sou · GXB333 · 2009-04-09 00:00:00 — SOU 2009:33 Skatterabatt på aktieförvärv och vinstutdelningar Betänkande av 2009 SOU och Ds kan köpas från kundtjänst. För remissutsändningar av SOU och Ds svarar på uppdrag av . Beställningsadress: kundtjänst 106 47 Orderfax: Ordertel: E-post: Internet: Svara på remiss. Hur och varför. Statsrådsberedningen, 2003. – En liten broschyr som underlättar arbetet för den som ska svara på remiss. Broschyren är gratis och kan laddas ner eller beställas på Textbearbetning och layout har utförts av , FA/kommittéservice Tryckt av 2009 ISSN 0375-250X Till statsrådet och chefen för beslutade att tillkalla en särskild utredare för att bl.a. analysera förutsättningarna för att införa särskilda skatteincitament för att stimulera fysiska personers investeringar i mindre företag och utforma förslag om sådana skatteincitament (dir. 2008:80). Till särskild utredare förordnades länsrättslagmannen . Övriga medverkande i utredningens arbete anges på nästa sida. Utredningen har antagit namnet (Fi 2008:04). Härmed överlämnar utredningen sitt betänkande Skatterabatt på aktieförvärv och vinstutdelningar (SOU 2009:33). Till betänkandet fogas särskilda yttranden. Uppdraget är härmed slutfört. /över vilka som har deltagit i utredningens arbete Särskild utredare , fr.o.m. Sakkunniga Professorn , fr.o.m. , fr.o.m. Experter (samtliga fr.o.m. om inte annat anges) Departementssekreteraren , t.o.m. Departementssekreteraren , fr.o.m. Departementssekreteraren experten , fr.o.m. Innehåll Förkortningar..................................................................... 13 Sammanfattning ................................................................ 15 Författningsförslag om skattereduktion för förvärv av aktier .... 27 Författningsförslag om utdelningsavdrag............................... 49 I Utredningens uppdrag 1 Uppdraget och dess genomförande .............................. 55 1.1 Uppdraget................................................................................. 55 1.2 Uppdragets genomförande...................................................... 56 II Överväganden och förslag 2 Behovet av skatteincitament........................................ 59 2.1 Inledning................................................................................... 59 2.2 Översiktligt om ekonomisk forskning om finansiering av mindre företag ..................................................................... 60 2.3 och innovativa företag ......................... 62 2.4 Den kommersiella eller institutionella riskkapitalmarknaden............................................................... 63 2.5 Företagsfaser med särskilda finansiella svårigheter ............... 63 5 Innehåll SOU 2009:33 2.6 Sambandet mellan skatter och företagande ............................64 2.7 Effekter av slopad förmögenhetsskatt ....................................66 2.8 Betydelsen av gjorda förändringar av de s.k. 3:12 reglerna......................................................................................67 2.9 Betydelsen av underprisregler..................................................69 2.10 Utredningens bedömning ........................................................69 3 Allmänna överväganden och avgränsningar ....................71 3.1 Inledning...................................................................................71 3.2 Allmänna utgångspunkter........................................................72 3.3 Förslag ...........................................................................73 3.4 Verksamhetsformer som omfattas av förslagen .....................74 3.4.1 Aktiebolag m.m.............................................................74 3.4.2 Handelsbolag m.m. .......................................................75 3.4.3 Enskild näringsverksamhet...........................................75 3.5 Investeringsformer som omfattas av förslagen ......................78 3.5.1 Allmänt ..........................................................................79 3.5.2 Konvertibler och teckningsoptioner............................80 3.5.3 Ovillkorade och villkorade tillskott.............................83 3.5.4 Vinstandelslån och kapitalandelslån.............................85 3.5.5 Förlagslån ......................................................................89 3.6 Vad som avses med mindre företag.........................................90 3.6.1 Storlek på företaget.......................................................90 3.6.2 Begreppet marknadsnotering .......................................92 3.7 Skattemässig behandling av vissa typer av företag .................95 3.7.1 Investmentföretag.........................................................95 3.7.2 Privatbostadsföretag .....................................................97 3.7.3 Försäkringsföretag ........................................................97 4 Aktiebolagsrättsliga regler............................................99 4.1 Inledning...................................................................................99 4.2 Eget kapital i aktiebolag ...........................................................99 4.2.1 Bundet eget kapital .......................................................99 6 SOU 2009:33 Innehåll 4.2.2. Fritt eget kapital ......................................................... 100 4.3 Ökning av aktiekapitalet genom nyemission och fondemission .......................................................................... 101 4.3.1 Nyemission ................................................................. 102 4.3.2 Fondemission.............................................................. 102 4.4 Värdeöverföringar .................................................................. 103 4.4.1 Skyddsregler................................................................ 104 4.5 Lån från bolaget till aktieägare m.fl. ..................................... 105 4.6 Likvidation ............................................................................. 106 4.6.1 Frivillig likvidation ..................................................... 106 4.6.2 Tvångslikvidation........................................................ 107 5 Uppskov med kapitalvinstbeskattning......................... 109 5.1 Inledning................................................................................. 109 5.2 Våra direktiv ........................................................................... 109 5.3 Gällande uppskovsbestämmelser .......................................... 110 5.3.1 Uppskovsavdrag vid avyttring av privatbostadsfastighet eller privatbostadsrätt .......... 111 5.3.2 Uppskov eller framskjuten beskattning vid andelsbyte.................................................................... 112 5.4 Beskattning vid utflyttning m.m........................................... 115 5.5 Överväganden ........................................................................ 117 6 Skattereduktion för förvärv av aktier ........................... 121 6.1 Inledning................................................................................. 121 6.2 Förslag .................................................................................... 122 6.3 Vissa definitioner och avgränsningar.................................... 125 6.3.1 Närstående .................................................................. 126 6.3.2 Företag i intressegemenskap med bolaget ................ 127 6.4 Reglerna förs in i inkomstskattelagen och kupongskattelagen ................................................................. 128 7 Innehåll SOU 2009:33 6.5 Skattereduktion för fysiska personer som har förvärvat vissa aktier...............................................................................130 6.6 Aktieförvärv som medför rätt till skattereduktion ..............133 6.6.1 Aktier som har tecknats vid bildande eller vid nyemission...................................................................133 6.6.2 Förvärv av aktier i lagerbolag .....................................134 6.6.3 Aktierna ska ha betalats i pengar................................136 6.6.4 Särskilt om överkursbetalning....................................137 6.7 Svenska aktiebolag och utländska bolag ...............................139 6.7.1 om etableringsfrihet och fria kapitalrörelser..............................................................139 6.7.2 Innebörden av begreppet utländskt bolag .................140 6.7.3 Utländska bolag som omfattas...................................141 6.7.4 Vissa vägledande avgöranden av .......142 6.7.5 Särskilt om investmentföretag och privatbostadsföretag ...................................................146 6.8 Krav på bolaget .......................................................................146 6.8.1 Bolaget ska bedriva rörelse .........................................147 6.8.2 Bolaget får inte vara marknadsnoterat .......................149 6.8.3 Särskilt om konkurs och tvångslikvidation ...............151 6.9 Storleken på aktiekapitalet.....................................................152 6.10 Bolaget kan vara ägt av eller äga andra företag .....................153 6.11 Villkor .....................................................................................154 6.11.1 Minskning av aktiekapital eller reservfond................154 6.11.2 Värdeöverföringar eller penninglån i strid mot aktiebolagslagen ..........................................................158 6.11.3.Ersättning för aktierna från företag i intressegemenskap med bolaget.................................162 6.11.4 Utskiftning vid frivillig likvidation ............................163 6.12 Vinstutdelning ........................................................................165 6.13 Underlag för skattereduktion................................................166 6.13.1 Beloppsgränser ............................................................166 6.13.2 Exempel på tillämpningen av bestämmelserna ..........167 6.13.3 Reducering av underlaget i vissa fall ..........................169 8 SOU 2009:33 Innehåll 6.13.4 Minskning av underlaget avseende tidigare beslutad skattereduktion............................................ 169 6.13.5 mottagen vinstutdelning.............................. 171 6.14 Skattereduktionens storlek.................................................... 172 6.15 Förfarandefrågor .................................................................... 173 6.15.1 Begäran om skattereduktion ska göras vid taxeringen för betalningsåret eller för det närmast efterföljande året .......................................... 173 6.15.2 Ändrad beräkning av skatteavdrag (jämkning)......... 176 6.15.3 Fakturamodellen......................................................... 177 6.15.4 Rullande skattereduktion ........................................... 179 6.16 Utökad uppgiftsskyldighet och eftertaxering ...................... 181 6.17 ............................................................. 183 6.18 Ikraftträdande- och övergångsbestämmelser ....................... 184 6.19 Nedsättning av kupongskatt ................................................. 185 6.19.1 Allmänna bestämmelser om kupongskatt................. 186 6.19.2 Överväganden ............................................................. 192 6.19.3 Förslag ......................................................................... 196 6.19.4 Utformningen av bestämmelserna............................. 197 7 Utdelningsavdrag ..................................................... 203 7.1 Inledning................................................................................. 203 7.2 Förslag .................................................................................... 204 7.3 Förutsättningar för rätt till avdrag........................................ 207 7.3.1 Bolaget ska bedriva rörelse......................................... 207 7.3.2 Bolaget får inte vara ett investmentföretag eller privatbostadsföretag ................................................... 207 7.3.3 Minskning av aktiekapital eller reservfond ............... 208 7.3.4 Avdraget ska avse vinstutdelning i pengar ................ 209 7.3.5 Aktien får inte vara marknadsnoterad....................... 213 7.3.6 Vinstutdelningen ska lämnas till en fysisk person.... 215 7.4 Beräkningen av utdelningsavdraget ...................................... 217 7.4.1 Något om tillämpningen av Annell-avdraget............ 218 7.4.2 Något om tillämpningen av 70-procentsavdraget .... 219 9 Innehåll SOU 2009:33 7.4.3 Vår bedömning............................................................220 7.4.4 Kvotberäkningen.........................................................222 7.4.5 Särskilt om täljaren vid kvotberäkningen ..................226 7.5 Avdragets storlek ...................................................................230 7.6 Exempel på tillämpningen av bestämmelserna .....................231 7.7 Avdrag medges för det beskattningsår som utdelningen avser.........................................................................................238 7.8 Underskott .............................................................................239 7.9 Bevisning.................................................................................240 7.10 ..............................................................241 7.11 Risk för överflyttning utomlands av svenskt beskattningsunderlag .............................................................242 7.12 Ikraftträdande- och övergångsbestämmelser........................243 8 Riskkapitalkonton .....................................................245 8.1 Inledning.................................................................................245 8.2 Bakgrund.................................................................................245 8.3 Överväganden om etableringskonton...................................246 8.4 Särskilda sparkonton ..............................................................248 8.5 Riskkapitalkonton – ett utkast på en möjlig modell ............249 8.5.1 Skattereduktion för fysiska personer som gör insättning på ett riskkapitalkonto ..............................250 8.5.2 Underlaget och nivån för skattereduktionen ............254 8.5.3 Rättelse när villkoren inte uppfyllts...........................255 8.5.4 Förhållandet mellan skattereduktionen för riskkapitalkonto och skattereduktionen för förvärv av aktier...........................................................256 10 SOU 2009:33 Innehåll III Konsekvenser 9 Konsekvenser........................................................... 263 9.1 Inledning................................................................................. 263 9.1.1 Allmänt om beräkningsunderlag och antaganden .... 264 9.2 Konsekvenser av skattereduktionen för förvärv av aktier ....................................................................................... 266 9.2.1 Offentligfinansiella effekter....................................... 266 9.2.2 Effekter för företagen och enskilda........................... 269 9.2.3 Effekter för , och de allmänna förvaltningsdomstolarna............................. 270 9.3 Konsekvenser av utdelningsavdraget .................................... 272 9.3.1 Offentligfinansiella effekter....................................... 272 9.3.2 Effekter för företagen och enskilda........................... 277 9.3.3 Effekter för , och de allmänna förvaltningsdomstolarna............................. 278 IV Författningskommentar 10 Författningskommentarer till förslaget om skattereduktion för förvärv av aktier............................ 283 10.1 Förslaget till lag om ändring i inkomstskattelagen (1999:1229)............................................................................. 283 10.2 Förslaget till lag om ändring i skattebetalningslagen (1997:483) .............................................................................. 292 10.3 Förslaget till lag om ändring i taxeringslagen (1990:324) .. 293 10.4 Förslaget till lag om ändring i lagen (2001:1227) om självdeklarationer och kontrolluppgifter ............ 294 10.5 Förslaget till lag om ändring i kupongskattelagen (1970:624) .............................................................................. 296 11 Innehåll SOU 2009:33 12 11 Författningskommentarer till förslaget om utdelningsavdrag ......................................................304 11.1 Förslaget till lag om ändring i inkomstskattelagen (1999:1229).............................................................................304 V Särskilda yttranden och bilagor Särskilda yttranden ..........................................................311 Bilagor Bilaga 1 Kommittédirektiv ..........................................................321 Bilaga 2 Statistik om företagande m.m.......................................329 Bilaga 3 Statistik från om nyemissioner...............335 Bilaga 4 Statistik från om lagerbolag....................339 Bilaga 5 Riskkapitalavdraget........................................................343 Bilaga 6 Anell-avdraget................................................................365 Bilaga 7 70-procentsavdraget. .....................................................377 Bilaga 8 Det danska etableringskontosystemet. ........................383 Bilaga 9 Det brittiska systemet för skattelättnader vid investeringar i onoterade företag (EIS)........................409 Bilaga 10 Utkast på författningsförslag om riskkapitalkonton...........................................................421 Förkortningar ABL Aktiebolagslagen (2005:551) . Betänkande BevU BFL Bokföringslagen (1999:1078) BFNAR Bokföringsnämndens allmänna råd CU Dir. Direktiv Dnr Diarienummer Ds Departementsserie EES Europeiska ekonomiska samarbetsområdet EG Europeiska gemenskaperna EU Europeiska unionen FiU IGOL Lagen (1994:1854) om inkomstbeskattningen vid gränsöverskridande omstruktureringar inom EG IL Inkomstskattelagen (1999:1229) ITPS KL Kommunalskattelagen (1928:370) LSK Lagen (2001:1227) om självdeklarationer och kontrolluppgifter LU 13 Förkortningar SOU 2009:33 NJA Nytt juridiskt arkiv Not. Notis Verket för näringslivsutveckling för ekonomiskt samarbete och utveckling Prop. Proposition PRV Ref. från Europeiska gemenskapernas domstol och förstainstansrätt RFR Rapport från Rskr. skrivelse RSV RÅ (1997:483) SCB SIL Lagen (1947:576) om statlig inkomstskatt SkU SOU SVCA TL Taxeringslagen (1990:324) ÅRL Årsredovisningslagen (1995:1554) 14 Sammanfattning Bakgrund Utredningens uppdrag har varit att utreda behovet av och förutsättningarna för att införa särskilda skatteincitament för att stimulera fysiska personers investeringar i mindre företag samt att lämna förslag till utformning av sådana incitament. Utredningen har funnit att det finns stöd för att rätt utformade kan sådana incitament ha betydelse för kapitalförsörjningen i mindre företag. Emellertid är det många faktorer vid sidan om skattereglerna som är av betydelse vid investeringar i mindre företag. De lagändringar som skett , bl.a. slopandet av förmögenhetsskatten och skattelättnader för ägare av fåmansföretag, bör rimligen ha inneburit en förbättring av kapitalförsörjningen och därmed ett minskat behov av incitament av nämnt slag. Å andra sidan är det först efter att ett skatteincitament införts och utvärderats som man kan ha ett empiriskt stöd för om ett behov verkligen förelegat. På samma sätt är det först i efterhand man kan utvärdera om ett särskilt incitament fått avsedd effekt. Mot den bakgrunden är utredningens utgångspunkt att analysera vilka av de i direktiven aktualiserade skatteåtgärderna som på lämpligast sätt skulle kunna leda till ökad kapitaltillförsel till mindre företag. Avgränsningar Som ovan framgår har uppdraget bestått i att utreda förutsättningarna för särskilda skatteincitament för att stimulera investeringar i mindre företag. Av sammanhanget framgår att med investeringar i mindre företag avses finansiella investeringar genom tillskott av kapital vid bildandet av företaget och genom nyemis15 Sammanfattning SOU 2009:33 sion. Med mindre företag avses enligt direktiven onoterade företag, inklusive handelsbolag som enbart ägs av fysiska personer. Av direktiven framgår vidare att de särskilda skatteåtgärder som utredningen främst ska inrikta sig på är 1. s.k. etableringskonto, dvs. regler som innebär att fysiska personer vid beskattningen får göra avdrag för insättningar på ett konto, där behållningen ska användas för att starta ett företag, 2. riskkapitalavdrag, varmed avses att fysiska personer vid den löpande inkomstbeskattningen får dra av kostnaden för köp av onoterade aktier, 3. uppskov med kapitalvinstbeskattning vid avyttring av andelar i onoterade bolag vid återinvestering i andra onoterade bolag, och 4. Annell-avdrag, dvs. möjlighet för aktiebolag att i viss utsträckning få göra avdrag för lämnad utdelning på nyemitterade aktier. Någon definition av begreppet företag anges inte i direktiven. Det finns inte heller någon allmän definition av begreppet inom vare sig skatterätten eller annan lagstiftning. Utredningen har därför haft att ta ställning till vilka verksamhetsformer förslagen om skatteincitament bör omfatta. Beskattningen av handelsbolag och dess delägare innehåller komplicerade frågeställningar, vilket bl.a. innebär att frågan om det finns behov av och förutsättningar för att införa skattelättnader för fysiska personers investeringar i handelsbolag måste övervägas noggrant. Dessutom är det enligt utredningens bedömning ofrånkomligt att bestämmelser om skattelättnader för investeringar i handelsbolag måste bli relativt komplicerade. När det framför allt gäller enskild näringsverksamhet finns den s.k. kvittningsregeln i 62 kap. inkomstskattelagen (1999:1229) som i viss utsträckning underlättar starten av en näringsverksamhet. Mot bakgrund av det sagda och med beaktande av den korta tid som arbetet bedrivits under har utredningen valt att inte lägga fram förslag på skatteincitament som omfattar verksamheter som drivs som handelsbolag eller enskild näringsverksamhet. Inte heller ekonomiska föreningar har behandlats. De verksamhetsformer som omfattas av utredningens förslag vad gäller lättnader på ägarnivån är därför svenska aktiebolag och till följd av de krav EG-rätten ställer utländska bolag under vissa förutsättningar. Utredningen har också övervägt vilka investeringsformer som bör omfattas av förslagen. Mot bakgrund av att reglerna ska vara 16 SOU 2009:33 Sammanfattning enkla, lätta att tillämpa och kontrollera samt effektiva på så sätt att skattelättnader bara ges vid en faktisk tillförsel av nytt eget kapital till bolaget har utredningen stannat vid att förslagen bara bör omfatta investeringar i form av aktier i aktiebolag. Även förvärv av andelar i utländska bolag bör i tillämpliga fall omfattas. Vi har inte gjort någon avgränsning med hänsyn till bolagets storlek, bl.a. på grund av att en sådan ofrånkomligen skulle medföra s.k. tröskeleffekter. Vi har funnit det rimligt att vid definitionen av uttrycket onoterade företag, som används i direktiven, anknyta till det skatterättsliga begreppet marknadsnotering. Med mindre, eller onoterade, företag avser vi således bolag som inte är att betrakta som marknadsnoterade enligt inkomstskattelagen. Vidare har vi har funnit att investmentföretag och privatbostadsföretag inte bör omfattas av förslagen, eftersom det för dessa redan finns lättnader i den skattemässiga behandlingen. Förslag Utredningen har stannat vid att föreslå införande av skatteincitament i två olika avseenden. Det ena incitamentet består av en lättnad på ägarnivå och är utformad med viss förebild i den tidigare lagen (1995:1623) om skattereduktion för riskkapitalinvesteringar. Denna åtgärd syftar företrädesvis till att underlätta försörjningen av riskkapital i en start- eller expansionsfas genom att kostnaden för att förvärva aktier minskar.