prop · GX0344 · 2009-10-21 00:00:00 — Regeringens proposition 2009/10:44 Regeringen överlämnar denna proposition till . Premiepensionssystemet behöver i större utsträckning anpassas till pensionsspararnas kunskaper och engagemang för förvaltningen av I syfte att bättre anpassa placeringen för sparare som inte aktivt väljer fonder, föreslås i propositionen att Premiesparfonden läggs ned och ersätts med ett förvalsalternativ med generations- De pensionssparare som inte aktivt väljer fond får på så sätt en placering där risknivån är relaterad till dels spararens placerings- horisont, dels risken i den samlade allmänna ålderspensionen. premiepensionsspararens engagemang kan variera , ska det vara möjligt att även aktivt välja förvalsalternativet. För att underlätta för sparare som väljer det statliga alternativet att vara aktiva ska det därutöver ges möjlighet att själv välja riskprofil för de sparare som har andra riskpreferenser än de som erbjuds i förvals- Denna valmöjlighet ska finnas för aktiva sparare som inte vill sätta ihop en premiepensionsportfölj med fonder på fondtorget. Dessa alternativ ska utgöras av färdiga portföljsammansättningar för olika risknivåer som sätts samman av Sjunde AP-fonden. nyttja den modell som används för att skapa förvalsalternativet uppnås De kostnader som uppstår i samband med byte av fond slås ut på I propositionen föreslås att Pensions- myndigheten får ta ut avgifter för fondbyte. Införandet av efterlevandeskyddet före pensionstid inom premie- pensionssystemet har skjutits vid ett flertal tillfällen. propositonen görs bedömningen att det inte är möjligt att erbjuda ett efterlevandeskydd före pensionstid som är självfinansierat, bedrivs enligt försäkringsmässiga principer och är förenligt med socialförsäk- ringssystemets grunder. Det föreslås därför att bestämmelserna om ett efterlevandeskydd före pensionstid inom premiepensionssystemet tas bort. Lagändringarna föreslås träda i kraft när det gäller borttagandet av bestämmelserna om efterlevandeskyddet före pensionstid och för övriga bestämmelser. Förslag till riksdagsbeslut ................................................................ Förslag till lag om ändring i lagen (1998:674) om 2.2Förslag till lag om ändring i lagen (1998:675) om införande av lagen (1998:674) om inkomstgrundad 2.3Förslag till lag om ändring i lagen (2000:192) om allmänna pensionsfonder (AP-fonder)............................. Ärendet och dess beredning ........................................................... Premiepensionen en del i det reformerade Det reformerade allmänna ålderspensionssystemet......... Pensionssparare med aktivt vald portfölj......................... Risk i premiepensionsportföljen...................................... Statliga alternativ i premiepensionssystemet ................................. Risknivåer i förvalsalternativet........................................ Statliga placeringsalternativ med olika riskprofil............ Fondbytesavgift och utbudsbegränsande verktyg .......................... Verktyg för att påverka fondutbudet ............................... Efterlevandeskydd före pensionstid ............................................... Konsekvenser av förslagen ............................................................ 9.1En högre premiepension och ett system som följer nuvarande principer ............................................... 10.1Förslaget till lag om ändringar i lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension .................................. 10.2Förslaget till lag om ändringar i lagen (1998:675) om införande av lagen (1998:674) inkomstgrundad 10.3Förslaget till lag om ändringar i lagen (2000:12) om allmänna pensionsfonder (AP-fonder)............................. Bilaga 1 Sammanfattning av premiepensionsutredningens Bilaga 4 Utkast Lagrådsremiss lagförslag......................................... Bilaga 5 Sammanfattning av förslagen i promemorian om Utdrag ur protokoll vid regeringssammanträde Regeringen föreslår att antar regeringens förslag till 1.lag om ändring i lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålders- pension, 2.lag om ändring i lagen (1998:675) om införande av lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension, 3.lag om ändring i lagen (2000:192) om allmänna pensionsfonder (AP-fonder). 2.1Förslag till lag om ändring i lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension Härigenom föreskrivs i fråga om lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension1 dels att 10 kap. 16 §§ ska upphöra att gälla, dels att rubriken närmast före 10 kap. 1 § ska utgå, dels att 8 kap. 2 och 4 §§ samt 10 kap. 10 och 11 §§ ska ha följande lydelse, dels att det i lagen ska införas en ny paragraf, 11 kap. 3 §, av följande lydelse. Lydelse enligt prop. När pensionsrätt för premiepension för en pensionssparare har fastställts, ska föra över medel som motsvarar pensionsrätten samt avkastningen enligt 1 § andra stycket till förvaltning fondföretag som avses i 3 §, eller fondföretag som avses i 3 §, eller 2. fonder som förvaltas mievalsfonden som förvaltas av Sjunde AP-fonden enligt lagen Sjunde AP-fonden enligt lagen (2000:192) om allmänna pen- (2000:192) om allmänna sionsfonder (AP-fonder). sionsfonder (AP-fonder). Om pensionsspararen har tagit ut premiepension i form av livränta enligt 9 kap. 2 §, ska medlen i stället föras över till Pensionsmyndig- hetens livränteverksamhet. Pensionsspararen har rätt att bestämma var de medel som för spararens räkning ska föras över enligt 2 § första stycket ska placeras. får dock bestämma ett högsta antal fonder som får antecknas på ett premiepensionskonto. Pensionsspararen har rätt att bestämma var de medel som för spararens räkning ska föras över enligt 2 § första stycket ska placeras. Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer meddelar föreskrifter om ett högsta antal fonder som 1 Senaste lydelse av 10 kap. 2 § 2005:450. När pensionsrätt för premie- pension första gången har fast- ställts för pensionsspararen, ska spararen upplysas om rätten att välja placering. Om spararen inte anmäler något annat val inom den tid som bestämmer, ska medlen föras över till Premiesparfonden. får antecknas på ett premiepensionskonto. Om pensionsspararen bestäm- mer att hans eller hennes medel ska föras över till en eller flera fonder som förvaltas av Sjunde AP-fonden, ska överförda medel 5 kap. 1 § andra stycket (2000:192) om allmänna pen- sionsfonder (AP-fonder). När pensionsrätt för premie- pension första gången har fast- ställts för pensionsspararen, ska spararen upplysas om rätten att välja placering. Om spararen inte anmäler något annat val inom den tid som beslutar, ska medlen föras över till en eller flera fonder som förvaltas av Sjunde AP-fonden enligt lagen om allmänna pensionsfonder (AP- När pensionsrätt för premie- 5 kap. 1 § tredje stycket den lagen. När pensionsrätt för premie- över medlen till en eller flera över medlen till en eller flera fonder med en fördelning som fonder med en fördelning som svarar mot vad spararen senast svarar mot vad spararen senast bestämt om placeringen i fond av bestämt om placeringen i fond av medlen på premiepensionskontot. Om spararen inte har bestämt en Om spararen inte har bestämt en sådan placering, ska medlen föras sådan placering, ska medlen föras över till Premiesparfonden. över till en eller flera fonder som förvaltas av Sjunde AP-fonden pensionsfonder (AP-fonder). förda medel ska fördelas mellan 5 kap. 1 § stycket den lagen. Pensionsspararen ska upplysas om de åtgärder som Pensions- myndigheten enligt tredje stycket ska vidta när pensionsrätt för premiepension har fastställts. Spararen ska också upplysas om rätten att placera om fondmedlen enligt 5 §. För den som har fått rätt till För den som har fått rätt till enligt 7 § gäller sedan pensions- enligt 7 § gäller sedan pensions- spararen avlidit de bestämmelser i spararen avlidit de bestämmelser i för 9 kap. 1 § första meningen om för 9 kap. 1 § första meningen om tidigaste tidpunkt för uttag av tidigaste tidpunkt för uttag av 11 §§ om efterlevandeskydd. 11 §§ om efterlevandeskydd. Om någon inom den krets som avses i 1 § första stycket 3 har begått ett brott som avses i 14 kap. (2005:104) mot pensionsspararen eller mot någon annan inom samma krets eller har medverkat till ett sådant brott på det sätt som avses i 14 kap. 15 § försäkrings- avtalslagen skall det som där föreskrivs om förlust av rätt till försäkringsersättning gälla rätt till enligt 1 §. Detsamma gäller om den som Om den som skulle ha haft rätt skulle ha haft rätt till premie- till premiepension till efterlevande pension till efterlevande enligt 7 § enligt 7 § har begått ett brott som har begått ett brott som avses i avses i 14 kap. 15 § försäkrings- pensionsspararen eller har med- har medverkat till ett sådant brott verkat till ett sådant brott på det på det sätt som sägs där. sätt som anges där, ska den para- grafen gälla i fråga om hans eller enligt 7 §. får ta ut avgifter från pensionssparare som 2 Senaste lydelse 2005:119. Ändringen innebär bl.a. att första stycket upphävs. Avgifterna disponeras av myndigheten. Regeringen eller den myndighet regeringen bestämmer får med- dela föreskrifter om uttaget av avgifter. 1.Denna lag träder i kraft i fråga om 10 kap. 16, 10 och 11 §§ och i övrigt . 2.Medel som finns i Premiesparfonden ska föras över till fonder som förvaltas av Sjunde AP-fonden enligt 8 kap. 2 § första stycket 2, med en fördelning mellan fonderna efter pensions- spararens ålder. 2.2Förslag till lag om ändring i lagen (1998:675) om införande av lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension Härigenom föreskrivs att 25 § lagen (1998:675) om införande av lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension1 ska upphöra att gälla vid utgången av 2009. 1 Senaste lydelse av 25 § 2007:1352. 2.3Förslag till lag om ändring i lagen (2000:192) om allmänna pensionsfonder (AP-fonder) Härigenom föreskrivs att 1 kap. 2 § och 5 kap. 17 §§ lagen (2000:192) om allmänna pensionsfonder (AP-fonder) ska ha följande lydelse. FörstaFjärde AP-fonderna förvaltar de medel som enligt 6 § lagen (2000:981) om fördelning av socialavgifter, 8 § lagen (1998:676) om statlig ålders- pensionsavgift och 6 § lagen (1994:1744) om allmän pensions- avgift skall föras till FörstaFjärde AP-fonderna. Sjunde AP-fonden förvaltar de medel som enligt 8 kap. 2 § första stycket 2 lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension skall föras till Premiesparfonden eller Premievalsfonden. Lydelse enligt prop. FörstaFjärde AP-fonderna förvaltar de medel som enligt 6 § lagen (2000:981) om fördelning av socialavgifter, 8 § lagen (1998:676) om statlig ålders- pensionsavgift och 6 § lagen (1994:1744) om allmän pensions- avgift ska föras till FörstaFjärde AP-fonderna. Sjunde AP-fonden förvaltar de medel som enligt 8 kap. 2 § första stycket 2 lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension ska föras till fonder som förvaltas av Sjunde AP-fonden. Premiesparfonden och Premie- valsfonden för de ändamål som framgår av bestämmelserna om premiepension i lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension. Förvaltningen ska ske uteslutande i pensionsspararnas intresse. Sjunde AP-fonden förvaltar fonder för de ändamål som framgår av bestämmelserna om premiepension i lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension. Förvaltningen ska ske uteslutande i pensionsspararnas intresse. När medel förs över med stöd av 8 kap. 4 § andra stycket lagen om inkomstgrundad ålderspension, 1 Senaste lydelse 2000:998. bestämma att medlen ska 1.placeras i en eller flera angivna fonder, 2.fördelas mellan fonderna efter pensionsspararens ålder, eller 3.fördelas mellan fonderna efter den risknivå som pensionsspa- raren anger. När medel förs över med stöd av 8 kap. 4 § tredje eller fjärde stycket lagen om inkomstgrundad ålderspension, ska medlen fördelas mellan fonderna efter pensionsspararens ålder. Sjunde AP-fonden får ur Sjunde AP-fonden får ur var och vardera av Premiesparfonden och en av fonderna ta ut medel för de Premievalsfonden ta ut medel för de förvaltningskostnader som upp- kommit för respektive fond. kommit för respektive fond. kostnaderna avser både Premie- fonderna, ska de fördelas mellan sparfonden och Premievalsfonden, fonderna på ett skäligt sätt. ska de fördelas mellan fonderna på ett skäligt sätt. Sjunde AP-fonden ska ta emot Sjunde AP-fonden ska ta emot medel till och betala ut medel från medel till och betala ut medel från Sjunde AP-fonden ska ingå samarbetsavtal enligt 8 kap. 3 § första stycket 2 lagen (1998:674) om inkomstgrundad ålderspension med samt göra de åtaganden som anges i samma stycke fonder som förvaltas av Sjunde valsfonden får inte medge att AP-fonden får inte tillåta att medel medel delas ut till någon annan än delas ut till någon annan än fonden får inte heller genom fonden får inte heller genom fonderna utöva sådan fond- valsfonden utöva sådan fondverk- verksamhet som avser förvaltning samhet som avser förvaltning av specialfonder enligt 6 kap. lagen lagen (2004:46) om investerings- (2004:46) om investeringsfonder. Sjunde AP-fonden får inte till Sjunde AP-fonden får inte till fonderna förvärva så många aktier i ett svenskt eller utländskt aktier i ett svenskt eller utländskt aktiebolag att röstetalet för dem aktiebolag att röstetalet för dem övriga aktier i samma bolag övriga aktier i samma bolag röstetalet för samtliga aktier i röstetalet för samtliga aktier i Sjunde AP-fonden får rösta för Sjunde AP-fonden får rösta för sådana aktier i ett svenskt sådana aktier i ett svenskt aktiebolag som den förvärvat till aktiebolag som den förvärvat till fonderna endast när kravet på valsfonden endast när kravet på behovet av att trygga placer- säkerhet inte kan tillgodoses på tillgodoses på annat sätt. Lydelse enligt prop. De fonder som förvaltas av valsfonden ska vara indelade i Sjunde AP-fonden ska vara Alla fondandelar i en fond ska vara lika stora. fondandelar i en fond ska vara lika Värdet av en fondandel i Premi- Värdet av en fondandel i en fond är fondens värde delat med antalet fonden är fondens värde delat med ska värderas med ledning av heten om värdet. När medel tillförs Premie- När medel tillförs någon av fonderna, ska Sjunde AP-fonden den, ska Sjunde AP-fonden utfärda 2Senaste lydelse 2004:68. 3Senaste lydelse 2004:68. fondandelar till Pensionsmyndig- heten. När medel betalas ur en av fonderna, ska det ske genom inlösen av fondandelar. När medel betalas ur Prop. 2009/10:44 någon av fonderna, ska det ske genom inlösen av fondandelar. lag för FörstaFjärde AP-fonderna lag för FörstaFjärde AP-fonderna skall gälla också i fråga om Sjunde ska gälla också i fråga om Sjunde 3 kap. om fondernas ledning utom 3 § första stycket, 1 § andra stycket om med den avvikelsen att det för med den avvikelsen att det för inte krävs att den totala risknivån krävs att den totala risknivån ska skall vara låg, 4 kap. 2 § om verksamhetsplan utom vad gäller riktlinjer för utövande av rösträtt i enskilda företag, och 4 kap. 18 § första stycket om förvaltningsuppdrag. Lydelse enligt prop. Följande bestämmelser i lagen (2004:46) om investeringsfonder ska gälla för förvaltningen av Premiesparfonden och Premie- valsfonden: Följande bestämmelser i lagen (2004:46) om investeringsfonder ska gälla för förvaltningen av fonderna: 2 kap. 18 § om förbud för vissa personer med insynsställning att handla med en investeringsfond, 2 kap. 21 § första stycket om skadestånd, 4 kap. 2 § om företrädare för andelsägarna i en investeringsfond m.m., 4 kap. 8 och 9 §§ om upprättande och godkännande av fond- bestämmelser, 4 kap. 13 § första stycket om inlösen av fondandelar, 4 kap. 1523 §§ om information om en investeringsfond, 5 kap. 1, 319 och 2125 §§ om placering av medel i en värde- pappersfond m.m., samt 10 kap. 8 § om skyldighet för revisor att anmäla vissa förhållanden till . Vid tillämpningen av de bestämmelser som anges i första stycket ska Premiesparfonden och Premievalsfonden anses som värdepappersfonder och Pensions- myndigheten som fondandels- ägare. Det som sägs om fondbolag bestämmelser som anges i första stycket ska fonderna anses som Det som föreskrivs om ska avse Sjunde AP-fonden. Regeringen eller den myndighet som regeringen bestämmer får, utom såvitt avser 2 kap. 18 § om förbud för vissa personer med insynsställning att handla med en investeringsfond och 2 kap. 21 § första stycket om skadestånd, meddela föreskrifter om avvikelser från de bestämmelser som anges i första stycket och i ett enskilt fall besluta om undantag från dessa bestämmelser. 1.Denna lag träder i kraft . 2.Premiesparfonden och Premievalsfonden ska avvecklas . 3 Ärendet och dess beredning Förvalsalternativ, kostnadseffektiva placeringsalternativ, fondbytesavgifter samt utbudsbegränsande verktyg fattade beslut om det reformerade ålderspensions- systemet (prop. 1997/98:151 och 152, bet. 1997/98:SfU13 och 14, rskr. 1997/98:315 och 320). Avsättningar till premiepensionen påbörjades men det var först som pensionsspararna fick möjlighet att själva placera sina premiepensionsmedel. utvärderade premiepensionssystemets funktion (RiR 2004:16 Premiepensionens första år). Utvärderingen utmynnade i en rekommendation till regeringen att se över eller närmare analysera vissa förhållanden inom premiepensionssystemet. tillkallade regeringen en särskild utredare med uppdrag att utvärdera premiepensionssystemets funktion (dir. 2004:77). Utredningen antog namnet . lade fram sitt betänkande Svårnavigerat? Premiepensionssparande på rätt kurs (SOU 2005:87) . Betänkandet har remissbehandlats. En sammanfattning av utredningens förslag finns i bilaga 1 och det remitterade lagförslaget finns i bilaga 2. En förteckning över remiss- instanser finns i bilaga 3. Remissyttrandena finns tillgängliga i Finans- departementet (dnr Fi 2005/5690). I lagrådsremissen behandlas de av förslag som berör utformningen och valbarheten av det statliga fondutbudet samt förslaget angående nya verktyg för att påverka fondutbudet inom premie- pensionssystemet. Remissinstansernas synpunkter på betänkande aktualiserade frågor om bl.a. kostnadseffektiva placerings- alternativ och fondbytesavgift, vilka motiverade ytterligare belysning. Utredningen har därför kompletterats genom uppdrag till Premie- pensionsmyndigheten (PPM) och Statskontoret. inkom PPM till regeringen med rapporten till ändringar i Premiepensions- systemet. redovisade Statskontoret rapporten och åtagande inom premiepensionssystemet (2007:5). Rapporterna finns tillgängliga i (dnr Fi2005/5690). höll kommun- och finansmarknadsministern en hearing med särskilt inbjudna. Förslagen från , PPM samt Statskontoret presenterades och diskuterades. En promemoria i form av ett utkast till den lagrådsremiss som ligger till grund för denna proposition har remitterats för att inhämta synpunkter på förslagen om kostnadseffektiva placeringsalternativ och fondbytes- avgift. Det remitterade lagförslaget finns i bilaga 4. Promemorian behandlades vid ett remissmöte till vilket samtliga remissinstanser som fått betänkande (se bilaga 3) på remiss var inbjudna. Remissinstanserna gavs även tillfälle att inkomma med skriftliga remissynpunkter på de nämnda förslagen i Promemorian, minnesanteckningar från remissmötet och Prop. 2009/10:44 de skriftliga yttrandena på förslagen i promemorian finns tillgängliga i lagstiftningsärendet Fi2005/5690. lämnade också förslag angående Sjunde AP- fondens inflytandebegränsningar och förslag som berör PPM:s livränte- verksamhet. Dessa förslag tas inte upp i propositionen utan de kommer att behandlas i särskild ordning. Utredningens förslag om förbättrat beslutsstöd för pensionsspararna kräver ingen lagstiftning och behandlas därför inte i propositionen. Utredningen tog även upp frågan om ansvaret för den framtida pensionsadministrationen. Beslut har redan fattats i frågan och en särskild utredare och blivande myndighetschef är tillsatt för att leda arbetet med att organisera den myndighet som ska administrera den samlade allmänna ålderspensionen (se även prop. 2008/09:202). Införandet av ett efterlevandeskydd före pensionstid har senarelagts . beslutades att de aktuella bestämmel- serna inte ska börja tillämpas (bet. 2007/08:SfU1, rskr. 2007/08:68). PPM har på regeringens uppdrag gjort en fördjupad analys av bestämmelserna om efterlevandeskyddet före pensionstid (Fi2001/4111). Efter samråd med Genomförandegruppen utarbetade Finansdeparte- mentet en promemoria, som färdigställdes . Promemorian (Fi2001/4111) innehöll förslag till ändringar av efterlevandeskyddet i syfte att skapa ett mer ekonomiskt hållbart skydd än det i lagen angivna skyddet. En sammanfattning av förslagen i promemorian finns i bilaga 5, och det remitterade lagförslaget finns i bilaga 6. En förteckning över remissinstanserna finns i bilaga 7. Samråd om förslagen i denna proposition har skett med Pensions- gruppen. Den består av representanter för de fem partierna i riksdag som står bakom reformeringen av pensionssystemet (Social- demokraterna, , , och Krist- demokraterna). Pensionsgruppen är en efterföljare till tidigare Genom- förandegruppen, som arbetade . Regeringen beslutade att inhämta Lagrådets yttrande över de lagförslag som finns i bilaga 8. Lagrådets yttrande finns i bilaga 9. Lagrådet lämnade förslagen utan erinran. Vissa redaktionella ändringar har gjorts i förhållande till lagrådsremissen Premiepensionssystemet utgör en del av det allmänna ålderspensions- systemet. För ålderspensionssystemet som helhet är trygghet, förutsäg- barhet och långsiktighet grundläggande egenskaper. Förändringar i pensionssystemet ska därför inte genomföras annat än om det finns starka skäl för det. Utgångspunkten för ändringar i premiepensions- systemet är att pensionsspararnas behov ska vara styrande för såväl utformningen av premiepensionssystemet som Premiepensions- myndighetens (PPM:s) löpande verksamhet. PPM har vidareutvecklat premiepensionssystemet sedan det trädde i kraft. I stort fungerar det rådande systemet bra och på det sätt som det var tänkt, som systemet är rimligt kostnadseffektivt. Som en del av ett statligt obligatoriskt pensionssystem bör premie- pensionssystemet vara utformat så att det passar individer med olika kunskap och engagemang. Inom ramen för premiepensionssystemet ska det finnas möjlighet för pensionsspararen att välja bland konkurrerande privata förvaltare som det ska finnas kostnadseffektiva statliga alternativ för de som önskar det. Att sätta ihop en portfölj som genererar en bra premiepension genom att välja bland de fonder som erbjuds på ställer stora krav på spararen. Det är en komplex process att sätta samman och därefter sköta en portfölj avsedd för pensionssparande. Pensionsspararen ska bestämma vilken risknivå som är acceptabel för honom eller henne och kunna uttrycka denna i en fördelning mellan framför allt aktie- och räntebärande investeringar. Därefter ska spararen välja ut förvaltare och regelbundet följa upp dessa samt byta ut dem som underpresterar. Utbudet av fonder i systemet har ökat kraftigt sedan starten och utgörs av närmare 800 fonder, spridda på ett 80-tal förvaltare. När fonderna utvecklas olika ska portföljen återbalanseras till den risknivå som valdes från början. Det finns också ett behov för de flesta pensionssparare att justera risknivån i portföljen så att den minskar ju närmare pensioneringen spararen kommer och även under utbetalningsfasen, dvs. när spararen är pensionär. Det finns fond- alternativ som ställer mindre krav på spararen (t.ex. sker rebalansering av risken i regel i blandfonder och i generationsfonder anpassas risknivån efter spararens ålder), men att hantera premiepensionen kräver ändå både kunskap och engagemang. Otillräcklig kunskap kan förutom onödigt höga förvaltningskostnader medföra otillräcklig riskspridning, vilket i sin tur kan leda till systematiskt dåliga utfall och en onödigt låg premiepension. Det finns undersökningar som visar att endast en mindre andel av pensionsspararna upplever sig ha tillräckliga kunskaper för att själva ta hand om sitt premiepensionssparande.