prop · GT0315 · 2005-10-20 00:00:00 — has owned, directly or indirectly through one or more residents of either , shares representing 80 percent or more of the voting power in the company paying the dividends for a 12- month period ending on the date on which entitlement to the dividends is determined, and: i)satisfies the conditions of i) or ii) of subparagraph c) of paragraph 2 of Article 17 (Limitation on benefits); ii)satisfies the conditions of i) and ii) of subparagraph e)of paragraph 2 of Article 17, provided that the company satisfies the conditions described in paragraph 4 of that Article with respect to the dividends; iii)is entitled to benefits with respect to the dividends under paragraph 3 of Article 17; or iv)has received a determination pursuant to paragraph 6 of Article 17 with respect to this paragraph; or b) a pension fund that is a resident of the other , provided that: i)such dividends are not derived from the carrying on of a trade or business by the pension fund or through an associated enterprise; and ii)such pension fund does not sell or make a contract to sell the holding from which such dividend is derived within two months of the date such pension fund acquired such holding. For the purposes of determining whether a company is entitled to benefits with respect to the dividends under paragraph 3 of Article 17, within the meaning of iii) of subparagraph a) of this paragraph, the determination of whether a person owning shares, directly or indirectly, in the av 12 månader före den dag då det bestäms vem som är berättigad till utdelningen, har ägt, direkt eller indirekt genom en eller flera personer med hemvist i endera avtalsslutande staten, andelar som representerar av röstetalet i det utdelande bolaget och: 1)uppfyller villkoren i artikel 17 punkt 2 c) 1) eller 2), 2)uppfyller villkoren i artikel 17 punkt 2 e) 1) och 2), om bo- laget uppfyller de villkor som anges i punkt 4 i nämnda artikel avseende utdelningen, 3)är berättigat till avtalsför- måner beträffande utdelningen enligt artikel 17 punkt 3, eller 4)har erhållit ett beslut enligt artikel 17 punkt 6 avseende denna punkt, eller b)en pensionsfond med hemvist iden andra avtalsslutande staten, om: 1)utdelningen inte förvärvas genom en av pensionsfonden, eller ett företag i intressegemenskap med pensionsfonden, bedriven affärsverksamhet, och 2)pensionsfonden inte säljer, eller ingår avtal om att sälja, de andelar på vilka utdelningen belöper efter det datum då pensionsfonden förvär- vade andelarna. Vid bestämmandet av om ett bolag är berättigat till avtalsför- måner beträffande utdelningen enligt artikel 17 punkt 3, som avses i a) 3) ovan i denna punkt, skall bestämmandet av om en person, som direkt eller indirekt äger andelar i bolaget, är en jämförlig förmånstagare göras company claiming the benefits of this Convention is an equivalent beneficiary shall be made by treating such person as holding the same voting power in the company paying the dividends as the company claiming the benefits holds in such company. 4. a) Subparagraph a) of para- graph 2 and subparagraph a) of paragraph 3 shall not apply in the case of dividends paid by a U.S. () or a (). In the case of dividends paid by a , subparagraph b) of paragraph 2 and subparagraph b) of paragraph 3 shall apply. In the case of dividends paid by a , subparagraph b) of paragraph 2 and subparagraph b) of paragraph 3 shall apply only if: i)the beneficial owner of the dividends is an individual or pension fund, in either case holding an interest of not more than 10 percent in the ; ii)the dividends are paid with respect to a class of shares that is publicly traded and the beneficial owner of the dividends is a person holding an interest of not more than 5 percent of any class of the REITs shares; or iii)the beneficial owner of the dividends is a person holding an interest of not more than 10 percent in the and the is diversified. b) For purposes of this para- graph, a be diversified if the value of no single interest in real property exceeds 10 percent of its total interests in real property. For the purposes of this provision, fore- closure property shall not be con- sidered an interest in real property. Where a holds an interest in a partnership, it shall be treated as genom att en sådan person behandlas som ägare till samma röstandel i det utdelande bolaget som innehas av det bolag som yrkar på avtalsförmåner. 4. a) Bestämmelserna i punkter- na 2 a) och 3 a) tillämpas inte på utdelning som betalas av ett U.S. () eller en (). På utdelning som betalas av ett tillämpas punkterna 2 b) och 3 b). På utdelning som betalas av en tillämpas punkterna 2 b) och 3 b) endast om: 1)den som har rätt till ut- delningen är en fysisk person eller en pensionsfond vars innehav i trusten inte överstiger , 2)utdelningen betalas på ett slag av andelar som är föremål för allmän omsättning och den som har rätt till utdelningen är en person som innehar högst av något slag av andelar i trusten, eller 3)den som har rätt till ut- delningen är en person vars innehav i trusten uppgår till högst och trusten är diver- sifierad. b) Vid tillämpningen av denna punkt skall en anses diversifierad om värdet av varje enskild fastighetsinvestering upp- går till högst av värdet av det samlade fastighets- innehavet. Vid tillämpningen av denna bestämmelse skall utmätt egendom inte anses utgöra ett fastighetsinnehav. En som äger andelar i ett handelsbolag owning directly a proportion of the partnerships interests in real prop- erty corresponding to its interest in the partnership. 5.The term dividends as used in this Article means income from shares or other rights, not being debt-claims, participating in pro- fits, as well as income from other corporate rights that is subjected to the same taxation treatment as income from shares by the laws of the State of which the company making the distribution is a resident, and income from arrangements, including debt obligations, carrying the right to participate in profits to the extent so characterized under the laws of the in which the income arises, as well as, in the case of the , con- tingent interest of a type that would not qualify as portfolio interest. 6.The provisions of paragraphs 2 and 3 shall not apply if the beneficial owner of the dividends, being a resident of a , on business in the other , of which the company paying the dividends is a resident, through a permanent situated therein, or performs in that other State in- dependent personal services from a fixed base situated therein, and the dividends are attributable to such permanent or fixed base. In such case, the pro- visions of Article 7 (Business profits) or Article 14 (Independent personal services), as the case may be, shall apply. 7.A may not impose any tax on dividends paid by a company which is not a resi- dent of that State, except insofar as: a) the dividends are paid to a resident of that State; or skall anses som direkt ägare av så stor andel av handelsbolagets fastighetsinnehav som motsvarar dess andel i handelsbolaget. 5.Med uttrycket utdelning förstås i denna artikel inkomst av aktier eller andra rättigheter, som inte är fordringar med rätt till andel i vinst, samt inkomst av and- ra andelar, som enligt lagstift- ningen i den stat där det utdelande bolaget har hemvist, beskattas på samma sätt som inkomst av aktier liksom även inkomst genom dispo- sitioner, skuldförbindelser däri inbegripna, med rätt till andel i vinst i den utsträckning sådan in- komst anses utgöra utdelning enligt lagstiftningen i den avtals- slutande stat varifrån inkomsten härrör samt, i , villkorad ränta som inte klassi- ficeras som portföljränta enligt lagstiftningen i . 6.Bestämmelserna i punkterna 2 och 3 tillämpas inte om den som har rätt till utdelningen har hemvist i en avtalsslutande stat och bedriver rörelse i den andra avtalsslutande staten, där bolaget som betalar utdelningen har hem- vist, från ett där beläget fast drift- ställe eller utövar självständig yrkesverksamhet i denna andra stat från en där belägen stadigvarande anordning, samt den andel på grund av vilken utdelningen beta- las äger verkligt samband med det fasta driftstället eller den stadig- varande anordningen. I sådant fall tillämpas bestämmelserna i arti- kel 7 respektive artikel 14. 7.En avtalsslutande stat får inte beskatta utdelning som ett bolag som inte har hemvist i denna stat betalar, utom i den mån: a) utdelningen betalas till en person med hemvist i denna stat, b) the dividends are attributable to a permanent or a fixed base situated in that State. 8.A religious, scientific, literary, educational, or charitable organization that is resident in and that has received sub- stantially all of its support from persons other than citizens or resi- dents of the be exempt in the from the excise taxes imposed with respect to private foundations. 9.A company that is a resident of a and that has a permanent in the other , or that is subject to tax in that other on items of in- come that may be taxed in that other State under Article 6 (Income from real property) or under paragraph 1 of Article 13 (Gains), may be subject in that other to a tax in addition to the tax allowable under the other provisions of this Con- vention. Such tax, however, may: a) in the case of the be imposed only on: i) the portion of the business profits of the company attributable to the permanent , and ii) the portion of the income referred to in the preceding sen- tence that is subject to tax under Article 6 or paragraph 1 of Article 13, that represents the dividend equivalent amount of those profits and income; the term dividend equivalent amount shall, for the purposes of this sub- paragraph, have the meaning that it has under the law of the as it may be amended from time to time without changing the general principle thereof; and b) utdelningen är hänförlig till fast driftställe eller stadigvarande anordning i denna stat. 8.En organisation med hemvist iSverige, som drivs i religiöst, vetenskapligt, litterärt, utbild- ningsfrämjande eller välgörande syfte och som erhållit nästan alla sina medel från personer som inte är medborgare eller har hemvist i , skall i vara undantagen från dess punktskatter som tas ut på privata stiftelser. 9.Ett bolag med hemvist i en avtalsslutande stat som har ett fast driftställe i den andra avtalsslu- tande staten, eller är skattskyldigt i den andra avtalsslutande staten för sådan inkomst som får beskattas i denna andra stat enligt artikel 6 eller enligt artikel 13 punkt 1, får i denna andra avtalsslutande stat beskattas med en skatt utöver den skatt som får tas ut enligt andra bestämmelser i detta avtal. Sådan skatt får emellertid a) i tas ut endast på 1)den del av bolagets rörelse- inkomst som är hänförlig till det fasta driftstället, och 2)den del av sådan inkomst som anges i föregående mening och som beskattas enligt artikel 6 eller artikel 13 punkt 1, som representerar ett belopp motsvarande utdelning av denna vinst eller inkomst; uttrycket ett belopp motsvarande utdelning har, vid tillämpningen av denna bestämmelse, den innebörd som uttrycket har enligt lagstiftningen i så som den kan komma att ändras från tid till annan utan att de allmänna b)in the case of be im- posed only on that portion of the income described in subparagraph a)that is comparable to the amount that would be distributed as a dividend by a locally incorpo- rated subsidiary. The tax referred to in sub- paragraphs a) and b) of paragraph 9 shall not be imposed at a rate exceeding the rate specified in paragraph 2 a). In any case, it shall not be imposed on a com- pany that: a)satisfies the conditions of i) or ii) of subparagraph c) of paragraph 2 of Article 17; b)satisfies the conditions of i) and ii) of subparagraph e)of paragraph 2 of Article 17, provided that the company satisfies the conditions described in paragraph 4 of that Article with respect to an item of income, profit, or gain described in para- graph 9; c)is entitled under paragraph 3 of Article 17 to benefits with respect to an item of income, profit, or gain described in para- graph 9; or d)has received a determination pursuant to paragraph 6 of Article 17 with respect to this paragraph. The term pension fund as used in this Article means any person that: a)is organized under the laws of a Contracting State; b)is established and maintained in that primarily to administer or provide pensions or other similar remuneration, including social security pay- ments; and c) is exempt from tax in that with respect to the activities described in sub- principerna i denna lagstiftning ändras, och b) i tas ut endast på den del av sådan inkomst som anges i a) vilken motsvarar det belopp som skulle ha delats ut av ett lokalt bildat dotterbolag. Den skatt som anges i punkt 9 a) och b) skall inte tas ut med högre procentsats än den som anges i punkt 2 a). Sådan skatt skall dock inte tas ut av ett bolag som: a)uppfyller villkoren i artikel 17 punkt 2 c) 1) eller 2), b)uppfyller villkoren i artikel 17 punkt 2 e) 1) och 2), under för- utsättning att bolaget uppfyller villkoren i artikel 17 punkt 4 av- seende sådan inkomst eller vinst som avses i punkt 9, c)är berättigat till avtalsför- måner enligt artikel 17 punkt 3 avseende sådan inkomst eller vinst som anges i punkt 9, eller d)har erhållit ett beslut enligt artikel 17 punkt 6 avseende denna punkt. Uttrycket pensionsfond i denna artikel avser person som: a)är bildad enligt lagstiftningen ien avtalsslutande stat, b)är etablerad i och förvaltas i denna avtalsslutande stat huvud- sakligen för att administrera eller tillhandahålla pensioner eller lik- nande ersättning, inbegripet betal- ningar enligt socialförsäkrings- lagstiftningen, och c)är undantagen från beskatt- ning i denna avtalsslutande stat på sådan verksamhet som anges ovan paragraph b). 1.Interest arising in a Con- tracting State which is derived and beneficially owned by a resident of the other be taxable only in that other State. 2.The term interest as used in this Article means income from debt-claims of every kind, whether or not secured by mortgage, and whether or not carrying a right to participate in the debtors profits, and in particular, income from government securities, and income from bonds or debentures, in- cluding premiums or prizes attach- ing to such securities, bonds, or debentures and including an ex- cess inclusion with respect to a residual interest in a real estate mortgage investment conduit. Penalty charges for late payment shall not be regarded as interest for the purposes of the Convention. However, the term interest does not include income dealt with in Article 10 (Dividends). 3.The provisions of paragraph 1 shall not apply if the beneficial owner of the interest, being a resident of a , on business in the other , in which the in- terest arises, through a permanent situated therein, or performs in that other State in- dependent personal services from a fixed base situated therein, and the interest is attributable to such permanent or fixed base. In such case the provisions of Article 7 (Business profits) or under b). 1.Ränta, som härrör från en av- talsslutande stat och som betalas till person med hemvist i den andra avtalsslutande staten, be- skattas endast i denna andra stat, om personen i fråga har rätt till räntan. 2.Med uttrycket ränta förstås idenna artikel inkomst av varje slags fordran, vare sig den säker- ställts genom inteckning i fast egendom eller inte och vare sig den medför rätt till andel i gäl- denärens vinst eller inte. Uttrycket åsyftar särskilt inkomst av värde- papper som utfärdats av staten och inkomst av obligationer eller debentures, däri inbegripna agio- belopp och vinster som hänför sig till sådana värdepapper, obliga- tioner eller debentures samt också överränta som belöper på ett residualinnehav i en real estate mortgage investment conduit. Straffavgift på grund av sen betalning anses inte som ränta vid tillämpningen av detta avtal. Uttrycket ränta omfattar dock inte inkomst som omfattas av be- stämmelserna i artikel 10. 3.Bestämmelserna i punkt 1 tillämpas inte, om den som har rätt till räntan har hemvist i en avtalsslutande stat och bedriver rörelse i den andra avtalsslutande staten, från vilken räntan härrör, från där beläget fast driftställe eller utövar självständig yrkes- verksamhet i denna andra stat från där belägen stadigvarande anord- ning, samt den fordran för vilken räntan betalas äger verkligt sam- band med det fasta driftstället eller den stadigvarande anordningen. I sådant fall tillämpas artikel 7 Article 14 (Independent personal services), as the case may be, shall apply. 4.Interest shall be deemed to arise in a when the payer is that State itself or a political subdivision, local autho- rity, or resident of that State. Where, however, the person paying the interest, whether he is a resident of a or not, has in a a permanent or a fixed base and such interest is borne by such permanent or fixed base, then such interest shall be deemed to arise in the State in which the permanent establish- ment or fixed base is situated. 5.Where, by reason of a special relationship between the payer and the beneficial owner or between both of them and some other person, the amount of the interest, having regard to the debt-claim for which it is paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the beneficial owner in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last-mentioned amount. In such case the excess part of the payments shall remain taxable according to the laws of each , due regard being had to the other provisions of the Convention. 6.A may not impose any tax on interest paid by a resident of the other , except insofar as a) the interest is paid to a resi- dent of the first-mentioned State; b)the interest is attributable to a permanent or a fixed base situated in the first-mentioned State; or c)the interest arises in the first- mentioned State and is not paid to respektive artikel 14. 4.Ränta anses härröra från en avtalsslutande stat om utbetalaren är den staten själv, politisk under- avdelning, lokal myndighet eller person med hemvist i denna stat. Om emellertid den person som betalar räntan, vare sig han har hemvist i en avtalsslutande stat eller inte, i en avtalsslutande stat har fast driftställe eller stadig- varande anordning, och räntan be- lastar det fasta driftstället eller den stadigvarande anordningen, anses räntan härröra från den stat där det fasta driftstället eller den stadig- varande anordningen finns. 5.Då på grund av särskilda förbindelser mellan utbetalaren och den som har rätt till räntan eller mellan dem båda och annan person räntebeloppet, med hänsyn till den fordran för vilken räntan betalas, överstiger det belopp som skulle ha avtalats mellan utbeta- laren och den som har rätt till räntan om sådana förbindelser inte förelegat, tillämpas bestämmel- serna i denna artikel endast på sist- nämnda belopp. I sådant fall be- skattas överskjutande belopp en- ligt lagstiftningen i vardera avtals- slutande staten med iakttagande av övriga bestämmelser i detta avtal. 6.En avtalsslutande stat får inte beskatta ränta som betalas av per- son med hemvist i den andra av- talsslutande staten, utom i den mån a) räntan betalas till person med hemvist i den förstnämnda staten, b) räntan är hänförlig till fast driftställe eller stadigvarande an- ordning i den förstnämnda staten, c) räntan härrör från den först- nämnda staten och inte betalas till a resident of the other State. Notwithstanding the pro- visions of paragraph 1 of this Article an excess inclusion with respect to a residual interest in a real estate mortgage investment conduit may be taxed in the where the excess inclusion arises according to the laws of that State. serna i punkt 1 i denna artikel får överränta som belöper på ett residualinnehav i en real estate mortgage investment conduit beskattas i den avtalsslutande stat varifrån överräntan enligt lagstift- ningen i denna stat härrör. 1.Royalties arising in a Con- tracting State which are derived and beneficially owned by a resident of the other be taxable only in that other State. 2.The term royalties as used in this Article means payments of any kind received as a con- sideration for the use of, or the right to use, any copyright of literary, artistic or scientific work (including motion pictures and works on film, tape or other means of reproduction used for radio or television broadcasting), any patent, trade mark, design or model, plan, secret formula or process, or other like right or property, or for information con- cerning industrial, commercial or scientific experience. The term royalties also includes gains derived from the alienation of any such right or property which are contingent on the productivity, use, or disposition thereof. 3.The provisions of paragraph 1 shall not apply if the beneficial owner of the royalties, being a resident of a , 1.Royalty som härrör från en avtalsslutande stat och som betalas till person med hemvist i den andra avtalsslutande staten, be- skattas endast i denna andra stat, om personen i fråga har rätt till royaltyn. 2.Med uttrycket royalty för- stås i denna artikel varje slags betalning som tas emot såsom ersättning för nyttjandet av eller för rätten att nyttja upphovsrätt till litterärt, konstnärligt eller veten- skapligt verk (häri inbegripna bio- graffilmer och verk inspelade på film, band eller annat medel för återgivning som används för radio- eller televisionsutsändningar), pa- tent, varumärke, mönster eller modell, ritning, hemligt recept eller hemlig tillverkningsmetod eller annan liknande rättighet eller egendom eller för upplysning om erfarenhetsrön av industriell, kom- mersiell eller vetenskaplig natur. Uttrycket royalty inbegriper också vinst på grund av överlåtelse av sådan rättighet eller egendom om vinsten beror på resultatet, användningen eller överlåtelsen av denna. 3.Bestämmelserna i punkt 1 tillämpas inte, om den som har rätt till royaltyn har hemvist i en avtalsslutande stat och bedriver on business in the other , in which the royalties arise, through a permanent situated therein, or performs in that other State independent personal servi- ces from a fixed base situated therein, and the royalties are attri- butable to such permanent estab- lishment or fixed base. In such case the provisions of Article 7 (Business profits) or Article 14 (Independent personal services), as the case may be, shall apply. Where, by reason of a special relationship between the payer and the beneficial owner or between both of them and some other person, the amount of the royalties, having regard to the use, right, or information for which they are paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the beneficial owner in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last-mentioned amount. In such case, the excess part of the pay- ments shall remain taxable accord- ing to the laws of each Con- tracting State, due regard being had to the other provisions of this Convention. rörelse i den andra avtalsslutande Prop. 2005/06:15 staten, från vilken royaltyn härrör, från ett där beläget fast driftställe eller utövar självständig yrkes- verksamhet i denna andra stat från en där belägen stadigvarande anordning, samt den rättighet eller egendom i fråga om vilken royaltyn betalas äger verkligt sam- band med det fasta driftstället eller den stadigvarande anordningen. I sådant fall tillämpas bestämmel- serna i artikel 7 respektive artikel 14.