prop · GH03238 · 1994-01-01 00:00:00 — Det betyder att bolagen kan se olika , avyttra till olika priser vid olika tillfällen. Deras organisation kan också skilja sig från varandra. Dessutom är de som beskrivits ovan ganska olika. I vissa fall har de dock gemensamma intressen i något industribolag eller i en fastighet. Det är då helt i enlighet med direktiven att de då samverkar, vilket bl.a. kan handla om att byta fastigheter med varandra. Men eftersom de båda drivs affärsmässigt sker detta bara när affären är till gagn för båda. I vissa fall har dock och Retriva motsatta positioner beroende på vilken säkerhet de har för sina lån t.ex. i en fastighet. I sådana situationer skall bolagen så långt som möjligt försöka lösa problemen gemensamt så att staten inte drabbas av onödiga förluster. I de fall bolagen inte kan komma överens agerar problemlösare. bildades som ett dotterbolag till för att ta hand om Nordbankens problemkrediter uppgående till netto efter reserveringar på i banken. skildes från banken och representerar staten som ägare. Staten gjorde ett kapitaltillskott på till . Detta kapital var beräknat enligt en s.k. kapitaliseringsmodell med utgångspunkten att det om så krävs skall kunna ta upp till för att avveckla bolaget. Det finns dock ingenting som hindrar en snabbare avveckling om det är ekonomiskt gynnsamt för staten och skattebetalarna. Kapitaliseringen av 1992/93 Eget Kapital 24 miljarder Lån från Nordbanken 17,4 miljarder Förlagslån från Nordbanken 10 miljarder Förlagslånet på är garanterat av staten. Båda dessa lån om totalt lånar tillSecurum FinansSecurum ABen ränta motsvarande Nordbankens upplåningskostnad. Det innebär en för relativt Fastighetergynnsam finansiering, medan Nordbanken å andra sidan inte får någon marginal på denna utlåning även om den innebär en låg risk. Trots att på detta vis erSecurum Industri Holdinghåller en låg finansieringskostnad innebär det inte att dess dotterbolag eller låntagare får någon konkurrensfördel. Detta beror på att i sin tur lånar ut till markSecurum ränta, i vissa fall en högre. Åven om staten ursprungligen har subventionerat genom dess blotta existens så agerar på helt marknadsmässiga villkor och subventionerarSecurum UKdärmed inte några bolag vare sig med låga räntor eller hyror. Securumkoncernen hade vid utgången över 9 000 anställda. Den absoluta majoriteten av dessa är anställda i industribolag som äger. I moderbolaget, finansbolaget och de olika fastighetsbolagen är ca 500 personer sysselsatta. har arbetet i koncentrerats på att omvandla problemkrediterna till tillgångar. Tillgångarna som vid övertagandet ursprunglingen bestod till av krediter har omvandlats så att nu var kre- diter vid utgången av 1993. Denna utveckling har bl.a. skett genom att övertagit de underliggande panterna. Arbetet har gått fortare än ursprungligen planerat. tillgångar enligt portföljmetoden, miljarder kronor 1992 1993, prel. *) Krediter 42 15 Aktier 7 7 Industrirörelse 0 2 Fastigheter 1 15 SUMMA 51 39 *) bokslutet är inte slutgiltigt fastställt och reviderat. Genom att arbetet med att omvandla krediterna till tillgångar har gått snabbare än planerat har också kreditförlusterna blivit större än ursprungligen planerat fram tills . Totalt uppgick kreditförlusterna till . Det totala resultatet slutade på en förlust på ca . Det egna kapitalet, som uppgick till har minskat till ca . Denna utveckling avviker i tiden från den ursprungliga planen, men är hänförlig dels till deprecieringen av den svenska kronan dels till att omvandlingstakten varit högre än planerat. Försäljningen av innehavet i till holländska Akzo slutförs . Affären innebär att det egna kapitalet i ökar till ca genom den orealiserade värdeökningen som bytet av till innebär. ledning gör bedömningen att det egna kapitalet kommer att bli positivt när avvecklingen är genomförd och att avvecklingen bör kunna vara genomförd fortare än som planerats. Enligt de ursprungliga planerna skulle ingenting återstå av kapitalet . har medverkat till försäljning av tillgångar för ett sammanlagt värde av . Det inkluderar en mängd fastigheter i , 40 svenska fastigheter samt aktieinnehav i ett flertal industriföretag. Det är till finansbolaget som alla krediter kommit från Nordbanken. Det är i finansbolaget som krediterna omvandlats till tillgångar som sedan förts över till andra bolag i koncernen. För alla krediter har arbetats fram handlingsplaner som inkluderar bl.a. alla juridiska åtgärder som krävts för för att ta över ägandet av en tidigare pant för en kredit. Finans räknar med att ha avslutat arbetet med omvandling av krediterna . De krediter som då återstår bör eventuellt kunna överlåtas till andra kreditinstitut. Fastighetsbeståndet uppgick totalt till ca , varav i och beräknas 1994, exklusive försäljningar uppgå till ca . I denna siffra är både svenska och utländska hotell inräknade trots att de ingår i , respektive . fastigheter är organiserade i 4 regionala bolag. Under de regionala bolagen finns ytterligare ett tiotal fastighetsbolag. I Södra är bostadsfastigheterna organiserade i dotterbolaget , fastigheterna i sorterar under Corallen i . I Västra finns ett flertal bolag som , , , mfl. Antal Bokfört Andel fastigheter värde i Östra 208 2 461 Västra 375 4 311 (inkl ) Norra 129 712 Södra 326 3 248 Hotell *) 17 502 TOTALT 1 055 11 234 37 1 963 36 1 544 1 187 TOTALT 1 129 14 928 *) Ingår i Arbetet inom de olika fastighetsbolagen har koncentrerats till att överta fastigheterna och att organisera dem i lämpliga dotterbolag. För att höja värdet på fastigheterna är det ofta en fråga om enkla förvaltaruppgifter för att överhuvudtaget kunna lyckas hyra ut fastigheterna. Det handlar om underhåll och skötsel som i många fall varit eftersatt. Vakansgraden i det svenska beståndet ligger mellan . Fokus kommer ligga på att rensa ut udda fastigheter i beståndet, ligger på orter där har få fastigheter. En annan prioritering är att sänka driftskostnaderna. De svenska fastigheter som beräknas ingå fördelar sig på följande sätt: 43 Bostäder Kommersiella Industri övriga fastigheter är till stor del kontorsfastigheter, t.ex. i utkanten av storstäder. Ett exempel är kontorskomplexet Kristallen i som byggdes med 15 000 kvm kontorsyta. Ursprunglig belåning uppgick till ca , värderas fastigheten till . Vakansgraden är och fortsatta investeringar måste göras för att anpassa fastigheten till framtida hyresgästers behov. är moderbolag för 7 helägda dotterbolag och 10 majoritetsägda dotterbolag varav 2 är börsnoterade. Dessutom äger man aktieposter i ett tiotal bolag, varav flera är börsbolag. Vid ingången av 1993 ingick här endast , , , , (moderbolaget till Strängbetong och Citarent) samt vissa aktieposter som t.ex. . har arbetet i industrirörelsen handlat om att skapa förutsättningar för de övertagna bolagen att förbättra lönsamheten. Att skapa en fungerande ägarstruktur, tillsätta ledningar och styrelser, att sätta upp mål och strategier har varit förutsättningar för att företagen skall fungera tillfredsställande så att de sedan kan avyttras. har haft stora problem, men i flera fall är det inte industriföretagen som själva haft problemen utan deras ägare. Strängbetong t.ex. är visserligen drabbat av den försämrade byggkonjunkturen, men anledningen till att bolaget hamnade i var att moderbolaget, , genom utköpet av Betongbyggen från börsen fick en för kraftig skuldssättning. största aktieaffär var sammanslagningen mellan , där ägde av kapitalet, och den holländska kemikoncernen . får i den nya koncernen av kapitalet. Affären slutförs dock först , varför det inte har någon resultatpåverkan . Som en del av Nobelaffären köpte som inte hade någon beröring med Akzo. Aktierna i har erbjudits till övriga aktieägare i . Dessutom förvärvade Nobels innehav i Spectra-Physics, där också aktieägarna i erbjudits förvärv på villkor identiska med och . Celsiusinnehavet har dock sålts med en reavinst på . har avyttrats till . Genom försäljningen kommer att återbetalas till . behåller dock av aktierna. Övriga försäljningar som skett inkluderar bl.a. några industrirörelser i . Helägda industribolag (preliminära uppgifter ) 67 anställda som tillverkar innerväggar och konferensutrustning i och . Bolaget är nybildat efter konkurs och tillverkar värmepannor till småhus. 18 anställda i . Bolaget har 254 anställda och är världsledande tillverkare av kolvringar för fartygsmotorer. Dotterbolag i Storbrittannien, och . Tillverkar kostymer under varumärket samt skyddskläder i och i . 203 anställda och i omsättning. (fd ) Legotillverkning i av elektroniska, finmekaniska produkter och kretskort, bl.a. sedelräknare och Sealfax. Omsättning på 485 anställda. 89 anställda som tillverkar glasögonbågar i . Försäljningsbolag i , och . Omsättningen uppgick till . Westamarin A/S 340 anställda på varv i i som är underleverentör till offshoremarknaden. Storstaden (ingår i aktier AB) Fastighetsförvaltningsbolag i . Delägda bolag där har majoriteten av röster (87,av kapitalet, noterat på ) Uthyrning av entreprenadsmaskiner och arbetsbodar på 84 olika depåer från till . Omstrukturering har skett genom förvärv av Citarents och RBMs byggmaskinverksamhet samt modulverksamhet. Omsätt- ningen var och antalet anställda uppgick till 283 personer. Nobelpharma (beräknat av kapital och röster, noteras på ) Tillverkar framförallt tandinplantat av titan. Tillverkning sker i och försäljning sker bl.a. genom 12 utländska försäljningsbolag. Totalt har koncernen 620 anställda, omsättningen uppgår till . Nobelpharma ingick tidigare i , men fusionerades inte med Akzo. I börsnoteringen har de f.d. minoritetsaktieägarna i erbjudits att delta i förvärv. (beräknat av kapitalet. Börsnoterat på .) En internationellt verksam industrikoncern med fem högteknologiska marknader. Laserbaserade instrument för byggnadsindustrin, datainsamling, lasrar och lasersystem, kommunikation och navigation samt industriell mätteknik. Antal anställda är ca 4000, tillverkning sker bl.a. i , , , och . Omsättningen uppgick till . Bolaget har varit börsnoterat , men hette Pharos och består delvis av verksamheter från AGA och . (av kapital och röster, bokfört värde av moderbolaget ) Ledande tillverkare av prefabricerade betongelement, trappor och järnvägsslipers med en omsättning på . Tillverkning sker bl.a. i , Veddinge, och och antalet anställda uppgick till 936. (av kapital och röster, bokfört värde ) 398 anställda i distribution av el- och elekronikkomponenter. Koncernen är representerad på ett stort antal orter i med koncentration till . Omsättningen uppgick till . (av kapital och röster, bokfört värde ) Två tryckerier i och som trycker böcker, tidskrifter och reklam. 52 anställda och en omsättning på . (av kapital och röster, bokfört värde ) Bolaget nystartat efter konkurs. Bolaget bedriver handel med verktyg, maskiner och beslag i med omnejd. Antalet anställda är 40, omsättningen . (av kapitalet, bokfört värde ) Tillverkning av fönster, dörrar och fasader i metall samt montering av produkterna framförallt i och . Omsättningen uppgick till på 80 anställda. Electroswede (av aktierna, bokfört värde ) Elinstallationer till industri och offentlig förvaltning. 263 anställda i bl.a. dotterbolaget i och . Omsättningen uppgick till 1993. (49,av kapitalet, av rösterna, bokfört värde ) Tillverkning av kätting, spik och stängsel i bl.a. , , och i . Omsättningen uppgick till , antalet anställda till 910 personer. Aktieposter i bolag där har en minoritetsandel Namn Andel av Bokfört Kommentar av kapitalet värde, mkr 6 130 Sålt till holländ- ska Akzo. äger nu istället i Akzo. * 376 Kontorsvaruföretag. Övriga storägare; Retriva Pleiad 425 Fastighetsbolag ägt av ,AMF, SPP, 1-3 APfonden Klövern 124 Klövern förvärvade Bastionen Syd, samt vissa fastig- heteri . får i det nya bolaget. Gamle- 0 Finansbolag under avveckling. staden ägare: Intressenter , , S-E-Banken , Retriva 10,12 Rekonstruerat fastighetsbolag **) 40 Option på fastighet i . 19 Sydsvenskt bolag för tyska fastighetsköp. Bonifazius 16 Fastighet i i . (Från Invent) *) Efter förändringar uppgår andel till **) Efter förändringar uppgår andel till . ägde bolaget 17 hotell och konferensfastigheter i till ett bokfört värde av . Engagemangen är mycket varierande och kringanläggningar som golfbanor och skidliftar förekommer. Vissa hotell både drivs och ägs av , t.ex. i , i och i . I de flesta fall äger dock endast fastigheten, det gäller t.ex. Poseidon i , Plaza i , Stora Hotellet i och Fågelbrohus på . Minst 6 ytterligare fastigheter kommer att förvärvas . I ingår också , som ägdes till av och till av Åre kommun. bolag har senare inträtt som aktieägare så att andel sjunkit till . I bolaget ingår anläggningar som , Tegetornet och liftsystemet. engelska verksamhet är i många avseenden uppbyggd som den svenska. I finns en fastighetsrörelse med ett trettiotal fastigheter, varav den s.k. Arken är den mest framträdande. Det finns en hotellrörelse som äger och förvaltar ett tiotal hotell samt en industrirörelse med två tjänsteföretag. (flygplatsservice) och ANC (frakter) som sammanlagt sysselsätter ca 4 000 anställda. Hotellrörelsen har 500 anställda. 1992 övertog tillgångar från Nordbanken om netto , och har tillgångar för avvecklats. Den engelska fastighetsmarknaden har varit gynnsammare än den svenska. Retriva är det bolag som har till uppdrag att förvalta och avveckla problemengagemangen ur . Retriva bildades som ett dotterbolag till . Före försäljningen av till Nordbanken överfördes ägandet i Retriva till , som statens representant. Efter värderingar i överfördes tillgångar till ett värde på till Retriva. Dessa tillgångar var tidigare värderade till i banken. Av tillgångarna var 3,7 miljarder av dessa kvar i , men garanterades av Retriva. Dessutom har Retriva garantier till tredje man uppgående till . Retriva är kapitaliserat med ett eget kapital från staten om . Till skillnad från vad som var fallet i räknar inte Retriva med några större nedskrivningar vid övertagandet av tillgångar. Dessa nedskrivningar har redan skett i . Aktier 0,2 Lån 5,0 Utlåning 9,3 Förlagslån 3,5 (m.statlig garant) Fastigheter 2,5 Övrigt 0,3 Eget kapita l3,8 Summa 12,3 Summa 12,3 *)Bokslutet är vare sig fastställt eller reviderat. Retrivakoncernen består av ett moderbolag, samt tre dotterbolag. Retriva Kredit, ett finansbolag, som under de närmaste omkring två åren skall arbeta med att omvandla krediterna till tillgångar, samt Kungsleden, Retrivas ägarbolag för fastigheter och Borgkronan ägarbolaget för industribolag och andra rörelsedrivande bolag. , med kontor på i , hade 26 anställda. Retriva Kredit är ett finansbolag, till vilket 9,3 mdr kronor i krediter överförts från . inkluderar 5 regionkontor, , , , och Utland med totalt 137 anställda. Arbetet i Retriva Kredit kommer att nå sin toppbelastning . Därefter beräknas tillgångarna vara överförda till Kungsleden respektive Borgkronan. ägde Kungsleden 168 fastigheter. Inom loppet av räknar Kungsleden med att inneha drygt 1000 fastigheter i . Kungsleden hade 51 anställda. Kungsleden består av 5 regioner och har 20 dotterbolag. Kungsledens beräknade fastighetsbestånd 1994-1995 Antal Bokf.värde, Andel i fastigheter mkr Öst 186 1 769 Väst 338 2 157 Norr 19 230 Syd 256 1 556 Mellan 220 1 585 Summa 1 019 7 297 Kontinental- 59 2 125 5 400 1 400 TOTALT 1 084 10 223 Kungsleden har avyttrat fem fastigheter samt genom förköpsrätter överlåtit ytterligare två fastigheter, totalt till ett värde av . kommer därför arbetet i Kungleden att primärt vara inriktat på att ta över fastigheter. Dock kommer udda enheter att avyttras . Kungsleden förvaltar också Retrivas ägarandel i Forttress () ett börsnoterat holländskt fastighetsbolag med 130 fastigheter. Av de svenska fastigheterna motsvarar av värdet: Bostäder Kommersiella Industri övriga hotell Borgkronan som ägde 3 mindre industribolag med 140 anställda beräknas vid utgången av 1994 äga ca 20 bolag. Industribolagen som beräknas komma in är små eller medelstora vilket följer av den kundstruktur som hade. Arbetet i Borgkronan, som påbörjades har inledningsvis koncentrerats på att i regionerna inventera och analysera problemengagemang. Därefter inriktas arbetet på att rekonstruera företagen genom att ordna finansiering, tillsätta ledning och styrelseledamöter och skapa en stabilitet som gör att bolagen kan ägna sig åt själva verksamheten. För varje bolag upprättas i Borgkronan en handlingsplan för hur engagemanget skall avvecklas. Borgkronan har också medverkat till att skaffa nya ägare till ett antal företag, några tidigare problemkrediter har tillfrisknat, några har å andra sidan gått i konkurs. avyttrades innehavet (5,) i Skåne-ripen. Genom Borgkronans försorg fusionerades Ellte 1993 med mössor. äger därefter av Ellte Kb som tillverkar och säljer mössor både för och på export. Omsättningen i det fusionerade bolaget beräknas uppgå till och antalet anställda till 65 personer. Det bokförda värdet på aktierna är 0. Retriva har dock i krediter till bolaget. AB är en möbelgrossist i . Möbler importeras från och säljs till detaljister i . Omsättningen uppgick till , antalet anställda till 20. av bindor i fabrik i utanför . Omsättningen uppgick till , med 55 anställda. Aktierna är bokförda till 0. Lån i Retriva . Ytterligare ägarengagamang som förvaltas av Borgkronan () på spanska med 60 anställda och i omsättning. Hagaköket () norr om , en kökstillverkare med 60 anställda och i omsättning. Sollerö Golf () Golfbana vid Siljan. 2 anställda, omsättning . () Hotellverksamhet i två hotell i . 30 anställda, omsättning . Lån i Retriva . Bolag som tagits över efter 1993 () Produktion av kök i . Antal anställda 50. () produkter av glasfiberarmerad plast i . Omsättning , antal anställda 10. () Tillverkning av pumpstationer i med 20 anställda. Omsättningen uppgår till . () Bilhandel i . Omsättning , antal anställda 49. Dessutom finns i Retriva ytterligare ett 20-tal engagemang i industribolag där Borgkronan kan komma att bli delägare genom konvertibler eller optioner samt några aktieposter. Företag av kapitalet Kommentar Se Rekonstruerat fastighetsbolag Ägare till i Catena (bilhandel) Tre Byggare Byggbolag () Sågverk & byggmaterial i .