prop · GT0345 · 2006-03-02 00:00:00 — För att se till att dubbelt utnyttjande av poster i kapitalbasen inte sker och att inget kapital skapas inom gruppen, skall de behöriga myndigheterna tillämpa relevanta principer i de relevanta särreglerna. ii)I avvaktan på ytterligare harmonisering av särreglerna skall solvenskraven för varje enskild finansiell sektor som är representerad i ett finansiellt konglomerat täckas av poster i kapitalbasen enligt motsvarande sär- regler. Vid kapitalbasunderskott på nivån för det finansiella konglomeratet får endast poster som får ingå i kapitalbasen enligt varje särregelverk (sektorsöverskridande kapital) beaktas vid kontrollen av att de ytterli- gare solvenskraven är uppfyllda. Om särreglerna innehåller begränsningar av möjligheterna att medräkna vissa poster i kapitalbasen som skulle kunna godtas som sektorsöverskridande kapital, skall dessa begränsningar också tillämpas vid beräk- ningen av kapitalbasen på nivån finansiellt konglomerat. Vid beräkningen av kapitalbasen på nivån finansiellt konglomerat skall de behöriga myndigheterna också beakta i vilken grad kapitalet verkligen kan överföras och göras tillgängligt mellan olika rättsliga enheter i gruppen i förhållande till kapitalkravens syfte. Europeiska unionens officiella tidning L 35/25 Om ett teoretiskt solvenskrav skall beräknas för en icke reglerad enhet inom den finansiella sektorn i enlig- het med avsnitt II i denna bilaga, är det teoretiska solvenskravet lika med det kapitalkrav som en sådan enhet skulle behöva uppfylla enligt gällande särregler om den vore en reglerad enhet inom samma finansi- ella sektor. För kapitalförvaltningsbolag skall solvenskrav avse det kapitalkrav som anges i artikel 5a.1 a i direktiv /611/EG; det teoretiska solvenskravet för ett blandat finansiellt holdingföretag skall beräknas enligt särreglerna för den största finansiella sektorn i det finansiella konglomeratet. Metod 1: Metod baserad på sammanställd redovisning Beräkningen av de extra kapitaltäckningskraven för de reglerade enheterna i ett finansiellt konglomerat skall göras med utgångspunkt i den sammanställda redovisningen. De extra kapitaltäckningskraven skall beräknas som skillnaden mellan i)det finansiella konglomeratets kapitalbas beräknad med utgångspunkt i gruppens sammanställda uppgifter, där de poster får ingå, som får användas enligt särreglerna, ii)summan av solvenskraven för varje enskild finansiell sektor som är representerad i gruppen, där solvenskraven för varje enskild finansiell sektor skall beräknas enligt motsvarande särregler. De särregler som avses är i första hand direktiv /12/EG, avdelning V kapitel 3, för kreditinstitut, direktiv /78/EG för försäkringsföretag och direktiv /6/EEG för kreditinstitut och värdepappersföretag. För icke reglerade enheter inom den finansiella sektorn som inte ingår i ovannämnda beräkningar av sektoriella sol- venskrav skall ett teoretiskt solvenskrav beräknas. Skillnaden får inte vara negativ. Metod 2: Avräknings- och totalmetoden Beräkningen av de extra kapitaltäckningskraven för de reglerade enheterna i ett finansiellt konglomerat skall göras på grundval av redovisningen för var och en av enheterna i gruppen. De extra kapitaltäckningskraven skall beräknas som skillnaden mellan i)summan av kapitalbaserna i varje reglerad och icke reglerad enhet inom den finansiella sektorn i det finansiella konglomeratet, där de poster får ingå som får användas enligt särreglerna, ii)summan av solvenskraven för varje reglerad och icke reglerad enhet inom den finansiella sektorn i gruppen, där sol- venskraven skall beräknas enligt bestämmelserna i särreglerna, och det bokförda värdet av ägarintressen i andra enheter i gruppen. För icke reglerade enheter inom den finansiella sektorn skall ett teoretiskt solvenskrav beräknas. För kapitalba- ser och solvenskrav skall den proportionella andelen beaktas enligt vad som föreskrivs i artikel 6.4 och i enlig- het med avsnitt I i denna bilaga. Skillnaden får inte vara negativ. Metod 3: Metod för kravavräkning eller avräkning av bokfört värde. Beräkningen av de extra kapitaltäckningskraven för de reglerade enheterna i ett finansiellt konglomerat skall göras på grundval av redovisningen för var och en av enheterna i gruppen. L 35/26 Europeiska unionens officiella tidning De extra kapitaltäckningskraven skall beräknas som skillnaden mellan i)kapitalbasen i moderföretaget eller den enhet som finns i toppen av det finansiella konglomeratet, där de poster får ingå som får användas enligt särreglerna, ii)summan av solvenskravet för moderföretaget eller den ledande enhet som avses i led i, och det högsta av det bokförda värdet av den förstnämndas ägarintressen i andra enheter i gruppen och sol- venskraven för dessa enheter, där man för de sistnämndas del skall beakta den proportionella andelen av solvenskraven enligt vad som föreskrivs i artikel 6.4 och i enlighet med avsnitt I i denna bilaga. För icke reglerade enheter inom den finansiella sektorn skall ett teoretiskt solvenskrav beräknas. Vid vär- deringen av de poster som får ingå i beräkningen av de extra kapitaltäckningskraven får ägarintressen vär- deras med hjälp av kapitalandelsmetoden enligt det alternativ som anges i artikel 59.2 b i direktiv /660/EEG. Skillnaden får inte vara negativ. Metod 4: En kombination av metoderna 1, 2 och 3 De behöriga myndigheterna får tillåta en kombination av metoderna 1, 2 och 3 eller en kombination av två av dessa metoder. Europeiska unionens officiella tidning L 35/27 TEKNISK TILLÄMPNING AV BESTÄMMELSERNA OM TRANSAKTIONER INOM DET FINANSIELLA KON- Samordnaren skall efter samråd med de andra relevanta behöriga myndigheterna identifiera den typ av transaktioner och risker som reglerade enheter i ett visst finansiellt konglomerat skall rapportera enligt bestämmelserna i artiklarna 7.2 och 8.2 om rapportering av transaktioner inom det finansiella konglomeratet och riskkoncentration. När samord- naren och de behöriga myndigheterna fastställer eller yttrar sig om typen av transaktioner och risker, skall de beakta det finansiella konglomeratets specifika grupp- och riskhanteringsstruktur. För att identifiera betydande transaktioner inom det finansiella konglomeratet och riskkoncentrationer som skall rapporteras enligt bestämmelserna i artiklarna 7 och 8 skall samordnaren, efter samråd med de andra relevanta behöriga myndigheterna och det berörda konglomeratet, fastställa lämpliga trösklar grundade på lagstadgade kapitalbaser och/eller tekniska bestämmelser. Vid övervakningen av transaktioner inom det finansiella konglomeratet och riskkoncentrationer skall samordnaren sär- skilt övervaka den eventuella risken för spridning i det finansiella konglomeratet, risken för intressekonflikter, risken för kringgående av särregler samt riskernas nivå och omfattning. Medlemsstaterna får tillåta sina behöriga myndigheter att på nivån finansiellt konglomerat tillämpa bestämmelserna i särreglerna om transaktioner inom det finansiella konglomeratet och riskkoncentration, särskilt för att undvika att sär- reglerna kringgås. Promemorians (Ds 2005:1) lagförslag Förslag till lag om särskild tillsyn över finansiella konglomerat Härigenom föreskrivs1 följande. 1 § Denna lag innehåller bestämmelser om särskild tillsyn över finansi- ella konglomerat. Vad som avses med ett finansiellt konglomerat framgår av 2 kap. 2 § I denna lag betyder 1.anknutet företag: ett företag vars huvudsakliga verksamhet är att äga eller förvalta fast egendom, tillhandahålla datatjänster eller driva annan liknande verksamhet som har samband med den huvudsakliga verksam- heten i ett eller flera kreditinstitut, värdepappersbolag eller motsvarande utländska företag, 2.behörig myndighet: eller en annan myndighet inom EES som har behörighet att utöva tillsyn över ett reglerat företag med huvudkontor inom EES individuellt eller på gruppnivå, 3.blandat finansiellt holdingföretag: ett moderföretag som inte är ett reglerat företag och som tillsammans med sina dotterföretag, varav minst ett är ett reglerat företag med huvudkontor inom EES, och andra företag utgör ett finansiellt konglomerat, 4.EES: Europeiska ekonomiska samarbetsområdet, 5.finansiellt institut: ett företag som inte är ett kreditinstitut, värde- pappersbolag eller motsvarande utländskt företag och vars huvudsakliga verksamhet är att a)förvärva aktier eller andelar, b) driva värdepappersrörelse utan att vara tillståndspliktigt enligt 1 kap. 3 § lagen (1991:981) om värdepappersrörelse, eller c) driva en eller flera av de verksamheter som anges i 7 kap. 1 § andra stycket 210 och 12 lagen (2004:297) om bank- och finansieringsrörelse utan att vara tillståndspliktigt enligt 2 kap. 1 § samma lag, 6. finansiell sektor: en sektor som består av ett eller flera av följande företag 1 Jfr och rådets direktiv /87/EG av om extra tillsyn över kreditinstitut, försäkringsföretag och värdepappersföretag i ett finansiellt konglomerat och om ändring av rådets direktiv /239/EEG, 79/267/EEG, 92/49/EEG, 92/96/EEG, 93/6/EEG och 93/22/EEG samt och rådets direktiv /78/EG och 2000/12/EG (EGT L 035, 11.02.2003 s.1, Celex 32002L0087). a) ett kreditinstitut, ett värdepappersbolag, ett fondbolag eller motsva- rande utländska företag samt ett finansiellt institut eller ett anknutet företag (bank- och värdepapperssektorn), b)ett försäkringsföretag eller ett utländskt direktförsäkringsföretag, ett utländskt återförsäkringsföretag ett försäkringsholdingföretag (försäk- ringssektorn), eller c)ett blandat finansiellt holdingföretag. Den av bank- och värdepapperssektorn och försäkringssektorn som har det lägsta genomsnittet vid tillämpningen av beräkningsmetoden i 2 kap. 3 § är den minsta sektorn. Den största sektorn är den som har det högsta genomsnittet. 7.fondbolag: ett svenskt aktiebolag som har fått tillstånd att driva fondverksamhet enligt lagen (2004:46) om investeringsfonder, 8.försäkringsföretag: ett försäkringsbolag enligt försäkringsrörelsela- gen (1982:713) eller en understödsförening enligt lagen (1972:262) om understödsföreningar, 9.försäkringsholdingföretag: ett moderföretag som inte är ett försäk- ringsföretag, ett utländskt direktförsäkringsföretag, ett utländskt återför- säkringsföretag eller ett blandat finansiellt holdingföretag och vars huvudsakliga verksamhet är att förvärva och förvalta andelar i dotter- företag som uteslutande eller huvudsakligen är försäkringsbolag, ut- ländska direktförsäkringsföretag eller utländska återförsäkringsföretag, 10.institut: kreditinstitut, värdepappersbolag och fondbolag, a)en bank eller ett kreditmarknadsföretag enligt lagen om bank- och finansieringsrörelse, eller b)ett pengar enligt lagen (2002:149) om ut- givning av elektroniska pengar, 12. reglerat företag: a)ett institut eller ett motsvarande utländskt företag, eller b)ett försäkringsföretag eller ett utländskt direktförsäkringsföretag, 13. relevant behörig myndighet: a)en behörig myndighet som ansvarar för tillsynen över en finansiell företagsgrupp eller en försäkringsgrupp eller en motsvarande utländsk företagsgrupp som ingår i ett finansiellt konglomerat, b)en annan behörig myndighet än som avses i a som utsetts till sam- ordnare för ett finansiellt konglomerat, eller c)en annan behörig myndighet som de myndigheter som avses i a och b anser vara relevant, 14. sektorsbestämmelser: de bestämmelser i lag och andra författningar som gäller för den rörelse som drivs av kreditinstitut, värdepappersbolag, fondbolag och försäkringsföretag, 15. utländskt återförsäkringsföretag: ett företag som inte är ett försäk- ringsföretag eller ett utländskt direktförsäkringsföretag och vars huvud- sakliga verksamhet är att försäkra risker som överlåts av försäkrings- företag, utländska direktförsäkringsföretag eller utländska återförsäk- ringsföretag, och 16. värdepappersbolag: ett svenskt aktiebolag som har fått tillstånd att driva värdepappersrörelse enligt lagen om värdepappersrörelse. 3 § Ett företag är moderföretag och en annan juridisk person är dotter- företag, om det 1.innehar mer än hälften av rösterna för samtliga aktier eller andelar i den juridiska personen, 2.äger aktier eller andelar i den juridiska personen och på grund av avtal med andra delägare i denna förfogar över mer än hälften av rösterna för samtliga aktier eller andelar, 3.äger aktier eller andelar i den juridiska personen och har rätt att utse eller avsätta mer än hälften av ledamöterna i dess styrelse eller motsva- rande ledningsorgan, eller 4.äger aktier eller andelar i den juridiska personen och har rätt att en- samt utöva ett bestämmande inflytande över denna på grund av avtal med den juridiska personen eller på grund av föreskrift i dess bolagsordning, bolagsavtal eller därmed jämförbara stadgar. Vidare är en juridisk person dotterföretag till moderföretaget, om ett annat dotterföretag till moderföretaget eller moderföretaget tillsammans med ett eller flera andra dotterföretag eller flera andra dotterföretag till- sammans 1.innehar mer än hälften av rösterna för samtliga aktier eller andelar i den juridiska personen, 2.äger aktier eller andelar i den juridiska personen och på grund av avtal med andra delägare i denna förfogar över mer än hälften av rösterna för samtliga aktier eller andelar, eller 3.äger aktier eller andelar i den juridiska personen och har rätt att utse eller avsätta mer än hälften av ledamöterna i dess styrelse eller motsva- rande ledningsorgan. Om ett dotterföretag äger aktier eller andelar i en juridisk person och på grund av avtal med den juridiska personen eller på grund av föreskrift idess bolagsordning, bolagsavtal eller därmed jämförliga stadgar har rätt att ensamt utöva ett bestämmande inflytande över den juridiska personen, är även denna dotterföretag till moderföretaget. Moderföretag och dotterföretag utgör tillsammans en koncern. 4 § Det finns ett ägarintresse om 1.en juridisk person är intresseföretag till ett företag enligt 1 kap. 5 § årsredovisningslagen (1995:1554), eller 2.ett företag direkt eller indirekt äger av kapitalet eller samtliga röster i ett annat företag. 5 § I de fall som avses i 3 § första stycket 13 och andra stycket samt 4 § skall sådana rättigheter som tillkommer någon som handlar i eget namn men för en annan fysisk eller juridisk persons räkning anses tillkomma den personen. Vid bestämmandet av antalet röster i ett dotterföretag eller ägarintresse beaktas inte de aktier eller andelar i dotterföretaget eller ägarintresset som innehas av företaget självt eller av dess dotterföretag. Detsamma gäller aktier eller andelar som innehas av den som handlar i eget namn men för dotterföretagets eller ägarintressets eller dess dotterföretags räk- ning. 6 § I en grupp av företag ingår ett moderföretag, dess dotterföretag, företag som moderföretaget eller ett dotterföretag har ägarintresse i och företag som har en gemensam eller i huvudsak gemensam ledning. Företag skall anses ha gemensam eller i huvudsak gemensam ledning om de 1.står under samma ledning på grund av avtal mellan företagen eller bestämmelser i företagens bolagsordning, bolagsavtal eller därmed jäm- förbara stadgar, eller 2.har förvaltnings-, lednings- eller tillsynsorgan som till större delen består av samma personer och vilka har fullgjort sitt uppdrag under räkenskapsåret och fram till dess att den sammanställda redovisningen upprättats. 7 § Två företag skall anses ha nära förbindelser, om 1.det ena företaget direkt eller indirekt genom dotterföretag äger av kapitalet eller disponerar över av samtliga röster i det andra företaget, 2.det ena företaget direkt eller indirekt utgör moderföretag till det andra eller det finns en annan likartad förbindelse mellan företagen, eller 3.båda företagen är dotterföretag till eller har en likartad förbindelse med en och samma juridiska person eller står i ett motsvarande förhål- lande till en och samma fysiska person. Nära förbindelser har även en fysisk person och ett företag, om a) äger av kapitalet i företaget, b) disponerar över av samtliga röster i företaget, eller c) på annat sätt har sådant inflytande över företaget att personens ställ- ning motsvarar den som ett moderföretag har i förhållande till ett dotter- 2.det finns en annan likartad förbindelse mellan denna person och företaget. 1 § Ett finansiellt konglomerat enligt denna lag består av en grupp som uppfyller följande villkor 1.minst ett institut eller ett försäkringsföretag ingår i gruppen, 2.ett reglerat företag som är auktoriserat inom EES a)är moderföretag till ett företag inom den finansiella sektorn, b)har ägarintresse i ett företag inom den finansiella sektorn, c)har en gemensam eller i huvudsak gemensam ledning med ett före- tag inom den finansiella sektorn, eller d)är dotterföretag till ett annat företag och gruppens verksamhet drivs huvudsakligen inom den finansiella sektorn enligt 2 §, 3. minst ett av företagen i gruppen tillhör försäkringssektorn, 4.minst ett av företagen i gruppen tillhör bank- och värdepapperssek- torn, och 5.gruppens verksamhet i försäkringssektorn och bank- och värdepap- perssektorn är betydande enligt 3 eller 4 §. Varje undergrupp till en grupp som uppfyller villkoren i första stycket är också ett finansiellt konglomerat. Verksamhet huvudsakligen inom den finansiella sektorn 2 § En grupp driver verksamhet huvudsakligen inom den finansiella sektorn om balansomslutningen för de företag som tillhör den finansiella sektorn överstiger av den totala balansomslutningen för grup- pen. 3 § En grupps verksamhet i försäkringssektorn eller bank- och värde- papperssektorn är betydande om för sektorn i fråga resultatet av följande beräkning överstiger . 1.kvoten av balansomslutningen för sektorn och den totala balansom- slutningen för samtliga företag i gruppen som tillhör den finansiella sek- torn, och 2.kvoten av kapitalkravet för sektorn och det totala kapitalkravet för samtliga företag i gruppen som tillhör den finansiella sektorn. 4 § En grupps verksamhet i försäkringssektorn eller bank- och värde- papperssektorn är även betydande om balansomslutningen för den minsta sektorn överstiger ett belopp motsvarande . § Vid beräkningar enligt 24 §§ skall inte företag som avses i 5 kap. § första stycket tas med. 6 § En grupp som identifierats som ett finansiellt konglomerat skall trots att gruppen inte längre uppnår gränsvärdena i 2 och 3 §§ omfattas av be- stämmelserna om finansiella konglomerat till dess att gruppen inte uppnått gränsvärdena, om det 1.har skett väsentliga förändringar i gruppens struktur, och 2.bedöms särskilt viktigt för den särskilda tillsynen över finansiella konglomerat. 7 § Vid tillämpning av 2 och 3 §§ skall i undantagsfall, intäktsstrukturen eller posterna utanför balansräkningen eller båda dessa faktorer tillsam- mans ersätta balansomslutningen eller användas tillsammans med balansomslutningen, om faktorerna bedöms vara särskilt viktiga för den särskilda tillsynen över ett finansiellt konglomerat. 8 § Om något av de gränsvärden som anges i 24 §§ underskrids för ett finansiellt konglomerat som står under särskild tillsyn enligt denna lag, skall i stället följande lägre gränsvärden tillämpas för de som följer närmast då underskridandet skedde i stället för vid tillämpning av 2 §, i stället för vid tillämpning av 3 §, och i stället för vid tillämpning av 4 §. De gränsvärdena som anges i första stycket skall upphöra att tillämpas innan har gått, när det inte längre behövs för den särskilda tillsynen över det finansiella konglomeratet. Om gruppen då inte uppfyller kraven i 14 §§, upphör den att vara ett finansiellt konglomerat. 3 kap. Bestämmelsers räckvidd 1 § För ett finansiellt konglomerat gäller bestämmelserna i 47 kap. om ett reglerat företag som är auktoriserat inom EES 1.finns i toppen av det finansiella konglomeratet, 2.har ett moderföretag som är ett blandat finansiellt holdingföretag med huvudkontor inom EES, eller 3.står under gemensam eller i huvudsak gemensam ledning med ett annat företag inom den finansiella sektorn. 2 § Om ett finansiellt konglomerat är undergrupp till ett annat finansiellt konglomerat gäller inte bestämmelserna i 47 kap. för det förstnämnda konglomeratet. 3 § Bestämmelserna om särskild tillsyn över finansiella konglomerat i denna lag skall tillämpas helt eller delvis på ett institut eller ett försäk- ringsföretag om 1.en fysisk eller juridisk person har ägarintresse i, kapitalbindningar med eller annars utövar ett väsentligt inflytande över institutet eller för- säkringsföretaget, 2.villkoren i 2 kap. 1 § första stycket 35 är uppfyllda, och 3.det är nödvändigt att särskild tillsyn sker av institutet eller försäk- ringsföretaget såsom för finansiella konglomerat. 4 § Om en grupps verksamhet i försäkringssektorn eller bank- och värde- papperssektorn är betydande enligt 2 kap. 4 § men gruppen inte uppnår de gränsvärden som anges i 2 kap. 3 § och det inte är nödvändigt eller lämpligt att gruppen omfattas av bestämmelser om särskild tillsyn över finansiella konglomerat, skall gruppen antingen 1. undantas helt från denna lags tillämpning, eller 2. undantas från tillämpning av en eller flera av bestämmelserna i 5 kap. skall underrätta övriga berörda behöriga myndig- heter om ett beslut enligt första stycket. 5 § För ett finansiellt konglomerat som inte omfattas av 1 § och vars moderföretag är ett reglerat företag eller ett blandat finansiellt holding- företag med huvudkontor utanför EES gäller bestämmelserna i 8 kap. 4 kap. Samordnare av den särskilda tillsynen över ett finansiellt 1 § För varje finansiellt konglomerat som avses i 3 kap. 1 § och som inte är undergrupp till ett annat finansiellt konglomerat skall det utses en samordnare bland de behöriga myndigheterna i de stater inom EES som Samordnaren ansvarar för den särskilda tillsynen över det 2 § skall vara samordnare av den särskilda tillsynen över ett finansiellt konglomerat om det i toppen av konglomeratet finns 1.ett institut eller ett försäkringsföretag, 2.ett blandat finansiellt holdingföretag med huvudkontor i som är moderföretag till ett institut eller ett försäkringsföretag, 3.två eller flera blandade finansiella holdingföretag med huvudkontor iolika stater inom EES, däribland , och det finns reglerade före- tag i samma stater samt a) de reglerade företagen tillhör samma sektor, varvid ett institut eller ett försäkringsföretag har den största balansomslutningen av dessa regle- rade företag, eller b) de reglerade företagen tillhör olika sektorer, varvid ett institut eller ett försäkringsföretag verkar inom den största av dessa sektorer, eller 4.ett blandat finansiellt holdingföretag är moderföretag till flera regle- rade företag men inget av dem är auktoriserat i den medlemsstat där hol- dingföretaget har sitt huvudkontor, och det dotterföretag som har den största balansomslutningen inom den största sektorn är ett institut eller ett försäkringsföretag. skall även vara samordnare om 1.konglomeratet är en grupp som inte har ett moderföretag i toppen eller det är ett annat fall än som avses i första stycket 14 och ett institut eller ett försäkringsföretag har den största balansomslutningen inom den största sektorn, eller 2.inspektionen tillsammans med övriga relevanta behöriga myndig- heter kommer överens om det i enlighet med bestämmelserna i 3 §. När enligt första eller andra stycket 1 skall vara samordnare, får inspektionen tillsammans med övriga relevanta behöriga myndigheter ingå en överenskommelse om att en annan behörig myndig- het inom EES än inspektionen skall utses till samordnare. Finansinspek- tionen får ingå en sådan överenskommelse, om det är olämpligt att in- spektionen utses till samordnare med hänsyn till det finansiella konglo- meratets struktur och den relativa betydelsen av konglomeratets verk- samhet i olika länder.