prop · GU032 · 2006-11-07 00:00:00 — Av utdelningen om i AB X skall 2/3 eller tas upp i inkomstslaget kapital. Sparat utdelningsutrymme på andelarna i AB X blir (195 300 50 000 =) . Av utdelningen om i AB Y beskattas (100 000 83 700 =) i inkomstslaget tjänst och 2/3 av eller i inkomstslaget kapital. Det finns inget sparat utdelnings- utrymme som hör till aktierna i Y. Om det antas att andelarna i AB X eller AB Y säljs under beskattningsåret får fördelade sparade utdelningsutrymmen utnyttjas vid kapitalvinstberäkningen, se förslaget till 57 kap. 13 § första stycket fjärde meningen IL. I samband med den partiella fissionen erhåller A även kontanter från AB Y. Utdelning sker efter den partiella fissionen i båda företagen. Sparat utdelningsutrymme finns kvar efter den kontanta utdelningen. Exemplet ändras så att A utöver andelar i AB Y även erhåller kontanter om från AB Y vid den partiella fissionen. Efter den partiella fissionen sker utdelning med på A:s andelar i AB X och med på A:s andelar i AB Y. Vid den partiella fissionen, som är årets första utdelning i AB X, beräknas ett gränsbelopp som liksom i föregående exempel uppgår till . Av förslaget till 42 kap. 16 b § IL framgår att den kontanta ersättningen skall tas upp som utdelning, vilket innebär att 2/3 eller tas upp i Sparat utdelningsutrymme blir 229 000 (279 000 50 000). på andelarna i AB X och med på de mottagna andelarna i AB Y. Vad gäller den utdelning om som sker i AB X efter den partiella fissionen kommer denna att till 2/3 beskattas i inkomstslaget kapital. Sparat utdelningsutrymme uppgår härefter till (160 300 50 000). Av utdelningen om i AB Y beskattas (100 000 68 700 =) i inkomstslaget tjänst och 2/3 av eller i inkomstslaget kapital. Det finns inget sparat utdelningsutrymme som hör till aktierna i Y. I exemplet bortses från att fördelningen av det sparade utdelningsutrymmet möjligen skall ske efter annan kvotdel än i tidigare exempel beroende på hur värdet på andelarna i AB X förändrats vid den partiella fissionen. I samband med den partiella fissionen erhåller A även kontanter från AB Y. Utdelning har skett före den partiella fissionen i den partiella fissionen i AB Y. utdelningsutrymme finns kvar efter utdelningen i AB X. Exemplet ändras så att A utöver andelar i AB Y även erhåller kontanter om från AB Y vid den partiella fissionen. den partiella fissionen har utdelning skett med på A:s den partiella fissionen sker utdelning med på A:s andelar i AB Y. Gränsbelopp skall beräknas för andelarna i AB X och blir liksom i tidigare exempel . utdelningen om , som skett före den partiella fissionen, skall 2/3 eller tas upp i inkomstslaget kapital. (279 000 50 000). kontanta ersättningen om vid den partiella fissionen kommer att till 2/3 beskattas i inkomstslaget kapital. Härefter uppgår sparat utdelningsutrymme till (229 000 50 000). Detta utdelningsutrymme fördelas med på andelarna i AB X och med på de mottagna andelarna i AB Y. Av utdelningen om i AB Y beskattas (100 000 53 700 =) i inkomstslaget tjänst och 2/3 av i inkomstslaget kapital. Det finns inget sparat utdelningsutrymme som hör till andelarna i AB Y. I exemplet bortses från att fördelningen av sparat utdelningsutrymme möjligen skall ske efter annan kvotdel än i tidigare exempel beroende på hur värdet på andelarna i AB X förändrats vid den partiella fissionen. har efterlyst ett klarläggande om hur beräkningarna skall göras i de fall då kontant ersättning erhålls först efter tidpunkten för den partiella fissionen och kanske t.o.m. efter utgången av det aktuella beskattningsåret. Vid utdelning gäller den s.k. kontantprincipen i 41 kap. 8 § IL. Detta innebär att den kontanta ersättningen kan komma att beskattas efter beskattningsårets utgång. Den kommer då att beskattas på samma sätt som annan utdelning från det överlåtande företaget. Regeringen anser att det skulle leda för långt att införa särskilda regler för sådana fall. Kammarrätten i och Företagarna har pekat på att reglerna blir komplicerade. Regeringen kan instämma i att reglerna blir komplicerade, vilket är en följd av att de nuvarande reglerna för kvalificerade andelar, de s.k. 3:12-reglerna, skall anpassas till fusionsdirektivets bestämmelser om partiella fissioner. Regeringen har emellertid för avsikt att se över 3:12-reglerna. Förutom att reglerna i högre grad än bör stimulera till entreprenörskap och ökad tillväxt bör ambitionen vara att regelsystemet förenklas. I avvaktan på denna översyn är det oundvikligt att reglerna bitvis blir komplicerade. Förslagen finns i 57 kap. 11 a §, 12 a § andra stycket, 13 § andra och tredje styckena, 15 § andra stycket samt 20 a § IL. Regeringens förslag: Det införs en särskild regel för fördelning av uppskovsbelopp som fördelats på andelar enligt de regler som tidigare gällde för fysiska personer vid andelsbyten. Utredningen har inte behandlat frågan. Remissinstanserna: anser att det bör införas en regel som fördelar de uppskovsbelopp som tidigare gällde vid andelsbyten. Bakgrund: För fysiska personer finns regler om framskjuten beskattning vid andelsbyten i 48 a kap. och 57 kap. IL. Mottagna andelar skall enligt 48 a kap. 10 § IL anses förvärvade för en ersättning som motsvarar det omkostnadsbelopp som gällde för den avyttrade andelen. Om den avyttrade andelen är kvalificerad skall mottagna andelar enligt 57 kap. 7 § första stycket IL anses kvalificerade hos andelsägaren. Kvalifikationen kan inte brytas hos samme ägare och består normalt även efter överlåtelse genom arv etc. Även i övrigt gäller särskilda regler för dessa andelar. Enligt 57 kap. 24 § IL skall för dessa andelar den del av en kapitalvinst som skall tas upp i inkomstslaget tjänst inte överstiga ett tjänstebelopp som beräknats enligt 48 a kap. 8 a § IL. Av denna bestämmelse framgår att det vid ett andelsbyte skall göras en beräkning av de belopp som skulle ha tagits upp i inkomstslaget kapital (kapitalbeloppet) och i inkomstslaget tjänst (tjänstebeloppet) om bestämmelserna om framskjuten beskattning inte varit tillämpliga. Före fanns regler för uppskov vid andelsbyten som för fysiska personer innebar att en kapitalvinst räknades fram vid andelsbytet och att den skattskyldige måste begära uppskov i sin deklaration. fastställde uppskovsbeloppet vid taxeringen för det beskattningsår som andelsbytet skett. Uppskovs- beloppet fördelades på de mottagna andelarna och skulle tas upp som intäkt senast när den mottagna andelen avyttrades. Omkostnadsbeloppet för de mottagna andelarna uppgick enligt allmänna regler till ett belopp som motsvarade marknadsvärdet för de avyttrade andelarna. infördes med verkan regler om framskjuten beskattning vid andelsbyten för fall när en fysisk person avyttrade marknadsnoterade andelar och varken de avyttrade eller de mottagna andelarna var kvalificerade. Reglerna fick, om den skatt- skyldige begärde det, tillämpas redan vid taxering. Bestäm- melserna om framskjuten beskattning vid andelsbyten utvidgades genom lagstiftning till att även omfatta andelar som inte är marknadsnoterade samt byten av kvalificerade andelar och andelar som blir kvalificerade hos säljaren. De nya reglerna trädde i kraft men kan under vissa förutsättningar få tillämpas retroaktivt. Skälen för regeringens förslag: har anfört att det till fysiska personers andelar i överlåtande företag kan vara kopplat uppskov enligt de regler som tidigare gällde vid andelsbyten. Vid en partiell fission kommer dessa uppskovsbelopp inte att till någon del flyttas över till de mottagna andelarna. Vid en eller flera efterföljande partiella fissioner kan värdet på andelarna i det överlåtande företaget flyttas över på mottagna andelar utan att uppskovsbeloppen medföljer. därför en risk för att de gamla uppskoven aldrig kommer att beskattas i de fall de hör samman med andelar i bolag som tömts på sina tillgångar. bedömer att det finns en betydande risk för att denna möjlighet till skatteundandragande kan komma att utnyttjas i inte obetydlig omfattning och att det fortfarande finns stora uppskovsbelopp som inte är återförda. Verket anser att en regel bör införas som fördelar sådana uppskovsbelopp. Regeringen delar bedömning och anser att det är nödvändigt med en sådan regel för att motverka skatteundandragande. Denna regel bör införas i övergångsbestäm- melserna till de nya reglerna. En regel som fördelar gamla uppskovsbelopp föreslås i punkt 4 av övergångsbestämmelserna till ändringsförslagen i IL. 4.5.5Särskilda regler för mottagna andelar när andelar i överlåtande företag är kvalificerade Regeringens förslag: Mottagna andelar skall anses kvalificerade enligt särskilda bestämmelser när andelarna i det överlåtande företaget är kvalificerade, särskilt kvalificerade andelar. För sådana andelar skall utdelning respektive kapitalvinst inom vissa gränser, s.k. tjänstebelopp, tas upp i inkomstslaget tjänst enligt bestämmelserna i 57 kap. IL. Tjänstebeloppet för utdelning vid partiell fission skall motsvara det belopp som skulle ha tagits upp i inkomstslaget tjänst om utdelningen i form av mottagna andelar varit skattepliktig vid den partiella fissionen. Tjänstebeloppet för kapitalvinst vid partiell fission skall motsvara vad som skulle ha tagits upp i inkomstslaget tjänst vid en tänkt avyttring av mottagna andelar vid fissionstidpunkten. Utredningens förslag: Överensstämmer i stort med regeringens. Utredningen ansåg dock att den särskilda kvalificeringen skall upphöra om vissa förutsättningar uppfylls. Remissinstanserna: anser att reglerna helt bör anpassas till vad som gäller vid andelsbyten. Skälen för regeringens förslag För att underlätta omstruktureringar har det när vissa villkor varit uppfyllda varit möjligt att överlåta en verksamhet etc. för underpris från ett aktiebolag till ett annat utan att orealiserade värdeökningar behövts tas fram till beskattning. Dessa villkor, som syftar till att obehöriga skatteförmåner inte skall uppkomma, finns i 23 kap. IL. Särskilda regler finns i 23 kap. 1823 §§ IL för att reglerna i 57 kap. IL om kvalificerade andelar inte skall kunna kringgås. Partiella fissioner medför värdeöverföringar från ett överlåtande företag till ett övertagande företag. Andelsägare i överlåtande företag erhåller andelar i övertagande företag. I de fall där andelar i överlåtande företag men inte mottagna andelar är kvalificerade enligt 57 kap. IL behövs det även i dessa fall särskilda regler för att skydda att utdelningar och kapitalvinster från det övertagande företaget efter den partiella fissionen inte beskattas lindrigare än utdelningar och kapitalvinster från det överlåtande företaget. Den teknik som används vid underprisöverlåtelser och som innebär att beskattning sker om villkoren inte uppfylls kan inte användas vid partiella fissioner. Den skulle nämligen strida mot fusionsdirektivet som anger att beskattning inte skall ske vid mottagandet av andelar. Regeringen anser att det i stället bör införas regler för kontinuitet vid beskattning enligt 57 kap. IL. Om andelarna i överlåtande företag är kvalificerade enligt reglerna i 57 kap. IL bör särskilda regler för den framtida beskattningen av de mottagna andelarna införas. Sådana regler blir komplicerade, men kan förväntas bli tillämpliga bara i ett begränsat antal fall. Om å andra sidan inte sådana regler införs finns ett klart incitament att genomföra partiella fissioner i syfte att kringgå beskatt- ningen enligt 57 kap. IL. Regeringen anser, liksom utredningen, att dessa regler bör utformas efter förebild från de regler som gäller vid framskjuten beskattning vid andelsbyten respektive vid lex ASEA-transaktioner. Dessa regler innebär att om avyttrade andelar respektive andelarna i utdelande företag är kvalificerade enligt 57 kap. IL skall utdelning och kapitalvinst på mottagna andelar kunna beskattas enligt 57 kap. IL. Sådana mottagna andelar är kvalificerade enligt bestämmelser i 57 kap. 4 § andra stycket IL respektive 57 kap. 7 § första stycket första meningen IL. I avsnitt 4.5.3 framhölls att en följd av en omstrukturering som innebär att en verksamhetsgren flyttas till ett nytt bolag med samma ägare ofta är att också andelarna i det nya bolaget blir kvalificerade. För dessa fall behövs inte någon särskild kvalificeringsregel. En sådan regel bör dock utformas så att den är generellt tillämplig. Det skall således inte först behöva göras en bedömning av om mottagna andelar är kvalificerade enligt de vanliga reglerna i 57 kap. IL. När rättsverkningarna av den särskilda kvalificeringen upphör måste dock konstateras om de mottagna andelarna är kvalificerade enligt vanliga regler i 57 kap. IL. Regler om särskild kvalificering tas in i 57 kap. 77 b §§ IL. Tjänstebelopp för utdelning och tjänstebelopp för kapitalvinst vid partiell fission Vid andelsbyten skall mottagna andelar enligt 48 a kap. 10 § IL anses förvärvade för en ersättning som motsvarar det omkostnadsbelopp som gällde för den avyttrade andelen. Om de avyttrade andelarna är kvalificerade skall mottagna andelar anses kvalificerade enligt 57 kap. 7 § första stycket första meningen IL. Vid avyttring av sådana mottagna kvalificerade andelar gäller särskilda regler för uppdelning av kapitalvinsten i inkomstslagen tjänst och kapital enligt 57 kap. 24 § IL. Till en början görs dock en beräkning enligt 57 kap. 21 och 22 §§ IL av vad som skall tas upp i de olika inkomst- slagen. Av 57 kap. 24 § IL framgår härefter att den del av kapitalvinsten som skall tas upp i inkomstslaget tjänst inte skall överstiga ett tjänste- belopp som beräknats enligt 48 a kap. 8 a § IL. Enligt denna bestäm- melse skall det vid andelsbytet göras en beräkning av de belopp som skulle ha tagits upp i inkomstslaget kapital (kapitalbeloppet) och i inkomstslaget tjänst (tjänstebeloppet) om bestämmelserna om framskjuten beskattning inte varit tillämpliga. Vid andelsbyten finns det inte någon regel som säger att tjänstebelopp skall beräknas för utdelning. Utredningen ansåg att det vid andelsbyten bör finnas en begränsningsregel för utdelning men presenterade av tidsskäl inte något förslag beträffande andelsbyten. Regeringen behandlar denna fråga i avsnitt 4.6 och föreslår där regler som begränsar beskatt- ningen i inkomstslaget tjänst av utdelning på andelar som mottagits vid andelsbyten. Utredningens syfte med en särskild kvalificering vid partiella fissioner var att utdelning på mottagna andelar skall tas upp som tjänsteinkomst till samma belopp som skulle ha tagits upp som tjänsteinkomst när dessa andelar erhölls som utdelning om utdelningen inte varit undantagen från beskattning. Beskattning som tjänsteinkomst skall därför begränsas till ett belopp av denna storlek. Utredningen föreslår att detta belopp skall benämnas tjänstebelopp för utdelning. Det behövs också en begränsning för det fall de mottagna andelarna kommer att avyttras. Tjänsteinkomsten bör för sådana fall begränsas till det belopp som skulle ha tagits upp om mottagna andelar hade sålts när de mottagits. Utredningen föreslår att detta belopp benämns tjänstebelopp för kapitalvinst. anser att reglerna helt bör anpassas till vad som gäller vid andelsbyten. Reglerna blir då lättare att förstå, tillämpa samt kontrollera. Regeringen anser att reglerna bör säkerställa att den skattskyldige inte beskattas i inkomstslaget tjänst för värdetillväxt efter den partiella fissionen i de fall de mottagna andelarna inte är kvalificerade enligt vanliga regler. Det bör därför finnas bestämmelser som begränsar beskattningen av utdelningar på mottagna andelar. Den ökade komplexi- teten måste därför accepteras. Regeringens förslag i avsnitt 4.6 medför vidare att reglerna för andelsbyten och partiella fissioner blir så lika som möjligt. Regeringen föreslår därför att termerna tjänstebelopp för utdelning vid partiell fission och tjänstebelopp för kapitalvinst vid partiell fission införs. Reglerna bör utformas på följande sätt. Vid den partiella fissionen beräknas ett tjänstebelopp för utdelning enligt förslaget till en ny bestämmelse i 48 kap. 18 d § andra stycket IL. Beloppet skall utgöra ett tak för beskattningen av utdelning i inkomstslaget tjänst. Tjänstebeloppet skall vara lika med värdet av utdelningen i form av mottagna andelar minskat med till mottagna andelar fördelat sparat utdelningsutrymme enligt förslaget till 57 kap. 15 § andra stycket IL. Om inte denna reducering sker skulle ett utnyttjande av sparat utrymme endast temporärt och inte minska tjänstebeskattningen på utdelning av mottagna andelar. Om mottagna andelar enbart är kvalificerade enligt den särskilda regeln som föreslås i 57 kap. 7 § första stycket andra meningen IL skall utdelning som beskattas i inkomstslaget tjänst begränsas till tjänste- beloppet. Det innebär att utdelning tas upp i inkomstslaget tjänst beräknat enligt vanliga regler i 57 kap. IL till dess sammanlagt ett belopp lika med tjänstebeloppet tagits upp i inkomstslaget. Därefter skall all utdelning tas upp i inkomstslaget kapital. För avyttringsfallen föreslås på motsvarande sätt att det i 48 kap. 18 d § tredje stycket IL införs en bestämmelse om beräkning av ett tjänstebelopp för kapitalvinst. Bestämmelsen innebär en begränsning av efterföljande beskattning till i princip ett belopp som skulle tagits upp i inkomstslaget tjänst om andelarna i stället hade avyttrats. En beräkning av kapitalvinsten och dess uppdelning i inkomstslagen kapital respektive tjänst görs enligt vanliga bestämmelser vid en tänkt avyttring av mottagna andelar vid fissionstidpunkten. Som ersättningsbelopp används i beräkningen samma värde i princip marknadsvärdet vid den partiella fissionen för mottagna andelar som används vid fördelning enligt 48 kap. 18 a § IL. Vid en verklig avyttring utgör tjänstebeloppet för kapitalvinst ett tak för hur stor del av kapitalvinsten som skall tas upp i inkomstslaget tjänst. I avsnitt 4.5.3 har med sex olika exempel visats hur sparade utdelningsutrymmen skall fördelas vid partiella fissioner. Dessa exempel används även för att belysa hur reglerna för tjänstebelopp för utdelning vid partiell fission och tjänstebelopp för kapitalvinst vid partiell fission skall tillämpas. Iexempel 1 skedde utdelning före den partiella fissionen på A:s andelar i AB X och efter den partiella fissionen på mottagna andelar i AB Y. Sparat utdelningsutrymme förbrukades vid utdelningen i AB X. Vid den partiella fissionen erhåller A andelar i AB Y. Värdet av dessa andelar kan beräknas till motsvarande den förändring som den partiella fissionen medfört för aktierna i X. Detta belopp skall inte beskattas vilket framgår av förslaget till 42 kap. 16 b § IL. Beloppet () skall utgöra ett tjänstebelopp för utdelning vid partiell fission enligt 48 kap. 18 d § andra stycket IL. Tjänstebeloppet för kapitalvinst blir enligt 48 kap. 18 d § tredje stycket IL (3 miljoner 300 000 =) . Iexempel 2 skedde utdelning före den partiella fissionen på A:s aktier i X och efter den partiella fissionen på mottagna andelar i AB Y. Sparat utdelningsutrymme fanns kvar efter utdelningen i AB X. Vid den partiella fissionen erhåller A andelar i AB Y till ett värde av . Beloppet skall, efter reducering med till mottagna andelar sparat utdelningsutrymme, utgöra ett tjänstebelopp för utdelning. Tjänste- beloppet för utdelning blir (3 miljoner 68 700 =) . Tjänstebeloppet för kapitalvinst blir (3 miljoner 300 000 68 700 =) . I exempel 3 och 4 skedde utdelning efter den partiella fissionen. Tjänstebeloppet för utdelning blir (3 miljoner 83 700 =) . Tjänstebeloppet för kapitalvinst blir (3 miljoner 300 000 83 700 =) . I exempel 5 erhöll A i samband med den partiella fissionen kontanter från AB Y. Tjänstebeloppet för utdelning blir (3 miljoner (3 miljoner 300 000 68 700 =) . I exempel 6 erhöll A i samband med den partiella fissionen även kontanter från AB Y. Utdelning skedde före den partiella fissionen i AB X och efter den partiella fissionen i AB Y. fanns kvar efter utdelningen i AB X. Tjänstebeloppet för utdelning blir kapitalvinst vid partiell fission blir (3 miljoner 300 000 53 700 =) . Regler om tjänstebelopp för utdelning och tjänstebelopp för kapitalvinst vid partiella fissioner tas in 48 kap. 18 d §, 57 kap. 20 c och 24 a §§ IL. Karenstid för särskilt kvalificerade andelar? Andelar som är kvalificerade enligt vanliga regler kan under vissa förut- sättningar upphöra att vara kvalificerade. Utredningen anser att även den särskilda kvalificeringen skall kunna upphöra. Om andelarna i det över- låtande företaget upphör att vara kvalificerade innebär det enligt utred- ningen att de värden som överförts på de mottagna andelarna inte längre skulle ha omfattats av kvalificeringen om den partiella fissionen inte hade ägt rum. Utredningen anser därför att den särskilda kvalificeringen skall upphöra när kvalificeringen av mottagarens andelar i det över- låtande företaget upphör enligt vanliga regler. Om mottagaren avyttrar hela sitt innehav av andelar i det överlåtande företaget finns därefter inte möjlighet att göra en sådan jämförelse. En rimlig praktisk kompromiss är enligt utredningen att den särskilda kvalificeringen i sådant fall upphör efter avyttringen. föreslår att mottagna andelar skall vara kvalificerade så länge de innehas. I annat fall kan en inlåsnings- effekt uppkomma för den som erhållit marknadsnoterade andelar. Den som behåller de mottagna andelarna kommer enligt verket få en avkastning, utöver den värdetillväxt som skett , i form av lägre skatt på den del av den ursprungliga vinsten som skulle ha beskattats i inkomstslaget tjänst. Regeringen vill för sin del peka på att det genom systemet med tjänstebelopp för utdelning och tjänstebelopp för kapitalvinst säkerställs att den skattskyldige inte beskattas i inkomstslaget tjänst för värdetillväxt efter den partiella fissionen i de fall de mottagna andelarna inte är kvalificerade enligt vanliga regler. Det är vidare av största vikt att regel- systemet inte görs mer komplicerat än vad som är nödvändigt. Mot denna bakgrund anser regeringen att det inte finns tillräckligt starka skäl för att föreslå speciella regler som innebär att den särskilda kvalifikationen under vissa villkor skall upphöra. 4.5.6Bestämmelser för att förhindra utnyttjande av den särskilda kvalificeringen Regeringens förslag: Bestämmelser införs som hindrar att värden genom underprisöverlåtelser överförs utan uttagsbeskattning i vissa fall. De situationer som avses är för det första när värden överförs från företag med särskilt kvalificerade inte marknadsnoterade andelar till företag utan kvalificerade andelar. Vidare avses situationen när en fysisk person eller ett svenskt handelsbolag är överlåtare och förvärvaren är ett företag med särskilt kvalificerade andelar. Utredningens förslag: Överensstämmer i huvudsak med regeringens förslag. Remissinstanserna: Har inte yttrat sig. Bakgrund: I 23 kap. IL finns bestämmelser om beskattningen vid underprisöverlåtelser. Med underprisöverlåtselse avses enligt 23 kap. 3 § IL en överlåtelse av en tillgång utan ersättning eller mot ersättning som understiger marknads- värdet utan att det är affärsmässigt motiverat, om överlåtelsen uppfyller de särskilda villkor som anges i kapitlet. Om reglerna om underpris- överlåtelser är tillämpliga skall uttagsbeskattning inte ske. Av 23 kap. 11 § första stycket IL framgår att om en tillgång överlåts från ett aktiebolag till ett annat aktiebolag genom en underprisöverlåtelse skall aktieägarna i det förra bolaget i dessa fall inte utdelningsbeskattas för skillnaden mellan marknadsvärdet och ersättningen. Bestämmelserna i 23 kap. IL har bl.a. utformats i syfte att det inte skall vara möjligt att kringgå reglerna om kvalificerade andelar. Regler med detta syfte finns i 23 kap. 1823 §§ IL. I 18 § anges att en fysisk person bara kan överlåta tillgångar till ett företag i vilket alla andelar är kvalificerade. Enligt 19 § första stycket skall, om överlåtaren är ett företag och om någon andel är kvalificerad, förvärvaren vara en fysisk person, ett företag eller ett svenskt handelsbolag med enbart företag som delägare.