och 2.sådana fonder som får marknadsföras efter tillstånd enligt 12 §, såvitt gäller sådana icke-professionella investerare som anges i 4 kap. 5 § andra stycket. I fråga om verksamhet som drivs genom filial här i landet ska även 8 kap. 1, 19–21 och 23 §§ tillämpas. Vid en planerad eller en redan genomförd, oplanerad väsentlig ändring av något som har angetts i en ansökan om tillstånd ska 9 § Vid en planerad eller en redan genomförd, oplanerad väsentlig ändring av något som har angetts i en ansökan om tillstånd enligt 10, 2013/14:113 tillämpas. 11 eller 12 § ska 9 § tillämpas. Förvaltning och marknadsföring av alternativa investeringsfonder i ett annat land inom EES En icke EES-baserad AIF- förvaltare med tillstånd enligt 10 a § andra stycket som avser att förvalta en alternativ investeringsfond som är etablerad i ett annat land inom EES, ska underrätta innan sådan verksamhet inleds första gången. Vid förvaltning av en sådan fond krävs att AIF-förvaltaren enligt sitt tillstånd enligt 10 a § andra stycket har rätt att förvalta fonder av motsvarande slag som den som ska förvaltas i värdlandet. Om förvaltaren avser att förvalta fonden från (gränsöverskridande verksamhet), ska underrättelsen innehålla 1.uppgift om i vilket land AIF- förvaltaren avser att förvalta fonden, och 2.en verksamhetsplan med uppgifter om vilka tjänster som förvaltaren avser att utföra och vilken fond som förvaltaren avser att förvalta. Om förvaltaren avser att erbjuda och utföra sina tjänster genom en filial i värdlandet (filialverksamhet), ska underrättelsen, utöver det som anges i andra stycket, innehålla uppgifter om 2.på vilken adress i fondens hemland handlingar kan erhållas, samt 3.namn och kontaktuppgifter för filialens ansvariga ledning. För underrättelseförfarandet, väsentliga ändringar av något som har angetts i en underrättelse och handläggning ska, utöver det marknadsmyndigheten om att för- valtaren får börja förvalta den värdlandet samt informera myn- finner att en ändring som avses i 6 kap. 6 § är godtagbar. även 16 kap. 2 § andra–fjärde En AIF-förvaltare med tillstånd 10 a § andra eller aktier i en av förvaltaren förvaltad EES-baserad alternativ investeringsfond till professionella investerare i ett annat land inom EES, ska underrätta innan verksamheten inleds. En AIF-förvaltare med tillstånd enligt 10 a § andra stycket som avser att marknadsföra andelar eller aktier i en av förvaltaren förvaltad icke EES-baserad alternativ investeringsfond till professionella investerare i ett annat land inom EES, ska underrätta innan verksamheten inleds. Vid sådan marknadsföring krävs att 1.det mellan och tillsynsmyndigheten i det land där fonden är etablerad finns lämpliga samarbetsarrangemang, 2.det land där fonden är etablerad har vidtagit nödvändiga åtgärder för att förhindra penningtvätt och finansiering av terrorism, 3. det mellan det land där fonden är etablerad samt och de länder inom EES där fonden ska marknadsföras finns en skriftlig överenskommelse som uppfyller kraven i artikel 26 i modellavtal för skatter på inkomst och förmögenhet och som säkerställer ett effektivt informationsutbyte i skatteärenden mellan berörda länder. En underrättelse om marknadsföring enligt 16 eller 17 § ska innehålla 1.en verksamhetsplan med uppgifter om vilken fond som ska marknadsföras, var den är etablerad och i vilka länder marknadsföringen ska ske, 2.fondens fondbestämmelser, bolagsordning eller motsvarande handlingar, 3.uppgift om fondens förvaringsinstitut, 4.uppgift om var mottagarfonden är etablerad, om marknadsföringen avser en matarfond till en alternativ investeringsfond, 5.en informationsbroschyr enligt 10 kap. 1 §, och 6.information om de arrangemang som har fastställts för marknadsföringen och, i tillämpliga fall, vilka åtgärder som har fastställts för att förhindra att marknadsföring sker till ickeprofessionella investerare. För underrättelseförfarandet, väsentliga ändringar av något som har angetts i en underrättelse och handläggning tillämpas 6 kap. 5 och 6 §§. ska, utöver det som anges i 6 kap. 5 § tredje stycket, lämna information till Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten om att förvaltaren får börja marknadsföra den alternativa investeringsfonden i värdlandet samt informera myn- finner att en ändring som avses i 6 kap. 6 § är godtagbar och med- för antingen att vissa alternativa kommer att marknadsföras. 5 a kap. Referensland för icke EES-baserade AIF- förvaltare är referensland för en icke EES-baserad AIF-förvaltare, när förvaltaren ska 1.förvalta men inte marknadsföra flera EES-baserade alternativa investeringsfonder som samtliga är etablerade här i landet, 2.marknadsföra endast en EES- baserad alternativ investeringsfond, som varken har tillstånd eller är registrerad men som är avsedd att marknadsföras enbart här i landet, 3.marknadsföra endast en icke EES-baserad alternativ investeringsfond och enbart här i landet, 4.marknadsföra flera EES- baserade alternativa investeringsfonder inom EES, och de flesta av dessa fonder är avsedda att aktivt marknadsföras här i landet, förutsatt att inte samtliga har tillstånd eller är registrerade i något annat land, eller 5.marknadsföra flera icke EES- baserade eller flera EES-baserade och icke EES-baserade alternativa investeringsfonder inom EES, och de flesta av dessa fonder är avsedda att aktivt marknadsföras här i landet. som referensland efter särskilt beslut får även vara referens- land för en icke EES-baserad AIF- förvaltare i de fall som anges i 3– 7 §§. vid förvaltning, utan marknadsföring, av flera EES-baserade alternativa investeringsfonder i flera länder inom EES, om 1.de flesta av fonderna är etablerade här i landet, eller 2.den största andelen av fondtillgångarna förvaltas här i landet. vid marknadsföring av endast en EES-baserad alternativ investeringsfond i ett enda land inom EES, om 1.fonden har tillstånd eller är registrerad här i landet, eller 2.fonden är avsedd att marknadsföras här i landet. vid marknadsföring av endast en EES-baserad alternativ investeringsfond i flera olika länder inom EES, om 1.fonden har tillstånd eller är registrerad här i landet, eller 2.Sverige är ett av de länder där fonden är avsedd att aktivt marknadsföras. får vara referensland vid marknadsföring av endast en icke EES-baserad alternativ investeringsfond i flera olika länder inom EES, om är ett av de länder inom EES där vid marknadsföring av flera EES- baserade alternativa investeringsfonder inom EES som alla har tillstånd eller är registrerade i samma land inom EES, om 1.fonderna har tillstånd eller är registrerade här i landet, eller 2.Sverige är det land där de flesta av dessa fonder är avsedda att aktivt marknadsföras. I sådana fall som avses i 3–7 §§ ska AIF-förvaltaren begära att och behörig myndighet i samtliga övriga länder som är möjliga som referensland beslutar om att fastställa ett referensland. Om ett gemensamt beslut enligt 8 § inte har fattats inom en månad från det att AIF-förvaltarens begäran lämnades in eller om förvaltaren inte har informerats om beslutet från det att det fattades, får förvaltaren själv välja sitt referensland på grundval av kriterierna i någon av 3–7 §§. Prövning av AIF-förvaltarens val av referensland AIF-förvaltarens val av referens- land enligt 1 eller 9 § i samband ansökan om tillstånd enligt 5 kap. 10 a § andra stycket.